[年报]优选LOF：2012年年度报告
大成优选股票型证券投资基金（LOF） （原大成优选股票型证券投资基金转型） 2012年年度报告 2012年12月31日 基金管理人：大成基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 送出日期：2013年3月26日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以 上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2013年3月22日复核了本报告 中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容 不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书及其更新。 本报告财务资料已经审计。普华永道中天会计师事务所有限公司为本基金出具了无保留意见 的审计报告，请投资者注意阅读。 原大成优选股票型证券投资基金本报告期自2012年1月1日起至7月26日止，大成优选股 票型证券投资基金（LOF）本报告期自2012年7月27日（基金合同生效日）起至12月31日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录 ................................................................................................................................ 1 1.1 重要提示 .................................................................................................................................... 1 1.2 目录 ............................................................................................................................................ 2 §2 基金简介 ............................................................................................................................................ 4 2.1 基金基本情况（转型前） ......................................................................................................... 4 2.1 基金基本情况（转型后） ......................................................................................................... 4 2.2 基金产品说明（转型前） ......................................................................................................... 4 2.2 基金产品说明（转型后） ......................................................................................................... 5 2.3 基金管理人和基金托管人 ......................................................................................................... 5 2.4 信息披露方式 ............................................................................................................................. 5 2.5 其他相关资料 ............................................................................................................................. 6 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................. 6 3.1 主要会计数据和财务指标 ......................................................................................................... 6 3.2 基金净值表现（转型前） ......................................................................................................... 7 3.2 基金净值表现（转型后） ......................................................................................................... 8 3.3 过去三年基金的利润分配情况（转型前） ............................................................................. 9 3.3过去三年基金的利润分配情况（转型后） .............................................................................. 9 §4 管理人报告 ........................................................................................................................................ 9 4.1 基金管理人及基金经理情况 ..................................................................................................... 9 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ........................................................... 11 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ....................................................................... 12 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ....................................................... 12 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ....................................................... 13 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ....................................................................... 13 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ................................................................... 14 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ....................................................................... 15 §5 托管人报告 ...................................................................................................................................... 15 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ........................................................................... 15 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ....... 15 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ........................... 15 §6 审计报告(转型前) ........................................................................................................................... 15 §6 审计报告（转型后） ....................................................................................................................... 16 §7 年度财务报表(转型前) ................................................................................................................... 17 7.1 资产负债表(转型前) ............................................................................................................... 17 7.2 利润表 ...................................................................................................................................... 18 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ........................................................................................... 19 7.4 报表附注 .................................................................................................................................. 20 §7 年度财务报表(转型后) ................................................................................................................... 37 7.1 资产负债表（转型后） ........................................................................................................... 37 7.2 利润表 ...................................................................................................................................... 38 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ........................................................................................... 39 7.4 报表附注 .................................................................................................................................. 40 §8 投资组合报告(转型前) ................................................................................................................... 55 8.1 期末基金资产组合情况 ........................................................................................................... 55 8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ........................................................................................... 56 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ............................... 56 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ....................................................................................... 57 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ................................................................................... 58 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 ........................... 58 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细 ............... 58 8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 ........................... 58 8.9 投资组合报告附注 ................................................................................................................... 59 §8 投资组合报告(转型后) ................................................................................................................... 59 8.1 期末基金资产组合情况 ........................................................................................................... 59 8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ........................................................................................... 60 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细(转型后) ............... 60 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ....................................................................................... 61 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ................................................................................... 63 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 ........................... 63 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细 ............... 63 8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 ........................... 63 8.9 投资组合报告附注 ................................................................................................................... 63 §9 基金份额持有人信息(转型前) ....................................................................................................... 64 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ............................................................................... 64 9.2 期末上市基金前十名持有人 ................................................................................................... 64 §9 基金份额持有人信息(转型后) ....................................................................................................... 65 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ............................................................................... 65 9.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ................................................................... 65 §10 开放式基金份额变动 ..................................................................................................................... 66 §11 重大事件揭示 ................................................................................................................................ 66 11.1 基金份额持有人大会决议 ..................................................................................................... 66 11.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ..................................... 66 11.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ......................................................... 66 11.4 基金投资策略的改变 ............................................................................................................. 66 11.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 ................................................................................. 66 11.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ................................................. 66 11.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 (转型前) ........................................................... 67 11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 (转型后) ............................................................ 68 11.8 其他重大事件 ......................................................................................................................... 69 §12 影响投资者决策的其他重要信息 ................................................................................................. 72 §13 备查文件目录 ................................................................................................................................ 72 13.1 备查文件目录 ......................................................................................................................... 72 13.2 存放地点 ................................................................................................................................ 72 13.3 查阅方式 ................................................................................................................................ 72 §2 基金简介 2.1 基金基本情况（转型前） 基金名称 大成优选股票型证券投资基金 基金简称 大成优选封闭 基金主代码 150002 交易代码 150002 基金运作方式 契约型封闭式 基金合同生效日 2007年8月1日 基金管理人 大成基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 4,674,305,067.90份 基金合同存续期 5年 基金份额上市的证券交易所） 深圳证券交易所 上市日期 2007年9月7日 注：本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下，可简称为“大成优选”。 2.1 基金基本情况（转型后） 基金名称 大成优选股票型证券投资基金（LOF） 基金简称 大成优选股票（LOF） 基金主代码 160916 交易代码 160916 基金运作方式 上市契约型开放式（LOF） 基金合同生效日 2012年7月27日 基金管理人 大成基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 2,277,127,966.38份 基金合同存续期 不定期 基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所 上市日期 2012年12月28日 注：本基金在交易所行情系统净值揭示等其他信息披露场合下，可简称为“优选LOF”。 2.2 基金产品说明（转型前） 投资目标 追求基金资产长期增值。 投资策略 本基金将在全球视野下，基于宏观经济研究，确定大类 资产配置比例；通过上市公司基本面分析，主要采用优 选个股的主动投资策略，获取超额收益。优选个股是指 积极、深入、全面地了解上市公司基本面，动态评估公 司价值，当股价低于合理价值区域时，买入并持有；在 股价回复到合理价值的过程中，分享股价提升带来的超 额收益。 业绩比较基准 80%×沪深300指数＋20%×中信标普全债指数 风险收益特征 本基金是股票型基金，风险高于货币市场基金、债券型 基金和混合型基金，属于较高风险收益特征的证券投资 基金品种。 2.2 基金产品说明（转型后） 投资目标 在有效控制风险的基础上，追求基金资产长期稳健增值 投资策略 本基金将在全球视野下，基于宏观经济研究，确定大类 资产配置比例;通过上市公司基本面分析，主要采用优 选个股的主动投资策略，获取超额收益。优选个股是指 积极、深入、全面地了解上市公司基本面，动态评估公 司价值，当股价低于合理价值区域时，买入并持有；在 股价回复到合理价值的过程中，分享股价提升带来的超 额收益。 业绩比较基准 沪深300指数收益率×80%＋中证综合债券指数收益率 ×20% 风险收益特征 本基金属于股票型基金，其预期收益及风险水平高于混 合基金、债券基金与货币市场基金，属于较高风险收益 特征的开放式基金。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 大成基金管理有限公司 中国银行股份有限公司 信息披露负责 人 姓名 杜鹏 唐州徽 联系电话 0755-83183388 010-66594855 电子邮箱 dupeng@dcfund.com.cn tgxxpl@bank-of-china.com 客户服务电话 4008885558 95566 传真 0755-83199588 010-66594942 注册地址 深圳市福田区深南大道7088号招 商银行大厦32层 北京市西城区复兴门内大街 1号 办公地址 深圳市福田区深南大道7088号招 商银行大厦32层 北京市西城区复兴门内大街 1号 邮政编码 518040 100818 法定代表人 张树忠 肖钢 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 《证券时报》、《上海证券报》、《中国证券报》 登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.dcfund.com.cn 基金年度报告备置地点 深圳市福田区深南大道7088号招商银行大厦32 层大成基金管理有限公司 北京市西城区复兴门内大街1号中国银行股份 有限公司托管及投资者服务部 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 普华永道中天会计师事务所有限公司 上海市浦东新区陆家嘴环路1318号 星展银行大厦3楼 注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区金融大街27号投资广 场23层 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期 间数据和 指标 2012年 2011年 2010年 转型前（2012年1 月1日-2012年7月 26日） 转型后（2012年7 月27日-2012年 12月31日） 本期已实 现收益 -338,866,016.42 -436,181,363.99 -56,770,775.81 1,155,478,696.92 本期利润 133,751,208.80 132,269,190.08 -1,473,935,052.41 690,122,315.48 加权平均 基金份额 本期利润 0.0286 0.0410 -0.3153 0.1476 本期加权 平均净值 利润率 3.53% 4.39% -32.33% 15.42% 本期基金 份额净值 增长率 3.85% 5.91% -29.56% 15.78% 3.1.2 期 末数据和 指标 2012年末 2011年末 2010年末 期末可供 分配利润 -1,019,034,756.10 -598,466,226.92 -1,152,785,964.90 3,280,241.08 期末可供 分配基金 份额利润 -0.2180 -0.2628 -0.2466 0.0007 期末基金 资产净值 3,655,270,311.80 2,476,384,747.57 3,521,519,103.00 4,995,454,155.41 期末基金 份额净值 0.782 1.088 0.753 1.069 3.1.3 累 计期末指 标 2012年末 2011年末 2010年末 基金份额 -17.65% 5.91% -20.71% 12.57% 累计净值 增长率 注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除 相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2.所述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列 数字。 3、期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低 数（为期末余额，不是当期发生数）。 3.2 基金净值表现（转型前） 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 转型前 阶段 份额净值 增长率① 份额净值增 长率标准差 ② 业绩比较基 准收益率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①－③ ②－④ 过去三个月 -6.12% 2.02% -8.33% 1.68% 2.21% 0.34% 过去六个月 -21.80% 2.20% -4.39% 1.76% -17.41% 0.44% 过去一年 -22.03% 2.64% -16.06% 2.14% -5.97% 0.50% 过去三年 -20.30% 2.75% -27.70% 2.45% 7.40% 0.30% 自基金合同 生效起至今 -17.65% 3.65% -35.33% 3.42% 17.68% 0.23% 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的 比较 注：本基金已按基金合同规定，自基金合同生效日起3个月内使基金的投资组合比例符合基金合 同的约定。 -60% -40% -20% 0% 20% 40% 07-8-109-3-110-10-112-5-1 大成优选封闭业绩比较基准 3.2.3 过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 注：2012年净值增长率期间为2012年1月1日至2012年7月26日(基金合同失效前日)。 -60% -30% 0% 30% 60% 90% 2008年2009年2010年2011年2012年 大成优选封闭业绩比较基准 3.2 基金净值表现（转型后） 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 转型后 阶段 份额净值增 长率① 份额净值增 长率标准差 ② 业绩比较基 准收益率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①－③ ②－④ 过去三个月 7.09% 1.02% 8.16% 1.02% -1.07% 0.00% 自基金合同 生效起至今 5.91% 0.89% 6.11% 1.02% -0.20% -0.13% 3.2.2 自基金转型以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注：1、本基金转型日期为2012年7月27日，截止报告期末，本基金转型后基金合同生效未满 一年。 -12% -8% -4% 0% 4% 8% 12-7-2712-9-412-10-1312-11-2112-12-30 大成优选股票（LOF）业绩比较基准 2、大成优选股票型证券投资基金（LOF）合同中关于基金投资比例的约定：本基金股票资产 占基金资产的比例为60%-95%；现金以及到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%； 权证、股指期货及其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。 本基金的建仓期为6个月，本报告期本基金处于建仓期内。 3.2.3 自基金转型以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 注：2012年净值增长率期间为2012年7月27日（基金合同生效日）至2012年12月31日。 -2% 0% 2% 4% 6% 8% 2012年12月31日 大成优选股票（LOF）业绩比较基准 3.3 过去三年基金的利润分配情况（转型前） 单位：人民币元 年度 每10份基金份额 分红数 现金形式发放 总额 再投资形式发 放总额 年度利润分配合计 备注 2012 - - - - 2011 - - - - 2010 0.2000 93,486,062.02 - 93,486,062.02 合计 0.2000 93,486,062.02 - 93,486,062.02 3.3过去三年基金的利润分配情况（转型后） 无利润分配。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 大成基金管理有限公司经中国证监会证监基金字[1999]10号文批准，于1999年4月12日正 式成立，是中国证监会批准成立的首批十家基金管理公司之一，注册资本为2亿元人民币，注册 地为深圳。目前公司由四家股东组成，分别为中泰信托有限责任公司(48%)、光大证券股份有限公 司(25%)、中国银河投资管理有限公司(25%)、广东证券股份有限公司(2%)。截至2012年12月31 日，本基金管理人共管理2只封闭式证券投资基金：景宏证券投资基金及景福证券投资基金，2 只ETF及2只ETF联接基金：深证成长40ETF、大成深证成长40ETF联接基金、中证500沪市ETF 及大成中证500沪市ETF联接基金，1只创新型基金：大成景丰分级债券型证券投资基金，1只 QDII基金：大成标普500等权重指数基金及25只开放式证券投资基金：大成价值增长证券投资 基金、大成债券投资基金、大成蓝筹稳健证券投资基金、大成精选增值混合型证券投资基金、大 成货币市场证券投资基金、大成沪深300指数证券投资基金、大成财富管理2020生命周期证券投 资基金、大成积极成长股票型证券投资基金、大成创新成长混合型证券投资基金(LOF)、大成景阳 领先股票型证券投资基金、大成强化收益债券型证券投资基金、大成策略回报股票型证券投资基 金、大成行业轮动股票型证券投资基金、大成中证红利指数证券投资基金、大成核心双动力股票 型证券投资基金、大成保本混合型证券投资基金、大成内需增长股票型证券投资基金、大成中证 内地消费主题指数证券投资基金、大成可转债增强债券型证券投资基金、大成新锐产业股票型证 券投资基金、大成景恒保本混合型证券投资基金、大成优选股票型证券投资基金（LOF）、大成现 金增利货币市场基金、大成月添利理财债券型证券投资基金、大成理财21天债券型发起式基金。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介（转型前） 姓名 职务 任本基金的基金经理 （助理）期限 证券 从业 年限 说明 任职日期 离任日期 刘明先生 本基金基 金经理、 助理总经 理 2007年8 月1日 2012年7 月26日 20年 硕士。曾任厦门证券公司鷺江营 业部总经理、厦门产权交易中心 副总经理及香港时富金融服务 集团投资经理，2004年3月加盟 大成基金管理有限公司，2004年 10月22日-2008年1月12日曾 任景宏证券投资基金基金经理， 2007年8月1日至2012年7月 26日担任大成优选股票型证券 投资基金基金经理，2012年7月 27日起任大成优选股票型证券 投资基金（LOF）基金，现同时 任大成基金管理有限公司助理 总经理、股票投资决策委员会主 席。具有基金从业资格。国籍： 中国 李畅先生 本基金基 金经理助 理 2011年7 月29日 2012年7 月26日 5年 硕士。2007年7月至2009年1 月曾就职于中国证券监督委员 会深圳监管局，2009年2月加入 大成基金管理有限公司，历任银 行、军工、有色等行业研究员。 2011年7月29日起担任大成优 选股票型证券投资基金经理助 理。具有基金从业资格。国籍： 中国。 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介（转型后） 姓名 职务 任本基金的基金经理 （助理）期限 证券 从业 年限 说明 任职日期 离任日期 刘明先生 本基金基 金经理、 助理总经 理 2012年7 月27日 - 20年 硕士。曾任厦门证券公司鷺江营 业部总经理、厦门产权交易中心 副总经理及香港时富金融服务 集团投资经理，2004年3月加盟 大成基金管理有限公司，2004年 10月22日-2008年1月12日曾 任景宏证券投资基金基金经理， 2007年8月1日至2012年7月 26日担任大成优选股票型证券 投资基金基金经理，2012年7月 27日起任大成优选股票型证券 投资基金（LOF）基金，现同时 任大成基金管理有限公司助理 总经理、股票投资决策委员会主 席。具有基金从业资格。国籍： 中国 汤义峰先 生 本基金基 金经理、 数量投资 部总监 2012年 11月26 日 - 6年 中国科学院管理学博士。曾就职 于博时基金管理有限公司，历任 金融工程师、股票投资部数量化 研究员、数量化研究员兼任博时 特许价值股票型证券投资基金 及裕泽证券投资基金的基金经 理助理。2010年3月12日至2012 年6月11日曾任博时裕富沪深 300指数证券投资基金基金经理 及博时特许价值股票型证券投 资基金基金经理。2012年11月 26日起任大成优选股票型证券 投资基金（LOF）基金经理，2013 年3月8日起担任大成价值增长 证券投资基金基金经理，现同时 担任大成基金管理有限公司数 量投资部总监。具有基金从业资 格。国籍：中国 注：1、任职日期、离任日期为本基金管理人作出决定之日。 2、证券从业年限的计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、《大成优选股票型证券 投资基金基金合同》、《大成优选股票型证券投资基金（LOF）基金合同》和其他有关法律法规的规 定在基金的投资范围、投资比例、投资组合、证券交易行为、信息披露等方面符合有关法律法规、 行业监管规则和基金合同等规定，没有发生重大违法违规行为，没有运用基金财产进行内幕交易 和操纵市场行为以及进行有损基金投资人利益的关联交易，整体运作合法、合规。本基金将继续 以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，承诺将一如既往地本着诚实信用、勤勉尽责的原则 管理和运用基金财产，在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下，努力为基金份额持有人谋 求最大利益。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度和控制方法 根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的规定，资产管理人制订了《大成基 金管理有限公司公平交易制度》及《大成基金管理有限公司异常交易监控与报告制度》。资产管理 人旗下投资组合严格按照制度的规定，参与股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管 理活动，内容包括授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等与投资管理活动相关的各 个环节。研究部负责提供投资研究支持，投资部门负责投资决策，交易管理部负责实施交易并实 时监控，监察稽核部负责事前监督、事中检查和事后稽核，风险管理部负责对交易情况进行合理 性分析，通过多部门的协作互控，保证了公平交易的可操作、可稽核和可持续。 4.3.2 公平交易制度的执行情况 报告期内，基金管理人严格执行了公平交易的原则和制度。 基金管理人对旗下所有投资组合间连续4个季度的日内、3日内及5日内股票及债券交易同 向交易价差分析及相应交易情形的分析结果表明：债券交易同向交易频率较低；股票同向交易溢 价率较大主要来源于市场因素（如个股当日价格振幅较高）及组合经理交易时机选择，即投资组 合成交时间不一致以及成交价格的日内较大变动导致个别些组合间的成交价格差异较大，但参与 交易所公开竞价同日同向交易成交较少的单边交易量均不超过该股当日成交量10%。结合交易价 差分布统计分析和潜在利益输送金额统计结果表明投资组合间不存在利益输送的可能性。 4.3.3 异常交易行为的专项说明 2012年基金管理人旗下主动投资组合间股票交易存在6笔同日反向交易，原因是投资组合投 资策略需要，且参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量均不超过该股当日成交 量5%。主动型投资组合与指数型投资组合之间或指数型投资组合之间存在股票同日反向交易，参 与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该股当日成交量5%的情况有9次，原 因是指数型投资组合投资策略需要。投资组合间债券交易存在4笔同日反向交易，原因是投资组 合投资策略需要，且参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量均不超过该股当日 成交量5%。投资组合间相邻交易日反向交易的市场成交比例、成交均价等交易结果数据表明该类 交易不对市场产生重大影响，无异常。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2012年A股走出N型震荡行情，上证指数上涨3.17%，深成指上涨2.22%，中小板指数下跌 1.38%，创业板指数下跌2.14%，沪深300指数上涨7.55%。 回顾2012年国内宏观经济形势，经济增速远低于年初市场预期。前3个季度GDP增速不断下 降，前9个月规模以上工业企业利润持续负增长。伴随着经济增速放缓，今年通货膨胀水平明显 下降，但政策放松的力度相对有限。货币政策方面，央行仅下调了两次存贷款基准利率和两次存 款准备金率，受制于财政收入增长缓慢以及土地出让收入下滑，基建投资增速回升幅度也有限。 2012年初，在市场预期政府将放松货币政策和房地产政策来保增长的背景下，金融和地产板 块领涨推动股指反弹。二季度，由于经济增速和企业盈利增速下滑超预期，宏观政策也一直维持 稳健偏紧的态势，加上前期预期的地产限购放松、养老金入市等利好政策迟迟没有兑现，股指从 5月开始就逐级下跌。随后，虽然监管部门出台了股票交易费用减免、停发新股、限制创业板大 非解禁套现等一系列措施，仍难缓解市场对经济增长的悲观预期，股指持续下跌，上证综指于11 月27日收盘跌破2000点。而年底12月，由于经济企稳信号明显、资金面改善以及周期性板块相 对估值优势显现，以银行为首的周期板块爆发式上涨，最终上证和沪深300指数收复前期跌幅。 报告期内本基金基于对宏观经济和市场大势的判断，坚持自下而上、精选个股的投资思路， 坚定持有估值较低且2012年成长确定的银行、保险、地产、家电、汽车等板块的龙头优质个股。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截止本报告期末，本基金份额资产净值为1.088元，2012年7月27日至2012年12月31日 基金份额净值增长率为5.91%,同期业绩比较基准收益率为6.11%，低于业绩比较基准的表现。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望2013年，预计国内宏观经济形势将好于2011、2012年，虽然仍处在长期经济增速下台 阶的大背景下，但有望在一段时期内保持平稳复苏，经济增速对A股的负面影响将减弱。但同时， 其他影响A股的重要因素却比往年更加错综复杂，如经济结构转型、新一届政府的政策方向、海 外经济复苏进程等，这些因素的不确定性增加了今年基金投资操作的难度，但更可能成为获取超 额收益的机会。 2012年四季度国内GDP同比增长7.9%，见底回升；12月，规模以上工业增加值同比增速10.3%， 连续4个月回升，确认经济步入温和复苏。2013年房地产政策和货币政策的导向，是影响经济复 苏程度的重要因素。目前一线城市房地产库存不高且需求旺盛，房价上涨压力较大，但出于对稳 定经济增长的考虑，出台更加严格的地产调控政策的概率不大，预计2013年房地产销售和投资都 会稳定增长。货币政策方面，由于预期通胀水平会随着经济复苏回升，央行更可能采取降准和适 当放松信贷额度的方式增加流动性。 中国经济转型的方向和方式也会在今年逐渐明朗。一季度末的“两会”和下半年的十八届三 中全会，将让市场更加清晰的了解新一届政府对于未来经济工作的布局重点，这些战略构想和规 划不但对2013年，甚至对于中国未来十年的长期经济发展都会产生深远的影响。我们未来主要的 投资方向是，在经济蛋糕重新划分的过程中，得到新发展空间的行业，以及有能力在这些行业中 抢占市场、实现盈利快速增长的公司。 从四季度PMI等先行指标来看，美国经济延续温和复苏，欧元区有底部企稳迹象，中国四季 度进出口增速在海外经济回暖的带动下温和复苏，预计2013年进出口复苏态势将持续。在关注出 口对国内经济拉动的同时，需警惕由于欧美经济繁荣，大量资产从新兴市场撤出的风险。 基于上述分析，着眼于中国经济结构转型的长期进程，挖掘受益于内需稳定成长的大消费板 块和受益于结构转型的新兴产业个股仍将是我们始终坚持的主要投资方向。从具体行业来看，我 们继续坚定配置大消费中以家电、汽车、医药、食品饮料为代表的内需成长企业，及银行、地产 等低估值板块，同时积极关注符合经济转型趋势、行业潜在空间较大并具备长期核心竞争力的新 兴产业个股。 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 本报告期内，依据相关的法律法规、基金合同以及内部监察稽核制度，本基金管理人对本基 金运作、内部管理、制度执行及遵规守法情况进行了监察稽核。内部监察稽核的重点是：国家法 律法规及行业监管规则的执行情况；基金合同的遵守情况；内部规章制度的执行情况；资讯管制 和保密工作落实情况；员工职业操守规范情况，目的是规范基金财产的运作，防范和控制投资风 险，确保经营业务的稳健运行和受托资产的安全完整，维护本基金份额持有人的合法权益。 （一）根据最新的法律法规、规章、规范性文件，本基金管理人及时制定了相应的制度，并 对以前的制度进行不断修订和完善，确保本基金管理人内控制度的适时性、全面性和合法合规性。 同时，为保障制度的适时性，避免部分内控制度、业务规则与业务发展不相适应，报告期内本基 金管理人组织各部门对管理制度作了进一步梳理和完善。 （二）全面加强风险监控，不断提高基金业务风险管理水平。本年度内，深圳辖区基金公司 按照监管部门要求，深入开展内控专项治理活动，公司以此为契机在强化将风险控制放在各项工 作之首的风控理念基础上，力求将风控意识深入到每个业务条线。同时，为督促各部门完善并落 实各项内控措施，公司继续完善风险控制管理员制度，健全内控工作协调机制及监督机制，并进 一步加强投资风险数量化评价能力及事前风险防范能力，有效防范相关业务风险。 （三）日常监察和专项监察相结合，确保监察稽核的有效性和深入性。本年度，公司继续对 本基金销售、宣传等方面的材料、协议及其他法律资料等进行了严格审查，对本基金各项投资比 例、投资权限、基金交易、股票投资限制、股票库维护等方面进行实时监察，同时，还专门针对 基金投资交易（包括公平交易、转债投资、投资权限、投资比例、流动性风险、基金重仓股等）、 基金运营（基金头寸、基金结算、登记清算等）、网上交易、基金销售等进行专项监察。通过日常 监察，保证了公司监察的全面性、实时性，通过专项监察，及时发现并纠正了业务中的潜在风险， 加强了业务部门和人员的风险意识，从而较好地预防了风险的发生。 （四）加强了对投资管理人员通讯工具在交易时间的集中管理，定期或不定期的对投资管理 人员的网络即时通讯记录、电话录音等进行抽查，有效的防范了各种形式的利益输送行为。 （五）以多种方式加强合规教育与培训，提高全公司的合规守法意识。及时向全公司传达与 基金相关的法律法规，并要求公司各部门贯彻到日常工作中。公司监察稽核部通过解答各业务部 门提出的法律问题，提供法律依据，对于较为重大疑难法律事项及时咨询公司外部律师或监管部 门，避免了业务发展中的盲目性，及时防范风险，维护了基金份额持有人的利益。 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本基金管理人指导基金估值业务的领导小组为公司估值委员会，公司估值委员会主要负责估 值政策和估值程序的制定、修订以及执行情况的监督。估值委员会由股票投资部、研究部、固定 收益部、风险管理部、基金运营部、监察稽核部、委托投资部指定人员组成。公司估值委员会的 相关成员均具备相应的专业胜任能力和相关工作经历，估值委员会成员中包括两名投资组合经理。 股票投资部、研究部、固定收益部、风险管理部和委托投资部负责关注相关投资品种的动态， 评判基金持有的投资品种是否处于不活跃的交易状态或者最近交易日后经济环境发生了重大变化 或证券发行机构发生了影响证券价格的重大事件，从而确定估值日需要进行估值测算或者调整的 投资品种；提出合理的数量分析模型对需要进行估值测算或者调整的投资品种进行公允价值定价 与计量；定期对估值政策和程序进行评价，以保证其持续适用；基金运营部负责日常的基金资产 的估值业务，执行基金估值政策，并负责与托管行沟通估值调整事项；监察稽核部负责审核估值 政策和程序的一致性，监督估值委员会工作流程中的风险控制，并负责估值调整事项的信息披露 工作。 本基金的日常估值程序由基金运营部基金估值核算员执行，并与托管银行的估值结果核对一 致。基金估值政策的议定和修改采用集体讨论机制，基金经理及投资经理作为估值小组成员，对 本基金持仓证券的交易情况、信息披露情况保持应有的职业敏感，向估值委员会提供估值参考信 息，参与估值政策讨论。对需采用特别估值程序的证券，基金管理人及时启动特别估值程序，由 估值委员会讨论议定特别估值方案并与托管行沟通后由基金运营部具体执行。 本基金管理人参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突，截止报告期末未与外部估值 定价服务机构签约。 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金管理人将严格按照本基金基金合同的规定进行收益分配。本报告期内本基金无收益分 配事项。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期内，中国银行股份有限公司（以下称“本托管人”）在对转型前大成优选股票型证 券投资基金及转型后大成优选股票型证券投资基金（LOF）（以下称“本基金”）的托管过程中， 严格遵守《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议的有关规定，不存在损 害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内，本托管人根据《证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同和托管协议 的规定，对本基金管理人的投资运作进行了必要的监督，对基金资产净值的计算、基金费用开支 等方面进行了认真地复核，未发现本基金管理人存在损害基金份额持有人利益的行为。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告（注：财务会计报告中的“金 融工具风险及管理”部分未在托管人复核范围内）、投资组合报告等数据真实、准确和完整。 §6 审计报告(转型前) 审计报告标题 审计报告 审计报告收件人 大成优选股票型证券投资基金全体基金份额持有人 引言段 我们审计了后附的 大成优选股票型证券投资基金 (以下简称 “ 大成优选基金 ”)的财务报表，包括2012年7月26日(基 金合同失效前日)的资产负债表、 2012年1月1日至2012年7 月26日(基金合同失效前日) 止期间的利润表和所有者权益 (基金净值)变动表以及财务报表附注。 管理层对财务报表的责任段 编制和公允列报财务报表是大成优选基金的基金管理人 大成 基金管理有限公司 管理层的责任。这种责任包括： (1)按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会(以下简称 “中国证监会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作 编制财务报表，并使其实现公允反映； (2)设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由 于舞弊或错误导致的重大错报。 注册会计师的责任段 我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意 见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。 中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道 德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错 报获取合理保证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露 的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括 对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进 行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相 关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控 制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政 策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总 体列报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计 意见提供了基础 审计意见段 我们认为，上述大成优选基金的财务报表在所有重大方面按照 企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证监会发布的 有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了大成优 选基金2012年7月26日(基金合同失效前日)的财务状况以及 2012年1月1日至2012年7月26日(基金合同失效前日) 止期 间的经营成果和基金净值变动情况。 注册会计师的姓名 薛竞、刘颖 会计师事务所的名称 普华永道中会计师事务所有限公司 会计师事务所的地址 中国上海市 审计报告日期 2013年3月25日 §6 审计报告（转型后） 审计报告标题 审计报告 审计报告收件人 大成优选股票型证券投资基金(LOF)全体基金份额持有人 引言段 我们审计了后附的 大成优选股票型证券投资基金(LOF) (以 下简称“ 大成优选基金(LOF)”)的财务报表，包括 2012 年12月31日的资产负债表、 2012年7月27日(基金合同生效 日)至2012年12月31日止期间 的利润表和所有者权益(基金 净值)变动表以及财务报表附注。 管理层对财务报表的责任段 编制和公允列报财务报表是 大成优选基金(LOF) 的基金管理 人 大成基金管理有限公司 管理层的责任。这种责任包括： (1)按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会(以下简称 “中国证监会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作 编制财务报表，并使其实现公允反映； (2)设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由 于舞弊或错误导致的重大错报。 注册会计师的责任段 我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意 见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。 中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道 德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错 报获取合理保证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露 的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括 对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进 行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相 关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控 制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政 策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总 体列报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计 意见提供了基础。 审计意见段 我们认为，上述大成优选基金(LOF) 的财务报表在所有重大方 面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证监会 发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了 大成优选基金(LOF)2012 年12月31日的财务状况以及 2012 年7月27日(基金合同生效日)至2012年12月31日止期间的 经营成果和基金净值变动情况。 注册会计师的姓名 薛竞、刘颖 会计师事务所的名称 普华永道中天会计师事务所有限公司 会计师事务所的地址 中国 上海市 审计报告日期 2013年3月25日 §7 年度财务报表(转型前) 7.1 资产负债表(转型前) 会计主体：大成优选股票型证券投资基金 报告截止日： 2012年7月26日（基金合同失效前日） 单位：人民币元 资 产 附注号 2012年7月26日（基金合 同失效前日） 上年度末 2011年12月31日 资 产： 银行存款 7.4.7.1 115,992,251.00 388,242,450.59 结算备付金 - 1,558,332.90 存出保证金 618,871.31 870,676.50 交易性金融资产 7.4.7.2 2,540,564,825.39 3,130,974,187.54 其中：股票投资 2,540,564,825.39 3,130,974,187.54 基金投资 - - 债券投资 - - 资产支持证券投资 - - 衍生金融资产 7.4.7.3 - - 买入返售金融资产 7.4.7.4 1,000,000,000.00 - 应收证券清算款 322,826.31 5,929,870.65 应收利息 7.4.7.5 489,063.98 76,113.02 应收股利 1,465,413.98 - 应收申购款 - - 递延所得税资产 - - 其他资产 7.4.7.6 - - 资产总计 3,659,453,251.97 3,527,651,631.20 负债和所有者权益 附注号 2012年7月26日（基金合 同失效前日） 上年度末 2011年12月31日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 7.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 - - 应付赎回款 - - 应付管理人报酬 1,428,491.36 3,929,707.79 应付托管费 666,166.53 785,941.58 应付销售服务费 - - 应付交易费用 7.4.7.7 1,300,320.68 482,565.23 应交税费 16,313.60 16,313.60 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 7.4.7.8 771,648.00 918,000.00 负债合计 4,182,940.17 6,132,528.20 所有者权益： 实收基金 7.4.7.9 4,674,305,067.90 4,674,305,067.90 未分配利润 7.4.7.10 -1,019,034,756.10 -1,152,785,964.90 所有者权益合计 3,655,270,311.80 3,521,519,103.00 负债和所有者权益总计 3,659,453,251.97 3,527,651,631.20 注：报告截止日2012年7月26日(基金合同失效前日)，基金份额净值0.782元，基金份额总额 4,674,305,067.90份。 7.2 利润表 会计主体：大成优选股票型证券投资基金 本报告期：2012年1月1日至2012年7月26日（基金合同失效前日） 单位：人民币元 项 目 附注号 本期 2012年1月1日至2012 年7月26日 上年度可比期间 2011年1月1日至 2011年12月31日 一、收入 168,536,466.86 -1,357,687,831.17 1.利息收入 2,789,369.09 2,491,611.76 其中：存款利息收入 7.4.7.11 1,696,380.51 2,491,611.76 债券利息收入 - - 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 1,092,988.58 - 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-”填列） -330,104,902.79 56,984,833.67 其中：股票投资收益 7.4.7.12 -380,044,616.31 16,115,508.25 基金投资收益 - - 债券投资收益 7.4.7.13 - - 资产支持证券投资收益 - - 衍生工具收益 7.4.7.14 - - 股利收益 7.4.7.15 49,939,713.52 40,869,325.42 3.公允价值变动收益（损失以 “-”号填列） 7.4.7.16 472,617,225.22 -1,417,164,276.60 4. 汇兑收益（损失以“-”号 填列） - - 5.其他收入（损失以“-”号填 列） 7.4.7.17 23,234,775.34 - 二、费用 34,785,258.06 116,247,221.24 1．管理人报酬 7.4.10.2.1 25,006,617.10 98,881,515.84 2．托管费 7.4.10.2.2 5,381,791.67 11,407,062.14 3．销售服务费 - - 4．交易费用 7.4.7.18 4,056,006.66 5,455,981.03 5．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产支出 - - 6．其他费用 7.4.7.19 340,842.63 502,662.23 三、利润总额 （亏损总额以“-” 号填列） 133,751,208.80 -1,473,935,052.41 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-”号 填列） 133,751,208.80 -1,473,935,052.41 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：大成优选股票型证券投资基金 本报告期：2012年1月1日至2012年7月26日（基金合同失效前日） 单位：人民币元 项目 本期 2012年1月1日至2012年7月26日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金 净值） 4,674,305,067.90 -1,152,785,964.90 3,521,519,103.00 二、本期经营活动产生的基 金净值变动数（本期利润） - 133,751,208.80 133,751,208.80 三、本期基金份额交易产生 的基金净值变动数 （净值减少以“-”号填列） - - - 其中：1.基金申购款 - - - 2.基金赎回款 - - - 四、本期向基金份额持有人 分配利润产生的基金净值 变动（净值减少以“-”号 填列） - - - 五、期末所有者权益（基金 净值） 4,674,305,067.90 -1,019,034,756.10 3,655,270,311.80 项目 上年度可比期间 2011年1月1日至2011年12月31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金 净值） 4,674,305,067.90 321,149,087.51 4,995,454,155.41 二、本期经营活动产生的基 金净值变动数（本期利润） - -1,473,935,052.41 -1,473,935,052.41 三、本期基金份额交易产生 的基金净值变动数 （净值减少以“-”号填列） - - - 其中：1.基金申购款 - - - 2.基金赎回款 - - - 四、本期向基金份额持有人 分配利润产生的基金净值 变动（净值减少以“-”号 填列） - - - 五、期末所有者权益（基金 净值） 4,674,305,067.90 -1,152,785,964.90 3,521,519,103.00 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署： 基金管理公司负责人：王颢 主管会计工作负责人：刘彩晖 会计机构负责人：范瑛 7.4 报表附注 7.4.1 基金基本情况 大成优选股票型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称 “中国证监会”)证监基金字[2007]第190号《关于同意大成优选股票型证券投资基金募集的批 复》核准，由大成基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《大成优选股票 型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型封闭式，存续期限为五年；但基金合 同生效满12个月后，若基金折价率连续50个交易日超过20%，可以转换运作方式，成为上市开 放式基金(LOF)。本基金首次设立募集不包括认购资金利息共募集人民币4,673,566,466.18元， 业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道中天验字 (2007) 第098号验资报告予以验 证。经向中国证监会备案，《大成优选股票型证券投资基金基金合同》于2007年8月1日正式生 效，基金合同生效日的基金份额总额为4,674,305,067.90份基金份额，其中认购资金利息折合 738,601.72份基金份额。 本基金的基金管理人为大成基金管理有限公司，基金托管人为中国银行股份有限公司。本基 金经深圳证券交易所(以下简称“深交所”) 深证上 [2007]140号文审核同意，于2007年9月7 日在深交所挂牌交易。 根据大成优选基金份额持有人大会2012年6月21日决议通过的《关于大成优选股票型基金 证券投资基金转型有关事项的议案》以及中国证监会证监许可字[2012] 919号《关于核准大成优 选股票型证券投资基金基金份额持有人大会决议的批复》，大成优选基金的基金管理人大成基金管 理有限公司于2012年6月22日发布《关于大成优选股票型证券投资基金基金份额持有人大会表 决结果的公告》，向深交所申请提前终止大成优选基金的上市交易，并获深交所深证复[2012] 237 号《大成优选股票型证券投资基金终止上市的公告》的同意。根据《中华人民共和国证券投资基 金法》、《证券投资基金运作管理办法》、《大成优选股票型证券投资基金基金合同》、《深圳证券交 易所证券投资基金上市规则》、中国证监会《关于核准大成优选股票型证券投资基金基金份额持有 人大会决议的批复》和《关于大成优选股票型证券投资基金基金份额持有人大会表决结果的公告》 等的有关规定，大成优选基金于2012年7月26日进行终止上市权利登记，2012年7月27日终 止上市。《大成优选股票型证券投资基金基金合同》自终止上市日起失效，《大成优选股票型证券 投资基金(LOF)基金合同》于同一日起生效，同时本基金更名为大成优选股票型证券投资基金 (LOF)。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《大成优选股票型证券投资基金基金合同》的有 关规定，本基金的投资范围为国内依法发行上市的股票、权证、债券、资产支持证券及中国证监 会批准的允许基金投资的其他金融工具。本基金投资组合中，股票投资比例范围为基金资产的 60-100%，其中权证投资比例范围为基金资产净值的0-3%；固定收益类证券和现金投资比例范围 为基金资产的0-40%，其中资产支持证券投资比例范围为基金资产净值的0-20%，现金和到期日在 一年以内的政府债券等短期金融工具的比例最低可以为0。本基金的业绩比较基准为：80%×沪深 300指数收益率＋20%×中信标普全债指数收益率。 本财务报表由本基金的基金管理人大成基金管理有限公司于2013年3月25日批准报出。 7.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日颁布的《企业会计准则－基本准则》和38 项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定(以下 合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告 和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《 大成优 选股票型证券投资基金 基金合同》和在财务报表附注7.4.4所列示的中国证监会发布的有关规定 及允许的基金行业实务操作编制。 经中国证监会批准并经深交所同意，基金管理人大成基金管理有限公司将本基金于基金合同 失效日转型为大成优选股票型证券投资基金(LOF)并相应延长存续期至不定期，因此本基金财务报 表仍以持续经营假设为编制基础。 7.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金2012年1月1日至2012年7月26日(基金合同失效前日)止期间的财务报表符合企业 会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2012年7月26日(基金合同失效前日)的财务状况 以及2012年1月1日至2012年7月26日(基金合同失效前日) 止期间的经营成果和基金净值变 动情况等有关信息。 7.4.4 重要会计政策和会计估计 7.4.4.1 会计年度 本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。本财务报表的实际编制期间为2012年1 月1日至2012年7月26日(基金合同失效前日)。 7.4.4.2 记账本位币 本基金的记账本位币为人民币。 7.4.4.3 金融资产和金融负债的分类 (1)金融资产的分类 金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款 项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图 和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。 本基金目前以交易目的持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)分类为以公 允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以 衍生金融资产列示外，以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资产负债表中以 交易性金融资产列示。 本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类 应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。 (2)金融负债的分类 金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金 融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本 基金持有的其他金融负债包括其他各类应付款项等。 7.4.4.4 金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用计入当期损益； 对于支付的价款中包含的债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。应 收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。 对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于 应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。 金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1) 收取该金融资产现金流量的合同权利终 止；(2) 该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方； 或者(3) 该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风 险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。 金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。 终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。 7.4.4.5 金融资产和金融负债的估值原则 （未完）  |