[年报]杭齿前进：2012年年度报告
杭州前进齿轮箱集团股份有限公司 601177 2012年年度报告 重要提示 一、 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人茅建荣、主管会计工作负责人孙小影及会计机构负责人（会计主管人员） 张德军声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案： 公司拟以2012年末总 股本400,060,000股为基数，向全体股东每10股分配现金股利0.20元（含税），共分配现金 股利8,001,200.00元（含税），不进行资本公积金转增股本，剩余可供股东分配的利润 292,145,489.26元结转以后年度分配。该利润分配的预案还需提交公司2012年年度股东大 会审议通过。 六、 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承 诺，敬请投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？ 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 目录 第一节 释义及重大风险提示 ......................................................................................................... 3 第二节 公司简介 ............................................................................................................................ 5 第三节 会计数据和财务指标摘要 ................................................................................................. 7 第四节 董事会报告 ........................................................................................................................ 9 第五节 重要事项 .......................................................................................................................... 30 第六节 股份变动及股东情况 ....................................................................................................... 35 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 41 第八节 公司治理 .......................................................................................................................... 49 第九节 内部控制 .......................................................................................................................... 52 第十节 财务会计报告 .................................................................................................................. 53 第十一节 备查文件目录............................................................................................................. 139 第一节 释义及重大风险提示 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 交易商协会 指 中国银行间市场交易商协会 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币 亿元，中国法定流通货币单位 本公司、公司、集团公司、杭齿 集团、杭齿前进 指 杭州前进齿轮箱集团股份有限公 司 萧山国资 指 杭州市萧山区国有资产经营总公 司 华融资产 指 中国华融资产管理股份有限公司 东方资产 指 中国东方资产管理公司 绍兴前进 指 绍兴前进齿轮箱有限公司 前进锻造 指 杭州前进锻造有限公司 前进铸造 指 杭州前进铸造有限公司 前进马森 指 杭州前进马森船舶传动有限公司 前进重机 指 杭州前进重型机械有限公司（原 名为杭州前进风电齿轮箱有限公 司，简称前进风电） 前进通用 指 杭州前进通用机械有限公司 前进检测 指 杭州前进传动技术检测有限公司 马来西亚前进 指 前进齿轮开发(马来西亚)有限公 司 香港前进 指 前进齿轮开发有限公司 武汉前进 指 武汉前进齿轮开发有限公司 大连前进 指 大连前进齿轮开发有限公司 广东前进 指 广东前进齿轮开发有限公司 上海前进 指 上海前进齿轮经营有限公司 前进贸易 指 杭州前进进出口贸易有限公司 前进联轴器 指 杭州前进联轴器有限公司 长兴铸造 指 浙江长兴前进机械铸造有限公司 之江分厂 指 杭州前进齿轮箱集团有限公司之 江分公司 杭维柯传动 指 杭州依维柯汽车传动技术有限公 司 杭维柯变速器 指 杭州依维柯汽车变速器有限公司 绍兴传动 指 绍兴前进传动机械有限公司 绍兴金道 指 绍兴金道传动机械有限公司 临江公司 指 杭州临江前进齿轮箱有限公司 杭粉所 指 杭州粉末冶金研究所有限公司 上海新世纪 指 上海新世纪资信评估投资服务有 限公司 二、 重大风险提示： 公司已在本年度报告中详细描述公司面临的风险，敬请投资者予以关注，详见本年度报 告“董事会报告”的有关章节中关于公司面临风险的描述。 第二节 公司简介 一、 公司信息 公司的中文名称 杭州前进齿轮箱集团股份有限公司 公司的中文名称简称 杭齿前进 公司的外文名称 Hangzhou Advance Gearbox Group Co., Ltd. 公司的外文名称缩写 HAGG 公司的法定代表人 茅建荣 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 欧阳建国 黄小贞 联系地址 杭州市萧山区萧金路45号杭齿 证券部 杭州市萧山区萧金路45号杭齿 证券部 电话 0571-83802671 0571-83802671 传真 0571-83802049 0571-83802049 电子信箱 ouy@chinaadvance.com stock@chinaadvance.com 三、 基本情况简介 公司注册地址 浙江省杭州市萧山区萧金路45号 公司注册地址的邮政编码 311203 公司办公地址 浙江省杭州市萧山区萧金路45号 公司办公地址的邮政编码 311203 公司网址 http://www.chinaadvance.com 电子信箱 hcinfo@chinaadvance.com 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 公司证券部 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 A股 上海证券交易所 杭齿前进 601177 六、 公司报告期内注册变更情况 (一) 基本情况 公司报告期内注册情况未变更。 (二)公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见2010年年度报告公司基本情况。 (三)公司上市以来，主营业务的变化情况 公司上市以来，主营业务未发生变化。 (四)公司上市以来,历次控股股东的变更情况 公司上市以来,控股股东未发生变更。 七、 其他有关资料 公司聘请的会计师事务所名称（境内） 名称 天健会计师事务所（特殊普通 合伙） 办公地址 浙江省杭州市西溪路128 号 新湖商务大厦6-10F 签字会计师姓名 林国雄 韦军 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 信达证券股份有限公司 办公地址 北京市西城区闹市口大街9号 院1号楼信达金融中心 签字的保荐代表人 姓名 陈仕强、赵红卫 持续督导的期间 2010年10月11日至2012年12 月31日 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、 报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2012年 2011年 本期比上年同 期增减(%) 2010年 营业收入 1,680,742,847.18 2,371,516,101.65 -29.13 2,209,622,878.93 归属于上市公司股东的净利 润 68,552,874.38 149,276,637.66 -54.08 129,192,676.57 归属于上市公司股东的扣除 非经常性损益的净利润 21,365,280.48 123,269,212.58 -82.67 120,227,702.37 经营活动产生的现金流量净 额 67,313,868.03 23,821,050.14 182.58 279,095,583.90 2012年末 2011年末 本期末比上年 同期末增减 (%) 2010年末 归属于上市公司股东的净资 产 1,710,934,086.96 1,674,297,246.69 2.19 1,532,520,224.53 总资产 3,267,379,500.60 3,622,686,400.89 -9.81 3,264,636,090.64 (二) 主要财务数据 主要财务指标 2012年 2011年 本期比上年同 期增减(%) 2010年 基本每股收益（元／股） 0.1714 0.3731 -54.06 0.3984 稀释每股收益（元／股） 0.1714 0.3731 -54.06 0.3984 扣除非经常性损益后的基本 每股收益（元／股） 0.0534 0.3081 -82.67 0.3707 加权平均净资产收益率（%） 4.05 9.31 减少5.26个百 分点 14.93 扣除非经常性损益后的加权 平均净资产收益率（%） 1.26 7.69 减少6.43个百 分点 13.89 2012年受国际经济形势和国家宏观调控双重影响，本公司及下属子公司的下游行业需求不 足，特别是工程机械和风电行业市场低迷，2012年度，公司营业收入与上年度相比下滑29.13%， 同时营业利润、利润总额、归属于上市公司股东的净利润、基本每股收益、加权平均净资产收 益率与上年度相比，均出现了相当幅度的下降。 二、 非经常性损益项目和金额 单位：元 币种：人民币 非经常性损益项 目 2012年金额 附注（如适用） 2011年金额 2010年金额 非流动资产处置 损益 8,840,045.39 主要是处置长期 股权投资产生的 收益 5,041,115.80 1,769,220.38 越权审批，或无正 3,609,782.46 系收到返还的水 2,243,608.98 式批准文件，或偶 发性的税收返还、 减免 利建设专项资金 及房产税等。 计入当期损益的 政府补助，但与公 司正常经营业务 密切相关，符合国 家政策规定、按照 一定标准定额或 定量持续享受的 政府补助除外 36,326,161.14 主要是收到当地 政府财政奖励、技 改资助资金等 22,595,996.29 14,733,692.34 因不可抗力因素， 如遭受自然灾害 而计提的各项资 产减值准备 -3,188,139.75 除上述各项之外 的其他营业外收 入和支出 -426,531.16 主要是捐赠支出 等 3,593,329.81 -731,066.17 其他符合非经常 性损益定义的损 益项目 6,817,608.03 分步实现的非同 一控制下企业合 并产生的投资收 益 少数股东权益影 响额 -1,279,386.57 -2,635,582.57 -1,630,876.95 所得税影响额 -6,700,085.39 -4,831,043.23 -1,987,855.65 合计 47,187,593.90 26,007,425.08 8,964,974.20 三、 采用公允价值计量的项目 单位:元 币种:人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影 响金额 可供出售金融资 产 8,393,269.68 6,805,513.32 -1,587,756.36 147,561.00 合计 8,393,269.68 6,805,513.32 -1,587,756.36 147,561.00 第四节 董事会报告 一、 董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析 2012年受国际经济形势和国家宏观调控双重影响，房地产和基本建设的增速下降较快，消 费和需求市场的持续疲软，使产能相对过剩的矛盾有所增加，导致区域市场竞争激烈度加剧。 整体来看，2012年机械工业的发展环境可以说是内外矛盾重叠交集，从外部看，需求增长下滑 较快；从内部看，行业运行中减收增支的因素不断增加，利润率由升转降，一是价格下滑；二 是产能过剩；三是成本上升，不仅人工成本明显上升，而且财务成本继续高速增长；四是拖欠 货款严重，应收账款占主营业务收入的比重不断攀升。总体情况严峻。 据船舶协会统计，2012年1~11月，全国造船完工5055万载重吨，同比下降18.2%。1~10 月，中国船舶工业协会重点监测的船舶企业实现利润总额同比下降55.6%，船舶行业整体状况 堪忧。 从2011年下半年开始，工程机械行业一直处于下滑态势，2012年，行业更是整体下降， 由于主机厂家大力降低库存，销售量远大于生产量，2012年工程机械销量大幅下滑,年末出现微 弱改善迹象。装载机、推土机、压路机分别销售17.3、1.07和1.3万台,同比分别下滑29%、18.5% 和39.5%。 在2012年，由于我国对新建风电场的限制，使得我国风电生产企业的出货量大减，据中国 风能协会初步统计，2012年中国新增风电机组装机容量14048.65兆瓦(其中海上风电装机容量 127兆瓦)，比上年的17630.9下降3582.3兆瓦，累计风电装机容量达到76412.85兆瓦。在经历 了连续数年的高速增长后，2012年中国风电行业开始面临一系列发展瓶颈：上游产能过剩、下 游需求疲软、过度的低价竞争、并网消纳困难、弃风限电严重、产业链资金压力加剧、出口遭 遇贸易壁垒，全行业面临亏损风险，发展增速开始放缓。 据中国汽车工业协会统计，2012年商用车产销比上年同期分别下降4.71%和5.49%，2012 年客车销售47.66万辆，同比增长3.22%，其中大型客车销售8.78万辆，同比增长4.43%，中 型客车销售8.72万辆，同比下降2.24%。从燃油性质细分客车品种来看，柴油客车微增，共销 售31.77万辆，同比增长1.48%，汽油客车销售11.95万辆，同比下降6.92%；在新能源优惠政 策刺激下，其他燃料客车增速依然显著，2012年，其他燃料客车共销售3.94万辆，同比增长 94.43%。 面对前所未有的困难和挑战，公司积极应对，着力提升应变能力，积极开拓细分市场新领 域，加速新品开发，推进精益管理、开展降本增效活动，加强风险管控，做好子公司股权重组， 加强人力资源培训以提高员工综合素质，多项措施提高企业核心竞争力。由于受宏观调控和行 业形势的影响，本公司及下属子公司的下游行业需求不足，尤其受工程机械行业下滑和风电行 业市场低迷的影响较大，报告期内公司实现营业收入16.81亿元，较上年同期下降29.13%；归 属于母公司所有者的净利润0.69亿元，较上年同期下降54.08%。 公司围绕年度目标，重点做好了以下工作： （1）积极开拓细分市场，新领域配套取得突破 公司注重从船机细分市场中积极捕捉商机，船用中小功率和中大功率渔船产品销售显著增 长，尤其是中大功率以上系列产品更是占据了明显的竞争优势。看准高端、特种、节能环保等 产品需求趋旺，大力开拓轻型高速、特种舰船等新产品市场；船用推进系统成套销售在国际国 内市场上升势头良好，获得了特种渔船和远洋拖网渔船项目多套订单。 工程机械扩大了电液控制变速箱的国际市场（随整机出口）；6吨及6吨以上装载机变速箱 实现小批量配套；多个规格的变矩器开始与主机厂配套，新增配套主机厂7家。 公司以开拓风电产品新用户为重点，努力赢得供货机会，已开发多家主机厂。2.5MW 与 3MW风电齿轮箱试制成功，并通过了德国GL认证。 公司的客车和城市公交车业务得到稳固和扩大，同时抓住新能源客车的发展机遇，天然气 客车、电动客车、混合动力客车成功进行了小批量配套，其中电动车变速器与电机动力总成实 现了打包销售。 （2）积极开发新品，技术创新成绩显著 开发完成SGW1100齿轮箱，系国内首台套采用大功率低速柴油主机配轴带发电机的双速 结构船用齿轮箱，并通过了德国GL船检认证；成功加入欧洲某知名水动力研究机构牵头的可 调桨桨叶设计项目联盟，及时共享最新研究成果，优化提升公司螺旋桨设计能力和水平。 工程机械完成多个变速器和动力换档变速器等新产品的研发，进入铁路机械、轮式挖掘机、 机场牵引作业车辆等新领域；与高校和研究院合作开发纯电动和混合动力车用变速器，提升产 品竞争力。 “大兆瓦级风电齿轮箱关键技术研究及产业化”列入2012年度浙江省重大科技专项计划项 目，设计完成用于1MW垂直轴风力发电的增速箱FZ260，已在某风电场内进行系统测试。 完成了特种车辆、25000Kw燃气机超扭安全装置等多种湿式、干式摩擦片的研发。 2012年公司新增授权专利54件，其中发明专利6件，目前公司已累计拥有各类授权专利162 件，其中有效授权专利151件，发明专利15件。 （3）推进技术改造，装备实力提升 公司实施完成了募投项目，并完成了2.5MW、6.4MW试车台位等试验装备的建设，公 司装备整体实力上了新台阶。 （4）做好子公司股权重组 加强对子公司的投资管理，完成杭维柯变速器和杭维柯传动股权转让；通过收购前进联 轴器自然人股东股权方式实现对前进联轴器的控股；完成绍兴前进分立重组工作；前进风电进 行产业转型，前进风电更名为前进重机；成立杭粉所、临江公司两个全资销售子公司。 （5）提高基础管理水平，加强风险管控 2012年是“精益管理年”，公司全面开展精益化生产、精细化管理和合理化建议，持续 改善与提高活动。深入开展质量改进活动，全面开展内部审核和管理评审工作，顺利通过中国 新时代质量管理体系现场审核、测量管理体系认证和杭州市萧山区质量奖现场评审；汽车产品 取得ISO/TS16949认证证书。强化对子公司和下属核算单位财务工作的规范和指导，制定全资 子公司财务管理制度，对重要子公司开展会计稽核工作，加强对全资子公司的管控。 (一) 主营业务分析 1、 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 1,680,742,847.18 2,371,516,101.65 -29.13 营业成本 1,316,264,916.31 1,818,729,643.70 -27.63 销售费用 54,235,372.95 68,641,238.98 -20.99 管理费用 230,470,100.39 273,802,565.68 -15.83 财务费用 34,435,125.65 18,849,466.43 82.68 经营活动产生的现金流量净额 67,313,868.03 23,821,050.14 182.58 投资活动产生的现金流量净额 -301,066,094.05 -255,912,147.89 筹资活动产生的现金流量净额 112,802,192.39 166,357,995.07 -32.19 研发支出 70,627,602.28 79,987,674.16 -11.70 营业税金及附加 10,496,008.22 7,611,108.95 37.90 投资收益 6,491,486.50 -14,611,931.63 营业外支出 3,047,866.47 2,250,595.31 35.42 所得税费用 10,202,908.04 29,402,069.68 -65.3 少数股东损益 -7,961,501.64 14,199,595.65 -156.07 归属于母公司所有者的净利润 68,552,874.38 149,276,637.66 -54.08 基本每股收益 0.17 0.37 -54.06 其他综合收益 -1,289,726.79 -7,499,615.50 本期数比上年同期数变动比例较大的主要原因分析： ⑴ 营业税金及附加：主要原因是本期流转税税额增加。 ⑵ 投资收益：主要原因是收购前进联轴器公司时原持有的股份按公允价值计算应享有的份额 大于账面价值所产生的收益；另一方面公司转让所持有的合营企业杭维柯变速器及杭维柯传动 各19.50%的股份产生收益，以及杭维柯变速器及杭维柯传动仍处于经营亏损状态，公司因持股 比例的减少而相对减少投资损失。 ⑶ 营业外支出：主要原因是母公司水利建设专项资金返还同比减少。 ⑷ 归属于母公司所有者的净利润：主要原因是业绩同比下降所致。 ⑸ 少数股东损益：主要原因是子公司净利润同比下降及绍兴前进分立后由控股子公司转变为 全资子公司，少数股东由持股45%到完全退出，导致少数股东享有的损益同比减少。 ⑹ 基本每股收益：主要原因是业绩同比下降所致。 ⑺ 其他综合收益：主要原因是公司持有的徐工机械的股票的公允价值变动同比上升。 2、 收入 (1) 驱动业务收入变化的因素分析 报告期内公司实现营业收入1,680,742,847.18元，较上年同期下降29.13%，主要原因受宏观 经济和行业形势影响，公司主要产品销售量有所下滑。 (2) 以实物销售为主的公司产品收入影响因素分析 2012年公司实物生产、销售情况（单位：台份）： 项 目 年初库存量 本年产量 本年销量 年末库存 船用齿轮箱产品 6153 46197 46759 5591 工程机械变速箱产品 14755 33467 40887 7335 汽车变速器产品 4721 7358 7691 4388 风电及工业传动产品 45 171 143 73 (3) 订单分析 公司产品销售模式分为直接销售和间接销售。由于船用齿轮箱客户分散，公司通过销售性子 公司，管理遍布全国的30多家经销商，采取经销商间接销售的模式。大功率船用齿轮箱一般带 有定制性质，均签订合同，而常规品种的中小功率船用齿轮箱公司则部分采取事先备货供用户 现场直接提货的形式。工程机械、风电及汽车相关产品采取直接销售的模式，由公司直接销售 给工程机械、汽车和风电设备制造商，公司一般与上述客户建立了长期合作关系，双方一般签 订框架协议，每月根据客户具体要货计划进行生产销售。 根据公司的营销模式，总体来看，船用齿轮箱新增订单总体持平、略有下滑，但执行率较 高；工程机械变速箱的实际要货因行业下滑全年累计产生较大幅度下降；汽车变速器的实际要 货累计与上年度基本持平；风电相关产品仍处于市场开拓阶段，新增订单具有一定波动性，先 期订单受行业大幅下滑的影响、实际执行交货量较低。 (4) 主要销售客户的情况 前五名客户销售收入金额合计31,909.93万元，占营业收入的比重18.98%。 3、 成本 (1) 成本分析表 单位:元 分产品情况 分产品 成本构成 项目 本期金额 本期占 总成本 比例(%) 上年同期金额 上年同期 占总成本 比例(%) 本期金额 较上年同 期变动比 例(%) 船用齿轮箱产品 原材料 466,195,234.27 80.78 535,496,061.66 81.29 -12.94 船用齿轮箱产品 燃料动力 13,123,558.27 2.27 15,859,107.24 2.41 -17.25 船用齿轮箱产品 工资及福 利费 30,051,763.07 5.21 33,289,216.18 5.05 -9.73 船用齿轮箱产品 折旧费用 28,616,157.02 4.96 25,981,874.08 3.94 10.14 船用齿轮箱产品 其他制造 费用 39,116,710.95 6.78 48,083,322.61 7.30 -18.65 船用齿轮箱产品 合计 577,103,423.58 100.00 658,709,581.77 100.00 -12.39 工程机械变速箱 产品 原材料 291,853,436.53 82.07 535,194,653.35 82.52 -45.47 工程机械变速箱 产品 燃料动力 9,436,078.78 2.65 17,494,691.55 2.70 -46.06 工程机械变速箱 产品 工资及福 利费 13,638,797.12 3.84 29,348,999.43 4.53 -53.53 工程机械变速箱 产品 折旧费用 18,363,196.18 5.16 25,205,676.84 3.89 -27.15 工程机械变速箱 产品 其他制造 费用 22,324,393.10 6.28 41,323,678.49 6.37 -45.98 工程机械变速箱 产品 合计 355,615,901.72 100.00 648,567,699.66 100.00 -45.17 汽车变速器产品 原材料 47,725,727.85 78.89 48,165,443.80 78.79 -0.91 汽车变速器产品 燃料动力 1,940,632.56 3.21 2,066,925.28 3.38 -6.11 汽车变速器产品 工资及福 利费 3,788,892.87 6.26 3,909,030.62 6.39 -3.07 汽车变速器产品 折旧费用 2,785,125.69 4.60 2,567,547.37 4.20 8.47 汽车变速器产品 制造费用 4,256,284.47 7.04 4,423,133.10 7.24 -3.77 汽车变速器产品 合计 60,496,663.44 100.00 61,132,080.17 100.00 -1.04 风电及工业传动 产品 原材料 35,448,755.13 68.18 77,632,356.75 69.17 -54.34 风电及工业传动 产品 燃料动力 2,093,700.84 4.03 4,753,231.84 4.24 -55.95 风电及工业传动 产品 工资及福 利费 4,064,313.09 7.82 8,890,174.19 7.92 -54.28 风电及工业传动 产品 折旧费用 6,102,696.42 11.74 10,864,441.52 9.68 -43.83 风电及工业传动 产品 制造费用 4,283,444.93 8.24 10,086,764.45 8.99 -57.53 风电及工业传动 产品 合计 51,992,910.41 100.00 112,226,968.75 100.00 -53.67 摩擦及粉末冶金 产品 原材料 23,102,781.21 67.46 22,791,909.92 68.32 1.36 摩擦及粉末冶金 产品 燃料动力 1,768,492.57 5.16 1,753,401.22 5.26 0.86 摩擦及粉末冶金 产品 工资及福 利费 3,678,941.82 10.74 3,755,597.34 11.26 -2.04 摩擦及粉末冶金 产品 折旧费用 1,174,781.70 3.43 475,332.22 1.42 147.15 摩擦及粉末冶金 产品 制造费用 4,523,808.78 13.21 4,583,539.70 13.74 -1.30 摩擦及粉末冶金 产品 合计 34,248,806.07 100.00 33,359,780.40 100.00 2.66 其他 原材料 14,719,166.77 76.12 18,646,333.57 76.64 -21.06 其他 燃料动力 609,108.98 3.15 781,977.81 3.21 -22.11 其他 工资及福 利费 1,879,536.27 9.72 2,376,427.51 9.77 -20.91 其他 折旧费用 429,276.80 2.22 339,260.79 1.39 26.53 其他 制造费用 1,699,704.10 8.79 2,185,228.11 8.98 -22.22 其他 合计 19,336,792.92 100.00 24,329,227.79 100.00 -20.52 注：上表数据为母公司数据。 (2) 主要供应商情况 前五名供应商采购金额（含税）合计12,635.92万元，占采购总额比重8.80%。 4、 费用 单位:元 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 销售费用 54,235,372.95 68,641,238.98 -20.99 管理费用 230,470,100.39 273,802,565.68 -15.83 财务费用 34,435,125.65 18,849,466.43 82.68 所得税费用 10,202,908.04 29,402,069.68 -65.3 本期数比上年同期数变动比例较大的主要原因分析： ⑴财务费用：主要原因是本期银行贷款及短期融资券等有息负债总额合计同比增加，以及本 期募集资金存款利息收入同比减少。 ⑵ 所得税费用：主要原因是本期利润总额同比减少。 5、 研发支出 (1) 研发支出情况表 单位：元 本期费用化研发支出 70,627,602.28 本期资本化研发支出 0 研发支出合计 70,627,602.28 研发支出总额占净资产比例（%） 3.85 研发支出总额占营业收入比例（%） 4.20 (2)情况说明 公司统筹技术开发资源，集成创新，向高科技含量、智能化、节能环保型的产品方向发展， 继续巩固齿轮动力传动国内领先地位，努力提升产品技术水平和市场地位，系统建立创新技术 体系和扩展完善产品技术平台，一方面不断巩固提高既有产品的可靠性、舒适性，努力提升关 键零部件的技术水平和制造水平；另一方面，积极开展产品更新换代，不断扩展和延伸产品链。 报告期主要投入的项目包括集成船舶主推进系统、与可调桨配套的GCS系列齿轮箱、大功率推 土机传动系统、兆瓦级风电齿轮箱等技术开发项目，完成了多个相应产品的设计、样机制造、 产品试验，部分型号已应用于多家客户，为公司发展提供了技术支撑。 6、 现金流 单位:元 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 经营活动产生的现金流量净额 67,313,868.03 23,821,050.14 182.58 投资活动产生的现金流量净额 -301,066,094.05 -255,912,147.89 筹资活动产生的现金流量净额 112,802,192.39 166,357,995.07 -32.19 ⑴经营活动产生的现金流量净额比上年同期增加4,349万元，主要原因是公司加强资金回笼 力度，加大库存资金的利用，使销售商品、提供劳务收到的现金与销售收入之比同比增加3个 百分点，同时相对减少了采购量，从而增加了经营活动现金流量净额。 ⑵筹资活动产生的现金流量净额减少5,356.00万元，主要原因是本期按每10股分配现金股 利0.91元（含税）及支付利息增加。 7、 其它 (1) 公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明 (2) 发展战略和经营计划进展说明 报告期经营计划收入26亿元，实际实现营业收入16.81亿元，完成计划的65%，详见下表： 2012年主营业务收入与预算对比情况表（单位:万元） 项目 2012年度预算 数 2012年度实际 数 实际与预算相比 增加额 实际与预算相 比增加率 船用齿轮箱产品 116,710.31 102,851.20 -13,859.11 -11.87% 工程机械变速箱产品 115,818.82 52,028.99 -63,789.83 -55.08% 汽车变速箱产品 7,538.84 5,574.35 -1,964.49 -26.06% 风电增速箱及工业传动 产品 26,479.62 9,671.72 -16,807.90 -63.47% 摩擦及粉末冶金产品 5,248.17 5,356.20 108.03 2.06% 锻造件 22,600.00 12,821.50 -9,778.50 -43.27% 铸造件 22,147.30 13,737.16 -8,410.14 -37.97% 其他 10,487.74 6,239.49 -4,248.25 -40.51% 合计数 327,030.80 208,280.63 -118,750.17 -36.31% 内部交易抵销数 68,346.80 47,681.98 -20,664.82 -30.24% 合并数 258,684.00 160,598.64 -98,085.36 -37.92% 报告期销售业绩未达计划的主要原因包括以下几个方面： ① 工程机械变速箱产品，2012年实现销售收入52,029万元，比预算数减少63790万元， 比预算下降55.08%。下降的原因包括： A、子公司绍兴前进在报告期内进行了股权重组，剥离 叉车业务后减少与此相关的销售收入在23,000万元左右；B、2012年工程机械行业整体下降幅 度高于业内预期，一是配套主机厂家大力降低库存，使销售量大于生产量；二是目前国内大型 的工程机械企业不少都有自身的工程机械变速箱生产能力，优先满足自身的产能，因此在行业 不景气时配套企业业绩下降幅度要大于主机生产厂家。 ② 风电增速箱产品，2012年实现销售收入9,672万元，比预算数减少16,808万元，比预 算下降63.47%。下降的原因包括：2010年11月12日本公司（卖方）与某风电公司（买方）签 订《2.0MW风力发电机组齿轮箱销售合同》，向该公司出售风力发电机组齿轮箱，合同总金额 为39,200万元（详见公司公告临2010-006号）。自本合同签订起截止2012年12月31日，本公 司向该买方销售2.0MW风力发电机组齿轮箱计14,861.53万元，占该合同总金额的37.91%。本 合同未按期完成的主要原因是国家对风电行业进行大力度的整顿调控、风电并网消纳等因素的 影响，主要风电整机制造企业在2012年出产量大幅下滑，该买方2012年出产量大大低于预期， 因而公司风电增速箱的实际订单完成情况低于预算数。 ③ 锻造件、铸造件业务收入因与公司各类齿轮箱出产密切相关而相应下滑。 (二) 行业、产品或地区经营情况分析 1、 主营业务分行业、分产品情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （％） 营业收入 比上年增 减(%) 营业成本 比上年增 减(%) 毛利率比 上年增减 （%） 通用设备 制造业 1,605,986,449.84 1,252,024,117.99 22.04 -31.55 -30.67 减少0.99 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （％） 营业收入 比上年增 减(%) 营业成本 比上年增 减(%) 毛利率比 上年增减 （%） 船用齿轮 箱产品 1,028,512,036.57 829,211,067.70 19.38 -12.11 -9.96 减少1.92 个百分点 工程机械 变速箱产 品 520,289,906.85 435,862,687.28 16.23 -53.62 -52.87 减少1.34 个百分点 汽车变速 器产品 55,743,482.41 62,563,148.17 -12.23 -3.01 -2.29 减少0.83 个百分点 风电增速 箱及工业 传动产品 96,717,226.65 81,147,269.46 16.10 -35.45 -36.44 增加1.31 个百分点 摩擦及粉 末冶金产 品 53,562,047.35 37,163,749.66 30.62 13.47 5.13 增加5.51 个百分点 锻造件 128,215,031.12 109,505,573.87 14.59 -35.79 -35.57 减少0.3个 百分点 铸造件 137,371,631.86 127,103,258.81 7.47 -35.40 -31.59 减少5.15 个百分点 其他 62,394,930.76 54,256,370.55 13.04 20.31 31.37 减少7.32 个百分点 小计 2,082,806,293.57 1,736,813,125.50 16.61 -30.82 -29.68 减少1.35 个百分点 公司内各 分部抵销 数 476,819,843.73 484,789,007.51 -1.67 -28.25 -26.98 合计 1,605,986,449.84 1,252,024,117.99 22.04 -31.55 -30.67 减少0.99 个百分点 公司目前生产和销售的主要产品有：船用齿轮箱及可调螺旋桨、工程机械变速箱及驱动轿、 汽车变速器及特种车辆变速器、工业齿轮箱、风电增速箱、农业机械变速箱、摩擦材料及摩擦 片和大型精密齿轮等十大类千余种产品。 2、 主营业务分地区情况 单位:元 币种:人民币 地区 营业收入 营业收入比上年增减（％） 国内销售 1,901,519,480.68 -32.61 国外销售 181,286,812.89 -4.21 小计 2,082,806,293.57 -30.82 公司内各分部抵销数 476,819,843.73 -28.25 合计 1,605,986,449.84 -31.55 公司产品销售方式分为直接销售和间接销售两种。船用齿轮箱大部分采取间接销售的模式， 通过遍布全国的经营性子公司、办事处、经销商对外进行销售。工程机械变速箱及汽车变速器 大部分采取直接销售的模式，由本公司直接销售给各主机厂，为工程机械主机厂家和汽车厂家 配套。 公司在全国近30个省、市、自治区及香港地区，建立了船用齿轮箱维修中心及特约工作站、 工程机械变速箱技术服务站和载重汽车变速器服务站，并且在泰国、马来西亚、俄罗斯、孟加 拉和越南等国设立了船用齿轮箱维修服务中心及特约工作站。 (三) 资产、负债情况分析 1、 资产负债情况分析表 单位:元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总 资产的比例（%） 上期期末数 上期期末数 占总资产的 比例（%） 本期期末金 额较上期期 末变动比例 （%） 货币资金 209,043,065.24 6.40 377,467,900.76 10.42 -44.62 应收票据 160,889,899.40 4.92 108,821,892.93 3.00 47.85 预付款项 17,923,962.75 0.55 32,574,196.19 0.90 -44.97 其他流动资 产 17,521,950.96 0.54 长期股权投 65,167,660.39 1.99 146,763,087.76 4.05 -55.6 资 在建工程 233,704,734.40 7.15 411,325,583.23 11.35 -43.18 其他非流动 资产 4,309,192.60 0.13 应付票据 142,078,000.00 4.35 243,309,000.00 6.72 -41.61 应付账款 355,487,644.00 10.88 518,935,209.93 14.32 -31.5 应付职工薪 酬 34,618,849.26 1.06 87,511,850.28 2.42 -60.44 应交税费 25,651,261.82 0.79 -2,661,184.78 -0.07 应付利息 2,293,975.27 0.07 733,048.03 0.02 212.94 其他应付款 26,917,274.04 0.82 91,215,250.57 2.52 -70.49 其他流动负 债 200,000,000.00 6.12 专项应付款 5,001,596.86 0.15 33,003,120.34 0.91 -84.85 预计负债 3,667,683.76 0.11 6,824,539.44 0.19 -46.26 少数股东权 益 123,117,693.29 3.77 194,265,352.76 5.36 -36.62 本期期末金额较上期期末金额变动比例较大的主要原因分析： ⑴ 货币资金：主要原因是公司本期资金投入募投项目。 ⑵ 应收票据：主要原因是客户采用票据结算增加。 ⑶ 预付款项：主要原因是随着营业收入的下降，预付货款相应减少。 ⑷ 其他流动资产：主要系待抵扣增值税进项税额及预缴企业所得税等期末在本项目列报， 期初在应交税费列报。 ⑸ 长期股权投资：主要原因是公司将持有的杭维柯变速器、杭维柯传动各19.50%的股份转 让给控股股东萧山国资及因收购合营企业前进联轴器公司自然人股东的部分股份后取得控制权 而纳入合并范围。 ⑹ 在建工程：主要是本期募投项目完工转入固定资产。 ⑺ 其他非流动资产：预付的技术转让款期初在预付款项列报，本期在本项目列报。 ⑻ 应付票据：主要原因是公司本期营业收入同比有所下降，相应购买原材料下降，从而减 少了对银行票据的融资额。 ⑼ 应付账款：主要原因是公司本期营业收入同比有所下降，购买材料的采购量相应减少。 ⑽ 应付职工薪酬：主要系公司上年计提员工绩效工资在本期发放，同时本期根据效益计提 的工资减少。 ⑾ 应交税费：主要系待抵扣增值税进项税额及预缴企业所得税等期初在本项目列报，期末 在其他流动资产列报。 ⑿ 应付利息：主要原因是本期末短期融资券增加。 ⒀ 其他应付款：主要原因是上年预收萧山国资收购杭维柯变速器公司及杭维柯传动公司的 股权转让款，本期股权转让手续已办理完毕而结转。 ⒁ 其他流动负债：是公司发行的短期融资券。 ⒂ 专项应付款：主要原因是原之江分厂搬迁补偿项目款重置设备已完成转入递延收益。 ⒃ 预计负债：主要原因是母公司上年计提的产品售后服务费本期按实际情况作相应调整。 ⒄ 少数股东权益：主要原因是子公司绍兴前进分立后由控股子公司转变为全资子公司，少 数股东持股比例由45%到完全退出，导致少数股东权益相应减少。 2、 公允价值计量资产、主要资产计量属性变化相关情况说明 可供出售金融资产以公允价值计量，其他资产以历史成本计量。 (四) 核心竞争力分析 1、主业优势明显、行业地位突出 公司生产销售的船用齿轮箱多年来位居国内第一，是国内工程机械行业变速箱市场占有率 最高的企业，也是最大的独立供货商。公司生产销售的船用齿轮箱、工程机械变速箱、摩擦材 料及摩擦片在其细分行业中具有明显的竞争优势。 本公司是国内最早设计制造风电增速箱的企业之一，也是GB/T19073-2008《风力发电机组 齿轮箱》国家标准的起草单位，在风电行业中有较高的知名度。 同时，公司取得了多项荣誉，荣获“中国机械工业百强企业”、“2012年度中国齿轮、传动和 驱动部件制造行业排头兵”、“中国齿轮行业50强最具品牌影响力企业”等称号。 2、产品领域广、抗风险能力强 公司是中国齿轮行业产品应用领域最广、船舶和工程机械传动装置销售规模最大、最具综 合竞争力的大型骨干企业。生产销售的产品覆盖了船舶、工程机械、汽车、风力发电、农机、 水泥、电力、冶金、矿山等行业，受单个行业影响相对较小，避免了单一领域产品带来的市场 周期性波动风险。同时本公司产品的多领域性带来了产品开发技术的相互交流和嫁接，有利于 提升技术创新能力，形成宽广的产品设计平台；制造和采购资源共享有利于降低产品的制造成 本；营销和服务网络的共享在扩大企业形象的同时减少公司经营费用支出。这些因素的叠加体 现出本公司独特的综合竞争优势和较强的抗风险能力。 3、技术积淀深厚、研发水平领先 公司多年专注于齿轮传动装置和摩擦材料及摩擦片的研究和开发，拥有深厚的技术积淀和 多领域的传动装置研发平台。2012年公司新增授权专利54件，其中发明专利6件，目前公司 已累计拥有各类授权专利162件，其中有效授权专利151件，发明专利15件，主持修订的国家 标准、行业标准21项；公司的技术水平和研发能力处于行业领先地位。 公司近年通过加大科研投入、优化科研条件和手段，建立了完善的产品开发体系，公司技术 中心被授予“国家级技术中心”，公司被授予“国家高新技术企业”， 公司入选“2012年国家 火炬计划重点高新技术企业”，“前进传动技术研究院”被列入省级企业研究院。 4、产品质量过硬、品牌信誉度高 公司自从1960年建厂以来，经过五十多年的不断发展壮大，凭借丰富的产品种类、良好的 产品质量和客户服务理念，公司产品在齿轮制造行业享有很高的声誉，公司“前进”商标被评 为“中国驰名商标”，产品获得客户高度认同。 凭借长期良好的公司形象、深远的品牌影响力和过硬的产品质量，本公司1986年通过了中 国船级社的“工厂认可”，先后又通过了ABS、BV、GL、KR、LR等多个国家船级社的产品认 证。工程机械产品WG180/181液力变速器在90年代初经德国ZF公司考核试验认可，达到ZF 公司相关标准。 5、制造设备先进，工艺保障力强 公司现有关键生产设备1,000余台，其中进口设备和数控设备的占比分别为14%和22%， 关键设备中包括引进的国外先进的成形磨齿机、高效数控滚齿机、大型数控外圆磨床、大型数 控刀刃磨床、锥齿轮测量仪、高精度三坐标测量仪、镗铣中心、爱锡林热处理生产线和粉末自 动喷撒摩擦片生产线等一大批高精尖的设备和2.5MW、6.4MW试车台位等大型试验装备，主 要生产装备和检测试验能力达到国际先进水平。同时，公司不断引入先进的管理理念，从企业 标准化、质量管理体系、计量体系、生产环境、工艺和工装管理、人力资源管理等方面建立起 完整和有效的制度，整体提升了企业的过程控制能力，确保产品质量稳定。 6、营销网络完善、合作伙伴稳固 公司建有强大的销售服务网络，拥有国内4家销售公司、12个城市设办事处、36个一级代 理商、320多个售后技术服务维修站；分别在香港和马来西亚设有全资、合资子公司，在亚洲、 欧洲、美洲、大洋洲及中东等35个国家和地区拥有40多家代理商。公司通过与船舶、工程机 械、汽车、风电、农机等行业的整机（车）制造企业结成战略伙伴，建立了牢固的合作关系， 客户服务做到省内24小时、省外48小时到位。 报告期内，公司的核心竞争力未发生重要变化。 (五) 投资状况分析 1、 对外股权投资总体分析 单位：元 币种：人民币 被投资单 位 主营业务 投资成本 期末余额 2011年度 变动额 2012年度 变动额 在被投资 单位持股 比例（％） 绍兴县信达 担保有限公 司 担保 1,126,725.00 1,126,725.00 1.00 杭维柯传动 生产、销售 汽车变速器 及相关零配 件 48,278,286.20 44,083,642.44 60,708,364.91 -29,764,865.13 13.83 杭维柯变速 器 27,668,011.00 19,957,292.95 -13,127,636.40 -42,935,643.66 13.83 前进联轴器 高弹性联轴 器、液压胶 管总成制造 20,452,975.54 -728,074.78 -8,894,918.58 65.00 关于公司转让杭维柯变速器部分股权和杭维柯传动部分股权的相关程序和结果 ，详见公司 公告临2011-037、临2012-002、临2012-005及临2012-013。 关于收购前进联轴器部分股权的相关程序和结果 ，详见公司公告临2011-033、临2012-020 及临2012-021。 (1) 持有其他上市公司股权情况 单位：元 证券代 码 证券 简称 最初投资 成本 占该公 司股权 比例 （％） 期末账面价 值 报告期损 益 报告期所有 者权益变动 会计 核算 科目 股份 来源 000425 徐工 机械 200,000.00 6,805,513.32 147,561.00 -1,349,592.90 可供 出售 金融 资产 债转 股 合计 200,000.00 / 6,805,513.32 147,561.00 -1,349,592.90 / / 本公司持有徐工机械的股票系徐工机械债转股时由本公司的前身持有其债务转为对其投资 (10万股),后经徐工机械多次送股、股权分置改革（股权分置日为2006年12月28日）及根据 徐工机械董事会2008年1月2日发布的有限售条件的流通股上市流通的公告转为流通股（解除 锁定日为2008年1月4日），现持有徐工机械590,244股。 2、 非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况 (1) 委托理财情况 本年度公司无委托理财事项。 (2) 委托贷款情况 本年度公司无委托贷款事项。 3、 募集资金使用情况 (1) 募集资金总体使用情况 单位:万元 币种:人民币 募集年 份 募集方 式 募集资金 总额 本年度已使用募 集资金总额 已累计使用募 集资金总额 尚未使用募 集资金总额 尚未使用募集 资金用途及去 向 2010 首次发 行 83,729.00 21,734.23 84,609.40 合计 / 83,729.00 21,734.23 84,609.40 / 截至2012年12月31日，各项发行费用共计37,855,013.14元支付完毕。 经公司第一届董事会第十八次会议审议通过、独立董事以及保荐人发表意见并对外公告（临 2010-004）后，本次募集资金超募部分59,506,986.86元全部用于补充流动资金或归还银行贷款。 本公司以自筹资金预先投入募投资金项目的实际金额为140,843,025.70元，业经天健会计 师事务所有限公司专项鉴证，并于2010年10月22日出具了天健审〔2010〕3604号《关于杭 州前进齿轮箱集团股份有限公司以自筹资金预先投入募投项目的鉴证报告》。 截至2012年12月31日止，募集资金实际投入募投项目累计使用金额为732,198,748.78元， 募集资金节余金额16,532,628.85元（占净募集资金金额的比例为2.07%）用作补充流动资金。 截至2012年12月31日止，募集资金存放商业银行取得利息收入为8,803,377.63元。 公司一直严格按照《募集资金管理制度》的规定管理募集资金，募集资金的存放、使用、 管理均不存在违反《上海证券交易所上市公司募集资金管理规定》及公司《募集资金管理制度》 的情形。 (2) 募集资金承诺项目使用情况 单位:万元 币种:人民币 承诺项 目名称 是 否 变 更 项 目 募集资金 拟投入金 额 募集资金 本年度投 入金额 募集资金 实际累计 投入金额 是否 符合 计划 进度 项目 进度 预计 收益 产生收 益情况 是否 符合 预计 收益 未达 到计 划进 度和 收益 说明 变 更 原 因 及 募 集 资 金 变 更 程 序 说 明 船用项 目 否 9,396.0 4,504.33 9,111.39 否 完成 143.90 尚未 达产 工程机 否 22,965.7 8,250.58 22,134.36 否 完成 185.56 尚未 械项目 达产 风电项 目 否 38,631.1 7,753.30 39,031.06 否 完成 393.51 尚未 达产 研发项 目 否 3,000.0 1,226.02 2,943.06 否 完成 不适 用 合计 / 73,992.80 21,734.23 73,219.87 / / / / / / 注:(1)船用项目、工程项目、风电项目、研发项目分别为年产100套先进船舶推进系统及800 台高精船用齿轮箱扩展项目、年产1.2 万台电液控制工程机械传动装置产能扩展项目、年产2000 套风电增速箱关键件产能扩展项目、重型及特种车辆自动变速器技术研发项目的简称； (2)本公司未对各期的募集资金投入金额作出承诺； (3)船用项目、工程项目和风电项目均为在公司原产能的基础上实施产能扩展。由于公司产 品的制造工艺特点，采取按加工工艺机群式布置，因此项目中已经投入的设备验收合格即可使 用、形成相应新增产能，并逐步产生效益； (4)关于超募资金补充流动资金、募集资金置换和将闲置资金补充营运资金的《募集资金使 用方案》业经第一届董事会第十八次会议及第一届监事会第5次会议审议通过； (5)2010年12月2日用于暂时补充流动资金的闲置募集资金12,200万元，已于2011年5 月25日归还；2011年6月20日用于暂时补充流动资金的闲置募集资金11,500万元，已于2011 年12月19日归还；2011年12月29日用于暂时补充流动资金的闲置募集资金7,000万元，已 于2012年6月27日归还。 ⑹ “本年度实现的效益”所列数据系指募集资金承诺投资项目本期所实现的“利润总额”。 4、 主要子公司、参股公司分析 子公司简称 所处行业 主要产品或服务 注册资本 （万元） 期末总资产 (万元) 期末净资产 (万元) 本年度净 利润(万 元) 绍兴前进 通用设备制 造业 生产：齿轮箱 550 13,726.95 11,124.13 539.00 前进锻造 黑色金属冶 炼和压延加 工业 生产：锻件，冲压件 3,360 19,242.88 8,388.20 -97.21 前进铸造 其他制造业 制造、加工：机械配 件（铸铁件） 3,100 1,915.41 1,898.63 -577.70 前进马森 通用设备制 造业 生产：齿轮箱，可调 螺旋桨，船舶传动装 置 3,000 4,639.67 694.68 -631.93 前进重机 通用设备制 造业 生产高速、重型、特 种齿轮箱 10,000 15,039.08 4,476.32 -1,096.22 前进通用 其他制造业 机械加工 1,000 7,564.19 3,040.47 269.24 前进检测 其他专业、科 研服务业 传动产品、紧固件产 品检测 50 98.15 93.04 7.81 （未完）  |