[年报]中泰化学：2012年年度报告
新疆中泰化学股份有限公司 XINJIANG ZHONGTAI CHEMICAL CO., LTD. 二○一二年年度报告 二○一三年二月十九日 第一节 重要提示、目录和释义 重要提示 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料 不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连带责任。 公司负责人王洪欣、主管会计工作负责人王洪欣及会计机构负责人(会计主 管人员)彭江玲声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 没有董事、监事、高级管理人员对年度报告内容的真实性、准确性、完整 性无法保证或存在异议。 除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议 未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名 易仁萍 独立董事 身体原因 何云 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以2012年12月31日的公 司总股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利2元（含税），送红股0股 （含税），不以公积金转增股本。 中审亚太会计师事务所有限公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报 告。 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺， 请投资者注意投资风险。 目 录 第一节 重要提示、目录和释义 ........................................................................ 2 第二节 公司简介 ................................................................................................ 6 第三节 会计数据和财务指标摘要 .................................................................... 8 第四节 董事会报告 .......................................................................................... 10 第五节 重要事项 .............................................................................................. 43 第六节 股份变动及股东情况 .......................................................................... 60 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .......................................... 67 第八节 公司治理 .............................................................................................. 81 第九节 内部控制 .............................................................................................. 93 第十节 财务报告 .............................................................................................. 97 第十一节 备查文件目录 ................................................................................ 235 释 义 释义项 指 释义内容 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 新疆国资委 指 新疆维吾尔自治区人民政府国有资产监督管理委员会，本公司实际控制人 公司、中泰化学 指 新疆中泰化学股份有限公司，原名：新疆中泰化学（集团）股份有限公司 中泰集团 指 新疆中泰（集团）有限责任公司，本公司控股股东 新投集团 指 新疆投资发展（集团）有限责任公司，本公司原控股股东 三联集团 指 新疆三联投资集团有限公司 华泰公司 指 新疆华泰重化工有限责任公司，本公司控股子公司 阜康能源 指 新疆中泰化学阜康能源有限公司，本公司控股子公司 博达焦化 指 阜康市博达焦化有限责任公司，本公司控股子公司 托克逊盐化 指 托克逊县中泰化学盐化有限责任公司，本公司控股子公司 中泰进出口 指 新疆中泰进出口贸易有限公司，原名：新疆中化建进出口有限责任公司， 本公司全资子公司 奇台矿产 指 奇台县中泰化学矿产开发有限责任公司，本公司控股子公司 中泰矿冶 指 新疆中泰矿冶有限公司，本公司全资子公司 中鲁矿业 指 新疆中鲁矿业有限公司，本公司全资子公司 准东热电 指 新疆中泰化学准东热电有限公司，本公司全资子公司 准东煤业 指 新疆中泰化学准东煤业有限公司，本公司全资子公司 库尔勒化工 指 新疆中泰化学库尔勒化工有限公司，本公司全资子公司 中泰物流 指 新疆中泰现代物流开发有限公司，本公司全资子公司 托克逊能化 指 新疆中泰化学托克逊能化有限公司，本公司全资子公司 新冶能化 指 新疆新冶能源化工股份有限公司，原名：新疆新业化工股份有限公司，本 公司参股子公司 米东天山水泥 指 新疆米东天山水泥有限责任公司，华泰公司参股子公司 蓝天物流 指 新疆蓝天石油化学物流有限责任公司。2012年10月，中泰集团收购部分 股权以及增资扩股后持有该公司51%股权后成为中泰集团控股子公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2012年1月1日至2012年12月31日 重大风险提示 公司存在市场竞争风险、产业政策变化风险、环保政策变化风险、财务风险、人力资源 风险等风险，敬请广大投资者注意投资风险。详细内容见本报告“第四节（五）公司面临的 风险及应对措施”。 第二节 公司简介 一、公司信息 股票简称 中泰化学 股票代码 002092 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 新疆中泰化学股份有限公司 公司的中文简称 中泰化学 公司的外文名称（如有） XINJIANG ZHONGTAI CHEMICAL CO., LTD 公司的法定代表人 王洪欣 注册地址 新疆乌鲁木齐市西山路78号 注册地址的邮政编码 830009 办公地址 新疆乌鲁木齐市西山路78号 办公地址的邮政编码 830009 公司网址 http://www.zthx.com 电子信箱 zthx@zthx.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 范雪峰 潘玉英 联系地址 新疆乌鲁木齐市西山路78号 新疆乌鲁木齐市西山路78号 电话 0991-8751690 0991-8751690 传真 0991-8751690 0991-8751690 电子信箱 xjztfxf@163.com panyuying1111@163.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸的名称 《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 新疆中泰化学股份有限公司证券部 四、注册变更情况 注册登记日期 注册登记地点 企业法人 营业执照注册号 税务登记号码 组织机构 代码 首次注册 2001年12月18日 新疆维吾尔自治区 工商行政管理局 6500001001171 650103731836311 73183631-1 报告期末 注册 2012年06月21日 新疆维吾尔自治区 工商行政管理局 650000040000249 650103731836311 73183631-1 公司上市以来主营业务的变化 情况（如有） 无变更。 历次控股股东的变更情况（如 有） 2006年12月8日，本公司A股股票在深圳证券交易所挂牌交易。 控股股东为中国化工新材料总公司（后更名为中国化工橡胶总公司）。 1、2006年12月8日-2009年9月24日，公司控股股东为中国化工 橡胶总公司。 2、2009年9月25日-2011年10月26日，公司控股股东为新疆国资 委。 3、2011年10月27日-2012年11月21日，公司控股股东为新疆投 资发展（集团）有限责任公司。 4、2012年11月22日至今，公司控股股东为新疆中泰（集团）有限 责任公司。 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 中审亚太会计师事务所有限公司 会计师事务所办公地址 北京市海淀区阜兴路47号天行健商务大厦22-23层 签字会计师姓名 陈吉先、赵齐元 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 √ 适用 □ 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 东方证券股份有限公司 北京市西城区金融大 街12号中国人寿广场 B座7层 崔洪军、张正平 2010年4月20日-2012年4月6日 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2012年 2011年 本年比上年 增减(%) 2010年 营业收入（元） 7,112,887,951.78 7,122,419,990.71 -0.13 4,081,123,546.00 归属于上市公司股东的净利润（元） 270,704,017.39 489,958,936.86 -44.75 291,272,638.66 归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益的净利润（元） 190,453,733.48 456,697,048.68 -58.30 262,582,616.44 经营活动产生的现金流量净额（元） 590,787,920.83 1,635,857,389.23 -63.89 634,535,071.69 基本每股收益（元/股） 0.235 0.424 -44.58 0.271 稀释每股收益（元/股） 0.235 0.424 -44.58 0.271 净资产收益率（%） 3.77 7.14 -3.37 5.64 2012年末 2011年末 本年末比上 年末增减(%) 2010年末 总资产（元） 21,925,362,779.37 15,277,234,317.73 43.52 9,667,969,237.81 归属于上市公司股东的净资产（归属于 上市公司股东的所有者权益）（元） 7,158,960,835.69 7,155,833,247.46 0.04 6,592,425,387.17 二、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产 □ 适用 √ 不适用 2、同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 3、境内外会计准则下会计数据差异原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2012年金额 2011年金额 2010年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提 资产减值准备的冲销部分） 39,245,241.26 1,286,275.84 515,244.76 计入当期损益的政府补助（与企业 业务密切相关，按照国家统一标准 定额或定量享受的政府补助除外） 41,840,698.88 10,400,209.60 17,398,113.98 除同公司正常经营业务相关的有效 套期保值业务外，持有交易性金融 资产、交易性金融负债产生的公允 价值变动损益，以及处置交易性金 融资产、交易性金融负债和可供出 售金融资产取得的投资收益 19,931,329.40 68,335,563.46 8,173,951.95 主要是聚氯乙烯 树脂套期保值业 务收益。 除上述各项之外的其他营业外收入 和支出 -6,276,609.33 -40,163,279.52 9,945,329.95 2011年，公司向博 尔塔拉蒙古自治 州温泉县大库斯 台水库支付援建 资金4,200万元。 其他符合非经常性损益定义的损益 项目 所得税影响额 14,407,060.39 5,941,655.20 5,526,869.42 少数股东权益影响额（税后） 83,315.91 655,226.00 1,815,749.00 合计 80,250,283.91 33,261,888.18 28,690,022.22 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定 的非经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常 性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 □ 适用 √ 不适用 第四节 董事会报告 一、概述 2012年，面临新疆难得的历史发展机遇，中泰化学董事会、经营层带领全体干部员工， 以公司“十二五”发展战略为指导，坚持“做大产业，做强企业”，坚定不移促发展，脚踏 实地抓生产和项目建设，强化成本管控，较好的完成了全年的生产经营目标。 受氯碱行业周期性波动及欧债危机、国内房地产宏观调控等因素影响，公司报告期聚氯 乙烯树脂价格较去年同期有较大幅度下降，平均价格比上年下降约800元/吨。面对严峻的经 济形势，公司在确保原有装置安全、平稳、高效运行的基础上，有序推进年产80万吨聚氯乙 烯树脂、60万吨烧碱、90万千瓦装机、90万吨电石项目建设。截至2012年底，公司形成了年 产150万吨聚氯乙烯树脂、110万吨烧碱的生产规模，配套建设的热电、电石项目也相继建成 投入运行，为公司抢占行业规模的制高点奠定了坚实基础。 2012年，公司共生产聚氯乙烯树脂89.77万吨，完成年计划的102.48%，同比增长9.49%； 生产烧碱67.28万吨（含自用量），完成年计划的103.68%，同比增长9.51%；发电量25.13亿千 瓦时（含自用量）。全年销售聚氯乙烯树脂85.53万吨，销售烧碱55.66万吨；实现营业收入 7,112,887,951.78元，实现营业利润246,575,683.34元，实现归属于上市公司股东的净利润 270,704,017.39元。 二、主营业务分析 1、概述 公司主营业务为聚氯乙烯树脂、离子膜烧碱的生产和销售。报告期内公司主营业务构成 未发生重大变化。与2011年同期相比，报告期公司营业利润下降61.43%，利润总额下降 47.39%，归属于上市公司股东的净利润下降44.75%，基本每股收益下降44.58%，主要原因是 受欧债危机、国内房地产宏观调控等因素影响，2012年度聚氯乙烯树脂平均价格比上年下降 约800元/吨。 公司回顾总结前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展情况 2012年度公司严格实施了2011年年度报告中披露的发展战略和经营计划，具体如下： （1）强力夯实安全生产基础，确保生产装置“安稳满长优”运行 2012年，公司持续推进安全标准化体系和环境标准化体系建设工作，建立良好的安全环 保工作秩序；以风险管理为源头，依靠工程技术手段和先进风险识别技术，保障装置安全生 产；以技术为引领，打造数字化安全和数字化环保管理模式；加快生产装置自动化改造，打 造本质安全型企业；强化现场管理，建立规范的生产作业秩序；强化激励机制，提高全员安 全意识，降低事故发生概率。通过以上措施的实施，完成了全年安全生产目标。 （2）有序推进项目建设，确保在建项目按期投产 2012年，公司有序推进阜康能源年产40万吨聚氯乙烯树脂、30万吨离子膜烧碱一期循环 经济项目、二期40万吨/年聚氯乙烯树脂、30万吨/年离子膜烧碱及配套2×15万千瓦热电联产循 环经济项目及中泰矿冶90万吨/年电石、配套60万千瓦自备电联产项目。阜康能源一期项目、 二期化工项目分别于2012年9月22日、11月1日一次投料成功并打通全部流程投入生产，配套 建设的热电、电石项目也相继建成投入运行，如期实现了项目投产的目标。 （3）强力推进技术创新，致力于可持续发展 公司不断加快推进产学研结合的技术创新体系建设，投入1,000万元在北京化工大学设立 校企联合技术研发中心和联合实验室，进行新型催化剂、资源综合利用以及现代煤化工、石 油化工相关产业关键技术的开发应用。启动了研发试验基地建设项目。公司按照“环保优先、 生态立区”的发展理念，坚持“资源开发可持续、生态环境可持续”，不断细化环保设施运 行监督管理，强化环境排放监督，同时公司依靠科技创新，助推绿色发展，不断加大节能降 耗、资源综合利用，努力将中泰化学打造成生态环保、绿色低碳的企业。 （4）加强“产供销”大联动，进一步加强物流管理 随着主要产品产能的大幅增长，公司积极拓展内外贸市场，创新营销模式，以票款物联 动规避经营风险，以实行区域总代理调动经销商积极性，以多元化经营稳定市场，以散装吨 袋包装和信保业务打开新的市场，根据市场情况灵活开展销售工作。通过实行原料供应与生 产联动，统谈分签和签订战略合作框架，集中采购、代储等手段，加强对煤炭、石灰石等大 宗原材料采购管理，缩减采购周期，降低物资库存，不断提高信息流、资金流及货物装卸流 转速度。 公司实际经营业绩较曾公开披露过的本年度盈利预测低于或高于20%以上的差异原因 □ 适用 √ 不适用 2、收入 单位：元 项目 2012年 2011年 同比增减情况 主营业务 6,701,727,543.95 6,663,870,688.87 0.57% 其他业务 411,160,407.83 458,549,301.84 -10.33% 说明 （1）主营业务收入为公司氯碱产品及售电的销售收入，报告期公司主营业务收入比上年 同期增加，主要是报告期聚氯乙烯树脂、烧碱等产品产量及发电量较上年同期增加所致。 （2）其他业务收入为销售废品、废料等收入，报告期其他业务收入比上年同期减少 10.33%，主要是公司2011年售电收入计入其他业务收入。 （3）2012年，公司共发电25.13亿千瓦时（含自用量），平均生产成本约为0.189 元/度。 公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 单位：万吨 行业分类 项目 2012年 2011年 同比增减（%） 化工（聚氯乙烯树脂） 销售量 85.53 81.23 5.29 生产量 89.77 81.99 9.49 库存量 3.31 2.29 58.37 化工（烧碱） 销售量 55.66 59.08 -6.04 生产量 67.28 61.44 9.51 库存量 4.82 0.89 745.61 注：1、公司烧碱的生产量含3.29万吨自用量。 2、阜康能源项目试生产3.22万吨聚氯乙烯树脂、4.4万吨烧碱产量含在生产量中，但未计 入上表销售量。 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √ 适用 不适用 公司主要产品聚氯乙烯树脂、烧碱2012年末库存量比2011年末有所增加，主要是公司根 据营销策略，计划库存部分氯碱产品至旺季销售。 公司重大的在手订单情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √不适用 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 1,861,500,217.56 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例（%） 26.17 公司前5大客户资料 √适用 □ 不适用 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例（%） 1 上海海螺化工有限公司 515,352,535.38 7.25 2 新疆电力公司乌鲁木齐电业局 361,544,739.04 5.08 3 新疆富丽达纤维有限公司 354,453,419.63 4.98 4 浙江特产石化有限公司 322,497,847.59 4.53 5 中国石油天然气运输公司 307,651,675.92 4.33 合计 —— 1,861,500,217.56 26.17 3、成本 行业分类 单位：元 行业 分类 项目 2012年 2011年 同比增 减(%) 金额 占营业成本 比重（%） 金额 占营业成本 比重（%） 工业 主营业务营业成本 5,345,474,178.49 94.07 5,140,963,443.65 92.92 1.15 工业 其他业务营业成本 336,986,548.62 5.93 391,722,113.01 7.08 -1.15 产品分类 单位：元 产品分类 项目 2012年 2011年 同比增 减(%) 金额 占营业成本 比重（%） 金额 占营业成本 比重（%） 聚氯乙烯 营业成本 4,371,281,653.80 76.93 4,379,472,154.46 79.16 -2.23 氯碱类产品 营业成本 597,367,897.74 10.51 761,491,289.19 13.76 -3.25 电 营业成本 376,824,626.95 6.63 公司生产成本主要由直接材料、直接人工、制造费用等构成，各类成本占生产成本的比 重如下： 项目 直接材料占比 直接人工占比 制造费用占比 2012年 聚氯乙烯树脂 96.75% 0.74% 2.51% 氯碱类产品 84.54% 4.05% 11.41% 2011年 聚氯乙烯树脂 90.92% 1.74% 7.34% 氯碱类产品 80.37% 3.54% 16.09% 注：直接材料包含燃料和动力，直接材料存在分步结转。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 2,393,139,756.03 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例（%） 34.74 公司前5名供应商资料 √适用 □ 不适用 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 （%） 1 新疆新冶能源化工股份有限公司 839,896,439.44 12.19 2 新疆电力公司乌鲁木齐电业局 462,430,359.74 6.71 3 中国水电建设集团租赁控股有限公司 444,698,805.23 6.46 4 新疆蓝天石油化学物流有限责任公司 323,333,941.93 4.69 5 乌鲁木齐环鹏有限公司 322,780,209.69 4.69 合计 —— 2,393,139,756.03 34.74 4、费用 单位：元 项目 2012年 2011年 同比增减（%） 销售费用 742,669,442.60 606,615,566.39 22.43 管理费用 281,716,035.13 260,161,681.45 8.28 财务费用 107,248,580.10 99,436,499.45 7.86 所得税费用 42,404,034.81 87,489,579.44 -51.53 变动主要原因： （1）销售费用比上期增加136,053,876.21元，增幅22.43%，主要因为本期公司主营产品 销售规模增加，导致运输费等费用增加。 （2）所得税费用比上期减少45,085,544.63元，下降51.53%，主要是公司本期盈利比上期 减少所致。 5、研发支出 （1）研发支出情况 项目 2012年 2011年 同比增减 研发投入金额（元） 4,438,763.26 4,040,331.70 6.36% 研发投入占期末净资产的比例 0.06% 0.06% 0 研发投入占营业收入比例 0.06% 0.06% 0 （2）近两年获国家授权实用新型、外观设计专利情况 序 号 专利名称 专利号 授予时间 有效期 专利类型 1 包装袋（片状氢氧化钠） ZL201130054800.9 2011.7.27 10年 外观设计 2 包装袋（氢氧化钠） ZL201130054807.0 2011.7.27 10年 外观设计 3 包装袋（聚氯乙烯树脂） ZL201130054814.0 2011.8.24 10年 外观设计 4 包装袋（聚氯乙烯树脂PVC） ZL201130054813.6 2011.8.3 10年 外观设计 5 氯碱行业水洗塔耐腐蚀测温元件 ZL201120073243.X 2011.10.26 10年 实用新型 6 便携式动力电缆弯线工具 ZL201120171045.7 2011.11.30 10年 实用新型 7 螯合树脂塔再生废水的回收利用装置 ZL201120177523.5 2011.11.30 10年 实用新型 8 电石炉炉气用于气烧石灰窑管网连接调 节装置 ZL201120134302.X 2012.1.11 10年 实用新型 9 乙炔水环式升压机机封轴套 ZL201120324126.6 2012.5.9 10年 实用新型 10 机封静环压入装置 ZL201120324129.X 2012.5.9 10年 实用新型 11 片碱缝包机主轴轴承结构 ZL201120324130.2 2012.5.9 10年 实用新型 12 输送机卸料用环保型锁气漏斗装置 ZL201120324127.0 2012.5.30 10年 实用新型 13 电石法乙炔发生器机械排渣机 ZL201120376571.7 2012.5.30 10年 实用新型 14 一种转化器的排酸视镜 ZL201120376572.1 2012.5.30 10年 实用新型 15 一种膜法脱硝工艺加酸装置 ZL201120495679.8 2012.8.8 10年 实用新型 16 一种贫硝盐水罐 ZL201120495570.4 2012.8.8 10年 实用新型 17 一种氯化钙提纯装置 ZL201220347310.7 2012.12.04 10年 实用新型 18 电石炉炉壁密封冷却装置 ZL201220031951.1 2012.9.5 10年 实用新型 19 料面处理装置 ZL201220031952.6 2012.10.25 10年 实用新型 20 密闭电石炉装置 ZL201220266914.9 2012.10.17 10年 实用新型 21 聚合釜冲水挡板 ZL201220189817.4 2012.9.11 10年 实用新型 22 仪表防腐隔离装置 ZL201220189819.3 2012.11.5 10年 实用新型 23 电石车篷布自动遮盖提升装置 ZL201220189818.9 2012.11.5 10年 实用新型 24 氯乙烯转化器管头 ZL201220189816.X 2012.11.5 10年 实用新型 25 孤网用电在双电源系统之间的切换装置 ZL201220432085.7 2012.12.12 10年 实用新型 （3）报告期内研发项目的进展情况 为推进节能减排、提高装置自动化水平、改善环境，报告期公司通过产学研及各类改造 项目，持续开展技术攻关、不断优化生产装置，如自动化改造乙炔发生器上、下料系统；包 装线及滑托盘改造；聚氯乙烯装置 ESD（紧急停车装置）改造等。 6、现金流 单位：元 项目 2012年 2011年 同比增减（%） 经营活动现金流入小计 8,426,586,769.51 8,682,929,428.98 -2.95 经营活动现金流出小计 7,835,798,848.68 7,047,072,039.75 11.19 经营活动产生的现金流量净额 590,787,920.83 1,635,857,389.23 -63.89 投资活动现金流入小计 1,238,022,492.37 264,615,945.81 367.86 投资活动现金流出小计 7,661,196,841.01 5,712,865,091.97 34.10 投资活动产生的现金流量净额 -6,423,174,348.64 -5,448,249,146.16 17.89 筹资活动现金流入小计 7,543,185,800.00 7,180,900,000.00 5.05 筹资活动现金流出小计 2,402,553,274.89 2,583,244,158.48 -6.99 筹资活动产生的现金流量净额 5,140,632,525.11 4,597,655,841.52 11.81 现金及现金等价物净增加额 -694,233,916.14 783,128,719.59 -188.65 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 （1）经营活动产生的现金流量净额：比上期减少1,045,069,468.40元，减幅63.89%，主 要是报告期聚氯乙烯树脂价格比上年同期有较大幅度下降，期末以票据方式结算的销售收款 增加及因主要产品产量增加导致采购原材料货款支出增加。 （2）投资活动现金流入小计：比上期增加973,406,546.56元，增幅367.86%，主要是报 告期处置公司西山本部生产区停产搬迁资产收到的现金、公司套期保值业务收到的现金及米 东天山水泥分红等。 （3）投资活动现金流出小计：比上期增加1,948,331,749.04元，增幅34.10%，主要是报 告期公司进行阜康能源、中泰矿冶项目建设所致。 （4）现金及现金等价物净增加额：比上期减少1,477,362,635.73元，主要是报告期投资 活动产生的现金流出增加所致。 报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、主营业务构成情况 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 (%) 营业收入比上 年同期增减 （%） 营业成本比上 年同期增减 （%） 毛利率比上年 同期增减（%） 分行业 工业 6,701,727,543.95 5,345,474,178.49 20.24 0.57 3.98 -2.62 分产品 聚氯乙烯 4,811,778,669.05 4,371,281,653.80 9.15 -8.19 -0.19 -7.28 氯碱类产品 1,500,105,835.95 597,367,897.74 60.18 5.43 -21.55 13.70 电 389,843,038.95 376,824,626.95 3.34 分地区 疆内 1,959,650,577.05 1,108,494,507.74 43.43 0.33 14.17 -6.85 华东 1,847,892,784.44 1,651,039,083.68 10.65 1.88 2.83 -0.82 华南 1,427,466,531.91 1,275,434,944.30 10.65 -4.74 -3.85 -0.83 华北 112,038,807.71 100,106,172.21 10.65 -5.22 -4.33 -0.83 华中 305,353,788.45 272,832,240.52 10.65 28.26 29.46 -0.83 东北 9,099,829.06 8,130,656.45 10.65 1,427.41 1,441.68 -0.83 西南 225,161,484.59 201,180,776.67 10.65 11.66 12.70 -0.83 西北 25,901,863.28 23,143,198.67 10.65 25.02 26.19 -0.83 出口 789,161,877.46 705,112,598.25 10.65 -3.65 -2.75 -0.83 在上述主营业务分地区构成中，报告期公司售电收入及其成本纳入疆内计算。报告期， 公司加大了对东北市场的开拓力度。 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整 后的主营业务数据。 □ 适用 √ 不适用 四、资产、负债状况分析 1、资产项目重大变动情况 单位：元 2012年末 2011年末 比重 增减（%） 重大变动说明 金额 占总资产 比例（%） 金额 占总资产 比例（%） 货币资金 921,260,058.53 4.20 1,630,420,974.60 10.67 -6.47 应收账款 147,891,222.82 0.67 103,397,988.91 0.68 -0.01 存货 427,600,384.99 1.95 373,104,140.49 2.44 -0.49 长期股权投资 558,017,913.33 2.55 587,136,969.34 3.84 -1.29 固定资产 11,380,736,646.51 51.91 5,937,919,660.66 38.87 13.04 阜康能源、中泰矿 冶在建工程项目 部分转固所致。 在建工程 6,571,395,908.45 29.97 3,992,310,788.01 26.13 3.84 2、负债项目重大变动情况 单位：元 2012年 2011年 比重增 减（%） 重大变动 说明 金额 占总资产比例（%） 金额 占总资产比例（%） 短期借款 410,000,000.00 1.87 1,129,800,000.00 7.40 -5.53 长期借款 2,250,000,000.00 10.26 1,170,000,000.00 7.66 2.60 3、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否 五、核心竞争力分析 （一）规模优势和较完善的产业链 2012年9月-2013年1月，公司下属公司阜康能源、中泰矿冶投资建设的年产80万吨聚 氯乙烯树脂、60万吨离子膜烧碱、90万千瓦机组、60万吨电石项目陆续建成投产，中泰矿 冶另30万吨/年电石项目计划于2013年一季度末陆续建成投产。届时公司形成年产150万吨 聚氯乙烯树脂、110万吨离子膜烧碱、128万吨电石、125万千瓦自备电的生产规模。公司主 要产品产能居行业前列，为占领行业规模制高点奠定了坚实的基础。因氯碱配套电石、热电， 电石配套自备电，公司的产业链得到进一步完善，产业链一体化的成本优势将会逐步显现。 （二）资源优势 公司充分依托新疆的优势资源，坚持以先进适用技术改造传统产业。新疆资源丰富，是 我国具有战略意义的资源接替区，石油、煤炭、石灰石、原盐储量在全国占有重要地位，受 运输成本制约，新疆的原盐、煤、电石等初级原材料基本只在疆内销售，而本地需求有限， 因此价格相对低廉。公司具备发展氯碱工业所需的煤炭、原盐、石灰石、电力等资源优势。 公司拥有丰富的原盐、石灰石、煤炭等资源，公司已获得新疆准东煤田南黄草湖勘查区248.6 平方公里的探矿权，矿区煤炭矿产资源储量共计约147亿吨；控股子公司托克逊盐化拥有开 采权的盐矿已探明储量6,973万吨；全资子公司中鲁矿业拥有开采权的石灰石矿已探明储量 4,971万吨；控股子公司奇台矿产公司拥有的开采权的石灰石矿已探明储量1,814万吨。 （三）技术装备优势 公司离子膜烧碱生产采用目前世界最先进的高电流密度零极距自然循环电解槽、DCS控 制技术，固体离子膜烧碱生产采用国际先进的瑞士博特公司粒碱生产工艺。聚氯乙烯聚合工 艺采用天津大沽化工股份有限公司聚合专利技术，聚合装置采用了国内先进、成熟的108m3 反应釜，溢流堰板浆料汽提塔，二段式沸腾干燥床，全自动包装机等。这些技术在降低生产 成本以及环境保护方面发挥了显著的作用并取得了明显成效。 六、投资状况分析 1、对外股权投资情况 （1）报告期公司对外投资情况 对外投资情况 2012年投资额（元） 2011年投资额（元） 变动幅度 2,419,973,200 623,700,000 288.00% 被投资公司情况 公司名称 主要业务 上市公司占被投资 公司权益比例（%） 新疆中泰现代物流开发有限公司 现代物流园开发建设及相关配套设施、信息 平台等的投资 100 新疆中泰化学准东煤业有限公司 金属材料、建筑材料、机电产品、塑料制品、 化工产品的销售 100 新疆华泰重化工有限责任公司 聚氯乙烯树脂、离子膜烧碱的生产和销售 99.67 新疆中泰化学托克逊能化有限公司 化工产品、机电产品、金属材料、建筑材料 的销售 100 新疆中泰化学阜康能源有限公司 聚氯乙烯树脂的生产和销售 46.43 奇台县中泰化学矿产开发有限责任公司 石灰石、石灰煅烧、销售 87.5 新疆中泰进出口贸易有限公司 化工产品的进出口贸易 100 新疆米东天山水泥有限责任公司 水泥熟料、水泥的生产及销售 16.07 公司及控股公司2012年度对外股权投资情况： ① 经公司四届十三次董事会审议通过，公司以现金出资10,000万元人民币，在米东区 设立独资公司新疆中泰现代物流开发有限公司，主营业务为现代物流园开发建设及相关配套 设施、信息平台等的投资。 ② 经公司四届十四次董事会审议通过，为保证公司准东煤田煤矿规划、采矿权、设计等 相关工作的顺利开展，公司向全资子公司新疆中泰化学准东煤业有限公司增资11,000万元， 增资完成后，该公司注册资本增加至15,000万元。 ③ 经公司四届十九次董事会、2012年第四次临时股东大会审议通过，2012年10月，公 司收购国开创新资本投资有限责任公司所持新疆华泰重化工有限责任公司全部股权，收购价 格为50,000万元人民币。 ④ 经公司四届二十次董事会审议通过，公司以现金出资5,000万元人民币，在托克逊县 设立独资公司新疆中泰化学托克逊能化有限公司，开展年产100万吨电石配套动力站项目的 前期工作。 ⑤ 经公司四届二十一次董事会、2012年第五次临时股东大会审议通过，本公司及新疆 华泰重化工有限责任公司对阜康能源同比例增资164,000万元，增资完成后，阜康能源注册 资本增至220,000万元。 ⑥ 经公司总经理办公会审议通过，并向公司董事会备案，报告期公司进行以下股权投资： A、2012年9月，公司以现金向控股公司奇台县中泰化学矿产开发有限责任公司增资500 万元，增资后该公司注册资本增至800万元。 B、2012年10月，公司以现金211.72万元收购中海油销售公司、乌鲁木齐市龙鼎商贸有 限公司持有新疆中泰进出口贸易有限公司的全部股权，收购后，新疆中泰进出口贸易有限公 司变为公司全资子公司。 C、2012年8月，华泰公司以现金同比例向其参股公司新疆米东天山水泥有限责任公司 增资12,856,000元，本次增资完成后，米东天山水泥注册资本变为256,480,778.05元，各股 东的持股比例保持不变。 （2）持有金融企业股权情况 □ 适用 √不适用 （3）证券投资情况 □ 适用 √不适用 持有其他上市公司股权情况的说明 □ 适用 √不适用 2、委托理财、衍生品投资和委托贷款情况 （1）委托理财情况 单位：万元 受托人名称 委托理财 金额 委托理财 起始日期 委托理财 终止日期 报酬确定 方式 实际收回 本金金额 本期 实际收益 实际 获得收益 是否经过 法定程序 计提减值 准备金额 是否关 联交易 关联 关系 兴业银行股份有限公 司乌鲁木齐分行 20,000 2012年5 月3日 2012年6 月26日 到期一次 还本付息 20,000 156.82 156.82 是 无 否 无 国家开发银行股份有 限公司新疆维吾尔自 治区分行 30,000 2012年4 月9日 2012年7 月10日 到期一次 还本付息 30,000 440.13 440.13 是 无 否 无 国家开发银行股份有 限公司新疆维吾尔自 治区分行 20,000 2012年4 月11日 2012年10 月11日 到期一次 还本付息 20,000 610 610 是 无 否 无 乌鲁木齐市商业银行 股份有限公司前进支 行 10,000 2012年8 月14日 2012年11 月22日 到期一次 还本付息 10,000 147.78 147.78 是 无 否 无 合计 80,000 -- -- -- 80,000 1,354.73 1,354.73 -- -- -- 逾期未收回的本金和收益累计金额 无 涉诉情况（如适用） 不适用 委托理财情况说明 委托理财的资金来源均是自有资金。 （2）衍生品投资情况 报告期衍生品持仓的风险分析及控制 措施说明（包括但不限于市场风险、流 动性风险、信用风险、操作风险、法律 风险等） 1、报告期公司进行聚氯乙烯树脂期货套期保值业务。 2、报告期为进一步加强套期保值业务的风险控制，公司四届 十五次董事会修订了《新疆中泰化学（集团）股份有限公司套期 保值业务内部控制制度》。 3、公司制定了2012年期货套期保值方案，上报至公司期货 业务决策委员会审批后实施。 4、公司设有期货风险监控专员。 已投资衍生品报告期内市场价格或产 品公允价值变动的情况，对衍生品公允 价值的分析应披露具体使用的方法及 相关假设与参数的设定 1、报告期末公司无持仓合约。 2、报告期公司套期保值业务取得收益19,931,329.40元。 报告期公司衍生品的会计政策及会计 核算具体原则与上一报告期相比是否 发生重大变化的说明 无 独立董事对公司衍生品投资及风险控 制情况的专项意见 随着公司聚氯乙烯树脂产能的不断增长，公司有效的开展聚 氯乙烯树脂期货套期保值业务，在保证正常生产经营的前提下， 公司利用期货市场价格与现货价格波动的区间开展聚氯乙烯树脂 套保业务有利于控制经营风险，提高公司抵御市场波动和平抑价 格震荡的能力。我们认为公司将PVC套期保值业务作为平抑价格 震荡的有效工具，通过加强内部控制，落实风险防范措施，有利 于充分发挥公司竞争优势，不存在损害公司和股东利益的情形。 报告期末衍生品投资的持仓情况 □ 适用 √ 不适用 （3）委托贷款情况 单位：万元 贷款对象 是否 关联方 贷款金额 贷款 利率 担保人 或抵押物 贷款对象 资金用途 展期、逾 期或诉 讼事项 展期、逾期或 诉讼事项等风 险的应对措施 阜康市博达焦化有限责任公司 否 12,000 5.85% 无 项目建设 无 无 新疆中泰矿冶有限公司 否 8,200 5.40% 无 项目建设 无 无 新疆中泰矿冶有限公司 否 1,800 5.40% 无 项目建设 无 无 新疆中泰矿冶有限公司 否 5,200 5.40% 无 项目建设 无 无 新疆中泰矿冶有限公司 否 15,000 5.85% 无 项目建设 无 无 合计 -- 42,200 -- -- -- -- -- ①上述委托贷款经公司三届十四次董事会、三届二十五次董事会、2009年第一次临 时股东大会、2009年第五次临时股东大会审议批准，均为向控股子公司提供，用于其项 目建设，中泰矿冶为本公司电石供应基地，博达焦化为中泰矿冶电石生产提供焦炭，截 止2012年底，上述委托贷款均已到期归还。 ②上述委托贷款资金来源均为公司或新疆华泰重化工有限责任公司自有资金。 3、募集资金使用情况 （1）募集资金总体使用情况 单位：万元 募集资金总额 500,533.99 报告期投入募集资金总额 175,951.06 已累计投入募集资金总额 500,956.50 报告期内变更用途的募集资金总额 0 累计变更用途的募集资金总额 0 累计变更用途的募集资金总额比例（%） 0 募集资金总体使用情况说明 上述募集资金总额包括公司2010年非公开发行股票募集资金净额371,963.99万元、2012年发行公司 债（第二期）募集资金128,570万元两部分资金，具体情况如下： 1、经中国证监会于2010年3月17日以证监许可【2010】305号文《关于核准新疆中泰化学股份有 限公司非公开发行股票的批复》核准公司非公开发行不超过28,000万股新股。公司实际发行人民币普通 股（A股）23,270万股，发行价格为16.33元/股，募集资金总额为3,799,991,000.00元，扣除发行费用 80,351,120.00元，实际募集资金净额3,719,639,880.00元。经公司第三届董事会第二十三次会议和2009 年第四次临时股东大会审议通过，本次非公开发行股票募集资金净额全部向公司控股子公司新疆华泰重 化工有限责任公司增资，用于建设36万吨/年聚氯乙烯树脂配套30万吨/年离子膜烧碱项目。 公司于2010年4月29日利用本次募集资金对华泰公司增资3,719,639,880.00元。 2012年9月20日，由于公司募投项目已全部完工，募集资金专户内的募集资金已全部支出，公司注 销了本次募集资金专户。结余的3.77万元利息已转入公司的基本账户。 2、2011年6月24日，公司2011年第二次临时股东大会审议通过了发行公司债券方案的议案，于 2011年9月1日收到中国证监会《关于核准新疆中泰化学（集团）股份有限公司公开发行公司债券的批 复》（证监许可[2011]1387号），核准公司向社会公开发行面值不超过26亿元的公司债券。 公司第二期公司债券13亿元（“12中泰债”）于2012年3月26日发行完毕，募集资金净额为128,570 万元，第二期公司债券于2012年4月26日在深圳证券交易所上市交易。截至2012年6月30日公司累 计使用募集资金128,570万元，用于偿还公司债务、优化公司债务结构和补充流动资金。 （2）募集资金承诺项目情况 A、报告期内非公开发行股票募集资金使用情况 单位：万元 承诺投资项目和超募资 金投向 是否已变更项目 (含部分变更) 募集资金承 诺投资总额 调整后投资总 额(1) 本报告期投 入金额 截至期末累 计投入金额 (2) 截至期末投 资进度(%)(3) ＝(2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告期实 现的效益 是否达到 预计效益 项目可 行性是 否发生 重大变 化 承诺投资项目 新疆华泰重化工有限责 任公司36 万吨/年聚氯 乙烯树脂配套30 万吨/ 年离子膜烧碱二期项目 否 371,963.99 371,963.99 47,381.06 372,386.50 100.11% 2010年11 月 14,519.57 否 否 承诺投资项目小计 -- 371,963.99 371,963.99 47,381.06 372,386.50 -- -- 14,519.57 -- -- 超募资金投向 归还银行贷款（如有） -- -- -- -- -- 补充流动资金（如有） -- -- -- -- -- 超募资金投向小计 -- -- -- -- -- 合计 -- 371,963.99 371,963.99 47,381.06 372,386.50 -- -- 14,519.57 -- -- 未达到计划进度或预计 收益的情况和原因（分具 体项目） 二期项目2010年11月建成投产并开始实现效益，据项目可行性研究报告测算项目投产后近3个年度净利润分别为：第1年 为19,611.34万元、第2年为41,948.69万元、第3年为45,653.22万元。按经营年度计算，2010年预计效益为19,611.34万元×2/12=3,268.56万元，2011年预计效益为19,611.34万元×10/12+41,948.69万元×2/12=23,334.23万元，2012年预计效益为41,948.69 万元×10/12+45,653.22万元*2/12=42,566,11万元。按项目产量分配计算近3个年度实现效益分别为：2010年实现效益5,382.74万 元,2011年实现效益27,060.97万元,2012年实现效益 14,519.57万元。 综上所述，2010年、2011年项目实际效益均达到了预计效益，2012年项目实际效益未能达到预计效益。主要原因是：（1）受 欧债危机、国内房地产宏观调控等经济形势影响，导致聚氯乙烯树脂市场价格下降；（2）最近几年国内物价上涨因素影响，原材 料成本和人力资源成本有所上升。 项目可行性发生重大变 化的情况说明 □ 适用 √不适用 超募资金的金额、用途及 使用进展情况 □ 适用 √不适用 募集资金投资项目实施 地点变更情况 □ 适用 √不适用 募集资金投资项目实施 方式调整情况 □ 适用 √不适用 募集资金投资项目先期 投入及置换情况 √ 适用 □ 不适用 根据公司2010年5月10日三届三十次董事会审议通过的《关于公司用募集资金置换已预先投入募投项目自筹资金的议案》，公司 用募集资金置换截至2011年12月31日止公司利用银行贷款自筹资金投入二期项目的自筹资金2,702,909,994.87元。 用闲置募集资金暂时补 充流动资金情况 □ 适用 √不适用 项目实施出现募集资金 结余的金额及原因 □ 适用 √不适用 尚未使用的募集资金用 途及去向 □ 适用 √不适用 募集资金使用及披露中 存在的问题或其他情况 无 B、报告期内公司债券募集资金使用情况 单位：万元 承诺投资项目和超募资金投向 是否已变 更项目(含 部分变更) 募集资 金承诺 投资总 额 调整后 投资总 额(1) 本报告 期投入 金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期末投 资进度(%)(3) ＝(2)/(1) 项目达到预 定可使用状 态日期 本报告 期实现 的效益 是否达到 预计效益 项目可行性 是否发生重 大变化 承诺投资项目 偿还公司债务、优化公司债务结构和补充流动 资金 否 128,570 128,570 128,570 128,570 100 承诺投资项目小计 -- 128,570 128,570 128,570 128,570 -- -- -- -- 超募资金投向 归还银行贷款（如有） -- -- -- -- -- 补充流动资金（如有） -- -- -- -- -- 超募资金投向小计 -- -- -- -- -- 合计 -- 128,570 128,570 128,570 128,570 -- -- -- -- 未达到计划进度或预计收益的情况和原因（分 具体项目） 无 项目可行性发生重大变化的情况说明 无 超募资金的金额、用途及使用进展情况 □ 适用 √不适用 募集资金投资项目实施地点变更情况 □ 适用 √不适用 募集资金投资项目实施方式调整情况 □ 适用 √不适用 募集资金投资项目先期投入及置换情况 □ 适用 √不适用 用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 □ 适用 √不适用 项目实施出现募集资金结余的金额及原因 □ 适用 √不适用 尚未使用的募集资金用途及去向 无 募集资金使用及披露中存在的问题或其他情况 无 （3）募集资金变更项目情况 □ 适用 √不适用 4、主要子公司、参股公司分析 主要子公司、参股公司情况 公司名称 公司 类型 所处 行业 主要产品或服务 注册资本 （万元） 总资产（元） 净资产（元） 营业收入(元) 营业利润(元) 净利润（元） 新疆华泰重化工 有限责任公司 控股 公司 化工 聚氯乙烯树脂、 离子膜烧碱的生 产和销售 464,681.64 10,254,704,012.69 6,391,415,440.06 5,196,313,867.97 252,250,754.94 211,972,339.94 新疆中泰化学阜 控股 化工 聚氯乙烯树脂生 220,000 康能源有限公司 公司 产和销售 9,235,987,685.92 2,207,689,507.40 129,465,467.71 6,511,338.18 5,498,780.83 新疆中泰矿冶有 限公司 控股 公司 化工 电石生产销售 67,500 5,096,453,836.60 578,816,084.11 1,174,806,317.96 72,133,371.88 88,524,417.90 托克逊县中泰化 学盐化有限责任 公司 控股 公司 化工 工业用盐开采及 销售 881.054 40,297,240.43 29,335,776.50 148,446,736.54 8,601,400.28 6,437,828.85 阜康市博达焦化 有限责任公司 控股 公司 化工 焦炭的生产与销 售 3,000 187,894,052.19 -2,851,613.10 217,283,141.98 -1,319,812.63 -2,499,129.90 新疆中泰进出口 贸易有限公司 （未完）  |