[年报]亿利能源：2014年年度报告(修订版)
公司代码：600277 公司简称：亿利能源 内蒙古亿利能源股份有限公司 2014年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整， 不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 致同会计师事务所有限公司为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人田继生、主管会计工作负责人艾宏刚 及会计机构负责人（会计主管人员）高 欣声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经公司第六届董事会第十四次会议审议通过，2014年度公司利润分配预案为：以公司2014年年末 总股本2,089,589,500股为基数，向全体股东每10股派发现金股利0.38元（含税），共计派发现金 股利79,404,401元（含税）。该预案尚需提交2014年年度股东大会审议。 六、 前瞻性陈述的风险声明 本报告中所涉及的发展战略、经营计划等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资 者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 目录 第一节 释义及重大风险提示 ......................................................................................................... 3 第二节 公司简介 ............................................................................................................................. 4 第三节 会计数据和财务指标摘要 ................................................................................................. 6 第四节 董事会报告 ......................................................................................................................... 8 第五节 重要事项 ........................................................................................................................... 36 第六节 股份变动及股东情况 ....................................................................................................... 48 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 53 第八节 公司治理 ........................................................................................................................... 59 第九节 内部控制 ........................................................................................................................... 64 第十节 财务报告 ........................................................................................................................... 65 第十一节 备查文件目录 ................................................................................................................. 171 第一节 释义及重大风险提示 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 亿利能源、上市公司、公司 指 内蒙古亿利能源股份有限公司 亿利资源、控股股东 指 亿利资源集团有限公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 电石分公司 指 内蒙古亿利能源股份有限公司达拉特电石分公司 亿利化学 指 内蒙古亿利化学工业有限公司 神华亿利能源 指 神华亿利能源有限责任公司 亿利冀东水泥 指 内蒙古亿利冀东水泥有限责任公司 东博煤炭 指 伊金霍洛旗东博煤炭有限责任公司 亿利煤炭 指 鄂尔多斯市亿利煤炭有限责任公司 包头中药 指 包头中药有限责任公司 药业分公司 指 内蒙古亿利能源股份有限公司药业分公司 甘草分公司 指 内蒙古亿利能源股份有限公司甘草分公司 金威运销 指 乌拉特前旗金威煤炭运销有限责任公司 智慧能源 指 北京亿利智慧能源科技有限公司 亿利洁能 指 亿利洁能科技有限公司 亿利国贸 指 亿利国际贸易有限公司 亿利中药饮片 指 鄂尔多斯市亿利中药饮片有限责任公司 亿利塑业 指 亿利塑业有限责任公司 亿兆华盛 指 北京亿兆华盛商业有限公司 亿德盛源 指 北京亿德盛源新材料有限公司 亿盛源 指 杭锦旗亿盛源合成新材料有限公司 亿洲化工 指 鄂尔多斯市亿洲化工设备制造有限公司 乌拉察布煤炭 指 乌兰察布市亿利能源煤炭运销有限公司 天津亿利 指 天津亿利国际贸易有限公司 西部新时代 指 西部新时代能源投资股份有限公司 财务公司 指 亿利集团财务有限公司 金威建设 指 鄂尔多斯市金威建设集团有限公司 金威路桥 指 内蒙古金威路桥有限公司 金威房地产 指 鄂尔多斯市金威房地产开发有限责任公司 蒙古新能源 指 蒙古国新亿利能源有限公司 中旗公司 指 乌拉特中旗亿利资源有限公司 金山恒泰 指 内蒙古金山恒泰资源投资有限公司 亿利种养 指 鄂尔多斯市亿利沙漠种养业有限公司 库伦蒙药 指 内蒙古库伦蒙药厂 亿鼎生态 指 鄂尔多斯市亿鼎生态农业开发有限公司（原名鄂尔多 斯市亿鼎煤化工有限责任公司） 新杭能源 指 鄂尔多斯市新杭能源有限公司 天立能源 指 空港天立能源工程技术（北京）有限公司 香港亿利 指 亿利（香港）贸易有限公司 亿泽材料 指 杭锦旗亿泽合成材料有限公司 二、 重大风险提示 公司结合自身经营特点，结合重要性原则，已在本年度报告“第四节 董事会报告”等有关章 节详细描述可能对公司未来发展和公司经营目标产生不利因素的重大风险因素，敬请投资者予以 关注。除此之处，公司无其他需单独提示的重大风险。 第二节 公司简介 一、 公司信息 公司的中文名称 内蒙古亿利能源股份有限公司 公司的中文简称 亿利能源 公司的外文名称 INNER MONGOLIA YILI ENERGY COMPANY LIMITED 公司的外文名称缩写 公司的法定代表人 田继生 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 艾宏刚 王菁 联系地址 北京市西城区宣武门西大街甲 129号金隅大厦F15A 北京市西城区宣武门西大街甲 129号金隅大厦F15A 电话 010-56632432 010-56632450 传真 010-56632585 010-56632585 电子信箱 aihonggang@elion.com.cn Wangjing2@elion.com.cn 三、 基本情况简介 公司注册地址 内蒙古鄂尔多斯市东胜区鄂尔多斯西街30号 公司注册地址的邮政编码 017000 公司办公地址 北京市西城区宣武门西大街甲129号金隅大厦F15A 公司办公地址的邮政编码 100031 公司网址 www.elion.cn 电子信箱 ylny600277@126.com 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券日报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 证券部 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 亿利能源 600277 亿利科技 六、 公司报告期内注册变更情况 （一） 基本情况 注册登记日期 1999年1月27日 注册登记地点 内蒙古自治区工商行政管理局 企业法人营业执照注册号 150000000005071 税务登记号码 152726701462857 组织机构代码 701446285-7 （二） 公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见2001年2月27日披露的2000年年度报告“公司基本情况”。 （三） 公司上市以来，主营业务的变化情况 2000年上市初期，公司主要从事无机化学品、医药产品科技开发和生产、销售；开采泥炭矿、 腐殖酸系列产品的研发与销售。 2008年公司重大资产重组完成后，主营业务逐步由以医药、无机化工产品为主，拓展为以“煤 —煤矸石—发电—电石—PVC、离子膜烧碱—工业废渣综合利用生产水泥”的循环经济一体化产业 链为主的业务模式。 2010年以后，公司以完善能源化工循环经济产业链为核心，不断增强公司能源化工整体规模 和竞争优势。 2010年5月4日，经公司第四届第十九次董事会审议，并经公司2010年第一次临时股东大 会审议通过，公司经营范围增加“电石的生产和销售（分支机构经营），PVC 管材的销售”。 2012年5月11日，经公司第五届第十八次董事会审议，并经2012年第二次临时股东大会审 议通过，将“食品的技术开发和加工销售”从经营范围中取消。 2012年7月25日，经公司第五届第二十二次董事会审议，并经公司2012年第四次临时股东 大会审议通过，将公司经营范围中的“医药产品的技术开发和加工销售”变更为“片剂、硬胶囊 剂、口服溶液剂的生产（分支机构经营）”，同时，新增“建筑材料的销售和工程机械租赁业务”。 2013年4月24日，经公司第五届第三十三次董事会审议，并经公司2012年年度股东大会审 议通过，将公司经营范围中新增“煤炭生产与销售；管理、技术咨询”业务。 （四） 公司上市以来,历次控股股东的变更情况 公司上市以来，控股股东未发生过变更。第一大股东原名为“伊克昭盟亿利化工建材（集团） 公司”，后名称变更为“亿利资源集团有限公司”。 七、 其他有关资料 公司聘请的会计师事务所（境 内） 名称 致同会计师事务所有限公司 办公地址 北京市建国门外大街22号赛特广场五层 签字会计师姓名 梁卫丽、刘均山 报告期内履行持续督导职责的 保荐机构 名称 中信建投证券股份有限公司 办公地址 北京市东城区朝阳门内大街188号 签字的保荐代表 人姓名 黄传照、徐子桐 持续督导的期间 2013年8月-2014年12月 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、 报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2014年 2013年 本期比 上年同 期增减 (%) 2012年 营业收入 12,010,016,489.42 14,392,678,933.88 -16.55 11,116,119,609.71 归属于上市公司 股东的净利润 257,751,776.60 252,303,130.91 2.16 218,474,483.79 归属于上市公司 股东的扣除非经 常性损益的净利 润 -55,014,317.97 209,676,283.21 -126.24 192,308,953.56 经营活动产生的 现金流量净额 478,267,192.21 82,037,151.19 482.99 273,479,779.77 2014年末 2013年末 本期末比 上年同期 末增减 (%) 2012年末 归属于上市公司 股东的净资产 9,032,392,393.76 8,798,927,060.66 2.65 5,718,280,133.39 总资产 20,161,636,043.94 22,650,419,379.71 -10.99 19,064,923,845.59 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2014年 2013年 本期比上年同期增减(%) 2012年 基本每股收益（元／股） 0.12 0.15 -20.00 0.14 稀释每股收益（元／股） 扣除非经常性损益后的基 本每股收益（元／股） -0.03 0.12 -125.00 0.13 加权平均净资产收益率（% ） 2.89 3.71 增加 -0.82个百分 点 3.88 扣除非经常性损益后的加 权平均净资产收益率（%） -0.62 3.08 增加 -119.81 个百 分点 3.42 二、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净 资产差异情况 □适用 √不适用 三、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2014年金额 附注 （如适 用） 2013年金额 2012年金额 非流动资产处置损益 381,207,122.24 -340,875.88 -150,964.17 越权审批，或无正式批准文件， 或偶发性的税收返还、减免 15,863,859.00 计入当期损益的政府补助，但 与公司正常经营业务密切相 关，符合国家政策规定、按照 一定标准定额或定量持续享受 的政府补助除外 38,995,135.58 22,597,641.00 4,077,960.00 计入当期损益的对非金融企业 收取的资金占用费 9,752,642.11 企业取得子公司、联营企业及 合营企业的投资成本小于取得 投资时应享有被投资单位可辨 认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损 益 因不可抗力因素，如遭受自然 灾害而计提的各项资产减值准 备 债务重组损益 200,000.00 2,178,186.32 78,745.28 企业重组费用，如安置职工的 支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生 的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子 公司期初至合并日的当期净损 益 7,774,881.84 与公司正常经营业务无关的或 有事项产生的损益 13,947,822.23 除同公司正常经营业务相关的 有效套期保值业务外，持有交 易性金融资产、交易性金融负 债产生的公允价值变动损益， 以及处置交易性金融资产、交 易性金融负债和可供出售金融 资产取得的投资收益 -11,007,521.70 2,934,222.88 单独进行减值测试的应收款项 减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 1,199,671.23 采用公允价值模式进行后续计 量的投资性房地产公允价值变 动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规 的要求对当期损益进行一次性 调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 1,100,000.00 3,493,819.78 2,420,313.30 除上述各项之外的其他营业外 收入和支出 9,425,466.73 11,331,907.87 7,192,562.09 其他符合非经常性损益定义的 损益项目 12,292,119.25 459,347.07 少数股东权益影响额 -12,178,395.09 -4,547,571.10 -14,177,678.90 所得税影响额 -108,467,503.67 -12,548,007.12 -10,179,674.65 合计 312,766,094.57 42,626,847.70 19,532,291.25 四、 采用公允价值计量的项目 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响 金额 交易性金融资产 81,545,652.78 70,815,056.27 -10,730,596.51 -10,730,596.51 合计 81,545,652.78 70,815,056.27 -10,730,596.51 -10,730,596.51 第四节 董事会报告 一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析 2014 年，公司转型升级取得突破。面临传统氯碱和煤炭行业持续低迷的现状，公司努力寻找 转型切入点，积极适应经济新常态，通过增资控股天立能源60%股权组建亿利洁能科技有限公司、 投资组建北京亿利智慧能源有限公司、设立环境修复技术中心等重要举措，利用微煤雾化、能源 互联网等技术，突破了传统产业的制约，实现了公司向清洁、高效能源运营商的转型。 报告期内，公司实现营业收入120.10亿元，较上年同期减少16.55%；实现归属于母公司所 有者净利润25,775.18万元，比上年同期增长2.16%。截止2014年12月31日，公司资产总额201.62 亿元，归属母公司净资产90.32亿元。 报告期内，公司主要经营情况如下： 存量板块经营情况 1、报告期内，公司控股子公司亿利化学积极应对市场持续低迷现状，通过推动技术进步，强 化成本管理，进一步降本增效，最大限度消化了部分价格下滑影响。PVC、烧碱等产品产量、质量 均实现历史新高。全年，共生产PVC46.66万吨，较上年增长0.7%；优等品率96.41%，较2013 年提高2.57%。32%碱、48%碱、液氯、盐酸产品全年合格率均保持100%。 2、报告期内，公司达拉特电石分公司圆满完成了年初确定的各项生产指标，实现了零污染、 零伤害、零事故的“三个零”安全环保工作目标。电石二期项目投产一年多，各项生产指标已达 到或优于设计标准。电石分公司的发展得到了行业的肯定，成功承办全国电石行业技术交流会， 并荣获“2014中国石油和化工民营企业百强榜”荣誉称号。 3、报告期内，公司全资子公司东博煤矿面对市场的严峻挑战，对煤炭生产系统进行技术改造， 实现了煤炭产品的转型升级。一是对120万吨/年洗煤厂生产工艺系统进行优化，提高年产量，降 低产品杂质；二是实现产品多元化生产与销售模式，实施洗选与分装分运筛选模式，根据客户需 求，煤炭品种由3个增加到13个，在煤炭市场疲软的情况，提升了产品附加值。煤矿安全新质量 标准化矿井动态达标管理工作取得成效，由自治区二级矿井升为国家一级矿井，位列全国684座 达标矿井第283位。 4、报告期内，公司控股子公司亿利塑业生产销售两手抓，一方面通过技改降低成本，以市场 为导向，创新研发生产新产品，实现产品附加值的提高、外延的扩大；另一方面聚焦目标市场， 改革销售机制，全面铺设销售网络，开拓性的开展销售工作，实现销售业绩新突破。 5、报告期内，公司药业分公司是内蒙古地区特药最集中的制药企业，复方甘草片是核心代表 产品，也一直是同类产品中质量优良、工艺先进的佼佼者。在国家对特药企业管控日益严格的趋 势下，药业分公司丰富产品结构，在存量产品的产销、新产品的引进和培养、电商业务的开展等 方面实现突破。 6、报告期内，公司为优化产业结构，聚焦清洁能源业务，经2014年6月13日召开的第五届 董事会第五十四次会议、第五届监事会第二十四次会议及2014年6月30日召开的2014年第七次 临时股东大会审议通过，向上药科园信海医药有限公司转让部分医药流通企业股权，转让股权包 括北京信海丰园生物医药科技发展有限公司50%股权、陕西华信医药有限公司70%股权和鄂尔多斯 市亿利医药有限责任公司100%股权。根据转让协议，信海丰园50%股权、陕西华信70%股权以及 鄂医药100%股权的交易价格分别为25,683万元、23,607万元和4,500万元。转让部分医药流通 企业股权有利于聚焦深耕清洁能源，集中和整合公司资源发展主营业务，快速提升产业转型的质 量和效率。 增量板块经营情况 公司立足现有产业谋求转型，2014年以来取得了实质性的突破，初步形成了“以微煤雾化为 中心，以智慧能源和环境修复为两翼”的清洁能源发展格局。 1、 报告期内，公司为积极寻求在清洁能源领域的转型升级，通过增资控股天立能源（详见 公告2014-053），引进、消化、吸收、整合、再创新现有燃煤锅炉技术，形成“清洁微煤生产+高 效雾化混合+低温低氮燃烧+脱硫脱硝处理”的完整技术工艺包的微煤雾化技术，进一步发挥公司 的煤炭资源及技术优势，组建亿利洁能科技有限公司，通过BOO、EMC、EPC、并购和重组，紧紧 抓住燃煤锅炉改造契机，大举进军供热供汽市场，先后与吉林省政府、河北省政府签订了战略合 作协议，与山东广饶滨海新区、利津滨海新区签订了拥有特许经营权的集中供热（汽）投资协议 并开工建设，沂水工业园区一期项目在公司增资控股后加快建设并顺利投入运营；2015年1月初 圆满完成对江苏宿迁三明公司收购工作。 2、 报告期内，公司组建了控股子公司北京亿利智慧能源科技有限公司（详见公告2014-023）， 围绕能源整体方案的解决开发，聚焦区域能源、分布式能源、工业节能等核心业务，以客户价值 最大化为目标，为城镇、园区、社区、医院、车站、建筑开发商、工业企业等客户提供涵盖规划 咨询、工程设计、投资管理、运营管理等全过程服务。在成立的半年期间，智慧能源组建核心团 队，建立完善的制度流程体系，通过与北京交通大学签署《产学研战略合作协议书》建立产学研 战略合作联盟，不断加强公司技术创新和科研能力，提升产业转型的质量和效率。 3、 报告期内，为研究解决传统煤炭化工行业普遍存在的环境修复难题，提供高效、便捷的 技术支持和专业化服务，经公司第五届董事会第四十八次会议审议通过新设环境修复技术中心。 公司环境修复技术中心致力于解决工业化过程中产生的土壤污染、水体污染和空气污染等环境问 题。 4、 报告期内，为加快行业整合和产业升级，大力推进清洁能源相关业务，经公司第六届董 事会第八次会议审议通过在公司组织架构中新设投资并购部，专门服务于公司微煤雾化、智慧能 源和环境修复项目的并购整合，利用外延式拓展，快速提升清洁能源转型效率。目前，投资并购 部已顺利完成控股子公司亿利洁能对江苏三明新能源有限公司60%股权的微煤雾化收购项目。 其他 1、 报告期内，经公司第五届董事会第四十五次会议及2014年第一次临时股东大会审议通过， 拟公开发行不超过人民币20亿元（含20亿元）的公司债券。2014年9月19日，公司收到中国 证券监督管理委员会《关于核准内蒙古亿利能源股份有限公司公开发行公司债券的批复》（证监许 可[2014]973号），核准公司公开发行不超过20亿元人民币的公司债券。本次债券采取分期发行 的方式，第一期发行规模为10亿元，每张面值为100元，共计1000万张，发行价格为100元/ 张，债券期限为5年，附第3 年末发行人上调票面利率选择权及投资者回售选择权。截止目前， 公司已完成第一期公司债券的发行上市工作，票面利率为6.95%。 2、 报告期内，公司完成有限售条件流通股上市流通工作。经中国证券监督管理委员会《关 于核准内蒙古亿利能源股份有限公司非公开发行股票的批复》（证监许可﹝2013﹞316 号）核准， 公司向昆明盈鑫壹柒投资中心（有限合伙）、汇添富基金管理有限公司等7家特定对象发行人民币 普通股（A股）556,300,000股，发行价格为5.35元/股。2013年8月22日，公司本次发行的A 股股票在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司完成股份登记托管手续。上述特定对象认购 的股票锁定期为12个月，上市流通日期为2014年8月26日。发行完成后，公司总股本由 1,533,289,500股增加至2,089,589,500 股。自2013年8月非公开发行完成后至今，公司股本数 量未发生变化。 3、 报告期内，由于煤炭市场的不景气和当地煤炭物流供应的增加，大大削弱了乌拉山集配 物流项目的地理优势，压缩了未来投资收益空间，为了有效控制公司投资风险，最大限度保护投 资者权益，公司终止实施乌拉山煤炭集配物流项目。同时，考虑到在短期内寻找合适的新募投项 目难度较大，公司本着审慎和效益最大化的原则，将全部剩余募集资金及利息收入用于偿还银行 贷款，优化资金配置。 4、 报告期内，为进一步完善公司的法人治理结构，促进公司建立、健全激励约束机制，充 分调动公司核心人员的积极性，有效地将股东利益、公司利益和经营者个人利益结合在一起，经 公司第六届董事会第三次会议审议通过了《内蒙古亿利能源股份有限公司股票期权激励计划（草 案）》及其摘要。随后，公司将激励计划草案及其相关材料报送中国证监会，并就上述事项与证监 会进行了沟通，公司针对证监会提出的反馈意见，对激励计划草案的部分内容进行了相应修订。 2014年12月9日，获得证监会对公司召开股东大会审议股权激励计划的无异议备案。截止目前， 公司股票期权激励计划的相关议案已经公司第六届董事会第十次会议及2015年第一次临时股东 大会审议通过，并于2015年2月4日召开第六届董事会第十一次会议审议通过了公司股票期权激 励计划授予相关事项的议案。经公司 2015年第一次临时股东大会的授权，董事会确定公司股票 期权激励计划授予日为2015 年2月4日，向符合条件的17名激励对象授予1520万份股票期权， 约占总股本的0.73%。 5、 报告期内，为了更好地维护上市公司及广大中小股东的利益，经与控股股东亿利资源集 团协商，根据证监会发布的《上市公司监管指引第4号——上市公司实际控制人、股东、关联方、 收购人以及上市公司承诺及履行》的有关要求，对控股股东2012年11月22日出具的《关于避免 同业竞争的承诺函》的部分承诺事项进行豁免（详见公告2014-120）。经公司第六届董事会第八 次会议和2014年第十次临时股东大会审议通过豁免以下承诺事项：（1）因亿利资源集团与中信信 托有限责任公司签署的《股权转让及回购协议》持续执行，豁免收购杭锦旗聚能能源有限公司49% 股权；（2）由于受蒙古国政策不稳定、不持续及煤炭市场价格下行的影响，乌拉特中旗亿利资源 有限责任公司经营业绩持续亏损，该项标的资产既未达到注入上市公司的条件，同时，又无独立 第三方受让，豁免收购乌拉特中旗亿利资源有限责任公司100%股权；（3）因鄂尔多斯市亿鼎煤化 工有限责任公司的名称及主营业务均已发生变更，豁免收购鄂尔多斯市亿鼎生态农业开发有限公 司60%股权。 6、 报告期内，公司不断加强制度建设和基础管理，进一步完善公司治理结构，提升风险控 制能力，陆续修订了《内蒙古亿利能源股份有限公司信息披露管理办法》，《公司董事会专门委员 会实施细则》、《公司对外投资管理制度》、《公司董事会议事规则》、《公司监事会议事规则》、《公 司股东大会议事规则》，制定了《内蒙古亿利能源股份有限公司重大信息内部报告制度》、《公司对 外担保管理制度》。 (一) 主营业务分析 1 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 12,010,016,489.42 14,392,678,933.88 -16.55 营业成本 10,904,468,377.47 12,886,654,643.36 -15.38 销售费用 255,735,636.16 261,184,454.92 -2.09 管理费用 295,354,937.54 296,515,248.27 -0.39 财务费用 621,730,947.69 590,814,692.99 5.23 经营活动产生的现金流量净额 478,267,192.21 82,037,151.19 482.99 投资活动产生的现金流量净额 647,878,697.33 -1,130,845,576.94 157.29 筹资活动产生的现金流量净额 -2,071,482,292.65 2,065,686,597.01 -200.28 2 收入 (1) 驱动业务收入变化的因素分析 报告期内，公司实现营业收入120.10亿元，比上年同期增长-23.83亿元，同比增-16.55%；其 中，实现主营业务收入119.24亿元，比上年同期增长-23.21亿元，同比增-16.35%；实现其他业务 收入0.86亿元，同比增长-37.28%。报告期内，公司业务收入下降主要是因为公司为聚焦主业， 上半年出售医药流通企业股权，医药流通收入下降。 公司存量业务，煤炭、PVC等价格下滑幅度较大，参股公司神华亿利黄玉川煤矿投产发生较 大亏损，导致公司经营性净利润出现了上市以来首次的亏损。医药流通企业的剥离，形成较大的 股权处置收益。 为应对宏观经济形势对公司的影响，2014年度公司管理层积极思考未来公司的发展方向，并 通过组建亿利洁能科技有限公司、成立北京亿利智慧能源科技有限公司及环境修复中心，剥离医 药流通企业，确立向以微煤雾化为核心，以智慧能源及环境修复为两翼的高效清洁能源运营商的 转型，持续提升盈利能力。 (2) 以实物销售为主的公司产品收入影响因素分析 单位：元 币种：人民币 产品 2014年 2013年 同比增长 收入影响因素 化工 5,962,600,687.09 6,939,450,247.25 -14.08% 医药 2,327,526,145.57 4,280,294,920.83 -45.62% 上半年出售医药 流通企业股权， 医药流通收入下 降。 煤炭 3,210,624,606.54 2,483,909,699.56 29.26% 生态及清洁能源 103,621,460.02 38,248,248.81 170.92% 发电 36,346,118.20 32,348,319.85 12.36% 装备制造 282,929,178.67 480,714,983.76 -41.14% 2014年度公司主营业务收入构成如下（单位：万元）： 品种 营业收入 营业成本 毛利 毛利率 PVC 239,485.33 225,240.03 14,245.30 5.95% 烧碱 42,971.05 32,225.98 10,745.07 25.01% 副产品 3,634.61 3,132.33 502.28 13.82% 电石 187,780.82 166,935.66 20,845.15 11.10% 化工生产小计 473,871.81 427,534.00 46,337.80 9.78% 化工贸易 350,013.52 346,589.80 3,423.72 0.98% 内部抵销 -227,625.26 -227,189.04 化工合计 596,260.07 546,934.76 49,325.31 8.27% 医药生产 17,476.22 10,989.84 6,486.39 37.12% 医药流通 219,201.22 206,748.58 12,452.64 5.68% 内部抵销 -3,924.83 -3,823.71 医药合计 232,752.61 213,914.71 18,837.91 8.09% 煤炭生产 32,383.74 15,582.94 16,800.80 51.88% 煤炭经销 299,576.26 281,828.64 17,747.62 5.92% 内部抵销 -10,897.54 -5,737.81 煤炭合计 321,062.46 291,673.77 29,388.69 9.15% 2013年度主营业务收入构成如下（单位：万元） 品种 营业收入 营业成本 毛利 毛利率 PVC 258,988.04 242,269.05 16,718.99 6.46% 烧碱 49,678.92 32,414.65 17,264.27 34.75% 副产品 909.35 1,795.83 -886.49 -97.49% 电石 187,780.82 166,935.66 20,845.15 11.10% 化工生产小计 497,357.12 443,415.20 53,941.93 10.85% 化工贸易 357,203.38 347,534.01 9,669.37 2.71% 内部抵销 -160,615.47 -158,614.51 化工合计 693,945.02 632,334.69 61,610.34 8.88% 医药生产 15,887.23 10,042.98 5,844.24 36.79% 医药流通 422,445.31 399,382.93 23,062.38 5.46% 内部抵销 -10,303.04 -10,303.04 医药合计 428,029.49 399,122.87 28,906.62 6.75% 煤炭生产 45,179.87 18,571.50 26,608.36 58.89% 煤炭经销 246,910.81 227,746.17 19,164.64 7.76% 内部抵销 -43,699.71 -39,502.13 煤炭合计 248,390.97 206,815.54 41,575.43 16.74% 从上表可以看出，公司盈利能力下降主要是由于化工产品及煤炭价格下滑所致。 2013年度公司生态及清洁能源收入全部为公司下属甘草分公司收入，2014年度公司通过增 资扩股的形式购并亿利洁能科技有限公司，2014年度收入5,540万元暂时归入此类收入，因此 与上年相比同比增长较大。公司装备制造主要为内蒙古杭锦旗独贵塔拉工业园区的企业生产非标 设备，由于该园区内企业陆续建成，生产量下降，因此收入下降幅度较大。 (3) 主要销售客户的情况 报告期内收入前五名客户销售总额为1,793,244,259.64元，占主营业务收入的15.04%。 单位：元 币种：人民币 客户名称 营业部收入总额 占公司全部营业收入的比例% 客户一 548,443,537.94 4.60 客户二 537,794,817.13 4.51 客户三 256,102,153.86 2.15 客户四 240,265,208.94 2.02 客户五 210,638,541.77 1.77 合计 1,793,244,259.64 15.04 3 成本 (1) 成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构 成项目 本期金额 本期占 总成本 比例 (%) 上年同期金额 上年 同期 占总 成本 比例 (%) 本期金 额较上 年同期 变动比 例(%) 情况 说明 化工 5,469,347,611.71 50.22 6,323,346,864.01 49.09 -13.51 医药 2,139,147,078.57 19.64 3,991,228,674.31 30.99 -46.40 煤炭 2,916,737,658.11 26.78 2,068,155,427.50 16.06 41.03 生态生 物 76,517,241.51 0.70 35,953,019.15 0.28 112.83 发电 31,323,336.99 0.29 27,216,288.39 0.21 15.09 装备制 造 257,063,201.77 2.36 434,133,524.50 3.37 -40.79 公司各业务板块分为生产及贸易部分，现将生产部分成本披露如下： 1、煤炭开采成本 成本项目 2014年度总成本 占比 2013年度总成本 占比 增减 折旧 21,608,279.41 13.85% 19,591,915.16 17.91% -4.06% 维修费 13,300.00 0.01% 0.00% 0.01% 电费 7,790,911.20 4.99% 6,816,634.88 6.23% -1.24% 生态环境恢复补偿费 22,134,155.28 14.19% 13,516,974.24 12.36% 1.83% 水资源费 368,902.62 0.24% 225,282.92 0.21% 0.03% 煤炭生产安全费 5,533,538.82 3.55% 3,379,243.56 3.09% 0.46% 劳务成本 51,611,445.14 33.08% 31,655,516.28 28.94% 4.14% 维简费 17,522,872.93 11.23% 10,700,937.94 9.78% 1.45% 安全费 27,667,694.10 17.73% 16,896,217.80 15.45% 2.29% 地面塌陷补偿 0.00% 1,015,000.00 0.93% -0.93% 材料 1,758,484.10 1.13% 5,579,492.67 5.10% -3.97% 成本合计 156,009,583.60 100.00% 109,377,215.45 100.00% 说明：折旧占比降低主要是由于产量增加，变动费用占比增加；劳务成本增加主要是由于人 工价格上涨；材料成本下降是由于本年度断层较少。 2、化工产品成本 PVC成本变动情况表 2013年 2014年 变动 成本项目 金额 占比 金额 占比 增减 原材料 2,041,568,865.44 86.72% 1,856,915,386.42 85.28% -1.44% 人工费 19,240,756.30 0.82% 17,769,316.49 0.82% 0.00% 折旧费 75,368,645.09 3.20% 75,309,327.22 3.46% 0.26% 其他 218,051,579.09 9.26% 227,516,763.40 10.44% 1.18% 成本合计 2,354,229,845.92 100% 2,177,516,763.40 100% 烧碱成本变动情况表 2013年 2014年 变动 成本项目 金额 占比 金额 占比 增减 原材料 107,699,290.03 34.33% 100,301,579.21 32.56% -1.77% 人工费 5,879,100.84 1.87% 5,372,440.10 1.74% -0.13% 折旧费 33,493,126.84 10.68% 33,415,132.54 10.85% 0.17% 能源 145,633,917.53 46.43% 145,931,801.23 47.37% 0.94% 其他 20,988,712.73 6.69% 23,045,207.39 7.48% 0.79% 成本合计 313,694,147.97 100% 308,066,160.47 100% 电石成本变动情况表 2013年 2014年 变动情况 成本项目 金额 占比 金额 占比 增减 原材料 1,486,003,326.81 92.72% 1,323,118,716.18 79.19% -13.53% 人工费 75,800,040.24 4.73% 74,034,209.33 4.43% -0.30% 折旧费 39,096,411.51 2.44% 70,650,642.15 4.22% 1.78% 其他 1,743,259.45 0.11% 203,112,865.77 12.16% 12.05% 成本合计 1,602,643,038.01 100% 1,670,916,433.43 100% 备注：（1）2014年原材料占总成本比例同比2013年下降13.54%,主要原因是原材料采购 价格下降导致。 (2) 主要供应商情况 单位：元 币种：人民币 序号 供应商名称 采购金额（不含税） 占总采购金额比例 1 供应商一 468,597,936.16 4.43% 2 供应商二 445,274,325.00 4.21% 3 供应商三 281,325,829.06 2.66% 4 供应商四 200,160,186.32 1.89% 5 供应商五 189,753,571.12 1.79% 4 费用 单位：元 币种：人民币 费用项目 2014年度 2013年度 增减率（%） 销售费用 255,735,636.16 261,184,454.92 -2.09 管理费用 295,354,937.54 296,515,248.27 -0.39 财务费用 621,730,947.69 590,814,692.99 5.23 合计 1,172,821,521.39 1,148,514,396.18 2.12 5 现金流 单位：元 币种：人民币 项目 金额 变动 本期金额 上年同期金额 增减额 增减比重 经营活动产生的 现金流量净额 478,267,192.21 82,037,151.19 396,230,041.02 482.99 投资活动产生的 现金流量净额 647,878,697.33 -1,130,845,576.94 1,778,724,274.27 -157.29 筹资活动产生的 现金流量净额 -2,071,482,292.65 2,065,686,597.01 -4,137,168,889.66 -200.28 现金及现金等价 物净增加额 -944,752,757.52 1,015,953,674.94 -1,960,706,432.46 -192.99 其中： （1）经营活动中产生的现金流量净额为478,267,192.21元，比上年增长482.99%，主要 原因是公司加强应收款管理，应收款下降。公司针对应收账款管理情况，成立专门的应收账款 项管理小组，严格考核应收账款的清收，控制应收账款账期。 （2）筹资活动中产生的现金流量净额为-2,071,482,292.65元，比上年下降-200.28%，主要 原因是公司利用闲置募集资金改善公司资金结构。 （3）投资活动产生的现金流量净额大幅增加，主要是由于公司出售三家医药流通企业股 权收到现金5.83亿元及达拉特分公司出售220变电站资产收到现金1.33亿元。现金及现金等 价物增加主要是由于经营性现金流及投资性现金流净额的增加。 6 研发支出 (1) 研发支出情况表 单位：万元 本期费用化研发支出 1,332.73 本期资本化研发支出 0 研发支出合计 1,332.73 研发支出总额占净资产比例（%） 0.13 研发支出总额占营业收入比例（%） 0.11 (2) 情况说明 1、亿利塑业研发项目 PVC-O管是硬质聚氯乙烯（PVC-U）管材通过（双轴）取向拉伸后得到的一种改性PVC管材。 PVC-O管的特点：（1）高强度：PVC-O管长、短期静液压强度较PVC-U管可以成倍增加；（2）高 韧性：即管材的抗开裂抗冲击性能非常突出，经过取向加工后，材料形成薄片分层结构，可使裂 纹在各层中通过时，由于应力集中的减少而被有效的抑制；（3）壁厚小：PVC-O管由于其具有高 强度和高韧性,可采用高的设计应力明显地节约材料40-50%；（4）节约运输及安装成本：管材质 量轻，搬运和铺设容易；（5）提高输水能力，减少泵送能耗:由于管壁的减薄，管道流通面积增 加，同等管径和流量的情况下，流速会减小，管道内压力会降低，可节约运行成本3-5%，同时由 于管道压力降低，管道安全性提高。 2013年完成了一条DN200的实验生产线，采用的是两步法工艺路线，先挤出管坯再进行拉伸， 管坯在管三车间生产，拉伸工段单独进行。拉伸设备、模具等都是自行设计，配方是公司自己开 发的钙锌配方。2013年5月生产出DN200*5.5mm的PVC-O产品,经检测达到标准要求。2014年1 月颁布了由内蒙古亿利塑业有限责任公司主编起草的国家住建部PVC-O管材管件标准 CJ/T445-2014。取得了一项实用新型专利，申报了一项发明专利。根据实验设备运行情况及出现 的问题，进行了完善和整改，要实现产品系列化和产品市场化，还需要开发设计不同规格尺寸和 压力等级的设备和管道产品，现在正在开发的DN250和DN160生产线，主要设备订购合同在逐步 签订，部分开始制作。 亿利塑业2013年度发生研发支出340.36万元，2014年度发生研发支出680.73万元，主要 是新生产线的开发，全部费用化。 2、微煤雾化研究项目基于微煤雾化4.0系统的开发和工业应用，主要完成以下技术开发工作： （1）底喷式微煤雾化锅炉本体的开发与应用，目前已完成底喷式35t/h锅炉及配套燃烧器的 总体设计及设计审查，2015年6月开始进行设备加工制造，计划10月完成安装调试，该技术将 进一步提高原料适应性及运行稳定性。本项目正在申请发明专利3篇。 （2）传统高效煤粉工业锅炉技术改进及应用，针对传统高效煤粉工业锅炉运行中出现的问题， 在煤粉稳定精确输送、燃烧器改进以及烟气处理系统优化等方面进行研究。目前已完成技术改造 并开始稳定运行，达到各项设计指标。 微煤雾化研究项目2014年发生研发费用652万元。 7 其他 (1) 公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明 1、公司第五届董事会第四十五次会议及2014年第一次临时股东大会审议通过了《关于公司发行 公司债券方案的议案》，公司发行公司债券的申请于2014年8月22日通过中国证券监督管理委 员会发行审核委员会的审核, 于2014年9月25日收到中国证券监督管理委员会的相关核准批复） 《关于核准内蒙古亿利能源股份有限公司公开发行公司债券的批复》（证监许可[2014]973号）， 核准公司向社会公开发行面值不超过20亿元的公司债券；公司债券采取分期发行方式，首期发行 面值不少于总发行面值的50%，自中国证监会核准发行之日起6个月内完成；其余各期债券发行， 自中国证监会核准发行之日起24个月内完成；发行公司债券应严格按照报送中国证监会的募集说 明书及发行公告进行；批复自核准发行之日起24个月内有效。2014年公司债券（第一期）10亿 元已于2015年1月28日发行(详见2015-015号公告)，并于2015年2月16日在上海证券交易所 上市（详见2015-025号公告）。 2、公司第五届董事会第五十一次会议及2014年第六次临时股东大会审议通过了《关于拟发行短 期融资券的议案》，截至本报告出具日，暂无相关进展。 3、 2013年11月18日召开第五届董事会第四十三次会议，会议审议通过了公司《关于使用部分 暂时闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意自董事会审议通过之日起一年内，根据募投项目 进展情况使用总额不超过人民币100,000万元（含100,000万元）的闲置募集资金进行现金管理， 投资银行安全性高、流动性好的保本理财产品，投资期限不超过12个月。2013年11月21日， 公司使用暂时闲置募集资金100,000万元向渤海银行股份有限公司天津滨海新区支行购买了银行 理财产品，该理财产品于2014年3月31日到期后按时收回。为保证股东利益最大化，提高闲置 募集资金使用效率，合理利用闲置募集资金，在确保不影响募集资金项目建设和募集资金使用的 情况下，公司拟继续使用闲置募集资金100,000万元向渤海银行股份有限公司天津滨海新区支行 购买银行理财产品（详见2014-035号公告），产品已于2014年9月12日到期。 4、公司第六届董事会第三次会议审议通过了公司《关于变更募集资金投资项目的议案》，同意终 止“乌拉山煤炭集配物流项目”，并将全部剩余募集资金及利息收入用于偿还银行贷款(详见公告 编号：2014-091)，以改善公司财务状况，促进公司发展。 (二) 行业、产品或地区经营情况分析 1、 主营业务分行业、分产品情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行 业 营业收入 营业成本 毛利 率（%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上年增减 （%） 化工 5,962,600,687.09 5,469,347,611.71 9.02 -14.08% -13.51 -7.44 医药 2,327,526,145.57 2,139,147,078.57 8.81 -45.62% -46.40 21.59 煤炭 3,210,624,606.54 2,916,737,658.11 10.08 29.26% 41.03 -49.88 生态 及清 洁能 源 103,621,460.02 76,517,241.51 35.42 170.92% 112.83 增加 454.86 个百分点 发电 36,346,118.20 31,323,336.99 16.04 12.36% 15.09 -14.96 装备 制造 282,929,178.67 257,063,201.77 10.06 -41.14% -40.79 -6.22 2、 主营业务分地区情况 单位：万元 币种：人民币 地区 2014年度 占比（%） 2013年度 占比（%） 2014年较2013年增 减额 华东地区 334,538.10 28.06 193,204.55 13.55 141,333.56 华南地区 45,897.07 3.85 66,313.95 4.65 -20,416.88 华中地区 188,587.14 15.82 219,919.73 15.43 -31,332.59 华北地区 419,241.71 35.16 559,655.39 39.26 -140,413.68 西北地区 156,399.58 13.12 237,023.69 16.63 -80,624.11 西南地区 21,371.47 1.79 116,853.99 8.20 -95,482.52 东北地区 12,381.15 1.04 32,525.35 2.28 -20,144.21 海外地区 13,948.61 1.17 - - 13,948.61 合计 1,192,364.82 100 1,425,496.64 100 -233,131.82 2014年度公司境外营业收入为煤炭销售5,998万元，主要为天津国际从事的转口贸易；PVC 生产业务出口销售7,951万元，主要销往印度及巴基斯坦地区。 (三) 资产、负债情况分析 1 资产负债情况分析表 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数 占总资产的 比例（%） 上期期末数 上期期末 数占总资 产的比例 （%） 本期期末金 额较上期期 末变动比例 （%） 货币资金 2,301,655,097.90 11.42 2,709,905,421.67 11.96 -15.07 以公允价值计量且其 变动计入当期损益的金 融资产 70,815,056.27 0.35 81,545,652.78 0.36 -13.16 应收票据 828,837,974.69 4.11 1,534,495,944.00 6.77 -45.99 应收账款 675,360,664.39 3.35 1,683,610,322.17 7.43 -59.89 预付款项 1,430,726,912.46 7.10 1,100,580,958.43 4.86 30.00 应收利息 2,763,104.56 0.01 - - 其他应收款 174,723,611.33 0.87 94,429,372.02 0.42 85.03 存货 762,487,718.27 3.78 1,092,227,380.02 4.82 -30.19 其他流动资产 93,192,045.91 0.46 119,724,013.11 0.53 -22.16 可供出售金融资产 1,760,800.00 0.01 1,760,800.00 0.01 - 长期股权投资 4,286,365,438.77 21.26 4,290,296,928.06 18.94 -0.09 固定资产 6,390,197,490.35 31.69 6,383,561,528.74 28.18 0.10 在建工程 309,454,340.28 1.53 749,023,064.17 3.31 -58.69 生产性生物资产 72,840,140.78 0.36 74,463,276.38 0.33 -2.18 无形资产 2,118,663,600.84 10.51 2,068,971,643.52 9.13 2.40 商誉 - 13,490,880.46 0.06 -100.00 长期待摊费用 1,529,815.99 0.01 2,282,906.27 0.01 -32.99 递延所得税资产 52,961,472.15 0.26 61,282,495.11 0.27 -13.58 其他非流动资产 587,300,759.00 2.91 588,766,792.80 2.60 -0.25 短期借款 2,660,701,632.72 13.20 4,207,468,442.67 18.58 -36.76 应付票据 2,353,045,968.89 11.67 1,462,888,675.37 6.46 60.85 应付账款 1,154,671,922.19 5.73 1,604,005,609.36 7.08 -28.01 预收款项 121,369,822.40 0.60 279,150,917.86 1.23 -56.52 应付职工薪酬 52,029,998.49 0.26 35,426,124.15 0.16 46.87 应交税费 127,321,328.44 0.63 59,819,641.63 0.26 112.84 应付利息 68,490,987.93 0.34 110,611,692.86 0.49 -38.08 应付股利 1,077,100.00 0.01 8,289,700.00 0.04 -87.01 其他应付款 365,203,696.98 1.81 133,251,648.04 0.59 174.07 一年内到期的非流动 负债 418,442,356.24 2.08 543,160,607.30 2.40 -22.96 其他流动负债 - - （未完）  |