[年报]金牛化工：2013年年度报告(修订版)
河北金牛化工股份有限公司 600722 2013年年度报告 二○一四年三月 logo(大） 拷贝 重 要 提 示 一、公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真 实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的 法律责任。 二、公司全体董事出席董事会会议，没有董事、监事、高级管理人员对本年度 报告内容的真实性、准确性和完整性存在异议。 三、致同会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审 计报告，本公司董事会、监事会对相关事项亦有详细说明，请投资者注意阅读。 四、 公司负责人赫孟合、主管会计工作负责人李爱华及会计机构负责人（会计 主管人员）张树林声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、本年度利润分配预案：不分配不转增。 六、公司不存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金的情况。 七、公司不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况。 八、本年度报告内容中涉及的未来计划等前瞻性陈述因存在不确定性，不构成 公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。 目 录 第一节 释义及重大风险提示 ................................... 4 第二节 公司简介 ........................................... 5 第三节 会计数据和业务数据摘要 ................................ 7 第四节 董事会报告 .......................................... 9 第五节 重要事项 .......................................... 27 第六节 股本变动及股东情况 .................................. 38 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ...................... 43 第八节 公司治理结构 ....................................... 48 第九节 内部控制 .......................................... 55 第十节 财务报告 .......................................... 57 第十一节 备查文件目录 ...................................... 159 第一节 释义及重大风险提示 一、释义 在公司2013年年度报告中，除非文义载明，下列简称具有如下含义： 本公司/公司/上市公司/金牛化工 指：河北金牛化工股份有限公司 冀中能源/控股股东 指：冀中能源股份有限公司 冀中能源集团/控股股东的控股股东 指：冀中能源集团有限责任公司 邢矿集团 指：冀中能源邢台矿业集团有限责任公司 沧化集团 指：原河北沧州化工实业集团有限公司 沧州化工 指：公司前身，沧州化学工业股份有限公司 沧骅化工 指：沧州沧骅化学工业有限公司 华南沧化 指：揭阳华南沧化实业有限公司 金牛物流 指：河北金牛物流有限公司 沧骅储运 指：河北沧骅储运有限公司 金牛旭阳 指：河北金牛旭阳化工有限公司 实际控制人/河北省国资委 指：河北省人民政府国有资产监督管理委员会 本次非公开发行 指：本公司向冀中能源非公开发行A股股票 PVC 指：聚氯乙烯树脂 EDC 指：二氯乙烷 VCM 指：聚氯乙烯单体 40万吨/年PVC项目 指：续建年产40万吨PVC树脂项目 二、重大大风险提示 公司结合自身特点，已在本年度报告 “第四节 董事会报告” 等有关章节中对公 司经营和未来发展中可能产生的不利因素和存在风险进行了详细描述，敬请查阅。 第二节 公司简介 一、公司名称、法定代表人 公司的法定中文名称 河北金牛化工股份有限公司 公司的法定中文名称简称 金牛化工 公司的法定英文名称 HeBei Jinniu Chemical Industry Co.,Ltd. 公司法定代表人 赫孟合 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 郝利辉 刘国发 联系地址 沧州临港化工园区化工大道 沧州临港化工园区化工大道 电话 0317-8885004 0317-8885059 传真 0317-8885061 0317-8885061 电子信箱 gqhlh.good@163.com jhzqb600722@126.com 三、 基本信息 注册地址 沧州临港化工园区化工大道 注册地址的邮政编码 061108 办公地址 沧州临港化工园区化工大道 办公地址的邮政编码 061108 公司国际互联网网址 http://www.hbjnhg.com 电子信箱 600722@hbjnhg.com 四、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 《上海证券报》、《中国证券报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 河北金牛化工股份有限公司证券部 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 金牛化工 600722 ST金化 六、 公司报告期内注册变更情况 （一）基本情况 注册登记时间 2013年3月18日 注册登记地点 沧州临港化工园区化工大道 报告期内注册变更情况查询索引 报告期内，公司变更了住所，详见公司于2013年3月 1日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》和上海证 券交易所网站（http://www.sse.com.cn）上的公告 注册登记时间 2013年7月24日 注册登记地点 沧州临港化工园区化工大道 报告期内注册变更情况查询索引 报告期内，公司变更了经营范围，详见公司于2013年 7月16日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》和 上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）上的 公告 （二）公司首次注册情况的相关查询索引 公司于1996年6月17日，在沧州市工商行政管理局注册，相关情况可在河北省工 商行政管理局网站（http://www.hebgs.gov.cn）查询。 （三）公司上市以来，主营业务未发生变化 （四）公司上市以来,历次控股股东的变更情况 2008年3月28日，公司控股股东由河北沧州化工实业集团有限公司变更为河北金 牛能源股份有限公司，2010年1月12日，公司控股股东名称变更为冀中能源股份有限 公司。 七、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所名 称（境内） 名 称 致同会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 北京市朝阳区建国门外大街22号赛特广 场五层 签字会计师名称 龙传喜、古精华 报告期内履行持续督导职责 的保荐机构 名 称 国泰君安证券股份有限公司 办公地址 上海市浦东新区商城路618号 签字的保荐代表人姓名 张宁、凌杨斌 持续督导的期间 2012年9月10日至2013年12月31日 第三节 会计数据和业务数据摘要 一、报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标 （一） 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2013年 2012年 本期比上年 同期增减(%) 2011年 营业收入 1,935,405,256.17 1,985,339,659.63 -2.52 2,099,100,886.44 归属于上市公司股 东的净利润 -159,650,161.19 102,976,776.76 不适用 -207,900,450.15 归属于上市公司股 东的扣除非经常性 损益的净利润 -168,455,914.07 -90,864,729.05 不适用 -289,895,566.15 经营活动产生的现 金流量净额 149,249,143.47 -556,762,321.53 不适用 206,378,585.04 2013年末 2012年末 本期末比上 年同期末增 减(%) 2011年末 归属于上市公司股 东的净资产 923,907,696.84 1,292,927,846.91 -28.54 -399,747,440.90 总资产 2,954,016,927.74 2,829,538,279.70 4.40 2,025,511,600.23 （二）主要财务数据 主要财务指标 2013年 2012年 本期比上年同 期增减(%) 2011年 基本每股收益（元／股） -0.2347 0.2118 不适用 -0.4933 稀释每股收益（元／股） -0.2347 0.2118 不适用 -0.4933 扣除非经常性损益后的基本 每股收益（元／股） -0.2476 -0.1869 不适用 -0.6879 加权平均净资产收益率（%） -15.27 不适用 不适用 不适用 扣除非经常性损益后的加权 平均净资产收益率（%） -16.59 不适用 不适用 不适用 （三）非经常性损益项目和金额 单位：元 币种：人民币 非经常性损益项目 2013年金额 2012年金额 2011年金额 说明 非流动资产处置损益 250,221.51 1,794,463.11 22,783,126.49 详见说明 ① 越权审批，或无正式批准 文件，或偶发性的税收返 还、减免 906,987.56 -- -- 详见说明 ② 计入当期损益的政府补 助，但与公司正常经营业 1,155,000.00 108,428,968.89 16,262,530.44 详见说明 ③ 务密切相关，符合国家政 策规定、按照一定标准定 额或定量持续享受政府 补助除外 同一控制下企业合并产 生的子公司期初至合并 日的当期净损益 2,937,079.42 50,124,258.69 77,448,443.33 详见说明 ④ 单独进行减值测试的应 收款项减值准备转回 40,475,875.58 9,676,551.25 受托经营取得的托管费 收入 1,000,000.00 除上述各项之外的其他 营业外收入和支出 60,660,824.59 18,122,029.34 4,937,501.97 详见说明 ⑤ 其他符合非经常损益的 损益项目 -54,990,456.82 详见说明 ⑥ 所得税影响额 -220.09 -10,217,273.04 少数股东权益影响额 -2,113,683.29 -26,104,089.81 -38,895,764.44 合计 8,805,752.88 193,841,505.81 81,995,116.01 说明：①主要为公司转让孙公司揭阳市华南大酒店有限公司17.67%的股权形成,确认投资收益 44,469.60元。 ②主要为公司根据渤海新区渤海地税函【2012】33号《关于减免河北金牛化工股份有限公司城 镇土地使用税及房产税的批复》，退回已缴纳税款906,987.56元。 ③主要为金牛旭阳20万吨甲醇项目收到的中央预算内节能资金拨款1,000万元，预计使用年限 10年，每年度分摊金额100万元；金牛旭阳甲醇余热利用项目根据《河北省财政厅、河北省发展和 改革委员会关于下达2011年省级节能技术改造财政奖励资金的通知》（冀财建[2011]455号），本 期收到河北省财政厅关于甲醇驰放气余压利用项目的财政奖励105万元，预计使用年限10年，每 年度分摊金额10.50万元。 ④为报告期公司完成了收购冀中能源所持金牛旭阳50%股权，对金牛旭阳合并报表形成。 ⑤主要为公司收到沧化集团破产管理人支付的部分职工安置补偿款和收回公司因以前年度为西 安东盛集团有限公司（以下简称“东盛集团”）、陕西东盛药业股份有限公司（以下简称“东盛药 业”）担保而形成的债权。 ⑥主要为公司本报告期对水泥生产线计提固定资产减值准备5,499.05万元所致。 二、采用公允价值计量的项目 单位:元 币种:人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 甲醇期货 0 0 1,778,880.00 1,778,880.00 第四节 董事会报告 一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析 2013年以来，受国内宏观经济增速放缓和氯碱行业产能过剩的影响，市场竞争进 一步加剧，公司主要产品PVC树脂、烧碱价格低位运行，其中，烧碱价格明显下降，平 均价格较上年下降24.31%，对公司的经营业绩产生了较大影响。 面对不利的外部形势，公司一手抓管理促经营，一手抓项目促发展：一是，加强了 生产管理，以市场为导向，合理安排产品的生产，适当调整产品结构，生产PVC树脂 17万吨，烧碱6.27 万吨；二是，加强了成本管理，组织对标寻优，通过强化考核、严 控费用支出和实施EVCM高沸物回收、蒸汽优化节能改造、国产新型引发剂TAPP替代试 验、氢气循环利用等一系列工艺技改，降低了运营成本；三是，规范了内部控制体系运 行，梳理了管理流程，推行了5S管理体系，促进了管理水平提升；四是，加强了采购 管理，针对进口原材料EDC价格波动大、到货周期长的特点，合理调整库存，把握采购 时机，实施长单采购策略，稳定了原料成本；五是，严格规范使用募集资金，坚持质量 优先的原则，积极推进40万吨PVC项目的建设。截止报告期末，项目土建施工正在收 尾，主要设备全部到货，PVC主体工程完成75%，烧碱工程完成90%，化学品罐区工程 完成15%；六是，以20,044.78万元的总价款向控股股东冀中能源收购了金牛旭阳50% 的股权。报告期内，金牛旭阳生产甲醇20.11万吨，实现净利润2,219.58万元，增加 了公司的利润；七是，加大清欠力度，收回公司前身沧州化工因以前年度为东盛集团、 东盛药业担保而形成的债权合计4,900万元。 报告期内，公司实现营业收入 1,935,405,256.17 元，归属于上市公司股东净利润 -159,650,161.19元。 （一）主营业务分析 1、利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种:人民币 科 目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 1,935,405,256.17 1,985,339,659.63 -2.52 营业成本 1,897,603,843.35 1,830,362,059.47 3.67 营业税金及附加 3,483,079.42 8,753,187.13 -60.21 销售费用 23,283,137.46 24,912,895.34 -6.54 管理费用 106,916,380.61 96,316,661.17 11.01 财务费用 57,004,046.79 64,164,406.22 -11.16 资产减值损失 58,862,542.72 -35,369,728.90 不适用 投资收益 1,845,685.68 2,785,626.41 -33.74 营业外收入 67,281,329.21 135,710,210.13 -50.42 营业外支出 4,348,335.15 5,434,713.11 -19.99 经营活动产生的现金流量净额 149,249,143.47 -556,762,321.53 不适用 投资活动产生的现金流量净额 -644,010,009.77 -216,284,164.55 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 377,087,463.07 1,410,502,921.70 -73.27 研发支出 0.00 0.00 - 相关说明： （1）营业税金及附加本期发生额为人民币348.31万元，较上期发生额减少60.21%， 主要原因为公司本期销售毛利下降，对应的流转税及其附加税费减少所致。 （2）资产减值损失本期发生额为人民币5,886.25万元，较上期发生额大幅增加， 主要原因为公司本期对关停的水泥生产线设备计提固定资产减值准备5,499.05万元所 致。 （3）营业外收入本期发生额为人民币6,728.13万元，较上期发生减少50.42%， 主要原因为公司本期实际收到的政府补助较上期减少所致。 （4）经营活动产生的现金流量净额为人民币14,924.91万元，较上期大幅增加， 主要原因为公司上年同期偿付应付账款较多所致。 （5）投资活动产生的现金流量净额为人民币-64,401.00万元，较上期大幅减少， 主要原因为公司收购金牛旭阳50%股权及建设年产40万吨PVC项目投资增加所致。 （6）筹资活动产生的现金流量净额为人民币37,708.75万元，较上期减少73.27%， 主要原因为公司上年同期因非公开发行股票募集资金所致。 2、收入情况分析 （1）主要产品收入影响因素分析 1）PVC树脂 项目 2013年 2012年 增减比例（%） 变动原因 生产量（万吨） 17.00 18.48 -8.01 - 销售量（万吨） 17.11 18.30 -6.50 - 库存量（万吨） 0.36 0.47 -23.40 - 平均单价（不含税）（元/吨） 5,735.25 5,731.63 0.06 - 2）甲醇 项目 2013年 2012年 增减比例（%） 变动原因 生产量（万吨） 20.11 21.10 -4.69 - 销售量（万吨） 20.06 21.06 -4.74 - 库存量（万吨） 0.15 0.10 50.00 - 平均单价（折百，不含税）（元/吨） 2,263 2,307 -1.90 - 3）烧碱 项目 2013年 2012年 增减比例（%） 变动原因 生产量（万吨） 6.27 8.48 -26.06 主要由于售价 大幅下 降，公 司主动调低了 生产负荷所 致。 销售量（万吨） 5.91 8.09 -26.95 由于产量降低 所致。 库存量（万吨） 0.02 0.01 100.00 - 平均单价（折百，不含税）（元/吨） 1,623.18 2,144.53 -24.31 - （2）产品及新服务的影响分析 报告期内，公司收购控股了金牛旭阳，金牛旭阳的主要产品为甲醇，增加了公司的 产品种类。 报告期内，金牛旭阳实现净利润2,219.58万元，对公司的经营业绩产生了积极的 影响。 （3）主要客户销售情况 单位：元 币种:人民币 2013年 2012年 增减比例（%） 客户1 146,817,610.86 163,880,280.30 -10.41 客户2 65,966,687.84 60,516,247.64 9.01 客户3 58,650,153.87 60,765,406.29 -3.48 客户4 57,009,290.85 59,107,016.95 -3.55 客户5 53,909,379.92 54,082,089.27 -0.32 前五名客户销售额占年度销售总额的比例（%） 19.77 20.06 减少0.29个 百分点 3、成本情况分析 （1）成本分析表 单位：万元 币种:人民币 分行业情况 分行业 成本构成 项目 本期金额 本期占总 成本比例 (%) 上年同期 金额 上年同期占 总成本比例 (%) 本期金额较上年 同期变动比例(%) 化工 行业 原材料 115,748.67 74.23 122,212.61 73.75 -5.29 人工工资 6,018.20 3.86 5,650.15 3.41 6.51 折旧 12,991.84 8.33 13,156.89 7.94 -1.25 电力 21,181.57 13.58 24,688.04 14.90 -14.20 合计 155,940.28 100 165,707.69 100 -5.89 分产品情况 分产品 成本构成 项目 本期金额 本期占总 成本比例 (%) 上年同期 金额 上年同期占 总成本比例 (%) 本期金额较上年 同期变动比例(%) PVC 原材料 81,897.74 82.98 88,051.46 83.82 -6.99 人工工资 3,528.97 3.58 3,247.01 3.09 8.68 折旧 5,914.77 5.99 6,250.48 5.95 -5.37 电力 7,354.38 7.45 7,495.74 7.14 -1.89 合计 98,695.86 100.00 105,044.68 100.00 -6.04 甲醇 原材料 29,639.46 71.26 29,033.32 69.95 2.09 人工工资 925.69 2.23 894.76 2.16 3.46 折旧 5,093.32 12.25 5,031.23 12.12 1.23 电力 5,934.24 14.27 6,547.17 15.77 -9.36 合计 41,592.71 100.00 41,506.48 100.00 0.21 烧碱 原材料 2,492.11 32.11 3,246.15 33.02 -23.23 人工工资 484.68 6.25 537.50 5.47 -9.83 折旧 854.73 11.01 742.14 7.55 15.17 电力 3,928.58 50.63 5,304.40 53.96 -25.94 合计 7,760.09 100.00 9,830.19 100.00 -21.06 注：上述数据为生产成本。 （2）主要供应商情况 单位：元 币种:人民币 主要供应商 2013年 2012年 增减比例（%） 供应商一 296,798,406.98 340,027,478.30 -12.71 供应商二 289,789,147.34 246,285,587.21 17.66 供应商三 118,926,416.32 192,761,991.56 -38.30 供应商四 105,922,462.50 141,708,249.91 -25.25 供应商五 94,099,661.85 74,180,526.54 26.85 前五名供应商采购额占年度总采购额的比例 54.41% 63.25% 减少8.84个 百分点 4、费用情况分析 项目 与上年变动比例 （%） 变动原因 销售费用 -6.54 主要由于本期未合并孙公司揭阳市华南大酒店有限公司所 致。 管理费用 11.01 主要由于本期因收回以前年度欠款而支付的律师等中介费 用较上年同期增加所致。 财务费用 -11.16 主要由于阶段性偿还委托贷款，利息减少所致。 所得税费用 491.45 主要由于子公司金牛旭阳所得税费用增加所致。 5、研发支出分析 本期公司无研发支出。公司研发中心于2012年成立，相关产品、工艺的研制、开 发，仍处于起步阶段，因此，暂无研发支出。 6、现金流量分析 单位：元 币种:人民币 项目 2013年 2012年 增减比 例（%） 变动原因 经营活动产生的现金 流量净额 149,249,143.47 -556,762,321.53 不适用 公司上年同期偿付应付 账款较多所致。 投资活动产生的现金 流量净额 -644,010,009.77 -216,284,164.55 不适用 公司本年度收购金牛旭 阳50%股权及建设年产 40万吨PVC项目投资增 加所致。 筹资活动产生的现金 流量净额 377,087,463.07 1,410,502,921.70 -73.27 公司上年同期因非公开 发行股票募集资金所 致。 7、其它 （1）公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 本报告期，公司实现归属于母公司净利润-15,965.02万元较上年大幅减少，主要 原因：一是公司主要产品烧碱价格大幅下降；二是由于主要原材料EDC价格上涨，PVC 树脂的生产成本明显上升；三是对公司水泥生产线计提了减值准备，造成公司净利润的 大幅降低。 （2）公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明 公司在非公开发行过程中，披露了公司重大资产重组或收购计划，公司将根据自身 情况，结合天津金牛电源材料有限责任公司（以下简称“金牛电源”）、金牛旭阳等公 司的资产规模、业务结构及产品特点，制定分阶段、有步骤的资产整合计划，在本次非 公开发行完成后12个月内，与冀中能源集团及其控制的相关企业协商，履行相关批准 程序，尽快启动以合法及适当的方式将符合条件的前述化工类资产注入本公司，使公司 逐步成为具有一定规模的化工类上市公司。截止目前，公司已经完成对冀中能源所持金 牛旭阳50%股权的收购工作。 （3）发展战略和经营计划进展说明 根据公司制定的发展战略，公司积极推进了40万吨PVC项目建设，以尽快实现装 备水平升级和产业规模提升； 在打造循环经济产业链方面，公司积极推进了副产氢气 的商用，完成了相关装置的安装，预计2014年实现对外供气。 报告期内，公司完成营业收入146,220.14万元（不含金牛旭阳），销售费用、管 理费用、财务费用三项费用合计15,353.84万元（不含金牛旭阳），占营业收入的10.50%， 没能完成年初制定的2013年完成营业收入15亿元和三项费用不超过营业收入10%的经 营计划,主要原因为受主要产品烧碱价格大幅下降，公司主动降低了产量，使营业收入 降低所致，三项费用占营业收入的比例较高，主要由于管理费中固定费用占比较高，而 且因回收债权而支付的律师费等中介费用增加所致。 (二)主营业务分行业、分产品、分地区情况分析 1、分行业、分产品情况 单位：元 币种:人民币 分行业或 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 (%) 营业收入 比上年同 期增减 （％） 营业成本 比上年同 期增减 （％） 毛利率比 上年增减 （％） 分行业 化工行业 1,553,807,577.71 1,543,804,226.27 0.64 -9.77 -4.24 -5.74 贸易 317,413,241.69 314,146,930.17 1.03 96.12 97.11 -1.03 分产品 PVC树脂 981,555,959.79 987,676,480.01 -0.62 -6.43 -3.04 -3.53 甲醇 453,817,061.72 414,146,490.32 8.74 -6.59 -0.08 -5.94 主营业务盈利能力（毛利率）与上年同期发生重大变化的原因说明： 报告期内，公司主要原材料EDC采购成本较上年上升，致使生产成本上升，毛利率 有所降低。 2、主营业务分地区情况 单位：万元 币种:人民币 地 区 本期营业收入 营业收入比上年同期增减（％） 华北地区 100,805.85 -21.98 华东地区 49,843.48 25.03 华南地区 34,497.70 52.45 其 他 5,857.22 62.72 合 计 191,004.24 -2.20 主营业务分地区情况的说明： 报告期内，公司根据市场情况,适当加大了对华东与华南地区的业务量。 （三）资产、负债情况分析 1、资产负债情况分析表 单位：元 币种:人民币 项目名称 本期期末数 本期期末 数占总资 产的比例 （%） 上期期末数 上期期末数 占总资产的 比例（%） 本期期末金 额较上期期 末变动比例 （%） 总资产 2,954,016,927.74 100.00 2,829,538,279.70 100.00 4.40 货币资金 540,368,646.85 18.29 661,153,735.16 23.37 -18.27 应收票据 103,098,895.68 3.49 142,307,049.15 5.03 -27.55 应收账款 15,505,056.48 0.52 1,783,755.60 0.06 769.24 预付款项 47,605,032.34 1.61 95,318,002.08 3.37 -50.06 应收股利 0.00 2,980,514.07 0.11 -100.00 其他应收款 2,812,930.36 0.10 6,732,083.35 0.24 -58.22 存货 175,960,421.30 5.96 166,784,563.94 5.89 5.50 其他流动资产 19,318,166.42 0.65 12,116,645.71 0.43 59.43 长期股权投资 604,318.52 0.02 0.00 0.00 不适用 固定资产 1,143,988,414.22 38.73 1,266,109,993.23 44.75 -9.65 在建工程 606,607,727.79 20.54 341,390,102.70 12.07 77.69 工程物资 41,767,108.86 1.41 21,257,717.28 0.75 96.48 其他非流动资 产 172,321,268.30 5.83 24,370,000.00 0.86 607.10 短期借款 198,000,000.00 6.70 107,995,000.00 3.82 83.34 应付账款 362,383,057.65 12.27 311,372,734.79 11.00 16.38 预收款项 73,772,430.22 2.50 80,391,318.94 2.84 -8.23 应付职工薪酬 11,821,199.28 0.40 9,733,485.22 0.34 21.45 应交税费 1,237,877.29 0.04 7,151,673.36 0.25 -82.69 应付利息 615,000.00 0.02 1,496,152.01 0.05 -58.89 一年内到期的 非流动负债 153,333,333.32 5.19 603,333,333.32 21.32 -74.59 长期借款 846,666,666.68 28.66 50,000,000.02 1.77 1,593.33 归属于母公司 股东权益 923,907,696.84 31.28 1,292,927,846.91 45.69 -28.54 变动幅度较大的项目及原因： （1）应收账款期末余额为人民币1,550.51万元，较期初余额大幅增加，主要原因 为公司本期应收货款增加所致。 （2）预付款项期末余额为人民币4,760.50万元，较期初余额减少50.06%，主要 原因为公司本期预付材料款减少所致。 （3）应收股利期末余额为人民币0元,较上年度大幅减少,主要原因是公司于本年 度收回沧州引大入港输水有限公司应分配的股利所致。 （4）其他应收款期末余额为人民币281.29万元，较期初余额减少58.22%，主要 原因为公司本期收回重整前沧州化工破产管理人共管资金账户的款项，并用于清偿破产 债务所致。 （5）其他流动资产期末余额为人民币1,931.82万元，较期初余额增加59.43%， 主要原因为本公司之子公司河北金牛物流有限公司预缴企业所得税所致。 （6）在建工程期末余额为人民币60,660.77万元，较期初余额增加77.69%，主要 原因为公司本期全面开工续建40万吨PVC项目投入增加所致。 （7）工程物资期末余额为人民币4,176.71万元，较期初余额增加96.48%，主要 原因为公司本期全面开工续建40万吨PVC项目，储备的工程物资增加所致。 （8）其他非流动资产期末余额为人民币17,232.13万元，较期初余额大幅增加， 主要原因为公司本期预付40万吨PVC项目工程款和设备款增加所致。 （9）短期借款期末余额为人民币19,800.00万元，较期初余额增加83.34%，主要 原因为公司本期取得中国银行短期抵押借款所致。 （10）一年内到期的非流动负债期末余额为人民币15,333.33万元，较期初余额减 少74.59%，主要原因为偿还一年内到期的长期借款所致。 （11）长期借款期末余额为人民币84,666.67万元，较期初余额大幅增加，主要原 因为公司本期借款余额增加所致。 （12）应交税费期末余额为人民币123.79万元，较期初余额减少82.69%，主要原 因为子公司金牛旭阳缴纳相关税费增加所致。 （13）应付利息期末余额为人民币61.50万元，较期初余额减少58.89%，主要原 因为子公司金牛旭阳借款减少所致。 2、以公允价值计量资产情况 报告期内，公司子公司金牛旭阳开展了甲醇期货套期保值业务，以公允价值计量的 资产为甲醇期货合约。报告期末，公司甲醇期货合约全部卖出，不存在以公允价值计量 的资产。 3、主要资产计量属性变动情况 公司主要资产计量属性未发生变动。 （四）核心竞争力分析 1、股东及人才：公司控股股东冀中能源为一家大型煤炭类上市公司，控股股东的 控股股东冀中能源集团为世界500强企业，资金实力和资产规模雄厚，为公司的发展提 供了强大的支持。未来冀中能源集团及冀中能源将会进一步推进其旗下化工及相关资产 的注入，增强公司的发展能力；同时，公司拥有一支业务能力强、素质高、经验丰富的 氯碱化工人才队伍，具有丰富的从业经验和较强的科研、管理能力，为公司扩大产业规 模，延伸产业链提供了良好的支撑。 2、区位：公司地处沧州临港经济技术开发区化工园区，该区为国家级经济技术开 发区，是河北省“十二五”发展的核心地带。另外，随着化工园区产业的聚集，为公司 实现与周边企业的产业对接，发挥协同效应，打造循环经济产业链创造了条件。 3、40万吨PVC树脂项目：公司续建的年产40万吨PVC项目所采用的关键技术装 备引自欧洲英力士集团和德西尼布公司，装备技术处于国内先进水平，而且本项目为续 建项目，较新建同等技术、同等规模的项目，建设成本大幅节约，有利于公司尽快形成 规模优势，降低未来产品的生产成本，提升市场竞争力。 （五）投资状况分析 1、对外股权投资状况 报告期内，公司对外股权投资额为21,794.78万元，股权投资项目主要有以下两项： 一是，公司以20,044.78万元收购了冀中能源持有的金牛旭阳50%股权，于2013年3 月完成上述股权的交割并办理完成相关工商变更登记手续。金牛旭阳主要业务为甲醇、 杂醇油、液氧、液氮的生产销售（具体内容详见公司于2013年1月25日、2013年3 月1日、2013年3月16日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》和上海证券交易所 网站（http://www.sse.com.cn）上的公告）；二是，公司根据评估价值以1,750.00 万元的总价款收购了河北世高国际物流有限公司所持沧骅储运6.67%的股权，本次收购 完成后，沧骅储运成为公司全资子公司。截止报告期末，沧骅储运的股权过户及相关工 商登记变更手续已经完成。 报告期内，公司不持有其他上市公司和非上市金融企业股权，亦无证券投资。 2、非金融类公司委托理财及衍生品投资情况 （1）公司不存在委托理财投资情况。 （2）2013年6月26日，公司第六届董事会第二十一次会议审议通过了《关于子 公司开展甲醇期货套期保值业务的议案》，金牛旭阳拟开展甲醇期货套期保值业务，减 少和降低甲醇价格波动对生产经营的影响（具体内容详见公司于2013年6月28日刊登 在《中国证券报》、《上海证券报》和上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn） 上的公告）。报告期内，具体投资情况如下表： 单位：元 投资类型 资金来源 合作方 投资份额 投资 期限 产品类 型 预计 收益 投资盈亏 是否 涉诉 期货套期 保值 自有 无 8,000,000 - 甲醇 无 1,778,880 否 3、募集资金使用情况 （1）募集资金总体使用情况 经中国证券监督管理委员会《关于核准河北金牛化工股份有限公司非公开发行股票 的批复》（证监许可[2012]1167号）核准，公司向控股股东冀中能源非公开发行 258,899,676股人民币普通股，募集资金总额为1,599,999,997.68元，扣除各项发行 费用10,608,899.68元，募集资金净额为1,589,391,098.00 元。截至2012年9月6 日，以上募集资金已全部到账，并经致同会计师事务所（特殊普通合伙）致同验字（2012） 第110ZA0022号《验资报告》验证确认。2012年9月10日，本次非公开发行新增股份 在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司办理了登记托管手续。本次非公开发行的 募集资金用于续建年产40万吨PVC项目和补充公司流动资金。 单位：元 币种:人民币 募集 年份 募集方式 募集资金总额 本年度已使 用募集资金 总额 已累计使用 募集资金总 额 尚未使用募集 资金总额 尚未使用 募集资金 用途及去 向 2012 非公开发行 1,589,391,098.00 386,901,617.21 539,608,262.76 926,735,935.24 项目后续投入 合计 - 1,589,391,098.00 386,901,617.21 539,608,262.76 926,735,935.24 - 募集资金总体使用 情况说明 截至2013年12月31日，本公司募集资金累计直接投入续建年产40万 吨PVC项目539,608,262.76元，补充公司流动资金123,046,900.00元，尚 未使用的金额为926,735,935.24元。此外：用于暂时补充公司流动资金 500,000,000.00元，募集资金专户累计利息收入2,921,811.65元，募集资 金专户累计手续费支出6,861.07元，募集资金专户实际余额为 429,650,885.82元。 为最大限度地发挥募集资金的使用效率，降低财务费用，公司结合募集 资金投资项目的资金使用计划，于2012年10月10日将730,000,000.00元 暂时补充流动资金，在2013年10月11日到期前，已经全部归还至募集资金 专用账户。2013 年 10 月 18 日,公司第六届董事会第二十五次会议审议通 过了《关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，将 50,000 万 元闲置募集资金补充流动资金，自董事会批准之日起 12 个月,即在 2014 年 10 月 18 日前归还用于暂时补充公司流动资金的上述 50,000 万元。 公司 监事会、独立董事和保荐机构均发表了同意的意见。 （2）募集资金承诺项目使用情况 单位：万元 币种:人民币 承诺项目 名称 是 否 变 更 项 目 募集资金拟 投入金额 募集资 金本年 度投入 金额 募集资 金实际 累计投 入金额 是 否 符 合 计 划 进 度 项 目 进 度 预 计 收 益 产 生 收 益 情 况 是 否 符 合 预 计 收 益 未达 到计 划进 度和 收益 说明 变更原 因及募 集资金 变更程 序说明 续建年产 40万吨PVC 树脂项目 否 147,695.31 38,690.16 53,960.83 否 详 见 说 明 - - - 详见 说明 - 补充流动 资金 否 12,304.69 - 12,304.69 是 - - - - - - 合计 160,000.00 38,690.16 66,265.52 - - - - - - - 募集资金承诺项目使用情况说 明 截止2013年12月31日，公司年产40万元PVC项目累计投入 53,960.83万元，项目土建施工正在收尾，主要设备全部到货，PVC 主体工程完成75%，烧碱工程完成90%，化学品罐区工程完成15%。 募投项目进度未达计划的主要原因是公司为了保证项目质量和 未来的运行效率，公司对原建工程进行了加固，对原有设备进行了 技术检验，对部分工程设计进行了优化，对自动化控制系统进行了 优化升级，致使项目进度较预计进度有所滞后。预计项目将于2014 年6月份完成施工，8月份实现全线投料试运转。 （3）超过募集资金投资计划的完成期限且募集资金投入金额未达到相关计划金额 50%的情况说明 截止报告期末，公司年产40万吨PVC项目累计投入募集资金539,608,262.76元， 未超过计划金额的50%，主要由于公司对项目建设中的主要工程施工和设备采购等事项 通过合同约定的方式进行分期付款，资金支付主要集中在单项工程施工完成或设备到货 验收后。截止报告期末，公司已经签订合同尚未支付的款项为477,440,728.86元。 （4）募投项目变更情况 报告期内，公司没有变更募投项目。 4、主要子公司、参股公司分析 （1）主要子公司情况 单位：万元 币种：人民币 公司名称 主要产品或服务 公司持 股比例 （%） 注册资本 总资产 净资产 净利润 华南沧化 聚氯乙烯树脂的销售 85.93 5,432.33 4,428.95 3,535.80 -209.74 沧骅储运 化学品储运、运输装卸 100.00 15,000.00 20,253.51 12,933.77 -5.03 金牛物流 贸易、运输 100.00 2,000.00 4,483.64 2,051.27 32.97 金牛旭阳 甲醇、杂醇油、液氧、 液氮的生产销售 50.00 15,000.00 59,614.54 38,846.52 2219.58 说明： ①报告期内，公司收购了金牛旭阳50%股权和沧骅储运6.67%的股权，致使公司持 有子公司的股权比例发生变化，具体内容详见本节“（五）投资状况分析”中“1、对 外股权投资状况”的相关内容。 ②公司第六届董事会第二十五次会议审议通过了《关于转让子公司股权的议案》， 拟通过产权交易所公开挂牌转让公司所持华南沧化85.93%股权（具体内容详见公司于 2013年10月19日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》和上海证券交易所网站 （http://www.sse.com.cn）上的公告）。截止目前，本次股权转让尚未实施。 （2）主要子公司经营业绩及主要指标变动情况 1）华南沧化 单位：万元 币种:人民币 项目 上期 本期 增减比例（%） 变动原因 货币资金 118.12 22.81 -80.69 主要由于本期不合并孙公司揭阳市华南大 酒店有限公司所致。 营业收入 1022.74 476.95 -53.37 主要由于本期不合并孙公司揭阳市华南大 酒店有限公司所致。 销售费用 160.02 73.61 -54.00 主要由于本期不合并孙公司揭阳市华南大 酒店有限公司所致。 管理费用 619.23 308.32 -50.21 主要由于本期不合并孙公司揭阳市华南大 酒店有限公司所致。 净利润 -87.76 -209.74 不适用 主要由于本期对部分应收账款提取了坏账 以及管理费增加所致。 2）沧骅储运 单位：万元 币种:人民币 项目 上期 本期 增减比例（%） 变动原因 营业外收入 1,944.16 0.00 -100.00 主要由于上期有无需偿还债务，确认营业外 收入所致。 营业外支出 382.00 0.00 -100.00 主要由于上期支付应付债务违约利息所致。 利润总额 1,550.94 -5.03 -100.32 主要由于上期有无需偿还债务，确认营业外 收入所致。 3）金牛物流 单位：万元 币种:人民币 项目 上期 本期 增减比例（%） 变动原因 货币资金 329.65 165.59 -49.77 主要由于业务量增加，以货币方式预付 账款增加所致。 应收票据 1,098.70 487.74 -55.61 主要由于业务量增加，以票据支付预付 账款增加所致。 预付款项 585.89 2,799.60 377.84 主要由于业务量增加所致。 存货 226.28 395.11 74.61 主要由于有未执行完的合同，部分商品 尚未销售所致。 其他流动资产 15.67 501.11 3,097.89 主要由于预交2013年所得税所致。 应付账款 162.40 337.34 107.72 主要由于应付货款滚动结算所致。 预收款项 140.11 1,911.19 1,264.04 主要由于主要采取预收款销售方式所 致。 营业收入 18,478.90 33，475.93 81.16 主要由于业务量增加所致。 营业成本 18，092.85 32，969.87 82.23 主要由于业务量增加成本相应增加所 致。 4）金牛旭阳 单位：万元 币种:人民币 项目 上期 本期 增减比例 （%） 变动原因 货币资金 4,101.75 5,860.00 42.87 主要由于本期现汇回款比例较高所致。 应收票据 5,728.10 8,955.53 56.34 主要由于承兑汇票回款数额增加所致。 应收账款 82.11 1,421.51 1,631.26 主要由于滚动结算所致。 预付款项 5,134.39 32.58 -99.37 主要由于预付原料款较少所致。 存货 1,177.97 782.71 -33.55 主要由于备品备件库存较上期减少所 致。 其他流动资产 80.42 15.98 -80.13 主要由于预缴企业所得税减少所致。 递延所得税资产 238.63 147.28 -38.28 主要由于政策影响调整递延所得税资产 的确认所致。 其他非流动资产 0.00 372.82 100.00 主要由于本期增加工程和设备预付款所 致。 应交税费 661.66 61.52 -90.70 主要由于收入减少影响增值税和所得税 减少所致。 应付利息 149.62 61.50 -58.89 主要由于本期贷款规模减少所致。 长期借款 5,000.00 1,666.67 -66.67 主要由于本期贷款规模减少所致。 营业税金及附加 425.42 231.81 -45.51 主要由于增值税减少所致。 营业外收入 380.51 179.27 -52.89 主要由于本期减少让利收入所致。 所得税费用 -13.09 155.80 不适用 主要由于政策影响调整递延所得税资产 确认，影响所得税费用增加所致。 净利润 5,012.43 2,219.58 -55.72 主要由于主要产品甲醇价格下降，以及 蒸汽收入减少所致。 2013年金牛旭阳经营业绩下滑的主要原因是其主要产品甲醇价格上半年一直在低 位徘徊,全年销售价格较上年降低所致。 （3）投资收益占净利润10%以上的公司情况 报告期内，金牛旭阳实现净利润2,219.58万元，公司持有金牛旭阳50%的股权， 合并到公司的投资收益为1,109.79万元，对公司业绩贡献较大。 5、非募集资金项目情况 项目名称 项目金额 （万元） 项目进度 本年度投入 资金（万元） 累计实际投入 资金（万元） 项目收益情 况（万元） 收购金牛旭阳50%股权 20,044.78 完成 20,044.78 20,044.78 1,109.79 收购沧骅储运6.67%股权 1,750.00 完成 1,750.00 1,750.00 - （六）公司控制的特殊目的主体情况 报告期内，公司没有控制的特殊目的主体。 二、公司未来发展展望 （一）行业竞争格局和发展趋势 近年来，国内氯碱行业呈现出了产能过剩的局面，行业竞争激烈。随着国家产业结 构调整政策的不断深化，有利于促进行业的健康发展。公司目前存在的主要问题是规模 较小、产品较为单一。待公司40万吨PVC树脂项目建成投产后，产能将得到提升，产 品结构进一步优化，将为公司经营业绩的逐步改善奠定基础。 （二）公司发展战略 公司将以股东利益最大化为中心，以40万吨PVC项目建设为契机，提升技术装备 水平，扩大产业规模，增强发展能力；针对产品单一的现状，加强产品研发，提升核心 竞争力；立足区位优势，延伸产业链，发展化工物流，打造循环经济发展模式；稳步推 进冀中能源集团旗下化工及相关产业整合，拓展行业领域，实施相关多元化发展，建设 冀中能源集团旗下化工及相关产业的发展平台。 （三）经营计划 2014年，公司将以加快项目建设、强化成本控制、挖掘效益增长点为重点开展经 营管理，确定的主要经营计划指标为营业收入19亿元，销售费用、管理费用、财务费 用占营业收入的比例不超过10%。 一是，以2014年6月份完成40万吨PVC项目完成施工，8月份实现系统投料试车 为目标，推进项目建设，落实乙烯等原料的采购渠道，做好产品市场的营销布局，为项 目的顺利投产运营创造条件。 二是，以提升经营业绩为目标，优化生产组织，努力降低原料、能源消耗，严控费 用支出，强化绩效考核，加快新产品开发，拓展销售渠道，努力提升市场竞争力。 三是，积极开展产业链延伸、化工物流等业务调研，优化业务结构，努力提升公司 的盈利水平和综合竞争力。 （四）发展所需资金来源 公司将围绕战略目标的实现，根据经营及投资需要，适时通过资本市场融资、金融 机构借款等方式，满足公司发展所需资金的要求。 （五）可能面对的风险 1、政策性风险 2014年是全面贯彻落实党的十八届三中全会精神、全面深化改革的第一年，涉及 经济社会各个领域的改革政策将陆续出台和实施，其中对环保、能源价格、利率及对公 司产品下游各行业的宏观调控等方面的改革，存在增加公司成本、影响产品价格的风险， 进而对公司经营业绩带来一定影响。 2、行业竞争风险 氯碱行业产能过剩，导致行业竞争激烈的局面，短期内难以根本转变，产品价格存 在长期低位波动的风险，将会对公司的经营业绩产生较大影响。 3、原材料价格风险 公司目前主要原料之一EDC主要通过进口方式采购，年产40万吨PVC项目投产后， 主要原料乙烯也将主要依靠进口方式采购，采购价格受国际经济形势、油气价格、供应 量、海运价格、汇率等多种因素的影响，采购价格存在阶段性高位的风险，将会提高公 司原料成本，影响公司的经营业绩。 针对上述风险，公司将采取如下措施积极应对： 一是，密切关注改革进程和相关经济政策的实施，积极采取政策鼓励的方式，促进 节能减排，分享改革红利，提升公司的发展能力。 二是，加强成本管理，加快新产品开发，提升产品质量，通过产品、质量的差异化 提升市场竞争力。 三是，密切关注市场走势，开拓采购渠道，把握采购时机，优化库存管理，采取积 极的采购方式，努力缓解原材料价格波动的影响。 三、致同会计师事务所（特殊普通合伙）为公司年度财务报告出具了标准无保留 意见的审计报告 报告期内，公司没有会计政策、会计估计变更和重大会计差错更正事项。 四、利润分配政策的制定、执行和调整情况 2014年1月,根据中国证监会《上市公司监管指引第3号——上市公司现金分红》 及相关文件要求，公司董事会修订了《公司章程》中利润分配政策条款,并重新制定了 《河北金牛化工股份有限公司未来三年（2014-2016）股东回报规划》。独立董事对上 述修订发表了同意的独立意见，将提交公司股东大会审议通过后实施。 通过对原《公司章程》分红政策条款进行修订，对涉及的利润分配原则、利润分配 具体政策、利润分配审议程序、利润分配政策的变更、未分配利润的使用原则等作出了 具体规定，在考虑对股东持续、稳定的回报基础上，突出了现金分红的优先性，完善了 现金分红机制，分红标准和比例更加明确和清晰，能够更好地保障独立董事履行职责并 发挥应有的作用，保障中小股东有充分表达意见和诉求的机会，有利于更好地维护中小 股东的合法权益。 报告期内，由于公司可供股东分配的利润为负，不符合利润分配的条件，未实施利 润分配，符合公司章程的规定或者股东大会决议的要求。 （一）近三年利润分配情况 公司近3年（含报告期）可供股东分配的利润均为负，根据《公司法》、《证券法》 及《公司章程》等相关规定，公司未实施利润分配。 （二）利润分配或资本公积金转增股本预案 经致同会计师事务所（特殊普通合伙）审计，本公司2013年度实现归属于母公司 所有者的净利润-159,650,161.19元，加年初未分配利润-1,335,752,085.70元，本年 可供股东分配的利润为-1,495,402,246.89元。因公司可供股东分配的利润为负，按照 《公司章程》等有关规定，公司拟定的利润分配预案为：不分配不转增。 五、社会责任工作情况 报告期内，公司积极履行社会责任，通过不断完善安全机制，落实职业健康保障措 施，杜绝了重大安全事故，保障了职工的人身安全和健康；积极推进节能减排，实施了 锅炉技改，减少了污染物排放；依法足额缴纳各项税费，完善扶贫帮困机制，开展“大 病救助”、“金秋助学”和走访慰问特困职工，促进公司、员工和社会之间的和谐发展。 第五节 重要事项 一、重大诉讼仲裁事项 事项概述及类型 查询索引 因公司前身沧州化工为东盛集团、东盛药业提供担 保，并承担了担保责任，经公司多次向东盛集团、东盛药 业追偿无果，为维护公司合法权益，公司向陕西省西安市 中级人民法院（以下简称“西安中院”）递交了《民事起 诉状》， 请求判令东盛集团、东盛药业偿还公司为其代偿 的在银行贷款本金及利息合计7,296.63万元。经西安中院 主持调解，公司于2013年5月23日与东盛集团、东盛药 业签订了《和解协议书》，由东盛集团及东盛药业一次性 向公司支付4,900.00万元，结清公司为东盛集团、东盛药 业及其关联方担保而形成的债权追偿。 详见公司于2012年12月18日、2013 年5月27日刊登在《中国证券报》、《上 海证券报》和上海证券交易所网站 （http://www.sse.com.cn）上的相关公告。 二、控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 报告期内，公司不存在控股股东及其关联方非经营性占用资金的情况。 三、 破产重整相关事项 报告期内，公司不涉及破产重整相关事项。 四、收购及出售资产、企业合并事项 事项概述及影响 查询索引 报告期内，公司以20,044.78万元收购了冀中 能源持有的金牛旭阳50%股权，并办理完毕相关 股权交割及工商变更手续。 详见公司于2013年1月25日、2013年3月 1日、2013年3月16日刊登在《中国证券报》、 《上海证券报》和上海证券交易所网站 （http://www.sse.com.cn）上的系列公告。 五、股权激励计划实施情况 报告期内，公司没有实施股权激励计划。 六、重大关联交易事项 （一）日常关联交易情况 1、采购商品、销售产品情况 单位：万元 币种：人民币 关联交易类别 交易内容 关联人 本年度预计金 额 报告期实际发生金额 购买原材料 采购EDC、VCM 冀中能源 35,000.00 28,978.91 小 计 35,000.00 28,978.91 采购商品 采购食用油 邢矿集团 150.00 141.79 华药股份公司 100.00 142.31 小 计 250.00 284.10 销售产品 销售离子膜烧碱 华药华民公司 1,700.00 426.84 华药股份公司 131.54 销售PVC 树脂等产品 邢矿集团 4,000.00 1,452.92 小 计 5,700.00 2,011.30 合 计 40,950.00 31,274.31 注：“华药股份公司”全称为华北制药股份有限公司，为华药集团控股子公司，“华药华民公 司”全称为华北制药河北华民药业有限责任公司，为华药集团子公司华药股份公司的全资子公司。 2、关联方利息结算 关联方 关联交易内容 本期发生额 金额（万元） 占同类交易金额的比例％ 冀中能源 委托贷款利息支出 4,659.68 79.38 冀中能源集团财务有限责任公司 存款利息收入 27.22 10.30 2013年2月28日，公司2012年年度股东大会审议通过了《关于公司2013年日常 关联交易的议案》，公司2013年预计向关联方冀中能源、邢矿集团、华药集团等公司（未完）  |