[年报]建信双利：2012年年度报告
建信双利策略主题分级股票型证券投资基金 2012年年度报告 2012年12月31日 基金管理人：建信基金管理有限责任公司 基金托管人：招商银行股份有限公司 报告送出日期：二〇一三年三月二十八日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对 其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董 事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人招商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2013年3月26日复核了本报告中的 财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚 假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金 的招募说明书及其更新。 本报告中的财务资料经审计，普华永道中天会计师事务所有限公司为本基金出具了无保留意见的 审计报告，请投资者注意阅读。 本报告期自2012年1月1日起至12月31日止。 1.2目录 §1重要提示及目录 ......................................................................................................................... 1 §2基金简介 .................................................................................................................................... 4 2.1 基金基本情况 .................................................................................................................... 4 2.2 基金产品说明 .................................................................................................................... 4 2.3 基金管理人和基金托管人................................................................................................. 5 2.4 信息披露方式 .................................................................................................................... 5 2.5 其他相关资料 .................................................................................................................... 5 §3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ...................................................................... 5 3.1 主要会计数据和财务指标................................................................................................. 5 3.2 基金净值表现 .................................................................................................................... 6 3.3 过去三年基金的利润分配情况 ......................................................................................... 8 §4管理人报告 ................................................................................................................................ 8 4.1 基金管理人及基金经理情况............................................................................................. 8 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ................................................... 10 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ............................................................... 10 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ............................................... 11 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ............................................... 11 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ............................................................... 12 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ........................................................... 13 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ............................................................... 14 §5托管人报告 ............................................................................................................................... 14 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ................................................................... 14 5.2 托管人对报告期内本基金运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ....... 14 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ................... 14 §6审计报告 .................................................................................................................................. 15 6.1 管理层对财务报表的责任............................................................................................... 15 6.2 注册会计师的责任 .......................................................................................................... 15 6.3 审计意见 .......................................................................................................................... 15 §7年度财务报表 ........................................................................................................................... 16 7.1 资产负债表 ...................................................................................................................... 16 7.2 利润表 .............................................................................................................................. 17 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 ................................................................................... 18 7.4 报表附注 .......................................................................................................................... 19 §8投资组合报告 ........................................................................................................................... 39 8.1 期末基金资产组合情况................................................................................................... 39 8.2 期末按行业分类的股票投资组合 ................................................................................... 40 8.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ....................... 41 8.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ............................................................................... 43 8.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 ........................................................................... 44 8.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细 ................... 45 8.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细 ....... 45 8.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细 ................... 45 8.9 投资组合报告附注 .......................................................................................................... 45 §9基金份额持有人信息 ............................................................................................................... 46 9.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ....................................................................... 46 9.2 期末上市基金前十名持有人........................................................................................... 46 9.3 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ........................................................... 47 §10开放式基金份额变动 ............................................................................................................. 47 §11重大事件揭示 ......................................................................................................................... 47 11.1基金份额持有人大会决议 .............................................................................................. 47 11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .............................. 48 11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .................................................. 48 11.4基金投资策略的改变...................................................................................................... 48 11.5为基金进行审计的会计师事务所情况 .......................................................................... 48 11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .......................................... 48 11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 ...................................................................... 48 11.8其他重大事件 ................................................................................................................. 50 §12备查文件目录 ......................................................................................................................... 52 12.1备查文件目录 ................................................................................................................. 52 12.2存放地点 ......................................................................................................................... 52 12.3查阅方式 ......................................................................................................................... 52 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 建信双利策略主题分级股票型证券投资基金 基金简称 建信双利分级股票 基金主代码 165310 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2011年5月6日 基金管理人 建信基金管理有限责任公司 基金托管人 招商银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 1,670,659,139.14份 基金合同存续期 不定期 基金份额上市的证券交 易所 深圳证券交易所 上市日期 2011年6月8日 下属分级基金的基金简 称 建信双利 建信稳健 建信进取 下属分级基金的交易代 码 165310 150036 150037 报告期末下属分级基金 的份额总额 1,649,151,387.14份 8,603,100.00份 12,904,652.00份 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金采用主题策略筛选和个股精选相结合的方法筛选上市公司，在有效 控制风险的前提下，追求基金资产的稳健增值，力争在中长期为投资者创 造高于业绩比较基准的投资回报。 投资策略 本基金将通过自上而下的方式，通过对经济发展过程中制度性、结构性或 周期性趋势的研究和分析，深入挖掘上述趋势得以产生和持续的内在驱动 因素以及潜在的投资主题，在前述主题筛选和主题配置的基础上，本基金 综合运用建信股票研究分析方法和其他投资分析工具，采用自下而上方式 精选具有投资潜力的股票构建股票投资组合。 业绩比较基准 本基金的业绩比较基准为：95%×沪深300指数收益率+5%×商业银行活期 存款利率。 风险收益特征 本基金属于采用高仓位操作的股票型基金，其风险和预期收益水平高于货 币市场基金、债券型基金、混合型基金和普通股票型基金，为证券投资基 金中的较高风险、较高预期收益的品种。 从本基金所分离的两类基金份额来看，建信稳健份额将表现出低风险、收 益稳定的明显特征，其风险和预期收益要低于普通的股票型基金份额；建 信进取份额则表现出高风险、高预期收益的显著特征，其风险和预期收益 要高于普通的股票型基金份额。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 建信基金管理有限责任公司 招商银行股份有限公司 信息披露 负责人 姓名 路彩营 张燕 联系电话 010-66228888 0755—83199084 电子邮箱 xinxipilu@ccbfund.cn yan_zhang@cmbchina.com 客户服务电话 400-81-95533 010-66228000 95555 传真 010-66228001 0755—83195201 注册地址 北京市西城区金融大街7号英蓝国际 金融中心16层 深圳市深南大道7088号招商银行大 厦 办公地址 北京市西城区金融大街7号英蓝国际 金融中心16层 深圳市深南大道7088号招商银行大 厦 邮政编码 100033 518040 法定代表人 江先周 傅育宁 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》 登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.ccbfund.cn 基金年度报告备置地点 基金管理人和基金托管人的住所 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 普华永道中天会计师事务所有限公司 中国上海市黄浦区湖滨路202号企业天地 2号楼普华永道中心11楼 注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 中国北京西城区金融大街27号投资广场22-23层 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期间数据和指标 2012年 2011年5月6日（基金合同 生效日）至2011年12月31 日 本期已实现收益 -186,228,490.74 -153,257,508.86 本期利润 170,675,552.91 -324,864,788.80 加权平均基金份额本期利润 0.0921 -0.1384 本期加权平均净值利润率 10.69% -14.40% 本期基金份额净值增长率 11.14% -15.50% 3.1.2 期末数据和指标 2012年末 2011年末 期末可供分配利润 -285,513,995.84 -310,860,468.10 期末可供分配基金份额利润 -0.1709 -0.1551 期末基金资产净值 1,539,348,525.38 1,693,496,028.95 期末基金份额净值 0.921 0.845 3.1.3 累计期末指标 2012年末 2011年末 基金份额累计净值增长率 -6.08% -15.50% 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣 除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益； 2、期末可供分配利润的计算方法：如果期末未分配利润的未实现部分为正数，则期末可供分配利 润的金额为期末未分配利润的已实现部分；如果期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可供分 配利润的金额为期末未分配利润（已实现部分相抵未实现部分）； 3、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于 所列数字。 3.2 基金净值表现 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值 增长率① 份额净值增 长率标准差 ② 业绩比较基 准收益率③ 业绩比较基准 收益率标准差 ④ ①－③ ②－④ 过去三个月 7.47% 1.19% 9.53% 1.22% -2.06% -0.03% 过去六个月 4.07% 1.20% 2.43% 1.18% 1.64% 0.02% 过去一年 11.14% 1.23% 7.29% 1.22% 3.85% 0.01% 自基金合同 生效起至今 -6.08% 1.12% -18.26% 1.23% 12.18% -0.11% 注：本基金投资业绩比较基准为：95%×沪深300指数收益率+5%×商业银行活期存款利率。其中： 沪深300指数收益率作为衡量股票投资部分的业绩基准，商业银行活期存款利率作为衡量基金债券投 资部分的业绩基准。沪深300指数是由上海和深圳证券市场中选取300只A股作为样本编制而成的成 份股指数，它是反映沪深两个市场整体走势的“晴雨表”。指数样本选自沪深两个证券市场，覆盖了大 部分流通市值。成份股为市场中市场代表性好，流动性高，交易活跃的主流投资股票，能够反映市场 主流投资的收益情况。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比 较 建信双利策略主题分级股票型证券投资基金 份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 （2011年5月6日至2012年12月31日） 注：本报告期，本基金的投资组合比例符合基金合同的要求。 3.2.3 合同生效日以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 建信双利策略主题分级股票型证券投资基金 合同生效日以来净值增长率与业绩比较基准收益率的柱形对比图 注：本基金基金合同于2011年5月6日生效，2011年净值增长率以实际存续期计算。 3.3过去三年基金的利润分配情况 根据本基金基金合同的相关规定，本基金不进行收益分配，也不单独对建信稳健份额与建信进取 份额进行收益分配。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 经中国证监会证监基金字[2005]158号文批准，建信基金管理有限责任公司成立于2005年9月19 日，注册资本2亿元。目前公司的股东为中国建设银行股份有限公司、信安金融服务公司、中国华电 集团资本控股有限公司，其中中国建设银行股份有限公司出资额占注册资本的65%，信安金融服务公 司出资额占注册资本的25%，中国华电集团资本控股有限公司出资额占注册资本的10%。 公司下设综合管理部、投资管理部、专户投资部、海外投资部、交易部、研究部、创新发展部、 市场营销部、专户理财部、市场推广部、人力资源管理部、基金运营部、信息技术部、风险管理部和 监察稽核部，以及深圳、成都、上海、北京四家分公司。自成立以来，公司秉持“诚信、专业、规范、 创新”的核心价值观，恪守“持有人利益重于泰山”的原则，以“建设财富生活”为崇高使命，坚持 规范运作，致力成为“最可信赖、持续领先的综合性、专业化资产管理公司”。 截至2012年12月31日，公司旗下有建信恒久价值股票型证券投资基金、建信货币市场基金、建 信优选成长股票型证券投资基金、建信优化配置混合型证券投资基金、建信稳定增利债券型证券投资 基金、建信核心精选股票型证券投资基金、建信收益增强债券型证券投资基金、建信沪深300指数证 券投资基金（LOF）、上证社会责任交易型开放式证券投资指数基金及其联接基金、建信全球机遇股票 型证券投资基金、建信内生动力股票型证券投资基金、建信保本混合型证券投资基金、建信双利策略 主题分级股票型证券投资基金、建信新兴市场优选股票型证券投资基金、深证基本面60交易型开放式 指数证券投资基金及其联接基金、建信恒稳价值混合型证券投资基金、建信双息红利债券型证券投资 基金、建信深证100指数增强型证券投资基金、建信转债增强债券型证券投资基金、建信全球资源股 票型证券投资基金、建信社会责任股票型证券投资基金、建信双周安心理财债券型证券投资基金、建 信纯债债券型证券投资基金、建信月盈安心理财债券型证券投资基金26只开放式基金和建信优势动力 股票型证券投资基金、建信信用增强债券型证券投资基金2只封闭式基金，管理的基金资产规模共计 为952.17亿元。 4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理的简介 姓名 职务 任本基金的基金经理（助 理）期限 证券从业 年限 说明 任职日期 离任日期 万志勇先生 研究部 执行总 监，本 基金基 金经理 2011-05-06 2012-05-18 11 硕士。曾就职于西安创新互联网 孵化器有限公司、北方证券有限 责任公司、大成基金管理有限公 司、摩根士丹利华鑫基金管理有 限公司（原巨田基金管理有限公 司）、银华基金管理有限公司。 2008年10月23日至2009年11 月11日任银华领先策略基金基 金经理，2009年6月1日至2010 年6月19日任银华和谐主题基 金基金经理。2010年7月加入 建信基金管理有限责任公司，2010年11月起任研究部执行总 监。2010年11月17日起任建 信内生动力股票型证券投资基 金基金经理；2011年7月11日 起任建信优势动力股票型证券 投资基金基金经理。 马志强先生 本基金 基金经 2011-08-02 - 9 博士，曾就职于东北证券公司、 北京高汇投资管理有限公司、北 理 京蓝巢投资有限公司，2004年 11月起就职于天弘基金管理公 司，2008年12月2日至2011 年3月23日任天弘永定价值成 长股票型证券投资基金基金经 理。2011年3月加入本公司，2011年8月2日起任建信双利 策略主题分级股票型证券投资 基金基金经理。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券 投资基金运作管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》、基金合同和其他法律法规、部门规章， 依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为 基金持有人谋求最大利益，没有发生违反法律法规的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度和控制方法 为了公平对待投资人，保护投资人利益，避免出现不正当关联交易、利益输送等违法违规行为，公 司根据《证券投资基金法》、《证券投资基金管理公司内部控制指导意见》、《证券投资基金公司公平交 易制度指导意见》、《基金管理公司特定客户资产管理业务试点办法》等法律法规和公司内部制度，制 定和修订了《公平交易管理办法》、《异常交易管理办法》、《公司防范内幕交易管理办法》、《利益冲突 管理办法》等风险管控制度。公司使用的交易系统中设置了公平交易模块，一旦出现不同基金同时买 卖同一证券时，系统自动切换至公平交易模块进行操作，确保在投资管理活动中公平对待不同投资组 合，严禁直接或通过第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。 4.3.2公平交易制度的执行情况 本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，通 过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本公司严格执行了《证券投资基金 管理公司公平交易制度指导意见》和《建信基金管理有限责任公司公平交易制度》的规定。 本基金管理人对过去四个季度不同时间窗口下（日内、3日内、5日内）管理的不同投资组合（包 括封闭式基金、开放式基金、特定客户资产管理组合等）同向交易的交易价差从T检验（置信度为95%）、 平均溢价率、贡献率、正溢价率占优频率等几个方面进行了专项分析。具体分析结果如下： 当时间窗为1日时，配了1278对投资组合，有73对投资组合未通过T检验，其中5对投资组合 的正溢价率占优频率小于55%， 其它68对正溢价率占优频率大于55%的投资组合中，67对投资组合 的平均溢价率低于2%，组合贡献率低于5%，有1对投资组合的平均溢价率超过2%，但其组合贡献率 低于5%，因此未发现可能导致不公平交易和利益输送的行为； 当时间窗为3日时，配了1514对投资组合，有276对投资组合未通过T检验，但其中29对投资 组合的溢价率占优频率均小于55%，其它247对正溢价率占优频率大于55%的投资组合，其平均溢价 率均低于5%，因此未发现可能导致不公平交易和利益输送的行为； 当时间窗为5日时，配了1579对投资组合，有410对投资组合未通过T检验，但其中47对投资 组合的溢价率占优频率均小于55%，其它363对正溢价率占优频率大于55%的投资组合，其平均溢价 率均低于10%，同样未发现可能导致不公平交易和利益输送的行为。 4.3.3异常交易行为的专项说明 本报告期内未出现所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过 该证券当日成交量的5％的情况。本报告期，未发现本基金存在异常交易行为。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 2012年A股走势跌宕起伏，大部分时间里指数震荡向下，上证指数一度跌至1949点，年末12月 份则出现大幅反弹，全年小幅收涨。作为一支接近满仓运作的股票型基金，本组合在2012年全年都贯 彻了哑铃型配置结构，即一方面侧重于有真实业绩的成长股，一方面侧重于低估值金融地产板块。事 实上，在2012年这两个板块均取得较大涨幅，而哑铃型结构则避免了基金净值的过度波动。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 本报告期本基金净值增长率为11.14%，波动率为1.23%，业绩比较基准收益率为7.29%，波动率 为1.22%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 从2012年3季度开始，国内宏观经济呈现弱势复苏局面。进入新的一年，从各种宏观数据上看， 复苏依然延续。2013年作为新国家领导人执政的第一年被寄予了很高的期待，政策仍然是一条重要的 主线。 对于市场，我们始终保持敬畏，并不认为基本面的大牛市已经到来，甚至不确定指数已经见底。 但可以肯定的是2013年的投资机会会显著多过前两年，走上独立行情的个股也会越来越多。在经济转 型和城镇化的舞台上，超额收益将来自选股能力和耐心。 本基金属于高仓位运作、主动投资的股票型基金，将会通过吸收投研团队的研究成果，优化行业 配置并精选个股，来取得超额收益。 4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 2012年，本基金管理人的内部监察稽核工作以保障基金合规运作和基金份额持有人合法权益为出 发点，坚持独立、客观、公正的原则，在督察长的指导下，公司监察稽核部牵头组织继续完善了风险 管控制度和业务流程。报告期内，公司实施了不同形式的检查，对发现的潜在合规风险，及时与有关 业务部门沟通并向管理层报告，采取相应措施防范风险。依照有关规定，定期向公司董事会、总经理 和监管部门报送监察稽核报告，并根据不定期检查结果，形成专项审计报告，促进了内控体系的不断 完善和薄弱环节的持续改进。 在本报告期，本基金管理人在自身经营和基金合法合规运作及内部风险控制中采取了以下措施： 1、根据法律法规以及监管部门的最新规定和公司业务的发展情况，在对公司各业务线管理制度和 业务流程重新进行梳理后，制定和完善了一系列管理制度和业务操作流程，使公司基金投资管理运作 有章可循。 2、将公司监察稽核工作重心放在事前审查上，把事前审查作为内部风险控制的最主要安全阀门。 报告期内，在公司自身经营和受托资产管理过程中，为化解和控制合规风险，事前制定了明确的合规 风险控制指标，并相应地将其嵌入系统，实现系统自动管控，减少人工干预环节；对潜在合规风险事 项，加强事前审查，以便有效预防和控制公司运营中的潜在合规性风险。 3、要求业务部门进行风险自查工作，以将自查和稽查有效结合。监察稽核工作是在业务部门自身 风险控制的基础上所进行的再监督，业务部门作为合规性风险防范的第一道防线，需经常开展合规性 风险的自查工作。在准备季度监察稽核报告之前，皆要求业务部门进行风险自查，由监察稽核部门对 业务部门的自查结果进行事先告知或不告知的现场抽查，以检查落实相关法律法规的遵守以及公司有 关管理制度、业务操作流程的执行情况。 4、把事中、事后检查视为监察稽核工作的重要组成部分。根据公司2012年度监察稽核工作计划， 实施了涵盖公司各业务线的稽核检查项目，重点检查了投资、销售、运营等关键业务环节，尤其加强 了对容易触发“三条底线”违规事件的防控检查，对检查中发现的问题均及时要求相关部门予以整改， 并对整改情况进行跟踪检查，促进了公司各项业务的持续健康发展。 5、大力推动监控系统的建设，充分发挥了系统自动监控的作用，尽量减少人工干预可能诱发的合 规风险，提高了内控监督检查的效率。 6、通过对新业务、新产品风险识别、评价和预防的培训以及基金行业重大事件的通报，加强了风 险管理的宣传，强化了员工的遵规守法意识。 7、在公司内控管理方面，注重借鉴外部审计机构的专业知识、经验以及监管部门现场检查的意见 反馈，重视他们对公司内控管理所作的评价以及提出的建议和意见，并按部门一一沟通，认真进行整 改、落实。 8、高度重视与外方股东信安金融集团就内部风险控制业务所进行的广泛交流，以吸取其在内控管 理方面的成功经验。 9、依据相关法规要求，认真做好本基金的信息披露工作，确保披露信息的真实、准确、完整和及 时。 本基金管理人承诺将秉承“持有人利益重于泰山”的核心价值观，树立并坚持诚信、规范、专业、 创新的经营理念，不断提高内部监察稽核工作的科学性和有效性，以充分保障基金份额持有人的合法 权益。 4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 本报告期内，本管理人根据中国证监会[2008]38号文《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指 导意见》等相关规定，继续加强和完善对基金估值的内部控制程序。 公司设立的基金估值委员会为公司基金估值决策机构，负责制定公司所管理基金的基本估值政 策；对公司旗下基金已采用的估值政策、方法、流程的执行情况进行审核监督；对因经营环境或市场 变化等导致需调整已实施的估值政策、方法和流程的，负责审查批准基金估值政策、方法和流程的变 更。估值委员会由公司分管估值业务的副总经理、督察长、投资总监、研究总监、风险管理总监、运 营总监及监察稽核总监组成。 公司基金估值委员会下设基金估值工作小组，由具备丰富专业知识、两年以上基金行业相关领域 工作经历、熟悉基金投资品种定价及基金估值法律法规、具备较强专业胜任能力的基金经理、数量研 究员、风险管理人员、监察稽核人员及基金运营人员组成（具体人员由相关部门根据专业胜任能力和 相关工作经历进行指定）。估值工作小组负责日常追踪可能对公司旗下基金持有的证券的发行人、所属 行业、相关市场等产生影响的各类事件，发现估值问题；提议基金估值调整的相关方案并进行校验； 根据需要提出估值政策调整的建议以及提议和校验不适用于现有的估值政策的新的投资品种的估值方 案，报基金估值委员会审议批准。 基金运营部根据估值委员会的决定进行相关具体的估值调整或处理，并负责与托管行进行估值结 果的核对。涉及模型定价的，由估值工作小组向基金运营部提供模型定价的结果，基金运营部业务人 员复核后使用。 基金经理作为估值工作小组的成员之一，在基金估值定价过程中，充分表达对相关问题及定价方 案的意见或建议，参与估值方案提议的制定，但对估值政策和估值方案不具备最终表决权。本公司参 与估值流程的各方之间不存在任何的重大利益冲突。 公司与中央国债登记结算有限责任公司签署了《中债收益率曲线和中债估值最终用户服务协议》， 并依据其提供的中债收益率曲线及估值价格对公司旗下基金持有的银行间固定收益品种进行估值（适 用非货币基金）或影子定价（适用货币基金和理财类基金）。 4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 根据相关法律法规及本基金合同中关于收益分配条款的规定，本基金不进行收益分配，也不单独 对建信稳健份额与建信进取份额进行收益分配。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 托管人声明，在本报告期内，基金托管人——招商银行股份有限公司不存在任何损害基金份额持 有人利益的行为，严格遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律法规、基金合同， 完全尽职尽责地履行了应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内基金管理人在投资运作、基金资产净值的计算、利润分配、基金份额申购赎回价格的 计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，严格遵守了《中华人民 共和国证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。 5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本年度报告中财务指标、净值表现、财务会计报告、利润分配、投资组合报告等内容真实、准确 和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 §6 审计报告 普华永道中天审字(2013)第20325号 建信双利策略主题分级股票型证券投资基金全体基金份额持有人： 我们审计了后附的建信双利策略主题分级股票型证券投资基金(以下简称“建信双利分级股票基金”) 的财务报表，包括2012年12月31日的资产负债表、2012年度的的利润表和所有者权益(基金净值)变 动表以及财务报表附注。 6.1 管理层对财务报表的责任 编制和公允列报财务报表是 建信双利分级股票基金 的基金管理人建信基金管理有限责任公司 管理层的责任。这种责任包括： (1) 按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)发布的有关规定及允 许的基金行业实务操作编制财务报表，并使其实现公允反映； (2) 设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。 6.2 注册会计师的责任 我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计 准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道德守则， 计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决 于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估 时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并 非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计 的合理性，以及评价财务报表的总体列报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。 6.3 审计意见 我们认为，上述建信双利分级股票基金的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在财务报 表附注中所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了建信双利 分级股票基金2012年12月31日的财务状况以及2012年度的经营成果和基金净值变动情况。 普华永道中天会计师事务所有限公司 注册会计师 薛 竞 金 毅 中国上海市黄浦区湖滨路202号企业 天地2号楼普华永道中心11楼 2013-03-15 §7 年度财务报表 7.1 资产负债表 会计主体：建信双利策略主题分级股票型证券投资基金 报告截止日：2012年12月31日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 2012年12月31日 上年度末 2011年12月31日 资 产： 银行存款 7.4.7.1 88,735,007.80 58,281,756.05 结算备付金 1,689,191.72 4,071,451.43 存出保证金 750,000.00 1,114,823.86 交易性金融资产 7.4.7.2 1,430,983,150.70 1,612,405,741.99 其中：股票投资 1,430,983,150.70 1,564,035,741.99 基金投资 - - 债券投资 - 48,370,000.00 资产支持证券投资 - - 衍生金融资产 7.4.7.3 - - 买入返售金融资产 7.4.7.4 - - 应收证券清算款 28,010,723.45 24,436,083.29 应收利息 7.4.7.5 20,663.77 1,166,712.23 应收股利 - - 应收申购款 7,980.32 7,094.08 递延所得税资产 - - 其他资产 7.4.7.6 - - 资产总计 1,550,196,717.76 1,701,483,662.93 负债和所有者权益 附注号 本期末 2012年12月31日 上年度末 2011年12月31日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 7.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 - 1,393,411.06 应付赎回款 6,366,129.68 1,663,878.27 应付管理人报酬 1,824,956.31 2,244,338.78 应付托管费 304,159.41 374,056.45 应付销售服务费 - - 应付交易费用 7.4.7.7 1,191,917.68 1,258,960.17 应交税费 - - 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 7.4.7.8 1,161,029.30 1,052,989.25 负债合计 10,848,192.38 7,987,633.98 所有者权益： 实收基金 7.4.7.9 1,637,480,583.11 2,004,356,497.05 未分配利润 7.4.7.10 -98,132,057.73 -310,860,468.10 所有者权益合计 1,539,348,525.38 1,693,496,028.95 负债和所有者权益总计 1,550,196,717.76 1,701,483,662.93 注：报告截止日2012年12月31日，建信双利策略主题分级股票型证券投资基金之基础份额(简称 “建信双利基金份额”)份额净值0.921元，建信双利策略主题分级股票型证券投资基金之稳健收益类 份额(简称“建信稳健份额”)份额净值1.070元，建信双利策略主题分级股票型证券投资基金之积极收 益类份额(简称“建信进取份额”)份额净值0.822元。基金份额总额为1,670,659,139.14份，其中建信双 利基金份额1,649,151,387.14份，建信稳健份额8,603,100.00份，建信进取份额12,904,652.00份。 7.2 利润表 会计主体：建信双利策略主题分级股票型证券投资基金 本报告期：2012年1月1日至2012年12月31日 单位：人民币元 项 目 附注号 本期 2012年1月1日至2012年12 月31日 上年度可比期间 2011年5月6日（基金合同生 效日）至2011年12月31日 一、收入 208,235,253.47 -293,816,609.39 1.利息收入 1,089,477.96 23,267,305.61 其中：存款利息收入 7.4.7.11 639,204.74 2,097,108.11 债券利息收入 450,273.22 712,568.31 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 - 20,457,629.19 其他利息收入 - - 2.投资收益（损失以“-”填列） -150,043,857.07 -147,145,332.09 其中：股票投资收益 7.4.7.12 -172,369,013.31 -147,681,091.38 基金投资收益 - - 债券投资收益 7.4.7.13 129,250.00 - 资产支持证券投资收益 - - 衍生工具收益 7.4.7.14 - - 股利收益 7.4.7.15 22,195,906.24 535,759.29 3.公允价值变动收益（损失以 “-”号填列） 7.4.7.16 356,904,043.65 -171,607,279.94 4.汇兑收益（损失以“－”号 填列） - - 5.其他收入（损失以“-”号填 列） 7.4.7.17 285,588.93 1,668,697.03 减：二、费用 37,559,700.56 31,048,179.41 1．管理人报酬 23,999,694.25 22,088,203.30 2．托管费 3,999,949.06 3,681,367.16 3．销售服务费 - - 4．交易费用 7.4.7.18 9,063,719.24 4,886,682.15 5．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产支出 - - 6．其他费用 7.4.7.19 496,338.01 391,926.80 三、利润总额（亏损总额以“-” 号填列） 170,675,552.91 -324,864,788.80 减：所得税费用 - - 四、净利润（净亏损以“-”号 填列 170,675,552.91 -324,864,788.80 7.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：建信双利策略主题分级股票型证券投资基金 本报告期：2012年1月1日至2012年12月31日 单位：人民币元 项目 本期 2012年1月1日至2012年12月31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金净值） 2,004,356,497.05 -310,860,468.10 1,693,496,028.95 二、本期经营活动产生的基金净值变 动数（本期利润） - 170,675,552.91 170,675,552.91 三、本期基金份额交易产生的基金净 值变动数（净值减少以“-”号填列） -366,875,913.94 42,052,857.46 -324,823,056.48 其中：1.基金申购款 11,889,559.85 -1,502,759.47 10,386,800.38 2.基金赎回款 -378,765,473.79 43,555,616.93 -335,209,856.86 四、本期向基金份额持有人分配利润 产生的基金净值变动（净值减少以“-” 号填列） - - - 五、期末所有者权益（基金净值） 1,637,480,583.11 -98,132,057.73 1,539,348,525.38 项目 上年度可比期间 2011年5月6日（基金合同生效日）至2011年12月31日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金净值） 2,974,508,248.97 - 2,974,508,248.97 二、本期经营活动产生的基金净值变 动数（本期利润） - -324,864,788.80 -324,864,788.80 三、本期基金份额交易产生的基金净 值变动数（净值减少以“-”号填列） -970,151,751.92 14,004,320.70 -956,147,431.22 其中：1.基金申购款 85,814,487.20 -244,244.76 85,570,242.44 2.基金赎回款 -1,055,966,239.12 14,248,565.46 -1,041,717,673.66 四、本期向基金份额持有人分配利润 产生的基金净值变动（净值减少以“-” 号填列） - - - 五、期末所有者权益（基金净值） 2,004,356,497.05 -310,860,468.10 1,693,496,028.95 报告附注为财务报表的组成部分。 本报告7.1至7.4，财务报表由下列负责人签署： 基金管理公司负责人：孙志晨，主管会计工作负责人：何斌，会计机构负责人：秦绪华 7.4 报表附注 7.4.1基金基本情况 建信双利策略主题分级股票型证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以 下简称“中国证监会”)证监许可[2011]第355号《关于核准建信双利策略主题分级股票型证券投资基 金募集的批复》核准，由建信基金管理有限责任公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《建 信双利策略主题分级股票型证券投资基金基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期 限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集2,973,543,800.59元，业经普华永道中天会计师事务 所有限公司普华永道中天验字(2011)第161号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《建信双利策 略主题分级股票型证券投资基金基金合同》于2011年5月6日正式生效，基金合同生效日的基金份额 总额为2,974,508,248.97份基金份额，其中认购资金利息折合964,448.38份基金份额。本基金的基金管 理人为建信基金管理有限责任公司，基金托管人为招商银行股份有限公司。 根据《建信双利策略主题分级股票型证券投资基金基金合同》和《建信双利策略主题分级股票型 证券投资基金招募说明书》并报中国证监会备案，本基金份额包括建信双利策略主题分级股票型证券 投资基金之基础份额(简称“建信双利基金份额”)、建信双利策略主题分级股票型证券投资基金之稳健 收益类份额(简称“建信稳健份额”)与建信双利策略主题分级股票型证券投资基金之积极收益类份额(简 称“建信进取份额”)。其中，建信稳健份额、建信进取份额的基金份额配比始终保持4：6的比例不变。 建信双利基金份额只接受场外与场内申购和赎回，不上市交易；建信稳健份额、建信进取份额只 上市交易，不接受申购和赎回。场内建信双利基金份额可按照4:6的比例分拆成预期收益与风险不同的 两类基金份额，即建信稳健份额与建信进取份额，而建信稳健份额与建信进取份额也可按照4:6的比例 合并成场内建信双利基金份额。 本基金定期进行基金份额折算。在建信稳健份额、建信双利基金份额存续期内的每个会计年度(除 基金合同生效日所在会计年度外)第一个工作日，本基金将进行基金的定期份额折算。基金份额折算对 象为基金份额折算基准日登记在册的建信稳健份额、建信双利基金份额。 本基金还不定期进行基金份额折算。不定期折算情形一：当建信双利基金份额的基金份额净值达 到2.000元，基金管理人即可确定折算基准日；本基金将按照相关规则进行份额折算。基金份额折算对 象为基金份额折算基准日登记在册的建信稳健份额、建信进取份额和建信双利基金份额。不定期折算 情形二：当建信进取份额的基金份额净值达到0.200元，基金管理人即可确定折算基准日，本基金将按 照相关规则进行份额折算。基金份额折算对象为基金份额折算基准日登记在册的建信稳健份额、建信 进取份额、建信双利基金份额。 经深圳证券交易所(以下简称“深交所”)深证上字[2011]第168号文审核同意，37,344,064.00份建 信稳健份额、56,016,098.00份建信进取份额于2011年6月8日在深交所挂牌交易。未上市交易的基金 份额托管在场外，基金份额持有人可通过跨系统转托管业务将其转至深交所场内后即可上市流通。 建信稳健份额约定年基准收益率为“一年期同期银行定期存款利率+3.5%”，一年期同期银行定期 存款利率以当年1月1日中国人民银行公布的金融机构人民币一年期存款基准利率为准。在进行建信 稳健份额和建信进取份额各自的基金份额参考净值计算时，本基金净资产优先确保建信稳健份额的本 金及建信稳健份额累计约定日收益，之后的剩余净资产计为建信进取份额的净资产。基金管理人按照 基金合同约定的规则，定期及不定期的在基金份额折算日对本基金进行份额折算。折算后基金运作方 式及建信稳健份额与建信进取份额配比不变。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《建信双利策略主题分级股票型证券投资基金基金合 同》的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票(包 含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票)、债券、货币市场工具、权证、资产支持证券 以及法律法规和中国证监会允许基金投资的其他金融工具。本基金的股票投资比例范围为基金资产的 90%-95%，权证投资比例范围为基金资产净值的0-3%；固定收益类证券和现金投资比例范围为基金资 产的5%-10%，其中现金或到期日在一年以内的政府债券的投资比例不低于基金资产净值的5%。本基 金的业绩比较基准为: 沪深300指数收益率×95% ＋商业银行活期存款利率×5%。 本财务报表由本基金的基金管理人建信基金管理有限责任公司于2013年3月15日批准报出。 7.4.2会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日颁布的《企业会计准则－基本准则》和38项具 体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定(以下合称“企 业会计准则”)、中国证监会公颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告和半年度 报告>》、中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《建信双利策略主题分 级股票型证券投资基金基金合同》和在财务报表附注7.4.4所列示的中国证监会发布的有关规定及允许 的基金行业实务操作编制。 7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金2012年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2012年12月31 日的财务状况以及2012年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。 7.4.4重要会计政策和会计估计 7.4.4.1会计年度 本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。比较财务报表的实际编制期间为2011年5月 6日(基金合同生效日)至2011年12月31日止期间。 7.4.4.2记账本位币 本基金的记账本位币为人民币。 7.4.4.3金融资产和金融负债的分类 (1)金融资产的分类 金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、 可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图和持有能 力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。 本基金目前以交易目的持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)分类为以公允价值 计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以衍生金融资 产列示外，以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资产负债表中以交易性金融资产 列示。 本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类应收 款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。 (2)金融负债的分类 金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金融负 债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本基金持有 的其他金融负债包括其他各类应付款项等。 7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。以 公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用计入当期损益；对于支 付的价款中包含的债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。应收款项和其 他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。 对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于应收 款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。 金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1) 收取该金融资产现金流量的合同权利终止；(2) 该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或者(3) 该金 融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放 弃了对该金融资产控制。 金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终止 确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。 7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则 本基金持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)按如下原则确定公允价值并进行估 值： (1) 存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易，但最近交 易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最近交易日的 市场交易价格确定公允价值。 (2) 存在活跃市场的金融工具，如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变化，参考类 似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。 (3) 当金融工具不存在活跃市场，采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有可 靠性的估值技术确定公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中 使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。 采用估值技术时，尽可能最大程度使用市场参数，减少使用与本基金特定相关的参数。 7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销 本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金依法1) 具有抵销已确认金 额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且2)交易双方准备按净额结算时，金融资产与金融负 债按抵销后的净额在资产负债表中列示。 7.4.4.7实收基金 实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于基金份 额折算引起的实收基金份额变动于基金份额折算日根据折算前的基金份额数及确定的折算比例计算认 列。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和 赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。 7.4.4.8损益平准金 损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时，申购 或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现平准金指在申购 或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占基金净值比例计算的金额。损益平 准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/(累计亏损)。 7.4.4.9收入/(损失)的确认和计量 股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认为投 资收益。债券投资在持有期间应取得的按票面利率或者发行价计算的利息扣除在适用情况下由债券发 行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价值变 动损益；于处置时，其公允价值与初始确认金额之间的差额确认为投资收益，其中包括从公允价值变 动损益结转的公允价值累计变动额。 应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则按直 线法计算。 7.4.4.10费用的确认和计量 本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。 其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则 按直线法计算。 7.4.4.11基金的收益分配政策 本基金(包括建信双利基金份额、建信稳健份额与建信进取份额）不进行收益分配。 7.4.4.12分部报告 本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定 报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1) 该组成部分能够 在日常活动中产生收入、发生费用；(2) 本基金的基金管理人能够定期评价该组成部分的经营成果，以 决定向其配置资源、评价其业绩；(3) 本基金能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等 有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个 经营分部。 本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。 7.4.4.13其他重要的会计政策和会计估计 根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以下类别债券投 资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下： 在银行间同业市场交易的债券品种，根据中国证监会证监会计字[2007]21号《关于证券投资基金执 行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》采用估值技术确定公允价值。本基金持 有的银行间同业市场债券按现金流量折现法估值，具体估值模型、参数及结果由中央国债登记结算有 限责任公司独立提供。 7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1会计政策变更的说明 本基金本报告期未发生会计政策变更。 7.4.5.2会计估计变更的说明 本基金本报告期未发生会计估计变更。 7.4.5.3差错更正的说明 本基金在本报告期无须说明的会计差错更正。 7.4.6税项 根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财 税[2005]102号《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》、财税[2005]107号《关于股息红利有关个 人所得税政策的补充通知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》及其他相关财税法 规和实务操作，主要税项列示如下： (1) 以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。 (2) 对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收入， 债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (3) 对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的个 人所得税。对基金取得的股票的股息、红利收入，由上市公司在向基金派发股息、红利时暂减按50% 计入个人应纳税所得额，依照现行税法规定即20%代扣代缴个人所得税。 (4) 基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。 7.4.7重要财务报表项目的说明 7.4.7.1银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 2012年12月31日 上年度末 2011年12月31日 活期存款 88,735,007.80 58,281,756.05 定期存款 - - 其他存款 - - 合计 88,735,007.80 58,281,756.05 7.4.7.2交易性金融资产 单位：人民币元 项目 本期末 2012年12月31日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 1,245,686,386.99 1,430,983,150.70 185,296,763.71 债券 交易所市场 - - - 银行间市场 - - - 合计 - - - 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 1,245,686,386.99 1,430,983,150.70 185,296,763.71 项目 上年度末 2011年12月31日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 1,735,742,271.93 1,564,035,741.99 -171,706,529.94 债券 交易所市场 - - - 银行间市场 48,270,750.00 48,370,000.00 99,250.00 合计 48,270,750.00 48,370,000.00 99,250.00 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 1,784,013,021.93 1,612,405,741.99 -171,607,279.94 7.4.7.3衍生金融资产/负债 本基金本报告期末及上年度末未持有衍生金融资产或负债。 7.4.7.4买入返售金融资产 7.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额 本基金本报告期末及上年度末未持有买入返售金融资产。 7.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券 本基金本报告期末及上年度末无买断式逆回购余额,故未存在因此取得的债券。 7.4.7.5应收利息 单位：人民币元 项目 本期末 2012年12月31日 上年度末 2011年12月31日 应收活期存款利息 19,827.66 14,970.03 应收定期存款利息 - - 应收其他存款利息 - - 应收结算备付金利息 836.11 2,015.42 应收债券利息 - 1,149,726.78 应收买入返售证券利息 - - 应收申购款利息 - - 其他 - - 合计 20,663.77 1,166,712.23 7.4.7.6其他资产 本基金本报告期末及上年度末未持有其他资产。 7.4.7.7应付交易费用 单位：人民币元 项目 本期末 2012年12月31日 上年度末 2011年12月31日 交易所市场应付交易费用 1,191,917.68 1,258,960.17 银行间市场应付交易费用 - - 合计 1,191,917.68 1,258,960.17 7.4.7.8其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2012年12月31日 上年度末 2011年12月31日 应付券商交易单元保证金 750,000.00 750,000.00 应付赎回费 13,770.90 6,270.85 应付后端申购费 - - 债券利息税 - - 预提费用 397,258.40 296,718.40 银行手续费 - - 合计 1,161,029.30 1,052,989.25 7.4.7.9实收基金 项目 本期末 2012年12月31日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 2,004,356,497.05 2,004,356,497.05 本期申购 - - 本期赎回（以“-”号填列） - - 基金拆分/份额折算前 2,004,356,497.05 2,004,356,497.05 基金拆分/份额折算调整 40,618,079.43 - 本期申购 12,129,209.59 11,889,559.85 本期赎回（以“-”号填列） -386,444,646.93 -378,765,473.79 本期末 1,670,659,139.14 1,637,480,583.11 注：1、申购含配对转入份额；赎回含配对转出份额； 2、根据《建信双利策略主题分级股票型证券投资基金基金合同》规定，投资者可申购、赎回 建信双利基金份额，建信稳健份额和建信进取份额不能单独申购赎回，只可在深圳证券交易所上 市交易，上表未单独披露建信稳健份额和建信进取份额份额的情况。2012年12月31日，本基金 实收基金份额为建信双利基金、建信稳健、建信进取份额的合计； 3、根据《建信双利策略主题分级股票型证券投资基金招募说明书》的有关规定，本基金的基 金管理人建信基金管理有限责任公司确定2012年1月4日为本基金的本次折算基准日。具体折算 结果如下： 基金份额名称 折算前基金 份额总额 基金份额 折算比例 折算后基金 份额总额 折算后基金份 额净值 折算后基金份 额累计净值 建信双利基金 场外份额 1,966,261,981.81 0.020272399 2,006,122,829.24 0.811 0.827 建信双利基金 场内份额 5,579,904.00 0.020272399 6,337,136.00 0.811 0.827 建信稳健份额 12,709,196.00 0.050680998 12,709,196.00 1.001 1.042 7.4.7.10未分配利润 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 -150,639,065.52 -160,221,402.58 -310,860,468.10 本期利润 -186,228,490.74 356,904,043.65 170,675,552.91 本期基金份额交易产生 的变动数 51,353,560.42 -9,300,702.96 42,052,857.46 其中：基金申购款 -1,573,317.38 70,557.91 -1,502,759.47 基金赎回款 52,926,877.80 -9,371,260.87 43,555,616.93 本期已分配利润 - - - 本期末 -285,513,995.84 187,381,938.11 -98,132,057.73 7.4.7.11存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2012年1月1日至2012年12月31 日 上年度可比期间 2011年5月6日（基金合同生效 日）至2011年12月31日 活期存款利息收入 600,760.52 1,834,054.67 定期存款利息收入 - - 其他存款利息收入 - - 结算备付金利息收入 38,443.94 263,053.14 其他 0.28 0.30 合计 639,204.74 2,097,108.11 7.4.7.12股票投资收益 单位：人民币元 项目 本期 2012年1月1日至2012年12月31日 上年度可比期间 2011年5月6日（基金合同生效日） 至2011年12月31日 卖出股票成交总额 3,127,116,897.57 1,020,497,392.51 减：卖出股票成本总额 3,299,485,910.88 1,168,178,483.89 买卖股票差价收入 （未完）  |