[年报]岭南园林:2015年年度报告
岭南园林股份有限公司 2015年年度报告 2016年03月 第一节 重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人尹洪卫、主管会计工作负责人杜丽燕及会计机构负责人(会计主管人员)黄科 文声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本公司请投资者认真阅读本年度报告全文，并特别注意下列风险因素 1、园林业务板块快速发展产生的财务风险 报告期内，公司原有主营业务园林板块得到了迅速发展，随着公司总部管理平台的建设， 承建工程项目不断增加，且由于工程施工行业的“前期垫付、分期结算、分期收款”运营模 式，使得业务规模的扩张能力在一定程度上依赖于资金的周转状况，并可能使公司面临经营 活动现金流量净额波动的风险及应收账款风险。为解决公司现金流问题，公司不断在拓宽融 资渠道，加强业务结算，落实应收款回收的责任制等工作上努力，以减少公司的财务风险。 2、经营管理风险 公司自2014年对接资本市场后，借鉴资本市场的良好契机与平台资源，公司快速转型升 级涉足文化旅游行业，并购了恒润科技，并成立了产业并购基金，新型产业的涉足及整合给 公司后续的战略发展的实施奠定了基础。同时，由于公司的资产、业务、人员等方面的规模 都在迅速扩大，将在发展战略、制度建设、运营管理、资金管理、内部控制建设、引进及培 养优秀人才等方面面临更大的挑战。为此，公司成立了专门的战略投资研究小组，并积极借 助外部专业团队力量，为公司战略发展提供专业的指导，同时建立更为健全的管理制度，为 公司的高效管理提供保障。 3、市场竞争加剧的风险 受宏观经济及行业本身的限制和发展趋势影响，行业竞争尤为激烈，存在工程毛利率下 滑，盈利减少的风险。面对激烈的市场竞争，公司在发展现有园林主业的基础上，加快转型 升级步伐，从施工型企业向管理型企业转型、传统的园林主业逐步向新产业方向转型，并不 断加强内部管理控制，优化组织结构，提高核心竞争力，将不利因素降到最低。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以2016年3月11日总股本399,836,207 为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.34元（含税），送红股0股（含税），不以公积 金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ........................................................................................................ 2 第二节 公司简介和主要财务指标 .................................................................................................... 6 第三节 公司业务概要 ...................................................................................................................... 11 第四节 管理层讨论与分析 .............................................................................................................. 15 第五节 重要事项 .............................................................................................................................. 33 第六节 股份变动及股东情况 .......................................................................................................... 61 第七节 优先股相关情况 .................................................................................................................. 68 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .......................................................................... 69 第九节 公司治理 .............................................................................................................................. 76 第十节 财务报告 .............................................................................................................................. 82 第十一节 备查文件目录 ................................................................................................................ 192 释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、岭南园林 指 岭南园林股份有限公司 岭南苗木、苗木公司 指 东莞市岭南苗木有限公司 岭南设计、设计公司 指 岭南园林设计有限公司（曾用名：东莞市岭南景观及市政规划设计有 限公司） 信扬电子、信扬科技 指 东莞市信扬电子科技有限公司 岭南绿化 指 东莞市岭南园林绿化有限公司 岭南建设 指 东莞市岭南园林建设有限公司 恒润科技、上海恒润 指 上海恒润数字科技有限公司 报告期、本报告期 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 广东证监局 指 中国证券监督管理委员会广东监管局 深交所 指 深圳证券交易所 广发证券、保荐机构、主承销商 指 广发证券股份有限公司 正中珠江、会计师 指 广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙） 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 岭南园林 股票代码 002717 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 岭南园林股份有限公司 公司的中文简称 岭南园林 公司的外文名称（如有） LingNan Landscape Co.,Ltd. 公司的法定代表人 尹洪卫 注册地址 东莞市东城区光明大道27号金丰大厦A栋301室 注册地址的邮政编码 523125 办公地址 东莞市东城区光明大道27号金丰大厦A栋301室 办公地址的邮政编码 523125 公司网址 http://www.lnlandscape.com 电子信箱 ln@lnlandscape.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 秋天 联系地址 东莞市东城区光明大道27号金丰大厦A 栋301室 电话 0769-22500085 传真 0769-22492600 电子信箱 ln@lnlandscape.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券日报》、《证券时报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、注册变更情况 组织机构代码 91441900708010087G 公司上市以来主营业务的变化情况（如 有） 无变更 历次控股股东的变更情况（如有） 无变更 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 广州市越秀区东风东路555号 1001-1008房 签字会计师姓名 王韶华、林恒新 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 √ 适用 □ 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 中信建投证券股份有限公司 北京市东城区朝内大街2号凯 恒中心B、E座3层 吕晓峰、邱荣辉 2014年2月19日至2015年 10月8日 广发证券股份有限公司 广州市天河区天河北路 183-187号大都会广场43楼 胡涛、陈家茂 2015年10月8日至2017年 12月31日 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 √ 适用 □ 不适用 财务顾问名称 财务顾问办公地址 财务顾问主办人姓名 持续督导期间 广发证券股份有限公司 广州市天河区天河北路 183-187号大都会广场43楼 胡涛、陈家茂 六、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2015年 2014年 本年比上年增减 2013年 营业收入（元） 1,888,861,160.97 1,088,192,851.22 73.58% 805,391,015.68 归属于上市公司股东的净利润 （元） 167,951,055.82 117,011,557.60 43.53% 96,630,043.11 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润（元） 165,041,427.89 117,369,388.82 40.62% 95,862,226.71 经营活动产生的现金流量净额 （元） -137,327,609.08 -191,839,795.53 28.42% -31,497,157.56 基本每股收益（元/股） 0.52 0.37 40.54% 0.34 稀释每股收益（元/股） 0.51 0.37 37.84% 0.34 加权平均净资产收益率 19.87% 17.74% 上升2.13个百分点 25.58% 2015年末 2014年末 本年末比上年末增减 2013年末 总资产（元） 3,635,664,557.80 1,913,494,513.20 90.00% 1,204,604,975.51 归属于上市公司股东的净资产 （元） 958,678,462.57 753,149,284.45 27.29% 426,137,726.85 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 222,395,643.10 419,939,596.97 476,803,265.85 769,722,655.05 归属于上市公司股东的净利润 23,559,365.01 46,530,954.91 47,093,870.31 50,766,865.59 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 22,673,761.41 46,532,188.32 46,241,323.94 49,594,154.22 经营活动产生的现金流量净额 -71,217,941.93 -30,958,272.56 -117,471,509.12 82,320,114.53 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2015年金额 2014年金额 2013年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） -100,558.82 -78,442.14 -26,521.01 越权审批或无正式批准文件的税收返还、 减免 0.00 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 切相关，按照国家统一标准定额或定量享 3,765,232.22 994,700.00 826,717.00 受的政府补助除外） 计入当期损益的对非金融企业收取的资金 占用费 0.00 企业取得子公司、联营企业及合营企业的 投资成本小于取得投资时应享有被投资单 位可辨认净资产公允价值产生的收益 0.00 非货币性资产交换损益 0.00 委托他人投资或管理资产的损益 0.00 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提 的各项资产减值准备 0.00 债务重组损益 0.00 企业重组费用，如安置职工的支出、整合 费用等 0.00 交易价格显失公允的交易产生的超过公允 价值部分的损益 0.00 同一控制下企业合并产生的子公司期初至 合并日的当期净损益 0.00 与公司正常经营业务无关的或有事项产生 的损益 0.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保 值业务外，持有交易性金融资产、交易性 金融负债产生的公允价值变动损益，以及 处置交易性金融资产、交易性金融负债和 可供出售金融资产取得的投资收益 0.00 单独进行减值测试的应收款项减值准备转 回 0.00 对外委托贷款取得的损益 0.00 采用公允价值模式进行后续计量的投资性 房地产公允价值变动产生的损益 0.00 根据税收、会计等法律、法规的要求对当 期损益进行一次性调整对当期损益的影响 0.00 受托经营取得的托管费收入 0.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -245,645.37 -1,347,897.38 88,225.36 其他符合非经常性损益定义的损益项目 0.00 0.00 减：所得税影响额 507,490.49 -73,808.30 120,604.95 少数股东权益影响额（税后） 1,909.61 合计 2,909,627.93 -357,831.22 767,816.40 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 1、报告期内主营业务介绍 报告期内，公司在稳健发展原有园林主业的基础上，加快转型升级步伐，并提出“二次创业”的战略 目标：致力于成长为“美丽生活创造者——生态环境与文化旅游运营商”。报告期内，公司全资收购了恒 润科技，打开了进军文化旅游板块的步伐，未来，公司将在稳健发展园林业务的同时，以文化创意基因作 为嫁接通路，以文化旅游作为新战略切入点，积极调配多方资源通过外延式合作或并购整合新产业新机会， 谋求公司自主品牌在消费潜力更为巨大的终端消费市场的价值变现。 园林板块业务：历经17年积淀与发展，公司已奠定了在生态园林领域的行业领先地位，并通过生态园 林全产业链覆盖来不断夯实及丰富自有品牌的生态内涵，取得了“城市园林绿化一级、风景园林工程设计 专项甲级”等在内的多项专业资质，拥有集苗木产销、景观规划设计、园林工程施工及绿化养护的全产业 链集成运营能力，形成了“华北、华西、华东、华南、华中”五大区域运营中心、十余家分公司的业务布 局。公司凭借着良好的服务水平、优质的工程质量、高效的运营管理能力和持续的品牌文化建设，树立了 良好的企业品牌形象和领先的行业竞争地位。 文化旅游板块业务：公司对接资本市场后，借鉴资本市场的资源平台优势，在报告期内，积极整合优 质资源并购了恒润科技，推动及加速文化旅游领域的业务拓展。恒润科技是具备文化创意基因的优质资源， 是涵盖了“创意设计、影视文化、主题高科技文化产品及VR、IP文化创意项目投资运营”的全产业链产业 集群，可为用户提供各类高科技创意数字互动娱乐体验整体解决方案（虚拟现实）。公司通过将生态环境 传统主业优势与恒润科技的文化创意资源有机融合，借助恒润科技主题娱乐内容体验定制能力，使公司比 传统园林企业更具人文体验定制能力，比传统旅游企业更擅于生态环境的塑造。两者的结合发挥了其相融 共生的业务及战略协同作用，提升了公司的整体价值。随着公司发展战略的持续践行，文化创意愈加凸显 其战略支撑作用，将是决定公司战略发展的核心因素。 报告期内，公司实现总营业收入188,886.12万元，较上年同期108,819.29万元增长73.58%；实现利润 总额20,279.24万元，比上年同期14,080.54万元增长44.02%，实现归属于母公司股东的净利润16,795.11 万元，较上年同期11,701.16万元增长43.53%。其中，公司园林业务取得了稳步上升的良好成绩，实现园 林业务板块营业收入174,953.97万元；公司文化创意业务板块对公司整体业绩贡献效果明显，实现营业收 入13,932.14万元，未来，随着公司对文化创意、文化旅游等新型板块的持续投入，该业务板块与园林板 块的协同作用对业绩产生的积极影响将会逐步突显。 2、行业发展情况 近年来，在城市化进程不断推进的背景下，城市居住舒适感和房地产消费水平升级的要求刺激了园林 绿化率不断上升，同时，国家城市规划政策和“园林城市”、“生态城市”等标准也让地方政府在城市建 设中重视园林的营造，这都为生态园林行业进入高速发展通道提供了有利的条件。但由于园林行业存在资 金密集型特征、劳动密集型向知识密集型和技术密集型过渡特征、周期性特征等特点，同时，受行业本身 的限制和发展趋势影响，行业竞争尤为激烈，对园林企业的运作管理面临巨大的挑战。公司全资子公司恒 润科技主营的主题数字体验业务属于文化创意行业的新兴领域，技术壁垒较高，行业前景及发展空间巨大。 面对宏观经济及行业特点等外部因素的影响，公司将继续加强内部管理流程，加强总部监管平台加区域运 营中心的管理模式建设，完善发展战略规划及发展目标，加大对新型产业的投入，加速推动转型升级，鼓 励全员创新思维，以提升公司整体核心竞争力，确保公司的市场竞争优势，达到预期战略目标。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 本报告期内收购恒润科技100%股权 固定资产 较上期增长66.83%，主要系合并恒润科技固定资产所致 无形资产 较上期增长1987.71%，主要系合并恒润科技无形资产所致 在建工程 较上期增长100%，主要系合并恒润科技在建工程所致 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 1、专业能力优势：业务规模与质量奠定行业地位 历经17年积淀与发展，公司已奠定了在生态园林领域的行业领先地位，并通过生态园林全产业链覆盖 来不断夯实及丰富自有品牌的生态内涵，取得了“城市园林绿化一级、风景园林工程设计专项甲级”等在 内的多类型高等级专业资质，拥有集苗木产销、景观规划设计、园林工程施工及绿化养护的全产业链集成 运营能力，形成了“华北、华西、华东、华南、华中”五大区域运营中心、十余家分公司的业务布局。公 司凭借着良好的服务水平、优质的工程质量、高效的运营管理能力和持续的品牌文化建设，树立了良好的 企业品牌形象和领先的行业竞争地位。 2、产业方向优势：产业快速转型升级推动原有业务突破瓶颈 通过借助资本市场的良好资源优势与平台，公司在实现了在原有园林业务快速增长、业绩稳健的提升 的基础上，积极整合优质资源并购了恒润科技，推动及加速文化旅游领域的业务拓展。公司通过将生态环 境传统主业优势与恒润科技的文化创意资源禀赋有机融合，发挥了其相融共生的业务及战略协同作用，同 时积极探索在管理、资金、资源等方面的整合，提升了公司的整体价值。随着公司发展战略的持续践行， 文化创意愈加凸显其战略支撑作用，将是决定公司战略发展的核心因素。 3、人才战略优势：人才理念促进岭南持续发展 公司一直秉承着“唯才是举，海纳百川”的人才理念，不仅在园林工程、景观设计、工程施工、绿化 养护的专业队伍上保持着专业深度，更加注重各类人才梯队的建设，不断拓展不同人才专业领域的幅度， 注重引进和培养多元化、复合型的人才梯队。公司全力为员工打造良好的事业平台，提供广阔的发展空间 和具有行业竞争力的薪酬福利待遇，营造良好的企业文化氛围。报告期内，公司股票期权激励计划首期授 予实施完毕，公司的核心人才队伍与公司发展紧密相连、利益共享，为企业的健康可持续发展奠定了坚实 基础。 4、管理模式优势：区域化建设成效凸显，推动岭南高速增长 在公司战略布局的实施中，区域化建设作为“二次创业”的重要引擎，不断加强和完善区域化建设， 注重主业深耕细作式的发展模式。公司总部将建设成为管理型、资源型、平台型集团中心，各区域将发展 成为公司的业务中心、生产中心和利润中心。华北、华东、华南、华西和华中五大区域经营能力的快速提 升，为公司后续进一步飞跃式发展打下了坚实基础。 5、资本运作优势：资本平台助力岭南快速发展 上市以来，公司加快资本运作步伐，通过成立相关产业基金和多渠道融资，借助外部专业资源力量， 为公司实现战略转型和快速发展提供了坚实的资金保障。 6、品牌形象优势：社会认可度高 公司致力于打造为“美丽生活创造者——生态环境与文化旅游运营商”，一直注重企业信誉和工程质 量，全力推行品牌战略，坚持以客户为中心，快速响应客户需求，持续为客户提供高品质的服务，创造长 期价值，多个项目先后荣获省市级及国家级大奖，公司也非常注重知识产权的累积，持续加强对研发及创 新的投入，获得多项发明专利及实用新型专利。同时，公司并购的恒润科技也具备良好的竞争优势及行业 领先地位优势，提升了公司整体的核心竞争力与品牌形象。 第四节 管理层讨论与分析 一、概述 2015年，在新的宏观政策及激烈的业内竞争的格局下，公司管理层在挑战与机遇并存的外部条件驱动 下，根据公司制定的发展战略、经营目标及提出“二次创业”的战略目标：致力于成长为“美丽生活创造 者——生态环境与文化旅游运营商”，顺利完成了年度各项既定的经营目标计划，实现了产值与利润双增 长，生态园林主业与文化旅游产业板块均步入了良性发展周期。未来，公司在稳健发展现有生态园林业务 的同时，以文化创意基因作为嫁接通路，以文化旅游作为新战略切入点，积极调配多方资源通过内增式发 展、外延式合作或并购整合新产业新机会，将公司打造成一个资源整合平台的同时，谋求公司自主品牌在 消费潜力更为巨大的终端消费市场的价值变观。 报告期内，公司顺利完成重大资产重组并购了恒润科技，推动及加速文化旅游领域的业务拓展，也跨 出了公司快速整合优质资源的第一步，这也是公司在战略布局上跨出的重要一步。公司在实现生态价值和 社会价值的同时，借力具备文化创意基因的优质资产，寻求自有品牌在消费维度的价值延伸，打造集“生 态环境、文化旅游”于一体的生态人文体验产业链。后续，公司管理层将加快各业务板块的整合，高效的 实现战略落实，迅速完成产业布局。 报告期内，公司实现营业收入188,886.12 万元，较上年同期增长了 73.58%，营业成本为133,015.78 万元，较上年同期增长了73.29%，业务保持持续稳定增长态势，实现归属上市公司股东净利润16,795.11 万 元，较上年同期增长43.53%，取得了较好的经营效益。 其中，公司园林业务取得了稳步上升的良好成绩， 实现园林业务板块营业收入174,953.97万元；公司文化创意业务板块对公司整体业绩贡献效果明显，实现 营业收入13,932.14万元（合并2015年7月份至12月份数据），未来，随着公司对文化创意、文化旅游等新 型板块的持续投入，该业务板块与园林板块的协同作用对业绩产生的积极影响将会逐步突显。 报告期内，公司快速发展，办公费用、薪酬等支出较上年度有所增长，另外本期实施股权激励计划对 应的股票期权激励费用增加，本年度管理费用为22,571.48万元，增长了113.62%。财务费用为2,790.42万 元，较上年同期增加279.24%，主要是本期借款增加对应的利息支出有所增加。研发投入6,377.42万元， 较上年同期增长61.98%，主要是本年度加大了科研开发的规模。 二、主营业务分析 1、概述 参见“管理层讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 1,888,861,160.97 100% 1,088,192,851.22 100% 73.58% 分行业 园林工程 1,661,356,811.48 87.96% 1,022,530,777.05 93.97% 62.47% 绿化养护 27,989,388.07 1.48% 25,103,194.14 2.31% 11.50% 景观规划设计 54,383,385.91 2.88% 35,498,499.83 3.26% 53.20% 苗木销售 2,922,819.00 0.15% 2,827,325.00 0.26% 3.38% 文化创意 138,062,661.97 7.31% 0.00 0.00% 100.00% 其他 4,146,094.54 0.22% 2,233,055.20 0.21% 85.67% 分产品 园林工程 1,661,356,811.48 87.96% 1,022,530,777.05 93.97% 62.47% 绿化养护 27,989,388.07 1.48% 25,103,194.14 2.31% 11.50% 景观规划设计 54,383,385.91 2.88% 35,498,499.83 3.26% 53.20% 苗木销售 2,922,819.00 0.15% 2,827,325.00 0.26% 3.38% 文化创意 138,062,661.97 7.31% 0.00 0.00% 100.00% 其他 4,146,094.54 0.22% 2,233,055.20 0.21% 85.67% 分地区 华南 290,322,586.77 15.37% 283,058,939.89 26.01% 2.57% 华北 91,469,891.25 4.84% 130,217,756.82 11.97% -29.76% 华中 275,529,182.36 14.59% 35,182,434.42 3.23% 683.14% 华东 642,323,369.02 34.01% 148,855,855.19 13.68% 331.51% 华西 589,216,131.57 31.19% 488,985,352.56 44.94% 20.50% 国外 0.00 0.00% 1,892,512.34 0.17% -100.00% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 园林工程 1,661,356,811.48 1,206,699,980.14 27.37% 62.47% 64.80% -1.02% 文化创意 138,062,661.97 65,768,230.15 52.36% 100.00% 100.00% 52.36% 分产品 园林工程 1,661,356,811.48 1,206,699,980.14 27.37% 62.47% 64.80% -1.02% 文化创意 138,062,661.97 65,768,230.15 52.36% 100.00% 100.00% 52.36% 分地区 华南 290,322,586.77 213,795,677.05 26.36% 2.57% 0.43% 1.56% 华中 275,529,182.36 204,580,309.28 25.75% 683.14% 564.22% 13.29% 华东 642,323,369.02 417,753,248.53 34.96% 331.51% 318.69% 1.99% 华西 589,216,131.57 426,242,295.94 27.66% 20.50% 24.23% -2.17% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 □ 是 √ 否 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 √ 适用 □ 不适用 1、 2015年3月6日，公司与宁阳县城市资产经营有限公司签署了《宁阳县洸河生态治理景观工程项目合作框架协议》， 项目投资额暂定为4.5亿元，采用设计施工总承包（EPC）及投资建设一体化模式实施，目前该项目协议正在履行中。 2、2015年5月14日，公司与眉山市岷东新区管委会就岷东新区起步区市政道路景观工程投资建设合作事宜，签署了《眉 山市岷东新区基础建设项目投资建设（PPP）合作框架协议》，项目投资额暂定为3.5亿元，以PPP方式实施，目前该项目协 议正在履行中。 3、2015年9月30日，公司与界首市绿博园林绿化有限公司签订了《界首市园林绿化施工、管养一体化项目合同》，该项 目总预算投资 42.8 亿元，包括公园、城市出入口景观 、滨河景观 、道路景观 、街头游园等项目的建设，目前该协议正 在履行中，已承揽了6个单体项目工程。 （5）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元 行业分类 项目 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 园林工程 园林工程 1,206,699,980.14 90.72% 732,213,110.21 95.39% 64.80% 绿化养护 绿化养护 23,225,876.81 1.75% 17,234,105.22 2.25% 34.77% 景观规划设计 景观规划设计 30,706,883.09 2.31% 16,059,004.94 2.09% 91.21% 苗木销售 苗木销售 2,119,636.62 0.16% 975,403.80 0.13% 117.31% 文化创意 文化创意 65,768,230.15 4.94% 0.00 0.00% 100.00% 其他 其他 1,637,200.60 0.12% 1,088,790.30 0.14% 50.37% 单位：元 产品分类 项目 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 园林工程 园林工程 1,206,699,980.14 90.72% 732,213,110.21 95.39% 64.80% 绿化养护 绿化养护 23,225,876.81 1.75% 17,234,105.22 2.25% 34.77% 景观规划设计 景观规划设计 30,706,883.09 2.31% 16,059,004.94 2.09% 91.21% 苗木销售 苗木销售 2,119,636.62 0.16% 975,403.80 0.13% 117.31% 文化创意 文化创意 65,768,230.15 4.94% 0.00 0.00% 100.00% 其他 其他 1,637,200.60 0.12% 1,088,790.30 0.14% 50.37% 说明 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 本报告期纳入合并财务报表范围的主体与上一报告期相比，本期新增上海恒润数字科技有限公司、眉山市岭南岷东生态 环境工程有限公司、岭南新科生态科技研究院（北京）有限公司，上海恒润申启多媒体有限公司、上海恒润申启展览展示有 限公司、上海恒膺影视策划有限公司、北京棱镜影像文化传媒有限公司。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 689,217,279.39 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 36.49% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 第一名 177,096,705.89 9.38% 2 第二名 171,924,527.42 9.10% 3 第三名 119,378,479.06 6.32% 4 第四名 119,217,584.49 6.31% 5 第五名 101,599,982.53 5.38% 合计 -- 689,217,279.39 36.49% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 119,086,774.55 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 9.89% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 第一名 42,939,111.48 3.56% 2 第二名 27,678,775.41 2.30% 3 第三名 19,247,390.66 1.60% 4 第四名 14,701,849.00 1.22% 5 第五名 14,519,648.00 1.21% 合计 -- 119,086,774.55 9.89% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2015年 2014年 同比增减 重大变动说明 销售费用 6,110,751.44 0.00 100.00% 主要系本期合并上海恒润数字科技 有限公司所致 管理费用 225,714,812.73 105,660,902.55 113.62% 主要系业务规模扩大，相应的研发费 用、人工及办公费用增加及本期实施 股权激励计划对应的股票期权激励 费用增加所致 财务费用 27,904,225.27 7,357,986.16 279.24% 主要系本期借款增加对应的利息支 出增加所致 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 公司在二次创业的发展战略下，继续加强研发力度，扩展研发思路，紧密结合市场需求，加速成果转 化，不断提升公司核心竞争力。报告期内，公司及全资子公司共申请专利6项，已获得授权专利9项，获得 认定的高新技术产品4项。截至2015年12月31日，公司及全资子公司共申请专利57项，获得授权专利24项， 高新技术产品14项，31项影片著作权、19项软件著作权、28项美术著作权进行了登记备案。 公司研发投入情况 2015年 2014年 变动比例 研发人员数量（人） 143 93 53.76% 研发人员数量占比 10.67% 10.51% 0.16% 研发投入金额（元） 63,774,236.60 39,371,580.72 61.98% 研发投入占营业收入比例 3.38% 3.62% -0.24% 研发投入资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00% 资本化研发投入占研发投入 的比例 0.00% 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2015年 2014年 同比增减 经营活动现金流入小计 940,012,085.93 580,894,548.87 61.82% 经营活动现金流出小计 1,077,339,695.01 772,734,344.40 39.42% 经营活动产生的现金流量净 额 -137,327,609.08 -191,839,795.53 28.42% 投资活动现金流入小计 95,217.50 97,995.60 -2.83% 投资活动现金流出小计 250,870,329.44 13,636,550.83 1,739.69% 投资活动产生的现金流量净 额 -250,775,111.94 -13,538,555.23 -1,752.30% 筹资活动现金流入小计 914,041,413.58 753,165,094.19 21.36% 筹资活动现金流出小计 525,997,631.00 386,812,632.10 35.98% 筹资活动产生的现金流量净 额 388,043,782.58 366,352,462.09 5.92% 现金及现金等价物净增加额 -58,938.44 160,974,111.33 -100.04% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 (1)经营活动产生的现金流量净额为-13,732.76万元，比上年同期增加28.42%，主要系公司实施了资金计划管理，增强催收 力度，按计划有序支付所致。 (2)投资活动产生的现金流量净额为-25,077.51万元，比上年同期减少1752.30%，主要系报告期内公司现金支付上海恒润数 字科技有限公司并购款及对外投资款增加所致。 (3)筹资活动产生的现金流量净额为38,804.38万元，比上年同期增加5.92%，主要系报告期内公司发行公司债及取得银行贷 款增加所致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 √ 适用 □ 不适用 由于园林工程施工业务的“前期垫付、分期结算、分期收款”运营模式，公司作为园林工程施工类企业，在工程项目 实施过程中，根据项目进展的具体情况，需要分阶段先期支付投标保证金、预付款保函保证金、履约保函保证金、工程周转 金以及质量保证金等相应款项，但在业务结算收款时，则需要按照项目具体进度向甲方或发包方进行分期结算、分期收款， 先期支付资金不能完全收回影响了公司资金的流动性，同时，随着公司园林工程施工业务的快速发展，承建工程项目的不断 增加，需要支付的资金数额也不断上升。并且采用PPP模式承接部分市政园林工程项目逐年增多，增加了公司当期经营性现 金净流出，导致公司报告期内的经营活动现金流量净额为负。 三、非主营业务分析 □ 适用 √ 不适用 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2015年末 2014年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比 例 金额 占总资产比 例 货币资金 248,722,800.87 6.84% 253,233,285.39 13.23% -6.39% 应收账款 541,071,590.67 14.88% 376,263,676.78 19.66% -4.78% 主要系公司园林施工规模扩大导致 已结算尚未收款的工程款增加所致 存货 1,279,293,000.49 35.19% 658,477,292.82 34.41% 0.78% 主要系公司园林工程施工业务扩大， 已支出尚未结算的工程施工余额增 加及本期合并恒润科技存货所致 固定资产 45,664,839.14 1.26% 27,372,502.99 1.43% -0.17% 主要系合并恒润科技固定资产所致 在建工程 69,924,272.20 1.92% 0.00 0.00% 1.92% 主要系合并恒润科技在建工程所致 短期借款 511,441,413.58 14.07% 449,201,743.00 23.48% -9.41% 主要系业务规模扩大资金需求增加 所致 长期借款 163,740,000.00 4.50% 61,000,000.00 3.19% 1.31% 主要系公司对长期资金需求增加所 致 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 322,900,000.00 0.00 100.00% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 被投资 公司名 称 主要业 务 投资方 式 投资金 额 持股比 例 资金来 源 合作方 投资期 限 产品类 型 截至 资产 负债 表日 的进 展情 况 预计 收益 本期投 资盈亏 是否涉 诉 披露日 期（如 有） 披露索 引（如 有） 上海恒 润数字 科技有 限公司 主题文 化创意 设计业 务、4D 特种影 院系统 集成业 务、特 种电影 拍摄制 作业务 收购 550,000,000.00 100.00% 自有资 金 无 长期 文化创 意 已完 成收 购，已 支付 第一 期股 权转 让款 22,000 万元 否 2015年 06月04 日 2015年 6月4日 《2015 年第一 次临时 股东大 会决议 公告》 上海恒 润数字 科技有 限公司 主题文 化创意 设计业 务、4D 特种影 院系统 集成业 务、特 种电影 增资 152,000,000.00 100.00% 自有资 金 无 长期 文化创 意 已增 资 4000 万元 否 2015年 07月22 日 2015年 7月22 日《关 于向全 资子公 司增资 的公 告》； 2015年 拍摄制 作业务 10月30 日《关 于向全 资子公 司增资 的公 告》 横琴花 木交易 中心股 份有限 公司 花木现 货销 售、互 联网零 售和批 发、互 联网信 息服 务、投 资兴办 实业 （具体 项目另 行申 报）、企 业管理 咨询、 企业投 资咨 询、国 内贸易 （不含 专营、 专控、 专卖） 新设 6,000,000.00 10.00% 自有资 金 深圳市 铁汉生 态环境 股份有 限公 司、深 圳市国 艺园林 建设有 限公 司、大 千生态 景观股 份有限 公司、 北京星 河园林 景观工 程有限 公司、 深圳市 蓝杉科 技投资 合伙企 业（有 限合 伙） 长期 互联网 信息服 务 已完 成投 资 否 -- 上海清 科岭协 投资管 理合伙 企业 （有限 合伙） 投资管 理、投 资咨询 （除金 融、证 券）、实 业投 资、创 业投资 新设 50,000,000.00 24.39% 自有资 金 尹洪 卫、陈 刚、刘 军、上 海清科 华盖投 资管理 有限公 司 2035 年11 月25 日 股权投 资 已完 成出 资 1000 万元 否 2015年 10月30 日 2015年 10月30 日《关 于参与 投资设 立有限 合伙企 业暨关 联交易 的公 告》 岭南园 林设计 有限公 司 市政工 程规划 设计、 风景园 林规划 设计、 风景园 林策划 及咨询 增资 46,900,000.00 100.00% 自有资 金 无 长期 景观设 计 已完 成增 资 否 2015年 07月22 日 2015年 7月22 日《关 于向全 资子公 司增资 的公 告》 合计 -- -- 804,900,000.00 -- -- -- -- -- -- 0.00 0.00 -- -- -- 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金 总额 本期已使 用募集资 金总额 已累计使 用募集资 金总额 报告期内 变更用途 的募集资 金总额 累计变更 用途的募 集资金总 额 累计变更 用途的募 集资金总 额比例 尚未使用 募集资金 总额 尚未使用 募集资金 用途及去 向 闲置两年 以上募集 资金金额 2014年 公开发行 股票 21,000 8,896.21 20,797.07 0 0 0.00% 393.06 存放于募 集资金专 户中 0 2015年 发行公司 债券 24,750 24,729.55 24,729.55 0 0 0.00% 28.35 存放于募 集资金专 户中 0 合计 -- 45,750 33,625.76 45,526.62 0 0 0.00% 421.41 -- 0 募集资金总体使用情况说明 （一）募集资金金额及到位情况 1、首次公开发行股票并募集资金情况 经中国证券监督管理委员会证监许可［2014］49号文核准，本公司首次向中国境内向社会公众发行人民币普通股（A 股）10,720,000.00股，每股发行价为人民币22.32元，募集资金总额为人民币239,270,400.00元，扣除发行费用29,270,400.00 元，实际募集资金净额为人民币210,000,000.00元。 截至2014年2月14日止，首次公开发行募集的货币资金已全部到达本公司并入账，业经广东正中珠江会计师事务所 （特殊普通合伙）出具的“广会验字[2014]G14000120025号”验资报告验证。 2、岭南园林股份有限公司2015年公司债券（简称：15岭南债）募集资金情况 经中国证券监督管理委员会证监许可【2015】454号文核准，本公司采取网上面向社会公众投资者公开发行和网下面 向机构投资者询价发行相结合的方式发行人民币250,000,000.00元公司债，扣除承销费用2,500,000.00元，实际募集资金 净额为人民币247,500,000.00元。 截至2015年6月23日止，发行公司债券募集的货币资金已全部到达本公司并入账，业经广东正中珠江会计师事务所 （特殊普通合伙）出具的“广会验字[2015]G15000530166号”验资报告验证。 （二）募集资金2015年度使用及结余情况 截至2015年12月31日止，本公司累计使用募集资金455,266,182.68元，其中： （1）置换先期已投入募集资金项目的自筹资金9,868,900.14元； （2）直接投入募集资金项目募集资金384,266,182.68元； （3）闲置募集资金补充流动资金71,000,000.00元。 截至2015年12月31日止，募集资金账户余额为4,214,106.70元（其中募集资金2,233,817.32元，专户存储累计利息 扣除手续费净额1,980,289.38元）。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募 资金投向 是否已变 更项目 (含部分 变更) 募集资金 承诺投资 总额 调整后投 资总额 (1) 本报告期 投入金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期末 投资进度 (3)＝ (2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告期 实现的效 益 是否达到 预计效益 项目可行 性是否发 生重大变 化 承诺投资项目 园林工程施工项目营 运资金需求 否 9,000 9,000 0 9,025.67 100.29% 2014年 12月31 日 0 是 否 四川省泸县得胜镇高 端苗木生产基地建设 否 5,500 5,500 215.4 2,923.18 53.15% 不适用 0 否 是 湖北省孝感市孝南区 三汊镇伍陈村苗木生 产基地建设项目 否 6,500 6,500 1,580.8 1,748.22 26.90% 不适用 0 否 是 补充流动资金（“15岭 南债”募投项目） 否 24,750 24,750 24,729.55 24,729.55 99.92% 2015年 12月31 0 是 否 日 承诺投资项目小计 -- 45,750 45,750 26,525.75 38,426.62 -- -- 0 -- -- 超募资金投向 无 合计 -- 45,750 45,750 26,525.75 38,426.62 -- -- 0 -- -- 未达到计划进度或预 计收益的情况和原因 （分具体项目） 1、募集资金补充园林工程施工项目营运资金需求项目无法单独核算效益 使用募集资金补充园林工程施工项目营运资金需求项目，有利于解决公司园林工程施工项目的 营运资金需求。上市后，公司园林工程施工业务稳步增长，因此营运资金占用的规模和金额也随之 增长。园林工程施工项目营运资金需求项目系对公司整体园林工程施工项目的营运资金的补充，而 非单独项目整体投入，因此产生效益无法单独核算。公司在首次公开发行股票招股说明书中，也未 对该募投项目预计收益作出具体预测。 公司制定了详细的园林工程施工项目营运资金需求项目募集资金使用计划，确保募集资金得到 有效使用。2014年3月28日公司董事会审议通过了《关于制定<岭南园林股份有限公司首次公开发 行股票募投项目—园林工程施工项目营运资金需求项目 2014 年度资金使用计划>的议案》。 2、募集资金投入四川省泸县得胜镇高端苗木生产基地建设暂未产生效益 报告期内，募集资金到位后，公司投入募集资金2,923.18万元至四川省泸县得胜镇高端苗木生 产基地建设，但由于项目外部实施环境发生较大改变，苗木产销效益甚微，对应公司投入也逐渐减 少，以保障公司募集资金使用的合理性。 3、募集资金投入湖北省孝感市孝南区三汊镇伍陈村苗木生产基地建设暂未产生效益 湖北省孝感市孝南区三汊镇伍陈村苗木生产基地建设项目系原湖北省荆州市监利县苗木生产基 地建设项目，报告期内，湖北省荆州市监利县苗木生产基地由于当地产业布局、土壤、水质等外部 因素发生较大变化，如果继续在湖北省荆州市监利县苗木生产基地实施募集资金投资项目，将存在 不能充分发挥募集资金预期效益的较大可能。为最大化的实现募集资金的投资效益，更好支持公司 园林工程施工业务的发展，经多方研究论证，公司第二届董事会第九次会议、2014年第一次临时股 东大会审议通过了《关于变更部分募集资金投资项目实施地点的议案》，公司将募集资金投资项目的 实施地点由“湖北省荆州市监利县”变更为“湖北省孝感市孝南区三汊镇伍陈村”。该地块位于孝感市 城郊，其地理位置、土壤环境及外部环境优越。目前公司已投入募集资金1,748.22万元用于该生产 基地的建设，但由于该项目尚属于初期建设投入阶段，尚未进入销售期，因此暂未产生效益。 4、“15岭南债”募集资金补充流动资金项目无法单独核算效益 使用“15岭南债”募集资金补充公司营运资金需求，有利于解决公司园林工程施工项目的营运资 金需求，此项目并非单独项目整体投入，因此产生的效益无法单独核算。 项目可行性发生重大 变化的情况说明 因外部实施环境发生较大改变，项目目前已不具备实施条件，为更合理有效的使用节余募集资金， 公司经审慎研究，拟将募投项目结项。2016年3月28日，公司第二届董事会第二十七次会议审议 了《关于使用首次公开发行股票节余募集资金永久补充流动资金的议案》，本预案尚需提交2015年 年度股东大会审议。 超募资金的金额、用途 及使用进展情况 不适用 募集资金投资项目实 施地点变更情况 适用 以前年度发生 第二届董事会第九次会议、2014年第一次临时股东大会审议通过了《关于变更部分募集资金投资项 目实施地点的议案》，拟将募集资金投资项目“湖北省荆州市监利县苗木生产基地建设项目”的实施地 点由荆州市监利县变更为孝感市三汊镇。 募集资金投资项目实 施方式调整情况 适用 报告期内发生 因外部实施环境发生较大改变，项目目前已不具备实施条件，为更合理有效的使用节余募集资金， 公司经审慎研究，拟将募投项目结项。2016年3月28日，公司第二届董事会第二十七次会议审议 了《关于使用首次公开发行股票节余募集资金永久补充流动资金的议案》，本预案尚需提交2015 年年度股东大会审议。 募集资金投资项目先 期投入及置换情况 适用 公司第二届董事会第八次会议审议通过了《关于使用募集资金置换预先投入募集资金投资项目自筹 资金的议案》，以募集资金置换已投入募集资金投资项目的自筹资金9,868,900.14元，其中四川省泸 县得胜镇高端苗木生产基地建设项目9,868,900.14元。截至2014年4月，公司预先投入募集资金投 资项目的自筹资金已全部置换完毕。 用闲置募集资金暂时 补充流动资金情况 适用 公司第二届董事会第二十二次会议及2015年第三次临时股东大会审议通过了《关于使用部分闲置募 集资金暂时补充流动资金的议案》，同意公司使用不超过人民币7,700万元（含本数）的首次公开发 行股票部分闲置募集资金暂时补充流动资金，使用期限自股东大会审议通过之日起不超过十二个月， 截止至2016年3月24日，公司已按照规定将用于暂时补流的募集资金全部归还至募集资金专用账 户。 项目实施出现募集资 金结余的金额及原因 适用 2015年度公司未有节余情况。因外部实施环境发生较大改变，项目2和3目前已不具备实施条件， 为更合理有效的使用节余募集资金，公司经审慎研究，拟将募投项目结项。2016年3月28日，公 司第二届董事会第二十七次会议审议了《关于使用首次公开发行股票节余募集资金永久补充流动资 金的议案》，本议案尚需提交2015年年度股东大会审议。 尚未使用的募集资金 用途及去向 因外部实施环境发生较大改变，项目2和3目前已不具备实施条件，为更合理有效的使用节余募集 资金，公司经审慎研究，拟将募投项目结项。2016年3月28日，公司第二届董事会第二十七次会 议审议了《关于使用首次公开发行股票节余募集资金永久补充流动资金的议案》，本预案尚需提交 2015年年度股东大会审议。公司尚未使用的募集资金将按照《募集资金四方监管协议》、《募集资 金三方监管协议》及《专项募集资金账户监管协议》的要求进行专户存储。 募集资金使用及披露 中存在的问题或其他 情况 无 （3）募集资金变更项目情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在募集资金变更项目情况。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称 公司类型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 上海恒润数 字科技有限 公司 子公司 主题文化创意设 计业务、4D特种 影院系统集成业 务、特种电影拍摄 制作业务 70,000,000.00 362,059,341.61 174,103,697.16 221,717,298.84 54,857,105.91 45,133,365.70 岭南园林设 计有限公司 子公司 市政工程规划设 计、风景园林规划 设计、风景园林策 划及咨询 50,000,000.00 116,047,369.74 96,748,259.46 56,987,873.83 9,649,603.53 7,152,171.45 东莞市岭南 苗木有限公 司 子公司 苗木种植与销售 121,000,000.00 109,220,157.95 96,215,097.06 3,887,319.00 -6,970,899.81 -6,880,899.81 报告期内取得和处置子公司的情况 √ 适用 □ 不适用 公司名称 报告期内取得和处置子公司方式 对整体生产经营和业绩的影响 上海恒润数字科技有限公司 （未完）  |