[年报]中煤能源:2015年年度报告
公司代码：601898 公司简称：中煤能源 中国中煤能源股份有限公司 2015年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不 存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 董事长 李延江 因故 彭毅 独立董事 张克 因故 赵沛 三、 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人李延江、主管会计工作负责人翁庆安及会计机构负责人（会计主管人员）柴乔林声明： 保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 截至2015年12月31日止年度，公司经审计2015年合并财务报表中归属于母公司股东的净利润 为负数, 董事会建议不派发现金红利，不实施公积金转增股本，独立董事发表了同意不分配利润 的意见。该预案尚需公司2015年年度股东大会批准。 六、 前瞻性陈述的风险声明 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投 资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 重大风险提示 受宏观经济增速放缓、市场供需关系变化等因素影响，公司煤炭、煤化工等主要产品价格存 在波动风险，对公司经营业绩影响较大。由于煤炭采选、煤化工生产安全管理要求高于一般行业， 公司面临较大的安全生产风险。投资项目审批时间的不确定性以及市场变化等因素，增加了项目 投资风险。此外，国家行业政策变化、环保标准调整、人民币汇率波动等因素，对公司生产经营 都有可能产生一定影响。本公司高度重视风险管理，不断完善风险管控体系，努力提高风险管控 水平。有关公司生产经营中可能存在的风险详见《管理层讨论与分析》有关章节。 目录 第一节 主要财务数据概览 ......................................................... 4 第二节 业务数据概览 ............................................................. 6 第三节 组织结构图 ............................................................... 8 第四节 释义 ..................................................................... 9 第五节 公司简介和主要财务指标 .................................................. 11 第六节 董事长致辞 .............................................................. 16 第七节 公司业务概要 ............................................................ 18 第八节 管理层讨论与分析 ........................................................ 22 第九节 监事会报告 .............................................................. 45 第十节 重要事项 ................................................................ 47 第十一节 普通股股份变动及股东情况 ................................................ 60 第十二节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ...................................... 65 第十三节 公司治理 ................................................................ 74 第十四节 公司债券相关情况 ........................................................ 77 第十五节 财务报告 ................................................................ 78 第十六节 备查文件目录 ........................................................... 185 第一节 主要财务数据概览 合并资产负债表摘要 单位：亿元 项目 于2015年 12月31日 于2014年12月 31日 变化比率 （%） 财务报表附 注 资产 2,569.79 2,427.06 5.9 其中：货币资金 321.98 264.82 21.6 十五.六.1 应收账款 96.80 82.22 17.7 十五.六.3 固定资产 873.60 722.67 20.9 十五.六.12 在建工程 397.08 523.29 -24.1 十五.六.13 无形资产 390.96 381.23 2.6 十五.六.15 负债 1,569.62 1,400.01 12.1 其中：短期借款 56.58 60.05 -5.8 十五.六19 应付账款 190.39 206.42 -7.8 十五.六.21 一年内到期的非流动负债 249.92 68.32 265.8 十五.六28 长期借款 544.80 510.16 6.8 十五.六.30 应付债券 258.96 308.55 -16.1 十五.六.31 股东权益 1,000.17 1,027.05 -2.6 其中：归属于母公司的股东权益 834.84 867.18 -3.7 少数股东权益 165.33 159.87 3.4 合并利润表摘要 单位：亿元 项目 2015年 2014年 变化比率（%） 财务报表附注 营业收入 592.71 706.64 -16.1 十五.六.43 营业成本 406.96 494.34 -17.7 十五.六.43 营业（亏损）/利润 -27.62 14.16 -295.1 （亏损）/利润总额 -25.25 15.21 -266.0 净（亏损）/利润 -20.64 12.22 -268.9 归属于母公司股东的净（亏 损）/利润 -25.20 7.67 -428.7 基本每股（亏损）/收益（元／ 股） -0.19 0.06 -416.7 综合（亏损）/收益总额 -20.73 12.09 -271.5 分部经营业绩摘要（2015年度） 单位：亿元 项目 煤炭 业务 煤化工 业务 煤矿装备 业务 其他业务 非经营分 部 分部 间抵 销 合计 营业收入 421.06 119.32 49.80 31.67 - -29.14 592.71 其中：对外交易收入 404.66 119.15 44.99 23.91 - - 592.71 营业（亏损）/利润 -24.88 12.48 -0.95 2.86 -17.28 0.15 -27.62 （亏损）/利润总额 -24.02 12.48 0.32 2.95 -17.13 0.15 -25.25 资产 1283.90 556.47 178.59 238.12 338.37 -25.66 2,569.79 负债 474.71 251.60 60.36 82.40 726.23 -25.68 1,569.62 合并现金流量表摘要 单位：亿元 项目 2015年 2014年 经营活动产生的现金流量净额 72.85 50.84 投资活动产生的现金流量净额 -263.22 -177.67 筹资活动产生的现金流量净额 120.99 195.85 现金及现金的等价物净（减少）/增加 额 -69.36 68.99 净（亏损）/利润调整为经营活动产生现金流量净额的调节表 单位：亿元 项目 2015年 2014年 净（亏损）/利润 -20.64 12.22 加：资产减值准备 3.24 5.07 固定资产折旧 62.07 46.84 投资性房地产折旧 0.02 0.02 无形资产摊销 5.17 4.46 长期待摊费用摊销 0.15 0.09 处置非流动资产净损失 0.40 0.64 财务费用 43.17 21.38 投资收益 -4.45 -4.57 递延所得税资产增加 -13.66 -6.63 递延所得税负债减少 -0.02 -3.29 递延收益摊销 -1.48 -1.45 存货的减少/（增加） 15.15 -18.59 经营性应收项目的增加 -26.74 -2.53 经营性应付项目的增加 18.33 9.05 经营性受限制的银行存款增加 -0.51 -9.51 使用以前年度计提的专项储备 -7.35 -2.36 经营活动产生的现金流量净额 72.85 50.84 第二节 业务数据概览 项目 2015年 2014年（经重述） 变化比率(%) 一、煤炭业务（万吨） 1、商品煤产量 9,547 11,184 -14.6 2、商品煤销量 13,772 15,689 -12.2 其中：自产商品煤销量 9,754 10,609 -8.1 二、煤化工业务（万吨） （一）烯烃 1、聚乙烯产量 35.3 9.7 263.9 销量 35.3 8.9 296.6 2、聚丙烯产量 33.0 7.7 328.6 销量 32.3 6.8 375.0 （二）尿素 1、产量 196.3 105.6 85.9 2、销量 175.4 85.8 104.4 （三）甲醇 1、产量 78.6 57.7 36.2 2、销量 79.6 58.6 35.8 （四）焦炭 1、产量 195.7 194.4 0.7 2、销量 208.2 252.2 -17.4 其中：自产焦炭销量 193.2 200.4 -3.6 三、煤矿装备业务 1、煤矿装备产值（亿元） 43.1 55.6 -22.5 2、煤矿装备销量（万吨） 23.1 25.1 -8.0 注：1、本期及同期商品煤产量均不包括陕西公司禾草沟煤矿商品煤产量，下同。 2、本公司甲醇销量包括买断销售中煤集团所属龙化集团全部甲醇产品。 3、2014年烯烃、尿素及甲醇销量包括试生产期销量。 商品煤产量（万吨） 2015年 2014年 （经重述） 变化比率(%) 合计 9,547 11,184 -14.6 其中：平朔公司 6,648 8,459 -21.4 上海能源公司 813 808 0.6 中煤华晋公司 995 697 42.8 商品煤销量（万吨） 2015年 2014年 变化比率(%) （一）自产煤内销 9,723 10,557 -7.9 按区域：华北 3,015 5,347 -43.6 华东 4,754 3,433 38.5 华南 1,383 1,553 -10.9 其他 571 224 154.9 按煤种：动力煤 8,831 9,939 -11.1 焦煤 892 618 44.3 （二）自产煤出口 31 52 -40.4 按区域：台湾地区 31 52 -40.4 按煤种：动力煤 31 52 -40.4 （三）买断贸易 3,609 4,634 -22.1 其中：国内转销 3,417 4,416 -22.6 进口贸易 177 215 -17.7 自营出口 15 3 406.7 （四）代理 409 446 -8.3 其中：进口代理 10 66 -84.8 出口代理 206 214 -3.7 国内代理 193 166 16.3 合计 13,772 15,689 -12.2 煤矿装备产值（亿元） 2015年 2014年 变化比率(%) 输送设备 18.9 23.1 -18.2 支护设备 12.1 16.5 -26.7 掘进机 3.9 5.1 -23.5 采煤机 4.3 5.6 -23.2 矿用电机 3.9 5.3 -26.4 合计 43.1 55.6 -22.5 中国中煤能源股份有限公司晋南销售分公司 中国中煤能源股份有限公司晋北销售分公司 中国中煤能源股份有限公司新疆分公司 中国中煤能源股份有限公司鄂尔多斯分公司 中煤平朔集团有限公司 100% 上海大屯能源股份有限公司 62.43% 中国煤矿机械装备有限责任公司 100% 中煤焦化控股有限责任公司 100% 山西中煤华晋能源有限责任公司 51% 山西中煤东坡煤业有限公司 100% 陕西南梁矿业有限公司 55% 鄂尔多斯市伊化矿业资源有限责任公司 51% 乌审旗蒙大矿业有限公司 66% 中煤能源哈密煤业有限公司 100% 山西蒲县中煤晋昶矿业有限责任公司 51% 山西蒲县中煤禹硕矿业有限责任公司 63% 中煤能源新疆煤电化有限公司 60% 中煤能源伊犁煤电化有限公司 100% 中煤能源黑龙江煤化工有限公司 100% 内蒙古中煤蒙大新能源化工有限公司 100% 中煤财务有限责任公司 91% 内蒙古中煤远兴能源化工有限公司 75% 中煤鄂尔多斯能源化工有限公司 100% 广州中煤华南销售有限公司 100% 中煤兴安能源化工有限公司 100% 中国煤炭开发有限责任公司 100% 中煤招标有限责任公司 100% 华光资源有限公司 100% 鄂尔多斯市银河鸿泰煤电有限公司 78.84% 朔州市格瑞特实业有限公司 100% 山西中新唐山沟煤业有限责任公司 80% 中国煤炭销售运输有限责任公司 100% 朔州中煤平朔能源有限公司 100% 大同中煤出口煤基地建设有限公司 60% 中煤陕西榆林能源化工有限公司 100% 中天合创能源有限责任公司 38.75% 太原煤气化龙泉能源发展有限公司 40% 陕西延长中煤榆林能源化工有限公司 30% 大同中新能源有限公司 42% 浙江浙能中煤舟山煤电有限责任公司 27% 天津港中煤华能煤码头有限公司 24.5% 华晋焦煤有限责任公司 49% 国投中煤同煤京唐港口有限公司 21% 蒙冀铁路有限责任公司 5% 鄂尔多斯南部铁路有限责任公司 10% 唐山曹妃甸煤炭港务有限公司 5% 甘肃中煤天大能源有限公司 50% 中电神头发电有限责任公司 20% 呼准鄂铁路有限责任公司 10% 鄂尔多斯市纳林河矿业开发有限责任公司 5% 蒙西华中铁路股份有限公司 10% 30.97% 57.36% 11.67% 中国中煤能源 股份有限公司 股东大会高管层 办公室 战略规划部 （国际合作开发部） 人力资源部 经营管理部 财务部 生产运营指挥中心 技术管理中心 分公司 子公司 证券事务部 参股公司 安全健康环保部 法律事务部 审计部 煤化工技术管理部 （煤化工研究院） 基本建设管理部 科技发展部 信息管理部 提名委员会 采购中心 煤炭销售中心 煤化工产品销售中心 董事会 战略规划委员会 企业文化部 安全、健康及环保 委员会 H股公众股东董事会秘书监事会 中国中煤能源集团 有限公司 A股公众股东 审核委员会 薪酬委员会 第三节 组织结构图 第四节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 本集团、本公司、公司、中煤能 源 指 中国中煤能源股份有限公司，除文内另有所指，亦 包括其所有子公司 本公司董事会、董事会 指 中国中煤能源股份有限公司董事会 董事 指 本公司董事，包括所有执行、非执行以及独立非执 行董事 中煤集团 指 中国中煤能源集团有限公司，本公司控股股东 平朔公司 指 中煤平朔集团有限公司 上海能源公司 指 上海大屯能源股份有限公司 中煤华晋公司 指 山西中煤华晋能源有限责任公司 装备公司 指 中国煤矿机械装备有限责任公司 陕西公司 指 中煤陕西榆林能源化工有限公司 财务公司 指 中煤财务有限责任公司 龙化集团 指 中煤黑龙江煤炭化工（集团）有限公司 运销公司 指 中国煤炭销售运输有限责任公司 中天合创公司 指 中天合创能源有限责任公司 平朔矿区 指 位于山西省的煤矿区，主要由安太堡露天矿及井工 矿、安家岭露天矿及井工矿、井东矿、东露天矿组 成 崖坪矿 指 山西中煤华晋能源有限责任公司所属煤矿 榆林烯烃（项目） 指 榆林甲醇醋酸系列深加工及综合利用项目 图克化肥（项目） 指 鄂尔多斯图克工业园区大化肥项目 蒙大甲醇（项目） 指 蒙大新能源煤制甲醇项目 蒙大工程塑料（项目） 指 蒙大新能源工程塑料项目 平朔劣质煤综合利用（项目） 指 平朔劣质煤综合利用示范项目 禾草沟公司 指 延安市禾草沟煤业有限公司 鄂州发电公司 指 湖北能源鄂州发电公司 太原煤气化龙泉公司 指 太原煤气化龙泉能源发展有限公司 中煤远兴公司 指 内蒙古中煤远兴能源化工有限公司 博源联化公司 指 内蒙古博源联合化工有限公司 苏天化公司 指 内蒙古苏里格天然气化工有限公司 山西焦煤集团 指 山西焦煤集团有限责任公司 进出口公司 指 中国煤炭进出口公司 华昱公司 指 中煤集团山西华昱能源有限公司，原中煤集团山西 金海洋能源有限公司 富德生命人寿公司 指 富德生命人寿保险股份有限公司 财政部 指 中华人民共和国财政部 国务院国资委 指 国务院国有资产监督管理委员会 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 联交所 指 香港联合交易所有限公司 上交所 指 上海证券交易所 《公司章程》 指 指本公司于2006 年8 月18日创立大会通过的、 经国家有关部门批准并经不时修订补充的公司章 程 A股 指 经中国证监会批准，向中国境内投资者发行，在上 海证券交易所上市，以人民币交易的普通股股票 H股 指 本公司股本中每股面值1.00元的境外上市外资股， 以港币认购并在香港联交所上市交易 普华永道 指 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙） 罗兵咸永道 指 罗兵咸永道会计师事务所 股份 指 本公司普通股，包括A股及H股 股东 指 本公司股东，包括A股持有人及H股持有人 联交所上市规则 指 香港联合交易所有限公司证券上市规则 上交所上市规则 指 上海证券交易所股票上市规则 联交所网站 指 www.hkexnews.hk 上交所网站 指 www.sse.com.cn 公司网站 指 www.chinacoalenergy.com 元 指 人民币元 第五节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 中国中煤能源股份有限公司 公司的中文简称 中煤能源股份 公司的外文名称 China Coal Energy Company Limited 公司的外文名称缩写 China Coal Energy 公司的法定代表人 李延江 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 周东洲 姜群 联系地址 中国北京市朝阳区黄寺大街1号 中国中煤能源股份有限公司证 券事务部 中国北京市朝阳区黄寺大街1号 中国中煤能源股份有限公司证 券事务部 电话 (8610)-82236028 (8610)-82236028 传真 (8610)-82256479 (8610)-82256479 电子信箱 IRD@chinacoal.com IRD@chinacoal.com 三、 基本情况简介 公司注册地址 中华人民共和国北京市朝阳区黄寺大街1号 公司注册地址的邮政编码 100120 公司办公地址 中华人民共和国北京市朝阳区黄寺大街1号 公司办公地址的邮政编码 100120 公司网址 http://www.chinacoalenergy.com 电子信箱 IRD@chinacoal.com 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 中国北京市朝阳区黄寺大街1号中国中煤能源股份 有限公司证券事务部 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 中煤能源 601898 - H股 香港联合交易所有 限公司 中煤能源 01898 - 六、 其他相关资料 公司聘请的会计师事务所（境 内） 名称 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 中华人民共和国上海市黄浦区湖滨路202号企 业天地2号楼普华永道中心11楼 签字会计师姓名 王斌红、梁欣 公司聘请的会计师事务所（境 外） 名称 罗兵咸永道会计师事务所 办公地址 香港中环太子大厦22层 签字会计师姓名 梁建邦 报告期内履行持续督导职责的 保荐机构 名称 中国国际金融有限公司 办公地址 北京市建国门外大街1号国贸大厦2座28层 签字的保荐代表人 姓名 姚旭东、石芳 持续督导的期间 至本公司首次公开发行A股股票的募集资金使 用完毕为止 报告期内履行持续督导职责的 保荐机构 名称 中国银河证券股份有限公司 办公地址 北京市西城区金融大街35号国际企业大厦C 座2-6层 签字的保荐代表人 姓名 王飞、张悦 持续督导的期间 至本公司首次公开发行A股股票的募集资金使 用完毕为 报告期内履行持续督导职责的 财务顾问 名称 - 办公地址 - 签字的财务顾问主 办人姓名 - 持续督导的期间 - 公司聘请的法律顾问情况 公司聘请的境内法律顾问名称 北京市嘉源律师事务所 联系地址 中国北京市西城区复兴门内大街158号远洋大厦407室 公司聘请的香港法律顾问名称 欧华律师事务所 联系地址 香港中环皇后大道15号置地广场公爵大厦17层 境内外股份过户登记处 A股股份过户登记处 中国证券登记结算有限责任公司上海分公司 联系地址 中国上海市浦东新区陆家嘴东路166号中国保险大厦36楼 H股股份过户登记处 香港中央证券登记有限公司 联系地址 香港湾仔皇后大道东183号合和中心17楼1712至1716室 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：千元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上年同 期增减(%) 2013年 调整后 调整前 营业收入 59,270,865 70,663,840 -16.1 82,316,482 82,316,482 归属于上市公司股东的净（亏损 ）/利润 -2,520,089 766,681 -428.7 3,575,602 3,575,602 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益的净（亏损）/利润 -2,829,314 225,488 -1,354.8 3,376,518 3,376,518 经营活动产生的现金流量净额 7,284,642 5,083,525 43.3 9,491,153 9,491,153 2015年末 2014年末 本期末比上年 同期末增减（% ） 2013年末 调整后 调整前 归属于上市公司股东的净资产 83,484,300 86,717,506 -3.7 87,426,773 87,426,773 总资产 256,979,526 242,706,302 5.9 214,943,626 214,943,626 期末总股本 13,258,663 13,258,663 13,258,663 13,258,663 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同 期增减(%) 2013年 调整后 调整前 基本每股（亏损）/收益（元／股 ） -0.19 0.06 -416.7 0.27 0.27 稀释每股（亏损）/收益（元／股 ） -0.19 0.06 -416.7 0.27 0.27 扣除非经常性损益后的基本每股 （亏损）/收益（元／股） -0.21 0.02 -1,150.0 0.25 0.25 加权平均净资产收益率（%） -2.97 0.88 减少3.85个百 分点 4.13 4.13 扣除非经常性损益后的加权平均 净资产收益率（%） -3.33 0.26 减少3.59个百 分点 3.90 3.90 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 无 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净 资产差异情况 √适用 □不适用 单位：千元 币种：人民币 归属于上市公司股东的净（亏损）/利润 归属于上市公司股东的净资产 本期数 上期数 期末数 期初数 按中国会计准则 -2,520,089 766,681 83,484,300 86,717,506 按国际会计准则调整的项目及金额： （a）专项储备及相 关递延税调整 -750,412 -629,294 419,338 386,016 （b）股权分置流通 权调整 - - -155,259 -155,259 （c）政府补助调整 3,710 3,710 -40,810 -44,520 按国际会计准则 -3,266,791 141,097 83,707,569 86,903,743 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产 差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： (a) 专项储备及相关递延税调整：专项储备包括维简费、安全费、煤矿转产发展资金、矿山 环境恢复治理保证金和可持续发展准备金。在中国企业会计准则下，本集团计提专项储备时，计 入生产成本及股东权益中的专项储备，对属于费用性质的支出于发生时直接冲减专项储备；对属 于资本性的支出于完工时转入固定资产，同时按照固定资产的成本冲减专项储备，并全额确认累 计折旧，相关固定资产在以后期间不再计提折旧。在国际财务报告准则下，计提专项储备作为未 分配利润拨备处理，相关支出在发生时予以确认，并相应将专项储备转回未分配利润。 (b) 在中国企业会计准则下，非流通股股东由于实施股权分置改革方案支付给流通股股东的 对价在资产负债表上记录在长期股权投资中；在国际财务报告准则下，作为让予少数股东的利益 直接减少股东权益。 (c) 在中国企业会计准则下，属于政府资本性投入的财政拨款，计入“资本公积”科目核算。 在国际财务报告准则下，上述财政拨款视为政府补助处理。 九、 2015年分季度主要财务数据 单位：千元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 13,075,000 16,671,556 15,132,279 14,392,030 归属于上市公司股东的净（亏 损）/利润 15,139 -980,344 -701,097 -853,787 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益后的净（亏损）/利 润 -75,751 -993,344 -725,818 -1,034,401 经营活动产生的现金流量净额 -4,207,910 4,570,209 916,252 6,006,091 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:千元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015年金额 2014年金额 2013年金额 非流动资产处置损益 -40,439 -63,807 24,160 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经 营业务密切相关，符合国家政策规定、按照 一定标准定额或定量持续享受的政府补助除 外 246,232 172,276 53,500 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 11,070 10,214 13,737 对外委托贷款取得的收益 135,866 148,843 133,719 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 24,820 -3,562 42,623 终止权益法核算确认的投资收益 31,324 332,216 - 少数股东权益影响额 1,462 11,004 -1,720 所得税影响额 (101,110) -65,991 -66,935 合计 309,225 541,193 199,084 十一、 采用公允价值计量的项目 单位：千元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金 额 可供出售金融资产 21,953 20,790 -1,163 872 合计 21,953 20,790 -1,163 872 第六节 董事长致辞 尊敬的各位股东： 衷心感谢大家长期以来对中煤能源的关注和支持。我谨代表公司董事会，向各位股东呈报 2015年度报告。 2015年是中国煤炭行业十分艰难的一年。世界经济形势错综复杂，国际能源价格大幅下降， 国内经济增速继续放缓，煤炭供需严重失衡，煤炭行业亏损面持续扩大。面对空前的经营压力， 公司果断采取一系列有力措施，保持了生产经营平稳运行，杜绝了生产安全死亡事故，实现了安 全生产。但受煤炭等产品价格大幅下降等影响，公司自上市以来首次出现亏损，对此我们深表歉 意。 一年来，国内煤炭价格持续下滑，公司煤炭业务营业收入大幅下降，导致公司出现经营亏损。 环渤海动力煤价格指数单边下跌至370元/吨，比年初降低150元/吨以上，降幅达30%。公司自 产动力煤综合售价同比下降74元/吨，炼焦煤下降124元/吨，煤炭产销受到严重制约。面对严峻 形势，公司及时调整经营思路，优化生产组织，以效益为中心主动减产限产；狠抓煤质管理，加 大配煤力度，改善商品煤质量；改变营销策略，全力开拓市场，强化华中、西南市场开发，稳定 销售渠道。同时，通过深化源头降本、降低生产单耗、控制人工成本、压缩外包队伍、加强修旧 利废等措施，狠抓煤炭生产过程成本控制，自产商品煤单位销售成本同比下降14.9%。2015年在 煤价下跌、限产减产等因素减少利润86亿元的情况下，公司上下共同努力，挖潜增利60亿元以 上，有效缓解了煤炭业务亏损扩大的势头。 随着榆林烯烃、图克化肥和蒙大甲醇等项目顺利投产达产，煤化工业务成为公司新的利润增 长点。一年来，公司狠抓煤化工设备维护和运营管理，积极消缺挖潜，提升生产负荷，努力实现 “安稳长满优”运行。煤化工产品产量大幅增长，全年完成烯烃产量68.3万吨，尿素196.3万吨， 甲醇78.6万吨，主要生产指标达到行业先进水平。完善煤化工管理体系，实现化工产品集中销售， 打造品牌效应，大力开拓国际国内市场。在化工产品价格下降的情况下，公司蒙陕基地新投产煤 化工项目实现利润15亿元，产业结构调整效果初步显现。 公司不断强化内部管理，提升企业运营水平和抗风险能力。以全面预算为抓手，狠抓精益管 理，提高预算执行力。完善体制机制建设，推动业务整合，加快亏损企业治理。继续深化“三项 制度”改革，精简管辅机构，降低人工成本。积极盘活存量资产，提升资产创效能力。加强集中 采购，加大修旧利废，降低材料采购和消耗成本。把握投资节奏，控制投资规模，严控投资风险。 拓展融资渠道，优化融资结构，全力保障重点项目资金需求。一年来，通过加快应收账款清收， 降低库存规模，强化资金集中管理，实现经营现金净流入大幅增长，保持了生产经营正常有序。 当前，中国经济进入新常态，煤炭企业理应适应新常态、融入新常态。“十三五”期间，国 内生产总值年均增速将保持在6.5%以上，随着煤炭利用方式、利用领域不断拓展，煤炭作为我国 能源的主体地位不会改变，煤炭需求仍将保持较大规模。当前，国家加快供给侧结构性改革，积 极化解煤炭过剩产能，淘汰落后产能，利用3至5年时间，退出产能5亿吨左右，减量重组5亿 吨左右。国家设立产业结构调整专项奖补资金，解决煤炭企业化解过剩产能、处置僵尸企业过程 中的人员安置；同时加大金融和财税政策支持力度，努力促进煤炭市场供需基本平衡，产业结构 得到优化，转型升级取得实质性进展，有利于煤炭企业脱困发展。从公司内部看，产业结构调整 取得明显成效，榆林烯烃、图克化肥、蒙大甲醇等新型煤化工项目保持长期稳定运行，生产效率 稳步提升，经济效益逐渐显现。蒙大工程塑料项目、平朔劣质煤综合利用项目有序推进，力争年 内试车。平朔2×660MW、2×350MW低热值煤发电项目、大屯2×350MW热电项目、新疆准东2×660MW 五彩湾北二电厂项目全面开工建设，力争2017年投入试运行。展望“十三五”，公司将大力推动 煤炭清洁高效开发，着力打造煤-电-化等循环经济新业态，努力构建具有较强国际竞争力的清洁 能源供应商。 2016年是“十三五”开局之年，也是中煤能源扭亏脱困的攻坚之年。公司将紧紧围绕年度生 产经营目标，以市场为导向、以效益为中心，突出“去产能、去库存、去杠杆、降成本、补短板”， 力争减亏扭亏，取得显著成效。一是优化煤炭生产，科学优采配采，加大配煤力度。二是继续提 升煤化工项目运行水平，降低生产消耗，努力提升产品效益。三是强化市场开拓，加强营销管理， 确保产销衔接顺畅。四是狠抓全面预算管理，深化源头降本、管理降本和全员降本，拓展降本增 效新空间。五是继续推进内部改革，强化企业管控，进一步激发企业经营活力。六是加快重点项 目建设，推进结构转型升级，构建产业新体系。“艰难困苦，玉汝于成”，经受风雨的洗礼和严 寒的磨炼，更能激发企业发展的动力和活力。公司管理层和全体同仁有信心和决心迎接挑战，有 勇气和力量战胜困难，我们将全力以赴做好各项工作，为实现公司持续健康发展而努力奋斗！ 董事长：李延江 中国 北京 2016年3月22日 第七节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 公司是集煤炭生产和贸易、煤化工、煤矿装备制造及相关服务、坑口发电等业务于一体的大 型能源企业。经过多年的积累和发展，公司具备了一定的资源优势、相对合理的业务结构、先进 的煤炭开采及洗选技术、完善的营销及客户服务网络，并逐步建立起良好的品牌信誉。 (一) 煤炭业务 2015年，国内煤炭市场供需失衡局面加剧，煤炭价格单边下行，煤炭企业经营压力加大。公 司积极应对严峻形势，加强市场开拓，优化生产组织，强化煤质管控，努力改善产品结构，持续 推进降本增效，尽力减少煤炭业务亏损。 1. 煤炭生产 公司突出市场导向，科学合理安排煤炭生产，加强产运销衔接，努力增加效益相对较好的矿 井产量，对部分市场竞争力较弱的矿井采取了减产、限产措施，产品结构、煤炭质量得到有效改 善。报告期内，公司完成商品煤产量9,547万吨，同比减少1,637万吨，下降14.6%。其中，动 力煤产量8,661万吨，同比下降18.2%；炼焦煤产量886万吨，同比增长47.2%。 平朔公司面对动力煤市场萎缩、生产组织难度大等困难，统筹安排露天矿与井工矿生产进度， 持续优化产品结构，强化生产、洗选和装运各环节煤质控制，加快推进征地搬迁工作，全年完成 掘进进尺19,918米；完成商品煤产量6,648万吨，同比下降21.4%。中煤华晋公司王家岭矿保持 稳产高效，崖坪矿完成技改并转入生产，公司全年共完成掘进进尺12,926米；完成商品煤产量 995万吨，同比增长42.8%。其中，炼焦煤洗精煤564万吨，同比增长18.7%。上海能源公司积极 优化工作面布局，稳定煤炭产量，加大入洗比例，全年完成掘进进尺34,689米；完成商品煤产量 813万吨，同比基本持平。 商品煤产量（万吨） 2015年 2014年 （经重述） 变化比率(%) 合计 9,547 11,184 -14.6 其中：平朔公司 6,648 8,459 -21.4 上海能源公司 813 808 0.6 中煤华晋公司 995 697 42.8 注：本期及同期商品煤产量均不包括陕西公司禾草沟煤矿商品煤产量。 2. 煤炭销售 公司灵活调整营销策略，优化市场布局，创新商业合作模式，积极开拓新市场、新用户。加 强煤质管理，加大外购低硫煤配煤力度，改善产品结构，提升商品煤质量。以客户为中心，加强 销售服务管理，提升服务水平。报告期内，主要受国内煤炭市场需求下降影响，公司累计完成商 品煤销售量13,772万吨，同比降低12.2%。其中，自产煤销售量9,754万吨，同比下降8.1%。平 朔公司自产商品煤销售量6,591万吨，同比下降21.9%。上海能源公司自产商品煤销售量729万 吨，同比增长1.3%。中煤华晋公司自产商品煤销售量976万吨，同比增长48.8%。 主要受煤炭销售量同比下滑影响，报告期内，公司完成自产商品煤铁路外运量7,540万吨， 同比减少1,319万吨，下降14.9%。 商品煤销量（万吨） 2015年 2014年 变化比率(%) （一）自产煤内销 9,723 10,557 -7.9 按区域：华北 3,015 5,347 -43.6 华东 4,754 3,433 38.5 华南 1,383 1,553 -10.9 其他 571 224 154.9 按煤种：动力煤 8,831 9,939 -11.1 焦煤 892 618 44.3 （二）自产煤出口 31 52 -40.4 按区域：台湾地区 31 52 -40.4 按煤种：动力煤 31 52 -40.4 （三）买断贸易 3,609 4,634 -22.1 其中：国内转销 3,417 4,416 -22.6 进口贸易 177 215 -17.7 自营出口 15 3 406.7 （四）代理 409 446 -8.3 其中：进口代理 10 66 -84.8 出口代理 206 214 -3.7 国内代理 193 166 16.3 合计 13,772 15,689 -12.2 (二) 煤化工业务 2015年，公司加强煤化工企业生产管控，优化装置运行参数，稳定生产负荷，煤化工项目总 体运行良好，烯烃、尿素、甲醇等主要产品产能得到释放，规模优势初步显现。公司狠抓产品质 量管理，完善化工品营销网络，主要产品实现顺畅销售。主要受国际油价下跌影响，国内主要化 工产品价格大幅下滑，煤化工产品盈利受到一定影响。公司强化运行管理，狠抓降本增效，煤化 工板块实现较好经济效益，一定程度上缓解了煤炭业务下滑带来的经营压力。 报告期内，公司榆林烯烃项目实现满负荷运行，产品质量稳定、产销两旺，合计生产聚烯烃 68.3万吨、销售67.6万吨，同比分别增加50.9万吨、51.9万吨。 图克化肥项目充分发挥产能优势，努力降低单耗，积极开拓国内外市场。报告期内，公司累 计生产尿素196.3万吨，同比增长85.9%；销售尿素175.4万吨，同比增长104.4%。 蒙大甲醇项目投产以来保持稳定运行，积极布局周边市场，产品销售顺畅。报告期内，公司 累计生产甲醇78.6万吨，同比增长36.2%；销售79.6万吨，同比增长35.8%。 煤化工产品产销量（万吨） 2015年 2014年 变化比率(%) （一）烯烃 1、聚乙烯产量 35.3 9.7 263.9 销量 35.3 8.9 296.6 2、聚丙烯产量 33.0 7.7 328.6 销量 32.3 6.8 375.0 （二）尿素 1、产量 196.3 105.6 85.9 2、销量 175.4 85.8 104.4 （三）甲醇 1、产量 78.6 57.7 36.2 2、销量 79.6 58.6 35.8 （四）焦炭 1、产量 195.7 194.4 0.7 2、销量 208.2 252.2 -17.4 其中：自产焦炭销量 193.2 200.4 -3.6 注：1、本公司甲醇销量包括买断销售中煤集团所属龙化集团全部甲醇产品。 2、2014年烯烃、尿素及甲醇销量包括试生产期销量。 (三) 煤矿装备业务 2015年，国内煤矿装备需求持续下滑，行业竞争更趋激烈。公司积极开展煤矿专业化服务， 努力增加装备维修及配件业务收入。强化科研攻关，提升产品综合竞争力。利用国家“一带一路” 政策，积极开发海外市场。报告期内，公司完成煤矿装备产值43.1亿元，同比降低22.5%。煤机 总产量23.0万吨，同比降低15.8%，其中主要煤机产品8,735台（套）。 煤矿装备 产值（亿元） 销售收入（亿元） 2015年 2014年 变化比率（%） 2015年 占煤矿装备分部营 业收入比重（%） 输送设备 18.9 23.1 -18.2 7.2 14.5 支护设备 12.1 16.5 -26.7 9.3 18.7 掘进机 3.9 5.1 -23.5 0.6 1.2 采煤机 4.3 5.6 -23.2 2.7 5.4 矿用电机 3.9 5.3 -26.4 3.1 6.2 合计 43.1 55.6 -22.5 49.8 – 注：1、表中各产品收入为煤矿装备分部扣除分部间交易前销售收入。 2、合计收入49.8亿元中包括配件、服务及贸易收入。 (四) 各板块间业务协同情况 公司努力稳定传统主营业务，推进结构转型升级，完善煤-电-化等循环产业链条，促进业务 板块间协同发展。报告期内，公司所属电厂积极推动煤炭清洁高效利用，共消化自产低热值煤炭 146万吨。蒙陕地区煤化工项目加大公司自产煤炭就地转化力度，及时消纳了周边在建煤矿工程 煤113万吨。煤矿装备分部实现内部产品销售及服务收入4.81亿元，占该分部总销售收入的9.7%， 部分缓解了装备市场快速下滑带来的经营压力。 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 报告期内公司主要资产未发生重大变化。 其中：境外资产421,978（单位：千元 币种：人民币），占总资产的比例为0.16%。 三、 报告期内核心竞争力分析 本公司以煤炭、煤化工、电力和煤矿装备为核心业务，以山西、蒙陕、江苏、黑龙江、新疆 基地为依托，致力于建设具有较强国际竞争力的清洁能源供应商。 公司煤炭主业规模优势突出，煤炭开采、洗选和混配生产技术工艺水平行业领先，煤矿生产 成本低于全国大多数煤炭企业，精干高效的生产方式和集群发展的规模效益构成公司核心竞争优 势。公司煤炭资源丰富，主体开发的山西平朔、内蒙鄂尔多斯呼吉尔特矿区是中国最重要的动力 煤基地，山西乡宁矿区的焦煤资源是国内低硫、特低磷的优质炼焦煤资源。资源优势为公司赢得 市场竞争、实现可持续发展提供了有利条件。 公司坚持优化产业结构，积极发展煤化工、电力等核心产业。公司在蒙陕基地建设的国内单 厂规模最大煤制化肥项目已正式投产并打通出口渠道，具有良好的规模和成本优势；煤制烯烃项 目一次试车产出合格产品，创造了国内同类装置建设工期和开车最短纪录，产品得到市场广泛认 可；蒙大工程塑料、平朔劣质煤综合利用等项目进入建设收尾阶段，投产后将进一步推动公司煤 炭分级综合利用，提升产品价值和效益。公司大力推进低热值煤发电和坑口发电基地建设，2015 年有四个电厂项目取得核准和全面开工建设。公司完整的煤化电产业链优势为公司打造比较优势、 提升核心竞争力奠定了重要基础。 本公司是中国最大的煤炭贸易服务商之一，在中国主要煤炭消费地区、转运港口以及主要煤 炭进口地区均设有分支机构，依靠自身煤炭营销网络、物流配送网络以及完善的港口服务设施和 一流的专业队伍，形成了较强的市场开发能力和分销能力，能够较快适应煤炭市场变化。 本公司是国内乃至全球唯一能够从事集煤机制造、煤炭开采、洗选加工、物流贸易，并能提 供系统解决方案、具有煤炭全产业链优势的大型能源企业，公司完整的煤炭产业链优势可以有效 拓宽产品和服务范围，提高公司煤炭生产和销售能力，增强公司抗风险能力和核心竞争力。 近年来，公司保持战略定力，加快推动煤炭产业向煤化、煤电方向延伸，推动发展模式由规 模速度型向质量效益型转变。煤炭主业实现规模化发展，新型煤化工成为新的经济增长点，电力 产业取得新进展，装备产业保持行业领先。面对行业困境，公司大力推进提质增效和降本增效工 作，财务结构保持稳健，抗风险能力进一步增强，为公司在新时期实现又好又快发展奠定了重要 基础。 第八节 管理层讨论与分析 一、管理层讨论与分析 2015年，煤炭价格在低位继续大幅下跌，自产商品煤销售价格同比减少73元/吨，面对严峻 的市场形势和前所未有的经营压力，公司科学组织生产，加强市场开拓营销，2015年商品煤产量 9,547万吨, 销量9,754万吨,实现了自产商品煤产销平衡衔接；同时大力科学、系统降本，自产 商品煤单位销售成本166.46元/吨，同比减少29.11元/吨，有效抵减了市场大幅下行的冲击；新 投入运行的煤化工产业充分体现转型成效，2015年初步实现利润15.03亿元，成为新的利润增长 点；多渠道强化资金管控，大力压缩经营性资金占用，有效改善经营活动现金流，本期实现经营 现金净流入72.85亿元，同比增长22.01亿元，为公司生产经营平稳运行提供了资金保障。 二、报告期内主要经营情况 2015年，公司全力应对煤炭需求不足带来的巨大影响，全年实现营业收入592.71亿元，同 比下降16.1%；利润总额-25.25亿元，同比下降266.0%；归属于母公司股东的净利润-25.20亿元， 同比下降428.7%；基本每股收益-0.19元，同比减少0.25元；每股经营活动产生的现金净额0.55 元，同比增加0.17元。 (一) 主营业务分析 1. 概述 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:亿元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 592.71 706.64 -16.1 营业成本 406.96 494.34 -17.7 销售费用 122.97 125.54 -2.0 管理费用 36.88 41.79 -11.7 财务费用 39.81 19.52 103.9 经营活动产生的现金流量净额 72.85 50.84 43.3 投资活动产生的现金流量净额 -263.22 -177.67 筹资活动产生的现金流量净额 120.99 195.85 -38.2 研发支出 6.98 9.76 -28.5 截止2015年12月31日，公司资本负债比率 （付息债务总额/（付息债务总额+权益总额）） 为53.1%，比年初增加5.0个百分点。 单位：亿元 2015年12月31日 2014年12月31日 同比 增减额 增减幅（%） 资产 2,569.79 2,427.06 142.73 5.9 负债 1,569.62 1,400.01 169.61 12.1 付息债务 1,130.26 952.08 178.18 18.7 股东权益 1,000.17 1,027.05 -26.88 -2.6 归属于母公司的 股东权益 834.84 867.18 -32.34 -3.7 2. 经营业绩 (1) 合并经营业绩 ◆营业收入 2015年，公司实现营业收入592.71亿元，比2014年706.64亿元减少113.93亿元，下降16.1%。 主要是受市场形势影响，公司煤炭销量和销售价格同比下降，使煤炭业务分部对外销售收入同比 减少176.01亿元；煤机产品销量同比减少使煤矿装备业务分部对外销售收入同比减少10.91亿元； 但公司加快产业转型，蒙陕基地重点煤化工项目2014年下半年陆续投入运营使煤化工业务分部对 外销售收入同比增加76.30亿元。 公司各经营分部的营业收入（扣除分部间交易）的情况如下： 单位：亿元 2015年 比重(%) 2014年 比重(%) 同比 增减额 增减幅（%） 煤炭业务 404.66 68.3 580.67 82.2 -176.01 -30.3 煤化工业务 119.15 20.1 42.85 6.1 76.30 178.1 煤矿装备业务 44.99 7.6 55.90 7.9 -10.91 -19.5 其他业务 23.91 4.0 27.22 3.8 -3.31 -12.2 合计 592.71 100.0 706.64 100.0 -113.93 -16.1 从公司煤炭、煤化工、煤矿装备等主要产品的市场情况看，公司主要客户类型为国内电力企 业、焦化企业等。2015年，公司对前五名客户实现的营业收入为88.09亿元，占公司总营业收入 的比例为14.9%。具体情况如下： 单位：亿元 主要客户 金额 占公司营业收入比重（％） 是否为关联方 A 38.87 6.6 否 B 16.07 2.7 否 C 15.06 2.6 否 D 10.93 1.8 否 E 7.16 1.2 否 合计 88.09 14.9 - ◆营业成本 2015年，公司发生营业成本406.96亿元，比2014年494.34亿元减少87.38亿元，下降17.7%， 主要项目变动分析如下： 材料成本从2014年的315.55亿元下降23.3%至242.00亿元，占营业成本的比重为59.5%， 其中：买断贸易煤、外购入洗原料煤同比减少，以及公司进一步加强材料消耗定额管理、加大材 料修旧利废和集中采购等使煤炭业务材料成本同比减少68.02亿元；煤机装备业务受市场影响订 单减少使材料成本同比减少10.56亿元；蒙陕基地重点煤化工企业投入生产使煤化工业务材料成 本同比增加18.29亿元；煤化工企业陆续投入运营，煤炭、煤化工分部间内部交易增加，分部间 抵销材料成本同比增加12.03亿元。 人工成本从2014年的43.35亿元下降2.4%至42.30亿元，占营业成本的比重为10.4%，主要 是各企业认真落实薪酬与业绩挂钩的原则要求，进一步加强工资总额调控，以及加大劳务派遣队 伍清理，减少用工总量等使人工成本减少。 折旧及摊销从2014年的46.23亿元增长32.7%至61.37亿元，占营业成本的比重为15.1%， 主要是蒙陕基地重点煤化工项目2014年下半年起陆续投入运营，使煤化工业务分部的折旧摊销成 本同比增加13.89亿元。 维修支出从2014年的8.35亿元下降1.2%至8.25亿元，占营业成本的比重为2.0%，主要是 公司所属企业发挥自有维修能力，减少外委修理，以及加强设备日常维护、保养等使发生的维修 支出同比减少。 煤矿外包矿务工程成本从2014年的28.05亿元下降59.8%至11.27亿元，占营业成本的比重 为2.8%，主要是各煤炭生产企业进一步加强外包业务管理，压缩外包业务成本，严格控制外包单 价,以及剥离和掘进量减少，使煤矿外包矿务工程成本减少。 其他成本从2014年的52.81亿元下降20.9%至41.77亿元，占营业成本的比重为10.2%，主 要是本年各煤炭生产企业不再计提可持续发展基金（准备金）等因素影响使煤炭业务分部的其他 成本减少16.66亿元；此外，本期蒙陕基地重点煤化工项目2014年下半年起陆续投入运营，使煤 化工业务分部的其他成本相应增加7.23亿元。 2015年，公司各经营分部成本情况如下： 单位:亿元 2015年 比重(%) 2014年 比重(%) 同比 增减额 增减幅（%） 煤炭业务 288.88 71.0 394.84 79.9 -105.96 （未完）  |