[年报]大唐发电：2013年年度报告(修订版)
大唐国际发电股份有限公司 601991 2013年年度报告 重要提示 一、公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 董事长 陈进行 公务原因 胡绳木 董事 方庆海 公务原因 胡绳木 董事 曹欣 公务原因 蔡树文 三、瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、公司负责人陈进行、主管会计工作负责人王宪周及会计机构负责人（会计主管人员） 孙延文声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案：经瑞华会计师事务所 （特殊普通合伙）及中瑞岳华（香港）会计师事务所审计，截至2013年12月31日的会计 年度，按照中国会计准则和国际财务报告准则计算，归属于上市公司股东的净利润分别约为 人民币3,526,885千元和人民币3,528,782千元，本公司2013年度以按中国会计准则计算的 母公司净利润中提取10％的法定盈余公积金约为人民币322,172千元。本公司2013年度利 润分配预案为： 以公司总股本（截至2013年12月31日，公司总股本为13,310,037,578 股）为基数， 向全体股东派发股息每股人民币0.12元（含税），派发股息总额约为人民币1,597,205千元。 上述提议尚待公司股东大会审议批准。 六、前瞻性陈述的风险声明 如年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，该等计划不构成公司对投资者的实质承诺，请 投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？ 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 目录 第一节 释义及重大风险提示 .................................................. 4 第二节 公司简介 ............................................................ 5 第三节 会计数据和财务指标摘要 .............................................. 7 第四节 董事会报告 ......................................................... 10 第五节 重要事项 ........................................................... 32 第六节 股份变动及股东情况 ................................................. 40 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ................................. 45 第八节 公司治理 ........................................................... 58 第九节 内部控制 ........................................................... 62 第十节 财务会计报告 ....................................................... 62 第十一节 备查文件目录 ..................................................... 62 第一节 释义及重大风险提示 一、释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 供电煤耗 指 火电机组每供出1千瓦时电能平 均耗用的标准煤量，单位为：克/ 千瓦时 厂用电率 指 发电厂生产电能过程中消耗的电 量与发电量的比率，单位为：% 利用小时数 指 机组毛实际发电量折合成毛最大 容量（或额定容量）时的运行小 时数 负荷率 指 平均负荷与最高负荷的比率，说 明负荷的差异程度。数值大，表 明生产均衡，设备能力利用高 二、重大风险提示： 公司已经在报告中详细描述了存在的风险，敬请查阅董事会报告中关于公司未来发展的 讨论与分析可能面对的风险因素及对策部分 第二节 公司简介 一、公司信息 公司的中文名称 大唐国际发电股份有限公司 公司的中文名称简称 大唐发电 公司的外文名称 Datang International Power Generation Co.,Ltd. 公司的外文名称缩写 Datang Power 公司的法定代表人 陈进行 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 周刚 魏玉萍 联系地址 北京市西城区广宁伯街9号 北京市西城区广宁伯街9号 电话 （010）88008678 （010）88008682 传真 （010）88008684 （010）88008684 电子信箱 ZHOUGANG@DTPOWER.COM WEIYUPING@DTPOWER.COM 三、基本情况简介 公司注册地址 北京市西城区广宁伯街9号 公司注册地址的邮政编码 100033 公司办公地址 北京市西城区广宁伯街9号 公司办公地址的邮政编码 100033 公司网址 WWW.DTPOWER.COM 电子信箱 DTPOWER@DTPOWER.COM 四、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 北京市西城区广宁伯街9号 五、公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 A股 上海证券交易所 大唐发电 601991 H股 香港联合交易所有限公司 大唐发电 991 H股 伦敦股票交易所 DAT 991 六、公司报告期内注册变更情况 (一)基本情况 注册登记日期 2013年8月23日 注册登记地点 北京，国家工商行政管理总局 企业法人营业执照注册号 100000400007893 税务登记号码 110104100017336 组织机构代码 1100100017336 (二)公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见2011年年度报告公司基本情况之"其他"有关资料 (三)公司上市以来，主营业务的变化情况 公司主营业务无变化。 (四)公司上市以来,历次控股股东的变更情况 公司控股股东无变更。 七、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所（境内） 名称 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 北京市东城区永定门西滨河路8号院7 楼中海地产广场西塔5-11层 签字会计师姓名 曹彬 谢银生 公司聘请的会计师事务所（境外） 名称 中瑞岳华(香港)会计师事务所 办公地址 香港铜锣湾恩平道28号利园2期嘉兰中 心29楼 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 单位：千元 币种：人民币 主要会计数据 2013年 2012年 本期比 上年同 期增减 (%) 2011年 调整后 调整前 营业收入 75,227,458.00 77,598,103.00 77,598,143.00 -3.06 72,381,865.00 归属于上市公司股东的 净利润 3,526,885.00 3,964,245.00 4,007,816.00 -11.03 1,885,240.00 归属于上市公司股东的 扣除非经常性损益的净 利润 4,085,854.00 2,187,679.00 2,231,250.00 86.77 1,574,087.00 经营活动产生的现金流 量净额 30,067,708.00 21,687,772.00 21,687,772.00 38.64 12,934,714.00 2013年末 2012年末 本期末 比上年 同期末 增减 (%) 2011年末 调整后 调整前 归属于上市公司股东的 净资产 43,920,916.00 41,421,794.00 41,490,236.00 6.03 38,762,993.00 总资产 293,323,301.00 271,182,087.00 271,214,243.00 8.16 244,042,723.00 (二)主要财务数据 主要财务指标 2013年 2012年 本期比上年 同期增减 (%) 2011年 调整后 调整前 基本每股收益（元／股） 0.2650 0.2978 0.3011 -11.03 0.1462 稀释每股收益（元／股） 0.2650 0.2978 0.3011 -11.03 0.1462 扣除非经常性损益后的基本 每股收益（元／股） 0.3070 0.1644 0.1676 86.74 0.1221 加权平均净资产收益率（%） 8.26 9.88 9.98 减少1.62个 百分点 5.31 扣除非经常性损益后的加权 平均净资产收益率（%） 9.57 5.45 5.56 增加4.12个 百分点 4.43 二、境内外会计准则下会计数据差异 (一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司 股东的净资产差异情况 单位：千元 币种:人民币 净利润 归属于上市公司股东的净资产 本期数 上期数 期末数 期初数 按中国会计准则 3,526,885 3,964,245 43,920,916 41,421,794 按国际会计准则调整的项目及金额： 记录固定资产折 旧计提开始时间 的差异 -106,466 -106,466 记录一次性货币 化住房补贴的会 计处理差异 -24,795 -29,017 49,027 73,822 记录煤炭专项基 金的会计处理差 异 19,328 75,257 300,117 206,925 记录有关上述会 计准则调整所引 起的递延税项 1,492 1,100 1,877 385 上述调整归属于 少数股东损益/权 益的部分 5,872 7,112 2,327 -6,520 按国际会计准则 3,528,782 4,018,697 44,167,798 41,589,940 (二)境内外会计准则差异的说明： 境内外会计准则差异的说明： （1）由于以前年度不同准则下开始计提折旧时间不同所产生。 （2）根据中国企业会计准则，实施住房分配货币化方案，所发放给1998 年12 月31 日 前参加工作的无房老职工的一次性住房补贴经过股东大会审议批准后从未分配利润以及法定盈 余公积中列支。根据国际财务报告准则，该等住房补贴应计入递延资产并在职工平均剩余服务 年限内按直线法分期摊销。 （3）根据中国企业会计准则，提取维简费及安全费用时计入相关产品的成本或当期损益， 同时记入专项储备科目。在使用提取的上述维简费及安全费用时，属于费用性支出的，于费用 发生时直接冲减专项储备；属于资本性支出的，通过在建工程科目归集所发生的支出，待项目 完工达到预定可使用状态时转入固定资产，同时按照形成固定资产的成本冲减专项储备，并确 认相同金额的累计折旧。该固定资产在以后期间不再计提折旧。根据国际财务报告准则，维简 费及生产安全费用在提取时以利润分配形式在所有者权益中的限制性储备项目单独反映。对在 规定使用范围内的费用性支出，于费用发生时计入当期综合收益表；属于资本性的支出,于完工 时转入物业、厂房及设备，并按照本公司折旧政策计提折旧。同时，按照当期维简费和安全生 产费等的实际使用金额在所有者权益内部进行结转，冲减限制性储备项目并增加未分配利润项 目，以限制性储备余额冲减至零为限。 三、非经常性损益项目和金额 单位：千元 币种：人民币 非经常性损益项目 2013年金额 附注（如适用） 2012年金额 2011年金额 非流动资产处置损益 43,496 非流动资产处置 收益减去非流动 资产处置损失 21,753 12,625 计入当期损益的政府 补助，但与公司正常 经营业务密切相关， 符合国家政策规定、 按照一定标准定额或 定量持续享受的政府 补助除外 7,819 计入当期损益的 政府补助扣除与 公司正常经营业 务相关的政府补 助 142,529 350,559 债务重组损益 34 195 25 除同公司正常经营业 务相关的有效套期保 值业务外，持有交易 性金融资产、交易性 金融负债产生的公允 价值变动损益，以及 处置交易性金融资 产、交易性金融负债 和可供出售金融资产 取得的投资收益 -515 5 对外委托贷款取得的 损益 101,345 35,305 7,837 除上述各项之外的其 他营业外收入和支出 -26,193 72,731 41,646 其他符合非经常性损 益定义的损益项目 -595,378 1,665,848 58,241 少数股东权益影响额 34,011 -19,152 -94,763 所得税影响额 -123,588 -142,643 -65,022 合计 -558,969 1,776,566 311,153 四、采用公允价值计量的项目 单位:千元 币种:人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影 响金额 可供出售金融资产 741,845 462,391 -279,454 -222,239 合计 741,845 462,391 -279,454 -222,239 第四节 董事会报告 一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析 本公司是中华人民共和国（中国）最大的独立发电公司之一，主要经营以火力发电为主的 发电业务；2013年，本公司坚持价值思维和效益导向理念，致力管理效益双提升，准确把握市 场环境变化动向，突出发电主业优势,全面优化业务结构,全年整体呈现良好发展、经营态势，实 现了持续健康发展。 1、安全生产持续稳定。公司全年实现了安全生产"九杜绝"目标，未发生重大设备及人身伤 亡事故。报告期内，公司所属发电企业中有7台机组被评为"全国火力发电可靠性金牌机组"， 占全国获奖总数的15.6%。公司系统内已有14家企业实现安全生产标准化国家一级达标，位居 行业领先水平。报告期内，公司累计完成发电量1,918.671亿千瓦时。 2、经营业绩稳步提升。公司利润总额约为人民币81.04亿元，同比增长8.08%；归属母公 司净利润约为人民币35.27亿元，同比减少11.03%；扣除非经常性损益的净利润约为人民币40.86 亿元，同比增长 86.77%。截至2013年12月31日，本公司合并口径总资产约为人民币2,933.23 亿元，同比增长8.16%；归属母公司净资产约为人民币439.21亿元，同比增长6.03%；资产负 债率78.08%，同比降低1.12%。 3、前期工作进展明显。于报告期内，公司核准电源项目20项，其中火电项目3项，风电 项目9项，光伏项目7项，水电增容项目1项，核准容量共计4330兆瓦。截至目前，装机容量 合计10,495兆瓦的电源项目获准开展前期工作。 4、基建项目顺利投产。全年总计投产容量1,240兆瓦，截至2013年12月31日，公司管 理装机容量约39,187兆瓦，其中，火电煤机31,220兆瓦，占79.66%，火电燃机1,510.80兆瓦， 占3.86%；水电4,828.05兆瓦，占12.32%；风电1,558.10兆瓦，占3.98%；光伏发电70兆瓦， 占0.18%，电源结构不断优化。 5、节能减排不断优化。2013年，公司完成供电煤耗313.77克/千瓦时，同比降低3.54克/ 千瓦时。二氧化硫、氮氧化物、废水排放率分别为0.34克/千瓦时、0.84克/千瓦时、0.038千克 /千瓦时，同比分别下降8.11%、31.15%、24%，烟尘排放率完成0.10克/千瓦时，与上年持平。 报告期内，在役机组环保改造有序推进，年内有30台机组完成脱硝改造。火电机组脱硝装备率 达到82.4%，远高于全国平均水平。 6、非电项目取得进展。报告期内，克旗煤制天然气一期一系列于2013年12月18日成功 投运，2013年12月24日正式向首都北京供气，成为全国第一个建设完工并投运入网的大型煤 制天然气示范工程。多伦煤基烯烃项目气化装置稳定性逐步提升，MTP（甲醇制丙烯）、PP（聚 丙烯）装置基本实现了连续大负荷稳定运行。阜新煤制天然气一期一系列工程建设已接近尾声。 7、管理提升得到加强。公司以管理提升活动为抓手，深入开展内控建设，将内控规范融入 具体业务，使公司管理更加规范有序；持续优化业绩考核体系，修订业绩考核办法，不断强化 业绩考核的科学性和公信力；完善制度管理系统，建立了企业管理制度库，全面夯实了管理基 础。管理创新水平显著提升，报告期内，公司管理成果入选中电联管理创新成果4项、北京市 管理创新成果13项，获得中国电力科学技术奖2项，新获授权专利163项。 8、资本市场获得荣誉。于报告期内，公司连续第七次入选普氏能源资讯"全球能源公司250 强"，综合排名上升至第116位，在全球独立发电公司中的排名上升至第5位。再次入选"中国 上市公司资本品牌价值百强奖"，排名第41位，较上年提升了5位。荣获《财资》杂志评选的" 社会与环境责任、投资者关系管理金奖"，是唯一获奖的大型发电企业。在中国证券"金紫荆奖" 评选中，荣膺"最具社会责任感上市公司"和"最佳投资者关系管理上市公司"奖项。 各业务板块经营业绩回顾如下： 1、发电业务 公司及子公司发电业务主要分布于北京市、天津市、河北省、内蒙古自治区、山西省、辽 宁省、甘肃省、江苏省、浙江省、云南省、福建省、广东省、重庆市、江西省、宁夏自治区、 青海省及四川省。截至2013年12月31日，公司管理装机容量约3,9187兆瓦。 （1）电力生产。于该年度，本公司及其子公司已累计完成发电量1,918.671亿千瓦时，同 比减少约2.19%；累计完成上网电量1,814.230亿千瓦时，同比减少约2.23%；机组利用小时累 计完成4,982小时，同比降低237小时；运营机组等效可用系数累计完成91.77%，同比降低2.01%; 公司及其子公司未发生电力生产人身死亡事故和重大设备损坏事故。 （2）节能减排。2013年，公司始终坚持目标管理、动态对标，重视发电设备的经济运行， 深化节能技术改造和设备治理。于该年度，供电煤耗累计完成313.77克/千瓦时，同比降低3.54 克/千瓦时；发电厂用电率累计完成4.27%，同比降低0.29%；脱硫设备投运率、脱硫综合效率 分别累计完成99.88%和94.47%；二氧化硫、氮氧化物、废水排放率分别为0.34克/千瓦时、0.84 克/千瓦时、0.038千克/千瓦时，同比分别下降8.11%、31.15%、24%，烟尘排放率完成0.10克/ 千瓦时，与去年持平。于该年度，公司所属部分发电企业共计30台发电机组实施了脱硝改造工 程。 （3）前期项目。于2013年，本集团核准电源项目20项，其中火电项目3项，风电项目9 项，光伏项目7项，水电增容项目1项，核准容量共计4,330 兆瓦。具体情况如下： 火电项目：抚州火电项目2×1,000兆瓦，深圳宝昌燃气项目2×467兆瓦，沈东热电项目 700兆瓦,合计3,634兆瓦。 水电项目：云南龙马水电站增容45兆瓦。 风电项目：河北西桥梁二期风电项目48兆瓦，山西应县白马石一期风电项目48兆瓦，江 西沙岭风电项目49.5兆瓦，河北坝头二期风电项目48兆瓦，内蒙红牧风电场三期49.5兆瓦， 内蒙乌兰5 号风电项目100兆瓦，江西狮头山风电项目32.5兆瓦，江西升华山风电项目26兆 瓦, 辽宁三胜屯项目49.5兆瓦，合计451兆瓦。 光伏项目：青海共和光伏项目20兆瓦，云南宾川一期（老鹰岩）光伏项目30兆瓦，云南 宾川二期（白泥沟）光伏项目30兆瓦，内蒙卓资九十九泉光伏项目20兆瓦，内蒙红牧二期风 光同场光伏项目30兆瓦，锡林浩特胜利光伏项目20兆瓦，甘孜火古龙光伏项目50兆瓦,合计 200兆瓦。 （4）项目建设。2013年，公司以优化设计为核心，以打造精品工程为目标，积极推进精 品项目建设。于报告期内，公司新投产机组容量1,240兆瓦，均为清洁或可再生能源。年内， 彭水水电站荣获中国建设工程"鲁班奖"，克旗煤制天然气一期荣获"化学工业建设优质工程奖"， 吕四港发电项目获得"国家优质投资项目奖"。 截至2013年底，公司发电装机容量中，火电煤机、火电燃机、水电、风电、光伏发电分别 占比79.66%、3.86%、12.32%、3.98%、0.18%。清洁及可再生能源容量比例达到20.34%，电源 结构不断优化。 2、煤化工业务 于该期间，由本公司控股建设的年产46万吨聚丙烯的多伦煤化工项目、年产40亿立方米 天然气的克旗煤制天然气项目、年产40亿立方米天然气的阜新煤制天然气项目取得了初步成 效，其中： （1）多伦煤化工项目：由本公司控股开发建设的多伦煤化工项目位于内蒙古自治区锡林郭 勒盟多伦县，是以内蒙古胜利矿区胜利东二号露天煤矿的褐煤为原料，并利用世界上先进的煤 干粉气化技术、合成气净化技术、大型甲醇合成技术、甲醇制丙烯技术和丙烯聚合技术生产聚 丙烯及其它化工副产品。 该项目自2012年3月正式转入试生产，历经长时间实践及创新改进，项目已达到预定可使 用状态，于2012年12月起在建工程陆续结转固定资产。 于报告期内，多伦煤化工项目累计生产聚丙烯213,023吨，混合芳烃68,721吨，LPG 46,979 吨。 （2）克旗煤制天然气项目：由本公司控股开发建设的年产40亿立方米的克旗煤制天然气 项目位于内蒙古自治区赤峰市克什克腾旗，该项目建成后主要的供应目标是北京市以及输气管 线沿线城市。北京市作为国家政治、文化及经济中心，大气环境质量要求高，对清洁能源天然 气的需求量较大。克旗煤制天然气项目建成后，将受惠于北京市及输气管线沿线市场日益增长 的对清洁能源的需求，从而提升公司的整体盈利水平。 该项目是第一个由国家发改委核准的大型煤制天然气示范项目，项目的最大特点是以劣质 褐煤作为生产原料，为世界首例。项目分三个系列建设，全部投产后总产能将达到40亿立方米 /年。于2009年8月20日该项目获得国家发展和改革委员会核准，2009年8月30日正式开工 建设。于2012年8月，项目打通全部流程并实现了第一系列A单元大负荷试验一次成功；2013 年7月，项目第一系列B单元生产装置大负荷性能试验成功，至此项目第一系列负荷试车工作 全部完成。2013年12月18日，克旗煤制天然气示范项目一系列装置投运成功，正式并入管网， 输送清洁的煤制天然气产品。 截至目前，项目二系列工程空分装置已基本建成；气化装置、酚回收设备安装完成90%； 净化装置低温甲醇洗塔器吊装、试压完成，变换冷却设备安装完成，全场火炬设备全部安装完 成，硫磺回收设备安装完成；甲烷化装置设备安装完成92%，废水处理综合调节池、水解酸化 池、A/O池、曝气生物滤池水池、沉淀池外防水施工完成；地下管网已施工完成，循环水系统 设备安装完成90%。 于2013年12月10日，本公司全资子公司大唐能源化工营销有限公司与中国石油天然气股 份有限公司天然气销售分公司签订了《煤制天然气购销协议》（"协议"），协议规定的试运期后 初期合同量为12亿立方米/年，初期结算价格为每立方米2.75元（含13%增值税）。 （3）阜新煤制天然气项目：由本公司控股开发建设的年产40亿立方米阜新煤制天然气项 目位于辽宁省阜新市，该项目于2010年获得核准并开工建设。项目建成后，其天然气将主要供 应辽宁省沈阳市及其周边的铁岭、抚顺、本溪、阜新等城市。辽宁省经济发展迅速，随着城市 化进程的加快、燃煤锅炉的改造、燃气公交车及以天然气为原料的工业的发展，上述城市天然 气缺口将日益增大。阜新煤制天然气项目建成后，将受惠于经济迅猛发展的沈阳及其周边的城 市群日益增长的对清洁能源的需求，从而增加公司的整体盈利水平。 截至本报告期末，阜新煤制天然气项目动力界区1#、2#动力锅炉已投运、动力输煤系统已 投用，翻车机室、配电室厂房结构完成；空分装置B系列已于2013年9月18日产出合格氧氮； A系列已于2013年10月25日产出合格氧氮；空分已完成性能考核；气化界区、净化界区土建 工程及设备安装基本完成；甲烷化设备已全部安装完毕；硫回收设备安装完成；公用工程土建 基本完成，地下管网及设备安装基本完成；天然气管道焊接完成总量的95%；输水管道工程管 道焊接完成，泵站土建及设备安装完成。污水处理装置39万方生化事故水池混凝土主体已经完 成；污水处理站土建主体完成85%，设备材料正在招标采购，处于供货阶段。 3、煤炭业务 由本公司开发建设的内蒙古胜利矿区胜利东二号露天煤矿位于内蒙古胜利煤田的中部，规 划建设规模达6,000万吨，其产煤将主要向多伦煤化工项目、克旗煤制天然气项目、阜新煤制 天然气项目等煤化工及煤制天然气项目提供生产原料。其中，一期工程年生产规模已达1,000 万吨；年生产规模将为2,000万吨的二期工程目前按计划进行基础建设。 内蒙古宝利煤炭有限公司是公司的控股子公司，位于内蒙古鄂尔多斯市，现为露天开采， 设计年产量120万吨。宝利煤矿地质结构简单，剥采比约6:1，煤质属于低灰、中硫、中高发热 量的不粘煤。目前，内蒙古宝利煤炭有限公司正抓住有利机遇，形成产运销的区域化产业链， 通过科学统筹规划，合理布置产业链条，延伸产品价值，努力打造公司在蒙西地区的一个管理 规范、效益领先的煤炭公司。 截至报告期末，公司子公司内蒙古大唐国际锡林浩特矿业有限公司煤炭产量为855.93万吨。 内蒙古宝利煤炭有限公司煤炭产量为38.80万吨。 截至报告期末，公司参股的蔚州煤矿和同煤塔山煤矿的煤炭产量分别为762.17万吨和 2,006.18万吨。 公司在内蒙地区开发的五间房煤矿、孔兑沟煤矿、长滩煤矿的项目前期工作有序进行，上 述煤矿项目的成功开发，亦会增加本公司所属电厂用煤的自给率。 (一)主营业务分析 1、利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：千元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 75,227,458.00 77,598,103.00 -3.06 营业成本 54,077,772.00 60,764,090.00 -11 销售费用 545,764.00 560,143.00 -2.57 管理费用 3,591,804.00 2,568,296.00 39.85 财务费用 8,157,862.00 8,496,362.00 -3.98 经营活动产生的现金流量净额 30,067,708.00 21,687,772.00 38.64 投资活动产生的现金流量净额 -28,945,358.00 -29,805,425.00 2.89 筹资活动产生的现金流量净额 2,144,605.00 8,255,547.00 -74.02 2、收入 (1)驱动业务收入变化的因素分析 于该年度，本公司实现经营收入约为人民币752.27亿元，比上年同期下降约3.06%；其中 电力及热力销售收入分别约为人民币642.37亿元及人民币11.60亿元，比上年同期增长约-4.64% 及22.97%，两项收入合计占本公司总经营收入约86.93%。 电力销售收入占公司总经营收入的85.39%，同比减少约人民币31.25亿元，其中本公司平 均上网电价比上年度增加0.52%，相应增加电力经营收入约人民币3.35亿元；上网电量的下降 使本公司减少收入约人民币34.6亿元。 (2)主要销售客户的情况 单位：千元 币种：人民币 客户 营业收入 占公司全部营业收入的比例（%） 客户1 18,757,166 24.93 客户2 6,884,041 9.15 客户3 6,593,084 8.76 客户4 5,984,578 7.96 客户5 5,145,107 6.84 3、成本 (1)成本分析表 单位:千元 分行业情况 分行业 成本构成项 目 本期金额 本期占总 成本比例 (%) 上年同期 金额 上年同期 占总成本 比例(%) 本期金额 较上年同 期变动比 例(%) 电力行业 电力燃料 成本 31,141,989 69.07 39,116,040 74.54 -20.39 电力行业 电力折旧 成本 8,765,430 19.44 8,759,638 16.69 0.07 分产品情况 分产品 成本构成 项目 本期金额 本期占总 成本比例 (%) 上年同期 金额 上年同期 占总成本 比例(%) 本期金额 较上年同 期变动比 例(%) 电力销售 电力燃料 成本 30,026,545 69.21 37,879,568 74.57 -20.73 电力销售 电力折旧 成本 8,556,388 19.72 8,579,187 16.89 -0.27 (2)主要供应商情况 单位:千元 币种：人民币 序号 供应商名称 采购金额 占燃料成本总额的比例（%） 1 最大的供应商 3,913,996 12.57 2 前五大供应商 12,622,984 40.53 (3)其他 于该年度，本公司经营成本约为人民币540.78亿元，比上年同期减少约人民币66.86亿元， 降幅约11.00%。其中，燃料成本占经营成本约57.59%，折旧成本占经营成本约16.21%。 2013年公司发生电力燃料费300.27亿元，与去年同期378.80亿元降低了78.53亿元。主要原 因：一是火电上网电量较去年同期分别减少了79.94亿千瓦时，相应降低燃料费17.69亿元；二 是单位燃料成本比去年同期降低37.28元/兆瓦时，相影响燃料成本降低60.84亿元。 4、费用 本公司及其子公司本期所得税费用比上期增加约72.34%，主要原因是因为盈利增加导致负 担的所得税费用增加。 5、研发支出 (1)研发支出情况表 单位：千元 本期费用化研发支出 79,532 本期资本化研发支出 92 研发支出总额占净资产比例（%） 0.18 研发支出总额占营业收入比例（%） 0.11 6、现金流 单位：千元 币种：人民币 项目 2013年 2012年 本年比上年同期增减（%） 经营活动产生的现金净额 30,067,708 21,687,772 38.64 投资活动产生的现金净额 -28,945,358 -29,805,425 2.89 筹资活动产生的现金净额 2,144,605 8,255,547 -74.02 本公司及其子公司本期经营活动产生的现金流量净额比上期增加约38.64%，主要是因为本 期营业成本降低，毛利率升高所致； 本公司及其子公司本期投资活动产生的现金流量净额比上期增加约2.89%，主要是因为本 公司本期收回中融信托投资款21亿； 本公司及其子公司本期筹资活动产生的现金流量净额比上期减少约74.02%，主要是因为本 期债务融资减少。 (二)行业、产品或地区经营情况分析 1、主营业务分行业、分产品情况 单位:千元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （％） 营业收入 比上年增 减(%) 营业成本 比上年增 减(%) 毛利率比 上年增减 （%） 电力行业 65,396,532 45,086,402 31.06 -4.26 -14.08 增加7.89 个百分点 煤炭行业 4,142,825 3,935,652 5 -29.69 -26.47 减少4.16 个百分点 化工行业 4,925,416 4,750,648 3.55 91.45 108.66 减少7.95 个百分点 其他 440,515 235,962 46.43 -16.8 -26.51 增加7.07 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （％） 营业收入 比上年增 减(%) 营业成本 比上年增 减(%) 毛利率比 上年增减 （%） 电力销售 64,236,793 43,384,711 32.46 -4.64 -14.59 增加7.87 个百分点 热力销售 1,159,739 1,701,691 -46.73 22.97 1.22 增加31.54 个百分点 煤炭销售 4,142,825 3,935,652 5 -29.69 -26.47 减少4.16 个百分点 化工产品 4,925,416 4,750,648 3.55 91.45 108.66 减少7.95 个百分点 其他产品 440,515 235,962 46.43 -16.8 -26.51 增加7.07 个百分点 2、主营业务分地区情况 单位:千元 币种:人民币 地区 营业收入 营业收入比上年增减（％） 华北地区 23,599,545 -4.24 内蒙古自治区 13,705,099 22.74 广东省 7,143,629 -13.92 浙江省 6,091,007 11.02 江苏省 5,606,098 -0.80 福建省 4,851,972 5.77 山西省 4,772,599 -31.48 重庆市 2,084,573 -42.29 云南省 1,858,946 -12.66 其他 5,513,990 9.06 (三)资产、负债情况分析 1、资产负债情况分析表 单位:千元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总 资产的比例（%） 上期期末数 上期期末数 占总资产的 比例（%） 本期期末金 额较上期期 末变动比例 （%） 货币资金 7,880,844 2.69 4,612,687 1.7 70.85 应收票据 292,543 0.1 463,743 0.17 -36.92 应收股利 486,736 0.17 57,500 0.02 746.5 存货 3,682,099 1.26 5,215,109 1.92 -29.4 其他流动资 产 739,502 0.25 1,184,819 0.44 -38 一年内到期 的非流动资 产 222,432 0.08 13,027 0 1,607.47 可供出售金 融资产 462,391 0.16 741,845 0.27 -37.67 长期应收款 229,143 0.08 101,093 0.04 126.67 长期待摊费 用 466,723 0.16 296,401 0.11 57.46 应付票据 1,973,950 0.67 1,021,368 0.38 93.27 应交税费 -3,774,099 -1.29 -2,605,298 -0.96 44.86 应付股利 147,273 0.05 111,313 0.04 32.31 其他流动负 债 5,700,000 1.94 4,400,000 1.62 29.55 指标变动的主要原因情况说明： 货币资金：主要是因为本公司及其子公司本期营利情况较好 应收票据：主要是因为客户使用票据结算量减少； 应收股利：主要是因为本公司的联营企业同煤塔山本期分红约9.67亿元，至期末有4.67亿 元尚未收回 存货：主要是因为本公司的合并范围的调整导致存货减少 其他流动资产：主要是因为地票款的减少 一年内到期的非流动资产：主要是因为本公司本年对联营企业山西大唐国际运城发电有限 责任公司长期委托贷款1.85亿元将于一年内到期 可供出售金融资产：主要是因为本公司的子公司大唐国际（香港）有限公司持有的伊泰H 股股票市场波动较大，市值下降所致 长期应收款：主要是因为本公司的子公司增加了融资租出业务 长期待摊费用：主要是因为本公司的子公司将前期土方剥离成本高于平均值的部分计入长 期待摊费用 应付票据：主要是因为本公司及其子公司本期采购中使用票据结算量增加 应交税费：主要是因为本公司及其子公司本期购建固定资产产生的未抵扣进项税较上期增 加 应付股利：主要是因为本公司及其子公司年末应付股利比年初增加了32%，主要是因为本 公司的子公司重庆大唐国际彭水水电开发有限公司和内蒙古锡林浩特矿业有限公司分配上年股 利尚未支付形成 其他流动负债：主要是因为本公司本期发行了超短期债券 (四)核心竞争力分析 1、产业集群优势 公司结合国家经济与产业政策导向、公司发展愿景、及公司产业和区域发展优势条件，在 公司产业布局的主要区域，打造一批规模效益突出、各类产业高度协同的一体化、集群化项目。 这些项目的规模化、集约化和协同发展，将构成公司发展的效益基地，主要基地化发展的方向 包括大型煤电、资源相对集中的风电、资源相对集中的水电、北方热电联产、产业链相对集中 的煤－电－化－铝－路等方向；重点区域包括内蒙古、京津冀辽、江浙闽粤，川渝滇藏。 2、发电主业优势 公司及子公司发电业务主要分布于北京市、天津市、河北省、内蒙古自治区、山西省、辽 宁省、甘肃省、江苏省、浙江省、云南省、福建省、广东省、重庆市、江西省、宁夏自治区、 青海省及四川省。于报告期内，公司电力销售营业收入约为人民币642.37亿元, 占公司营业收 入的85.39%，电力销售毛利率达到32.46%，同比增加7.87%，使公司保持了持续盈利的良好态 势。 2013年内，公司有20个电源项目总计4,330兆瓦装机容量获得正式核准；截至目前，装机 容量合计10,495兆瓦电源项目获准开展前期工作，公司后续发展潜力巨大。公司基建创优水平 不断提升，电力建设管理技术日趋成熟，电力建设成本能得到有效控制。 3、设备技术优势 公司坚持提高自主创新能力与企业发展战略相衔接，深化科技管理，逐步建立科技投入稳 定增长的长效机制，确立了以企业为主体、市场为导向、产学研相结合的科技创新体系，为公 司多元产业布局提供强有力的科技支撑。2013年，公司新获专利163项，获中国电力科学技术 奖2项，全国电力职工技术奖5项，全国电力行业企业管理创新成果3项，中国电机工程学会 优秀科普作品3项，中国资源综合利用协会2012年科学技术奖1项。 截至2013年底，公司大容量、高参数、节能机组比重不断增加，在公司管理装机容量中 600兆瓦级以上机组占总装机容量的46.34% ,可有效控制机组运行成本。于2012-2013年两年内， 公司对24400兆瓦容量的机组进行了脱硝改造，截至2013年底，公司累计对27160兆瓦容量的 机组进行了脱硫改造，大部分机组可享受一定程度的环保优惠政策，设备技术优势明显。 4、燃料成本优势 在煤炭市场化程度逐步深入的进程中，公司准确把握市场先机，加大与国有大型煤炭企业 的合作力度，提高了煤炭资源占有率，稳定了煤炭行业龙头企业的中长期协议煤炭采购价格， 相应中小企业的中长期协议煤炭采购价格随之稳定，为企业进一步提升盈利能力创造了空间。 同时，公司拥有一定装机规模的坑口电厂，可利用其区域优势降低燃料成本、保证燃料稳定供 应。 本公司具有一套精细的燃料降本增效管理体系，通过严格的成本考核管理机制，定期召开 价格协调会，因地制宜开展配煤掺烧，加强价格对标管理等精益求精的管理手段，为公司打造 了优越的成本优势。 5、企业管理优势 公司建立了一个成员背景多元化的董事会，董事会成员具有明显的专业特征，每个董事的 知识结构和专业领域在董事会整体结构中，即具有专业性又互为补充，保障了董事会决策的科 学性。根据本公司章程，本公司董事会由15人组成，包括5位独立非执行董事。董事们分别具 有宏观经营管理、电力行业管理、财务会计管理等方面的丰富经验，董事会专门委员会充分发 挥各自职责，保障了公司重大决策的有效性、科学性。 (五)投资状况分析 1、对外股权投资总体分析 对外长期股权投资额变动情况： 单位：千元 币种：人民币 报告期内对外长期股权投资额 15,670,060 对外长期股权投资额增减变动数 -937,362 上年同期对外长期股权投资额 16,607,422 对外长期股权投资额增减幅度 -5.64% 前五名被投资企业情况: 单位：千元 币种：人民币 投资主体名称 被投资企 业名称 被投资企 业所属行 业 期初余额 期末余额 本年变动 变动率（%） 期末股权比例 （%） 大唐国际发电 股份有限公司 福建宁德 核电有限 公司 核力发电 3,076,706 4,070,195 993,489 32.29 44.00 大唐国际发电 股份有限公司 同煤大唐 塔山煤矿 有限责任 公司 烟煤和无 烟煤开采 洗选 2,452,128 1,839,621 -612,507 -24.98 28.00 大唐国际发电 股份有限公司 蒙冀铁路 有限责任 公司 铁路货物 运输 1,440,000 1,710,000 270,000 18.75 9.00 大唐国际发电 股份有限公司 内蒙古锡 多铁路股 份有限公 司 铁路货物 运输 1,437,352 1,477,643 40,291 2.80 34.00 大唐国际发电 股份有限公司 中国大唐 集团财务 公司 财务公司 792,290 840,084 47,794 6.03 20.00 (1) 持有其他上市公司股权情况 单位：元 证券代码 证券简称 最初投资成本 占该公 司股权 比例 （％） 期末账面价值 报告期损益 报 告 期 所 有 者 权 益 变 动 会计 核算 科目 股份来 源 3948 伊泰煤炭H股 （HK3948） 639,436,348.01 11.06 374,262,022.28 无 可供 出售 金融 资产 战略 配置 600369 西南证券 25,000,000.00 88,128,750.00 无 可供 出售 金融 资产 原始股 购入 601328 交通银行 434,942.40 1,327,274.01 无 可供 出售 金融 资产 二级市 场认购 600508 上海能源 1,697,400.00 -1,113,398.47 无 可供 出售 金融 资产 二级市 场认购 601607 上海医药 436,800.00 -136,028.91 无 可供 出售 金融 资产 二级市 场认购 601919 中国远洋 404,200.00 -262,004.46 无 可供 出售 金融 资产 二级市 场认购 600028 中国石化 394,940.00 -97,856.90 无 可供 出售 金融 资产 二级市 场认购 601857 中国石油 269,280.00 -84,302.06 无 可供 出售 金融 资产 二级市 场认购 600787 中储股份 173,800.00 50,491.88 无 可供 二级市 出售 金融 资产 场认购 600236 桂冠电力 166,320.00 -46,306.86 无 可供 出售 金融 资产 二级市 场认购 601939 建设银行 165,240.00 -13,965.91 无 可供 出售 金融 资产 二级市 场认购 601898 中煤能源 141,180.00 -74,793.33 无 可供 出售 金融 资产 二级市 场认购 600900 长江电力 136,260.00 -23,816.73 无 可供 出售 金融 资产 二级市 场认购 554 泰山石油 60,200.00 -24,449.14 无 可供 出售 金融 资产 二级市 场认购 875 吉电股份 39,960.00 -16,298.85 无 可供 出售 金融 资产 二级市 场认购 合计 668,956,870.41 / 462,390,772.28 -515,455.73 / / / (2)持有非上市金融企业股权情况 所持对象 名称 最初投资金额 （元） 持有数量 （股） 占该 公司 股权 比例 （%） 期末账面价值 （元） 报告期损益 （元） 报告期 所有者 权益变 动（元） 会计 核算 科目 股 份 来 源 大唐融资租 赁有限公司 200,000,000 20 221,582,911.90 21,582,911.90 长期 股权 投资 认 购 出 资 中国大唐集 团财务公司 598,024,283.72 200,000,000.00 20 853,275,124.29 144,476,351.87 长期 股权 投资 认 购 出 资 中国大地财 产保险股份 170,092,946.00 2.62 170,092,946.00 1,687,387.00 长期 股权 认 购 有限公司 投资 出 资 合计 968,117,229.72 200,000,000.00 / 1,244,950,982.19 167,746,650.77 / / 2、非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况 (1)委托理财情况 本年度公司无委托理财事项。 (2)委托贷款情况 委托贷款项目情况 单位:千元 币种:人民币 借款方名称 委托贷款 金额 贷款 期限 贷款 利率 借款用 途 抵 押 物 或 担 保 人 是 否 逾 期 是 否 关 联 交 易 是否 展期 是否 涉诉 资金 来源 并说 明是 否为 募集 资金 关联关系 预期收益 投资盈亏 内蒙古大唐同 方硅铝科技有 限公司 100,000 1年 6 项目资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 联营公司 600,000 4,933 河北蔚州能源 综合开发有限 公司 50,000 1年 6.34 流动资 金借款 信 用 否 否 否 否 否 合营公司 317,000 1,294 河北蔚州能源 综合开发有限 公司 80,000 1年 6.34 流动资 金借款 信 用 否 否 否 否 否 合营公司 507,200 1,887 河北蔚州能源 综合开发有限 公司 100,000 1年 6.34 流动资 金借款 信 用 否 否 否 否 否 合营公司 634,000 2,358 河北蔚州能源 综合开发有限 公司 110,700 1年 6.34 流动资 金借款 信 用 否 否 否 否 否 合营公司 701,838 4,540 河北蔚州能源 综合开发有限 公司 40,000 1年 6.34 流动资 金借款 信 用 否 否 否 否 否 合营公司 253,600 253 河北蔚州能源 综合开发有限 公司 100,000 1年 6.34 流动资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 合营公司 634,000 282 河北蔚州能源 综合开发有限 公司 34,500 1年 6.34 流动资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 合营公司 218,730 140 山西大唐运城 发电有限责任 公司 50,000 3年 6.15 流动资 金借款 信 用 否 否 否 否 否 联营公司 922,500 3,118 山西大唐运城 发电有限责任 公司 185,000 3年 6.15 流动资 金借款 信 用 否 否 否 否 否 联营公司 3,413,250 18,176 山西大唐运城 发电有限责任 公司 185,000 3年 6.15 流动资 金借款 信 用 否 否 否 否 否 联营公司 3,413,250 11,536 山西大唐运城 发电有限责任 公司 100,000 3年 6.15 流动资 金借款 信 用 否 否 否 否 否 联营公司 1,845,000 6,235 重庆大唐国际 武隆水电开发 有限公司 35,000 7年 6.026 乌江银 盘水电 站项目 建设 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 1,476,370 1,733 重庆大唐国际 武隆水电开发 有限公司 20,000 0.5 年 5.04 流动资 金借款 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 50,400 20 重庆大唐国际 武隆水电开发 有限公司 15,000 0.5 年 5.04 流动资 金借款 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 37,800 223 云南大唐国际 李仙江流域水 电开发有限公 司 300,000 7年 6.026 流动资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 12,654,600 18,078 深圳大唐宝昌 燃气发电有限 公司 300,000 7年 6.026 流动资 金贷款 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 12,654,600 16,521 深圳大唐宝昌 燃气发电有限 公司 295,000 1年 6.6 流动资 金贷款 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 1,947,000 19,740 深圳大唐宝昌 燃气发电有限 公司 70,000 1年 6.6 流动资 金贷款 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 462,000 2,759 深圳大唐宝昌 燃气发电有限 公司 50,000 1年 6 流动资 金贷款 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 300,000 808 深圳大唐宝昌 燃气发电有限 公司 20,000 1年 6 流动资 金贷款 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 120,000 40 内蒙古大唐国 际再生资源开 发有限公司 400,000 1年 6 流动资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 2,400,000 550 内蒙古大唐国 际再生资源开 发有限公司 150,000 1年 6 项目资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 900,000 5,800 内蒙古大唐国 际再生资源开 发有限公司 200,000 1年 6 流动资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 1,200,000 5,133 内蒙古大唐国 际托克托发电 有限责任公司 200,000 1年 6 流动资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 1,200,000 867 内蒙古大唐国 际呼和浩特热 电有限责任 公司 140,000 1年 6 流动资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 840,000 4,598 内蒙古大唐国 际呼和浩特热 电有限责任 公司 140,000 1年 6 流动资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 840,000 2,319 内蒙古大唐国 际呼和浩特热 电有限责任公 司 70,000 1年 6 流动资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 控股 子公司 420,000 840 辽宁大唐国际 锦州热电有限 责任公司 100,000 1年 6 流动资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 全资 子公司 600,000 1,067 辽宁大唐国际 锦州热电有限 责任公司 25,000 1年 5.4 流动资 金周转 信 用 否 否 否 否 否 全资 子公司 135,000 203 江西大唐国际 新余发电有限 责任公司 100,000 （未完）  |