[年报]长城久兆：2012年年度报告摘要
长城久兆中小板300指数分级证券投资基 金2012年年度报告摘要 2012年12月31日 基金管理人：长城基金管理有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 送出日期：2013年3月26日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以 上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2013年03月22日复核了本 报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核 内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书及其更新。 本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。 本报告期自2012年1月30日（基金合同生效日）起至12月31日止。 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金简称 长城久兆中小板300指数分级 基金主代码 162010 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2012年1月30日 基金管理人 长城基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 81,414,883.59份 基金合同存续期 不定期 基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所 上市日期 2012-02-21 下属分级基金的基金简称 长城久兆中小板300 指数分级（场内简 称：长城久兆） 长城久兆稳健指数 （场内简称：长城稳 健） 长城久兆积极指数 （场内简称：长城积 极） 下属分级基金的交易代码 162010 150057 150058 报告期末下属分级基金份额 总额 60,292,950.59份 8,448,773.00份 12,673,160.00份 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金通过投资约束和数量化监控，力求实现对中小板300（价格） 指数的有效跟踪。在正常市场情况下，本基金力争将基金净值增 长率与业绩比较基准变化率之间的日平均跟踪误差控制在0.35% 以内，年跟踪误差控制在4%以内。 投资策略 本基金采用完全复制策略，按照标的指数成份股构成及其权重构 建股票资产组合，并根据标的指数成份股及其权重的变化对股票 组合进行动态调整。但因特殊情况导致基金无法有效跟踪标的指 数时，本基金将运用其他方法建立实际组合，力求实现基金相对 业绩比较基准的跟踪误差最小化。 业绩比较基准 中小板300(价格)指数收益率×95%＋活期存款利率(税后)×5%。 风险收益特征 本基金的长期平均风险和预期收益率高于普通股票型基金、混合 型基金、债券型基金、货币市场基金等，为高风险、高收益产品。 下属三级基金的风险收益 特征 本基金的长期平均 风险和预期收益率 高于普通股票型基 金、混合型基金、债 券型基金、货币市场 基金等，为高风险、 高收益产品。 长城久兆稳健具有 低风险、收益相对稳 定的特征。 长城久兆积极具有 高风险、高预期收益 的特征。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 长城基金管理有限公司 中国建设银行股份有限公司 信息披露负责人 姓名 车君 田青 联系电话 0755-23982338 010-67595096 电子邮箱 chejun@ccfund.com.cn tianqing1.zh@ccb.com 客户服务电话 400-8868-666 010-67595096 传真 0755-23982328 010-66275865 2.4 信息披露方式 登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 www.ccfund.com.cn 基金年度报告备置地点 深圳市福田区益田路6009号新世界商务中心41层 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期间数据和指标 2012年1月30日(基金合同生效 日)-2012年12月31日 本期已实现收益 120,506.95 本期利润 -4,546,366.18 加权平均基金份额本期利润 -0.0324 本期基金份额净值增长率 -11.80% 3.1.2 期末数据和指标 2012年末 期末可供分配基金份额利润 -0.1184 期末基金资产净值 71,775,194.82 期末基金份额净值 0.882 注：①本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣 除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 ②上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数 字。 ③本基金合同于2012年01月30日生效，截止本报告期末，基金合同生效未满一年。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①－③ ②－④ 过去三个月 -1.01% 1.32% -0.58% 1.35% -0.43% -0.03% 过去六个月 -6.67% 1.34% -5.72% 1.36% -0.95% -0.02% 过去一年 - - - - - - 过去三年 - - - - - - 过去五年 - - - - - - 自基金合同 生效起至今 -11.80% 1.24% 0.00% 1.31% -11.80% -0.07% 注：从D1到Dn时间区间业绩比较基准的收益率由D1到Dn区间内每个交易日收益率的合成计算 而来，计算公式如下： 从D1到Dn时间区间业绩比较基准的收益率=（1+D1日业绩比较基准收益率）×（1+D2日业绩比 较基准收益率）×..×（1+Dn日业绩比较基准收益率）-1 这里的每日业绩比较基准收益率计算公式如下： 长城久兆业绩比较基准每日收益率=中小板300(价格)指数日收益率×95%＋活期存款每日利率 (税后)×5%。 指数收益率以当日收盘价相对于上一个交易日收盘价计算而成；计算活期存款利率收益时，如果 前一日或者多日为非交易日的，考虑该非交易日。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较 注：①本基金合同规定本基金投资组合为：本基金投资于股票的资产占基金资产净值的比例不低 于 90%，其中将不低于 90%的股票资产投资于中小板 300（价格）指数的成份股及其备选成份股， 现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%。本基金的建仓期为自本基金基 金合同生效日起6个月，建仓期满时，各项资产配置比例符合基金合同约定。 ②本基金合同于2012年1月30日生效，截止本报告期末，基金合同生效未满一年。 3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的 比较 注：合同生效当年按实际存续期计算，不按整个自然年度进行折算。 3.3 过去三年基金的利润分配情况 注：根据本基金基金合同的约定，在存续期内，本基金（包括久兆300份额、久兆稳健份额、久 兆积极份额）不进行收益分配。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 长城基金管理有限公司是经中国证监会批准设立的第15家基金管理公司，由长城证券有限责 任公司（40％）、东方证券股份有限公司（15％）、西北证券有限责任公司（15％）、北方国际信托 投资股份有限公司（15％）、中原信托投资有限公司（15％）于2001年12月27日共同出资设立， 当时注册资本为壹亿元人民币。2007年5月21日，经中国证监会批准，公司完成股权结构调整， 现有股东为长城证券有限责任公司（47.059%）、东方证券股份有限公司（17.647%）、北方国际信 托股份有限公司（17.647%）和中原信托有限公司（17.647%）。2007年10月12日，经中国证监 会批准，将注册资本增加至壹亿伍仟万元人民币。公司经营范围是基金募集、基金销售、资产管 理和中国证监会许可的其他业务。截止本报告期末，公司管理的基金有封闭式基金：久嘉证券投 资基金；开放式基金：长城久富核心成长股票型证券投资基金（LOF）、长城久恒平衡型证券投资 基金、长城久泰沪深300指数证券投资基金、长城货币市场证券投资基金、长城消费增值股票型 证券投资基金、长城安心回报混合型证券投资基金、长城品牌优选股票型证券投资基金、长城稳 健增利债券型证券投资基金、长城双动力股票型证券投资基金、长城景气行业龙头灵活配置混合 型证券投资基金、长城中小盘成长股票型证券投资基金、长城积极增利债券型证券投资基金、长 城久兆中小板300指数分级证券投资基金、长城优化升级股票型证券投资基金、长城保本混合型 证券投资基金。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 姓 名 职务 任本基金的基金经理 （助理）期限 证券从 业年限 说明 任职日期 离任日期 余 礼 冰 长城久兆 中小板300 指数分级 基金的基 金经理 2012年4 月17日 - 11年 女，中国籍，华中理工大学工学硕士。 具有11年证券投资研究经验。曾就职 于富国基金、宝盈基金、友邦华泰基 金等， 2007年加入长城基金管理有限 公司，曾任研究部副总经理。2012年 1月至2012年4月任“长城久兆中小 板300指数分级证券投资基金”基金 经理助理，自2012年4月至今任“长 城久兆中小板300指数分级证券投资 基金”基金经理。 陈 硕 本基金基 金经理、基 金久嘉的 基金经理 2012年1 月30日 2012年5 月4日 8年 男，美国籍，特许金融分析师（CFA）， 南开大学生物化学学士、美国乔治敦 大学生物化学及分子生物学硕士、美 国马里兰大学应用计算机硕士、宾西 法尼亚大学沃顿商学院工商管理硕 士。曾就职于美国巴克莱资本公司， 从事全球公司债券及衍生物交易管 理，历任经理、副董事。2008年进入 长城基金管理有限公司，曾任国际业 务部高级研究员，从事宏观策略、行 业及上市公司研究工作。 注：①上述任职日期、离任日期根据公司做出决定的任免日期填写。 ②证券从业年限的计算方式遵从证券业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守了《证券投资基金法》、《长城久兆中小板300指数分级 证券投资基金基金合同》和其他有关法律法规的规定，以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用 基金资产，在控制和防范风险的前提下，为基金份额持有人谋求最大的利益，未出现投资违反法 律法规、基金合同约定和相关规定的情况，无因公司未勤勉尽责或操作不当而导致基金财产损失 的情况，不存在损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度和控制方法 根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司管理办法》和《证券投资 基金管理公司公平交易制度指导意见》的规定，本基金管理人制定并实施了《长城基金管理有限 公司公平交易管理制度》。 本基金管理人通过信息系统以及人工控制等方法，严格保证公平交易制度的执行。在投资决 策环节，本基金管理人制定和完善投资授权制度、投资对象库和交易对手库管理制度、投资信息 保密措施，保证各投资组合投资决策的独立性。在交易执行环节，本基金管理人建立和完善公平 的交易分配制度，按照价格优先、时间优先、综合平衡、比例分配的原则，保证了交易在各投资 组合间的公平。在风险监控环节，本基金管理人内控等相关部门进行事前、事中、事后的监控。 4.3.2 公平交易制度的执行情况 报告期内，本基金管理人严格执行了《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和《长 城基金管理有限公司公平交易管理制度》的规定，不同投资者的利益得到了公平对待。 本基金管理人严格控制不同投资组合之间的同日反向交易，对同向交易的价差进行事后分析， 定期出具公平交易稽核报告。本报告期报告认为，本基金管理人旗下投资组合的同向交易价差均 在合理范围内，结果符合相关政策法规和公司制度的规定。 4.3.3 异常交易行为的专项说明 报告期内未发现本基金存在异常交易行为，没有出现基金参与的交易所公开竞价同日反向交 易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的现象。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 本基金在报告期内，于1月30日正式成立，于3月初实现指数化组合管理，通过投资约束和 数量化控制，以中小板300（价格）指数成分股为投资组合，采取完全复制策略，紧密跟踪指数 走势，缩小跟踪误差。并采用程序化管理和人工管理的方式，处理基金日常运作中出现的基金规 模流动性需求、组合偏差调整、风险平衡等事件，将本基金的跟踪误差控制在合理范围。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 本报告期内，本基金目标指数涨幅为-12.28%，本基金比较基准收益率为0.00%，本基金份额 净值增长率为-11.80%。本报告期内，本基金日均跟踪误差控制在0.35%之内，年化跟踪误差控制 在4%之内。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 中国A股市场于2012年5月以来经历了大半年的单边下跌走势，但自12月4日强势反弹， 沪深300指数自2012年年初2298点一度下探至2102点，年末终以2480点收盘，全年沪深300 指数上涨7.9%。我们认为这一轮股市上涨有其深刻的经济、政治和市场情绪因素。 12年下半年经济数据逐步呈现了经济回升的迹象，这是由于12年下半年货币政策明显宽松， 以及下半年政府明显加快了基础设施投资，使得经济表现出较快上升态势。11月汇丰PMI攀至14 个月以来的高点50.9，11月发电量同比增长7.9%，增速为年初以来最高，1-11个月全国商品房 销售面积同比增长2.4%，增速较1-10月份提升3.5%，这一指标于年内首次由负转正，其中11 月份销售面积环比增25.82%,11月限额以上企业的商品零售额15.3%，连续上涨了5个月；其中 增速连续3个月逐月增加的行业是汽车。分行业看是地产、乘用车、百货的销量，以及钢铁、空 调、重卡等行业的产量都好于预期。另外，十八大、12月4日政治局经济会议、16日中央经济工 作会议提出适度扩大社会融资总规模、扩大内需、培育一批新的消费增长点；并且，新一届领导 上任，以反腐倡廉、节俭亲民等作风赢得民众憧憬，在这种政治氛围下市场情绪变得乐观。同时， 海外资金配置也是一个重要因素。欧美亦在实施宽松货币政策，欧美经济显示步入复苏阶段，A 股市场因其低估值而具备吸引力，经济未来企稳有配置价值，海外投资者更看重经济周期的投资 思路令其加大配置A股的力度。海外投资者对于A股市场的投资热情可以从近期QFII以及RQFII 的申购热情中看出。 所以，我们认为三大风险偏好上升是本轮行情的主要驱动力：一是当经济潜在增长率下滑告 一段落、底部企稳之后，不确定性的减弱导致市场风险偏好大幅上升；二是十八大后，新一届政 府坚定改革的表态导致投资者的长期经济预期向好；三是海外投资者对中国的国别风险溢价下调。 经济周期始终经历着繁荣、衰退、萧条、复苏，全球经济自金融危机后步入复苏阶段，即使 中国经济与海外一样处于复苏阶段的初期，其恢复增长的态势我们认为已经基本确立。但是，中 国目前保增长的方式回到了以货币政策宽松和基建投资刺激的老路上，这将令人在面对较好的经 济数据时依然不容过于乐观。基建的快速增长已持续了两个季度，这样的情况并不能拉动实体经 济层面的投资，整体经济产能过剩问题仍然严重。虽然通过基建产生了一些需求，但是制造业投 资本身存在很多产能过剩，现在需求增加只是部分缓解了产能过剩问题，微观层面显示，企业尚 没有较强的增加资本支出的意愿，如果未来基建投资加上大比例货币刺激并不能带动实体经济投 资反弹的话，中国经济复苏之路将曲回前行。 2013年全年来看，我们认为整体经济氛围至少在上半年比较好，新一届政府在保增长的前提 下希望通过稳定出口和加大基建投资刺激，保持2013年GDP增速在7.5%以上的水平。上半年的 经济数据会比较好，甚至可能超出预期。如果政府是通过比较宽松的财政、货币政策刺激经济的 话，通胀的压力会比较大。我们认为下半年通胀水平可能达到3%以上。如果下半年经济增长不理 想，政府有可能加大货币刺激。 中国经济面临的许多问题需要在经济依然保持相当增速的前提下逐步解决，而经济转型和改 革是必经之路，在去产能、扩大内需和经济转型的过程中，中小板300指数做为大消费和新兴产 业占比较高的市场代表性指数将受益，并且长城久兆中小板300指数分级基金做为交易型投资工 具，适合于投资者做为交易品种投资。我们将通过对基金合同的严格遵守，对跟踪误差的严格控 制，将本基金打造成为供广大投资者对A股市场进行投资的良好工具。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 1、有关参与估值流程各方及人员的职责分工、专业胜任能力和相关工作经历 公司成立了基金估值委员会，为基金估值业务的最高决策机构，由公司分管估值业务副总经 理、运行保障部经理、基金会计、基金经理和行业研究员、金融工程研究员等组成，公司监察稽 核人员列席基金估值委员会。 基金估值委员会负责制定、修订和完善基金估值政策和程序，定期对估值政策和程序进行评 价，在发生了影响估值政策和程序的有效性及适用性的情况后及时修订估值方法，以保证其持续 适用。基金会计凭借其专业技能和对市场产品长期丰富的估值经验以及对相关法律法规的熟练掌 握，对没有市价的投资品种的估值方法在其专业领域提供专业意见。基金经理及研究员凭借其丰 富的专业技能和对市场产品的长期深入的跟踪研究，对没有市价的投资品种综合宏观经济、行业 发展、及个股状况等各方面因素，从价值投资的角度进行理论分析，并根据分析的结果向基金估 值委员会建议应采用的估值方法及合理的估值区间。金融工程人员根据基金估值委员会提出的多 种估值方法预案，利用金融工程研究体系各种经济基础数据和数量化工具，针对不同的估值方法 及估值模型进行演算，为估值委员会寻找公允的、操作性较强的估值方法提供数理依据。监察稽 核人员对估值委员会做出的决议进行合规性审查，对估值委员提交的基金估值信息披露文件进行 合规性审查。 基金估值委员会成员均具有五年以上证券、基金行业工作经验，具备专业胜任能力；基金会 计具有会计从业资格和基金行业从业资格，精通基金估值政策、流程和标准，具有五年以上基金 估值和会计核算工作经验；基金经理和研究员均拥有五年以上基金、证券投资工作经验，精通投 资、研究理论知识和工具方法。 2、基金经理参与或决定估值的程度 基金经理作为估值委员会成员，凭借其丰富的专业技能和对市场产品的长期深入的跟踪研究， 向基金估值委员会建议应采用的估值方法及合理的估值区间。 基金经理有权出席估值委员会会议，但不得干涉估值委员会作出的决定及估值政策的执行。 3、参与估值流程各方之间存在的任何重大利益冲突 估值委员会秉承基金持有人利益至上的宗旨，在估值方法的选择上力求客观、公允，在数据 的采集方面力求公开、获取方便、操作性强、不易操纵。 本基金管理人旗下管理的基金，其参与估值流程各方之间不存在任何重大的利益冲突。 4、已签约的任何定价服务的性质与程度 本基金管理人尚未就没有市价的投资品种的定价服务签署任何协议。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 根据《长城久兆中小板300指数分级证券投资基金基金合同》关于收益分配的规定：本基金 （包括久兆300份额、久兆稳健份额、久兆积极份额）不进行收益分配。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金 法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职 尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说 明 本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的 基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监 督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。 根据《长城久兆中小板300指数分级证券投资基金基金合同》，本基金（包括久兆300份额、 久兆稳健份额、久兆积极份额）不进行收益分配。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资 组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6 审计报告 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本基金出具了标准无保留意见的审计报告，投资 者可通过年度报告正文查看审计报告全文。 §7 年度财务报表 7.1 资产负债表 会计主体：长城久兆中小板300指数分级证券投资基金 报告截止日： 2012年12月31日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 2012年12月31日 资 产： 银行存款 6,765,378.33 结算备付金 14,175.68 存出保证金 - 交易性金融资产 65,587,082.55 其中：股票投资 65,587,082.55 基金投资 - 债券投资 - 资产支持证券投资 - 衍生金融资产 - 买入返售金融资产 - 应收证券清算款 - 应收利息 1,421.24 应收股利 - 应收申购款 3,069.12 递延所得税资产 - 其他资产 - 资产总计 72,371,126.92 负债和所有者权益 附注号 本期末 2012年12月31日 负 债： 短期借款 - 交易性金融负债 - 衍生金融负债 - 卖出回购金融资产款 - 应付证券清算款 - 应付赎回款 322,571.30 应付管理人报酬 49,393.09 应付托管费 10,866.46 应付销售服务费 - 应付交易费用 21,885.56 应交税费 - 应付利息 - 应付利润 - 递延所得税负债 - 其他负债 191,215.69 负债合计 595,932.10 所有者权益： 实收基金 81,414,883.59 未分配利润 -9,639,688.77 所有者权益合计 71,775,194.82 负债和所有者权益总计 72,371,126.92 注：(1) 报告截止日2012年12月31日，长城久兆中小板300指数分级份额净值0.882 元，长 城久兆稳健指数的参考份额净值1.054元，长城久兆积极指数的参考份额净值0.767元。基金份 额总额为81,414,883.59份，其中长城久兆中小板300指数分级份额60,292,950.59份，长城久 兆稳健指数份额8,448,773.00份，长城久兆积极指数份额12,673,160.00份。 (2) 本基金合同于2012年1月30日生效。本基金本期财务报表的实际编制期间系自2012年 1月30日（基金合同生效日）起至2012年12月31日止。因此，无上年度末数据。 7.2 利润表 会计主体：长城久兆中小板300指数分级证券投资基金 本报告期：2012年1月30日(基金合同生效日)至2012年12月31日 单位：人民币元 项 目 附注号 本期 2012年1月30日(基金合同生效 日)至2012年12月31日 一、收入 -2,224,294.97 1.利息收入 2,271,422.29 其中：存款利息收入 147,504.10 债券利息收入 - 资产支持证券利息收入 - 买入返售金融资产收入 2,123,918.19 其他利息收入 - 2.投资收益（损失以“-”填列） -1,039,221.82 其中：股票投资收益 -1,567,664.17 基金投资收益 - 债券投资收益 - 资产支持证券投资收益 - 衍生工具收益 - 股利收益 528,442.35 3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列） -4,666,873.13 4. 汇兑收益（损失以"-"号填列） - 5.其他收入（损失以“-”号填列） 1,210,377.69 二、费用 2,322,071.21 1．管理人报酬 1,173,562.32 2．托管费 258,183.69 3．销售服务费 - 4．交易费用 316,996.35 5．利息支出 - 其中：卖出回购金融资产支出 - 6．其他费用 573,328.85 三、利润总额 （亏损总额以“-”号填列） -4,546,366.18 减：所得税费用 - 四、净利润（净亏损以“-”号填列） -4,546,366.18 注：本基金基金合同于2012年01月30日生效，本期财务报表的实际编制期间系自2012年01 月30日（基金合同生效日）起至2012年12月31日止，无上年度可比期间数据。 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：长城久兆中小板300指数分级证券投资基金 本报告期：2012年1月30日(基金合同生效日)至2012年12月31日 单位：人民币元 项目 本期 2012年1月30日(基金合同生效日)至2012年12月31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金净 值） 965,942,785.13 - 965,942,785.13 二、本期经营活动产生的基金 - -4,546,366.18 -4,546,366.18 净值变动数（本期利润） 三、本期基金份额交易产生的 基金净值变动数 （净值减少以“-”号填列） -884,527,901.54 -5,093,322.59 -889,621,224.13 其中：1.基金申购款 84,229,547.58 -5,552,104.25 78,677,443.33 2.基金赎回款 -968,757,449.12 458,781.66 -968,298,667.46 四、本期向基金份额持有人分 配利润产生的基金净值变动 （净值减少以“-”号填列） - - - 五、期末所有者权益（基金净 值） 81,414,883.59 -9,639,688.77 71,775,194.82 注：本基金基金合同于2012年01月30日生效，本期财务报表的实际编制期间系自2012年01 月30日（基金合同生效日）起至2012年12月31日止，无上年度可比期间数据。 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署： ______杨光裕______ ______熊科金______ ____彭洪波____ 基金管理公司负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 7.4 报表附注 7.4.1 基金基本情况 长城久兆中小板300指数分级证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委 员会（简称“中国证监会”）二零一一年九月十五日下发的证监许可【2011】1474号文 “关于 核准长城久兆中小板300指数分级证券投资基金募集的批复”的核准，由长城基金管理有限公司 作为管理人自2011年12月19日至2012年1月17日止向社会公开发行募集，募集期结束经安永 华明会计师事务所验证并出具安永华明(2012)验字第60737541_H01号验资报告。本基金的首次发 售募集的有效认购资金扣除认购费后的净认购金额为人民币965,751,817.91元，折合 965,751,817.91份基金份额；有效认购资金在首次发售募集期内产生的利息为人民币190,967.22 元，折合190,967.22份基金份额。其中场外已收到的首次发售募集的有效认购资金扣除认购费后 的净认购金额为人民币919,615,817.91元，折合919,615,817.91份基金份额，场外有效认购资 金在首次发售募集期内产生的利息为人民币181,884.22元，折合181,884.22份基金份额；场内 已收到的首次发售募集的有效认购资金认购金额为人民币46,136,000.00元，折合46,136,000.00 份基金份额，场内有效认购资金在首次发售募集期内产生的利息为人民币9,083.00元，折合 9,083.00份基金份额。以上收到的实收基金共计人民币965,942,785.13元，折合965,942,785.13 份基金份额。本基金的基金合同于2012年01月30日正式生效。本基金为契约型开放式，存续期 限不定。本基金管理人为长城基金管理有限公司，注册登记人为中国证券登记结算有限责任公司， 基金托管人为中国建设银行股份有限公司（“中国建设银行”）。 本基金的基金份额包括长城久兆中小板300指数分级证券投资基金之基础份额(简称“久兆 300份额”)、“久兆稳健份额”与“久兆积极份额”。基金发售结束后，场外认购的全部份额将 确认为久兆300份额；场内认购的全部份额将按照基金合同约定比例确认为久兆稳健份额与久兆 积极份额。久兆300份额设置单独的基金代码,只接受场外与场内申购和赎回;久兆稳健份额、久 兆积极份额交易代码不同,只上市交易,不接受申购和赎回。 本基金四份久兆稳健份额与六份久兆积极份额的参考净值之和将等于十份久兆300份额的净 值。久兆稳健份额的约定年收益率为5.8%。久兆稳健份额的约定年收益率除以365得到久兆稳健 份额的约定日简单收益率。久兆稳健份额的基金份额参考净值以基金合同生效日或前一份额折算 日经折算后的份额净值为基准采用久兆稳健份额的约定日简单收益率单利进行计算。计算出久兆 稳健份额的份额参考净值后，根据久兆300份额、久兆稳健份额、久兆积极份额净值的关系，可 以计算出久兆积极份额的份额参考净值。 定期份额折算：自基金合同生效日或前一定期份额折算日次日起至满一年的最后一个工作日 止，本基金将按照基金合同规定进行基金的定期份额折算。本基金进行定期份额折算后，久兆稳 健份额期末的约定应得收益将折算为场内久兆300份额分配给久兆稳健份额持有人，久兆稳健份 额的份额参考净值调整为1.000元；久兆300份额持有人持有的每十份久兆300份额将按四份久 兆稳健份额获得新增久兆300份额的分配，持有场外久兆300份额的基金份额持有人将按前述方 式获得新增场外久兆300份额的分配，持有场内久兆300份额的基金份额持有人将按前述方式获 得新增场内久兆300份额的分配。 经过定期份额折算，久兆300份额的份额净值相应进行调整。定期份额折算前后，久兆积极 份额的份额参考净值及其份额数未发生变化，久兆稳健份额和久兆积极份额的份额配比始终保持 4:6的比例不变。折算所产生的场内久兆300份额不进行自动分离。 不定期份额折算：本基金运作期间，如久兆300份额的份额净值达到2.000元或久兆积极份 额的份额参考净值达到0.250元，本基金将按照基金合同规定进行基金的不定期份额折算。 当久兆300份额的份额净值达到2.000元时，不定期份额折算后，久兆300份额的基金份额 净值以及久兆稳健份额与久兆积极份额的基金份额参考净值均调整为1.000元。不定期份额折算 后，持有人持有的久兆300份额的份额数按照久兆300份额折算比例相应增加，持有场外久兆300 份额的基金份额持有人将按前述方式获得新增场外久兆300份额的分配，持有场内久兆300份额 的基金份额持有人将按前述方式获得新增场内久兆300份额的分配。持有人持有的久兆稳健份额 和久兆积极份额的份额数在折算前后均保持不变，因折算新增的份额将全部折算成久兆300份额 的场内份额。 当久兆积极份额的份额参考净值达到0.250元时，不定期份额折算后，久兆300份额的基金 份额净值以及久兆稳健份额与久兆积极份额的基金份额参考净值均调整为1.000元；持有人持有 的久兆300份额的份额数按照久兆300份额折算比例相应减少，久兆积极份额持有人持有的久兆 积极份额数按照久兆积极份额的折算比例相应减少。为保持久兆稳健份额和久兆积极份额比例不 变，久兆稳健份额的折算比例与久兆积极份额相同，久兆稳健份额持有人持有的久兆稳健份额数 同比例相应减少，超出份额数将全部折算成久兆300份额的场内份额。 不定期份额折算前后，久兆稳健份额和久兆积极份额的份额配比始终保持4:6的比例不变。 折算所产生的场内久兆300份额不进行自动分离。 本基金投资于具有良好流动性的金融工具，包括中小板300（价格）指数的成份股及其备选 成份股、新股（一级市场初次发行或增发）、债券、资产支持证券、权证，以及经中国证监会批准 的允许本基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。本基金投资于股票的资产占 基金资产净值的比例不低于90%，其中将不低于90%的股票资产投资于中小板300（价格）指数的 成份股及其备选成份股，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。权证 及其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。如法律法规或监管机构今后允 许本基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围，进行组合资产 管理。 本基金投资于股票的资产占基金资产净值的比例不低于90%，将不低于90%的股票资产投资于 中小板300（价格）指数的成份股及其备选成份股，现金或者到期日在一年以内的政府债券不低 于基金资产净值的5%。权证及其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。本 基金的业绩比较基准为：中小板300(价格)指数收益率×95%＋活期存款利率(税后)×5%。 7.4.2 会计报表的编制基础 本财务报表系按照中国财政部2006年2月颁布的《企业会计准则—基本准则》和38项具体 会计准则、其后颁布的应用指南、解释以及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”）编制， 同时，对于在具体会计核算和信息披露方面，也参考了中国证券投资基金业协会修订并发布的《证 券投资基金会计核算业务指引》、中国证监会制定的《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指 导意见》、《关于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》、《证 券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则》第2号《年度报告的 内容与格式》、《证券投资基金信息披露编报规则》第3号《会计报表附注的编制及披露》、《证券 投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度报告>》及其他中国证监会颁布的相关规定。 本财务报表以本基金持续经营为基础列报。 7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金于2012年12月31日的财 务状况以及自2012年1月30日（基金合同生效日）至2012年12月31日止期间的经营成果和净 值变动情况。 7.4.4 重要会计政策和会计估计 本基金财务报表所载财务信息根据下列依照企业会计准则、《证券投资基金会计核算业务指 引》和其他相关规定所厘定的主要会计政策和会计估计编制。 7.4.4.1 会计年度 本基金会计年度采用公历年度，即每年1月1日起至12月31日止。唯本期财务报表的实际 编制期间系自2012年1月30日（基金合同生效日）起至2012年12月31日止。 7.4.4.2 记账本位币 本基金记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明外，均以人民 币元为单位表示。 7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类 金融工具是指形成本基金的金融资产（或负债），并形成其他单位的金融负债（或资产）或权 益工具的合同。 (1)金融资产分类 本基金的金融资产于初始确认时分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融资产、贷款和应收款项； 本基金目前持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产主要包括股票投资、债 券投资和衍生工具（主要系权证投资）； (2)金融负债分类 本基金的金融负债于初始确认时归类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和 其他金融负债。本基金目前持有的金融负债划分为其他金融负债。 7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 本基金于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。 划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票、债券等，以及不作为有效 套期工具的衍生工具，按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关的交易费用在发生时计入 当期损益； 在持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期间取得的利息或现金股利，应当 确认为当期收益。每日，本基金将以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债 的公允价值变动计入当期损益； 处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益， 同时调整公允价值变动收益； 当收取该金融资产现金流量的合同权利终止，或该金融资产已转移，且符合金融资产转移的 终止确认条件的，金融资产将终止确认； 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，该金融负债或其一部分将终止确认； 金融资产转移，是指本基金将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方(转入 方)；本基金已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产； 保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产；本基金既没有转移 也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：放弃了对该金融资 产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其 继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。 本基金主要金融工具的成本计价方法具体如下： (1)股票投资 买入股票于成交日确认为股票投资，股票投资成本，按成交日应支付的全部价款扣除交易费 用入账； 卖出股票于成交日确认股票投资收益，卖出股票的成本按移动加权平均法于成交日结转； (2)债券投资 买入债券于成交日确认为债券投资。债券投资成本，按成交日应支付的全部价款扣除交易费 用入账，其中所包含的债券应收利息单独核算，不构成债券投资成本； 买入零息债券视同到期一次性还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和发行期限按直 线法推算内含票面利率后，按上述会计处理方法核算； 卖出债券于成交日确认债券投资收益，卖出债券的成本按移动加权平均法结转； (3)权证投资 买入权证于成交日确认为权证投资。权证投资成本按成交日应支付的全部价款扣除交易费用 后入账； 卖出权证于成交日确认衍生工具投资收益，卖出权证的成本按移动加权平均法于成交日结转； (4)分离交易可转债 申购新发行的分离交易可转债于获得日，按可分离权证公允价值占分离交易可转债全部公允 价值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证投资成本，按实际支付 的全部价款扣减可分离权证确定的成本确认债券成本； 上市后，上市流通的债券和权证分别按上述(2)、(3)中相关原则进行计算； (5)回购协议 基金持有的回购协议（封闭式回购），以成本列示，按实际利率（当实际利率与合同利率差异 较小时，也可以用合同利率）在实际持有期间内逐日计提利息。 7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则 公允价值是指在公平交易中熟悉情况的交易双方自愿进行资产交换或者债务清偿的金额。本 基金的公允价值的计量分为三个层次，第一层次是本基金在计量日能获得相同资产或负债在活跃 市场上报价的，以该报价为依据确定公允价值；第二层次是本基金在计量日能获得类似资产或负 债在活跃市场上的报价，或相同或类似资产或负债在非活跃市场上的报价的，以该报价为依据做 必要调整确定公允价值；第三层次是本基金无法获得相同或类似资产可比市场交易价格的，以其 他反映市场参与者对资产或负债定价时所使用的参数为依据确定公允价值。本基金主要金融工具 的估值方法如下： 1)股票投资 (1)上市流通的股票的估值 上市流通的股票按估值日该股票在证券交易所的收盘价估值。估值日无交易的但最近交易日 后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最近交易日的 收盘价估值；如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重 大事件，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价值。 如有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值，调整最近交易市价，确定公允价值； (2)未上市的股票的估值 A.送股、转增股、公开增发新股或配股的股票，以其在证券交易所挂牌的同一证券估值日的 估值方法估值； B.首次公开发行的股票，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的 情况下，按其成本价计算； 首次公开发行有明确锁定期的股票，同一股票在交易所上市后，以其在证券交易所挂牌的同 一证券估值日的估值方法估值； C.非公开发行有明确锁定期的股票的估值 本基金投资的非公开发行的股票按以下方法估值： a. 估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价低于非公开发行股票的初始取得成本时， 采用在证券交易所的同一股票的市价作为估值日该非公开发行股票的价值； b. 估值日在证券交易所上市交易的同一股票的市价高于非公开发行股票的初始取得成本时， 按中国证监会相关规定处理； 2) 债券投资 (1)证券交易所市场实行净价交易的债券按估值日收盘价估值。估值日无交易的但最近交易日 后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最近交易日的 收盘价估值；如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重 大事件，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价值。 如有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值，调整最近交易市价，确定公允价值； (2)证券交易所市场未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的债券应 收利息得到的净价进行估值。估值日无交易的但最近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发 行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最近交易日债券收盘净价估值；如最近交易日后经 济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，可参考类似投资品种的 现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价值。如有充足证据表明最近交易市价 不能真实反映公允价值，调整最近交易市价，确定公允价值； (3)未上市债券、交易所以大宗交易方式转让的资产支持证券，采用估值技术确定公允价值， 在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本进行后续计量； (4)在全国银行间债券市场交易的债券、资产支持证券等固定收益品种，采用估值技术确定公 允价值； 3) 权证投资 (1)上市流通的权证按估值日该权证在证券交易所的收盘价估值。估值日无交易的但最近交易 日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最近交易日 的收盘价估值；如最近交易日后经济环境发生了重大变化或证券发行机构发生了影响证券价格的 重大事件，可参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价值。 如有充足证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值，调整最近交易市价，确定公允价值； (2)未上市流通的权证，采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情 况下，按成本计量； (3)因持有股票而享有的配股权证，采用估值技术确定公允价值进行估值； 4)分离交易可转债 分离交易可转债，上市日前，采用估值技术分别对债券和权证进行估值；自上市日起，上市 流通的债券和权证分别按上述2)、3)中的相关原则进行估值； 5)其他 (1)如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映金融资产公允价值的，基金管理人可 根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的方法估值； (2)如有新增事项，按国家最新规定估值。 7.4.4.6 金融资产和金融负债的抵销 当本基金具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利现在是可执行的， 同时本基金计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和金融负债以 相互抵销后的金额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列 示，不予相互抵销。 7.4.4.7 实收基金 实收基金为对外发行的基金份额总额所对应的金额。由于申购和赎回引起的实收基金份额变 动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日确认。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转 入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 7.4.4.8 损益平准金 损益平准金包括已实现损益平准金和未实现损益平准金。已实现损益平准金指在申购或赎回 基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现收益/(损失)占基金净值比例计算的 金额。未实现损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现利 得/(损失)占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日确认。 未实现损益平准金与已实现损益平准金均在“损益平准金”科目中核算，并于期末全额转入 “未分配利润/(累计亏损)”。 7.4.4.9 收入/(损失)的确认和计量 (1)存款利息收入按存款的本金与适用的利率逐日计提的金额入账。若提前支取定期存款，按 协议规定的利率及持有期重新计算存款利息收入，并根据提前支取所实际收到的利息收入与账面 已确认的利息收入的差额确认利息损失，列入利息收入减项，存款利息收入以净额列示； (2)债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除应由债券发行 企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提； (3)资产支持证券利息收入按证券票面价值与票面利率计算的金额，扣除应由资产支持证券发 行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在证券实际持有期内逐日计提； (4)买入返售金融资产收入，按买入返售金融资产的摊余成本及实际利率（当实际利率与合同 利率差异较小时，也可以用合同利率），在回购期内逐日计提； (5)股票投资收益/(损失)于卖出股票成交日确认，并按卖出股票成交金额与其成本的差额入 账； (6)债券投资收益/(损失)于成交日确认，并按成交总额与其成本、应收利息的差额入账； (7)衍生工具收益/(损失)于卖出权证成交日确认，并按卖出权证成交金额与其成本的差额入 账； (8)股利收益于除息日确认，并按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除应由上市公司 代扣代缴的个人所得税后的净额入账； (9)公允价值变动收益/(损失)系本基金持有的采用公允价值模式计量的交易性金融资产、交 易性金融负债等公允价值变动形成的应计入当期损益的利得或损失； (10)其他收入在主要风险和报酬已经转移给对方，经济利益很可能流入且金额可以可靠计量 的时候确认。 7.4.4.10 费用的确认和计量 (1)基金管理费按前一日基金资产净值的1.00%的年费率逐日计提； (2)基金托管费按前一日基金资产净值的0.22%的年费率逐日计提； (3)在通常情况下，基金标的指数许可使用费按前一日基金资产净值的0.02%年费率逐日计 提。当本基金在某个季度的指数使用许可费不足5万元的收取下限时，本基金在该季度实际的指 数使用许可费年费率将高于0.02%。 基金合同生效之日所在季度的指数使用费，按实际计提金额收取，不设下限。 (4) 卖出回购金融资产支出，按卖出回购金融资产的摊余成本及实际利率（当实际利率与合 同利率差异较小时，也可以用合同利率）在回购期内逐日计提； (5)其他费用系根据有关法规及相应协议规定，按实际支出金额，列入当期基金费用。如果影 响基金份额净值小数点后第四位的，则采用待摊或预提的方法。 7.4.4.11 基金的收益分配政策 本基金（包括久兆300份额、久兆稳健份额、久兆积极份额）不进行收益分配。 经基金份额 持有人大会决议通过，并经中国证监会核准后如果终止久兆稳健份额与久兆积极份额的运作，本 基金将根据基金份额持有人大会决议调整基金的收益分配。具体见基金管理人届时发布的相关公 告。 7.4.4.12 分部报告 截至本期末，本基金仅在中国大陆境内从事证券投资单一业务，因此，无需作披露的分部报 告。 7.4.4.13 其他重要的会计政策和会计估计 本基金本报告期无其他重要的会计政策和会计估计。 7.4.5 会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1 会计政策变更的说明 本基金本报告期无会计政策变更。 7.4.5.2 会计估计变更的说明 本基金本报告期无会计估计变更。 7.4.5.3 差错更正的说明 本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。 7.4.6 税项 1.印花税 经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自2008年4月24日起，调整证券（股票） 交易印花税税率，由原先的3.调整为1.； 经国务院批准，财政部、国家税务总局研究决定，自2008年9月19日起，调整由出让方按 证券（股票）交易印花税税率缴纳印花税，受让方不再征收，税率不变； 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问 题的通知》的规定，股权分置改革过程中因非流通股股东向流通股股东支付对价而发生的股权转 让，暂免征收印花税。 2.营业税、企业所得税 根据财政部、国家税务总局财税字[2004]78号文《关于证券投资基金税收政策的通知》的规 定，自2004年1月1日起，对证券投资基金（封闭式证券投资基金，开放式证券投资基金）管理 人运用基金买卖股票、债券的差价收入，继续免征营业税和企业所得税； 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问 题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金 等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的企业所得税； 根据财政部、国家税务总局财税[2008]1号文《关于企业所得税若干优惠政策的通知》的规 定，对证券投资基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、 红利收入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 3.个人所得税 根据财政部、国家税务总局财税字[2002]128号文《关于开放式证券投资基金有关税收问题 的通知》的规定，对基金取得的股票的股息、红利收入、债券的利息收入及储蓄利息收入，由上 市公司、债券发行企业及金融机构在向基金派发股息、红利收入、债券的利息收入及储蓄利息收 入时代扣代缴20%的个人所得税； 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]107号文《关于股息红利有关个人所得税政策的补 充通知》的规定，自2005年6月13日起，对证券投资基金从上市公司分配取得的股息红利所得， 按照财税[2005]102号文规定，扣缴义务人在代扣代缴个人所得税时，减按50%计算应纳税所得额； 根据财政部、国家税务总局财税字[2005]103号文《关于股权分置试点改革有关税收政策问 题的通知》的规定，股权分置改革中非流通股股东通过对价方式向流通股股东支付的股份、现金 等收入，暂免征收流通股股东应缴纳的个人所得税。 根据财政部、国家税务总局财税[2008]132号《财政部国家税务总局关于储蓄存款利息所得 有关个人所得税政策的通知》，自2008年10月9日起暂免征收储蓄存款利息所得个人所得税。 7.4.7 关联方关系 关联方名称 与本基金的关系 长城基金管理有限公司 基金管理人、基金销售机构 中国建设银行 基金托管人、基金代销机构 长城证券有限责任公司（“长城证券”） 基金管理人股东、基金代销机构 东方证券股份有限公司（“东方证券”） 基金管理人股东、基金代销机构 中原信托有限公司 基金管理人股东 北方国际信托股份有限公司 基金管理人股东 注：于本期，并无与本基金存在控制关系或其他重大影响关系的关联方发生变化的情况。 以下关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 7.4.8 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 7.4.8.1 通过关联方交易单元进行的交易 7.4.8.1.1 股票交易 注：本基金于本期未通过关联方交易单元进行股票交易。 7.4.8.1.2 债券交易 注：本基金于本期未通过关联方交易单元进行债券交易。 7.4.8.1.3 债券回购交易 金额单位：人民币元 关联方名称 本期 2012年1月30日(基金合同生效日)至2012年12月31日 回购成交金额 占当期债券回购 成交总额的比例 长城证券 1,908,500,000.00 100.00% 7.4.8.1.4 权证交易 注：本基金于本期未通过关联方交易单元进行权证交易。 7.4.8.1.5 应支付关联方的佣金 注：本基金于本期未产生应付关联方的佣金。 7.4.8.2 关联方报酬 7.4.8.2.1 基金管理费 单位：人民币元 项目 本期 2012年1月30日(基金合同生效日)至2012年12月 31日 当期发生的基金应支付的管理费 1,173,562.32 其中：支付销售机构的客户维护费 509,349.30 注：1)基金管理费按前一日的基金资产净值的1.00%的年费率计提。计算方法如下： H=E×1.00%/当年天数 H为每日应计提的基金管理费 E为前一日的基金资产净值 基金管理费每日计提，按月支付。经基金管理人与基金托管人核对一致后，由基金托管人于 次月首日起5个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。 2)本期末本基金未支付的管理费余额人民币49,393.09元。 7.4.8.2.2 基金托管费 单位：人民币元 项目 本期 2012年1月30日(基金合同生效日)至2012年12月 31日 当期发生的基金应支付的托管费 258,183.69 注：1）基金托管费按前一日的基金资产净值的0.22%的年费率计提。计算方法如下： H=E×0.22%/当年天数 H为每日应计提的基金托管费 E为前一日的基金资产净值 基金托管费每日计提，按月支付。经基金管理人与基金托管人核对一致后，由基金托管人于 次月首日起5个工作日内从基金财产中一次性支付给基金托管人。 2） 本期末本基金未支付的托管费余额人民币10,866.46元。 7.4.8.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 注：本基金于本期未与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易。 7.4.8.4 各关联方投资本基金的情况 7.4.8.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 注：本基金的基金管理人于本期未运用固有资金投资于本基金。基金管理人于本期末未持有本基 金份额。 7.4.8.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 份额单位：份 长城久兆中小板300指数分级（场内简称：长城久兆） 关联方名称 本期末 2012年12月31日 持有的 基金份额 持有的基金份额 占基金总份额的比例 长城证券 2,363,027.13 3.92% 东方证券 1,718,354.78 2.85% 注：（1）对于分级基金,比例的分母采用各自级别的总份额。于2012年12月31日，长城证券、 东方证券持有的本基金久兆300份额占本基金总份额的比例分别为2.90%和2.11%。 （2）报告期末除基金管理人之外的其他关联方除持有本基金久兆300份额以外，未持有本基 金其他分级份额。 （3）申购费用按基金合同及更新的招募说明书的有关规定支付。 7.4.8.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 关联方 名称 本期 2012年1月30日(基金合同生效日)至2012年12月31日 期末余额 当期利息收入 中国建设银行 6,765,378.33 129,507.18 注：本基金的银行存款由基金托管人中国建设银行保管，按银行同业利率计息。 7.4.8.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 注：本基金于本期未在承销期内直接购入关联方承销证券。 7.4.9 期末（2012年12月31日）本基金持有的流通受限证券 7.4.9.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 注：本基金于本期末未持有因认购新发/增发证券而流通受限的证券。 7.4.9.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 金额单位：人民币元 股票代 码 股票名称 停牌日期 停牌 原因 期末 估值 单价 复牌日期 复牌 开盘 单价 数量（股） 期末 成本总额 期末估值 总额 备注 002074 东源电器 2012年12 月19日 重大事 项 5.45 2013年3 月18日 6.00 14,868 100,187.10 81,030.60 - 002190 成飞集成 2012年10 月16日 重大事 项 11.45 2013年1 月14日 12.60 6,401 102,504.25 73,291.45 - 002460 赣锋锂业 2012年12 月25日 重大事 项 19.31 2013年1 月4日 21.24 5,133 121,676.23 99,118.23 - 002506 超日太阳 2012年12 月20日 重大事 项 5.11 2013年2 月1日 4.85 33,711 260,884.78 172,263.21 - 7.4.9.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 7.4.9.3.1 银行间市场债券正回购 截至本报告期末2012年12月31日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证 券款余额为0.00元,无质押债券。 7.4.9.3.2 交易所市场债券正回购 截至本报告期末2012年12月31日止，本基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回 购证券款余额为0.00元,无质押债券。 §8 投资组合报告 8.1 期末基金资产组合情况 金额单位：人民币元 序号 项目 金额 占基金总资产的 比例（%） 1 权益投资 65,587,082.55 90.63 其中：股票 65,587,082.55 90.63 2 固定收益投资 - - 其中：债券 - - 资产支持证券 - - 3 金融衍生品投资 - - 4 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返售金融资产 - - 5 银行存款和结算备付金合计 6,779,554.01 9.37 6 其他各项资产 4,490.36 0.01 7 合计 72,371,126.92 100.00 8.2 期末按行业分类的股票投资组合 8.2.1 期末指数投资按行业分类的股票投资组合 金额单位：人民币元 代码 行业类别 公允价值 占基金资产净值 比例（％） A 农、林、牧、渔业 1,843,301.30 2.57 B 采掘业 2,305,087.45 3.21 C 制造业 42,033,088.59 58.56 C0 食品、饮料 3,466,815.35 4.83 C1 纺织、服装、皮毛 1,400,930.61 1.95 C2 木材、家具 213,072.99 0.30 C3 造纸、印刷 903,437.50 1.26 C4 石油、化学、塑胶、塑料 6,650,897.42 9.27 C5 电子 8,602,225.71 11.98 C6 金属、非金属 3,791,213.73 5.28 C7 机械、设备、仪表 9,509,243.75 13.25 C8 医药、生物制品 6,102,573.38 8.50 C99 其他制造业 1,392,678.15 1.94 D 电力、煤气及水的生产和供应业 499,932.64 0.70 E 建筑业 3,838,552.69 5.35 F 交通运输、仓储业 279,695.46 0.39 G 信息技术业 4,811,367.42 6.70 H 批发和零售贸易 4,651,343.82 6.48 I 金融、保险业 1,641,727.15 2.29 J 房地产业 1,522,369.89 2.12 K 社会服务业 1,846,681.11 2.57 L 传播与文化产业 250,242.96 0.35 M 综合类 63,692.07 0.09 合计 65,587,082.55 91.38 8.2.2 期末积极投资按行业分类的股票投资组合 注：本基金本报告期末未持有积极投资股票。 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 8.3.1 期末指数投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值 占基金资产净 值比例（％） 1 002024 苏宁电器 381,312 2,535,724.80 3.53 2 002304 洋河股份 21,024 1,963,010.88 2.73 3 002415 海康威视 38,595 1,200,690.45 1.67 4 002142 宁波银行 111,565 1,189,282.90 1.66 5 002422 科伦药业 19,052 1,067,293.04 1.49 6 002241 歌尔声学 25,733 970,134.10 1.35 7 002081 金 螳 螂 21,882 963,245.64 1.34 8 002155 辰州矿业 47,178 947,334.24 1.32 9 002236 大华股份 20,302 940,997.70 1.31 10 002202 金风科技 140,851 759,186.89 1.06 注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于本基金管理人网站 （www.ccfund.com.cn）的年度报告正文。 8.3.2 期末积极投资按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名股票投资明细 注：本基金本报告期末未持有积极投资股票。 注：投资者欲了解本报告期末基金投资的所有股票明细，应阅读登载于本基金管理人网站 （www.ccfund.com.cn）的年度报告正文。 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 8.4.1 累计买入金额超出期末基金资产净值2%或前20名的股票明细 金额单位：人民币元 序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期末基金资产净 值比例（％） 1 002024 苏宁电器 7,212,577.03 10.05 2 002304 洋河股份 5,889,697.94 8.21 3 002142 宁波银行 2,364,831.00 3.29 4 002202 金风科技 2,244,551.01 3.13 5 002155 辰州矿业 1,956,449.17 2.73 6 002422 科伦药业 1,870,560.06 2.61 7 002415 海康威视 1,759,052.22 2.45 8 002092 中泰化学 1,749,540.32 2.44 （未完）  |