[年报]上港集团:2015年年度报告
公司代码：600018 公司简称：上港集团 上海国际港务（集团）股份有限公司 2015年年度报告 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整， 不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 董事 郑少平 因公务出差 杜永成 三、立信会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、公司负责人陈戌源、主管会计工作负责人严俊及会计机构负责人（会计主管人员）高晓丽声 明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经公司第二届董事会第四十四次会议审议通过，拟以公司2015年末总股本23,173,674,650股 为基数，每10股派发现金红利人民币1.54元（含税），共计派发现金红利约人民币35.7亿元（含 税），剩余未分配利润结转2016年度。该利润分配预案尚须提交公司股东大会审议。 六、前瞻性陈述的风险声明 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请 投资者注意投资风险。 七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、重大风险提示 公司已在本报告中描述了可能存在的相关风险，敬请查阅第四节管理层讨论与分析中关于公 司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险部分的内容。 目录 第一节 释义 .................................................................................................................................... 3 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 4 第三节 公司业务概要 ..................................................................................................................... 8 第四节 管理层讨论与分析 ........................................................................................................... 11 第五节 重要事项 ........................................................................................................................... 27 第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 36 第七节 优先股相关情况 ............................................................................................................... 42 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 43 第九节 公司治理 ........................................................................................................................... 51 第十节 公司债券相关情况 ........................................................................................................... 55 第十一节 财务报告 ........................................................................................................................... 60 第十二节 备查文件目录 ................................................................................................................. 203 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 公司、本公司、上港集团 指 上海国际港务（集团）股份有限公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 上交所网站 指 上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn） 上海市国资委 指 上海市国有资产监督管理委员会 中登公司上海分公司 指 中国证券登记结算有限责任公司上海分公司 立信会计师事务所 指 立信会计师事务所（特殊普通合伙） 国泰君安 指 国泰君安证券股份有限公司 新世纪公司 指 上海新世纪资信评估投资服务有限公司 同盛集团 指 上海同盛投资（集团）有限公司 上海城投 指 上海城投（集团）有限公司 国际集团 指 上海国际集团有限公司 国资经营 指 上海国有资产经营有限公司 上海久事 指 上海久事（集团）有限公司 锦江航运 指 上海锦江航运（集团）有限公司 重庆国际 指 重庆国际集装箱码头有限责任公司 11上港01 指 上海国际港务（集团）股份有限公司2011年公司债券 （第一期） 11上港02 指 上海国际港务（集团）股份有限公司2011年公司债券 （第二期） 16上港01 指 上海国际港务（集团）股份有限公司2016年公司债券 （第一期） 《公司章程》 指 《上海国际港务（集团）股份有限公司章程》 上海自贸试验区 指 中国（上海）自由贸易试验区 中长期激励计划 指 上海国际港务（集团）股份有限公司中长期激励计划 标准箱 指 标准集装箱，系集装箱运量统计单位，以长20英尺的 集装箱为标准 报告期 指 2015年1月1日至2015年12月31日 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 上海国际港务（集团）股份有限公司 公司的中文简称 上港集团 公司的外文名称 Shanghai International Port (Group) Co., Ltd. 公司的外文名称缩写 SIPG 公司的法定代表人 陈戌源 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 丁向明 - 联系地址 上海市虹口区东大名路358号（国际港务大厦） - 电话 021-55333388 - 传真 021-35308688 - 电子信箱 dongmi@portshanghai.com.cn - 三、 基本情况简介 公司注册地址 上海市浦东新区芦潮港镇同汇路1号综合大楼A区4楼 公司注册地址的邮政编码 201308 公司办公地址 上海市虹口区东大名路358号（国际港务大厦） 公司办公地址的邮政编码 200080 公司网址 http://www.portshanghai.com.cn 电子信箱 600018@portshanghai.com.cn 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 上港集团 600018 - 六、 其他相关资料 公司聘请的会计师事务 所（境内） 名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 上海市黄浦区南京东路61号4楼 签字会计师姓名 葛伟俊、毛玥明 报告期内履行持续督导 职责的保荐机构 名称 国泰君安证券股份有限公司 办公地址 上海市银城中路168号上海银行大厦29楼 签字的保荐代表人姓名 郁韡君、金利成 持续督导的期间 2015年6月5日-2016年12月31日 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上年同期增 减(%) 2013年 营业收入 29,510,831,899.38 28,778,703,525.76 2.54 28,162,298,532.54 归属于上市公司股东的净利润 6,562,453,504.51 6,766,548,224.75 -3.02 5,255,528,522.52 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益的净利润 5,687,842,921.10 6,220,143,316.90 -8.56 5,103,255,017.25 经营活动产生的现金流量净额 9,667,366,614.38 10,208,842,469.03 -5.30 8,612,678,117.08 2015年末 2014年末 本期末比上年同期 末增减（%） 2013年末 归属于上市公司股东的净资产 59,608,197,367.05 54,562,761,824.02 9.25 49,819,605,645.35 总资产 98,514,917,310.69 94,279,500,358.48 4.49 88,611,621,861.42 期末总股本 23,173,674,650.00 22,755,179,650.00 1.84 22,755,179,650.00 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%) 2013年 基本每股收益（元／股） 0.2853 0.2974 -4.07 0.2310 稀释每股收益（元／股） 0.2853 0.2974 -4.07 0.2310 扣除非经常性损益后的基本每 股收益（元／股） 0.2473 0.2734 -9.55 0.2243 加权平均净资产收益率（%） 11.5338 13.1346 减少1.6008个百分点 10.7609 扣除非经常性损益后的加权平 均净资产收益率（%） 9.9966 12.0739 减少2.0773个百分点 10.4491 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净 资产差异情况 □适用 √不适用 九、 2015年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 7,423,828,401.70 7,349,462,142.47 7,544,389,160.38 7,193,152,194.83 归属于上市 公司股东的 净利润 1,504,418,081.35 1,593,406,493.64 1,426,888,947.92 2,037,739,981.60 归属于上市 公司股东的 扣除非经常 性损益后的 净利润 1,483,022,849.52 1,525,761,833.18 1,333,617,078.99 1,345,441,159.41 经营活动产 生的现金流 量净额 1,977,930,769.47 2,609,116,010.86 2,341,146,151.11 2,739,173,682.94 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015年金额 附注 （如 适用） 2014年金额 2013年金额 非流动资产处置损益 62,612,805.05 / 96,151,099.60 23,040,905.93 计入当期损益的政府补助，但 与公司正常经营业务密切相 关，符合国家政策规定、按照 一定标准定额或定量持续享受 的政府补助除外 356,178,021.49 / 288,154,460.23 143,525,968.73 企业取得子公司、联营企业及 合营企业的投资成本小于取得 投资时应享有被投资单位可辨 认净资产公允价值产生的收益 89,049,506.46 / 0 0 除同公司正常经营业务相关的 有效套期保值业务外，持有交 易性金融资产、交易性金融负 债产生的公允价值变动损益， 以及处置交易性金融资产、交 易性金融负债和可供出售金融 资产取得的投资收益 452,674,379.37 / 2,864,983.08 869,356.54 单独进行减值测试的应收款项 减值准备转回 0 / 2,500,000.00 30,510,843.52 对外委托贷款取得的损益 21,245,667.93 / 50,905,673.33 69,092,181.56 除上述各项之外的其他营业外 收入和支出 184,015,368.08 / 60,825,543.70 -5,388,141.68 其他符合非经常性损益定义的 损益项目 0 / 287,487,463.54 0 少数股东权益影响额 -35,856,365.39 / -64,681,650.03 -51,454,024.18 所得税影响额 -255,308,799.58 / -177,802,665.60 -57,923,585.15 合计 874,610,583.41 / 546,404,907.85 152,273,505.27 十一、 采用公允价值计量的项目 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影 响金额 可供出售金融 资产-招商银行 2,047,342,734.78 1,842,984,056.83 -204,358,677.95 395,502,713.08 可供出售金融 资产-交通银行 80,437,302.00 1,958,603.64 -78,478,698.36 63,693,907.92 可供出售金融 资产-光大银行 115,519,765.04 0 -115,519,765.04 76,862,510.10 可供出售金融 资产-丰华股份 605,771.25 1,162,049.70 556,278.45 0 可供出售金融 资产-海丰国际 33,616,606.80 0 -33,616,606.80 7,348,093.92 可供出售金融 资产-申万宏源 0 12,140,834.58 12,140,834.58 0 合计 2,277,522,179.87 1,858,245,544.75 -419,276,635.12 543,407,225.02 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 （一）主要业务及经营模式 上海港位于中国大陆东海岸的中部、“黄金水道”长江与沿海运输通道构成的“T”字型水运 网络的交汇点，前通中国南、北沿海和世界各大洋，后贯长江流域及江、浙、皖内河、太湖流域。 公路、铁路网纵横交错，集疏运渠道畅通，地理位置重要，自然条件优越，腹地经济发达。 上港集团是上海港公共码头的运营商，是于2003年1月由原上海港务局改制后成立的大型专 业化集团企业。2005年6月，上港集团经整体改制，成立了股份制公司，2006年10月26日在上 交所上市，成为全国首家整体上市的港口股份制企业，目前是我国大陆地区最大的港口类上市公 司，也是全球最大的港口公司之一。公司主要从事港口相关业务，主营业务分为：集装箱板块、 散杂货板块、港口物流板块和港口服务板块。 公司经营范围主要为：国内外货物（含集装箱）装卸（含过驳）、储存、中转和水陆运输， 集装箱拆拼箱、清理、修理、制造和租赁，国际航运、仓储、保管、加工、配送及物流信息管理， 为国际旅客提供候船和上下船舶设施和服务，船舶引水、拖带，船务代理，货运代理，为船舶提供 燃物料、生活品供应等船舶港口服务，港口设施租赁，港口信息、技术咨询服务；港口码头建设、 管理和经营；港口起重设施、搬运机械、机电设备及配件的批发及进出口（涉及行政许可的凭许可 证经营）。 公司经营模式主要为：为客户提供港口及相关服务，收取港口作业包干费、堆存保管费和港 口其他收费。 公司主要业绩驱动因素：一方面，宏观经济发展状况及发展趋势对港口行业的发展具有重要 影响。另一方面，港口进出口货物需求总量与腹地经济发展状况也是密切相关，腹地经济发展状 况会对集装箱货源的生成及流向产生重要作用，并直接影响到港口货物吞吐量的增减。上海港的 经济腹地主要是由上海市、江苏省和浙江省形成的长江三角洲地区，其辐射力可沿长江上溯至中 国广大的内陆地区，上述地区能否保持经济持续快速稳定增长的态势对上海港货物吞吐量，特别 是集装箱吞吐量的增长至关重要。综上，公司港口主业业务量的增减将直接影响到公司的经营业 绩。 （二）行业的发展阶段、周期性特点以及公司所处的行业地位 公司从事的港口行业属于国民经济基础产业，整个行业的发展水平与宏观经济的发展息息相 关。当前，世界经济缓慢复苏，全球经济贸易增长放缓，整个航运市场船舶运力过剩的矛盾仍然 比较突出，国际航运市场依然低迷，致使港口企业进一步提升经济运行质量面临较大压力。另外， 从全球经济、贸易及航运的发展现状和趋势来看，集装箱海运正在向船舶大型化、经营联盟化和 运输干线化方向发展，这对港口企业提升码头能级和效率、优化航线配置、优化集疏运组织、提 高航道通航能力、提高口岸服务效率和降低综合成本等提出更高要求，国际集装箱枢纽港的作用 也就显得日益重要。 从港口行业本身的发展来看，一是，港口业务量增长放缓，经济效益提升面临压力。受全球 经济增速放缓和中国进出口负增长影响，我国港口业务量增速放缓，集装箱吞吐量总体告别了过 去两位数高速增长转为个位数增长，成本刚性增长和业务结构的变化使码头效益提升面临较大压 力。大宗商品量价齐跌，进口低迷运行，对港口散货业务影响较为突出。二是，港口市场竞争环 境与方式正发生着变化。全球码头运营商正加快构建全球网络，抢占市场份额，并购更加频繁， 市场集中度进一步提高。港口竞争模式正由通过能力和吞吐量的竞争，转为服务质量、综合物流、 科技创新和可持续发展能力等方面的竞争。三是，港口的信息化、自动化、智能化和绿色节能正 加速推进。自动化、智能化技术应用成为降低港口运营成本、提高效率的主要手段；借助互联网、 大数据打造智慧信息平台，港口服务向平台化的转变已成为发展方向；推动港航业形成绿色低碳 循环发展新方式，营造良好生态环境，建设绿色港口，已成为行业的共识。 公司母港集装箱吞吐量自2010年起连续六年位居世界第一，主要经营指标居行业前列。随 着公司可持续能力和水平提升，依托长三角和长江流域经济腹地，辐射整个东北亚经济腹地的主 枢纽港地位已经形成，在上海国际航运中心建设主力军的作用进一步强化，成为上海自贸试验区 建设的重要力量。上海港作为21世纪海上丝绸之路与长江经济带相互连接的江海联运重要节点， 将形成更加安全、便捷、高效的物流路径，促外贸，稳增长，成为引领长三角，带动长江流域， 辐射全国的“龙头”。公司正谱写创新发展的新篇章，着力通过技术创新、管理创新和服务创新 显著提升枢纽地位和服务能级，加快建成智慧、绿色、科技和效率港口，将在服务国家战略、上 海“四个中心”和科创中心建设中发挥更加重要的作用。 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 报告期内，公司主要资产未发生重大变化。 公司目前的境外资产占比较低，境外资产32.61（单位：亿元 币种：人民币），占总资产 的比例为3.31%。 公司的境外资产主要是公司对外投资的比利时APM码头泽布吕赫公司25%的股份、下属全资 子公司上港集团（香港）有限公司、下属控股公司锦江航运拥有的部分境外资产等。 三、 报告期内核心竞争力分析 公司依托优越的地理位置、发达的腹地经济、良好的发展环境和高效的经营管理，不断开拓 创新，致力于持续强化核心竞争力。 1、优越的地理位置 上海港位于我国海岸线与长江“黄金水道”“T”型交汇点，毗邻全球东西向国际航道主干线， 以广袤富饶的长江三角洲和长江流域为主要经济腹地，地理位置得天独厚，集疏运网络四通八达。 2、发达的腹地经济 上海港的核心货源腹地--长江流域，是我国经济总量规模最大、极具发展活力和发展潜力的 经济带，在国民经济发展中占有十分重要的地位。 3、良好的发展环境 国家建设上海国际航运中心为公司的发展创造了良好的外部环境。“一个基本建成和三个基 本形成”的总体目标，为上海国际航运中心建设指明了发展方向，探索建立国际航运发展综合试 验区，再次聚焦洋山保税港区，为公司的发展拓展了空间。上海自贸区政策复制推广，“四个中 心”建设不断提速，国资国企改革全面深化，为公司深化改革和加快转型提供了有利条件。与此 同时，我国经济发展将进入新常态，随着国家“21世纪海上丝绸之路”、“长江经济带”等战略 的大力实施，经济腹地的优势产业将持续稳定发展，对于公司港口主业及物流等相关业务的发展 将形成巨大推动作用，为公司加快推进“三大战略”、拓展发展空间、谋划长远发展进一步提供 了良好的发展环境。 4、高效的经营管理 公司不断深化“长江战略、东北亚战略和国际化战略”，致力于构建服务于长江流域经济发 展的物流体系，强化洋山深水港的国际中转地位，逐步参与跨地区港口经营。公司积极对标全球 码头运营商，不断提升生产效率和经营绩效，持续加强科技创新和企业文化建设，积极履行企业 社会责任。 同时，公司也清醒地认识到，必须积极应对经济形势、行业环境、竞争格局等外部环境的深 刻变化，以创新加速驱动转型发展，通过“信息化、精益化、系统化”建设，努力实现公司的“信 息化运营、精益化管理、系统化管控”，在转型中不断形成新的竞争优势。公司也将通过深化改 革，有效提升公司活力和市场竞争力，不断增强公司核心竞争力和可持续发展能力。 第四节 管理层讨论与分析 一、管理层讨论与分析 2015年是“十二五”的收官之年。公司在上海市委、市政府和公司党委、董事会的领导下， 认真贯彻落实党的十八大和十八届三中、四中、五中全会精神，紧紧围绕“聚焦改革、着力转型、 狠抓落实、持续发展”的工作方针，团结进取，不懈努力，扎实推进重点工作，全面完成了年度 各项目标任务。 1、主要生产经营指标再创佳绩 2015年，面对经济新常态下港航业发展的新挑战和新趋势，按照“全力促进生产业务的稳步 增长，全力推进效率服务年活动、全力推进业务多元开拓和发展、全力促进口岸环境的不断优化” 的总体要求，公司切实抓好主业生产，进一步巩固港口竞争优势，并取得了积极的成效。报告期 内，公司母港货物吞吐量完成5.13亿吨，同比下降4.8%，其中，母港散杂货吞吐量完成1.56亿 吨，同比下降16.1%。公司货物吞吐量的下降主要原因是由于受到经济增长减速、腹地产业结构 调整和能源结构变化的影响，煤、矿等散杂货吞吐量大幅下降。母港集装箱吞吐量完成3653.7 万标准箱，同比增长3.5%，创造了历史新高，并自2010年起，上海港年集装箱吞吐量已连续六 年保持世界第一。其中，洋山港区集装箱吞吐量完成1540.7万标准箱，同比增长1.3%。2015年 公司水水中转同比增长1.9%，水水中转比例达到45.0%。公司实现营业收入295.11亿元，同比增 加2.54%，归属于母公司的净利润65.62亿元，同比减少3.02%，主要原因是受大宗商品市场低迷 以及周边码头竞争加剧影响，散杂货板块利润贡献同比大幅下降。 2、转型发展取得阶段性成果 一是，国际化战略取得重要突破。公司成功中标以色列海法新港码头25年经营权项目，在海 外投资上迈出了重要一步，同时将有力推动上海港和海上丝绸之路港口之间的业务联系，为国家 “一带一路”战略服务。二是，长江战略不断深化。公司明确了长江战略下一阶段的推进重点和 深化方向；进一步完善长江流域投资布局，签署关于城陵矶港的合资协议，积极推进南京港、九 江港、宜宾港等项目的开展。三是，港口物流产业加快推进。公司紧抓“互联网+”发展机遇，注 重利用港口优势，加快发展跨境电商业务；积极推进拼箱中心等“五大平台”建设；进一步发展 空箱服务、冷链物流、汽车物流等业务。四是，相关多元产业加快拓展。公司完成了对上海银行 的增资，成为了其第二大股东；不断开拓融资租赁业务，实施了海华、中谷海运等多个项目；利 用自贸区和邮轮实验区的政策优势，有效盘活资源，持续拓展邮轮延伸业务。五是，编制了“十 三五”发展规划，明确发展目标、任务和举措，成为全体员工未来五年共同努力的行动纲领。 3、企业改革和结构调整取得新成绩 一是，激励机制进一步创新完善。公司员工持股计划完成发行和认购；制定实施了领导人员 任期经营业绩考核办法；制订了“十三五”员工效益激励计划；推进实施了薪酬制度改革等，形 成了企业与员工共担责任、共享成果、共创未来的利益共同体，为公司可持续发展提供了更为强 大的推动力。二是，费收改革稳妥实施。公司从港口费收历史演变和实际情况出发，按照国家文 件精神，制定实施费收改革方案，减少收费科目，不断规范港口费收，对进一步降低口岸成本、 提高港口服务质量具有重要意义。三是，装卸业务承包制度改革积极推进。公司完成了集装箱板 块等单位的装卸业务承包改革，形成了散杂货和物流板块单位的装卸业务承包改革推进方案，制 定实施了内场集卡承包体制改革方案，进一步提高了装卸业务承包的规范化、专业化和市场化水 平，有效保障了港口主业的持续稳定发展。四是，资源整合工作稳步推进。公司完成了锦江航运 79.2%的股权收购，有序推进同盛集团资产收购，国际船舶代理业务整合工作基本完成，将致力于 打造成为服务一流、效率一流的国际船代企业。 4、重大工程项目建设取得新进展 洋山四期自动化码头建设全面推进，水工码头完成沉桩，工作船码头完工，配套项目建设进 展顺利，装卸设备的选型优化、招标、监造、检验、调试、自动化控制系统开发等工作按计划推 进；外八期规划和罗泾港区功能调整工作统筹推进，专项规划调整工作全面启动，功能定位和建 设方案基本确定；冷链物流、汽车整车库等重点项目有序推进；上海长滩项目工程建设有序推进； 汇山地块建设开发按时间节点要求推进；海门路55号地块全面开工。 5、科技和管理创新工作取得重大突破 公司深入贯彻落实市委、市政府关于上海加快建设具有全球影响力的科技创新中心的精神， 提出建设“智慧港口、绿色港口、科技港口、效率港口”总体要求，强调以科技创新引领港口发 展。公司进一步深化科技体制改革，制定实施了《关于推进集团科技管理体制改革加强科技创新 的若干意见》，全面落实“科技兴港”战略；以国家级行业技术中心为目标，组建技术中心，成 为公司科技创新和应用推广的功能型平台。公司共完成科技创新项目64项，获得科技创新和节能 减排奖项4个，申请国家发明专利13项，授权2项。“大型公共码头结构加固改造和能级提升成 套技术研究及应用”获得2015年度中国港口协会颁发的中国港口科技进步一等奖。公司加大节能 减排力度，完善管理制度，推广节能技术，制定实施了《建设绿色循环低碳港口节能减排专项规 划（2015-2020）》和《上海港创建绿色港口实施方案（2015-2017年）》，确定重点支撑项目29 个，节能减排工作取得实效。同时，公司围绕生产、财务两条主线，积极推进综合管理信息平台 和港航业务信息平台的建设，持续推进信息化、精益化和系统化建设，不断提升公司管理水平。 6、和谐家园建设取得积极成效 公司严格落实中央“八项规定”精神，深入推进“三严三实”专题教育，积极开展“党支部 建设深化年”活动，进一步发挥企业党建的引领和保障作用。公司进一步规范领导人员选拔任用 程序，调整充实领导班子及领导人员，加强对后备干部培养，并围绕“坚定理想信念、提高党性 修养”要求，开展好各类教育培训，领导干部队伍建设进一步加强；巩固和深化党的群众路线教 育实践活动，着力开展主题宣传教育实践活动，深入推动“百师百徒”活动，积极落实“揭榜攻 关”成果，不断发挥劳模先进引领效应，凝聚和激发了广大职工推动公司发展的动力；上海上港 足球队获得中超联赛亚军，首次取得亚冠参赛资格，创造了球队历史最佳战绩，主场氛围引领“申 城正能量”，进一步扩大公司社会影响力；继续做好帮困送温暖工作，开展了服务职工实事项目， 优化职工福利管理，举行慰问劳模先进和一线职工迎新春音乐会、“上港杯”职工足球比赛、“最 美上港人”微电影系列展示等活动，营造了积极、健康、向上的海港职工文化氛围。 2015年的工作为公司“十二五”发展画上了圆满句号。回顾过去五年，公司生产效益取得了 显著成绩，企业规模实力大大增强，行业地位和国际影响力进一步提升，港口集疏运体系持续优 化，国际航运枢纽港地位更加稳固，“三大战略”深化推进，改革、创新、调整力度进一步加大， 多元化发展进入新的阶段，和谐家园建设成果明显，公司的可持续发展能力和水平不断提升，为 上海国际航运中心建设作出了重要贡献。 二、报告期内主要经营情况 2015年，公司母港集装箱吞吐量完成3653.7万标准箱，自2010年起已连续六年保持世界第 一。公司母港货物吞吐量完成5.13亿吨，其中，母港散杂货吞吐量完成1.56亿吨。公司实现营 业收入295.11亿元，同比增加2.54%，归属于母公司的净利润65.62亿元，同比减少3.02%。（公 司报告期内主要经营情况详见本节前述“管理层讨论与分析”。） (一) 主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 29,510,831,899.38 28,778,703,525.76 2.54 营业成本 19,721,226,471.89 18,249,650,094.40 8.06 销售费用 11,699,610.52 3,516,249.59 232.73 管理费用 2,334,059,227.00 2,131,791,823.17 9.49 财务费用 849,235,319.06 995,705,655.85 -14.71 经营活动产生的现金流量净额 9,667,366,614.38 10,208,842,469.03 -5.30 投资活动产生的现金流量净额 -1,291,868,314.40 -1,886,779,132.87 31.53 筹资活动产生的现金流量净额 -6,105,957,199.89 -4,525,935,922.96 -34.91 研发支出 24,551,733.76 27,231,895.07 -9.84 1. 收入和成本分析 2015年，公司营业收入的增长，主要原因是集装箱吞吐量增长推动集装箱板块收入增长，同 时港口物流板块的代理业务收入同比上升。公司营业成本的上升，主要原因是集装箱吞吐量增长 导致成本增长，同时港口物流板块代理业务成本同比上升。 报告期内，公司集中采购中前五名供应商采购金额合计为人民币97,075.45万元；公司自前五 名客户取得的主营业务收入为人民币598,940.63万元，占年度主营业务收入的比例为20.89%。 (1) 主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比上年增减（%） 集装箱板块 12,456,913,714.68 5,410,684,825.73 56.56 3.86 5.53 减少0.69个百分点 散杂货板块 2,079,257,749.87 1,689,475,997.84 18.75 -18.31 -2.69 减少13.04个百分点 港口物流板块 15,636,833,709.47 14,897,889,091.34 4.73 5.46 6.06 减少0.54个百分点 港口服务板块 1,984,707,437.98 1,131,830,170.28 42.97 2.80 2.00 增加0.45个百分点 其他 1,221,842,000.18 1,033,413,531.55 15.42 129.26 161.82 减少10.52个百分点 减：抵减 4,714,734,488.97 4,867,096,118.40 -3.23 22.58 8.44 / 合计 28,664,820,123.21 19,296,197,498.34 32.68 2.43 7.64 减少3.26个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比上年增减（%） 国内 28,664,820,123.21 19,296,197,498.34 32.68 2.43 7.64 减少3.26个百分点 合计 28,664,820,123.21 19,296,197,498.34 32.68 2.43 7.64 减少3.26个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明： 分行业的“其他”中，主营业务收入同比增长129.26%，成本同比增长161.82%，主要是由于 公司所属全资子公司上海上港集团足球俱乐部有限公司和上海港国际客运中心开发有限公司的翘 尾因素，主营业务收入增加了6.9亿元，主营业务成本增加了7.5亿元。 (2) 产销量情况说明 不适用 (3) 成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构 成项目 本期金额 本期占总 成本比例 (%) 上年同期金额 上年同期占 总成本比例 (%) 本期金额较 上年同期变 动比例(%) 情况 说明 集装箱板块 主营业 务成本 5,410,684,825.73 28.04 5,127,334,393.97 28.60 5.53 散杂货板块 主营业 务成本 1,689,475,997.84 8.76 1,736,163,421.07 9.69 -2.69 港口物流板块 主营业 务成本 14,897,889,091.34 77.21 14,046,500,603.88 78.36 6.06 港口服务板块 主营业 务成本 1,131,830,170.28 5.87 1,109,658,543.80 6.19 2.00 其他 主营业 务成本 1,033,413,531.55 5.36 394,698,840.57 2.20 161.82 注1 减：抵减 主营业 务成本 4,867,096,118.40 25.22 4,488,215,132.84 25.04 8.44 合计 主营业 务成本 19,296,197,498.34 100 17,926,140,670.45 100.00 7.64 成本分析其他情况说明 注1：详见上表“主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明”。 2. 费用 单位：元 币种：人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 变动幅度超30%的情况说明 销售费用 11,699,610.52 3,516,249.59 232.73 主要是公司全资子公司上港集 团瑞泰发展有限责任公司本年 广告费用增加。 管理费用 2,334,059,227.00 2,131,791,823.17 9.49 财务费用 849,235,319.06 995,705,655.85 -14.71 所得税 1,986,273,247.56 1,981,290,419.24 0.25 3. 研发投入 研发投入情况表 单位：元 本期费用化研发投入 24,551,733.76 本期资本化研发投入 0 研发投入合计 24,551,733.76 研发投入总额占营业收入比例（%） 0.08 公司研发人员的数量（人） 59 研发人员数量占公司总人数的比例（%） 0.32 研发投入资本化的比重（%） / 情况说明 报告期内，公司相关研发情况详见本节前述“管理层讨论与分析”第一项。 4. 现金流 单位：元 币种：人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 变动幅度超30%的情况说明 经营活动产生的现 金流量净额 9,667,366,614.38 10,208,842,469.03 -5.30 投资活动产生的现 金流量净额 -1,291,868,314.40 -1,886,779,132.87 31.53 主要是投资支出较上年下降。 筹资活动产生的现 金流量净额 -6,105,957,199.89 -4,525,935,922.96 -34.91 主要是公司本年支付了股东 亚吉投资有限公司2013年和 2014年股利。 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 资产及负债状况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末 数占总资 产的比例 （%） 上期期末数 上期期末 数占总资 产的比例 （%） 本期期末 金额较上 期期末变 动比例（%） 情况说明 货币资金 11,537,309,222.83 11.71 9,225,810,914.66 9.79 25.05 应收票据 404,596,808.84 0.41 428,338,177.78 0.45 -5.54 应收账款 2,421,353,497.48 2.46 2,149,478,610.87 2.28 12.65 预付账款 293,513,364.70 0.30 1,272,154,696.16 1.35 -76.93 本期将上年预付的上海银行 定向增发股份认购款11.18 亿元结转长期股权投。 应收股利 82,675,401.08 0.08 18,253,910.68 0.02 352.92 部分联营企业分配的股利尚 未支付。 其他应收款 394,731,739.57 0.40 340,256,556.90 0.36 16.01 存货 3,433,547,470.47 3.49 3,279,672,993.95 3.48 4.69 其他流动资产 394,750,405.10 0.40 865,794,760.20 0.92 -54.41 公司收回一年内到期的长期 委托贷款。 可供出售金融 资产 1,972,125,323.45 2.00 2,328,403,345.62 2.47 -15.30 长期股权投资 20,091,825,668.91 20.39 17,174,982,533.41 18.22 16.98 投资性房地产 779,834,630.20 0.79 504,756,395.26 0.54 54.50 公司全资子公司上海东点企 业发展有限公司由原自营酒 店改为出租经营。 固定资产 35,514,712,289.36 36.05 35,637,731,772.79 37.80 -0.35 在建工程 1,365,285,486.44 1.39 1,188,962,279.57 1.26 14.83 固定资产清理 8,370,340.86 0.01 -2,367,422.32 0.00 453.56 无形资产 13,634,598,778.51 13.84 13,685,580,242.39 14.52 -0.37 长期待摊费用 5,048,586,986.28 5.12 5,173,414,294.42 5.49 -2.41 递延所得税资 产 637,290,716.08 0.65 604,191,176.01 0.64 5.48 其他非流动资 产 403,593,203.78 0.41 360,093,203.78 0.38 12.08 短期借款 3,500,000,000.00 3.55 8,740,000,000.00 9.27 -59.95 公司归还了部分短期借款。 应付账款 1,859,055,306.05 1.89 1,530,196,230.05 1.62 21.49 预收账款 666,183,121.25 0.68 1,836,516,146.71 1.95 -63.73 公司完成上海明东集装箱码 头有限公司的股权转让，结 转预收款14.46亿元。 应交税费 1,226,852,594.99 1.25 1,135,234,584.24 1.20 8.07 应付利息 203,106,765.18 0.21 248,206,455.12 0.26 -18.17 应付股利 70,801,437.30 0.07 897,344,614.75 0.95 -92.11 支付了股东亚吉投资有限公 司2013年股利。 其他应付款 3,929,079,558.41 3.99 3,966,630,451.88 4.21 -0.95 一年内到期的 非流动负债 6,551,821,321.26 6.65 1,707,442,946.50 1.81 283.72 公司债券及部分长期借款将 于1年内到期，重分类至一 年内到期非流动负债。 长期借款 10,718,732,541.45 10.88 8,532,000,000.00 9.05 25.63 应付债券 0 0.00 2,797,750,000.00 2.97 -100.00 公司债券将于1年内到期， 重分类至一年内到期非流动 负债。 长期应付款 1,182,286,877.65 1.20 1,213,495,203.33 1.29 -2.57 专项应付款 76,228,448.18 0.08 35,804,644.41 0.04 112.90 本期收到交通节能减排专项 资金款增加。 递延所得税负 债 745,722,115.17 0.76 790,994,877.13 0.84 -5.72 递延收益 134,509,661.70 0.14 53,285,516.48 0.06 152.43 本期收到轨道交通10号线二 期穿越公司军工路码头改造 项目补偿款和工程款。 其他综合收益 1,382,397,853.78 1.40 1,603,930,055.38 1.70 -13.81 总资产 98,514,917,310.69 - 94,279,500,358.48 - 4.49 (四) 行业经营性信息分析 2015年，据交通运输部公告数据估算，2015年全国规模以上港口货物吞吐量完成115亿吨， 同比增长2.2%，增速已明显放缓，其中沿海港口完成78.5亿吨，同比增长1.2%；全国规模以上 港口完成集装箱吞吐量2.09亿标准箱，首次超过2亿标准箱，同比增长4.2%，增速较上年有所 放慢。面对经济新常态下港航业发展的新挑战和新趋势，公司积极应对外部经济环境变化，努力 克服外贸大幅减速影响，降本增效，开源节流，持续优化资源配置和产业结构，进一步巩固港口 竞争优势，并取得了积极成效。 （报告期内行业经营性信息分析详见“第三节 公司业务概要”的“一、报告期内公司所从事 的主要业务、经营模式及行业情况说明”以及本节前述“管理层讨论与分析”。） (五) 投资状况分析 1、 对外股权投资总体分析 单位：万元 币种：人民币 报告期内投资额 285,476 投资额增减变动数 -381,227 上年同期投资额 666,703 投资额增减幅度 -57.18% 被投资的公司情况 被投资的公 司名称 主要经营活动 占被投资公 司权益的比 例(%) 备注 上海上港集 团足球俱乐 部有限公司 有关足球进场及训练活动，设 计、制作各类广告，利用自有 媒体发布广告，商务咨询服 务、体育用品销售。 100 报告期内，公司以现金人民币7,000万元向全资子公司上 海上港集团足球俱乐部有限公司进行增资。增资后，该公 司注册资本为人民币1亿元。 上海银行 吸收公众存款；发放短期、中 期、长期贷款；办理结算等。 7.23 经公司二届三十一次董事会审议，同意公司参与上海银行 的定向增发。2014年10月，公司与上海银行签订《定向 增发与认购股份协议》，公司以现金形式按每股人民币 16.57元的价格认购了上海银行的定向增发股份共计 90,919,124股，认购总金额为人民币150,652.99万元。 公司于2014年12月30日支付了第一期认股款人民币 111,796.34万元 ；于2015年4月17日支付了第二期认 股款人民币38,856.65万元。上海银行相关工商变更手续 于2015年6月10日办理完成。本次认购完成后，公司直 接持有上海银行7.20%的股份，合并持有上海银行7.23% 的股份。 上港外运集 装箱仓储服 务有限公司 国际货运集装箱保养、修理、 例检、预冷、翻新、清洗、堆 存、装卸；承办海运、空运进 出口货物的国际运输代理业务 等。 40 报告期内，公司以现金人民币4,000万出资，与中国外运 华东有限公司、金发船务有限公司合资设立上港外运集装 箱仓储服务有限公司，该公司注册资本为人民币1亿元。 上港集团港 口业务受理 中心有限公 司 从事海上国际货物运输代理， 国内道路货物运输代理，国 际、国内船舶代理业务。 100 公司新设成立全资子公司上港集团港口业务受理中心有 限公司，该公司注册资本为人民币5,000万元，注册资本 认缴期限为30年，首期实缴人民币1,000万元，其中人 民币800万元为设施设备实物，人民币200万元为现金出 资。报告期内，现金人民币200万元出资到位。 上海锦江航 运（集团） 有限公司 国际船舶集装箱运输，中国港 口国际集装箱班轮运输，台湾 海峡两岸间海上直航集装箱 班轮货物运输，近洋国际货物 运输，上海与香港间的旅客运 输，国内货物运输，船舶租赁 和买卖业务等。 79.1954 报告期内，公司以现金人民币117,661.2945万元和人民 币76,515.4916万元分别收购了上海国际集团有限公司 和上海久事公司（该公司现更名为上海久事（集团）有限 公司）持有的上海锦江航运（集团）有限公司47.9884% 和31.2070%股权。上海锦江航运（集团）有限公司注册 资本为人民币11亿元，公司合计持有其79.1954%的股权。 东海航运保 险股份有限 公司 船舶保险，船舶建造保险， 航运货物保险，航运责任保 险。 20 报告期内，公司以现金人民币2亿元出资，与中国人民 财产保险股份有限公司、宁波港集团有限公司和宁波开 发投资集团有限公司合资设立东海航运保险股份有限公 司，该公司注册资本为人民币10亿元。 上海港口能 源有限公司 建造天然气加气站、加油站， 从事能源的投资管理和资产 管理，从事能源领域内的技 术开发、技术咨询、技术转 让、技术服务。 50 公司与申能（集团）有限公司合资设立上海港口能源有 限公司，该公司注册资本为人民币6000万元，公司占50% 股权。报告期内，公司现金出资人民币2000万元，剩余 资本金将于2016年出资到位。 上港集团 （香港）有 限公司 承办国际货运代理业务，船 舶代理，集装箱租赁，港口 装卸业务，仓储业务，道路 货物运输；从事货物及技术 的进出口业务等。 100 公司于2014年以现金8000万美元对上港集团（香港） 有限公司进行增资，将其注册资本由原先的港币5,000 万元调整为美金8645.2万元。公司于2014年完成增资 5000万美元，于2015年将剩余增资部分3000万美元出 资到位。 (1) 重大的股权投资 报告期内，公司无重大的股权投资项目。 (2) 重大的非股权投资 （a）上海国际航运服务中心开发有限公司项目：计划出资740,000万元，报告期内投入80,000 万元，累计投入686,145万元，项目已完成计划的92.7%。该项目资金来源为自有资金，目前正 在建设之中，报告期内项目收益为5.63亿元。 （b）上港滨江城项目：根据上海市的城市发展规划及黄浦江沿岸老港区功能结构调整的需要， 公司实施了上港十四区功能结构调整的整体转型开发，项目名称为“上港滨江城”。该项目预计 出资1,680,889万元，报告期内投入133,092万元，累计投入561,892万元，已完成计划的33.4%。 该项目资金来源为自有资金，目前该正在建设之中，报告期内未产生收益。 （c）海门路55号项目：预计出资967,843万元，报告期内投入113,603万元，累计投入749,214 万元，项目已完成计划的77.4%。该项目资金来源为自有资金，目前该正在建设之中，报告期内 未产生收益。 （d）2015年公司技术改造合计投资147,294万元。 (3) 以公允价值计量的金融资产 证券 代码 证券 简称 初始投资成本 （元） 期初股数 （股） 期末股数 （股） 期末账面价值 （元） 报告期损益 （元） 资金来源 600036 招商银行 283,159,411.43 123,408,242 102,444,917 1,842,984,056.83 395,502,713.08 自有资金 601328 交通银行 450,787.50 11,829,015 304,131 1,958,603.64 63,693,907.92 自有资金 601818 光大银行 0 23,672,083 0 0 76,862,510.10 自有资金 600615 丰华股份 180,576.00 51,555 51,555 1,162,049.70 0 自有资金 HK1308 海丰国际 0 10,050,000 0 0 7,348,093.92 自有资金 000166 申万宏源 1,400,000.00 0 1,133,598 12,140,834.58 0 合计 285,190,774.93 / / 1,858,245,544.75 543,407,225.02 / 注：详见第二节“公司简介和主要财务指标”中“十一、采用公允价值计量的项目”。 (六) 重大资产和股权出售 报告期内，公司无重大资产和股权出售事项。 (七) 主要控股参股公司分析 单位：万元 币种：人民币 单位名称 主要业务 主要服务 总资产 归母净资产 营业收入 营业利润 归母净利润 注册资本 上海浦东国际集装箱码头有限公司 交通运输 国际，国内航线的集装箱 装卸业务等 242,734.53 225,986.73 104,559.51 55,360.61 45,357.29 190,000.00 上海沪东集装箱码头有限公司 交通运输 国际，国内航线的集装箱 装卸业务等 155,207.27 145,958.47 144,579.58 59,423.43 49,029.93 110,000.00 上海明东集装箱码头有限公司 交通运输 国际，国内航线的集装箱 装卸业务等 472,230.06 446,470.63 204,557.41 85,840.81 82,885.31 400,000.00 上海集装箱码头有限公司 交通运输 集装箱装卸、储运等 107,881.18 68,168.02 6,947.99 2,599.88 1,950.12 20,000.00 上海盛东集装箱码头有限公司 交通运输 集装箱装卸、储存、拆装 箱，货运代理等 1,173,120.19 1,135,171.09 281,264.35 145,053.69 118,040.63 1,001,000.00 上海冠东国际集装箱码头有限公司 交通运输 集装箱装卸、储存、拆装 箱业务等 1,454,156.01 899,060.77 252,003.73 100,039.64 83,013.99 650,000.00 上海海通国际汽车码头有限公司 交通运输 码头装卸（含汽车滚装） 和仓储等 135,188.01 104,961.61 74,057.38 24,130.51 20,048.81 美元800万元 上海罗泾矿石码头有限公司 交通运输 货物装卸、储存、中转、 仓储、加工配送等 85,690.30 79,276.66 61,234.93 5,705.40 4,820.08 美元9900万元 上港集团物流有限公司 交通运输 国际运输代理业务等 569,320.18 311,162.10 896,451.30 36,219.73 30,862.92 250,000.00 上港集团长江港口物流有限公司 交通运输 国际货运代理业务，港口 装卸业务等 146,569.98 77,990.47 545,950.26 12,103.68 7,767.08 40,000.00 上港集团冷链物流有限公司 仓储 冷藏仓储（除食品、危险 品），国际货运代理等 4,947.41 4,829.57 84.87 -208.94 -155.44 5,000.00 上海海华轮船有限公司 交通运输 海洋，国内沿海及长江中 下游货物运输等 95,886.03 40,901.75 111,889.49 -4,087.55 -3,195.96 33,500.00 上海浦远船舶有限公司 交通运输 船舶运输，相关技术咨询 服务等 63,453.06 51,562.43 42,187.09 -3,041.37 -11,379.87 21,500.00 上海外轮理货有限公司 交通运输 国际，国内航线船舶的理 货业务等 48,828.23 39,817.22 76,003.53 37,369.30 29,749.10 5,000.00 上海港复兴船务公司 交通运输 拖轮服务，船舶修造，货 物运输等 83,004.09 58,038.00 79,849.20 22,639.15 18,775.11 9,722.00 中建港务建设有限公司 建筑 港口及航道工程施工及房 屋建筑工程施工等 410,676.77 109,260.92 349,185.64 7,493.85 6,038.72 80,000.00 上海远东水运工程建设监理咨询公司 专业技术服务 水运工程监理等 907.65 741.98 3,208.33 475.83 355.75 300.00 上海深水港船务有限公司 交通运输 拖轮服务、水上起运，打 捞业务，船舶修理等 32,756.85 28,109.01 24,720.68 6,616.25 5,026.09 20,000.00 上海海勃物流软件有限公司 软件服务 计算机信息系统软件开 发、制作、销售等 9,233.13 3,382.57 15,389.74 143.39 849.80 1,000.00 上海国际航运服务中心开发有限公司 房地产开发 商业及办公房地产的开 发、经营等。 778,612.45 367,173.36 213,423.26 74,364.80 56,324.24 315,000.00 上海港技术劳务有限公司 其他服务 承接货物装卸及相关业务 的技术劳务服务等 4,398.52 1,662.01 5,767.16 1,177.66 994.84 300.00 上海集盛劳务有限公司 其他服务 提供港区劳务服务 689.36 296.73 14,841.03 19.62 15.07 80.00 上海新海龙餐饮管理有限公司 餐饮 餐饮管理等 7,511.13 5,885.11 6,779.70 476.63 442.36 5,000.00 上海港房地产经营开发公司 房地产开发 房地产经营，装潢及装潢 材料，物业管理等 88,539.67 28,316.24 22,823.03 9,840.50 12,980.54 3,780.00 上港集团瑞泰发展有限责任公司 房地产开发 房地产开发、经营，港口 码头建设、管理和经营等 474,615.51 377,406.44 535.31 -10,727.78 -10,574.88 390,000.00 上海银汇房地产发展有限公司 房地产开发 商业及办公房地产的开 发、经营等 464,774.57 321,774.36 82,490.14 25,767.42 26,191.18 135,500.00 上海星外滩开发建设有限公司 房地产开发 商业及办公房地产的开 发、经营等。 713,724.41 596,692.24 -235.81 （未完）  |