[年报]双星新材：2011年年度报告
江 江江江江苏 苏苏苏苏双 双双双双星 星星星星彩 彩彩彩彩塑 塑塑塑塑新 新新新新材 材材材材料 料料料料股 股股股股份 份份份份有 有有有有限 限限限限公 公公公公司 司司司司 Jiangsu Shuangxing Color Plastic New Materials Co., Ltd. 二 二二二二○ ○○○○一 一一一一一 一一一一年 年年年年年 年年年年度 度度度度报 报报报报告 告告告告 证券简称：双星新材 证券代码：0 00000 00002 22225 55558 88885 5555 披露日期：2 22220 00001 11112 2222年3 3333月2 22223 3333日 1 重要提示 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不 存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和 完整性承担个别及连带责任。 没有董事、监事、高级管理人员声明对本报告内容的真实性、准确性和完整 性无法保证或存在异议。 公司全体董事均亲自出席了本次审议年度报告的董事会。 公司年度财务报告已经上海众华沪银会计师事务所审计并被出具了标准无 保留意见的审计报告。 公司负责人吴培服、主管会计工作负责人周海燕及会计机构负责人 (会计主 管人员)邹雪梅声明：保证本报告中财务报告的真实、完整。 2 目录 重要提示 ......................................................................................2 第一节公司基本情况简介 ........................................................4 第二节会计数据和业务数据摘要 ........................................... 6 第三节股本变动及股东情况 ....................................................8 第四节董事、监事、高级管理人员和员工情况 .................12 第五节公司治理结构 ..............................................................17 第六节内部控制 ......................................................................22 第七节股东大会情况简介 ......................................................25 第八节董事会报告 ..................................................................26 第九节监事会报告 ..................................................................49 第十节重要事项 ......................................................................52 第十一节财务报告 ..................................................................56 3 第一节公司基本情况简介 一、公司法定中文名称：江苏双星彩塑新材料股份有限公司 英文名称：Jiangsu ShuangxingColor Plastic New Materials Co., Ltd. 中文名称缩写：双星新材 英文名称缩写：SXXC 二、公司法定代表人：吴培服 三、公司联系人及联系方式 董事会秘书：吴迪 联系地址：宿迁市彩塑工业园区井头街 1号 电话：0527-84252088 传真：0527-84253042 电子信箱 wudi@shuangxingcaisu.com 四、公司联系方式 地址：宿迁市彩塑工业园区井头街 1号 邮政编码：223808 互联网网址：http://www.shuangxingcaisu.com 电子信箱：wudi@shuangxingcaisu.com 五、公司信息披露媒体及年度报告备置地点： 公司选定的信息披露报纸：《证券时报》、《证券日报》、《中国证券报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址：www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点：董事会秘书办公室 六、股票上市证券交易所：深圳证券交易所 公司股票简称：双星新材 公司股票代码：002585 4 七、其他有关资料： 公司最新注册登记日期：2011年 7月 8日 公司最新注册登记地点：宿迁工商行政管理局 营业执照注册号：321300000005816 税务登记号码：321300142328941 组织机构代码：14232894-1 会计师事务所名称：上海众华沪银会计师事务所有限公司 办公地址：上海市延安东路 550号海洋大厦 12楼 八、公司历史沿革 公司上市后注册变更情况如下： 2011年 7月 8日，公司注册资本由 15,600万元人民币变更为 20,800万元人 民币；实收资本由 15,600万元人民币变更为 20,800万元人民币；公司类型由股 份有限公司变更为股份有限公司（上市）。 5 第二节会计数据和业务数据摘要 一、主要会计数据 2011年 2010年本年比上年增减（％） 2009年 营业总收入（元） 1,955,922,613.32 1,454,067,491.41 34.51 635,393,876.79 营业利润（元） 394,889,322.15 434,745,173.10 -9.17 64,650,251.74 利润总额（元） 493,615,637.71 442,969,579.36 11.43 69,852,653.15 归属于上市公司股东 的净利润（元） 382,901,693.20 382,376,413.50 0.14 69,342,354.48 归属于上市公司股东 的扣除非经常性损益 的净利润（元） 308,856,956.53 375,385,668.18 -17.72 64,920,313.28 经营活动产生的现金 流量净额（元） 52,621,248.43 508,050,122.28 -89.64 163,402,128.55 2011年末 2010年末本年末比上年末增减（％） 2009年末 资产总额（元） 4,157,928,696.46 1,335,015,150.04 211.45 691,518,782.04 负债总额（元） 450,946,963.43 717,544,768.21 -37.15 486,424,813.71 归属于上市公司股东 的所有者权益（元） 3,706,981,733.03 617,470,381.83 500.35 205,093,968.33 总股本（股） 208,000,000.00 156,000,000.00 33.33 68,800,000.00 二、主要财务指标 2011年 2010年本年比上年增减（％） 2009年 基本每股收益（元/股） 2.1039 2.4992 -15.82 0.4623 稀释每股收益（元/股） 2.1039 2.4992 -15.82 0.4623 扣除非经常性损益后的基本 每股收益（元/股） 1.6970 2.4535 -30.83 0.4328 加权平均净资产收益率（％） 17.71 92.97 -75.26 40.69 扣除非经常性损益后的加权 平均净资产收益率（％） 14.28 91.27 -76.99 38.09 每股经营活动产生的现金流 量净额（元/股） 0.25 3.26 -92.33 2.38 2011年末 2010年末本年末比上年末增减（％） 2009年末 归属于上市公司股东的每股 净资产（元/股） 17.82 3.96 350.00 1.37 资产负债率（％） 10.85 53.75 -42.90 70.34 三、非经常性损益项目单位：元 6 非经常性损益项目 2011年金额 附注（如 适用） 2010年金额 2009年金额 非流动资产处置损益 0.00 -138,883.42 0.00 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营 业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定 标准定额或定量持续享受的政府补助除外 94,330,315.56 8,468,476.44 4,303,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 4,396,000.00 -105,186.76 899,401.41 所得税影响额 24,681,578.89 1,233,660.94 780,360.21 合计 74,044,736.67 6,990,745.32 4,422,041.20 7 第三节股本变动及股东情况 一、股份变动情况表 （一）股份变动情况表 单位：股 本次变动前本次变动增减（+，-）本次变动后 数量比例发行新股送股 公积金转 股 其他小计数量比例 一、有限售条件股 份 156,000,000 100% 156,000,000 75.00% 1、国家持股 2、国有法人持股 3、其他内资持股 156,000,000 100% 156,000,000 75.00% 其中：境内非国 有法人持股 66,000,000 42.31% 66,000,000 31.73% 境内自然人 持股 90,000,000 57.69% 90,000,000 43.27% 4、外资持股 其中：境外法人 持股 境外自然人 持股 5、高管股份 二、无限售条件股 份 52,000,000 52,000,000 52,000,000 25.00% 1、人民币普通股 2、境内上市的外 资股 3、境外上市的外 资股 4、其他 三、股份总数 156,000,000 100% 52,000,000 52,000,000 208,000,000 100% （二）限售股份变动情况表 单位：股 股东名称年初限售股数 本年解除限售股 数 本年增加限售股 数 年末限售股数限售原因解除限售日期 吴培服 90,000,000 0 0 90,000,000首发承诺2014年 6月 2日 宿迁市迪智成投 资咨询有限公司 30,000,000 0 0 30,000,000首发承诺2014年 6月 2日 宿迁市启恒投资 30,000,000 0 0 30,000,000首发承诺2014年 6月 2日 8 有限公司 天津雷石天一股 权投资企业（有 限合伙） 6,000,000 0 0 6,000,000首发承诺2014年 6月 2日 合计 156,000,000 156,000,000－－ 二、证券发行与上市情况 （一）新股发行情况 经中国证券监督管理委员会“证监许可[2011]713号”文核准，公司公开发 行 5,200万股人民币普通股，每股发行价格 55.00元，采用网下向询价对象询价 配售和网上向社会公众投资者定价发行相结合的方式，其中网下配售 1,020万股， 网上定价发行 4,180万股。经深圳证券交易所深证上[2011]166号文批准，公司发 行的人民币普通股股票在深圳交易所上市，股票简称“双星新材”，股票代码 “002585”，其中公开发行中网上定价发行的 4,180万股股票于 2011年 6月 2 日在深圳证券交易所上市。新股上市后公司股本情况变动如下： 单位：万股 股东名称持股数量占总股本比例 吴培服 9,000.00 43.27% 宿迁市迪智成投资咨询有 限公司 3,000.00 14.42% 宿迁市启恒投资有限公司 3,000.00 14.42% 天津雷石天一股权投资企 业（有限合伙） 600.00 2.88% 社会公众股 5,200.00 25.00% 合计 20,800.00 100.00% （二）内部职工股情况 公司无内部职工股。 三、股东和实际控制人情况 （一）公司前 10 10101010名股东、前 10 10101010名无限售条件股东持股情况表 单位：股 2011年末股东总数 15,781本年度报告公布日前一个月 末股东总数 16,683 前10名股东持股情况 股东名称股东性质持股比例 （%） 持股总数持有有限售条件 股份数量 质押或冻结的股 份数量 吴培服境内自然人 43.27 90000000 90000000 0 宿迁市迪智成投资咨询有限公司境内一般法人 14.42 30000000 30000000 0 宿迁市启恒投资有限公司境内一般法人 14.42 30000000 30000000 0 9 天津雷石天一股权投资企业（有限 合伙） 境内一般法人 2.88 6000000 6000000 0 新华人寿保险股份有限公司－分 红－团体分红-018L-FH00 基金、理财产品等 其他 1.30 2700000 0 0 新华人寿保险股份有限公司－万 能－得意理财-018L-WN00 基金、理财产品等 其他 1.30 2700000 0 0 新华人寿保险股份有限公司－分 红－个人分红-018L-FH00 基金、理财产品等 其他 1.15 2400000 0 0 新华人寿保险股份有限公司－传 统－普通保险产品-018L基 金、理财产品等 其他 1.01 2100000 0 0 代玲境内自然人 0.19 404359 0 0 庄德权境内自然人 0.18 382789 0 0 前10名无限售条件股东持股情况 股东名称持有无限售条件股份数量股份种类 新华人寿保险股份有限公司－分红－团体分红 -018L-FH00 2700000 人民币普通股 新华人寿保险股份有限公司－万能－得意理财 -018L-WN00 2700000 人民币普通股 新华人寿保险股份有限公司－分红－个人分红 -018L-FH00 2400000 人民币普通股 新华人寿保险股份有限公司－传统－普通保险产 品-018L2100000 人民币普通股 代玲 404359人民币普通股 庄德权 382789人民币普通股 长盛成长价值证券投资基金 258272人民币普通股 苏美凤 196300人民币普通股 陈艳琴 186600人民币普通股 西南证券股份有限公司客户信用交易担保证券账 户 126990 人民币普通股 上述股东关联关系或一致行动的说明本公司控股股东及实际控制人吴培服系迪智成投资和启恒 投资的控股股东，除以上情况外，公司未知其他前十名股东 是否存在关联关系，也未知是否属于一致行动人。前十名无 限售条件股东之间，公司未知是否存在关联关系，也未知是 否属于一致行动人。 （二）公司控股股东和实际控制人情况 报告期内，公司控股股东和实际控制人均未发生变化，为自然人吴培服。 吴培服先生直接持有公司股份 9,000.00万股，并分别持有股东迪智成投资 61.25%的股权和股东启恒投资 64.13%的股权，为公司控股股东和实际控制人。 吴培服：男，1961年 10月出生，中国籍，无永久境外居留权，大专学历， 江苏省工商业联合会副主席， 2005年 4月被国务院授予全国劳动模范称号，现 10 任本公司董事长、总经理。 （三）公司与实际控制人之间的产权及控制关系 64.13%61.25% 江苏双星彩塑新材料股份有限公司 迪 智 成 投 资 吴培服 启 恒 投 资 14.42% 43.27% 14.42% （四）持股 10% 10%10%10%10%以上（含 10% 10%10%10%10%）法人股东情况 截至报告期末，公司持股 10%以上（含 10%）的法人股东为迪智成投资和 启恒投资。 1、迪智成投资 宿迁市迪智成投资咨询有限公司成立于 2010年 3月 30日，目前注册资本及 实收资本均为 2,400万元，注册地为宿迁市宿豫区井头居委会，法定代表人为吴 培服，经营范围为企业投资咨询、营销策划。 迪智成投资持有公司 3000万股股份，占公司总股本的 14.42%。 2、启恒投资 宿迁市启恒投资有限公司成立于 2010年 3月 30日，目前注册资本和实收资 本均为 2,400万元，注册地为宿迁市宿豫区井头居委会，法定代表人为吴培服， 经营范围为企业投资咨询、营销策划。 启恒投资持有公司 3000万股股份，占公司总股本的 14.42%。 11 第四节董事、监事、高级管理人员和员工情况 一、公司董事、监事和高级管理人员情况 （一）董事、监事和高级管理人员基本情况 姓名职务性别年龄任期起始日期任期终止日期 年初持股 数（万股） 年末持 股数（万 股） 变动原因 报告期内 从公司领 取的报酬 总额（万 元）（税前） 是否在股 东单位或 其他关联 单位领取 薪酬 吴培服 董事长、总 经理 男 51 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 9000 9000 18.00否 吴迪 董事、董事 会秘书、副 总经理 男 30 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 15.52否 曹薇董事女 44 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 15.50否 廖家河董事男 43 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 6.00 否 陈强董事男 41 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 6.00否 金叶监事会主席女 25 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 4.75否 李平监事女 29 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 4.72否 郑卫监事男 26 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 4.55否 周海燕 副总经理、 财务总监 女 37 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 15.50否 潘建忠副总经理男 40 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 45.80否 邹兆云副总经理男 46 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 49.07否 杨淑侠副总经理女 46 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 15.50否 葛林副总经理男 37 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 16.60否 葛俊生副总经理男 45 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 17.20否 陆敬潮副总经理男 54 2010年 5月 19日 2013年 5月 19日 0 0 15.10否 合计 9000 9000 249.80 （二）董事、监事、高级管理人员最近 5 5555年的主要工作经历 1、董事 （1）吴培服：请参见“第三节第三（二）控股股东和实际控制人情况”。 （2）吴迪：男，1982年 9月出生，中国籍，无永久境外居留权，本科学历。 2009年 2月至 2010年 5月担任宿迁市彩塑包装有限公司副总经理。现任本公司 12 董事、董事会秘书、副总经理。 （3）曹薇：女， 1968年 3月出生，中国籍，无永久境外居留权，大专学历。 历任宿迁市彩塑包装有限公司监事，现任本公司董事。 （4）廖家河：男， 1969年 12月出生，中国籍，无永久境外居留权，本科 学历。历任北京有机化工厂职工、中天信会计师事务所部门经理、北京天华会计 事务所经理、北京东湖会计师事务所合伙人，现任立信会计师事务所合伙人。 2009 年 10月至今担任河南中原内配股份有限公司独立董事、南京光一科技股份有限 公司独立董事， 2009年 11月至今担任北京中关村科技发展股份有限公司独立董 事。现任本公司独立董事。 （5）陈强：男， 1971年 10月出生，中国籍，无永久境外居留权，本科学 历。历任南京大学高分子材料研究中心助工、工程师、主任助理，南京大学表面 和界面化学工程技术研究中心研发部副主任、主任，南京大学化学化工学院办公 室主任。 2010年 1月获得“江苏省十大青年科技之星”称号。现任本公司独立 董事。 2、监事 （1）金叶：女， 1987年 1月出生，中国籍，无永久境外居留权，本科学历。 2009年 2月至 2010年 5月为宿迁市彩塑包装有限公司员工。现任本公司监事会 主席。 （2）李平：女， 1983年 6月出生，中国籍，无永久境外居留权，专科学历。 2004年 2月至 2010年 5月担任宿迁市彩塑包装有限公司人力资源部部长。现任 本公司监事。 （3）郑卫：男， 1986年 6月出生，中国籍，无永久境外居留权，本科学历。 2009年 12月至 2010年 5月为宿迁市彩塑包装有限公司员工。现任本公司监事。 3、高级管理人员 （1）吴培服：请参见“第三节第三（二）控股股东和实际控制人情况”。 （2）吴迪：“第四节第一（二）现任董事、监事、高级管理人员最近 5年的 主要工作经历”。 （3）周海燕：女， 1975年 1月出生，中国籍，专科学历。历任宿迁市彩塑 包装有限公司副总经理、财务经理。现任本公司副总经理、财务总监。 （4）潘建忠：男， 1972年 11月出生，中国籍，本科学历。历任宁波包装 13 材料有限公司技术部副经理、江苏琼花集团副总经理、宿迁市彩塑包装有限公司 副总经理。现任本公司副总经理。 （5）邹兆云：男， 1966年 4月出生，中国籍，高中学历。历任宿迁市卫生 局员工、宿迁市彩塑包装有限公司副总经理、营销部主管。现任本公司副总经理。 （6）杨淑侠：女， 1966年 1月出生，中国籍，高中学历。历任宿迁市彩塑 包装有限公司副总经理。现任本公司副总经理。 （7）葛林：男， 1975年 10月出生，中国籍，专科学历。历任宿迁市制鞋 总厂车间主任、宿迁市彩塑包装有限公司副总经理。现任本公司副总经理。 （8）葛俊生：男， 1967年 9月出生，中国籍，高中学历。历任井头乡副食 品厂工人、宿迁市彩塑包装有限公司副总经理、技术部主管。现任本公司副总经 理。 （9）陆敬潮：男， 1958年 12月出生，中国籍，初中学历。历任宿迁市水 利局职工、宿迁市彩塑包装有限公司副总经理。现任本公司副总经理。 （三）董事、监事、高级管理人员的兼职情况 姓名公司任职兼职单位兼职单位与公司关系职务 吴培服董事长、总经理 启恒投资实际控制人控制的企业执行董事 迪智成投资实际控制人控制的企业执行董事 吴迪 董事、董事会秘书、 副总经理 迪智成投资实际控制人控制的企业监事 周海燕副总经理、财务总监启恒投资实际控制人控制的企业监事 独立董事立信会计师事务所 合伙人 无合伙人 廖家河 河南中原内配股份 有限公司 无独立董事 南京光一科技股份 有限公司 无独立董事 北京中关村科技发 展股份有限公司 无独立董事 陈强 独立董事南京大学常州高新 技术研究院 无院长 （四）董事、监事和高级管理人员年度报酬情况 公司独立董事的津贴为每年 6万元/人（税前），根据公司《公司董事、监事 及高级管理人员薪酬考核办法》等相关规定，公司按不同的职务、不同的岗位职 责，结合个人工作业绩以及完成任务的情况确认公司高管人员的报酬。 14 （五）报告期内公司董事、监事和高级管理人员变动情况 报告期内公司董事、监事和高级管理人员未发生变动。 二、公司员工情况 截至 2011年 12月 31日，公司在职员工为 708人。公司员工的专业结构、 受教育程度和年龄分布如下： 1、员工专业结构 岗位类别员工人数（人）所占比例 管理人员8912.57% 销售服务人员283.96% 研发及技术人员7510.59% 财务人员101.41% 生产人员50671.47% 合计708100.00% 12.57% 3.95% 10.59% 1.41% 71.47% 2、员工受教育程度 学历员工人数（人） 本科以上 44 大专 209 大专以下 455 合计 708 管理人员 销售人员 研发技术人员 财务人员 生产人员 所占比例（%） 6.21% 29.52% 64.27% 100.00% 15 6.21% 29.52% 本科以上 大专 大专以下 64.27% 3、员工年龄分布 年龄员工人数（人）所占比例（ %） 30岁以下 464 65.54% 31～ 50岁 224 31.64% 51岁以上 20 2.82% 合计 708 100.00% 2.82% 30岁以下 31岁-50岁 51岁以上 31.64% 65.54% 16 第五节公司治理结构 一、公司治理结构情况 报告期内，公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》、《深 圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所中小企业板上市公司规范运作指 引》和中国证监会有关法律法规等的要求，不断完善公司治理结构，建立健全内 部管理和控制制度，持续深入开展公司治理活动，以进一步规范公司运作，提高 了公司治理水平。 自公司上市以来截至报告期末，公司已建立的各项制度的名称和公开信息披 露情况： 公司已建立制度披露时间信息披露载体 董事会秘书工作细则 2011年12月7日巨潮资讯网 董事会提名委员会实施细则 2011年12月7日巨潮资讯网 投资者关系管理制度 2011年12月7日巨潮资讯网 董事会战略委员会实施细则 2011年12月7日巨潮资讯网 董事会审计委员会实施细则 2011年12月7日巨潮资讯网 内部审计制度 2011年12月7日巨潮资讯网 内幕信息知情人登记管理制度 2011年12月7日巨潮资讯网 信息披露管理办法 2011年12月7日巨潮资讯网 董事会薪酬与考核委员会实施细则 2011年12月7日巨潮资讯网 董事会审计委员会年报工作规程 2011年12月7日巨潮资讯网 重大信息内部报告制度 2011年12月7日巨潮资讯网 防范控股股东及其关联方资金占用 制度 2011年10月28日巨潮资讯网 投资者调研接待工作管理办法 2011年6月14日巨潮资讯网 独立董事年报工作制度 2011年6月14日巨潮资讯网 年报信息披露重大差错责任追究制 度 2011年6月14日巨潮资讯网 内幕信息知情人登记管理制度 2011年6月14日巨潮资讯网 董事、监事和高级管理人员持有和买 卖本公司股票管理制度 2011年6月14日巨潮资讯网 （ 一）股 东大 会制 度的 建立 健全 及运 行情 况 报 告期 内，公 司严 格按 照《公司法》和《公司章程》、《股东大会议事规则》等规则的规定和要求，召集、 召开股东大会，能够确保全体股东特别是中小股东享有平等地位，充分行使自己 的权力。报告期内的股东大会均由董事会召集召开，并聘请律师进行现场见证， 根据相关法律、行政法规、部门规章、规范性文件及公司章程等规定应由股东大 会表决的事项均按照相应的权限审批后交由股东大会审议，不存在越权审批或先 实施后审议的情况。 17 （二）公司与控股股东 公司拥有独立的业务和经营自主能力，在业务、人员、资产、机构、财务上 独立于控股股东，公司董事会、监事会和内部机构独立运作。公司控股股东能严 格规范自己的行为，没有超越公司股东大会直接或间接干预公司的决策和经营活 动的行为。 （三）董事与董事会 公司董事会由五名董事组成，其中独立董事二名，董事会的人数、构成及选 聘程序均符合法律、法规和《公司章程》的规定。报告期内，公司全体董事能积 极严格按照《公司法》、《公司章程》、《董事会议事规则》和《独立董事工作制度》 等有关规定及相关工作规程开展工作和履行职责，认真出席董事会和股东大会， 积极参加对相关知识的培训，熟悉并掌握有关法律、法规。为进一步完善公司治 理结构，公司董事会根据《上市公司治理准则》成立了战略、提名、审计、薪酬 与考核等四个专业委员会，为董事会的决策提供了科学和专业的意见。 （四）监事与监事会 公司严格按照《公司法》、《公司章程》等的有关规定产生监事，监事会的人 数及构成符合法律、法规的要求。公司监事能够按照《监事会议事规则》等的要 求，认真履行自己的职责，对公司重大事项、关联交易、收购兼并、财务状况、 董事和经理的履职情况等进行有效监督并发表独立意见。 （五）关于相关利益者 公司充分尊重和维护相关利益者的合法权益，在企业创造利润最大化的同 时，实现社会、股东、员工等各方利益的协调平衡，共同推动公司持续、稳健发 展。 （六）信息披露与透明度 公司指定董事会秘书负责信息披露工作、接待股东来访和咨询，指定《中国 证券报》、《证券时报》、《证券日报》和巨潮资讯网为公司信息披露的报纸和网站； 公司严格按照有关法律法规及公司制定的《信息披露管理制度》的要求，真实、 准确、完整、及时地披露有关信息，并确保所有股东有平等的机会获得信息。 （七）内部审计制度 公司已建立内部审计制度，设置内部审计部门，聘任了内部审计负责人，对 公司的日常运行、内控制度和公司重大关联交易等进行有效控制。 18 （八）关于公司与投资者 公司董事会秘书为投资者关系管理负责人，组织实施投资者关系的日常管理 工作。报告期内，公司通过电话、接待投资者现场调研等方式，加强与投资者的 沟通。 二、公司董事长、独立董事及其他董事履行职责的情况 （一）董事履行职责情况 报告期内，公司全体董事均能严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治 理准则》、《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所中小企业板上市公 司规范运作指引》等法律、法规及规章制度的规定和要求，诚实守信、忠实勤勉 地履行职责，按时参加董事会和股东大会，积极参加监管机构组织的上市公司董 事的培训学习，提高规范运作水平，认真参与公司决策，并依靠自己的专业知识 和能力做出客观、公正、独立的判断，切实维护公司及股东特别是社会公众股股 东的权益。 （二）董事长履行职责情况 公司董事长严格按照法律法规和《公司章程》等的要求，依法行使权力，履 行职责：全力加强董事会建设，严格董事会集体决策机制，积极推动公司治理工 作和内部控制建设，督促执行股东大会和董事会的各项决议，确保董事会依法正 常运作，依法召集、主持董事会会议并督促董事亲自出席董事会会议。在其职责 范围内行使权力，不以个人意见代替董事会决策，无超越其职权范围的行为。保 证独立董事和董事会秘书的知情权，及时将董事会工作运行情况通报所有董事。 同时，督促其他董事、高管人员认真学习相关法律法规，提高依法履职意识。 （三）独立董事履行职责情况 公司现有独立董事二名，其中一名为会计专业人士。公司独立董事能够严格 按照《公司章程》和《独立董事工作制度》等的规定，本着对公司、投资者负责 的态度，恪尽职守、勤勉尽责，按时参加报告期内的董事会会议，认真审议各项 议案，并依据自身的专业知识和能力发表了独立、客观、公正的意见，切实维护 了公司及中小股东的合法权益。独立董事为公司经营和发展提出合理化建议，也 对公司的持续、健康、稳定发展起到了积极的作用。 报告期内，独立董事所发表的相关独立意见如下： 会议日期会议名称事项内容独立意见类型 2011-06-14第一届董事会第七次会议关于以募集资金置换预先投入募集资同意 19 金投资项目自筹资金的独立意见 2011-06-21第一届董事会第八次会议关于超募资金使用计划的独立意见同意 2011-08-09第一届董事会第九次会议关于关联方资金占用和对外担保情况 的专项说明及独立意见 同意 （四）报告期内，董事出席董事会会议情况 1、报告期内，公司各位董事出席董事会会议情况如下： 董事姓名具体职务应出席次数 现场出席次 数 以通讯方式 参加会议次 数 委托出席次 数 缺席次数 是否连续两 次未亲自出 席会议 吴培服董事长、总经理 8 8 0 0 0否 吴迪 董事、董事会秘 书、副总经理 8 8 0 0 0否 曹薇董事 8 8 0 0 0否 廖家河独立董事 8 7 1 0 0否 陈强独立董事 8 7 1 0 0否 2、报告期内，公司董事会会议召开情况如下： 年内召开董事会会议次数 8 其中：现场会议次数 7 通讯方式召开会议次数 0 现场结合通讯方式召开会议次 数 1 报告期内，公司独立董事对董事会议案及其他事项没有提出异议。 三、公司与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面的独立情况 公司自成立以来，严格按照《公司法》、《证券法》等有关法律、法规和《公 司章程》的要求规范运作，与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面 完全分开，具有独立完整的业务及自主经营能力。 （一）业务独立情况：公司业务独立于控股股东及其下属企业，拥有独立完 整的供应、生产和销售系统，独立开展业务，不依赖于股东或其它任何关联方。 公司股东及其他关联方目前业务均与本公司不同，而且向本公司出具了《避免同 业竞争的承诺函》。 （二）人员独立情况：公司人员、劳动、人事及工资完全独立。公司总经理、 副总经理、董事会秘书、财务负责人等高级管理人员均在公司工作并领取薪酬， 未在控股股东及其下属企业担任职务和领取报酬。 （三）资产独立情况：公司拥有独立于控股股东的生产经营场所，拥有独立 20 完整的资产结构，拥有独立的生产系统、辅助生产系统和配套设施、土地使用权、 房屋所有权等资产，拥有独立的采购和销售系统。 （四）机构独立情况：公司设立了健全的组织机构体系，独立运作，不存在 与控股股东或其职能部门之间的从属关系。 （五）财务独立情况：公司有独立的财务会计部门，建立了独立的会计核算 体系和财务管理制度，独立进行财务决策。公司独立开设银行账户，独立纳税。 四、公司对高级管理人员的考评及激励机制 公司建立了高级管理人员的选择、考评、激励与约束机制并不断完善。公司 高级管理人员全部由董事会聘任，直接对董事会负责，承担董事会下达的经营指 标。董事会下设的薪酬与考核委员会负责对高级管理人员的工作能力、履职情况、 责任目标完成情况，制定薪酬方案并报董事会审批。报告期内，高级管理人员能 够严格按照《公司法》、《公司章程》及国家有关法律法规认真履行职责，积极落 实公司股东大会和董事会相关决议，在董事会的正确指导下积极调整经营思路， 优化产品结构，不断加强内部管理，较好地完成了本年度的各项任务。 五、上市公司环保情况 报告期内，公司不存在重大环保或其他重大社会安全问题。 21 第六节内部控制 一、内部控制制度的建立和健全情况 （一）内部控制环境 按照《公司法》、《证券法》和公司章程的规定，公司建立了完善的法人治理 结构。股东大会是公司最高权力机构，通过董事会对公司进行管理和监督。董事 会是公司的常设决策机构，向股东大会负责，对公司经营活动中的重大决策进行 审议并做出决定，或提交股东大会审议。监事会是公司的监督机构，负责对公司 董事、经理和其他高级管理人员的行为及公司财务进行监督。公司总经理由董事 会聘任，在董事会的领导下，全面负责公司的日常经营管理活动，组织实施董事 会决议。 （二）公司内部控制制度 公司根据《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》等有关法律法规的规 定，制订了《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》、《总 经理议事规则》、《董事会专门委员会议事规则》、《董事会审计委员会实施细则》、 《独立董事工作制度》、《内部审计制度》、《信息披露管理办法》、《内幕信息知情 人登记管理制度》、《重大信息内部报告制度》、《年报信息披露责任差错追究制度》 等规章制度，明确了股东大会、董事会、监事会的召开方式，公司重大决策等行 为合法、合规、真实、有效。 公司现有内部控制制度已基本建立健全能够对编制真实、公允的财务报表提 供合理的保证，适应公司管理的要求和发展的需要。公司内部控制制度制订以来， 各项制度得到了有效的实施，保证了公司财务收支和经营活动的合法性和规范 化。 （三）内部控制的监督 公司现有的内部控制制度是针对公司自身特点制定的，在完整性、有效性和 合理性方面不存在重大缺陷。公司管理层在执行过程中针对业务处理过程中的关 键控制点，将内部控制工作落实到决策、执行、监督、反馈等各个环节。同时， 公司将在今后进一步健全和完善内部控制制度。 二、公司内部审计制度的建立和执行情况 内部控制相关情况是/ ////否/ ////不适用备注/ ////说明（如选择否或不适 用，请说明具体原因） 一、内部审计制度的建立情况是 22 1．公司是否建立内部审计制 度，内部审计制度是否经公司 董事会审议通过 是 2．公司董事会是否设立审计委 员会，公司是否设立独立于财 务部门的内部审计部门 是 3．（ 1）审计委员会成员是否 全部由董事组成，独立董事占 半数以上并担任召集人，且至 少有一名独立董事为会计专业 人士 是 （2）内部审计部门是否配置三 名以上（含三名）专职人员从 事内部审计工作 是 （ 3）内部审计部门负责人是否 专职，由审计委员会提名，董 事会任免 是 二、年度内部控制自我评价报 告披露相关情况 1．公司是否根据相关规定出具 年度内部控制自我评价报告 是 2．内部控制自我评价报告结论 是否为内部控制有效（如为内 部控制无效，请说明内部控制 存在的重大缺陷） 是 3．本年度是否聘请会计师事务 所对内部控制有效性出具鉴证 报告 是 4．会计师事务所对公司内部控 制有效性是否出具无保留结论 鉴证报告。如出具非无保留结 论鉴证报告，公司董事会、监 事会是否针对鉴证结论涉及事 项做出专项说明 是 5．独立董事、监事会是否出具 明确同意意见（如为异议意见， 请说明） 是 6．保荐机构和保荐代表人是否 出具明确同意的核查意见（如 适用） 是 三、审计委员会和内部审计部门本年度的主要工作内容与工作成效 公司上市后每个季度审计委员会均召开会议审议了公司的财务报告及内部审计部门提交的工作 计划和内部审计报告。审计委员会每季度向董事会报告内部审计工作的具体情况。会议结束后 向董事会汇报内部审计工作的进展和执行情况，以及专项审计结果。按照公司审计委员会工作 23 规程，审计委员会配合做好公司年报编制及披露等工作，具体工作为：审阅年度审计计划；在 年审会计师进场前审阅财务会计报表；听取管理层及财务总监关于年度公司生产经营情况、财 务状况等工作汇报；在会计师出具初步审计意见后，再次审阅公司财务会计报告；总结评价审 计机构的审计工作并提出续聘建议，提交董事会审议；负责内部审计与外部审计之间的沟通等。 审计部门能按照审计计划有序的开展工作，在每季度的审计委员会会议上，汇报审计工作进度 及内部控制制度的执行情况。定期审查公司是否存在重要的对外投资、购买和出售资产、对外 担保、关联交易、募集资金使用和信息披露事务管理等事项，形成内部审计总结。 四、公司认为需要说明的其他情况（如有） 无 三、董事会对公司内部自我评价报告的意见 公司董事会认为，公司现有的内部控制已覆盖了公司运营的各层面和各环 节，形成了规范的管理体系，能够预防和及时发现、纠正公司运营过程可能出现 的重要错误和舞弊，保护公司资产的安全和完整，保证会计记录和会计信息的真 实性、准确性和及时性，在完整性、合理性及有效性方面不存在重大缺陷。随着 公司管理要求的提高，内部控制还需不断修订和完善。 四、监事会对公司内部控制自我评价报告的意见 公司监事会对公司内部控制进行了认真审查，认为：公司建立了较为完善的 内部控制制度体系并能有效地执行。公司内部控制自我评价报告真实、客观地反 映了公司内部控制制度的建设和运行情况。 五、独立董事对公司内部控制自我评价报告的独立意见 目前公司已经建立了较为健全和完善的内部控制体系，各项内部控制制度符 合国家有关法律、法规及监管部门的有关要求，也符合公司目前生产经营情况的 需要，且得到了有效的执行，公司内部控制的自我评价报告真实、客观地反映了 公司内部控制制度的建设及运行情况。 六、保荐机构的核查意见 光大证券股份有限公司对公司内部控制的完整性、合理性及有效性进行了核 查，认为： 2011年度公司法人治理结构较为完善、内部控制制度较为健全；公 司内部控制制度基本符合有关法律法规和规章制度的要求，内部控制有效、不存 在重大的内部控制缺陷。 七、会计师事务所对公司内部控制自我评价报告的鉴证意见 会计师事务所认为：公司按照《企业内部控制基本规范》及相关规定于 2011 年 12月 31日在所有重大方面保持了与财务报告相关的有效的内部控制。 24 第七节股东大会情况简介 报告期内，公司共召开了 2次股东大会：2010年度股东大会、2011年第一 次临时股东大会。会议的召集程序、召开程序、出席会议人员资格及表决程序均 符合《公司法》、《上市公司股东大会规则》等法律、法规、规范性文件和《公司 章程》的规定。 会议具体情况如下： 一、201 2012012012011 1111年 2 2222月 10 10101010日，公司召开了 2010 2010201020102010年度股东大会，会议审议通过了 以下议案： 1、《公司 2010年度董事会工作报告》； 2、《公司 2010年度监事会报告》； 3、《公司 2010年度财务决算报告》； 4、《公司 2010年度利润分配预案》； 5、《公司 2010年年度报告》； 6、《关于续聘公司 2011年度审计机构的议案》。 二、201 2012012012011 1111年 7 7777月 6 6666日，公司召开了 201 2012012012011 1111年第一次临时股东大会，会议审议 通过了如下议案： 1、《关于增加公司注册资本并办理相关工商变更登记事宜的议案》； 2、《关于修订<公司章程>的议案》； 3、《关于以超募资金投资建设年产 5万吨太阳能电池封装材料基材项目的议 案》； 4、《关于以超募资金投资建设年产 12万吨新型功能性聚酯薄膜及 18万吨功 能性膜级切片项目的议案》。 会议决议公告刊登在 2011年 7月 7日的《证券日报》、《证券时报》、《中国 证券报》和巨潮资讯网上。 25 第八节董事会报告 一、管理层讨论与分析 （一）报告期内公司总体经营情况 2011年是经济形势不容乐观的一年，全球经济持续低迷，欧美等国深陷债 务危机，经济增长乏力；国内经济受到大环境的影响增速下滑，下游企业普遍缺 乏资金。报告期内，面对国内外复杂多变的经济形势，公司管理层在董事会的领 导下，立足主业，坚持稳步实施上下游产业链一体化的发展战略，深化和加强公 司管理体系，强化内部管理，落实企业发展的整体规划，有序组织募集资金项目 及超募项目的实施；持续加大研发投入，保持技术优势，狠抓节能降耗、技术升 级等内涵式技改工作，稳步提升产品质量及技术水平；继续实施差异化产品竞争 策略，积极开拓市场，公司经受了产品价格剧烈波动、人民币升值、原材料及人 工成本上涨等困难的考验，确保了公司持续稳定发展。 公司董事会紧密结合公司发展战略及 2011年发展目标，积极采取措施应对 各种困难， 2011年公司通过调整客户结构和产品结构，重点加大差异化产品比 例，通过技术创新提高产品附加值，全年实现销售收入 19.56亿元，较上年增长 34.51 %，实现净利润 3.83亿元，较上年增长 0.14%。 报告期内，公司向中国证监会申请首次公开公开发行 A股股票 5,200万股， 募集资金总额 286,000.00万元。发行所募集资金全部用于主营业务，项目建成后 将强化公司的竞争优势，提高公司主要产品的市场占有率、提升公司的市场地位， 从而有利于增强公司的核心竞争力。募集资金投资项目投产后，大幅改善了公司 财务状况，公司资产规模显著提升，财务结构更加合理。公司发行股票募集资金 投向符合国家产业政策和公司发展的需要，具有实施的必要性，投资项目具有广 阔的市场发展前景，募集资金的使用将会为公司带来良好的经济效益。通过募集 资金投资项目的实施，将进一步壮大公司的规模和实力，增强公司的竞争力，促 进公司的可持续发展，符合公司及公司全体股东的利益。 公司的募集资金投资项目“年产 30,000吨新型功能性聚酯薄膜项目”已于 2011年 9月底顺利投产运行，超募项目之一“年产 12万吨新型功能性聚酯薄膜 及 18万吨功能性膜级切片项目”中的一期工程三十万吨功能性膜级切片项目及 配套变电站也已于日前顺利投产并保持平稳运行，募集资金项目及膜级切片项目 的顺利投产极大的提升了公司在行业中的地位及核心竞争能力。此外，报告期内 公司还成功的研制一系列新型功能性薄膜产品，主要包括：主要应用于电容膜、 转印膜及碳带膜的超薄金属化聚酯薄膜；适用于公司差异化产品的差异化原料及 26 母料；国内首个热收缩聚酯薄膜产品研发成功并投入生产；新型玻璃贴膜已研制 成功并投入生产；太阳能电池封装材料基材及太阳能电池背材已通过科技成果鉴 定。 同时， 2011年公司获得“中国轻工业塑料行业十强企业”、“江苏省标准化 良好行为企业”、“江苏省质量奖企业”、“江苏省信息化与工业化融合示范企业”、 “中国 BOPET专委会副理事长单位”、“中国塑料加工工业协会副理事长单位”、 “宿迁市十大低碳企业贡献企业”、“宿迁市市长质量奖企业”、“宿迁市民营企业 50强”等荣誉称号。 （二）公司主营业务及经营情况 公司主要从事包装装潢印刷品印刷、其它印刷品印刷；包装材料生产；化工 材料（除化学危险品）销售；聚酯新材料技术研发；经营本企业自产产品及技术 的出口业务；经营本企业生产、科研所需的原辅材料、仪器仪表、机械设备、零 配件及技术的进口业务（国家限定公司经营和国家禁止进出口的商品及技术除 外）；经营进料加工和“三来一补”业务。 1、主要财务数据变动及其原因 2011年 2010年本年比上年增减（％） 2009年 营业总收入（元） 1,955,922,613.32 1,454,067,491.41 34.51 635,393,876.79 营业利润（元） 394,889,322.15 434,745,173.10 -9.17 64,650,251.74 利润总额（元） 493,615,637.71 442,969,579.36 11.43 69,852,653.15 归属于上市公司股东 的净利润（元） 382,901,693.20 382,376,413.50 0.14 69,342,354.48 归属于上市公司股东 的扣除非经常性损益 的净利润（元） 308,856,956.53 375,385,668.18 -17.72 64,920,313.28 经营活动产生的现金 流量净额（元） 52,621,248.43 508,050,122.28 -89.64 163,402,128.55 2011年末 2010年末 本年末比上年末增减 （％） 2009年末 资产总额（元） 4,157,928,696.46 1,335,015,150.04 211.45 691,518,782.04 负债总额（元） 450,946,963.43 717,544,768.21 -37.15 486,424,813.71 归属于上市公司股东 的所有者权益（元） 3,706,981,733.03 617,470,381.83 500.35 205,093,968.33 （ 1）报告期公司实现营业收入 1,955,922,613.32元，比 2010年的 1,454,067,491.41元增加了 34.51%。营业收入增长的原因为随着公司生产规模 27 扩大，市场营销力度加大，销售规模扩张所致。 （2）报告期报告期公司实现利润总额为 493,615,637.71元，比上年增长 11.43%；报告期公司实现归属于上市公司股东的净利润为 382,901,693.20元， 比上年增长 0.14%；增长原因为公司规模的增长带来的利润增长。 （3）报告期公司经营活动产生的现金流量净额为 52,621,248.43元，比 2010年度减少了 89.64%，主要是由于报告期内公司接受部分优质客户以银行 承兑汇票作为付款方式所致。 （4）2011年末，公司总资产为 4,157,928,696.46元，比上年增加 211.45%， 主要原因为公司公开发行股票募集资金导致公司资产规模增加。 （ 5） 2011年末，公司归属于上市公司股东的所有者权益为 3,706,981,733.03元，比上年增长 500.35%，其增加的主要原因为公司公开发 行股票募集资金所致。 2、主要财务指标变动 2011年 2010年本年比上年增减（％） 2009年 基本每股收益（元/股） 2.1039 2.4992 -14.10 0.4623 稀释每股收益（元/股） 2.1039 2.4992 -14.10 0.4623 扣除非经常性损益后的基本 每股收益（元/股） 1.6970 2.4535 -30.83 0.4328 加权平均净资产收益率（％） 17.71 92.97 -75.26 40.69 扣除非经常性损益后的加权 平均净资产收益率（％） 14.28 91.27 -76.99 38.09 每股经营活动产生的现金流 量净额（元/股） 0.25 3.26 -92.33 2.38 2011年末 2010年末 本年末比上年末增减 （％） 2009年末 归属于上市公司股东的每股 净资产（元/股） 17.82 3.96 350.00 1.37 资产负债率（％） 10.85 53.75 -42.90 70.34 3、非经常性损益项目单位：元 28 非经常性损益项目 2011年金额 附注（如 适用） 2010年金额 2009年金额 非流动资产处置损益 0.00 -138,883.42 0.00 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营 业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定 标准定额或定量持续享受的政府补助除外 94,330,315.56 8,468,476.44 4,303,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 4,396,000.00 -105,186.76 899,401.41 所得税影响额 24,681,578.89 1,233,660.94 780,360.21 合计 74,044,736.67 6,990,745.32 4,422,041.20 本年政府补助明细如下：单位：元 项目金额文号 与综合性项目相关的政府补助： 基础设施配套建设补助资金 5,340,000.00宿豫财发 (2010)16号 工艺技术研发及产业化补助资金 14,000,555.56宿豫财发 (2010)41号 小计 19,340,555.56 与收益相关的政府补助： 2010年重点产业振兴和技术改造 (第三批 )中央预算内基 建支出预算拨款 5,200,000.00宿财建〔 2010〕88号 2010年度工业转型升级专项引导资金（财源建设） 1,640,000.00宿豫财发〔 2010〕108 号 2009年度进口贴息资金 598,000.00宿财企〔 2010〕31号 2010年度省级外经外贸发展专项引导资金 430,000.00宿财企业〔 2010〕51号 2010年度目标管理工作的奖励 500,000.00宿豫委〔 2011〕6号 2010年度财经工作先进单位、先进集体和先进个人的奖 励 4,000.00宿豫财经组〔 2011〕1 号 2010年度市级科技型中小企业创新基金暨科技成果转化 专项资金 100,000.00宿财教〔 2010〕82号 2010年全区六大百亿级产业及工业经济发展先进企业 1,190,000.00宿豫政发〔 2011〕8号 重点产业振兴、技术改造、自主创新及工艺技术研发及 产业化专项补助资金 25,300,000.00宿豫财发〔 2011〕40号 鼓励工业企业做大做强的若干政策税收奖励 5,522,560.00〔2011〕政字 838号 重点技术进步、技术改造及工艺技术研发及产业化专项 补助资金 9,655,200.00宿滨政发〔 2011〕14号 2011年省级科技创新与成果转化专项引导资金 4,000,000.00宿财教（ 2011）70号 宿科发（ 2011）59号 2011年商务发展专项资金 650,000.00宿财工贸（ 2011）60号 江苏省双星彩塑新材料股份有限公司补助资金 4,000,000.00宿滨财发（ 2011）16号 江苏省双星彩塑新材料股份有限公司补助资金 16,000,000.00宿滨财发（ 2011）15号 29 宿迁市百名创业创新领军人才预算指标 200,000.00宿财行（ 2010）15号 小计 74,989,760.00 合计 94,330,315.56 4、主营业务产品、地区经营情况 （1）主营业务分行业、产品情况表： 单位：万元 主营业务分行业情况 分行业营业收入营业成本毛利率（ %） 营业收入比 上年增减（ %） 营业成本比 上年增减（ %） 毛利率比上年 增减（ %） 塑料薄膜制造业 194,493.96 147,577.35 24.12 33.86 60.50 -12.60 主营业务分产品情况 分产品营业收入营业成本毛利率（ %） 营业收入比 上年增减（ %） 营业成本比 上年增减（ %） 毛利率比上年 增减（ %） 聚酯薄膜 156,966.09 117,947.69 24.86 53.02 89.65 -14.52 镀铝膜 24,874.12 20,145.33 19.01 -17.37 -1.03 -13.37 PVC功能膜 12,653.75 9,484.32 25.05 0.28 0.87 -0.44 合计 194,493.96 147,577.35 24.12 33.86 60.50 -12.60 说明：公司主要生产聚酯薄膜等新型功能性薄膜产品，随着公司产能的扩张， 公司重点开发差异化聚酯薄膜产品，以调整客户结构和产品结构，提升公司的盈 利能力。公司的主要产品聚酯薄膜的营业收入在报告期内占营业收入的比重超过 了 80%，为公司的主要收入来源，目前公司已经成为国内最大的聚酯薄膜生产企 业之一。由于产品及原材料价格波动较大，导致公司综合毛利率较上年下降 12.6%。 （2）主营业务分地区经营情况： 单位：万元 地区营业收入营业收入比上年增减（ %） 华东地区 95,747.30 107.38 华北地区 8,208.61 -47.04 西南地区 1,816.38 -5.83 西北地区 446.19 84.18 中南地区 45,365.93 30.59 30 东北地区 4,893.99 3.81 外销 38,015.55 -9.50 说明：公司主要客户集中在上海、江苏、浙江等华东地区和以广东为代表的 中南地区，因此，报告期内公司的产品销售 49.23%集中在华东地区、 23.32%以 上集中在华南地区。公司外销基本保持稳定，报告期内公司的产品外销占比为 19.54%。 5、主要供应商、客户情况 （1）前五名供应商情况如下： 单位：万元 供应商名称采购金额占全部采购金额的比例 中国石化仪征化纤股份有限公司 120,596.86 90.84% Sumitomo Corporation 3,131.04 2.36% 宿迁中石油昆仑燃气有限公司 1,872.38 1.41% 苏州首诺导热油有限公司 856.80 0.65% 杭州万丰纸业有限公司 766.70 0.58% 合计 127,223.77 95.83% 说明：报告期内，公司前五名供应商的情况未发生重大变化。 （2）前五名客户情况如下： 单位：万元 客户名称营业收入占公司全部营业收入的比例 海宁市天裕包装材料有限公司 10,861.85 5.55% S.E.Holdings Limited 6,511.58 3.33% 昆山市张浦彩印厂 5,205.61 2.66% 沈阳市富士包装材料有限公司 3,832.56 1.96% 黄山永新股份有限公司 2,788.94 1.43% 合计 29,200.54 14.93% 说明：报告期内，公司前五名客户的情况未发生重大变化。 6、公司报告期财务状况及费用变动情况 （1）公司主要资产构成 单位：万元 项目 2011年12月31日 2010年12月31日本年较上年增减 货币资金 144,052.66 10,573.66 1262.37% 应收票据 20,006.63 955.32 1994.22% 应收账款 2,288.78 4,695.61 -51.26% 31 预付账款 53,511.92 8,710.51 514.34% 应收利息 1,838.82 0.00 - 其他应收款 87.30 466.57 -81.29% 存货 33,798.32 13,272.45 154.65% 流动资产合计 255,584.43 38,674.12 560.87% 固定资产 126,409.38 82,769.25 52.73% 在建工程 24,578.58 5,222.13 370.66% 无形资产 8,650.40 6,272.29 37.91% 递延所得税资产 50.65 44.31 14.31% 非流动资产合计 160,208.44 94,827.39 68.95% 资产总计 415,792.87 133,501.52 211.45% 公司 2011年末资产总额为 415,792.87万元，较 2010年末 133,501.52万元 增加了 211.45%，核心资产分析如下： 1) 货币资金期末余额为 144,052.66万元，较 2010年末增加了 1262.37%。 主要是报告期内公司公开发行股票获取募集资金所致； 2) 应收票据期末余额为 20,006.63万元，较 2010年末增加了 1944.22%。 主要是报告期内公司接受部分优质客户以银行承兑汇票作为付款方 式所致； 3) 公司的销售模式为款到付货，因此应收账款较低，目前的应收账款主 要为外销信用证结算，应收账款期末余额为 2,288.78万元，较 2010 年末减少了 51.26%，主要原因为外销远期信用证结算比例减少所致； 4) 预付款项期末余额为 53,511.92万元，较 2010年末增加了 514.34%， 主要原因为公司的募投项目支付的设备款增加所致； 5) 其他应收款期末余额为 87.30万元，较 2010年末减少了 81.29%，主 要原因为公司的出口退税款到账所致； 6) 存货期末余额为 33,798.32万元，较 2010年末增加了 154.65%，主要 原因为公司募投项目陆续投产增加产能，公司为适应新产能而增加的 存货储备所致； 7) 在建工程期末余额为 24,578.58万元，较 2010年末增加了 370.66%， 主要原因为公司的超募项目正在建设所致； 8) 无形资产期末余额为 8,650.40万元，较 2010年末增加了 37.91%，主 32 要原因为公司建设募投项目新增土地所致。 （2）公司负债及所有者权益构成情况 单位：万元 项目 2011年12月31日 2010年12月31日本年较上年增减 短期借款 0.00 11,575.00 -100.00% 应付票据 31,452.55 17,674.00 77.96% 应付账款 2,695.83 3,605.74 -25.23% 预收款项 2,904.46 13,537.27 -78.54% 应付职工薪酬 616.41 611.23 0.85% 应交税费 -1,824.87 3,487.16 -152.33% 应付利息 12.28 54.54 -77.48% 其他应付款 2,788.02 5,795.51 -51.89% 一年内到期的非 流动负债 4,450.02 8,625.00 -48.41% 流动负债合计 43,094.70 64,965.44 -33.67% 长期借款 2,000.00 4,854.98 -58.81% 其他非流动负债 0.00 1,934.06 -100.00% 非流动负债合计 2,000.00 6,789.04 -70.54% 负债合计 45,094.70 71,754.48 -37.15% 股本 20,800.00 15,600.00 33.33% 资本公积 277,812.68 12,351.72 2149.18% 盈余公积 7,410.17 3,581.16 106.92% 未分配利润 64,675.32 30,214.17 114.06% 股东权益合计 370,698.17 61,747.04 500.35% 负债及股东权益 总计 415,792.87 133,501.52 211.45% 2011年末负债总额为 45,094.70万元，较 2010年末的 71,754.48万元减少了 37.15%。其中： 1) 公司期末短期借款余额为 0，较 2010年末 11,575.00万元下降了 100%。 主要是报告期内公司为提高资金使用效率，降低财务费用，使用自有 资金偿还银行贷款所致； 2) 应付票据期末余额为 31,452.55万元，较 2010年末的 17,674.00万元 增加了 77.96%。主要是报告期内公司增加了以银行承兑汇票方式结 算所致； 3) 预收款项期末余额为 2,904.46万元，较 2010年末的 13,537.27万元减 少了 78.54%，主要原因为随着公司的产能增加，供货周期大幅缩短 33 所致； 4) 应交税费期末余额为 -1,824.87万元，较 2010年末的 3,487.16万元减 少了 152.33%，主要原因为公司购置固定资产进项税额抵减所致； 5) 其他应付款期末余额为 2,788.02万元，较 2010年末的 5,795.51万元 减少了 51.89%，主要原因为公司支付的设备工程款增加所致； 6) 一年内到期的非流动负债期末余额为 4,450.02万元，较 2010年末的 8,625.00万元减少了 48.41%，主要原因是报告期内公司为提高资金使 用效率，降低财务费用，使用自有资金偿还银行贷款所致； 7) 长期借款期末余额为 2,000.00万元，较 2010年末的 4,854.98万元减 少了 58.81%，主要原因是报告期内公司为提高资金使用效率，降低 财务费用，使用自有资金偿还银行贷款所致； 8) 股本期末余额为 20,800万元，较 2010年末的 15,600万元增加了 33.33%，主要原因为公司发行新股所致； 9) 资本公积期末余额为 277,812.68万元，较 2010年末的 12,351.72万元 增加了 2149.18%，主要原因为公司股票发行股本溢价所致； 10)未分配利润期末余额为 64,675.32万元，较 2010年末的 30,214.17万 元增加了 114.06%，主要原因为公司净利润增加所致。 （3）公司利润表构成情况 单位：万元 项目2011年度2011年费 用占营业 收入比例 2010年度2010年费 用占营业 收入比例 同比增减 营业收入 195,592.26 145,406.75 销售费用 1,609.22 0.82% 1,604.69 1.10% -0.28% 管理费用 8,274.48 4.23% 6,744.11 4.64% -0.41% 财务费用 -1,616.01 -0.83% 1,816.20 1.25% -2.08% 合计 8,267.70 4.23% 10,165.00 6.99% -2.76% 所得税费用 11,071.39 5.66% 6,059.32 4.17% 1.49% 说明： 2011年度三项期间费用率合计较 2010年度下降 2.76%。其中： 销售费用较 2010年度下降了 0.28%，主要原因为公司合理的控制成本费用， 34 使得公司虽然销售规模增加，但销售费用同比变化不大；管理费用较 2010年度 下降了 0.41%；主要原因为公司在加大研发投入的同时注意控制成本，使得公司 管理费用占比有一定幅度的下降；财务费用较 2010年度下降了 2.08%，主要原 因：一是报告期内将暂时闲置的部分募集资金办理定期存款，利息收入较同期增 加；二是报告期内使用自有资金偿还银行贷款，贷款利息支出较同期减少。 所得税费用较上年有所增加，主要原因为公司的所得税率及利润总额的变 化，所得税相应增加。 （4）公司现金流量的构成情况 单位：万元 项目 2011年度 2010年度本年较上年增减 一、经营活动产生的现金 流量 经营活动现金流入小计 186,131.74 158,086.33 17.74% 经营活动现金流出小计 180,869.62 107,281.32 68.59% 经营活动产生的现金流量 净额 5,262.12 50,805.01 -89.64% 二、投资活动产生的现金 流量 投资活动现金流入小计 694.86 30.00 2216.21% 投资活动现金流出小计 252,406.60 55,871.34 351.76% 投资活动产生的现金流量 净额 -251,711.74 -55,841.34 350.76% 三、筹资活动产生的现金 流量 筹资活动现金流入小计 285,849.26 26,185.42 991.64% 筹资活动现金流出小计 34,983.17 20,778.27 68.36% 筹资活动产生的现金流量 净额 250,866.09 5,407.15 4539.53% 四、汇率变动对现金及现 金等价物的影响 -55.48 -166.22 -66.62% 五、现金及现金等价物净 增加额 4,360.99 204.60 2031.50% 说明： 报告期末现金及现金等价物净增加额为 4,360.99万元。其中： 1)公司经营活动产生的现金净流量 5,262.12万元，较 2010年度下降了 89.64%，主要原因是报告期内公司接受部分优质客户以银行承兑汇票 作为付款方式，致使现金流入减少； 35 2) 投资活动产生的现金净流量为-251,711.74万元，较 2010年度增加 了 350.76%，主要原因是报告期内公司的募投项目及超募项目投入， 使投资活动现金流出较 2010年同期增加所致； 3) 筹资活动产生的现金净流量为 250,866.09万元，较 2010年度增加了 4539.53%，主要是报告期内公司公开发行股票获取募集资金，使筹资 活动现金净流量较 2010年同期大幅增加。 7、主要控股公司及参股公司情况 报告期内，除持有江苏宿迁民丰农村合作银行 1.2322%股权之外，无其它控 股公司及参股公司。 二、对公司未来发展的展望 （一）公司未来发展目标 公司从保持企业持续发展的战略高度，树立科学发展观，对整个产业布局进 行科学策划，制定了“做优做强”的发展目标。围绕这个目标，公司理顺内外部 市场关系，建立健全现代化的企业运营体系，实现管理优化升级，运用先进的现 代企业管理手段，采取持续改进的方法，与客户实现互利共赢，以领先的技术、 过硬的质量、便捷的服务创造与对手的差异化优势，扩大市场份额；重视内部挖 潜革新、开源节流，向管理要效益，保持收入和利润的持续增长；根据公司的发 展需求，引进高端专业的管理和技术人才，进行技术创新，配备先进设备，构建 公司不断创造高附加值产品的核心竞争力。到“十二五”末期，公司达到“综合 实力行业第一”的战略目标。 （二）公司发展战略 公司自成立以来即专注于聚酯薄膜等产品的生产、研发和销售，在经营过程 中公司逐步确定了以聚酯薄膜及相关差异化产品作为公司主导产品的战略。聚酯 薄膜由于具有优良的性能及广阔的发展空间，在 2011年 3月 27日国家发改委新 颁布的《产业结构调整指导目录（ 2011年本）》中列入第一类鼓励类项目，为第 十九大项“轻工”类，第“ 14、真空镀铝、喷镀氧化硅、聚乙烯醇（ PVA）涂布 型薄膜、功能性聚酯（PET）薄膜、定向聚苯乙烯（OPS）薄膜及纸塑基多层共 挤或复合等新型包装材料”。因此，随着国内和国外经济形势的发展，功能性聚 酯薄膜未来发展前景广阔。公司必须抓住机遇，理顺总体发展思路，以市场为导 向，以科技为依托，以发展为主题，以调整结构为主线，以加大差异化产品为目 36 标，以创新为动力，以经济效益为中心，实现资本多元化和经营专业化，深挖企 业内部潜能和市场潜力，加大企业管理和技术创新力度，提高技术含量，从而满 足用户现实的和潜在的需求，引领市场和行业发展，同时优化整个产业链，继续 做大、做精、做强主导产业，增强产业积聚效应和企业核心竞争力，实现公司“先 规模化、后差异化”的发展战略。 （三）2012 2012201220122012年工作重点 根据公司发展战略及 2012年发展目标，结合公司的实际情况，公司在 2012 年将继续调整产品结构和客户结构，重点加大差异化产品的推广力度，大力开发（未完）  |