[中报]国元证券：2012年半年度报告
国元证券股份有限公司 2012年半年度报告 （国元证券 000728） 二〇一二年八月 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 目 录 一、重要提示---------------------------------------------------------------1 二、公司基本情况---------------------------------------------------------2 三、主要会计数据和业务数据摘要------------------------------------3 四、股本变动及股东情况------------------------------------------------8 五、董事、监事和高级管理人员---------------------------------------12 六、董事会报告------------------------------------------------------------17 七、重要事项--------------------------------------------------------------33 八、财务会计报告--------------------------------------------------------44 九、备查文件目录--------------------------------------------------------44 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 一、重要提示 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导 性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次半年报的董事会会议 未亲自出席董事姓名未亲自出席董事职务未亲自出席会议原因被委托人姓名 吴福胜董事因事肖正海 公司半年度财务报告未经会计师事务所审计。 公司董事长凤良志先生、总裁蔡咏先生、总会计师高民和先生和财务会计部总经理司开铭先生声明： 保证本半年度报告中的财务报告真实、完整。 释义 释义项指释义内容 公司、本公司指国元证券股份有限公司 国元集团指安徽国元控股（集团）有限责任公司 国元信托指安徽国元信托有限责任公司 国元实业指安徽国元实业投资有限责任公司 安徽粮油指安徽省粮油食品进出口（集团）公司 长盛基金指长盛基金管理有限公司 国元（香港）公司指国元证券（香港）有限公司 国元直投指国元股权投资有限公司 国元海勤期货指国元海勤期货有限公司 上交所指上海证券交易所 深交所指深圳证券交易所 元指人民币元 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 二、公司基本情况 （一）公司信息 A股代省 000728 B股代省 A股简称国元证券 B股简称 上市证券交易所深圳证券交易所 公司的法定中文名称国元证券股份有限公司 公司的法定中文名称缩写国元证券 公司的法定英文名称 GUOYUAN SECURITIES COMPANY LIMITED 公司的法定英文名称缩写 GUOYUAN SECURITIES 公司法定代表人凤良志 注册地址安徽省合肥市寿春路 179号 注册地址的邮政编省 230001 办公地址安徽省合肥市寿春路 179号 办公地址的邮政编省 230001 公司国际互联网网址 http://www.gyzq.com.cn 电子信箱 dshbgs@gyzq.com.cn （二）联系人和联系方式 董事会秘书证券事务代表 姓名万士清李克木 联系地址安徽省合肥市寿春路 179号国元大厦安徽省合肥市寿春路 179号国元大厦 电话 0551－2207323 0551－2207968 传真 0551－2207322 0551－2207322 电子信箱 wansq@gyzq.com.cn likemu@gyzq.com.cn （三）信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称中国证券报、证券时报、上海证券报 登载半年度报告的中国证监会指定网站网址 http://www.cninfo.com.cn 公司半年度报告备置地点安徽省合肥市寿春路 179号国元大厦 9楼董事会办公室 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 三、主要会计数据和业务数据摘要 （一）主要会计数据和财务指标 以前报告期财务报表是否发生了追溯调整 □是 √否 主要会计数据 主要会计数据报告期（1-6月）上年同期 本报告期比上年同期增减 (%) 营业收入（元） 843,755,472.67 1,035,375,102.77 -18.51% 营业利润（元） 360,211,063.61 524,513,529.78 -31.32% 利润总额（元） 359,800,018.12 529,576,110.28 -32.06% 归属于上市公司股东的净利润（元） 296,699,596.16 439,776,803.84 -32.53% 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的 净利润（元） 297,178,811.98 435,980,260.00 -31.84% 经营活动产生的现金流量净额（元） -1,485,057,054.46 405,200,231.49 - 本报告期末上年度期末 本报告期末比上年度期末 增减(%) 总资产（元） 22,169,838,278.47 22,597,071,935.52 -1.89% 归属于上市公司股东的所有者权益（元） 14,908,594,803.55 14,799,190,059.83 0.74% 股本（股） 1,964,100,000.00 1,964,100,000.00 - 主要财务指标 主要财务指标报告期（1-6月）上年同期 本报告期比上年同期增减 (%) 基本每股收益（元/股） 0.15 0.22 -31.82% 稀释每股收益（元/股） 0.15 0.22 -31.82% 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元/股） 0.15 0.22 -31.82% 全面摊薄净资产收益率（%） 1.99% 2.96% 减少 0.97个百分点 加权平均净资产收益率（%） 1.99% 2.93% 减少 0.94个百分点 扣除非经常性损益后全面摊薄净资产收益率 （%） 1.99% 2.93% 减少 0.94个百分点 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益 率（%） 2.00% 2.90% 减少 0.90个百分点 每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） -0.76 0.21 - 本报告期末上年度期末 本报告期末比上年度同期 末增减(%) 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） 7.59 7.53 0.80% 资产负债率（%） 1.83% 2.49% 减少 0.66个百分点 报告期末公司前主要会计数据和财务指标的说明（如有追溯调整，请填写调整说明） （二）境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 √不适用 2、同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □适用 √不适用 3、存在重大差异明细项目 重大的差异项目项目金额（元）形成差异的原因 涉及的国际会计准则和/或境 外会计准则规定等说明 4、境内外会计准则下会计数据差异的说明 （三）扣除非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 项目金额（元）说明 非流动资产处置损益 -115,168.60 越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照 国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于 取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产 生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损 益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期 净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持 有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变 动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和 可供出售金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价 值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一 次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -295,876.89 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额 所得税影响额 -68,170.33 合计 -479,215.82 -- 公司对“其他符合非经常性损益定义的损益项目 ”以及根据自身正常经营业务的性质和特点将非经常性损益项目界定为经常 性损益的项目的说明 项目涉及金额（元）说明 除同公司正常经营业务相关的有效 套期保值业务外，持有交易性金融 资产、交易性金融负债产生的公允 价值变动损益，以及处置交易性金 融资产、交易性金融负债和可供出 售金融资产取得的投资收益 146,620,973..08 根据中国证券监督管理委员会公告[2008]43号《公开发行 证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损 益[2008]》第14条规定：除同公司正常经营业务相关的有 效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融 负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资 产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收 益，视为非经常性损益项目。由于本公司属于金融行业 中的证券业，主要的业务经营范围为：证券经纪；证券 投资咨询；与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问； 证券承销与保荐；证券自营；证券资产管理；融资融券； 证券投资基金代销；为期货公司提供中间介绍业务。因 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 此本公司根据自身正常经营业务的性质和特点将持有交 易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损 益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供 出售金融资产取得的投资收益作为经常性损益项目，不 在非经常性损益计算表中列示。其中：处置交易性金融 资产、可供出售金融资产取得的投资收益 129,919,530.39 元，持有交易性金融资产产生的公允价值变动损益 16,701,442.69元。 （四）根据《证券公司年度报告内容与格式准则》（ 2008年修订），公司合并财务报表和母 公司财务报表主要项目会计数据 1、合并财务报表主要项目会计数据 单位：元 项目 2012年 6月 30日2011年 12月 31日 增减百分比（%） 货币资金 11,617,292,912.15 13,310,746,217.53 -12.72% 结算备付金 834,431,195.62 857,136,911.47 -2.65% 交易性金融资产 426,699,929.81 718,093,045.51 -40.58% 衍生金融资产 可供出售金融资产 4,611,348,089.31 3,617,475,752.77 27.47% 持有至到期投资 长期股权投资 889,106,269.22 874,035,922.00 1.72% 资产总额 22,169,838,278.47 22,597,071,935.52 -1.89% 代理买卖证券款 6,950,966,837.87 7,420,064,512.13 -6.32% 交易性金融负债 衍生金融负债 负债总额 7,261,243,474.92 7,797,881,875.69 -6.88% 实收资本（股本） 1,964,100,000.00 1,964,100,000.00 - 未分配利润 1,608,557,528.22 1,508,267,932.06 6.65% 2012年 1-6月2011年 1-6月增减百分比（%） 手续费及佣金净收入 379,496,028.38 697,328,594.97 -45.58% 利息净收入 253,075,789.13 195,117,300.53 29.70% 投资收益 182,595,710.68 80,527,772.88 126.75% 公允价值变动收益 21,630,493.11 56,646,827.58 -61.82% 营业支出 483,544,409.06 510,861,572.99 -5.35% 利润总额 359,800,018.12 529,576,110.28 -32.06% 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 归属于上市公司股东的净利润 296,699,596.16 439,776,803.84 -32.53% 2、母公司财务报表主要项目会计数据 单位：（人民币）元 项目 2012年 6月 30日2011年 12月 31日 增减百分比（%） 货币资金 9,864,652,038.48 11,691,954,593.21 -15.63% 结算备付金 652,606,843.55 709,037,800.01 -7.96% 交易性金融资产 242,340,000.00 541,640,000.00 -55.26% 衍生金融资产 可供出售金融资产 4,444,710,014.60 3,446,927,193.98 28.95% 持有至到期投资 长期股权投资 2,355,184,164.55 2,381,613,817.33 -1.11% 资产总额 20,726,152,455.70 21,452,921,710.25 -3.39% 代理买卖证券款 5,638,315,818.31 6,368,863,395.76 -11.47% 交易性金融负债 衍生金融负债 负债总额 5,903,029,778.49 6,706,149,611.93 -11.98% 实收资本（股本） 1,964,100,000.00 1,964,100,000.00 - 未分配利润 1,502,411,287.27 1,434,931,089.07 4.70% 2012年 1-6月2011年 1-6月增减百分比（%） 手续费及佣金净收入 351,602,461.19 668,711,452.61 -47.42% 利息净收入 222,462,655.33 179,980,082.93 23.60% 投资收益 180,343,259.74 73,046,726.38 146.89% 公允价值变动收益 5,629,050.42 48,398,526.86 -88.37% 营业支出 447,097,233.23 480,305,836.41 -6.91% 利润总额 318,111,491.86 493,537,798.59 -35.54% 净利润 263,890,198.20 411,223,477.24 -35.83% 3、净资本及风险控制指标(以母公司数据计算) 单位：元 项 目 2012年 6月 30日2011年 12月 31日 增减 净资本 10,454,253,675.23 10,424,151,755.53 0.29% 净资产 14,823,122,677.21 14,746,772,098.32 0.52% 净资本/各项风险准备之和（%） 1353.27% 1025.25% 增加 328.02个百分点 净资本/净资产（%） 70.53% 70.69% 减少 0.16个百分点 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 净资本/负债（%） 4492.32% 3090.60% 增加 1401.72个百分点 净资产/负债（%） 6369.67% 4372.18% 增加 1997.49个百分点 自营权益类证券及证券衍生品/净资本（%） 10.69% 12.61% 减少 1.92个百分点 自营固定收益类证券/净资本（%） 35.86% 27.43% 增加 8.43个百分点 四、股本变动及股东情况 （一）股本变动情况 1、股份变动情况表 □适用 √不适用 2、限售股份变动情况 □适用 √不适用 （二）证券发行与上市情况 1、前三年历次证券发行情况 √适用 □不适用 股票及其衍生证券名称发行日期 发行价格 （元/股） 发行数量上市日期 获准上市交 易数量 交易终止日期 股票类 人民币普通股（A股） 2009年 10月 29日 19.80 500,000,000 2009年 11月 13日 500,000,000 可转换公司债券、分离交易可转债、公司债类 权证类 前三年历次证券发行情况的说明（存续期内利率不同的债券，请分别说明） 2009年，经公司第五届董事会第十五次会议审议通过， 2008年度股东大会批准，并经中国证监会证监 许可[2009]1099号文件核准，公司公开增发 5 亿股人民币普通股A股，并于2009年11月13日起上市交易。 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 2、公司股份总数及结构变动及所导致的公司资产负债结构的变动情况 □适用 √不适用 3、现存的内部职工股情况 □适用 √不适用 （三）股东和实际控制人情况 1、报告期末股东总数 报告期末股东总数为 106,349户。 2、前十名股东持股情况 前十名股东持股情况 股东名称（全称）股东性质 持股比例 (%) 持股总数 持有有限售 条件股份 质押或冻结情况 股份状态数量 安徽国元控股（集团）有限责任公司国有法人 23.55% 462,498,033 0 质押 182,000,000 安徽国元信托有限责任公司国有法人 15.69% 308,104,975 0 安徽省粮油食品进出口（集团）公司国有法人 13.94% 273,843,732 0 质押 120,000,000 安徽省皖能股份有限公司国有法人 5.01% 98,303,300 0 安徽皖维高新材料股份有限公司国有法人 3.10% 60,975,369 0 安徽全柴集团有限公司国有法人 2.99% 58,740,055 0 合肥兴泰控股集团有限公司国有法人 1.31% 25,664,621 0 中国银行－易方达深证 100交易型开 放式指数证券投资基金 境内非国 有法人 1.17% 22,890,914 0 安徽国元实业投资有限责任公司国有法人 0.67% 13,195,074 0 中国工商银行-景顺长城精选蓝筹股票 型证券投资基金 境内非国 有法人 0.58% 11,327,190 0 股东情况的说明 2012年 6月末公司股东总数比 2011年年末减少 16,959户，公司股东均 为无限售条件股东。 前十名无限售条件股东持股情况 √适用 □不适用 股东名称 期末持有无限售条件 股份的数量 股份种类及数量 种类数量 安徽国元控股（集团）有限责任公司 462,498,033 A股 462,498,033 安徽国元信托有限责任公司 308,104,975 A股 308,104,975 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 安徽省粮油食品进出口（集团）公司 273,843,732 A股 273,843,732 安徽省皖能股份有限公司 98,303,300 A股 98,303,300 安徽皖维高新材料股份有限公司 60,975,369 A股 60,975,369 安徽全柴集团有限公司 58,740,055 A股 58,740,055 合肥兴泰控股集团有限公司 25,664,621 A股 25,664,621 中国银行－易方达深证 100交易型开放式指数 证券投资基金 22,890,914 A股 22,890,914 安徽国元实业投资有限责任公司 13,195,074 A股 13,195,074 中国工商银行 -景顺长城精选蓝筹股票型证券投 资基金 11,327,190 A股 11,327,190 上述股东关联关系或（及）一致行动人的说明 国元集团持有国元信托 49.69%的股权，系该公司第一大股东，还持有国元实业 100%的股权。国元集 团、国元信托和国元实业互为一致行动人。 3、控股股东及实际控制人情况 （1）控股股东及实际控制人变更情况 □适用 √不适用 （2）控股股东及实际控制人具体情况介绍 是否有新实际控制人 □是 √否 实际控制人名称安徽省国资委 实际控制人类别地方国资委 情况说明 本公司第一大股东国元集团，系安徽省国资委下属的国有独资企业，于 2000年12月30日成立，法定代 表人、总经理为过仕刚，注册资本为人民币 30亿元，经营范围：经营国家授权的集团公司及所属控股企业 全部国有资产和国有股权，资本运营，资产管理，收购兼并，资产重组，投资咨询。国元集团持有公司第 二大股东国元信托49.69%的股权，系该公司第一大股东，还持有公司股东国元实业100%的股权。 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 （3）公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 （4）实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司 □适用 √不适用 4、其他持股在百分之十以上的法人股东 √适用 □不适用 法人股东名称法定代表人成立日期主要经营业务或管理活动注册资本（万元） 安徽国元信托有限 责任公司 过仕刚 2004年 01月 14日 资金信托，动产信托，不动产信托，有价证券信托，其 他财产或财产权信托，作为投资基金或基金管理公司的 发起人从事投资基金业务，经营企业资产的重组、购并 及项目融资、公司理财、财务顾问等业务，受托经营国 务院有关部门批准的证券承销业务，办理居间、咨询、 资信调查等业务，代保管及保管箱业务，以存放同业、 拆放同业、贷款、租赁、投资方式运用固有财产，以固 有财产为他人提供担保，从事同业拆借，法律法规规定 或中国银行业监督管理委员会批准的其他业务。 120,000 安徽省粮油食品进 出口（集团）公司 陈焱华 1976年 06月 01日 自营和代理国家批准的商品、肉类进出口和技术进出口 业务，粮食收购，仓储运输，咨询服务；房屋、设备租 赁；信用担保（非融资性担保）；冶金炉料、金属材料、 建筑材料、废旧金属材料、再生资源设备销售，再生资 源利用咨询服务。 12,000 情况说明 报告期末，公司其他持股 10%以上（含 10%）的法人股东有：(1)安徽国元信托有限责任公司，持有公司 308,104,975股，占公司总股本的 15.69%；(2)安徽省粮油食品进出口（集团）公司，持有公司 273,843,732 股，占公司总股本的 13.94%。 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 （四）可转换公司债券情况 □适用 √不适用 五、董事、监事和高级管理人员 （一）董事、监事和高级管理人员持股变动 姓名职务 性 别 年 龄 任期起始日期任期终止日期 期初 持股 数 （股） 本期增 持股份 数量 （股） 本期减持 股份数量 （股） 期末 持股 数 （股） 其中： 持有 限制 性股 票数 量 （股） 期末持有 股票期权 数量（股） 变动 原因 是否在股东 单位或其他 关联单位领 取薪酬 凤良志董事长男 59 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 过仕刚董事男 56 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0是 林传慧董事男 59 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0是 蔡咏董事、总裁男 52 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 俞仕新董事男 50 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0是 张维根董事男 62 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 陈焱华董事男 48 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0是 张飞飞董事男 53 2012年 04月 10日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 肖正海董事男 64 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0是 吴福胜董事男 47 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0是 方兆本独立董事男 67 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 巴曙松独立董事男 43 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 张传明独立董事男 57 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 何晖独立董事女 44 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 喻荣虎独立董事男 47 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 张可俊监事会主席男 58 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 段立喜监事男 55 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 程凤琴监事女 48 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 魏世春监事男 42 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0是 汪长志监事男 48 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 蒋希敏党委副书记男 48 2011年 03月 28日 ---0 0 0 0 0 0否 12 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 陈平副总裁男 50 2011年 06月 23日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 陈新副总裁男 45 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 高新副总裁男 46 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 陈东杰副总裁男 49 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 陈益民副总裁男 49 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 朱楚恒副总裁男 55 2011年 01月 05日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 高民和总会计师男 47 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 万士清董事会秘书男 46 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 沈和付合规总监男 41 2010年 10月 28日 2013年 10月 28日 0 0 0 0 0 0否 合计 ------------- 董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况 □适用 √不适用 （二）任职情况 在股东单位任职情况 √适用 □不适用 任职人员 姓名 股东单位名称 在股东单位担任 的职务 任期起始日期任期终止日期 在股东单位是否 领取报酬津贴 凤良志 安徽国元控股（集团）有限责任公司 党委书记 2005年 09月 01日否 过仕刚 安徽国元控股（集团）有限责任公司 总经理 2005年 09月 02日否 过仕刚 安徽国元信托有限责任公司 董事长 2002年 09月 06日是 林传慧 安徽国元控股（集团）有限责任公司 党委副书记 2010年 08月 10日是 蔡咏 安徽国元控股（集团）有限责任公司 党委委员 2010年 08月 10日否 俞仕新 安徽国元信托有限责任公司 总裁 2009年 04月 22日 2012年8月24日是 陈焱华 安徽省粮油食品进出口（集团）公司 董事长、总经理 2009年 12月 22日是 张飞飞 安徽省皖能股份有限公司 董事长 2011年 12月 12日否 肖正海 安徽全柴集团有限公司 董事长、总经理、 党委书记 1993年 08月是 吴福胜 安徽皖维高新材料股份有限公司 董事长 2008年 05月 23日是 张可俊 安徽国元控股（集团）有限责任公司 副总经理 2005年 02月 02日否 13 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 魏世春 安徽国元信托有限责任公司 副总裁 2011年 03月 24日是 在股东单 位任职情 况的说明 在股东单位任多个职务的董事、监事、高级管理人员只列其主要职务 在其他单位任职情况 √适用 □不适用 任职人员 姓名 其他单位名称 在其他单位 担任的职务 任期起始日期任期终止日期 在其他单位是否领 取报酬津贴 凤良志 长盛基金管理有限公司 董事长 2010年 06月 18日否 凤良志 国元证券（香港）有限公司 董事 2006年 07月 19日否 凤良志 中山公用事业集团股份有限公司 独立董事 2009年 10月 16日否 过仕刚 香港黄山有限公司 副董事长 2006年 01月否 过仕刚 徽商银行股份有限公司 董事 2010年 03月 26日否 林传慧 国元农业保险股份有限公司 党委书记 2007年 03月 20日否 蔡咏 国元证券（香港）有限公司 董事长 2006年 07月 19日否 蔡咏 长盛基金管理有限公司 董事 2004年 10月 26日否 俞仕新 淮南通商农村合作银行 董事 2009年 05月 04日否 陈焱华 安徽安粮控股股份有限公司 董事长、总 经理 2010年 07月 24日否 陈焱华 安徽国贸集团控股有限公司 董事、党委 委员 2010年 08月 12日否 张维根 安徽安粮控股股份有限公司 副董事长 2010年 07月 24日是 张飞飞 安徽省能源集团有限公司 党委书记 2011年 10月 12日是 张飞飞 安徽省能源集团有限公司 董事长 2011年 10月 21日是 张飞飞 淮北国安电力有限公司 董事长 2011年 11月 25日否 张飞飞 安徽省天然气开发有限责任公司 董事长 2011年 11月 14日否 张飞飞 安徽电力燃料有限责任公司 董事长 2011年 11月 23日否 肖正海 安徽全柴动力股份有限公司 董事 1998年 12月否 吴福胜 安徽皖维集团有限责任公司 董事长 2008年 05月 22日否 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 方兆本 中国科技大学管理学院 院长 2000年 09月是 方兆本 安徽安凯汽车股份有限公司 独立董事 2009年 09月 29日是 巴曙松 国务院发展研究中心金融研究所 副所长 2003年 08月是 巴曙松 国信证券股份有限公司 独立董事 2008年 04月是 巴曙松 江西江南信托股份有限公司 独立董事 2009年 12月是 巴曙松 上海大智慧股份有限公司 独立董事 2009年 12月 30日是 张传明 安徽财经大学继续教育学院 院长 2010年 07月 08日是 张传明 安徽水利开发股份有限公司 独立董事 2007年 06月 08日是 张传明 安徽恒源煤电股份有限公司 独立董事 2011年 04月 08日是 何晖 国富浩华会计师事务所安徽分所 所长 2009年 11月是 喻荣虎 安徽天禾律师事务所 高级合伙人 1996年 01月是 汪长志 合肥科技农村商业银行股份有限公司 监事长 2007年 02月是 陈新 国元股权投资有限公司 董事 2011年 08月 17日否 高民和国元股权投资有限公司董事长 2009年 08月 18日否 朱楚恒 国元海勤期货有限公司 董事 2011年 07月 04日否 万士清 国元证券（香港）有限公司董事 2011年 12月 28日否 沈和付 长盛基金管理有限公司 监事 2007年 08月 08日否 在其他单 位任职情 况的说明 在多个单位任职的董事、监事、高级管理人员只列其主要职务 （三）董事、监事、高级管理人员报酬情况 董事、监事、高级管理人 员报酬的决策程序 公司独立董事报酬由董事会制订，报股东大会审议决定，高级管理人员报酬由董事会审议决定。 董事、监事、高级管理人 员报酬确定依据 公司独立董事报酬标准参考同行业上市公司的平均水平确定；公司内部董事、监事和高级管理人 员的报酬由公司薪酬体系决定，与岗位和绩效挂钩，公司薪酬体系是委托太和咨询顾问公司参考 同行业的薪酬情况设计，于 2006年 8月 26日经原国元证券有限责任公司第二届董事会第四次会 议审议决定。 董事、监事和高级管理人报告期内，公司实际支付董事、监事和高级管理人员 2012年 1-6月报酬共 342.16万元。 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 员报酬的实际支付情况 （四）公司董事、监事、高级管理人员变动情况 姓名担任的职务变动情形变动日期变动原因 周庆霞董事辞职 2012年 03月 12日 因工作原因，辞去公司第六届董事会董事及审计委员 会委员职务 张飞飞董事任职 2012年 04月 10日股东大会选举 （五）公司员工情况 在职员工的人数 2,742 公司需承担费用的离退休职工人数 38 专业构成 专业构成类别专业构成人数 研究人员 35 投行人员 121 经纪业务人员 2,253 投资管理人员 20 资产管理人员 23 其他管理人员 100 财务人员 77 行政人员 113 教育程度 教育程度类别数量（人） 博士 14 硕士 307 本科 1,334 大专 859 高中及以下 228 公司员工情况说明 本表填列截至 2012年 6月 30日母公司员工情况。 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 六、董事会报告 （一）管理层讨论与分析 公司长期以来遵循“法制、监管、自律、规范 ”的八字方针，弘扬“团结、敬业、求实、创新 ”的企业精 神，秉承“诚信为本、规范运作、客户至上、优质高效 ”的经营理念，努力打造让投资者放心的证券公司， 致力建设 “百年老店 ”，使公司努力跻身国内一流券商行列。公司注册资本 1,964,100,000元，公司经营范围： 证券经纪；证券投资咨询；与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问；证券承销与保荐；证券自营；证 券资产管理；融资融券；证券投资基金代销；为期货公司提供中间介绍业务。 2012年上半年，全球经济形势不容乐观，美国经济复苏进展缓慢，欧债危机导致的信用危机、金融危 机对欧洲经济以至世界经济产生较大冲击。国内出口大幅回落，投资、消费也有不同幅度下降，经济增长 明显减缓，呈现持续下行态势。受国内外经济形势前景预期不佳等利空因素影响，上半年A股市场非常疲 软，上证指数总体维持在2132-2478点低位箱体震荡格局，大致呈现“M”形走势，市场形势整体较差，沪 深两市股票基金成交金额同比下降29%，IPO融资额同比下降54%。在证券市场弱市行情的影响下，上半年 证券全行业盈利水平较去年同期出现一定程度的下降。 面对上半年复杂的外部环境和严峻的经济形势，公司按照年初制定的工作思路，加快传统业务升级转 型步伐，克服市场持续低迷的影响，保持稳健发展；大力推动创新发展，取得债券质押式报价回购业务和 中小企业私募债承销业务资格，融资融券业务成为稳定收入来源；加强对子公司的经营管理，国元（香港） 公司及国元海勤期货实现扭亏为盈；加强成本控制，强化合规风控，进一步提升公司的综合管理能力。 2012 年上半年，公司实现营业收入 8.44亿元，营业支出 4.84亿元，利润总额 3.60亿元，归属于母公司股东的净利 润2.97亿元，基本每股收益 0.15元，加权平均净资产收益率 1.99%。截至 2012年6月30日，公司总资产 221.70 亿元，归属于母公司股东权益149.09亿元，净资本104.54亿元。 公司实际经营业绩较曾公开披露过的本报告期盈利预测或经营计划是否低 20%以上或高 20%以上： □是 √否 公司主要子公司、参股公司的经营情况及业绩分析 1、国元证券（香港）有限公司 国元（香港）公司于2006年7月19日在香港注册成立，注册资本 60,000万港币，公司持有国元（香港） 公司100%的股权。 国元（香港）公司的主营业务：证券买卖、期货交易、财务顾问、证券投资、资产管理（包括RQFII）、 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 放债服务以及海外市场证券买卖业务。 截至2012年6月30日，国元（香港）公司总资产 130,949.83万元人民币，净资产 56,546.47万元人民币， 报告期内，实现营业收入 3,801.34万元人民币，同比减少 18.99%，营业利润 2,322.75万元人民币，同比减少 34.05%，净利润 1,869.40万元人民币，同比减少36.19%。 2、国元股权投资有限公司 国元直投于2009年8 月18 日注册成立，注册资本100,000万元。公司持有国元直投 100%的股权。 国元直投的主营业务：股权投资。 截至2012年6月30日，国元直投总资产 107,484.58万元，净资产105,571.27万元，报告期内，实现营业 收入 1,698.24万元，营业利润1,354.91万元，净利润1,043.14万元。 3、国元海勤期货有限公司 国元海勤期货成立于1996年4月17日，注册资本 20,000万元，公司持有国元海勤期货 100%的股权。 国元海勤期货的主营业务：商品期货经纪业务，金融期货经纪业务。 截至2012年6月30日，国元海勤期货总资产 79,635.25万元，净资产 19,602.09万元，报告期内，实现营 业收入2,314.74万元，营业利润 491.94万元，净利润368.39万元。 4、长盛基金管理有限公司 长盛基金成立于1999年3月26日，注册资本 15,000万元，是国内最早成立的十家基金管理公司之一，也 是首批获得全国社保基金管理资格的六家基金管理公司之一，公司持有长盛基金41%的股权。 长盛基金的主营业务：基金募集、基金销售、资产管理及中国证监会许可的其他业务。 截至2012年6月30日，长盛基金总资产 93,178.77万元，净资产72,735.11万元，报告期内，实现营业收 入27,244.26万元，同比减少 12.99%，营业利润 14,693.91万元，同比减少 28.56%；净利润 11,003.98万元，同 比减少30.71%。 可能对公司未来发展战略和经营目标的实现产生不利影响的所有风险因素 1、公司经营活动面临的具体风险 （1）合规与政策风险 本公司的经营受到国家财政、货币政策及税收、金融监管法规等多方面因素的影响。如本公司在经营 中不能适应政策的变化，违反有关法律法规和政策的规定，可能会受到证券监管机构罚款、暂停或取消业 务资格等行政处罚。 （2）经营业绩依赖证券市场景气度的风险 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 证券市场景气程度受国民经济发展速度、宏观经济政策、利率、汇率、行业发展状况、投资心理以及 国际经济金融环境等诸多因素影响，存在一定的不确定性和周期性。由于受经营模式、业务范围和金融产 品的数量等因素的制约，我国证券公司的经营状况对证券市场行情及其走势有较强的依赖性，如果证券市 场行情下跌，证券公司的经纪、投行、自营和资产管理等业务的经营难度将会增大，盈利水平将下降。国 际市场的波动，对公司境外业务将产生较大影响。 （3）行业竞争风险 证券行业经历近几年的高速发展，出现了一批规模较大、实力较强的证券公司，而各地方中小证券公 司在当地具有得天独厚的地域优势。同时，部分外国证券公司也已在国内设立中外合资证券公司。在证券 行业整体竞争格局由分散经营、低水平竞争向集中化的演变过程中，本公司面临行业国内竞争日益激烈和 国际化竞争加剧的风险。新设营业部的增多导致的佣金价格战将对券商经纪业务产生深刻而长远的影响。 （4）信用风险 公司固定收益、融资融券业务规模日益增大，公司将面临因交易对手或交易产品的信用等级变化导致 的公司某一头寸或组合遭受损失、市场下跌引发的融资融券维持担保比例不足等信用风险。 （5）操作与管理风险 本公司在各业务领域均制定了内部控制与风险管理措施，但任何控制制度均有其固有限制，可能因内 部及外部环境发生变化、当事人的认知程度不够、执行人不严格执行现有制度、从业人员主观故意等情形， 使内部控制机制的作用受到限制甚至失去效用，从而造成操作风险。本公司已建立严格的业务管理制度和 工作流程，力图防止和发现有关欺诈或舞弊行为，但是尚不能做到完全杜绝和及时规避。公司面临因业务 流程的调整、新业务的产生、新技术的出现而改变原有业务模式和工作流程带来的管理风险。 （6）信息技术风险 信息技术在证券业已经得到广泛的应用，公司的集中交易、资金清算、网上交易、财务核算均高度依 赖于信息技术的支持，电力保障、通讯保障、行业服务商水平、电子设备及系统软件质量、公司系统运维 水平、计算机病毒、地震等自然灾害等都会对系统的设计和运行产生重大影响。当信息系统运行出现故障 时，可能会导致公司交易系统受限甚至瘫痪，这将影响公司的正常业务和服务质量，损害公司的信誉，甚 至会给公司带来经济损失和法律纠纷。 （7）流动性风险 本公司在业务经营中，基于诸多因素可能发生承销业务大额包销、自营业务投资规模过大等事项。上 述事项一旦发生，如果不能及时获得足额融资款项，可能会给本公司带来流动性风险。如果公司发生流动 性风险且不能及时调整资产结构，导致公司风险控制指标不符合监管标准，则公司将受到监管部门暂停开 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 展新业务等处罚。 2、主要风险因素在本报告期内的表现 报告期内，本公司规范经营，没有产生法律政策风险；市场及经营风险主要表现为交易性金融资产、 可供出售金融资产因股票市场价格变动而发生公允价值波动，以及佣金收入的起伏；信用风险主要表现为 市场下跌导致融资客户维持担保比率下降；公司强化制度执行并着力完善各项制度和流程，没有产生对公 司有实质性影响的操作风险；加强信息技术系统的建设和运维，严格按照操作管理程序进行定期或不定期 相结合的检查和维护，以保证系统的可靠、稳定和安全运转，没有产生技术风险；实时监控净资本状况， 始终保持净资本充足，没有产生流动性风险。报告期内公司创新产品申报较多，公司前后台部门通过研究 新产品特性和风险属性，对新产品的各项风险进行排查，提出有针对性的控制措施，并进行多道风险管控， 确保创新业务风险可测、可控、可承受。 1、公司主营业务及其经营状况 （1）主营业务分行业、分产品情况表 单位：万元 分行业或分产品营业收入营业成本毛利率(%) 营业收入比上年 同期增减（%） 营业成本比上年 同期增减（%） 毛利率比上年同期增减（%） 分行业 经纪业务 36,965.50 25,347.95 31.43% -28.85% 1.09% 减少 20.31个百分点 证券承销、保荐及财务顾问业务 5,539.85 4,162.37 24.86% -75.27% -43.59% 减少 42.20个百分点 自营投资业务 15,635.14 903.37 94.22% 104.46% 66.69% 增长 1.31个百分点 资产管理业务 750.71 402.02 46.45% -10.73% 48.62% 减少 21.39个百分点 融资融券业务 2,674.62 193.94 92.75% 31.66% 40.69% 减少 0.47个百分点 主营业务分行业和分产品情况的说明 经纪业务。2012年上半年，面对市场疲软和不景气的状况，公司以创新和转型为主要抓手，继续推进 精品营业部建设；强化经纪人和投资顾问团队建设，努力提升证券营业部营销、服务和运营三大能力，推 动经纪业务升级转型；坚持以客户为中心，进一步完善统一营销服务平台建设以及客户服务体系，努力提 升客户服务质量和服务水平。报告期内，公司实现经纪业务收入36,965.50万元，比上年同期减少 28.85%； 经纪业务成本25,347.95万元，比上年同期增长1.09%；经纪业务利润11,617.55万元，比上年同期减少 56.78%。 其中：母公司实现经纪业务收入 33,712.80万元，比上年同期减少 30.57%；经纪业务成本 22,907.57万元，比 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 上年同期增长0.17%；经纪业务利润 10,805.23万元，比上年同期减少 57.94%。国元证券（香港）有限公司 实现经纪业务收入937.96万元，比上年同期减少61.42%；经纪业务成本 617.58万元，比上年同期减少11.69%； 经纪业务利润320.38万元，比上年同期减少81.50%。国元海勤期货有限公司实现经纪业务收入2,314.74万元， 比上年同期增长139.35%；经纪业务成本 1,822.80万元，比上年同期增长 20.91%；经纪业务利润 491.94万元， 比上年同期增长1,032.35万元。 证券承销、保荐及财务顾问业务。2012年上半年，证券市场发行节奏明显放缓，融资规模大幅度降低。 在此严峻的形势下，公司积极开拓，锐意进取，确保市场份额不下降，上半年共完成2个IPO项目、1个财 务顾问项目，另有1个项目正在发行，11个项目在会审核。上半年公司主承销家数排名全国第21位，主承 销收入排名全国第20位，在会项目家数排名全国第20位。同时公司进一步优化投行组织架构，继续壮大队 伍规模，完善内控体系，充实项目储备，稳步推进业务创新，并赢得了多个奖项，进一步提升了公司品牌 影响力。报告期内，公司实现承销业务净收入 4,644.85万元，保荐业务收入 600.00万元，财务顾问收入 295.00 万元，证券承销、保荐及顾问业务共实现营业收入5,539.85万元，比上年同期减少75.27%；证券承销、保 荐及财务顾问业务发生营业成本4,162.37万元，比上年同期减少 43.59%；证券承销、保荐及财务顾问业务 实现营业利润1,377.48万元，比上年同期减少 90.83%。尽管上半年实现投行业务收入比去年同期下滑较大， 但公司投行首发业务的市场份额没有下降，主承销家数、承销收入等主要指标排名仍位于全国第20位。 自营投资业务。 2012年上半年，公司加强风险控制，优化投资结构，努力提高自营投资收益。权益投 资方面，继续保持谨慎投资和价值投资理念，努力把握行情波段性机遇，在严控风险的前提下，取得较好 的投资收益；固定收益投资方面，继续保持固定收益类投资的良好势头，发挥公司自有资金充裕的优势， 加大对债券投资的配置，获得了较好的收益；衍生品投资方面，加大套期保值操作的针对性，通过阶段性、 集中性的套保操作，在规避市场风险的同时也获得了一定收益。报告期内，公司实现自营业务收入15,635.14 万元，比上年同期增长104.46%；自营业务成本 903.37万元，比上年同期增长66.69%；自营业务利润14,731.77 万元，比上年同期增长 107.34%。其中，母公司实现自营业务收入 14,146.25万元，比上年同期增长 129.13%； 自营业务支出903.37万元，比上年同期增长66.69%；自营业务利润13,242.88万元，比上年同期增长135.14%。 国元证券（香港）有限公司实现自营业务利润1,488.89万元，比上年同期增长 1.06%。 资产管理业务。2012年上半年，公司着力提升资产管理业务的投资业绩和规模，积极准备新的理财产 品。截至2012年6月30日，黄山系列三只理财产品总份额7.50亿份，总净值6.06亿元，其中“黄山1号”总 份额4.2478亿份，总净值3.91亿元，单位净值0.9204元，净值增长率4.33%；“黄山2号”总份额1.8827亿 份，总净值1.15亿元，单位净值0.6130元，净值增长率-2.31%；“黄山3号”总份额1.3654亿份，总净值 0.99亿元，单位净值0.7266元，净值增长率1.16%。2012年6月，中国证监会核准公司设立“国元定增1号 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 集合资产管理计划”，同时，公司积极准备客户保证金现金管理业务，已完成深交所“现金宝”产品的前 期准备工作。报告期内，公司实现资产管理业务收入750.71万元，比上年同期减少10.73%；资产管理业务 成本402.02万元，比上年同期增长 48.62%；资产管理业务利润 348.69万元，比上年同期减少 38.87%。其中： 母公司实现资产管理业务利润-25.14万元，国元证券（香港）有限公司实现资产管理业务利润373.83万元。 融资融券业务。2012年上半年，公司加大融资融券业务推广力度，利用此项业务转为常规业务及标的 证券扩大的机会，采取有效措施，充分调动证券营业部积极性，大力开展融资融券业务。目前，公司共有 68家证券营业部开展融资融券业务。报告期内，公司实现融资融券业务收入2,674.62万元，比上年同期增 长31.66%；融资融券业务成本193.94万元，比上年同期增长40.69%；融资融券业务利润2,480.68万元，比 上年同期增长31.00%。其中，母公司实现融资融券业务收入2,090.43万元，比上年同期增长67.26%；融资 融券业务成本193.94万元，比上年同期增长40.69%；融资融券业务利润1,896.49万元，比上年同期增长 70.55%。国元证券（香港）有限公司实现融资融券业务利润584.19万元，比上年同期减少25.26%。 毛利率比上年同期增减幅度较大的原因说明 公司主营业务中，经纪业务、证券承销保荐及财务顾问业务和客户资产管理业务营业利润率分别比上 年同期减少 20.31、42.20和21.39个百分点，主要原因为受宏观经济下行以及证券市场持续低迷的影响，上 半年证券市场证券交易总量和融资总额与去年同期相比有较大幅度的下降，公司虽然极力控制业务费用支 出，加大成本管控，但收入下降幅度较大，从而导致公司主营业务利润率发生较大幅度的下降。 （2）主营业务分地区情况 单位：万元 地区营业收入营业收入比上年同期增减（％） 安徽省 18,150.48 -34.88% 北京市 1,529.78 -11.52% 上海市 3,564.29 -25.49% 广东省 3,413.82 -24.51% 山东省 2,842.81 -25.47% 辽宁省 989.43 -32.5% 天津市 252.94 -22.48% 江苏省 596.71 -37.49% 浙江省 763.35 -10.56% 重庆市 408.93 -26.2% 福建省 163.48 100.32% 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 河南省 74.06 148.94% 湖南省 73.32 4.85% 湖北省 149.17 197.45% 贵州省 30.64 江西省 39.72 2,658.33% 山西省 146.86 126.25% 公司本部 47,384.42 -8.3% 境内合计 80,574.21 -18.48% 境外 3,801.34 -18.99% 合计 84,375.55 -18.51% 主营业务分地区情况的说明 上表所列示的各省市数据为母公司分支机构分地区营业收入，公司本部数据为母公司除分支机构以外 营业收入、国元股权投资有限公司营业收入、国元海勤期货有限公司营业收入，境外数据为国元证券（香 港）有限公司营业收入。 主营业务构成情况的说明 公司主营业务中： 1、经纪业务实现营业收入 36,965.50万元，占公司总营业收入的比重为 43.81％。公 司经纪业务收入构成中北京分公司、上海分公司和深圳分公司所属区域证券营业部实现营业收入分别占经 纪业务总收入的比重为 15.59％、13.76％和10.62％；安徽区域证券营业部、出租席位佣金分仓收入和湖北 等其他区域证券营业部实现营业收入分别占经纪业务总收入的比重为 48.10％、2.42％和0.71％；香港区域 和海勤期货营业部实现营业收入分别占经纪业务总收入的比重为2.54％和6.26％。2、公司证券承销、保荐 及财务顾问业务实现营业收入5,539.85万元，占公司总营业收入的比重为 6.57％，其收入构成中承销业务净 收入、保荐业务收入和财务顾问收入分别占证券承销、保荐及财务顾问业务总收入的比重为 83.84％、10.83％和5.33％。承销业务净收入中全部为首发新股收入，增发新股、配股和债券发行业务未实现收入。 3、公 司自营投资业务实现营业收入15,635.14万元，占公司总营业收入的比重为 18.53％，其收入构成中股票、债 券和其他证券实现收入分别占自营投资业务总收入的比重为32.88％、48.36％和18.76％。4、公司客户资产 管理业务实现营业收入 750.17万元占公司总营业收入的比重为 0.89％，其收入构成中母公司资产管理收入 和国元（香港）公司资产管理收入分别占资产管理业务总收入的比重为 56.65％和43.35％。5、公司融资融 券业务实现营业收入2,674.62万元占公司总营业收入的比重为 3.17％，其收入构成中母公司和国元（香港） 公司融资融券收入分别占融资融券业务总收入的比重为 78.16％和21.84％，该业务信用客户交易佣金收入 计入经纪业务。 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 （3）主营业务及其结构发生重大变化的原因说明 √适用 □不适用 2012年上半年，因证券交易总量和融资总额显著萎缩和大幅下降，公司经纪和投行两大主营业务实现 收入下降幅度较大，经纪业务实现收入 36,965.50万元，比上年同期减少28.85%；证券承销、保荐及顾问 业务共实现营业收入 5,539.85万元，比上年同期减少75.27%。上半年，公司固定收益投资规模扩大，有 效规避了市场调整的风险，自营证券投资稳健，实现收入 15,635.14万元，比上年同期增长104.46%。以 上主营业务占公司业务收入比重有所变化，但未发生重大变化。 （4）主营业务盈利能力（毛利率）与上年相比发生重大变化的原因说明 √适用 □不适用 公司主营业务中，经纪业务、证券承销保荐及财务顾问业务和客户资产管理业务营业利润率分别比上 年同期减少 20.31、42.20和21.39个百分点，主要原因为受宏观经济下行以及证券市场持续低迷的影响，上 半年证券市场证券交易总量和融资总额与去年同期相比有较大幅度的下降，公司虽然极力控制业务费用支 出，加大成本管控，但收入下降幅度较大，从而导致公司主营业务利润率发生较大幅度的下降。 （5）利润构成与上年相比发生重大变化的原因分析 √适用 □不适用 2012年上半年，公司经纪业务实现利润总额（各主要业务单元未分担公司总部费用）占公司利润总额 的比重为32.29%，比上年同期的50.76%减少18.47个百分点；证券承销、保荐及财务顾问业务实现利润总 额占公司利润总额的比重为3.83%，比上年同期的 28.37%减少24.54个百分点；自营证券投资业务实现利润 总额占公司利润总额的比重为 27.82%，比上年同期的 13.42％提高14.40个百分点；客户资产管理业务实现 利润总额占公司利润总额的比重为0.97%，比上年同期的 1.08%减少0.11个百分点；融资融券业务实现利润 总额占公司利润总额的比重为6.89%，比上年同期的 3.54％提高 3.35个百分点；公司其他收入扣除总部本级 支出后实现利润总额占公司利润总额的比重为28.20%，比上年同期的 2.83％提高25.37个百分点。 （6）占净利润 10%以上参股公司业务性质、主要产品或服务和净利润等情况 √适用 □不适用 具体情况见本节“公司主要子公司、参股公司的经营情况及业绩分析”。 （7）经营中的问题与困难 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 目前，公司经营中存在的主要问题：1、主营业务受证券市场行情波动的影响较大；2、人才特别是高 端人才不能满足公司业务快速发展的需求，收入分配与激励机制有待完善；3、自主创新能力不强，部门 之间有效协作机制还需进一步改进。面对以上问题，2012年下半年，公司将继续紧紧围绕年初制定的工作 思路，努力做好以下几方面工作： （1）努力把握机遇，大胆创新，积极开拓新业务，不断增强核心竞争力。 （2）加快经纪业务转型步伐，进一步提高客户服务质量，加大市场营销力度，增加网点业务品种， 努力促使部分新设营业部扭亏为盈。 （3）继续加强市场开拓力度，加快投行项目的推行进度，努力提高投行创新业务收入。 （4）保持谨慎投资理念，努力把握市场波段性行情机遇，扩大固定收益类投资收益。 （5）努力提升黄山系列产品投资业绩和规模，完成新产品发行工作。 （6）各控股子公司继续加大团队建设，努力开拓市场，扩大业务规模，提高盈利水平。 （7）继续加强成本控制，加强风控合规管理，努力提升综合管理水平。 2、与公允价值计量相关的内部控制制度情况 √适用 □不适用 公司的《财务管理制度》和《金融资产分类及其公允价值确定的管理办法》对采用公允价值计量资产 的公允价值的确定进行了明确规定：如存在公开活跃市场的，市场中的报价应被采用；如不存在活跃市场 或有足够证据表明最近的交易的市场报价不公允，应采用估值技术确定其公允价值。采用估值技术得出的 结果，应当反映估值日在公平交易中可能采用的交易价格。估值技术包括熟悉情况并自愿交易的各方最近 进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他资产的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价 模型等。本公司报告期内未采用估计技术计量金融资产公允价值，其他财务报表项目以历史成本为计量属 性。 与公允价值计量相关的项目 单位：元 项目期初 本期公允价值变动 损益 计入权益的累计公 允价值变动 本期计提的减值期末 金融资产 其中：1.以公允价值计 量且其变动计入当期损 益的金融资产 718,093,045.51 21,630,493.11 426,699,929.81 其中：衍生金融资产 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 2.可供出售金融资产 3,617,475,752.77 4,867,915.71 4,611,348,089.31 3.融出证券 4,918,072.80 43,382.67 545,144.00 4.买入返售金融资产 340,003,827.22 697,048,932.61 金融资产小计 4,680,490,698.30 21,630,493.11 4,911,298.38 0.00 5,735,642,095.73 金融负债 投资性房地产 生产性生物资产 其他 合计 4,680,490,698.30 21,630,493.11 4,911,298.38 0.00 5,735,642,095.73 两年内对相同或类似项目均采用了估值技术确定公允价值，估值结果是否存在重大差异？如存在，请详细说明 □是√否 3、持有外币金融资产、金融负债情况 √适用 □不适用 单位：元 项目期初 本期公允价值变动 损益 计入权益的累计公 允价值变动 本期计提的减值期末 金融资产 其中：1.以公允价值计量 且其变动计入当期损益的 金融资产 176,453,045.51 16,001,442.69 184,359,929.81 其中：衍生金融资产 2.贷款和应收款 279,741,666.93 283,457,907.76 3.可供出售金融资产 4.持有至到期投资 金融资产小计 456,194,712.44 16,001,442.69 0 0 467,817,837.57 金融负债 4、公司资产结构和资产质量 截至2012年6月30日，公司总资产2,216,983.83万元，扣除客户存放的证券交易结算资金后，资产总 额1,518,687.14万元，其中：金融资产账面价值673,842.76万元（包含交易性金融资产、可供出售金融资 产、应收款项等），占总资产的比例为44.37%。长期股权投资88,910.63万元，占总资产的比例为5.85%， 固定资产等其他长期性资产171,970.83万元，占总资产的比例为11.32%。自有货币性资产582,667.97万元， 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 占总资产的比例为38.36%，表明公司资产流动性良好。报告期末，公司负债总额726,124.35万元，扣除客 户存放的证券交易结算资金后，负债总额为27,827.66万元，资产负债率为1.83%，说明公司偿债能力较强。 报告期末，母公司净资本与净资产的比例为70.53%，报告期各项风险控制指标均符合《证券公司风险 控制指标管理办法》的有关规定。公司资产结构较为合理，资产质量优良。 5、公司主要融资渠道和负债结构 公司日常经营的融资渠道主要为同业拆借及回购融入资金，用于短期业务资金的周转。截至2012年6 月30日，负债总额726,124.35万元，扣除客户存放的结算资金后，负债总额为27,827.66万元。由于公司 自有资金充足，期末公司拆入资金、卖出回购金融资产款余额为零。期末负债主要为应付职工薪酬和应交 税费。 6、现金流转情况 报告期内，公司现金及等价物净流出额为171,615.90万元，经营活动产生的现金净流出为148,505.71 万元，经营活动主要现金流入项目为:收取利息和手续费收入69,352.53万元、收到与其他经营活动有关的 现金3,887.34万元；经营活动主要流出项目为：客户存放的证券交易结算资金减少46,909.77万元、回购 业务增加减少现金35,704.51万元、金融资产增加减少现金57,847.78万元、支付给职工以及为职工支付的 现金28,562.75万元、支付的各项税费14,871.30万元、支付利息和手续费支出3,771.58万元、以及其他支 出34,077.87万元。投资活动产生的现金净流出为3,899.15万元，投资活动主要流入项目为：收到长盛基 金和徽商银行等股权现金分红8,569.97万元；主要流出项目为：购建固定资产等支付的现金8,307.61万元、 股权投资公司投资支付4,150.00万元、其他支出11.52万元。筹资活动产生的现金净流出19,641.00万元， 全部为分配2011年度股利。汇率变动对现金及现金等价物的影响金额为429.96万元。 7、公司创新业务发展情况 2012年5月初，证券公司创新发展大会提出了行业创新发展的十一项措施。为积极贯彻创新发展大会 精神，公司结合自身实际，统筹兼顾，重点狠抓债券质押式报价回购业务、约定购回式证券交易业务、香 港市场RQFII业务、中小企业私募债承销业务、深交所“现金宝”产品及多元化金融产品销售等多项创新 业务的资格申报和筹备工作。 （1）建立创新业务机制。公司为促进创新业务发展，设立创新发展指导小组及其办公室，大力倡导 “业务有分工，创新无边界”的理念，以产品线为引领，以客户需求为核心，建立统一的跨部门、跨业务 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 线的合作创新模式，有效提升了公司创新筹办效率和业务运营效果。 （2）取得上交所债券质押式报价回购业务资格。公司积极推动债券质押式报价回购业务资格申报工 作，2012年6月29日，取得中国证监会《关于国元证券股份有限公司从事债券质押式报价回购业务试点方 案的无异议函》。公司报价回购业务——“元添利”产品已于7月23日正式上线。 （3）积极申请约定购回式证券交易业务资格。2012年 2月份，公司正式向上交所递交报告，积极申 请约定购回式证券交易业务资格，同时积极做好客户调研、技术系统培训、实施方案制定等各项准备工作。 6月 27日，公司向上交所报送约定购回式证券交易业务实施方案，听取上交所专家对方案提出的意见。7 月 20日，公司完成上交所的专业评价。 （4）国元（香港）公司积极准备 RQFII业务。国元（香港）公司在取得 RQFII业务资格、获批 5亿 元额度后，积极与境内有关部门联系，RQFII产品投资境内证券市场的各种准备工作已全部完成。考虑到 香港市场理财产品发行的实际情况，国元（香港）公司以私募基金的形式开展 RQFII业务，目前，发行工 作正在进行当中。 （5）取得中小企业私募债承销业务资格。我国中小企业数量众多，融资需求量大，中小企业私募债 业务前景广阔，交易所已于 2012年 6月推出该项业务，公司高度重视，积极推进，已在投资银行总部设 立了专门的债券发行部，加强债券项目的承揽、承做与销售工作。公司已于 7月取得中小企业私募债承销 业务资格，项目承揽、上报备案工作正在进行之中。 （6）努力推进深交所“现金宝”产品。公司创新资产管理业务运作模式，积极开发客户保证金现金 管理产品即深交所“现金宝”，目前，柜台系统和 TA系统的升级改造、软件系统安装测试以及申报材料 制作等工作已经完成，力争尽快向深交所申报设立“国元现金宝集合资产管理计划”。 （7）融资融券业务成为稳定的收入来源。公司加大融资融券业务推广力度，利用此项业务转为常规 业务及标的证券扩大的机会，采取有效措施，充分调动证券营业部积极性，大力开展融资融券业务。报告 期内，公司实现融资融券业务收入 2,674.62万元，融资融券业务成本 193.94万元，融资融券业务利润 2,480.68万元。其中，母公司实现融资融券业务利润 1,896.49万元；国元证券（香港）有限公司实现融 资融券业务利润 584.19万元。 （8）股指期货 IB业务稳步扩大。公司积极开展 IB业务，努力提高员工及客户对股指期货业务的认 识程度，建立与国元海勤期货良好的沟通机制，加快 IB业务的市场拓展。目前，公司获准开展股指期货 IB业务的营业部已达 31家。 （9）其他各项创新工作。目前新型证券经营网点设置、网上（移动）开户、对冲产品设计、另类投 资、新三板、柜台交易（OTC）、地区指数产品、转融通以及支付业务等也都在认真谋划、积极筹备中。所 有这些创新业务一旦全面铺开，将为公司业务转型、增加收入来源、调整盈利结构、改变证券公司“靠天 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 吃饭”的不利局面奠定良好基础。 8、报告期内公司内部控制规范实施工作进展情况 根据中国证监会安徽监管局《关于做好辖区上市公司内部控制规范实施有关工作的通知》（皖证监函 字〔2012〕52号）的要求，公司于 2012年初全面启动了内控规范实施工作。公司董事会制定了《国元证 券内部控制规范实施工作方案》，对公司内部控制基本规范的实施目标、实施原则、实施保障、实施范围 和实施步骤等方面进行明确，成立了实施内控规范领导小组和工作小组，并建立了内部报告和向监管部门 汇报工作机制。公司通过招标聘请了内控规范实施工作的咨询机构，为公司全面实施内控规范工作提供服 务。 公司实施内控规范的工作步骤分为准备启动阶段、评估整改阶段、自我评价阶段、审计披露阶段和持 续完善五个阶段。为保障公司内部控制规范实施工作顺利进行，公司在组织领导、专业技术、考核和人员、 费用等方面落实了保障措施。目前，内控规范实施工作已全面进入评估整改阶段。下一步公司将按照内控 规范实施工作计划，继续推进各内控流程梳理与建设工作，由公司与咨询机构对各流程梳理情况进行复核 和质量把关，初步建立符合国元证券实际的内部控制体系，以保障业务健康发展。 （二）公司投资情况 1、募集资金总体使用情况 √适用 □不适用 单位：万元 募集资金总额 960,132 报告期投入募集资金总额 2,000 已累计投入募集资金总额 739,862.11 报告期内变更用途的募集资金总额 0 累计变更用途的募集资金总额 0 累计变更用途的募集资金总额比例 0 募集资金总体使用情况说明 公司募集资金净额为 960,132万元，截至 2012年 6月 30日，直接用于补充公司营运资金累计 669,883 万元（其中 9,751 万元为募集资金的利息收入），增资国元股权投资有限公司累计 50,000万元，办公场所购置累计 19,979.11万元，募集资金 专用账户利息收入累计 34,359.69万元，募集资金专用账户划款手续费支出 0.05万元，募集资金截至 2012年 6月 30日余 额合计为 254,629.53万元。 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 2、募集资金承诺项目情况 √适用 □不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募资金投向 是否 已变 更项 目(含 部分 变更) 募集资金承 诺投资总额 调整后投 资总额(1) 本报告期 投入金额 截至期末累 计投入金额 (2) 截至期末投 资进度 (%)(3)＝ (2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告期 实现的效 益 是否达到 预计效益 项目 可行 性是 否发 生重 大变 化 承诺投资项目 补充营运资金否 660,132 660,132 -669,883 101.48% ---- 办公场所购置等否 50,000 50,000 2,000 19,979.11 39.96% ---- 增资国元股权投资有限公司否 100,000 100,000 -50,000 50% ---- 增资国元证券(香港)有限公司否 150,000 150,000 ------- 承诺投资项目小计 -960,132 960,132 2,000 739,862.11 ----- 超募资金投向 归还银行贷款（如有） ----- 补充流动资金（如有） ----- 超募资金投向小计 ----- 合计 ----- 未达到计划进度或预计收益的 --- 情况和原因（分具体项目） 项目可行性发生重大变化的情 --- 况说明 超募资金的金额、用途及使用□适用 √不适用 进展情况 募集资金投资项目实施地点变 □适用 √不适用 □报告期内发生 □以前年度发生 更情况 募集资金投资项目实施方式调 □适用 √不适用 □报告期内发生 □以前年度发生 整情况 募集资金投资项目先期投入及□适用 √不适用 置换情况 30 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 用闲置募集资金暂时补充流动□适用 √不适用 资金情况 项目实施出现募集资金结余的□适用 √不适用 金额及原因 尚未使用的募集资金用途及去 向 --- 募集资金使用及披露中存在的 问题或其他情况 无 注：1、截至报告期末，公司累计投入 669,883万元补充营运资金，其中 9,751万元为募集资金的利息收入。 2、公司第五届董事会第三十二次会议审议通过了《关于国元证券（香港）有限公司申请到香港主板上市的议案》，同意公司 启动国元证券（香港）有限公司申请到香港主板市场上市工作，授权公司经营管理层聘请中介机构开展相关工作，并负责履 行相应的审批程序（具体公告见 2010年 7月 20日《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》及巨潮资讯网），该事项尚 需有关监管部门批准同意。因此，公司暂时未使用募集资金向国元证券（香港）有限公司增资，公司将根据国元证券（香港） 有限公司的发展情况安排增资事宜。 3、募集资金变更项目情况 □适用 √不适用 4、重大非募集资金投资项目情况 □适用 √不适用 （三）董事会下半年的经营计划修改计划 □适用 √不适用 （四）对 2012年 1-9月经营业绩的预计 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明 □适用 √不适用 （五）董事会对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明 □适用 √不适用 （六）公司董事会对会计师事务所上年度“非标准审计报告”涉及事项的变化及处理情况的 说明 □适用 √不适用 31 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 （七）陈述董事会对公司会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及影响的讨论 结果 □适用 √不适用 （八）公司现金分红政策的制定及执行情况 根据公司 2011年度股东大会审议通过的《 2011年度利润分配预案》 (详见 2012年 4月 11日《中国证 券报》、《证券时报》、《上海证券报》及巨潮资讯网 )，以 2011年末总股本 1,964,100,000 股为基数，向全体 股东每 10股派发现金 1.0元（含税），公司于 2012年 4月 19日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证 券报》及巨潮资讯网上披露了《2011年度权益分派实施公告》，利润分配工作已于 2012年 4月 26日实施 完毕。 公司利润分配预案经董事会审议通过后，报年度股东大会审批通过后 2个月内完成股利派发事项。公 司现金分红政策的制定及执行符合《公司章程》的规定，相关的决策程序和机制完备，独立董事尽职履责， 发挥了应有的作用，公司提前 20日发布年度股东大会通知，中小股东有充分表达意见和诉求的机会，中 小股东的合法权益得到充分维护。根据中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》 （证监发〔 2012〕37号）、安徽证监局和深圳证券交易所的有关规定，公司于 2012年 7月 30日召开第六 届董事会第十六次会议，审议通过了《关于修改<公司章程>的议案》，同意在《公司章程》中明确关于现 金分红的决策程序和机制、期间间隔、具体条件、最低比例、充分听取独立董事和中小股东关于利润分配 意见的具体保障措施、现金分红政策调整的条件等内容，并于 2012年 8月 16日经公司 2012年第一次临 时股东大会审议通过。公司将严格执行《公司章程》关于现金分红的相关规定。 （九）利润分配或资本公积金转增预案 □适用 √不适用 （十）公司 2011年度期末累计未分配利润为正但未提出现金分红预案的情况 □适用 √不适用 （十一）内幕知情人登记管理制度的建立及执行情况 为规范公司各类信息报送和使用管理工作，加强内幕信息保密，公司于 2010年制定了《向外部单位报 送信息管理制度》和《内幕信息知情人登记制度》。报告期内，公司根据《向外部单位报送信息管理制度》、 《内幕信息知情人登记制度》的规定，做好向外部单位报送信息管理、内幕信息管理以及内幕信息知情人 登记工作。公司定期或不定期对董事、监事、高级管理人员及其他内幕信息知情人买卖公司股票的情况进 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 行查询，没有发现相关人员利用内幕信息从事内幕交易。 是否对内幕信息知情人买卖本公司股票及其衍生品种的自查情况及其责任追究 □是 √否 上市公司及相关人员因内幕信息知情人登记管理制度执行或涉嫌内幕交易是否被监管部门采取监管措施及行政处罚 □是 √否 （十二）其他披露事项 2012年7月，公司在证券公司分类监管评级中获得“ BBB”评级。 （十三）公司的负债情况、资信变化情况及在未来年度还债的现金安排（本表仅适用于发行 公司可转换债券的上市公司填写） □适用 √不适用 七、重要事项 （一）公司治理的情况 公司上市以来，按照《公司法》、《证券法》等有关法律法规的要求，不断建立健全公司的规章制度 和内控管理体系，不断完善公司治理结构，形成了股东大会、董事会、监事会和经理层相互分离、相互制 衡的公司治理结构，使各层次在各自的职责、权限范围内，各司其职，各负其责，确保了公司的规范运作。 公司“三会”（股东大会、董事会、监事会）的召开程序、决议事项合法有效，2012年，公司信息披露工作 在深圳证券交易所考评中取得A级，投资者关系管理规范，公司治理科学、规范、透明。 报告期内，公司按照监管部门要求，进一步完善《公司章程》、《公司董事会议事规则》等制度，进 一步加强投资者关系管理工作等，确保公司治理的实际状况符合监管部门关于上市公司和证券公司治理水 平的规范性文件的要求。 （二）以前期间拟定、在报告期实施的利润分配方案、公积金转增股本方案或发行新股方案 的执行情况 √适用 □不适用 根据公司2011年度股东大会审议通过的《2011年度利润分配预案》 (详见2012年4月11日《中国证券报》、 《证券时报》、《上海证券报》及巨潮资讯网)，以2011年末总股本 1,964,100,000 股为基数，向全体股东 每10 股派发现金 1.0元（含税），公司于 2012年4月19日在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 及巨潮资讯网上披露了《2011年度权益分派实施公告》，利润分配工作已于 2012年4月26日实施完毕。 （三）重大诉讼仲裁事项 □适用 √不适用 本期公司无重大诉讼、仲裁事项。 （四）破产重整相关事项 □适用 √不适用 （五）公司持有其他上市公司股权、参股金融企业股权情况 1、证券投资情况 √适用 □不适用 序 号 证券 品种 证券代码 证券简称 最初投资成本 （元） 期末持有数量 （股） 期末账面价值 （元） 占期末证券总 投资比例（%） 报告期损益（元） 1 债券 982085 09淮南矿 MTN2 200,071,506.85 2,000,000.00 202,340,000.00 47.42% 9,400,000.00 2 基金 无 国元多策略中国 机会基金 180,631,736.89 213,548.42 158,628,726.91 37.18% 13,837,915.63 3 基金 无 国元环球中国机 会基金 29,932,317.37 369,215.71 25,731,202.90 6.03% 2,163,527.06 4 基金 080011 长盛货币市场基 金 20,000,000.00 20,000,000.00 20,000,000.00 4.69% 1,629.60 5 基金 310338 申万巴黎收益宝 货币基金 20,000,000.00 20,000,000.00 20,000,000.00 4.69% 23,570.20 期末持有的其他证券投资 -- 报告期已出售证券投资损益 ---------339,818.08 合计 450,635,561.11 --426,699,929.81 100% 25,086,824.41 证券投资审批董事会公告披露日期 2012年3月2 0日 证券投资审批股东会公告披露日期 --- 证券投资情况的说明 本表填列公司合并报表的交易性金融资产中核算的各类投资。 2、持有其他上市公司股权情况 √适用 □不适用 证券代码 证券简称 最初投资成本 （元） 占该公司 股权比例 期末账面价值 （元） 报告期损益 （元） 报告期所有者权 益变动（元） 会计核算 科目 股份来源 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 （%） 000527 美的电器 572,247,982.56 1.11% 415,491,381.50 16,920,463.50 -44,745,225.70 可供出售 金融资产 购入 600183 生益科技 175,560,000.00 1.74% 127,205,000.00 -9,975,000.00 可供出售 金融资产 购入 002555 顺荣股份 20,355,000.00 5.15% 71,208,000.00 207,000.00 -5,796,000.00 可供出售 金融资产 购入 601898 中煤能源 48,513,423.89 0.04% 37,887,895.98 1,052,441.56 -10,625,527.91 可供出售 金融资产 购入 000858 五粮液 35,439,548.82 0.03% 33,415,200.00 510,000.00 -2,024,348.82 可供出售 金融资产 购入 601857 中国石油 40,449,983.43 -32,126,350.65 -2,449,412.37 可供出售 金融资产 购入 600036 招商银行 23,097,347.55 0.01% 17,624,912.76 677,881.26 -1,533,302.85 可供出售 金融资产 购入 601398 工商银行 20,557,627.39 -17,200,334.25 -1,262,809.35 可供出售 金融资产 购入 601088 中国神华 7,815,000.00 -6,744,000.00 270,000.00 -855,000.00 可供出售 金融资产 购入 600016 民生银行 1,656,000.00 -1,797,000.00 90,000.00 30,000.00 可供出售 金融资产 购入 其他 5,357,697.08 4,319,400.00 106,800.00 78,400.00 可供出售 金融资产 购入 合计 951,049,610.72 -765,019,475.14 19,834,586.32 -79,158,227.00 ---- 持有其他上市公司股权情况的说明 本表根据合并报表中可供出售金融资产、融出证券相关数据分析填列。 3、持有非上市金融企业股权情况 √适用 □不适用 所持对象名 称 最初投资成本 （元） 持有数量（股） 占该公 司股权 比例 （%） 期末账面价值 （元） 报告期损益 （元） 报告期所有 者权益变动 （元） 会计核算 科目 股份来源 国元证券（香 港）有限公司 534,778,500.00 600,000,000.00 100.00% 534,778,500.00 18,694,029.87 - 长期股权 投资 出资 国元股权投 资有限公司 1,000,000,000.00 1,000,000,000.00 100.00% 1,000,000,000.00 10,431,425.95 - 长期股权 投资 出资 国元海勤期 317,823,995.33 200,000,000.00 100.00% 317,823,995.33 3,683,942.14 -长期股权购买 国元证券股份有限公司 2012年半年度报告全文 货有限公司投资 长盛基金有 限公司 103,279,218.56 61,500,000.00 41.00% 336,572,340.04 45,116,303.38 2,254,043.84 长期股权 投资 出资和购买 徽商银行 159,596,329.18 116,257,210.00 1.42% 159,596,329.18 11,625,721.00 - 长期股权 投资 抵债 合计 2,115,478,043.07 1,977,757,210.00 2,348,771,164.55 89,551,422.34 2,254,043.84 ----（未完）  |