[一季报]大成创新：2015年第一季度报告
大成创新成长混合型证券投资基金（LOF） 2015年第1季度报告 2015年3月31日 基金管理人：大成基金管理有限公司 基金托管人：中国农业银行股份有限公司 报告送出日期：2015年4月18日 §1 重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国农业银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2015年4月16日复核了本 报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2015年1月1日起至3月31日止。 §2 基金产品概况 基金简称 大成创新成长混合 场内简称 大成创新 交易代码 160910 基金运作方式 上市契约型开放式（LOF） 基金合同生效日 2007年6月12日 报告期末基金份额总额 6,047,459,742.23份 投资目标 在控制风险和保证流动性的前提下，超越业绩比较基 准，寻求基金资产的长期稳健增值。 投资策略 本基金以股票投资为主，采用积极的投资策略，精选 具备持续增长能力，价格处于合理区间的优质股票构 建投资组合；本基金以固定收益品种投资为辅，确保 投资组合具有良好的流动性。 业绩比较基准 沪深300指数×70%＋中国债券总指数×30% 风险收益特征 本基金为混合型基金，风险收益水平高于货币市场基 金和债券型基金，属于中高风险的证券投资基金品 种。 基金管理人 大成基金管理有限公司 基金托管人 中国农业银行股份有限公司 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 报告期（ 2015年1月1日 － 2015年3月31日 ） 1.本期已实现收益 623,293,695.08 2.本期利润 1,213,702,127.39 3.加权平均基金份额本期利润 0.1769 4.期末基金资产净值 7,007,439,837.55 5.期末基金份额净值 1.159 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣 除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数 字。 3.2 基金净值表现 3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 净值增长率 ① 净值增长率 标准差② 业绩比较基 准收益率③ 业绩比较基准 收益率标准差 ④ ①－③ ②－④ 过去三个月 18.87% 1.58% 10.37% 1.28% 8.50% 0.30% 3.2.2 自基金转型以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 注：按基金合同规定，大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）自基金合同生效（暨基金转型） 之日2007年6月12日起三个月内为建仓期。建仓期结束时，本基金的投资组合比例符合基金合 同的约定。截至报告期末，本基金投资的长安汽车（000625）因筹划重大事项停牌，导致投资比 例被动超标。除此之外，本基金的各项投资比例已达到基金合同中规定的各项比例。 §4 管理人报告 4.1 基金经理（或基金经理小组）简介 姓名 职务 任本基金的基金经理期限 证券从业 年限 说明 任职日期 离任日期 杨建勋 先生 本基金基 金经理 2011年4月 22日 - 14年 北京大学经济学院经济学硕士。 曾任职于沈阳会计师事务所、鹏 华基金管理有限公司、工银瑞信 基金管理有限公司。2004年8 月12日至2006年9月27日， 担任普润基金基金经理；2005 年2月26日至2006年11月23 日，担任鹏华行业成长证券投资 基金基金经理。2007年3月19 日至11月12日，担任工银瑞信 精选平衡混合型基金基金经理； 2007年3月19日至2009年5 月17日，担任工银瑞信稳健成 长股票型基金基金经理，2007 年7月18日至2010年5月20 日，担任工银瑞信红利股票型基 金基金经理。2010年6月加入大 成基金管理有限公司。2010年 11月26日至2012年9月5日， 担任大成行业轮动股票型证券 投资基金基金经理。2011年4 月22日担任大成创新成长混合 型证券投资基金（LOF）基金经 理。具有基金从业资格。国籍： 中国 注：1、任职日期、离任日期为本基金管理人作出决定之日。 2、证券从业年限的计算标准遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、《大成创新成长混 合型证券投资基金（LOF）基金合同》和其他有关法律法规的规定，在基金管理运作中，大成创新 成长混合型证券投资基金（LOF）的投资范围、投资比例、投资组合、证券交易行为、信息披露等 符合有关法律法规、行业监管规则和基金合同等规定，本基金没有发生重大违法违规行为，没有 运用基金财产进行内幕交易和操纵市场行为以及进行有损基金投资人利益的关联交易，整体运作 合法、合规。本基金将继续以取信于市场、取信于社会投资公众为宗旨，承诺将一如既往地本着 诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金财产，在规范基金运作和严格控制投资风险的前提下， 努力为基金份额持有人谋求最大利益。 4.3 公平交易专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 根据《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的规定，公司制订了《大成基金管理 有限公司公平交易制度》、《大成基金管理有限公司异常交易监控与报告制度》。公司旗下投资组合 严格按照制度的规定，参与股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动，内容包 括授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等与投资管理活动相关的各个环节。研究部 负责提供投资研究支持，投资部门负责投资决策，交易管理部负责实施交易并实时监控，监察稽 核部负责事前监督、事中检查和事后稽核，风险管理部负责对交易情况进行合理性分析，通过多 部门的协作互控，保证了公平交易的可操作、可稽核和可持续。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 公司风险管理部定期对公司旗下所有投资组合间同向交易、反向交易等可能存在异常交易的 行为进行分析。2015年1季度公司旗下主动投资组合间股票交易存在10笔同日反向交易，原因 为投资策略需要；主动型投资组合与指数型投资组合之间或指数型投资组合之间存在股票同日反 向交易，参与交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该股当日成交量5%的交易 情形共计1笔，原因为投资策略需要；投资组合间债券交易不存在同日反向交易；投资组合间相 邻交易日反向交易的市场成交比例、成交均价等交易结果数据表明该类交易不对市场产生重大影 响，无异常；投资组合间虽然存在同向交易行为，但结合交易价差分布统计分析和潜在利益输送 金额统计结果表明投资组合间不存在利益输送的可能性。 4.4 报告期内基金的投资策略和业绩表现说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 2015年一季度沪深300指数上涨14.64%，创业板指数上涨58.67%。一季度市场中表现较好 的行业主要是互联网相关的金融、医疗、计算机等行业，表现较差的行业主要是地产等低估值行 业。 本基金在一季度对持股结构进行了适当调整，增持了农业信息化、软件等行业，减持了部分 金融；本基金目前主要持仓的板块是金融、汽车、家电、机械等。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 截止本报告期末，本基金份额资产净值为1.159元，本报告期基金份额净值增长率为18.87%， 同期业绩比较基准收益率为10.37%，高于业绩比较基准的表现。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 从2015年一季度宏观数据看实体经济仍有下行压力，政府也相应推出系列的有针对性的托底 措施以稳定经济的平稳运行，特别是在货币政策方面连续出台了降准和降息措施。同时为了稳定 房地产市场，政府出台政策在信贷、税收等方面采取措施支持首套及改善性住房需求。随着上述 措施的落实，我们预计宏观经济有望平稳见底缓慢回升。实体经济的平稳运行，通胀压力明显消 退，目前的宏观环境总体上有利于继续形成资本市场的向好预期。 综上，我们将在下一季度的投资中继续保持相对均衡的配置，权衡估值与成长，继续买入价 值低估且增长稳定的蓝筹类股票和估值合理、行业发展空间巨大的成长类股票。 4.6 报告期内基金持有人数或基金资产净值预警说明 无。 §5 投资组合报告 5.1 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1 权益投资 6,345,592,354.91 89.74 其中：股票 6,345,592,354.91 89.74 2 固定收益投资 210,623,271.40 2.98 其中：债券 210,623,271.40 2.98 资产支持证券 - 0.00 3 贵金属投资 - 0.00 4 金融衍生品投资 - 0.00 5 买入返售金融资产 149,500,314.75 2.11 其中：买断式回购的买入返售 金融资产 - 0.00 6 银行存款和结算备付金合计 185,465,621.40 2.62 7 其他资产 180,250,281.56 2.55 8 合计 7,071,431,844.02 100.00 5.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例 (%) A 农、林、牧、渔业 - 0.00 B 采矿业 - 0.00 C 制造业 3,037,948,259.97 43.35 D 电力、热力、燃气及水生产和供应 业 - 0.00 E 建筑业 248,634,190.71 3.55 F 批发和零售业 - 0.00 G 交通运输、仓储和邮政业 - 0.00 H 住宿和餐饮业 - 0.00 I 信息传输、软件和信息技术服务业 406,724,295.87 5.80 J 金融业 2,089,869,261.80 29.82 K 房地产业 548,927,443.24 7.83 L 租赁和商务服务业 - 0.00 M 科学研究和技术服务业 6,504,046.32 0.09 N 水利、环境和公共设施管理业 - 0.00 O 居民服务、修理和其他服务业 - 0.00 P 教育 - 0.00 Q 卫生和社会工作 - 0.00 R 文化、体育和娱乐业 85,915.00 0.00 S 综合 6,898,942.00 0.10 合计 6,345,592,354.91 90.56 5.3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资产净值 比例（%） 1 000625 长安汽车 31,308,806 722,920,330.54 10.32 2 000651 格力电器 15,366,269 672,735,256.82 9.60 3 601166 兴业银行 36,273,924 665,989,244.64 9.50 4 600036 招商银行 38,041,575 592,307,322.75 8.45 5 000503 海虹控股 8,434,726 406,722,487.72 5.80 6 000816 江淮动力 39,183,948 396,541,553.76 5.66 7 601601 中国太保 10,159,403 344,403,761.70 4.91 8 600683 京投银泰 33,233,210 310,730,513.50 4.43 9 601555 东吴证券 11,542,563 264,440,118.33 3.77 10 002050 三花股份 13,489,876 261,298,898.12 3.73 5.4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合 序号 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例（%） 1 国家债券 - 0.00 2 央行票据 - 0.00 3 金融债券 200,490,000.00 2.86 其中：政策性金融债 200,490,000.00 2.86 4 企业债券 - 0.00 5 企业短期融资券 - 0.00 6 中期票据 - 0.00 7 可转债 10,133,271.40 0.14 8 其他 - 0.00 9 合计 210,623,271.40 3.01 5.5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 序号 债券代码 债券名称 数量（张） 公允价值（元） 占基金资产净值比 例（%） 1 130342 13进出42 500,000 50,430,000.00 0.72 2 140223 14国开23 500,000 50,050,000.00 0.71 3 140212 14国开12 500,000 50,010,000.00 0.71 4 140213 14国开13 500,000 50,000,000.00 0.71 5 110023 民生转债 73,820 10,133,271.40 0.14 5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细 本基金本报告期末未持有资产支持证券。 5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 本基金本报告期末未持有贵金属。 5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 本基金本报告期末未持有权证。 5.9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 5.9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细 本基金本报告期未投资股指期货。 5.9.2 本基金投资股指期货的投资政策 本基金本报告期未投资股指期货。 5.10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 5.10.1 本期国债期货投资政策 本基金本报告期未投资国债期货。 5.10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细 本基金本报告期未投资国债期货。 5.10.3 本期国债期货投资评价 本基金本报告期未投资国债期货。 5.11 投资组合报告附注 5.11.1 本基金投资的前十名证券的发行主体未出现本期被监管部门立案调查，或在报告编制日 前一年内受到公开谴责、处罚的情形。 5.11.2 本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定的备选股票库之外的股票。 5.11.3 其他资产构成 序号 名称 金额（元） 1 存出保证金 1,364,071.99 2 应收证券清算款 172,781,974.63 3 应收股利 - 4 应收利息 5,782,518.34 5 应收申购款 321,716.60 6 其他应收款 - 7 待摊费用 - 8 其他 - 9 合计 180,250,281.56 5.11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细 序号 债券代码 债券名称 公允价值(元) 占基金资产净值比例 （%） 1 110023 民生转债 10,133,271.40 0.14 5.11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明 序 号 股票代码 股票名称 流通受限部分的 公允价值(元) 占基金资产 净值比例（%） 流通受限情况说明 1 000625 长安汽车 722,920,330.54 10.32 重大事项停牌 2 000503 海虹控股 406,722,487.72 5.80 重大事项停牌 5.11.6 投资组合报告附注的其他文字描述部分 由于四舍五入原因，分项之和与合计可能有尾差。 §6 开放式基金份额变动 单位：份 报告期期初基金份额总额 7,730,866,268.71 报告期期间基金总申购份额 20,732,724.05 减:报告期期间基金总赎回份额 1,704,139,250.53 报告期期间基金拆分变动份额（份额减少以"-"填列） - 报告期期末基金份额总额 6,047,459,742.23 §7 基金管理人运用固有资金投资本基金情况 7.1 基金管理人持有本基金份额变动情况 基金管理人未持有本基金份额。 7.2 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细 本基金管理人本报告期未运用固有资金投资本基金。 §8 影响投资者决策的其他重要信息 1、基金管理人于2015年1月13日发布了《大成基金管理有限公司关于高级管理人员变更的 公告》，经大成基金管理有限公司第六届董事会第一次会议审议通过，刘彩晖女士不再担任公司副 总经理。 2、基金管理人于2015年1月22日发布了《大成基金管理有限公司关于高级管理人员变更的 公告》，经大成基金管理有限公司第六届董事会第一次会议审议通过，由肖剑先生、钟鸣远先生任 公司副总经理。 3、根据《中国证券投资基金业协会估值核算工作小组关于2015年1 季度固定收益品种的估 值处理标准》（以下简称“估值处理标准”）的有关规定，经与基金托管人、会计师事务所协商一 致，自2015年3月24日起，本基金持有的在交易所市场上市交易或挂牌转让的固定收益品种（估 值处理标准另有规定的除外）的估值方法进行调整，采用第三方估值机构提供的价格数据进行估 值。2015年3月24日，相关调整对本基金前一估值日基金资产净值的影响不超过0.5%。 §9 备查文件目录 9.1 备查文件目录 1、中国证监会《关于核准景博证券投资基金基金份额持有人大会决议的批复》； 2、《大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）基金合同》； 3、《大成创新成长混合型证券投资基金（LOF）托管协议》； 4、大成基金管理有限公司批准文件、营业执照、公司章程； 5、本报告期内在指定报刊上披露的各种公告原稿。 9.2 存放地点 本报告存放在本基金管理人和托管人的办公住所。 9.3 查阅方式 投资者可在营业时间免费查阅，或登录本基金管理人网站http://www.dcfund.com.cn进行查 阅。 大成基金管理有限公司 2015年4月18日 中财网
 |