[年报]物产中拓:2015年年度报告
物产中拓股份有限公司 2015年年度报告 2016年04月 第一节 重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和 连带的法律责任。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以2015年12月31日总股 本392,932,669股为基数，向全体股东每10股派送现金红利0.6元（含税）， 共计派送现金红利23,575,960.14元，剩余未分配利润结转下一年度，不送红 股，不实行资本公积金转增股本。 公司负责人袁仁军先生、主管会计工作负责人张端清先生及会计机构负责 人(会计主管人员)陈时英声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺， 请投资者注意投资风险。 目 录 第一节 重要提示、目录和释义 ........................................2 第二节 公司简介和主要财务指标 ......................................6 第三节 公司业务概要 ............................................... 11 第四节 管理层讨论与分析 ........................................... 13 第五节 重要事项 ................................................... 36 第六节 股份变动及股东情况 ......................................... 61 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ......................... 68 第八节 公司治理 ................................................... 76 第九节 财务报告 ................................................... 85 第十节 备查文件目录 .............................................. 191 释 义 释义项 指 释义内容 浙江物产国际 指 浙江物产国际贸易有限公司 浙江物产集团 指 浙江省物产集团有限公司或浙江省物产集团公司 浙江综资公司或国资运营公司 指 浙江省综合资产经营有限公司，后更名为浙江省国有资本 运营有限公司 浙江物产金属 指 浙江物产金属集团有限公司 浙江交通集团 指 浙江省交通投资集团有限公司 四川浙金 指 四川浙金钢材有限公司 天弘基金 指 天弘基金管理有限公司 合众鑫荣 指 长沙合众鑫荣股权投资企业（有限合伙） 合众鑫越 指 长沙合众鑫越股权投资企业（有限合伙） 博宇国际 指 四川博宇国际经贸有限公司 华菱控股 指 华菱控股集团有限公司 同力投资 指 湖南同力投资有限公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 杭州泛荣 指 杭州泛荣投资管理有限公司 杭州泛誉 指 杭州泛誉投资管理有限公司 中南公司 指 湖南中南鑫邦置业有限公司 中海公司 指 湖南中海鑫邦置业有限公司 贵州亚冶 指 贵州亚冶铁合金有限责任公司 中拓融资租赁公司 指 湖南中拓融资租赁有限公司，后更名为浙江中拓融资租赁 有限公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 重大风险提示 《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》和巨潮资讯网 （www.cninfo.com.cn）为本公司选定的信息披露媒体，本公司所有信息均以在 上述选定媒体刊登的信息为准，敬请投资者注意投资风险。 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 物产中拓 股票代码 000906 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 物产中拓股份有限公司 公司的中文简称 物产中拓 公司的外文名称 ZHEJIANG MATERIALS DEVELOPMENT CO.,LTD 公司的外文名称缩写 ZMD 公司的法定代表人 袁仁军 注册地址 湖南省长沙市五一大道235号 注册地址的邮政编码 410011 办公地址 湖南省长沙市五一大道235号 办公地址的邮政编码 410011 公司网址 http://www.zmd.com.cn 电子信箱 zmd000906@zmd.com.cn 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 潘 洁 刘 静 联系地址 湖南省长沙市五一大道235号 湖南省长沙市五一大道235号 电话 0731-84588390 0731-84588392 传真 0731-84588458 0731-84588490 电子信箱 panj@zmd.com.cn liujing@zmd.com.cn 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》 登载年度报告的中国证监会指定 网站的网址 http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 湖南省长沙市五一大道235号湘域中央1号楼公司投资证券部 四、注册变更情况 组织机构代码 91430000712108626U（统一社会信用代码） 公司上市以来主营业务的变化 情况（如有） 无变更 历次控股股东的变更情况 本公司是由南方建材集团独家发起，于1999年采取募集方式设 立的股份有限公司。经中国证监会批准，于1999年3月18日向社会 公开发行3,500万股社会公众股，发行价4.60元。该次发行后，公 司总股本12,500万股。 2002年6月6日，华菱集团受让了南方建材集团持有公司的国 有法人股8,740万股，占总股本的36.80%，成为公司第一大股东； 南方建材集团仍持有8,360万股国有法人股，占总股本的35.20%， 成为公司第二大股东。 2006年5月11日，浙江物产国际受让了公司第一、二、三大股 东华菱集团、同力投资、金球公司持有公司的11,993.75万股股份， 占股本总额的50.50%，成为公司的第一大股东。2008年6月13日， 公司实施了股权分置改革方案（非流通股东向流通股东每10股支付 3股股份的对价），公司第一大股东仍为浙江物产国际，其持有公司 10,594.48万股股份，占股本总额的44.61%。 2010年6月，公司向浙江物产国际和Art Garden非公开发行股 票，本次非公开发行完成后，浙江物产国际合计持有公司15,249.77 万股股份，占股本总额的46.13%,仍为公司的第一大股东；Art Garden 持有公司4,655.29万股股份，占股本总额的14.08%，为公司第二大 股东。 2013年9月30日，浙江物产国际与其控股股东浙江物产集团签 署《浙江物产国际贸易有限公司与浙江省物产集团公司关于物产中拓 股份有限公司之股份转让协议》,相关股权过户登记手续已于2014年 1月28日办理完结，浙江物产集团直接持有公司152,497,693股股 份，占公司总股本的46.13%，成为本公司控股股东。 2014年12月29日，浙江物产集团与浙江综资公司签署了《浙 江省物产集团有限公司与浙江省综合资产经营有限公司关于物产中 拓股份有限公司之股份转让协议》，相关股权过户登记手续已于2015 年4月29日办理完结，浙江综资公司直接持有公司152,497,693股 股份，占公司总股本的46.13%，成为公司控股股东。2015年5月4 日，公司收到控股股东浙江综资公司的函，其名称变更为“浙江省国 有资本运营有限公司”。 2015年8月，公司向天弘基金、合众鑫荣、合众鑫越非公开发 行股票62,326,867股，本次非公开发行完成后，国资运营公司仍持 有公司152,497,693股股份，占股本总额的38.81%，为公司的第一 大股东；天弘基金-工商银行-物产中拓定增1号资产管理计划持有公 司52,879,777股股份，占股本总额的13.46%，为公司第二大股东。 2015年10月27日，国资运营公司与浙江交通集团签署了《浙 江省国有资本运营有限公司与浙江省交通投资集团有限公司关于物 产中拓股份有限公司38.81%股份之国有产权无偿划转协议》，国资运 营公司将持有公司152,497,693股股份（占公司股份总数的38.81%）， 以无偿划转的形式转让予浙江交通集团，相关股权过户登记手续已于 2016年1月27日办理完成，浙江交通集团持有公司152,497,693股 股份，占公司总股本的38.81%，为公司第一大股东、控股股东。 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 大华会计师事务所(特殊普通合伙) 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路16号院7号楼11层1101 签字会计师姓名 张旭良、徐霖霖 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 √ 适用 □ 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 国泰君安证券股份有 限公司 深圳市益田路6009号 新世界中心35楼 徐慧璇、唐超 自2015年8月26日起 至2016年12月31日止 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2015年 2014年 本年比上 年增减 2013年 营业收入（元） 21,023,578,553.66 22,091,461,381.31 -4.83% 23,737,688,970.91 归属于上市公司股东的净 利润（元） 86,149,959.09 73,899,286.74 16.58% 70,011,186.66 归属于上市公司股东的扣 除非经常性损益的净利润 （元） -30,807,832.88 45,792,908.02 -167.28% 37,893,297.15 经营活动产生的现金流量 净额（元） -89,265,799.35 -417,471,200.50 不适用 196,085,429.54 基本每股收益（元/股） 0.25 0.22 13.64% 0.21 稀释每股收益（元/股） 0.25 0.22 13.64% 0.21 加权平均净资产收益率 6.78% 6.92% -0.14% 6.92% 2015年末 2014年末 本年末比 上年末增 减 2013年末 总资产（元） 6,014,468,115.58 5,464,249,815.71 10.07% 4,363,489,819.29 归属于上市公司股东的净 资产（元） 1,592,645,766.92 1,096,496,440.24 45.25% 1,038,201,943.60 截止披露前一交易日的公司总股本（股） 392,932,669 用最新股本计算的全面摊薄每股收益（元/股） 0.2192 是否存在公司债 □ 是 √ 否 公司是否存在最近两年连续亏损的情形 □ 是 √ 否 □ 不适用 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资 产差异情况 □ 适用 √ 不适用 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资 产差异情况 □ 适用 √ 不适用 3、境内外会计准则下会计数据差异原因说明 □ 适用 √不适用 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 4,334,592,325.91 5,163,872,799.10 4,806,054,721.80 6,719,058,706.85 归属于上市公司股东 的净利润 21,769,334.47 35,010,217.07 11,111,304.45 18,259,103.10 归属于上市公司股东 的扣除非经常性损益 的净利润 16,387,701.52 8,739,404.88 2,103,450.24 -58,038,389.52 经营活动产生的现金 流量净额 -95,598,969.75 16,020,565.76 -152,959,641.16 143,272,245.80 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指 标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √适用 □ 不适用 单位：元 项目 2015年金额 2014年金额 2013年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提 资产减值准备的冲销部分） 79,992,815.62 18,462,543.26 831,092.54 2015年处 置损益主要为 东风路109号 资产处置收益 计入当期损益的政府补助（与企业 业务密切相关，按照国家统一标准 定额或定量享受的政府补助除外） 1,859,887.38 1,053,887.00 2,930,401.75 计入当期损益的对非金融企业收 取的资金占用费 2,629,492.47 283,064.00 924,952.88 除同公司正常经营业务相关的有 效套期保值业务外，持有交易性金 融资产、交易性金融负债产生的公 允价值变动损益，以及处置交易性 金融资产、交易性金融负债和可供 出售金融资产取得的投资收益 52,115,405.53 18,022,475.85 45,468,507.81 套期保值 业务计入非经 常性损益 受托经营取得的托管费收入 2,958,333.00 500,000.00 除上述各项之外的其他营业外收 入和支出 16,869,820.37 1,965,806.32 -3,647,856.52 减：所得税影响额 38,600,174.80 9,986,308.86 10,655,110.15 少数股东权益影响额（税后） 867,787.60 2,195,088.85 3,734,098.80 合计 116,957,791.97 28,106,378.72 32,117,889.51 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损 益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 □ 适用 √ 不适用 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司从事的主要业务 报告期内，公司主营国家法律、法规允许的钢铁产品及冶金原料、汽车销 售及相关服务、出租车业务、仓储物业等业务。具体业务情况详见“第四节 管 理层讨论与分析”中的“主营业务分析：1、概述”。 二、 主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 本期无重大变化 固定资产 固定资产较年初增加20.93%，主要系高星物流园部分工程项目完工从在 建工程转入固定资产所致 无形资产 无形资产较期初减少11.64%，主要系处置东风路109号资产所致 在建工程 在建工程较期初减少92.27%，主要系在建工程转入固定资产所致 2、主要境外资产情况 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 公司作为湖南省大宗商品流通行业第一家上市企业，随着近几年的不断发 展，在企业品牌形象、行业经验沉淀、业务区域布局、供应链服务集成、钢铁 电商平台、汽车综合服务、信息化管理等方面具有较强优势。 （1）企业品牌形象。公司作为国有控股上市企业的品牌信誉，在行业内的 影响力是公司宝贵的无形资产，对公司业务的有效拓展具有较强促进作用。 （2）行业经验沉淀。公司拥有深厚的流通运营历史及文化背景，行业经验、 管理机制及专业化人才等方面优势明显。 （3）业务区域布局。公司有效占据湖南、湖北、广西、四川、云南、贵州、 甘肃、重庆等中西部 “七省一市”市场，拥有香港及新加坡境外公司以拓展海外 市场。控股股东变更后，同业竞争限制消除，公司将逐渐完善向全国业务布局。 公司网络业务布局范围广，协同效应明显，为持续发展奠定良好基础。 （4）供应链服务集成。公司定位于大宗商品供应链服务集成商，以产业电 商为抓手，提供资源分销、代理采购、定制加工、配送运输、货物仓储、供应 链金融等服务，大宗商品服务集成能力较强。 （5）钢铁电商平台。公司电商平台“中拓钢铁网”功能完善，平台开发技 术力量雄厚，供方营销平台、需方集采平台和自身集成服务平台三大功能逐渐 完善，能够为上游供应商、下游终端和小微客户提供优质、高效的服务。 （6）汽车综合服务。公司通过4S店新车销售、后服务以及出租车、二手 车经营等为客户提供全生命周期、多项目汽车服务，综合优势明显。 （7）信息化管理优势。公司采用先进的SAP信息化管理系统，主要业务过 程均通过系统进行管理，效率高，成本低，业务管控能力强。 第四节 管理层讨论与分析 一、概述 2015年，全球经济复苏乏力，国内经济增长速度在“新常态”下进一步放 缓，宏观经济指标在趋势性和周期性因素叠加影响下出现较大回落，经济增长 动能不足。受需求疲软、汇率波动以及全球经济结构调整等因素的影响，钢材 价格大幅下挫，创下历史低位，行业面临巨大挑战；汽车行业，在经历了高速 增长的黄金十年之后，也进入供大于求的阶段。流通商之间竞争日趋激烈，传 统4S店受汽车电子商务冲击明显。受环境污染压力、节能减排政策、限牌措施 等影响，未来汽车市场将进入低速增长周期。 面对国内经济下行压力增大的复杂局面，报告期内，公司上下按照“适应 新形势，拥抱互联网，加快打造基于移动互联技术，以客户价值为导向的服务 集成商，成为流通4.0时代的基业长青企业”的指导思想，着力提升质量效益， 加快转型升级步伐，强化风险防控水平，努力实现公司的可持续发展，各项工 作得到稳步推进，公司运营质量显著提升。 二、主营业务分析 1、概述 是否与管理层讨论与分析中的概述披露相同 是 √否 报告期内，公司围绕战略目标，紧扣年初的经营计划，加快转型步伐，各 项工作得到有效推进。公司实现营业收入210.24亿元，同比减少4.83%，实现 归属于上市公司股东的净利润8,615.00万元，同比增加16.58%。实物量方面， 销售钢材726.30万吨，同比增加13.05%；铁矿石374.64万吨，同比增加176.35% ； 汽车29,396.00辆，同比减少4.47%。 （1）加快转型升级，大宗商品板块运营能力有显著提升 大宗商品业务方面，公司坚持市场化的定价机制和采购渠道，深度挖掘客 户需求，加大与生产企业的合作力度，因企制宜开展原材料配供、代销代理、 电商销售等模式的相关业务；同时，大力发展终端客户，努力缩短流通环节， 开展配供配送业务，提升终端客户占比，重点发展基建工程、房地产等重点行 业的龙头企业、优势企业和重点工程项目客户，与一批单位建立了战略合作伙 伴关系，全年终端配送配供总量达到440万吨，同比增长25.71%，终端销售占 比达到70%。 物流园方面，2015年，公司被中国物流采购联合会授予“5A级综合服务型 物流企业”称号。公司高星物流园加大了招商力度，同时积极与各大银行、客 户，共同推进质押监管业务，推进加工业务，全年实现吞吐量94万吨，同比增 长56%；湘南物流，进行内部挖潜，实行市场化运作，全年完成吞吐量73.45万 吨，同比增长32.77%。 （2）优化业务结构，汽车板块运行质量有提升 汽车业务方面，公司坚持厂商合作、以我为主，保持合理库存，同时积极 创新营销模式，与主流互联网汽车媒体开展合作。从品牌专修向综合性维修延 伸，深度挖掘汽车销售产业链的利润新增点。出租车业务方面，加强内部管理， 强化安全生产，提升服务水平，对年内到期的出租车成功实现了续牌，保住了 存量规模，新增出租车辆150台，公司出租车总量超过1400台，网络布局拓展 至湖南省8个城市，经营业绩稳步提升。 （3）电商平台功能优化，社会影响大幅提升 作为公司经营方式转型升级的服务输出平台和管理集成平台，经过5年的 积累和发展，“中拓钢铁网”在实践运用中功能不断优化。2015年，重点完善了 电子提单、加盟代销功能和运力解决方案，建设了交易版APP、手机微信服务等 项目，为上下游客户搭建销售平台和集采平台，平台交易量和注册会员数迅速 增长，全年线上交易量达到533.8万吨，同比增长124.29%；新增注册会员数 2393个，其中手机端客户达到1556个，同比增长180%；手机下单量达到114.58 万吨，同比增长954%。钢铁电商平台服务集成能力明显增强，钢贸板块调结构、 转模式步伐加快，电商平台的社会影响力迅速提升，中拓电商公司被国家工信 部授予“互联网与工业融合创新试点企业”，被湖南省商务厅和国税局认定为湖 南省首批电子商务企业及高新技术企业，被长沙市科技局授予“长沙市科学技 术进步奖”。 （4）产融结合初见成效，服务模式不断创新 供应链金融方面：公司积极探索产业金融与供应链集成服务的差异化业务 发展新模式，开发了预付款保理、垫资代理进货、应收账款保理、货权质押、 控货权分批供货、电商库存融资、资产抵押授信、终端配供授信、进口控货开 证、票据池管理等供应链金融服务产品，打造全产品、全流程、全方位的供应 链金融服务体系，为核心客户和重点行业客户提供供应链融资综合解决方案， 保证了公司持续稳定的盈利。 融资租赁方面：2015年5月注册成立中拓融资租赁公司，开展融资租赁及 汽车信贷等业务，全年累计完成汽车消费信贷2793笔，交易总额1.84亿元， 融资租赁投放额1900余万元。 （5）全面强化风险管控，规范安全生产管理 报告期内，公司高度重视经营风险防控，始终按照“风控第一、效益第二、 规模第三”的经营原则，增强全面风险防控意识。修订完善客户、货权、物流、 应收账款、合同等一系列管理制度，建立完善全员、全面、全程风险管理制度 体系。加强了安全生产管理，推动了安全生产标准化建设，明确了各业务单位 安全综合目标管理责任，开展了安全生产隐患排查治理专项行动。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业收 入比重 金额 占营业收入 比重 营业收入合计 21,023,578,553.66 100% 22,091,461,381.31 100% -4.83% 分行业 批发业 20,991,557,636.65 99.85% 22,025,435,491.14 99.70% -4.69% 其他行业 32,020,917.01 0.15% 66,025,890.17 0.30% -51.50% 分产品 金属材料及冶金 原料 18,821,748,369.36 89.53% 19,590,161,532.41 88.68% -3.92% 汽车及相关服务 2,169,809,267.29 10.32% 2,435,273,958.73 11.02% -10.90% 其他行业 32,020,917.01 0.15% 66,025,890.17 0.30% -51.50% 分地区 湖南省内 4,540,835,037.13 21.60% 5,625,410,728.85 25.46% -19.28% 湖南省外 16,482,743,516.53 78.40% 16,466,050,652.46 74.54% 0.10% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入 比上年同 期增减 营业成本 比上年同 期增减 毛利率比上 年同期增减 分行业 批发业 20,991,557,636.65 20,386,823,078.10 2.88% -4.69% -5.00% 0.31% 其他行业 32,020,917.01 21,139,797.32 33.98% -51.50% -50.17% -1.76% 分产品 金属材料 及冶金原 料 18,821,748,369.36 18,373,939,919.56 2.38% -3.92% -4.21% 0.29% 汽车及相 关服务 2,169,809,267.29 2,012,883,158.54 7.23% -10.90% -11.70% 0.83% 分地区 湖南省内 4,540,835,037.13 4,290,001,234.89 5.52% -19.28% -18.62% -0.77% 湖南省外 16,482,743,516.53 16,117,961,640.53 2.21% 0.10% -0.70% 0.78% 其他行业营业收入下降主要系上年度包含了处置投资性房地产物贸大楼的 收入，本年无此类收入。 湖南省内营业收入下降的主要原因为湖南中拓博长本年度营业收入较上年 同期下降。 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按 报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √是 □ 否 行业分类 项目 单位 2015年 2014年 同比增减 钢材 销售量 万吨 726.3 642.48 13.05% 铁矿砂 销售量 万吨 374.64 135.57 176.35% 汽车 销售量 辆 29,396 30,772 -4.47% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 铁矿砂业务销售量较上年同期增加176.35%，主要系上年度因铁矿砂价格波 动频繁，谨慎开展铁矿砂业务，上年基数较低。 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 单位：元 行业分类 项目 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业成 本比重 金额 占营业成 本比重 批发业 商品采购 成本 20,362,891,166.37 99.78% 21,437,892,412.63 99.70% -5.01% 公司属于大宗商品流通行业，商品采购成本是公司营业成本的主要组成部 分。 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √是 □ 否 具体详见第五节重要事项：八、与上年度财务报告相比，合并报表范围发 生变化的情况说明。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 √ 适用 □ 不适用 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 3,334,945,298.24 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 15.86% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 客户一 1,052,200,140.87 5.00% 2 客户二 595,173,109.04 2.83% 3 客户三 594,264,653.12 2.83% 4 客户四 581,761,326.38 2.77% 5 客户五 511,546,068.83 2.43% 合计 -- 3,334,945,298.24 15.86% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 4,378,159,796.24 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 21.49% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 供应商一 1,050,565,069.44 5.16% 2 供应商二 1,168,144,494.07 5.73% 3 供应商三 730,160,667.09 3.58% 4 供应商四 708,359,258.33 3.48% 5 供应商五 720,930,307.31 3.54% 合计 -- 4,378,159,796.24 21.49% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2015年 2014年 同比增减 重大变动说明 销售费用 148,017,577.46 111,663,439.86 32.56% 主要系与部分客户结算方式变化，运 杂费和仓储费较上年同期增加。 管理费用 246,511,821.35 239,679,111.37 2.85% 主要为管理费用下的税费和折旧费有 所增加 财务费用 129,107,459.74 86,509,959.80 49.24% 受下半年汇率波动影响，财务费用较 上年增加。 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 报告期内，公司继续开展电子商务平台新模块建设，2015年度共发生支出949.04 万元，占公司营业收入的0.05%。 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2015年 2014年 同比增减 经营活动现金流入小计 24,892,233,423.62 26,097,529,365.29 -4.62% 经营活动现金流出小计 24,981,499,222.97 26,515,000,565.79 -5.78% 经营活动产生的现金流量净额 -89,265,799.35 -417,471,200.50 不适用 投资活动现金流入小计 423,056,171.48 165,626,995.71 155.43% 投资活动现金流出小计 484,292,128.84 373,448,148.08 29.68% 投资活动产生的现金流量净额 -61,235,957.36 -207,821,152.37 不适用 筹资活动现金流入小计 3,160,858,859.60 1,455,232,907.30 117.21% 筹资活动现金流出小计 2,797,993,592.18 819,698,979.37 241.34% 筹资活动产生的现金流量净额 362,865,267.42 635,533,927.93 -42.90% 现金及现金等价物净增加额 167,420,999.58 10,087,087.29 1,559.76% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 1、经营活动现金流入和经营活动现金流出均较上年同期下降，主要原因为 销售收入较上年下降；经营活动产生的现金流量净额较上年增加3.28亿元，主 要为本年三项资金占用净增加幅度较上年小； 2、投资活动现金流入和投资活动现金流出较上年同期增加，主要为本年度 期货套期保值规模较上年有所增加；投资活动产生的现金流量净额较上年同期 增加1.47亿元，主要为2014年度购置天剑华城资产和建设高星物流园等投资 支出较大。 3、筹资活动现金流入和筹资活动现金流出较上年同期增加，主要系本年度 短期借款期限较短；筹资活动产生的现金流量净额减少42.90%，主要原因为三 项资金占用增加幅度较上年小，资金需求的增长幅度降低。 4、现金及现金等价物净增加额较上年增加，主要为期末留存现金比期初有 所增加。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的 原因说明 √ 适用 □ 不适用 本年度净利润为正，但经营活动产生的现金流量为负主要是因为公司2015 年非公开发行股票募集资金补充流动资金，拓展经营渠道，加大终端配供配送 占比，应收账款等有所增加。 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总 额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 54,372,668.62 52.49% 主要为公司套期保值期货 平仓收益和处置可供出售金融 资产以及长期投资股权形成的 投资收益 是，期货套期保值业务 能够有效降低大宗商品价 格波动风险。 公允价值变 动损益 1,323,000.00 1.28% 期货持仓上期浮动亏损本 期转回 是，期货套期保值业务 能够有效降低大宗商品价 格波动风险。 资产减值 119,986,737.46 115.83% 主要为对天津港事件铁矿 砂和成渝钒钛科技有限公司往 否 来计提坏账准备 营业外收入 99,317,743.83 95.88% 主要为处置东风路109号 土地资产利得 否 营业外支出 2,860,116.46 2.76% 日常固定资产处置损失 否 四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2015年末 2014年末 比重增 减 重大变动说明 金额 占总资产 比例 金额 占总资产 比例 货币资金 1,026,909,072.80 17.07% 739,971,442.74 13.54% 3.53% 期末的保证 金较期初有所增 加 应收账款 1,175,850,143.36 19.55% 916,451,001.43 16.77% 2.78% 钢材终端销 售占比增加 存货 1,115,566,390.93 18.55% 1,153,940,030.72 21.12% -2.57% 投资性房 地产 24,226,310.29 0.40% 24,890,848.71 0.46% -0.06% 长期股权 投资 15,173,328.88 0.25% 13,887,961.79 0.25% 0.00% 固定资产 565,386,685.56 9.40% 467,527,309.34 8.56% 0.84% 期初在建工 程转入固定资产 在建工程 8,649,042.84 0.14% 111,949,328.82 2.05% -1.91% 期初在建工 程转入固定资产 短期借款 586,981,181.83 9.76% 275,002,559.28 5.03% 4.73% 年初从原控 股股东浙江物产 集团拆入资金，年 末已全部偿还，故 银行短期借款增 加 长期借款 350,000,000.00 5.82% 285,000,000.00 5.22% 0.60% 高星物流园 项目借款增加 2、以公允价值计量的资产和负债 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 期初数 本期公允价 值变动损益 计入权益的累 计公允价值变 动 本期计 提的减 值 本期购买金额 本期出售金额 期末数 金融资产 2.衍生金融资 产 17,981,238.00 1,323,000.00 281,950,194.00 349,727,337.53 3.可供出售金 融资产 3,400,000.00 -1,132,500.00 4,209,500.00 金融资产小计 21,381,238.00 上述合计 21,381,238.00 1,323,000.00 -1,132,500.00 281,950,194.00 353,936,837.53 金融负债 40,220,700.00 521,949.07 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否 五、投资状况 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 208,289,960 20,715,000 905.50% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 被投资公司 名称 主要业 务 投资方 式 投资金额 持股比例 资金 来源 合作方 投资 期限 产品 类型 截至资产负债表 日的进展情况 预计收 益 本期投 资盈亏 是否 涉诉 披露日期 披露索引 湖南中拓融 资租赁有限 公司 汽车消 费信 贷、融 资租赁 新设 61,165,000 公司持股 75%，全资 子公司中 冠国际持 股25% 自有 资金 SINO CROWN INTERNATIONAL PTE.LTD. （中冠国 际） 长期 不适 用 已完成工商登记 备案手续 不适用 - 否 2015.3.17 2015-13 湖北中拓博 升钢铁贸易 有限公司 金属材 料贸易 等 收购 48%股 权 88,087,650 100% 自有 资金 不适用 长期 不适 用 已完成工商变更 登记手续 不适用 - 否 2014.12.24 2014-81 天津中拓电 子商务有限 公司 钢铁电 商、配 供配送 及进出 口 新设 25,500,000 85% 自有 资金 马占宝 长期 不适 用 已完成工商登记 备案手续 不适用 - 否 2015.11.26 2015-83 BEAMPLUS INTERNATIONAL PTE.LTD. （中文名 称：益光国 际） 钢材及 冶金原 材料、 有色金 属等产 品的进 出口及 转口贸 易 新设 16,583,160 51% 自有 资金 SINGAPORE GOR HOCK METAL PTE. LTD. （中文 名称：新加 坡五福金属 有限公司） 长期 不适 用 已完成设立及备 案手续 不适用 - 否 2015.12.03 2015-84 湖南中拓电 子商务有限 公司 电子商 务 收购 20%股 权 7,280,000 100% 自有 资金 不适用 长期 不适 用 已完成工商变更 登记手续 不适用 - 否 不适用 不适用 合计 -- -- 198,615,810 -- -- -- -- -- -- 不适用 - -- -- -- 设立新加坡合资子公司益光国际 为充分利用合作方资源和业务优势，快速提升国际业务能力，促进国际业 务平台更快更好地发展，公司与 SINGAPORE GOR HOCK METAL PTE. LTD.在新加 坡合资设立 BEAMPLUS INTERNATIONAL PTE.LTD.（中文名称：益光国际），注册 资本 1000 万美元，公司占比51%，2015年12月2日，益光国际相关设立及 备案手续已经全部完成。截至报告期末，已完成相关设立及备案手续，报告期 内，完成认缴出资16,583,160元，剩余16,711,170元已于2016年3月完成认 缴。 中拓融资租赁公司增资 公司与全资子公司中冠国际按出资比例向中拓租赁公司增资 2000 万美元， 增资完成后，其中公司为中拓融资租赁公司增资1500万美元，中拓租赁公司的 注册资本将增至 3000 万美元。2015年10月28日，该事项已完成工商变更登 记手续，截至报告披露日，尚未完成该笔增资款项的认缴。 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、金融资产投资 （1）证券投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 证券 品种 证券代 码 证券简称 最初投资 成本 会计计 量模式 期初账面 价值 本期公允 价值变动 损益 计入权益 的累计公 允价值变 动 本期购 买金额 本期出售 金额 报告期损益 期末 账面 价值 会计核算科目 资金 来源 股票 600688 上海石化 1,200,000 成本法 2,598,000 不适用 不适用 0 3,311,500 2,111,500 0 可供出售金融资产 上市 带入 股票 600808 马钢股份 690,000 成本法 802,000 不适用 不适用 0 898,000 208,000 0 可供出售金融资产 上市 带入 期末持有的其他证券投资 0 -- 0 0 0 0 0 0 0 -- -- 合计 1,890,000 -- 3,400,000 4,209,500 2,319,500 0 -- -- 证券投资审批董事会公告 披露日期 不适用 证券投资审批股东会公告 披露日期（如有) 不适用 （2）衍生品投资情况 √ 适用 □ 不适用 位：万元 衍生品投 资操作方 名称 关联 关系 是否 关联 交易 衍生 品投 资类 型 衍生品投资初 始投资金额 起始日期 终止日期 期初投资 金额 报告期内 购入金额 报告期内售 出金额 计提减 值准备 金额 期末 投资 金额 期末投资金 额占公司报 告期末净资 产比例 报告期实 际损益金 额 本公司 不适 用 否 套期 保值 0 2015.01.01 2015.12.31 0 28,195.02 34,972.73 0 0 0 4,979.59 合计 0 -- -- 0 28,195.02 34,972.73 0 0 0 4,979.59 衍生品投资资金来源 自有资金 涉诉情况（如适用） 不适用 衍生品投资审批董事会公告披 露日期（如有) 2015年4月24日 衍生品投资审批股东会公告披 露日期（如有) 2015年5月16日 报告期衍生品持仓的风险分析 及控制措施说明（包括但不限于 市场风险、流动性风险、信用风 险、操作风险、法律风险等） 风险分析：因期交所交易制度设计完善、钢材、铁矿、焦炭期货合约成交活跃、保证金监管严密，公司期货 交易所面临的系统性风险、流动性风险、以及信用和资金风险较小。鉴于期货的金融属性，交易合约价格走势可 能存在阶段性的与基本面的反向偏离，导致不利基差（期现价差）的发生而面临一定的基差风险，但从一般规律 来看，期货合约价格与现货价格变动趋势总体上趋于一致，因此基差风险属可控范围。 控制措施：1、公司为规范期货套期保值的交易行为，加强对套期保值的监督管理，在相关法律法规、政策的 基础上，已制定了《公司期货管理办法》，并定期对制度进行完善与修订，《公司期货管理办法》对公司套保套利 的原则、条件、交易的实施、资金管理、头寸管理、止损机制等以及相应的审批流程和权限进行了详细规定； 2、公司期货风控小组为期货管理机构，按《公司期货管理办法》规定程序对公司的套保套利策略、套保套利 方案、交易管理进行审批和监督； 3、具体操作上，交易指令严格审批，交易资金严密监管，指令下达与交易下单分离，持仓情况透明化，动态 风险预警报告、监督部门定期审计等，均符合内控管理的要求。公司坚决禁止投机交易。 已投资衍生品报告期内市场价 格或产品公允价值变动的情况， 对衍生品公允价值的分析应披 露具体使用的方法及相关假设 与参数的设定 公司交易的期货品种螺纹钢、铁矿石、焦炭，报告期内价格波动较大，价格走势与现货市场价格基本吻合， 截止本报告期末，期货螺纹主力合约结算价格为1,789元/吨、铁矿石主力合约结算价格为324.5元/吨、焦炭主 力合约结算价格为645元/吨。 报告期公司衍生品的会计政策 及会计核算具体原则与上一报 告期相比是否发生重大变化的 说明 无变化 独立董事对公司衍生品投资及 风险控制情况的专项意见 公司独立董事发表了独立意见，认为公司为减少钢材市场价格波动对公司经营造成的影响，从事期货套期保 值业务以防范库存跌价风险，锁定工程配供业务利润，有利于降低公司经营风险。公司已就开展期货套期保值业 务建立健全了业务操作流程、审批流程等相应的内控制度并能够有效执行；公司在保证正常生产经营的前提下， 使用自有资金开展期货套期保值业务履行了相关的审批程序，符合国家相关法律、法规及《公司章程》的有关规 定，不存在损害公司和全体股东利益的情况。 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集 年份 募集方 式 募集资金 总额 本期已使 用募集资 金总额 已累计使 用募集资 金总额 报告期 内变更 用途的 募集资 金总额 累计变 更用途 的募集 资金总 额 累计变 更用途 的募集 资金总 额比例 尚未 使用 募集 资金 总额 尚未使 用募集 资金用 途及去 向 闲置两年 以上募集 资金金额 2015 年 非公开 发行股 票 45,000 45,000 45,000 0 0 0 0 — 0 合计 -- 4,5000 45,000 45,000 0 0 0 0 -- 0 募集资金总体使用情况说明 本次非公开发行股票共筹集资金449,999,979.74元，扣除发行费用、保荐费用以及其他交易费用 11,380,300.00元，募集资金净额438,619,679.74元，全部用于补充公司流动资金。截至报告期末， 募集资金已使用完毕，公司已将募集资金专项账户予以注销。 （2）募集资金承诺项目情况 □ 适用 √ 不适用 单位：万元 承诺投资 项目和超 募资金投 向 是否 已变 更项 目 募集资金承 诺投资总额 调整后投 资总额(1) 本报告期 投入金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期 末投资 进度(3) ＝ (2)/(1) 项目达 到预定 可使用 状态日 期 本报 告期 实现 的效 益 是否 达到 预计 效益 项目可 行性是 否发生 重大变 化 承诺投资项目 补充流动 资金 否 43,861.97 43,861.97 43,861.97 43,861.97 100.00% -- -- -- -- 承诺投资 项目小计 -- 43,861.97 43,861.97 43,861.97 43,861.97 -- -- -- -- 超募资金投向 不适用 合计 -- 43,861.97 43,861.97 43,861.97 43,861.97 -- -- 0 -- -- 未达到计划进度或预计收益的情况和原因 不适用 项目可行性发生重大变化的情况说明 不适用 超募资金的金额、用途及使用进展情况 不适用 募集资金投资项目实施地点变更情况 不适用 募集资金投资项目实施方式调整情况 不适用 募集资金投资项目先期投入及置换情况 不适用 用闲置募集资金暂时补充流动资金情况 不适用 项目实施出现募集资金结余的金额及原因 不适用 尚未使用的募集资金用途及去向 不适用 募集资金使用及披露中存在的问题或其他情况 本公司募集资金的使用严格按照签署的《非公开发行 A股股票募集资金三方监管协议》执行，不存在相关 问题或其他情况。 （3）募集资金变更项目情况 □ 适用 √ 不适用 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 2、出售重大股权情况 □ 适用 √不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 公司名称 公司类型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 湖北中拓博升钢铁贸易 有限公司 子公司 金属材料贸易等 15,000万元 667,956,036.12 172,846,941.73 2,609,968,586.51 22,709,674.79 16,795,936.26 湖南中拓建工物流有限 公司 子公司 金属材料贸易等 5,000万元 97,820,950.56 88,753,305.36 300,311,540.92 23,496,722.31 17,622,993.19 贵州中拓钢铁有限公司 子公司 金属材料贸易等 5,000万元 210,895,068.25 63,056,375.62 541,373,625.36 13,923,131.12 10,426,249.32 重庆中拓钢铁有限公司 子公司 金属材料贸易等 8,000万元 201,090,795.93 94,145,208.36 1,144,328,321.70 14,051,176.35 10,822,327.98 湖南中拓博长钢铁贸易 有限公司 子公司 金属材料贸易等 5,000万元 178,103,653.24 55,093,411.57 680,264,184.82 -2,490,108.50 -2,260,696.61 四川中拓钢铁有限公司 子公司 金属材料贸易等 9,000万元 278,293,567.60 60,117,465.00 695,395,823.40 -32,623,403.29 -23,759,796.51 广西中拓钢铁有限公司 子公司 金属材料贸易等 4,000万元 142,750,593.60 47,365,625.13 539,645,220.03 7,668,319.47 5,707,331.94 云南中拓钢铁有限公司 子公司 金属材料贸易等 3,000万元 108,892,090.84 35,952,675.69 292,964,986.75 7,149,741.98 5,318,623.60 浙江中拓矿业投资有限 公司 子公司 矿业投资，矿产 品的销售 10,000万元 270,500,947.51 94,653,192.89 2,264,094,705.77 9,739,324.04 10,045,175.32 湖南中拓瑞众汽车销售 服务有限公司 子公司 汽车整车及后服 务等 1,000万元 72,068,670.59 17,014,867.16 256,349,671.38 4,348,195.61 3,338,920.06 湖南瑞特汽车销售服务 有限公司 子公司 汽车整车及后服 务等 1,000万元 189,574,514.07 15,388,236.19 432,472,711.27 2,218,344.60 1,731,380.78 湖南五菱汽车销售有限 公司 子公司 汽车整车及后服 务等 600万元 198,543,867.91 11,852,181.07 342,327,366.66 2,400,753.52 2,015,669.53 永州中拓五菱汽车销售 有限公司 子公司 汽车整车及后服 务等 500万元 71,647,285.58 11,667,993.66 241,647,605.58 7,328,853.33 5,376,510.37 岳阳中拓五菱汽车销售 服务有限公司 子公司 汽车整车及后服 务等 500万元 59,313,677.49 8,536,661.11 228,222,540.07 3,643,253.70 2,662,758.98 湖南一汽贸易有限责任 子公司 汽车整车及后服 800万元 19,205,343.19 9,144,453.91 69,800,282.45 -506,654.54 -183,250.28 公司 务等 湖南中拓融资租赁有限 公司 子公司 融资租赁等 3000万美元 73,256,279.20 60,473,731.37 6,149,722.33 -914,004.90 -691,268.63 湖南省三维企业有限公 司 子公司 城市出租车营运 9,088万元 195,313,404.79 132,796,945.99 38,710,950.52 16,592,296.59 12,332,325.46 湖南高星物流园开发有 限公司 子公司 物资仓储运输、 物流配送的筹建 12,000万元 558,726,806.37 83,015,680.18 18,169,205.09 -22,088,818.89 -21,910,668.58 湖南中拓电子商务有限 公司 子公司 金属材料等的网 上经营及售后 3000万元 50,456,253.68 49,528,923.90 25,269,417.88 19,940,342.41 20,165,708.82 湖南星沙东风汽车销售 服务有限公司 参股公司 汽车整车及后服 务等 2000万 126,045,181.29 33,434,228.34 491,153,599.94 3,840,250.41 2,885,223.55 报告期内取得和处置子公司的情况 √ 适用 □ 不适用 公司名称 报告期内取得和处置子公司方式 对整体生产经营和业绩的影响 宁乡中拓瑞宁汽车销售服务有限公司 转让股权 无重大影响 湖南中拓瑞通汽车销售服务有限公司 购买股权 无重大影响 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、公司未来发展的展望 （一）行业竞争格局和发展趋势 2016年宏观经济结构性和行业系统性矛盾叠加，预计国内经济增长保持平 稳。钢铁行业需求持续下降，去产能化将是2016年的主题，国家提出了严控产 量、主动减量、优化存量的方向，预计钢铁上游原材料价格维持低迷，钢材价 格逐步企稳，钢厂利润总体得到适度修复。大宗商品流通行业继续洗牌，中小 型商家主动退出、被淘汰的格局更趋明显，具备资金实力及优秀经营管理水平 的集成服务商优势凸显，市场空间巨大。受环境污染压力、节能减排政策、限 牌措施等影响，未来汽车市场将进入低速增长周期。虽然行业环境复杂低迷， 但随着国家“一带一路”建设布局，大众创业、万众创新的推动以及互联网+的（未完）  |