[年报]铁龙物流:2015年年度报告
公司代码：600125 公司简称：铁龙物流 中铁铁龙集装箱物流股份有限公司 2015年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、 准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法 律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 致同会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人吴云天、主管会计工作负责人吴琼及会计机构负责人（会计主管人员） 毕晶声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 以2015年末公司总股本1,305,521,874股为基数，向公司全体股东每10股派发现金 红利0.70元(含税)。本利润分配方案尚需提交公司2015年度股东大会审议通过后实施。 六、 前瞻性陈述的风险声明 年度报告中涉及了未来计划等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，请投 资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 重大风险提示 公司已在本报告中披露存在的风险，敬请查阅"第四节管理层讨论与分析中公司 关于未来发展的讨论与分析中可能面对的风险因素及对策"部分的内容。 十、 其他 无 目录 第一节 释义....................................................................................................................3 第二节 公司简介和主要财务指标 ...............................................................................3 第三节 公司业务概要 ...................................................................................................6 第四节 管理层讨论与分析 ...........................................................................................8 第五节 重要事项 .........................................................................................................16 第六节 普通股股份变动及股东情况 .........................................................................22 第七节 优先股相关情况 .............................................................................................24 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .....................................................25 第九节 公司治理 .........................................................................................................31 第十节 公司债券相关情况 .........................................................................................33 第十一节 财务报告 .........................................................................................................37 第十二节 备查文件目录 ............................................................................................... 114 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 (本)公司、铁龙物流、本集团 指 中铁铁龙集装箱物流股份有限公司 中铁集装箱 指 本公司第一大股东中铁集装箱运输有限责任公司 物流 指 为满足消费者需求而进行的原材料、中间库存、最终产 品及相关信息从起点到终点间的有效流动和存储的计 划、实施与控制管理过程 TEU 指 国际标准集装箱的换算单位，表示一个6.6米（20英尺） 的国际标准集装箱 元 指 人民币元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 中铁铁龙集装箱物流股份有限公司 公司的中文简称 铁龙物流 公司的外文名称 CHINA RAILWAY TIELONG CONTAINER LOGISTICS CO., LTD 公司的外文名称缩写 CRT 公司的法定代表人 吴云天 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 畅晓东 邵佐龙 联系地址 大连市中山区新安街1号 大连市中山区新安街1号 电话 0411-82810881 0411-82810881 传真 0411-82816639 0411-82816639 电子信箱 changxiaodong@chinacrt.com shaozuolong@chinacrt.com 三、 基本情况简介 公司注册地址 大连市高新园区火炬路32号创业大厦A座2716号 公司注册地址的邮政编码 116023 公司办公地址 大连市中山区新安街1号 公司办公地址的邮政编码 116001 公司网址 http://www.chinacrt.com 电子信箱 zhengquan@chinacrt.com 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 大连市中山区新安街1号公司证券事务部 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 铁龙物流 600125 铁龙股份 六、 其他相关资料 公司聘请的会计师 事务所（境内） 名称 致同会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 北京市朝阳区建国门外大街22号赛特广场五层 签字会计师姓名 关涛、赖积鹏 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上年 同期增减(%) 2013年 营业收入 6,316,022,527.68 5,905,658,263.86 6.95 4,280,599,730.87 归属于上市公司股东的净利润 281,121,967.30 341,648,876.01 -17.72 421,429,112.61 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益的净利润 259,431,804.48 310,715,190.48 -16.50 407,679,831.10 经营活动产生的现金流量净额 422,724,156.71 579,063,764.51 -27.00 108,191,472.04 2015年末 2014年末 本期末比上 年同期末增 减（%） 2013年末 归属于上市公司股东的净资产 4,861,835,603.97 4,685,155,386.59 3.77 4,343,500,580.22 总资产 7,559,636,642.80 6,704,462,214.92 12.76 5,392,533,980.13 期末总股本 1,305,521,874 1,305,521,874 1,305,521,874 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%) 2013年 基本每股收益（元／股） 0.215 0.262 -17.94 0.323 稀释每股收益（元／股） 0.215 0.262 -17.94 0.323 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元 ／股） 0.199 0.238 -16.39 0.312 加权平均净资产收益率（%） 5.900 7.568 减少1.668个百分点 10.010 扣除非经常性损益后的加权平均净资产 收益率（%） 5.445 6.883 减少1.438个百分点 9.683 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上 市公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市 公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： 不适用。 九、 2015年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 1,476,807,985.71 1,916,668,090.17 1,571,189,280.61 1,351,357,171.19 归属于上市公司股东的净利润 75,164,759.64 81,770,387.99 75,709,561.57 48,477,258.10 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益后的净利润 71,798,847.99 75,723,255.90 69,143,078.33 42,766,622.26 经营活动产生的现金流量净额 146,580,270.95 114,943,217.89 48,465,602.68 112,735,065.19 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015年金额 附注（如适用） 2014年金额 2013年金额 非流动资产处置损益 -4,376,351.78 13,641,387.49 3,719,927.28 计入当期损益的政府补助，但与公司正 常经营业务密切相关，符合国家政策规 定、按照一定标准定额或定量持续享受 的政府补助除外 7,511,120.42 主要为大连铁 龙混凝土公司 拆迁补偿转入 金额 12,273,832.31 9,054,854.14 企业取得子公司、联营企业及合营企业 的投资成本小于取得投资时应享有被投 资单位可辨认净资产公允价值产生的收 益 486,991.81 委托他人投资或管理资产的损益 7,221,286.16 7,971,068.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期 保值业务外，持有交易性金融资产、交 易性金融负债产生的公允价值变动损 益，以及处置交易性金融资产、交易性 金融负债和可供出售金融资产取得的投 资收益 6,096,303.65 对外委托贷款取得的损益 13,631,994.45 5,220,774.99 除上述各项之外的其他营业外收入和支 出 12,947,758.74 4,024,065.97 -395,011.41 少数股东权益影响额 -5,965,476.08 -1,720,056.46 所得税影响额 -9,280,169.09 -10,964,378.58 -4,726,792.15 合计 21,690,162.82 30,933,685.53 13,749,281.51 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 经过上市多年来数次资产业务重组及资本运作，形成了报告期内公司以铁路特种 集装箱业务、铁路货运及临港物流业务为主体的经营格局。 （一）铁路特种集装箱业务 2006年1月公司收购中铁集装箱公司的全部铁路特种集装箱资产及业务，开始经 营铁路特种集装箱运输物流业务。该业务作为公司的战略性业务板块，公司多年来持 续配置优质资源加快发展，资产规模不断提升。根据市场需求，公司不断研发新箱型、 淘汰老旧箱型，特箱品种由收购之初的以木材箱、汽车箱为主，逐步转变为目前以不 锈钢罐箱、干散货箱、冷藏箱为主，资产结构不断优化，相关业务收入、利润逐步增 长，在公司主营业务的盈利占比逐年提升。 （二）铁路货运及临港物流业务 2005年10月公司收购连接哈大铁路干线沙岗站与营口鲅鱼圈港的沙鲅铁路支线， 成为独立的铁路承运人，开展铁路货物运输及相关仓储和短途运输等物流延伸业务。 后又对该支线进行了两次扩能改造，支线运能从2400万吨/年提升至8500万吨/年。 近年来受经济结构调整影响，煤炭等大宗货物运输需求下降，该支线到发量逐年下滑。 报告期运量继续减少并成为影响公司报告期利润下滑的最主要原因。 （三）铁路客运业务 铁路客运业务为公司上市初期开始与沈阳铁路局等合作经营的空调旅客列车业 务，目前正逐步到期退出，其收入利润在公司中的占比逐年下降。 （四）委托加工贸易业务 为应对不利经济环境，缓解经营压力，公司创新经营模式，在物流供应链经营上 进行了全新尝试，从2014年5月开始开展钢材委托加工贸易供应链管理业务。报告 期该业务经营稳定，为公司带来了新的利润增长点。 （五）房地产业务 房地产业务属于公司风险控制型的业务板块。近年来受房地产行业整体低迷影响， 其对公司利润贡献占比下降，公司已开始控制业务规模，努力加快既有楼盘的资金回 笼。 （六）其它业务 公司保留了上市前的商品混凝土、酒店、置业、出租汽车等业务。对这些非核心 业务，公司将其定位为效益监控型业务板块，以全面控制风险和资产经营方式实施管 理。主要目的是承担企业的社会责任，安排人员，维护队伍的整体稳定。 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 报告期内公司主要资产没有发生重大变化。 三、 报告期内核心竞争力分析 报告期公司将团队建设和业务水平提升相结合，发挥管理人才和技术人才优势， 在市场开发中历练人才核心竞争力。铁路特种集装箱业务在箱型改进和新箱型研发方 面精益求精，根据不同品类货品运输的实际运用情况改进箱型，最大程度适应市场需 求；公司在精细化工品运输和液体食品运输方面已逐渐形成市场积累，未来将逐步放 量显现规模化效应。报告期内公司加大了冷链市场的开发力度，顺应“一带一路”战 略方向，结合国家对农产品冷链的支持政策，开通了东盟和广西水果运输班列，随着 国家和铁路总公司对农产品冷链运输的支持政策的出台，铁路冷链业务将显现极大的 核心竞争力。 第四节 管理层讨论与分析 一、管理层讨论与分析 2015年，公司在经济下行压力下持续经受考验，按照董事会下达的经营任务，时 刻将风险控制放在首位，积极应对政策和市场变化，努力消化减利因素。 （一）公司经营经受严峻考验。面对实体经济持续下行，主营业务遭遇巨大冲击 的不利形势，公司坚持扩大市场的思路，努力促进主营业务稳定开展，中小板块持续 经营，全力应对经济下行考验。报告期内特种箱业务发送量小幅增长1.66%，沙鲅铁 路货物到发量同比下滑16.32%。 （二）市场风险有效控制。受相关政策调整和市场普遍下滑的双重冲击，报告期 公司既有业务收益受到较大影响，公司积极应变，稳健操作，时刻将风险控制放在首 位。努力消化政策影响，科学配置资源，规范经营行为，提升经营质量。对风险较高 的经营项目总部全方位掌控。在风险可控的前提下，加大新箱投放量，强化货源营销， 稳健运作特种箱、钢材供应链等项目，增利增收。充分利用融资优势，合理筹划使用 资金，降低财务费用，保障资金需求及安全。在复杂多变的市场环境中，有效规避了 风险，确保了经营安全。 （三）重点经营项目有序推进。积极开发重点物流项目，借助铁路总公司大力发 展集装化运输的有利契机，加强市场合作，干散货箱氧化铝等全程物流项目稳定增量； 煤炭、焦炭运输项目顺利启动；各类罐式箱的经营模式和收益不断优化，业务链条向 上下游产品延伸；冷藏箱由西南至北京等地的热带水果物流项目，在试运基础上积极 推进。沙鲅铁路加强区域货源联合营销，积极应对运量下滑。大连“连海金源”楼盘采 取灵活的销售策略，销售量同比较大幅度提升；太原地产项目达到设计条件，售楼处 开放蓄客；大连冷链物流园区项目完成项目定位，进入开工准备；加气混凝土项目基 本完工。 （四）内控管理进一步优化。报告期公司不断优化内控管理制度、办事流程。强 化信息技术应用，既有管理系统稳定运行，特种箱SAP物流网络业务系统上线应用， 信息集成和共享程度不断提升。进一步加强决策管理和执行力度，维护制度权威，规 范管理行为，整治典型问题，强化审计监督，公司内部治理环境不断改善。 （五）安全生产保持稳定局面。全面加强安全风险管理，围绕铁路业务，先后开 展安全专项检查、专项评估和季节性安全攻关活动。不断强化安全机制落实，强化各 级管理人员安全责任落实，强化各项安全控制措施落实。特种箱箱体质量和运营安全 得到保障；沙鲅铁路运输、人身安全有效控制，公司安全生产保持稳定，实现了安全 年。 （六）企业责任与价值较好体现。牢记公司责任，履行应尽义务，发挥集体力量。 深入开展“三严三实”活动，切实关心爱护员工，在经营困难形势下，保持员工收入稳 定，加强中小板块扶持，组织员工健康体检、徒步健身，减少员工异地通勤数量，提 高困难员工补贴标准，解决一线生产生活困难；“三不让”帮扶救助和送温暖。切实维 护股东权益，密切投资者关系，加强中小股东和媒体交流。在国家发改委、中国物流 与采购联合会组织的物流行业年度统计调查中，公司入选中国物流企业50强。 二、报告期内主要经营情况 报告期公司完成收入63.16亿元，同比增长6.95%；实现净利润2.81亿元，同比 减少17.72%。 (一) 主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 6,316,022,527.68 5,905,658,263.86 6.95 营业成本 5,792,368,018.32 5,337,486,080.52 8.52 销售费用 40,577,741.25 30,329,661.26 33.79 管理费用 86,787,300.56 72,796,444.44 19.22 财务费用 42,357,061.48 46,320,299.96 -8.56 经营活动产生的现金流量净额 422,724,156.71 579,063,764.51 -27.00 投资活动产生的现金流量净额 -639,398,043.76 -627,716,552.77 -1.86 筹资活动产生的现金流量净额 509,290,074.40 348,243,762.53 46.25 研发支出 销售费用：本报告期针对市场加强营销业务。 筹资活动产生的现金流量净额：本报告期发行2013年公司债（第二期）及支付现金 股利等。 1. 收入和成本分析 报告期内公司铁路特种集装箱业务、委托加工贸易业务、房地产业务实现了收入 同比增长，铁路货运及临港物流业务收入同比下降。 (1). 主营业务分行业情况 单位:万元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比上年增减 （%） 铁路特种集装箱业务 126,823.89 107,371.18 15.34 13.66 16.28 减少1.90个百分点 铁路货运及临港物流业务 122,310.58 103,588.28 15.31 -22.38 -21.04 减少1.44个百分点 委托加工贸易业务 360,697.43 355,177.39 1.53 18.90 18.48 增加0.35个百分点 铁路客运业务 7,126.23 2,128.35 70.13 -19.08 增加7.04个百分点 房地产业务 11,053.26 8,511.26 23.00 49.70 66.84 减少7.91个百分点 其它业务 3,590.86 2,460.34 31.48 1.16 -9.26 增加7.87个百分点 合计 631,602.25 579,236.80 8.29 6.95 8.52 减少1.33个百分点 主营业务分行业情况的说明 ① 铁路特种集装箱业务 报告期公司加大了特箱板块的发展力度，开拓新市场、开发新客户、开展新项目， 努力克服由于经济结构调整造成水泥箱等适箱货源减少及木材箱完全退出等不利影 响。一是积极响应市场加快发展现代物流和集装化运输的需求，巩固优势箱型市场地 位，扩展新箱型市场空间。报告期干散货箱、不锈钢罐箱、框架罐箱业务运量同比增 加2.77万TEU。二是加大了特箱板块的投入。公司在报告期建造并上线运行各类新 箱近6千只，全部淘汰了老式木材箱，保障了特箱业务优势箱型的长远发展。报告期 内完成特箱发送量54.04万TEU较上年同期53.16万TEU增加了0.88万TEU，同比 增加1.66%；实现营业收入12.68亿元，同比增长13.66%。 ② 铁路货运及临港物流业务 受区域经济环境影响，钢铁、有色金属冶炼、加工、煤炭等行业持续低迷，公司 铁路货运及临港物流业务的货运量持续减少。公司面临不利局面，主动出击多方承揽 货源，开展物流代理业务等措施克服困难因素，实现了金属矿、粮食等部分货源同比 运量增加。全年完成货物到发量3,737.4万吨，较上年4,466.4万吨减少了729.0万吨， 同比下降16.32%。运量减少导致报告期该业务收入12.23亿元同比减少22.38%。 ③ 铁路客运业务 报告期公司铁路客运业务基本稳定，实现营业收入0.71亿元，与上年持平。 ④ 委托加工贸易业务 为了应对报告期不利的经济环境，缓解公司经营压力，报告期公司继续开展钢材 供应链项目并稳定经营模式、控制业务规模。报告期累计销售委托加工钢坯222.6万 吨，较上年同比增加62.96%。实现销售收入36.07亿元，毛利0.55亿元，毛利率同 比增加0.35%。 ⑤ 房地产业务 为了应对房地产行业的持续低迷状况，报告期内公司加大了在售房源的促售力度， 销量较上年同期有较大幅度增加，报告期实现营业收入1.11亿元，同比增加0.37亿 元，增加49.70%。 ⑥ 其他业务 报告期公司加强了其他业务的成本控制管理，全年累计实现营业收入0.36亿元比 上年略增，营业成本同比减少9.26%，毛利率31.5%比上年同期提升了7.87个百分点。 (2). 成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总 成本比例 (%) 上年同期金额 上年同期 占总成本 比例(%) 本期金额较 上年同期变 动比例(%) 情况 说明 铁路特 种集装 箱业务 人工成本 52,695,531.30 0.91 39,240,778.30 0.74 34.29 折旧 96,480,927.02 1.67 109,151,730.78 2.05 -11.61 营运成本 924,535,369.43 15.96 775,013,863.40 14.52 19.29 合计 1,073,711,827.75 18.54 923,406,372.48 17.30 16.28 铁路货 运及临 港物流 业务 人工成本 126,936,053.68 2.19 124,160,484.75 2.33 2.24 折旧 34,803,000.44 0.60 35,000,062.61 0.66 -0.56 营运成本 874,143,719.97 15.09 1,152,720,707.61 21.60 -24.17 合计 1,035,882,774.09 17.88 1,311,881,254.97 24.58 -21.04 委托加 工贸易 业务 委托加工成本 3,551,773,873.37 61.32 2,997,769,102.74 56.16 18.48 合计 3,551,773,873.37 61.32 2,997,769,102.74 56.16 18.48 人工成本 5,264,628.72 0.09 6,425,559.81 0.12 -18.07 铁路客 运业务 折旧 15,909,372.43 0.27 19,732,759.62 0.37 -19.38 营运成本 109,538.02 0.002 142,223.05 0.00 -22.98 合计 21,283,539.17 0.37 26,300,542.48 0.49 -19.08 房地产 业务 房地产产品成本 77,735,256.38 1.34 44,162,728.69 0.83 76.02 人工成本 4,436,996.45 0.08 4,704,239.96 0.09 -5.68 折旧 137,001.23 0.002 52,496.42 0.00 160.97 营运成本 2,803,364.94 0.05 2,095,617.10 0.04 33.77 合计 85,112,619.00 1.47 51,015,082.17 0.96 66.84 其它 人工成本 6,098,682.37 0.11 5,948,593.54 0.11 2.52 折旧 678,977.19 0.01 2,554,017.98 0.05 -73.42 营运成本 17,825,725.38 0.31 18,611,114.16 0.35 -4.22 合计 24,603,384.94 0.42 27,113,725.68 0.51 -9.26 总计 5,792,368,018.32 100.00 5,337,486,080.52 100.00 8.52 成本分析其他情况说明 报告期公司向前五名供应商采购的成本总额为24.28亿元，占公司全部采购成本 的45.82%。 2. 费用 报告期内公司管理费用、财务费用、所得税同比变动不大。 销售费用本报告期发生额4,057.77万元，较上期增加33.79%，主要是本报告期 针对市场加强营销活动。 3. 现金流 单位：万元 项 目 本期金额 上期金额 增减比例(%) 主要原因 经营活动产生的现金流量净额 42,272.42 57,906.38 -27.00 投资活动产生的现金流量净额 -63,939.80 -62,771.66 -1.86 筹资活动产生的现金流量净额 50,929.01 34,824.38 46.25 本报告期发行2013年公司债 (第二期)及支付现金股利等。 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 资产及负债状况 单位：万元 项目名称 本期期末数 本期期末 数占总资 产的比例 （%） 上期期末 数 上期期末 数占总资 产的比例 （%） 本期期末 金额较上 期期末变 动比例（%） 情况说明 应收票据 2,173.73 0.29 10,089.94 1.50 -78.46 本报告期末银行承兑汇票存 量减少。 其他应收款 11,106.83 1.47 7,775.99 1.16 42.83 本报告期应收增值税流转额 增加。 存货 233,526.54 30.89 234,977.31 35.05 -0.62 本报告期原材料减少等。 其他流动资产 52,151.78 6.90 15,759.71 2.35 230.92 本报告期委托银行理财业务 增加。 长期股权投资 6,671.50 0.88 5,007.59 0.75 33.23 本报告期增加长期股权投 资。 固定资产 234,774.88 31.06 211,714.80 31.58 10.89 本报告期购造箱资产等增 加。 无形资产 12,276.14 1.62 5,053.42 0.75 142.93 本报告期增加土地、房屋使 用权。 应付账款 36,200.58 4.79 18,641.49 2.78 94.19 本报告期应付造箱款等增 加。 应付股利 3,563.44 0.47 2,089.90 0.31 70.51 本报告期应付股利增加。 其他应付款 9,757.09 1.29 6,167.43 0.92 58.20 本报告期质保金增加。 一年内到期的 非流动负债 74,882.60 9.91 发行的2013年公司债（第一 期）将于一年内到期兑付。 (四) 行业经营性信息分析 公司的核心业务为铁路特种集装箱业务、铁路货运及临港物流业务，属于交通运 输行业中的铁路运输业。受国家经济结构调整的影响，2015年我国铁路完成货物周转 量23,754亿吨公里，同比下降13.7%。公司铁路特种集装箱业务通过加大资产投入， 开发新市场、新业务等措施，报告期发送量同比略有增长。公司沙鲅铁路受宏观及区 域经济环境影响，煤炭、钢铁等货物发送量减少幅度较大，报告期内到发量下降16.3%。 为了应对宏观经济对铁路运输造成的影响，中国铁路总公司正在积极推进运输组 织改革创新，增强铁路的市场竞争力，大力推进铁路货运改革，加快推动铁路货运向 现代物流转型发展。与公司铁路特种箱核心业务发展的相关分析详见本报告本节“三、 公司关于公司未来发展的讨论与分析”中关于行业竞争格局和发展趋势的说明。 (五) 投资状况分析 1、 对外股权投资总体分析 本报告期末公司对外股权投资金额为6,671.5万元，较上年期末同比增加33.23%， 主要为本年新增对外股权投资。 (1) 重大的非股权投资 单位:万元 币种:人民币 项目名称 项目金额 项目进度 本年度投入金额 累计实际投入金额 项目收益情况 购置铁路特种集装箱 29,389.24 100% 29,389.24 29,389.24 未单独核算 冷链物流基地 36,500.00 337.57 29,300.02 尚未完工 加气混凝土项目 13,700.00 90% 4,903.52 11,263.55 尚未完工 合计 79,589.24 34,630.33 69,952.81 (六) 主要控股参股公司分析 （1）主要子公司经营情况 单位：万元 币种：人民币 公司名称 业务性质 主要产品或 服务 注册资本 总资产 净资产 净利润 北京中铁铁龙多式联运 有限公司 物流 货运、货代等 20,000 24,007.27 21,488.25 5,773.83 铁龙营口实业有限责任 公司 临港物流 仓储运输 9,363 22,313.01 20,745.30 6,588.61 中铁铁龙（营口）国际物 流贸易有限公司 贸易、物流 货代、贸易、 仓储 8,000 79,978.31 8,946.99 3,312.70 中铁铁龙（大连）冷链物 流有限公司 仓储、物流 仓储、货代、 租赁 5,000 32,373.75 6,963.32 -35.80 大连铁龙混凝土有限公 司 建材生产 混凝土搅拌 与销售 2,200 14,427.12 2,373.51 -187.68 大连铁龙房地产开发有 限公司 房地产 房屋开发与 销售 2,000 213,228.54 5,973.62 536.92 沈阳市华榕出租汽车有 限公司 汽车出租 汽车客运出 租 1,000 1,104.28 999.36 -15.89 营口市鲅鱼圈区华铁铁 路称重公正计量有限责 任公司 铁路称重 铁路称重公 正计量 100 882.74 851.33 553.33 中铁铁龙（大连）置业代 理有限公司 代理业 房屋租售代 理；物业管理 100 130.27 100.30 0.18 大连铁龙安居物业管理 有限公司 物业 物业管理 300 483.63 300.34 0.63 北京嘉铁多式联运咨询 服务有限公司 咨询 咨询服务 160 223.85 203.29 43.24 上海铁洋多式联运有限 公司 国际船舶代 理 货运、货代等 USD172.48 5,413.02 4,191.95 -175.14 中铁铁龙（大连）供应链 管理有限公司 供应链管理 物流、货代 1000 3,822.99 1,002.00 -28.82 （2）对公司净利润影响达到10%以上的子公司的情况 单位：万元 币种：人民币 公司名称 营业收入 营业利润 净利润 北京中铁铁龙多式联运有限公司 37,754.56 7,728.06 5,773.83 铁龙营口实业有限责任公司 17,209.28 8,951.11 6,588.61 中铁铁龙（营口）国际物流贸易有限公司 374,334.18 4,420.76 3,312.70 三、公司关于公司未来发展的讨论与分析 (一) 行业竞争格局和发展趋势 2015年实体经济整体受国内外需求减少影响呈现下滑趋势，国际经济环境恶化带 来的需求减少、国内传统行业产能过剩结构性调整联合导致制造业开工率不足、工业 用电量增长率下滑。经济形势对公司传统业务形成冲击，在本公司具体体现为沙鲅铁 路货运量减少、铁路特种集装箱业务利润水平下滑等方面。 铁路总公司2015年初发布了《关于加快发展铁路集装箱与集装化运输的实施意 见》和《关于加快发展集装箱国际物流的实施意见》，提出大力发展集装箱并设计了 发展规划，后继根据货运改革精神又发布了《关于加快推进铁路现代物流发展的意见》， 核心内容都利好公司特种集装箱业务板块。同时，针对铁路冷藏箱业务，公司积极参 与到铁总冷链物流规划设计探讨中，并联合铁路系统其它运营主体共同开发冷链市场。 基于以上有利形势，公司拟加大特种箱业务和冷链业务的总体资产投入以顺应铁路集 装箱业务的整体拓展。同时，公司也积极关注铁路货运改革过程中的各种政策变化， 寻求机遇、防范风险，努力加快公司特箱业务的发展。 根据以上宏观环境和行业分析，公司在铁路特种集装箱业务方面前景向好、业务 量相对稳定。随着内部管理精细化水平提升和业务经验的积累、物流服务质量不断提 升，铁路特种集装箱业务会成为公司更加市场化、更具备竞争力的业务板块。 (二) 公司发展战略 紧紧抓住铁路货运改革的机遇，以市场需求为导向，以铁总推进铁路集装箱发展 和集装化运输大原则为指导思想，突出铁路特种箱在公司业务板块中的战略核心地位， 快速推进铁路特种箱业务发展。 沙鲅铁路发挥区域优势，创新营销方式，优化运输组织，提高服务质量，全力提 高货物到发总量和综合创利能力。 其它属于效益监控型的业务板块，以控制风险为主，不再新增投资。 在传统业务板块基础上运用互联网思维创新传统业务模式、发挥上市公司资金优 势创新投融资体系。 (三) 经营计划 本着积极稳健、长远发展的原则，公司安排2016年度收入及成本费用计划为： 收入58亿元，成本费用55亿元。 (四) 可能面对的风险 预期宏观经济形势短期内不会有明显改善，可能对公司的铁路货运及临港物流业 务、房地产业务等有持续的影响，公司将密切关注宏观形势和行业走向，力求最大程 度降低不利影响。 四、公司因不适用准则规定或特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明 □适用 √不适用 第五节 重要事项 一、普通股利润分配或资本公积金转增预案 (一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况 报告期内公司现金分红政策没有发生变化，按照《公司章程》的相关规定，公司 在报告期内拟定了2014年度现金利润分配方案并已实施完毕。 (二) 公司近三年（含报告期）的普通股利润分配方案或预案、资本公积金转增股本方 案或预案 单位：元 币种：人民币 分红 年度 每10股 送红股 数（股） 每10股派 息数(元) （含税） 每10股转 增数（股） 现金分红的数额 （含税） 分红年度合并报表 中归属于上市公司 股东的净利润 占合并报表中归属 于上市公司股东的 净利润的比率(%) 2015年 0.70 91,386,531.18 281,121,967.30 32.51 2014年 0.80 104,441,749.92 341,648,876.01 30.57 2013年 (三) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润 分配预案的，公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划 □适用 √不适用 二、承诺事项履行情况 √适用 □不适用 (一) 公司、股东、实际控制人、收购人、董事、监事、高级管理人员或其他关联方 在报告期内或持续到报告期内的承诺事项 承诺背 景 承诺 类型 承诺方 承诺 内容 承诺时 间及期 限 是 否 有 履 行 期 限 是否 及时 严格 履行 如未能 及时履 行应说 明未完 成履行 的具体 原因 如未能 及时履 行应说 明下一 步计划 收购报 告书或 权益变 动报告 书中所 作承诺 解决同 业竞争 中铁集装 箱公司 1、本公司在目标股份过户到本公司名下 后将不在中国境内外，直接或间接从事 或参与任何在商业上对铁龙公司有竞争 的业务及活动；2、本公司在目标股份过 户到本公司名下后将不直接或间接对铁 龙公司开展有竞争或可能构成竞争的业 务、活动或拥有对铁龙公司业务及商业 活动构成竞争的经济实体的权益；3、在 目标股份过户到本公司名下后，本公司 如将本公司或本公司下属公司的业务转 让予铁龙公司，本公司将不保留与该等 业务有竞争或可能构成竞争的业务。 2004 年12 月7 日，长 期 否 是 与重大 资产重 组相关 的承诺 解决同 业竞争 中铁集装 箱公司 1、特种箱资产业务转让给铁龙物流后， 中铁集装箱及其下属公司不得单独或与 任何在转让业务领域内与铁龙物流竞争 的第三方以任何形式从事转让业务，包 括但不限于下列行为：（1）直接或间接 参加与转让业务相同或相似的业务；（2） 协助或许可任何与铁龙物流在业务领域 内竞争的第三方从事或推广与铁龙物流 相同或者相似的业务。2、特种箱资产及 业务交割日后，中铁集装箱及其下属公 司如以任何方式从事转让业务，中铁集 装箱承诺将终止该等转让业务的从事， 或在铁龙物流接受的前提下，将所从事 的该等转让业务转让给铁龙物流。3、中 铁集装箱的投资行为如可能与铁龙物流 构成同业竞争，只有在中铁集装箱不再 是铁龙物流的关联方后，才能从事上述 控股或投资行为。 2015 年12 月30 日，长 期 否 是 其他承 诺 股份限 售 控股股东 和持股 5%以上股 东以及全 体董、监、 高人员 自2015年7月8日起的未来6个月内， 不减持所持有的铁龙物流股票。 2015 年7月 8日至 2016 年1月 8日 是 是 三、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况 □适用 √不适用 四、董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 (一) 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 □适用 √不适用 (二) 董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明 □适用 √不适用 (三) 董事会对重要前期差错更正的原因及影响的分析说明 □适用 √不适用 五、聘任、解聘会计师事务所情况 单位：万元 币种：人民币 现聘任 境内会计师事务所名称 致同会计师事务所（特殊普通合伙） 境内会计师事务所报酬 120 境内会计师事务所审计年限 4 名称 报酬 内部控制审计会计师事务所 致同会计师事务所（特殊普通合伙） 35 保荐人 中德证券有限责任公司 聘任、解聘会计师事务所的情况说明 □适用 √不适用 六、破产重整相关事项 □适用 √不适用 七、重大诉讼、仲裁事项 □适用 √不适用 八、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚 及整改情况 □适用 √不适用 九、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励情况及其影响 □适用 √不适用 十、重大关联交易 √适用 □不适用 (一) 与日常经营相关的关联交易 1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项 事项概述 查询索引 2015年3月19日公司发布了《关于预计2015年日常关 联交易的公告》，报告期内公司与公告中的各关联人发 生的日常关联事项与预计基本一致，没有重大变化。具 体情况可参见公司与本年报同时披露的公司《关于预计 2016年日常关联交易的公告》。 http://static.sse.com.cn/disclosure/listedinfo/announcement/ c/2015-03-18/600125_20150319_6.pdf 2、 临时公告未披露的事项 □适用 √不适用 十一、重大合同及其履行情况 (一) 托管、承包、租赁事项 □适用 √不适用 (二) 担保情况 □适用 √不适用 (三) 委托他人进行现金资产管理的情况 1、 委托理财情况 √适用 □不适用 单位:万元 币种:人民币 受托人 委托理财产品类型 委托理财金 额 委托理财起 始日期 委托理财终 止日期 报酬确 定方式 实际收回 本金金额 实际获得 收益 是否经 过法定 程序 计提减值 准备金额 是否关 联交易 是否 涉诉 关联 关系 中国民生银行股份有限 公司 银行浮动收益保本型 理财产品 5,000.00 2014-12-12 2015-12-11 固定收 益率 5,000.00 308.39 是 否 否 上海浦发银行股份有限 公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 3,000.00 2015-6-8 2015-7-7 浮动收 益率 3,000.00 13.44 是 否 否 上海浦发银行股份有限 公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 3,000.00 2015-6-8 2015-9-5 浮动收 益率 3,000.00 39.58 是 否 否 上海浦东发展银行股份 有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 4,000.00 2015-7-17 2015-8-16 浮动收 益率 4,000.00 17.26 是 否 否 上海浦东发展银行股份 有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 4,000.00 2015-8-10 2015-9-9 浮动收 益率 4,000.00 16.77 是 否 否 上海浦东发展银行股份 有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 4,000.00 2015-8-10 2015-9-9 浮动收 益率 4,000.00 16.77 是 否 否 上海浦东发展银行股份 有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-9-1 2015-12-8 浮动收 益率 5,000.00 67.12 是 否 否 上海浦东发展银行股份 有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-9-8 2015-12-15 浮动收 益率 5,000.00 67.12 是 否 否 上海浦东发展银行股份 有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-9-18 2015-12-17 浮动收 益率 5,000.00 58.56 是 否 否 上海浦东发展银行股份 有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-9-18 2015-12-17 浮动收 益率 5,000.00 58.56 是 否 否 上海浦东发展银行股份 有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-9-24 2015-12-23 浮动收 益率 5,000.00 58.56 是 否 否 上海浦东发展银行股份 银行浮动收益非保本 5,000.00 2015-12-9 2016-3-8 浮动收 是 否 否 有限公司 型理财产品 益率 上海浦东发展银行股份 有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-12-9 2016-3-8 浮动收 益率 是 否 否 上海浦东发展银行股份 有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-12-9 2016-3-8 浮动收 益率 是 否 否 平安银行股份有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-12-9 2016-4-28 浮动收 益率 是 否 否 平安银行股份有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-12-9 2016-4-28 浮动收 益率 是 否 否 平安银行股份有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-12-9 2016-4-28 浮动收 益率 是 否 否 平安银行股份有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-12-10 2016-4-28 浮动收 益率 是 否 否 平安银行股份有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-12-10 2016-4-28 浮动收 益率 是 否 否 平安银行股份有限公司 银行浮动收益非保本 型理财产品 5,000.00 2015-12-10 2016-4-28 浮动收 益率 是 否 否 合计 / 93,000.00 / / / 48,000.00 722.13 / / / / 逾期未收回的本金和收益累计金额（元） 委托理财的情况说明 期末委托理财余额45,000万元。 2、 委托贷款情况 √适用 □不适用 单位:万元 币种:人民币 借款方名称 委托贷款金额 贷款期限 贷款利率 借款用途 抵押物或 担保人 是否逾期 是否关 联交易 是否 展期 是否 涉诉 关联 关系 投资盈亏 大连体育中心开发建设投资有限公司 4,300.00 122天 7.30% 采购 否 否 否 否 106.38 大连体育中心开发建设投资有限公司 4,000.00 243天 7.30% 采购 否 否 是 否 197.10 大连百翔项目开发投资有限公司 5,000.00 218天 10.00% 采购 否 否 否 否 302.78 大连呈翔贸易有限公司 5,000.00 236天 10.00% 采购 否 否 否 否 327.78 大连思创信息材料有限公司 5,000.00 309天 10.00% 采购 否 否 否 否 429.16 3、 其他投资理财及衍生品投资情况 □适用 √不适用 十二、其他重大事项的说明 □适用 √不适用 十三、积极履行社会责任的工作情况 (一) 社会责任工作情况 内容详见公司与本报告同时披露的2015年度社会责任报告全文。 十四、可转换公司债券情况 □适用 √不适用 第六节 普通股股份变动及股东情况 一、 普通股股本变动情况 (一) 普通股股份变动情况表 1、 普通股股份变动情况表 报告期内，公司普通股股份总数及股本结构未发生变化。 (二) 限售股份变动情况 □适用 √不适用 二、 证券发行与上市情况 (一) 截至报告期内证券发行情况 单位：亿股 币种：人民币 股票及其衍生 证券的种类 发行日期 发行价格（或 利率） 发行数 量 上市日期 获准上 市交易 数量 交易终止日 期 可转换公司债券、分离交易可转债、公司债类 2013年公司债第一期 2014-5-9 5.80% 7.5 2014-6-9 6.0 2016-5-9 2013年公司债第二期 2015-11-30 3.77% 6.0 2015-12-24 7.5 2018-11-30 截至报告期内证券发行情况的说明（存续期内利率不同的债券，请分别说明）： 报告期内公司发行公司债券的情况详见本报告第十节“公司债券相关情况”。 三、 股东和实际控制人情况 (一) 股东总数 截止报告期末普通股股东总数(户) 118,220 年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数(户) 113,788 (二) 截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表 单位:股 前十名股东持股情况 股东名称 （全称） 报告期内增 减 期末持股数 量 比例(%) 持有有 限售条 件股份 数量 质押或冻 结情况 股东 性质 股份 状态 数 量 中铁集装箱运输有限责任公司 207,554,700 15.90 无 国有法人 大连铁路经济技术开发总公司 184,193,104 14.11 无 国有法人 中国证券金融股份有限公司 37,974,450 37,974,450 2.91 无 国有法人 科威特政府投资局－自有资金 4,338,310 27,756,472 2.13 无 境外法人 君康人寿保险股份有限公司－万 能保险产品 21,230,929 21,230,929 1.63 无 其他 中央汇金资产管理有限责任公司 15,758,200 15,758,200 1.21 无 （未完）  |