[发行]300高贝B：更新招募说明书（2014年第2号）
招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金 更新的招募说明书 （二零一四年第二号） 基金管理人：招商基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 二〇一四年九月 重要提示 招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管 理委员会2013年6月6日《关于核准招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金募集的批 复》（证监许可〔2013〕764号文）核准公开募集。本基金的基金合同于2013年8月1日正 式生效。 招商基金管理有限公司（以下称“本基金管理人”或“管理人”）保证招募说明书的内 容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会核准，但中国证监会对本基金募集的核准， 并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风 险。 基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证 基金一定盈利，也不保证最低收益。当投资人赎回时，所得或会高于或低于投资人先前所支 付的金额。如对本招募说明书有任何疑问,应寻求独立及专业的财务意见。 本基金为股票型指数基金，具有较高风险、较高预期收益的特征。本基金基金合同生效 后，本基金分离为预期收益与风险不同的两种份额类别，招商300高贝塔A份额具有低风 险、收益相对稳定的特征；招商300高贝塔B份额具有高风险、高预期收益的特征。 在募集期内，通过代销机构场外认购本基金份额，单笔最低金额为1,000元人民币（含 认购费）。通过本公司电子商务网上交易平台办理本基金认购的，最低认购金额为单笔1,000 元。 通过具有基金代销资格的深交所会员单位认购本基金，单笔最低认购份额为50,000份。 本基金合同生效后，投资者在申购开放日办理招商300高贝塔份额申购时，场外单笔申购的 最低金额为1,000元人民币，场内单笔申购的最低金额为50,000元人民币。 投资有风险，过往业绩并不预示其未来表现。基金管理人所管理的其它基金的业绩并不 构成对本基金业绩表现的保证。投资人在认购（或申购）本基金时应认真阅读本招募说明书。 基金招募说明书自基金合同生效日起，每六个月更新一次，并于每六个月结束之日后的 45日内公告，更新内容截至每六个月的最后一日。 本更新招募说明书所载内容截止日为2014年8月1日，有关财务和业绩表现数据截止日为 2014年6月30日，财务和业绩表现数据未经审计。 本基金托管人中国银行股份有限公司已于2014年8月18日复核了本次更新的招募说明 书。 目 录 一、绪言.......................................................................................................................................... 3 二、释义.......................................................................................................................................... 4 三、基金管理人 ............................................................................................................................. 10 四、基金托管人 ............................................................................................................................. 19 五、相关服务机构 ......................................................................................................................... 21 六、基金份额的分类与净值计算规则 ......................................................................................... 33 七、基金的募集与基金合同的生效 ............................................................................................. 37 八、招商300高贝塔份额的申购和赎回 ..................................................................................... 38 九、招商300高贝塔A份额与招商300高贝塔B份额的上市交易........................................ 46 十、基金份额的登记、系统内转托管和跨系统转托管等其他相关业务 ................................. 48 十一、基金的份额配对转换 ......................................................................................................... 50 十二、基金的投资 ......................................................................................................................... 52 十三、基金的业绩 ......................................................................................................................... 61 十四、基金的财产 ......................................................................................................................... 62 十五、基金资产的估值 ................................................................................................................. 63 十六、基金的收益分配 ................................................................................................................. 68 十七、基金的费用与税收 ............................................................................................................. 69 十八、基金份额折算 ..................................................................................................................... 71 十九、基金的会计和审计 ............................................................................................................. 78 二十、基金的信息披露 ................................................................................................................. 79 二十一、风险揭示与管理 ............................................................................................................. 84 二十二、基金合同的变更、终止与基金财产的清算 ................................................................. 90 二十三、基金合同的内容摘要 ..................................................................................................... 92 二十四、托管协议的内容摘要 ................................................................................................... 106 二十五、对基金份额持有人的服务 ........................................................................................... 116 二十六、其他应披露事项 ........................................................................................................... 118 二十七、招募说明书的存放及查阅方式 ................................................................................... 119 二十八、备查文件 ....................................................................................................................... 120 一、绪言 本招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》（以下简称“《基金法》”）等相关 法律法规和《招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金基金合同》（以下简称“基金合同”） 编写。 基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其 真实性、准确性、完整性承担法律责任。本基金是根据本招募说明书所载明的资料申请募集 的。本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说明书中载明的信息，或对本 招募说明书作任何解释或者说明。 本招募说明书根据本基金的基金合同编写，并经中国证监会核准。基金合同是约定基金 当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取得基金份额，即成为基金份 额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份额的行为本身即表明其对基金合同的承认和 接受，并按照《基金法》、基金合同及其他有关规定享有权利、承担义务。基金投资人欲了 解基金份额持有人的权利和义务，应详细查阅基金合同。 二、释义 在本基金合同中，除非文意另有所指，下列词语或简称具有如下含义： 基金或本基金 指招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金 基金管理人 指招商基金管理有限公司 基金托管人 指中国银行股份有限公司 基金合同 指《招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金基金合同》及对 该基金合同的任何有效修订和补充 托管协议 指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《招商沪深300高贝 塔指数分级证券投资基金托管协议》及对该托管协议的任何有效 修订和补充 招募说明书 指《招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金招募说明书》及 其定期的更新 基金份额发售公告 指《招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金基金份额发售公 告》 法律法规 指中国现行有效并公布实施的法律、行政法规、规范性文件、司 法解释、行政规章以及其他对基金合同当事人有约束力的决定、 决议、通知等 《基金法》 指2012年12月28日经第十一届全国人民代表大会常务委员会 第三十次会议通过，自2013年6月1日起实施的《中华人民共 和国证券投资基金法》及颁布机关对其不时做出的修订 《销售办法》 指中国证监会2013年3月15日颁布、同年6月1日实施的《证 券投资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 《信息披露办法》 中国证监会2004年6月8日颁布、同年7月1日实施的《证券 投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订 《运作办法》 指中国证监会2014年7月7日颁布、同年8月8日实施的《公 开募集证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的 修订 中国证监会 指中国证券监督管理委员会 银行业监督管理机构 指中国人民银行和/或中国银行业监督管理委员会 基金合同当事人 指受基金合同约束，根据基金合同享有权利并承担义务的法律主 体，包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人 个人投资者 指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然人 机构投资者 指依法可以投资证券投资基金的、在中华人民共和国境内合法登 记并存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法 人、社会团体或其他组织 合格境外机构投资者 指符合《合格境外机构投资者境内证券投资管理办法》及相关法 律法规规定可以投资于在中国境内依法募集的证券投资基金的 中国境外的机构投资者 投资人 指个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者以及法律法规 或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资人的合称 基金份额持有人 指依基金合同和招募说明书合法取得基金份额的投资人 招商300高贝塔份额 指招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金之基础份额 招商300高贝塔A份额 指招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金之稳健收益 类份额 招商300高贝塔B份额 指招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金之积极收益 类份额 基金份额分级 指本基金的基金份额包括招商沪深300高贝塔指数分级证券投 资基金之基础份额、招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金 之稳健收益类份额与招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基 金之积极收益类份额。其中，招商300高贝塔A份额、招商300 高贝塔B份额的基金份额配比始终保持1:1的比率不变 年基准收益率 指招商300高贝塔A份额约定年基准收益率为“同期银行人民币 一年期定期存款利率（税后）+3.5%”，同期银行人民币一年期定 期存款利率以最近一次定期份额折算基准日次日中国人民银行 公布的金融机构人民币一年期存款基准利率为准。基金合同生效 日所在年度的年基准收益率为“基金合同生效日中国人民银行公 布的金融机构人民币一年期存款基准利率（税后）+3.5%”。每份 招商300高贝塔A份额年基准收益均以1.00元为基准进行计算， 但基金管理人并不承诺或保证招商300高贝塔A份额持有人的该 等收益，如在某一会计年度内本基金资产出现极端损失情况下， 招商300高贝塔A份额的基金份额持有人可能会面临无法取得约 定应得收益的风险甚至损失本金的风险 上市交易公告书 指《招商沪深300高贝塔指数分级证券投资基金之招商300高贝 塔A份额与招商300高贝塔B份额上市交易公告书》 会员单位 指深圳证券交易所会员单位 基金销售业务 指基金管理人或销售机构宣传推介基金，发售基金份额，办理基 金份额的申购、赎回、转换、非交易过户、转托管及定期定额投 资等业务。 销售机构 指招商基金管理有限公司以及符合《销售办法》和中国证监会规 定的其他条件，取得基金代销业务资格并与基金管理人签订了基 金销售服务代理协议，代为办理基金销售业务的机构 登记业务 指基金登记、存管、过户、清算和结算业务，具体内容包括投资 人基金账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的确认、 清算和结算、代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名册和 办理非交易过户等 登记机构 指办理登记业务的机构。基金的登记机构为中国证券登记结算有 限责任公司或接受招商基金管理有限公司委托代为办理登记业 务的机构 基金账户 指登记机构为投资人开立的、记录其持有的、基金管理人所管理 的基金份额余额及其变动情况的账户 基金交易账户 指销售机构为投资人开立的、记录投资人通过该销售机构买卖基 金的基金份额变动及结余情况的账户 注册登记系统 指中国证券登记结算有限责任公司开放式基金注册登记系统，通 过场外销售机构认购、申购的基金份额登记在注册登记系统 证券登记结算系统 指中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司证券登记结算系 统，通过场内会员单位认购、申购或买入的基金份额登记在证券 登记结算系统 场外份额 指登记在注册登记系统下的基金份额 场内份额 指登记在证券登记结算系统下的基金份额 系统内转托管 指基金份额持有人将其持有的基金份额在注册登记系统内不同 销售机构（网点）之间或证券登记结算系统内不同会员单位（席 位）之间进行转托管的行为 跨系统转托管 指基金份额持有人将其持有的基金份额在注册登记系统和证券 登记结算系统之间进行转登记的行为 份额配对转换 指根据基金合同的约定，本基金的招商300高贝塔份额与招商 300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额之间的配对转换，包 括分拆与合并两个方面 分拆 指根据基金合同的约定，基金份额持有人将其持有的每两份招商 300高贝塔份额的场内份额申请转换成一份招商300高贝塔A份 额与一份招商300高贝塔B份额的行为 合并 指根据基金合同的约定，基金份额持有人将其持有的每一份招商 300高贝塔A份额与一份招商300高贝塔B份额进行配对申请转 换成两份招商300高贝塔份额的场内份额的行为 基金合同生效日 指基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条件，基金管理 人向中国证监会办理基金备案手续完毕，并获得中国证监会书面 确认的日期 基金合同终止日 指基金合同规定的基金合同终止事由出现后，基金财产清算完 毕，清算结果报中国证监会备案并予以公告的日期 基金募集期 指自基金份额发售之日起至发售结束之日止的期间，最长不得超 过3个月 存续期 指基金合同生效至终止之间的不定期期限 日/天 指公历日 月 指公历月 工作日 指上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日 T日 指销售机构在规定时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请的 开放日 T+n日 指自T日起第n个工作日（不包含T日） 《业务规则》 指本基金注册登记机构办理注册登记业务的相应规则 场外 指通过深圳证券交易所交易系统外的销售机构办理本基金基金 份额的认购（场外认购的全部份额将确认为招商300高贝塔份 额）、招商300高贝塔份额的申购和赎回的场所 场内 指通过深圳证券交易所内具有相应业务资格的会员单位利用深 圳证券交易所交易系统办理本基金基金份额的认购（场内认购的 全部份额将按1∶1 的比率确认为招商300高贝塔A份额与招商 300高贝塔B份额）、招商300高贝塔A份额与招商300高贝塔B 份额上市交易、招商300高贝塔份额的申购和赎回的场所 上市交易 投资者通过场内会员单位以集中竞价的方式买卖招商300高贝 塔A份额、招商300高贝塔B份额的行为 发售 指在本基金募集期内，销售机构向投资者销售本基金份额的行为 认购 指在基金募集期内，投资人申请购买基金份额的行为 申购 指基金合同生效后，投资人根据基金合同和招募说明书的规定申 请购买基金份额的行为 赎回 指基金合同生效后，基金份额持有人按基金合同规定的条件要求 将基金份额兑换为现金的行为 基金转换 指基金份额持有人按照本基金合同和基金管理人届时有效公告 规定的条件，申请将其持有基金管理人管理的、某一基金的基金 份额转换为基金管理人管理的其他基金基金份额的行为 转托管 指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间实施的变更所 持基金份额销售机构的操作 定期定额投资计划 指投资人通过有关销售机构提出申请，约定每期申购日、扣款金 额及扣款方式，由销售机构于每期约定扣款日在投资人指定银行 账户内自动完成扣款及基金申购申请的一种投资方式 巨额赎回 指本基金单个开放日，基金净赎回申请（赎回申请份额总数加上 基金转换中转出申请份额总数后扣除申购申请份额总数及基金 转换中转入申请份额总数后的余额）超过上一开放日基金总份额 的10% 元 指人民币元 标的指数 指沪深300高贝塔指数 基金收益 指基金投资所得红利、股息、债券利息、买卖证券价差、银行存 款利息、已实现的其他合法收入及因运用基金财产带来的成本和 费用的节约 基金资产总值 指基金拥有的各类有价证券、银行存款本息、基金应收申购款及 其他资产的价值总和 基金资产净值 指基金资产总值减去基金负债后的价值 基金份额净值 指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数 虚拟清算 指假定T日为本基金在存续期内的提前终止日，本基金按照基金 合同约定的份额收益分配和资产分配规则进行资产分配从而计 算得到T日本基金两级基金份额的估算价值 基金份额参考净值 指在T日基金资产净值计算的基础上，采用“虚拟清算”原则计 算得到T日本基金两级基金份额的估算价值。基金份额参考净值 是对两类基金份额价值的一个估算，并不代表基金份额持有人可 获得的实际价值 基金资产估值 指计算评估基金资产和负债的价值，以确定基金资产净值和基金 份额净值的过程 指定媒体 指中国证监会指定的用以进行信息披露的报刊、互联网网站及其 他媒体 不可抗力 指本合同当事人不能预见、不能避免且不能克服的客观事件 三、基金管理人 （一）基金管理人概况 名称：招商基金管理有限公司 注册地址：深圳市深南大道7088号招商银行大厦28楼 设立日期：2002年12月27日 注册资本：人民币2.1亿元 法定代表人：张光华 办公地址：深圳市深南大道7088号招商银行大厦28楼 电话：（0755）83196351 传真：（0755）83076974 联系人：曾倩 股权结构和公司沿革： 招商基金管理有限公司于2002年12月27日经中国证监会证监基金字[2002]100号文批 准设立，是中国第一家中外合资基金管理公司。公司由招商证券股份有限公司、ING Asset Management B.V.（荷兰投资）、中国电力财务有限公司、中国华能财务有限责任公司、中远 财务有限责任公司共同投资组建。经公司股东会通过并经中国证监会批准，公司的注册资本 金已经由人民币一亿元（RMB100，000，000元）增加为人民币二亿一千万元（RMB210，000，000元）。 2007年5月，经公司股东会通过并经中国证监会批复同意，招商银行股份有限公司受 让中国电力财务有限公司、中国华能财务有限责任公司、中远财务有限责任公司及招商证券 股份有限公司分别持有的公司10％、10％、10％及3.4%的股权；公司外资股东ING Asset Management B.V.（荷兰投资）受让招商证券股份有限公司持有的公司3.3％的股权。上述股 权转让完成后，招商基金管理有限公司的股东及股权结构为：招商银行股份有限公司持有公 司全部股权的33.4%，招商证券股份有限公司持有公司全部股权的33.3%，ING Asset Management B.V.（荷兰投资）持有公司全部股权的33.3%。 2013年8月，经公司股东会审议通过，并经中国证监会证监许可[2013]1074号文批复同 意，荷兰投资公司（ING Asset Management B.V.)将其持有的招商基金管理有限公司21.6%股 权转让给招商银行股份有限公司、11.7%股权转让给招商证券股份有限公司。上述股权转让 完成后，招商基金管理有限公司的股东及股权结构为：招商银行股份有限公司持有全部股权 的55％，招商证券股份有限公司持有全部股权的45％。 公司主要股东招商银行股份有限公司成立于1987年4月8日，总行设在深圳，业务以 中国市场为主。招商银行于2002年4月9日在上海证券交易所上市（股票代码：600036）。 2006年9月22日，招商银行在香港联合交易所上市（股份代号：3968）。 招商证券股份有限公司是百年招商局旗下金融企业，经过多年创业发展，已成为拥有证 券市场业务全牌照的一流券商。2009年11月，招商证券在上海证券交易所上市（代码 600999）。 公司本着“长期、稳健、优良、专业”的经营理念，力争成为客户推崇、股东满意、员 工热爱，并具有国际竞争力的专业化的资产管理公司。 （二）主要人员情况 1、基金管理人董事、监事及高级管理人员介绍： 张光华，男，博士。历任国家外汇管理局计划处处长，中国人民银行海南省分行副行长、 党委委员，中国人民银行广州分行副行长、党委副书记，广东发展银行行长、党委副书记，2007 年4 月起于招商银行任职，曾任副行长等职务，现任招商银行副董事长、党委副书记。 现任公司董事长。 邓晓力，女，毕业于美国纽约州立大学，获经济学博士学位。2001年加入招商证券， 期间于2004年1月至2005年9月被中国证监会借调至南方证券行政接管组工作，参与南方 证券的清算；在加入招商证券前，曾在美国纽约花旗银行从事风险管理工作。现任招商证券 股份有限公司副总裁，分管风险管理、公司财务、清算及培训工作；中国证券业协会财务与 风险控制委员会副主任。现任公司副董事长。 许小松，男，经济学博士。历任深圳证券交易所综合研究所副所长，南方基金管理有限 公司首席经济学家、副总经理，国联安基金管理有限公司总经理， 2011年加入招商基金管 理有限公司，现任公司总经理、董事，兼任招商财富资产管理有限公司董事长、招商资产管 理(香港)有限公司董事长。 李俊江，男，经济学博士，教授,博士生导师。历任吉林大学经济学院副院长、德国不 莱梅大学客座教授、美国印第安纳大学经济系高级访问学者。现任吉林大学经济学院院长、 金融学院院长、社会科学学部学术委员会主任、美国研究所所长。兼任中国世界经济学会副 秘书长、中国美国经济学会副秘书长、教育部经济学专业教学指导委员会委员、中共吉林省 委决策咨询委员会委员、吉林省政府决策咨询委员会委员等。现任公司独立董事。 王莉，女，高级经济师。毕业于中国人民解放军外国语学院，历任中国人民解放军昆明 军区三局战士、助理研究员；国务院科技干部局二处干部；中信公司财务部国际金融处干部、 银行部资金处副处长；中信银行(原中信实业银行) 资本市场部总经理、行长助理、副行长 等职。现任中国证券市场研究设计中心(联办)常务干事兼基金部总经理; 联办控股有限公司 董事总经理等。现任公司独立董事。 蔡廷基，男，毕业于香港理工学院（现为香港理工大学）会计系。历任香港毕马威会计 师事务所审计部副经理、经理，毕马威会计师事务所上海办事处执行合伙人，毕马威华振会 计师事务所上海首席合伙人，毕马威华振会计师事务所华东华西区首席合伙人。现为香港会 计师公会资深会员、上海市静安区政协委员、上海市静安区归国华侨联合会名誉副主席。兼 任中国石化上海石油化工股份有限公司等三家香港上市公司的非执行独立董事。现任公司独 立董事。 孙谦，男，新加坡籍，经济学博士。1980年至1991年先后就读于北京大学、复旦大学、 William Paterson College 和 Arizona State University并获得学士、工商管理硕士和经济学博 士学位。曾任新加坡南洋理工大学商学院副教授、厦门大学任财务管理与会计研究院院长及 特聘教授、上海证券交易所高级访问金融专家。现任复旦大学管理学院特聘教授和财务金融 系主任。兼任上海证券交易所，中国金融期货交易所和上海期货交易所博士后工作站导师， 科技部复旦科技园中小型科技企业创新型融资平台项目负责人。现任公司独立董事。 张卫华，女，1981年07月――1988年8月，曾在江苏省连云港市汽车运输公司财务部 门任职；1983年11月――1988年08月，任中国银行连云港分行外汇会计部主任；1988年 08月――1994年11月，历任招商银行总行国际部、会计部主任、证券业务部总经理助理； 1994年11月――2006年02月，历任招银证券、国通证券及招商证券股份有限公司总裁助 理兼稽核审计部总经理； 2006年03月――2009年04月，任招商证券股份有限公司稽核监 察总审计师；2009年04月起任招商证券股份有限公司合规总监。现任公司监事会主席。 周松，男，武汉大学世界经济本科专业，硕士学历。1997年2月加入招商银行，1997 年2月至2006年6月历任招商银行总行计划资金部经理、总经理助理、副总经理，2006年 6月至2007年7月任招商银行总行计划财务部副总经理，2007年7月至2008年11月任招 商银行武汉分行副行长。2008年11月至2010年6月担任招商银行总行计划财务部副总经 理（主持工作）。2010年6月起任招商银行总行计划财务部总经理。2012年9月起任招商银 行总行业务总监兼总行计划财务部总经理。现任公司监事。 江勇，男，对外经贸大学经济学硕士。1984年北京师范大学任教；1996年国际商报跨 国经营导刊副主编；2003年中国金融家主编助理；2005年钱经杂志主编；2008年加入招商 基金，现任市场部总监、公司监事。 庄永宙，男，清华大学工学硕士。1996年加入中国人民银行深圳市中心支行科技处； 1997年加入招商银行总行电脑部；2002年起参与招商基金管理有限公司筹备，公司成立后 曾任信息技术部高级经理、副总监，现任信息技术部总监、公司监事。 王晓东，女，上海财经大学经济学硕士。曾任南方证券有限公司深南中路营业部总经理、 深圳特区证券总经理助理、巨田基金管理有限公司（现摩根士丹利华鑫基金）副总经理、华 林证券有限责任公司总裁，2007年加入招商证券股份有限公司。2007年9月至2010年3 月任招商基金管理有限公司监事长，现任招商基金管理有限公司副总经理，兼任招商财富资 产管理有限公司董事、招商资产管理(香港)有限公司董事。 吕一凡，男，中国国籍，经济学硕士。曾任深圳证券交易所综合研究所高级研究员。2000 年进入南方基金管理有限公司工作，先后从事研究、产品设计、基金投资等工作，曾任基金 开元、基金隆元（南方隆元）、南方高增长基金基金经理，全国社保投资组合投资经理,2013 年加入招商基金管理有限公司，现任副总经理兼投资总监、投资决策委员会主席、招商先锋 证券投资基金、招商瑞丰灵活配置混合型发起式证券投资基金及招商丰盛稳定增长灵活配置 混合型证券投资基金基金经理，兼任招商资产管理(香港)有限公司董事。 张国强，男，经济学硕士。曾任中信证券股份有限公司研究咨询部分析师、债券销售交 易部经理、产品设计主管、总监；中信基金管理有限责任公司投资管理部总监、基金经理。 2009年加入招商基金管理有限公司，现任副总经理兼固定收益投资部负责人，兼任招商财 富资产管理有限公司执行董事、招商资产管理(香港)有限公司董事。 欧志明，男，华中科技大学经济学及法学双学士、投资经济硕士；2002年加入广发证 券深圳业务总部任机构客户经理；2003年4月至2004年7月于广发证券总部任风险控制岗 从事风险管理工作；2004年7月加入招商基金管理有限公司，曾任法律合规部高级经理、 副总监、总监，现任公司督察长兼董事会秘书，兼任招商财富资产管理有限公司监事。 2、本基金基金经理介绍 罗毅，男，中国国籍，经济学硕士。2007年加入华润（深圳）有限公司，从事商业地 产投资项目分析及营运管理工作；2008年4月加入招商基金管理有限公司，从事养老金产 品设计研发、基金市场研究、量化选股研究及指数基金运作管理工作，曾任高级经理、ETF 专员，现任上证消费80交易型开放式指数证券投资基金及联接基金基金经理（管理时间： 2013年1月19日至今）、深证电子信息传媒产业（TMT）50交易型开放式指数证券投资基 金及联接基金基金经理（管理时间：2013年1月19日至今）、招商沪深300高贝塔指数分 级证券投资基金基金经理（管理时间：2013年8月1日至今）。 3、投资决策委员会成员： 公司的投资决策委员会由如下成员组成：副总经理兼投资总监、投资决策委员会主席吕 一凡、副总经理兼固定收益投资部负责人张国强、总经理助理兼投资管理一部负责人袁野、 总经理助理兼全球量化投资部负责人吴武泽、总经理助理兼投资管理二部负责人杨渺、投资 管理四部负责人王忠波、基金经理陈玉辉、交易部总监路明。 4、上述人员之间均不存在近亲属关系。 （三）基金管理人职责 根据《基金法》，基金管理人必须履行以下职责： 1、依法募集基金，办理或者委托经国务院证券监督管理机构认定的其他机构代为办理 基金份额的发售、申购、赎回和登记事宜； 2、办理基金备案手续； 3、对所管理的不同基金财产分别管理、分别记账，进行证券投资； 4、按照基金合同的约定确定基金收益分配方案，及时向基金份额持有人分配收益； 5、进行基金会计核算并编制基金财务会计报告； 6、编制中期和年度基金报告； 7、计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回及转换价格； 8、办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项； 9、召集基金份额持有人大会； 10、保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料； 11、以基金管理人名义，代表基金份额持有人利益行使诉讼权利或者实施其他法律行为； 12、国务院证券监督管理机构规定的其他职责。 （四）基金管理人的承诺 1、本基金管理人承诺不得从事违反《证券法》、《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、 《信息披露管理办法》等法律法规及规章的行为，并承诺建立健全的内部控制制度，采取有 效措施，防止违法行为的发生。 2、基金管理人的禁止行为： （1）将其固有财产或者他人财产混同于基金财产从事证券投资； （2）不公平地对待其管理的不同基金财产； （3）利用基金财产为基金份额持有人以外的第三人牟取利益； （4）向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失； （5）依照法律、行政法规有关规定，由国务院证券监督管理机构规定禁止的其他行为。 3、基金管理人禁止利用基金财产从事以下投资或活动： （1）承销证券，但是法律法规或监管部门另有规定的除外； （2）向他人贷款或者提供担保； （3）从事承担无限责任的投资； （4）买卖其他基金份额，但是国务院另有规定的除外； （5）向其基金管理人、基金托管人出资或者买卖其基金管理人、基金托管人发行的股 票或者债券； （6）买卖与其基金管理人、基金托管人有控股关系的股东或者与其基金管理人、基金 托管人有其他重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券； （7）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动； （8）依照法律、行政法规有关规定，由国务院证券监督管理机构规定禁止的其他活动。 上述禁止行为中的（1）-（6）项为引用当时有效的相关法律法规或监管部门的有关禁 止性规定，如法律法规或监管部门取消上述禁止性规定，本基金在履行适当程序后可不受上 述规定的限制。 4、本基金管理人承诺加强人员管理，强化职业操守，督促和约束员工遵守国家有关法 律、法规及行业规范，诚实信用、勤勉尽责，不从事以下活动： （1）越权或违规经营； （2）违反基金合同或托管协议； （3）故意损害基金份额持有人或其他基金相关机构的合法利益； （4）在向中国证监会报送的资料中弄虚作假； （5）拒绝、干扰、阻挠或严重影响中国证监会依法监管； （6）玩忽职守、滥用职权； （7）泄漏在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密，尚未依法公开的基金投资内 容、基金投资计划等信息； （8）除为公司进行基金投资外，直接或间接进行其他股票交易； （9）协助、接受委托或以其它任何形式为其它组织或个人进行证券交易； （10）其他法律、行政法规以及中国证监会禁止的行为。 5、本基金管理人承诺履行诚信义务，如实披露法规要求的披露内容。 6、基金经理承诺 （1）依照有关法律、法规和基金合同的规定，本着谨慎的原则为基金份额持有人谋取 最大利益； （2）不利用职务之便为自己、其代理人、代表人、受雇人或任何第三人谋取利益； （3）不泄漏在任职期间知悉的有关证券、基金的商业秘密，尚未依法公开的基金投资 内容、基金投资计划等信息； （4）不协助、接受委托或以其它任何形式为其它组织或个人进行证券交易。 （五）内部控制制度 1、内部控制的原则 健全性原则、有效性原则、独立性原则、相互制约原则、成本效益原则。 2、内部控制的组织体系 公司的内部控制组织体系是一个权责分明、分工明确的组织结构，以实现对公司从决策 层到管理层和操作层的全面监督和控制。具体而言，包括如下组成部分： 监事会：监事会依照公司法和公司章程对公司经营管理活动、董事和公司管理层的行为 行使监督权。 董事会风险控制委员会：风险控制委员会作为董事会下设的专门委员会之一，负责决定 公司各项重要的内部控制制度并检查其合法性、合理性和有效性，负责决定公司风险管理战 略和政策并检查其执行情况，审查公司关联交易和检查公司的内部审计和业务稽查情况等。 督察长：督察长负责监督检查基金和公司运作的合法合规情况及公司内部风险控制情 况，并负责组织指导公司监察稽核工作。督察长发现基金和公司存在重大风险或隐患，或发 生督察长依法认为需要报告的其他情形以及中国证监会规定的其他情形时，应当及时向公司 董事会和中国证监会报告。 风险管理委员会：风险管理委员会是总经理办公会下设的负责风险管理的专业委员会， 主要负责对公司经营管理中的重大问题和重大事项进行风险评估并作出决策，并针对公司经 营管理活动中发生的重大突发性事件和重大危机情况，实施危机处理机制。 监察稽核部门：监察稽核部门负责对公司内部控制制度和风险管理政策的执行情况进行 合规性监督检查，向公司风险管理委员会和总经理报告。 各业务部门：风险控制是每一个业务部门和员工最首要的责任。各部门的主管在权限范 围内，对其负责的业务进行检查监督和风险控制。员工根据国家法律法规、公司规章制度、 道德规范和行为准则、自己的岗位职责进行自律。 3、内部控制制度概述 （1）内控制度概述 公司内控制度由内部控制大纲、公司基本制度、部门管理办法和业务管理办法组成。 其中，公司内控大纲包括《内部控制大纲》和《法规遵循政策（风险管理制度）》，它们 是各项基本管理制度的纲要和总揽，是对公司章程规定的内控原则的细化和展开。 公司基本制度包括投资管理制度、基金会计核算制度、信息披露制度、监察稽核制度、 公司财务制度、资料档案管理制度、业绩评估考核制度、人力资源管理制度和危机处理制度 等。部门管理办法在公司基本制度基础上，对各部门的主要职责、岗位设置、岗位责任进行 了规范。业务管理办法对公司各项业务的操作进行了规范。 （2）风险控制制度 内部风险控制制度由一系列的具体制度构成，具体包括内部控制大纲、法规遵循政策、 岗位分离制度、业务隔离制度、标准化作业流程制度、集中交易制度、权限管理制度、信息 披露制度、监察稽核制度等。 （3）监察稽核制度 公司设立相对独立的内部控制组织体系和监察稽核部门。监察稽核部门的职责是依据国 家的有关法律法规、公司内部控制制度在所赋予的权限内按照所规定的程序和适当的方法对 监察稽核对象进行公正客观的检查和评价，包括调查评价公司内控制度的健全性、合理性和 有效性、检查公司执行国家法律法规和公司规章制度的情况、进行日常风险控制的监控工作、 执行公司内部定期不定期的内部审计、调查公司内部的违法案件等。 4、内部控制的五个要素 内部控制的基本要素包括控制环境、风险评估、控制活动、信息沟通、内部监控。 （1）控制环境 公司致力于树立内控优先和风险控制的理念，培养全体员工的风险防范意识，营造一个 浓厚的风险控制的文化氛围和环境，使全体员工及时了解相关的法律法规、管理层的经营思 想、公司的规章制度并自觉遵循，使风险意识贯穿到公司各个部门、各个岗位和各个业务环 节。 （2）风险评估 公司对组织结构、业务流程、经营运作活动进行分析，发现风险，并将风险进行分类， 找出风险分布点，并对风险进行分析和评估，找出引致风险产生的原因，采取定性定量的手 段分析考量风险的高低和危害程度。落实责任人，并不断完善相关的风险防范措施。 （3）控制活动 公司控制活动主要包括组织结构控制、操作控制和会计控制等。 1）组织结构控制 各部门的设置体现部门之间职责有分工，但部门之间又相互合作与制衡的原则。基金投 资管理、基金运作、市场营销部等业务部门有明确的授权分工，各部门的操作相互独立、相 互牵制并且有独立的报告系统，形成了权责分明、严密有效的三道监控防线： ①以各岗位目标责任制为基础的第一道监控防线：各部门内部工作岗位合理分工、职责 明确，并有相应的岗位说明书和岗位责任制，对不相容的职务、岗位分离设置，使不同的岗 位之间形成一种相互检查、相互制约的关系，以减少舞弊或差错发生的风险。 ②各相关部门、相关岗位之间相互监督和牵制的第二道监控防线：公司在相关部门、相 关岗位之间建立标准化的业务操作流程、重要业务处理凭据传递和信息沟通制度，后续部门 及岗位对前一部门及岗位负有监督和检查的责任。 ③以督察长、监察稽核部门对各岗位、各部门、各机构、各项业务全面实施监督反馈的 第三道监控防线。 2）操作控制 公司设定了一系列的操作控制的制度手段，如标准化业务流程、业务、岗位和空间隔离 制度、授权分责制度、集中交易制度、保密制度、信息披露制度、档案资料保全制度、客户 投诉处理制度等，控制日常运作和经营中的风险。 3）会计控制 公司确保基金资产与公司自有财产完全分开，分帐管理，独立核算；公司会计核算与基 金会计核算在业务规范、人员岗位和办公区域上进行严格区分。公司对所管理的不同基金以 及本基金下分别设立账户，分帐管理，以确保每只基金和基金资产的完整和独立。 （4）信息沟通 即指及时地实现信息的流动，如自下而上的报告和自上而下的反馈。 公司建立了内部办公自动化信息系统与业务汇报体系，通过建立有效的信息交流渠道， 保证公司员工及各级管理人员可以充分了解与其职责相关的信息，保证信息及时送达适当的 人员进行处理。 公司制定管理和业务报告制度，包括定期报告制度和不定期报告制度。定期报告制度按 照每日、每月、每年度等不同的时间频次进行报告。 1）执行体系报告路线：各业务人员向部门负责人报告；部门负责人向分管领导、总经 理报告； 2）监督体系报告路线：公司员工、各部门负责人向监察稽核部门报告，监察稽核部门 向总经理、督察长分别报告； 3）督察长定期出具监察报告，报送董事会及其下设的风险控制委员会和中国证监会； 如发现重大违规行为，应立即向董事会和中国证监会报告。 （5）内部监控 督察长和监察稽核部门人员负责日常监督工作，促使公司员工积极参与和遵循内部控制 制度，保证制度有效地实施。公司监事会、董事会风险控制委员会、督察长、风险管理委员 会、监察稽核部门对内部控制制度持续地进行检验，检验其是否符合规定要求并加以充实和 改善，及时反映政策法规、市场环境、技术等因素的变化趋势，保证内控制度的有效性。 四、基金托管人 （一）基金托管人基本情况 1、基本情况 名称：中国银行股份有限公司（简称“中国银行”） 住所及办公地址：北京市西城区复兴门内大街1号 首次注册登记日期：1983年10月31日 注册资本：人民币贰仟柒佰玖拾叁亿陆仟肆佰陆拾万陆仟叁佰叁拾元整 法定代表人：田国立 基金托管业务批准文号：中国证监会证监基字【1998】24 号 托管及投资者服务部总经理：李爱华 托管部门信息披露联系人：王永民 客服电话：95566 传真：（010）66594942 2、基金托管部门及主要人员情况 中国银行托管业务部设立于1998年，现有员工110余人，大部分员工具有丰富的银行、 证券、基金、信托从业经验，且具有海外工作、学习或培训经历，60％以上的员工具有硕士 以上学位或高级职称。为给客户提供专业化的托管服务，中国银行已在境内、外分行开展托 管业务。 作为国内首批开展证券投资基金托管业务的商业银行，中国银行拥有证券投资基金、基 金（一对多、一对一）、社保基金、保险资金、QFII、RQFII、QDII、境外三类机构银行间债 券、券商资产管理计划、信托计划、企业年金、银行理财产品、股权基金、私募基金、资金 托管等门类齐全、产品丰富的托管产品体系。在国内，中国银行是首家开展绩效评估、风险 管理等增值服务，为各类客户提供个性化的托管增值服务，是国内领先的大型中资托管银行。 3、证券投资基金托管情况 截至2014年6月30日，中国银行已托管276只证券投资基金，其中境内基金251只， QDII基金25只，覆盖了股票型、债券型、混合型、货币型、指数型等多种类型的基金，满 足了不同客户多元化的投资理财需求，基金托管规模位居同业前列。 （二）托管业务的内部控制制度 中国银行托管业务部风险管理与控制工作是中国银行全面风险控制工作的组成部分，秉 承中国银行风险控制理念，坚持“规范运作、稳健经营”的原则。中国银行托管业务部风险 控制工作贯穿业务各环节，包括风险识别，风险评估，工作程序设计与制度建设，风险检视， 工作程序与制度的执行，工作程序与制度执行情况的内部监督、稽核以及风险控制工作的后 评价。 2007年起，中国银行连续聘请外部会计会计师事务所开展托管业务内部控制审阅工作。 先后获得基于 “SAS70”、“AAF01/06” “ISAE3402”和“SSAE16”等国际主流内控审阅准 则的无保留意见的审阅报告。2013年，中国银行同时获得了基于“ISAE3402”和“SSAE16” 双准则的内部控制审计报告。中国银行托管业务内控制度完善，内控措施严密，能够有效保 证托管资产的安全。 （三）基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序 根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》的相关规定， 基金托管人发现基金管理人的投资指令违反法律、行政法规和其他有关规定，或者违反基金 合同约定的，应当拒绝执行，立即通知基金管理人，并及时向国务院证券监督管理机构报告。 基金托管人如发现基金管理人依据交易程序已经生效的投资指令违反法律、行政法规和其他 有关规定，或者违反基金合同约定的,应当立即通知基金管理人，并及时向国务院证券监督 管理机构报告。 五、相关服务机构 （一）基金份额销售机构 1、场外销售机构 （1） 直销机构：招商基金管理有限公司 招商基金客户服务中心电话：400-887-9555（免长途话费） 招商基金电子商务网上交易平台 交易网站：www.cmfchina.com 交易电话：400-887-9555（免长途话费） 电话：（0755）83195018 传真：（0755）83199059 联系人：李涛 招商基金华东机构理财中心 地址：上海市浦东新区陆家嘴东路166号中国保险大厦1601室 电话：（021）58796636 联系人： 王雷 招商基金华南机构理财中心 地址：深圳市深南大道7088号招商银行大厦23楼 电话：（0755）83190452 联系人：刘刚 招商基金养老金及华北机构理财中心 地址：北京市西城区丰盛胡同28号太平洋保险大厦B座2层西侧 207-219单元 电话：（010）66290540 联系人：刘超 招商基金直销交易服务联系方式 地址：深圳市深南大道7088号招商银行大厦23层招商基金市场部客户服务中心 电话：（0755）83196359 83196358 传真：（0755）83196360 备用传真：（0755）83199266 联系人：贺军莉 （2） 代销机构：中国银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门内大街1号 法定代表人：田国立 电话：95566 传真：（010）66594853 联系人：张建伟 （3） 代销机构：招商银行股份有限公司 注册地址：深圳市深南大道7088号招商银行大厦 法定代表人：李建红 电话：（0755）83198888 传真：（0755）83195050 联系人：邓炯鹏 （4） 代销机构：中国工商银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门内大街55号 法定代表人：姜建清 电话：95588 传真：010-66107914 联系人：王均山 （5） 代销机构：中信银行股份有限公司 注册地址：北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦C座 法定代表人：常振明 电话：95558 传真：（010）65550827 联系人：廉赵峰 （6） 代销机构：中国农业银行股份有限公司 注册地址：北京市东城区建国门内大街69号 法定代表人：蒋超良 电话：95599 传真：（010）85109219 联系人：高阳 （7） 代销机构：交通银行股份有限公司 注册地址：上海市浦东新区银城中路188号 法定代表人：牛锡明 电话：（021）58781234 传真：（021）58408483 联系人：曹榕 （8） 代销机构：平安银行股份有限公司 注册地址：广东省深圳市罗湖区深南东路5047号 法定代表人：孙建一 电话：95511-3 传真：（021）50979507 联系人：张莉 （9） 代销机构：中国光大银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门外大街6号光大大厦 法定代表人：唐双宁 电话：95595 传真：（010）63636248 联系人：朱红 （10） 代销机构：上海浦东发展银行股份有限公司 注册地址：上海市浦东新区浦东南路500号 法定代表人：吉晓辉 电话：（021）61618888 传真：（021）63604199 联系人：高天 （11） 代销机构：招商证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区益田路江苏大厦A座38－45层 法定代表人：宫少林 电话：（0755）82960223 传真：（0755）82960141 联系人：林生迎 （12） 代销机构：申银万国证券股份有限公司 注册地址：上海市常熟路171号 法定代表人：储晓明 电话：021-33388215 传真：021-33388224 联系人：曹晔 （13） 代销机构：中航证券有限公司 注册地址：南昌市红谷滩新区红谷中大道1619号国际金融大厦A座41楼 法定代表人：杜航 电话：0791-86768681 传真：0791-86770178 联系人：戴蕾 （14） 代销机构 ：华融证券股份有限公司 注册地址：北京市西城区金融大街8号 法定代表人： 丁之锁 法定代表人： 宋德清 电话：010-58568235 传真：010-58568062 联系人： 黄恒 （15） 代销机构：国信证券股份有限公司 注册地址：深圳市罗湖区红岭中路1012号国信证券大厦十六层至二十六层 法人代表人：何如 电话：0755-82130833 传真：0755-82133952 联系人：齐晓燕 （16） 代销机构：平安证券有限责任公司 注册地址：深圳市福田区金田路大中华国际交易广场8楼 法定代表人：杨宇翔 电话：（0755）22626391 传真：（0755）82400862 联系人：郑舒丽 （17） 代销机构：国海证券股份有限公司 注册地址： 广西桂林市辅星路13号 法定代表人：张雅锋 电话：(0755)83709350 传真：(0755)83704850 联系人：牛孟宇 （18） 代销机构：广州证券有限责任公司 注册地址：广州市先烈中路69号东山广场主楼十七楼 法定代表人：刘东 电话：020-88836999 传真：020-88836654 联系人：林洁茹 （19） 代销机构：国泰君安证券股份有限公司 注册地址：上海市浦东新区商城路618号 法定代表人：万建华 电话：021-38676666 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注册地址：上海市金山区廊下镇漕廊公路7650号205室 法人代表：汪静波 电话：400-821-5399 传真：（021）38509777 联系人：方成 （50） 代销机构：上海天天基金销售有限公司 注册地址：上海市徐汇区龙田路190号2号楼2层 法人代表：其实 电话：400-1818-188 传真：021-64385308 联系人：潘世友 2、场内销售机构 本基金的场内销售机构为具有基金代销资格的深圳证券交易所会员单位（具体名单可在 深圳证券交易所网站查询）。 基金管理人可根据有关法律法规规定，选择其他符合要求的机构代理销售本基金，并及 时公告。 （二）注册登记机构 名称：中国证券登记结算有限责任公司 住所：北京市西城区太平桥大街17号 办公地址：北京市西城区太平桥大街17号 法定代表人：周明 电话：（010）59378835 传真：（010）59378907 联系人：任瑞新 （三）律师事务所和经办律师 名称：北京市高朋律师事务所 注册地址：北京市朝阳区东三环北路2号南银大厦28层 法定代表人：王磊 电话：（010）59241188 传真：（010）59241199 经办律师：王明涛、李勃 联系人：王明涛 （四）会计师事务所和经办注册会计师 名称：毕马威华振会计师事务所（特殊普通合伙） 注册地址：北京市东长安街1号东方广场东二办公楼八层 法定代表人：姚建华 电话：(0755）2547 1000 传真：(0755）8266 8930 经办注册会计师：王国蓓、黄小熠 联系人: 蔡正轩 六、基金份额的分类与净值计算规则 （一）基金份额结构 本基金的基金份额包括招商沪深300高贝塔指数证券投资基金之基础份额（简称“招商 300高贝塔份额”）、招商沪深300高贝塔指数证券投资基金之稳健收益类份额（简称“招商 300高贝塔A份额”）与招商沪深300高贝塔指数证券投资基金之积极收益类份额（简称“招 商300高贝塔B份额”）。其中，招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额的基金份 额配比始终保持1:1的比率不变。 （二）基金份额的自动分离与分拆规则 基金发售结束后，本基金将投资者在场内认购的全部招商300高贝塔份额按照1:1的比 例自动分离为预期收益与风险不同的两种份额类别，即招商300高贝塔A份额和招商300 高贝塔B份额。 根据招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额的基金份额比例，招商300高贝 塔A份额在场内基金初始总份额中的份额占比为50%，招商300高贝塔B份额在场内基金 初始总份额中的份额占比为50%，且两类基金份额的基金资产合并运作。 基金合同生效后，招商300高贝塔份额设置单独的基金代码，只可以进行场内与场外的 申购和赎回，但不上市交易。招商300高贝塔A份额与招商300高贝塔B份额交易代码不 同，只可在深圳证券交易所上市交易，不可单独进行申购或赎回。 投资者可在场内申购和赎回招商300高贝塔份额，投资者可选择将其场内申购的招商 300高贝塔份额按1:1的比例分拆成招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额。投资 者可按1:1的配比将其持有的招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额申请合并为 招商300高贝塔份额后赎回。 投资者可在场外申购和赎回招商300高贝塔份额。场外申购的招商300高贝塔份额不进 行分拆，但基金合同另有规定的除外。投资者可将其持有的场外招商300高贝塔份额跨系统 转托管至场内并申请将其分拆成招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额后上市交 易。投资者可按1:1的配比将其持有的招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额合 并为招商300高贝塔份额后赎回。 （三）招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额的参考净值计算规则 本基金份额所分离的两类基金份额招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额具 有不同的参考净值计算规则，即招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额的风险和 收益特性不同。 在本基金的存续期内，本基金将在每个工作日按基金合同约定的净值计算规则对招商 300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额分别进行参考净值计算，招商300高贝塔A份 额为低风险且预期收益相对稳定的基金份额，本基金净资产优先确保招商300高贝塔A份 额的本金及招商300高贝塔A份额累计约定日应得收益；招商300高贝塔B份额为高风险 且预期收益相对较高的基金份额，本基金在优先确保招商300高贝塔A份额的本金及累计 约定日应得收益后，将剩余净资产计为招商300高贝塔B份额的净资产。 在本基金的存续期内，招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额的参考净值计 算规则如下： 1、招商300高贝塔A份额约定年基准收益率为“同期银行人民币一年期定期存款利率 （税后）+3.5%”，同期银行人民币一年期定期存款利率以最近一次定期份额折算基准日次 日中国人民银行公布的金融机构人民币一年期存款基准利率为准。同期利息税率以最近一次 定期份额折算基准日次日执行的利息税率为准。基金合同生效日所在年度的年基准收益率为 “基金合同生效日中国人民银行公布的金融机构人民币一年期存款基准利率（税后） +3.5%”。年基准收益均以1.00元为基准进行计算； 2、本基金每个工作日对招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额进行参考净值 计算。 在进行招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额各自的参考净值计算时，本 基金净资产优先确保招商300高贝塔A份额的本金及招商300高贝塔A份额累计约定日应 得收益，之后的剩余净资产计为招商300高贝塔B份额的净资产。招商300高贝塔A份额 累计约定日应得收益按依据招商300高贝塔A份额约定年基准收益率计算的每日收益率和 截至计算日招商300高贝塔A份额应计收益的天数确定； 3、每2份招商300高贝塔份额所代表的1份招商300高贝塔A份额和1 份招商300 高贝塔B份额分别计入招商300高贝塔A份额总额和招商300高贝塔B份额总额进行参考 净值计算，并将分别按分离后的招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额的份额数 享有获得份额折算的权利，每2份招商300高贝塔份额所代表的资产净值等于1 份招商300 高贝塔A份额和1份招商300高贝塔B份额的参考净值之和； 4、在本基金的基金合同生效日至参考净值计算日，若未发生基金合同规定的定期份额 折算或不定期份额折算，则招商300高贝塔A份额在参考净值计算日应计收益的天数按自 基金合同生效日至计算日的实际天数计算；若最近一次份额折算为基金合同规定的定期份额 折算或不定期份额折算，则招商300高贝塔A份额在参考净值计算日应计收益的天数应按 照最近一次基金份额折算基准日次日至计算日的实际天数计算。 基金管理人并不承诺或保证招商300高贝塔A份额的基金份额持有人的约定应得收益， 如在某一会计年度内本基金资产出现极端损失情况下，招商300高贝塔A份额的基金份额 持有人可能会面临无法取得约定应得收益甚至损失本金的风险。 （四）本基金基金份额净值的计算 本基金作为分级基金，按照招商300高贝塔份额净值计算规则以及招商300高贝塔A 份额和招商300高贝塔B份额的参考净值计算规则依据以下公式分别计算T日各基金份额 的单位净值和参考净值： 1、招商300高贝塔份额的基金份额净值计算 基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的价值。 T日招商300高贝塔份额的基金份额净值＝T日闭市后的基金资产净值／T日本基金基 金份额的总数 T日本基金基金份额的总数为招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额和招商 300高贝塔份额的份额数之和。 2、招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份额的基金份额参考净值计算 设T日为基金份额净值计算日，T=Min{自基金合同生效日至T日，自最近一次基金份 额折算基准日次日至T日}；为T日每份招商300高贝塔份额的基金份额净值； 为T日招商300高贝塔A份额的基金份额参考净值；为T日招商300高贝塔 B份额的基金份额参考净值；为招商300高贝塔A份额约定年基准收益率。 招商300高贝塔份额的基金份额净值、招商300高贝塔A份额和招商300高贝塔B份 额的基金份额参考净值的计算，均保留到小数点后3位，小数点后第4位四舍五入，由此产 生的误差计入基金财产。 3651....TRNAVA ABNAVNAVNAV...基础2 基础NAV ANAVBNAV R T日的各基金份额的单位净值和参考净值在当天收市后计算，并在T+1日公告。如遇特 殊情况，经中国证监会同意，可以适当延迟计算或公告。 七、基金的募集与基金合同的生效 （一）基金的募集 本基金由基金管理人依照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、《信息披露管理办法》、 《业务规则》等有关法律、法规、规章及基金合同，并经中国证券监督管理委员会证监许可 〔2013〕764号文核准公开募集。募集期从2013年7月8日到2013年7月26日止，共募 集546,488,920.70份基金份额，有效认购总户数为2,897户。 （二）基金合同的生效 本基金的基金合同已于2013年8月1日正式生效。 八、招商300高贝塔份额的申购和赎回 本基金合同生效后，投资人可通过场外或场内两种方式对招商300高贝塔份额进行申购 与赎回。招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额只上市交易，不接受申购与赎回。 （一）申购与赎回场所 招商300高贝塔份额的场外申购与赎回的场所包括基金管理人和基金管理人委托的场 外代销机构，投资者可使用中国证券登记结算有限责任公司开放式基金账户，通过基金管理 人、场外代销机构办理场外申购、赎回业务。 招商300高贝塔份额的场内申购与赎回的场所为具有基金代销业务资格且符合深圳证 券交易所风险控制要求的深圳证券交易所会员单位，投资者可使用深圳证券账户（即投资者 在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司开立的深圳证券交易所人民币普通股票账户 或证券投资基金账户）通过深圳证券交易所交易系统办理场内申购、赎回业务。 基金投资者应当在销售机构办理基金销售业务的营业场所或按销售机构提供的其他方 式办理招商300高贝塔份额的申购与赎回。基金管理人可根据情况变更或增减基金代销机 构，并予以公告。 （二）申购与赎回的开放日及时间 1、开放日及业务办理时间 申购和赎回的开放日为证券交易所交易日（基金管理人公告暂停申购或赎回时除外）， 投资者应当在开放日办理申购和赎回申请。开放日的具体业务办理时间另行公告。场内业务 办理时间为深圳证券交易所交易日交易时间，场外业务办理时间以各销售机构的规定为准， 但基金管理人根据法律法规、中国证监会的要求或本基金合同的规定公告暂停申购、赎回时 除外。 若出现新的证券交易市场或交易所交易时间更改或实际情况需要，基金管理人可对申 购、赎回的开放日及时间进行调整，但此项调整应在实施日2日前在指定媒体公告。 基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理招商300高贝塔份额的申购、 赎回。投资者在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回申请的，其招商300高贝塔 份额申购、赎回的价格为下一开放日招商300高贝塔份额申购、赎回的价格。 2、申购赎回业务开始的时间 招商300高贝塔份额的申购、赎回自基金合同生效后不超过3个月的时间内开始办理， 基金管理人应在开始办理申购赎回的具体日期前2日在至少一家指定媒体及基金管理人互 联网网站（以下简称“网站”）公告。 在确定申购开始与赎回开始时间后，基金管理人应在申购、赎回开放日前依照《信息披 露办法》的有关规定在指定媒体上公告申购与赎回的开始时间。 （三）申购与赎回的原则 1、“未知价”原则，即申购、赎回价格以申请当日收市后计算的招商300高贝塔份额净 值为基准进行计算； 2、“金额申购、份额赎回”原则，即申购以金额申请，赎回以份额申请； 3、当日的申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销； 4、投资人通过深圳证券交易所交易系统办理招商300高贝塔份额的场内申购、赎回业 务时，需遵守深圳证券交易所的相关业务规则。 5、基金管理人可根据基金运作的实际情况并在不影响基金份额持有人实质利益的前提 下调整上述原则。基金管理人必须在新规则开始实施前按照《信息披露办法》的有关规定在 指定媒体公告。 （四）申购与赎回的程序 1、申购和赎回的申请方式 基金投资者必须根据基金销售机构规定的程序，在开放日的业务办理时间向基金销售机 构提出申购或赎回的申请。 投资者在申购招商300高贝塔份额时须按销售机构规定的方式备足申购资金，投资者在 提交赎回申请时，必须有足够的招商300高贝塔份额余额，否则所提交的申购、赎回的申请 无效而不予成交。 投资者办理申购、赎回等业务时应提交的文件和办理手续、办理时间、处理规则等在遵 守基金合同和招募说明书规定的前提下，以各销售机构的具体规定为准。 2、申购和赎回申请的确认 T日规定时间受理的申请，正常情况下，基金注册登记机构在T+1日内为投资者对该交 易的有效性进行确认，在T＋2日后（包括该日）投资者可向销售机构或以销售机构规定的 其他方式查询申购与赎回的成交情况，如因申请未得到基金管理人或基金注册登记机构的确 认而造成的损失，由投资者自行承担。 基金发售机构申购申请的受理并不代表该申请一定成功，而仅代表发售机构确实接收到 申购申请。申购的确认以基金注册登记机构或基金管理公司的确认结果为准。 3、申购和赎回的款项支付 申购采用全额缴款方式，若申购资金在规定时间内未全额到账则申购不成功，若申购不 成功或无效，申购款项将退回投资者账户。 投资者T日赎回申请成功后，基金管理人将通过基金注册登记机构及其相关基金销售 机构在T＋7日（包括该日）内将赎回款项划往基金份额持有人账户。在发生巨额赎回的情 形时，款项的支付办法参照基金合同的有关条款处理。 基金管理人可以在法律法规允许的范围内，对上述业务办理时间进行调整，并提前公告。 （五）申购与赎回的数额限制 1、投资者在办理招商300高贝塔份额场内申购时，单笔申购的最低金额为50,000元人 民币。投资人办理招商300高贝塔份额场外申购时，单笔最低金额为1,000元人民币（含申 购费）。通过直销中心首次申购的最低金额为50万元人民币（含申购费），追加申购单笔最 低金额为1,000元人民币（含申购费）。通过本公司电子商务网上交易系统办理招商300高 贝塔份额申购，最低申购金额为单笔1,000元。本基金直销中心及电子商务网上交易系统的 单笔申购最低金额可由基金管理人酌情调整。 2、基金份额持有人办理招商300高贝塔份额场外赎回时，每笔赎回申请的最低份额为 1000份基金份额；基金份额持有人办理招商300高贝塔份额场内赎回时，每笔赎回申请的 最低份额为1000份基金份额，同时赎回份额必须是整数份额。招商300高贝塔份额持有人 每个交易账户的最低份额余额为1000 份，份额持有人赎回时或赎回后将导致在销售机构(网 点)保留的招商300高贝塔份额余额不足1000 份的，需一并全部赎回。 3、本基金不对单个投资人累计持有的招商300高贝塔份额上限进行限制； 基金管理人可根据市场情况，在法律法规允许的情况下，调整上述对申购的金额和赎回 的份额的数量限制，基金管理人必须在调整生效前依照《信息披露办法》的有关规定至少在 一家指定媒体公告并报中国证监会备案。 （六）申购费用和赎回费用 招商300高贝塔份额的申购费用由基金申购人承担，并应在投资者申购基金份额时收 取，不列入基金财产，主要用于本基金的市场推广、销售、注册登记等各项费用。 1、招商300高贝塔份额的申购费率 （1）招商300高贝塔份额的场外申购费率根据申购金额设定如下： 申购金额（M） 申购费率 M＜50万 1.0% 50万≤M＜100万 0.5% M≥100万 每笔300元 （2）招商300高贝塔份额的场内申购费率由基金代销机构比照场外申购费率执行。 2、招商300高贝塔份额的赎回费率 （1）招商300高贝塔份额的场外赎回费率按基金份额持有人持有该部分基金份额的时 间分段设定如下： 持有期限 赎回费率 N＜1年 0.5% 1年≤N＜2年 0.25% N≥2年 0% （2）招商300高贝塔份额的场内赎回费率为固定0.5%。 招商300高贝塔份额的赎回费用由基金赎回人承担，在投资者赎回基金份额时收取。扣 除赎回手续费后的余额归基金财产，赎回费归入基金财产的部分不低于赎回费总额的25%。 基金管理人可以根据基金合同的相关约定调整费率或收费方式，基金管理人最迟应于新 的费率或收费方式实施日前在至少一种指定媒体及基金管理人网站公告。 对特定交易方式（如网上交易、电话交易等），基金管理人履行适当程序后可以调低基 金申购费率和基金赎回费率。 基金管理人可以在不违背法律法规规定及基金合同约定的情形下根据市场情况制定基 金促销计划，针对投资者定期或不定期地开展基金促销活动。在基金促销活动期间，按相关 监管部门要求履行相关手续后基金管理人可以适当调低招商300高贝塔份额的申购费率和 基金赎回费率。 （七）申购份额与赎回金额的计算 1、招商300高贝塔份额申购份额的计算： 基金的申购金额包括申购费用和净申购金额，其中： 净申购金额 = 申购金额/（1＋申购费率） 申购费用 = 申购金额.净申购金额 申购份额 = 净申购金额/T日招商300高贝塔份额的份额净值 申购的有效份额为按实际确认的申购金额在扣除相应的费用后，以当日招商300高贝塔 份额的基金份额净值为基准计算，其中，通过场外方式进行申购的，申购份额计算结果保留 到小数点后2位，小数点后两位以后的部分四舍五入，由此误差产生的收益或损失计入基金 财产；通过场内方式申购的，申购份额计算结果采用截尾法保留到整数位，整数位后小数部 分的份额对应的资金返还投资者。 例：某投资者通过场外投资60,000元申购招商300高贝塔份额，对应申购费率为1.0%， 假设申购当日招商300高贝塔份额的份额净值为1.068元，则其可得到的申购份额为： 净申购金额 = 60,000 / (1+1.0%) =59405.94元 申购费用=60,000－59405.94=594.06元 申购份额 =59405.94/1.068=55623.54份 即：投资者通过场外投资60,000元申购本基金基金份额，假设申购当日基金份额净值 为1.068元，则可得到55623.54份基金份额。 2、招商300高贝塔份额赎回金额的计算： 采用“份额赎回”方式，赎回价格以T日的招商300高贝塔份额的份额净值为基准进 行计算，计算公式： 赎回总金额 = 赎回份额.T日招商300高贝塔份额的份额净值 赎回费用 = 赎回总金额.赎回费率 净赎回金额 = 赎回总金额.赎回费用 各计算结果均按照四舍五入方法，保留至小数点后2 位，由此误差产生的收益或损失 计入基金财产。 例：某投资者赎回10,000份招商300高贝塔份额且持有时间不满1年，赎回费率为0.5%， 假设赎回申请当日招商300高贝塔份额的份额净值是1.068 元，则可得到的赎回金额为： 赎回总额 = 10,000 ×1.068= 10,680.00元 赎回费用 = 10,680.00 ×0.5% = 53.40元 赎回金额 = 10,680.00 . 53.40 = 10,626.60元 即：投资者赎回 10,000 份招商300高贝塔份额且持有时间不满1 年，假设赎回当日招 商300高贝塔份额的份额净值是1.068 元，则其可得到的赎回金额为10,626.60元。 3、招商300高贝塔份额份额净值的计算： T日的招商300高贝塔份额份额净值在当天收市后计算，并在T+1日内公告。遇特殊情 况，经中国证监会同意，可以适当延迟计算或公告。招商300高贝塔份额份额净值的计算， 保留到小数点后3位，小数点后第4位四舍五入，由此产生的误差计入基金财产。 （八）申购和赎回的注册登记 招商300高贝塔份额的份额采用分系统登记的原则。场外申购的招商300高贝塔份额登 记在注册登记系统持有人开放式基金账户下；场内申购的招商300高贝塔份额登记在证券登 记结算系统持有人证券账户下。 招商300高贝塔份额申购与赎回的注册登记业务，按照中国证券登记结算有限责任公司 的有关规定办理。通常情况下，投资者申购基金成功后，基金注册登记机构在T+1日为投 资者登记权益并办理注册登记手续，投资者自T+2日（含该日）后有权赎回或转换转出该 部分基金份额。 投资者赎回基金成功后，基金注册登记机构在T+1日为投资者办理扣除权益的注册登 记手续。 中国证券登记结算有限责任公司可以在法律法规允许的范围内，对上述注册登记办理时 间进行调整，但不得实质影响投资者的合法权益，基金管理人最迟于开始实施调整前3个工 作日在至少一家指定媒体及基金管理人网站公告。 （九）拒绝或暂停申购的情形及处理方式 除非出现如下情形，基金管理人不得暂停或拒绝基金投资者的申购申请： （1）不可抗力的原因导致基金无法正常运作； （2）证券交易场所在交易时间非正常停市，导致当日基金资产净值无法计算； （3）发生本基金合同规定的暂停基金资产估值的情况； （4）因基金收益分配、或基金投资组合内某个或某些证券发生暂停交易或其他重大事 件等原因，使基金管理人认为短期内继续接受申购可能会影响或损害已有基金份额持有人利 益的； （5）基金资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种，或可能对基金业绩 产生负面影响，从而损害现有基金份额持有人的利益； （6）法律法规规定或中国证监会认定的其他可暂停申购的情形； （7）基金管理人认为会有损于现有基金份额持有人利益的某笔申购。 发生上述（1）－（6）项暂停申购情形时，基金管理人应当在至少一家指定媒体及基金 管理人网站刊登暂停申购公告并报中国证监会备案。在暂停申购的情况消除时，基金管理人 应及时恢复申购业务的办理。 如果投资者的申购申请被拒绝，基金管理人应及时将申购款项退回至投资者账户。 （十）暂停赎回或者延缓支付赎回款项的情形及处理方式 若出现如下情形，基金管理人可拒绝接受或暂停基金份额持有人对招商300高贝塔份额 的赎回申请或者延缓支付赎回款项： （1）不可抗力的原因导致基金管理人不能支付赎回款项； （2）证券交易场所依法决定临时停市，导致基金管理人无法计算当日基金资产净值； （3）发生本基金合同规定的暂停基金资产估值的情况； （4）因市场剧烈波动或其他原因而出现连续2个或2个以上开放日巨额赎回，导致本 基金的现金支付出现困难； （5）法律法规规定或中国证监会认定的其他情形。 发生上述情形之一的，基金管理人应在当日立即向中国证监会备案。已接受的赎回申请， 基金管理人将足额支付；如暂时不能足额支付的，可延期支付部分赎回款项，按每个赎回申 请人已被接受的赎回申请量占已接受赎回申请总量的比例分配给赎回申请人，未支付部分由 基金管理人按照发生的情况制定相应的处理办法在后续开放日予以支付。 同时，在出现上述第（4）款的情形时，对已接受的赎回申请可延期支付赎回款项，最 长不超过20个工作日，并在至少一家指定媒体公告。投资者在申请赎回时可事先选择将当 日可能未获受理部分予以撤销。 暂停招商300高贝塔份额的赎回，基金管理人应及时在至少一家指定媒体刊登暂停赎回 公告。 在暂停赎回的情况消除时，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理，并依照有关规定在 至少一家指定媒体上公告。 （十一）巨额赎回的情形及处理方式 1、巨额赎回的认定 本基金单个开放日，招商300高贝塔份额净赎回申请（赎回申请总数加上基金转换中转 出申请份额总数后扣除申购申请总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额）超过上一日 本基金基金总份额（包括招商300高贝塔份额、招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B 份额）的10%时，即认为发生了巨额赎回。 2、巨额赎回的处理方式 当出现巨额赎回时，基金管理人可以根据本基金当时的资产组合状况决定全额赎回或部 分顺延赎回。 （1）全额赎回：当基金管理人认为有能力支付投资者的全部赎回申请时，按正常赎回 程序执行。 （2）部分顺延赎回：当基金管理人认为支付投资者的赎回申请有困难或认为支付投资 者的赎回申请可能会对基金的资产净值造成较大波动时，基金管理人在当日接受赎回比例不 低于上一日基金总份额的10%的前提下，对其余赎回申请延期予以办理。对于单个基金份 额持有人的赎回申请，应当按照其申请赎回份额占当日申请赎回总份额的比例，确定该单个 基金份额持有人当日办理的赎回份额；投资者未能赎回部分，除投资者在提交赎回申请时选 择将当日未获办理部分予以撤销外，延迟至下一个开放日办理，赎回价格为下一个开放日的 价格。依照上述规定转入下一个开放日的赎回不享有赎回优先权，并以此类推，直到全部赎 回为止。部分顺延赎回不受单笔赎回最低份额的限制。 （3）巨额赎回的公告：当发生巨额赎回并顺延赎回时，基金管理人应在2日内通过指 定媒体及基金管理人的公司网站或代销机构的网点刊登公告，并在公开披露日向中国证监会 和基金管理人主要办公场所所在地中国证监会派出机构备案。同时以邮寄、传真或招募说明 书规定的其他方式通知基金份额持有人，并说明有关处理方法。 本基金连续2个或2个以上开放日发生巨额赎回，如基金管理人认为有必要，可暂停接 受赎回申请；已经接受的赎回申请可以延缓支付赎回款项，但不得超过20个工作日，并应 当在至少一家指定媒体公告。 （十二）重新开放申购或赎回的公告 如果发生暂停的时间为一天，基金管理人应于重新开放日在至少一家指定媒体刊登基金 重新开放申购或赎回的公告并公布最近一个开放日的基金份额净值。 如果发生暂停的时间超过一天但少于两周，暂停结束基金重新开放申购或赎回时，基金 管理人应提前2日在至少一家指定媒体刊登基金重新开放申购或赎回的公告，并在重新开始 办理申购或赎回的开放日公告最近一个工作日的基金份额净值。 如果发生暂停的时间超过两周，暂停期间，基金管理人应每两周至少重复刊登暂停公告 一次。暂停结束基金重新开放申购或赎回时，基金管理人应提前2日在至少一家指定媒体连 续刊登基金重新开放申购或赎回的公告，并在重新开放申购或赎回日公告最近一个工作日的 基金份额净值。 （十三）基金的转换 为方便基金份额持有人，未来在各项技术条件和准备完备的情况下，投资者可以依照基 金管理人的有关规定选择在本基金和基金管理人管理的其他基金之间进行基金转换。基金转 换的数额限制、转换费率等具体规定可以由基金管理人届时另行规定并公告。 （十四）定期定额投资计划 基金管理人可以为投资者办理定期定额投资计划，具体规则由基金管理人在届时发布公 告或更新的招募说明书中确定。 九、招商300高贝塔A份额与招商300高贝塔B份额的上市交易 本基金基金合同生效后，基金管理人将根据有关规定，申请招商300高贝塔A份额、招 商300高贝塔B份额上市交易。 （一）上市交易的地点 深圳证券交易所。 （二）上市交易的时间 本基金《基金合同》生效后三个月内开始在深圳证券交易所上市交易。在确定上市交易 时间后，基金管理人最迟在上市前3个工作日在至少一家指定媒体和基金管理人网站上公 告。 （三）上市交易的规则 1、招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额分别采用不同的交易代码上市交易； 2、招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额上市首日的开盘参考价分别为各自 前一交易日的基金份额参考净值； 3、招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额实行价格涨跌幅限制，涨跌幅比例 为10%，自上市首日起实行； 4、招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额买入申报数量为100份或其整数倍； 5、招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额申报价格最小变动单位为0.001元 人民币； 6、招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额上市交易遵循《深圳证券交易所证 券投资基金上市规则》、《深圳证券交易所交易规则》及相关规定。 （四）上市交易的费用 招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额上市交易的费用按照深圳证券交易所相 关规则及有关规定执行。 （五）上市交易的行情揭示 招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额在深圳交易所挂牌交易，交易行情通过 行情发布系统揭示。行情发布系统同时揭示前一交易日的基金份额参考净值。 （六）上市交易的停复牌、暂停上市、恢复上市和终止上市 招商300高贝塔A份额、招商300高贝塔B份额的停复牌、暂停上市、恢复上市和终止 上市按照相关法律法规、中国证监会及深圳证券交易所的相关规定执行。 （七）相关法律法规、中国证监会及深圳证券交易所对基金上市交易的规则等相关规（未完）  |