[公告]16金隅01：募集说明书摘要
北京金隅股份有限公司 BBMG Corporation 公开发行 2016 年 公司债券 （第一期） 募集说明书 摘要 （面向合格投资者） 主承销商 Adobe Systems 第一创业摩根大通证券有限责任公司 （北京市西城区武定侯街 6 号卓著中心 10 层） 募集说明书 摘要 签署日： 年 月 日 声明 本募集说明书摘要的目的仅为向投资者提供有关本次发行的简要情况，并不包括 募集说明书全文的各部分内容。募集说明书全文同时刊载于上海证券交易所网站。投 资者在做出认购决定之前，应仔细阅读募集说明书全文，并以其作 为投资决定的依据。 除非另有说明或要求，本募集说明书摘要所引用的简称和相关用语与募集说明书 相同。 重大事项提示 请投资者关注以下重大事项，并仔细阅读本募集说明书 摘要 中 “ 风险因素 ” 等有 关章节。 北京金隅股份 有限公司（以下简称 “ 发行人 ” 、 “ 公司 ” ）面向合格投资者 公开发行不超过人民币 50 亿元 公司债券（以下简称 “ 本次债券 ” ）已 获得中国证券 监督管理 委员会签发的 “ [2016]35 号 ” 文核准。 本期债券基础发行规模为 30 亿元， 分为两个品种，品种一为 5 年期，基础发行规模为 15 亿元，附第 3 年末发行人上调 票面利率选择权和投资者回售 选择权；品种二为 7 年期，基础发行规模为 15 亿元， 附第 5 年末发行人上调票面利率选择权和投资者回售选择权。本期债券附超额配售选 择权和品种间回拨选择权，可超额配售不超过 20 亿元，并可根据申购情况决定是否 行使品种间回拨选择权。 一、 本期债券发行结束后，将积极申请在 上交 所上市流通。由于具体上市审批事 宜需要在本期债券发行结束后方能进行，并依赖于交易所同意，发行人目前无法保证 本期债券一定能够按照预期在交易所交易流通，且具体上市进程在时间上存在不确定 性。此外，证券交易市场的交易活跃程度受到宏观经济环境、投资者分布和投资者交 易意愿等因素的影响，本期债券仅限于合格投资者范围内转让，发行人亦无法保证本 期债券在交易所上市后本期债券的持有人能够随时并足额交易其所持有的债券。因 此，本期债券的投资者在购买本期债券后可能面临由于债券不能及时上市流通而无法 立即出售本期债券，或者由于债券上市流通后交易不活跃甚至出现无法持续成交的情 况，不能以某一价格足额出售其希望出售的本期债券所带来的流动性风险。 二 、本期债券附发行人上调票面利率选择权，即发行人有权决定是否在本期债券 品种一 存续期的第 3 年末 、 本期债券品种二存续期的第 5 年末 上调本期债券 品种一和 品种二 后 2 年的票面利率，但是发行人是否上调票面利率及具体上调幅度具有不确定 性，提醒投资者关注相关风险。同时，本期债券设置了投资者回售选择权，即发行人 发出关于是否上调本期债券票面利率及上调幅度的公告后，投资者有权选择在本期债 券 品种一的第 3 个计息年度的付息日和品种二的第 5 个计息年度的 付息日将其持有的 本期债券全部或部分按面值回售给发行人，提醒投资者及时关注相关公告，维护自身 权益。 三、 受国民经济总体运行状况、国家财政和货币政策以及国际经济环境变化的影 响，债券市场利率存在波动的可能性。因本期债券采用固定利率的形式且期限较 长， 对市场利率敏感度较高，债券的投资价值在其存续期内可能随着市场利率的波动而发 生变化，从而使本期债券投资者持有的债券价值及投资收益具有一定的不确定性。 四、 本期债券不提供担保。尽管在发行时，发行人已根据实际情况安排了 多项偿 债保障措施来控制和降低本期债券的还本付息风险，但是在本期债券存续期间，可能 由于不可控的市场、政策、法律法规变化等因素导致目前拟定的偿债保障措施无法得 到有效履行，进而影响本期债券持有人的利益。 五、 本次债券资信评级机构大公国际评定发行人的主体信用等级为AA+，本次债 券的信用等级为AA+。在债券的存续期内，资信评级机构每年将对发行人进行持续跟 踪评级，持续跟踪评级包括定期跟踪评级和不定期跟踪评级 。发行人无法保证其主体 信用评级和本次债券的信用评级在债券存续期间不会发生任何负面变化。在债券存续 期间，若出现任何影响发行人信用级别或债券信用级别的事项，资信评级机构可能调 低发行人信用级别或本次债券信用级别，进而会对投资者利益产生不利影响。资信评 级机构的定期和不定期跟踪评级安排及结果等相关信息将通过其网站 （ www. dagongcredit .com ）、 上 交所网站（ www.s se.com. cn ）和巨潮资讯网（ ww w. cninfo.com.cn ）予以公告。 六、 发行人水泥及预拌混凝土、房地产开发等业务属于典型的资金密集型行业， 业务发展需要大量的资金，且投入资金的周转周期较长，发行人通过借贷和债务融资 以支持部分资金需求，截至 2015 年 9 月 30 日，发行人合并财务报表口径的资产负 债率为 70.79 % 。如果发行人无法优化资本结构，使资产负债率进一步升高，发行人 有可能面临一定的资金周转压力和偿债风险。 七、 2012 年、 2013 年、 2014 年和 2015 年 1 - 9 月 ，公司经营活动产生的现金流 净额分别为 43.11 亿元、 - 5.60 亿元 、 - 61.56 亿元和 17.67 亿元，波动较大 。 2013 年 度和 2014 年度， 发行人不断 加大 对房地产开发板块的投入力度，土地储备支出 较大， 经营活动产生的现金流量净额为负。 考虑到房地产项目开发周期较长，购置土地和前 期工程占用资金量大，受拿地节奏及项目开发进度等因素的影响，未来公司可能阶段 性面临经营活动现金流波动的风险。 八、 公司面临水泥价格下降导致的近期业绩下滑的风险。 2015 年 1 - 9 月发行人 水泥板块营业收入为 80.83 亿元，较 去年 同期收入下降 15.83% 。 2015 年 1 - 9 月发行 人水泥产品销售价格和熟料销售价格分别 较 去年 同期下跌 14.02% 和 14.25% 。同时， 进入 2015 年以来，市场对水泥与熟料需求继续下降，因此导致发行人水泥与熟料产 量继续下降，造成业绩下滑。如果未来水泥及熟料的价格和需求继续下滑，将使发行 人的盈利能力受到影响。 九 、 2012 年、 2013 年、 2014 年和 2015 年 1 - 9 月，公司投资性房地产公允价值 变动收益分别为 9.36 亿元、 6.72 亿元、 6.28 亿元和 2.61 亿元， 占利润总额的比例分 别为 23.66% 、 16.82% 、 16.52% 和 15.68% ， 占净利润的比例分别为 29.68% 、 20.71% 、 23.19 % 和 25.22% 。 投资性房地产公允价值变动收益在净利润中的占比较高，若未来 宏观经济形势、商业地产的市场环境或其他原因导致商业地产市场出现波动，公司持 有的投资性房地产存在公允价值变动的风险，从而对公司资产状况及经营收益产生不 利影响。 十、 截至 2014 年末，公司有息负债余额合计达 401.95 亿 元，其中一年内到期的 余额为 236.48 亿 元。近年来公司为满足经营发展需要，有息债务规模 逐年 增长，未 来若房地产行业形势和金融市场等发生重大不利变化，较大规模的有息负债将使公司 面临一定的资金压力 和短期偿债压力 。 十一、发行人主 营业务水泥及预拌混凝土、新型建材与商贸物流、房地产开发和 物业投资及管理业务与宏观经济运行情况密切相关，行业发展与国民经济的景气程度 有很强的关联性，受固定资产投资规模、城市化进程等宏观经济因素的综合影响深远 且重大。根据国家统计局公布的数据， 2012 年至 2014 年，全社会固定资产投资的复 合年增长率为 16.98% ，较此前增速放缓。如果受经济周期影响，国民经济增长速度 放缓或宏观经济出现周期性波动而发行人未能对其有合理的预期并相应调整发行人 的经营行为，将对发行人的经营状况产生不利的影响，发行人的水泥及预拌混凝土、 新型 建材与商贸物流、房地产开发和物业投资及管理业务的收入增长速度可能放缓， 甚至受市场环境影响可能出现收入下降。 十二、鉴于本期债券拟于 2016 年发行和计息，本期债券名称拟变更为 “北京金 隅股份有限公司 2016 年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）”。本期债券名 称变更不改变原签订的与本次债券发行相关的法律文件、申请文件、备查文件等效力， 相关文件对更名后的本期债券继续具有法律效力。 目录 第一节 发行概况 ............................................................................................ 8 一、本次发行的基本情况 ......................................................................... 8 二、本期债券发行及上市安排 ................................................................ 13 三、本期债券发行的有关机构 ................................................................ 13 四、认购人承诺 ...................................................................................... 16 五、发行人与本次发行的有关机构、人员的利害关系 ............................ 17 第二节 发行人的评级情况 ............................................................................ 18 一、本期债券的信用评级情况 ................................................................ 18 二、信用评级报告的主要事项 ................................................................ 18 第三节 发行人基本情况 ............................................................................... 21 一、发行人概况 ...................................................................................... 21 二、发行人设立及变更情况 .................................................................... 21 三、最近三年内实际控制人变化情况 ..................................................... 26 四、发行人重大资产重组情况 ................................................................ 26 五、报告期末股东情况 ........................................................................... 26 六、发行人的组织结构及对其他企业的重要权益投资情况 ..................... 27 七、控股股东及实际控制人基本情况 ..................................................... 48 八、董事、监事、高级管理人员 ............................................................ 51 九、发行人主营业务情况 ....................................................................... 62 十、发行人法人治理结构及相关机构运行情况 ..................................... 106 十一、公司最近三年违法违规行为的情况 ............................................ 114 十二、公司房地产业务核查 .................................................................. 115 十三、公司独立运营情况 ..................................................................... 115 十四、公司关联交易情况 ..................................................................... 117 第四节 发行人及本期债券的资信情况 ........................................................ 135 一、发行人获得主要贷款银行的授信情况 ............................................ 135 二、最近三年与主要客户发生业务往来时，是否有严重违约现象 ........ 135 三、最近三年已发行的债券、其他债务融资工具以及偿还情况 ............ 135 四、本次发行后的累计公司债券余额及其占发行人最近一期净资产的比例137 五、公司最近三年合并报表口径下的主要财务指标 .............................. 137 第五节 财务会计信息 ................................................................................. 138 一、最近三年及一期财务会计资料 ....................................................... 138 二、最近三年及一期主要财务指标 ....................................................... 147 三、最近三年及一期非经常性损益明细表 ............................................ 149 第六节 募集资金运用 ................................................................................. 151 一、本次公司债券募集资金数额 .......................................................... 151 二、本次债券募集资金运用计划 .......................................................... 151 三、本期债券募集资金运用计划 .......................................................... 151 四、专项账户管理安排与募集资金监管机制 ......................................... 152 五、募集资金运用对发行人财务状况的影响 ......................................... 152 第七节 备查文件 ........................................................................................ 154 第 一 节 发行概况 一、本次发行的基本情况 （一）发行人基本情况 公司中文名称： 北京金隅股份有限公司 公司英文名称： BBMG Corporation 法定代表人： 姜德义 营业执照注册号： 110000410285245 成立日期： 2005 年 12 月 22 日 注册资本： 5,338,885,567 元 住所： 北京市东城区北三环东路 36 号 邮政编码： 100013 董事会秘书： 郑宝金 联系方式： 010 - 6641770 6 传真： 010 - 66410889 公司网址： http://www.bbmg.com.cn/listco 所属行业： 非金属矿物制品业 经营范围： 制造建筑材料、家具、建筑五金；木材加工；房地产 开发经营；物业管理；销售自产产品 统一社会信用代码： 91110000783952840Y （二）公司债券发行批准情况 2015年10月12日，公司第三届董事会第二十七次会议审议通过了《关于公司公 开发行公司债券的议案》等关于本次发行的相关议案，并提交公司2015年第二次临时 股东大会审议。。 2015年11月27日，公司2015年第二次临时股东大会审议通过了上述第三届董事 会第二十七次会议提交的相关议案，授权董事会并同意董事会授权董事长或董事长授 权的其他人为本次发行的获授权人士，代表公司根据股东大会的决议及董事会授权具 体处理与本次发行有关的事务。 （三）核准情况及核准规模 2016年1月6日，本次债券经中国证券监督管理委员会“[2016]35号”文核准公开 发行，首期获准向合格投资者公开发行面值总额不超过人民币50亿元（含50亿元）的 公司债券。 本次公司债券采用分期发行方式，首期自中国证监会核准发行之日起12个月内完 成；其余各期债券发行，自中国证监会核准发行之日起24个月内完成。 （四）本期债券基本条款 1、发行主体：北京金隅股份有限公司。 2、债券名称：北京金隅股份有限公司2016年面向合格投资者公开发行公司债券 （第一期）（品种一简称为“16金隅01”，品种二简称为“16金隅02）”。 3、发行规模：本次发行债券总额不超过人民币50亿元（含50亿元），采用分 期发行方式。本期债券是本次债券的首期发行，基础发行规模为人民币30亿元（含 30亿元），超额配售不超过人民币20亿元（含20亿元）。其中，品种一基础发行 规模为15亿元，品种二基础发行规模为15亿元。本期债券引入品种间回拨选择权， 回拨比例不受限制，公司和主承销商将根据本期债券发行申购情况，在总发行规模内 （含超额配售部分），由公司和主承销商协商一致，决定是否行使品种间回拨选择权。 4、超额配售选择权：发行人和主承销商将根据网下申购情况，决定是否行使超 额配售选择权，即在基础发行规模30亿元的基础上，由主承销商在本期债券基础发 行规模上追加不超过20亿元的发行额度。超额配售部分引入品种间回拨选择权，回 拨比例不受限制。 5、品种间回拨选择权：发行人和主承销商将根据网下申购情况，决定是否行使 品种间回拨选择权，即减少其中一个品种的发行规模，同时对另一品种的发行规模增 加相同金额，单一品种最大拨出规模不超过其最大可发行规模的100%（含超额配售 部分）。 6、债券期限：本期债券期分为2个品种，品种一为5年期，附第3年末发行人 上调票面利率选择权和投资者回售选择权；品种二为7年期，附第5年末发行人上调 票面利率选择权和投资者回售选择权。 7、债券利率及其确定方式：本期债券品种一存续期内前3年和品种二存续期内 前5年的票面利率将由公司与主承销商按照国家有关规定根据簿记建档结果确定。本 期债券品种一存续期内前3年和品种二存续期内前5年的票面利率固定不变。 在本期债券品种一存续期内第3年末，如公司行使上调票面利率选择权，未被回 售部分债券在债券存续期后2年的票面利率为债券存续期前3年票面年利率加上上调 基点，在债券存续期后2年固定不变；在本期债券品种二存续期内第5年末，如公司 行使上调票面利率选择权，未被回售部分债券在债券存续期后2年的票面利率为债券 存续期前5年票面年利率加上上调基点，在债券存续期后2年固定不变。若公司未行 使上调票面利率选择权，未被回售部分债券在债券存续期后2年票面利率仍维持原有 票面利率不变。 本期债券采用单利按年计息，不计复利。 8、发行人上调票面利率选择权：发行人有权决定是否在本期债券品种一存续期 的第3年末、本期债券品种二存续期的第5年末上调本期债券品种一和品种二后2年 的票面利率。发行人将于本期债券品种一第3个计息年度付息日和品种二第5个计息 年度付息日前的第30个交易日，在中国证监会指定的媒体上发布关于是否上调本期 债券票面利率以及上调幅度的公告。若发行人未行使利率上调选择权，则本期债券后 续期限票面利率仍维持原有票面利率不变。 9、投资者回售选择权：发行人发出关于是否上调本期债券品种一和品种二票面 利率及上调幅度的公告后，投资者有权选择在本期债券品种一的第3个计息年度付息 日和品种二的第5个计息年度付息日将其持有的本期债券品种一和品种二全部或部分 按面值回售给发行人。本期债券品种一的第3个计息年度付息日和品种二的第5个计 息年度付息日即为回售支付日，发行人将按照上交所和债券登记机构相关业务规则完 成回售支付工作。发行人发出关于是否上调本期债券票面利率及上调幅度的公告之日 起5个交易日内，行使回售选择权的债券持有人可通过指定的交易系统进行回售申报， 债券持有人的回售申报经确认后不能撤销，相应的本期债券份额将被冻结交易；回售 申报期不进行申报的，则视为放弃回售选择权，继续持有本期债券并接受上述关于是 否上调本期债券票面利率及上调幅度的决定。 10、票面金额：本期债券面值100元。 11、发行价格：本期债券按面值平价发行。 12、债券形式：实名制记账式公司债券。投资者认购的本期债券在债券登记机构 开立的托管账户托管记载。本期债券发行结束后，债券认购人可按照有关主管机构的 规定进行债券的转让、质押。 13、还本付息方式：本期债券按年付息，利息每年支付一次，到期一次还本，最 后一期利息随本金的兑付一起支付。本期债券于每年的付息日向投资者支付的利息金 额为投资者截至利息登记日收市时所持有的本期债券票面总额与对应的票面年利率 的乘积；于兑付日向投资者支付的本息金额为投资者截至兑付登记日收市时所持有的 本期债券最后一期利息及所持有的债券票面总额的本金。 14、发行方式、发行对象与配售规则：面向合格投资者公开发行，具体定价与配 售方案参见发行公告。 15、向公司股东配售的安排：本期发行公司债券不向公司股东优先配售。 16、发行首日及起息日：本期债券发行首日为2016年3月14日，起息日为2016 年的3月14日。 17、利息登记日：本期债券的利息登记日将按照上交所和登记托管机构的相关规 定执行。在利息登记日当日收市后登记在册的本期债券持有人，均有权就所持本期债 券获得该利息登记日所在计息年度的利息。 18、付息日：本期债券品种一和品种二的付息日为本期债券存续期内每年的3月 14日。如投资者行使回售选择权，则本期债券品种一回售部分债券的付息日为2017 年至2019年每年的3月14日，品种二回售部分债券的付息日为2019年至2021年 每年的3月14日。如遇法定及政府指定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个工 作日；顺延期间付息款项不另计利息。 19、兑付登记日：本期债券的兑付登记日将按照上交所和登记托管机构的相关规 定执行。 20、兑付日：本期债券品种一的兑付日为2021年3月14日。如投资者行使回 售选择权，则其回售部分债券的兑付日为2019年3月14日。本期债券品种二的兑 付日为2023年3月14日。如投资者行使回售选择权，则其回售部分债券的兑付日 为2021年3月14日如遇法定及政府指定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个 工作日；顺延期间兑付款项不另计利息。 21、计息期限：若投资者放弃回售选择权，则品种一的计息期限自2016年3月 14日至2021年3月13日，品种二的计息期限自2016年3月14日至2023年3月 13日；若投资者部分行使回售选择权，则品种一回售部分债券的计息期限自2016年 3月14日至2019年3月13日，品种二回售部分债券的计息期限自2016年3月14 日至2021年3月13日。 22、到期日：若投资者放弃回售选择权，则本期债券品种一的到期日为2021年 3月14日，品种二的到期日为2023年3月14日；若投资者部分或全部行使回售选 择权，则品种一回售部分债券的到期日为2019年3月14日，未回售部分债券的到 期日为2021年3月14日，品种二回售部分债券的到期日为2021年3月14日，未 回售部分债券的到期日为2023年3月14日。 23、担保情况：本期债券为无担保债券。 24、募集资金专项账户开户银行：中国农业银行股份有限公司北京宣武支行。 25、信用级别及资信评级机构：经大公国际综合评定，发行人的主体信用等级为 AA+，本次债券的信用等级为AA+。 26、债券受托管理人：第一创业摩根大通证券有限责任公司。 27、承销方式：本期债券由第一创业摩根大通证券有限责任公司作为主承销商组 织承销团，采取余额包销的方式承销。 28、募集资金用途：本期债券募集的资金在扣除发行费用后，拟用于偿还银行贷 款、企业债券和补充流动资金。 29、拟上市地：上海证券交易所。 30、上市安排：本期债 券发行完成后，在满足上市条件的前提下，发行人将尽快 向上海证券交易所提出关于本期债券上市交易的申请。具体上市时间将另行公告。 31、新质押式回购安排：发行人主体信用等级为AA+，本期债券的信用等级为 AA+，符合进行质押式回购交易的基本条件。本期债券参与新质押式回购相关申请尚 需有关部门最终批复，具体折算率等事宜按照证券登记机构的相关规定执行。 32、税务提示：根据国家有关税收法律、法规的规定，投资者投资本期债券所应 缴纳的税款由投资者承担。 二、本期债券发行及上市安排 （一）本期债券发行时间安排 本期债券在上交所上市前的重要日期安排如下： 1、发行公告刊登日期：2016年3月10日。 2、发行首日：2016年3月14日。 3、网下认购期：2016年3月14日至2016年3月15日。 （二）本期债券上市时间安排 本期债券发行结束后，发行人将尽快向上交所提出关于本期债券上市交易的申 请。具体上市时间将另行公告。 三、本期债券发行的有关机构 （一）发行人：北京金隅股份有限公司 法定代表人：姜德义 住所：北京市东城区北三环东路36号 联系人：张峰 联系电话：010-59575916 传真：010-66417784 （二）主承销商、簿记管理人：第一创业摩根大通证券有限责任公司 法定代表人：刘学民 住所：北京市西城区武定侯街6号卓著中心10层 项目负责人：陈兴珠 项目经办人：罗浩、刘晓俊、杨端、李详 联系电话：010-63212001 传真：010-66030102 （三）发行人律师：北京观韬律师事务所 负责人：韩德晶 住所：北京市西城区金融大街28号盈泰中心2号楼17层 经办律师：张文亮、肖非 联系电话：010-66578066 传真：010-66578016 （四）审计机构：安永华明会计师事务所（特殊普通合伙） 执行事务合伙人：毛鞍宁 住所：北京市东城区东长安街1号东方广场安永大楼17层01-12室 经办注册会计师：孟冬、马越、黎文鹏 联系电话：010-58153000 传真：010-58114123 （五）资信评估机构：大公国际资信评估有限公司 法定代表人：关建中 住所：北京市朝阳区霄云路26号鹏润大厦 A座2901 经办资信评级人员：周凤华、李将卓 联系电话：010-51087768 传真：010-8458 3355 （六）债券受托管理人：第一创业摩根大通证券有限责任公司 法定代表人：刘学民 住所：北京市西城区武定侯街6号卓著中心10层 联系人：罗浩、刘晓俊、杨端、李详 联系电话：010-63212001 传真：010-66030102 （七）募集资金专项账户开户银行：中国农业银行股份有限公司北京宣武支行 负责人：魏向东 住所：北京市西城区宣武门外大街甲1号107、108 联系人：王峥 联系电话：010-53266913 传真：010-53266800 （八）公司债券申请上市的证券交易所：上海证券交易所 总经理：黄红元 住所：上海市浦东南路528号证券大厦 电话：021-68808888 传真：021-68804868 （九）公司债登记机构：中国证券登记结算有限责任公司上海分公司 负责人：高斌 住所：上海市浦东新区陆家嘴东路166号中国保险大厦3楼 电话：021-38874800 传真：021-58754185 （十）收款银行 账户名称：第一创业摩根大通证券有限责任公司 开户银行：招商银行股份有限公司北京分行金融街支行 银行账户：110907769510603 联行行号：308100005264 联系人：牛浩 联系电话：010-88091054 传真：010-88091056 四、认购人承诺 购买本期债券的投资者（包括本期债券的初始购买人和二级市场的购买人，下同） 被视为作出以下承诺： （一）接受本募集说明书摘要对本期债券项下权利义务的所有规定并受其约束； （二）本期债券的发行人依有关法律、法规的规定发生合法变更，在经有关主管 部门批准后并依法就该等变更进行信息披露时，投资者同意并接受该等变更； （三）本期债券发行结束后，发行人将申请本期债券在上海证券交易所上市交易， 并由主承销商代为办理相关手续，投资者同意并接受这种安排； （四）同意第一创业摩根大通证券有限公司担任本期债券的债券受托管理人，且 同意《债券受托管理协议》和《债券持有人会议规则》项下的相关规定。 五、发行人与本次发行的有关机构、人员的利害关系 截至2015年10月31日，主承销商一创摩根的外资股东J.P. Morgan Broking (Hong Kong) Limited.的关联公司合计持有发行人H股9.37%的股份和A股1.26%的 股份；华熙昕宇持有主承销商一创摩根之控股股东第一创业证券股份有限公司 17.12%的股份，同时华熙昕宇亦持有发行人A股0.54%的股份。 此外，本次债券主承销商一创摩根亦为发行人北京金隅股份有限公司2014年非 公开发行A股股票及2015年非公开发行A股股票的保荐机构（主承销商）。 除此之外，截至本募集说明书摘要出具之日，发行人与本次发行有关的中介机构 及其负责人、高级管理人员及经办人员之间不存在其他直接或间接的股权关系或其他 重大利害关系。 第 二 节 发行人的 评级情况 一、本期债券的信用评级情况 经大公国际综合评定，发行人的主体信用等级为AA+，本期债券的信用等级为 AA+，评级展望为稳定。大公国际出具了《北京金隅股份有限公司2016年面向合格 投资者公开发行公司债券（第一期）信用评级报告》。 二、信用评级报告的主要事项 （一）信用评级结论及标识所代表的含义 发行人的主体信用等级为 AA+ ，本期 债券的信用等级为AA+，AA+级表示说明偿 还债务的能力很强，受不利经济环境的影响不大，违约风险很低。 （二）评级报告揭示的主要 内容 公司 主要从事建材制造、房地产开发和物业管理。评级结果反映了公司各板块协 同效应较强、水泥业务区域竞争力很强、新型材料业务具有竞争优势以及房地产业务 土地储备较为充足等优势；同时也反映了水泥行业运行压力上升，房地产行业面临结 构调整压力以及公司经营性净现金流不稳定等不利因素。综合分析，公司偿还债务的 能力很强，本次债券到期不能偿付的风险很小。 预计未来 1 ～ 2 年，公司主营业务将稳定发展。综合来看，大公对金隅股份的评 级 展望为稳定。 1 、主要优势 / 机遇 （ 1 ） 公司各业务板块形成了纵向一体化产业链，具有较强的协同效应； （ 2 ） 公司水泥业务在北京地区具有很强的区域优势和很高的市场占有率； （ 3 ） 公司是京津冀地区最大的新型建筑材料生产商，产品具有一定的品牌、规 模和技术优势； （ 4 ） 公司土地储备较为充足，是北京最大的保障性住房开发企业之一，保障性 住房及自住型商品房的开发降低了普通商品房市场波动对公司经营的影响。 2 、主要风险 / 挑战 （ 1 ） 受下游需求不足、产能过剩影响，水泥行业运行压力上升，华北地区水泥 价格下行对区域内企业盈利能力形 成挑战 ； （ 2 ） 房地产行业未来发展受政策调控因素影响较大，仍面临结构性调整压力， 存在一定的不确定性； （ 3 ） 公司有息债务逐年增长，且面临一定短期偿债压力 （ 4 ） 公司经营性净现金流波动较大，对债务和利息的保障能力不稳定。 （三）跟踪评级的有关安排 在本期评级的信用等级有效期至本期债券本息的约定偿付日止内，大公国际将对 发债主体金隅股份进行持续跟踪评级，包括持续定期跟踪评级与不定期跟踪评级。 跟踪评级期间，大公国际将持续关注发债主体外部经营环境的变化、影响其经营 或财务状况的重大事项以及发债主体履行债务的情况等因 素，并出具跟踪评级报告， 以动态地反映发债主体的信用状况。 跟踪评级安排包括以下内容： 1 、 跟踪评级时间安排 定期跟踪评级：大公国际将在本期信用评级报告出具后每 1 年出具一次正式的定 期跟踪评级报告。定期跟踪评级报告与首次评级报告保持衔接，如定期跟踪评级报告 与上次评级报告在结论或重大事项出现差异的，本评级机构将作特别说明，并分析原 因。 不定期跟踪评级：自本期评级报告出具之日起进行。在发生可能影响本期评级报 告结论的重大事项时，发行人应根据已作出的书面承诺及时告知大公国际相应事项。 大公国际及评级人员将密切关注与发行 人有关的信息，在认为必要时及时安排不定期 跟踪评级并调整或维持原有信用级别。不定期跟踪评级报告在大公国际向发行人发出 “重大事项跟踪评级告知书”后 10 个工作日内提出。 2 、 跟踪评级程序安排 定期跟踪评级前大公国际将向发行人发送“常规跟踪评级告知书”，不定期跟踪 评级前大公国际向发行人发送“重大事项跟踪评级告知书”。 跟踪评级将按照收集评级所需资料、现场调研、评级分析、评级委员会审核、出 具评级报告、公告等程序进行。 大公国际的跟踪评级报告和评级结果将对债务人、债务人所发行金融产品的投资 人、债权代理人、监管部门及监 管部门要求的披露对象进行披露。 在持续跟踪评级报告出具之日后 10 个工作日内，大公国际应在其评级机构网站 （ www.dagongcredit.com ）公布持续跟踪评级结果，并将跟踪评级结果等相关信息抄 送监管部门、发行人及主承销商。发行人须通过上海证券交易所网站 （ www.sse.com.cn ）将跟踪评级结果及报告予以公布备查，投资者可在上交所网站 查询跟踪评级结果及报告，且上交所网站公告披露时间将不晚于在其他交易场所、媒 体或者其他场合公开披露的时间。 第 三 节 发行人基本情况 一、发行人概况 公司中文名称： 北京金隅股份有限公司 公司英文名称： BBMG Corporation 法定代表人： 姜德义 营业执照注册号： 110000410285245 成立日期： 2005 年 12 月 22 日 注册资本： 5,338,885,567 元 实缴资本 ： 5,338,885,567 元 住所： 北京市东城区北三环东路 36 号 邮政编码： 100013 信息披露事务负责人： 郑宝金 联系方式： 010 - 66417706 传真： 010 - 66410889 公司网址： http://www.bbmg.com.cn/li stco 所属行业： 非金属矿物制品业 经营范围： 制造建筑材料、家具、建筑五金；木材加工；房地产 开发经营；物业管理；销售自产产品 统一社会信用代码： 91110000783952840Y 二、发行人设立及变更情况 （一）发行人的设立 2005 年 3 月 30 日，北京市人民政府以第 22 期《北京市人民政府关于研究金隅集 团重组改制等有关问题的会议纪要》，原则同意金隅集团的改制方案，并授权北京市发 改委对金隅集团改制发起设立发行人进行核准。 根据北京市国资委于 2005 年 12 月 7 日印发的《关于同意北京金隅集团有限责 任 公司改制重组方案的批复》（京国资规划字 [2005]48 号）和北京市发改委于 2005 年 12 月 22 日印发的《关于同意设立北京金隅股份有限公司的函》（京发改 [2005]2682 号） 的批准，金隅集团进行了重组改制，并联合中国非金属材料总公司（现中材股份）、合 生集团、北方房地产以及天津建材发起设立了发行人。 根据北京中证评估有限公司于 2005 年 10 月 31 日出具的《北京金隅集团有限责 任公司重组改制并发起设立股份公司项目资产评估报告书》（中证评报字 [2005] 第 023 号），以 2004 年 12 月 31 日为评估基准日，金隅集团 投入发行人的资产（包括货币、 实物、长期股权投资、无形资产等）总计 472,998.50 万元，负债总计 185,038.30 万 元，净资产总计 287,960.20 万元，较评估前净资产 202,585.53 万元增值 85,374.67 万元，净资产增值率为 42.14% 。 北京市国资委于 2005 年 12 月 7 日印发了《关于对北京金隅集团有限责任公司拟 发起设立股份有限公司资产评估项目予以核准的批复》（京国资产权字 [2005]123 号） 对上述资产评估结果予以核准。 2005 年 12 月 7 日，北京市国资委印发了《关于北京金隅股份有限公司国 有股权 管理有关问题的批复》（京国资产权字 [2005]128 号），批准了发行人国有股权管理方案， 批准发行人总股本 180,000 万股，折股比例为 1 ： 0.6843 ，溢价部分计入资本公积。 2005 年 12 月 19 日，金隅集团、中国非金属材料总公司（现中材股份）、合生集 团、北方房地产及天津建材签署了《北京金隅股份有限公司发起人协议》。 2005 年 12 月 21 日，发行人召开了创立大会，通过了《北京金隅股份有限公司章程》，前述发起 人于同日签署了《北京金隅股份有限公司章程》。 2005 年 12 月 22 日，北京市工商局 向发行人核发《企业 法人营业执照》（注册号 1100001922263 ）。 2007 年 12 月 12 日， 北京市工商局向发行人核发记载实收资本已缴足的《企业法人营业执照》（注册号 110000410285245 ）。 2006 年 2 月 7 日，商务部印发了《商务部关于同意设立中外合资股份制企业北京 金隅股份有限公司的批复》（商资批 [2006]437 号），同意发起设立发行人，并同意发行 人发起人于 2005 年 12 月 21 日签署的公司章程。 2006 年 2 月 9 日，商务部向发行人 核发了《中华人民共和国台港澳侨投资企业批准证书》（商外资资审 A 字 [2006]0066 号 ）。 （二）发行人设立以来股本的形成及其变化 1、2007年股东变更 2007 年 7 月 17 日，经国务院国资委《关于设立中国中材股份有限公司的批复》 （国资改革 [2007]651 号）批准，发行人发起人之一中国非金属材料总公司重组改制变 更设立为中材股份。 2、2008年增资及股份转让 2008 年 2 月 29 日，发行人召开 2008 年第一次临时股东大会，审议批准了《北 京金隅股份有限公司增资扩股方案》。北京市国资委于 2008 年 2 月 20 日以《关于同 意金隅集团受让北方房地产开发有限责任公司所持北京金隅股份有限公司 7.6% 股权 的批 复》（京国资 [2008]60 号）、并于 2008 年 3 月 14 日以《北京市人民政府国有资产 监督管理委员会关于北京金隅股份有限公司增资扩股的批复》（京国资改革字 [2008]68 号）批准本次增资及股份转让。商务部于 2008 年 7 月 25 日以《商务部关于同意北京 金隅股份有限公司增资扩股的批复》（商资批 [2008]1001 号）批准本次增资扩股及股权 转让。发行人本次增资发行 100,000 万股普通股，由发行人原股东金隅集团和中国信 达等 5 家新投资者以现金认购。其中，金隅集团认购 60,840 万股，新增股东新天域投 资有限公司（现已更名 为泰安平和）认购 13,310 万股，中国信达认购 7,600 万股，华 熙昕宇认购 6,840 万股，润丰投资认购 6,000 万股，北京泰鸿（现已更名为西藏泰鸿） 认购 5,410 万股。原发起人股东北方房地产将所持 7.6% 的股权转让予金隅集团。增资 后，发行人注册资本由 180,000 万元增加至 280,000 万元，股本总额由 180,000 万股 增加至 280,000 万股。 根据中兴华出具的中兴华验字（ 2008 ）第 007 号、中兴华验字（ 2008 ）第 016 号《验资报告》，上述增加的注册资本均已缴足。 3、境外发行及H股上市 2008 年 8 月 6 日，发行人召开 2008 年第二次临时股东大会，审议通过发行人首 次公开发行境外上市外资股（ H 股）的发行方案。就本次发行，发行人获得北京市人 民政府于 2008 年 8 月 6 日出具的《北京市人民政府关于同意北京金隅股份有限公司 申请在香港联合交易所主板上市的函》（京政函 [2008]104 号）、中国证监会于 2009 年 6 月 22 日印发的《关于核准北京金隅股份有限公司发行境外上市外资股的批复》（证 监许可 [2009]550 号）和国务院国资委于 2008 年 8 月 6 日出具的《关于北京金隅股份 有限公司国有股权管理有关问题的批复》（国资产权 [ 2008]745 号）的批准，并于 2009 年 7 月 28 日取得联交所的上市批准。 2009 年 7 月 29 日，发行人在香港发行 93,333.30 万股 H 股并在联交所上市，每 股发行价为 6.38 港元，股票代码为 02009 。发行人另行使超额配股权，超额配发股份 13,999.95 万股 H 股，配发价格为 6.38 港元。发行人的国有股东向社保基金转让 9,604.9935 万股内资股，该等转让于社保基金的内资股按 1 ： 1 的比例转换为 H 股。 H 股发行后，发行人注册资本由 280,000.00 万元增加至 387,333.25 万元，股本总额由 280,00 0.00 万股增加至 387,333.25 万股。 根据北京兴华出具的（ 2009 ）京会兴验字第 2 - 026 号《验资报告》，截至 2009 年 8 月 6 日，发行人实收资本（股本）占注册资本总额的 100% 。 4、换股吸收合并太行水泥及A股上市 2010 年 9 月 14 日，发行人召开 2010 年第三次临时股东大会，审议通过了发行 人换股吸收合并太行水泥的方案。就本次换股吸收合并，发行人获得国务院国资委于 2010 年 9 月 1 日出具的《关于北京金隅股份有限公司换股吸收合并河北太行水泥股份 有限公司有关问题的批复》（国资产权 [2010]918 号）、北 京市国资委于 2010 年 9 月 21 日出具的《北京市人民政府国有资产监督管理委员会关于北京金隅股份有限公司国有 股权管理有关问题的批复》（京国资产权 [2010]155 号）、北京市商委于 2011 年 2 月 11 日出具的《北京市商务委员会关于北京金隅股份有限公司换股吸收合并河北太行水泥 股份有限公司的批复》（京商务资字 [2011]86 号），并于 2011 年 1 月 28 日获得中国证 监会《关于核准北京金隅股份有限公司吸收合并河北太行水泥股份有限公司的批复》 （证监许可 [2011]168 号）及《关于核准北京金隅股份有限公司首次公开发行股票的 批 复》（证监许可 [2011]166 号）。 发行人 向太行水泥原股东（除发行人以外）发行41,040.456万股A股股份，用作 支付本次换股吸收合并的对价。发行人换股价格为 9.00 元 / 股，太行水泥换股价格为 10.80 元 / 股，由此确定的发行人和太行水泥的换股比例为 1.2 ： 1 。 该等新增股份于2011 年2月22日在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司完成了登记手续，并于2011 年3月1日在上交所上市交易。换股吸收合并太行水泥后，发行人注册资本由 387,333.25 万元增加至 428,373.706万元，股本总额由 387 ,333.25 万股增加至 428,373.706万股。 根据北京兴华出具的（ 2011 ）京会兴验字第 4 - 007 号《验资报告》，截至 2011 年 2 月 22 日，发行人实收资本（股本）占注册资本总额的 100% 。 5、2013年度非公开发行A股股票 2013 年 10 月 30 日，发行人召开 2013 年第一次临时股东大会，审议通过了发行 人 2013 年度非公开发行的方案。就该次非公开发行，发行人获得北京市国资委于 2013 年 10 月 10 日出具的《北京市人民政府国有资产监督管理委员会关于北京金隅股份有 限公司都非公开发行股票有关问题的批复》（京 国资产权 [2013]210 号），并于 2014 年 3 月 20 日获得中国证监会《关于北京金隅股份有限公司非公开发行股票的批复》（证 监许可 [2014]312 号）。 发行人向金隅集团和京国发基金以 5.58 元 / 股分别发行 448,028,673 股和 52,874,551 股 A 股股票，合计 500,903,224 股。该等新增股份于 2014 年 3 月 26 日 在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司完成了登记手续。本次发行新增股份的 性质为有限售条件流通股，金隅集团、京国发基金认购的本次非公开发行 A 股股票自 发行结束之日起三十六个月内不得转让， 预计上市流通时间为 2017 年 3 月 26 日。本 次发行后，发行人注册资本由 4,283,737,060 元增加至 4,784,640,284 元，股本总额由 4,283,737,060 股增加至 4,784,640,284 股。 根据安永华明出具的安永华明（ 2014 ）验字第 60667053_A02 号《验资报告》， 截至 2014 年 3 月 24 日，发行人共计募集资金人民币 2,795,039,989.92 元，扣除与发 行有关的费用 20,304,100.00 元，募集资金净额为 2,774,735,889.92 元，其中新增注 册资本 500,903,2 24.00 元，资本公积股本溢价 2,273,832,665.92 元。 6、2015年度非公开发行A股股票 2015 年 5 月 27 日，发行人召开 2014 年度股东周年大会，审议通过 2015 年度非 公开发行股票的方案。 就该次非公开发行，发行人于 2015 年 5 月 5 日公告了北京市国资委出具的《北 京市人民政府国有资产监督管理委员会关于北京金隅股份有限公司都非公开发行股票 有关问题的批复》（京国资产权 [2015]62 号），并于 2015 年 10 月 28 日领取了中国证 监会《关于核准北京金隅股份有限公司非公开发行股票的批复》（证监许可 [20 15]2336 号）。 发行人向包括金隅集团在内的 8 名投资者以 8.48 元 / 股共发行 554,245,283 股 A 股股票。该等新增股份于 2015 年 12 月 3 日在中国证券登记结算有限责任公司上海分 公司完成了登记手续。本次发行新增股份的性质为有限售条件流通股，金隅集团认购 的本次非公开发行 A 股股票自发行结束之日起三十六个月内不得转让、其他投资者认 购的本次非公开发行 A 股股票自发行结束之日起十二个月内不得转让。本次发行后， 发行人注册资本由 4,784,640,284 元增加至 5,338,885,567 元，股本总额由 4,784,64 0,284 股增加至 5,338,885,567 股。 根据安永华明出具的安永华明（ 2015 ）验字第 60667053_A02 号《验资报告》， 截至 2015 年 11 月 30 日，发行人共计募集资金人民币 4,699,999,999.84 元，扣除与 发行有关的费用 62,124,960.00 元，募集资金净额为 4,637,875,039.84 元，其中新增 注册资本 554,245,283.00 元，资本公积股本溢价 4,083,629,756.84 元。 三、最近三年内实际控制人变化情况 截至2015年9月30日，金隅集团持有发行人48.13%的股份，为发行人的控股股东； 金隅集团一致行动人京国发基金持有发行人1.11%的股份。北京市国资委通过国资中 心分别直接持有金隅集团100.00%股权和京国发基金57.77%的合伙份额，为发行人的 实际控制人。 发行人2015年度非公开发行完成后，金隅集团持有发行人44.93%的股份，仍为发 行人的控股股东；金隅集团一致行动人京国发基金持有发行人0.99%的股份。北京市 国资委仍为发行人的实际控制人。 最近三年内公司实际控制人未发生变化。 四、发行人重大资产重组情况 报告期内，发行人未发生重大资产重组事项。 五、报告期末股东情况 截至 2015 年 9 月 30 日， 发行人前 10 大股东及持股情况如下表所示： 股东名称 （全称） 期末持股数量 （股） 比例 (%) 持有有限售 条件股份数 量 （股） 质押或冻结情况 股东性质 股份状态 数量 北京金隅集 团有限责任 公司 2,302,972,202 48.13 448,028,673 无 国有法人 HKSCC NOMINEES LIMITED 1,164,505,844 24.34 - 无 境外法人 中国中材股 份有限公司 229,970,000 4.81 - 无 国 有法人 中国证券金 融股份有限 公司 143,063,011 2.99 - 无 未知 天津市建筑 材料集团 ( 控 股 ) 有限公司 87,690,300 1.83 - 质押 58,000,000 国有法人 北京京国发 股权投资基 金（有限合 伙） 52,874,551 1.11 52,874,551 无 境内非国有 法人 润丰投资集 团有限公司 38,970,001 0.81 - 质押 37,470,000 境内非国有 法人 中央汇金投 资有限责任 公司 33,282,000 0.70 - 无 未知 前海人寿保 险 股份有限 公司－自有 资金华泰组 合 27,289,090 0.57 - 无 未知 华熙昕宇投 资有限公司 26,000,000 0.54 - 无 境内非国有 法人 六、发行人的组织结构及对其他企业的重要权益投资情况 （一）发行人组织结构图 截至募集说明书 摘要 出具日，发行人内部组织结构如下图所示： 股东大会 董事会 监事会 管理层 董 事 会 工 作 部 战 略 发 展 部 办 公 室 财 务 资 金 部 新 型 建 材 与 商 贸 物 流 管 理 部 水 泥 事 业 部 房 地 产 开 发 部 地 产 与 物 业 事 业 部 战略与投融资委员会 审计委员会 薪酬与提名委员会 安 全 生 产 和 保 卫 部 法 律 事 务 部 资 产 管 理 部 人 力 资 源 部 技 术 质 量 与 环 境 资 源 管 理 部 审 计 部 发行人结合自身生产经营实际，设立了若干具体职能部门，具体情况如下表所 示： 序号 部门 主要职能 1 办公室 负责发行人行政、办公事务的日常运转；发 行人重要文件、工作报告的 起草和印发 2 董事会工作部 负责发行人治理文件的修订完善和规范执行；证券监管机构联络沟通； 股东大会、董事会及其专业委员会会议的组织筹备；信息披露工作及投 资者关系管理 3 战略发展部 负责发行人中长期战略发展规划的研究制定及落实；负责收集政府部门、 相关行业制定发布的重大产业政策并分析；负责组织拟定发行人年度重 点经济指标计划并落实；负责发行人品牌建设与推广 4 财务资金部 负责发行人境内外上市所需定期披露财务报告的编制；负责发行人全面 预算的审核、汇编和上报，督促检查预算编制和执行 情况，并对预算执 行情况提出具体考核意见 5 人力资源部 负责发行人人力资源战略规划的编制和实施；发行人劳动工资及劳动保 障（各项保险）等管理工作 6 法律事务部 负责正确执行国家法律法规，参与发行人重大经营决策；负责审核、起 草发行人重要规章制度及拟签署的合同；参与发行人的法律诉讼活动 7 资产管理部 负责产权登记、变更及产权分割和界定工作；资产管理、资产处置工作 8 安全生产和保 卫部 负责发行人的安全生产管理、监察工作；负责发行人治安、消防、交通、 国家安全、治安综合治理等日常组织、管理工作 9 技术 质量与环 境资源管理部 制订发行人科技研发、质量监督、环境保护等中长期发展规划和管理制 度；负责发行人产品质量、污染防治、能源消费及污染物排放总量控制、 环境监测检查、环境应急等监督管理 10 水泥事业部 发行人水泥产业发展战略、资源整合和对外扩张计划的研究起草和组织 实施；负责对水泥、商品混凝土及相关产品企业的管理；制定发行人水 泥及相关产品营销政策、实施营销方案 序号 部门 主要职能 11 新型建材与商 贸物流管理部 负责发行人新型建材与商贸物流板块产业发展战略规划、资源整合和对 外扩张计划的研究起草和组织实施；负责本板块企业的经济运 行管理和 生产经营协调管理 12 房地产开发部 负责组织发行人房地产板块战略发展规划和土地利用规划的编报工作； 负责发行人房地产开发年度指标计划和重点工作的编报工作 13 地产与物业事 业部 编制地产与物业板块中长期战略发展规划方案，并组织实施；负责编制 管理范围内企业年度计划及各项经济考核指标、绩效管理工作要求，审 查企业的年度全面预算等 1 4 审计部 负责对发行人相关经济活动进行监管，规范企业经济行为和会计行为； 发行人经理人员任期中的经济责任审计和离任审计工作 （二）发行人对其他企业的重要权益投资情况 1、发行人子公司情况 截至 201 5 年 9 月 30 日 ，发行人 的二级控股 子公司共 70 家，其中，水泥及预拌混 凝土板块 35 家，新型建材与商贸物流板块 18 家，房地产开发板块 4 家，物业投资及 管理板块 12 家。此外，发行人于 2013 年 9 月 30 日成立了全资子公司北京金隅财务 有限公司。 （1）水泥及预拌混凝土板块二级控股子公司 序号 企业名称 股权比例（%） 1 北京金隅水泥经贸有限公司 100.00 2 北京市琉璃河水泥有限公司 100.00 3 河北金隅鼎鑫水泥有限公司 100.00 4 赞皇金隅水泥有限公司 100.00 5 邯郸金隅太行水泥有限责任公司 90.10 6 邯郸涉县金隅水泥有限公司 91.00 7 保定太行和益水泥有限公司 75.00 8 北京太行前景水泥有限公司 67.00 9 天津振兴水泥有限公司 60.64 10 曲阳金隅水泥有限公司 90.00 11 岚县金隅水泥有限公司 80.00 12 涿鹿金隅水泥有限公司 100.00 13 张家口金隅水泥有限公司 100.00 14 四平金隅水泥有限公司 52.00 15 陵川金隅水泥有限公司 100.00 序号 企业名称 股权比例（%） 16 沁阳市金隅水泥有限公司 86.60 17 北京兴发水泥有限公司 95.70 18 宣化金隅水泥有限公司 65.00 19 左权金隅水泥有限公司 100.00 20 博爱金隅水泥有限公司 95.00 21 广灵金隅水泥有限公司 100.00 22 承德金隅水泥有限责任公司 85.00 23 邢台金隅咏宁水泥有限公司 60.00 24 北京金隅混凝土有限公司 100.00 25 天津金隅混凝土有限公司 88.79 26 石家庄金隅旭成混凝土有限公司 97.80 27 邯郸市峰峰金隅混凝土有限公司 100.00 28 邯郸县金隅混凝土有限公司 92.00 29 邯郸市邯山金隅混凝土有限公司 92.00 30 魏县金隅混凝土有限公司 92.00 31 北京金隅矿业有限公司 100.00 32 北京金隅水泥节能科技有限公司 100.00 33 北京金隅砂浆有限公司 100.00 34 北京金隅红树林环保技术有限责任公司 51.00 35 河北太行华信建材有限责任公司 100.00 （2）新型建材与商贸物流板块二级控股子公司 序号 企业名称 股权比例（%） 1 北京金隅天坛家具股份有限公司 97.26 2 北京市木材厂有限责任公司 100.00 3 北京爱乐屋建筑节能制品有限公司 82.00 4 通达耐火技术股份有限公司 92.83 5 北京金隅商贸有限公司 100.00 6 金隅物产上海有限公司 51.00 7 北京金隅加气混凝土有限责任公司 100.00 8 北京市加气混凝土有限责任公司 100.00 9 北京金隅涂料有限责任公司 100.00 序号 企业名称 股权比例（%） 10 北京金隅节能保温科技有限公司 100.00 11 北京市科实五金有限责任公司 100.00 12 北京金海燕资产经营有限责任公司 100.00 13 大厂金隅现代工业园管理有限公司 100.00 14 北京金隅窦店科技企业管理有限公司 100.00 15 北京建筑材料科学研究总院有限公司 100.00 16 北京建都设计研究院有限责任公司 100.00 17 北京太尔化工有限公司 100.00 18 北京市建筑装饰设计工程有限公司 100.00 （3）房地产开发板块二级控股子公司 序号 企业名称 股权比例（%） 1 北京金隅嘉业房地产开发有限公司 100.00 2 北京金隅大成开发有限公司 100.00 3 北京西三旗高新建材城经营开发有限公司 100.00 4 北京金隅程远房地产开发有限公司 100.00 （4）物业投资及管理板块二级控股子公司 序号 企业名称 股权比例（%） 1 北京金隅地产经营管理有限公司 100.00 2 金隅香港有限公司 100.00 3 北京金隅宏业生态科技有限责任公司 100.00 4 北京金隅物业管理有限责任公司 100.00 5 北京金隅凤山温泉度假村有限公司 100.00 6 北京建机资产经营有限公司 100.00 7 北京燕水资产管理有限公司 100.00 8 北京金隅大成物业管理有限公司 100.00 9 北京金海燕物业管理有限公司 100.00 10 北京金隅顺发水泥有限公司 70.00 11 北京金隅平谷水泥有限公司 100.00 12 北京金隅创新科技孵化器有限公司 100.00 2、基本信息 截至 2015 年 9 月 30 日， 发行人二级控股子公司基本情况如下表所示： 单位：万元 序号 企业名称 成立日期 注册资本 住所 营业范围 1 北京金隅财 务有限公司 2013年9月30日 100,000.00 北京市东城区 北三环东路36 号B座2102 对成员单位办理财务和融资顾问、信用鉴证及相关的咨询、代理业务；协助 成员单位实现交易款项的收付；经批准的保险代理业务；对成员单位提供担 保；办理成员单位之间的委托贷款；对成员单位办理票据承兑与贴现；办理 成员单位之间的内部转账结算及相应的结算、清算方案设计；吸收成员单位 的存款；对成员单位办理贷款及融资租赁。依法须经批准的项目，经相关部 门批准后依批准的内容开展经营活动 水泥及预拌混凝土板块 2 北京金隅水 泥经贸有限 公司 2008年8月21日 50,000.00 北京市房山区 工业园区西区 顾八路甲1号 -Z27 批发煤炭；普通货运；货物专用运输（罐式）。批发水泥及水泥制品、水泥 添加剂、混凝土及混凝土制品、混凝土外加剂、五金交电、建筑材料、建筑 石料、家具、机电设备及配件、机械设备、电气设备；销售水泥熟料；技术 咨询；技术服务；国内货运代理；仓储服务 3 北京市琉璃 河水泥有限 公司 1997年4月1日 65,510.00 北京市房山区 琉璃河车站前 街1号 水泥制造、余热发电；砂岩矿开采；加工砂岩；加工水泥机械配件；制造混 凝土外加剂、水泥助磨剂；普通货运（道路运输经营许可证有效期至2018 年03月11日）；房地产开发；纯低温余热发电项目的技术服务；水泥技术开 发、技术转让、技术咨询、技术服务、技术培训；修理水泥机械配件；销售 砂岩、化工产品（不含危险化学品及一类易制毒化学品）、建筑材料（不含 零售） 4 河北金隅鼎 鑫水泥有限 公司 2002年9月26日 130,000.00 石家庄市鹿泉 区宜安镇东焦 村 水泥、熟料生产、销售；石灰石开采、销售；编织袋生产、销售；矿渣粉生 产、销售；高细石灰石粉生产、销售；混凝土外加剂、水泥助磨剂的生产、 销售；水泥机械配件的加工、修理；经营本单位所需的机械设备零配件、原（未完）  |