[中报]燕京啤酒：2011年半年度报告摘要
证券代码：000729 证券简称：燕京啤酒 公告编号：2011-017 北京燕京啤酒股份有限公司2011年半年度报告摘要 §1 重要提示 1.1 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。 本半年度报告摘要摘自半年度报告全文，报告全文同时刊载于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）。投 资者欲了解详细内容，应当仔细阅读半年度报告全文。 1.2 公司半年度财务报告未经会计师事务所审计。 1.3 公司负责人李福成、主管会计工作负责人赵春香及会计机构负责人(会计主管人员)曾启明声明： 保证半年度报告中财务报告的真实、完整。 §2 上市公司基本情况 2.1 基本情况简介 股票简称 燕京啤酒 股票代码 000729 上市证券交易所 深圳证券交易所 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘翔宇 徐月香 联系地址 北京市顺义区双河路9号 北京市顺义区双河路9号 电话 010-89490729 010-89490729 传真 010-89495569 010-89495569 电子信箱 securities@yanjing.com.cn 000729@yanjing.com.cn 2.2 主要财务数据和指标 2.2.1 主要会计数据和财务指标 单位：元 本报告期末 上年度期末 本报告期末比上年度 期末增减（％） 总资产（元） 14,891,019,959.49 14,670,703,862.45 1.50% 归属于上市公司股东的所有者权益（元） 8,371,902,141.85 8,174,791,509.22 2.41% 股本（股） 1,210,267,076.00 1,210,266,963.00 0.00% 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） 6.92 6.75 2.52% 报告期（1－6月） 上年同期 本报告期比上年 同期增减（％） 营业总收入（元） 6,189,250,029.48 5,035,443,546.18 22.91% 营业利润（元） 606,872,039.12 538,061,856.57 12.79% 利润总额（元） 634,031,929.10 569,936,281.90 11.25% 归属于上市公司股东的净利润（元） 439,161,577.65 398,671,246.27 10.16% 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润（元） 420,139,225.59 376,083,926.64 11.71% 基本每股收益（元/股） 0.3629 0.3294 10.17% 稀释每股收益（元/股） 0.3499 0.3294 6.22% 加权平均净资产收益率 （%） 5.26% 5.28% -0.02% 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） 5.03% 4.98% 0.05% 经营活动产生的现金流量净额（元） 1,281,445,790.99 1,323,902,294.54 -3.21% 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） 1.06 1.09 -2.75% 2.2.2 非经常性损益项目 √ 适用 □ 不适用 单位：元 非经常性损益项目 金额 附注（如适用） 非流动资产处置损益 -745,681.52 主要是处置固定资产产 生的损益 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合 国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 25,610,892.07 税收奖励：531万元 政府奖励款：1571万元 技术改造资金：210万元 环保补贴款：218万元 其他：31万元 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 2,294,679.43 少数股东权益影响额 -2,650,818.80 所得税影响额 -5,486,719.12 合计 19,022,352.06 - 2.2.3 境内外会计准则差异 □ 适用 √ 不适用 §3 股本变动及股东情况 3.1 股份变动情况表 √ 适用 □ 不适用 单位：股 本次变动前 本次变动增减（+，-） 本次变动后 数量 比例 转债转股 其他 小计 数量 比例 一、有限售条件股份 689,317,006 56.96 0 -446,411,842 -446,411,842 242,905,164 20.07 1、国家持股 2、国有法人持股 5,653,390 0.47 0 0 0 5,653,390 0.47 3、其他内资持股 683,515,789 56.48 0 -446,411,842 -446,411,842 237,103,947 19.59 其中：境内非国有法人持股 683,515,789 56.48 0 -446,411,842 -446,411,842 237,103,947 19.59 境内自然人持股 4、外资持股 其中：境外法人持股 境外自然人持股 5、高管股份 147,827 0.01 0 0 0 147,827 0.01 二、无限售条件股份 520,949,957 43.04 113 446,411,842 446,411,955 967,361,912 79.93 1、人民币普通股 520,949,957 43.04 113 446,411,842 446,411,955 967,361,912 79.93 2、境内上市的外资股 3、境外上市的外资股 4、其他 三、股份总数 1,210,266,963 100.00 113 0 113 1,210,267,076 100.00 3.2 前10名股东、前10名无限售条件股东持股情况表 单位：股 股东总数 63,079 前10名股东持股情况 股东名称 股东性质 持股比 例 持股总数 持有有限售 条件股份数量 质押或冻结 的股份数量 北京燕京啤酒有限公司 境内非国有法人 56.48% 683,515,789 237,103,947 0 北京燕京啤酒集团公司 国有法人 1.96% 23,690,062 5,653,390 0 泰康人寿保险股份有限公司－分红－个人分红 -019L-FH002深 境内非国有法人 1.76% 21,296,150 0 0 中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红 -005L-FH002深 境内非国有法人 1.54% 18,678,728 0 0 中国太平洋人寿保险股份有限公司－分红-个人分红 境内非国有法人 1.35% 16,328,898 0 0 中国农业银行－中邮核心成长股票型证券投资基金 境内非国有法人 1.00% 12,093,796 0 0 中国农业银行－景顺长城内需增长贰号股票型证券投资 基金 境内非国有法人 0.95% 11,552,639 0 0 中国工商银行－南方避险增值基金 境内非国有法人 0.89% 10,814,198 0 0 泰康资产管理有限责任公司－开泰－稳健增值投资产品 境内非国有法人 0.86% 10,419,966 0 0 泰康人寿保险股份有限公司－万能－个险万能 境内非国有法人 0.85% 10,305,416 0 0 前10名无限售条件股东持股情况 股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类 北京燕京啤酒有限公司 446,411,842 人民币普通股 泰康人寿保险股份有限公司－分红－个人分红-019L-FH002深 21,296,150 人民币普通股 中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红-005L-FH002深 18,678,728 人民币普通股 北京燕京啤酒集团公司 18,036,672 人民币普通股 中国太平洋人寿保险股份有限公司－分红-个人分红 16,328,898 人民币普通股 中国农业银行－中邮核心成长股票型证券投资基金 12,093,796 人民币普通股 中国农业银行－景顺长城内需增长贰号股票型证券投资基金 11,552,639 人民币普通股 中国工商银行－南方避险增值基金 10,814,198 人民币普通股 泰康资产管理有限责任公司－开泰－稳健增值投资产品 10,419,966 人民币普通股 泰康人寿保险股份有限公司－万能－个险万能 10,305,416 人民币普通股 上述股东关联关系或一致行 动的说明 上述股东中，北京燕京啤酒有限公司和北京燕京啤酒集团公司为有限售条件的股东，北京燕京啤酒 集团公司持有北京燕京啤酒有限公司20%股份，且两公司为同一法定代表人。未知无限售条件股东 是否存在关联关系或一致行动。 3.3 控股股东及实际控制人变更情况 □ 适用 √ 不适用 3.4 “燕京转债”（证券代码：126729）股本及前十大股东情况 股本总额 11,299,975张 股东总数 2843户 前10名股东持股情况 序号 持有人名称 持有数量(张) 比例(%) 1 北京燕京啤酒有限公司 6,381,303 56.47 2 中国工商银行－兴全可转债混合型证券投资基金 530,787 4.70 3 中国工商银行－博时第三产业成长股票证券投资基金 322,092 2.85 4 中国建设银行－华商动态阿尔法灵活配置混合型证券投资基金 317,367 2.81 5 中信信托有限责任公司－双盈10号 238,382 2.11 6 中国建设银行－博时稳定价值债券投资基金 228,394 2.02 7 中国建设银行－工银瑞信增强收益债券型证券投资基金 193,308 1.71 8 华泰证券-中行-华泰紫金优债精选集合资产管理计划 179,527 1.59 9 中国工商银行－天弘添利分级债券型证券投资基金 169,153 1.50 10 交通银行－博时新兴成长股票型证券投资基金 153,857 1.36 §4 董事、监事和高级管理人员情况 4.1 董事、监事和高级管理人员持股变动 □ 适用 √ 不适用 §5 董事会报告 2011年上半年，随着国家刺激消费和中西部发展的政策不断见效，啤酒行业增长较去年明显加快，啤 酒行业今年上半年比去年同期增长11.4%，但是，原材料价格、运输费用、人力成本的上升也给啤酒行业 带来一定压力。面对我国啤酒行业潜力巨大的发展空间，国内外各大啤酒集团纷纷加快发展步伐，啤酒行 业集中度进一步提高，竞争更加激烈。公司紧紧抓住机遇、迎接挑战，加强市场建设，理顺价格体系，报 告期内，共销售啤酒272万千升(含托经营企业)，同比增长14.8%；实现营业收入618,925万元，同比增 长22.91%；实现利润63,403万元，同比增长11.25%；实现净利润43,916万元，同比增长10.16%，实现 了销量、收入、利润的持续增长，有效消化了成本上升因素。 1、持续推进市场建设，不断深入市场结构调整，市场布局不断完善 报告期内，公司持续推进市场建设，优势市场稳步发展，市场竞争力和盈利能力进一步提高；不断深 入市场结构调整，新兴市场发展迅速发展；对潜在发展市场的进入有序推进，市场布局不断完善。 (1)优势市场稳步发展，市场地位进一步巩固 报告期内公司在北京、广西、内蒙等优势市场销量稳步增长，市场竞争力和盈利能力进一步提高，虽 然部分市场受到国内外大型啤酒企业的竞争，但是通过加强市场管理和技术进步、机制创新，市场优势地 位进一步巩固。比如北京市场，在目前公司市场占有率和地区人均消费量都已经较高的情况下，由于不断 进行市场创新、产品创新，今年上半年销量实现了5.4%的增长，盈利水平进一步较大幅度提升。 (2)新兴市场加速发展，战斗力不断提高 公司的广东、四川、新疆等新兴市场今年上半年继续保持了高速增长，其中广东市场上半年实现啤酒 销量21万千升，比去年同期增长10.53%，而且中高档产品比例和盈利水平大幅度提高；四川市场今年上 半年实现销售量8万千升，比去年同期增长45.45％；新疆市场实现销售量6万千升，比去年同期增长 46.34%。这些新兴市场经过持续、快速发展，已经形成并不断提高了战斗力。 （3）对潜在发展市场的进入有序推进，市场布局不断完善 继广东、四川、新疆等市场之后，公司在昆明的新建工厂今年顺利投产，上半年已经完成销售量5万 千升；公司去年下半年收购的河南焦作公司和驻马店公司经过技术改造、工艺和产品结构调整，今年上半 年实现销售量11.4万千升。这些新进入市场开局良好，品牌和市场建设有序推进，市场布局不断完善。 2、品牌建设持续加强，品牌影响力不断提高 2011年，公司继续倡导“民族的、科技的、绿色的”品牌精神，推进“1＋3”品牌战略，科学运作品 牌，对品牌的形象和品牌的内涵进行丰富的提升，努力打造知名度高、品牌形象好、品牌感染力强的国际 化和区域强势品牌。2011年上半年，燕京、漓泉、惠泉和雪鹿四大品牌产销量增长13.4％，其中燕京主 导品牌产销量增长21％，燕京品牌优势凸显，品牌集中度进一步提高。 报告期内，公司推行以文化营销、情感营销、社区营销为主要内容的品牌营销战略，成功举办了以“清 爽夏日，燕京制造”为主题的燕京啤酒节，展示了燕京成立30年来在发展民族啤酒工业、争创国际知名 品牌的历程中所创造的辉煌业绩。公司同时举办“喝啤酒，看文艺节目演出”的燕京啤酒消夏广场，“走 进顺义，相约燕京，畅饮清爽，共庆佳节”、 “从漓江到亚马逊”等系列品牌公关活动，展示公司形象， 宣传燕京品牌。 2011年4月，燕京啤酒牵手中国探月工程，正式成为中国探月工程的官方合作伙伴，打造燕京啤酒科 技实力新形象，全面推进品牌建设，努力使燕京品牌成为国际化的知名品牌。公司旗下的燕京啤酒、九龙 斋酸梅汤、矿泉水、茶饮料等产品成为工程指定产品。2011年8月起，公司开展“清爽燕京 新鲜之旅” 网络活动，陆续在全国抽取几百名幸运者，亲临现场见证“天宫一号”和“神州八号”发射探月的历史足 迹。 3、发展循环经济，打造绿色燕京 国家“十二五”规划中，已经明确提出加快建设资源节约型、环境友好型社会，低碳、绿色成为中国 经济发展的主流。 作为中国啤酒低碳品牌代表，公司的节能技术和环保技术在全世界都是最先进的，在 成本节能方面大力开展循环经济，实现经济效益和社会效益双丰收；在技术节能方面，实现了综合能耗的 大幅下降，建造绿色生态花园式企业，全面推动低碳新经济发展。 4、积极推进人才建设，为实现公司“十二五”规划提供人才保证 报告期内，公司不断进行人才选拔、培养、使用、激励等方面的创新，加大人才的培养力度，重点培 养懂生产、会经营、善管理的具有驾驭全局能力的复合型管理人才和技术骨干人才，努力形成人才辈出的 良好局面，为顺利实现公司“十二五”规划提供人才保障。 5.1 主营业务分行业、产品情况表 单位：万元 主营业务分行业情况 分行业或分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上 年同期增减（%） 营业成本比上 年同期增减（%） 毛利率比上年同 期增减（%） 啤酒 581,313.00 329,774.00 43.27% 23.30% 23.22% 0.03% 主营业务分产品情况 啤酒 581,313.00 329,774.00 43.27% 23.30% 23.22% 0.03% 5.2 主营业务分地区情况 单位：万元 地区 营业收入 营业收入比上年增减（%） 北京地区 174,298.00 13.82% 广西地区 119,274.00 14.41% 其他 308,469.00 33.46% 合计 602,041.00 23.24% 5.3 主营业务及其结构发生重大变化的原因说明 □ 适用 √ 不适用 5.4 主营业务盈利能力（毛利率）与上年相比发生重大变化的原因说明 □ 适用 √ 不适用 5.5 利润构成与上年度相比发生重大变化的原因分析 □ 适用 √ 不适用 5.6 募集资金使用情况 5.6.1 募集资金使用情况对照表 □ 适用 √ 不适用 5.6.2 变更募集资金投资项目情况表 □ 适用 √ 不适用 5.7 董事会下半年的经营计划修改计划 □ 适用 √ 不适用 5.8 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及 原因说明 □ 适用 √ 不适用 5.9 公司董事会对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明 □ 适用 √ 不适用 5.10 公司董事会对会计师事务所上年度“非标准审计报告”涉及事项的变化及处理情况的说明 □ 适用 √ 不适用 §6 重要事项 6.1 收购、出售资产及资产重组 6.1.1 收购资产 □ 适用 √ 不适用 6.1.2 出售资产 □ 适用 √ 不适用 6.1.3 自资产重组报告书或收购出售资产公告刊登后，该事项的进展情况及对报告期经营成果与财务状况 的影响 □ 适用 √ 不适用 6.2 担保事项 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 公司对外担保情况（不包括对子公司的担保） 担保对象名称 担保额度相 关公告披露 日和编号 担保额度 实际发生日期 （协议签署 日） 实际担保金 额 担保类型 担保期 是否履行完 毕 是否为关联方 担保（是或否） 报告期内审批的对外担保额度 合计（A1） 0.00 报告期内对外担保实际发生额 合计（A2） 0.00 报告期末已审批的对外担保额 度合计（A3） 0.00 报告期末实际对外担保余额合 计（A4） 0.00 公司对子公司的担保情况 担保对象名称 担保额度相 关公告披露 日和编号 担保额度 实际发生日期 （协议签署 日） 实际担保金 额 担保类型 担保期 是否履行完 毕 是否为关联方 担保（是或否） 福建省燕京惠 泉啤酒股份有 限公司的控股 子公司福建燕 京惠泉啤酒福 鼎有限公司及 燕京惠泉啤酒 （抚州）有限公 司 1、福建燕京 惠泉啤酒福 鼎有限公司 担保额度公 告日期2009 年4月27 日，公告编 号临 2009-005 2、燕京惠泉 啤酒（抚州） 有限公司公 告日期2010 年2月25 日，公告编 号临 2010-005 4,000.00 2011年04月 26日 200.00 担保贷款 一年期 否 是 报告期内审批对子公司担保额 度合计（B1） 0.00 报告期内对子公司担保实际发 生额合计（B2） 200.00 报告期末已审批的对子公司担 保额度合计（B3） 4,000.00 报告期末对子公司实际担保余 额合计（B4） 200.00 公司担保总额（即前两大项的合计） 报告期内审批担保额度合计 （A1+B1） 0.00 报告期内担保实际发生额合计 （A2+B2） 200.00 报告期末已审批的担保额度合 计（A3+B3） 4,000.00 报告期末实际担保余额合计 （A4+B4） 200.00 实际担保总额（即A4+B4）占公司净资产的比例 0.02% 其中： 为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C） 0.00 直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保 金额（D） 0.00 担保总额超过净资产 50%部分的金额（E） 0.00 上述三项担保金额合计（C+D+E） 0.00 未到期担保可能承担连带清偿责任说明 无 6.3 非经营性关联债权债务往来 □ 适用 √ 不适用 6.4 重大诉讼仲裁事项 □ 适用 √ 不适用 6.5 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明 □ 适用 √ 不适用 6.5.1 证券投资情况 □ 适用 √ 不适用 6.5.2 持有其他上市公司股权情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 证券代码 证券简称 初始投资金额 占该公司股 权比例 期末账面值 报告期损益 报告期所有 者权益变动 会计核算科目 股份来源 600573 惠泉啤酒 456,191,702.07 50.03% 458,736,034.58 28,315,860.32 8,265,717.59 长期股权投资 购买 合计 456,191,702.07 - 458,736,034.58 28,315,860.32 8,265,717.59 - - 6.5.3 大股东及其附属企业非经营性资金占用及清偿情况表 □ 适用 √ 不适用 6.5.4 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况 上市公司及其董事、监事和高级管理人员、公司持股5%以上股东及其实际控制人等有关方在报告期内或持续到报告期内的 以下承诺事项 √ 适用 □ 不适用 承诺事项 承诺人 承诺内容 履行情况 股改承诺 本公司 关于福建省燕京惠泉啤酒股份有限公司股改作出的承诺 （1）关于建立股权激励的承诺 全体非流通股股东声明：在本次股权分置改革完成后，本承诺人将协助和督 促公司董事会在国家相关法律法规允许的前提下，在本次股权分置改革完成 12个月内，向股东大会提出针对公司2006、2007、2008年任意一年扣除非 经常性损益后的净利润增长率不低于25%的业绩目标，参考本次股权分置改 革前的二级市场股票价格对公司经营管理层以定向增发或其他方式发行一 定数量的股份的股权激励方案，并在履行相关审批程序后实施。 （1）关于股权 激励方面的承 诺事项正在商 讨中。 （2）对出售价 格的承诺正在 履行中。 （2）对出售价格的承诺： 在上述锁定期满后，如燕京啤酒通过证券交易所挂牌交易方式出售所持有的 惠泉啤酒股份，其出售股票的价格不得低于公司股权分置改革相关股东会会 议股权登记日的收盘价格。(在公司实施资本公积金转增股份、利润分配、 在公司发行新股、可转换债券、权证或全体股东按相同比例缩股等事项，则 对该价格作相应调整)。 收购报告书或权 益变动报告书中 所作承诺 本公司 与惠泉啤酒不竞争的承诺 公司在以协议转让方式收购惠泉啤酒38.148%股份时，为避免同业竞争，公 司于2003年8月11日签署《不竞争承诺函》，承诺将作出一系列的安排， 避免与惠泉啤酒产生同业竞争，与惠泉啤酒变竞争为合作，保证惠泉啤酒拥 有独立的产、供、销体系，保证惠泉啤酒的稳定、健康发展。将主要从以下 几个方面做好工作： “（1）明确市场区域划分：燕京啤酒明确表示与惠泉啤酒进行市场区域划分， 把燕京啤酒在福建省内的销售网络（包括福建燕京啤酒有限公司的销售网 络）与惠泉啤酒现有的销售网络统一管理。 （2）明确产品档次划分：燕京啤酒承诺，在福建省不再销售与惠泉啤酒同 档次低于惠泉啤酒价格的产品，并且销售的中高档啤酒均通过惠泉啤酒的销 售网络来进行，从而避免相互冲突。 （3）燕京啤酒成为惠泉啤酒控股股东后，将保留、巩固惠泉啤酒现有的销 售队伍及营销网络，充实其营销管理力量。” 公司严格履行 所签署的承诺， 通过一系列的 安排，避免了与 惠泉啤酒产生 同业竞争。此承 诺正在履行中。 重大资产重组时 所作承诺 无 无 无 发行时所作承诺 控股股东北京 燕京啤酒有限 公司及实际控 制人北京控股 有限公司 避免同业竞争的相关承诺 公司2008年进行非公开发行时，控股股东燕京有限及实际控制人北京控股 向公司出具了《避免同业竞争承诺函》。 燕京有限及北 京控股遵守上 述避免同业竞 争的承诺，燕京 有限、北京控股 及其他子公司、 分公司、合营或 联营公司等未 从事与发行人 相同或相近的 业务。此承诺正 在履行中。 其他承诺（含追加 承诺） 本公司 （1）本公司在燕京惠泉股改中的董事会承诺 北京燕京啤酒股份有限公司于2006年6月20日召开了第三届董事会第二十 一次会议，会议审议并通过了《关于委托福建省燕京惠泉啤酒股份有限公司 管理福建燕京啤酒有限公司的议案》。 会议决定，委托福建省燕京惠泉啤酒股份有限公司(以下简称“燕京惠泉”) 对福建燕京啤酒有限公司生产经营进行管理。会议同时决定，公司在东南区 域市场将以燕京惠泉为主进行运作，在东南区域以内的控股子公司将陆续通 过委托经营或其他方式由燕京惠泉管理，公司在此区域内如有新收购或新建 生产基地的事项，将以燕京惠泉为主进行运作。 会议决定，支持燕京惠泉不断提高在东南市场上的影响力，不断提升盈利能 力，在燕京惠泉完成股权分置改革后的十二个月内，促使燕京惠泉董事会尽 快制定燕京惠泉的管理层股权激励方案，燕京惠泉的管理层股权激励方案要 以燕京惠泉净资产收益率达到6%以上为实施前提，力争使燕京惠泉的净资 产收益率水平在三年内达到本公司水平。 本公司在惠泉 啤酒股改中所 做董事会承诺 正在履行中。 6.5.5 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案 □ 适用 √ 不适用 6.5.6 其他综合收益细目 单位：元 项目 本期发生额 上期发生额 1．可供出售金融资产产生的利得（损失）金额 减：可供出售金融资产产生的所得税影响 前期计入其他综合收益当期转入损益的净额 小计 2．按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所 享有的份额 减：按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所 享有的份额产生的所得税影响 前期计入其他综合收益当期转入损益的净额 小计 3．现金流量套期工具产生的利得（或损失）金额 减：现金流量套期工具产生的所得税影响 前期计入其他综合收益当期转入损益的净额 转为被套期项目初始确认金额的调整额 小计 4．外币财务报表折算差额 减：处置境外经营当期转入损益的净额 小计 5．其他 减：由其他计入其他综合收益产生的所得税影响 前期其他计入其他综合收益当期转入损益的净额 小计 合计 0.00 0.00 6.6 报告期接待调研、沟通、采访等活动情况表 接待时间 接待地点 接待方式 接待对象 谈论的主要内容及 提供的资料 2011年01月17日 公司会议室 实地调研 华夏基金、安邦保险、中邮基金、中投证券、益民 基金、万家基金、鼎天投资、兴业资管、中信证券、 鑫元览众、 谈论的主要内容： 公司的经营模式、 管理优势、发展规 划、行业地位、发 展前景等。 提供的资料： 公司印刷版的年度 报告正本 2011年01月19日 上海 实地调研 UBS举办瑞银大中华研讨会 2011年02月17日 公司会议室 实地调研 华龙证券、泰康资产、香港斯马国际 2011年04月26日 公司会议室 实地调研 中邮证券、长江证券、华夏基金、摩根士丹利华鑫 基金、东方证券、中金公司、云南信托、长城证券、 信达证券等 2011年05月11日上午 公司会议室 实地调研 斯马国际及其客户、和君咨询、海通证券、信诚基 金共14人 2011年05月11日下午 公司会议室 实地调研 汇添富基金、富国基金、华夏基金 2011年05月26日 公司会议室 实地调研 北欧银行一行16人 2011年05月31日 公司会议室 实地调研 中金公司及其客户 2011年06月02日 公司会议室 实地调研 国泰君安组织20人、安信证券1人、长城保险1人 §7 财务报告 7.1 审计意见 财务报告 √未经审计 □审计 7.2 财务报表 7.2.1 资产负债表 编制单位：北京燕京啤酒股份有限公司 2011年06月30日 单位：元 项目 期末余额 年初余额 合并 母公司 合并 母公司 流动资产： 货币资金 1,758,735,288.47 778,635,869.32 1,516,375,960.51 595,458,536.95 结算备付金 拆出资金 交易性金融资产 应收票据 45,825,000.00 18,400,000.00 2,678,750.00 750,000.00 应收账款 130,835,025.87 97,778,482.84 75,108,413.82 41,329,111.87 预付款项 294,030,257.36 99,134,438.11 430,857,176.44 268,458,115.85 应收保费 应收分保账款 应收分保合同准备金 应收利息 应收股利 44,052,068.53 其他应收款 105,784,872.43 2,573,224,519.48 70,060,513.26 2,237,412,914.54 买入返售金融资产 存货 2,441,840,458.26 665,167,653.92 2,983,040,905.26 808,279,945.32 一年内到期的非流动资产 其他流动资产 流动资产合计 4,777,050,902.39 4,276,393,032.20 5,078,121,719.29 3,951,688,624.53 非流动资产： 发放委托贷款及垫款 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 198,542,876.03 6,062,032,068.62 198,542,876.03 5,609,512,068.62 投资性房地产 固定资产 7,439,343,285.99 1,210,353,555.64 7,475,613,917.51 1,264,837,087.02 在建工程 1,475,401,668.12 241,219,092.29 1,008,393,367.71 199,249,770.75 工程物资 固定资产清理 生产性生物资产 油气资产 无形资产 728,618,188.87 22,279,933.37 711,308,967.89 22,971,466.93 开发支出 商誉 260,686,149.87 187,407,536.88 长期待摊费用 递延所得税资产 11,376,888.22 1,022,673.17 11,315,477.14 1,002,483.85 其他非流动资产 非流动资产合计 10,113,969,057.10 7,536,907,323.09 9,592,582,143.16 7,097,572,877.17 资产总计 14,891,019,959.49 11,813,300,355.29 14,670,703,862.45 11,049,261,501.70 流动负债： 短期借款 1,781,000,000.00 1,699,000,000.00 1,621,000,000.00 1,579,000,000.00 向中央银行借款 吸收存款及同业存放 拆入资金 交易性金融负债 应付票据 18,953,889.97 39,454,050.63 应付账款 539,230,206.78 69,549,061.17 802,619,269.28 200,060,891.56 预收款项 130,797,270.15 46,463,150.16 288,388,274.32 32,512,965.30 卖出回购金融资产款 应付手续费及佣金 应付职工薪酬 48,422,000.20 14,456,845.21 42,871,115.10 5,775,762.79 应交税费 294,272,533.87 112,864,718.32 63,053,449.37 38,557,592.60 应付利息 7,437,552.69 7,437,552.69 3,411,438.33 3,411,438.33 应付股利 182,902,202.31 148,269,316.48 22,390,405.13 其他应付款 1,037,138,911.48 306,614,922.08 1,216,968,875.65 428,073,967.24 应付分保账款 保险合同准备金 代理买卖证券款 代理承销证券款 一年内到期的非流动负债 150,000,000.00 150,000,000.00 9,614,656.81 8,800,000.00 其他流动负债 流动负债合计 4,190,154,567.45 2,554,655,566.11 4,109,771,534.62 2,296,192,617.82 非流动负债： 长期借款 150,000,000.00 150,000,000.00 150,000,000.00 150,000,000.00 应付债券 907,619,897.79 907,619,897.79 882,710,506.93 882,710,506.93 长期应付款 专项应付款 预计负债 递延所得税负债 291,665.00 291,665.00 其他非流动负债 18,949,350.56 18,949,350.56 非流动负债合计 1,076,860,913.35 1,057,619,897.79 1,051,951,522.49 1,032,710,506.93 负债合计 5,267,015,480.80 3,612,275,463.90 5,161,723,057.11 3,328,903,124.75 所有者权益（或股东权益）： 实收资本（或股本） 1,210,267,076.00 1,210,267,076.00 1,210,266,963.00 1,210,266,963.00 资本公积 3,896,228,109.65 3,800,826,600.35 3,896,225,752.47 3,800,824,243.17 减：库存股 专项储备 盈余公积 878,373,742.44 878,373,742.44 878,373,742.44 878,373,742.44 一般风险准备 未分配利润 2,387,033,213.76 2,311,557,472.60 2,189,925,051.31 1,830,893,428.34 外币报表折算差额 归属于母公司所有者权益合计 8,371,902,141.85 8,201,024,891.39 8,174,791,509.22 7,720,358,376.95 少数股东权益 1,252,102,336.84 1,334,189,296.12 所有者权益合计 9,624,004,478.69 8,201,024,891.39 9,508,980,805.34 7,720,358,376.95 负债和所有者权益总计 14,891,019,959.49 11,813,300,355.29 14,670,703,862.45 11,049,261,501.70 7.2.2 利润表 编制单位：北京燕京啤酒股份有限公司 2011年1-6月 单位：元 项目 本期金额 上期金额 合并 母公司 合并 母公司 一、营业总收入 6,189,250,029.48 1,781,572,863.08 5,035,443,546.18 1,589,272,435.48 其中：营业收入 6,189,250,029.48 1,781,572,863.08 5,035,443,546.18 1,589,272,435.48 利息收入 已赚保费 手续费及佣金收入 二、营业总成本 5,582,557,784.88 1,514,555,248.36 4,497,381,689.61 1,428,339,535.11 其中：营业成本 3,596,076,783.69 1,038,545,138.38 2,916,663,949.69 1,008,351,197.87 利息支出 手续费及佣金支出 退保金 赔付支出净额 提取保险合同准备金净额 保单红利支出 分保费用 营业税金及附加 668,387,254.83 159,542,920.02 558,625,173.21 149,166,954.28 销售费用 793,053,762.37 195,358,329.90 611,497,411.07 185,706,839.15 管理费用 476,979,662.09 91,569,695.80 390,267,489.69 71,774,069.17 财务费用 48,060,321.90 29,539,164.26 20,327,665.95 13,340,474.64 资产减值损失 加：公允价值变动收益（损失以“-”号填列） 投资收益（损失以“-”号填列） 179,794.52 492,905,003.59 146,268,728.10 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 汇兑收益（损失以“-”号填列） 三、营业利润（亏损以“-”号填列） 606,872,039.12 759,922,618.31 538,061,856.57 307,201,628.47 加：营业外收入 31,802,227.17 4,346,612.32 34,158,243.58 2,916,701.30 减：营业外支出 4,642,337.19 1,037,148.76 2,283,818.25 135,157.86 其中：非流动资产处置损失 1,125,579.95 985,334.88 499,325.56 四、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 634,031,929.10 763,232,081.87 569,936,281.90 309,983,171.91 减：所得税费用 145,169,905.57 40,514,622.41 104,609,736.38 24,600,995.41 五、净利润（净亏损以“-”号填列） 488,862,023.53 722,717,459.46 465,326,545.52 285,382,176.50 归属于母公司所有者的净利润 439,161,577.65 722,717,459.46 398,671,246.27 285,382,176.50 少数股东损益 49,700,445.88 66,655,299.25 六、每股收益： （一）基本每股收益 0.3629 0.3294 （二）稀释每股收益 0.3499 0.3294 七、其他综合收益 0.00 八、综合收益总额 488,862,023.53 722,717,459.46 465,326,545.52 285,382,176.50 归属于母公司所有者的综合收益总额 439,161,577.65 722,717,459.46 398,671,246.27 285,382,176.50 归属于少数股东的综合收益总额 49,700,445.88 66,655,299.25 本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0.00元。 7.2.3 现金流量表 编制单位：北京燕京啤酒股份有限公司 2011年1-6月 单位：元 项目 本期金额 上期金额 合并 母公司 合并 母公司 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 7,356,553,486.57 1,903,008,941.72 6,648,097,152.07 1,711,990,817.45 客户存款和同业存放款项净增加额 向中央银行借款净增加额 向其他金融机构拆入资金净增加额 收到原保险合同保费取得的现金 收到再保险业务现金净额 保户储金及投资款净增加额 处置交易性金融资产净增加额 收取利息、手续费及佣金的现金 拆入资金净增加额 回购业务资金净增加额 收到的税费返还 19,355,055.65 15,492,760.19 收到其他与经营活动有关的现金 76,124,711.89 298,505,799.07 189,380,352.91 463,911,593.78 经营活动现金流入小计 7,452,033,254.11 2,201,514,740.79 6,852,970,265.17 2,175,902,411.23 购买商品、接受劳务支付的现金 3,852,501,441.02 832,613,908.16 3,609,598,283.95 917,460,811.97 客户贷款及垫款净增加额 存放中央银行和同业款项净增加额 支付原保险合同赔付款项的现金 支付利息、手续费及佣金的现金 支付保单红利的现金 支付给职工以及为职工支付的现金 846,092,353.78 240,815,488.91 611,667,785.08 209,242,717.19 支付的各项税费 1,095,881,304.66 278,121,227.36 924,383,824.90 265,624,256.40 支付其他与经营活动有关的现金 376,112,363.66 537,427,454.74 383,418,076.70 403,333,226.73 经营活动现金流出小计 6,170,587,463.12 1,888,978,079.17 5,529,067,970.63 1,795,661,012.29 经营活动产生的现金流量净额 1,281,445,790.99 312,536,661.62 1,323,902,294.54 380,241,398.94 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资收到的现金 取得投资收益收到的现金 179,794.52 235,169,970.20 146,268,728.10 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 2,463,572.44 681,612.44 3,130,185.13 251,625.36 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流入小计 2,643,366.96 235,851,582.64 3,130,185.13 146,520,353.46 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 969,205,947.47 89,121,860.16 602,389,023.93 478,924,654.43 投资支付的现金 397,611,160.40 157,978,752.99 155,978,752.90 质押贷款净增加额 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付其他与投资活动有关的现金 200,000,000.00 投资活动现金流出小计 1,169,205,947.47 486,733,020.56 760,367,776.92 634,903,407.33 投资活动产生的现金流量净额 -1,166,562,580.51 -250,881,437.92 -757,237,591.79 -488,383,053.87 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资收到的现金 其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 取得借款收到的现金 357,385,343.19 571,000,000.00 489,000,000.00 发行债券收到的现金 收到其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流入小计 357,385,343.19 571,000,000.00 489,000,000.00 偿还债务支付的现金 57,000,000.00 50,000,000.00 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 152,985,305.05 139,677,891.34 233,835,100.28 209,625,763.12 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 114,902,038.67 21,350,561.65 支付其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流出小计 209,985,305.05 139,677,891.34 283,835,100.28 209,625,763.12 筹资活动产生的现金流量净额 147,400,038.14 -139,677,891.34 287,164,899.72 279,374,236.88 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 五、现金及现金等价物净增加额 262,283,248.62 -78,022,667.64 853,829,602.47 171,232,581.95 加：期初现金及现金等价物余额 1,481,498,149.88 595,458,536.96 1,018,141,394.89 453,061,101.05 六、期末现金及现金等价物余额 1,743,781,398.50 517,435,869.32 1,871,970,997.36 624,293,683.00 7.2.4 合并所有者权益变动表 编制单位：北京燕京啤酒股份有限公司 2011半年度 单位：元 项目 本期金额 上年金额 归属于母公司所有者权益 少数股东权益 所有者权益合计 归属于母公司所有者权益 少数股东权益 所有者权益合计 实收资本（或股 本） 资本公积 减： 库 存 股 专 项 储 备 盈余公积 一 般 风 险 准 备 未分配利润 其 他 实收资本（或股 本） 资本公积 减 ： 库 存 股 专 项 储 备 盈余公积 一 般 风 险 准 备 未分配利润 其 他 一、上年年末余额 1,210,266,963.00 3,896,225,752.47 （未完）  |