[年报]康美药业：2012年年度报告
康美药业股份有限公司 600518 2012年年度报告 重要提示 一、 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 广东正中珠江会计师事务所有限公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人马兴田、主管会计工作负责人许冬瑾及会计机构负责人（会计主管人员） 庄义清声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案：广东正中珠江会计师事 务所有限公司对本公司2012年度财务状况、经营成果等方面进行了审计，根据该所出具的 "广会所审字[2013]第12005060018号"审计报告，本公司2012年度实现净利润 1,441,191,488.21元，根据《公司章程》有关规定，按10%提取法定盈余公积金138,523,648.00 元，加上年末结转未分配利润1,873,196,840.69元，2012年度可供股东分配的利润为 3,175,864,680.90元。 董事会提议公司2012年度利润分配预案是： 以公司2012年12月31日总股本2,198,714,483.00股为基数，每10股派发现金2.00元(含 税)。本次实际用于分配的利润共计439,742,896.60元，剩余未分配利润2,736,121,784.30元， 结转以后年度分配。 六、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？ 否 七、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 目录 第一节 释义及重大风险提示 ......................................................................................................... 4 第二节 公司简介 ............................................................................................................................ 5 第三节 会计数据和财务指标摘要 ................................................................................................. 7 第四节 董事会报告 ........................................................................................................................ 9 第五节 重要事项 .......................................................................................................................... 25 第六节 股份变动及股东情况 ....................................................................................................... 30 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 35 第八节 公司治理 .......................................................................................................................... 42 第九节 内部控制 .......................................................................................................................... 45 第十节 财务会计报告 .................................................................................................................. 46 第十一节 备查文件目录............................................................................................................. 129 第一节 释义及重大风险提示 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 广东监管局 指 中国证券监督管理委员会广东监管局 上交所 指 上海证券交易所 本公司、公司或康美药业 指 康美药业股份有限公司 控股股东或康美实业 指 普宁市康美实业有限公司 实际控制人 指 马兴田 报告期 指 2012年度 元、万元、亿元 指 人民币元、万元、亿元。 二、 重大风险提示： 公司已在本报告中详细描述存在的主要风险，详情请查阅本报告第四节“董事会报告”中“董 事会关于公司未来发展的讨论与分析”部分。 第二节 公司简介 一、 公司信息 公司的中文名称 康美药业股份有限公司 公司的中文名称简称 康美药业 公司的外文名称 Kangmei Pharmaceutical Co., Ltd 公司的外文名称缩写 KMYY 公司的法定代表人 马兴田 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 邱锡伟 温少生 联系地址 广东省普宁市长春路中段 广东省普宁市长春路中段 电话 0663-2917777转8009 0663-2917777转8006 传真 0663-2916111 0663-2916111 电子信箱 kangmei@126.com kangmei@126.com 三、 基本情况简介 公司注册地址 广东省普宁市流沙镇长春路中段 公司注册地址的邮政编码 515300 公司办公地址 广东省普宁市长春路中段 公司办公地址的邮政编码 515300 公司网址 http://www.kangmei.com.cn 电子信箱 kangmei@126.com 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 上海证券报、中国证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会秘书处 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 A股 上海证券交易所 康美药业 600518 债券 上海证券交易所 08康美债 126015 债券 上海证券交易所 11康美债 122080 六、 公司报告期内注册变更情况 (一) 基本情况 公司报告期内注册情况未变更。 (二)公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见2011年年度报告公司基本情况。 (三)公司上市以来，主营业务的变化情况 公司2001年上市以来主营业务以化学药生产及药品医疗器械经营为主，2002年后增加中药生 产及经营业务，2010年后增加食品和专业市场物业管理业务。 (四)公司上市以来,历次控股股东的变更情况 无变化 七、 其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 名称（境内） 名称 广东正中珠江会计师事务所有限公司 办公地址 广东广州市东风东路555 号粤海集团大 厦10楼 签字会计师姓名 何国铨 吉争雄 报告期内履行持续督导职 责的保荐机构 名称 广发证券股份有限公司 办公地址 广东省广州市天河区天河北路183-187号 大都会广场19楼 签字的保荐代表人姓名 周伟、林焕伟 持续督导的期间 2011年1月1日至2012年12月31日 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、 报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2012年 2011年 本期比上年 同期增减(%) 2010年 营业收入 11,165,154,818.12 6,080,507,225.35 83.62 3,308,801,640.95 归属于上市公司股东的净 利润 1,441,191,488.21 1,005,031,018.55 43.40 715,522,712.51 归属于上市公司股东的扣 除非经常性损益的净利 润 1,445,386,079.19 979,375,702.50 47.58 683,838,049.16 经营活动产生的现金流量 净额 1,008,350,205.55 574,964,093.20 75.38 669,185,655.62 2012年末 2011年末 本期末比上 年同期末增 减(%) 2010年末 归属于上市公司股东的净 资产 10,580,984,033.57 9,246,293,785.14 14.43 4,925,719,390.55 总资产 17,958,292,864.42 15,237,494,549.99 17.86 8,208,197,859.14 (二) 主要财务数据 主要财务指标 2012年 2011年 本期比上年同 期增减(%) 2010年 基本每股收益（元／股） 0.655 0.466 40.56 0.422 稀释每股收益（元／股） 0.655 0.466 40.56 0.422 扣除非经常性损益后的基本 每股收益（元／股） 0.657 0.454 44.71 0.404 加权平均净资产收益率（%） 14.55 17.30 减少2.75个百 分点 15.58 扣除非经常性损益后的加权 平均净资产收益率（%） 14.59 16.86 减少2.27个百 分点 14.89 二、 非经常性损益项目和金额 单位：元 币种：人民币 非经常性损益项 目 2012年金额 附注（如适用） 2011年金额 2010年金额 非流动资产处置 损益 -309,719.24 处置非流动资产 4,186,563.74 -27,614.13 计入当期损益的 政府补助，但与公 司正常经营业务 密切相关，符合国 家政策规定、按照 20,824,264.52 政府补助、政府奖 励及税费返还 38,768,494.14 8,958,777.88 一定标准定额或 定量持续享受的 政府补助除外 企业取得子公司、 联营企业及合营 企业的投资成本 小于取得投资时 应享有被投资单 位可辨认净资产 公允价值产生的 收益 12,339,245.79 债务重组损益 27,320,769.37 单独进行减值测 试的应收款项减 值准备转回 430,000.00 应收款项减值准 备转回 340,000.00 除上述各项之外 的其他营业外收 入和支出 -24,925,724.55 其他营业外收入 和支出 -10,682,792.84 -9,403,214.15 少数股东权益影 响额 -153,397.50 少数股东权益影 响额 -246,609.01 所得税影响额 -60,014.21 所得税影响额 -6,710,339.98 -7,503,301.41 合计 -4,194,590.98 25,655,316.05 31,684,663.35 第四节 董事会报告 一、 董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析 2012年，本公司稳步推进中药全产业链经营模式的战略升级布局设点，初步形成以营销、 物流、信息、研发为核心，贯穿种植、流通、市场网络、生产、销售终端等关键环节的中药全 产业链立体经营模式。在报告期内公司注重把握好战略实施的重点、力度和节奏，努力提升公 司在整个产业链的增值空间，加大上游业务的投入，加快中游传统市场交易方式的转型升级， 拓宽下游终端的供应渠道，挖掘业务链中各个环节的利润点，确立了公司在中药全产业链各环 节增值服务的地位。报告期内，公司实现营业总收入1,116,515.48万元，比上年同期增长83.62%， 归属于母公司股东的净利润144,119.15万元，比上年增长43.40%，归属于上市公司股东的扣除 非经常性损益的净利润144,538.61万元，同比增长47.58%。 报告期内，主要工作如下： （一）推动上游规范化种植，保障产业链源头服务 报告期内，公司积极推动良种选育、繁育、使用等中药材规范化生产"源头工程"。采用实 生繁殖选种等11项育种技术，在提高产量、改善质量等方面取得了重大成就，起草制定了白花 蛇舌草、广金钱草等中药农业产业种植、生产等标准31项。公司大力推广中药产业科技新成果、 新品种、新技术，着力推进中药材科技技术、种养技术的应用，对部分重点药材品种进行优化 和整合，先后在云南、吉林等全国各道地药材产地建立了GAP种植基地；康美集安大地参业成 功开创了中国大面积农田栽参的先河；康美新开河公司被确定为吉林省非林地人参种植示范基 地和吉林省人参生产综合示范基地，康美新开河人参产业园已成为我国研发新开河人参产业的 重要基地和世界上规模最大的集人参种植、加工、销售、研发为一体的专业人参制品基地。 （二）构建流通市场网络，促进全产业链贯通 报告期内，公司在普宁、广州、北京、深圳、厦门等全国18个区域布点，配套规范现代流 通管理体制，已初步形成一定规模、自成一体的现代中药大流通格局。公司以安徽亳州、广东 普宁为基点，与甘肃陇西构成中药材专业市场网络三角区，辐射全国。康美（亳州）中药材专 业市场的销量居全国四大中药材市场之首。康美亳州华佗中药城一期工程已完工，未来将成为 大宗中药材交易重地，为提升药材交易规模和质量管控，为中药全产业链提供增值服务起到承 上启下的枢纽作用。公司计划继续在全国中药材主产区和中药集散地，建设集检测、初加工、 贮存、配送、溯源等功能为一体的供应保障平台，实现生产基地与中药企业的有效对接，提高 中药材原料的质量安全和稳定供应水平。 报告期内，公司设立了全资子公司广东康美物流有限公司，已取得营业执照。 报告期内，公司设立了全资子公司广东康美药业有限公司，已取得营业执照。 （三）加快基础设施建设，提升产能规模 报告期内公司努力克服各种客观困难，加快重大建设项目的建设进度，实现中药产能规模 提升。康美新开河人参产业园作为推动我国人参产业升级的重大项目，引进国际最先进生产设 备，报告期内已建成投产；广东普宁生产基地和北京房山生产基地通过优化工艺流程以及自动 化设备的投产使用，整体产能上了一个新台阶；上海生产基地和四川成都生产基地正在转型升 级，阆中生产基地进入全面建设阶段，北京大兴和安徽亳州生产基地加紧工程后期工作，未来 中药饮片产能的持续提升，将有效缓解市场需求瓶颈。康美医院作为粤东地区设施最先进的综 合医院，一期工程已基本完成，进入开业前准备工作，未来将成为公司中药产业链具有特色的 一个展示窗口。 （四）打造百亿经营规模，促进产业发展再上新台阶 报告期内公司经营业务继续保持强劲的发展势头，市场占有率和产品美誉度持续提升。公 司采取重点品种重点经营的营销策略，中药业务得到全面拓展，饮片单品、新开河参、菊皇茶、 中药保健品系列等重点产品得到消费者的普遍接受和全面认可。安徽亳州和普宁中药材专业市 场管理规模不断扩大；在药材价格波动性较大前提下，经营规模历史性突破百亿元大关，经营 利润继续获得稳定增长，公司在行业影响力提升、行业身份价值提升实现质的飞跃。 （五）拓展营销新渠道，发掘健康产业新领域 报告期内公司与人保资本、人保健康在北京共同成立健康管理公司，携手开展健康管理服 务和健康产品销售，提供健康检测、健康评估、健康指导、养生保健、就医服务等健康管理服 务，开创国内医药企业与保险机构合作的先河，成为公司发展大健康产业的战略新起点。2013 年3月，人保康美（北京）健康科技股份有限公司在北京完成注册工作，已取得营业执照；公 司正在探索中药保健品直销模式，已向有关部门上报直销申请许可，以期形成新的营销渠道。 目前国家商务部和工商总局正根据规定进行资质核查，公司已聘请高端专业人才管理筹备直销 业务。 （六）科技研发获取新成果，保障产业持续发展 报告期内公司科技研发工作取得新的成果，研发成果有重大突破。共获得授权发明专利6 个，外观专利1个，实用新型专利1个，软件著作版权10个；完成论文撰32篇；中药全产业 链信息与服务管理平台项目获揭阳市级科技进步奖一等奖；公司已开展163项传统配方颗粒工 艺及质量标准研究，30种中药饮片规格及其质量评价标准可行性认证、近红外在线检测在中药 饮片生产中的应用、龙葵等87个中药材、中药饮片质量标准研究、中药保护品种乐脉丸临床试 验、人参燥性研究、红参酒、复方桔梗茶、雪蛤颗粒等系列新产品和标准研发获重大进展。 报告期内公司获认定为第五批国家级创新型试点企业、国家火炬计划重点高新技术企业；"康美 （甘肃）中药材现代仓储物流及交易中心"项目、"康美药业三七规范化种植基地建设"获国家工 信部中药材种植专项滚动支持；"煮散工艺共性技术示范研究"项目获得北京市科委科技项目资 金扶持。 （七）大力发展信息化建设，促进产业协调发展 为引导和稳定中药材市场价格，维护消费者和生产者利益，提升我国在国际中药材市场的 价格话语权，在国家发改委的部署下，报告期内公司承担并发布了国家级价格指数"康美·中国 中药材价格指数"，以普宁中药材价格指数为基础，通过引入安徽亳州、河北安国、成都荷花池、 广西玉林、昆明菊花园、广东普宁等国内六大中药材专业市场和300家产地采集点，建立了覆 盖全国区域的中药材价格采集体系。涵盖700多个代表品指数、500多个小类指数、12大类指 数和中药材价格总指数、16大功效率指数、30大产地指数、以及符合用户个性化需求的用户自 定义指数。报告期内公司基本完成了康美中药网推广与升级，大宗交易系统、中药材溯源体系、 深圳数据中心与异地容灾备份中心、康美医院信息系统、网络安全改造等项目的建设取得了重 大进展。报告期内，公司在广东省深圳市设立了全资子公司康美（深圳）电子商务有限公司， 已取得营业执照。 （八）强力推进内控系统建设，完善集团运营管理 报告期内公司致力于加强内控系统的建设，围绕公司的发展战略，形成了新的制度体系架 构设计和编制；通过加强内部审计人员配置，并全面开展内部审计活动及反舞弊活动，加强内 部风险的防范；通过建立全面预算管理制度、财务管理体系、财务报告制度、财务报告分析， 再综合形成系统的全面预算制度；优化项目管理机制，推进集团项目体系的规范化发展，促使 项目管理成为公司日常工作职能，推动项目管理不断成熟完善。 （九）履行社会责任，促进产业紧系民生 在发展产业的同时，公司积极践行社会责任，紧密联系民生问题，充分考虑人居环境和社 会效益，依规依法生产经营，积极保护股东、员工、客户、消费者等利益相关方的合法权益， 积极履行对社会、环境等方面的社会责任。公司实施中药全产业链战略过程中，敢于创新投入 推动产业升级，以提供优质产品和原料己任，并在全国各地提供了数以千计的就业岗位，为地 方经济和中药产业发展作出了努力。公司经常与行业以及各地的众多利益相关者进行及时沟通 和交流，其中包括员工、客户、供应商、分析师、投资者、媒体、科学家、社区及官方机构和 协会的代表。通过与不同的专业人士、消费者等，在生产、销售、管理等不同层面积极开展对 话交流，了解市场期望与目标需求，采取开放的态度广泛开展各种合作，实现资源互补和双赢。 报告期内，公司获得了多项荣誉，在行业内和资本市场的地位显著提升：获得"2012年50家 最受尊敬上市公司"、"2012年中国民营企业制造业500强"、"2012年度中国上市公司资本品牌 价值百强"、"2012年广东省企业500强"、"2012年广东省制造业百强企业"、"广东省诚信示范 企业"、"广东省中医药强省建设先进单位"、"2012年度诚信先进单位"、"中国年度最佳雇主（广 州最佳雇主）"、"首届广东省全国名牌"、"2012年国家火炬计划重点高新技术企业"、"第五批 国家级创新型试点企业"称号。 (一) 主营业务分析 1、 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 11,165,154,818.12 6,080,507,225.35 83.62 营业成本 8,356,062,662.69 4,245,389,711.41 96.83 销售费用 343,845,068.41 236,398,861.41 45.45 管理费用 422,346,668.75 266,698,863.64 58.36 财务费用 312,514,636.17 204,547,070.85 52.78 经营活动产生的现金流量净额 1,008,350,205.55 574,964,093.20 75.38 投资活动产生的现金流量净额 -1,381,515,995.43 -2,284,627,701.04 39.53 筹资活动产生的现金流量净额 147,674,403.57 5,273,010,268.34 -97.20 研发支出 62,178,603.10 42,045,186.20 47.89 2、 收入 (1) 驱动业务收入变化的因素分析 公司主营业务是中药饮片、中药材、化学药品等医药产品的生产、经营和批发销售。报告 期内公司围绕中药全产业链的战略目标，有序地开展各项重点工作，较好地完成预期指标。报 告期内，公司实现营业总收入1,116,515.48万元，比上年同期增长83.62%，归属于母公司股东 的净利润144,119.15万元，比上年增长43.40%，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净 利润144,538.61万元，同比增长47.58%。 (2) 主要销售客户的情况 本年度前5名销售客户销售金额合计为636,916,195.21元，占销售总额比重为5.71%。 3、 成本 (1) 成本分析表 单位:元 分行业情况 分行业 成本构成项 目 本期金额 本期占总 成本比例 (%) 上年同期金额 上年同期 占总成本 比例(%) 本期金额 较上年同 期变动比 例(%) 医药工业 直接材料 1,145,768,445.47 13.71 933,721,065.50 21.99 22.71 医药工业 直接人工 57,758,146.86 0.69 37,075,419.06 0.87 55.79 医药工业 制造费用 97,781,958.82 1.17 58,426,022.79 1.38 67.36 医药商业 主营业务成 本 6,665,241,288.38 79.77 3,102,585,814.89 73.08 114.83 小计 7,966,549,839.53 95.34 4,131,808,322.24 97.33 92.81 食品工业 直接材料 50,443,191.86 0.60 88,371,032.60 2.08 -42.92 食品工业 直接人工 628,019.60 0.01 1,604,329.47 0.04 -60.85 食品工业 制造费用 1,536,972.78 0.02 3,564,420.46 0.08 -56.88 食品商业 主营业务成 本 162,122,147.65 1.94 11,279,091.70 0.27 1,337.37 小计 214,730,331.89 2.57 104,818,874.23 2.47 104.86 物业租售 及其他 主营业务成 本 174,598,564.31 2.09 8,639,950.09 0.20 1,920.83 小计 174,598,564.31 2.09 8,639,950.09 0.20 1,920.83 合计 8,355,878,735.73 100.00 4,245,267,146.56 100.00 96.83 (2) 主要供应商情况 本年度前5名供应商采购金额合计为1,348,227,539.32元，占采购总额比重为16.26%。 4、 费用 科目 本期数 上年同期数 变动比例 （%） 情况说明 销售费用 343,845,068.41 236,398,861.41 45.45 销售费用同比增加的原因主要系报告期 公司经营规模扩张迅速，销售费用相应 增加及新增合并子公司销售费用所致。 管理费用 422,346,668.75 266,698,863.64 58.36 管理费用同比增加的原因主要系报告期 公司经营规模扩张迅速，管理费用相应 增加及新增合并子公司管理费用所致。 财务费用 312,514,636.17 204,547,070.85 52.78 财务费用同比增加的原因主要系报告期 借款和公司债券增加，所需支付的利息 增加所致。 资产减值损失 23,400,552.16 8,438,874.08 177.29 资产减值损失同比增加的原因系报告期 计提资产减值增加所致。 营业外收入 22,417,800.71 43,075,262.59 -47.96 营业外收入同比减少的原因系报告期补 贴收入的减少所致。 营业外支出 26,828,979.98 10,802,997.55 148.35 营业外支出同比增加的原因系报告期增 加了对社会团体的捐赠支出所致。 所得税费用 251,255,469.24 175,226,680.96 43.39 所得税费用同比增加的原因主要系报告 期利润总额增长，所得税费用相应增加 所致。 5、 研发支出 (1) 研发支出情况表 单位：元 本期费用化研发支出 62,178,603.10 研发支出合计 62,178,603.10 研发支出总额占净资产比例（%） 0.59 研发支出总额占营业收入比例（%） 0.56 6、 现金流 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 情况说明 经营活动产生的现 金流量净额 1,008,350,205.55 574,964,093.20 75.38 经营活动产生的现金流量净额同比增 加的原因主要系报告期营业收入较大 幅度增长，收到的货款相应增加所致。 投资活动产生的现 金流量净额 -1,381,515,995.43 -2,284,627,701.04 39.53 投资活动产生的现金流量净额同比增 加的原因主要系报告期购建固定资产、 无形资产减少所致。 筹资活动产生的现 金流量净额 147,674,403.57 5,273,010,268.34 -97.20 筹资活动产生的现金流量净额同比减 少的原因系上年度公司配股和发行债 券收到募集资金所致。 (二) 行业、产品或地区经营情况分析 1、 主营业务分行业、分产品情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （％） 营业收入 比上年增 减(%) 营业成本 比上年增 减(%) 毛利率比 上年增减 （%） 医药 10,610,485,542.14 7,966,549,839.53 24.92 79.24 92.81 减少5.28 个百分点 食品 253,297,116.57 214,730,331.89 15.23 93.30 104.86 减少4.78 个百分点 其他 291,910,501.86 174,598,564.31 40.19 1,028.19 1,920.83 减少26.42 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （％） 营业收入 比上年增 减(%) 营业成本 比上年增 减(%) 毛利率比 上年增减 （%） 中药 8,703,179,108.36 6,380,906,685.31 26.68 75.62 89.62 减少5.41 个百分点 西药 1,907,306,433.78 1,585,643,154.22 16.86 97.90 106.82 减少3.59 个百分点 食品 253,297,116.57 214,730,331.89 15.23 93.30 104.86 减少4.78 个百分点 物业租售 及其他 291,910,501.86 174,598,564.31 40.19 1,028.19 1,920.83 减少26.42 个百分点 2、 主营业务分地区情况 单位:元 币种:人民币 地区 营业收入 营业收入比上年增减（％） 华北地区 1,463,039,773.56 157.12 华东地区 2,925,147,774.16 86.52 华南地区 5,742,541,880.34 67.93 西南地区 1,024,963,732.51 97.30 (三) 资产、负债情况分析 1、 资产负债情况分析表 单位:元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总 资产的比例（%） 上期期末数 上期期末数 占总资产的 比例（%） 本期期末金 额较上期期 末变动比例 （%） 应收票据 53,128,565.24 0.30 102,060,104.74 0.67 -47.94 应收账款 1,330,747,169.18 7.41 675,733,413.28 4.43 96.93 应收利息 2,258,666.67 0.01 存货 3,559,764,594.69 19.82 1,906,031,776.16 12.51 86.76 其他流动资产 68,109,381.30 0.38 固定资产 2,600,338,455.09 14.48 1,761,752,160.21 11.56 47.60 递延所得税资产 25,726,126.20 0.14 17,928,868.98 0.12 43.49 短期借款 2,100,000,000.00 11.69 1,000,000,000.00 6.56 110.00 应付账款 763,985,553.01 4.25 453,067,391.77 2.97 68.63 预收款项 370,912,264.50 2.07 145,939,948.25 0.96 154.15 应付职工薪酬 19,964,125.59 0.11 12,401,766.97 0.08 60.98 应交税费 137,592,802.17 0.77 -25,688,206.81 -0.17 635.63 其他应付款 70,396,199.05 0.39 34,768,653.62 0.23 102.47 一年内到期的非流 动负债 200,000,000.00 1.11 340,000,000.00 2.23 -41.18 其他流动负债 2,880,000.00 0.02 长期借款 400,000,000.00 2.63 盈余公积 463,210,792.35 2.58 324,687,144.35 2.13 42.66 应收票据：应收票据减少的原因主要系报告期加大票据结算力度所致。 应收账款：应收账款增加的原因主要系报告期营业收入较大幅度增长及子公司增加应收账款所 致。 应收利息：应收利息增加的原因系报告期计提应收定期存款利息所致。 存货：存货增加的原因主要系报告期销售增加和亳州华佗国际中药城工程项目结转开发成本导 致期末存货相应增加所致。 其他流动资产：其他流动资产增加的原因系报告期留抵增值税重分类所致。 固定资产：固定资产增加的原因主要系报告期公司新增房屋建筑物和机器设备增加所致。 递延所得税资产：递延所得税资产增加的原因主要系报告期按权责发生制预计的资产减值损失 及子公司亏损产生的可抵扣暂时性差异所致。 短期借款：短期借款增加的原因主要系报告期扩大生产经营而借款增加所致。 应付账款：应付账款增加的原因主要系报告期公司采购量较大及子公司增加应付账款所致。 预收款项：预收款项增加的原因主要系报告期经营业务预收的款项增加所致。 应付职工薪酬：应付职工薪酬增加的原因主要系报告期公司经营规模扩张迅速，工资额相应增 加及子公司增加应付职工薪酬所致。 应交税费：应交税费增加的原因主要系报告期经营业务的扩张导致应纳税费增加所致。 其他应付款：其他应付款增加的原因主要系代收的契税和收到购房履约保证金所致。 一年内到期的非流动负债：一年内到期的非流动负债减少的原因系由于报告期归还一年内到期 的长期借款。 其他流动负债：其他流动负债减少的原因主要系报告期政府补助计入当期损益所致。 长期借款：长期借款减少的原因主要系报告期归还长期借款和尚未归还的长期借款重分类一年 内到期的非流动负债所致。 盈余公积：盈余公积增加的原因系报告期内公司按照净利润计提盈余公积所致。 (四) 核心竞争力分析 经过十五年的发展，公司拥有一支高素质的经营管理骨干队伍，建立了各业务协同发展、各单 位权责清晰的内部管理和控制体系。公司已成为一家以中药饮片生产为核心，致力于优质中药 饮片和优质中药材原料品牌供应商建设，业务涵盖中药全产业链的现代化大型医药资源型企业、 国家重点高新技术企业。公司积极实施中药全产业链战略，上至GAP药材种植、药材流通交易、 专业市场管理，下至生产开发、终端销售，业务已渗透到中药产业链的各个关键环节；公司营 销网络完善、商业模式创新，构建了集医院销售、OTC、批发与配送、零售、连锁药店、电子 商务、线上大宗交易等多种销售方式于一体的立体销售体系，拥有"康美"、"新开河"两个中国驰 名商标。 (五) 投资状况分析 1、 对外股权投资总体分析 (1) 持有非上市金融企业股权情况 所持对 象名称 最初投资金 额（元） 持有数量 （股） 占该 公司 股权 比例 （%） 期末账面价值 （元） 报告期损益 （元） 报告期所有 者权益变动 （元） 会计 核算 科目 股份 来源 广发基 金管理 有限公 司 76,560,000.00 12,000,000 10.00 232,090,055.35 47,917,106.44 27,351,590.81 长期 股权 投资 2007 年9 月受 让 合计 76,560,000.00 12,000,000 / 232,090,055.35 47,917,106.44 27,351,590.81 / / 2、 非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况 (1) 委托理财情况 本年度公司无委托理财事项。 (2) 委托贷款情况 本年度公司无委托贷款事项。 3、 募集资金使用情况 (1) 募集资金总体使用情况 单位:元 币种:人民币 募集 年份 募集方式 募集资金总额 本年度已使用 募集资金总额 已累计使用募集 资金总额 尚未使用募 集资金总额 尚未使用募 集资金用途 及去向 2007 增发 1,023,230,600.00 973,094,220.00 50,136,380.00 尚未使用募 集资金存储 于公司募集 资金指定银 行存储账户。 2008 分离交易 可转债 887,000,000.00 888,703,327.82 2009 权证 887,455,478.72 889,956,885.54 2011 配股 3,436,489,250.84 643,889,685.28 3,436,489,250.84 2011 公司债 2,487,500,000.00 97,810,000.00 2,487,500,000.00 合计 / 8,721,675,329.56 741,699,685.28 8,675,743,684.20 50,136,380.00 / *1：分离交易可转债已累计使用募集资金总额与募集资金总额差异为公司已将募集资金累计产 生利息收入1,703,327.82元全部支取投入项目使用所致。 *2：权证已累计使用募集资金总额与募集资金总额差异为公司已将募集资金累计产生利息收入 2,501,406.82元全部支取投入项目使用所致。 (2) 募集资金承诺项目使用情况 单位:元 币种:人民币 承诺项目名 称 是 否 变 更 项 目 募集资金拟投入 金额 募集 资金 本年 度投 入金 额 募集资金实际 累计投入金额 是 否 符 合 计 划 进 度 项 目 进 度 预 计 收 益 产生收益情况 是 否 符 合 预 计 收 益 未达 到计 划进 度和 收益 说明 变更 原因 及募 集资 金变 更程 序说 明 中药物流配 送中心* 否 1,000,000,000.00 949,863,620.00 是 163,303,872.57 是 / / 补充流动资 金 否 23,230,600.00 23,230,600.00 是 3,793,646.94 是 / / 合计 / 1,023,230,600.00 973,094,220.00 / / / / / / *：截至2012年12月31日，公司已使用募集资金949,863,620.00元投入中药物流配送中心项 目，另使用自有资金先垫付募集资金50,136,380.00元，尚未使用募集资金50,136,380.00元存放 于公司募集资金指定银行存储专用账户，待公司办理相关审批程序后划转为自有资金。 （2）分离交易可转债 单位:元 币种:人民币 承诺项目名称 是否 变更 项目 募集资金 拟投入金额 募集资金 实际投入金额 是否符 合 计划进 度 项目进度 预 计 收 益 产生收益情 况 是否 符合 预计 收益 未达 到计 划进 度和 收益 说明 变更原 因及募 集资金 变更程 序说明 偿还短期融资券 和银行贷款 否 779,000,000.00 779,000,000.00 是 100.00 / / / / / 补充流动资金 否 108,000,000.00 109,703,327.82 是 100.00 / 24,630,829.68 是 / / 合计 / 887,000,000.00 888,703,327.82 / / / 24,630,829.68 / / / （3）认股权证 单位:元 币种:人民币 承诺项目名称 是否 变更 募集资金 拟投入金额 募集资金 实际投入金额 是否符 合 项目进度 预 计 产生收益情况 是否 符合 未达 到计 变更原 因及募 项目 计划进 度 收 益 预计 收益 划进 度和 收益 说明 集资金 变更程 序说明 补充流动资金 否 887,455,478.72 889,956,885.54 是 100.00 / 202,395,969.82 是 / / 合计 / 887,455,478.72 889,956,885.54 / / / 202,395,969.82 / / / （4）配股 单位:元 币种:人民币 承诺项目名称 是否 变更 项目 募集资金 拟投入金额 募集资金 实际投入金额 是否符 合计划 进度 项目进度 预 计 收 益 产生收益情况 是否 符合 预计 收益 未达 到计 划进 度和 收益 说明 变更原 因及募 集资金 变更程 序说明 补充营运资金 否 3,436,489,250.84 3,436,489,250.84 是 100.00 / 553,746,896.75 是 / / 合计 / 3,436,489,250.84 3,436,489,250.84 / / / 553,746,896.75 / / / （5）公司债 单位:元 币种:人民币 承诺项目名称 是否 变更 项目 募集资金 拟投入金额 募集资金 实际投入金额 是否符 合计划 进度 项目进度 预 计 收 益 产生收益情况 是否 符合 预计 收益 未达 到计 划进 度和 收益 说明 变更原 因及募 集资金 变更程 序说明 偿还银行贷款 否 1,500,000,000.00 1,500,000,000.00 是 100.00 / 30,799,512.90 是 / / 补充流动资金 否 987,500,000.00 987,500,000.00 是 100.00 / 161,262,574.16 是 / / 合计 / 2,487,500,000.00 2,487,500,000.00 / / / 192,062,087.06 / / / 4、 主要子公司、参股公司分析 主要子公司、参股公司情况： 公司名称 公司 类型 所处 行业 主要 产品 或服 务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 康美新开河 (吉林)药业有 限公司 子公 司 制药 红参 350,000,000.00 996,484,431.61 427,010,452.48 421,325,419.72 10,123,590.79 13,385,275.79 康美（亳州） 华佗国际中 药城有限公 司 子公 司 商务 会展 商务 会展 360,461,800.00 1,370,156,091.94 400,842,637.09 265,127,424.00 69,486,413.04 52,161,557.60 康美（北京） 药业有限公 司 子公 司 制药 中药 饮片 5,000,000.00 107,498,886.72 24,984,480.95 134,288,346.18 16,463,280.46 8,038,917.34 成都康美药 子公 制药 中药 100,000,000.00 464,201,823.89 96,019,342.66 158,037,621.72 10,166,260.02 7,546,527.93 业有限公司 司 饮 片、 批发 贸易 广东康美之 恋大药房连 锁有限公司 子公 司 药物 零售 药物 零售 10,000,000.00 12,814,936.76 8,434,737.94 8,492,026.16 -1,566,119.69 -1,147,370.17 深圳市康美 人生医药有 限公司 子公 司 医药 贸 易、 零售 医药 贸 易、 零售 5,000,000.00 22,016,852.78 859,295.26 12,188,771.25 -3,330,986.07 -1,978,610.62 广东康美药 物研究院有 限公司 子公 司 医药 产品 开发 医药 产品 开发 10,000,000.00 6,890,960.09 1,160,711.92 1,941,747.57 -5,671,815.51 -5,671,683.47 广东康美物 流有限公司 子公 司 货物 运输 货物 运输 10,000,000.00 10,493,829.86 9,933,911.36 -88,118.19 -66,088.64 广东康美药 业有限公司 子公 司 批发 贸易 批发 贸易 10,000,000.00 10,010,905.93 10,003,852.68 5,136.91 3,852.68 康美（普宁） 中药材专业 市场物业管 理有限公司 子公 司 物业 管理 及柜 台出 租 物业 管理 及柜 台出 租 5,000,000.00 6,768,094.46 6,142,593.26 3,158,757.00 783,769.77 592,668.07 康美（深圳） 电子商务有 限公司 子公 司 电子 商务 电子 商务 20,000,000.00 25,453,772.38 20,015,291.38 20,388.51 15,291.38 康美药业（四 川）有限公司 子公 司 药物 批发 药物 批发 5,000,000.00 25,568,701.67 10,241,829.86 211,737,398.71 5,869,712.29 4,338,840.58 康美滕王阁 (四川)制药有 限公司 子公 司 制药 法半 夏 30,000,000.00 44,420,187.56 17,566,356.74 11,929,027.60 -903,110.97 -593,049.56 康美保宁(四 川)制药有限 公司 子公 司 制药 半夏 颗粒 20,000,000.00 136,177,404.40 -2,364,181.98 6,980,921.39 -5,456,440.11 -4,300,466.70 上海美峰食 品有限公司 子公 司 贸易 食品 25,000,000.00 200,695,648.37 27,218,082.30 262,604,071.27 92,097.80 254,604.81 上海金像食 品有限公司 子公 司 食品 加工 食品 65,000,000.00 265,804,033.97 69,494,766.42 312,497,026.02 26,716.53 163,667.15 上海康美医 药咨询有限 公司 子公 司 医药 咨询 医药 咨询 280,000,000.00 310,560,661.48 279,501,051.96 199,077,108.51 762,320.02 555,247.35 北京康美制 药有限公司 子公 司 制 药、 服装 制造 中药 饮片 30,000,000.00 113,515,698.38 27,840,444.48 -1,133,259.33 -849,944.49 康美（亳州） 世纪国药有 限公司 子公 司 租 赁、 贸易 租 赁、 贸易 12,500,000.00 188,378,295.09 -14,296,972.08 44,159,834.63 -1,902,719.20 -1,520,027.51 康美（亳州） 华佗国际中 药城商业有 限公司 子公 司 中药 材市 场开 发与 管理 中药 材市 场开 发与 管理 10,000,000.00 46,719,173.32 9,886,825.48 250,000.00 -138,942.55 -101,379.98 康美药业（文 山）药材种植 管理有限公 司 子公 司 种植 种植 20,000,000.00 20,059,454.52 19,960,454.52 -12,943.46 -12,943.46 康美甘肃西 部中药城有 限公司 子公 司 批发 贸易 批发 贸易 50,000,000.00 90,676,918.12 48,721,563.12 -1,659,249.78 -1,233,104.15 广发基金管 理有限公司 参股 公司 基金 设 立、 基金 业务 管理 基金 设 立、 基金 业务 管理 120,000,000.00 2,564,688,329.79 2,203,636,165.99 1,433,953,881.17 647,964,621.49 479,171,064.37 5、 非募集资金项目情况 单位:元 币种:人民币 项目名称 项目金额 项目进度 本年度投入金额 累计实际投入金 额 项目收 益情况 亳州华佗国际 中药城工程项 目 1,500,000,000.00 项目累计投入 1,489,332,636.79元，占投入 99.29%。该项目部分商铺已交 付商户，复式商铺、药企展示 厅以及周边饮片展示厅均进 入装修阶段，交易大厅进入装 修阶段。 811,350,005.31 1,489,332,636.79 甘肃定西中药 材现代仓储物 流及交易中心 工程项目 1,100,000,000.00 项目累计投入89,264,165.50 元，占投入8.11%。目前项目 已完成地形测绘工作，进入工 程前期准备工作。 4,264,165.50 89,264,165.50 普宁中药材专 业市场工程项 目 1,000,000,000.00 项目累计投入723,520,134.50 元，占投入72.35%。目前项 目已进入建设施工阶段，项目 已基本完成填土、管网安装、 排污供水堤围工程等基础设 施工程，以及临街的部分商 铺。 12,200,185.70 723,520,134.50 亳州中药饮片 和保健食品生 900,000,000.00 项目累计投入101,576,925.82 元，占投入11.29%。目前项 47,304,315.82 101,576,925.82 产工程项目 目已进入建设施工阶段，完成 地基和主体结构工程。 康美中医院工 程项目 600,000,000.00 项目累计投入803,472,306.12 元，占投入133.91%。目前项 目由于医院整体规划调整导 致项目进度有所延长，公司在 医院建设期间对规划进行一 定调整，地下建设2层，含停 车场、员工餐厅、商店用房等， 医疗设备均选用进口品牌，增 加施工难度和造价,目前已进 入设备安装调试检测阶段。 132,805,511.33 803,472,306.12 吉林人参产业 园基地工程项 目 400,000,000.00 项目累计投入466,805,473.45 元，占投入116.70%。该项目 已于2012年11月23日试运 营。 259,220,163.45 466,805,473.45 北京康美制药 有限公司中药 生产基地工程 项目 300,000,000.00 项目累计投入115,410,165.59 元，占投入38.47%。目前项 目已进入建设施工阶段，完成 部分主体结构工程。 47,713,541.77 115,410,165.59 阆中医药产业 基地基建工程 项目 300,000,000.00 项目累计投入109,930,644.02 元，占投入36.64%。目前项 目已进入建设施工阶段，完成 部分主体结构工程。 61,994,419.78 109,930,644.02 合计 6,100,000,000.00 / 1,376,852,308.66 3,899,312,451.79 / 二、 董事会关于公司未来发展的讨论与分析 (一) 行业竞争格局和发展趋势 公司属于医药行业。目前我国中医药企业数量众多，产业集中度仍有待提高，行业仍处于 整合、转型阶段。在2012年党的十八大报告中，再次强调"扶持中医药和民族医药事业发展"， 对中医药在提高人民健康水平的工作中发挥重要作用提出来更高的要求，赋予了更高的期望。 近几年来，从国家到地方各级政府出台各种政策和措施，大力推动医药行业规范化进程并 促进优质资源向优势企业集中，促使医药企业由规模发展向高质量发展转变。鼓励中药企业优 势资源整合，建设现代中药产业制造基地、物流基地，打造一批知名中药生产、流通企业，尤 其是通过鼓励和引导行业内优质企业的壮大，进而带动整个中药饮片行业的规范化健康发展， 实现中药产业现代化。 当前乃至未来一段时期，我国的医药产业政策导向有利于大型优势企业建立竞争优势，实 现可持续发展。随着医药行业规划的逐步落实和医改的纵深推进，政策导向下的行业标准提升、 技术创新及价格管制，将给医药企业的应变能力、研发能力和创新能力带来一定考验。随着行 业的不断规范，部分小规模企业将逐渐被淘汰，行业的集中度将逐渐提升，也为中药饮片优势 企业的不断壮大创造了空间。善于有效运用资源、能够准确把握政策脉搏、具备持久竞争力的 企业将在行业的变化中健康成长。 (二) 公司发展战略 在新的一年，坚定不移走中药产业化之路，全面巩固完善中药全产业链战略模式，快速推 进中药全产业链各个关键环节的建设。 1、巩固基础。巩固完善原有的市场、产品、重大项目建设、产能规模；规范各职能部门、 销售业务部门、子分公司的运营管理，继续加强内控体系的建设步伐。 2、跨越提升。围绕中药全产业链战略实施，完善巩固种植、流通、市场、生产、终端、研 发、信息等中药全产业链上下游各环节的基础设施、投资项目、组织架构、管理制度，提升产 业规模和集团内部运营管理层次。围绕中药全产业链服务提供商角色的转变，整合各子分公司 资源、营销网络资源、社会资源、行业资源，搭建具国际竞争力的服务平台，并在该服务平台 上创造新亮点。 2013年公司发展的总体目标是：固本强基，实现产业规模的综合提升，积极推动产业发展 和集团化建设走上新台阶；腾致有序，逐步从中药全产业链发展模式倡导者到中药全产业链服 务提供商角色的转变，为实现中药全产业链的战略跨越而奋斗！ 2013年公司工作的指导思想：坚持突出主题、贯穿主线、统筹兼顾、协调推进；坚持站在 行业制高点，以"中药全产业链战略跨越"为中心，实施"七个强化"、"四个提升"。主要包括：强 化战略意识、强化沟通意识、强化规范意识、强化服务意识、强化绩效意识、强化专业意识、 强化危机意识；提升产业规模、提升管理层次、提升科研创新、提升企业文化。 (三) 经营计划 1、推进内控系统的建设实施，巩固完善管理体系 进一步加强企业内部控制规范体系建设，提高公司经营管理水平和风险防范能力。强化内 控规范的研究、风险识别、控制设计、测试、评价整改、优化等工作，建立统一、规范、有效 运行的内部控制体系，进一步完善和优化公司的内部控制，增强公司的风险防范能力。进一步 加强工程管理管控，完善项目管理，加强对重大项目的监管、督查，提高投资质量和效益；进 一步完善全面预算管理制度，加强内部审计工作，加强廉政建设力度，保证公司资产的安全； 建立面向全产业链各环节的成本监督和控制系统，建立以利润为中心的目标管理、责任落实和 考核激励体系；加强法律风险防范及事务管理，最大限度地减少和规避风险，保证公司协调、 持续、快速发展，促进公司实现发展战略。 2、加强上游种植产业基础建设，提升种植产业规模 （未完）  |