[中报]九 芝 堂：2010年半年度报告
九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告 2010年 8月 26日 2010年半年度报告全文 目录 第一节重要提示 ………………………………………………………………3 第二节公司基本情况 …………………………………………………………4 第三节股本变动和主要股东持股情况 ………………………………………7 第四节董事、监事、高级管理人员情况 ……………………………………10 第五节董事会报告 ……………………………………………………………11 第六节重要事项 ………………………………………………………………16 第七节财务报告 ………………………………………………………………21 第八节备查文件目录 …………………………………………………………71 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 第一节重要提示 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不 存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和 完整性负个别及连带责任。 没有董事、监事、高级管理人员对半年度报告内容的真实性、准确性、完整 性无法保证或存在异议。 所有董事均出席审议此次半年度报告的董事会。 公司负责人魏锋先生、主管会计工作负责人郭朝晖先生、会计机构负责人刘 利新先生声明：保证2010年半年度财务报告的真实、完整。 公司半年度财务报告未经审计。 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 第二节公司基本情况 一、公司基本资料 1、公司法定中英文名称及缩写 中文名称：九芝堂股份有限公司 中文简称：九芝堂 英文名称： JIUZHITANG CO.,Ltd. 2、公司法定代表人：魏锋 3、公司董事会秘书：郭朝晖 电话：0731-84499758 电子信箱：gzh@hnjzt.com 公司证券事务代表：杨沙立、黄可 电话：0731-84499762 电子信箱：ysl@hnjzt.com 联系地址：湖南省长沙市芙蓉中路一段 129号 传真：0731-84499759 4、公司注册及办公地址：湖南省长沙市芙蓉中路一段 129号 邮政编码：410008 公司国际互联网网址：http://www.hnjzt.com 公司电子信箱：hnjzt@hnjzt.com 5、公司选定的信息披露报纸名称：《中国证券报》、《证券时报》 登载半年度报告的证监会指定网址：http://www.cninfo.com.cn 公司半年度报告备置地点：公司董事会办公室 6、公司股票上市交易所：深圳证券交易所 股票简称：九芝堂 股票代码：000989 7、其他有关资料： 公司首次注册登记日期及地点：1999年 5月 12日湖南长沙市 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 公司最近一次变更注册登记日期：2010年 6月 18日 注册地址：长沙市芙蓉中路一段 129号 企业法人营业执照注册号：430000000008755 税务登记号码：国税湘字 430105712191079 公司聘请的会计师事务所名称：天健会计师事务所有限公司 天健会计师事务所有限公司地址：浙江省杭州市西溪路 128号 9楼 二、主要财务数据和指标 单位：（人民币）元 指标项目本报告期末上年度期末 本报告期末比上年 度期末增减（％） 总资产 1,551,407,353.63 1,547,532,889.81 0.25 股东权益 1,223,117,394.15 1,257,462,350.35 -2.73 每股净资产 4.11 4.23 -2.73 本报告期（ 1-6月）上年同期 本报告期比上年同 期增减（％） 营业利润 88,642,610.21 79,388,311.15 11.66 利润总额 94,235,192.02 86,317,327.32 9.17 净利润 79,547,833.30 73,965,389.00 7.55 扣除非经常性损益后的净利润 73,000,433.85 69,136,295.76 5.59 基本每股收益 0.27 0.25 7.55 稀释每股收益 0.27 0.25 7.55 净资产收益率 6.132% 5.939% 增加 0.193个百分点 经营活动产生的现金流量净额 84,150,970.44 169,850,950.97 -50.46 每股经营活动产生的现金流量净额 0.28 0.57 -50.46 指标变动原因说明：经营活动产生的现金流量净额的减少主要为上年同期应 收票据贴现及到期较多所致。 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 非经常性损益项目和涉及金额 非经常性损益项目年初至报告期期末金额（元） 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 -169,551.94 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合 国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 5,508,000.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金 融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易 性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 1,925,262.21 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 891,059.49 少数股东权益影响额 -47,177.59 所得税影响额 -1,560,192.72 合计 6,547,399.45 按中国证监会发布的《公开发行证券公司信息披露编报规则》第 9号的要求 计算的净资产收益率及每股收益。 报告期利润 净资产收益率（ %）每股收益（元） 全面摊薄加权平均全面摊薄加权平均 营业利润 7.25 6.83 0.30 0.30 净利润 6.50 6.13 0.27 0.27 扣除非经常性损益后的净利润 5.97 5.63 0.25 0.25 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 第三节股本变动和主要股东持股情况 一、股份变动情况表 单位：股 上年度末 本报告期变动 增减（+、-） 本报告期末 数量比例（%）数量比例（%） 一、有限售条件股份 0 0 0 0 0 1．国家持股 2．国有法人持股 3．其他内资持股 0 0 0 0 0 其中： 境内法人持股 0 0 0 0 0 境内自然人持股 4．外资持股 其中： 境内法人持股 境外自然人持股 二、无限售条件股份 297,605,268 100.00 0 297,605,268 100.00 1．人民币普通股 297,605,268 100.00 0 297,605,268 100.00 2．境内上市的外资股 3．境外上市的外资股 三、股份总数 297,605,268 100.00 0 297,605,268 100.00 二、截至 2010年 6月 30日，公司前十大股东的持股情况 九芝堂股份有限公司 7 2010年半年度报告全文 单位：股 股东总数 41664户 前 10名股东持股情况 股东名称股东性质 持股比例 （%） 持股总数 持有有限售条 件股份数量 质押或冻结 的股份数量 长沙九芝堂(集团)有限公司境内一般法人 40.35 120090769 0 0 中国工商银行－易方达价值成长混合 型证券投资基金 基金、理财产品等其他 2.02 6009155 0 0 中国农业银行－中邮核心优选股票型 证券投资基金 基金、理财产品等其他 1.81 5375720 0 0 中国农业银行－中邮核心优势灵活配 置混合型证券投资基金 基金、理财产品等其他 1.53 4549227 0 0 全国社保基金一零九组合基金、理财产品等其他 1.13 3369507 0 0 张翠瑜境内自然人 0.88 2633549 0 0 中信证券－建行－中信证券股债双赢 集合资产管理计划 基金、理财产品等其他 0.86 2566471 0 0 全国社保基金六零二组合基金、理财产品等其他 0.83 2483868 0 0 兴业银行股份有限公司－兴业全球视 野股票型证券投资基金 基金、理财产品等其他 0.60 1800410 0 0 张灵伟境内自然人 0.46 1374679 0 0 前 10名无限售条件股东持股情况 股东名称持有无限售条件股份数量持股种类 长沙九芝堂(集团)有限公司 120090769 A股 中国工商银行－易方达价值成长混合型证券投资基金 6009155 A股 中国农业银行－中邮核心优选股票型证券投资基金 5375720 A股 中国农业银行－中邮核心优势灵活配置混合型证券投资基金 4549227 A股 全国社保基金一零九组合 3369507 A股 张翠瑜 2633549 A股 中信证券－建行－中信证券股债双赢集合资产管理计划 2566471 A股 全国社保基金六零二组合 2483868 A股 兴业银行股份有限公司－兴业全球视野股票型证券投资基金 1800410 A股 张灵伟 1374679 A股 九芝堂股份有限公司 8 2010年半年度报告全文 注：1、前十名股东中一般法人股股东长沙九芝堂（集团）有限公司与其他 股东之间不存在关联关系，也不属于《上市公司持股变动信息披露管理办法》中 规定的一致行动人；公司前十名股东与前十名无限售条件股东中未知是否存在关 联关系，也未知其他股东之间是否属于《上市公司持股变动信息披露管理办法》 中规定的一致行动人。 2、持有本公司 5%以上股份的股东为：长沙九芝堂（集团）有限公司。 三、报告期内，公司控股股东及实际控制人未发生变更 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 第四节董事、监事、高级管理人员情况 一、报告期内，公司董事、监事和高级管理人员持股未发生变动。 二、报告期内，公司董事、监事及高级管理人员变动情况 2010年 5月 14日，公司第四届董事会第十一次会议同意关继峰先生辞去公 司法定代表人、董事长、董事、董事会战略委员会主任委员、董事会审计委员会 委员职务，不再担任公司其它职务；选举魏锋先生为公司第四届董事会董事长； 同意蔡光云先生辞去公司董事会秘书及副总经理职务，不再担任公司其它职务。 该次董事会决议公告于 2010年 5月 15日的《中国证券报》、《证券时报》及巨潮 资讯网。 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 第五节董事会报告 一、管理层讨论与分析 1、概述公司报告期内总体经营情况 2010年，公司坚持广告投放和学术推广，加强渠道价格管理，工业销售收 入略有增长；积极开展技术改造与升级，进一步提升生产效率；实施战略采购， 控制原料成本上涨趋势；继续推行责任制和精细化管理，强化基础管理；推动知 识产权建设，获批湖南省知识产权优势培育企业。 至报告期末，公司实现营业总收入 53,878万元，其中医药工业主营业务收 入 42,090万元，较上年同期增长了 2.89%；实现归属于母公司所有者的净利润 7,955万元，比上年同期增长了 7.55%。 2、分析公司主营业务及其经营状况 （1）分别按行业、产品、地区说明 单位：万元 主营业务分行业情况 行业营业收入营业成本毛利率（％） 营业收入比上年同 期增减（％） 营业成本比上年同 期增减（％） 毛利率比上年同期增 减 医药工业 42,090.27 13,750.15 67.33 2.89 5.34 下降 0.76个百分点 医药商业 11,307.93 8,689.37 23.16 -6.15 1.73 下降 5.96个百分点 小计 53,398.20 22,439.52 57.98 0.83 3.91 下降 1.25个百分点 主营业务分产品情况 产品营业收入营业成本毛利率（％） 营业收入比上年同 期增减（％） 营业成本比上年同 期增减（％） 毛利率比上年同期增 减 驴胶补血颗粒 11,823.83 3,892.26 67.08 3.07 10.22 下降 2.14个百分点 浓缩丸 12,885.53 4,601.45 64.29 10.64 25.69 下降 4.28个百分点 主营业务分地区情况 地区营业收入营业收入比上年增减（％） 九芝堂股份有限公司 11 2010年半年度报告全文 湖南省 21,714.67 -3.36 广东省 3,419.11 14.23 四川省 2,705.80 -0.42 浙江省 2,475.74 13.66 上海市 2,267.83 -11.93 湖北省 1,512.86 -1.20 江西省 1,310.57 -10.43 其他 17,991.62 5.64 合计 53,398.20 0.83 （2）报告期内，公司主营业务及其结构未发生重大变化 （3）报告期内，利润构成未发生重大变化 （4）报告期内，主营业务盈利能力（毛利率）未发生重大变化 3、报告期内，没有对利润产生重大影响的其他经营业务活动的情况 4、报告期内，单个参股公司的投资收益对本公司净利润的影响未达到 10% 5、经营中的问题、困难与解决方案。 公司下半年将面临经济通胀、原材料价格上涨、人工成本上扬、市场竞争加 剧等多重不利因素，此外，国家发改委启动新一轮调价政策， 2010版 GMP标准 即将颁发，企业综合成本面临上升的局面。 公司将加强营销投入，规范渠道、终端价格，维护核心产品市场，积极开拓 新市场，加快二、三线产品培育，推动销售成长；重点关注原药材市场，控制药 材质量与成本；结合新版药典和新版 GMP的实施，加强技术改造与升级，扩大 丸剂产能；提高信息化管理水平，内部挖潜，降低管理费用；快速推进九芝堂中 药现代产业园一期工程建设，确保公司可持续发展。 九芝堂股份有限公司 12 2010年半年度报告全文 二、投资情况 1、报告期内公司募集资金使用情况 经中国证券监督管理委员会证监发行字[2003]80号文核准，本公司于 2003年 成功增发人民币普通股 51,002,218股（每股面值 1元），每股发行价格为 10元， 募集资金 51,002.22万元，扣除发行费用 1,352.91万元，实际募集资金 49,649.31 万元。报告期内，募集资金项目实际投资 27.23万元，截至 2010年 6月 30日止， 公司募集资金项目实际投资 35,840.82万元。详细情况见下表（单位：万元）： 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 募集资金总额 49,649.31 报告期内投入募集资金总额 27.23 报告期内变更用途的募集资金总额 1192.98（未含孳息 2941.38万元） 累计变更用途的募集资金总额 23922.27（未含孳息 2941.38万元） 已累计投入募集资金总额 35,840.82 累计变更用途的募集资金总额比例 48.18% 承诺投资项目 是否 已变 更项 目（含 部分 变更） 募集资金 承诺投资 总额 调整后投 资总额 截至期末 承诺投入 金额(1) 报告期 内投入 金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期末 累计投入 金额与承 诺投入金 额的差额 (3)＝ (2)-(1) 截至期 末投入 进度 (4) ＝(2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 报告期 内实现 的效益 是否 达到 预计 效益 项目 可行 性是 否发 生重 大变 化 1、海南九芝堂药业有限 公司股权收购及中药固 体制剂及前处理提取车 间 GMP异地改扩建工 程项目 是 4,973.79 5,196.00 5,196.00 5,196.00 100.00% 2007年 01 月 01日 394.83是否 2、印刷包装生产线扩产 工程项目 否 4,210.00 3,840.83 3,840.83 3,840.83 100.00% 2007年 01 月 01日 -66.85停产否 3、控股子公司成都金鼎 药业有限公司颗粒剂、 胶囊剂、片剂车间 GMP 技术改造项目 是 4,748.53 1,500.00 1,500.00 1,500.00 100.00% 2007年 01 月 01日 搬迁否 4、控股子公司成都金鼎 药业有限公司丸剂、散 剂车间 GMP技术改造 项目 是 4,270.97 1,214.00 1,214.00 1,214.00 100.00% 2007年 01 月 01日 搬迁否 5、投资组建湖南省道地 药材种质种苗工程中心 及湖南省道地中药材经 营有限公司 是 5,450.00 终止 2007年 1 月 1日 终止是 6、现代中药科技产业园 中成药系列产品生产线 项目 是 19,873.00 15,065.98 15,065.98 27.23 6,175.73 -8,890.25 40.99% 2011年 12 月 31日 在建否 2,941.38（孳息） 2,941.38 -2,941.38 7、现代中药科技产业园 中药前处理生产线项目 否 4,990.00 4,990.00 4,990.00 71.76 -4,918.24 1.44% 2011年 12 月 31日 在建否 8、组建北京九芝堂中医 药研究院 是 4,550.00 87.00 87.00 87.00 100.00% 2007年 1 月 1日 终止是 9、组建九芝堂医药贸易 有限公司项目 是 4,500.00 4,500.00 4,500.00 100.00% 2006年 12 月 31日 -25.98否否 10、卡介菌多糖核酸冻 干粉针剂（比诺）车间 GMP改造工程项目 是 2004年年度股东大会 变更后项目，2005年 年度股东大会终止该 2006年 4 月 30日 终止是 11、组建湖南九芝堂中 药材经营有限公司项目 是 项目 2006年 4 月 30日 终止是 12、成都金鼎药业有限 公司改扩建工程项目 是 3,255.50 3,255.50 3,255.50 100.00% 2010年 01 月 01日 1,292.00是否 13、增资湖南中嘉房地 产开发有限公司 是 10,000.00 10,000.00 10,000.00 100.00% 2008年 12 月 31日 是否 合计 53,066.29 52,590.69 52,590.69 27.23 35,840.82 -16,749.87 1,594.00 九芝堂股份有限公司 14 2010年半年度报告全文 （1）报告期内募集资金投资项目变更情况 ①现代中药科技产业园中成药系列产品生产线项目 现代中药科技产业园中成药系列产品生产线项目公司原计划投资 13,873万 元。现增加该项目投资规模，投资由原 13,873万元调整为 30,868万元。 ②组建北京九芝堂中医药研究院项目 公司原计划投资 4,550万元，其中募集资金投入 1,279.98万元，自筹资金 3,270.02万元，已使用募集资金 87万元，该项目因已不具备实施条件，项目无法 实施，现终止该项目建设，节余募集资金 1,192.98万元，投资于现代中药科技产 业园中成药系列产品生产线项目。 ③募集资金孳息 公司 2003年增发项目实际募集资金 49,649.31万元，未投入的募集资金存储 银行每年产生一定孳息，截至 2009年 12月 31日孳息为 2,742万元。公司将募集 资金孳息（包括募集资金未来所产生的孳息）全部投入现代中药科技产业园中成 药系列产品生产线项目。 综上所述，“现代中药科技产业园中成药系列产品生产线项目”投资规模增加 至 30,868万元，较调整前需新增 16,995万元。新增资金来源由终止“组建北京九 芝堂中医药研究院项目”节余募集资金 1,192.98万元及募集资金已产生孳息 2,742 万元投入，不足部分由募集资金未来产生的孳息及公司自筹资金投入解决。 上述项目变更事项已经 2009年 12月 29日召开的公司第四届董事会第八次会 议、2010年 1月 15日召开的公司 2010年第 1次临时股东大会审议通过，分别公 告于 2009年 12月 30日、2010年 1月 16日的《中国证券报》、《证券时报》及巨 潮资讯网站并在公司《2009年年度报告》中进行披露。 截至 2010年 6月 30日，公司募集资金孳息累计为 2941.38万元。 （2）报告期内募集资金投资项目进展情况： 2009年，“现代中药科技产业园中成药系列产品生产线项目”及“现代中药科技 产业园中药前处理生产线项目”已开始进行建设。本报告期内，项目一期建设物流 仓库的初步设计已通过评审，正办理报建工作，已完成定点改建工作。 2、报告期内没有发生重大非募集资金投资项目 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 第六节重要事项 一、公司治理状况 报告期内，公司严格按照《公司法》、《证券法》、中国证监会及深圳证券交易 所的有关法律法规的要求，认真做好各项治理工作，进一步完善公司法人治理结 构，规范公司运作，认真履行信息披露义务。公司治理的实际情况与中国证监会 有关文件的要求不存在差异。 二、报告期内，公司利润分配方案的执行情况 公司 2009年度实现归属于母公司所有者的净利润 148,315,410.29元，其中母 公司实现净利润 211,278,977.40元,按照《公司法》和《公司章程》的规定，计提 10%的法定公积金 21,127,897.74元，加上母公司年初未分配利润 131,363,591.16 元，减去 2009年 4月依据 2008年年度股东大会会议决议支付了普通股股利 119,042,107.20元，2009年公司累计可供分配利润共计 202,472,563.62元。 以 2009年 12月 31日总股本 297,605,268股为基数,每 10股派发现金股利 4.00 元（含税），按公司年末股本计算共计派送现金 119,042,107.20元。该方案经 2010 年 4月 7日公司第四届董事会第九次会议及 2010年 5月 11日 2009年年度股东大 会审议通过。会议决议分别于 2010年 4月 9日、2010年 5月 12日公告在《中国 证券报》、《证券时报》和巨潮资讯网。 2010年 6月 9日公司在《中国证券报》、《证券时报》及巨潮资讯网站刊登《2009 年度权益分派实施公告》，确定此次权益分派股权登记日为 2010年 6月 18日，公 司向全体股东派发的现金股利到账日期为 2010年 6月 21日。该次分配已按期完 成。 三、2010年半年度公司不进行利润分配，也不进行公积金转增股本 四、报告期内公司未发生重大诉讼、仲裁事项 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 五、报告期内公司未发生资产收购、出售及资产重组事项 六、报告期内关联交易事项 年初，本公司预计 2010年与株洲千金药业股份有限公司及双方控股子公司之 间将发生的日常关联交易总额在 1500万元以内。该事项已经 2010年 4月 7日公 司第四届董事会第九次会议审议通过，并公告于 2010年 4月 9日的《中国证券报》、 《证券时报》及巨潮资讯网站。 截至 2010年 6月 30日，此项关联交易事项相关数据如下： 交易类别品名交易金额（万元） 占同类交易 的比例 备注 购销产品药品、药材、原辅材料 150.46 0.20％ 交易双方及其控股子公司之 间的产品购销 七、重大合同及履行情况 1、报告期内公司没有发生重大托管、承包、租赁其他公司资产或其他公司重 大托管、承包、租赁公司资产的事项。 2、截止报告期末，公司没有重大担保事项。 3、报告期内公司没有发生重大委托他人进行现金资产管理的事项。 八、公司证券投资及收益等情况 报告期内公司进行新股申购，获得投资收益 1,925,262.21元，截至报告期末， 公司持有的新股已抛售完毕。 序号证券品种证券代码证券简称 初始投资金 额（元） 期末持有数 量（股） 期末账面值 占期末证券 总投资比例 报告期损益 期末持有的其他证券投资 0.00 -0.00 0.00% 0.00 报告期已出售证券投资损益 ----1,925,262.21 合计 0.00 -0.00 100% 1,925,262.21 九、公司持有其他上市股权情况 九芝堂股份有限公司 17 2010年半年度报告全文 证券代码证券简称初始投资金额 占该公司股 权比例 期末账面值 报告期 损益 报告期所有 者权益变动 会计核算 科目 股份来源 002422 科伦药业 20,000,000.00 0.47% 26,058,020.83 0.00 5,149,317.70可供出售金 融资产 购入 合计 20,000,000.00 -26,058,020.83 0.00 5,149,317.70 -- 十、持续至报告期末，控股股东长沙九芝堂（集团）有限公司作出的承诺 公司第四届董事会第三次会议审议通过了《关于公司控股股东给予房屋搬迁 损失补偿费的关联交易的议案》。 根据公司 2003年增发募集资金项目“现代中药科技产业园中成药系列产品生 产线项目”和“现代中药科技产业园中药前处理生产线项目”（以下简称 “项目”）的 规划，公司将在项目建成后搬迁至新基地生产。 公司目前生产经营占用的大部分土地都是通过向控股股东长沙九芝堂（集团） 有限公司（以下简称“集团公司”）以有偿租赁的方式取得的。根据本公司与集团公 司于 1999年 6月签订的《土地有偿使用协议》，公司每年向集团公司支付土地使用 费 80万元，租赁土地期限为 10年，至 2009年 5月 31日到期。2009年 3月 27日， 公司第四届董事会第四次会议审议通过了《关于公司与控股股东签订 <土地租赁合 同>的关联交易的议案》。公司与集团公司签订《土地租赁合同》。合同期限自 2009 年 6月 1日起至 2011年 5月 31日止，租金每年 560万元，两年共计 1120万元。 因本公司搬迁将造成租赁土地上房屋建筑物的损失，同时考虑到房地分离的 历史现状，集团公司承诺就公司由于未来搬迁所造成的房屋建筑物的损失给予适 当额外的补偿，补偿金额为人民币1200万元整。该笔补偿费在公司搬迁完毕后由 集团公司向公司转账支付。该事项于2008年12月30日公告在《中国证券报》、《证 券时报》及巨潮资讯网站。 十一、聘任会计师事务所情况 经公司2009年年度股东大会审议批准，聘任天健会计师事务所有限公司承担 公司2010年财务审计工作。 十二、报告期内公司控股股东及其子公司没有占用公司资金的情况 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 十三、独立董事对公司关联方资金占用和对外担保情况的专项说明及独立意 见 本公司独立董事金志国、孙晓波、张利国、余应敏对公司关联方资金占用和 对外担保的情况进行了专项说明及独立意见，内容如下： 根据《关于规范上市公司与关联方资金往来及上市公司对外担保若干问题的 通知》（证监发〔2003〕56）（以下简称“《通知》”）的要求，我们作为九芝堂股 份有限公司的独立董事，经过充分了解和查验，公司未发生违反《通知》的情形， 没有为控股股东及本公司持股 50％以下的其他关联方、任何非法人单位或个人提 供担保。 十四、公司接待调研及采访等相关情况 接待时间接待地点接待方式接待对象谈论的主要内容及提供的资料 2010年 01月 28日四楼会议室实地调研长城基金、天治基金公司生产经营及发展情况 2010年 02月 02日四楼会议室实地调研融通基金公司生产经营及发展情况 2010年 02月 04日四楼会议室实地调研民森投资公司生产经营及发展情况 2010年 02月 10日四楼会议室实地调研中投证券公司生产经营及发展情况 2010年 03月 03日七楼会议室实地调研 招商基金、国泰君安、东方基金、泰信基 金、证大投资、交银基金、广发证券、华 宝信托 公司生产经营及发展情况 2010年 4月 27日四楼会议室实地调研花旗银行、ADM capital、斯宾尼克资本公司生产经营及发展情况 2010年 4月 29日四楼会议室实地调研光大证券公司生产经营及发展情况 2010年 5月 5日四楼会议室实地调研华创证券、齐鲁证券公司生产经营及发展情况 2010年 5月 21日四楼会议室实地调研太平洋保险、申银万国公司生产经营及发展情况 2010年 5月 24日五楼会议室实地调研美银美林、威林顿环球投资公司生产经营及发展情况 2010年 5月 28日四楼会议室实地调研普尔投资公司生产经营及发展情况 十五、报告期内公司、公司董事会及董事没有受到中国证监会稽查、中国证 监会行政处罚、通报批评、证券交易所公开谴责的情形；公司董事、管理层有关 人员没有被采取司法强制措施的情况 九芝堂股份有限公司 19 2010年半年度报告全文 十六、其他重要事项 1、报告期内，公司获得湖南省知识产权局评选的“湖南省知识产权优势培育 企业”； 2、报告期内，公司获得长沙市人民政府评选的“长沙工业三十强”； 3、报告期内，公司获得长沙市人民政府评选的“长沙市利税大户利税过亿元 企业”。 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 第七节财务报告 财务报表 合 并 资 产 负 债 表 2010年6月30日 会企01表 编制单位：九芝堂股份有限公司单位:人民币元 资 产注释号期末数期初数负债和所有者权益注释号期末数期初数 流动资产：流动负债： 货币资金 1 746,372,695.99 787,655,009.89 短期借款 结算备付金 向中央银行借款 拆出资金 吸收存款及同业存放 交易性金融资产 2 -936,290.00 拆入资金 应收票据 3 117,176,544.36 121,370,997.85 交易性金融负债 应收账款 4 114,010,446.75 93,267,733.23 应付票据15 2,640,000.00 预付款项 5 8,744,300.26 9,099,645.49 应付账款16 59,784,524.86 53,637,650.11 应收保费 预收款项17 5,120,926.87 5,863,321.92 应收分保账款 卖出回购金融资产款 应收分保合同准备金 应付手续费及佣金 应收利息 应付职工薪酬18 8,858,830.50 9,275,437.97 应收股利 应交税费19 44,544,567.27 30,634,310.60 其他应收款 6 29,709,922.09 20,976,996.24 应付利息 买入返售金融资产 应付股利 存货 7 128,702,980.85 113,441,595.48 其他应付款20 202,522,225.70 187,012,398.17 一年内到期的非流动资产 应付分保账款 其他流动资产 保险合同准备金 流动资产合计 1,144,716,890.30 1,146,748,268.18 代理买卖证券款 非流动资产： 代理承销证券款 发放贷款及垫款 一年内到期的非流动负债 可供出售金融资产 8 26,058,020.83 其他流动负债 持有至到期投资 流动负债合计323,471,075.20 286,423,118.77 长期应收款非流动负债： 长期股权投资 9 20,000,000.00 长期借款21 577,457.22 577,457.22 投资性房地产 应付债券 固定资产 10 218,521,954.42 227,421,022.92 长期应付款 在建工程 11 6,351,596.00 4,884,525.89 专项应付款 工程物资 预计负债 固定资产清理 递延所得税负债22 908,703.13 生产性生物资产 其他非流动负债 油气资产 非流动负债合计1,486,160.35 577,457.22 无形资产 12 108,273,960.46 109,708,871.12 负债合计324,957,235.55 287,000,575.99 开发支出所有者权益： 商誉 股本23 297,605,268.00 297,605,268.00 长期待摊费用 13 6,865,121.25 4,838,276.65 资本公积24 593,471,162.98 588,321,845.28 递延所得税资产 14 40,619,810.37 33,931,925.05 减：库存股 其他非流动资产 专项储备 非流动资产合计 406,690,463.33 400,784,621.63 盈余公积25 102,415,399.13 102,415,399.13 一般风险准备 未分配利润26 229,625,564.04 269,119,837.94 外币报表折算差额 归属于母公司所有者权益1,223,117,394.15 1,257,462,350.35 少数股东权益3,332,723.93 3,069,963.47 所有者权益合计1,226,450,118.08 1,260,532,313.82 资产总计 1,551,407,353.63 1,547,532,889.81 负债和所有者权益总计1,551,407,353.63 1,547,532,889.81 法定代表人：魏 锋 主管会计工作负责人：郭朝晖 会计机构负责人：刘利新 九芝堂股份有限公司 21 2010年半年度报告全文 母 公 司 资 产 负 债 表 2010年6月30日 会企01表 编制单位：九芝堂股份有限公司单位 :人民币元 资 产注释号期末数期初数负债和股东权益注释号期末数期初数 流动资产：流动负债： 货币资金 714,914,123.15 742,114,282.59 短期借款 交易性金融资产 -154,385.00 交易性金融负债 应收票据 67,966,745.76 79,983,325.12 应付票据2,640,000.00 应收账款 1 36,439,251.48 21,095,232.14 应付账款14,334,612.58 1,624,416.52 预付款项 2,466,354.72 2,585,730.24 预收款项3,128,134.51 4,080,808.25 应收利息 应付职工薪酬4,929,906.54 4,307,694.60 应收股利 应交税费32,841,069.18 23,750,612.13 其他应收款 2 17,108,487.06 13,794,969.91 应付利息 存货 68,547,127.27 60,749,889.69 应付股利 一年内到期的非流动资产 其他应付款217,964,036.89 199,227,103.94 其他流动资产 - 一年内到期的非流动负债 流动资产合计 907,442,089.44 920,477,814.69 其他流动负债 非流动资产： 流动负债合计275,837,759.70 232,990,635.44 可供出售金融资产 26,058,020.83非流动负债： 持有至到期投资 长期借款 长期应收款 应付债券 长期股权投资 3 268,294,093.57 288,294,093.57 长期应付款 投资性房地产 专项应付款 固定资产 96,097,322.05 100,961,692.37 预计负债 在建工程 5,188,169.46 4,445,811.89 递延所得税负债908,703.13 工程物资 其他非流动负债 固定资产清理 非流动负债合计908,703.13 生产性生物资产 负债合计276,746,462.83 232,990,635.44 油气资产股东权益： 无形资产 79,085,445.02 80,164,913.26 股本297,605,268.00 297,605,268.00 开发支出 资本公积590,525,306.37 585,375,988.67 商誉 减：库存股 长期待摊费用 专项储备 递延所得税资产 27,944,855.78 26,515,529.08 盈余公积102,415,399.13 102,415,399.13 其他非流动资产 一般风险准备 非流动资产合计 502,667,906.71 500,382,040.17 未分配利润142,817,559.82 202,472,563.62 股东权益合计1,133,363,533.32 1,187,869,219.42 资产总计 1,410,109,996.15 1,420,859,854.86 负债和股东权益总计1,410,109,996.15 1,420,859,854.86 法定代表人：魏 锋 主管会计工作负责人：郭朝晖 会计机构负责人：刘利新 九芝堂股份有限公司 22 2010年半年度报告全文 合 并 利 润 表 2010年 1-6月 会企 02表 编制单位：九芝堂股份有限公司单位：人民币元 项 目注释号本期数上年同期数 一、营业总收入 其中：营业收入 利息收入 已赚保费 手续费及佣金收入 二、营业总成本 其中：营业成本 利息支出 手续费及佣金支出 退保金 赔付支出净额 提取保险合同准备金净额 保单红利支出 分保费用 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 资产减值损失 加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列） 投资收益（损失以“－”号填列） 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 汇兑收益（损失以“-”号填列） 三、营业利润（亏损以“－”号填列） 加：营业外收入 减：营业外支出 其中：非流动资产处置损失 四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 减：所得税费用 五、净利润（净亏损以“－”号填列） 归属于母公司所有者的净利润 少数股东损益 六、每股收益： （一）基本每股收益 （二）稀释每股收益 七、其他综合收益 八、综合收益总额 归属于母公司所有者的综合收益总额 归属于少数股东的综合收益总额 1 1 2 3 4 5 6 7 538,783,334.99 538,783,334.99 452,065,986.99 224,800,235.27 6,754,298.90 187,305,172.93 41,292,568.61 -9,923,470.52 1,837,181.80 1,925,262.21 88,642,610.21 6,569,741.97 977,160.16 818,466.14 94,235,192.02 14,424,598.26 79,810,593.76 79,547,833.30 262,760.46 0.27 0.27 5,149,317.7084,959,911.46 84,697,151.00 262,760.46 531,178,480.75531,178,480.75451,870,529.82216,007,429.296,793,705.36182,273,287.0341,331,250.334,307,786.681,157,071.1380,360.2 79,388,311.157,907,285.44978,269.27632,442.6586,317,327.3212,176,524.9874,140,802.3473,965,389.00175,413.340.250.2574,140,802.3 73,965,389.00175,413.34 法定代表人：魏 锋 主管会计工作负责人：郭朝晖 会计机构负责人：刘利新 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 母 公 司 利 润 表 2010年1-6月 会企02表 编制单位：九芝堂股份有限公司单位：人民币元 项 目注释号本期数上年同期数 一、营业收入 减：营业成本 营业税金及附加 销售费用 管理费用 财务费用 资产减值损失 加：公允价值变动收益（损失以“-”号填列） 投资收益（损失以“-”号填列） 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 二、营业利润（亏损以“-”号填列） 加：营业外收入 减：营业外支出 其中：非流动资产处置净损失 三、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 减：所得税费用 四、净利润（净亏损以“-”号填列） 五、每股收益： （一）基本每股收益 （二）稀释每股收益 六、其他综合收益 七、综合收益总额 1 1 2 290,236,518.67 114,349,501.17 4,132,164.10 90,688,871.53 25,325,615.41 -10,382,615.27 962,183.61 255,698.40 65,416,496.52 4,157,670.90 98,133.39 97,785.39 69,476,034.03 10,088,930.63 59,387,103.40 5,149,317.70 64,536,421.10 270,632,641.8096,338,139.164,139,534.0989,729,045.1224,622,549.463,625,223.49828,035.86112,085,417.52163,435,532.144,704,999.0463,551.09633,551.09167,476,980.098,320,788.41159,156,191.68- 159,156,191.68 法定代表人：魏 锋 主管会计工作负责人：郭朝晖 会计机构负责人：刘利新 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 合 并 现 金 流 量 表 2010年 1-6月 会企 03表 编制单位：九芝堂股份有限公司单位：人民币元 项 目注释号本期数上年同期数 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 客户存款和同业存放款项净增加额 向中央银行借款净增加额 向其他金融机构拆入资金净增加额 收到原保险合同保费取得的现金 收到再保险业务现金净额 保户储金及投资款净增加额 处置交易性金融资产净增加额 收取利息、手续费及佣金的现金 拆入资金净增加额 回购业务资金净增加额 收到的税费返还 收到其他与经营活动有关的现金 经营活动现金流入小计 购买商品、接受劳务支付的现金 客户贷款及垫款净增加额 存放中央银行和同业款项净增加额 支付原保险合同赔付款项的现金 支付利息、手续费及佣金的现金 支付保单红利的现金 支付给职工以及为职工支付的现金 支付的各项税费 支付其他与经营活动有关的现金 经营活动现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资收到的现金 取得投资收益收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流入小计 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 投资支付的现金 质押贷款净增加额 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流出小计 投资活动产生的现金流量净额 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资收到的现金 其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 取得借款收到的现金 发行债券收到的现金 收到其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流入小计 偿还债务支付的现金 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 支付其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流出小计 筹资活动产生的现金流量净额 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 五、现金及现金等价物净增加额 加：期初现金及现金等价物余额 六、期末现金及现金等价物余额 1 2 571,699,706.60 18,638,056.82 590,337,763.42 192,152,028.77 61,122,332.34 83,313,889.42 169,598,542.45 506,186,792.98 84,150,970.44 8,967,710.00 1,925,262.21 236,047.00 11,129,019.21 9,488,776.35 8,031,420.0017,520,196.35 -6,391,177.14 119,042,107.20 119,042,107.20 -119,042,107.20 -41,282,313.90 787,655,009.89 746,372,695.99 661,005,280.2411,736,060.95672,741,341.19196,241,924.4051,998,247.70111,497,248.71143,152,969.41502,890,390.22169,850,950.97130000,000.002,360,350.91352,084.97132,712,435.8817,155,629.4017,155,629.40115,556,806.48119,042,107.20119,042,107.20-119,042,107.20166,365,650.25582,443,494.76748,809,145.01 法定代表人：魏 锋 主管会计工作负责人：郭朝晖 会计机构负责人：刘利新 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 母 公 司 现 金 流 量 表 2010年1 -6月 会企03表 编制单位：九芝堂股份有限公司单位：人民币元 项 目本期数上年同期数 筹资活动产生的现金流量净额 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 五、现金及现金等价物净增加额 加：期初现金及现金等价物余额 六、期末现金及现金等价物余额 偿还债务支付的现金 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 支付其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流出小计 吸收投资收到的现金 取得借款收到的现金 收到其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流入小计 支付其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流出小计 投资活动产生的现金流量净额 三、筹资活动产生的现金流量： 投资活动现金流入小计 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 投资支付的现金 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 取得投资收益收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金 经营活动现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资收到的现金 购买商品、接受劳务支付的现金 支付给职工以及为职工支付的现金 支付的各项税费 支付其他与经营活动有关的现金 收到的税费返还 收到其他与经营活动有关的现金 经营活动现金流入小计 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金334,485,558.82 13,870,615.27 348,356,174.09 101,198,435.54 32,878,163.24 49,092,282.80 63,411,333.34 246,580,214.92 101,775,959.17 1,223,465.00 255,698.40 224,043.00 1,703,206.40 8,178,037.81 1,069,080.00 2,390,100.00 11,637,217.81 -9,934,011.41 119,042,107.20 119,042,107.20 -119,042,107.20 -27,200,159.44 742,114,282.59 714,914,123.15 394,671,763.47 103,439,579.29 498,111,342.76 84,477,359.59 30,115,364.73 72,472,824.21 176,453,052.50 363,518,601.03 134,592,741.73 130,000,000.00 114,365,408.21 76,915.00 244,442,323.21 3,583,067.84 14,450,000.00 18,033,067.84 226,409,255.37 - 119,042,107.20 119,042,107.20 -119,042,107.20 241,959,889.90 453,513,293.67 695,473,183.57 法定代表人：魏 锋 主管会计工作负责人：郭朝晖 会计机构负责人：刘利新 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 合并所有者权益变动表 2010年1-6月 会企04表 编制单位：九芝堂股份有限公司单位：人民币元 项目 本期数上年数 归属于母公司所有者权益归属于母公司所有者权益 少数股东权益所有者权益合计 股本资本公积 减： 库存 专项 储备 盈余公积未分配利润 少数所有者权益所有者权益合计 股本资本公积 减： 库存股 专项 储备 盈余公积未分配利润 一、上年年末余额 297,605,268.00 588,321,845.28 102,415,399.13 269,119,837.94 3,069,963.47 1,260,532,313.82 297,605,268.00 588,321,845.28 81,287,501.39 260,974,432.59 2,637,004.49 1,230,826,051.75 加：会计政策变更 前期差错更正 二、本年年初余额 297,605,268.00 588,321,845.28 102,415,399.13 269,119,837.94 3,069,963.47 1,260,532,313.82 297,605,268.00 588,321,845.28 81,287,501.39 260,974,432.59 2,637,004.49 1,230,826,051.75 三、本期增减变动金额（减少以 “-”号填列） 5,149,317.70 --39,494,273.90 262,760.46 -34,082,195.74 21,127,897.74 8,145,405.35 432,958.98 29,706,262.07（一）净利润 79,547,833.30 262,760.46 79,810,593.76 148,315,410.29 432,958.98 148,748,369.27（二）其他综合收益 5,149,317.70 5,149,317.70 上述（一）和（二）小计 5,149,317.70 79,547,833.30 262,760.46 84,959,911.46 148,315,410.29 432,958.98 148,748,369.27（三）所有者投入和减少股本 1.所有者投入股本 2．股份支付计入所有者权益的金额 3．其他 （四）利润分配 --119,042,107.20 -119,042,107.20 21,127,897.74 -140,170,004.94 -119,042,107.20 1.提取盈余公积 -21,127,897.74 -21,127,897.74 2．对所有者的分配 -119,042,107.20 -119,042,107.20 -119,042,107.20 -119,042,107.20 3．其他 （五）所有者权益内部结转 1．资本公积转增股本 2．盈余公积转增股本 3．盈余公积弥补亏损 4．其他 （六）专项储备 1．本期提取 2．本期使用 四、本期期末余额 297,605,268.00 593,471,162.98 102,415,399.13 229,625,564.04 3,332,723.93 1,226,450,118.08 297,605,268.00 588,321,845.28 102,415,399.13 269,119,837.94 3,069,963.47 1,260,532,313.82 法定代表人：魏 锋 主管会计工作负责人：郭朝晖 会计机构负责人：刘利新 九芝堂股份有限公司 27 2010年半年度报告全文 母公司所有者权益变动表 2010年1-6月 会企04表 编制单位：九芝堂股份有限公司单位：人民币元 项目 本期数上年数 股本资本公积 减： 库存 股 专项 储备 盈余公积未分配利润股东权益合计股本资本公积 减： 库存股 专项 储备 盈余公积未分配利润股东权益合计 一、上年年末余额 297,605,268.00 585,375,988.67 102,415,399.13 202,472,563.62 1,187,869,219.42 297,605,268.00 585,375,988.67 81,287,501.39 131,363,591.16 1,095,632,349.22 加：会计政策变更 前期差错更正 二、本年年初余额 297,605,268.00 585,375,988.67 102,415,399.13 202,472,563.62 1,187,869,219.42 297,605,268.00 585,375,988.67 81,287,501.39 131,363,591.16 1,095,632,349.22 三、本期增减变动金额（减少以 “-”号填列） 5,149,317.70 --59,655,003.80 -54,505,686.10 21,127,897.74 71,108,972.46 92,236,870.20（一）净利润 59,387,103.40 59,387,103.40 211,278,977.40 211,278,977.40（二）其他综合收益 5,149,317.70 5,149,317.70 上述（一）和（二）小计 5,149,317.70 59,387,103.40 64,536,421.10 211,278,977.40 211,278,977.40（三）股东投入和减少股本 1. 股东投入股本 2．股份支付计入股东权益的金额 3．其他 （四）利润分配 --119,042,107.20 -119,042,107.20 21,127,897.74 -140,170,004.94 -119,042,107.20 1. 提取盈余公积 21,127,897.74 -21,127,897.74 2．对股东的分配 -119,042,107.20 -119,042,107.20 -119,042,107.20 -119,042,107.20 3．其他 （五）股东权益内部结转 -- 1．资本公积转增股本 - 2．盈余公积转增股本 3．盈余公积弥补亏损 4．其他 （六）专项储备 1．本期提取 2．本期使用 四、本期期末余额 297,605,268.00 590,525,306.37 102,415,399.13 142,817,559.82 1,133,363,533.32 297,605,268.00 585,375,988.67 102,415,399.13 202,472,563.62 1,187,869,219.42 法定代表人：魏 锋 主管会计工作负责人：郭朝晖 九芝堂股份有限公司 28 2010年半年度报告全文 财务报表附注 （2010年半年度，金额单位：人民币元） 一、公司基本情况 九芝堂股份有限公司（以下简称公司或本公司）系经湖南省人民政府批准，由 长沙九芝堂（集团）有限公司与国投药业投资有限公司、海南湘远经济贸易有限 公司、湖南省医药公司、湖南长沙友谊（集团）有限公司共同发起设立，于 1999 年 5 月 12 日在湖南省工商行政管理局登记注册，取得注册号为 430000000008755 的《企业法人营业执照》。公司现有注册资本 297,605,268元，股份总数 297,605,268 股（每股面值 1元），均为无限售条件的流通股份 A股。公司股票于 2000年 6月 28日在深圳证券交易所挂牌交易。 本公司属医药生产行业。经营范围：生产、销售（限自产）片剂、颗粒剂、茶 剂、丸剂（蜜丸、水密丸、水丸、浓缩丸）、煎膏剂、糖浆剂、合剂、口服液、灌 肠剂（含中药提取）、中药前处理（以上凭本企业许可证书在核定范围内经营）； 生产、销售芝牌阿胶口服液；销售医疗器械、化学试剂；提供产品包装印刷及医 药技术咨询服务、健康咨询服务；医药科技开发；医药产业投资；经营商品和技 术的进出口业务（以上法律法规限制的除外）。本公司及控股子公司主要产品：驴 胶补血颗粒、乙肝宁颗粒、浓缩六味地黄丸、斯奇康注射液、裸花紫珠片、补肾 固齿丸、足光散等。 二、公司主要会计政策、会计估计和前期差错 (一) 财务报表的编制基础 本公司财务报表以持续经营为编制基础。 (二) 遵循企业会计准则的声明 本公司执行财政部 2006年 2月公布的《企业会计准则》，本财务报表符合企业 会计准则的要求，真实、完整地反映了企业的财务状况、经营成果和现金流量等 有关信息。 (三) 会计期间 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 会计年度自公历 1月 1日起至 12月 31日止。 (四) 记账本位币 采用人民币为记账本位币。 (五) 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理 1. 同一控制下企业合并的会计处理 公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方的账面价值计量。 公司取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额） 的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。 2. 非同一控制下企业合并的会计处理 公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值 份额的差额，确认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资 产公允价值份额，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公 允价值以及合并成本的计量进行复核，经复核后合并成本仍小于合并中取得的被 购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。 (六) 合并财务报表的编制方法 母公司将其控制的所有子公司纳入合并财务报表的合并范围。合并财务报表以 母公司及其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，按照权益法调整对子 公司的长期股权投资后，由母公司按照《企业会计准则第 33号——合并财务报表》 编制。 (七) 现金及现金等价物的确定标准 列示于现金流量表中的现金是指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金 等价物是指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动 风险很小的投资。 (八) 外币业务和外币报表折算 1. 外币业务折算 对发生的外币业务，采用交易发生日的即期汇率折合人民币记账。对各种外币 账户的外币期末余额、外币货币性项目按资产负债表日即期汇率折算，除与购建 符合资本化条件资产有关的专门借款本金及利息的汇兑差额外，其他汇兑差额计 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 入当期损益；以历史成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日的即期汇率 折算；以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折 算，差额作为公允价值变动损益。 2. 外币财务报表折算 资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者 权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算；利润表 中的收入和费用项目，采用交易发生日的即期汇率折算。按照上述折算产生的外 币财务报表折算差额，在资产负债表中所有者权益项目下单独列示；现金流量表 采用现金流量发生日的即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额作为调节项目， 在现金流量表中单独列示。 (九) 金融工具 1. 金融资产和金融负债的分类 金融资产在初始确认时划分为以下四类：以公允价值计量且其变动计入当期损 益的金融资产（包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期 损益的金融资产）、持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产。 金融负债在初始确认时划分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损 益的金融负债（包括交易性金融负债和指定为以公允价值计量且其变动计入当期 损益的金融负债）、其他金融负债。 2. 金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件 公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金 融资产或金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当 期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别 的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。 公司按照公允价值对金融资产进行后续计量，且不扣除将来处置该金融资产时 可能发生的交易费用，但下列情况除外： (1) 持有至到期投资以及贷款和应收款项 采用实际利率法，按摊余成本计量； (2) 在活跃市场中没有报价且其公允价值不能 可靠计量的权益工具投资，以及与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算 的衍生金融资产，按照成本计量。 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 公司采用实际利率法，按摊余成本对金融负债进行后续计量，但下列情况除外： (1) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，按照公允价值计量，且不 扣除将来结清金融负债时可能发生的交易费用；(2) 与在活跃市场中没有报价、公 允价值不能可靠计量的权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融负 债，按照成本计量； (3) 不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融负债的财务担保合同，或没有指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益并 将以低于市场利率贷款的贷款承诺，按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计 数与初始确认金额扣除按照实际利率法摊销的累计摊销额后的余额两项金额之中 的较高者进行后续计量。 金融资产或金融负债公允价值变动形成的利得或损失，除与套期保值有关外， 按照如下方法处理：(1) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融 负债公允价值变动形成的利得或损失，计入公允价值变动损益；在资产持有期间 所取得的利息或现金股利，确认为投资收益；处置时，将实际收到的金额与初始 入账金额之间的差额确认为投资收益，同时调整公允价值变动损益。 (2) 可供出售 金融资产的公允价值变动计入资本公积；持有期间按实际利率法计算的利息，计 入投资收益；可供出售权益工具投资的现金股利，于被投资单位宣告发放股利时 计入投资收益；处置时，将实际收到的金额与账面价值扣除原直接计入资本公积 的公允价值变动累计额之后的差额确认为投资收益。 当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎 所有的风险和报酬已转移时，终止确认该金融资产；当金融负债的现时义务全部 或部分解除时，相应终止确认该金融负债或其一部分。 3. 金融资产转移的确认依据和计量方法 公司已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给了转入方的，终止确 认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，继续确认所 转移的金融资产，并将收到的对价确认为一项金融负债。公司既没有转移也没有 保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理： (1) 放弃了 对该金融资产控制的，终止确认该金融资产； (2) 未放弃对该金融资产控制的，按 照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损 益：(1) 所转移金融资产的账面价值；(2) 因转移而收到的对价，与原直接计入所 有者权益的公允价值变动累计额之和。金融资产部分转移满足终止确认条件的， 将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和未终止确认部分之间，按 照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益： (1) 终 止确认部分的账面价值；(2) 终止确认部分的对价，与原直接计入所有者权益的公 允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额之和。 4. 主要金融资产和金融负债的公允价值确定方法 存在活跃市场的金融资产或金融负债，以活跃市场的报价确定其公允价值；不 存在活跃市场的金融资产或金融负债，采用估值技术（包括参考熟悉情况并自愿 交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具 的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等）确定其公允价值；初始取 得或源生的金融资产或承担的金融负债，以市场交易价格作为确定其公允价值的 基础。 5. 金融资产的减值测试和减值准备计提方法 资产负债表日对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金 融资产的账面价值进行检查，如有客观证据表明该金融资产发生减值的，计提减 值准备。 对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试；对单项金额不重大的金融资 产，可以单独进行减值测试，或包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中 进行减值测试；单独测试未发生减值的金融资产（包括单项金额重大和不重大的 金融资产），包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中再进行减值测试。 按摊余成本计量的金融资产，期末有客观证据表明其发生了减值的，根据其账 面价值与预计未来现金流量现值之间的差额确认减值损失。在活跃市场中没有报 价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，或与该权益工具挂钩并须通过交 付该权益工具结算的衍生金融资产发生减值时，将该权益工具投资或衍生金融资 产的账面价值，与按照类似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的 现值之间的差额，确认为减值损失。可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 下降且预期下降趋势属于非暂时性时，确认其减值损失，并将原直接计入所有者 权益的公允价值累计损失一并转出计入减值损失。 (十) 应收款项 1. 单项金额重大的应收款项坏账准备的确认标准和计提方法 确认标准金额 100万元以上（含）或占应收款项账面余额 10%以上的款项。 单独进行减值测试，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额计提坏账准备；经 单独测试未发生减值的，包括在具有类似信用风险特征的应收款项组合中计提坏账准 计提方法 备，具体方法见单项金额不重大且未单独进行减值测试的应收款项坏账准备的确认标准 和计提方法。 2. 单项金额不重大但单独进行减值测试的应收款项坏账准备的确认标准和计 提方法 确认标准金额在 100万元以下有迹象表明可能难以全额收回的款项 单独进行减值测试，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额计提坏账准备；经 计提方法 单独测试未发生减值的，包括在具有类似信用风险特征的应收款项组合中计提坏账准 备，具体方法见单项金额不重大且未单独进行减值测试的应收款项坏账准备的确认标准 和计提方法。 3. 单项金额不重大且未单独进行减值测试的应收款项坏账准备的确认标准和 计提方法 信用风险特征组合的确定依据 账龄 账龄分析法 账龄应收账款计提比例(%) 其他应收款计提比例(%) 1年以内（含 1年，以下同） 5 5 1-2年 10 10 2-3年 15 15 3-4年 20 20 4-5年 30 30 5年以上 50 50 计提坏账准备的说明 以账龄为信用风险特征进行组合并结合现实的实际损失率确定各 组合计提坏账准备的比例 4. 合并报表范围内公司间的应收款项不计提坏账准备。 (十一) 存货 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 1. 存货的分类 存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产 品、在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。 2. 发出存货的计价方法 发出存货采用月末一次加权平均法。 3. 存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法 资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照单个存货成本高于 可变现净值的差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过 程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现 净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售 价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定 其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格约定、其他部分 不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别 确定存货跌价准备的计提或转回的金额。 4. 存货的盘存制度 存货的盘存制度为永续盘存制。 5. 低值易耗品和包装物的摊销方法 (1) 低值易耗品 按照一次转销法进行摊销。 (2) 包装物 按照一次转销法进行摊销。 (十二) 长期股权投资 1. 初始投资成本的确定 (1) 同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承 担债务或发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权 益账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合 并对价的账面价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积；资本公积不 足冲减的，调整留存收益。 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 (2) 非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价 值和各项直接相关费用作为其初始投资成本。 (3) 除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作 为其初始投资成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值 作为其初始投资成本；投资者投入的，按照投资合同或协议约定的价值作为其初 始投资成本（合同或协议约定价值不公允的除外）。 2. 后续计量及损益确认方法 对被投资单位能够实施控制的长期股权投资采用成本法核算，在编制合并财务 报表时按照权益法进行调整；对不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中 没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，采用成本法核算；对具有共 同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。 3. 确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的依据 按照合同约定，与被投资单位相关的重要财务和经营决策需要分享控制权的投 资方一致同意的，认定为共同控制；对被投资单位的财务和经营政策有参与决策 的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定的，认定为 重大影响。 4. 减值测试方法及减值准备计提方法 资产负债表日，以成本法核算的、在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠 计量的长期股权投资，有客观证据表明其发生减值的，按照类似投资当时市场收 益率对预计未来现金流量折现确定的现值低于其账面价值之间的差额，计提长期 股权投资减值准备；其他投资的减值，按本财务报表附注二之资产减值所述方法 计提长期股权投资减值准备。 (十三) 固定资产 1. 确认条件 固定资产同时满足下列条件的予以确认：(1) 与该固定资产有关的经济利益很 可能流入企业；(2) 该固定资产的成本能够可靠地计量。与固定资产有关的后续支 出，符合上述确认条件的，计入固定资产成本；不符合上述确认条件的，发生时 计入当期损益。固定资产按照成本进行初始计量。 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 2. 各类固定资产的折旧方法 固定资产折旧采用年限平均法。各类固定资产的使用寿命、估计残值率和年 折旧率如下： 项目折旧年限(年)残值率(%) 年折旧率(%) 房屋及建筑物 10-40年 3 2.425-9.70 机器设备 12-18年 3 5.39-8.08 运输工具 8-10年 3 9.70-12.125 计算机及电子设备 5年 3 19.40 其他设备 8-12年 3 8.08-12.125 3. 减值测试方法及减值准备计提方法 资产负债表日，有迹象表明固定资产发生减值的，按本财务报表附注二之资产 减值所述方法计提固定资产减值准备。 (十四) 在建工程 1. 在建工程同时满足经济利益很可能流入、成本能够可靠计量则予以确认。 在建工程按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的实际成本计量。 2. 在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到 预定可使用状态但尚未办理竣工结算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣 工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。 3. 资产负债表日，有迹象表明在建工程发生减值的，按本财务报表附注二之 资产减值所述方法计提在建工程减值准备。 (十五) 借款费用 1. 借款费用资本化的确认原则 公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产 的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计 入当期损益。 2．借款费用资本化期间 (1) 当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化： 1) 资产支出已经发生；2) 借款费用已经发生；3) 为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者 生产活动已经开始。 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 (2) 若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中 断时间连续超过 3个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认 为当期费用，直至资产的购建或者生产活动重新开始。 (3) 当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状 态时，借款费用停止资本化。 3．借款费用资本化金额 为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实 际发生的利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未 动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的 金额，确定应予资本化的利息金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用 了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款的资产支出加权平均数乘以占用 一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。 (十六) 无形资产 1. 无形资产包括土地使用权、专利权及非专利技术等，按成本进行初始计量。 2. 使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济 利益的预期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线 法摊销。具体年限如下： 项目摊销年限(年) 土地使用权 50 专利技术 10 财务软件 10 3．资产负债表日，检查无形资产预计给公司带来未来经济利益的能力，按本 财务报表附注二之资产减值所述方法计提无形资产减值准备。 4. 内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开 发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产： (1) 完成该无 形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；(2) 具有完成该无形资产并使 用或出售的意图；(3) 无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资 产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能 证明其有用性；(4) 有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 的开发，并有能力使用或出售该无形资产； (5) 归属于该无形资产开发阶段的支出 能够可靠地计量。 公司划分内部研究开发项目研究阶段支出和开发阶段支出的具体标准：研究阶 段支出是指为获取新药生产而进行的独创性的有计划调查研究支出；开发阶段支 出是进行商业性生产前将研究成果应用于生产新药的支出。 (十七) 长期待摊费用 长期待摊费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如 果长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价 值全部转入当期损益。 (十八) 预计负债 1. 因对外提供担保、诉讼事项、产品质量保证、亏损合同等或有事项形成的 义务成为公司承担的现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出公司，且该 义务的金额能够可靠的计量时，公司将该项义务确认为预计负债。 2. 公司按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计 量，并在资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。 (十九) 收入 1. 销售商品 销售商品收入在同时满足下列条件时予以确认：(1) 将商品所有权上的主要风 险和报酬转移给购货方；(2) 公司不再保留通常与所有权相联系的继续管理权，也 不再对已售出的商品实施有效控制；(3) 收入的金额能够可靠地计量；(4) 相关的 经济利益很可能流入；(5) 相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量。 2.让渡资产使用权 让渡资产使用权在同时满足相关的经济利益很可能流入、收入金额能够可靠计 量时，确认让渡资产使用权的收入。利息收入按照他人使用本公司货币资金的时 间和实际利率计算确定；使用费收入按有关合同或协议约定的收费时间和方法计 算确定。 (二十) 政府补助 1. 政府补助包括与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文 2. 政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量；政府补助为非货 币性资产的，按照公允价值计量，公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。 3. 与资产相关的政府补助，确认为递延收益，在相关资产使用寿命内平均分 配，计入当期损益。与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关费用或损 失的，确认为递延收益，在确认相关费用的期间，计入当期损益；用于补偿以前 的相关费用或损失的，直接计入当期损益。 (二十一) 递延所得税资产/递延所得税负债 1. 根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债 确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的 差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资 产或递延所得税负债。 2. 确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所 得额为限。资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所 得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。 3. 资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很 可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延 所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。 4. 公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不 包括下列情况产生的所得税：(1) 企业合并；(2) 直接在所有者权益中确认的交易 或者事项。 (二十二) 经营租赁 公司为承租人时，在租赁期内各个期间按照直线法将租金计入相关资产成本或 确认为当期损益，发生的初始直接费用，直接计入当期损益。或有租金在实际发 生时计入当期损益。 公司为出租人时，在租赁期内各个期间按照直线法将租金确认为当期损益，发 生的初始直接费用，直接计入当期损益。或有租金在实际发生时计入当期损益。 (二十三) 资产减值 1. 在资产负债表日判断资产[除存货、采用成本法核算的在活跃市场中没有报 九芝堂股份有限公司 2010年半年度报告全文（未完）  |