[年报]兴业证券：2012年年度报告
兴业证券股份有限公司 601377 2012年年度报告 二〇一三年三月八日 重要提示 一、公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、 准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法 律责任。 二、本报告经公司董事会2013年第一次会议审议通过。会议应到董事11人， 实到董事11人。（董事葛俊杰因公务未出席会议，授权董事兰荣代为行使表决权） 三、德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的 审计报告。 四、公司负责人兰荣、主管会计工作负责人郑苏芬及会计机构负责人（会计主管 人员）林红珍声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案： 经德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）审计，公司2012年度母公司报 表实现净利润448,199,115.23元，本年度可供分配利润为1,941,458,406.45元。 提取法定盈余公积金、一般风险准备金、交易风险准备金后，母公司2012年可 供投资者分配的利润中可进行现金分红部分为1,806,998,671.88元。以2012年 末总股本2,200,000,000股为基数，以年末未分配利润向全体股东每10 股派送 现金红利1.2元（含税），共派送现金红利264,000,000元，占2012年当年归 属于上市公司股东的净利润的55.42%。本次分配后剩余可进行现金分红的未分 配利润1,542,998,671.88元转入下一年度。本年度不进行资本公积金转增股本。 （本预案尚需提交股东大会审议） 六、本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的 实质承诺，敬请投资者注意投资风险。 七、公司不存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况。 八、公司不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况。 目 录 第一节 释义及重大风险提示 ............................................................................ 4 第二节 公司简介 .............................................................................................. 5 第三节 会计数据和财务指标摘要 ................................................................... 19 第四节 董事会报告 ........................................................................................ 23 第五节 重要事项 ............................................................................................ 57 第六节 股份变动及股东情况 .......................................................................... 63 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.............................................. 73 第八节 公司治理 ............................................................................................ 83 第九节 内部控制 ............................................................................................ 87 第十节 财务会计报告（附后）....................................................................... 89 第十一节 证券公司信息披露 ........................................................................ 89 第十二节 备查文件目录 ................................................................................. 91 第一节 释义及重大风险提示 一、释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 兴业证券、公司、本公司 指 兴业证券股份有限公司 兴全基金 指 兴业全球基金管理有限公司 兴业期货 指 兴业期货有限公司 兴业资本 指 兴业创新资本管理有限公司 海交中心 指 海峡股权交易中心（福建）有限公司、 福建海峡股权交易所有限公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 瑞银证券 指 瑞银证券有限责任公司 国海证券 指 国海证券股份有限公司 报告期 指 2012年度 二、重大风险提示 公司已在本报告中详细描述在日常经营活动中面临的风险，主要包括市场 风险、流动性风险、信用风险、操作风险等，详见“第四节董事会报告”中关于 “可能面对的风险因素及对策”部分的内容。 第二节 公司简介 一、公司名称 法定中文名称： 兴业证券股份有限公司 法定中文名称缩写：兴业证券 法定英文名称： INDUSTRIAL SECURITIES CO., LTD. 法定英文名称缩写：INDUSTRIAL SECURITIES 二、公司地址 注册地址： 福州市湖东路268号（邮政编码：350003） 办公地址： 福州市湖东路268号（邮政编码：350003） 上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场1号楼 20-22层（邮政编码：200135） 国际互联网网址： http://www.xyzq.com.cn 电子信箱： xyzqdmc@xyzq.com.cn 三、公司法定代表人： 兰 荣 公司总裁： 刘志辉 四、联系人和联系方式 董事会秘书： 杜建新 证券事务代表： 梁文忠 联系地址： 福州市湖东路268号证券大厦18层 上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场1号楼 22层 联系电话： 0591-38507869；021-38565565 联系传真： 0591-38281508；021-38565802 电子邮箱： dujx@xyzq.com.cn；liangwz@xyzq.com.cn 五、公司合规总监： 张训苏 联系地址： 福建省福州市湖东路268号证券大厦18层 联系电话： 0591-38281989 联系传真： 0591-38281999 电子邮箱： zhangxs@xyzq.com.cn 六、信息披露及年报备置地点 信息披露报纸名称： 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 中国证监会指定网站：http://www.sse.com.cn 年度报告备置地点： 福州市湖东路268号证券大厦1701室 上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场1号楼 2211室 七、公司股票简况 上市交易所： 上海证券交易所 股票代码： 601377 股票简称： 兴业证券 八、公司报告期内注册变更情况 1、基本情况 公司报告期内注册情况未变更。 2、公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见公司于2011年3月1日披露的2010年年度报告。 3、公司上市以来，主营业务的变化情况 公司股票自2010年10月13日在上海证券交易所正式挂牌上市以来，在保持 传统业务稳定增长的同时，附加值较高的资产管理、研究、机构服务等业务进展明 显，融资融券、场外业务等新兴业务快速发展，公司多元化业务结构基本形成。2012 年，公司抓住证券行业创新发展的历史性机遇，大力推动创新业务，获得了债券质 押式报价回购业务试点资格、中小企业私募债承销业务试点资格、资产管理业务参 与股指期货交易资格、自营业务参与利率互换套期保值交易资格、转融通业务和转 融资业务试点资格、约定购回式证券交易业务资格、柜台市场试点及保证金现金管 理产品等资格，创新业务正快速推进中。 2011年12月15日，公司召开2011年第三次临时股东大会，审议通过了《关 于<证券股份有限公司章程>修订的议案》，公司章程中的经营范围增加“证券投资 基金代销”、“为期货公司提供中间介绍业务”，并将“其他证券业务”修改为“中国 证监会批准的其他业务”。 4、公司上市以来，历次控股股东的变更情况 公司股票自2010年10月13日在上海证券交易所正式挂牌上市以来，控股股 东未曾发生变更。 九、其他有关资料 1、公司聘请的会计师事务所（境内）： 名 称： 德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址： 上海市延安东路222号外滩中心30楼 签字会计师姓名： 陶坚、王鲁宁 2、报告期内履行持续督导职责的保荐机构 ： 名 称： 国海证券股份有限公司 办公地址： 广西壮族自治区南宁市滨湖路46号国海大厦 签字的保荐代表人姓名：李金海、周琢 持续督导的期间： 2012年11月6日至2012年12月31日 3、 公司注册资本： 人民币2,200,000,000元 公司净资本： 人民币6,133,373,995.20元 各单项业务资格： 1）证券经纪业务资格 2）证券投资咨询资格 3）与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问资格 4）证券承销与保荐资格 5）证券自营业务资格 6）证券资产管理业务资格 7）证券投资基金代销资格 8）为期货公司提供中间介绍业务资格 9）互联网信息服务不含新闻、出版、教育、医疗保健、药品和医疗器械等内 容及电子公告服务 10）从事相关创新活动证券公司 11）融资融券业务资格 12）直接投资业务资格 13）代办系统主办券商股份转让和股份报价业务资格 14）公司自营业务参与股指期货套期保值交易业务资格 15）证券业务外汇经营资格 16）网上证券委托业务资格 17）开放式证券投资基金代销业务资格 18）全国银行间同业拆借市场和债券市场从事拆借、购买债券、债券现券交易 和债券回购业务资格 19）中国银行间市场交易商协会资格 20）上海证券交易所固定收益证券综合电子平台交易商资格 21）新股网下询价业务资格 22）证券经纪人制度实施资格 23）中国证券登记结算有限责任公司乙类结算参与人资格 24）向保险机构投资者提供交易单元的资格 25）全国社保基金理事会签约券商资格 26）债券质押式报价回购业务试点资格 27）中小企业私募债券承销业务试点资格 28）资产管理业务参与股指期货交易资格 29）自营业务参与利率互换套期保值交易资格 30）转融通业务试点资格 31）约定购回式证券交易业务资格 32）保证金现金管理产品资格 33）柜台市场试点资格 公司具备上海证券交易所、深圳证券交易所及中国证券业协会会员资格。 十一、公司历史沿革 兴业证券股份有限公司的前身是1991年10月设立的福建兴业银行证券业务 部。1994年4月29日，经中国人民银行银复〔1994〕160号《关于成立福建兴业证 券公司的批复》，在福建兴业银行证券业务部的基础上，改组设立福建兴业证券公 司，为福建兴业银行全资子公司，注册资本金1亿元人民币。1999年8月9日，经 中国证监会证监机构字〔1999〕73号《关于福建兴业证券公司与福建兴业银行脱钩 及增资扩股方案的批复》，福建兴业证券公司与福建兴业银行脱钩，进行改制及增 资扩股。1999年12月19日，兴业证券股份有限公司创立大会召开。2000年3月 15日，经中国证监会证监机构字〔2000〕52号《关于核准福建兴业证券公司增资改 制及更名的批复》，福建兴业证券公司正式更名为兴业证券股份有限公司，并核准 成为综合类证券公司，注册资本金9.08亿元。2005年10月，成为首批7家规范类 证券公司之一。2007年8月，获得创新类证券公司资格，同年9月，根据中国证监 会机构字〔2007〕246号文《关于兴业证券股份有限公司增资扩股的批复》，公司 注册资本增加至14.9亿元。2008年9月，公司取得证券公司A类A级的评级结果， 同年12月，根据中国证监会证监许可〔2008〕1441号《关于核准兴业证券股份有 限公司变更注册资本的批复》，公司注册资本由14.9亿元变更为19.37亿元。2009 年9月22日，中国证监会颁发了《关于对兴业证券股份有限公司开展直接投资业务 试点的无异议函》（机构部部函〔2009〕430号），核准我司设立全资控股子公司 兴业创新资本管理有限公司，开展直接投资业务试点。自2008年以来，公司连续5 年取得证券公司A类A级的分类评审结果。2010年10月13日，公司在上海证券交 易所正式挂牌上市，发行2.63亿股，发行价每股10元，公司注册资本增至22亿元。 2010年11月23日，中国证监会颁发《关于核准兴业证券股份有限公司融资融券业 务资格的批复》（证监许可〔2010〕1682号），正式批复公司融资融券业务资格， 核准公司增加融资融券业务。2011年4月，中国证券业协会正式批复公司代办系统 主办券商业务资格，准予公司从事代办系统股份报价业务。2011年5月，中国证监 会发文核准公司在香港特别行政区设立兴证（香港）金融控股有限公司。2012年以 来，公司获债券质押式报价回购业务试点资格、中小企业私募债券承销业务试点资 格、转融通业务试点资格、约定购回式证券交易业务资格和柜台市场试点资格等创 新业务资格。目前，公司设有23个总部部门、13家分公司、63家证券营业部，并 控股4家境内子公司及1家境外子公司。 十二、公司组织机构情况 （一）公司总部职能部门 公司总部设立23个职能部门：党委办公室、董事会办公室、监事会办公室、 办公室、公司文化部、行政事务部、战略发展部、合规法律部、风险管理部、审计 监察部、人力资源部、计划财务部、私人财富管理总部、投资银行总部、固定收益 部、机构客户部、融资融券部、场外业务部、存管结算部、信息科技部、系统运行 部、研究所、兴证财富管理学院。 公司组织架构图如下： （二）境内分公司 1、兴业证券股份有限公司上海分公司于2009年7月15日成立，于2010年1月25 日取得证券经营机构营业许可证，运营资金为1,000万元，其经营全国范围内的证 券承销与保荐业务，管理北京、湖北、湖南、河南、四川、云南、重庆、广东、广 西、厦门、泉州、漳州、三明、龙岩、南平、宁德地区以外的证券营业部，注册地 址为上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场1号楼21楼C区、20楼A、B、C、 D区；负责人：郑文惠，联系电话：021-38565578。 2、兴业证券股份有限公司上海证券自营分公司于2009年7月15日成立，于2010 年1月25日取得证券经营机构营业许可证，运营资金为500万元，其专门经营证券自 营业务，注册地址为上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场1号楼21楼 2106-2111室，21楼D区，负责人：黄奕林，联系电话：021-38565899。 3、兴业证券股份有限公司上海证券资产管理分公司于2009年7月15日成立， 于2010年1月25日取得证券经营机构营业许可证，运营资金为500万元，其专 门经营证券资产管理业务，注册地址为上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口 广场1号楼20楼2020-2026室，负责人：徐京德，联系电话：021-38565836。 4、兴业证券股份有限公司厦门分公司于2011年7月6日成立，于2011年12 月1日取得证券经营机构营业许可证，管理厦门地区证券营业部，注册地址为厦门 湖里区兴隆路信宏大厦二楼东南区201-209室，负责人：于建榕，联系电话： 0592-5086596。 5、兴业证券股份有限公司泉州分公司于2011年6月29日成立，于2011年 12月1日取得证券经营机构营业许可证，管理泉州地区证券营业部，注册地址为福 建省泉州市丰泽区丰泽商城三楼A3-31、A3-62、A3-63、A3-64，负责人：李智峰， 联系电话：0595-22160161。 6、兴业证券股份有限公司北京分公司于2012年2月15日成立，于2012年6月25 日取得证券经营机构营业许可证，管理北京的证券营业部，注册地址为北京市西城 区武定侯街2号601-7、601-8、601-9，负责人：李宏伟，联系电话：010-66290199。 7、其他：公司于2012年8月获准设立兴业证券股份有限公司华中分公司（闽证 监机构字〔2012〕82号），2012年12月获准设立兴业证券股份有限公司西南分公司、 兴业证券股份有限公司华南分公司、兴业证券股份有限公司三明分公司、兴业证券 股份有限公司龙岩分公司、兴业证券股份有限公司漳州分公司、兴业证券股份有限 公司南平分公司（闽证监机构字〔2012〕122号），筹建工作进一步开展中。 （三）境内控股子公司 1、兴业全球基金管理有限公司（原“兴业基金管理有限公司”）系公司控股子 公司，公司持有其51%的股份。兴全基金于 2003年9 月在上海成立，注册资本 9800万元。2008年4月及8月，经中国证监会批准，公司分别进行股权变更、名 称变更及注册资本变更，公司名称变更为“兴业全球基金管理有限公司”，注册资本 增加到1.5亿元，变更后兴业证券股份有限公司的出资占其注册资本的51%，全球 人寿保险国际公司的出资占其注册资本的49%，其经营范围为基金募集、基金销售、 资产管理和中国证监会许可的其他业务，注册地址为上海市金陵东路368号，办公 地点为浦东张杨路500号时代广场20层，法定代表人：兰荣，联系电话： 021-20398998。 2、兴业期货有限公司系公司控股子公司，公司持有其97.18%的股份。兴业期 货系公司于2007年5月通过受让原华商期货经纪有限公司的股权和增资的方式成 为华商期货公司控股股东，并于2007年9月将华商期货经纪有限公司正式更名为 兴业期货有限公司，注册资本1.10亿元，公司持股比例91.55%。2010年7月， 公司对兴业期货增资1.90亿元，兴业期货注册资本由1.10亿元变更为3亿元，公 司持股比例由91.55%变更为96.90%。2012年12月，公司对兴业期货增资3千万 元，兴业期货注册资本由3亿元变更为3.3亿元，公司持股比例由96.90%变更为 97.18%。兴业期货经营范围为商品期货经纪、金融期货经纪，注册地址为福州市鼓 楼区温泉街道湖东路268号6层（兴业证券大厦），法定代表人：孔祥杰，联系电 话：0591-38117666。 3、福州兴证物业管理有限公司（以下简称“兴证物业”）系公司控股子公司， 公司持有其100%的股份。兴证物业于2009年11月在福州市成立，注册资本50 万元，其经营范围为物业管理服务，注册地址为福州市鼓楼区温泉街道湖东路268 号证券大厦1906室，法定代表人：刘运慈，联系电话：0591-38281617。 4、兴业创新资本管理有限公司系公司控股子公司，公司持有其100%的股份。 2011年7月，公司对兴业资本增资2亿元，其注册资本由2亿元变更为4亿元。 兴业资本经营范围为使用自有资金对境内企业进行股权投资；为客户提供股权投资 的财务顾问服务；在有效控制风险、保证流动性的前提下，以现金管理为目的，将 闲置资本金投资于依法公开发行的国债、投资级公司债、货币市场基金、央行票据 等风险较低、流动性较强的证券，以及证券公司经批准设立的集合资产管理计划、 专项资产管理计划；证监会同意的其他业务，注册地址为福州市鼓楼区温泉街道湖 东路268号证券大厦16楼，法定代表人：兰荣，联系电话：0591-38281501。 （四）境外控股子公司 兴证（香港）金融控股有限公司（以下简称“兴证香港”）系公司境外控股子公 司，公司持有其100%的股份。兴证香港于2011年7月5日在香港成立，注册资 本1亿港元。2012年6月，公司董事会决议拟增加注册资本金至5亿港元，11月， 公司对兴证香港增资5千万港元，兴证香港实收资本由1亿港元变更为1.5亿港元。 兴证香港经营范围为除控股下设子公司外，不直接运营证券业务；下设子公司业务 范围将包括证券交易、期货合约交易、就证券提供意见、就期货合约提供意见、就 机构融资提供意见、提供证券保证金融资、提供资产管理。注册地址为香港上环德 辅道中199号无限极广场32楼3201-04室，法定代表人：兰荣，联系电话： 852-35095999。 （五）营业部情况 截至报告期末，公司拥有63家证券营业部：北京2家；上海4家；山东2家； 山西1家；内蒙古1家；天津1家；广东2家；广西1家；黑龙江1家；陕西1家； 四川1家；江苏1家；浙江1家；江西1家；湖南1家；湖北2家；河南1家；河 北1家；安徽1家；云南1家；重庆1家；福建35家。具体情况如下： 证券营业部一览表： 序 号 营业部全称 详细地址 负责人 任职开始日期 任职截止日期 联系电话 1 兴业证券股份有限 公司北京马甸南路 证券营业部 北京市海淀区马甸 南路冠海园8号冠 海大厦12层 康志文 2012年7月31日 至今 010-82000221 2 兴业证券股份有限 公司福州五一中路 证券营业部 福建省福州市鼓楼 区五一中路白金大 厦3楼 焦庆星 2010年9月7日 至今 0591-83308233 3 兴业证券股份有限 公司福州五一南路 证券营业部 福建省福州市五一 南路1号联信中心 副楼4层 任旭东 2006年8月24日 2013年1月4日 0591-83293022 4 兴业证券股份有限 公司福州五四路证 券营业部 福建省福州市鼓楼 区五四路159号世 界金龙大厦5层 肖幼绵 2009年6月2日 至今 0591-87849650 5 兴业证券股份有限 公司哈尔滨西五道 街证券营业部 哈尔滨市道里区西 五道街37-1号 张戈 2010年9月21日 至今 0451-84639545 6 兴业证券股份有限 公司杭州清泰街证 券营业部 浙江省杭州市上城 区清泰街517号金 泰商务大厦19层 黄晓军 2008年8月26日 2013年1月4日 0571-87835808 7 兴业证券股份有限 公司龙岩九一南路 证券营业部 福建省龙岩市九一 南路公交大厦二楼 林翊 2008年7月29日 至今 0597-2208208 8 兴业证券股份有限 公司南京珠江路证 券营业部 江苏省南京市珠江 路699号东鼎大厦3 号楼5层 何江萍 2011年2月25日 2013年1月4日 025-84661568 9 兴业证券股份有限 公司南平滨江中路 证券营业部 福建省南平市滨 江中路399号冠 林大厦2楼 李兹泉 2010年7月16日 至今 0599-8823125 10 兴业证券股份有限 公司泉州丰泽街证 券营业部 福建省泉州市丰泽 街丰泽商城步行街 三楼 陈章曦 2012年11月26日 至今 0595-22190750 11 兴业证券股份有限 公司三明列东街证 券营业部 福建省三明市列东 街兴业大厦3-4层 吴强 2006年10月17日 至今 0598-8241849 12 兴业证券股份有限 公司上海金陵东路 证券营业部 上海市金陵东路368 号 董智兴 2003年5月29日 至今 021-63360192 13 兴业证券股份有限 公司上海天钥桥路 证券营业部 上海市天钥桥路93 号中福大厦10层 刘金平 2006年2月20日 至今 021-64277590 14 兴业证券股份有限 公司深圳景田路证 券营业部 广东省深圳市北环 大道7001号开元大 厦13楼 吴鸥祥 2005年5月31日 至今 0755-83546968 15 兴业证券股份有限 公司武汉青年路证 券营业部 湖北省武汉市青年 路308号花园道写 字楼3.4楼 王锐 2005年5月31日 至今 027-85721388 16 兴业证券股份有限 公司西安朱雀大街 证券营业部 陕西省西安市朱雀 大街北段25号2/5/6 层 肖莉 2010年1月18日 至今 029-87803057 17 兴业证券股份有限 公司厦门湖滨南路 证券营业部 福建省厦门市湖滨 南路809号国际文 化大厦6-7楼 于建榕 2008年3月14日 至今 0592-5086596 18 兴业证券股份有限 公司厦门兴隆路证 券营业部 福建省厦门市路兴 隆路31号信宏大厦 2层 黄旭 2004年12月3日 2013年1月4日 0592-5959797 19 兴业证券股份有限 公司漳州胜利东路 证券营业部 福建省漳州市胜利 东路19号御泰大厦 黄红淑 2008年7月29日 至今 0596-2031068 20 兴业证券股份有限 公司福州湖东路证 券营业部 福建省福州市湖东 路99号标力大厦2 楼 方榕晖 2007年3月19日 至今 0591-87605309 21 兴业证券股份有限 公司成都航空路证 券营业部 四川省成都市武侯 区航空路1号国航 大厦2栋11楼1-2 号 尹红梅 2010年1月19日 至今 028-85293833 22 兴业证券股份有限 公司济南历山路证 券营业部 山东省济南市历下 区历山路74号地矿 大厦六楼 林滨 2010年6月23日 至今 0531-80973900 23 兴业证券股份有限 公司广州东风中路 证券营业部 广东省广州市越秀 区东风中路300号 之一金安大厦东侧 3、4楼 陈奕昂 2010年6月23日 至今 020-83637988 24 兴业证券股份有限 公司上海梅花路证 券营业部 上海市浦东新区梅 花路849-853、 857-861号 姚烈 2009年11月27日 至今 021-50593029 25 兴业证券股份有限 公司南昌二七南路 证券营业部 江西省南昌市二七 南路655号天御大 厦1、2层 李晓斌 2009年11月5日 至今 0791-6105219 26 兴业证券股份有限 公司合肥肥西路证 券营业部 安徽省合肥市蜀山 区肥西路66号汇金 大厦16楼 1602-1606 宋悦 2009年11月5日 至今 0551-7100888 27 兴业证券股份有限 公司石家庄中山西 路证券营业部 河北省石家庄市桥 西区中山西路188 号中华商务A座20 楼 解利伟 2012年7月25日 至今 0311-89168179 28 兴业证券股份有限 公司南宁金浦路证 券营业部 广西省南宁市金浦 路6号金湖帝景B座 二层 林文涛 2010年8月18日 至今 0771-5583355 29 兴业证券股份有限 公司长沙芙蓉南路 证券营业部 湖南省长沙市天心 区芙蓉南路368号 BOBO天下城商铺 三楼 王波 2009年11月5日 2013年1月4日 0731-85544658 30 兴业证券股份有限 公司宁德蕉城南路 证券营业部 福建省宁德市蕉城 区蕉城南路47号雅 加达1-201、2-105 号 陈晋坤 2010年4月27日 至今 0593-2992909 31 兴业证券股份有限 公司晋江塘岸街证 券营业部 福建省晋江市青阳 塘岸街116号 黄文通 2010年6月29日 2013年1月4日 0595-82005691 32 兴业证券股份有限 公司厦门杏林北路 证券营业部 厦门市集美区杏林 北路2号 俞建东 2010年4月27日 至今 0592-6026118 33 兴业证券股份有限 公司厦门嘉禾路证 券营业部 福建省厦门市嘉禾 路321号汇腾大厦 写字楼901-903A室 刘伟杰 2010年4月27日 至今 0592-5629011 34 兴业证券股份有限 公司莆田梅园路证 券营业部 福建省莆田市城厢 区梅园路通衢大厦 二、三层 郑赛芳 2012年7月16日 至今 0594-2855029 35 兴业证券股份有限 公司福清一拂路证 券营业部 福建省福清市一 拂路远东大厦3层 王昌优 2011 年7 月1 日 至今 0591-86095180 36 兴业证券股份有限 公司石狮八七路证 券营业部 福建省石狮市八七 路德辉文化大厦A 幢二楼 颜长安 2010年4月27日 2013年1月4日 0595-83070769 37 兴业证券股份有限 公司太原双塔寺街 证券营业部 山西省太原市迎泽 区双塔寺街38号闻 汇大厦四层 郑天松 2010年10月25日 至今 0351-5250996 38 兴业证券股份有限 公司福州树汤路证 券营业部 福建省福州市湖东 路268号证券大厦 二层 王宗锋 2010年4月27日 至今 0591-88527868 39 兴业证券股份有限 公司南安新华街证 券营业部 福建省南安市溪美 镇新华街成功大厦 裙楼一、三、四层 苏北 2010年6月29日 2013年1月4日 0595-86370060 40 兴业证券股份有限 公司云霄云平路证 券营业部 福建省漳州市云霄 县云平路31号号鑫 业大厦二层 许溪根 2010年4月27日 至今 0596-8518218 41 兴业证券股份有限 公司晋江泉安路证 券营业部 福建省晋江市安海 镇泉安路西畲工业 区万兴泰工贸城联 泰综合楼A1、2层 谢鹏程 2010年4月27日 2013年1月4日 0595-85715587 42 兴业证券股份有限 公司长乐会堂路证 券营业部 福建省长乐市会堂 路152号电信大厦5 层 杨一凡 2010年4月27日 至今 0591-27528937 43 兴业证券股份有限 公司莆田涵华西路 证券营业部 福建省莆田市涵江 区后度巷15号九江 大厦508、509号 朱志军 2010年4月27日 至今 0594-3551988 44 兴业证券股份有限 公司上杭二环路证 券营业部 福建省上杭县临城 镇二环路汀江大厦 三楼 李建 2010年4月27日 至今 0597-3969509 45 兴业证券股份有限 公司永安国民路证 券营业部 福建省永安市国民 路5号（兴业广场） 5幢二层 吴旺林 2012年8月21日 至今 0598-3616099 46 兴业证券股份有限 公司昆明东风东路 证券营业部 云南省昆明市官渡 区东风东路163号 华侨大厦3楼 黄蓉 2011 年6 月30 日 至今 0871-3636988 47 兴业证券股份有限 公司武夷山崇阳路 证券营业部 福建省武夷山市崇 阳路C幢202 黄建华 2010年6月11日 2013年1月4日 0599-5134001 48 兴业证券股份有限 公司青岛东海东路 证券营业部 山东省青岛市崂山 区东海东路1号 45-7户 宋伟明 2010年6月11日 至今 0532-80907168 49 兴业证券股份有限 公司北京朝阳公园 路证券营业部 北京市朝阳区朝阳 公园路19号1幢12 层08-11单元 周瑗 2010年6月11日 至今 010-65397039 50 兴业证券股份有限 公司重庆珊瑚路证 券营业部 重庆市南岸区南坪 街道珊瑚路1号1、 6单元（二楼2号） 李兵诗 2010年6月11日 至今 023-62833990 51 兴业证券股份有限 公司郑州商务外环 路证券营业部 河南省郑州市郑东 新区商务外环路与 商务西三街交叉口 （国龙大厦）1号楼 裙楼3层 杨洁 2012年7月20日 至今 0371-60300199 52 兴业证券股份有限 公司漳浦大亭路证 券营业部 福建省漳浦大亭路 闽洋大酒店2楼 黄绍强 2010年10月25日 至今 0596-3113368 53 兴业证券股份有限 公司连江玉荷东路 证券营业部 福建省福州市连江 县凤城镇玉荷东路 安通大楼八层 方家辉 2010年10月25日 至今 0591-26120680 54 兴业证券股份有限 公司建瓯中山路第 一证券营业部 福建省建瓯市中山 路447号（二层） 许清宝 2010年8月12日 至今 0599-3854139 55 兴业证券股份有限 公司福州工农路证 券营业部 福建省福州市仓山 区工农路北侧菖蒲 棚屋下池片 19#-21#连接体 陈旭星 2010年11月11日 2013年1月28 0591-88032833 56 兴业证券股份有限 公司天津大沽南路 证券营业部 天津市河西区大沽 南路与围堤道交口 东北侧国华大厦 602、603室 严华 2011 年10 月14 日 2013年1月4日 022-28221388 57 兴业证券股份有限 公司厦门巷南路证 券营业部 厦门市翔安区巷南 路五星农贸市场2＃ C第08、09、10单 位店面一、二层 李萍 2011 年10 月14 日 至今 0592-7181088 58 兴业证券股份有限 公司上海谷阳北路 证券营业部 上海市谷阳北路 1500号201、202 室 顾君华 2011 年10 月14 日 2013年1月4日 021-67682029 59 兴业证券股份有限 公司宜昌平云二路 证券营业部 宜昌市夷陵区平云 二路金凤朝阳十号 楼 何莉 2012 年8 月6 日 至今 0717-7533138 60 兴业证券股份有限 公司呼和浩特鄂尔 多斯路证券营业部 呼和浩特市玉泉区 鄂尔多斯路62号商 业楼2--4层 张彦 2011 年10 月14 日 至今 0471-3253716 61 兴业证券股份有限 公司安溪中山街证 券营业部 安溪县新景商业广 场中山街87-6、7、 8号店面 许思勇 2012 年 5 月25 日 至今 0595-26165001 62 兴业证券股份有限 公司闽侯入城路证 券营业部 闽侯县甘蔗街道入 城路三福小区166号 朱立志 2012 年 5 月25 日 至今 0591-87842247 63 兴业证券股份有限 公司仙游鲤城街证 券营业部 仙游县鲤城街道南 大路85号 章清彪 2012年12月25日 至今 0594-8280981 注：公司的证券服务部已于2010年2月28日全部升级为证券营业部。截至报 告期末，公司证券服务部家数为0。 公司于2013年1月变更全国范围内13家营业部负责人，具体情况如下： 序号 证券营业部名称 负责人 1 南京珠江路证券营业部 黄建华 2 厦门兴隆路证券营业部 张彦斌 3 上海谷阳北路证券营业部 邵一磊 4 杭州清泰街证券营业部 苏北 5 长沙芙蓉南路证券营业部 吴建斌 6 天津大沽南路证券营业部 付连杰 7 福州五一南路证券营业部 严华 8 石狮八七路证券营业部 谢鹏程 9 晋江泉安路证券营业部 黄文通 10 晋江塘岸街证券营业部 钟琳 11 南安新华街证券营业部 傅子勤 12 福州工农路证券营业部 徐国胜 13 武夷山崇阳路证券营业部 徐建飞 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标 （一）主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2012年 2011年 本期比上 年同期增 减(%) 2010年 营业收入 2,539,445,287.30 2,315,086,741.48 9.69 2,737,505,892.10 归属于上市公司股 东的净利润 476,350,275.72 435,339,610.68 9.42 787,215,964.17 归属于上市公司股 东的扣除非经常性 损益的净利润 446,577,806.01 402,218,925.85 11.03 764,008,027.10 经营活动产生的现 金流量净额 -437,420,612.92 -10,702,132,783.43 不适用 -611,033,440.67 2012年末 2011年末 本期末比 上年同期 末增减(%) 2010年末 归属于上市公司股 东的净资产 8,709,522,116.64 8,426,371,734.75 3.36 8,395,925,200.00 总资产 22,703,833,505.13 21,945,937,390.52 3.45 30,537,449,438.17 （二）主要财务数据 主要财务指标 2012年 2011年 本期比上年 同期增减(%) 2010年 基本每股收益（元／股） 0.22 0.20 9.42 0.39 稀释每股收益（元／股） 0.22 0.20 9.42 0.39 扣除非经常性损益后的基本每 股收益（元／股） 0.20 0.18 11.03 0.38 加权平均净资产收益率（%） 5.56 5.20 增加0.36个百分点 12.96 扣除非经常性损益后的加权平 均净资产收益率（%） 5.21 4.81 增加0.40个百分点 12.58 公司2011年度报告中已对2010年部分会计数据进行了追溯调整，并在2011 年度报告中进行了相关披露。 二、非经常性损益项目和金额 单位：元 币种：人民币 非经常性损益项目 2012年金额 附注（如适用） 2011年金额 2010年金额 非流动资产处置损益 2,902,125.82 主要为固定资产 处置损益 13,969,833.71 327,626.55 计入当期损益的政府 53,790,000.00 主要为财政扶持 43,165,160.00 36,916,000.00 补助，但与公司正常 经营业务密切相关， 符合国家政策规定、 按照一定标准定额或 定量持续享受的政府 补助除外 资金 单独进行减值测试的 应收款项减值准备转 回 1,375,000.00 前期已全额计提 坏账准备的应收 款部分收回 2,000,000.00 5,062,735.14 除上述各项之外的其 他营业外收入和支出 -7,840,117.12 主要是捐赠支出 -6,142,716.14 -8,515,109.10 少数股东权益影响额 -7,829,887.66 -6,400,311.82 -2,125,855.11 所得税影响额 -12,624,651.33 -13,471,280.92 -8,457,460.41 合计 29,772,469.71 33,120,684.83 23,207,937.07 三、采用公允价值计量的项目 单位:元 币种:人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的 影响金额 交易性金融资产 6,619,619,278.38 7,856,392,675.21 1,236,773,396.83 550,033,041.11 可供出售金融资产 772,108,000.02 1,110,314,215.10 338,206,215.08 20,191,362.07 衍生金融工具 -1,155,000.00 -1,155,000.00 142,654,480.17 合计 7,391,727,278.40 8,965,551,890.31 1,573,824,611.91 712,878,883.35 四、按《证券公司年度报告内容与格式准则》（2008 年修订）的要求计算的主要财 务数据与财务指标 （一）合并财务报表主要项目会计数据 单位：元 项 目 2012年12 月31日 2011年12 月31日 增减（%） 货币资金 8,780,416,643.99 9,191,497,385.01 -4.47% 结算备付金 1,241,510,283.25 1,674,645,907.95 -25.86% 交易性金融资产 7,856,392,675.21 6,619,619,278.38 18.68% 可供出售金融资产 1,110,314,215.10 772,108,000.02 43.80% 衍生金融资产 持有至到期投资 长期股权投资 283,718,100.00 240,706,000.00 17.87% 资产总额 22,703,833,505.13 21,945,937,390.52 3.45% 交易性金融负债 衍生金融负债 代理买卖证券款 9,023,109,180.45 9,390,438,668.96 -3.91% 负债总额 13,632,187,036.16 13,180,446,706.62 3.43% 股本 2,200,000,000.00 2,200,000,000.00 未分配利润 2,168,815,950.41 2,046,925,409.25 5.95% 项 目 2012年度 2011年度 增减（%） 手续费及佣金净收 入 1,559,428,645.69 1,770,879,144.94 -11.94% 利息净收入 237,592,543.12 314,068,707.46 -24.35% 投资收益 535,612,869.13 339,450,734.04 57.79% 公允价值变动收益 198,690,610.22 -122,836,528.45 - 营业支出 1,840,724,656.58 1,619,931,497.19 13.63% 利润总额 747,572,639.42 741,770,609.15 0.78% 净利润 573,889,208.07 546,155,938.18 5.08% 归属于公司股东的 净利润 476,350,275.72 435,339,610.68 9.42% （二）母公司财务报表主要项目会计数据 单位：元 项 目 2012年12 月31日 2011年12 月31日 增减（%） 货币资金 7,033,755,420.58 7,947,532,554.32 -11.50% 结算备付金 1,034,955,638.57 1,410,939,095.41 -26.65% 交易性金融资产 7,771,376,898.92 6,469,202,065.55 20.13% 可供出售金融资产 651,811,824.29 411,111,997.35 58.55% 衍生金融资产 持有至到期投资 长期股权投资 958,451,939.73 804,368,939.73 19.16% 资产总额 19,988,466,548.21 19,835,027,434.88 0.77% 交易性金融负债 衍生金融负债 代理买卖证券款 7,140,337,521.28 8,064,076,193.21 -11.45% 负债总额 11,582,277,542.89 11,677,909,654.14 -0.82% 股本 2,200,000,000.00 2,200,000,000.00 未分配利润 1,853,669,046.00 1,759,929,665.33 5.33% 项 目 2012年度 2011年度 增减（%） 手续费及佣金净收入 949,940,483.91 1,220,095,429.53 -22.14% 利息净收入 182,163,901.78 266,450,878.94 -31.63% 投资收益 588,259,325.46 391,929,663.47 50.09% 公允价值变动收益 197,327,553.32 -123,253,741.28 - 营业支出 1,376,390,039.84 1,261,651,895.33 9.09% 利润总额 574,508,305.04 531,724,121.79 8.05% 净利润 448,199,115.23 415,870,549.81 7.77% 五、母公司的净资本等风险控制指标 报告期内各项风险控制指标均符合监管部门的要求。截至2012年12月31日， 公司主要风险控制指标具体情况详见下表： 风险控制指标 报告期期末值 预警标准 监管标准 净资本 6,133,373,995.20 净资产 8,406,189,005.32 净资本/各项风险资本准备之和 761.31% >120% >100% 净资本/净资产 72.96% >48% >40% 净资本/负债 138.08% >9.6% >8% 净资产/负债 189.25% >24% >20% 自营权益类证券及证券衍生品/ 净资本 16.63% <80% <100% 自营固定收益类证券/净资本 120.86% <400% <500% 第四节 董事会报告 一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析 （一）公司外部环境及行业发展变化 2012年，我国经济内外部环境复杂多变。国际方面，欧债危机持续蔓延，全球 经济明显放缓，国内经济增长速度下行。受此影响，证券市场持续低迷，一级市场 股权融资额和二级市场股票基金交易量同比大幅下滑，股票市场指数区间震荡，上 证综指受益于12月当月的快速回暖收于2269.13点，较年初的2199.42点上涨3.17%。 另一方面，证券行业创新发展的空间正在逐步打开，5月召开的证券公司创新研讨会 提出了11 项支持和鼓励证券公司创新发展的政策与措施，中国证券业协会、上海及 深圳证券交易所也鼓励、支持证券公司新推或扩大创新业务试点。但由于各项创新 业务仍在培育初期，对证券公司的盈利贡献有限，短期内还无法从根本上改变证券 公司仍以传统业务为主的收入结构，无法明显改善证券公司的盈利状况。 受市场和行业环境影响，2012年证券行业经营业绩较2011年也有所下滑。根据 中国证券业协会公布的经营数据，证券公司未经审计财务报表显示，2012年，114 家证券公司总资产为1.72万亿元，净资产为6943.46亿元，净资本为4970.99亿元， 累计实现营业收入1294.71亿元，同比下降5%，累计实现净利润329.30亿元，同比下 降16%。114家证券公司中99家实现盈利，仍有15家证券公司出现亏损。 （二）主营业务分析 1、利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 2,539,445,287.30 2,315,086,741.48 9.69 营业支出 1,840,724,656.58 1,619,931,497.19 13.63 经营活动产生的现金流量净额 -437,420,612.92 -10,702,132,783.43 不适用 投资活动产生的现金流量净额 -127,227,102.33 -340,291,348.99 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 -343,091,430.17 -342,923,296.08 不适用 2、公司盈利能力情况 （1）驱动业务收入变化的因素分析 与 2011年相比，公司经营业绩实现增长，主要是公司紧紧抓住一级市场债券 融资额大幅增长和二级市场的阶段性机会，公司债券承销净收入和自营业务收入实 现大幅增长。另一方面，受市场交易量下降和股权融资项目发行不均衡的影响，公 司代理买卖证券业务净收入和股权承销业务净收入同比下滑。 （2）成本分析 单位：万元 业务类别 成本构成项目 本期金额 本期占总成 本比例(%) 上年同 期金额 上年同期占总 成本比例(%) 本期金额较上年 同期变动比例(%) 证券经纪业务 业务及管理费、营 业税金及附加 66,394 36.07% 60,338 37.25% 10.04% 证券自营业务 业务及管理费、营 业税金及附加 21,033 11.43% 18,072 11.16% 16.38% 投资银行业务 业务及管理费、营 业税金及附加 20,273 11.01% 11,908 7.35% 70.26% 资产管理业务 业务及管理费、营 业税金及附加 7,354 4.00% 5,068 3.13% 45.10% （3）费用 单位：元 币种:人民币 项目 2012年度 2011年度 增减比例（%） 业务及管理费用 1,709,020,605.06 1,482,491,127.99 15.28% 说明：本年度公司业务及管理费用同比增长，主要是公司围绕转型和创新发展 需要，在队伍建设、信息技术、客户营销与服务等方面进行战略性、前瞻性的投入 所引起的。 （4）现金流 单位：元 币种:人民币 项目 2012年度 2011年度 增减比例（%） 经营活动产生的现金流量净额 -437,420,612.92 -10,702,132,783.43 不适用 投资活动产生的现金流量净额 -127,227,102.33 -340,291,348.99 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 -343,091,430.17 -342,923,296.08 不适用 （5）公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明 公司于2012年9月5日召开了2012年第一次临时股东大会，审议通过了非公开 发行股票事宜；2013年1月25日，中国证监会发行审核委员会对公司非公开发行股 票的申请进行了审核并无条件通过。 公司于2012年11月28日召开了2012年第二次临时股东大会，审议通过了《关于 发行证券公司短期融资券的议案》，公司已收到中国证监会机构监管部无异议的《关 于兴业证券股份有限公司申请发行短期融资券的监管意见函》。 （6）发展战略和经营计划进展说明 面对不利的市场环境，公司按照“强基础、促转型、保增长、重质量”的思路， 持续加大对队伍、研究、IT 的战略性投入，加快发展固定收益、资产管理、机构客 户、证券投资等高附加值业务，全力推进财富管理转型。2012年全年，公司合并报 表实现营业收入25.39亿元，较2011年增长9.69％；实现利润总额7.48亿元，较2011 年增长0.78%；实现归属于母公司股东的净利润4.76亿元，较2011年增长9.42％； 收入和利润的变化好于行业同比下降的平均水平，公司整体实力和核心竞争力得到 提升。截至报告期末，公司合并报表总资产为227.04亿元,较2011 年底增长3.45%； 归属于母公司股东的净资产87.10亿元，较2011年底增长3.36%。 3、公司各项业务及其经营状况 2012年，受一级市场股权融资额和二级市场交易量同比大幅下滑的影响，公司 证券经纪业务收入同比减少19.17％，营业利润率同比减少21.63个百分点；投资银 行业务收入同比下降39.78％，营业利润率同比减少66.29个百分点。但公司抓住二 级市场阶段性机会，取得了良好的投资收益，自营业务收入同比增长518.15％，营 业利润率同比增加149.82个百分点；抓住行业创新发展机遇，推动资管业务转型发 展，资产管理业务收入同比增长26.61％，营业利润率同比减少11.50个百分点。公 司主营业务情况见表： 单位：万元 业务类别 营业收入 营业支出 营业 利润率 营业收入比 上年增减% 营业支出比 上年增减% 营业利润率比上年增减 证券经纪业务 81,447 66,394 18.48% -19.17% 10.04% 减少21.63个百分点 证券自营业务 60,526 21,033 65.25% 518.15% 16.38% 增加149.82个百分点 投资银行业务 19,768 20,273 -2.56% -39.78% 70.26% 减少66.29个百分点 资产管理业务 8,150 7,354 9.77% 26.61% 45.10% 减少11.50个百分点 从各项主营业务支出情况看，证券经纪业务支出占公司营业支出的比仍远高于 其他业务，2012年占比达到36.07%，较2011年减少1.18个百分点；证券自营业务、 投资银行业务和资产管理业务支出占公司营业支出的比分别为11.43%、11.01%和 4.00%，较2011年均略有增加。从公司总体营业支出构成情况看，职工工资、社会 保险费和住房公积金等人力成本占营业支出的比达到56.75%，较2011年增加1.74 个百分点。 （1）经纪业务。面对市场持续低迷和严峻的竞争形势，公司进一步加大营销力 度，加强佣金管理，提升服务水平，推动财富管理转型。全年累计实现股票、基金 交易量10,650.99亿元，市场份额1.65%，行业排名第18位，与年初持平；累计实 现债券及回购交易量11,798.45亿元，市场份额1.56%，行业排名第17位。公司全 年代理销售基金产品602,831.43万元，实现代理销售收入2160.86万元。公司代理 买卖各类证券情况详见下表： 单位：亿元 证券种类 2012年 2011年 交易额 市场份额 交易额 市场份额 股票 10,389.08 1.65% 14,077.47 1.67% 基金 261.91 1.61% 466.19 3.66% 权证 0.00 0.00% 94.11 1.35% 债券及回购 11,798.45 1.56% 6,917.28 1.64% 合计 22,449.44 1.60% 21,555.05 1.68% 备注：上表数据来源于沪深交易所。2012年公司股票基金市场份额为1.65%，2011年为1.70%。 （2）投行业务。公司投行业务继续推进整合业务资源，加强人才培养，推动股 权、债权承销、并购和场外业务等均衡发展。受市场环境影响，股权融资业务2012 年完成厦工股份、厦华电子和海岛建设等4单再融资项目，实际主承销金额30.27亿 元。债券承销业务2012年共完成主承销15只企业债、公司债和中小企业私募债项目， 共募集资金112.5亿元。投行业务继续坚持公司目标客户、行业和区域的核心策略， 深耕海西市场，2012年福建市场融资份额及家数名列前茅。2012年公司证券承销业 务情况见下表： 单位：万元 承担角色 发行类型 承销家数 承销金额 承销收入 2012年 2011年 2012年 2011年 2012年 2011年 主承销 IPO - 7 - 426,334.00 -347.86 19,384.05 增发 4 2 302,720.00 93,873.95 8,523.99 2,700.00 配股 - - - - -4.63 - 可转债 - - - - - - 债券 15 5 1,125,000.00 513,333.33 9,671.87 4,321.88 小计 19 14 1,427,720.00 1,033,541.28 17,843.37 26,405.93 副主承销 及分销 IPO - 2 - 162,798.00 - 720.52 增发 - - - - - - 配股 - - - - - - 可转债 - - - - - - 债券 47 23 459,787.90 80,000.00 380.26 106.41 小计 47 25 459,787.90 242,798.00 380.26 826.93 （3）客户资产管理业务。公司资管业务整体投资管理能力较强，2012年各只 集合理财产品净值增长率在业内均排名前列，最早发行的两只产品金麒麟1号和金 麒麟2号最近3年的累计收益率也排名各自类型集合产品前列。全年公司共发行3只 集合产品，共募集资金23.05亿元。截止2012年12月底，公司受托资产管理业务规 模合计444.43亿元，其中管理10只集合理财产品，期末市值44.15亿元。 （4）证券投资业务。2012年，公司将自有资金主要配置在固定收益、衍生品 套期保值等低风险业务上，抓住二级市场阶段性机会，总体取得较好的绝对收益， 实现证券自营投资收益和公允价值变动合计7.13亿元，同比增长282%。权益类投 资秉承价值投资理念，根据市场行情较好地进行波段操作，并持续利用股指期货进 行大量的套期保值交易，较好地对冲了投资组合的下跌风险。债券投资在对投资环 境进行合理预判的前提下，采取稳中求进的投资策略，优化组合结构规避信用风险， 实现投资收益增长。报告期内公司证券投资业务情况见下表： 单位：万元 项 目 2012年度 2011 年度 证券投资收益 51,419 30,945 其中：交易性金融资产投资收益 35,019 13,523 可供出售金融资产投资收益 2,019 4,863 衍生金融工具投资收益 14,381 12,559 公允价值变动损益 19,869 -12,284 其中：交易性金融资产 19,985 -12,284 衍生金融工具 -116 - 合计 71,288 18,661 （5）证券研究业务。研究团队持续扩大，研究能力继续增强，在《新财富》杂 志主办的2012年“第十届新财富最佳分析师”评选中，我司证券研究及机构获得新 财富本土最佳研究团队第八名、新财富进步最快研究机构第五名和新财富最佳销售 服务团队第九名及上海地区最佳销售团队第一名，并在宏观经济、策略研究、交通 运输仓储、基础化工行业及煤炭开采研究中荣膺前三，业内影响力进一步提升，形 成了财富管理转型的研究支撑。 4、公司营业收入、营业利润的地区分部报告 （1）报告期内公司营业收入地区分部情况表 单位：万元 地区 2012年1-12月 2011年1-12月 营业收入增 减百分比 营业部数量 营业收入 营业部数量 营业收入 福建省 35 56,780.48 32 57,246.15 -0.81% 上海市 4 8,408.96 4 21,526.41 -60.94% 北京市 2 1,349.79 2 1,688.28 （未完）  |