[中报]基金丰和：2014年半年度报告
丰和价值证券投资基金 2014年半年度报告 2014年6月30日 基金管理人：嘉实基金管理有限公司 基金托管人：中国农业银行股份有限公司 送出日期：2014年8月25日 §1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经全部独立 董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2014年8月20日复核了本 报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核 内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2014年1月1日起至2014年6月30日止。 1.2 目录 §1 重要提示及目录 .................................................................................................................................. 2 1.1 重要提示 ..................................................................................................................................... 2 1.2 目录 ............................................................................................................................................. 3 §2 基金简介 .............................................................................................................................................. 5 2.1 基金基本情况 .............................................................................................................................. 5 2.2 基金产品说明 .............................................................................................................................. 5 2.3 基金管理人和基金托管人 .......................................................................................................... 5 2.4 信息披露方式 .............................................................................................................................. 6 2.5 其他相关资料 .............................................................................................................................. 6 §3 主要财务指标和基金净值表现 ........................................................................................................... 6 3.1 主要会计数据和财务指标 .......................................................................................................... 6 3.2 基金净值表现 .............................................................................................................................. 7 §4 管理人报告 .......................................................................................................................................... 8 4.1 基金管理人及基金经理情况 ...................................................................................................... 8 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 .............................................................. 9 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 .......................................................................... 9 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 10 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 10 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 11 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 11 §5 托管人报告 ........................................................................................................................................ 11 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 11 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 11 5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ........................ 12 §6 半年度财务会计报告（未经审计） ................................................................................................. 12 6.1 资产负债表 ............................................................................................................................... 12 6.2 利润表 ....................................................................................................................................... 13 6.3 所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 14 6.4 报表附注 ................................................................................................................................... 15 §7 投资组合报告 .................................................................................................................................... 32 7.1 期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 32 7.2 期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 32 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 33 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 34 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 36 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 36 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 36 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 36 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 36 7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 .................................................................. 37 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 37 7.12 投资组合报告附注 .................................................................................................................. 37 §8 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 37 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 37 8.2 期末上市基金前十名持有人 .................................................................................................... 38 §9 重大事件揭示 .................................................................................................................................... 38 9.1 基金份额持有人大会决议 ........................................................................................................ 38 9.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ........................................ 38 9.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ............................................................ 38 9.4 基金投资策略的改变 ................................................................................................................ 39 9.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................... 39 9.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................... 39 9.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 ................................................................................ 39 §10 备查文件目录 .................................................................................................................................. 40 10.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 40 10.2 存放地点 ................................................................................................................................. 41 10.3 查阅方式 ................................................................................................................................. 41 §2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 丰和价值证券投资基金 基金简称 嘉实丰和价值封闭 场内简称 基金丰和 基金主代码 184721 基金运作方式 契约型封闭式 基金合同生效日 2002年3月22日 基金管理人 嘉实基金管理有限公司 基金托管人 中国农业银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 3,000,000,000.00份 基金合同存续期 15年 基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所 上市日期 2002-04-04 2.2 基金产品说明 投资目标 本基金为价值型证券投资基金，主要投资于依照有关 区分股票价值、成长特征的指标所界定的价值型股票， 通过对投资组合的动态调整来分散和控制风险，在注 重基金资产安全的前提下，追求基金资产的长期稳定 增值。 投资策略 本基金采用“自上而下”与“自下而上”相结合的投 资方法,在综合宏观经济发展情况、政策取向、证券市 场走势等多种因素的基础上，确定基金在股票、国债 上的投资比例。坚持价值型投资理念，确立以相对价 值判断为核心，兼顾对公司内在价值评估的选股思路； 同时，以基本分析为基础，重视数量分析，系统考察 上市公司的投资价值，最终确定所投资的股票，并以 技术分析辅助个股投资的时机选择。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 嘉实基金管理有限公司 中国农业银行股份有限公司 信息披露负责人 姓名 胡勇钦 李芳菲 联系电话 （010）65215588 （010）66060069 电子邮箱 service@jsfund.cn lifangfei@abchina.com 客户服务电话 400-600-8800 95599 传真 （010）65182266 （010）68121816 注册地址 上海市浦东新区世纪大道8 号上海国金中心二期23楼 01-03单元 北京市东城区建国门内大街69 号 办公地址 北京市建国门北大街8号 北京市西城复兴门内大街28号 华润大厦8层 凯晨世贸中心东座F9 邮政编码 100005 100031 法定代表人 安奎 蒋超良 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》 登载基金半年度报告正文的管理人互联网 网址 http://www.jsfund.cn 基金半年度报告备置地点 北京市建国门北大街8号华润大厦8层嘉实基金管 理有限公司 2.5 其他相关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司深 圳分公司 深圳市深南中路1093号中信大厦 18楼 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期间数据和指标 报告期(2014年1月1日 - 2014年6月30日 ) 本期已实现收益 2,906,109.18 本期利润 -152,820,077.71 加权平均基金份额本期利润 -0.0509 本期加权平均净值利润率 -5.02% 本期基金份额净值增长率 -4.77% 3.1.2 期末数据和指标 报告期末( 2014年6月30日 ) 期末可供分配利润 -184,437,665.13 期末可供分配基金份额利润 -0.0615 期末基金资产净值 3,050,378,997.79 期末基金份额净值 1.0168 3.1.3 累计期末指标 报告期末( 2014年6月30日 ) 基金份额累计净值增长率 380.97% 注：（1）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益） 扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益；（2）所述基金 业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字； （3）期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①－③ ②－④ 过去一个月 2.26% 1.62% 过去三个月 3.84% 1.98% 过去六个月 -4.77% 2.20% 过去一年 2.46% 2.15% 过去三年 0.06% 2.17% 自基金合同 生效起至今 380.97% 2.59% 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较 图：嘉实丰和价值封闭累计份额净值增长率的历史走势对比图 （2002年3月22日至2014年6月30日） 注：按基金合同约定，本基金自基金合同生效日起3个月内为建仓期。建仓期结束时本基金的各 项投资比例符合基金合同（七、（四）投资组合）的有关约定：（1）本基金投资于股票、债券的比 重不低于基金资产总值的80%，投资于国债的比重不低于基金资产净值的20%；（2）本基金投资 于一家上市公司的股票，不超过基金资产净值的10%；（3）本基金与由本基金管理人管理的其他 基金持有一家公司发行的证券总和，不超过该证券的10%；（4）本基金股票投资组合的平均B/P 值高于沪深A股市场的平均B/P值；（5）遵守中国证监会规定的其他比例限制。 §4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 本基金管理人为嘉实基金管理有限公司，成立于1999年3月25日，是经中国证监会批准设 立的第一批基金管理公司之一，是中外合资基金管理公司。公司注册地上海，公司总部设在北京， 在深圳、成都、杭州、青岛、南京、福州、广州设有分公司。公司获得首批全国社保基金、企业 年金投资管理人和QDII、特定资产管理业务资格。 截止2014年6月30日，基金管理人共管理1只封闭式证券投资基金、62只开放式证券投资 基金，具体包括嘉实丰和价值封闭、嘉实成长收益混合、嘉实增长混合、嘉实稳健混合、嘉实债 券、嘉实服务增值行业混合、嘉实优质企业股票、嘉实货币、嘉实沪深300ETF联接（LOF）、嘉实 超短债债券、嘉实主题混合、嘉实策略混合、嘉实海外中国股票(QDII)、嘉实研究精选股票、嘉 实多元债券、嘉实量化阿尔法股票、嘉实回报混合、嘉实基本面50指数（LOF）、嘉实价值优势股 票、嘉实稳固收益债券、嘉实H股指数（QDII-LOF）、嘉实主题新动力股票、嘉实多利分级债券、 嘉实领先成长股票、嘉实深证基本面120ETF、嘉实深证基本面120ETF联接、嘉实黄金 （QDII-FOF-LOF）、嘉实信用债券、嘉实周期优选股票、嘉实安心货币、嘉实中创400ETF、嘉实 中创400ETF联接、嘉实沪深300ETF、嘉实优化红利股票、嘉实全球房地产（QDII）、嘉实理财宝 7天债券、嘉实增强收益定期债券、嘉实纯债债券、嘉实中证中期企业债指数（LOF）、嘉实中证 500ETF、嘉实增强信用定期债券、嘉实中证500ETF联接、嘉实中证中期国债ETF、嘉实中证金边 中期国债ETF联接、嘉实丰益纯债定期债券、嘉实研究阿尔法股票、嘉实如意宝定期债券、嘉实 美国成长股票（QDII）、嘉实丰益策略定期债券、嘉实丰益信用定期债券、嘉实新兴市场双币分级 债券、嘉实绝对收益策略定期混合、嘉实宝A/B、嘉实活期宝货币、嘉实1个月理财债券、嘉实 活钱包货币、嘉实泰和混合、嘉实薪金宝货币、嘉实对冲套利定期混合、嘉实中证主要消费ETF、 嘉实中证医药卫生ETF、嘉实中证金融地产ETF、嘉实3个月理财债券等证券投资基金。其中嘉实 增长混合、嘉实稳健混合和嘉实债券3只开放式基金属于嘉实理财通系列基金，同时，管理多个 全国社保基金、企业年金、特定客户资产投资组合。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 姓名 职务 任本基金的基金经理（助理）期限 证券从 业年限 说明 任职日期 离任日期 顾义河 本基金基金 经理、嘉实 价值优势股 票基金经理 2009年6月17日 - 13年 曾任职于中银国 际控股有限公司， 2002年9月加盟 嘉实基金管理有 限公司，先后任分 析师、高级分析 师。硕士研究生， 具有基金从业资 格，中国国籍。 注：（1）任职日期、离任日期指公司作出决定后公告之日；（2）证券从业的含义遵从行业协会《证 券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 报告期内，本基金管理人严格遵循了《证券法》、《证券投资基金法》及其各项配套法规、《丰 和价值证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管 理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益。本基金运作管 理符合有关法律法规和基金合同的规定和约定，无损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内，基金管理人严格执行证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和 公司内部公平交易制度，各投资组合按投资管理制度和流程独立决策，并在获得投资信息、投资 建议和实施投资决策方面享有公平的机会；通过完善交易范围内各类交易的公平交易执行细则、 严格的流程控制、持续的技术改进，确保公平交易原则的实现；通过IT系统和人工监控等方式进 行日常监控，公平对待旗下管理的所有投资组合。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内，公司旗下所有投资组合参与交易所公开竞价交易中，同日反向交易成交较少的单 边交易量超过该证券当日成交量的5%的，合计3次，均为旗下ETF因被动跟踪标的指数的需要而 和其他组合发生反向交易，但不存在利益输送行为。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 报告期内，市场一季度整体下行，二季度微幅上涨，结构分化持续扩大。风格上，创业板指 数大幅跑赢中证500指数，而后者小幅跑赢沪深300及上证50指数。 从经济方面看，我们认为：第一，上半年中国经济宏观经济持续面临较大的压力，经济增速 呈下行趋势，投资增速尤其是地产增速明显放缓，政府逐步推出稳增长政策，后期不断加大力度， 力图通过定向降准、再贷款、加大财政支出等措施力保经济目标实现，二季度后期政策效果逐渐 显现；第二，受中国周边局势及全球地缘冲突事件影响，中国一方面通过加大对发展中国家的援 助和贷款来增加在国际范围的话语权，另一方面加大对事关中国战略利益的航洋、国防等工业的 扶持力度，相关行业将持续受到影响。 从资金面的供求状况看，受超预期宽松的货币政策作用下，银行间资金利率首先出现下降， 后期长端利率也出现下降，资金面明显宽松，市场信心得到提振；新股重启一波三折，在短暂停 摆后再度重启，体现出了管理层对市场的呵护，但中长期看股票供应的压力仍然较大。 综观上半年，一季度医疗服务、医疗器械、网络等行业表现较好，但二季度表现较差；计算 机、电动车、汽车虽有反复，但整个上半年表现较好。食品饮料、食品加工、环保表现较差。地 产前期表现较差，但在后期随着稳增长政策退出有明显恢复。 本基金报告期内持续超配医药、建筑装饰、信息安全等板块，增持了汽车、有色金属等板块， 减持了电气设备、家电、乳业和部分业绩不达预期的医药股。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截至本报告期末本基金份额净值为1.0168元，本报告期基金份额净值增长率为-4.77%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望下半年，我们认为：首先，稳增长将是中国经济的主基调，但调结构的动力依然存在， 适度宽松的政策可期，区域振兴、行政体制改革等措施值得期待；其次，成长股将继续分化，市 场化并购重组带来的机会可期，国企改革、沪港通、QFII制度改革等举策将有望推动大盘蓝筹股 价值重估，市场的结构分化将可能得到一定程度的缩小；第三，IPO重启、注册制改革将继续对 市场形成较大的供给压力；最后，地缘政治冲突将会对国内经济和相关行业形成影响。 综合来看，我们认为市场下半年市场结构分化会有所缩小，但在经济转型背景下，市场将很 难有趋势性机会，我们将继续淡化维持仓位选择，寻找结构性机会，继续持有医药、建筑装饰、 信息安全、智能卡、汽车、地产等行业，择机增持新能源汽车、传媒、乳业等行业。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 报告期内，本基金管理人严格遵守《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算业务指引》以 及中国证监会相关规定和基金合同的约定，日常估值由基金管理人与基金托管人一同进行，基金 份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。月末、年 中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。 本基金管理人设立估值专业委员会，委员由固定收益、交易、运营、风险管理、监察稽核等 部门负责人组成，负责研究、指导基金估值业务。基金管理人估值委员和基金会计均具有专业胜 任能力和相关工作经历。报告期内，固定收益部门负责人同时兼任基金经理、估值委员，基金经 理参加估值专业委员会会议，但不介入基金日常估值业务；参与估值流程各方之间不存在任何重 大利益冲突；与估值相关的机构包括上海、深圳证券交易所，中国证券登记结算有限责任公司， 中央国债登记结算有限责任公司以及中国证券业协会等。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 （1）报告期内本基金未实施利润分配； （2）根据本报告3.1.1“本期利润”为-152,820,077.71元、3.1.2“期末可供分配利润”为 -184,437,665.13元、3.1.2“期末可供分配基金份额利润”-0.0615元，以及本基金基金合同（十 八（二）收益分配原则）“3、基金当年收益先弥补上一年度亏损后，才可进行当年收益分配”， 因此本基金报告期内未实施利润分配，符合基金合同的约定。 §5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 在托管本基金的过程中，本基金托管人中国农业银行股份有限公司严格遵守《证券投资基金 法》相关法律法规的规定以及基金合同、托管协议的约定，对本基金基金管理人—嘉实基金管理 有限公司2014 年 1 月 1 日至 2014年 6 月30 日基金的投资运作，进行了认真、独立的会计 核算和必要的投资监督，认真履行了托管人的义务，没有从事任何损害基金份额持有人利益的行 为。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本托管人认为, 嘉实基金管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金份 额申购赎回价格的计算、基金费用开支及利润分配等问题上，不存在损害基金份额持有人利益的 行为；在报告期内，严格遵守了《证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格 按照基金合同的规定进行。 5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人认为，嘉实基金管理有限公司的信息披露事务符合《证券投资基金信息披露管理办 法》及其他相关法律法规的规定，基金管理人所编制和披露的本基金半年度报告中的财务指标、 净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等信息真实、准确、完整，未发现有损 害基金持有人利益的行为。 §6 半年度财务会计报告（未经审计） 6.1 资产负债表 会计主体：丰和价值证券投资基金 报告截止日： 2014年6月30日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 2014年6月30日 上年度末 2013年12月31日 资 产： 银行存款 6.4.7.1 369,664,901.80 54,631,389.49 结算备付金 1,020,242.85 4,004,620.05 存出保证金 785,495.03 1,015,941.44 交易性金融资产 6.4.7.2 2,691,708,421.16 3,145,413,996.00 其中：股票投资 2,063,210,421.16 2,486,617,496.00 基金投资 - - 债券投资 628,498,000.00 658,796,500.00 资产支持证券投资 - - 贵金属投资 - - 衍生金融资产 6.4.7.3 - - 买入返售金融资产 6.4.7.4 - - 应收证券清算款 - - 应收利息 6.4.7.5 15,377,229.87 10,691,516.63 应收股利 - - 应收申购款 - - 递延所得税资产 - - 其他资产 6.4.7.6 30,247.17 - 资产总计 3,078,586,537.88 3,215,757,463.61 负债和所有者权益 附注号 本期末 2014年6月30日 上年度末 2013年12月31日 负 债： 短期借款 - - 交易性金融负债 - - 衍生金融负债 6.4.7.3 - - 卖出回购金融资产款 - - 应付证券清算款 20,719,031.70 3,267,336.54 应付赎回款 - - 应付管理人报酬 3,678,608.79 4,059,864.00 应付托管费 613,101.52 676,644.01 应付销售服务费 - - 应付交易费用 6.4.7.7 908,367.78 2,064,467.54 应交税费 1,340,076.02 1,340,076.02 应付利息 - - 应付利润 - - 递延所得税负债 - - 其他负债 6.4.7.8 948,354.28 1,150,000.00 负债合计 28,207,540.09 12,558,388.11 所有者权益： 实收基金 6.4.7.9 3,000,000,000.00 3,000,000,000.00 未分配利润 6.4.7.10 50,378,997.79 203,199,075.50 所有者权益合计 3,050,378,997.79 3,203,199,075.50 负债和所有者权益总计 3,078,586,537.88 3,215,757,463.61 注：报告截止日2014年6月30日，基金份额净值1.0168元，基金份额总额3,000,000,000.00 份。 6.2 利润表 会计主体：丰和价值证券投资基金 本报告期：2014年1月1日至2014年6月30日 单位：人民币元 项 目 附注号 本期 2014年1月1日至 2014年6月30日 上年度可比期间 2013年1月1日至 2013年6月30日 一、收入 -121,138,566.99 247,768,329.64 1.利息收入 13,759,063.55 11,416,339.86 其中：存款利息收入 6.4.7.11 524,500.13 495,323.50 债券利息收入 13,234,563.42 10,891,612.95 资产支持证券利息收入 - - 买入返售金融资产收入 - 29,403.41 其他利息收入 - - 2.投资收益 20,828,556.35 108,663,557.15 其中：股票投资收益 6.4.7.12 4,049,381.80 92,417,331.18 基金投资收益 - - 债券投资收益 6.4.7.13 665,432.14 92,010.00 资产支持证券投资收益 - - 贵金属投资收益 - - 衍生工具收益 6.4.7.14 - - 股利收益 6.4.7.15 16,113,742.41 16,154,215.97 3.公允价值变动收益 6.4.7.16 -155,726,186.89 127,688,432.63 4.汇兑收益 - - 5.其他收入 6.4.7.17 - - 减：二、费用 31,681,510.72 33,759,910.74 1．管理人报酬 22,678,235.30 22,202,901.46 2．托管费 3,779,705.92 3,700,483.52 3．销售服务费 - - 4．交易费用 6.4.7.18 4,984,316.13 7,615,413.08 5．利息支出 - - 其中：卖出回购金融资产支出 - - 6．其他费用 6.4.7.19 239,253.37 241,112.68 三、利润总额 -152,820,077.71 214,008,418.90 减：所得税费用 - - 四、净利润 -152,820,077.71 214,008,418.90 6.3 所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：丰和价值证券投资基金 本报告期：2014年1月1日至2014年6月30日 单位：人民币元 项目 本期 2014年1月1日至2014年6月30日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 金净值） 3,000,000,000.00 203,199,075.50 3,203,199,075.50 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数（本 期利润） - -152,820,077.71 -152,820,077.71 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 - - - 其中：1.基金申购款 - - - 2.基金赎回款 - - - 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 金净值变动 - - - 五、期末所有者权益（基 金净值） 3,000,000,000.00 50,378,997.79 3,050,378,997.79 项目 上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 金净值） 3,000,000,000.00 -236,684,095.52 2,763,315,904.48 二、本期经营活动产生 的基金净值变动数（本 期利润） - 214,008,418.90 214,008,418.90 三、本期基金份额交易 产生的基金净值变动数 - - - 其中：1.基金申购款 - - - 2.基金赎回款 - - - 四、本期向基金份额持 有人分配利润产生的基 金净值变动 - - - 五、期末所有者权益（基 金净值） 3,000,000,000.00 -22,675,676.62 2,977,324,323.38 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 6.1 至 6.4 财务报表由下列负责人签署： ______赵学军______ ______李松林______ ____王红____ 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 丰和价值证券投资基金(以下简称“本基金”)由嘉实基金管理有限公司、广发证券股份有限 公司、北京证券有限责任公司、中诚信托有限责任公司和吉林省信托投资有限责任公司五家发起 人依照《证券投资基金管理暂行办法》及其他有关规定和《丰和价值证券投资基金基金合同》发 起，经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监基金字[2001]60号文批准，于 2002年3月22日募集成立。本基金为契约型封闭式，存续期为15年，发行规模为30亿份基金 份额。 本基金的基金管理人为嘉实基金管理有限公司，基金托管人为中国农业银行股份有限公司。 本基金经深圳证券交易所(以下简称“深交所”)深证上字[2002]19号文审核同意，于2002年4 月4日在深交所挂牌交易。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《丰和价值证券投资基金基金合同》的有关规定， 本基金的投资范围为国内依法发行、上市的股票、债券及中国证监会允许基金投资的其他金融工 具。本基金投资于股票、债券的比重不低于基金资产总值的80%，投资于国债的比重不低于基金 资产净值的20%。 6.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日颁布的《企业会计准则－基本准则》和38 项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定(以下 合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露XBRL模板第3号<年度报告 和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会颁布的《证券投资基金会计核算业务指引》、《丰和价 值证券投资基金基金合同》和中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2014年6月30日的 财务状况以及2014年上半年的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。 6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致。 6.4.5 差错更正的说明 本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。 6.4.6 税项 根据财政部、国家税务总局财税[1998]55号《关于证券投资基金税收问题的通知》、财税 [2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85号《关于实施上市公司股息红 利差别化个人所得税政策有关问题的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下： (1)以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。基金买卖股票、债券的 差价收入不予征收营业税 (2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收 入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (3)对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴20%的 个人所得税。自2013年1月1日起，对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在1个月 以内(含1个月)的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在1个月以上至1年(含1 年)的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过1年的，暂减按25%计入应纳税所得额。对 基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间 自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上述所得统 一适用20%的税率计征个人所得税。 (4)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。 6.4.7 重要财务报表项目的说明 6.4.7.1 银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 2014年6月30日 活期存款 369,664,901.80 定期存款 - 其中：存款期限1-3个月 - 其他存款 - 合计： 369,664,901.80 6.4.7.2 交易性金融资产 单位：人民币元 项目 本期末 2014年6月30日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 1,826,170,505.39 2,063,210,421.16 237,039,915.77 贵金属投资-金交所 黄金合约 - - - 债券 交易所市场 - - - 银行间市场 630,721,252.85 628,498,000.00 -2,223,252.85 合计 630,721,252.85 628,498,000.00 -2,223,252.85 资产支持证券 - - - 基金 - - - 其他 - - - 合计 2,456,891,758.24 2,691,708,421.16 234,816,662.92 6.4.7.3 衍生金融资产/负债 本期末（2014年6月30日），本基金未持有衍生金融资产/负债。 6.4.7.4 买入返售金融资产 6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 本期末（2014年6月30日），本基金未持有买入返售金融资产。 6.4.7.4.2 期末买断式逆回购交易中取得的债券 本期末（2014年6月30日），本基金无买断式逆回购交易中取得的债券。 6.4.7.5 应收利息 单位：人民币元 项目 本期末 2014年6月30日 应收活期存款利息 60,481.45 应收定期存款利息 - 应收其他存款利息 - 应收结算备付金利息 413.19 应收债券利息 15,316,017.08 应收买入返售证券利息 - 应收申购款利息 - 应收黄金合约拆借孳息 - 其他 318.15 合计 15,377,229.87 6.4.7.6 其他资产 单位：人民币元 项目 本期末 2014年6月30日 其他应收款 - 待摊费用 30,247.17 合计 30,247.17 6.4.7.7 应付交易费用 单位：人民币元 项目 本期末 2014年6月30日 交易所市场应付交易费用 906,817.78 银行间市场应付交易费用 1,550.00 合计 908,367.78 6.4.7.8 其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2014年6月30日 应付券商交易单元保证金 750,000.00 应付赎回费 - 预提费用 198,354.28 合计 948,354.28 6.4.7.9 实收基金 金额单位：人民币元 项目 本期 2014年1月1日至2014年6月30日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 3,000,000,000.00 3,000,000,000.00 本期申购 - - 本期赎回 - - 本期末 3,000,000,000.00 3,000,000,000.00 6.4.7.10 未分配利润 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 -187,343,774.31 390,542,849.81 203,199,075.50 本期利润 2,906,109.18 -155,726,186.89 -152,820,077.71 本期基金份额交易 产生的变动数 - - - 其中：基金申购款 - - - 基金赎回款 - - - 本期已分配利润 - - - 本期末 -184,437,665.13 234,816,662.92 50,378,997.79 6.4.7.11 存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2014年1月1日至2014年6月30日 活期存款利息收入 487,536.99 定期存款利息收入 - 其他存款利息收入 - 结算备付金利息收入 29,868.24 其他 7,094.90 合计 524,500.13 6.4.7.12 股票投资收益 单位：人民币元 项目 本期 2014年1月1日至2014年6月30日 卖出股票成交总额 1,978,402,227.56 减：卖出股票成本总额 1,974,352,845.76 买卖股票差价收入 4,049,381.80 6.4.7.13 债券投资收益 单位：人民币元 项目 本期 2014年1月1日至2014年6月30日 卖出债券及债券到期兑付成交总额 272,386,788.49 减：卖出债券及债券到期兑付成本总额 264,257,987.86 减：应收利息总额 7,463,368.49 债券投资收益 665,432.14 6.4.7.14 衍生工具收益 本期（2014年1月1日至2014年6月30日），本基金无衍生工具收益。 6.4.7.15 股利收益 单位：人民币元 项目 本期 2014年1月1日至2014年6月30日 股票投资产生的股利收益 16,113,742.41 基金投资产生的股利收益 - 合计 16,113,742.41 6.4.7.16 公允价值变动收益 单位：人民币元 项目名称 本期 2014年1月1日至2014年6月30日 1.交易性金融资产 -155,726,186.89 ——股票投资 -169,610,124.75 ——债券投资 13,883,937.86 ——资产支持证券投资 - ——贵金属投资 - ——其他 - 2.衍生工具 - ——权证投资 - 3.其他 - 合计 -155,726,186.89 6.4.7.17 其他收入 本期（2014年1月1日至2014年6月30日），本基金无其他收入。 6.4.7.18 交易费用 单位：人民币元 项目 本期 2014年1月1日至2014年6月30日 交易所市场交易费用 4,981,966.13 银行间市场交易费用 2,350.00 合计 4,984,316.13 6.4.7.19 其他费用 单位：人民币元 项目 本期 2014年1月1日至2014年6月30日 审计费用 49,588.57 信息披露费 148,765.71 上市费 29,752.83 银行费用 2,146.26 帐户维护费 9,000.00 合计 239,253.37 6.4.8 或有事项、资产负债表日后事项的说明 6.4.8.1 或有事项 截至资产负债表日，本基金无重大或有事项。 6.4.8.2 资产负债表日后事项 截至财务报表批准日，本基金无重大资产负债表日后事项。 6.4.9 关联方关系 6.4.9.1 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况 本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方未发生变化。 6.4.9.2 本报告期与基金发生关联交易的各关联方 关联方名称 与本基金的关系 嘉实基金管理有限公司 基金发起人、基金管理人 中国农业银行股份有限公司(中国农业银 行) 基金托管人 6.4.10 本报告期及上年度可比期间的关联方交易 下述关联方交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 6.4.10.1 通过关联方交易单元进行的交易 本期（2014年1月1日至2014年6月30日）及上年度可比期间(2013年1月1日至2013 年6月30日)，本基金未通过关联方交易单元进行交易。 6.4.10.2 关联方报酬 6.4.10.2.1 基金管理费 单位：人民币元 项目 本期 2014年1月1日至2014年6月 30日 上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30 日 当期发生的基金应支付 的管理费 22,678,235.30 22,202,901.46 其中：支付销售机构的客 户维护费 - - 注：支付基金管理人嘉实基金管理有限公司的管理人报酬按前一日基金资产净值1.5%的年费率计 提，逐日累计至每月月底，按月支付。如果由于卖出回购证券和现金分红以外原因造成基金持有 现金比例超过基金资产净值的20%，超过部分不计提基金管理人报酬。 其计算公式为：日管理 人报酬＝前一日基金资产净值×1.5% / 当年天数。 6.4.10.2.2 基金托管费 单位：人民币元 项目 本期 2014年1月1日至2014年6月 30日 上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30 日 当期发生的基金应支付 的托管费 3,779,705.92 3,700,483.52 注：支付基金托管人中国农业银行的托管费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，逐日累 计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日托管费＝前一日基金资产净值×0.25% / 当年天数。 6.4.10.3 与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 本期（2014年1月1日至2014年6月30日），本基金未与关联方进行银行间同业市场的债 券(含回购)交易。 6.4.10.4 各关联方投资本基金的情况 6.4.10.4.1 报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 份额单位：份 项目 本期 2014年1月1日至2014年6 月30日 上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30 日 基金合同生效日（ 2002年 3月22日 ）持有的基金份 额 - - 期初持有的基金份额 12,010,000.00 12,010,000.00 期间申购/买入总份额 - - 期间因拆分变动份额 - - 减：期间赎回/卖出总份额 - - 期末持有的基金份额 12,010,000.00 12,010,000.00 期末持有的基金份额 占基金总份额比例 0.40% 0.40% 注：基金管理人作为本基金发起人，于本基金发行期间2002年3月15日至2002年3月18日 通过网下配售认购本基金份额6,000,000份，每份发行价格为1.01元，其中：面值为1.00元； 发行费用为0.01元；通过二级市场买入本基金基金份额6,010,000份，交易费用按交易所公布的 基金交易费率计算并支付。 6.4.10.4.2 报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 份额单位：份 关联 方名 称 本期末 2014年6月30日 上年度末 2013年12月31日 持有的 基金份额 持有的基 金份额 占基金总 份额的比 例 持有的 基金份额 持有的基金 份额 占基金总份 额的比例 中诚信 托有限 责任公 司 6,000,000.00 0.20% 6,000,000.00 0.20% 立信投 资有限 责任公 司 3,000,000.00 0.10% 3,000,000.00 0.10% 广发证 券股份 有限公 司 3,000,000.00 0.10% 3,000,000.00 0.10% 注：（1）中诚信托有限责任公司（原中煤信托投资有限责任公司）、吉林省信托投资有限责任公司、 广发证券股份有限公司作为本基金发起人，均于本基金发行期间2002年3月15日至2002年3 月18日通过网下配售各认购本基金份额6,000,000份，每份发行价格为1.01元，其中：面值为 1.00元；发行费用为0.01元。基金合同生效一年以后的存续期间，各基金发起人持有的基金份 额不得低于其认购基金份额的50%。 （2）吉林省信托投资有限责任公司作为本基金发起人，其持有的本基金3,000,000份转让给立信 投资有限责任公司，于2008年3月31日在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司办理完过 户手续。 6.4.10.5 由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 关联方 名称 本期 2014年1月1日至2014年6月30日 上年度可比期间 2013年1月1日至2013年6月30日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国农业银行 369,664,901.80 487,536.99 231,076,988.02 454,100.49 注：本基金的银行存款由基金托管人中国农业银行保管，按银行同业利率计息。 6.4.10.6 本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 本期（2014年1月1日至2014年6月30日）及上年度可比期间(2013年1月1日至2013 年6月30日)，本基金未在承销期内参与认购关联方承销的证券。 6.4.11 利润分配情况 本期（2014年1月1日至2014年6月30日），本基金未实施利润分配。 6.4.12 期末（ 2014年6月30日 ）本基金持有的流通受限证券 6.4.12.1 因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 6.4.12.1.1 受限证券类别：股票 金额单位：人民币元 证券 代码 证券 名称 成功 认购日 可流 通日 流通受 限类型 认购 价格 期末估 值单价 数量 （单位：股） 期末 成本总额 期末估值总 额 备注 603369 今世 缘 2014年 6月25 日 2014 年7月 3日 未上市 16.93 16.93 20,155 341,224.15 341,224.15 - 6.4.12.1.2 受限证券类别：债券 本期末（2014年6月30日），本基金未持有流通受限的债券。 6.4.12.1.3 受限证券类别：其他 本期末（2014年6月30日），本基金未持有流通受限的其他证券。 6.4.12.2 期末持有的暂时停牌等流通受限股票 金额单位：人民币元 股票 代码 股票 名称 停牌 日期 停 牌 原 因 期末 估值单 价 复牌 日期 复牌 开盘单 价 数量（股） 期末 成本总额 期末估值总 额 备注 601012 隆基 2014 重大 15.50 2014 15.60 2,417,161 20,632,795.32 37,465,995.50 - 股份 年6月 19日 事项 停牌 年7月 1日 002466 天齐 锂业 2014 年4月 29日 重大 事项 停牌 43.16 未知 未知 560,966 27,877,147.01 24,211,292.56 - 000807 云铝 股份 2014 年5月 5日 重大 事项 停牌 3.25 2014 年7月 28日 3.58 1,000,000 3,950,873.75 3,250,000.00 - 6.4.12.3 期末债券正回购交易中作为抵押的债券 6.4.12.3.1 银行间市场债券正回购 本期末（2014年6月30日），本基金无银行间市场债券正回购余额。 6.4.12.3.2 交易所市场债券正回购 本期末（2014年6月30日），本基金无交易所市场债券正回购余额。 6.4.13 金融工具风险及管理 6.4.13.1 风险管理政策和组织架构 本基金为进行价值型投资的股票型证券投资基金，属于较高风险品种。本基金投资的金融工 具主要包括股票投资、债券投资及权证投资等。本基金在日常经营活动中面临的与这些金融工具 相关的风险主要包括信用风险、流动性风险及市场风险。本基金的基金管理人从事风险管理的主 要目标是争取将以上风险控制在限定的范围之内，主要投资于依照有关区分股票价值、成长特征 的指标所界定的价值型股票，通过对投资组合的动态调整来分散和控制风险，在注重基金资产安 全的前提下，追求基金资产的长期稳定增值。 本基金的基金管理人董事会重视建立完善的公司治理结构与内部控制体系，公司董事会对公 司建立内部控制系统和维持其有效性承担最终责任。董事会下设风险管理与内审委员会，负责检 查公司内部管理制度的合法合规性及内控制度的执行情况，充分发挥独立董事监督职能，保护投 资者利益和公司合法权益。 为了有效控制基金运作和管理中存在的风险，本基金的基金管理人设立风险控制委员会，由 公司总经理、督察长以及部门总监组成，负责全面评估公司经营管理过程中的各项风险，并提出 防范化解措施。 本基金的基金管理人设立督察长制度，积极对公司各项制度、业务的合法合规性及内部控制 制度的执行情况进行监察、稽核，定期和不定期向董事会报告公司内部控制执行情况。监察稽核 部具体负责公司各项制度、业务的合法合规性及公司内部控制制度的执行情况的监察稽核工作。 公司管理层重视和支持监察稽核工作，并保证监察稽核部的独立性和权威性，配备了充足合格的 监察稽核人员，明确监察稽核部门及其各岗位的职责和工作流程、组织纪律。业务部门负责人为 所在部门的风险控制第一责任人，对本部门业务范围内的风险负有管控及时报告的义务。员工在 其岗位职责范围内承担相应风险管理责任。 本基金的基金管理人建立了以风险控制委员会为核心的、由督察长、风险控制委员会、监察 稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的风险管理架构体系。 本基金的基金管理人对于金融工具的风险管理方法主要是通过定性分析和定量分析的方法去 估测各种风险产生的可能损失。从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重程度和出现同类风 险损失的频度。而从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用金融工 具特征通过特定的风险量化指标、模型，日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度， 及时可靠地对各种风险进行监督、检查和评估，并通过相应决策，将风险控制在可承受的范围内。 6.4.13.2 信用风险 信用风险是指基金在交易过程中因交易对手未履行合约责任，或者基金所投资证券之发行人 出现违约、拒绝支付到期本息等情况，导致基金资产损失和收益变化的风险。 本基金的银行存款存放在本基金的托管人中国农业银行，与该银行存款相关的信用风险不重（未完）  |