[年报]南方高增：2014年年度报告
南方高增长证券投资基金2014年年度报告 2014年 12月31日 基金管理人：南方基金管理有限公司 基金托管人：中国银行股份有限公司 送出日期：2015年 3月 26日 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 §1 重要提示及目录 1.1重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以 上独立董事签字同意，并由董事长签发。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2015年 3月 24日复核了本报告 中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容 不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书及其更新。 本报告期自 2014年1月1日起至 12月 31日止。 第 2 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 1.2目录 §1 重要提示及目录 .................................................................................................................................. 2 1.1重要提示 ..................................................................................................................................... 2 1.2目录 ............................................................................................................................................. 3 §2 基金简介 .............................................................................................................................................. 5 2.1基金基本情况 .............................................................................................................................. 5 2.2基金产品说明 .............................................................................................................................. 5 2.3基金管理人和基金托管人.......................................................................................................... 6 2.4信息披露方式 .............................................................................................................................. 6 2.5其他相关资料 .............................................................................................................................. 6 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ............................................................................... 6 3.1主要会计数据和财务指标.......................................................................................................... 6 3.2基金净值表现 .............................................................................................................................. 7 3.3其他指标 ..................................................................................................................................... 9 3.4过去三年基金的利润分配情况 .................................................................................................. 9 §4 管理人报告 ........................................................................................................................................ 10 4.1基金管理人及基金经理情况 .................................................................................................... 10 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 ............................................................ 11 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ........................................................................ 11 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 ........................................................ 12 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 ........................................................ 13 4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 ........................................................................ 14 4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 .................................................................... 14 4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ........................................................................ 15 4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 ............................... 15 §5 托管人报告 ........................................................................................................................................ 15 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ............................................................................ 15 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 ........ 15 5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 ............................ 16 §6 审计报告 ............................................................................................................................................ 16 6.1审计报告基本信息 .................................................................................................................... 16 6.2审计报告的基本内容 ................................................................................................................ 16 §7 年度财务报表 .................................................................................................................................... 17 7.1资产负债表 ............................................................................................................................... 17 7.2利润表 ....................................................................................................................................... 18 7.3所有者权益（基金净值）变动表 ............................................................................................ 19 7.4报表附注 ................................................................................................................................... 21 §8 投资组合报告 .................................................................................................................................... 46 8.1期末基金资产组合情况 ............................................................................................................ 46 8.2期末按行业分类的股票投资组合 ............................................................................................ 46 8.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 ................................ 47 8.4报告期内股票投资组合的重大变动 ........................................................................................ 48 8.5期末按债券品种分类的债券投资组合 .................................................................................... 52 8.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 ............................ 52 第 3 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 8.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 ................ 52 8.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 ................ 53 8.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 ............................ 53 8.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 .................................................................. 53 8.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 .................................................................. 53 8.12投资组合报告附注 .................................................................................................................. 53 §9 基金份额持有人信息 ......................................................................................................................... 54 9.1期末基金份额持有人户数及持有人结构 ................................................................................ 54 9.2期末上市基金前十名持有人 .................................................................................................... 54 9.3期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 .................................................................... 55 9.4期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 ................................ 55 §10 开放式基金份额变动 ....................................................................................................................... 55 §11 重大事件揭示 .................................................................................................................................. 55 11.1基金份额持有人大会决议 ...................................................................................................... 55 11.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 ...................................... 55 11.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 .......................................................... 56 11.4基金投资策略的改变 .............................................................................................................. 56 11.5为基金进行审计的会计师事务所情况 .................................................................................. 56 11.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 .................................................. 56 11.7基金租用证券公司交易单元的有关情况 .............................................................................. 56 11.8其他重大事件 .......................................................................................................................... 58 §12 影响投资者决策的其他重要信息 ................................................................................................... 61 §13 备查文件目录 .................................................................................................................................. 61 13.1 备查文件目录 .......................................................................................................................... 61 13.2 存放地点 ................................................................................................................................. 62 13.3 查阅方式 ................................................................................................................................. 62 第 4 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 §2 基金简介 2.1基金基本情况 基金名称 南方高增长证券投资基金 基金简称 南方高增长股票(LOF) 场内简称 南方高增 基金主代码 160106 前端交易代码 160106 后端交易代码 160107 基金运作方式 上市契约型开放式（LOF） 基金合同生效日 2005年 7月 13日 基金管理人 南方基金管理有限公司 基金托管人 中国银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 1,683,147,601.00份 基金合同存续期 不定期 基金份额上市的证券交易所 深圳证券交易所 上市日期 2005-09-21 2.2基金产品说明 投资目标 本基金为股票基金，在适度控制风险并保持良好流动 性的前提下，以具有高成长性的公司为主要投资对象， 力争为投资者寻求最高的超额回报。 投资策略 作为以高增长为目标的股票基金，本基金在股票和可 转债的投资中，采用“自下而上”的策略进行投资决 策，以寻求超额收益。本基金选股主要依据南方基金 公司建立的“南方高成长评价体系”，通过定量与定性 相结合的评价方法，选择未来 2年预期主营业务收入 增长率和息税前利润增长率均超过 GDP增长率 3倍， 且根据该体系，在全部上市公司中成长性和投资价值 排名前5%的公司，或者是面临重大的发展机遇，具备 超常规增长潜力的公司为主要投资对象，这类股票占 全部股票市值的比例不低于80%。 业绩比较基准 本基金股票投资部分的业绩比较基准采用上证综指， 债券投资部分的业绩比较基准采用上证国债指数。作 为股票基金，本基金的整体业绩比较基准可以表述为 如下公式： 基金整体业绩基准＝上证综指×90％＋上 证国债指数×10％ 风险收益特征 本基金定位为股票基金，坚持积极投资、价值投资的 理念，以具有高成长性的公司为主要投资对象，追求 超额收益，因此属于证券投资基金中较高预期风险和 较高预期收益的品种。 第 5 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 2.3基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 南方基金管理有限公司 中国银行股份有限公司 信息披露负责人 姓名 鲍文革 王永民 联系电话 0755-82763888 95566 电子邮箱 manager@southernfund.com fcid@bankofchina.com 客户服务电话 400-889-8899 95566 传真 0755-82763889 010-66594942 注册地址 深圳市福田中心区福华一路 六号免税商务大厦塔楼31、 32、 33层整层 北京西城区复兴门内大街 1号 办公地址 深圳市福田中心区福华一路 六号免税商务大厦塔楼31、 32、 33层整层 北京西城区复兴门内大街 1号 邮政编码 518048 100818 法定代表人 吴万善 田国立 2.4信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载基金年度报告正文的管理人互联网网 址 http://www.nffund.com 基金年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人的办公地址 2.5其他相关资料 项目 名称 办公地址 会计师事务所 普华永道中天会计师事务所(特殊 普通合伙) 上海市湖滨路 202号普华永道中心 11楼 注册登记机构 中国证券登记结算有限责任公司 北京市西城区太平桥大街 17号 §3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期间数据和指标 2014年2013年2012年 本期已实现收益 573,057,748.69 642,541,851.31 -302,284,810.49 本期利润 717,188,364.44 536,645,914.18 392,741,006.67 加权平均基金份额本期利润 0.3700 0.2513 0.1556 第 6 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 本期加权平均净值利润率 25.20% 17.01% 12.47% 本期基金份额净值增长率 28.90% 18.16% 12.92% 3.1.2 期末数据和指标 2014年末2013年末2012年末 期末可供分配利润 1,366,512,717.56 1,146,415,012.08 879,884,832.93 期末可供分配基金份额利润 0.8119 0.5692 0.3573 期末基金资产净值 3,049,660,318.56 3,160,345,137.30 3,342,512,066.93 期末基金份额净值 1.8119 1.5692 1.3573 3.1.3 累计期末指标 2014年末2013年末2012年末 基金份额累计净值增长率 448.23% 325.32% 259.94% 注：1.本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除 相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2.期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为 期末余额，不是当期发生数）。 3.所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于 所列数字。 3.2基金净值表现 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值 增长率① 份额净值 增长率标 准差② 业绩比较 基准收益 率③ 业绩比较基 准收益率标 准差④ ①－③ ②－④ 过去三个月 12.45% 1.43% 32.90% 1.39% -20.45% 0.04% 过去六个月 30.99% 1.18% 51.39% 1.09% -20.40% 0.09% 过去一年 28.90% 1.11% 47.35% 0.98% -18.45% 0.13% 过去三年 71.98% 1.14% 43.56% 1.00% 28.42% 0.14% 过去五年 39.83% 1.22% 1.36% 1.07% 38.47% 0.15% 自基金合同 生效起至今 448.23% 1.53% 193.51% 1.50% 254.72% 0.03% 第 7 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收 益率变动的比较 第 8 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 3.2.3过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 注：根据本基金合同，本基金的投资标的物包括国内依法公开发行的各类股票、债券及其他金融 工具，其中股票（含可转债）的投资比例为 60%－95%。截止报告期末，本基金股票投资比例为 88.82%，符合基金合同的要求。 3.3过去三年基金的利润分配情况 单位：人民币元 年度 每10份基金份 额分红数 现金形式发放总 额 再投资形式发放 总额 年度利润分配合 计 备注 2014 1.6000 146,250,391.94 182,166,531.75 328,416,923.69注：本期 分红一次 2013 0.3000 34,760,762.67 38,655,576.69 73,416,339.36 注：本期 分红一次 2012 0.2000 24,038,777.62 27,291,416.79 51,330,194.41 注：本期 分红一次 合计 2.1000 205,049,932.23 248,113,525.23 453,163,457.46 第 9 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 §4 管理人报告 4.1基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 1998年 3月 6日，经中国证监会批准，南方基金管理有限公司作为国内首批规范的基金管理 公司正式成立，成为我国“新基金时代”的起始标志。 南方基金总部设在深圳，注册资本 3亿元人民币。股东结构为：华泰证券股份有限公司（45%）； 深圳市投资控股有限公司（30%）；厦门国际信托有限公司（15%）；兴业证券股份有限公司（10%）。 目前，公司在北京、上海、合肥、成都、深圳等地设有分公司，在香港和深圳前海设有子公司—— 南方东英资产管理有限公司（香港子公司）和南方资本管理有限公司（深圳子公司）。其中，南方 东英是境内基金公司获批成立的第一家境外分支机构。 截至报告期末，南方基金管理有限公司（不含子公司）管理资产规模近 3,000亿元，旗下管 理 57只开放式基金，多个全国社保、企业年金和专户理财投资组合。 4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 姓 任本基金的基金经理 （助理）期限 证券 从业 年限 说明 名 职务 任职日期 离任日 期 张 原 本基金 基金经 理 2011年 2 月17日 -8年 美国密歇根大学经济学硕士学位，具有基金 从业资格。 2006年 4月加入南方基金，曾担 任南方基金研究部机械及电力设备行业高级 研究员，南方高增及南方隆元基金经理助理； 2009年 9月至 2013年 4月，任南方 500基 金经理； 2010年 2月至今，任南方绩优基金 经理； 2011年 2月至今，任南方高增基金经 理。 注：1.对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期”为根据公司决 定确定的解聘日期；对此后的非首任基金经理，“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司决 定确定的聘任日期和解聘日期。 2.证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等有关法律法规、 中国证监会和《南方高增长证券投资基金合同》的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和 第 10 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金运作 整体合法合规，没有损害基金持有人利益。基金的投资范围、投资比例符合有关法律法规及基金 合同的规定。 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度和控制方法 本基金管理人根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》和有关法律法规的规定， 针对股票、债券的一级市场申购和二级市场交易等投资管理活动，以及授权、研究分析、投资决 策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节，建立了股票、债券、基金等证券池管 理制度和细则，投资管理制度和细则，集中交易管理办法，公平交易操作指引，异常交易管理制 度等公平交易相关的公司制度或流程指引。通过加强投资决策、交易执行的内部控制，完善对投 资交易行为的日常监控和事后分析评估，以及履行相关的报告和信息披露义务，切实防范投资管 理业务中的不公平交易和利益输送行为，保护投资者合法权益。 4.3.2公平交易制度的执行情况 本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完善 相应制度及流程，通过系统和人工等各种方式在各业务环节严格控制交易公平执行，公平对待旗 下管理的所有基金和投资组合。 公司每季度对旗下组合进行股票和债券的同向交易价差专项分析。本报告期内，两两组合间 单日、3日、5日时间窗口内同向交易买入溢价率均值或卖出溢价率均值显著不为 0的情况不存在， 并且交易占优比也没有明显异常，未发现不公平对待各组合或组合间相互利益输送的情况。 4.3.3异常交易行为的专项说明 本基金于本报告期内不存在异常交易行为。本报告期内基金管理人管理的所有投资组合参与 的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的交易次数 为 7次，其中 6次是由于指数型基金根据标的指数成份股调整而被动调仓所致，1次是由于指数 型基金接受投资者申赎后被动增减仓位所致。 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 2014年，中国经济继续处在调整期，GDP增速下滑，经济结构转型迫在眉睫。年初本基金管 理组对于 2014年全年的判断是：经济复苏略显疲态，找到新增长点的时间还会较长，经济增速中 第 11页共 58页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 枢进一步下移并且在底部盘桓的时间会比较久；但同时也要看到，经济转型已在实质性的进行， 在决策层力推的新一轮全面深化改革下，为资本市场带来了前所未有的机遇，A股将是一个结构 分化的市场。回顾 2014年宏观经济走势，基本验证了本基金管理组年初的判断，经济增速中枢进 一步下移，但改革之轮逐渐启动、货币政策趋向宽松、中央提出“一带一路”战略等积极因素促 使增量资金入市，带动了 A股市场的上涨行情。 2014年的 A股市场经历了较大的风格转换。前三个季度，市场风格延续了 2013年的结构分 化，小市值股票、题材炒作盛行。但进入第四季度，尤其是 11月降息之后，巨额增量资金加杠杆 入市，使得低估值的大盘蓝筹股掀起了一波迅猛的上涨。全年来看，大盘蓝筹股为代表的上证指 数上涨53%，沪深 300上涨 52%，都大幅跑赢新兴成长类股票。创业板指数全年上涨13%、中小板 指数全年上涨10%。全年来看，南方高增长基金对于市场风格的变化和宏观政策的导向灵活应变， 保持着对细分行业价值发现、精选个股的成长型投资风格，同时也在适当的时间段参与了部分大 盘蓝筹股的估值修复行情，综合来看效果比较理想。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 截至报告期末，本基金份额净值为 1.8119元，本报告期份额净值增长率为28.90%，同期业 绩比较基准增长率为47.35%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 从中国宏观经济基本面来看，GDP增速的下滑已经持续 7年，传统粗放型的增长模式已经走 到尽头。2014年PPI连续走低，工业品的低迷也预示着中国的工业化已经步入后期。同时环境问 题日趋严峻，使得经济转型成为未来中国发展的必经之路。在保增长与调结构的矛盾之间，中央 政府已经认识到了调结构的必要性，能够一定程度上放低 GDP增长目标，取而代之的是保就业和 居民收入的目标。由于当前通胀水平较低，并且短期也看不到抬头的迹象，这给央行的货币政策 调整留出了空间。我们认为 2015年央行将继续有降息降准的举措出台，从而托底经济，确保就业 不出问题。同时发改委在 2014年底开始加快审批一些基建项目，方向也集中在铁路等符合民生、 投资不过剩的领域，并且通过国家“一带一路”战略为产能过剩行业打开一个释放的渠道。这一 系列政策也体现了政府的智慧，即在保证经济不会“超跌”的前提上，给调结构打下基础，为未 来的改革留出空间和时间。 放到中长期来看，保增长只是手段，调结构才是真正的目的。中国经济增速中枢的下移已是 不可改变的趋势，但增长正在由重“量”向重“质”来转变。我们看到，2014年经济转型已在实 第 12 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 质性的进行，改革的推行力度在加大。例如在国企改革领域，中石化推出力度较大的混合所有制 改革方案，在垄断领域引入民营资本，建立起长效的激励机制，提高企业的运营效率。又例如在 制造业领域，国家主推的工业 4.0规划，以应对中国在刘易斯拐点之后潜在的制造业转移危机。 这些积极的变化，也在推动着资本市场，推动直接融资的大发展，资本市场再反哺经济。 在目前的投资时点，我们认为应该保持适度中性的仓位，维持长期注重结构、短期关注政策 方向的投资思路。经过 2014年最后两个月的估值修复，大盘蓝筹股的估值已经基本回到了较为合 理的水平，反应了一部分未来经济托底政策的预期。在产能过剩、PPI通缩的背景下，传统周期 性行业仍将经历去杠杆的过程，利润弹性明显下降。在一些强力政策难出的时点，部分相关周期 性行业或许会有阶段性机会，但长期来看，把握结构性机会仍是取得超额相对收益及绝对收益的 关键。因此我们会继续保持精选个股、发掘新兴高成长的投资风格。在成长股的选择方面，警惕 可能的分化，对纯题材热点炒作、盈利的成长性确定性不高、与估值的匹配失衡的个股保持谨慎 回避的态度。相对来说我们更看好估值调整到位、未来业绩具备较高增长潜力的优质白马成长股， 以及未来成长潜力较大、代表未来经济发展方向的成长类个股，关注互联网新经济、国企改革、 制造业转型升级等发展方向。在全面深化改革的大背景下，经济转型是中国经济的唯一选项，我 们也会顺应时代的潮流，发掘新兴领域，寻找真正的高增长公司，回报基金持有人对我们的信任。 4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况 本报告期内，本基金管理人严格遵守相关法律法规，坚持一切从规范运作、防范风险、保护 基金持有人利益出发，依照公司内部控制的整体要求，继续致力于内控机制的完善，加强内部风 险的控制与防范，确保各项法规和管理制度的落实，保证基金合同得到严格履行。 本报告期内，本基金管理人开展了基金管理公司内控自查、基金从业人员证券投资行为自查 等多项内控自查工作, 制定或修订了关联交易管理、员工证券投资管理等内部制度，进一步完善 了公司的内控体系；对公司投研交易、市场销售、后台运营等业务开展了定期或专项稽核，检查 业务开展的合规性和制度执行的有效性；采取事前防范、事中控制和事后监督等三阶段工作，加 强对日常投资运作的管理和监控，督促投研交易业务的合规开展；针对新出台的法律法规和监管 要求，积极组织了多项法律法规、职业道德培训以及合规考试，不断提高从业人员的合规素质和 职业道德修养；全面参与新产品设计、新业务拓展工作；严格审查基金宣传推介材料，及时检查 基金销售业务的合法合规情况；完成各项信息披露工作，保证所披露信息的真实性、准确性和完 整性；监督客户投诉处理，重视媒体监督和投资者关系管理。 本基金管理人承诺将坚持诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，顺应“放松管制、 第 13 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 加强监管”的监管形势，积极健全内部管理制度，不断提高内部监察稽核工作的科学性和有效性， 努力防范各种风险，切实保护基金资产的安全与利益。 4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 根据中国证监会相关规定和基金合同约定，本基金管理人应严格按照新准则、中国证监会相 关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律 法规要求履行估值及净值计算的复核责任。会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在 0.25%以上时对所采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。定价服务 机构按照商业合同约定提供定价服务。其中，本基金管理人为了确保估值工作的合规开展，建立 了负责估值工作决策和执行的专门机构，组成人员包括副总经理、权益投资总监、数量化投资部 总监、风险管理部总监及基金会计负责人等。其中，超过三分之二以上的人员具有 10年以上的基 金从业经验，且具有风控、合规、会计方面的专业经验。基金经理可参与估值原则和方法的讨论， 但不参与估值价格的最终决策。本报告期内，参与估值流程各方之间无重大利益冲突。 4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金合同约定，本基金的收益分配原则为：基金收益分配采用现金方式，投资人可选择获 取现金红利自动转为基金份额进行再投资；基金份额持有人事先未做出选择的，默认的分红方式 为现金红利；每一基金份额享有同等分配权；基金当期收益先弥补上期亏损后，方可进行当期收 益分配；基金收益分配后每份基金份额的净值不能低于面值；如果基金当期出现亏损，则不进行 收益分配；在符合有关基金分红条件的前提下，基金收益分配每年至多四次；全年基金收益分配 比例不得低于年度基金已实现净收益的 50%。成立不满三个月，收益可不分配。法律、法规或监 管机构另有规定的，从其规定。 根据上述分配原则以及基金的实际运作情况，本基金于 2015年1月20日进行本基金的 2014 年年度收益分配（每 10份基金份额派发红利 1.80元）；本报告期内 2014年1月17日已分配数（每 10份基金份额派发红利 1.60元）为以往年度收益分配。 4.9报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 无。 第 14 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 §5 托管人报告 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 在托管本基金的过程中，本基金托管人中国银行股份有限公司严格遵守《证券投资基金法》 相关法律法规的规定以及基金合同、托管协议的约定，对本基金基金管理人—南方基金管理有限 公司 2014 年 1 月 1 日至 2014年 12月 31 日基金的投资运作，进行了认真、独立的会计核算 和必要的投资监督，认真履行了托管人的义务，没有从事任何损害基金份额持有人利益的行为。 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本托管人认为,南方基金管理有限公司在本基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金份 额申购赎回价格的计算、基金费用开支及利润分配等问题上，不存在损害基金份额持有人利益的 行为；在报告期内，严格遵守了《证券投资基金法》等有关法律法规，在各重要方面的运作严格 按照基金合同的规定进行。 5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人认为，南方基金管理有限公司的信息披露事务符合《证券投资基金信息披露管理办 法》及其他相关法律法规的规定，基金管理人所编制和披露的本基金年度报告中的财务指标、净 值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等信息真实、准确、完整，未发现有损害 基金持有人利益的行为。 §6 审计报告 6.1审计报告基本信息 财务报表是否经过审计 是 审计意见类型 标准无保留意见 审计报告编号 普华永道中天审字(2015)第 20352号 6.2审计报告的基本内容 审计报告标题审计报告 审计报告收件人 南方高增长证券投资基金全体基金份额持有人： 引言段 我们审计了后附的 南方高增长证券投资基金(以下简称“ 南 方高增长基金”)的财务报表，包括 2014年 12月 31日的资产 负债表、 2014年度 的利润表和所有者权益(基金净值)变动表 以及财务报表附注。 管理层对财务报表的责任段 一、管理层对财务报表的责任 第 15 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 编制和公允列报财务报表是 南方高增长基金的基金管理人 南方基金管理有限公司 管理层的责任。这种责任包括： (1)按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会(以下简称 “中国证监会”)发布的有关规定及允许的基金行业实务操作 编制财务报表，并使其实现公允反映； (2)设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由 于舞弊或错误导致的重大错报。 注册会计师的责任段二、注册会计师的责任 我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意 见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。 中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道 德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错 报获取合理保证。 审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露 的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括 对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进 行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相 关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控 制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政 策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总 体列报。 我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计 意见提供了基础。 审计意见段 三、审计意见 我们认为，上述 南方高增长基金 的财务报表在所有重大方面 按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证监会发 布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了 南 方高增长基金 2014年 12月 31日的财务状况以及 2014年度的 经营成果和基金净值变动情况。 注册会计师的姓名 汪 棣陈 熹 会计师事务所的名称 普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙) 会计师事务所的地址中国 . 上海市 审计报告日期2015年 3月 24日 第 16 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 §7 年度财务报表 7.1资产负债表 会计主体：南方高增长证券投资基金 报告截止日： 2014年12月31日 单位：人民币元 资 产附注号 本期末 2014年 12月 31日 上年度末 2013年 12月 31日 资 产： 银行存款 7.4.7.1 440,264,612.27 277,194,259.01 结算备付金 15,787,873.82 9,045,653.92 存出保证金 868,383.93 894,403.11 交易性金融资产 7.4.7.2 2,772,801,236.59 2,683,084,881.63 其中：股票投资 2,772,801,236.59 2,515,622,421.63 基金投资 -- 债券投资 -167,462,460.00 资产支持证券投资 -- 贵金属投资 -- 衍生金融资产 7.4.7.3 -- 买入返售金融资产 7.4.7.4 -345,892,813.84 应收证券清算款 -6,938,485.24 应收利息 7.4.7.5 104,606.50 5,258,159.50 应收股利 -- 应收申购款 20,733,690.96 164,610.19 递延所得税资产 - 其他资产 7.4.7.6 -- 资产总计 3,250,560,404.07 3,328,473,266.44 负债和所有者权益附注号 本期末 2014年 12月 31日 上年度末 2013年 12月 31日 负 债： 短期借款 -- 交易性金融负债 -- 衍生金融负债 -- 卖出回购金融资产款 -- 应付证券清算款 180,059,127.11 57,284,500.64 应付赎回款 8,085,802.98 101,178,694.47 应付管理人报酬 3,867,853.87 4,020,948.75 应付托管费 644,642.32 670,158.12 应付销售服务费 -- 应付交易费用 7.4.7.7 7,933,601.40 4,406,903.84 应交税费 -- 第 17 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 应付利息 -- 应付利润 -- 递延所得税负债 - 其他负债 7.4.7.8 309,057.83 566,923.32 负债合计 200,900,085.51 168,128,129.14 所有者权益： 实收基金 7.4.7.9 1,683,147,601.00 2,013,930,125.22 未分配利润 7.4.7.10 1,366,512,717.56 1,146,415,012.08 所有者权益合计 3,049,660,318.56 3,160,345,137.30 负债和所有者权益总计 3,250,560,404.07 3,328,473,266.44 注：报告截止日 2014年 12月 31日，基金份额净值 1.8119元，基金份额总额 1,683,147,601.00 份。 7.2利润表 会计主体：南方高增长证券投资基金 本报告期： 2014年1月1日至2014年12月31日 单位：人民币元 项 目附注号 本期 2014年 1月 1日至 2014年 12月 31日 上年度可比期间 2013年 1月 1日至 2013年 12月 31日 一、收入 805,555,329.70 624,562,631.111.利息收入 6,226,091.51 12,310,887.82 其中：存款利息收入 7.4.7.11 2,216,833.26 2,640,459.84 债券利息收入 3,743,170.75 5,206,377.03 资产支持证券利息收入 -- 买入返售金融资产收入 266,087.50 4,464,050.95 其他利息收入 -- 2.投资收益（损失以“-”填列） 654,554,895.74 717,263,399.36 其中：股票投资收益 7.4.7.12 627,219,824.26 692,134,788.88 基金投资收益 -- 债券投资收益 7.4.7.13 1,455,574.41 1,067,277.70 资产支持证券投资收益 -- 贵金属投资收益 -- 衍生工具收益 7.4.7.14 -- 股利收益 7.4.7.15 25,879,497.07 24,061,332.783.公允价值变动收益（损失以 “-” 号填列） 7.4.7.16 144,130,615.75 -105,895,937.13 4.汇兑收益（损失以 “ -”号填列） - 5.其他收入（损失以 “-”号填列） 7.4.7.17 643,726.70 884,281.06 减：二、费用 88,366,965.26 87,916,716.931．管理人报酬 7.4.10.2.1 42,749,771.80 47,349,214.56 第 18 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 2．托管费 7.4.10.2.2 7,124,961.94 7,891,535.773．销售服务费 -- 4．交易费用 7.4.7.18 37,870,011.62 32,156,972.955．利息支出 91,963.85 - 其中：卖出回购金融资产支出 91,963.85 - 6．其他费用 7.4.7.19 530,256.05 518,993.65 三、利润总额（亏损总额以“ -” 号填列） 717,188,364.44 536,645,914.18 减：所得税费用 - 四、净利润（净亏损以 “-”号填 列） 717,188,364.44 536,645,914.18 7.3所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：南方高增长证券投资基金 本报告期：2014年 1月 1日至 2014年 12月 31日 单位：人民币元 项目 本期 2014年 1月 1日至 2014年 12月 31日 实收基金未分配利润所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 金净值） 2,013,930,125.22 1,146,415,012.08 3,160,345,137.30 二、本期经营活动产生的 基金净值变动数（本期利 润） -717,188,364.44 717,188,364.44 三、本期基金份额交易产 生的基金净值变动数 （净值减少以“-”号填列） -330,782,524.22 -168,673,735.27 -499,456,259.49 其中：1.基金申购款 381,504,789.64 174,682,413.13 556,187,202.772.基金赎回款 -712,287,313.86 -343,356,148.40 -1,055,643,462.26 四、本期向基金份额持有 人分配利润产生的基金净 值变动（净值减少以“-” 号填列） --328,416,923.69 -328,416,923.69 五、期末所有者权益（基 金净值） 1,683,147,601.00 1,366,512,717.56 3,049,660,318.56 项目 上年度可比期间 2013年 1月 1日至 2013年 12月 31日 第 19 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 实收基金未分配利润所有者权益合计 一、期初所有者权益（基 金净值） 2,462,627,234.00 879,884,832.93 3,342,512,066.93 二、本期经营活动产生的 基金净值变动数（本期利 润） -536,645,914.18 536,645,914.18 三、本期基金份额交易产 生的基金净值变动数 （净值减少以“-”号填列） -448,697,108.78 -196,699,395.67 -645,396,504.45 其中：1.基金申购款 442,302,352.66 223,739,677.82 666,042,030.482.基金赎回款 -890,999,461.44 -420,439,073.49 -1,311,438,534.93 四、本期向基金份额持有 人分配利润产生的基金净 值变动（净值减少以“-” 号填列） --73,416,339.36 -73,416,339.36 五、期末所有者权益（基 金净值） 2,013,930,125.22 1,146,415,012.08 3,160,345,137.30 报表附注为财务报表的组成部分。 本报告 7.1 至 7.4 财务报表由下列负责人签署： ______杨小松_ ___________徐超_ _____ ____徐超_ ___ 基金管理人负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人 7.4报表附注 7.4.1基金基本情况 南方高增长证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中 国证监会”)证监基金字[2005]第 82号《关于同意南方高增长证券投资基金募集的批复》核准， 由南方基金管理有限公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《南方高增长证券投资基金 基金合同》负责公开募集。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资 金利息共募集人民币 1,276,503,292.69元，业经德勤华永会计师事务所有限公司德师京(验)报字 (05)第011号验资报告予以验证。经向中国证监会备案，《南方高增长证券投资基金基金合同》于 2005年 7月 13日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为 1,276,869,477.13份基金份额， 其中认购资金利息折合 366,184.44份基金份额。本基金的基金管理人为南方基金管理有限公司， 基金托管人为中国银行股份有限公司。 第 20 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 经深圳证券交易所(以下简称“深交所”)深证上字[2005]第 82号文审核同意，本基金 176,594,255.00份基金份额于 2005年 9月 21日在深交所挂牌交易。未上市交易的基金份额托管 在场外，基金份额持有人可通过跨系统转托管业务将其转至深交所场内后即可上市流通。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《南方高增长证券投资基金基金合同》的有关规 定，本基金的投资范围为国内依法公开发行、上市的股票、债券及中国证监会批准的允许基金投 资的其他金融工具，其中股票(含可转换债券)的投资比例为60%-95%。本基金的业绩比较基准为： 上证综指×90%+上证国债指数×10%。 本财务报表由本基金的基金管理人南方基金管理有限公司于 2015年 3月 24日批准报出。 7.4.2会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于 2006年 2月 15日及以后期间颁布的《企业会计准则－基本 准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会颁布的《证券投 资基金信息披露 XBRL模板第 3号<年度报告和半年度报告>》、中国证券投资基金业协会颁布的《证 券投资基金会计核算业务指引》、《 南方高增长证券投资基金基金合同》和在财务报表附注 7.4.4 所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制。 7.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金 2014年度 财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2014年 12月31日的财务状况以及2014年度 的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。 7.4.4重要会计政策和会计估计 7.4.4.1会计年度 本基金会计年度为公历 1月 1日起至 12月 31日止。 7.4.4.2记账本位币 本基金的记账本位币为人民币。 7.4.4.3金融资产和金融负债的分类 (1)金融资产的分类 金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款 第 21 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 项、可供出售金融资产及持有至到期投资。金融资产的分类取决于本基金对金融资产的持有意图 和持有能力。本基金现无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。 本基金目前以交易目的持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)分类为以公 允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以 衍生金融资产列示外，以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资产负债表中以 交易性金融资产列示。 本基金持有的其他金融资产分类为应收款项，包括银行存款、买入返售金融资产和其他各类 应收款项等。应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。 (2)金融负债的分类 金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债及其他金 融负债。本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。本 基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和其他各类应付款项等。 7.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，取得时发生的相关交易费用计入当期损益； 对于支付的价款中包含的债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。应 收款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。 对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，按照公允价值进行后续计量；对于 应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以摊余成本进行后续计量。 金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终 止；(2) 该金融资产已转移，且本基金将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方； 或者(3) 该金融资产已转移，虽然本基金既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风 险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。 金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价的差额，计入当期损益。 当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。 终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。 7.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则 本基金持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)按如下原则确定公允价值并 第 22 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 进行估值： (1)存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易，但最 近交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最近 交易日的市场交易价格确定公允价值。 (2)存在活跃市场的金融工具，如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变化，参 考类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。 (3)当金融工具不存在活跃市场，采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具 有可靠性的估值技术确定公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市 场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权 定价模型等。采用估值技术时，尽可能最大程度使用市场参数，减少使用与本基金特定相关的参 数。 7.4.4.6金融资产和金融负债的抵销 本基金持有的资产和承担的负债基本为金融资产和金融负债。当本基金 1)具有抵销已确认 金额的法定权利且该种法定权利现在是可执行的；且2) 交易双方准备按净额结算时，金融资产 与金融负债按抵销后的净额在资产负债表中列示。 7.4.4.7实收基金 实收基金为对外发行基金份额所募集的总金额在扣除损益平准金分摊部分后的余额。由于申 购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。 7.4.4.8损益平准金 损益平准金包括已实现平准金和未实现平准金。已实现平准金指在申购或赎回基金份额时， 申购或赎回款项中包含的按累计未分配的已实现损益占基金净值比例计算的金额。未实现平准金 指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按累计未实现损益占基金净值比例计算的 金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配利润/(累 计亏损)。 7.4.4.9收入/(损失)的确认和计量 股票投资在持有期间应取得的现金股利扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额确认 为投资收益。债券投资在持有期间应取得的按票面利率或者发行价计算的利息扣除在适用情况下 由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认为利息收入。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的公允价值变动确认为公允价 第 23 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 值变动损益；于处置时，其处置价格与初始确认金额之间的差额确认为投资收益，其中包括从公 允价值变动损益结转的公允价值累计变动额。 应收款项在持有期间确认的利息收入按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小的则 按直线法计算。 7.4.4.10费用的确认和计量 本基金的管理人报酬和托管费在费用涵盖期间按基金合同约定的费率和计算方法逐日确认。 其他金融负债在持有期间确认的利息支出按实际利率法计算，实际利率法与直线法差异较小 的则按直线法计算。 7.4.4.11基金的收益分配政策 每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，其中场外基金份额持有人可选 择现金红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资，场内基金 份额持有人只能选择现金分红。若期末未分配利润中的未实现部分为正数，包括基金经营活动产 生的未实现损益以及基金份额交易产生的未实现平准金等，则期末可供分配利润的金额为期末未 分配利润中的已实现部分；若期末未分配利润的未实现部分为负数，则期末可供分配利润的金额 为期末未分配利润，即已实现部分相抵未实现部分后的余额。 经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从所有者权益转出。 7.4.4.12分部报告 本基金以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础 确定报告分部并披露分部信息。经营分部是指本基金内同时满足下列条件的组成部分：(1)该组 成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；(2) 本基金的基金管理人能够定期评价该组成部 分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；(3) 本基金能够取得该组成部分的财务状况、 经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足 一定条件的，则合并为一个经营分部。 本基金目前以一个单一的经营分部运作，不需要披露分部信息。 7.4.4.13其他重要的会计政策和会计估计 根据本基金的估值原则和中国证监会允许的基金行业估值实务操作，本基金确定以下类别股 票投资和债券投资的公允价值时采用的估值方法及其关键假设如下： (1)对于证券交易所上市的股票和债券，若出现重大事项停牌或交易不活跃(包括涨跌停时的 交易不活跃)等情况，本基金根据中国证监会公告[2008]38号《关于进一步规范证券投资基金估 第 24 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 值业务的指导意见》，根据具体情况采用《关于发布中基协(AMAC)基金行业股票估值指数的通知》 提供的指数收益法等估值技术进行估值。 (2)对于在锁定期内的非公开发行股票，根据中国证监会证监会计字[2007]21号《关于证券 投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》之附件《非公开发行有 明确锁定期股票的公允价值的确定方法》，若在证券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价低于 非公开发行股票的初始投资成本，按估值日证券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价估值； 若在证券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价高于非公开发行股票的初始投资成本，按锁定 期内已经过交易天数占锁定期内总交易天数的比例将两者之间差价的一部分确认为估值增值。 (3)在银行间同业市场交易的债券品种，根据中国证监会证监会计字[2007]21号《关于证券 投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》采用估值技术确定公允 价值。本基金持有的银行间同业市场债券按现金流量折现法估值，具体估值模型、参数及结果由 中央国债登记结算有限责任公司独立提供。 7.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明 7.4.5.1会计政策变更的说明 财政部于2014年颁布《企业会计准则第39号——公允价值计量》《企业会计准则第40号——、 合营安排》、《企业会计准则第 41号——在其他主体中权益的披露》和修订后的《企业会计准则第 2号——长期股权投资》、《企业会计准则第 9号——职工薪酬》、《企业会计准则第 30号——财务 报表列报》、《企业会计准则第 33号——合并财务报表》以及《企业会计准则第 37号——金融工 具列报》，要求除《企业会计准则第 37号——金融工具列报》自 2014年度财务报表起施行外，其 他准则自 2014年7月1日起施行。上述准则对本基金本报告期无重大影响。 7.4.5.2会计估计变更的说明 本基金本报告期未发生会计估计变更。 7.4.5.3差错更正的说明 本基金在本报告期间无须说明的会计差错更正。 7.4.6税项 根据财政部、国家税务总局财税[2002]128号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通 知》、财税[2008]1号《关于企业所得税若干优惠政策的通知》、财税[2012]85号《关于实施上市 公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知》及其他相关财税法规和实务操作，主要税 第 25 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 项列示如下： (1)以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。基金买卖股票、债券的 差价收入不予征收营业税。 (2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票、债券的差价收入，股权的股息、红利收 入，债券的利息收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (3)对基金取得的企业债券利息收入，应由发行债券的企业在向基金支付利息时代扣代缴 20% 的个人所得税。对基金从上市公司取得的股息红利所得，持股期限在 1个月以内(含 1个月)的， 其股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1个月以上至 1年(含 1年)的，暂减按 50% 计入应纳税所得额；持股期限超过 1年的，暂减按25%计入应纳税所得额。对基金持有的上市公 司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算； 解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用20%的税率计 征个人所得税。 (4)基金卖出股票按0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。 7.4.7重要财务报表项目的说明 7.4.7.1银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 2014年 12月 31日 上年度末 2013年 12月 31日 活期存款 440,264,612.27 277,194,259.01 定期存款 -- 其中：存款期限 1-3个月 -- 其他存款 -- 合计： 440,264,612.27 277,194,259.01 7.4.7.2交易性金融资产 单位：人民币元 项目 本期末 2014年 12月 31日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 2,412,163,722.16 2,772,801,236.59 360,637,514.43 贵金属投资-金交所 黄金合约 --- 债券 交易所市场 --- 银行间市场 --- 第 26 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 合计 --- 资产支持证券 --- 基金 --- 其他 --- 合计 2,412,163,722.16 2,772,801,236.59 360,637,514.43 项目 上年度末 2013年 12月 31日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 2,300,221,382.95 2,515,622,421.63 215,401,038.68 贵金属投资-金交所 黄金合约 --- 债券 交易所市场 16,296,000.00 17,477,460.00 1,181,460.00 银行间市场 150,060,600.00 149,985,000.00 -75,600.00 合计 166,356,600.00 167,462,460.00 1,105,860.00 资产支持证券 --- 基金 --- 其他 --- 合计 2,466,577,982.95 2,683,084,881.63 216,506,898.68 7.4.7.3衍生金融资产/负债 注：无。 7.4.7.4买入返售金融资产 7.4.7.4.1各项买入返售金融资产期末余额 单位：人民币元 项目 本期末 2014年 12月 31日 账面余额 其中；买断式逆回购 项目 上年度末 2013年 12月 31日 账面余额 其中；买断式逆回购 交易所买入返售证券 150,000,000.00 - 银行间买入返售证券 195,892,813.84 - 合计 345,892,813.84 - 7.4.7.4.2期末买断式逆回购交易中取得的债券 注：无。 第 27 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 7.4.7.5应收利息 单位：人民币元 项目 本期末 2014年 12月 31日 上年度末 2013年 12月 31日 应收活期存款利息 97,110.69 72,106.29 应收定期存款利息 -- 应收其他存款利息 -- 应收结算备付金利息 7,105.01 4,070.64 应收债券利息 -4,868,635.00 应收买入返售证券利息 -312,945.17 应收申购款利息 -- 应收黄金合约拆借孳息 -- 其他 390.80 402.40 合计 104,606.50 5,258,159.50 7.4.7.6其他资产 注：无 7.4.7.7应付交易费用 单位：人民币元 项目 本期末 2014年 12月 31日 上年度末 2013年 12月 31日 交易所市场应付交易费用 7,932,956.40 4,402,715.56 银行间市场应付交易费用 645.00 4,188.28 合计 7,933,601.40 4,406,903.84 7.4.7.8其他负债 单位：人民币元 项目 本期末 2014年 12月 31日 上年度末 2013年 12月 31日 应付券商交易单元保证金 -- 应付赎回费 8,057.83 373,923.32 预提费用 301,000.00 193,000.00 --- 合计 309,057.83 566,923.32 7.4.7.9实收基金 金额单位：人民币元 第 28 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 项目 本期 2014年 1月 1日至 2014年 12月 31日 基金份额（份） 账面金额 上年度末 2,013,930,125.22 2,013,930,125.22 本期申购 381,504,789.64 381,504,789.64 本期赎回（以“-”号填列） -712,287,313.86 -712,287,313.86- 基金拆分/份额折算前 -- 基金拆分/份额折算变动份额 -- 本期申购 -- 本期赎回（以“-”号填列） -- 本期末 1,683,147,601.00 1,683,147,601.00 注： 1. 申购含红利再投份额。 2. 截至 2014年 12月 31日止，本基金于深交所上市的基金份额为 74,705,034.00份(2013年 12 月 31日：88,547,059.00份)，托管在场外未上市交易的基金份额为 1,608,442,567.00份(2013 年 12月 31日：1,925,383,066.22份)。上市的基金份额登记在证券登记结算系统，可选择按市 价流通或按基金份额净值申购或赎回；未上市的基金份额登记在注册登记系统，按基金份额净值 申购或赎回。通过跨系统转登记可实现基金份额在两个系统之间的转换。 7.4.7.10未分配利润 单位：人民币元 项目 已实现部分 未实现部分 未分配利润合计 上年度末 1,468,350,278.18 -321,935,266.10 1,146,415,012.08 本期利润 573,057,748.69 144,130,615.75 717,188,364.44 本期基金份额交易 产生的变动数 -214,584,678.87 45,910,943.60 -168,673,735.27 其中：基金申购款 242,109,554.51 -67,427,141.38 174,682,413.13 基金赎回款 -456,694,233.38 113,338,084.98 -343,356,148.40 本期已分配利润 -328,416,923.69 --328,416,923.69 本期末 1,498,406,424.31 -131,893,706.75 1,366,512,717.56 7.4.7.11存款利息收入 单位：人民币元 项目 本期 2014年 1月 1日至 2014年 12月 31日 上年度可比期间 2013年 1月 1日至 2013年 12月 31 日 活期存款利息收入 2,042,654.82 2,472,804.30 第 29 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 定期存款利息收入 -- 其他存款利息收入 -- 结算备付金利息收入 150,802.36 143,552.38 其他 23,376.08 24,103.16 合计 2,216,833.26 2,640,459.84 7.4.7.12股票投资收益 单位：人民币元 项目 本期 2014年 1月 1日至 2014 年12月3 1日 上年度可比期间 2013年 1月 1日至 2013 年12月3 1日 卖出股票成交总额 12,695,978,294.01 10,955,262,359.78 减：卖出股票成本总额 12,068,758,469.75 10,263,127,570.90 买卖股票差价收入 627,219,824.26 692,134,788.88 7.4.7.13债券投资收益 单位：人民币元 项目 本期 2014年1月1日至20 14 年12月31日 上年度可比期间 2013年1月1日至2013年 12月31日 卖出债券（债转股及债券到期兑付） 成交总额 324,925,619.77 73,590,966.57 减：卖出债券（债转股及债券到期 兑付）成本总额 314,900,000.00 70,590,952.87 减：应收利息总额 8,570,045.36 1,932,736.00 买卖债券差价收入 1,455,574.41 1,067,277.70 7.4.7.14衍生工具收益 注：无。 7.4.7.15股利收益 单位：人民币元 项目 本期 2014年 1月 1日至 2014年 12 月31日 上年度可比期间 2013年 1月 1日至 2013年 12月 31日 股票投资产生的股利收益 25,879,497.07 24,061,332.78 基金投资产生的股利收益 -- 合计 25,879,497.07 24,061,332.78 第 30 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 7.4.7.16公允价值变动收益 单位：人民币元 项目 本期 2014年 1月 1日至 2014 年12月3 1日 上年度可比期间 2013年 1月 1日至 2013年 12月 31日 1.交易性金融资产 144,130,615.75 -105,895,937.13——股票投资 145,236,475.75 -106,692,750.00——债券投资 -1,105,860.00 796,812.87——资产支持证券投资 -- ——贵金属投资 -- ——其他 -- 2.衍生工具 -- ——权证投资 -- 3.其他 -- 合计 144,130,615.75 -105,895,937.13 7.4.7.17其他收入 单位：人民币元 项目 本期 2014年 1月 1日至 2014年 12 月31日 上年度可比期间 2013年 1月 1日至 2013年 12月 31 日 基金赎回费收入 643,726.70 733,297.64 证管费退还 -150,983.42 其他 -- 合计 643,726.70 884,281.06 注：本基金场内部分的赎回费率为0.5%，场外部分的赎回费率按持有期间递减，不低于赎回费总 额的25%归入基金资产。 7.4.7.18交易费用 单位：人民币元 项目 本期 2014年 1月 1日至 2014年 12 月31日 上年度可比期间 2013年 1月 1日至 2013年 12月 31日 交易所市场交易费用 37,868,936.62 32,156,147.95 银行间市场交易费用 1,075.00 825.00 合计 37,870,011.62 32,156,972.95 7.4.7.19其他费用 单位：人民币元 第 31 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 项目 本期 2014年 1月 1日至 2014年 12月 31日 上年度可比期间 2013年 1月 1日至 2013年 12 月31日 审计费用 92,000.00 93,000.00 信息披露费 300,000.00 300,000.00 其他 400.00 400.00 上市年费 60,000.00 60,000.00 银行费用 -- 帐户维护费 -- 银行划款手续费 32,856.05 38,593.65 债券托管账户维护费 45,000.00 27,000.00 合计 530,256.05 518,993.65 7.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明 7.4.8.1或有事项 截至资产负债表日，本基金并无须作披露的或有事项。 7.4.8.2资产负债表日后事项 本基金的基金管理人于 2015年 1月 15日宣告分红，向截至 2015年 1月 20日止在本基金注 册登记人中国证券登记结算有限责任公司登记在册的全体持有人，按每 10份基金份额派发红利 1.8000元。 7.4.9关联方关系 关联方名称 与本基金的关系 南方基金管理有限公司(“南方基金”) 基金管理人、基金销售机构 中国银行股份有限公司(“中国银行”) 基金托管人、基金销售机构 华泰证券股份有限公司(“华泰证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构 兴业证券股份有限公司(“兴业证券”) 基金管理人的股东、基金销售机构 厦门国际信托有限公司 基金管理人的股东 深圳市投资控股有限公司 基金管理人的股东 南方资本管理有限公司 基金管理人的子公司 南方东英资产管理有限公司 基金管理人的子公司 注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。 7.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易 7.4.10.1通过关联方交易单元进行的交易 7.4.10.1.1股票交易 金额单位：人民币元 第 32 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 关联方名称 本期 2014年 1月 1日至 2014年 12月 31日 上年度可比期间 2013年1月1日至2013年 12月31日 成交金额 占当期股票 成交总额的 比例 成交金额 占当期股票 成交总额的比 例 华泰证券 988,666,404.15 3.99% 1,071,214,559.47 5.14% 兴业证券 781,151,717.22 3.15% 963,588,575.81 4.62% 7.4.10.1.2权证交易 注：无。 7.4.10.1.3应支付关联方的佣金 金额单位：人民币元 关联方名称 本期 2014年1月1日至2014年 12月31日 当期 佣金 占当期佣金 总量的比例 期末应付佣金余额 占期末应付佣 金总额的比例 华泰证券 880,052.09 3.95% 695,061.96 8.76% 兴业证券 691,243.07 3.10% -- 关联方名称 上年度可比期间 2013年1月1日至2013年 12月31日 当期 佣金 占当期佣金 总量的比例 期末应付佣金余额 占期末应付佣 金总额的比例 华泰证券 971,162.97 5.17% 111,574.29 2.53% 兴业证券 852,681.07 4.54% 195,596.33 4.44% 注：1. 上述佣金参考市场价格经本基金的基金管理人与对方协商确定，以扣除由中国证券登记结 算有限责任公司收取的证管费和经手费的净额列示。权证交易不计佣金。 2. 该类佣金协议的服务范围还包括佣金收取方为本基金提供的证券投资研究成果和市场信息服 务等。 7.4.10.2关联方报酬 7.4.10.2.1基金管理费 单位：人民币元 项目 本期 2014年 1月 1日至 2014年 12 月31日 上年度可比期间 2013年 1月 1日至 2013年 12月 31 日 当期发生的基金应支付 的管理费 42,749,771.80 47,349,214.56 第 33 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 其中：支付销售机构的客 户维护费 5,545,765.49 6,020,963.47 注：支付基金管理人南方基金的管理人报酬按前一日基金资产净值1.5%的年费率计提，逐日累计 至每月月底，按月支付。其计算公式为： 日管理人报酬＝前一日基金资产净值 X 1.5% / 当年天数。 7.4.10.2.2基金托管费 单位：人民币元 项目 本期 2014年 1月 1日至 2014年 12 月31日 上年度可比期间 2013年 1月 1日至 2013年 12月 31 日 当期发生的基金应支付 的托管费 7,124,961.94 7,891,535.77 注：支付基金托管人中国银行的托管费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，逐日累计至 每月月底，按月支付。其计算公式为： 日托管费＝前一日基金资产净值 X 0.25% / 当年天数。 7.4.10.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易 注：无。 7.4.10.4各关联方投资本基金的情况 7.4.10.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况 注：无。 7.4.10.4.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况 注：无。 7.4.10.5由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入 单位：人民币元 关联方 名称 本期 2014年 1月 1日至 2014年 12月 31 日 上年度可比期间 2013年 1月 1日至 2013年 12月 31日 期末余额 当期利息收入 期末余额 当期利息收入 中国银行 440,264,612.27 2,042,654.82 277,194,259.01 2,472,804.30 注：本基金的银行存款由基金托管人中国银行保管，按银行同业利率计息。 第 34 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 7.4.10.6本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况 注：无。 7.4.10.7其他关联交易事项的说明 注：无。 7.4.11利润分配情况 7.4.11.1利润分配情况——非货币市场基金 金额单位：人民币元 序 号 权益 登记日 除息日每10份 基金份额分红 数 现金形式 发放总额 再投资形式 发放总额 本期利润分配 合计备注 场内 场外 1 2014年 1 月17日 2014年 1月 20日 2014年 1月1 7 日 1.6000 146,250,391.94182,166,531.75328,416,923.69 合 计 --1.6000 146,250,391.94182,166,531.75328,416,923.69 注：本基金的基金管理人于资产负债表日后，报告批准报出日前宣告的利润分配情况，请参见附 注 7.4.8.2资产负债表日后事项。 7.4.12期末（ 2014年12月31日）本基金持有的流通受限证券 7.4.12.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券 金额单位：人民币元 7.4.12.1.1 受限证券类别：股票 证券 代码 证券 名称 成功 认购日 可流 通日 流通受 限类型 认购 价格 期末估 值单价 数量 （单位：股） 期末 成本总额 期末估值总 额 备注 600703 三安 光电 2014年 1 月30日 2015年 1月2 7 日 非公开 发行 21.80 14.22 2,681,700 58,461,060.00 38,133,774.00 - 600703 三安 光电 2014年 7 月4日 2015年 1月2 7 日 非公开 发行-转 增 -14.22 1,340,850 -19,066,887.00 - 002466 天齐 锂业 2014年 3 月12日 2015年 3月1 2 日 非公开 发行 28.00 38.16 870,800 24,382,400.00 33,229,728.00 - 注：基金可作为特定投资者，认购由中国证监会《上市公司证券发行管理办法》规范的非公开发 行股票，所认购的股票自发行结束之日起 12个月内不得转让。 7.4.12.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票 金额单位：人民币元 第 35 页共 58 页 南方高增长股票(LOF)2014年年度报告 股票 代码 股票 名称 停牌日期 停牌原 因 期末 估值单价 复牌日期 复牌 开盘单价 数量（股） 期末 成本总额 期末估值总额 备 注 600129 太极 集团 2014年12月17日重大资 产重组 16.98 未知 未知 16 268.72 271.68 - 600761 安徽 合力 2014年12月26日 重大事 项 15.65 2015年 1月 6日 16.60 3,314,325 50,425,569.15 51,869,186.25 - 000413 东旭 光电 2014年11月25日 重大事（未完）  |