[年报]湖南投资：2012年年度报告
湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 湖南投资集团股份有限公司 2 22220 00001 11112 2222年年度报告 2013 2013201320132013- ----006 006006006006 2 22220 00001 11113 3333年 0 00004 4444月 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 第一节重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料 不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确 性和完整性承担个别及连带责任。 公司负责人谭应球先生、主管会计工作负责人及会计机构负责人( ((((会计主管 人员) ))))谢冀勇先生声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 2 22220 00001 11112 2222年 1 11112 2222月 3 33331 1111日的公 司总股本为基数，向全体股东每 1 11110 0000股派发现金红利 0 0000. ....5 5555元（含税），送红股 0 0000 股（含税），不以公积金转增股本。 本年度报告涉及公司未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质 承诺，请投资者注意投资风险。 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 目录 2012 2012201220122012年年度报告…………………………………………………………………………………… ………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………….1 .1.1.1.1 一、重要提示、目录和释义……………………………………………………………………… ………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………...2 ...2...2...2...2 二、公司简介………………………………………………………………………………………… ………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………6 6666 三、会计数据和财务指标摘要……………………………………………………………………… ………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………9 9999 四、董事会报告………………………………………………………………………………… ………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………….. ........… …………1 11111 1111 五、重要事项…………………………………………………………………………………… ………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………….. ........… …………26 26262626 六、股份变动及股东情况…………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………. ....… …………. ....… …………31 31313131 七、董事、监事、高级管理人员和员工情况……………………………………………… ………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………. ....… …………. ....… …………35 35353535 八、公司治理………………………………………………………………………………… …………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………. ....… …………. ....… …………41 41414141 九、内部控制………………………………………………………………………………… …………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………. ....… …………. ....… …………45 45454545 十、财务报告………………………………………………………………………………… ………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………….. ........…… ……………………47 47474747 十一、备查文件目录……………………………………………………………………………… ………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………1 11111 11118 8888 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 释义 释义项指释义内容 湖南投资、本公司、公司指湖南投资集团股份有限公司 环路公司、控股股东指长沙市环路建设开发有限公司 天健指天健会计师事务所（特殊普通合伙） 君逸房产指湖南君逸房地产开发有限公司 摩达斯指北京摩达斯投资有限公司 湖南泰贞公司指湖南泰贞投资管理有限公司 巨潮资讯网 www.cninfo.com.cn 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 重大风险提示 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和巨潮资讯网 （w wwwww wwwww wwww. ....c ccccn nnnni iiiin nnnnf ffffo oooo. ....c cccco oooom mmmm. ....c ccccn nnnn）为本公司选定的信息披露媒体，本公司所有信息均以在 上述选定媒体刊登的信息为准，敬请投资者注意投资风险 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 第二节公司简介 一、公司信息 股票简称湖南投资股票代码 000548 股票上市证券交易所深圳证券交易所 公司的中文名称湖南投资集团股份有限公司 公司的中文简称湖南投资 公司的外文名称（如有） HUNAN INVESTMENT GROUPCO.，LTD. 公司的外文名称缩写（如有）HIG 公司的法定代表人谭应球 注册地址长沙市芙蓉中路 508号之三君逸康年大酒店 12楼 注册地址的邮政编码 410015 办公地址长沙市芙蓉中路 508号之三君逸康年大酒店 12楼 办公地址的邮政编码 410015 公司网址 www.hntz.com.cn 电子信箱 hntz0548@126.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书证券事务代表 姓名马宁何小兰 联系地址 长沙市芙蓉中路 508号之三君逸康年 大酒店 12楼 长沙市芙蓉中路 508号之三君逸康年 大酒店 12楼 电话 0731-82327666 0731-82327666 传真 0731-82327566 0731-82327566 电子信箱 hntz0548@126.com hntz0548@126.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸的名称《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点公司董事会秘书处 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 四、注册变更情况 注册登记日期注册登记地点 企业法人营 业执照注册号 税务登记号码组织机构代码 首次注册 992年 11月 08日1长沙市韶山路暮云镇 18378356 国税字 430103183783561 18378356-1 报告期末注册 012年 09月 12日2 长沙市芙蓉中路 508号之 三君逸康年大酒店 12楼 430000000074555 国税字 430103183783561 18378356-1 公司上市以来 主营业务的 变化情况 （如有） 1、湖南投资前身为长沙中意集团股份有限公司，是经湖南省人民政府办公厅湘政办 [1992]328号文 批准，由中意电器集团公司长沙电冰箱厂独家发起并于 1992年 12月成立的股份有限公司。 1993年， 经湖南省人民政府湘政办函 [1993]112号文和中国证券监督管理委员会证监发审字 [1993]57号文批准， 长沙中意集团股份有限公司首次公开发行人民币普通股并于深圳证券市场上市，证券简称“湘中意 A”， 公司主营业务为家电的制造与销售。 2、1998年，经湖南省人民政府湘政函[1998]18号文及湖南省证券监督管理委员会湘证监字[1998]08 号文批准，长沙市国有资产管理局将其持有的长沙中意集团股份有限公司 131,877,200股（占总股本的 45.38%）国家股无偿划拨给环路公司；经湖南省人民政府湘政函 [1998]57号批准，环路公司对长沙中意 集团股份有限公司实施资产重组，公司的主营业务变更为城市基础设施的建设与开发。 历次控股 股东的 变更情况 （如有） 1、湖南投资前身为长沙中意集团股份有限公司，是经湖南省人民政府办公厅湘政办 [1992]328号文 批准，由中意电器集团公司长沙电冰箱厂独家发起并于 1992年 12月成立的股份有限公司。1993年， 经湖南省人民政府湘政办函[1993]112号文和中国证券监督管理委员会证监发审字[1993]57号文批准， 长沙中意集团股份有限公司首次公开发行人民币普通股并于深圳证券市场上市，证券简称“湘中意 A”， 总股本为 187,870,000股。公司控股股东为长沙市国有资产管理局，持股数为 121,870,000股。 2、 1993年 11月 30日，经长沙市人民政府批准，长沙市国有资产管理局将其持有公司股份中的 25,000,000股公司股份进行转让，其中： 4,700,000股转让给长沙市国有资产经营公司，股份性质为国 有法人股； 20,300,000股分别转让给深圳宇华实业股份有限公司、深圳宝安电子研究所、吉林省九州 开发公司、太原兆和投资发展有限公司、深圳安信投资发展公司、威海经济技术开发区国际合作公司、 深圳康佳电子股份有限公司、北京雪花集团公司和哈尔滨市竞有经济贸易开发公司等股东，股份性质为 社会法人股。 本次转让后，公司总股本为 187,870,000股，公司控股股东仍为长沙市国有资产管理局，持股数为 96,870,000股。 3、 1994年 4月 21日，公司实施利润分配，社会公众股每 10股送 2股，非流通股每 10股派 2.00 元。 本次利润分配后，公司总股本为 201,070,000股，公司控股股东仍为长沙市国有资产管理局，持股 数为 96,870,000股。 4、 1994年，经长沙市国有管理资产局确认，吉林省九州开发公司、太原兆和投资发展有限公司、 深圳宇华实业股份有限公司、哈尔滨竞有经济贸易开发公司等股东将持有的 14,300,000股公司股份转 让给长沙市国有资产经营公司，长沙市国有资产经营公司因此合计持有 19,000,000股公司股份，股份 性质为国有法人股。 本次转让后，公司总股本为 201,070,000股，公司控股股东仍为长沙市国有资产管理局，持股数为 96,870,000股。 5、 1994年 12月 13日至 1995年 1月 30日，经湖南省证券监督管理委员会湘证监字 [1994]05号文 批准，公司前身 ——长沙中意集团股份有限公司按 10:2比例向全体股东配售股份，配股价格为 3.77元 /股。 本次配股实际配售 22,474,653股，其中：国家股股东认购 4,574,000股，非流通股股东转配 1,844,247股，社会公众股股东认购 16,056,406股。 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 本次配股后，公司总股本为223,544,653股，公司控股股东仍为长沙市国有资产管理局，持股数为 101,444,000股。 6、1996年9月27日，公司实施资本公积金转增股本，每10股转增3股。 本次资本公积金转增股本后，公司总股本为290,608,048股，公司控股股东仍为长沙市国有资产管 理局，持股数为131,877,200股。 7、1998年3月16日，经湖南省人民政府湘政函[1998]18号文及湖南省证券监督管理委员会湘证监 字[1998]08号文批准，长沙市国有资产管理局将其持有的131,877,200股（占总股本的45.38%）公司股 份无偿划拨给环路公司。经湖南省人民政府湘政函[1998]57号批准，环路公司对长沙中意集团股份有限 公司实施资产重组。 本次资产重组后，公司总股本为290,608,048股，环路公司成为本公司控股股东，持股数为 131,877,200股。 8、2001年3月30日至2001年4月4日，经中国证券监督管理委员会证监公司字[2001]37号文核 准，公司增发人民币普通股50,000,000股，发行价格为10.15元/股。 本次增发后，公司总股本为340,608,048股，公司控股股东仍为环路公司，持股数为131,877,200 股。 9、2001年8月，长沙市国有资产经营公司将其持有的24,700,000股（占总股本的8.50%）公司股 份无偿划转给环路公司。 本次划转后，公司总股本为340,608,048股，公司控股股东仍为环路公司，持股数为156,577,200 股。 10、2003年，由于原长沙中意集团股份有限公司欠广州万宝冷机货款案败诉，环路公司持有公司 股份中的5,255,060股公司股份被广州市中级人民法院冻结并拍卖，深圳市泉来实业有限公司以1.24元 /股的价格购得上述股份。 本次股份变动后，公司总股本为340,608,048股，控股股东仍为环路公司，持股数为151,322,140股。 11、2006年8月18日，公司实施股权分置改革，本公司以流通股份176,230,848股为基数，以截 至2005年12月31日经审计的资本公积金，向本次股权分置改革方案实施股权登记日登记在册的全体 流通股股东转增158,607,763股，即每持有10股流通股份的流通股股东可获得9股的转增股份，相当 于流通股股东每持有10股获送2.96股的对价股份。 本公司股权分置改革后，公司总股本由原340,608,048股增加到499,215,811股，控股股东仍为环路 公司，持股数为151,322,140股。 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称天健会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址杭州市西溪路 128号新湖商务大厦 9层 签字会计师姓名郑生军贺焕华 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构□适用 √ √√√√不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问□适用 √ √√√√不适用 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 第三节会计数据和财务指标摘要 一、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据□是 √ √√√√否 2012年2011年本年比上年增减(%)2010年 营业收入（元）231,622,013.63270,057,256.48-14.23%333,592,619.22 归属于上市公司股东的净利润（元）30,553,652.7652,467,648.13-41.77%87,087,147.33 归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益的净利润（元） 18,530,373.2045,602,235.55-59.37%66,464,246.67 经营活动产生的现金流量净额（元）70,539,934.17115,115,697.98-38.72%3,235,554.65 基本每股收益（元/股）0.060.11-45.45%0.17 稀释每股收益（元/股）0.060.11-45.45%0.17 净资产收益率（%）2.08%3.64%-1.56%6.29% 2012年末2011年末本年末比上年末增减(%)2010年末 总资产（元）2,159,752,175.002,073,907,500.024.14%2,204,541,070.04 归属于上市公司股东的净资产（归属于 上市公司股东的所有者权益）（元） 1,486,012,964.611,455,416,349.622.1%1,428,217,489.34 二、境内外会计准则下会计数据差异 1 1111、同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况单位：元 归属于上市公司股东的净利润归属于上市公司股东的净资产 本期数上期数期末数期初数 按中国会计准则 30,553,652.76 52,467,648.13 1,486,012,964.61 1,455,416,349.62 按国际会计准则调整的项目及金额 2 2222、同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况单位：元 归属于上市公司股东的净利润归属于上市公司股东的净资产 本期数上期数期末数期初数 按中国会计准则 30,553,652.76 52,467,648.13 1,486,012,964.61 1,455,416,349.62 按境外会计准则调整的项目及金额 3 3333、境内外会计准则下会计数据差异原因说明□适用 √ √√√√不适用 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 三、非经常性损益项目及金额单位：元 项目 2012年金额 2011年金额 2010年金额说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） -265,349.97 -236,095.46 26,054,287.12 越权审批或无正式批准文件的税收返还、 减免 1,000,000.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保 值业务外，持有交易性金融资产、交易性 金融负债产生的公允价值变动损益，以及 处置交易性金融资产、交易性金融负债和 可供出售金融资产取得的投资收益 49,406.80 单独进行减值测试的应收款项减值准备转 回 415,857.83 6,398,634.78 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 14,532,706.04 947,824.95 416,412.17 2012年营业外收入中含违约金收 入 14,086,055.90元 所得税影响额 2,699,073.98 175,466.48 6,839,690.53 少数股东权益影响额（税后） 10,267.16 69,485.21 8,108.10 合计 12,023,279.56 6,865,412.58 20,622,900.66 - 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 1111号—— ————————非经常性损益》定义界定的非经常性损 益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 1111号—— ————————非经常性损益》中列举的非经常性 损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因□适用 √ √√√√不适用 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 第四节董事会报告 一、概述 2012年，在公司董事会的正确领导和决策下，全公司紧紧围绕公司年度目标任务，科学务实，稳健经 营，圆满完成了各项工作任务，开创了连续七年盈利的良好局面。 二、主营业务分析 1 1111、概述 2012年，公司实现营业收入23,162.20万元，较上年下降14.23%；实现营业利润4,296.28万元，较上 年下降49.62%；实现利润总额5,723.01万元，较上年下降33.44%；实现归属于母公司所有者的净利润 3,055.37万元，较上年下降41.77%；实现扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润1,853.04万元， 较上年下降59.37%。 （1）公司营业收入较上年下降14.23%，主要原因系： ①根据《省政府关于调整高速公路收费有关事项的通知》，国道绕城西南段自2012年3月1日起调整车 辆通行收费标准，以及国家于2012年10月1日起实施高速公路在四个节假日期间（春节、清明、劳动节、 国庆节）对7座以下小型客车免费通行政策，两项政策调整因素致使该路路桥通行费收入本期较上年减少 1,704万元； ②根据《长沙市5区路桥通行费下调的通知》，每车车辆路桥通行费标准由840元/年下调为600元/年， 由此伍家岭桥通行费收入本期较上年减少1,183万元，浏阳河大桥通行费收入本期较上年减少276万元； ③君逸康年大酒店本期将中餐餐饮由自主经营方式改为外包租赁经营方式（自2012年4月份起不再核 算餐饮经营收入，只核算租赁经营收入），餐饮收入本期较上年减少788万元； ④由于本期商铺和车位销售量减少，房地产销售收入本期较上年减少311万元。 （2）公司营业利润较上年下降49.62%、利润总额较上年下降33.44%、归属于母公司所有者的净利润 较上年下降41.77%、扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润较上年下降59.37%，主要原因系： ①国道绕城西南段根据《省政府关于调整高速公路收费有关事项的通知》，自2012年3月1日起调整车 辆通行收费标准以及国家于2012年10月1日起实施高速公路在四个节假日期间（春节、清明、劳动节、国 庆节）对7座以下小型客车免费通行政策，两项政策调整因素致使该路路桥通行费收入减少1,704万元；伍 家岭桥和浏阳河大桥根据《长沙市5区路桥通行费下调的通知》，自2012年1月1日起由840元/年下调为600 元/年，致使该两座桥通行费收入减少1,459万元；房地产销售收入同比减少311万元，三项营业收入总计 同比减少3,474万元。 ②本期发行短期融资券计提利息839万元，财务费用同比增加1,381万元。 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 公司回顾总结前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展情况 2012年，国家为抑制通胀下调道路通行费收费标准，为促进房价合理回归，继续加大对房地产行业的 调控力度。这些政策的变化，给公司的经营带来了诸多不利影响。面对不利因素，公司坚定信心，科学分 析，理性应对。经公司上下共同努力，全面实现年初制定的各项目标。公司所属各分、子公司及各职能部 门很好地完成了目标考核任务。公司主营业务得益于持续稳定发展。 公司实际经营业绩较曾公开披露过的本年度盈利预测低于或高于 2 22220 0000% %%%%以上的差异原因□适用 √不适用 2 2222、收入 说明 本报告期公司实现营业收入23,162.20万元，较上年下降14.23%；主要原因系： （1）根据《省政府关于调整高速公路收费有关事项的通知》，国道绕城西南段自2012年3月1日起调 整车辆通行收费标准，以及国家于2012年10月1日起实施高速公路在四个节假日期间（春节、清明、劳动 节、国庆节）对7座以下小型客车免费通行政策，两项政策调整因素致使该路路桥通行费收入本期较上年 减少1,704万元； （2）根据《长沙市5区路桥通行费下调的通知》，每车车辆路桥通行费标准由840元/年下调为600元/ 年，由此伍家岭桥通行费收入本期较上年减少1,183万元，浏阳河大桥通行费收入本期较上年减少276万元； （3）君逸康年大酒店本期将中餐餐饮由自主经营方式改为外包租赁经营方式（自2012年4月份起不再 核算餐饮经营收入，只核算租赁经营收入），餐饮收入本期较上年减少788万元； （4）由于本期商铺和车位销售量减少，房地产销售收入本期较上年减少311万元。 公司实物销售收入是否大于劳务收入□是 √ √√√√否 公司重大的在手订单情况□适用 √ √√√√不适用 公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况□适用 √ √√√√不适用 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 8,323,146.78 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例（%） 3.59% 公司前 5 5555大客户资料 √ √√√√适用□不适用 序号客户名称销售额（元）占年度销售总额比例（%） 1长沙华盛泰餐饮管理有限公司 2,430,000.00 1.05% 2幸福人寿股份有限公司湖南分公司 2,227,205.38 0.96% 3长沙市国土资源局 1,433,767.00 0.62% 4长沙市环路建设开发有限公司 1,142,090.40 0.49% 5桂林紫竹乳胶制品有限公司 1,090,084.00 0.47% 合计 —— 8,323,146.78 3.59% 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 3 3333、成本 行业分类单位：元 行业分类项目 2012年 2011年同比增减 (%)金额占营业成本比重（%）金额占营业成本比重（%） 路桥路桥收费 58,922,163.55 82.2% 57,474,558.73 72.78% 2.52% 酒店管理酒店 6,756,081.19 9.42% 10,986,883.65 13.91% -38.51% 房地产开发房地产 297,785.86 0.42% 5,081,532.74 6.43% -94.14% 制造业幅照加工 2,413,389.46 3.37% 2,398,647.84 3.04% 0.61% 其他其他 3,294,942.67 4.6% 3,028,994.68 3.84% 8.78% 产品分类□适用 √ √√√√不适用 说明 （1）酒店成本较上年下降的 38.51%，主要原因系君逸康年大酒店自 2012年 4月份起不再核算餐饮经 营收入，只核算租赁经营收入，其相应的餐饮成本也不再核算，故酒店成本下降。 （2）房地产成本较上年下降的 94.14%，主要原因系 2011年公司君逸家园项目清算结转成本 279万元， 本期无此类房产成本结转。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 2,752,212.84 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例（%） 49.08% 公司前 5 5555名供应商资料 √ √√√√适用□不适用 序号供应商名称采购额（元）占年度采购总额比例（%） 1长沙市马王堆朝阳肉食行 888,850.53 15.85% 2长沙市雨花区李勇农副产品经营部 564,773.00 10.07% 3广东汕头港泰实业有限公司 542,768.50 9.68% 4长沙市雨花区海产品经营部 376,341.05 6.71% 5海吉狮布草 379,479.76 6.77% 合计 —— 2,752,212.84 49.08% 4 4444、费用 （1）报告期内，公司销售费用为 18,768,677.58元，同比下降 8.35%； （2）管理费用为 68,515,164.62元，同比下降 6.37%； （3）财务费用为 23,891,000.29元，同比增加 137.01%，主要原因是本期发行短期融资券计提利息 839万元，财务费用同比增加 1,381万元。 5 5555、研发支出 报告期内，公司没有研发支出。 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 6 6666、现金流单位：元 项目 2012年 2011年同比增减（%） 经营活动现金流入小计 239,662,248.00 332,792,394.83 -27.98% 经营活动现金流出小计 169,122,313.83 217,676,696.85 -22.31% 经营活动产生的现金流量净额 70,539,934.17 115,115,697.98 -38.72% 投资活动现金流入小计 7,042,136.82 5,810,710.30 21.19% 投资活动现金流出小计 21,088,196.08 29,268,658.94 -27.95% 投资活动产生的现金流量净额 -14,046,059.26 -23,457,948.64 40.12% 筹资活动现金流入小计 660,000,000.00 150,000,000.00 340% 筹资活动现金流出小计 628,940,274.45 339,650,519.74 85.17% 筹资活动产生的现金流量净额 31,059,725.55 -189,650,519.74 -116.38% 现金及现金等价物净增加额 87,553,600.46 -97,992,770.40 -189.35% 相关数据同比发生变动 3 33330 0000% %%%%以上的原因说明 √ √√√√适用 □不适用 （1）经营活动产生的现金流量净额同比下降38.72%，主要原因系2011年公司收回君逸家园项目土地 转让款7,300万元，本期无此大额经营性现金流入； （2）投资活动产生的现金流量净额同比增长40.12%，主要原因系本期收回投资和取得投资收益收到 的现金增加以及购建资产现金流出减少所致； （3）筹资活动产生的现金流量净额同比增长85.17%，主要原因系本期发行短期融资劵2亿元增加筹资 性现金流入以及2011年支付股利现金流出所致。 报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明□适用 √ √√√√不适用 三、主营业务构成情况单位：元 营业收入营业成本毛利率(%) 营业收入比上年 同期增减（%） 营业成本比上年 同期增减（%） 毛利率比上年同 期增减（%） 分行业 路桥收费 151,024,699.11 58,922,163.55 60.99% -17.32% 2.52% -7.55% 酒店 71,355,685.43 6,756,081.19 90.53% -5.4% -38.51% 5.1% 房地产 481,050.00 297,785.86 38.1% -86.59% -94.14% 79.72% 幅照加工 2,558,913.78 2,413,389.46 5.69% 4.76% 0.61% 3.89% 其他 6,201,665.31 3,294,942.67 46.87% 4.6% 8.78% -2.04% 分产品 路桥收费 151,024,699.11 58,922,163.55 60.99% -17.32% 2.52% -7.55% 酒店 71,355,685.43 6,756,081.19 90.53% -5.4% -38.51% 5.1% 房地产 481,050.00 297,785.86 38.1% -86.59% -94.14% 79.72% 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 幅照加工 2,558,913.78 2,413,389.46 5.69% 4.76% 0.61% 3.89% 其他 6,201,665.31 3,294,942.67 46.87% 4.6% 8.78% -2.04% 分地区 湖南长沙地区 229,063,099.85 69,270,973.27 69.76% -14.41% -9.53% -1.63% 广西桂林地区 2,558,913.78 2,413,389.46 5.69% 4.76% 0.61% 3.89% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 1111年按报告期末口径调整后的主营业务 数据□适用 √ √√√√不适用 四、资产、负债状况分析 1 1111、资产项目重大变动情况单位：元 2012年末 2011年末比重增减 （%） 重大变动 说明金额占总资产比例（%）金额占总资产比例（%） 货币资金 408,711,734.27 18.92% 317,200,824.42 15.29% 3.63% 应收账款 60,457,477.87 2.8% 59,116,634.90 2.85% -0.05% 存货 386,318,832.54 17.89% 345,959,461.57 16.68% 1.21% 投资性房地产 29,564,988.81 1.37% 29,813,118.80 1.44% -0.07% 长期股权投资 39,123,794.89 1.81% 41,292,523.65 1.99% -0.18% 固定资产 263,303,197.11 12.19% 283,377,983.48 13.66% -1.47% 在建工程 28,726,598.81 1.33% 15,062,831.80 0.73% 0.6% 2 2222、负债项目重大变动情况单位：元 2012年 2011年比重增减 （%） 重大变动 说明金额占总资产比例（%）金额占总资产比例（%） 短期借款 160,000,000.00 7.41% 110,000,000.00 5.3% 2.11% 长期借款 68,000,000.00 3.15% 0% 3.15% 3 3333、以公允价值计量的资产和负债单位：元 项目期初数 本期公允 价值变动 损益 计入权益的 累计公允 价值变动 本期 计提的 减值 本期 购买 金额 本期 出售 金额 期末数 金融资产 1.以公允价值计量且其变动计入当期损 益的金融资产（不含衍生金融资产） 0.00 0.00 2.衍生金融资产 0.00 0.00 3.可供出售金融资产 2,213,424.64 227,271.18 2,440,695.92 金融资产小计 2,213,424.64 227,271.18 2,440,695.92 上述合计 2,213,424.64 227,271.18 2,440,695.92 金融负债 0.00 0.00 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化□是 √ √√√√否 五、核心竞争力分析 近年来，公司通过一系列措施，调整结构、优化产业、明晰主业、规范经营，公司主营业务格局逐渐 调整为以路桥、酒店经营为基础，以房地产开发为主导、离子交换纤维产业发展为补充的产业格局。严格 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 按照《公司法》、《证券法》以及《公司章程》等法律法规的要求，规范运作，建立健全法人治理结构， 形成了科学有效的职责分工和制衡机制，建立健全了公司各种内部管理机构和财务管理、人事管理、经营 管理、内部审计等一系列管理制度。明晰的产业结构，以及健全的管理机制，开创了自 2004年以来连续 7 年盈利的良好局面，也奠定了公司持续稳健发展的核心竞争力： 一是公司战略思路清晰。经过多年的探索，公司确定了宏伟的战略目标 ——打造中国最优秀的投资企 业；确定了清晰的战略思路 ——湖南投资要逐步发展成为一个以资本经营和资产管理为主体，以资本效益 最大化为目标，以股权投资为基本经营模式，以地产、金融和基础设施为主要经营领域，以投融资能力为 核心竞争力，并具有科学完善的决策管理体系和持续强劲盈利能力现代化的优秀上市公司。 二是法人治理结构健全。公司建立了股东大会、董事会、监事会、经营班子为主体架构的法人治理结 构，全面制定了各层次的议事规则，董事会下设战略委员会、审计委员会、提名委员会、薪酬与考核委员 会四个专门委员会，促进董事会科学、高效决策，其中审计委员会主任委员由公司独立董事担任。公司设 立了办公室、计划财务部、审计部、人力资源部、经营管理部、投资证券部、法律事务部和董事会秘书处 8个职能部门，各职能部门之间职责明确，相互协作，且内部控制制度基本健全。公司各控股子公司也建 立了完善的法人治理结构。公司法人治理工作在 2007年按中国证监会统一布置和要求，进行了全面规范和 完善，并于同年通过湖南省证监局的检查验收。 三是公司管理体系完善。公司构建了科学有效的管理体系，实行财务全面预算和目标考核制度，坚持 财务集中支付，坚持全面预算管理，强化风险控制，加速实现项目投资回报，根据各单位下达的经营目标 计划书，严格审核各项成本费用开支、资产购置资金支出，严格审核计划外开支，特别是对工程类项目， 聘请中介机构联合审核，并实地了解，按照合同、施工进度严格把关，确保制度的有效落实。全面推进绩 效管理，实行绩效考核制，年初根据各单位实际情况，签订切实可行的目标责任书，严格奖罚兑现，确保 目标任务的完成，推动湖南投资的持续、稳健、健康发展。 四是公司运营质量良好。公司严格按照现代企业制度和上市公司治理准则要求，确立了 “调整产业、 明晰主业、规范经营、加快发展 ”的方针，形成了以路桥、酒店经营为基础，以房地产开发为主导、离子 交换纤维产业发展为补充的产业格局，特别是在房地产开发方面采取 “积极参与市政府土地一级开发为主、 房产开发为辅 ”的策略，成功探索出土地一级开发盈利模式。酒店经营通过几年时间的积累，管理日趋成 熟， 2012年还开始了品牌输出的大胆尝试，在业内开创了 “一家由湖南本土人管理的君逸酒店成为长沙商 务酒店最佳选择 ”的中国旅游酒店业传奇， “君逸模式 ”有望开创湖湘商务酒店新风尚，成为业内标杆。 五是公司融资能力强劲。在战略方面，我们把投融资能力作为湖南投资的核心竞争力，同时，随着公 司治理结构的不断完善、资产结构的不断优化、盈利水平的连年上升、管理水平的不断提高，企业信用及 社会形象也逐年提升，公司信用等级达到历史最好水平，工行、建行、兴业、中信、民生、长沙银行等金 融机构均给予公司 AA+级的信用等级，并确定为黄金客户，授信额度达到 5.45亿元（其中长沙银行、民生 银行给予了公司信用贷款支持），保证了公司未来快速发展的资金需求，并且公司已满足二级市场再融资 的各项基本条件。公司在民生银行成功立项发行三个亿短期融资券的项目，并在中国银行间市场交易商协 会注册登记，首期二亿元已筹资到位。 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 六、投资状况分析 1 1111、对外股权投资情况 （1 1111）对外投资情况 对外投资情况 2012年投资额（元） 2011年投资额（元）变动幅度 1.00 0.00 100% 被投资公司情况 公司名称主要业务上市公司占被投资公司权益比例（%） 湖南泰贞投资管理有限公司投资管理 100% （2 2222）持有金融企业股权情况 公司名称公司类别 最初投资 成本（元） 期初持股 数量（股） 期初持股 比例（%） 期末持股 数量（股） 期末持股 比例（%） 期末账面值 （元） 报告期损 益（元） 会计核 算科目 股份 来源 交通银行商业银行 908,854.96 494,068 0.0000067 494,068 0.0000067 2,440,695.92 49,406.80 可供出售 金融资产 发起 认购 合计 908,854.96 494,068 -494,068 -2,440,695.92 49,406.80 -- （3 3333）证券投资情况 证券品种证券代码证券简称 最初投资 成本（元） 期初持股 数量（股） 期初持股 比例（%） 期末持股 数量（股） 期末持股 比例（%） 期末账面值 （元） 报告期损 益（元） 会计核 算科目 股份 来源 股票 601328交通银行 908,854.96 494,068 0.0000067 494,068 0.0000067 2,440,695.92 49,406.80 可供出售 金融资产 发起 认购 期末持有的其他证券投资 0.00 0 -0 -0.00 0.00 -- 合 计 908,854.96 494,068 -494,068 -2,440,695.92 49,406.80 -- 持有其他上市公司股权情况的说明：公司不存在持有其他上市公司股权的情况。 2 2222、委托理财、衍生品投资和委托贷款情况 （1 1111）委托理财情况 说明：报告期内，公司不存在委托理财的情况。 （2 2222）衍生品投资情况 报告期末衍生品投资的持仓情况 说明：报告期内，公司不存在衍生品投资的情况。 □适用 √不适用 □适用 √不适用 □适用 √不适用 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 （3 3333）委托贷款情况 说明：报告期内，公司不存在委托贷款的情况。 □适用 √不适用 3 3333、募集资金使用情况□适用 √不适用 4 4444、主要子公司、参股公司分析 主要子公司、参股公司情况 公司名称 公司 类型 所处 行业 主要产品 或服务 注册资本 总资产 （元） 净资产 （元） 营业收入 (元) 营业利润 (元) 净利润 （元） 长沙湘江 伍家岭桥 有限公司 子公司 路桥 收费 经营湘江伍 家岭桥 248,735,000.00 195,711,539.37 121,364,432.69 58,238,162.50 29,482,618.50 22,077,364.42 长沙中意 房地产开 发有限公 子公司 房地 产业 二级房地产 开发，经营 20,000,000.00 52,103,890.47 32,678,290.37 2,267,850.00 -149,005.62 -154,740.42 司 长沙君逸 物业管理 有限公司 子公司 房地 产业 承担三级物 业管理 1,000,000.00 5,054,894.85 2,683,545.31 4,348,198.31 963,138.20 677,704.56 长沙市环设计、制作、 路广告有子公司广告业发布各类广2,000,000.00 30,040,354.07 1,961,006.74 -890.48 -890.48 限公司告 从事房地产 湖南君逸开发经营及 房地产开 发有限公 子公司 房地 产业 物业管理，经 营建筑装饰 20,000,000.00 421,215,566.91 18,380,329.57 3,131,272.17 12,595,628.80 司材料，机电机 械产品 广西桂林 正翰辐照 中心有限 责任公司 子公司制造业 辐照加工应 用；农副产 品、医疗用 品，食品等保 鲜杀菌，化工 产品改性，加 工，生产，销 售，商品养 护，三废处理 50,000,000.00 48,984,775.68 25,820,328.64 2,558,913.78 -2,730,272.83 -2,730,272.83 湖南君逸酒店 酒店管理 有限公司 子公司投资与 管理 酒店业投资 管理 3,000,000.00 30,118,114.32 -1,645,656.81 25,115,332.25 5,578,431.70 5,677,059.57 湖南锦绣 君逸房地 产开发有 子公司 房地 产业 筹建房地产 开发项目 20,000,000.00 20,007,898.96 20,007,898.96 -901.20 -901.20 限公司 实业投资；房 地产开发经 营、物业管 湖南浏阳 理；建筑装饰 材料销售；住 河城镇建 设发展有 子公司 房地 产业 宿、餐饮、洗 浴、理发、美 100,000,000.00 429,636,727.56 99,554,972.26 -174,490.55 -174,490.55 限公司容保健服务； 道路工程建 筑施工、城市 绿化工程施 工。 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 长沙湘江 五一路桥 有限公司 参股 公司 路桥 收费 路桥维修、收 费 248,735,000.00 153,766,906.83 111,509,397.60 58,238,162.50 30,876,476.37 23,104,225.21 湖南网路 信息技术 有限责任 公司 参股 公司 网络 工程 高速公路机 电工程通信、 收费系统建 设 12,680,000.00 32,753,114.04 2,050,252.32 3,130,704.05 -261,554.00 -261,554.00 桂林正翰 科技开发 有限责任 公司 参股 公司 设备 生产 新材料系统 及其配套设 备的开发、生 产、销售 5,000,000.00 56,729,584.78 49,088,293.22 3,008,103.09 669,058.90 669,058.90 主要子公司、参股公司情况说明：无 报告期内取得和处置子公司的情况 √ √√√√适用 □不适用 公司名称 报告期内取得 和 处置子公司目的 报告期内取得 和 处置子公司方式 对整体生产和业绩的影响 湖南泰贞公司 控制风险，进一步做大、 做优、做强主营业务，保持公 司持续稳定的发展。 股权受让 房地产开发是公司的主营业务之一，目前国家对以居 住为主的住宅房地产进行了调控，但由于泰贞项目属于商 业地产范畴，且处于城市 CBD核心位置，有着较好的投 资回报前景，公司通过经营和开发泰贞项目，不但能有效 规避政策风险，还将对公司进一步做大、做优、做强主营 业务，保持公司持续稳定的发展，产生积极的作用。 5 5555、非募集资金投资的重大项目情况单位：万元 项目名称投资总额本年度投入金额 截至期末累计 实际投入金额 项目进度项目收益情况 泰贞房地产项目 87,500 12,712.33 31,912.33尚未实现收益 浏阳河中路项目 435,475 0 39,000尚未实现收益 合计 522,975.00 12,712.33 70,912.33 -- 非 募集资金投资的重大项目情况说明 （1）泰贞房地产项目：股权收购已签订了相关清算协议，完成了湖南泰贞公司 40%股权的工商登记变更，与摩达斯 的结算工作亦完成。目前公司正在积极与相关职能部门就该项目整体方案进行协调和沟通。 （2）浏阳河中路项目：目前该项目宗地完成一期开发涉及 12个村组的土地勘界工作，拆除房屋 23栋，签订房屋拆 迁协议 49户、青苗迁坟协议 113户，完成修建性详细规划编制工作，并完成项目的修规工作，落实了地块的规划指标。 正在全力推进项目拆迁，一期土地挂牌出让工作也在准备中。2013年力争完成该项目一期土地的招拍挂工作。 （项目进度根据项目投入开发情况预估填列，不作为项目实际进度的衡量数据。） 七、公司控制的特殊目的主体情况□适用 √不适用 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 八、公司未来发展的展望 1 1111、公司面临的市场环境及所处行业发展趋势 （1 1111）路桥 随着国家宏观经济持续较快的发展，以及人们生活水平的不断提高，私家车拥有数量逐年增加，将带 动公司所属路桥通行车辆数量的增加。公司下属绕城高速西南段是长沙市交通网路的重要组成部分，在过 境车辆分流、缓解市区交通压力等方面发挥着重要作用。 根据2012年10月15日，湖南省交通厅下发《关于印发湖南省高速公路联网收费方案的通知》，提出在 “十二五”期内，要取消全省高速公路不必要的主线收费站（公司所拥有的长沙市绕城西南段的黑石铺大桥 收费站在此范围），实现全省高速公路联网收费的目标。方案实施后，绕城高速将并入全省联网收费，与 临长高速、长潭西高速、长潭高速等直接对接，一卡通行，全线实施计重收费，征费收入全省统一清分。 经公司初步测算，新的车辆通行费标准实施后，公司所拥有的长沙市绕城西南段通行费收入将比往期 减少30%左右；而并入全省高速公路联网收费后，绕城高速通行能力将大幅提升，黑石铺大桥车辆拥堵问 题也将随之解决，采用计重收费也将对全线征费收入带来一定的增长。 （2 2222）酒店 作为旅游业的主要基础设施，旅游酒店的数量和服务质量是旅游业发展水平的重要标志之一，酒店行 业是旅游业重要的组成部分。预计2013年—2016年间全国酒店业的发展将以每年10—15%的速度递增。到 “十二五”末期，国内旅游人数会达到33亿，入境过夜人数会达到1亿。从宏观的基本面看，旅游及酒店业已 经进入高速发展的黄金期。 长沙市目前有各类星级饭店近90家，其中五星级酒店达到13家，居中部省会城市前列。旅游饭店保持 年均15%以上的增速，行业年产值已过100亿元大关。经过多年的市场检验，目前长沙饭店业呈现出集团化、 品牌化连锁发展的同时，国际著名品牌酒店纷纷抢滩长沙，与本地企业联姻，在长沙落地发展。 近年来，湖南本土中高档连锁品牌酒店快速发展，一些国有控股和民营资本的本土中高档连锁品牌酒 店竞相脱颖而出，促进了全省旅游行业的快速发展，提升了会展商务活动接待能力。 公司旗下君逸康年和君逸山水两家四星级酒店，始终以 “做投资回报最高的酒店、做顾客最喜欢的酒 店”为目标，在服务和质量上狠下功夫，通过几年时间的摸索，管理日趋成熟。公司的酒店管理不仅完成 了从托管经营向自主经营的华丽变身，2012年，还开始了品牌输出的大胆尝试。由公司副总经理晏良荣先 生主编的《商务型酒店管理模式》一书，年前已正式出版，这是一本凝聚了酒店管理公司集体智慧的酒店 管理工具书。这本书的出版，既表明我们已从酒店管理标准的执行者成为了管理标准的制订者，更开创了 “一家由湖南本土人管理的君逸酒店成为长沙商务酒店最佳选择”的中国旅游酒店业传奇，“君逸模式”有望 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 开创湖湘商务酒店新风尚，成为业内标杆。 （3 3333）房地产 2013年，政府继续对房地产持续保持高压调控，以促进房价合理回归，促进房地产市场健康发展，各 部委及省政府先后发文规范征拆环境，地产行业管控力度不断加大，房地产市场出现持币观望，住宅成交 量萎缩，但市场整体格局较为平稳理性，尤其商业地产更是独树一帜，这对我们公司的房地产业务来说既 是挑战又是机遇。 随着长株潭两型社会城市群建设的推动，城市工业化水平不断提高，城市化的进程进一步加快，加之 武广高铁的运行、地铁建设，湖南与珠三角的经济联系越来越紧密，完全连为一体，成为香港、澳门等地 重要经济股地，长沙市经济社会发展仍面临十分难得的历史机遇，主要是：工业化和城镇化进程双推进， 扩大内需处于“黄金期”；实施中部地区崛起和两型社会建设双战略，长沙面临政策叠加优势，长沙的房地 产市场仍将具有较大的发展前景。 公司的房地产开发，一直秉承稳健经营、稳打稳扎的经营方针，探索选择了两大经营模式。在地产方 面，坚持土地一级开发盈利模式，房产开发方面坚持“先期控股，固定回报，预期收益”的合作经营模式。 实践证明这一经营思路在抵御风险方面是行之有效的。 （4 4444）辐照 离子交换纤维业务作为公司新的利润增长点，是国家发改委报批立项的项目，纳入了国家 863计划， 通过多年研发，已形成了一批自主知识产权。客户资源不断增加，在原有客户的基础上，2012年新开发客 户北京中捷京工、南宁华正科技、江门普润水处理技术有限公司等。离子交换纤维的应用领域不断拓宽， 我们相信，离子交换纤维必将取代离子交换树脂、活性炭等传统吸附分离材料，成为21世纪真正的新型功 能材料。 2 2222、公司未来发展战略和展望 （1 1111）公司发展战略 认真落实科学发展观，紧紧抓住国家“十二五”和市委、市政府推进长沙“两型社会”建设的良好契机， 以资本经营和资产管理为主线，以资本效益最大化为目标，以股权投资为基本经营模式，以地产、金融和 基础设施建设为主要经营领域，以投融资能力为核心竞争力，与时俱进，开拓创新，夯实基础，做强主业， 攻坚克难，稳打稳扎，打造中国最优秀的投资企业。 未来五年，公司确定的经营发展战略是：抓主业，抓创新，促发展，上台阶。 （2）新年度经营计划 ①正确面对路桥收费出现的新形势，实现全省高速公路联网收费目标。积极创新管理模式，狠抓挖潜 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 降耗，加强宣传引导，提高服务质量，确保实现年度经营目标。酒店管理要抓住提质改造后硬件水平大幅 提高的契机，加大营销力度，提升服务质量，加强品牌输出，争取更好的业绩。 ②持续关注和研究国家房地产政策走向，顺应市场变化，稳步推进公司房地产项目开发进程。加强与 政府及相关部门的沟通与协调，做好泰贞项目的自主经营和开发，加快浏阳河中路房地产项目的拆迁进度， 尽快启动项目的建设与开发。 ③保障桂林辐照中心项目的安全运营，扩大离子纤维的生产及销售规模，提升盈利能力；全面提升物 业管理水平，积极拓展新的服务领域，谋求更大发展。 ④按照财政部、证监会等五部委联合发布的《企业内部控制基本规范》及其配套指引的要求，继续完 善公司内部控制规范体系和内部控制规范评价体系。 ⑤充分利用各种资源，积极探索和寻找新的开发项目和盈利模式，为公司的持续稳健发展提供保障。 ⑥加强员工培养，提高员工整体素质。 （3 3333）公司未来发展战略资金需求及使用计划说明 为完成2013年的经营目标，根据各项目开发建设进程，全年需要投入资金约为28,000万元。公司将在 提高现有资金使用效率的基础上，通过银行授信、优化融资结构、增加融资品种来满足资金需求。 公司2 22220 00001 11113 3333年项目资金需求计划表单位：万元 序号项目计划投入金额资金来源 1路桥维护 8,000银行贷款、自有资金 2泰贞项目 15,000自有资金以及交通银行按工程进度支付的购房款 3浏阳河中路房地产项目 5,000自筹资金 合计 28,000 — — （4 4444）公司未来发展的主要风险、对策及措施 ①宏观经济环境的不确定性 2013年，从宏观经济形势看，国际政治经济形势动荡、复杂多变、经济复苏乏力，我国经济仍将处 于弱周期低增速运行状态，将呈现“降中趋稳”的态势，国家将继续实施以稳增速、调结构、提高效率为主 的宏观调控政策，重点转向深化改革和结构调整，经济增长进入智谋增长阶段。中国经济可望保持缓中趋 稳、触底回升的良好势头。湖南省将在把握稳中求进工作总基调的基础上，着力在稳增长、转方式、抓改 革、惠民生上下功夫，这无疑增强了我们企业发展的信心。 解决措施：立足公司实际，注重科学规划，合理布局，抓好队伍建设，把握经济发展规律，深刻透视 市场影响，谋划企业发展进程。公司的优势是主业突出，基础日益稳固，但在是竞争力、影响力、人才储 备等方面还有诸多不足。未来一年，是考验品牌与品质融合度的一年，公司将在酒店经营、房地产开发和 物业管理、路桥业务等方面，加强管理，不仅要创造有形的价值，更要创造无形的价值，使公司的酒店品 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 牌、房地产品牌的美誉度进一步上升，形成市场号召力。公司将进一步巩固和合作银行的关系，合理筹集 和利用资金，以应对 “银根 ”、“地根 ”收紧带来的资金紧张的局面。 ②行业风险 A、路桥：新的车辆通行费标准实施后，公司所拥有的长沙市绕城高速西南段通行费收入大幅减少； 根据 2012年10月15日湖南省交通厅下发的《关于印发湖南省高速公路联网收费方案的通知》，公司所拥有 的长沙市绕城高速西南段的黑石铺大桥收费站将取消，公司绕城高速西南段纳入全省高速公路联网收费。 解决措施：一是加强路网宣传力度，做好车辆引流工作；二是实现管理创新，挖潜增效；三是提高服 务质量，做到优质服务。 B、酒店：随着中央加强作风建设精神的贯彻落实，反对铺张浪费新风日渐，酒店业、餐饮业以及旅 游业必将面临新的挑战。公司所拥有的两家商务型酒店在商务客源、旅游客源以及会务业务、餐饮、娱乐 等方面受到影响。随着长沙会展业、旅游业的进一步发展，酒店业也将进入快速发展阶段，但与此同时， 酒店业的竞争也愈演愈烈。一批规模大、地段优势强、规格及品牌知名度高的酒店次第出现在长沙，给公 司的酒店经营和发展带来了较大压力和挑战。 解决措施：以完成经营任务指标为中心，全力以赴，奋发进取。一是加强预算成本费用和能源耗用的 财务管理工作，充分挖掘酒店经营中各环节的潜力，密切配合，群策群力，确保酒店的各项经营考核指标 的顺利完成；二是创新工作方法，把员工培训、员工管理、节能降耗等日常工作落实到位，不断完善内部 服务体系，提高酒店服务水准，做到经营和服务两手抓，做消费者和投资者最满意的酒店；三是加强品牌 输出，依托品牌优势，进一步提升品牌形象，构建品牌建设体系，形成品牌特点、品牌精神、品牌气质和 个性，创造品牌价值，提升公司的综合实力。 C、房地产：国家新的征地拆迁相关政策相继出台，浏阳河中路房地产项目拆迁标准有可能大幅提高， 各地征拆矛盾纠纷升级扩大，加之宗地范围内居民不接受货币安置方式和要求大幅度提高征拆补偿标准， 成立拒签拒拆联盟组织等情况，造成征地拆迁难度巨大，致使项目拆迁进度缓慢，远落后于项目预期设想。 解决措施：一是充分利用公司董事会战略发展委员会，加强对政策面的分析研究，充分利用湖南省委、 省政府出台的相关优惠政策，抓住机遇，为公司房地产业的发展创造更多的优势；二是根据现阶段的市场 情况，制订适应环境、调整结构、把握节奏、稳步发展的战略，积极应对市场变化，顺应市场需求，提高 公司的竞争力和抗风险能力；三是结合自身优势，优化组合、稳健投资、规避风险，继续坚持土地一级开 发盈利模式和先期控股、固定回报的合作经营模式，并坚持由公司委派合作项目的董事长、财务负责人、 工程负责人，以保证工程质量，确保公司利益；四是加强与政府及相关职能部门的联系与沟通，争取获得 更多的指导与支持。 D、辐照：因使用核元素钴装置进行辐射，国家对辐照中心的建设控制非常严格，技术上具有垄断优 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 势，行业竞争较小。 九、董事会对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明□适用 √不适用 十、与上年度财务报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况说明 □适用 √不适用 十一、报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况说明□适用 √不适用 十二、与上年度财务报告相比，合并报表范围发生变化的情况说明□适用 √不适用 十三、公司利润分配及分红派息情况 报告期内利润分配政策特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况 报告期内，根据中国证监会湖南监管局《关于转发中国证监会<关于进一步落实上市公司现金分红有 关事项的通知>的通知》（湘证监公司字[2012]36号）文件要求，针对公司未来发展的现金分红事项、决策 程序和机制等，对公司章程第一百六十九条公司利润分配政策作了相应的修订议案，并已经公司2012年度 第二次临时股东大会审议通过。（《湖南投资集团股份有限公司2012年度第二次临时股东大会决议公告》 已于2012年9月14日刊登于《中国证券报》、《上海证券报》和《证券时报》上，公告披露网站为巨潮资 讯网，公告编号为2012-017） 公司严格按照《公司章程》执行利润分配政策，公司现金分红政策制定及执行均符合《公司章程》的 规定和股东大会决议的要求，分红标准和比例明确和清晰，相关的决策程序和机制完备，独立董事的职责 明确，能发挥应有的作用，中小股东有充分表达意见和诉求的机会，中小股东的合法权益得到了维护。 公司报告期利润分配预案及资本公积金转增股本预案符合公司章程等的相关规定。 公司近 3 3333年（含报告期）的利润分配预案或方案及资本公积金转增股本预案或方案情况 1、2012年年度利润分配预案为：根据天健出具的标准无保留意见审计报告，本公司 2012年度实现归 属于母公司股东的净利润30,553,652.76元。根据《公司章程》有关规定，按母公司净利润的10%提取法定 盈余公积金1,743,418.02元，合作公司提取“两金”88,309.46元，截至报告期末可供股东分配的利润为 409,725,785.09元。 公司本年度利润分配预案为：以2012年末的总股本499,215,811股为基数，以可供股东分配的利润向 公司全体股东每10股派发现金0.5元（含税），总计派发红利24,960,790.55元（含税），剩余未分配利润 384,764,994.54元留待以后年度分配。本年度不进行资本公积金转增股本。 2、2011年年度利润分配方案为：鉴于公司所属路桥经多年营运维护费用需求较高，以及浏阳河中路 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 和泰贞项目处于开发建设阶段，投资资金较多等原因。公司2011年度不进行利润分配，也不进行公积金转 增股本。 3、2010年年度利润分配方案为：以2010年末的总股本499,215,811股为基数，以可供股东分配的利 润向公司全体股东每10股派发现金0.5元（含税），总计派发红利24,960,790.55元（含税），剩余未分配 利润334,077,691.80元留待以后年度分配。公司2010年度不进行资本公积金转增股本。 公司近三年现金分红情况表单位：元 分红年度现金分红金额（含税） 分红年度合并报表中归属于 上市公司股东的净利润 占合并报表中归属于上市公 司股东的净利润的比率（%） 2012年 24,960,790.55 30,553,652.76 81.69% 2011年 0.00 52,467,648.13 0% 2010年 24,960,790.55 87,087,147.33 28.66% 公司报告期内盈利且母公司未分配利润为正但未提出现金红利分配预案□适用 √不适用 十四、社会责任情况 公司高度重视履行社会责任，在经营和发展过程中，在追求经济效益的同时，也努力维护社会效益， 实现公司与社会和谐发展。 报告期内，国庆黄金周全国首次实施7座以下小型客车免费通行收费公路的政策。在通行费收入损失 巨大的情况下，公司仍然组织大量人力物力应对激增的车流量，想方设法完成长沙市绕城高速西南段保畅 通的艰巨任务，以实际行动，实实在在地回报了社会。 十五、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 接待时间接待地点接待方式 接待对象 类型 接待对象 谈论的主要内容 及提供的资料 2012年 8月 30日 长沙君逸康年 大酒店十三楼会议室 实地调研机构 华夏基金管理 有限公司 公司目前的基本情况 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 第五节重要事项 一、重大诉讼仲裁事项□适用 √不适用 本年度公司无重大诉讼、仲裁事项。 媒体质疑情况 本年度公司无媒体质疑事项。 □适用 √不适用 二、上市公司发生控股股东及其关联方非经营性占用资金情况□适用 √不适用 三、破产重整相关事项□适用 √不适用 四、资产交易事项 1 1111、收购资产情况 自购买日 交易 对方或 最终 控制方 被收购 或置入 资产 交易 价格 （万元） 进展 情况 起至报告 期末为 上市公司 贡献的 净利润 （万元） （适用于 非同一 控制下的 企业合并） 自本期初至 报告期末为 上市公司贡 献的净利润 （万元）（适 用于同一控 制下的企业 合并） 该资产 为上市 公司贡 献的净 利润占 利润总 额的比 率(%) 是否为 关联交 易 与交易 对方的 关联关系 （适用 关联 交易 情形 披露 日期 披露索引 摩达斯 湖南 泰贞 公司 40% 股权 0.0001 已完成 工商登 记变更， 与摩达 斯的结 算工作 已完成。 0 0 11.09%否不适用 2012年 3月 28日 1、公告名称：《湖 南投资集团股份 有限公司股权收 购暨对外投资公 告》，公告编号： 2012-003，公告 披露网站：巨潮 资讯网，披露日 期：2012年 3月 28日。 2、公告名称：《湖 南投资集团股份 有限公司 2012 年度第一次临时 股东大会决议公 告》，公告编号： 2012-005，公告 披露网站：巨潮 资讯网，披露日 期：2012年 4月 13日。 收购资产情况概述 公司控股子公司——君逸房产与摩达斯2007年4月17日签订的《湖南泰贞投资管理有限公司增资及“湖 南泰贞中心”项目合作协议》（以下简称“合作协议”）已于2011年7月14日到期，由于摩达斯及其关联方 未按合作协议的约定履行相关的全部义务，君逸房产决定启动“一元钱收购摩达斯持有湖南泰贞公司40%股 权”的程序。经双方协商，于2012年4月6日，君逸房产与摩达斯就“湖南泰贞中心”项目签订了《清算协议书》， 双方约定： 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 （1）君逸房产以人民币1元收购摩达斯持有湖南泰贞公司40%股权； （2）君逸房产代子公司湖南泰贞公司清偿其应付摩达斯的142,099,607.67元债务,其中债务本金 118,055,000.00元,债务利息24,044,607.67元； （3）因摩达斯未能按照合作协议约定履行相关义务，摩达斯应承担相应的违约责任，向君逸房产支付 违约金14,086,055.90元； （4）湖南泰贞公司将应收湖南联丰房地产开发有限公司3,000,000.00元的债权款和湖南涟邵建设工程（集 团）广厦开发有限公司12,890,193.00元的债权款以账面原值转让给摩达斯,转让后与该等债权相关的所有权 利和义务均由摩达斯承接,与湖南泰贞公司无关； （5）根据前述条款约定，君逸房产以1元钱受让摩达斯持有湖南泰贞公司40%的股权，代湖南泰贞公司 偿还所欠摩达斯的142,099,607.67元债务,冲抵15,890,193.00元的债权转让款及14,086,055.90元的违约金后, 最终应支付给摩达斯112,123,359.77元。 2012年4月12日,公司召开2012年度第一次临时股东大会,审议并通过了《关于公司控股子公司湖南君逸 房地产开发有限公司收购湖南泰贞投资管理有限公司股权及开发泰贞房地产项目的议案》，截至目前上述 清算协议已完成。 2 2222、出售资产情况□适用 √不适用 出售资产情况概述：报告期内，公司无出售资产情况。 3 3333、企业合并情况□适用 √不适用 报告期内，公司无企业合并情况。 五、公司股权激励的实施情况及其影响□适用 √不适用 报告期内，公司无股权激励相关事项。 六、重大关联交易 1 1111、与日常经营相关的关联交易□适用 √不适用 2 2222、资产收购、出售发生的关联交易□适用 √不适用 3 3333、共同对外投资的重大关联交易□适用 √不适用 4 4444、关联债权债务往来□适用 √不适用 是否存在非经营性关联债权债务往来□是√否 5 5555、其他重大关联交易 报告期内，公司未发生其他重大关联交易。 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 七、重大合同及其履行情况 1 1111、托管、承包、租赁事项情况 （1 1111）托管情况 托管情况说明：报告期内，公司不存在托管情况。 为公司带来的损益达到公司报告期利润总额 1 11110 0000% %%%%以上的项目 □适用 √不适用 □适用 √不适用 （2 2222）承包情况 承包情况说明：报告期内，公司不存在承包情况。 为公司带来的损益达到公司报告期利润总额 1 11110 0000% %%%%以上的项目 □适用 √不适用 □适用 √不适用 （3 3333）租赁情况 租赁情况说明：报告期内，公司不存在租赁情况 为公司带来的损益达到公司报告期利润总额 1 11110 0000% %%%%以上的项目 □适用 √不适用 □适用 √不适用 2 2222、担保情况 报告期内，公司不存在对外担保的情况。 □适用 √不适用 3 3333、其他重大合同 合同订立 公司方 名称 合同订立 对方名称 合同涉及 资产的账 面价值（万 元）（如有） 合同涉及 资产的评 估价值（万 元）（如有） 评估机构 名称（如 有） 评估基准 日（如有） 定价原则 交易价格 （万元） 是否 关联 交易 关联 关系 截至报告 期末的 执行情况 君逸房产摩达斯 37,837.74 2011年 12月 31日 协商一致 0.0001否 无 关联 关系 已完成 八、承诺事项履行情况 1 1111、公司或持股 5 5555% %%%%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项 承诺事项承诺方承诺内容承诺时间承诺期限履行情况 股改承诺环路公司 为了增强流通股股东的持股信 心，激励管理层的积极性，使管理 层与公司股东的利益相统一，环路 公司将推动公司在股权分置改革完 成后按有关规定制订管理层股权激 励计划。 2006年 7月 31日 无 对照湖南省国有资产监 督管理委员会颁布的《湖 南省国有控股上市公司股 权激励管理实施意见（试 行）》的相关规定，本公司 目前已基本达到相关要 求，公司将保持与国资部 门的联系，按国资部门的 统一计划，适时推出公司 的股权激励方案。 收购报告书或 权益变动报告书 中所作承诺 资产重组时所作承诺 首次公开发行或 再融资时所作承诺 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 其他对公司 中小股东所作承诺 承诺是否及时履行否 未完成履行的 具体原因及 下一步计划 对照湖南省国有资产监督管理委员会颁布的《湖南省国有控股上市公司股权激励管理实施意见 （试行）》的相关规定，本公司目前已基本达到相关要求，公司将保持与国资部门的联系，按国资部 门的统一计划，适时推出公司的股权激励方案。 是否就导致的同业竞争 和关联交易问题 作出承诺 否 承诺的解决期限无 解决方式无 承诺的履行情况无 解决方式无 承诺的履行情况无 2 2222、公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目达到原盈利预测及 其原因做出说明□适用 √不适用 九、聘任、解聘会计师事务所情况 现聘任的会计师事务所 境内会计师事务所名称天健会计师事务所（特殊普通合伙） 境内会计师事务所报酬（万元） 60 境内会计师事务所审计服务的连续年限 20 境内会计师事务所注册会计师姓名郑生军贺焕华 当期是否改聘会计师事务所□是 √否 聘请内部控制审计会计师事务所、财务顾问或保荐人情况√适用 □不适用 1、为保证内控规范工作的专业化、系统化和合理化，公司聘请天职国际会计师事务所有限公司作为 外部咨询机构为公司内部控制体系和内部控制评价体系提供专业支持，咨询费用为55万元。 2、公司因内部控制审计事项，聘请天健为公司2012年度内部控制审计机构，内控审计费用为15万元。 十、监事会、独立董事（如适用）对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明 □适用 √不适用 十一、处罚及整改情况□适用 √不适用 董事、监事、高级管理人员、持股 5%以上的股东涉嫌违规买卖公司股票且公司已披露将收回涉嫌违规所 得收益的情况□适用 √不适用 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 十二、年度报告披露后面临暂停上市和终止上市情况□适用 √不适用 十三、其他重大事项的说明 发行短期融资券： 公司于2011年7月27日召开了2011年度第一次临时股东大会，审议通过了《关于公司发行短期融资券 的议案》（《湖南投资集团股份有限公司2011年度第一次临时股东大会决议公告》已于2011年7月28日刊 登在《中国证券报》、《上海证券报》和《证券时报》上，公告披露网站为巨潮资讯网，公告编号为2011-012）。 公司于2012年4月初收到中国银行间市场交易商协会于2012年4月6日签发的《接受注册通知书》[中市协注 [2012]CP66号]，接受公司短期融资券注册，注册金额3亿元，注册额度自通知书发出之日起2年内有效， 由中国民生银行股份有限公司主承销；公司在注册有效期内可分期发行短期融资券。《湖南投资集团股份 有限公司关于获准发行短期融资券的公告》已于2012年4月17日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》 和《证券时报》上，公告披露网站为巨潮资讯网，公告编号为2012-006）。 2012年4月24日，公司在银行间市场发行2012年度第一期短期融资券，简称“12湘投集CP001”，债券 代码“041262012”，发行金额20,000万元人民币，期限为365天，发行价格为100.00元/百元面值，票面 利率6.10%，主承销商为中国民生银行股份有限公司，债券起息日为2012年4月25日，计息方式为附息固定。 本期发行短期融资券募集的资金将用于归还银行借款(《湖南投资集团股份有限公司关于2012年度第一期 短期融资券发行情况的公告》已于2012年4月25日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》和《证券时报》 上，公告披露网站为巨潮资讯网，公告编号为2012-007)。 十四、公司子公司重要事项□适用 √不适用 十五、公司发行公司债券的情况□适用 √不适用 湖南投资集团股份有限公司 2012年年度报告全文 第六节股份变动及股东情况 一、股份变动情况 本次变动前本次变动增减（＋，－）本次变动后 数量比例(%)发行新股送股 公积金转 股 其他小计数量比例(%) 一、有限售条件股份 101,422,726 20.32% 0 0 0 -538 -538 101,422,188 20.32% 1、国家持股 0 0% 0 0 0 0 0 0 0% 2、国有法人持股 101,400,558 20.31% 0 0 0 0 0 101,400,558 20.31% 3、其他内资持股 0 0% 0 0 0 0 0 0 0% 其中：境内法人持股 0 0% 0 0 0 0 0 0 0% 境内自然人持股 0 0% 0 0 0 0 0 0 0% 4、外资持股 0 0% 0 0 0 0 0 0 0% 其中：境外法人持股 0 0% 0 0 0 0 0 0 0% 境外自然人持股 0 0% 0 0 0 0 0 0 0% 5、高管股份 22,168 0.01% （未完）  |