[年报]国药股份：2013年年度报告
国药集团药业股份有限公司 600511 2013年年度报告 重要提示 一、 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审 计报告。 四、 公司负责人李智明、主管会计工作负责人沈黎新及会计机构负责人（会计主管人员） 程耘声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案：以2013年12月31日 的总股本47,880万股为基数，每10股派发现金股利2.6元人民币（含税），共计派发现金股 利12,448.8万元，剩余未分配利润结转以后年度。此项分配预案将提交公司2013年度股东 大会审议。 六、 前瞻性陈述的风险声明 本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投 资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？ 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 目录 第一节 释义及重大风险提示 ....................................................................................................... 4 第二节 公司简介 ........................................................................................................................... 5 第三节 会计数据和财务指标摘要 ............................................................................................... 8 第四节 董事会报告 ..................................................................................................................... 10 第五节 重要事项 ......................................................................................................................... 31 第六节 股份变动及股东情况 ..................................................................................................... 35 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ..................................................................... 42 第八节 公司治理 ......................................................................................................................... 50 第九节 内部控制 ......................................................................................................................... 55 第十节 财务会计报告 ................................................................................................................. 57 第十一节 备查文件目录 ........................................................................................................... 169 第一节 释义及重大风险提示 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 国药股份、公司、本公司 指 国药集团药业股份有限公司 国瑞药业、国瑞 指 国药集团国瑞药业有限公司 国药物流 指 国药物流有限责任公司 国药前景 指 国药前景口腔科技（北京）有限 公司 国药健坤 指 国药健坤（北京）医药有限责任 公司 国药空港 指 国药空港（北京）国际贸易有限 公司 国药集团、集团总公司 指 中国医药集团总公司 国药控股 指 国药控股股份有限公司 证监会、中国证监会 指 中国证券监督管理会 上交所 指 上海证券交易所 元 指 人民币元 二、 重大风险提示： 公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅本报告第四节董事会报告中关于 公司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险因素及对策部分的内容。 第二节 公司简介 一、 公司信息 公司的中文名称 国药集团药业股份有限公司 公司的中文名称简称 国药股份 公司的外文名称 China National Medicines Corporation Ltd. 公司的外文名称缩写 SINOPHARM(CNCM LTD) 公司的法定代表人 李智明 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 吕致远 朱霖 联系地址 北京市东城区永外三元西巷甲 12号 北京市东城区永外三元西巷甲 12号 电话 010-67262920 010-67271828 传真 010-67262919 010-67271828 电子信箱 lvzhiyuan@sinopharm.com zhulin7@sinopharm.com 三、 基本情况简介 公司注册地址 北京市东城区永外三元西巷甲12号 公司注册地址的邮政编码 100077 公司办公地址 北京市东城区永外三元西巷甲12号 公司办公地址的邮政编码 100077 公司网址 www.cncm.com.cn 电子信箱 gygfzqb@sinopharm.com 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券日报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 公司证券部 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 A股 上海证券交易所 国药股份 600511 六、 公司报告期内注册变更情况 (一) 基本情况 公司报告期内注册情况未变更。 (二) 公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见2010年年度报告公司基本情况。 (三) 公司上市以来，主营业务的变化情况 国药股份是医药流通企业，为目标客户提供专业的医药流通服务是公司的主营业务，公司 主要分三个主营业态：北京市场直销，针对北京医药市场，为医疗目标客户提供全品种、全配 送医药流通服务；全国商务分销调拨，针对全国省市级商业客户，提供高端品种的医药流通服 务；全国麻特药品经营，全国性麻醉药品和第一类精神药品批发，全国仅有国药股份、上海医 药和重庆医药拥有全国一级批发经营资质。公司同时拥有生物制品、疫苗等特殊药品经营资质， 通过国家GSP等资质认证，经营覆盖全国除港澳台外的31个省、自治区和直辖市。 公司自上市以来，主营业务没有发生变化。 (四) 公司上市以来,历次控股股东的变更情况 公司实际控制人情况：自2002年11月27日国药股份公司上市以来，公司的实际控制人一直为 中国医药集团总公司。 公司控股股东变更情况如下：2002年11月27日国药股份在上交所上市，首次公开发行5300 万股，总股本为13,300万股，其中，中国医药集团总公司为公司控股股东，持有73,036,600股， 占比58.674%，同时，中国医药集团总公司是本公司其他四家发起人，即广州南方医疗器械公 司（持有公司654,500股）、国药集团上海医疗器械有限公司（持有公司654,500股）、北京仁康 医疗器材经营部（持有公司327,200股）、天津启宇医疗企业有限责任公司（持有公司327,200 股）的控股单位，五家合并持有公司8,000万股为国有法人股。 2006年上半年，公司原控股股东中国医药集团总公司与上海复星医药（集团）股份有限公 司、上海复星医药大药房连锁经营有限公司、国药控股有限公司签订增资协议，以其所持 78,036,600非流通股向国药控股有限公司进行增资。该项增资构成上市公司股权收购行为，在 2006年5月31日获得由国资委下发的《关于国药集团药业股份有限公司国有股权变动有关问 题的批复》(国资产权[2006]612号)后，中国医药集团公司将其持有的公司股权向国药控股有限 公司进行增资；其后于2006年7月21日经证监会下发的《关于同意国药控股有限公司公告国 药集团药业股份有限公司收购报告书并豁免其要约收购义务的批复》的批准，公司在当月办理 完成转让过户手续。此外，根据国务院国有资产监督管理委员会《关于国药集团药业股份有限 公司股权分置改革有关问题的批复》（国资产权[2006]923号）批准，并经公司股权分置改革相 关股东会议表决通过，公司以根据2006年8月21日（股权登记日）登记在册的流通股股东为 基准，由非流通股股东向流通股股东按每10股支付3股的比例进行支付，而原有非流通股份会 获得有限售条件的上市流通权，最终股权分置改革对价由国药控股有限公司支付，公司完成了 股权分置改革工作。经过上述安排，于2006年7月21日，国药股份的控股股东变更为国药控 股有限公司，持股62,526,826股股份，约占公司47.01%的股权比例。 2008年公司实施2007年度股东大会审议通过的每10股转增8股的公积金转增股本方案， 以2007年12月31日的总股本13,300万股为基数，向全体股东转增10,640万股，转增后公司 总股本为23,940万股；2009年公司实施2008年度股东大会审议通过的2008年利润分配和公积 金转增股本方案，以2008年12月31日总股本23,940万股为技术，向全体股东每10股派发现 金红利1.5元（含税）并送5股，同时每10股转增5股，实施后公司总股本为47,880股。 在2007-2009年期间，控股股东国药控股有限公司出售公司部分股票，并于2008年10月6 日变更名称为"国药控股股份有限公司"（英文名称：Sinopharm Holding Co.,Ltd.）。 2009年底至今，控股股东国药控股股份有限公司持有公司210,701,472股股份，占公司的 股权比例为44.01%。 七、 其他有关资料 公司聘请的会计师事务所名称（境内） 名称 普华永道中天会计师事务所 （特殊普通合伙） 办公地址 上海市黄浦区湖滨路202号企 业天地2号楼普华永道中心11 楼 签字会计师姓名 宋爽 杨桢 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、 报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2013年 2012年 本期比上年 同期增减(%) 2011年 营业收入 10,081,474,206.09 8,591,632,462.81 17.34 7,042,245,941.81 归属于上市公司股东的净 利润 411,509,713.70 335,815,809.97 22.54 271,261,168.09 归属于上市公司股东的扣 除非经常性损益的净利 润 397,446,545.39 328,986,113.81 20.81 252,982,995.63 经营活动产生的现金流量 净额 185,563,414.21 185,868,315.94 -0.16 -370,558,635.73 2013年末 2012年末 本期末比上 年同期末增 减(%) 2011年末 归属于上市公司股东的净 资产 2,107,249,013.51 1,795,748,557.07 17.35 1,488,975,184.18 总资产 5,079,239,398.67 4,559,269,911.48 11.40 3,551,673,504.85 (二) 主要财务数据 主要财务指标 2013年 2012年 本期比上年同 期增减(%) 2011年 基本每股收益（元／股） 0.8595 0.7014 22.54 0.5665 稀释每股收益（元／股） 0.8595 0.7014 22.54 0.5665 扣除非经常性损益后的基本 每股收益（元／股） 0.8301 0.6871 20.81 0.5284 加权平均净资产收益率（%） 21.12 19.92 增加1.20个百 分点 19.48 扣除非经常性损益后的加权 平均净资产收益率（%） 20.47 19.52 增加0.95个百 分点 18.17 二、 非经常性损益项目和金额 单位：元 币种：人民币 非经常性损益项目 2013年金额 2012年金额 2011年金额 非流动资产处置损益 49,098.74 -8,173.23 -177,059.40 计入当期损益的政府补 助，但与公司正常经营 业务密切相关，符合国 家政策规定、按照一定 17,234,115.28 5,188,512.00 8,986,800.00 标准定额或定量持续享 受的政府补助除外 企业取得子公司、联营 企业及合营企业的投资 成本小于取得投资时应 享有被投资单位可辨认 净资产公允价值产生的 收益 0.00 2,662,019.76 除同公司正常经营业务 相关的有效套期保值业 务外，持有交易性金融 资产、交易性金融负债 产生的公允价值变动损 益，以及处置交易性金 融资产、交易性金融负 债和可供出售金融资产 取得的投资收益 4,132,655.29 除上述各项之外的其他 营业外收入和支出 558,374.64 882,894.11 11,051,604.57 少数股东权益影响额 -426,677.83 -227,355.21 57,514.08 所得税影响额 -3,351,742.52 -1,668,201.27 -5,773,342.08 合计 14,063,168.31 6,829,696.16 18,278,172.46 三、 采用公允价值计量的项目 单位:元 币种:人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影 响金额 金融资产-可供出 售金融资产 27,718,009.41 34,510,692.32 6,792,682.91 0.00 合计 27,718,009.41 34,510,692.32 6,792,682.91 0.00 第四节 董事会报告 一、 董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析 2013年，是我国全面贯彻落实党的十八大精神的开局之年，也是国民经济加快发展方式转 变的关键之年。对正处于改革深化时期的医药领域，2013年显得更为特殊，医改政策红利不断 释放、GSK事件引发行业深度反腐，流通行业的收入增速放缓，多种因素交织存在，面对如此 复杂多变的外部环境，在中国医药集团总公司和国药控股股份有限公司的悉心支持下，国药股 份公司董事会本着积极、稳健、科学的态度统筹全局工作，有效提升法人治理水平，准确把握 市场发展规律，在夯实公司传统业态基础的同时，推进业务整合和创新，转变发展方式、强化 风险管控、优化盈利结构，实现公司利润指标高速增长，保障公司持续稳健发展。 （一）2013年公司整体经营和资产情况 2013年国药股份实现营业收入100.81亿元，同比增长 17.34%，利润总额5.28亿元，同比 增长24.51%，归属于母公司净利润4.12亿元，同比上升22.54%，经营活动现金流量净额达到 1.86亿元；截至2013年12月底，公司总资产50.79亿元，归属于上市公司股东的所有者权益 21.07亿元，每股净资产4.40元，净资产收益率21.12%。公司总股本为47,880万股，截止到2013 年12月31日，总市值为90.35亿元。 （二）董事会工作概况 2013年，公司董事会勤勉忠实地履行各项职责，持续提高公司治理水平，强化科学决策和 战略管理，圆满完成了各项工作。 1、强化战略管理，科学合理授权 为保障公司的健康发展，公司董事会总领大局、强化战略管理，根据公司实际，制定"创新 转型、续航发展"的2013年战略发展目标，在与管理层多次充分沟通后，明确了坚持以调整促 创新、以创新谋发展，围绕"严控风险，提高经营效益"为核心，深化主营业务，创新特色经营 的经营策略。董事会和管理层充分沟通、互信支持，董事会合理授权，保证了公司管理层创新 大胆工作，充分发挥积极性和创造性，应对市场挑战，抢抓市场机遇。 2、加强董事会建设，持续提高法人治理水平。 一是继续强化董事会建设，充分发挥董事会下设四个专业委员会尤其是审计委员会的监督 职能，强化董事、监事履职意识，提高自律监管的规范水平，提高法人治理水平； 二是加强与公司管理层的适时深入沟通，把握公司发展大局，正确引导发展方向，从战略上宏 观指导，在内控中严防风险，保障公司规范运作、稳健发展。董事会在公司投资和业务发展等 重大事项上深入研讨、科学决策；在国瑞退城进园等重大项目过程中对关键环节加强监督、实 地调研、确保项目进展；在公司需要业务支持时，及时给予技术、会计和法律等各项资源支持， 解决公司业务发展障碍。 3、深化内控，提高公司风险管理水平 一方面，继续深入开展"规范运营，管理提升"专项活动。围绕"转型、创新、风险防控"的中心目 标，结合"专项提升、持续改进"的工作要求，突出运营效率、效益、效果的统一，创新盈利与 管控模式，落实管理提升活动阶段性工作，做好专项提升和持续改进。另一方面，协同开展合 规经营、内控体系建设等工作，全面打造公司管理细化年，全面优化和提升公司的管理体系。 更为重要的是，结合公司开展的党的群众路线教育实践活动，强化反腐倡廉建设，从董事 会自身建设做起，精简会议数量、降低会议接待规格，严格落实中央八项规定精神，在全公司 形成廉洁自律、务实高效的工作氛围。 4、创新变革，引导各业务板块百花齐放 变革传统业态，创新特许经营业态，调整经营策略，整合协同资源力量，保证销售增长与 利润增长兼顾。 --麻精业态：打造电子印鉴卡平台，全面推进电子印鉴卡的试点运行工作，并在河南、重 庆和天津进行实际应用，并取得了阶段性的成果，为该项目在全国的全面推广奠定了良好的基 础。同时，公司继续在全国范围内开展"特药培训项目"，产生较好社会影响力。 --分销业态：通过为供应商和区域性批发企业提供多项增值服务，充分发挥在商务分销过 程中的纽带作用，形成独具特色的商务分销网络。 --直销业态：以多种营销方式，积极拓展北京直销市场。一是加强对应收账款、回款帐期 的管理；二是利用子公司国药健坤的优势资源，拓展北京市医院药房托管业务，完成了潞河店、 宣武鹤年堂店的建立且运行良好，以新的业务模式应对医院的药品加价模式的改革；三是依托 国药前景的公司品牌效应，加强与北京市各口腔医疗机构的合作，扩大无痛和牙周两条产品线 的销售，丰富了口腔诊所专业市场的覆盖率，增强市场影响力。 --创新业态： 一是全面启动医药电子商务业务。由公司自主开发并独立运营的B2B医药电 子商务网站--国药商城，于10月28日正式上线试运营，使公司的零售业务延伸至全国中小城 市零售终端药店及营利性医疗机构，成功打造了公司自有的电子商务交易平台，形成公司独有 的药品电子商务网络，增强了对终端市场的掌控能力；二是建立了一条较为系统的、专业服务 性强的临床试验物料供应链的业务体系。该业务的拓展，丰富了公司服务领域，形成药品配送 的有效补充，有望为公司带来较好经济效益。 --医药工业业态：重点改变工业营销模式，提升国瑞药业的市场开发和管控能力，加速产 品结构调整，走特色化道路，提高核心竞争力。 公司高度重视工业板块发展，一是专门成立了工业战略决策委员会，加强对国瑞药业新品 研发、市场营销及重大项目引进等方面的管理，确保国瑞药业的健康持续发展；二是顺利将国 瑞药业营销中心迁至北京。加快推进无水乙醇等重点品种申报及现有品种质量标准升级工作， 引进了吲达帕胺缓释胶囊，并已经试产成功。取得了枸橼酸咖啡因注射液国家局麻精药品研制 立项批件，为后续系列产品的开发奠定了基础。积极推进国瑞药业与上海医药工业研究院成立 的"药物研发联合实验室"项目的进展，其中"依达拉奉工艺质量提高研究"等首批3个合作项目已 顺利实施。 5、把控重点项目管理，提高公司续航能力 一是顺利完成国瑞药业"退城进园"项目。2013年项目主体工程已完工，新建注射剂和口服 制剂生产线已经顺利通过新版GMP的现场认证，该工程整体完成质量良好，实现安全零事故。 二是国药物流与北京市邮政物流亦庄库区合作项目。为缓解国药物流仓储能力饱和的现状， 国药物流与仅一路之隔的北京市邮政物流亦庄库区进行合作，租赁其11000余平米的库房，并 依托邮政的配送网络在北京市药品的配送方面与其进行合作，从而有效提升国药物流的仓储容 量及配送效率，同时也为国控系统在京公司参与北京市社区招标工作提供坚实的物流保障。 三是完成了公司对国瑞药业2亿元的增资，有效地保证了国瑞药业"退城进园"项目的顺利 实施。 四是继续推动其他项目进展，为公司后续发展储备动力。 （三）市场经营环境及宏观政策变化对公司的影响 2013年，中国经济晋升世界第一大贸易国、第三产业首超第二产业、消费成为拉动经济增 长的动力这三大变化，显示我国经济结构调整已迈出实质性步伐。2014年是新一届政府的改革 元年，很多改革如简政放权、放松垄断、金融改革等一系列改革已经破题，今年政府将布局全 面深化改革各项举措，让改革的步伐走的更加深远，推动经济转型和产业结构调整。政府工作 报告明确提出：推动国企改革，推动医改向纵深发展，用中国式办法解决好这个世界性难题。 所以，对于医药行业来说，当前正处于重要的战略机遇期，机遇大于挑战，经济结构战略性调 整和转变经济发展方式以及国家的医改政策总体上对医药行业有利。一方面，随着我国经济实 力和人民群众生活水平的提高，医药健康产业仍有望保持15-20%以上的年均增幅；另一方面， 我国城镇化进程、民生投入和公共福利水平提高等也对我国医药健康行业有着强劲的拉动；加 之医药市场结构调整，逐步规范有序，行业集中度提高，将使得行业的市场竞争进一步健康和 有序。 面对机遇，我们应保持审慎态度，正视面临的风险和挑战，公司将不断研究各项医药政策， 深入分析并采取有效的措施，准确把握发展规律，在夯实公司各业态基础的同时，继续推进业 务整合和创新，转变发展方式、实现提质增效。 (一) 主营业务分析 1、 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 10,081,474,206.09 8,591,632,462.81 17.34 营业成本 9,334,655,064.31 8,023,654,448.76 16.34 销售费用 201,043,167.50 166,463,488.86 20.77 管理费用 143,551,762.75 136,021,117.43 5.54 财务费用 22,413,095.30 29,083,538.87 -22.94 经营活动产生的现金流量净额 185,563,414.21 185,868,315.94 -0.16 投资活动产生的现金流量净额 -113,995,922.70 -40,884,649.31 178.82 筹资活动产生的现金流量净额 125,950,470.63 -50,180,340.87 研发支出 13,530,997.06 11,616,057.33 16.49 2、 收入 (1) 驱动业务收入变化的因素分析 2013年主营业务收入实现稳定增长的目标，全年收入实现17.34%增速。品种、客户结构的 持续调整以及创新业务的发展是主要原因，具体如下： ①品种结构调整有成效，带动收入快速增长，从而缓解并降低药品降价以及供应商渠道扁 平化对收入产生的负面影响 2013年国家发改委对药品价格进行了2次较大的调整，对公司部分化学药品销售收益产生 较大的影响，供应商渠道扁平化的推进亦对国药股份分销销售收入增长带来不利影响。面对外 部环境因素的不利影响，国药股份采取有效措施，持续优化品种结构、加强开发和拓展新品种 力度，确保总体业务稳步发展。 2013年国药股份经营的国产品种销售份额比上年增加了0.58个百分点，且实现了18.44% 的增长，符合市场变化趋势。从药品分类看，化学药品依然占80%以上的销售份额，2013年全 年化学药品销售收入增长17.92%，高于国药股份平均增速，中成药保持稳定增长，中药饮片同 比1.4倍增长，缓解并弥补了政府药品价格调整政策对收入带来的不利影响和损失。 ②客户结构不断优化，为公司收入增加助力。 2013年度国药股份持续推进终端客户增值服务，加强直销队伍建设，以服务、信息技术为 手段，推动基层医疗、零售业务发展。依托国药前景的公司品牌效应，紧密与北京市各口腔医 疗机构的合作，不断扩大无痛和牙周两条产品线的销售，丰富了口腔诊所专业市场的覆盖率， 增强市场影响力。2013年北京市终端客户覆盖率比上年同期增加了10.03个百分点。 ③创新经营、优化服务，推动公司持续发展 为更好地适应医药市场的竞争，加强与重点供应商的紧密合作，同时配合国家医药体制改 革深入推进，2013年国药股份持续业务创新，在发展全国零售分销平台业务模式基础上，启动 B2B电子商务业务，为公司业务发展增加新的助力，进一步推动零售直销业务保持了48%以上 的快速增长。 ④强化公司风险管理，建设全面风险管理体系。 通过全面梳理风险管理流程、健全风险管控制度、完善内控体系建设、建立和完善公司运 营分析体系、强化风险意识，全面提升公司经营管理水平，确保合规经营，为公司的经营发展 保驾护航，并提供了稳定良好的内部环境。 (2) 以实物销售为主的公司产品收入影响因素分析 国药股份以药品经营为主，2013年影响药品销售收入的主要因素是国家发改委分别于2月 和9月执行的两次药品降价政策，对国药股份药品销售收入有一定的影响，压缩了部分品种盈 利空间。 国药股份通过品种结构调整和优化，以及新品种开发和市场拓展，有效缓解了药品降价对 销售收入的不利影响。2013年通过增加降价品种同类替代药品的销售份额、开发新客户、新品 种以及拓展市场覆盖率等，使国药股份年度销售收入保持了稳定增长的势头。 (3) 新产品及新服务的影响分析 新增品种方面，2013年国药股份有效新增产品349个。新增品种促进了国药股份品种结构 优化，为终端市场及渠道拓展带来新的助力。工业制药方面，加速推进重点品种申报及现有品 种质量标准升级工作，促进公司产品结构升级。 新增服务方面，一是拓展物流服务。2013年与中国邮政合作实现现代专业物流仓储容量的 扩展，物流配送服务质量进一步提升，为公司未来业务发展打下了良好的基础。二是信息增值 服务。国药股份积极强化公司与医院在信息系统方面的深入合作，不断推进院内物流指令系统 和库存管理系统的建设。公司进一步推进与辉瑞共同推进的万艾可渠道追踪项目实施，供应商 可通过互联网时时监控药品流向，加强了公司与供应商在信息领域深入合作，作为与辉瑞零售 药品协议的一部分，该项目的成功实施为公司带来更大的商机，业务零售业务拓展增加助力。 (4) 主要销售客户的情况 2013年度国药股份销售排名前5位客户销售额占年度营业收入的8.42%，累计销售同比增幅 28.47%。 3、 成本 (1) 成本分析表 单位:元 分行业情况 分行业 成本构成项 目 本期金额 本期占总 成本比例 (%) 上年同期金额 上年同期 占总成本 比例(%) 本期金额 较上年同 期变动比 例(%) 商品销售 9,499,238,399.23 101.77 7,981,069,804.75 99.48 19.02 产品销售 133,306,394.29 1.43 121,804,704.26 1.52 9.44 仓储物流 86,939,515.49 0.93 78,017,421.12 0.97 11.44 减：内部 抵销数 -385,387,426.08 -4.13 -158,384,784.26 -1.97 143.32 合计 9,334,096,882.93 100 8,022,507,145.87 100 16.35 (2) 主要供应商情况 2013年度采购额排名前5位供应商累计采购金额占公司总体采购额的43.02%。 4、 费用 2013年公司销售费用增加，主要原因为工业业态子公司国瑞药业销售模式转型，增加学术推广、 市场促销 、投放广告等形式的终端拉动活动导致 5、 研发支出 (1) 研发支出情况表 单位：元 本期费用化研发支出 8,883,621.84 本期资本化研发支出 4,647,375.22 研发支出合计 13,530,997.06 研发支出总额占净资产比例（%） 0.62 研发支出总额占营业收入比例（%） 0.13 (2) 情况说明 公司资本化研发支出主要为子公司药品生产许可权和软件系统开发的研究开发支出。 6、 现金流 2013年，公司经营活动产生的现金流量净额为185,563,414.21元；投资活动产生的现金流量净 额为-113,995,922.70元；筹资活动产生的现金流量净额为125,950,470.63元。 7、 其它 (1) 发展战略和经营计划进展说明 2013年，在集团总公司和国药控股的领导下，在全体员工的不懈努力下，公司按照既定的 工作计划和目标，以管理提升活动为契机，持续加强企业管理，积极推进管理创新，深入挖掘 市场潜力，拓展市场广度，公司的管理水平和盈利能力有了进一步提升。2013年十二五战略与 经营计划目标进展情况如下： ①做大做强医药直销领域业务 2013年国药股份通过优化市场服务、与厂家通力合作，进一步扩大北京直销市场、小终端 客户市场覆盖率。一是拓展各区县、部队医院疫苗销售网络平台，与葛兰素等供应商及市区疾 控中心建立良好关系，为做好相关疫苗配送及推广打下良好的基础；二是依托国药前景的公司 品牌效应，加强与北京市各口腔医疗机构的合作，扩大无痛和牙周两条产品线的销售，丰富了 口腔诊所专业市场的覆盖率，增强市场影响力；三是搭建了一条较为系统的临床试验物料供应 业务体系。以麻精药品的特种经营为纽带，信息共享、服务优化为特色，与拥有辉瑞等众多国 外大客户的辉舍尔公司签署框架合作协议，成功开发杨森、萌蒂等知名公司的临床物流服务。 该业务的拓展，丰富了公司服务领域，形成药品配送的有效补充，将为公司带来较好经济效益。 ②做深做透麻特药流通领域业务 2013年国药股份加强麻药服务专业化水平，实施并拓展《麻醉药品、第一类精神药品电子 印鉴卡系统》项目，利用信息技术，通过网络统筹管理"印鉴卡"，实现医疗终端实时监管，促 进特殊药品管理向科学、安全、规范、有效的方向发展；同时延伸了国药股份麻醉药品、一类 精神药品的终端资源掌控，提升对政府、供应商和经销商的服务水平，为公司未来业务发展储 备资源。目前系统在部分省市试点运行顺利，并积累了更多经验，为项目后续推进及发展打下 了良好基础。 ③快速发展制药工业 2013年国药股份继续推进制药工业项目进程，为发展特色制药工业打下坚实基础。一是积 极推进国瑞药业"退城进园"项目。该项目是公司投资额最大的一个项目，也是近两年来投资工 作的重点。2013年，除继续协助国瑞药业进行重点项目的招标外，继续加强对 "退城进园"工程 建设的进度、质量和安全的管控，确保项目顺利开展。二是加速无水乙醇等重点品种申报及现 有品种质量标准升级工作，促进公司产品结构升级。推进与上海医药工业研究院成立的"药物研 发联合实验室"合作项目，适应新厂规模化经营和未来发展需要。 ④做好做实医药分销业务 2013年公司加强新品种开发，引进多个分销业务品种，为分销业务拓展注入新的动力，加 强分销队伍建设，增设多个省市级驻地办，提升客户服务质量，并保持分销业务20%以上的增 速。 ⑤做精做优中小医院纯销业务 2013年国药股份持续加强信息化建设，在业务支持上不断实现新突破，为做精做优中小医 院业务提供助力。一是为终端客户提供信息增值服务，拓展与医疗客户系统对接；二是积极推 进医院供应商管理库存系统的建设，不断强化公司与医院在信息系统方面的深入合作。三是推 进并完善辉瑞万艾可产品渠道追踪项目实施，实现供应商在互联网上对药品流向的实时监控， 该项目的成功将为公司带来更大的商机。 ⑥加强物流建设，提升物流配送服务 2013年国药股份加强物流建设，积极与中国邮政物流合作，促进长期租赁中邮仓库项目的 实施，高效、保质地推进新库房的现代化专业改造，进一步加强物流能力。 2013年国药股份总体经营发展按照十二五战略规划稳步实施，达成战略和经营计划进度。 (二) 行业、产品或地区经营情况分析 1、 主营业务分行业、分产品情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （％） 营业收入 比上年增 减(%) 营业成本 比上年增 减(%) 毛利率比 上年增减 （%） 商品销售 10,148,432,232.44 9,499,238,399.23 6.40 20.08 19.02 增加0.83 个百分点 产品销售 250,491,436.15 133,306,394.29 46.78 6.06 9.44 减少1.65 个百分点 仓储物流 127,390,499.48 86,939,515.49 31.75 12.40 11.44 增加0.59 个百分点 减：内部抵 销数 -450,391,632.65 -385,387,426.08 合计 10,075,922,535.42 9,334,096,882.93 7.36 17.37 16.35 增加0.81 个百分点 主营业务分行业主要为：1、商品销售，即国药集团药业股份有限公司本部和子公司前景、国药 健坤和国药空港（一部分），属于医药商业业态，为公司主要的收入和利润来源；2、产品销售， 即控股子公司国药集团国瑞药业有限公司，主要为医药工业业态；3、仓储物流，即控股子公司 国药物流和国药空港（一部分），主要为医药专业第三方物流业态。 2、 主营业务分地区情况 单位:元 币种:人民币 地区 营业收入 营业收入比上年增减（％） 北京地区 9,825,516,099.27 17.68 淮南地区 250,406,436.15 6.15 合计 10,075,922,535.42 17.37 分地区情况主要是：北京地区，即国药集团药业股份有限公司本部和在京子公司；淮南地区， 主要指控股子公司国瑞药业。 (三) 资产、负债情况分析 1、 资产负债情况分析表 单位:元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总 资产的比例（%） 上期期末数 上期期末数 占总资产的 比例（%） 本期期末金 额较上期期 末变动比例 （%） 应收票据 142,916,532.32 2.81 107,950,079.12 2.37 32.39 其他应收款 14,165,325.52 0.28 22,259,875.31 0.49 -36.36 其他流动资 产 619,744.38 0.01 43,783,848.26 0.96 -98.58 开发支出 11,882,035.25 0.23 7,434,660.03 0.16 59.82 长期待摊费 用 651,239.13 0.01 995,884.74 0.02 -34.61 递延所得税 资产 36,322,278.43 0.72 25,919,856.96 0.57 40.13 短期借款 400,000,000.00 7.88 150,000,000.00 3.29 166.67 预收款项 21,354,052.79 0.42 64,334,951.92 1.41 -66.81 应交税费 78,426,467.65 1.54 43,729,675.44 0.96 79.34 其他应付款 249,012,977.93 4.90 158,373,099.00 3.47 57.23 应收票据：公司业务增长引起的正常增长 其他应收款：公司收回上年末碘补贴差价款所致 其他流动资产：待抵扣增值税进项税减少所致 开发支出：子公司业务研究开发投入增加引起的正常增长 长期待摊费用：公司固定资产改良支出正常摊销所致 递延所得税资产：随公司业务增长，公司流动资产减值及预提费用的可抵扣暂时性差异增加所 致 短期借款：公司业务增长资金需求增加，本年新借入短期借款所致 预收款项：公司业务引起的正常变化 应交税费：公司应缴企业所得税和增值税余额上升所致 其他应付款：公司业务增长及工程应付款增长所致 2、 公允价值计量资产、主要资产计量属性变化相关情况说明 无变化 (四) 核心竞争力分析 国药股份本着主业突出、相关多元的战略思想，确立了核心业务领域--药品的生产、销售 及相关医疗器械、高质耗材的销售。经过多来的经营和不断改革创新，国药股份形成了符合自 身发展的核心竞争力，主要表现在以下三个方面： ①国药股份全产业链发展形成了优势格局。国药股份近年来通过对国药物流、国瑞药业、 国药前景的投资，逐渐形成了工商并举、多业态发展及优势互补的良好格局。 ②国药股份的麻醉药品、一类精神药品悠久的经营历史和丰富的渠道管理经验使国药股份 一直保持着龙头地位。国药股份在麻醉药品、一类精神药品渠道一直保持着80%以上的市场份 额。国药股份通过不断强化麻药渠道管理，以及不断创新经营，全国的分销网络不断扩大，同 时，公司还通过投资上游供应商，巩固货源基地，使公司获利结构从单纯依赖分销业务，向投 资收益的方向迈出了实质性步伐，公司盈利基础更加稳固，强化了核心竞争力。 ③规范、高效的公司治理。 公司一直严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》 和中国证监会、上海证券交易所的有关法律法规的要求，不断完善公司法人治理，规范公司运 作。特别是公司按照监管部门的相关要求，通过2007年至2008年开展的公司治理专项活动。 以及2012年初至今公司积极开展的内部控制体系建设，按照国务院国资委和集团总公司确定的 主题，从合规经营、管控升级；精细管理、降本增效；对标一流、做强做优三个方面开展管理 提升活动。完善了股东大会、董事会、监事会、经营层议事规则等一系列管理制度，构建了权 力机构、决策机构、监督机构和经营层之间权责明确、运作规范、相互协调、相互制衡的管理 机制并有效运行，形成了有本公司特色的规范、高效的公司治理机构，并有力推动着公司业务 拓展、商业合作等生产经营活动。 (五) 投资状况分析 1、 对外股权投资总体分析 (1) 证券投资情况 序 号 证券品 种 证券代码 证券简称 最初投资金 额（元） 持有数量 （股） 期末账面价 值 （元） 占期末 证券总 投资比 例（％） 报告期损 益 （元） 1 联环药 业 600513 联环药业 3,500,000.00 3,219,281 34,510,692.32 100.00 193,156.86 合计 3,500,000.00 / 34,510,692.32 100 193,156.86 公司系以发起人身份持有联环药业2.34%股权，2011年度减持后持股比例降为2.12%；2012年， 联环药业进行10转3股派0.5元的利润分配方案，截至2013年底，公司持有联环药业3,219,281 股，占其总股本的2.12%。报告期内，公司持有股数和股权比例不变。报告期损益为联环药业 本期派发的现金股利。公司对联环药业的初始投资为人民币350万元，后因配股、出售等交易， 公司现持有的股份所对应的投资成本为2,500,753.24元。 (2) 持有其他上市公司股权情况 单位：元 证券代 码 证券 简称 最初投资成 本 占该公 司股权 比例 （％） 期末账面价 值 报告期损 益 报告期所有 者权益变动 会计 核算 科目 股份 来源 600513 联环 药业 3,500,000.00 2.12 34,510,692.32 193,156.86 6,792,682.91 可供 出售 金融 资产 发起 人股 合计 3,500,000.00 / 34,510,692.32 193,156.86 6,792,682.91 / / 截止2013年年底，公司持有联环药业3,219,281股，占其总股本的2.12%。 2、 非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况 (1) 委托理财情况 本年度公司无委托理财事项。 (2) 委托贷款情况 本年度公司无委托贷款事项。 3、 募集资金使用情况 (1) 募集资金总体使用情况 单位:万元 币种:人民币 募集年 份 募集方 式 募集资 金总额 本年度已使用募 集资金总额 已累计使用募 集资金总额 尚未使用募 集资金总额 尚未使用募集 资金用途及去 向 2002 首次发 行 25,263 0 25,263 0 不适用 合计 / 25,263 0 25,263 0 / 至2010年底，公司募集资金已使用21,768万元，所余3,495万元根据2009年度第一次临时股 东大会审议通过变更用于增资国瑞药业进行技术改造，该笔款项已于2011年2月支付完毕。 (2) 募集资金承诺项目使用情况 单位:万元 币种:人民币 承诺 项目 名称 是 否 变 更 项 目 募集资 金拟投 入金额 募 集 资 金 本 年 度 投 入 金 额 募集资 金实际 累计投 入金额 是 否 符 合 计 划 进 度 项 目 进 度 预 计 收 益 产生收益情况 是 否 符 合 预 计 收 益 未达 到计 划进 度和 收益 说明 变更原 因及募 集资金 变更程 序说明 年产 10吨 果糖 二磷 酸钠 原料 药项 目 （生 产 线） 是 2,800 800 否 根 据 实 际 情 况 已 进 行 调 整 1,093.02 否 根据 实际 情 况， 已进 行调 整 公司变 更原募 集资金 投资项 目年产 10吨果 糖二磷 酸钠原 料药项 目、年 产3000 万粒盐 酸特拉 唑嗪胶 囊项 目，变 更后投 资 3,168 万元收 购宜昌 人福药 业有限 责任公 司20% 股权， 2004年 12月22 日完成 全部收 购工 作。该 项目募 集资金 变更已 由公司 2004年 度股东 大会审 议通 过。 年产 5,000 万片 丙氧 匹林 片技 改项 目 是 2,000 300 否 根 据 实 际 情 况 已 进 行 调 整 191.74 否 根据 实际 情 况， 已进 行调 整 公司变 更原募 集资金 投资项 目年产 5,000 万片丙 氧匹林 片技改 项目、 年产 400吨 氯硝柳 胺哌嗪 盐技改 项目、 年产 500吨 5-氨基 水杨酸 生产线 技改项 目，变 更后投 资 7,995 万元收 购青海 制药集 团有限 责任公 司 47.1% 股 权,2004 年12月 21日完 成全部 收购工 作。该 项目募 集资金 变更已 由公司 2004年 第一次 临时股 东大会 审议通 过。 年产 3,000 万粒 盐酸 特拉 唑嗪 胶囊 项目 是 2,400 400 否 根 据 实 际 情 况 已 进 行 调 整 95.71 否 根据 实际 情况 已进 行调 整 公司变 更原募 集资金 投资项 目年产 10吨果 糖二磷 酸钠原 料药项 目、年 产3000 万粒盐 酸特拉 唑嗪胶 囊项 目，变 更后投 资 3,168 万元收 购宜昌 人福药 业有限 责任公 司20% 股权， 2004年 12月22 日完成 全部收 购工 作。该 项目募 集资金 变更已 由公司 2004年 度股东 大会审 议通 过。 年产 200 万瓶 阿奇 霉素 冻干 粉针 项目 （生 产 线） 否 2,860 860 是 按 计 划 完 成 933.04 是 国瑞 药业 GMP 综合 改造 项目 否 2,680 2,680 是 按 计 划 完 成 是 年产 400 吨氯 硝柳 胺哌 嗪盐 技改 项目 是 2,920 0 否 根 据 实 际 情 况 已 进 行 调 整 否 未投 产 公司变 更原募 集资金 投资项 目年产 5,000 万片丙 氧匹林 片技改 项目、 年产 400吨 氯硝柳 胺哌嗪 盐技改 项目、 年产 500吨 5-氨基 水杨酸 生产线 技改项 目，变 更后投 资 7,995 万元收 购青海 制药集 团有限 责任公 司 47.1% 股 权,2004 年12月 21日完 成全部 收购工 作。该 项目募 集资金 变更已 由公司 2004年 第一次 临时股 东大会 审议通 过。 年产 500 吨5- 氨基 水杨 酸生 产线 技改 项目 是 4,000 0 否 根 据 实 际 情 况 已 进 行 调 整 否 未投 产 建立 计算 机管 理信 否 2,005.5 2,005.5 是 按 计 划 完 是 息系 统项 目 成 巩固 销售 体系 及补 充流 动资 金 否 3,559.5 3,559.5 是 按 计 划 进 度 完 成 是 合计 / 25,225 10,605 / / / / / / （1）收购青海制药集团有限责任公司47.1%股权 公司变更原募集资金投资项目年产5,000万片丙氧匹林片技改项目、年产400吨氯硝柳胺 哌嗪盐技改项目、年产500吨5-氨基水杨酸生产线技改项目，变更后投资7,995万元收购青海 制药集团有限责任公司47.1%股权，2004年12月21日完成全部收购工作。该项目募集资金变 更已由公司2004年第一次临时股东大会审议通过。 （2）收购宜昌人福药业有限责任公司20%股权 公司变更原募集资金投资项目年产10吨果糖二磷酸钠原料药项目、年产3000万粒盐酸特 拉唑嗪胶囊项目，变更后投资3,168万元收购宜昌人福药业有限责任公司20%股权，2004年12 月22日完成全部收购工作。该项目募集资金变更已由公司2004年度股东大会审议通过。 （3）增资国瑞药业用于新建冻干粉针生产线和原冻干粉针车间技术改造项目 2009年公司变更募集资金共计3,495万元，包括1、变更国瑞药业阿奇霉素冻干粉针项目 2,000万元；2、2004年变更募集资金8,620万元，使用其中7,995万元收购青海制药（集团） 有限公司47.1%股权后剩余的闲置募集资金625万元；3、2004年变更募集资金4,000万元，使 用其中3,168万元收购宜昌人福药业有限责任公司20%股权后剩余的闲置募集资金832万元；4、 首次发行募集资金25,263万元与募集资金投资项目合计金额25,225万元的差额38万元，四项 合计3,495万元。该项目募集资金变更已由公司2009年第一次临时股东大会审议通过。 至此，公司募集资金已经全部使用完毕。 (3) 募集资金变更项目情况 单位:万元 币种:人民币 变更后的 项目名称 对应的原 承诺项目 变更 项目 拟投 入金 额 本年 度投 入金 额 累计 实际 投入 金额 是否 符合 计划 进度 变更 项目 的预 计收 益 产生收 益情况 项目 进度 是否 符合 预计 收益 未 达 到 计 划 进 度 和 收 益 说 明 收购青海 制药集团 有限责任 公司 年产 5,000万 片丙氧匹 林片技改 7,995 7,995 是 962.88 完成 是 47.1%股权 项目、年 产400吨 氯硝柳胺 哌嗪盐技 改项目、 年产500 吨5-氨基 水杨酸生 产线技改 项目 收购宜昌 人福药业 有限责任 公司20% 股权 年产10 吨果糖二 磷酸钠原 料药项 目、年产 3000万粒 盐酸特拉 唑嗪胶囊 项目 3,168 3,168 是 452.59 完成 是 增资国瑞 药业用于 新建冻干 粉针生产 线和原冻 干粉针车 间技术改 造 1、国瑞药 业阿奇霉 素冻干粉 针项目 2,000万 元；2、 2004年变 更募集资 金8,620 万元，使 用其中 7,995万 元收购青 海制药 （集团） 有限公司 47.1%股 权后剩余 的闲置募 集资金 625万元； 3、2004 年变更募 集资金 4,000万 元，使用 其中 3,168万 3,495 3,495 是 1,780 3,178.69 完成 是 元收购宜 昌人福药 业有限责 任公司 20%股权 后剩余的 闲置募集 资金832 万元；4、 首次发行 募集资金 25,263万 元与募集 资金投资 项目合计 金额 25,225万 元的差额 38万元 合计 / 14,658 14,658 / / / / / （1）收购青海制药集团有限责任公司47.1%股权 公司变更原募集资金投资项目年产5,000万片丙氧匹林片技改项目、年产400吨氯硝柳胺 哌嗪盐技改项目、年产500吨5-氨基水杨酸生产线技改项目，变更后投资7,995万元收购青海 制药集团有限责任公司47.1%股权，2004年12月21日完成全部收购工作。该项目募集资金变 更已由公司2004年第一次临时股东大会审议通过。 （2）收购宜昌人福药业有限责任公司20%股权 公司变更原募集资金投资项目年产10吨果糖二磷酸钠原料药项目、年产3000万粒盐酸特 拉唑嗪胶囊项目，变更后投资3,168万元收购宜昌人福药业有限责任公司20%股权，2004年12 月22日完成全部收购工作。该项目募集资金变更已由公司2004年度股东大会审议通过。 （3）增资国瑞药业用于新建冻干粉针生产线和原冻干粉针车间技术改造项目 2009年公司变更募集资金共计3,495万元，包括1、变更国瑞药业阿奇霉素冻干粉针项目 2,000万元；2、2004年变更募集资金8,620万元，使用其中7,995万元收购青海制药（集团） 有限公司47.1%股权后剩余的闲置募集资金625万元；3、2004年变更募集资金4,000万元，使 用其中3,168万元收购宜昌人福药业有限责任公司20%股权后剩余的闲置募集资金832万元；4、 首次发行募集资金25,263万元与募集资金投资项目合计金额25,225万元的差额38万元，四项 合计3,495万元。该项目募集资金变更已由公司2009年第一次临时股东大会审议通过。 至此，公司募集资金已经全部使用完毕。 4、 主要子公司、参股公司分析 单位：万元 币种：人民币 公司 名称 权益 比例 （%） 注册 资本 总资产 净资产 2013年营 业收入 同比 （%） 2013年净 利润 同比 （%） 对公司 净利润 影响占 比（%） 营业 范围 国药集 团国瑞 药业有 98.31 30,000.00 65,339.33 45,608.89 25,051.06 6.06 3,969.85 14.69 9.48 新药、成 药制造 等 限公司 国药物 流有限 责任公 司 56.30 9,062.00 20,107.20 12,047.73 11,898.03 12.45 1,504.88 24.91 2.06 仓储服 务等 国药空 港（北 京）国际 贸易有 限公司 100.00 1,000.00 9,986.54 1,639.64 19,939.43 607.83 449.48 172.38 1.09 仓储及 代理进 出口等 国药健 坤（北 京）医药 有限责 任公司 51.00 2,000.00 11,040.22 3,030.96 34,019.83 23.12 505.16 -1.91 0.63 中成药、 西药销 售等 国药前 景口腔 科技(北 京)有限 公司 51.00 500.00 2,632.19 1,961.83 7,181.43 50.76 698.73 -4.74 0.87 销售医 疗器械 （Ⅲ类） 等 青海制 药(集团) 有限责 任公司 47.10 13,956.28 32,475.06 18,463.85 30,254.31 19.16 1,831.92 5.17 2.00 麻精药 原料药 的生产、 经营等； 宜昌人 福药业 有限责 任公司 20.00 29,352.70 178,552.75 99,999.77 170,286.01 21.57 47,303.88 23.52 19.60 药品 生产、销 售；代理 进出口 等 说明：1、2013年净利润按照各公司全年实现的净利润填写。 2、对公司净利润影响占比按照各公司在合并归属母公司净利润中所占金额填写，国瑞药业、 国药物流、国药空港、国药健坤、国药前景为净利润中归属合并净利润的份额；宜昌人福、青 海制药为投资收益金额占合并净利润的份额。 5、 非募集资金项目情况 单位:元 币种:人民币 项目名称 项目金额 项目进度 本年度投入金 额 累计实际投入 金额 项目收益情 况 增资控股子公 司国瑞药业有 限公司进行退 城进园项目 200,994,000 增资工商变更 完成 70,994,000 200,994,000 合计 200,994,000 / 70,994,000 200,994,000 / 二、 董事会关于公司未来发展的讨论与分析 (一) 行业竞争格局和发展趋势 ① 经济环境，北京市经济呈现温和回升态势，总体运行基本平稳，利于行业持续稳定发展。 2013年，面对错综复杂的国内外形势，全市上下在党中央、国务院和市委、市政府的坚强 领导下，深入贯彻落实十八大精神，加快推动经济发展方式转变。总体经济实现了平稳增长， 调结构、转方式也取得了积极进展。 根据统计局数据，2013年全市实现地区生产总值19500.6亿元，按可比价格计算，比上年 增长7.7%，增幅与上年持平。2013年，北京市医药制造业增长8.9%，实现利润101.1亿元， 增长27.4%。北京市总体经济发展稳定，为医药企业发展提供了较好的外部环境，医药行业快 速发展且好于其他行业。 ②人口增加，居民卫生健康意识不断加强，人口结构老龄化趋势将持续拉动医药行业发展， 并带动医药市场需求不断增长。 2013年年末全市常住人口2114.8万人，比上年末增加45.5万人。其中，常住外来人口802.7 万人，占常住人口的比重为38%。人口增加、医疗健康意识提升，以及人口老龄化加剧，带动 医疗、药品需求的增长，终端用户对医疗的刚性需求持续支撑医药市场的快速增长。 ③医疗配置持续增加，基层医疗快速发展，带动医药行业快速发展。2013年国药股份药品 终端业务销售与北京市城镇居民、农村居民医疗支出发展趋势相符合。 北京市作为首都，医疗资源的配置在全国处于绝对领先的位置。统计局公布数据，2012年 末，全市医疗卫生机构数达9974家（含15家驻京部队医疗机构），其中医疗机构9816家（含 73家三级医疗机构、121家二级医疗机构以及604家一级医疗机构），其他卫生机构158家。与 2011年比较，医疗卫生机构增加260家，医疗机构增加264家，社区卫生服务中心（站）增加 153家，其他医疗卫生机构变动不大。2012年末，全市医疗机构编制床位总数达105893张，比 2011年增加6647张。其中：医院编制床位总数达95826张（占90.5%），比2011年增加6406 张。社区卫生服务中心编制床位总数达6704张（占6.3%），比2011年增加402张。全市医疗 机构实有床位总数达100167张，比2011年增加5432张。其中：医院实有床位总数达92610张 （占92.5%），比2011年增加5014张。社区卫生服务中心实有床位总数达4745张（占4.7%）， 比2011年增加322张。2012年末，全市卫生人员数（包括村卫生室乡村医生、卫生员、执业 （助理）医师和注册护士,含驻京部队医疗机构医护人员）达27.7万人，与2011年比较，卫生 人员增加1.7万人，增长了7.4%。卫生技术人员22.0万人，其他技术人员13436人，管理人员 13948人，工勤技能人员25887人，乡村医生和卫生员3669人。卫生技术人员中，执业（助理） 医师8.2万人，注册护士9.5万人。与2011年比较，卫生技术人员增加1.4万人，增长了7.9%。 2012年，全市继续加强基层卫生服务体系建设。经统计，2012年全市社区卫生服务中心（站） 总支出为93.6亿元， 财政补助35.6亿元，与2011年比较总支出增加18.2亿元，增长了24.2%； 财政补助增加6.4亿元，增长了21.8%。2012年，全市2981家村卫生室，总支出为7897万元， 上级补助收入为2404万元，与2011年比较，总支出增加1171万元，增长17.4%，上级补助收 入减少1.0%。随医药改革推进和深入，北京市将继续加强基层卫生服务体系建设，以及对基层 医疗扶植力度，基本医疗保障覆盖面扩大，从而促进市场需求的增长，市场容量扩大，终端对 药品、医疗器械等各类医疗资源的需求将会加大。 ④医药改革不断深入，医药企业机遇与挑战并存；流通行业进一步规范，促进行业良性发 展。 "医药分开"是公立医院改革中最受瞩目的新政。作为北京公立医院改革中最受关注的部分， 随着医药分开政策在友谊医院、朝阳医院、同仁医院、天坛医院、积水潭医院、北京妇产医院、 北京儿童医院和北医三院等医院的顺利实施，医药分开改革将会在全市市级医院全面推行，并 逐步扩展至一、二级医院。下一步，北京将推进药品和耗材采购、配送制度改革，并探索通过 医保采购、集团采购和价格谈判机制，使医疗价格逐步回归合理水平。另外，还将逐步理顺护 理费、手术费等，有关的医疗服务价格正在梳理中。2014年，卫生部将继续把深化医药卫生体 制改革作为卫生部门的中心任务，按照"保基本、强基层、建机制"的原则，抓住关键问题，完 善政策措施，更加注重提高服务质量和改革效果。政府将继续推进医疗保障、医疗服务、公共 卫生、药品供应和监管体制领域的综合改革，扩大医疗改革试点范围，加快基层医疗建设，将 对医药企业经营、服务、运输、管理、信息技术等提出更高要求。 2013年国家发改委继续药品价格调整，于2月和9月进行了两次药品价格调整，进一步解 决老百姓"看病贵"的问题，同时对医药经营企业的销售产生一定影响，促使医药企业不断优化 结构和创新经营，提升市场竞争力。 2013年政府出台《关于加快推进重点行业企业兼并重组的指导意见》，进一步规范药品流 通行业，促进医药行业良性发展。 2013年起，肺癌、胃癌等20种疾病全部纳入新农合大病保障范畴，报销比例不低于90%， 同时新农合人均筹资水平将达到340元左右。预计未来城乡居民大病医保推行后，将与新农合 大病保障统筹在一起。大病医保升级，报销比例提高加速医疗需求释放，医药消费将迎来巨大 超预期增量。基层医疗的快速发展趋势，促使基层医疗终端成为医药企业必争之地。 ⑤医药市场扩容和变革，促使医药企业竞争加剧。 北京市医药市场排名前几位的医药企业有华润医药商业集团有限公司、北京科园信海医药 经营有限公司、北京九州通医药有限公司、北京同仁堂等多家知名的企业，均为大型的医药流 通企业，各有各的经营特点和优势，国药股份面临更大的挑战。 从整体看，北京市经济、政策、市场环境均良好，医药行业发展机遇与调整并存。 (二) 公司发展战略 随着中国步入老龄化社会，以及人口增长、人民生活水平不断提高、新医改的实施和社会 保障体系的逐步完善，医药行业将受益于刚性需求，在相当长时期内保持快速增长。 国药股份所处的北京市作为首都，是全国最大的医疗资源和消费市场。但由于区域内医药 商业企业众多，在受益于最大市场的区位优势和快速增长的行业优势的同时，公司也不可避免 面临激烈的市场竞争。 新医改方案的实施給医药行业带来上千亿的市场扩容机会，但并不是所有的医药企业都能 受益。新医改方案的实施促使医药行业加速整合，有核心竞争力的龙头企业将最终胜出并长期 受益。 在此背景下，国药股份以"变革、创新、务实、进取、奉献"的企业理念为指导，以增强企 业核心竞争力和创新发展能力为中心，全面落实科学发展观，制定了以下"十二五"期间的战略 目标：变革发展观念，创新经营模式，调整经营策略，整合协同资源力量，做大做强医药直销 领域业务，做深做透麻特药流通领域业务，快速发展特色制药工业，利用医药外贸平台，做好 做实医药分销业务，做精做优中小医院纯销业务，利用上市公司优质平台深化资本运营。 国药股份"十二五"期间的重点工作及主要项目安排如下：一是切实做好国药物流二期扩建 项目；二是积极推进国瑞药业"退城进园"项目；三是大力加强物流建设及全程冷链项目建设； 四是积极拓展麻特药领域股权投资等项目；五是积极推动工业优质品种项目的引进和开发。 国药股份将在全面做强的基础上，着力打造"医药流通领域的专业化"品牌，积极履行企业 社会责任，努力保障公众医药健康，实现经济、社会、环境的可持续发展。 (三) 因维持当前业务并完成在建投资项目公司所需的资金需求 2013 年公司将通过统筹资金调度，优化资产结构，充分利用各种金融工具降低资金使用成 本；同时严格控制公司各项费用支出，加快资金周转速度，合理安排资金使用计划，保障公司 的健康快速发展。 (四) 可能面对的风险 在未来经营发展中，国药股份可能面对的风险体现在三个方面：市场竞争激烈不进则退、 品种集中度较高，业态分布不均衡，外部因素变化容易导致经营风险发生，具体如下： 一、医药改革不断深入，医药行业竞争日益激烈，国药股份核心竞争力需持续巩固。 随着医药改革步伐的逐步加快，公立医院药品销售零差价试点全面展开，政府陆续出台省 级挂网招标、药品价格管控、促进制剂出口等政策，并进一步规范药品研发、生产、流通、使 用环节等，促使医药市场竞争秩序有效整顿，同时也会加剧医药市场竞争程度和行业集中整合。 未来几年规模较小无发展潜力的医药工业企业和医药商业企业将面临淘汰，今后更多的是强者 之间的激烈竞争。作为医药商业上市企业，我们既需要积极应对医改新机会，也需要冷静思考 医改新挑战。北京市医药企业在全国各省数量最多，其中，华润医药商业集团、北京科园信海 医药经营有限公司、北京九州通医药有限公司等多家知名的医药企业，都是大型的医药流通企 业。 医药改革不断深入，医药企业整合、兼并重组以及多元化发展步伐加快，竞争机制进一步 融入麻醉药品、一类精神药品流通领域，以往经营模式容易被复制，国药股份麻药龙头地位面 临的挑战和冲击日益加大。 面对因国家政策、市场需求引发的日益激烈的地区市场竞争，为了确保国药股份在地区前 3位的市场地位和份额，国药股份在今后的发展中，将继续加强分析宏观环境及各种医药改革 政策对企业的影响，正确把握市场脉搏及发展方向，选准在市场中的定位，提高自身的管理和 服务水平，把优质服务延伸到医院药品配送终端，完善医药物资物流供应体系，创建增值服务（未完）  |