[公告]金信诺：拟购买资产涉及的深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明（更新后）
深圳金信诺高新技术股份有限公司 拟购买资产涉及的 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司 股东全部权益评估说明 天源评报字[2014]第 0256号 天源资产评估有限公司 二零一四年十二月二十日 目 录 第一部分关于评估说明使用范围的声明 ..................................................................... 1 第二部分企业关于进行资产评估有关事项的说明 ..................................................... 3 第三部分资产核实说明 ............................................................................................... 16 一、评估对象与评估范围说明 .............................................................................. 17 二、资产核实情况总体说明 .................................................................................. 20 第四部分资产基础法评估技术说明 ........................................................................... 23 第一节流动资产 .................................................................................................... 24 (一) 现金及存放中央银行 ......................................................................... 24 (二) 存放同业款项 ..................................................................................... 25 (三) 应收利息 ............................................................................................. 25 (四) 发放贷款及垫款 ................................................................................. 25 (五) 其他资产 ............................................................................................. 30 第二节固定资产 .................................................................................................... 31 第三节无形资产 .................................................................................................... 36 第四节递延所得税资产 ........................................................................................ 37 第五节流动负债 .................................................................................................... 37 (一) 吸收存款 ............................................................................................. 37 (二) 应付职工薪酬 ..................................................................................... 38 (三) 应交税费 ............................................................................................. 38 (四) 应付利息 ............................................................................................. 39 (五) 其他负债 ............................................................................................. 39 第五部分收益法评估技术说明 ..................................................................................... 41 一、收益法概述 ...................................................................................................... 42 二、收益法应用前提条件 ...................................................................................... 42 三、假设条件 .......................................................................................................... 42 四、评估模型的建立和各参数的确定方法 .......................................................... 43 五、宏观经济、金融环境分析 .............................................................................. 45 六、银行业发展概况 .............................................................................................. 50 七、被评估单位历史财务状况及分析 .................................................................. 54 八、被评估单位股权自由现金流预测 .................................................................. 57 九、折现率的计算 .................................................................................................. 71 十、股东全部权益的计算 ...................................................................................... 73 十一、收益法评估结果 .......................................................................................... 74 第六部分 评估结论及分析 ........................................................................................... 75 一、评估结论 .......................................................................................................... 76 二、特别事项说明 .................................................................................................. 77 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 第一部分 关于评估说明使用范围的声明 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 关于评估说明使用范围的声明 本评估说明供相关监管机构和部门使用。除法律法规规定外，材料的全部或者 部分内容不得提供给其他任何单位和个人，不得见诸公开媒体。 天源资产评估有限公司 2 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 第二部分 企业关于进行资产评估有关事项的说明 天源资产评估有限公司 企业关于进行资产评估有关事项的说明 一、委托方与被评估单位概况 (一)委托方概况 1.企 业 名 称：深圳金信诺高新技术股份有限公司(以下简称：“金信诺”) 2.住 所：深圳市南山区科技中二路深圳软件园9#楼 302 3.法定代表人：黄昌华 4.公 司 类 型：股份有限公司(上市)(股票代码：SZ300252) (二)被评估单位概况 1.企 业 名 称：深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司(以下简称：“深圳宝安 融兴村镇银行”) 2.住 所：深圳市宝安区四区建安一路 52号（办公场所） 3.法定代表人：顾传宝 4.公司类型：有限责任公司 5.成立日期：二〇一〇年六月十一日 6.经营范围：吸收存款；发放短期、中期、长期贷款；办理国内结算；办理 票据承兑与贴现；代理发行、代理承兑、承销政府债券；从事同业拆借；从事银 行卡业务；代理收付款项业务；经银行业监督管理机构批准的其他业务。（凭有效 金融许可证经营） 7.企业历史沿革：深圳宝安融兴村镇银行系经中国银行业监督管理委员会深 圳监管局深银监复[2010]170号《关于深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司开业 的批复》核准，由哈尔滨银行股份有限公司、中国宝安集团股份有限公司、汇联 资产管理有限公司、深圳市宁佳投资发展有限公司等发起设立，于 2010年6月 11日取得深圳市市场监督管理局核发的 440306104739125号《企业法人营业执 照》，注册资本为 2亿元,金融许可证机构编码为S0001H244030001。 截至评估基准日，深圳宝安融兴村镇银行的股权结构如下： 序号股东名称出资额（万元）出资比例 (%) 1 哈尔滨银行股份有限公司 14,000 70 2 中国宝安集团股份有限公司 2,000 10 3 汇联资产管理有限公司 2,000 10 4 深圳市宁佳投资发展有限公司 2,000 10 合 计 20,000.00 100 8．近两年及评估基准日财务状况： 近两年及评估基准日的资产负债情况如下： 金额单位：人民币元 项目名称2012年 12月 31日2013年 12月 31日 2014年 9月 30日 总资产 1,553,925,816.35 2,380,422,835.43 1,420,957,246.63 其中：贷款 901,091,818.74 1,138,347,288.00 791,822,869.31 总负债 1,341,428,293.23 2,144,821,492.30 1,158,864,770.45 其中：存款 911,671,804.47 1,418,963,887.02 1,138,307,939.14 净资产 212,497,523.12 235,601,343.13 262,092,476.18 近两年及评估基准日的经营情况如下： 金额单位：人民币元 项目名称 2012年度 2013年度 2014年 1-9月 营业收入 36,673,906.94 62,734,866.09 56,961,293.54 营业成本 32,780,237.47 42,639,053.54 21,394,138.35 利润总额 10,120,539.87 31,062,548.59 35,661,098.16 净利润 7,351,122.54 23,103,820.01 26,491,133.05 2012、2013年财务数据摘自安永华明会计师事务所（特除普通合伙）上海分 所出具的无保留意见审计报告(安永华明（2014）审字第 60715519_B20号)；2014 年 1-9月财务数据摘自中汇会计师事务所(特殊普通合伙)出具的无保留意见审计 报告(中汇会审[2014]3377号)。 深圳宝安融兴村镇银行生产经营不存在国家政策、法规的限制。 (三)委托方与被评估单位的关系 截止评估基准日，委托方与被评估单位无关联关系，委托方拟收购被评估单 位的部分股权。 二、评估目的 金信诺拟收购深圳宝安融兴村镇银行股权，本次评估系为该经济行为提供价 值参考。 三、关于评估对象与评估范围的说明 (一)评估对象及范围内容 评估对象为深圳宝安融兴村镇银行的股东全部权益，评估范围为深圳宝安融 兴村镇银行的全部资产及负债。截止评估基准日，深圳宝安融兴村镇银行账面资 产总额 1,420,957,246.63元、负债总额 1,158,864,770.45元、股东权益 262,092,476.18元，2014年9月30日的审计报告反映如下： 金额单位：人民币元 项目账面原值账面净值 资产： 现金及存放中央银行款项 240,048,557.79 存放同业款项 393,493,109.71 贵金属 拆出资金 交易性金融资产 衍生金融资产 买入返售金融资产 应收利息 317,377.43 发放贷款及垫款 773,484,496.89 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期股权投资 投资性房地产 固定资产 6,683,560.60 3,490,452.47 无形资产 190,054.97 11,897.26 递延所得税资产 3,127,498.19 其他资产 6,983,856.89 资产总额 1,420,957,246.63 流动负债： 向中央银行借款 同业及其他金融机构存放款项 拆入资产 交易性金融负债 衍生金融负债 卖出回购金融资产款 吸收存款 1,138,307,939.14 应付职工薪酬 3,509,205.09 应交税费 8,479,268.16 应付利息 7,146,302.90 预计负债 应付债券 递延所得税负债 其他负债 1,422,055.16 负债合计 1,158,864,770.45 所有者权益合计 262,092,476.18 注：上述财务数据业经注册会计师审计，并由中汇会计师事务所(特殊普通合 伙)出具中汇会审[2014]3377号无保留意见审计报告。 (二) 发放贷款和垫款 1.发放贷款和垫款明细分类如下表： 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 贷款 742,450,311.67 垫款 13,381,744.80 贴现 35,990,812.84 总 计 791,822,869.31 2.发放贷款按担保方式分类 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 信用贷款 20,353,005.49 保证贷款 568,499,610.93 抵押贷款 128,229,440.05 质押贷款 74,740,812.84 合 计 791,822,869.31 3.风险分类情况 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 正常类贷款 749,259,093.60 关注类贷款 39,159,290.08 次级类贷款 3,404,485.63 可疑类贷款 损失类贷款 合 计 791,822,869.31 4.贷款主要行业分布 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 农、林、牧、渔业 7,200,000.00 制造业 109,288,900.00 建筑业 75,150,000.00 批发和零售业 316,213,200.00 交通运输、仓储和邮政业 23,800,000.00 住宿和餐饮业 2,131,700.00 信息传输、软件和信息技术服务业 3,975,000.00 项目名称账面价值 金融业 40,000,000.00 租赁和商务服务业 101,281,200.00 文化、体育和娱乐业 居民服务和其他服务业 公司贷款和垫款合计 679,040,000.00 个人贷款和垫款 76,792,056.47 贴现 35,990,812.84 合 计 791,822,869.31 5.贷款损失准备情况 金额单位：人民币元 项 目合计其中：单项评估组合评估 期初余额 23,062,985.31 324,559.70 22,738,425.61 本期计提 本期核销 353,271.42 353,271.42 本期转出 4,371,341.47 324,559.70 4,046,781.77 期末余额 18,338,372.42 18,338,372.42 (三)主要经营网点及地址如下： 名称地址 深圳宝安融兴村镇银行营业部 深圳市宝安区新安街道四区建安一路 52号 深圳宝安融兴村镇银行车公庙支行 深圳市福田区深南中路与广深高速公路交界金运 大厦 1CD 深圳宝安融兴村镇银行观澜支行 深圳市龙华新区观澜街道人民路 264号得莱斯义 务商贸城一层 1018-1023号 深圳宝安融兴村镇银行龙岗支行 深圳市龙岗区龙岗街道龙岗路琳珠大厦一层 深圳宝安融兴村镇银行沙井支行 深圳市宝安区沙井街道办新桥社区新桥三路 15 号迪温大厦一层 （四）承诺事项 1.经营租赁承诺 截至 2014年9月30日，就不可撤销之营业场所及办公楼租赁协议未来需缴 付的最低租金为： 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 1年以内(含 1年) 5,055,694.281年以上 2年以内(含 2年 ) 5,123,071.742年以上 3年以内(含 3年 ) 5,310,744.043年以上 17,633,439.24 合 计 33,122,949.30 2.信用承诺 截至 2014年9月30日，信用承诺如下： 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 银行承兑汇票 37,186,500.00 开出保函 3,953,763,280.52 合 计 3,990,949,780.52 除上述已披露的未来义务及或有事项、客户资源、营销网络及业务合同等无 形资产外，无其他实际存在但未入账或已摊销完毕的可确指无形资产、未来义务 及或有事项。 本次评估对象和列入评估范围的资产与本次经济行为涉及的对象和资产范围 一致。 四、关于评估基准日的说明 本评估项目的评估基准日为 2014年9月30日。 评估基准日是由委托方在综合考虑实现经济行为的需要、被评估单位的资产 规模、工作量大小、预计所需时间、合规性要求，以及会计期末提供资料的便利， 与经济行为实现日尽可能接近等因素后确定。 五、可能影响评估工作的重大事项的说明 1.储蓄存款 储蓄存款因涉及为储户保密原则，深圳宝安融兴村镇银行未能提供储蓄存款 明细及客户的详细资料。 2.应付利息 应付利息为业务系统软件自动形成，业务系统软件为哈尔滨银行股份有限公 司牵头开发，深圳宝安融兴村镇银行说明目前业务系统未能提供期末应付利息计 算的详细资料。 3.承诺事项 (1)经营租赁承诺 截至 2014年9月30日，就不可撤销之营业场所及办公楼租赁协议未来需缴 付的最低租金为： 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 1年以内(含 1年) 5,055,694.281年以上 2年以内(含 2年 ) 5,123,071.742年以上 3年以内(含 3年 ) 5,310,744.043年以上 17,633,439.24 合 计 33,122,949.30 (2)信用承诺 截至 2014年9月30日，信用承诺如下： 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 银行承兑汇票 37,186,500.00 开出保函 3,953,763,280.52 合 计 3,990,949,780.52 六、资产负债清查情况、未来经营和收益状况预测的说明 (一)资产负债清查情况说明 1. 清查范围 资产清查范围是评估基准日深圳宝安融兴村镇银行全部资产和负债。账面资 产总额 1,420,957,246.63元、负债总额 1,158,864,770.45元。 2. 清查工作的组织和实施 (1) 深圳宝安融兴村镇银行组织财务人员、设备管理部门和有关人员于 2014 年 12月对相关资产进行了清查，首先对各项资产进行了账表、账账核对；其次， 对重要存贷款项进行了对账和整理；对固定资产等实物资产进行了全面清查盘点。 (2) 根据天源资产评估有限公司提供的评估申报明细表样表，在清查核实相 符的基础上，财务和资产管理人员填写有关评估申报明细表。 (3) 在资产清查过程中，按天源资产评估有限公司所提供的资产评估资料清 单的要求收集准备相关的产权证明文件、资产质量状况、历史收入成本费用明细 资料及其他财务和经济指标等相关评估资料。 3．清查结论 通过本次清查，除上述“五、可能影响评估工作的重大事项的说明”中已披 露的各事项外，未发现其他重大事项。 (二)未来经营和收益状况预测说明 深圳宝安融兴村镇银行位于广东省深圳市，是哈尔滨银行股份有限公司一家 自主发起设立并控股的村镇银行。在成立第二年即实现盈利，短短三年内，坚持 立足深圳，支持中小企业发展，积极融入当地经济发展，有力地促进了当地经济 的发展，也获得了广泛的社会赞誉。目前已设立宝安区总部、车公庙支行、观澜 支行、龙岗支行、沙井支行。 1.历史财务状况 深圳宝安融兴村镇银行近三年及评估基准日资产、负债情况详见下表： 金额单位：人民币万元 项目名称 2011.12.31 2012.12.31 2013.12.31 2014.9.30 资产： 现金 98.76 404.55 773.83 805.36 存放中央银行款项 9,022.36 16,369.51 25,050.85 23,199.49 存放同业及其他金融 机构款项 12,117.13 48,618.03 98,917.87 39,349.31 应收利息 73.31 150.91 276.76 31.74 发放贷款和垫款 43,690.24 88,737.20 111,528.43 77,348.45 固定资产 188.09 310.17 422.86 349.05 无形资产 2.99 8.78 5.50 1.19 递延所得税资产 176.94 359.65 312.75 其他资产 420.68 616.50 706.54 698.38 资产总额 65,613.56 155,392.59 238,042.29 142,095.73 负债： 向中央银行借款 同业及其他金融机构 存放款项 42,000.00 70,000.00 吸收存款 44,712.34 91,167.18 141,896.39 113,830.79 应付职工薪酬 17.19 252.04 272.65 350.92 应交税金 167.71 284.62 749.57 847.93 应付利息 7.32 363.16 1,454.88 714.63 其他负债 14.81 75.84 108.66 142.21 负债合计 44,919.37 134,142.84 214,482.15 115,886.48 所有者权益： 股本 20,000.00 20,000.00 20,000.00 20,000.00 资本公积 盈余公积 82.40 124.98 356.01 356.01 一般风险准备 446.41 446.41 1,275.86 2,031.91 未分配利润 165.38 678.36 1,928.27 3,821.33 股东全部权益合计 20,694.19 21,249.75 23,560.14 26,209.25 负债和股东权益合计 65,613.56 155,392.59 238,042.29 142,095.73 注：上述 2011年财务数据摘自由立信会计师事务所(特殊普通合伙)出具的信会师报字 [2012]第130173号无保留意见审计报告；2012年、2013年财务数据摘自由安永华明会计师 事务所(特殊普通合伙)出具的安永华明(2014)审字第60715519_B20号无保留意见审计报告； 2014年 9月财务数据摘自中汇会计师事务所(特殊普通合伙)出具的中汇会审(2014)第 3377 号。 1.2营业收入与利润情况 深圳宝安融兴村镇银行三年一期的收入成本以及利润情况见下表： 金额单位：人民币万元 项目名称2011年度2012年度2013年度2014年 1-9月 一、营业收入 2,999.67 3,667.39 6,273.49 5,696.121、利息净收入 -328.14 3,666.94 5,559.02 4,206.54 其中：利息收入 1,633.94 4,699.58 10,653.67 6,723.98 利息支出 1,962.08 1,032.64 5,094.65 2,517.442、手续费及佣金净收入 125.62 0.45 714.47 1,489.58 其中：手续费及佣金收入 132.71 13.01 735.95 1,508.59 手续费及佣金支出 7.09 12.57 21.47 19.00 二、营业支出 1,816.95 3,278.03 4,263.90 2,139.411、营业税金及附加 158.04 124.99 231.72 227.762、业务及管理费 1,388.25 2,125.40 2,941.87 2,348.783、资产减值损失 270.66 1,027.64 1,090.31 -437.13 三、营业利润 1,182.72 389.36 2,009.59 3,556.71 加：营业外收入 0.09 623.58 1,097.36 10.00 减：营业外支出 15.41 0.89 0.69 0.61 四、利润总额 1,167.40 1,012.05 3,106.26 3,566.10 减：所得税 315.30 276.94 795.87 917.00 五、净利润 852.10 735.11 2,310.39 2,649.10 2.未来经营预测 根据历史经营以及未来发展规划，未来利润预测如下： 金额单位：人民币万元 项目 2014年 10-12月 2015年度 2016年度 2017年度 2018年度 2019年度 1、营业收入 1,877.49 8,544.59 9,736.58 10,758.66 11,395.87 12,200.32 利息收入 1,959.43 9,130.17 10,554.21 11,702.60 12,638.80 13,270.74 利息支出 549.66 2,764.95 3,336.92 3,737.35 4,036.34 4,238.15 利息净收入 1,409.77 6,365.22 7,217.29 7,965.25 8,602.46 9,032.59 手续费及佣金净收入 467.72 2,179.37 2,519.29 2,793.41 2,793.41 3,167.73 2、营业支出 1,139.70 4,521.68 4,773.97 4,984.22 5,059.43 5,120.73 营业税金及附加 68.94 328.63 378.38 422.80 448.87 479.46 项目 2014年 10-12月 2015年度 2016年度 2017年度 2018年度 2019年度 业务及管理费 665.67 3,674.74 3,907.95 4,093.32 4,224.71 4,336.68 资产减值损失 405.09 518.31 487.64 468.10 385.85 304.59 3、营业利润 737.79 4,022.91 4,962.61 5,774.44 6,336.44 7,079.59 加：营业外收入 减：营业外支出 4、利润总额 737.79 4,022.91 4,962.61 5,774.44 6,336.44 7,079.59 减：所得税费用 249.20 1,070.78 1,299.20 1,497.48 1,624.33 1,797.05 5、净利润 488.59 2,952.13 3,663.41 4,276.96 4,712.11 5,282.54 七、资料清单 1.评估申报明细表及汇总表； 2.审计报告(中汇会审[2014]3377号)； 3.资产权属证明文件、产权证明文件； 4.重大合同、协议等； 5.经营统计资料； 6.其他相关资料。 (此页以下无正文) (本页无正文) 委托方(盖章):深圳金信诺高新技术股份有限公司 委托方负责人： 日 期：2014年12月20日 (本页无正文) 被评估单位：深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司 被评估单位负责人： 日 期：2014年12月20日 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 第三部分 资产核实说明 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 一、评估对象与评估范围说明 (一)评估对象及范围内容 评估对象为深圳宝安融兴村镇银行的股东全部权益，评估范围为深圳宝安融 兴村镇银行的全部资产及负债。截止评估基准日，深圳宝安融兴村镇银行账面资产 总额 1,420,957,246.63元、负债总额 1,158,864,770.45元、股东权益 262,092,476.18元，2014年9月30日的审计报告反映如下： 金额单位：人民币元 项目账面原值账面净值 资产： 现金及存放中央银行款项 240,048,557.79 存放同业款项 393,493,109.71 贵金属 拆出资金 交易性金融资产 衍生金融资产 买入返售金融资产 应收利息 317,377.43 发放贷款及垫款 773,484,496.89 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期股权投资 投资性房地产 固定资产 6,683,560.60 3,490,452.47 无形资产 190,054.97 11,897.26 递延所得税资产 3,127,498.19 其他资产 6,983,856.89 资产总额 1,420,957,246.63 流动负债： 向中央银行借款 同业及其他金融机构存放款项 拆入资产 交易性金融负债 衍生金融负债 卖出回购金融资产款 吸收存款 1,138,307,939.14 应付职工薪酬 3,509,205.09 应交税费 8,479,268.16 应付利息 7,146,302.90 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 项目账面原值账面净值 预计负债 应付债券 递延所得税负债 其他负债 1,422,055.16 负债合计 1,158,864,770.45 所有者权益合计 262,092,476.18 注：上述财务数据业经注册会计师审计，并由中汇会计师事务所(特殊普通合 伙)出具中汇会审[2014]3377号无保留意见审计报告。 (二) 发放贷款和垫款 1.发放贷款和垫款明细分类如下表： 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 贷款 742,450,311.67 垫款 13,381,744.80 贴现 35,990,812.84 总 计 791,822,869.31 2.发放贷款按担保方式分类 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 信用贷款 20,353,005.49 保证贷款 568,499,610.93 抵押贷款 128,229,440.05 质押贷款 74,740,812.84 合 计 791,822,869.31 3.风险分类情况 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 正常类贷款 749,259,093.60 关注类贷款 39,159,290.08 次级类贷款 3,404,485.63 可疑类贷款 损失类贷款 合 计 791,822,869.31 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 4.贷款主要行业分布 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 农、林、牧、渔业 7,200,000.00 制造业 109,288,900.00 建筑业 75,150,000.00 批发和零售业 316,213,200.00 交通运输、仓储和邮政业 23,800,000.00 住宿和餐饮业 2,131,700.00 信息传输、软件和信息技术服务业 3,975,000.00 金融业 40,000,000.00 租赁和商务服务业 101,281,200.00 文化、体育和娱乐业 居民服务和其他服务业 公司贷款和垫款合计 679,040,000.00 个人贷款和垫款 76,792,056.47 贴现 35,990,812.84 合 计 791,822,869.31 5.贷款损失准备情况 金额单位：人民币元 项 目合计其中：单项评估组合评估 期初余额 23,062,985.31 324,559.70 22,738,425.61 本期计提 本期核销 353,271.42 353,271.42 本期转出 4,371,341.47 324,559.70 4,046,781.77 期末余额 18,338,372.42 18,338,372.42 (三)主要经营网点及地址如下： 名称地址 深圳宝安融兴村镇银行营业部 深圳市宝安区新安街道四区建安一路 52号 深圳宝安融兴村镇银行车公庙支行 深圳市福田区深南中路与广深高速公路交界金运大厦 1CD 深圳宝安融兴村镇银行观澜支行 深圳市龙华新区观澜街道人民路 264号得莱斯义务商贸城 一层 1018-1023号 深圳宝安融兴村镇银行龙岗支行 深圳市龙岗区龙岗街道龙岗路琳珠大厦一层 深圳宝安融兴村镇银行沙井支行 深圳市宝安区沙井街道办新桥社区新桥三路 15号迪温大厦 一层 （四）承诺事项 1.经营租赁承诺 截至 2014年9月30日，就不可撤销之营业场所及办公楼租赁协议未来需缴付 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 的最低租金为： 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 1年以内(含 1年) 5,055,694.281年以上 2年以内(含 2年 ) 5,123,071.742年以上 3年以内(含 3年 ) 5,310,744.043年以上 17,633,439.24 合 计 33,122,949.30 2.信用承诺 截至 2014年9月30日，信用承诺如下： 金额单位：人民币元 项目名称账面价值 银行承兑汇票 37,186,500.00 开出保函 3,953,763,280.52 合 计 3,990,949,780.52 除上述已披露的未来义务及或有事项、客户资源、营销网络及业务合同等无形 资产外，无其他实际存在但未入账或已摊销完毕的可确指无形资产、未来义务及或 有事项。 本次评估对象和列入评估范围的资产与本次经济行为涉及的对象和资产范围 一致。 二、资产核实情况总体说明 在深圳宝安融兴村镇银行申报资产并对委估资产和负债进行清查的基础上，评 估人员对委估的资产和负债进行了核实。信贷资产主要通过函证、查询信贷档案、 核对还贷凭证，其他非实物资产、负债主要通过查阅深圳宝安融兴村镇银行的原始 会计凭证、核查深圳宝安融兴村镇银行债权债务的形成过程和账面值的准确性，通 过访谈和账龄分析核实债权收回的可能性、债务的真实性。实物资产主要核实资产 数量、使用状态、产权及其他影响评估作价的重要因素。 现将情况说明如下： (一)信贷资产 信贷资产包括发放贷款及垫款、银行承兑汇票、保函。发放贷款及垫款包括贷 款、贴现、垫款。 天源资产评估有限公司 20 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 通过查阅有关财务报表及科目余额表，核对贷款类别。询证函按照各种贷款类 型的余额占贷款余额的比例确定，在此基础上对逾期贷款全部核查。对正常类贷款 按照贷款类型、贷款对象、行业系统、贷款方式确定抽查单位。 贷款余额根据借款合同、保证和抵押（质押）合同、借据、账册凭证等会计资 料进行核对，对其账面值、形成原因、违约情况及其他相关情况进行取证核查；贷 款质量根据五级分类标准，按贷款的类别抽取一定比例进行了核对。 具体采取的做法：（1）核对贷款类各科目总账与分户账、分户账与借款合同、 借据（贴现票据）是否相符；对信贷资产按金额大小、风险程度大小实施相对应的 深入充分的实质性审查或实施函证、追加替代等程序。（2）核查按信贷管理规定对 信贷资产占用形态是否已正确分类，核查抵押、质押类贷款的权证的有效合法性， 并与有关表外科目登记簿核对。（3）按具体贷款风险评价标准和方法评价贷款风险 及损失，核查不符合贷款管理要求的贷款，如无效担保、无效抵押、超诉讼时效贷 款、违规贷款等。（4）核查利息收取情况，以及是否按照约定利率收取。（5）核查 期后贷款回收情况。（6）核查贷款诉讼情况。 (二)固定资产 1.为保证评估结果的客观性，根据深圳宝安融兴村镇银行固定资产的构成特点 及评估申报明细表的内容，向深圳宝安融兴村镇银行有关资产管理部门及使用部门 调查了解购置时间、使用状况等。 2.根据评估申报明细表，对设备类资产进行现场勘察，主要核实了解各资产的 功能状况以及管理情况。 (三)其他资产 对深圳宝安融兴村镇银行除信贷资产、实物资产外的其他资产进行了核实，主 要采用核对深圳宝安融兴村镇银行财务总账、各科目明细账和会计凭证以及函证等 方式，结合与各部门访谈结果进行核实，核实资产的真实性和准确性。 (四)负债 评估人员调查了负债的内容、形成过程，审核了基准日是否为实际存在的债务， 是否有确定的债权人，以了解负债的真实性和需偿付性。 (五)经营情况调查 评估人员收集分析了深圳宝安融兴村镇银行历史经营情况和未来经营规划，以 及与管理层访谈等方式对深圳宝安融兴村镇银行的经营业务进行调查，收集和了解 天源资产评估有限公司 21 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 的主要内容如下： 1．了解深圳宝安融兴村镇银行历史年度业务及管理费的构成及其变化。 2．了解深圳宝安融兴村镇银行主要业务和构成，分析各业务对深圳宝安融兴 村镇银行营业收入的贡献情况。 3．了解深圳宝安融兴村镇银行历史年度利润情况，分析利润变化的主要原因。 4．收集和了解深圳宝安融兴村镇银行各项银监监管指标、财务指标，分析各 项指标变动原因。 5．了解深圳宝安融兴村镇银行未来年度的经营计划、投资计划和战略规划等。 6．了解深圳宝安融兴村镇银行的税收政策。 7．了解深圳宝安融兴村镇银行的非经营性资产和负债的内容及其状况。 8. 了解与本次评估有关的其他情况。 (六)核实结论 经评估人员核实，企业申报的各项资产、负债情况账实相符（部分出于保密原 因未能实施相关程序，由被评估单位出具了承诺），经营状况良好。可满足持续经 营。 天源资产评估有限公司 22 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 第四部分 资产基础法评估技术说明 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 第一节 流动资产 (一)现金及存放中央银行 1.现金 1.1评估内容 现金是指各营业网点临柜工作人员保管的用于日常兑付的库存现金以及自助 设备占款,审计审定后账面价值为 8,053,622.18元，均为人民币。 1.2 评估程序及方法 通过取得各营业网点临柜工作人员评估基准日的现金日报表与支行现金汇总 登记薄余额进行核对，并在各财务处(部)负责人和出纳人员的陪同下对部分支行评 估现场工作日的库存现金进行了抽查盘点，抽查盘点金额无误。自助设备占款，通 过核对双人押钞记录确定，以审计审定并经核实后账面值确认评估值。 1.3评估结果 现金评估价值为 8,053,622.18元，无评估增减值。 2.存放中央银行款项 2.1评估内容 存放中央银行款项是指深圳宝安融兴村镇银行在中国人民银行深圳市中心支 行存入的用于支付清算、提取及缴存现金的款项，以及按吸收存款的一定比例缴存 的准备金存款等，存放中央银行款项账户共 2个，审计审定后账面价值 231,994,935.61元，均为人民币。 2.2评估程序及方法 通过核对中国人民银行深圳市中心支行评估基准日的对账单余额并通过发函 询证方式核实。应缴纳的存款准备金已按规定足额缴纳，不存在对净资产有影响的 未达款项。以审计审定并经核实后账面值确认评估值。 2.3评估结果 存放中央银行款项的评估价值为 231,994,935.61元，无评估增减值。 3.现金及存放中央银行评估值 240,048,557.79元，无评估增减值。 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 (二)存放同业款项 1.评估内容 存放同业款项是指存放于其他银行或非银行金融机构的用于支付清算、提取及 缴存现金的款项。存放同业款项账户 3个，金额 393,493,109.71元；均为金融机 构人民币账户。 2.评估程序和方法 通过核对各金融机构的对账单余额并通过发函询证方式核实，不存在对净资产 有影响的大额未达款项。以审计审定并经核实后账面值确认评估值。 3.评估结果 存放同业的评估价值为 393,493,109.71元，无评估增减值。 (三)应收利息 1.评估内容 应收利息均为各项贷款至结息日应收未收的利息，五级分类为关注。审计审定 后账面余额 317,377.43元，坏账准备为零，账面价值为 317,377.43元。 2.评估程序和方法 通过复算大额应收利息计算的正确性，检查期后利息收取情况等方法进行核 实。复核上述应计未收利息，核实无误，并抽查了利息的期后收回情况，回收正常， 未发现异常情况。对期后尚未收回的应收利息，经与被评估单位沟通，确定未来贷 款本息的可收回性。 3.评估结果 应收利息评估值为 317,377.43元，无评估增减值。 (四)发放贷款及垫款 发放贷款和垫款包括贷款、垫款、贴现。按信贷资产五级分类的要求，分为正 常、关注、次级、可疑和损失。 1.根据深圳宝安融兴村镇银行提供的发放贷款和垫款资产评估申报明细表，对 发放贷款和垫款具体明细清单进行了审核，经审核，其明细合计数、五级分类与审 天源资产评估有限公司 25 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 计审定的报表数一致，发放贷款和垫款明细分类如下表。 金额单位：人民币元 编号项目名称账面价值 1 贷款 742,450,311.67 2 垫款 13,381,744.80 3 贴现 35,990,812.84 总 计 791,822,869.31 减：贷款损失准备 18,338,372.42 合 计 773,484,496.89 2.根据深圳宝安融兴村镇银行五级分类的标准，其发放贷款和垫款经审计审定 的五级分类和贷款损失准备计提如下表所示： 五级分类贷款垫款贴现汇总 正常类 713,268,280.76 35,990,812.84 749,259,093.60 关注类 25,777,545.28 13,381,744.80 39,159,290.08 次级类 3,404,485.63 3,404,485.63 可疑类 损失类 合计 742,450,311.67 13,381,744.80 35,990,812.84 791,822,869.31 3.发放贷款及垫款核实 发放贷款和垫款包括贷款、垫款、贴现，其中贷款及垫款占比为93.76%，故 以贷款为重点进行审核。对贷款核实时，通过抽取贷款余额进行函证、以及抽查信 贷档案的方法来核实。具体根据贷款是否为不良贷款分别进行核实： 未进行函证的贷款户通过抽查档案核实其历史借款余额、还款情况及账面余 额。 对垫款、贴现通过抽查交易记录进行核实，同时结合其信贷调查进行分析认定。 4.发放贷款及垫款五级分类核实 按照深圳宝安融兴村镇银行信贷资产风险分类办法等相关文件的要求，对发放 贷款及垫款的风险分类按照不同业务特点进行核实。 对于正常、关注类信贷资产通过抽查档案资料形式进行核实，其中大额、逾期 的贷款进行逐笔核实，其余贷款进行抽样调查。根据信贷档案的抽查记录，合理推 断总体五级分类的合理性。通过与信贷管理人员沟通，了解企业所处行业、生产状 况、借款用途、担保人及抵押物等情况，来分析判断贷款风险。 天源资产评估有限公司 26 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 对于逾期信贷资产，通过查阅信贷档案、询问信贷人员贷后调查情况等方式， 了解贷款清收情况，了解抵押物的变现价值，借款人、担保人的基本情况(还款意 愿、资产状况、还款情况、担保人情况以及信用情况等)，以及期后收回情况，运 用核心定义法、特征法和年限法综合判断信贷资产的五级分类是否合理。 经核实，按照信贷资产五级分类相关文件，各类别明细五级分类核实无误。 5.发放贷款及垫款预计损失综合分析 贷款损失准备涵盖的范围包括发放贷款及垫款、表外业务（银行承兑汇票、保 函），各类业务由于处于波动经济环境中而面临风险，会随着银行经营时间增加而 部分进入不良状态，不良状态通过演化形成，通过清收确定损失或收回。 对于正常类贷款，由于波动的经济环境，在贷款到期日之前存在潜在风险，主 要为经济周期引起的系统性风险，综合考虑宏观经济系统风险来判断预计损失；对 于关注类贷款，由于其信用评级低于正常类贷款，信用评级之差对应预期报酬率的 差额加计正常类贷款的预计损失率即为关注类贷款的预计损失率。 2014年受宏观经济增速放缓和结构调整的影响，中国银行业的不良贷款持续 暴露，在三季度不良率攀升至1.16%后，后续走势如何？这轮不良贷款暴露会持续 多久？一系列问题成为市场和监管层关注的焦点。 近日，东方资产管理公司发布的《2014：中国金融不良资产市场调查报告》(以 下简称《报告》)作出了相关分析。《报告》称，预计今年四季度不良贷款余额为 8,277亿元，不良贷款率从 9月底的1.16%升至1.23%。 同时，《报告》认为，自 2012年以来出现的银行业不良贷款率上升趋势还会持 续4至6个季度，峰值或在 2015年年中或年底出现，到明年四季度不良贷款率将 升至1.52%。《报告》建议，商业银行要抓住产业结构调整所带来的机遇，支持新 兴产业的发展，寻找新的利润增长点，确保经济和银行业的长远稳定发展。 不良率明年或触顶今年以来，中国银行业的资产恶化情况仍在蔓延，各商业银 行不良率纷纷“破 1”。三季报显示，从区域看，不良贷款开始从长三角地区向珠 三角和其他沿海地区及中西部地区扩散；从行业看，不良贷款由钢贸、光伏、船舶 等行业向上下游行业和关联产业链蔓延。 《报告》分析，2014年商业银行不良贷款压力大增的主要原因在于一些产能 天源资产评估有限公司 27 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 过剩行业不良贷款的集中释放；同时，由于美元升值预期带来的大宗商品价格走低 造成相关产品贸易企业、生产企业出现违约，导致不良贷款爆发；此外，“反腐” 力度的加大引爆了一些个体、局部地区的风险事件，客观上暴露了相关信贷资产的 质量问题。 根据银监会数据，三季度末银行业不良贷款余额达 7,669亿元，比年初增加 1,748亿元，而 2013年全年的不良贷款增加规模为 992亿元。不良率也从去年四 季度的1%，上升至今年一季度的1.04%，二季度达1.08%，三季度再次升至1.16%。 “年初以来经济低位运行，产能过剩行业蔓延、房地产风险加大、中小企业‘联 保贷款’问题日益严重，各种诱发不良贷款率上升的因素难以在短期内消除。 ”《报 告》据此分析，商业银行不良贷款规模将呈现上升趋势。 《报告》中受访的商业银行人士认为，银行业不良贷款率上升趋势还会持续 4 至 6个季度，峰值将在 2015年年中或年底出现；2015年银行业不良贷款压力依然 很大，2016年以后会减轻。 东方资产管理公司依据相关模型的测算结果显示，2015年四个季度的不良贷 款余额分别为 8973.21亿元、9715.73亿元、10506.57亿元和 11347.37亿元，不 良率分别为1.29%、1.36%、1.44%和1.52%。 不良率或被低估实际上，商业银行不良资产上升，是国内经济增速放缓和结构 调整在银行体系中的体现和反映。 《报告》中多数受访者认为，银行不良贷款的来源主要是房地产和高能耗、高 污染企业。而这些行业也正是受宏观经济结构调整影响较大的行业。 值得注意的是，在不良贷款压力大增的情况下，一些银行采取了一些延缓措施， 对一些“准风险”或风险项目继续提供信贷支持，延缓风险暴露，这在客观上加大 了信贷风险程度。 《报告》调查显示，认为商业银行账面不良率“低估”和“大幅低估”实际信 贷风险的受访者明显增多，其原因在于关注类、次级贷款的账面风险与实际风险偏 差较大。 “银行可能存在风险缓释的机会主义行为，即通过商业银行贷款的分类偏差 对不良贷款进行调整。商业银行贷款按风险大小分为五级，即正常、关注、次级、 可疑和损失，其中后三类是不良贷款。”东方资产管理公司认为，这种划分不够严 天源资产评估有限公司 28 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 格，分类标准宽泛，容易高估贷款质量，掩盖信贷资产的不良程度，导致不良贷款 率被低估。 《报告》称，商业银行之所以低估不良贷款率，主要出于业绩考核和监管指标 压力。2014年商业银行不良贷款压力剧增：一方面，不良贷款大量暴露，不良率 飙升，迫使银行加大推包处置力度，这是“浮在水面上的”风险；另一方面，普遍 低估、大幅低估真实信贷风险，这是“掩盖在水面下的”风险。 资产包价格稳中趋降面对来势汹汹的不良资产，今年商业银行在不良贷款清收 和核销方面积极行动，仅上半年就核销了超千亿元不良资产。监管层此前也呼吁， 探索打包转让等市场化不良资产处置手段，多渠道化解不良贷款。 根据上述分析，由于深圳宝安融兴村镇银行贷款集中度高，确定正常类贷款预 计损失率1.5%。一般正常类信贷资产的信用评级比关注类信贷资产评级高 1-3级， 根据风险报酬原理，关注类信贷资产预计损失率确定为2.5%。 对于次级类贷款，逐户分析贷款预计清收情况，预计收回金额，清收周期，考 虑不良贷款清收风险确定对应的折现率，由此确定贷款回收的现值和预计损失。 垫款与贷款的风险分析思路相同，其五级分类预计损失率与正常类相同。 贴现全部为银行承兑汇票转贴现，账面余额 35,990,812.84元，五级分类全部 为正常类，期后到期日短，考虑交易对手的信用等级以及承兑人信用等级高，确定 预计损失为零。 深圳宝安融兴村镇银行清产核资基准日承兑汇票账面价值 37,186,500.00元， 承兑汇票敞口额 17,500,000.00元；五级分类为正常；银行承兑汇票敞口的风险损 失类型与贷款相同，按照同类风险贷款预计损失率确定预计损失，银行承兑汇票预 计损失。保函账面价值 3,953,763,280.52元，为非融资类保函，保函全部由深圳 市高新技术投资担保有限公司和深圳市中小企业信用融资担保集团有限公司提供 担保，考虑担保公司的担保能力，按照收取担保函费用一定比例确定预计损失，保 函预计损失 5,059,039.55元。 6.各类信贷资产的风险损失估计 根据上述信贷资产的风险损失估计确定贷款损失准备为 17,682,446.01元，明 细如下： 天源资产评估有限公司 29 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 金额单位：人民币元 类别账面余额预计损失 贷款 742,450,311.67 12,026,362.84 垫款 13,381,744.80 334,543.62 贴现 35,990,812.84 0.00 银行承兑汇票 37,186,500.00 262,500.00 保函 3,953,763,280.52 5,059,039.55 合计 17,682,446.01 账面贷款损失准备余额 18,338,372.42元，根据上述数据测算发放贷款及垫 款、银行承兑汇票、保函的预计损失为 17,682,446.01元，差异 655,926.41元, 差异率3.58%。考虑风险暴漏充分程度随着时间变长不确定性变小的特点，因此按 照贷款损失准备账面余额确定评估值。 7.发放贷款及垫款评估结果 通过上述清查核实程序和评定估算，发放贷款及垫款评估结果如下表所示： 金额单位：人民币元 编号项目名称账面价值评估价值 1 贷款 742,450,311.67 742,450,311.67 2 垫款 13,381,744.80 13,381,744.80 3 贴现 35,990,812.84 35,990,812.84 总 计 791,822,869.31 791,822,869.31 减：贷款损失准备 18,338,372.42 18,338,372.42 合 计 773,484,496.89 773,484,496.89 发放贷款及垫款评估值 773,484,496.89元，无评估增减值。 (五)其他资产 其他资产账面价值为 6,983,856.89元，包括其他应收款 2,163,474.32元、长 期待摊费用 4,775,902.75元和预付账款 44,479.82元。 1.其他应收款 (1) 评估对象的内容 其他应收款主要包括押金、房租、安全防卫设施费、汽油费、押运费、房租、 管理费等，审计审定后的账面价值为 2,163,474.32元。五级分类均为正常类。 （2）评估程序及方法 通过查验凭证、相关协议等资料以及期后收款情况，确定债权的存在。对已经 天源资产评估有限公司 30 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 接受商品或劳务且已经付款尚未取得发票挂账往来，核对期后结算资料，该部分款 项评为零；对于其他款项，如押金等，分析款项的性质，认为发生损失的可能性较 小，以核实后的账面值作为评估值。 (3)评估结果 其他应收款评估值 2,153,964.03元，评估减值 9,510.29元，减值率0.44%。 2.长期待摊费用 (1)评估对象 长期待摊费用评估基准日账面价值 4,775,902.75元，系租入房屋的装修费等。 (2)评估程序和方法 查阅装修决算-工程审价审定单、工程合同等原始凭证，根据原始发生金额、 预计摊销月数和尚存受益月数复算摊余价值。 (3)评估结果 长期待摊费用评估值 4,775,902.75元，无评估增减值。 3.预付账款 (1)评估对象 预付账款评估基准日账面价值 44,479.82元，系预付的设备采购款。 (2)评估程序和方法 通过查验凭证、相关协议等资料以及期后设备入账情况，确定债权的存在。经 分析款项的性质，认为发生损失的可能性较小，以核实后的账面值作为评估值。 (3)评估结果 预付账款评估值 44,479.82元，无评估增减值。 第二节 固定资产 固定资产全部为设备类资产。 纳入本次评估范围的设备类资产包括电子设备和车辆。根据深圳宝安融兴村镇 银行提供的《固定资产—电子设备评估申报明细表》和《固定资产—车辆评估申报 明细表》，该部分资产账面情况如下所示： 天源资产评估有限公司 31 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 金额单位：人民币元 项目数量账面原值账面净值 车辆 3 1,002,647.00 386,713.43 电子设备 533 5,680,913.60 3,103,739.06 合计 536 6,683,560.60 3,490,452.49 1.设备概况 车辆类：共 3辆，包括小轿车和商务车。 电子设备类：电子设备共 533台(套等)，主要为存（取）款机、空调、电视、 电脑、打印机等办公用品，目前分布在深圳宝安融兴村镇银行各营业网点及办公室 内。 2.核实过程和方法 (1)核对申报资料 核查深圳宝安融兴村镇银行填报的评估申报明细表，对遗漏的内容补充填报； 对委估设备进行数量、价值量等分类统计，确定主要设备标准，区分重点与一般设 备，收集重点设备的购置发票等权属资料。 (2)现场勘查 在深圳宝安融兴村镇银行设备管理人员的配合下，对委估设备进行现场勘查， 核实其规格、型号、制造厂家、出厂与启用日期等，勘查重点设备的工作环境、利 用率、运行状况与维护保养及大修理情况。 在此基础上，对委估的重点机器设备的技术性能和完好状况进行判断，对重点 设备的组成和保养状况进行全面的检查和分析。 (3)核实结论 经盘点核实，设备均正常在用，维护保养情况良好。 3.评估方法 根据本次评估目的及被评估设备的特点，采用成本法计算确定设备的评估价 值。 机器设备评估的成本法是通过估算全新机器设备的更新重置成本，然后扣减实 体性贬值、功能性贬值和经济性贬值，或在确定综合成新率的基础上，确定机器设 备评估价值的方法。本次评估采用的基本计算公式为： 评估价值=重置成本×综合成新率 设备的重置成本一般包括购置或购建与评估对象功效相同的全新资产所需的 天源资产评估有限公司 32 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 必要和合理的成本和相关税费等，如：设备的购置价、运杂费、安装费、调试费、 基础费、资金成本以及其他费用等。 (1)重置成本的确定 A.车辆 通过市场询价等方式取得车辆的评估基准日的购置价格，再加上车辆购置税及 其他费用确定车辆的重置成本，其中购置税依据相关主管部门的规定，为车辆购置 价格(不含增值税)的10%；其他费用主要为上牌等相关费用。 其计算公式如下： 重置成本=车辆购置价格(含增值税)+车辆购置税+其他相关费用 B.电子设备 根据当地市场近期市场价格信息资料，确定评估基准日的电子设备价格，一般 生产厂家提供免费运输及安装，按其购置价确定重置成本： 重置成本=购置价(含增值税) (2)综合成新率的确定 A．对于车辆，根据车辆使用年限、行驶里程和现场的勘察情况确定其年限成 新率、里程成新率和勘察成新率，再根据孰低原则，选择其综合成新率。 年限成新率A＝(经济寿命年限－已使用年限)/经济寿命年限×100% 里程成新率B＝(经济行驶里程－已行驶里程)/经济行驶里程×100% 勘察成新率C＝现场勘察得分 综合成新率＝min{A,B,C} B．对于电子设备，考虑更新换代速度、功能性贬值等因素后，以年限法为主 确定电子设备的综合成新率。 年限法成新率=(经济寿命年限-已使用年限)/经济寿命年限×100% 4.评估举例 举例1：现代小型普通客车(《固定资产—车辆评估明细表》第 3项) A、运输设备概况 运输设备名称：现代辉翼小型普通客车； 规格型号：KMHWH81R 天源资产评估有限公司 33 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 生产厂家：韩国现代集团 启用日期：2013年 12月 账面原值：273,920.00元 账面净值：234,887.18元 车牌号：粤 BH546A 排量：2359ml 核定载客：9人 B、重置价值的确定 被评估车辆购置于 2013年，该款车型现在仍有销售，通过市场询价，该款车 优惠后的购置价为 231,800.00元。 车辆增值税=231,800.00/1.17×17%=33,680.34元 车辆购置税＝231,800.00/1.17×10%＝19,811.97元 重置全价＝231,800.00＋19,811.97＋500＝252,110.00元(取整到十位) C、综合成新率的确定 (1)年限成新率的计算 根据商务部、发改委、公安部、环境保护部令 2012年第 12号《机动车强制报 废标准规定》相关内容，结合该车使用状况确定其经济使用年限为 12年，截至评 估基准日，已使用 1年，因此： 年限成新率A=(经济使用年限－已使用年限)/经济使用年限×100% =(12-0.79)/12×100% =93% (取整) (2)行驶成新率的计算 根据国家运输设备管理规定，结合车辆实际使用状况，确定其可行驶里程为 600,000.00公里，至评估基准日，已行驶 32,663.00公里，因此： 里程成新率B=(可行使里程-已行驶里程)/可行使里程×100% =(600,000.00-32,663.00)/ 600,000.00×100% =95%(取整) (3)勘查成新率的计算 根据现场勘察确定勘察成新率为94%，打分见下表： 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 项目满分实际情况评分 整车 20基本完好，无明显破损 19 车架 15轻微磨损 14 前后桥 15轻微磨损 14 发动机 30性能良好，有轻微噪音 29 变速箱 10操作性良好，无异响 9 转向及制动 10操作性良好，反应敏捷 9 合计 100 94 (4)综合成新率=min{A,B,C}=93% D、评估价值的确定 评估价值＝重置价值×综合成新率 ＝252,110.00×93% ＝234,460.00元(取整到十位) 举例2：捆钞机(固定资产-电子设备评估明细表，第 65项) A、设备概况 设备名称：捆钞机 设备型号:KXJ-30E 生产厂家：温州飞越金融设备有限公司 启用时间：2010年7月 账面原值：15,200.00元 账面净值：760.00元 B、重置价值的确定 该款捆钞机于评估基准日的当地市场价格为 14,800.00元/台。 因无需专业安装调试，以购置价作为重置价值。 C、综合成新率的确定 该款捆钞机于 2011年 7月正式启用，至评估基准日(2014年9月30日)已使 用 4.18年。 (1)年限法成新率 参考资产评估常用参数手册，并考虑功能性情况和工作环境，取定该类设备的 经济寿命年限为 5年。 因此：年限法成新率=(1-已用年限/经济寿命年限)×100% =16% 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 (2)综合成新率=年限成新率 =16%； D、评估价值的确定 评估值=重置价值×综合成新率 =14,800.00×16% =2,370.00元(保留到十位) 5.评估结果 委估设备的评估结果见下表(详细内容见《固定资产-车辆评估明细表》和《固 定资产-电子设备评估明细表》)： 固定资产-设备类资产评估结果汇总表 金额单位：人民币元 资产账面价值 评估价值 增值额 增值率 % 固定资产－车辆 386,713.43 584,020.00 197,306.59 51.02 固定资产－电子设备 3,103,739.06 3,421,830.00 318,090.94 10.25 合计 3,490,452.49 4,005,850.00 515,397.53 14.77 本次设备类资产评估增值的主要原因：折旧年限长于其经济寿命年限。 第三节 无形资产 1.评估对象概况 其他无形资产为深圳宝安融兴村镇银行业务软件，原始入账价值为 190,054.97元，账面价值 11,897.26元。包括书生电子公文系统、公文交换系统、 财务管理系统、网银软件、银之杰软件、非现场稽核系统软件等。 2.评估方法 对于仍在使用的外购软件使用权，经了解市场上相同功能的软件仍在销售，按 评估基准日的市场售价确定评估价值。对于市场上同类软件已在功能上进行了升 级，同版本的软件已不再销售的，按市场上同类软件售价扣减升级费用后确定评估 价值。 对于自行委托第三方公司开发的软件，在查阅了相关合同并结合软件实际功能 等情况后，确认原始入账价值，并按剩余预计使用年限考虑合理的贬值后，确定其 评估值。 3.评估结果 天源资产评估有限公司 36 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 其他无形资产的评估值为 190,054.97元，评估增值 178,157.71元，增值率 1,497.47%。 第四节 递延所得税资产 1.评估内容 递延所得税资产账面价值 3,127,498.19元，主要为深圳宝安融兴村镇银行根 据所得税准则确认的应纳税时间性差异产生的所得税资产，包含贷款损失准备、应 付职工薪酬所产生的应纳税时间性差异引起的递延所得税资产。 2.评估程序及方法 依据深圳宝安融兴村镇银行提供的财务账簿对递延所得税资产进行核对，查看 其是否账表相符。评估时按照资产、负债项目评估值与计税基础差异，按企业所得 税率确定评估值。 3. 评估结果 递延所得税资产评估值为 3,127,498.19元，无评估增减值。 第五节 流动负债 (一)吸收存款 1.评估内容 吸收存款账面价值 1,138,307,939.14元，包括短期存款、短期储蓄存款、长 期存款、长期储蓄存款、存入保证金、应解汇款。 金额单位：人民币元 存款内容账面价值 短期存款 784,331,910.31 长期存款 140,000,000.00 短期储蓄存款 149,334,880.07 长期储蓄存款 2,572,500.00 应解汇款 10,361.08 存入保证金 62,058,287.68 合 计 1,138,307,939.14 2.评估程序及方法 对于单位存款，取得存款明细清单，并与审计审定报表数核对相符；对于储蓄 存款，由于涉及到保密，评估时未取得储蓄存款客户明细表，按审计审定后账面值 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 与深圳宝安融兴村镇银行审计审定报表核对，以核对相符后账面值列示。 3. 评估结果 吸收存款评估值 1,138,307,939.14元，无评估增值额。 (二)应付职工薪酬 1.评估对象 应付职工薪酬系深圳宝安融兴村镇银行依规定提取的尚未支付的工资、奖 金、津贴和补贴，社保费，住房公积金，工会经费，教育经费。审计审定后账面 价值为 3,509,205.09元。 2.评估程序及方法 通过核查深圳宝安融兴村镇银行工资及福利等计提与发放程序、核算和列支 情况，并查阅部分工资发放清单，未发现异常。同时核对了明细账与总账的一致 性，应付职工薪酬计提符合计提标准的要求，金额计算无误，为深圳宝安融兴村 镇银行实际应承担的债务，以审计审定并经核实后的账面值确认为评估值。 3.评估结果 应付职工薪酬账面值 3,509,205.09元，无评估增值额。 (三)应交税费 1.评估内容 应交税费账面价值8,479,268.16元，主要包括企业所得税、营业税、城建税、 教育费附加、个人所得税、印花税等。 2.评估程序和方法 首先，依据深圳宝安融兴村镇银行提供的财务账簿对各项应交税费进行核对， 查看其是否账表相符；验算和查阅了税务通知单，复核计税基数和相关税率，其计 提及申报无误；抽查相关税费支付凭证，缴纳无误。 其次，判断分析应交税费的偿付性，确定应交税费评估值。 本次评估在抽测期后缴纳凭证、了解税种、税率、税目以及税费政策的情况下， 应交税费按核实后账面值确认评估值。 3.评估结果 应交税费的评估价值为8,479,268.16元，无评估增减值。 天源资产评估有限公司 38 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 (四)应付利息 1.评估内容 应付利息主要包括应付定期储蓄存款利息、应付定期存款利息，应付利息评估 基准日账面价值 7,146,302.90元。 2.评估程序及方法 核对了报表与业务状况表的一致性，核对无误,由于被评估单位未能提供定期 存款及储蓄的计息基础资料，无法测算期末定期存款及储蓄的应计利息，评估值按 照账面值列示。 3.评估结果 应付利息的评估价值为 7,146,302.90元，无评估增减值。 (五)其他负债 其他负债账面价值1,422,055.16元，包括其他应付款1,082,055.16元、委托 存款 340,000.00元。 1.其他应付款 (1)评估内容 其他应付款主要包括久悬未取款项、质保金、堤围费、银联卡手续费、应付租 金摊销差异。审计审定账面值 1,082,055.16元。 (2)评估程序及方法 通过查证原始凭证,了解及判断款项发生时间、形成过程、款项性质、是否需 要支付等情况进行核实。其他应付款均为应付的暂挂款项，以审计审定并经核实 后的账面值确认评估值。 (3)评估结果 其他应付款评估值为 1,082,055.16元，无评估增减值。 2.委托存款 (1)评估内容 委托存款为委托贷款尚未支付的利息，审计审定账面值 340,000.00元。 (2)评估程序及方法 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 通过查证原始凭证,了解及判断款项发生时间、形成过程、款项性质、是否需 要支付等情况进行核实。委托存款均为应付的暂挂款项，以审计审定并经核实后 的账面值确认评估值。 (3)评估结果 其他应付款评估值为 340,000.00元，无评估增减值。 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 第五部分收益法评估技术说明 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 一、收益法概述 企业价值评估中的收益法，是指将预期收益资本化或者折现，确定评估对象价 值的评估方法。收益法常用的具体方法包括股利折现法和现金流量折现法，本次评 估采用的是现金流量折现法。 二、收益法应用前提条件 1．投资者在投资某个企业时所支付的价格不会超过该企业(或与该企业相当且 具有同等风险程度的同类企业)未来预期收益折算成的现值； 2.能够对企业未来收益进行合理预测； 3.能够对与企业未来收益的风险程度相对应的收益率进行合理估算。 三、假设条件 本次评估是建立在一系列前提和假设基础上的。其中主要的前提、假设如下： 1．基本假设 1.1国家宏观政策无重大变化； 1.2国家现行的银行利率、汇率、税收政策等无重大变化； 1.3被评估单位所属行业保持稳定发展态势，所遵循的国家现行法律、法规、 制度及社会政治和经济政策与现时无重大变化； 1.4无其他人力不可抗拒因素及不可预见因素对企业造成重大不利影响。 2．特殊假设 2.1假设被评估单位可以保持持续经营状态； 2.2假设被评估单位完全遵守所有有关的法律法规； 2.3本评估预测是以被评估单位提供的企业在持续经营状况下企业的发展规 划和盈利预测为基础的； 2.4假设被评估单位可以获取正常经营所需的资金； 2.5假设被评估单位的经营者是负责的，且其公司管理层有能力担当其职务； 2.6假设被评估单位的主要经营业务内容保持相对稳定，其主营业务不会发生 重大变化，总体格局维持现状； 2.7假设被评估单位所有与营运相关的现金流都将在相关的收入、成本、费用 天源资产评估有限公司 42 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 发生的同一年度内均匀产生； 2.8假设被评估单位财务预测期所基于的会计政策与评估基准日所采用的会 计政策在所有重大方面一致； 2.9假设被评估单位的管理理念及管理水平无重大变化，能按照目前的经营方 式和经营计划管理经营； 2.10假设被评估单位在未来的经营期内，其业务结构及管理费等各项期间费 用不会在现有基础上发生大幅的变化； 2.11假设被评估单位现有的租入的经营用物业，可以在该物业的经济耐用年 限内按照合理公平的市场价格续租，或被评估单位可以及时按照合理公平的市场价 格租赁到可替代物业，且该事项不会给公司的经营带来重大不利影响。 四、评估模型的建立和各参数的确定方法 (一)评估模型 本次评估的是深圳宝安融兴村镇银行的股东全部权益价值。根据深圳宝安融兴 村镇银行未来经营模式、资本结构、资产使用状况以及未来收益的发展趋势等，选 用股权自由现金流折现模型。有以下公式： 公式1：股东全部权益价值＝股权自由现金流现值＋溢余资产价值＋非经营性 资产价值－非经营性负债价值 公式2：股权自由现金流＝净利润＋折旧与摊销＋资产减值损失影响额+负债 增加额-追加投资 其中： 负债增加额包括有息负债(包括同业及其他金融机构存放款项、吸收存款等） 增加额和其他负债增加额。 追加投资包括经营规模扩大所需的资本性投资、持续经营所必须的资产更新支 出以及生息资产和其他资产的追加。 经评估人员的现场调查了解，通过对银行业特点、自身竞争优劣势以及未来发 展前景的分析，判断深圳宝安融兴村镇银行具有一定的市场竞争力及持续经营能 力，因此，本次评估取深圳宝安融兴村镇银行的经营期限为持续经营假设前提下的 无限年期；在此基础上采用分段法对现金流进行预测，即将预测范围内的未来现金 天源资产评估有限公司 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 净流量分为详细预测期的现金净流量和永续增长期的现金流量。其中对于详细的预 测期的确定综合考虑了企业目前经营状况和发展周期，同时结合行业的发展状况， 取5年1期作为详细预测期，5年 1期后即 2020年起收益趋向稳定增长，为永续 增长期。 根据上述分析及公式1、公式2，设计本次评估采用的模型公式为： 公式3： P . . . n t 1 (1. r F i t t) . r( . g Fn . .. .r g n 0 .5 )())(1 )1（. . C 式中：P评估值 Ft未来第 t个收益期的股权自由现金流 it 未来第 t个收益期的折现期 r折现率 g 永续增长率 t收益预测期 n明确的收益预测期限 Fn第 n个收益期的股权自由现金流 ΣC评估基准日溢余资产及非经营性资产（负债）的价值 (二)各参数确定方法简介 1．Ft的预测主要依据的是对深圳宝安融兴村镇银行的历史业绩、相关业务的 经营状况，以及所在行业相关经济要素及发展前景的分析，在分析的基础上预测深 圳宝安融兴村镇银行未来的股权现金流。 2．收益法要求评估的企业价值内涵与应用的收益类型以及折现率的口径一致， 本次评估采用的折现率为权益资本成本（CAPM）。 公式4： 式中：RE权益资本成本 Rf无风险收益率 β权益的系统风险系数 ERP 市场超额收益 天源资产评估有限公司 44 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 Rs公司特有风险超额收益率 3．通过对企业经营情况及账务情况的分析判断，分别确定评估基准日存在的 溢余资产及非经营性资产（负债），并根据各资产负债的实际情况，选用合适的评 估方法确定其评估值。 五、宏观经济、金融环境分析 (一)国际经济金融形势 2013年以来，全球经济延续缓慢复苏态势，全年世界经济增长3.0%，同比下 降0.1个百分点，国际贸易增速与2012年基本持平，全年商品贸易增长2.7%。主要 发达经济体出现复苏迹象，但基础尚未稳固，新兴经济体的经济增长态势减弱，经 济金融风险上升。总体而言，全球经济尚未摆脱2008年经济危机的影响，国际金融 市场持续动荡，全球经济复苏形势依然复杂严峻，突出表现在以下3个方面： 1.主要发达经济体内生增长动力不足，经济维持低速增长。2013年，发达经济 体产出增长1.3%，比上年下降0.1个百分点，显示主要发达经济体推动全球经济增 长动力不足。 美国方面：一是全年经济增长l.9%，比上年降低0.9个百分点。核心通胀率持 续低位运行，失业率和劳动参与率双降，劳动力市场复苏基础仍不稳固。二是货币 政策不确定性和财政政策僵持对经济社会正常运转造成冲击，10年期国债收益率由 年初的1.86%上升至年底的3.04%。 欧洲方面：一是“高失业、低通胀”依然困扰欧洲，2013年失业率维持在 12%-12.1%的高位，通胀率由2013年初的2.0%下行至年底的0.8%。二是公共债务高 企的压力依然存在，截至2013年第三季度，欧盟28国政府债务占国内生产总值(GDP) 的比重上升至86.8%，同比上升1.9个百分点。 日本方面：一是安倍新政的边际效用递减，日本经济增长冲高回落，2013年经 济增长1.5%，2013年第四季度仅环比增长0.3%。二是日本维持长期收支平衡的压力 加剧，政府债务规模持续增长，已超过国内生产总值的两倍，且尚未完全摆脱通缩， 核心通胀率在2013年11月刚刚突破1%。 2.新兴市场经济体经济增长动力减弱，金融体系脆弱性显现。2013年，新兴市 场经济体产出增长4.7%，比上年下降0.2个百分点，低于2007-2012年平均6.0%的增 天源资产评估有限公司 45 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 速。一方面，受产能过剩和前期信贷扩张过快的影响，部分新兴市场经济体的投资 和信贷增速开始明显放缓，刺激性财政政策的持续扩张空间受限，处于去杠杆化过 程的实体经济继续面临调整压力。另一方面，受美国退出量化宽松政策的影响，高 债务和“双赤字”国家金融体系的脆弱性显现：一是资本外流压力加剧，2013年新 兴市场股市资金流出量达152亿美元；二是本币大幅贬值，印度卢比、巴西雷亚尔 和南非兰特对美元年内贬值幅度分别达到13.7%、15.6%和23.3%，俄罗斯卢布贬值 也超过9%；三是股市急剧下挫，经汇率调整后，2013年巴西股市下跌17.7%，俄罗 斯股市下跌8.5%. 3.主要经济体货币政策出现分化，国际金融市场持续动荡。2008年国际金融 危机以来，多个经济体先后出台多轮宽松货币政策刺激经济。2013年各国经济复苏 态势迥异，美国首先宣布逐步退出量化宽松政策，引发国际资本流动剧烈波动，资 本从新兴经济体向发达经济体回流。在气候、地缘政治等外部因素的综合作用下， 国际金融市场持续动荡，大宗商品市场表现分化。一是2013年全球股市呈现发达经 济体总体上涨、新兴经济体震荡下调的态势。美国道琼斯工业平均指数全年上涨 23.6%；伦敦富时100指数、日经225指数全年分别上涨14.4%和52.4%；而印尼雅加 达综合指数则从上半年高点大幅下跌26.9%到年内低位。二是大宗商品“超级周 期”进入尾声：芝加哥商品交易所玉米期货价格从一季度高点持续下跌44.4%至四 季度低点；伦敦期铜、布伦特原油大幅震荡，分别从一季度的高点下跌18.6%、25.8% 至二季度低点；纽约商品交易所黄金价格自一季度1，690.8美元／盎司的最高点下 跌，年内最大跌幅达到29.4%。 (二)国内经济金融形势分析 2013年，中国经济呈现稳中有进、稳中向好的发展态势。经济结构调整和改 革正在取得进展，宏观调控方式不断创新。全年经济处在合理增长区间，消费平稳 增长，投资较快增长，进出口增长有所回升。农业生产再获丰收，工业生产增势平 稳，价格涨幅和就业基本平稳，居民收入继续增加。 1.国内经济总体稳中向好。 2013年，全年国内生产总值为568，845亿元，比上年增长7.7%。物价涨幅保 天源资产评估有限公司 46 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 持稳定，全年居民消费价格比上年上涨2.6%，涨幅与上年持平。粮食产量连续第十 年实现增产。工业生产平稳增长，规模以上工业增加值同比增长9.7%。城乡居民收 入稳定增长，全年城镇居民人均可支配收入和农村居民人均纯收入同比分别增长 9.7%和12.4%，农村居民收入增速连续16个季度快于城镇居民收入。结构调整积极 推进，内需发挥重要支撑作用，社会消费品零售总额比上年名义增长13.1%（扣除 价格因素，实际增长11.5%）。固定资产投资较快增长，全年固定资产投资（不含农 户）比上年名义增长19.6%（扣除价格因素，实际增长19.2%）。对外贸易平稳增长， 全年进出口总值为41，603亿美元，比上年增长7.6%，出口增长7.9%，进口增长7.3%， 全年贸易顺差2，597.5亿美元。 2.继续实施积极的财政政策和稳健的货币政策 2013年，我国持续推进结构性减税政策，继续扩大营业税改征增值税试点， 财政收支增速有所放缓，财政支出结构继续改善。全年全国公共财政收入为12.91 万亿元，比上年增长10.l%；全国公共财政支出为13.97万亿元，比上年增长10.1%。 货币信贷增长平稳。截至2013年底，广义货币供应量(M2)余额为110.65万亿元，同 比增长13.6%。 3.金融市场总体保持稳健发展 2013年，我国股票市场沪深综合指数涨跌互现，成交量显著增加，市场活跃 度明显上升；债券发行规模小幅回落。截至2013年底，沪深两市上市公司为2，489 家，总市值为23.1万亿元，债券市场发行总额为7.48万亿元。 金融是改革的关键领域之一，未来金融改革主要在汇率和利率市场化、资本项 目可兑换和放宽市场准入三个方面。今年以来，利率市场化改革步伐明显加快。首 先，取消贷款利率下限，其意义大于实质；其次，建立市场化定价自律机制，开展 贷款基础利率报价，将市场基准利率报价从货币市场拓展至信贷市场；第三，同业 存单(NCD)试点发行。理财业务和互联网金融的发展已使得央行不得不加快利率市 场化的步伐。但在推进利率市场化方面，未来央行还面临完善基准利率期限结构曲 线和货币政策传导机制、提高货币政策的认知度等诸多紧迫任务。在放开市场准入 方面，决策层正在两手推进。一方面存款保险制度和市场化退出机制在加速酝酿出 天源资产评估有限公司 47 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 台；另一方面在完善相关法律制度保障下，推动民营资本有序进入银行业，允许具 备条件的民间资本依法发起设立中小型银行、消费金融公司、金融租赁公司等金融 机构，2014年7月25日银监会公布已经批准筹建三家民营银行，分别是腾讯、百业 源、立业为主发起人，在广东省深圳市设立深圳前海微众银行；正泰、华峰为主发 起人，在浙江省温州市设立温州民商银行，以及华北、麦购为主发起人，在天津市 设立天津金城银行。将为金融体系注入新的活力。同时，未来还应推进建立合格投 资者制度，实现投资主体多元化，真正发挥直接融资对社会资源市场化配置作用。 (三)广东省经济金融发展状况 广东省地处中国大陆最南部。东邻福建，北接江西、湖南，西连广西，南临南 海，珠江口东西两侧分别与香港、澳门特别行政区接壤，西南部雷州半岛隔琼州海 峡与海南省相望。全境位于北纬20°09ˊ~25°31ˊ和东经109°45ˊ~117°20ˊ之 间。全省陆地面积17.98万平方公里，约占全国陆地面积的1.85%；其中岛屿面积 1592.7平方公里，约占全省陆地面积的0.89%。全省沿海共有面积500平方米以上的 岛屿759个，数量仅次于浙江、福建两省，居全国第三位。其中，广东省珠海市有 岛屿147个，为国内岛屿较多的城市之一。另有明礁和干出礁1631个。全省大陆岸 线长3368.1公里，居全国第一位。 广东省以制造业为主，具有食品、纺织业、机械、家用电器、汽车、医药、建 材、冶金工业体系。拥有银行业金融机构网点和从业人员总数均居全国首位。广东 充分发挥毗邻港澳的优势，深化区域金融合作，全力建设金融强省，对周边地区的 金融辐射力越来越强。广东已基本形成了以货币、外汇、产权等市场为主体的金融 市场体系。现与港澳合作打造广东夜景、粤港澳都市圈。各省区市GDP含金量中次 于上海北京位居前三，广东省成为首个5万亿元俱乐部成员，江苏、山东紧随其后， 突破4万亿元。以广州、深圳为中心，以珠江口东岸、西岸为重点，2020年粤港澳 建成全球最具竞争力大都市圈，打造一个具有综合竞争力的世界级的城市群。是3 个特大城市群之一的珠三角特大城市群[71]主要组成。 中国最富裕30城市排行榜中东莞市、佛山市、珠海市、中山市分别排名第一、 第四、第六、第七。 天源资产评估有限公司 48 深圳宝安融兴村镇银行有限责任公司股东全部权益评估说明 广东省金融机构人民币存贷款主要项目表 金额单位:人民币亿元 项目 2011.12 2012.12 2013.12 2014.09 （未完）  |