[年报]小商品城：2013年年度报告(修订版)
浙江中国小商品城集团股份有限公司 600415 2013年年度报告 重要提示 一、 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因 说明 被委托人姓名 董事 胡根法 因公出差 金方平 独立董事 史晋川 因公出差 吕长江 独立董事 荆林波 因公无法参加 黄速建 三、 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报 告。 四、 公司负责人金方平、主管会计工作负责人吴波成及会计机构负责人（会计主管人员） 吴波成声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案：拟以公司2013年末总 股本2,721,607,088股为基数，向全体股东每10股派发现金红利人民币1元（含税）。 六、 前瞻性陈述的风险声明 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请 投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？ 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 目录 第一节 释义及重大风险提示 ....................................................................................................... 4 第二节 公司简介 ........................................................................................................................... 5 第三节 会计数据和财务指标摘要 ............................................................................................... 7 第四节 董事会报告 ....................................................................................................................... 9 第五节 重要事项 ......................................................................................................................... 26 第六节 股份变动及股东情况 ..................................................................................................... 30 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ..................................................................... 33 第八节 公司治理 ......................................................................................................................... 39 第九节 内部控制 ......................................................................................................................... 43 第十节 财务会计报告 ................................................................................................................. 44 第十一节 备查文件目录 ........................................................................................................... 120 第一节 释义及重大风险提示 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 义乌市国资委 指 义乌市人民政府国有资产监督管理委员会 恒大公司 指 义乌小商品城恒大开发有限责任公司 市场发展集团 指 义乌市市场发展集团有限公司 商城房产 指 义乌中国小商品城房地产开发有限公司 信息公司 指 义乌中国小商品城信息技术有限公司 义支付公司 指 义乌中国小商品城支付网络科技有限公司 滨江商博 指 杭州滨江商博房地产开发有限公司 惠商小贷公司 指 义乌市惠商小额贷款股份有限公司 公司、上市公司 指 浙江中国小商品城集团股份有限公司 二、 重大风险提示： 公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险。敬请查阅本报告第四节董事会报告中关于 公司未来发展的讨论与分析之公司可能面临的风险内容。 第二节 公司简介 一、 公司信息 公司的中文名称 浙江中国小商品城集团股份有限公司 公司的中文名称简称 小商品城 公司的外文名称 Zhejiang China Commodities City Group Co.,Ltd 公司的法定代表人 金方平 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 鲍江钱 许杭 联系地址 义乌市福田路105号海洋商务楼 义乌市福田路105号海洋商务楼 电话 0579-85182700 0579-85182812 传真 0579-85197755 0579-85197755 电子信箱 Jqbao@cccgroup.com.cn Hxu@cccgroup.com.cn 三、 基本情况简介 公司注册地址 浙江省义乌市福田路105号海洋商务楼 公司注册地址的邮政编码 322000 公司办公地址 浙江省义乌市福田路105号海洋商务楼 公司办公地址的邮政编码 322000 公司网址 www.cccgourp.com.cn 电子信箱 600415@cccgroup.com.cn 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 公司投资证券部 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 小商品城 600415 无 六、 公司报告期内注册变更情况 (一) 基本情况 公司报告期内注册情况未变更。 (二) 公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见2011年年度报告公司基本情况。 (三) 公司上市以来，主营业务的变化情况 公司自上市以来主营业务未发生变化，主营业务为小商品城市场开发经营和配套服务。 (四) 公司上市以来,历次控股股东的变更情况 公司2002年上市时第一大股东为义乌中国小商品城恒大开发总公司，持股比例为41.54%， 实际控制人为义乌市政府，其通过义乌中国小商品城恒大开发总公司和义乌市财务开发公司持 股，比例为47.88%。 2008年8月28日完成定向增发后，第一大股东为义乌市国有资产投资控股有限公司，持 股比例26.53%，第二大股东为义乌中国小商品城恒大开发总公司，持股比例25.41%，第三大 股东为义乌市财务开发公司，持股比例为3.88%，实际控制人仍为义乌市政府，通过上述三大 股东共持股比例55.82%。 2009年3月义乌市进行国有资产管理体制改革，设立义乌市国有资产监督管理委员会，代 表市政府行使国有资产出资人职责，义乌市国有资产监督管理委员会下设义乌小商品城恒大开 发有限责任公司、义乌市国有资产经营有限责任公司等四大直属国有独资公司 。原义乌市国有 资产投资控股有限公司更名为义乌市国有资产经营有限责任公司，原义乌中国小商品城恒大开 发总公司更名为义乌小商品城恒大开发有限责任公司。2009年5月，根据市委发[2009]9号文 件和义政发[2009]52号文件，义乌市政府决定将小商品城第一大股东义乌市国有资产经营有限 责任公司和第三大股东义乌市财务开发公司持有的公司股份划转给第二大股东义乌小商品城恒 大开发有限责任公司持有。上述股权划转事项获国务院国资委"国资产权【2011】1258号"文批 复和中国证券监督管理委员会证监许可【2012】28号文批复，最终于2012年2月完成，截止 2013年末，义乌小商品城恒大开发有限责任公司持有小商品城股份1,519,089,696股，占公司总 股本的55.82%，为公司控股股东，实际控制人为义乌市国资委。 2014年2月义乌小商品城恒大开发有限责任公司更名为义乌市市场发展集团有限公司。 七、 其他有关资料 公司聘请的会计师事务所名称（境内） 名称 安永华明会计师事务所（特殊 普通合伙） 办公地址 中国北京市东城区长安街1号 东方广场安永大楼16层 签字会计师姓名 谈朝晖 张莹 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、 报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2013年 2012年 本期比上年同 期增减(%) 2011年 营业收入 3,654,653,388.78 3,611,827,711.15 1.19 3,396,335,506.95 归属于上市公司股东的净 利润 707,466,255.39 707,016,443.45 0.06 646,033,562.84 归属于上市公司股东的扣 除非经常性损益的净利 润 677,395,602.10 674,285,843.44 0.46 622,461,953.13 经营活动产生的现金流量 净额 -325,596,623.18 1,938,789,715.60 -116.79 2,300,301,586.82 2013年末 2012年末 本期末比上年 同期末增减 (%) 2011年末 归属于上市公司股东的净 资产 8,680,781,518.71 8,245,480,759.79 5.28 7,810,632,593.02 总资产 24,070,310,678.53 18,281,337,539.50 31.67 18,119,679,180.18 (二) 主要财务数据 主要财务指标 2013年 2012年 本期比上年同期增减 (%) 2011年 基本每股收益（元／股） 0.26 0.26 0 0.24 稀释每股收益（元／股） 0.26 0.26 0 0.24 扣除非经常性损益后的基本 每股收益（元／股） 0.25 0.25 0 0.23 加权平均净资产收益率（%） 8.40 8.86 减少0.46个百分点 8.63 扣除非经常性损益后的加权 平均净资产收益率（%） 8.06 8.45 减少0.39个百分点 8.31 1、经营活动产生的现金流量净额较上年减少22.64亿元，主要系荷塘月色本期开盘预收售房款 同比增加12亿元、市场商位费同比减少等经营活动现金流入同比增加5.18亿元，购买商品接 受劳务等经营活动现金流出同比增加27.82亿元； 2、年末资产总额较上年末增加57.89亿元，增幅31.67%，主要系本年投入各项工程及投资款、 本年向滨江商博提供财务资助款所致。 二、 非经常性损益项目和金额 单位：元 币种：人民币 非经常性损益项目 2013年金额 2012年金额 2011年金额 非流动资产处置损益 -1,756,937.39 -65,889.29 -80,052.02 计入当期损益的政府补助，但与公司 正常经营业务密切相关，符合国家政 策规定、按照一定标准定额或定量持 续享受的政府补助除外 16,524,930.33 19,789,120.73 7,027,941.13 计入当期损益的对非金融企业收取的 资金占用费 11,173,397.50 与公司正常经营业务无关的或有事项 产生的损益 -1,873,854.25 除同公司正常经营业务相关的有效套 期保值业务外，持有交易性金融资产、 交易性金融负债产生的公允价值变动 损益，以及处置交易性金融资产、交 易性金融负债和可供出售金融资产取 得的投资收益 4,485,892.60 7,764,275.67 9,371,249.24 除上述各项之外的其他营业外收入和 支出 4,440,745.28 12,510,376.46 13,570,831.75 少数股东权益影响额 345,289.27 201,931.90 -465,353.15 所得税影响额 -5,142,664.30 -5,595,361.21 -5,853,007.24 合计 30,070,653.29 32,730,600.01 23,571,609.71 第四节 董事会报告 一、 董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析 （一） 全面完成经营目标 2013年，公司紧紧围绕"以市场为核心，以资本运作为纽带，打造现代贸易服务集成商"的 发展战略和年度经营计划目标，以"推进国际贸易综合改革试点"和"鸡毛换糖再出发大讨论活动 "为契机，稳步推进各项重点工作，在促进市场平稳健康发展，特别是在着力打造市场产业链、 培育发展电子商务、深化市场服务内涵、推动市场转型升级等方面做了大量工作。圆满完成公 司年度经营目标，实现市场发展稳中有进，公司实力有效提升。 2013 年实现营业收入36.55亿元，较上年增长0.43亿元，增幅1.19%；实现利润总额9.43亿元， 较上年增长0.08亿元，增幅0.86%。本年度营业收入完成经营计划目标34.48亿元的106%，利 润完成经营计划目标8.56亿元的110.16%。 （二）完善治理结构，不断促进公司规范运作。 公司按照《公司法》、《证券法》等相关法律法规及文件的要求，不断完善公司治理和运作 机制，强化风险管理，完善内审内控体系，提高信息披露质量，加强投资者关系管理，认真履 行企业社会责任，促进了公司治理水平的持续提升。2013年先后召开董事会13次、监事会4 次、股东大会3次，各位董事认真审议各项议案，积极履职，勤勉尽责，在各项议案的审议过 程中审慎地提出了各自的意见和建议，保证了董事会各项决策的科学合理，确保公司经营稳步 健康运行。公司各项决策有效落实，组建中义国际会展（义乌）有限公司、浦江绿谷置业有限 公司等9家参控股公司，与清华控股有限公司签订战略合作协议，组建义乌惠商紫荆资本管理 有限公司。发行三年期中期票据6亿元，降低了公司融资成本，优化了债务结构。同时动态跟 踪义云、天图基金的进展。预算管理按计划稳步推进，业绩合同考核工作全面完成。 （三）强化社会责任，促进公司可持续发展。 公司坚持以对经济、环境和社会负责任的方式开展业务，努力担负起作为优秀企业公民的 社会责任，切切实实以"行动主义"来服务市场、关爱员工、保护环境、回馈社会。自2008年以 来发布了5次社会责任报告，真实传递公司履行经济、环境和社会责任信息。2013年公司及时 披露临时公告46个、定期报告4个，认真做好日常的股东接待、咨询以及股权的托管确认等股 东服务工作，重视尊重股东来访调研意见和建议，并通过举办首次"投资者接待日"活动，让广 大投资者深入全面了解公司情况，增进公司与广大投资者之间沟通与交流，公司与投资者之间 保持良性互动，公司在资本市场良好的公众形象不断得到巩固与提升。 （四）抢抓发展机遇，推动市场持续繁荣。 1、市场运行稳健，经济指标稳中有升。2013年，中国小商品城实现成交额683.02亿元， 同比增长17.76%，连续23年位居全国各大专业市场榜首。 2、创新招商模式，市场引商兴市成果显著。国际商贸城各区市场全年新引进主体2400户， 安排商位2539.5个，四区主体市场21253户到期商位平稳续租，生产资料市场引进生产企业和 代理商2744家，商位入驻率94.12%。 3、市场贸易服务功能不断完善，有效提升。 ①电子商务发展实现新突破。义乌购平台建设不断完善，实现诚信保障体系、跨境平台、 金融增值服务平台上线。网站运营推广影响面逐渐扩大，实现市场商铺信息全部上线，活跃率 维持在50%以上；网上商品总数达180万，准确率达96%；网站日均PV达到150万，全年交 易额达5900余万元。B2R项目在国内开设5个分仓。"义支付"上线试运营，申报材料已上报审 批。完成智慧商城信息化规划方案编制，实现市场无线网络全覆盖。网商服务区建设初见成效， 共引进经营主体215个，招商入驻率达93%。 ②展会与市场联动有效加强。全年举办大小展会39个，成功引进和举办装博会、家具展、 孕婴童展和机电产品展等新项目，实现总成交额578.67亿元，同比增长66.7%。 ③"走出去"战略稳步实施。完成国内、国际走出去战略编制,与唐山市路北区政府达成合作 意向，与辽宁海城市政府达成战略框架协议，并在西柳项目投资细节方面基本达成一致。新增 加盟网点两个，加盟市场达20家。组织市场经营户"走出去"举办5场贸易对接会，同时引进5 场大型采购洽谈会。举办境外展项目6个。 ④市场金融服务进一步提升。商位质押贷款业务实现市场全覆盖，现有签约银行23家，办 理质押登记业务15517笔，累计发放贷款65.34亿元，同比增长26.36%。惠商小贷公司累计发 放贷款35.24亿元，实现净利润10,310.80万元，同比增长10.98％。实现本外币兑换量折合美 金1,037万美元，同比增长24.19%。 ⑤指数和小商品码不断创新。指数信息英文专刊受众发展到32个国家，与中国-东盟网站 合作升级，指数引用与开发不断强化。完成8,090家商户小商品码推广及标识牌挂牌工作，发 放小商品码89.7万张，同步完成英文版二维码研发。 ⑥市场配套服务功能不断完善。引进义乌购代运营机构10家、摄影机构6家、快递公司4 家等服务企业，设立"外国人服务中心"、市场休闲商务区、桶装水供应点，市场配套服务功能 不断完善。 ⑦市场服务评议活动有效开展。围绕市场环境卫生、经营秩序、服务态度等14大类工作， 建立市场服务评议机制，每月开展一次服务评议，市场经营环境不断优化。 ⑧市场电子商务培训全面开展。完成所有市场经营户的电子商务理念及基本技能培训。引进5 家高校设立六个教学点，技能提升培训经营户4517人。 4、工程建设获得新进展。 ①房产建设扎实推进。荷塘月色项目1标完成主体结顶，2标部分结顶，一期楼盘及二期 一阶段实现开盘销售；钱塘印象主体大部分结顶；东城印象部分业主完成交付；凤凰印象主体 全部结顶；浦江绿谷顺利开工。同时与江西康庄集团合作开发南昌茵梦湖项目，取得75%股权； 辽宁海城项目形成初步的概念性方案。 ②重点工程顺利开展。a.一区扩建土建进场施工；b.国际商务中心完成辅房结顶、主楼四层 结构；c.生产资料市场竣工开业；d.皇冠假日酒店完成竣工验收，实现试营业；e.商城宾馆项目 实现进场装修；f.宾王市场拆迁改造工程完成概念性规划方案设计工作；g.义西配套工程完成地 质勘探和基坑设计图纸审查。 5、相关行业总体保持平稳。 ①酒店经营基本平稳。集团酒店实现主营业务收入14,525万元，平均客房出租率为68.3%。 ②外贸业务稳中有进。实现进出口总额1.517亿美元，同比增长3.43%。 ③会展广告业务基本稳健。全年完成主营业务收入10,975万元。 (一) 主营业务分析 1、 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 3,654,653,388.78 3,611,827,711.15 1.19 营业成本 1,815,874,669.60 1,888,640,773.02 -3.85 销售费用 110,846,931.46 155,218,158.12 -28.59 管理费用 446,873,392.22 331,714,683.68 34.72 财务费用 226,263,594.30 202,669,511.05 11.64 经营活动产生的现金流量净额 -325,596,623.18 1,938,789,715.60 -116.79 投资活动产生的现金流量净额 -2,927,733,862.57 -1,565,433,282.92 筹资活动产生的现金流量净额 2,895,675,032.02 -1,104,444,110.36 研发支出 7,661,195.17 2,240,292.20 241.97 2、 收入 (1) 主要销售客户的情况 本公司主要从事市场经营、酒店服务、商品销售和房地产销售业务，从单个客户取得的业务收 入很低，因此从前五名客户销售取得的收入总额占公司全部主营业务收入比例很小。 3、 成本 (1) 成本分析表 单位:万元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占 总成本 比例(%) 上年同期 金额 上年同期 占总成本 比例(%) 本期金额较 上年同期变 动比例(%) 市场经营 折旧与摊销 48,151.64 26.78 57,506.38 31.05 -16.27 市场经营 工资及福利 12,627.53 7.02 11,449.73 6.18 10.29 市场经营 其他成本 12,476.09 6.94 10,866.91 5.87 14.81 商品销售 出口商品销售成本 81,976.62 45.59 83,551.07 45.11 -1.88 房地产销售 房地产销售成本 1,716.75 0.95 413.31 0.22 315.37 酒店服务 餐饮原材料成本 3,474.25 1.93 4,096.33 2.21 -15.19 酒店服务 工资及福利 3,041.21 1.69 3,020.87 1.63 0.67 酒店服务 物料与燃料消耗 823.63 0.46 846.11 0.46 -2.66 酒店服务 其他成本 1,612.61 0.90 1,262.41 0.68 27.74 展览广告服务 折旧与摊销 5,992.67 3.33 5,516.10 2.98 8.64 展览广告服务 展会与广告成本 5,713.75 3.18 4,370.50 2.36 30.73 展览广告服务 其他成本 854.96 0.48 1,117.50 0.60 -23.49 其他服务 物业管理成本 1,274.82 0.71 1,189.38 0.64 7.18 其他服务 其他成本 71.33 0.04 27.83 0.02 156.31 合计 179,807.86 100.00 185,234.43 100.00 -2.93 房地产销售成本：本期东城印象毛坯房交付，房地产销售体现的特殊性所致。 (2) 主要供应商情况 公司主要从事市场经营、酒店服务、商品销售和房地产销售业务， 2013年前5名供应商采购 金额主要是义西生产资料市场土地款及工程款，具体情况如下： 公司主要供应商情况: 前五名供应商合计采购金额（元） 955,710,355.00 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例（%) 15.45 前5名供应商资料: 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例（%） 1 浦江县国土资源局 665,322,840.00 10.75 2 义乌市国土资源局 232,877,140.00 3.76 3 义乌市国土资源局 32,976,000.00 0.53 4 浙江裕胜厨房工程有限公司 13,507,610.00 0.22 5 中山市开元灯饰有限公司 11,026,765.00 0.18 合计 955,710,355.00 15.44 4、 费用 单位：万元 项 目 2013年 2012年 同比增减额 增减% 销售费用 11,084.69 15,521.82 -4,437.13 -28.59 管理费用 44,687.34 33,171.47 11,515.87 34.72 财务费用 22,626.36 20,266.95 2,359.41 11.64 所得税费用 23,568.01 22,701.19 866.82 3.82 主要变动原因分析：销售费用及管理费用较上年同比变动分别为下降28.59%和增长34.72%，主 要系本年对销售费用和管理费用明细重分类所致，两项费用总额较上年增长14.54%。为提高财 务信息对比分析能力，要求成本费用科目在集团特别是同行业高度一致，本期对销售费用、管 理费用明细科目核算口径进行统一与规范，致使销售与管理费用同比变动幅度较大，两项费用 合计同比变动不大，费用明细及变动情况如下表： 单位：万元 项目 2013年度 2012年度 同比增减额 增减% 员工费用及工作服 19,365.08 16,732.12 2,632.96 15.74 费用性税金 11,874.96 11,488.58 386.38 3.36 分公司开办费 6,248.96 1,860.13 4,388.83 235.94 广告宣传费 5,378.54 5,936.42 -557.88 -9.40 推广及招商 2,369.29 2,408.91 -39.62 -1.64 其他费用 2,013.49 2,191.34 -177.85 -8.12 折旧与摊销 1,829.95 2,393.48 -563.53 -23.54 安保及保险费用 1,204.76 1,194.78 9.98 0.84 中介机构费用 1,012.06 965.12 46.94 4.86 交通差旅费 998.60 1,189.98 -191.38 -16.08 义乌购及义支付费用 990.38 108.87 881.51 809.69 办公费用 990.12 914.42 75.70 8.28 研发费用 766.12 224.03 542.09 241.97 水电及燃料消耗 452.69 904.11 -451.42 -49.93 租金及物管 277.03 181.00 96.03 53.06 管理及销售费用小计 55,772.03 48,693.29 7,078.74 14.54 5、 研发支出 (1) 研发支出情况表 单位：元 本期费用化研发支出 7,661,195.17 研发支出合计 7,661,195.17 研发支出总额占净资产比例（%） 0.09 研发支出总额占营业收入比例（%） 0.21 6、 现金流 单位：万元 项 目 2013年 2012年 同比变动金额 经营活动产生的现金流量净额 -32,559.66 193,878.97 -226,438.63 投资活动产生的现金流量净额 -292,773.39 -156,543.33 -136,230.06 筹资活动产生的现金流量净额 289,567.50 -110,444.41 400,011.91 现金及现金等价物净增加额 -35,765.55 -73,108.77 37,343.22 主要变动原因分析： （1）经营活动产生的现金流量净额较上年减少22.64亿元，主要系荷塘月色本期开盘预收售房 款同比增加12亿元及市场商位费同比减少等经营活动现金流入同比增加5.18亿元，购买商品 接受劳务等经营活动现金流出同比增加27.82亿元。 （2）投资活动产生的现金流量净额较上年增加流出13.62亿元，主要系本期支付滨江商博财务 资助款8.29亿元以及对外投资支付的现金（不含对外投资保本型理财产品支付的现金）较上年 增加4.69亿元。 （3）筹资活动产生的现金流量净额较上年增加40.00亿元，主要系本年债务融资净额增加39.28 亿元。 7、 其它 (1) 公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明 截止2013年12月31日公司发行中期票据本金余额为人民币19亿元，具体情况如下： 1、公司于2012年10月17日发行1年期短期融资券人民币12亿元，发行年利率为4.67%，主 承销商为招商银行股份有限公司，已于2013年10月19日到期兑付； 2、公司于2011年5月5日发行5年期中期票据人民币7亿元，发行年利率为5.67%，主承销 商为中国建设银行股份有限公司，计息方式为附息固定（每年5月5日付息），将于2016年5 月5日到期； 3、公司于2012年10月17日发行3年期中期票据人民币6亿元，发行年利率为5.02%，主承 销商为招商银行股份有限公司，计息方式为附息固定（每年10月19日付息），将于2015年10 月19日到期； 4、公司于2013年5月16日发行3年期中期票据人民币6亿元，发行年利率为4.64%，主承销 商为招商银行股份有限公司，计息方式为附息固定（每年5月20日付息），将于2016年5月 20日到期。 (二) 行业、产品或地区经营情况分析 1、 主营业务分行业、分产品情况 单位:万元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （％） 营业收入 比上年增 减(%) 营业成本 比上年增 减(%) 毛利率比上年增减 （%） 市场经营 220,771.65 73,255.26 66.82 1.25 -8.23 增加3.43个百分点 商品销售 83,239.90 81,976.62 1.52 -1.90 -1.88 减少0.01个百分点 房地产销售 4,254.50 1,716.75 59.65 264.27 315.37 减少4.96个百分点 酒店服务 14,524.87 8,951.70 38.37 -12.18 -2.97 减少5.85个百分点 展览广告 10,975.37 12,561.38 -14.45 -5.02 14.15 减少19.22个百分点 其他 2,719.48 1,346.15 50.50 -9.85 10.59 减少9.15个百分点 合计 336,485.77 179,807.86 46.56 0.39 -2.93 增加1.83个百分点 变动情况说明： 1、房地产销售收入与成本分别同比增加264.27%与315.37%，系本期东城印象公寓部分实现毛 坯房交付，体现收入与成本分别为3392万元与1505万元所致； 2、会展广告业务收入下降5.02%而成本增长14.15%，系代理集团内部广告收入合并抵销同比增 加874万元及毛利率相对较高的体育场业务2012年12月起终止所致。 (三) 资产、负债情况分析 1、 资产负债情况分析表 单位:万元 项目名称 本期期末数 本期期末数 占总资产的 比例（%） 上期期末数 上期期末 数占总资 产的比例 （%） 本期期末 金额较上 期期末变 动比例（%） 资产总计 2,407,031.07 100.00 1,828,133.75 100.00 31.67 货币资金 101,185.26 4.20 130,329.01 7.13 -22.36 应收账款 7,102.93 0.30 6,761.41 0.37 5.05 预付款项 1,597.50 0.07 2,169.17 0.12 -26.35 应收利息 1,117.34 0.05 其他应收款 8,936.87 0.37 9,216.76 0.50 -3.03 存货 886,778.55 36.84 543,206.68 29.71 63.25 其他流动资产 37,451.00 1.56 47,985.00 2.62 -21.95 长期应收款 82,892.08 3.44 长期股权投资 151,697.70 6.30 87,014.33 4.76 74.34 投资性房地产 61,646.72 2.56 36,117.56 1.98 70.68 固定资产 570,628.58 23.71 456,648.31 24.98 24.96 在建工程 27,119.92 1.13 83,380.05 4.56 -67.47 无形资产 414,285.98 17.21 397,413.15 21.74 4.25 长期待摊费用 49,115.83 2.04 21,887.86 1.20 124.40 递延所得税资产 5,474.81 0.23 6,004.46 0.33 -8.82 短期借款 423,100.00 17.58 98,317.00 5.38 330.34 应付账款 97,472.35 4.05 42,403.77 2.32 129.87 预收款项 562,749.67 23.38 421,547.99 23.06 33.50 应付职工薪酬 15,060.91 0.63 14,041.57 0.77 7.26 应交税费 13,544.17 0.56 14,401.94 0.79 -5.96 应付利息 5,824.34 0.24 4,545.33 0.25 28.14 其他应付款 80,421.48 3.34 125,084.26 6.84 -35.71 其他流动负债 392.36 0.02 120,124.68 6.57 -99.67 长期借款 104,200.00 4.33 30,000.00 1.64 247.33 应付债券 189,102.35 7.86 129,196.34 7.07 46.37 预计负债 187.39 0.01 -100.00 其他非流动负债 5,467.66 0.23 2,019.66 0.11 170.72 (1).应收利息人民币1,117.34万元，系公司本年新增向滨江商博提供财务资助应收取的利息。 (2).存货人民币886,778.55万元，较上年末余额增加人民币343,571.87万元，增幅为63.25%， 主要系公司本年新增南昌茵梦湖和浦江绿谷项目开发成本人民币235,377.10万元，以及本年投 入荷塘月色、杭州东城印象、杭州钱塘印象、南昌凤凰洲四个在建项目开发成本人民币109,976.08 万元所致。 (3).长期应收款系公司本年应收滨江商博财务资助款人民币82,892.08万元所致。 (4).长期股权投资人民币151,697.70万元，较上年末余额增加人民币64,683.37万元，增幅 为74.34%，主要系公司本年新增杭州滨江商博房地产开发有限公司、义乌商旅投资发展有限公 司、北京紫荆华融股权投资合伙企业等投资所致。 (5).投资性房地产人民币61,646.72万元，较上年末余额增加人民币25,529.16万元，增幅为 70.68%，主要系本年义西国际生产资料市场完工转入所致。 (6).在建工程人民币27,119.92万元，较上年末余额减少人民币56,260.12万元，降幅为 67.47%，主要系新篁园市场配套酒店、外商中心工程、一期市场扩建工程于本年内根据工程进 度确认工程成本以及义西国际生产资料市场、国际小商品博览会配套酒店完工转入固定资产与 投资性房地产所致。 (7).长期待摊费用人民币49,115.83万元，较上年末余额增加人民币27,227.97万元，增幅为 124.40%，主要系本年义西国际生产资料市场、国际小商品博览会配套酒店完工转入所致。 (8).短期借款人民币423,100万元，较上年末余额增加人民币324,783万元，增幅为330.34%， 主要系融资需求增加短期借款规模增加所致。 (9).应付账款人民币97,472.35万元，较上年末余额增加人民币55,068.58万元，增幅为 129.87%，主要系公司本年增加义西国际生产资料市场、杭州东城印象以及国际小商品博览会配 套酒店完工未决算工程款所致。 (10).预收账款人民币562,749.67万元，较上年末余额增加人民币141,201.68万元，增幅为 33.50%，主要系公司本年增加荷塘月色预收购房款人民币157,212.15万元所致。 (11).其他应付款人民币80,421.48万元，较上年末余额减少人民币44,662.78万元，降幅为 35.71%，主要系本年荷塘月色售房预约金转入售房预收款以及退回工程项目保证金所致。 (12).其他流动负债人民币392.36万元，较上年末余额减少人民币119,732.32万元，降幅为 99.67%，主要系公司本年归还2012年10月17日发行短期融资券人民币12亿元所致。 (13).长期借款人民币104,200万元，较上年末余额增加人民币74,200万元，增幅为247.33%， 系本年新增义西国际生产资料市场建设专项借款所致。 (14).应付债券人民币189,102.35万元，较上年末余额增加人民币59,906.02万元，增幅为 46.37%，主要系公司于2013年5月20日发行3年期中期票据人民币6亿元所致。 (15).预计负债本年末无余额，上年末余额人民币187.39万元，本年变动系因商城房产全资 子公司浙江商博确认并支付原未按时交房的预估违约金所致。 (16).其他非流动负债人民币5,467.66万元，较上年末余额增长170.72%，系公司本年收到 国际博览中心建设资金贴息人民币3,965.20万元入递延收益所致。 (四) 核心竞争力分析 报告期内公司的核心竞争力未发生重大变化，主要体现在品牌优势、多功能集聚优势、协 同发展优势和政府支持优势四个方面。 1）品牌优势。公司经营的义乌中国小商品城是我国最大的小商品出口基地，拥有很高的知 名度、显著的品牌优势和市场地位。 2）多功能集聚优势。经过将近三十年的发展，义乌中国小商品城已不再是简单的贸易平台， 而是一个集商品展示、信息汇聚、价格形成、产品创新、行业标准输出、贸易规则制定等多功 能于一体的贸易服务平台，在世界小商品贸易格局中占据了突出位置。 3）协同发展优势。小商品城协同发展市场经营及相关的贸易、宾馆酒店、房地产、广告会 展等产业，形成了资源共享与联动发展的盈利模式，增强了其综合竞争力。 4）政府支持优势。小商品城所在的义乌市以"兴商建市"为发展战略，以中国小商品城为标 志的商贸圈建设、小商品市场建设贯穿于义乌经济发展的始终。公司经营的中国小商品城包括 了义乌市的三大市场，可在一定程度上得到当地政府的政策支持。 (五) 投资状况分析 对外股权投资总体分析 2013年末对外股权投资额为151,697.70万元，较上年末87,014.33万元增加64,683.37万元， 增幅74.34%，变动主要是： 1）新增义乌商旅投资发展有限公司投资款33,320万元，本期确认投资收益3.82万元； 2）新增杭州滨江商博房地产开发有限公司投资款24,500万元，本期确认投资损失912.39 万元； 3）新增北京紫荆华融股权投资合伙企业投资款5,000万元； 4）杭州天图兴杭股权投资中心（有限合伙）投资款1,200万元； 5）中义国际会展（义乌）有限公司投资款450万元，本期确认投资损失18.05万元； 6）湖南上云众合科贸有限公司投资款350万元，本期确认投资损失9.17万元； 7）河南义乌购科技发展有限公司投资款200万元，本期确认投资损失100.39万元； 8）江苏金岸合丰网络科技有限公司投资款200万元； 9）义乌市惠商小额贷款股份有限公司本期确认投资收益2,371.48万元，收到现金分红2,001 万元； 10）义乌惠商紫荆资本管理有限公司投资款140万元，本期确认投资损失10.94万元。 被投资公司情况如下表： 金额单位：元 投资单位名称 主营业务 投资成本 2013年末账面价 值 持股比例 (%) 义乌市惠商小额贷款股份有限公司 义乌市范围内小贷款，办理小企业发展、管理、财务等咨询 服务等 138,000,000.00 166,512,479.83 23 中义国际会展（义乌）有限公司 国内、国外展览展示业务；国际会议及活动策划；国际文化 艺术交流；市场信息咨询；国际贸易；市场推广宣传；市场 营销策划；国内外会展业投资管理 4,500,000.00 4,319,512.82 45 杭州滨江商博房地产开发有限公司 房地产开发经营 245,000,000.00 235,876,132.12 49 湖南上云众合科贸有限公司 批发及零售；电子商务平台的开发及相关服务。 3,500,000.00 3,408,342.11 35 河南义乌购科技发展有限公司 批发零售；电子商务开发、业务拓展及技术服务，工程类和 设备类的设计、施工及技术服务。 2,000,000.00 996,067.44 40 江苏金岸合丰网络科技有限公司 批发零售；电子商务技术开发和技术服务；室内装潢工程设 计、施工和技术服务。 2,000,000.00 2,000,000.00 40 义乌商旅投资发展有限公司 实业投资，投资管理（不含证券、期货等金融业务），物业 服务，设计、制作、代理国内广告，停车库经营管理地，商 业营销策划，经营管理咨询，商场经营管理，企业管理咨询。 333,200,000.00 333,238,181.21 49 义乌市水资源开发有限公司 义乌市北片水资源开发、调配、综合利用，八都水库及横滨 水库引水工程的经营管理和维护 2,000,000.00 2,000,000.00 10 浙江义乌市自来水有限公司 集中供水、自来水供水配套管网建设等 2,491,990.31 2,491,990.31 5.29 浙江浙商联盟市场投资管理有限公司 市场营销策划、培训服务、投资管理 300,000.00 300,000.00 8.82 北京义云清洁技术创业投资有限公司 创业投资业务，代理其他创业投资企业机构或个人的创业投 资业务等 60,918,246.58 60,918,246.58 15 投资单位名称 主营业务 投资成本 2013年末账面价 值 持股比例 (%) 天津天图兴华股权投资合伙企业(有 限合伙) 从事对未上市企业的投资，上市公司非公开发行股票的投资 等 60,000,000.00 60,000,000.00 6 苏州义云创业投资中心(有限合伙) 创业投资及相关咨询业务 28,000,000.00 28,000,000.00 13.89 申银万国证券股份有限公司 证券经纪、证券投资咨询、证券承销与保荐等 553,625,431.00 553,625,431.00 1.38 杭州天图兴杭股权投资中心（有限合 伙） 股权投资及相关咨询服务 12,000,000.00 12,000,000.00 11.74 北京紫荆华融股权投资合伙企业 资产管理；投资管理；投资咨询 50,000,000.00 50,000,000.00 16.67 义乌惠商紫荆资本管理有限公司 资产管理 1,400,000.00 1,290,567.17 70 合计 1,498,935,667.89 1,516,976,950.59 (1) 持有非上市金融企业股权情况 所持对象名称 最初投资金额 （元） 持有数量 （股） 占该 公司 股权 比例 （%） 期末账面价值 （元） 报告期损益 （元） 报告期所有 者权益变动 （元） 会计核 算科目 股份来源 申银万国证券股份有限公司 553,625,431 92,909,139 1.3834 553,625,431 长期股 权投资 产权交易 所买入 义乌市惠商小额贷款股份有限 公司 138,000,000 138,000,000 23.00 166,512,479.83 23,714,848.85 23,714,848.85 长期股 权投资 发起人设 立 合计 691,625,431 230,909,139 / 720,137,910.83 23,714,848.85 23,714,848.85 / / 2、 非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况 (1) 委托理财情况 委托理财产品情况 单位:万元 币种:人民币 合作方名 称 委托理财产 品类型 委托理 财金额 委托理财 起始日期 委托理财 终止日期 报酬确定 方式 预计 收益 实际收 回本金 金额 实际 获得 收益 是否经 过法定 程序 计提减 值准备 金额 是否 关联 交易 是否 涉诉 资金来源并 说明是否为 募集资金 义乌农村 商业银行 保本浮动收 益型 130 2013年1月 22日 2013年3月 11日 浮动收益 0.73 130 0.72 是 否 否 自有闲置资金， 非募集资金 浙江稠州 商业银行 非保本浮动 收益型 500 2013年3月 13日 2013年8月 26日 浮动收益 11.76 500 11.60 是 否 否 自有闲置资金， 非募集资金 中国银行 保本保证收 益型 40,000 2013年9月 18日 2013年10月 9日 浮动收益 128.33 40,000 132.60 是 否 否 自有闲置资金， 非募集资金 中国农业 银行 保本浮动收 益型 20,000 2013年9月 18日 2013年10月 16日 浮动收益 77.78 20,000 76.71 是 否 否 自有闲置资金， 非募集资金 兴业银行 保本浮动收 益型 20,000 2013年9月 18日 2013年9月 30日 浮动收益 24.00 20,000 23.67 是 否 否 自有闲置资金， 非募集资金 中国农业 银行 保本浮动收 益型 20,000 2013年11月 25日 2013年12月 6日 浮动收益 24.44 20,000 24.11 是 否 否 自有闲置资金， 非募集资金 兴业银行 保本浮动收 益型 20,000 2013年10月 8日 2013年12月 31日 浮动收益 170.00 20,000 179.18 是 否 否 自有闲置资金， 非募集资金 合计 / 120,630 / / / 437.04 120,630 448.59 / 0 / / / 逾期未收回的本金和收益累计金额（元） 0 (2) 委托贷款情况 委托贷款项目情况 单位:万元 币种:人民币 借款方名 称 委托 贷款 金额 贷款 期限 贷款利 率 借款 用途 抵押物 或担保 人 是否 逾期 是否 关联 交易 是否展 期 是否涉 诉 资金来源 并说明是 否为募集 资金 市场商户 36,777 12 个月 或6 个月 5.40-6.56 商户 经营 市场发 展集团 担保，商 户商位 使用权 质押 是 否 否 是 国家开发 银行、进 出口银行 提供借款 北京易通 富合科技 有限公司 4,000 12 个月 6.35 技术 开发 投入 持有支 付公司 股权的 80% 否 否 否 否 自有资 金，非募 集资金 1、2012年公司第六届董事会二十一次、二十二次、二十七次会议和2012年第一次、第三 次临时股东大会审议通过了关于向国家开发银行借款用于市场商户专项委托贷款业务的议案， 借款累计额度为人民币25亿元，借款由市场发展集团提供担保，中国工商银行义乌分行为委托 贷款办理行。2013年3月公司第六届董事会三十次会议审议通过，公司向中国进出口银行申请 总额2亿元借款用于市场商户专项委托贷款，由市场发展集团提供担保，中国农业银行义乌分 行为委托贷款办理行。委托贷款的商户以中国小商品城商位使用权质押。 2013年共为国际商贸城、篁园服装市场经营户办理了538笔委托贷款，累计发放贷款金额 36,777万元；收回贷款887笔，累计金额50,590.73万元。截至2013年12月31日，期末贷款 余额33,469.55万元，其中国家开发银行15,240万元，中国进出口银行18,229.55万元。2013年 到期逾期2笔，逾期金额205万元，其中一笔借款金额为113万元，到期日为2013年6月27 日，经公司积极采取措施进行催收，已于2013年7月23日收回本金利息及逾期利息。另一笔 借款金额为92万元，到期日为2013年7月15日，经公司采取措施收回商位并进行拍卖，拍卖 款扣除商位租金后有76.7348万元用于偿还部分借款本金，现尚有18.49万元余款（含利息和罚 息截止9月21日计）未能偿还，公司拟向法院起诉要求偿还所剩余款。 2、公司全资子公司义乌中国小商品城信息技术有限公司通过兴业银行义乌分行给北京易通 富合科技有限公司提供委托贷款4000万元，贷款年利率为6.35%，期限12个月（2013年12 月11日至 2014年 12月11日止），委托贷款用于技术开发投入。北京易通富合科技有限公司 以其持有的支付公司33.33%的股权中的80%作为按时还本付息的保证。 3、 募集资金使用情况 报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。 4、 主要子公司、参股公司分析 单位：万元 子公司全称经营范围注册资本总资产净资产净利润 义乌中国小商品城房地产开发有限 公司（商城房产） 房地产开发及销售50,000761,812.2779,962.32-1,160.93 浙江义乌中国小商品城贸易有限责 任公司 货物进出口及商品批发等50017,755.303,112.19558.28 浙江商博置业有限公司房地产开发及销售5,00057,297.353,449.70-455.37 义乌中国小商品城物流配送有限公 司 普通货运及货物仓储等1,9001,495.61931.41-218.34 义乌市商城工联置业有限公司房地产开发及销售70017,407.47-483.11-247.53 义乌市中国小商品城物业服务有限 公司 物业服务及园林绿化等3002,052.04976.1954.44 义乌中国小商品城展览有限公司会展服务等8003,063.092,894.78109.45 义乌市中国小商品城博览会有限公 司 会展服务等1,0003,597.802,735.67543.82 浙江义乌中国小商品城广告有限责 任公司 设计、制做及发布代理国内 各类广告 20011,319.947,976.851,317.71 义乌中国小商品城信息技术有限公 司 计算机及多媒体软件研发等12,00015,292.4412,010.97-359.71 义乌中国小商品城本外币兑换有限 公司 本外币兑换1,000588.88531.42-168.6 江西商博置业有限公司房地产开发及销售5,00094,478.423,522.79-571.4 杭州商博南星置业有限公司房地产开发及销售5,000217,973.874,797.57-50.44 义乌中国小商品城支付网络科技有 限公司 计算机及多媒体软件研发等15,00014,222.5214,051.27-424.37 浦江绿谷置业有限公司房地产开发及销售70,00091,412.7569,876.83-123.17 南昌茵梦湖置业有限公司房地产开发及销售139,500145,164.42139,377.63-122.37 义乌惠商紫荆资本管理有限公司 资产管理、投资管理、投资 咨询服务 200184.55184.37-15.63 义乌市惠商小额贷款股份有限公司 小企业发展、管理、财务等 咨询服务 60,000116,930.0473,868.7910,310.80 杭州滨江商博房地产开发有限公司房地产开发及销售50,000219,919.3048,137.99-1,862.01 中义国际会展（义乌）有限公司会展服务等1,000961.98959.89-40.11 义乌商旅投资发展有限公司 实业投资，投资管理，物业 服务，停车库经营管理地， 商业营销策划，经营管理咨 询，商场经营管理等 68,00068,045.9368,007.797.79 河南义乌购科技发展有限公司 批发零售，电子商务开发、 业务拓展及技术服务等 500382.48249.02-250.98 湖南上云众合科贸有限公司 批发及零售、电子商务平台 的开发及相关服务 1,0001,098.22973.81-26.19 江苏金岸合丰网络科技有限公司 批发零售，电子商务技术开 发和技术服务等 5005005000 5、 非募集资金项目情况 单位:元 币种:人民币 项目名称 项目金额 项目进度 本年度投入金额 累计实际投入金额 国际博览中心配套 五星级酒店项目 449,000,000 于2013年12 月底投入使用 188,041,496.14 360,128,933.12 篁园市场配套四星 级酒店项目 190,000,000 内装修阶段 33,011,282.18 100,857,156.67 义西国际生产资料 市场项目 2,280,500,000 于2013年11 月投入使用 1,087,305,093.87 2,012,859,611.67 国际商贸城一区东 扩项目 696,560,000 土石方阶段 69,140,246.96 75,052,849.15 国际商务中心 659,790,000 土建阶段 74,955,192.81 138,184,217.29 合计 4,275,850,000 / 1,452,453,311.96 2,687,082,767.90 二、 董事会关于公司未来发展的讨论与分析 (一) 行业竞争格局和发展趋势 1、行业发展趋势和竞争格局 由于世界经济复苏缓慢、中东北非政局不稳等因素的影响，专业批发市场出口短期将在一 定程度内受约束，但中长期国际、国内市场的真实需求保持平稳增长的趋势不会改变。随着2014 年世界经济将处于危机过后的温和复苏期，逐步趋于稳定，总体形势会好于2013年，预计消费 品批发市场形势将较大改善。 近几年国内批发市场进入大发展的时期，义乌中国小商品城凭借先发优势和不断转型升级， 已经成为广大中小企业、国内外采购商参与、分享国际贸易的主要渠道之一，成为国际小商品 流通领域影响力最大的专业批发市场之一。2013年，义乌市场在国际贸易综合改革试点推动下， 经受住世界经济复苏缓慢、国内经济增速放缓等因素影响，呈现"稳中有升"的发展态势，实现 成交额683.02亿元，同比增长17.76%，连续23年位居全国各大专业市场榜首。 在当前和今后相当长的时期内，义乌市场仍将保持行业领先优势。主要理由：一是从国家 到地方政府都高度重视义乌市场发展，使得义乌成为我省第一个国家级综合改革试点,也是全国 首个由国务院批准的县级市综合改革试点，义乌市场迎来十分优越的外部环境。二是义乌市场 先后开发的小商品指数和小商品编码、"义乌购"平台、流行趋势发布平台、标准信息综合服务 平台等重要平台，在新形势下，进一步提升了商品展示、信息汇集、价格形成、标准制定等市 场功能，市场功能也由单一的交易向多功能拓展，交易方式由传统向现代交易方式转变。三是 义乌国际生产资料市场建成投用，有利于推进义乌市场由单一的横向延伸(产品门类延伸)到横 向、纵向共同延伸转变，推进小商品产业链向上游拓展，拉长市场产业链，扩大市场产品覆盖 面，市场体系进一步完善。四是以义乌为中心在金、台、温、丽等地区形成国际性的小商品产 业带，促进了市场产业簇群式发展，为义乌市场的进一步繁荣提供了强大的支撑，进一步巩固 和扩大了市场在国际产业分工中的地位，市场发展优势得到不断深化。 今后一个时期公司所处的行业主要面临两个方面压力：一方面，国内随着调结构任务的逐 渐实施，经济仍将存在下行压力，经济运行的基本面将给消费品工业发展带来压力；另一方面 我国主要出口市场的经济复苏仍较为脆弱，出口增长出现波动的可能性加大。此外，还面临着 成本压力持续加大、贸易保护升级、国内消费需求增长乏力等众多挑战。 2、公司未来发展的机遇和挑战。 未来一个时期，公司拥有诸多重大发展机遇和优势：一是义乌国际贸易综合改革深化的空 间正在打开，改革的政策优势正转化为促进外贸持续快速增长的动力，为市场持续繁荣创造了 有利条件，为公司长远发展创造了十分优越的平台。二是公司商业模式稳定、品牌优势突出， 且市场自身发展上升到营销战略层面，电子商务、展会、国内分销体系建设、市场万里行活动 和进口转口市场等业态效应开始显现,未来公司业务将迎来长时间高速发展期。三是"义乌购"平 台和B2R渠道正式投入使用，义支付、网商服务区、物流快递等市场功能服务体系日趋完善， 线上线下融合发展的新型贸易流通优势逐渐体现，市场前景广阔。同时，义乌市委市政府将大 力推动义乌电子商务发展，尤其市场跨境电子商务发展，为义乌市场今后发展找到一个新的突 破口和新的增长点。 但是，公司发展也面临挑战。一是受政务消费萎缩、物价上涨、新建酒店不断涌现等多重 因素影响，公司酒店经营面临的竞争愈加激烈。二是四大政府主导展会行政支持逐步退出，展 会市场化之路任重道远。三是市场依靠劳动力相对便宜的比较优势逐渐减弱。 (二) 公司发展战略 依托中国小商品城优越的商业环境、得天独厚的市场资源，2011年，公司提出"以市场为核 心，以资本为纽带，打造现代贸易服务集成商"发展战略。2014年，公司发展将继续坚持既定 的战略目标，在加快市场转型发展，巩固市场主业的同时，大力发展电子商务、金融、展会、 房地产、物流配送、酒店等相关行业，做大做强公司，实现公司可持续健康发展，提升盈利能 力，以良好的业绩回报广大投资者。 (三) 经营计划 2014年公司经营计划目标（该目标不代表公司盈利预测及其承诺）；营业收入39.95亿元， 利润总额4.83亿元。主要工作： 1、抢抓发展机遇，不断做强做大企业。十八届三中全会提出加快推进新型城镇化进程，同 时义乌作为国家级国际贸易综合改革试点和全省唯一的商贸服务业集聚区，为义乌市场后续发 展提供了广阔空间，为实现公司做强做大带来了历史性机遇。在这样的大背景下，公司将抢抓 机遇，加快促进市场转型发展，确保市场持续繁荣，提升公司实力。依托上市公司的平台及现 金流充裕、融资能力强的优势，在确保市场持续繁荣的基础上，加快"走出去"步伐，发展壮大 其他主导产业，反哺市场，进一步提高公司资产质量和综合实力，以优异业绩回报广大股东。 2、实施公司战略，推动公司可持续健康发展。2014年，公司将继续围绕"以市场为核心， 以资本运作为纽带，打造现代贸易服务集成商"的发展战略，立足义乌市场，凭借品牌优势，依 托现代科技手段和资本纽带，以加盟、并购、控股等形式，线上线下虚实结合"走出去"，把过 去单一的"孤岛式"平台变成一个联盟式、蛛网式涵盖全国乃至全球的大平台，做大做强公司， 增强公司综合竞争力，促进公司可持续健康发展。 3、不断完善公司治理，提高规范运作水平。随着内外环境的变化和公司业务、资产规模的 迅速扩张，公司战略蓝图的重塑和实施，推动公司建立一个与整体战略相适应的、符合现代企 业发展理念的公司治理结构。2014年，公司董事会严格按照《公司法》、《企业国有资产法》和 现代企业制度等法律法规和规范性文件的要求，修订完善各项议事规则和管理制度，不断完善 治理结构，提高公司治理水平。进一步提升董事会的决策能力、监事会的监督水平和高管层的 管理职能，充分发挥公司治理各个主体在公司发展中的核心作用。同时，进一步推进内控体系 的完善、优化和有效落实，不断加强信息披露工作，积极开展投资者关系管理工作，促进规范 化运作水平提升。 (四) 因维持当前业务并完成在建投资项目公司所需的资金需求 按当前公司经营情况及年度计划，2014年资金净缺口30亿元。公司将根据业务发展需要， 综合考虑资金成本、未来资金流情况等因素，选择银行借款、发行短期融资券或中期票据债务 融资工具等方式来获得资金。 (五) 可能面对的风险 1、房地产业务风险。 受国家调控政策的影响，公司较大规模待开发的房地产项目面临的不确定性因素较多，后 续投入项目的资金回笼情况也将对公司流动性构成重大影响。 2、外需疲软风险。 国际贸易环境的变化及固定成本的上升使小商品生产企业的经营压力持续加大，或导致义 乌小商品市场的整体繁荣度下滑，对商位出租及相关业务产生不利影响。 3、市场竞争加剧。 随着全国各地加快商品市场建设步伐，同类型市场竞争加剧；电子商务等新兴商业业态的 快速发展，未来我国商品交易市场面临的竞争将日趋激烈，也对小商品城形成一定的冲击。 4、成本增加、利润下滑的风险。 在市场转型升级过程中，市场分化现象较为严重，2014年公司将对相关市场区块调整商位 租金进行扶持，义西生产资料市场尚处于培育期，增加资产折旧及运营费用，使利润同比减少。 融资规模及成本的上升，使财务费用增加。预计2014年利润同比将会有大幅下降。 三、 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 (一) 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 √ 不适用 (二) 董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明 √ 不适用 (三) 董事会对重要前期差错更正的原因及影响的分析说明 √ 不适用 四、 利润分配或资本公积金转增预案 (一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况 根据中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》（证监发【2012】37 号）和浙江证监局《关于转发进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》（浙证监上市字 【2012】138号）有关规定，公司于2012年8月15日召开第六届二十四次董事会审议通过了 《关于修改公司章程的议案》，修订了公司利润分配政策及调整的决策机制，并经2012年9月 3日召开的2012年第二次临时股东大会审议通过。为进一步贯彻落实中国证监会《上市公司监（未完）  |