[年报]保税科技:2015年年度报告
公司代码：600794 公司简称：保税科技 张家港保税科技股份有限公司 2015年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整， 不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 独立董事 徐国辉 因公出差 谢荣兴 三、 北京天圆全会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人唐勇、主管会计工作负责人蓝建秋及会计机构负责人（会计主管人员）张惠忠声 明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 拟以公司现有总股本1,191,574,157股为基数，每10股派发现金股利0.1元（含税） 六、 前瞻性陈述的风险声明 本报告中所涉及的未来计划，发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请 投资者注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 重大风险提示 公司已在本报告中详细阐述公司在生产经营过程中可能面临的各种风险及应对措施，包括市 场风险、技术风险等，敬请查阅第四节管理层讨论与分析中“可能面对的风险”部分。 目录 第一节 释义 .................................................................................................................................... 3 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 3 第三节 公司业务概要 ..................................................................................................................... 7 第四节 管理层讨论与分析 ............................................................................................................. 9 第五节 重要事项 ........................................................................................................................... 21 第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 34 第七节 优先股相关情况 ............................................................................................................... 39 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 40 第九节 公司治理 ........................................................................................................................... 45 第十节 公司债券相关情况 ........................................................................................................... 48 第十一节 财务报告 ........................................................................................................................... 53 第十二节 备查文件目录 ................................................................................................................. 158 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 保税科技、公司 指 张家港保税科技股份有限公司 长江国际 指 张家港保税区长江国际港务有限公司 外服公司 指 张家港保税区外商投资服务有限公司 保税贸易 指 张家港扬子江保税贸易有限公司 运输公司 指 张家港保税物流园区扬子江化学品运输有限公司 华泰化工 指 张家港保税区华泰化工仓储有限公司 扬州石化 指 张家港保税区长江国际扬州石化仓储有限公司 上海保港基金 指 上海保港股权投资基金有限公司 航运中心 指 江苏长江航运交易中心有限公司 保税港务 指 张家港保税港区港务有限公司 化工品交易中心 指 江苏化工品交易中心有限公司 控股股东、金港资产 指 张家港保税区金港资产经营有限公司 长江时代 指 张家港保税区长江时代投资发展有限公司 锦程经贸 指 张家港保税区扬子江锦程经贸有限公司 乙二醇、MEG 指 乙二醇，英文名称：Ethylene Glycol，常态下为无色透明粘稠 液体，是一种重要的石油化工基础有机原料，主要用于生产聚酯 （约占总量的80%）以及防冻液、润滑剂、增塑剂、活性剂以及 炸药等。乙二醇包括一乙二醇、二乙二醇、三乙二醇，通常而言 的乙二醇为一乙二醇（MEG，Mon Ethylene Glycol），在本尽职 调查报告中统称为MEG。分子式：C2H6O2。 二甘醇 指 英文名称：Di-ethylene Glycol，缩写为DEG，用作防冻剂、 气体脱水剂、增塑剂、溶剂等。还用于合成不饱和聚酯树脂。储 存于阴凉、通风的库房内，防火、防潮。分子式： HOCH2CH2OCH2CH2OH。 PTA 指 精对苯二甲酸，全称：Pure Terephthalic Acid，在常温下为 白色粉状晶体，是重要的大宗有机原料之一，主要用途是生产聚 酯纤维、聚酯瓶片和聚酯薄膜，广泛应用于化学纤维、轻工、电 子、建筑等国民经济的各个方面。分子式：C6H4（COOH）2。 库区、罐区 指 储罐库区 货物吞吐量 指 报告期内经由水路进、出港区范围并经过装卸的货物数量。包括 邮件、办理托运手续的行李、包裹以及补给运输船舶的燃料、物 料和淡水 后方库区 指 位于长江国际码头后方并通过长江国际码头进行液体化工品装 卸、管道运输的储罐区 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 张家港保税科技股份有限公司 公司的中文简称 保税科技 公司的外文名称 ZHANGJIAGANG FREETRADE SCIENCE AND TECHNOLOGY CO.,LTD 公司的外文名称缩写 ZFTC 公司的法定代表人 唐勇 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 邓永清 常乐庆 联系地址 江苏省张家港保税区金港路石 化交易大厦27楼 江苏省张家港保税区金港路石 化交易大厦27楼 电话 0512－58320358 0512－58320165 传真 0512－58320652 0512－58320652 电子信箱 dengyq@zftc.net changlq@zftc.net 三、 基本情况简介 公司注册地址 张家港保税区金港路石化交易大厦27-28层 公司注册地址的邮政编码 215634 公司办公地址 张家港保税区金港路石化交易大厦27-28层 公司办公地址的邮政编码 215634 公司网址 www.zftc.net 电子信箱 Touzzzx@zftc.net 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http//www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董秘办 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 保税科技 600794 大理造纸 六、 其他相关资料 公司聘请的会计师事务 所（境内） 名称 北京天圆全会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 北京市海淀区中关村南大街乙56号方圆大厦15层 签字会计师姓名 魏强、钟旭东 报告期内履行持续督导 职责的保荐机构 名称 国泰君安证券股份有限公司 办公地址 上海市银城中路168号29楼投资银行部 签字的保荐代表 人姓名 郁韡君、蒋杰 持续督导的期间 2015年12月12日—2017年12月31日 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上 年同期增 减(%) 2013年 营业收入 638,753,811.26 758,284,112.18 -15.76 392,702,098.28 归属于上市公司股东 的净利润 24,561,684.94 120,004,236.82 -79.53 173,047,695.80 归属于上市公司股东 的扣除非经常性损益 的净利润 -31,119,563.82 133,915,779.98 -123.24 178,645,578.35 经营活动产生的现金 流量净额 354,035,196.28 -31,467,731.66 1,225.07 -26,309,390.83 2015年末 2014年末 本期末比 上年同期 末增减（% ） 2013年末 归属于上市公司股东 的净资产 1,885,087,061.75 1,782,050,900.96 5.78 1,000,283,024.38 总资产 3,220,267,523.04 3,114,545,565.63 3.39 2,797,208,579.27 期末总股本 1,191,574,157 541,624,617 120.00 474,351,890 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同 期增减(%) 2013年 基本每股收益（元／股） 0.02 0.11 -81.82 0.17 稀释每股收益（元／股） 0.02 0.11 -81.82 0.17 扣除非经常性损益后的基本每 股收益（元／股） -0.03 0.12 -125.00 0.17 加权平均净资产收益率（%） 1.38 10.00 减少8.62个百 分点 18.67 扣除非经常性损益后的加权平 均净资产收益率（%） -1.75 11.16 减少12.91个 百分点 19.27 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 根据《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号——净资产收益率和每股收益的计算及 披露（2010年修订）》、《企业会计准则第34号——每股收益》、《公开发行证券的公司信息 披露内容与格式准则第2号——年度报告的内容与格式（2015年修订）》等规定：报告期内公司 股本因送红股、公积金转增股本、拆股或并股等不影响所有者权益金额的事项发生变动的，应按 调整后的股数重新计算各列报期间的每股收益（即调整以前年度的每股收益）。故2014年基本每 股收益、扣除非经常性损益后的基本每股收益分别由原0.24元、0.27元调整为0.11元、0.12 元。 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净 资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： 无 九、 2015年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 294,990,079.95 166,435,559.73 78,229,464.66 99,098,706.92 归属于上市公司股东 的净利润 25,442,983.31 48,006,067.12 578,010.08 -49,465,375.57 归属于上市公司股东 的扣除非经常性损益 后的净利润 -3,650,833.53 17,595,771.90 -7,793,045.92 -37,271,456.27 经营活动产生的现金 流量净额 216,977,399.78 251,284,987.40 -126,946,928.75 12,719,737.85 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015年金额 附注（如 适用） 2014年金额 2013年金额 非流动资产处置损益 -4,878,976.13 七、67 七、68 -3,229,611.11 -12,705,497.06 计入当期损益的政府补助，但与 公司正常经营业务密切相关，符 合国家政策规定、按照一定标准 定额或定量持续享受的政府补 助除外 17,283,770.97 七、69 1,478,248.30 6,186,023.40 因不可抗力因素，如遭受自然灾 害而计提的各项资产减值准备 -422,583.80 七、70 债务重组损益 -203,483.73 七、70 与公司正常经营业务无关的或 有事项产生的损益 -25,209,042.71 七、70 除同公司正常经营业务相关的 有效套期保值业务外，持有交易 性金融资产、交易性金融负债产 生的公允价值变动损益，以及处 置交易性金融资产、交易性金融 负债和可供出售金融资产取得 的投资收益 63,017,683.78 七、67 七、68 -15,468,370.01 单独进行减值测试的应收款项 减值准备转回 251,538.49 除上述各项之外的其他营业外 收入和支出 666,218.05 七、70 -1,932,358.95 1,526,641.13 其他符合非经常性损益定义的 损益项目 24,472,490.02 六、2 少数股东权益影响额 -1,023,087.38 -18,389.28 -567.60 所得税影响额 -18,021,740.31 5,007,399.40 -604,482.42 合计 55,681,248.76 -13,911,543.16 -5,597,882.55 十一、 采用公允价值计量的项目 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响 金额 以公允价值计量且 其变动计入当期损 益的金融资产 7,178,119.89 0 -7,178,119.89 -72,518.51 以公允价值计量且 其变动计入当期损 益的金融负债 1,583,781.22 0 -1,583,781.22 1,583,781.22 以公允价值计量的 可供出售金融资产 150,052,463.00 150,052,463.00 合计 8,761,901.11 150,052,463.00 141,290,561.89 1,511,262.71 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 1、公司所从事的主要业务： 公司主要从事液体化工品的码头装卸及保税仓储业务，公司以完善仓储业务产业链配套服务 为目标，适量参与化工品贸易与资本投资（包括二级市场投资），辅以代理、化工品运输等业务。 2、公司的经营模式： （1）打造完整的产业链，提供综合物流服务 现代物流企业主要通过满足客户需求、创造价值获得经营效益。公司抓住物流行业向深度发 展、客户需求的不断升级变化和政府对物流行业支持的有利时机，对化工品仓储模式进行了革新 和提升，将传统的被动型码头仓储服务转变为以码头仓储业务为核心，提供配套运输、代理采购 与开立信用证业务为支撑的主动型、一体化综合服务物流模式，从而打造完整的化工品物流供应 链，为客户提供综合物流服务，以满足客户的全方位需求。 （2）灵活的销售策略 公司采取灵活多样的销售策略，坚持以满足客户需求为核心的经营理念，不断巩固并扩大公 司客户群，并采取切实的措施做好客户服务，保持与客户的长期稳定合作关系，主要采取以下销 售策略和措施： ①建立和实施灵活的定价模式。本着长期合作，利益共享，共同承担风险的原则，根据客户 的资质、信誉等级、仓储量和仓储时间等情况采取有差别的定价模式，在稳定现有客户的同时， 不断开发新客户。 ②培育强大、精干的营销队伍。公司重视对营销队伍的培养，制定多层次多方面的业绩考核 体系，不断提升市场开拓能力。 ③建立多渠道的市场信息网络，全面了解重点区域市场和客户情况、竞争对手的信息，采取 多种手段推介公司信息，提高公司知名度和影响力。 ④完善客户信息管理制度和售后服务系统。公司深耕市场，对客户群和市场进行了深入分析。 重视对老客户的维护工作，根据客户不同的需求，采取不同的销售策略和服务项目，以最大限度 地满足客户需求。公司每年拜访客户或者邀请客户到公司进行面对面交流，以便及时掌握客户需 求及其对公司服务的满意程度和存在的问题，然后加以改进。 公司在制定销售策略考虑的主要因素有：客户的资质等级、公司码头靠泊能力和竞争优势； 公司罐容大小及储存条件；公司所处地理位置；从储罐运输货物到工厂或消费地水路和公路运输 成本；本地区区内外仓储业竞争情况。 3、行业情况说明：公司主要仓储品种乙二醇（MEG）的全国进口量逐年攀升，对外依存度较 高；2013年、2014年、2015年进口量分别为824.62万吨、845.03万吨和867.20万吨；进口依 存度分别为69.18%、68.99%和70.00%。 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 报告期内，公司主要资产未发生重大变化。具体的资产项目变化详见第四节、二（三）资产、负 债情况分析 其中：境外资产0（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为0%。 三、 报告期内核心竞争力分析 1、企业信誉和品牌优势 公司主要控股子公司长江国际通过提供高效、优质的服务，本着服务客户的经营理念，诚信 为本，规范经营，已经在市场上积累了较好的信誉，形成了良好的口碑，品牌效应不断显现。2011 年，长江国际荣获张家港保税区“十佳成长性企业”。2011年11月被中国物流与采购联合会评 定为4A级物流企业。2014年6月长江国际获中国仓储协会颁发“中国仓储服务金牌企业”称号。 2015年3月长江国际被苏州市人民政府认定为“2014年苏州市技术先进型服务企业”。 2、规模优势 我国乙二醇、二甘醇等进口数量的逐年稳步增长，推升了对液态化工品仓储市场的需求；子 公司长江国际位于中国液体化工品的最主要集散地之一的张家港地区，是张家港地区领先的液体 化工仓储企业，拥有长江岸线自有码头泊位3个，年货物吞吐量可达450万吨，截至目前，公司 在用自有罐容达到77.57万立方米，待28.42万立方米储罐建成投产后，公司罐容将达到105.99 万立方米。 依托于全国最大的化工品交易市场之一的江苏化工品交易市场，充分利用保税区的有利条件， 长江国际已发展成为长江中下游液体化工品仓储的龙头企业之一，在乙二醇、二甘醇等重要液体 化工品仓储业务方面具有明显的规模优势。 3、区位优势 作为全国唯一的内河港型保税区，张家港保税区地理位置优越。依托于素有黄金水道之称的 长江作为水路运输的天然优势，公司拥有液体化工产品能够大规模进出，贯通长江、直通东海的 便利运输条件，可以辐射华东地区整个经济腹地（上海、浙江、江苏、山东等），享受保税港区 内政策优势，大部分储罐可做保税仓储业务。 张家港保税区紧邻扬子江国际化学工业园区，是全国液体化工产品的主要集散地之一，液体 化工品散化进口量位居全国前列。张家港保税区化工品交易市场成交活跃，增长迅速，其成交价 格是全国进口商品交易具有重要指导意义的参考价格，已成为全国重要的液体化工品价格风向标。 区内交易信息化、标准化程度较高，全国首创的液体化工品价格信息平台，保障了区内化工品交 易的迅捷、可靠。 4、码头优势 码头资源属于稀缺资源，拥有自有码头，不仅有利于仓储业务的发展，也使公司在化工品贸 易的市场竞争中处于有利地位。公司拥有三个长江岸线自有化工码头泊位，自有码头泊位数量居 张家港地区前列，随着公司对自有码头的改造完成，自有码头吞吐量可达450万吨。此外，张家 港保税港区后方有多家化工品仓储企业，其储罐容量约为16.7万立方米，由于没有自有码头，该 等仓储企业的货物都需要通过长江国际的码头输送至其储罐。 5、综合物流服务优势 目前，公司提供包括代理、码头接卸、仓储管理、分拨运输、信息收集以及融资支持在内的 一揽子综合物流服务，将传统的被动型码头仓储服务转变为以码头仓储业务为核心，提供配套运 输、代理业务为支撑的主动型、一体化综合服务物流模式，从而打造完整的化工品物流供应链。 为客户量身定做的整套综合物流服务，能够最大程度地满足各类客户的需求，使公司能够在巩固 现有客户资源的同时，开拓新的客户资源，持续不断地壮大客户群体。 第四节 管理层讨论与分析 一、管理层讨论与分析 2015年度，公司董事会务实、开拓、诚信、勤勉，积极履行《公司法》、《公司章程》等赋 予的职责，严格执行股东大会决议，在经营效益、资本运作、资源建设、内部管理等方面成效显 著，进一步推动公司治理水平的提高和公司各项业务的发展，积极有效地发挥了董事会的作用。 1、液体化工码头仓储方面 受大宗商品价格持续下跌的影响，子公司长江国际主要客户群体——贸易商的交易积极性遭 受严重打击，报告期内化工品贸易亏损严重，致使一方面长江国际仓储费单价下调，另一方面客 户存货周期缩短，造成长江国际营收下滑，利润下降，与上年同期形成较大反差。 报告期内长江国际码头累计靠船563艘次，比去年同期增长11.26%；码头吞吐总量334万吨， 同比增长0.23%。报告期内累计实现营业收入23,620.51万元，同比下降41.75%；实现利润总额 8,915.23万元，同比下降63.36%。 2、化工品代理及固体仓储方面 报告期内外服公司实现营业收入4,064.09万元，同比增长250.59%；实现利润总额3,979.89 万元，同比增长185.09%,主要系本年东物流园区仓库4月正式投产，公司积极拓展仓储业务，仓 储收入逐月增加；土地租金收入较上年同期增加导致而成。 3、化工品贸易方面 保税贸易从2014年9月陆续开展自营贸易业务。受原油快速下跌影响，整个行情不景气，而 贸易方式受行情影响较大，增加了自营贸易业务的难度。保税贸易实现营业收入35,342.85万元； 实现利润总额-2,903.50万元。 4、资本运作方面 （1）报告期内，公司收到江苏省人民政府国有资产监督管理委员会文件《江苏省国资委关于 同意张家港保税区金港资产经营有限公司与保税科技进行产权置换的批复》（苏国资复[2015]136 号），公司以持有的外服公司40.2%的股权与金港资产持有的保税港务45%的股权进行置换，差额 部分7,291.66万元由公司向金港资产以现金进行补价。 （2）报告期内，公司收到中国银行间市场交易商协会文件《接受注册通知书》（中市协注 [2015]MTN486号）。公司发行不超过人民币3.5亿元的中期票据，用于公司及下属子公司置换银 行贷款及补充生产经营所需的流动资金。 （3）报告期内，公司拟通过员工持股计划非公开发行A股股票不超过2,839.10万股，募集 资金总额不超过人民币19,078.75万元，募集资金净额拟投资于以下项目：收购长江时代固体仓 储类资产、偿还银行贷款。2015年9月15日，公司收到江苏省人民政府国有资产监督管理委员 会文件《江苏省国资委关于同意张家港保税科技股份有限公司非公开发行股票有关事项的批复》 （苏国资复[2015]146号）。 5、对外投资方面 （1）报告期内，公司第六届董事会第二十八次会议审议通过了《关于提请审议外服公司代建 15000平方米特种厂房建设工程的议案》，公司董事会同意外服公司代建15000平方米特种厂房 建设工程。 （2）报告期内，公司第六届董事会第二十九次会议审议通过了《关于提请审议公司受让上海 保港股权投资基金有限公司股权的议案》，董事会同意公司受让锦程经贸所持有的保港基金10% 的股权。受让后，公司持有上海保港基金100%的股权。 （3）报告期内，公司第六届董事会第三十二次会议审议通过了《关于提请审议公司增资江苏 化工品交易中心有限公司的议案》，同意公司出资12000万元，与金港资产和江苏飞翔同比例增 资化工品交易中心，增资后化工品交易中心注册资本总额为50000万元。 （4）报告期内，公司第六届董事会第三十六次会议审议通过了《关于提请审议上海保港基金 设立子公司的议案》，同意在张家港保税区投资设立上海保港张家港保税区股权投资基金有限公 司，注册资本30,000万元。 （5）报告期内，上海保港基金使用自有资金129,999,997.49元认购苏州高新非公开发行A 股共计13,641,133股，认购价格为9.53元/股。 （6）报告期内，上海保港基金使用自有资金2500万元认购苏州爱康能源工程技术有限公司 股权，持股比例为1.25%。 （7）报告期内，上海保港基金使用自有资金获得投资收益6218.36万元。 报告期内，长江国际被认定为2014年苏州市技术先进型服务企业，至2018年12月31日止 按15%的税率征收企业所得税。 报告期内，公司召开董事会会议次数12次，其中：现场会议次数4次；通讯方式召开会议次 数4次；现场结合通讯方式召开会议次数4次。 二、报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业总收入63,875.38万元，较去年同期减少15.76%，实现利润总额 4,022.89万元，较上年同期减少77.86%；实现归属于上市公司股东的净利润2,456.17万元，较 上年同期减少79.53%。利润总额下降的主要原因是：（1）子公司长江国际2015年度因市场竞争 加剧，下调仓储费存储单价，库区化工品周转加快，导致仓储业务收入大幅减少。长江国际本期 利润总额8,915.23万元，较去年同期24,330.80万元减少15,415.57万元，同比下降63.36%； （2）长江国际子公司扬州石化因涉讼事项计提预计负债2,520.90万元；（3）联营企业化工品交 易中心因本期房产折旧、土地摊销及利息支出增加，导致本期出现较大亏损。本期权益法下确认 的投资收益-2,147.22万元，较去年同期277.60万元减少2,424.82万元；（4）子公司保税贸易 自营贸易业务亏损增加，本期实现利润总额-2,903.50万元，同比下降31.91%。 (一) 主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科 目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 638,753,811.26 758,284,112.18 -15.76 营业成本 478,631,901.65 431,104,689.25 11.02 销售费用 6,615,649.88 5,615,728.52 17.81 管理费用 90,957,669.91 78,363,891.00 16.07 财务费用 33,442,585.21 38,056,737.40 -12.12 经营活动产生的现金流量净额 354,035,196.28 -31,467,731.66 1,225.07 投资活动产生的现金流量净额 -872,630,661.70 -248,417,305.16 -251.28 筹资活动产生的现金流量净额 114,041,239.61 587,572,356.64 -80.59 1. 收入和成本分析 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比 上年增减 （%） 码头仓储 （液化） 235,251,165.73 93,252,501.00 60.36 -40.78 -9.73 减少 13.64个 百分点 仓储（固 体） 16,499,868.85 7,011,645.05 57.50 1,301.61 290.00 增加 110.22个 百分点 运输 15,448,579.45 15,057,743.15 2.53 -25.63 -24.53 减少1.41 个百分点 化工品贸 易 338,985,999.09 353,758,567.95 -4.36 15.21 17.25 减少1.82 个百分点 代理费收 入 20,302,833.37 2,859,431.13 85.92 -36.72 -19.12 减少3.06 个百分点 服务费 234,054.50 5,200.00 97.78 2,218.67 100.00 减少2.22 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 无 (2). 产销量情况分析表 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上 年增减（%） 销售量比上 年增减（%） 库存量比上 年增减（%） 产销量情况说明 (3). 成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构 成项目 本期金额 本期占 总成本 比例(%) 上年同期金额 上年同 期占总 成本比 例(%) 本期金 额较上 年同期 变动比 例(%) 情况 说明 码头仓储 ( 液化） 物料消 耗 1,656,363.46 1.78 2,995,349.30 2.9 -44.70 码头仓储 ( 液化） 人员薪 酬 30,121,148.56 32.30 25,602,479.89 24.78 17.65 码头仓储 ( 液化） 折旧 46,615,895.68 49.99 44,924,608.48 43.49 3.76 码头仓储 ( 液化） 仓储费 0.00 0.00 12,250,880.13 11.86 -100.00 码头仓储 ( 液化） 租赁费 19,000,000.00 20.37 0.00 0 100.00 码头仓储 ( 液化） 保险费 1,335,660.02 1.43 1,417,421.57 1.37 -5.77 仓储（固 体） 职工薪 酬 1,462,912.64 20.86 424,283.79 23.6 244.80 仓储（固 体） 折旧 3,817,117.10 54.44 1,174,411.80 65.32 225.02 运输业务 人员薪 酬 3,501,590.81 23.25 2,952,066.93 14.8 18.61 运输业务 过路费 2,997,496.40 19.91 4,491,967.50 22.51 -33.27 运输业务 能源 3,480,986.19 23.12 5,766,264.23 28.9 -39.63 运输业务 折旧 1,995,095.64 13.25 1,995,095.63 10 0.00 化工品贸 易 采购、仓 储成本 353,758,567.95 100.00 301,706,053.95 100 17.25 代理业务 人员薪 酬 2,859,431.13 100.00 3,535,549.59 100 -19.12 服务费 5,200.00 100.00 100.00 成本分析其他情况说明 无 2. 费用 （1）报告期内营业税金及附加较去年同期增加2,836,458.94元，增幅为63.60%，主要原因 为上海保港公司于2014年11月注册成立，本期产生营业税金及附加3,394,620.48元所致。 （2）报告期内资产减值损失较去年同期增加10,652,267.30元,增幅为267.35％，主要原因 为保税贸易公司本期计提的库存商品存货跌价准备以及应收款项坏账准备增加所致。 （3）报告期内销售费用较去年同期增加999,921.36元，增幅为17.81%，主要原因为外服公 司营业收入较去年同期有所增长导致销售费用相应有所增加所致。 （4）报告期内管理费用较去年同期增加12,593,778.91元，增幅为16.07%，主要原因为华 泰化工土地租赁费用较去年同期有所增加及外服公司营业收入较去年同期有所增长导致管理费用 相应有所增加所致。 （5）报告期内财务费用较去年同期减少4,614,152.19元，减幅为12.12%，主要原因为长江 国际、外服公司银行借款较去年同期减少导致利息支出减少所致。 （6）报告期内营业外支出较去年同期增加24,428,992.75元，增幅346.03%，主要是扬州石 化因涉讼计提预计负债所致。 （7）报告期内所得税费用较去年同期减少48,891,887.08元,减幅为81.43％，主要原因为 经苏州市人民政府苏府[2015]45号文件认定，长江国际2014年为技术先进型服务企业，自认定 当年至2018年12月31日止减按15%的税率征收企业所得税，长江国际2014年度企业所得税已 按25%的税率计缴，本期已收到企业所得税退税款，同时，长江国际本期实现的利润总额较去年 同期减少所致。 3. 研发投入 研发投入情况表 单位：元 本期费用化研发投入 本期资本化研发投入 研发投入合计 研发投入总额占营业收入比例（%） 公司研发人员的数量 研发人员数量占公司总人数的比例（%） 研发投入资本化的比重（%） 情况说明 4. 现金流 1、经营活动产生的现金流量净额比去年同期增加385,502,927.94元，增幅为1225.07%，主 要原因为： （1）“销售商品、提供劳务收到的现金”、“购买商品、接受劳务支付的现金”分别比去年 同期减少106,583,383.96元、增加94,764,739.10元，导致“经营活动产生的现金流量净额”较 去年同期净减少201,348,123.06元，主要是由于长江国际本期营业收入较去年同期减少，保税贸 易公司支付的自营贸易采购款增加所致。 (2)“收到的税费返还”本期较去年同期增加33,839,656.89元，主要是长江国际享受技术先 进型服务企业所得税优惠政策以及管道运输增值税超税负返还政策，本期取得税收返还所致。 (3)“收到的其他与经营活动有关的现金”、“支付的其他与经营活动有关的现金”分别较去 年同期增加52,569,947.30元、减少475,116,366.43元，导致“经营活动产生的现金流量净额” 较去年同期净增加527,686,313.73元，主要是外服公司、保税贸易公司年初的代理货款已于本期 收回，而本期代理业务减少，支付的代理业务货款较去年同期大幅减少所致。 (4)“支付的各项税费”本期较去年同期减少30,061,378.81元，主要是由于长江国际利润总 额较去年同期减少及享受技术先进型服务企业所得税优惠政策所致。 2、投资活动产生的现金流量净额比去年同期减少624,213,356.54元，减幅为251.28%，主 要原因为: (1)本期“收回投资收到的现金”、“投资支付的现金”分别较去年同期增加53,989,648.67 元、732,462,894.92元，导致本期“投资活动产生的现金流量净额”较去年同期净减少 678,473,246.25元，其主要原因为上海保港公司本期开展国债逆回购等现金管理、证券投资业务 以及认购苏州高新非公开发行股票、参股爱康工程项目；张家港基金公司本期开展国债逆回购现 金管理业务；公司本期追加对江苏化工品交易中心投资以及收购上海保港公司少数股东股权、对 保税港务公司投资所致，而去年同期无该业务。 (2) "取得投资收益收到的现金"较去年同期增加5,738,985.34元，主要是公司本期取得中原 证券及联营企业化工品交易中心现金分红所致。 (3) “处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额”较去年同期增加 3,582,245.18元，主要是长江国际本期处置投资性房地产已收到部分款项所致。 (4) “取得子公司及其他营业单位支付的现金净额”较去年同期减少18,301,877.52元，系 去年同期外服公司收购长诚国际所致。 3、筹资活动产生的现金流量净额比去年同期减少473,531,117.03元，减幅为80.59%,主要 原因为: （1）去年同期公司非公开发行股票取得募集资金净额713,999,997.00元。 （2）本期发行中期票取得募集资金349,650,000.00元。 两项合计导致“筹资活动产生的现金流量净额”较去年同期净减少364,349,997.00元。 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 资产及负债状况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末 数占总资 产的比例 （%） 上期期末数 上期期末 数占总资 产的比例 （%） 本期期末金 额较上期期 末变动比例 （%） 情况说明 货币资金 528,718,812.32 16.42 934,806,935.51 30.01 -43.44 主要是上海保港公 司、张家港基金公 司开展国债逆回购 等现金管理业务所 致 以公允价 值计量且 其变动计 入当期损 益的金融 资产 0 0.00 7,178,119.89 0.23 -100.00 系保税贸易公司期 初持有的证券投资 已于本期转让所致 应收账款 25,389,426.62 0.79 54,201,346.47 1.74 -53.16 主要是保税贸易公 司年初自营业务应 收货款于本期收回 所致 预付款项 2,255,179.62 0.07 5,618,884.54 0.18 -59.86 主要是保税贸易公 司期初预付的货物 保证金已于本期收 货结转所致 其他应收 款 88,041,375.53 2.73 753,723,257.56 24.20 -88.32 主要是本期外服公 司及保税贸易公司 代理业务货款回款 较快所致 其他流动 资产 421,864,428.48 13.10 10,337,666.56 0.33 3,980.85 主要是上海保港公 司、张家港基金公 司本期开展国债逆 回购等现金管理业 务所致 可供出售 金融资产 216,872,463.00 6.73 41,820,000.00 1.34 418.59 主要是上海保港公 司认购苏州高新非 公开发行股票以及 参股爱康工程项目 所致 长期股权 投资 488,353,606.67 15.17 84,595,335.16 2.72 477.28 主要是本期追加对 交易中心投资及新 增对保税港务公司 投资所致 投资性房 地产 0 0.00 5,433,047.50 0.17 -100.00 系长江国际本期出 售投资性房地产所 致 在建工程 282,648,279.04 8.78 105,737,309.63 3.39 167.31 主要是华泰化工储 罐工程项目工程支 出增加所致 工程物资 5,168,863.14 0.16 2,509,354.42 0.08 105.98 主要是长江国际、 华泰化工本期采购 流量计、液位计等 工程物资所致 长期待摊 费用 12,235,090.42 0.38 4,290,237.77 0.14 185.18 主要是本期长江国 际、扬州石化储罐 防腐工程支出增加 所致 递延所得 税资产 13,444,276.46 0.42 7,121,196.13 0.23 88.79 主要是保税贸易公 司本期亏损及计提 的资产减值准备增 加形成的可抵扣暂 时性差异增加所致 其他非流 动资产 4,893,604.41 0.15 13,545,904.93 0.43 -63.87 主要是长江国际上 期预付的设备款及 软件款本期因资产 已投用结算所致 短期借款 138,604,440.83 4.30 75,496,815.42 2.42 83.59 主要是保税贸易公 司本期增加流动资 金贷款所致 以公允价 值计量且 其变动计 入当期损 益的金融 负债 0 0.00 1,583,781.22 0.05 -100.00 主要是期初保税贸 易公司持有的化工 品现货交易合约已 于本期转让所致 应付账款 160,132,521.90 4.97 118,902,166.86 3.82 34.68 主要是因为华泰化 工应付工程款较期 初增加所致 预收款项 1,491,564.26 0.05 2,820,490.84 0.09 -47.12 主要是保税贸易公 司期初预收的客户 订货保证金因本期 货物销售结算所致 应付职工 薪酬 12,856,889.54 0.40 3,352,738.58 0.11 283.47 主要是本期计提的 职工薪酬较去年增 加所致 其他应付 款 106,300,496.56 3.30 496,345,765.73 15.94 -78.58 主要是外服公司和 保税贸易公司本期 代理业务减少从而 应付代理货款相应 减少所致 一年内到 期的非流 动负债 0 0.00 75,000,000.00 2.41 -100.00 系长江国际归还银 行贷款所致 长期借款 0 0.00 134,751,713.60 4.33 -100.00 系长江国际、外服 公司归还银行贷款 所致 应付债券 689,549,600.00 21.41 342,640,800.00 11.00 101.25 主要是公司本期发 行中期票据所致 预计负债 25,209,042.71 0.78 2,500,487.00 0.08 908.17 主要是扬州石化因 涉讼计提预计负债 所致 递延所得 税负债 13,830,642.35 0.43 9,277,457.32 0.30 49.08 主要是上海保港公 司认购的苏州高新 非公开发行股票因 公允价值变动形成 的应纳税暂时性差 异所致 其他说明 (四) 行业经营性信息分析 石化工业在我国经济发展中具有战略性意义，是重要的基础性产业。我国是石化产品的生产 和消费大国，每年还需要向国外进口大量的石油、乙二醇、二甘醇、甲苯、PTA等石化产品，同 时也出口相当数量的石化产品。石化产品的生产、消费、使用过程中需要通过物流环节实现石化 产品上下游产业链的有效贯通，从而催生了大量的石化物流市场需求，逐步形成了长江三角洲、 珠江三角洲和环渤海等石化物流基地。 石化产业和物流产业实现资源整合，是未来石化物流业的发展趋势，其主要特征是以港口为 核心的运输系统的整合并依托物流园区的大型石油化工物流设施，从而推动石化园区实现生产装 置的集约化和装置之间的原料互供，以提高原料和能源的综合利用率。 化工仓储及整个化工物流产业与石油化工贸易量紧密相连，化工产品的进口量直接影响着国 内石化物流业的发展。我国石油化工行业正处在发展阶段，其中，公司主要仓储品种乙二醇（MEG） 的全国进口量逐年攀升，对外依存度较高，基本保持在70%的水平；2013年、2014年、2015年进 口量分别为824.62万吨、845.03万吨和867.20万吨；进口依存度分别为69.18%、68.99%和70.00%。 (五) 投资状况分析 1、 对外股权投资总体分析 单位：元 报告期内投资额 854,687,900.00 投资额增减变动数 -291,447,416.26 上年同期投资额 1,146,135,316.26 投资额增减幅度 -25.43% (1) 重大的股权投资 被投资的公 司名称 主要经营活动 占被投资公 司比例（%） 备注 江苏化工品 交易中心有 限公司 第一类增值电信业务中的在线数据处理与交易处 理业务（限江苏省，按许可证所列项目）；第二类 增值电信业务中的因特网信息服务业务（限江苏 省，按许可证所列项目）；危险化学品的批发（限 按许可证所列项目经营）；市场设施租赁、市场管 理服务，从事市场开发和经营服务，提供秘书托管 服务，配送服务（不含运输），商品的交易代理服 务，咨询服务。自营和代理各类商品的进出口业务 （国家限定公司经营或禁止进出口的商品除外）， 石油制品（成品油、危险化学品除外）、化工原料 及产品（危险化学品除外）的购销。（依法须经批 准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动） 40 注册资本 50,000万元 公司本期增资 12000万元 上海保港股 权投资基金 有限公司 股权投资管理，资产管理，创业投资，实业投资， 投资咨询，商务咨询，财务咨询（不得从事代理记 账）。 100 注册资本 50,000万元 公司本期缴付 注册资本 22000万元 苏州新区高 新技术产业 股份有限公 司 高新技术产品的投资、开发和生产，能源、交通、 通讯基础产业和市基础设政施投资；工程设计、施 工、科技咨询服务。 1.14 注册资本 119,429.2932 万元 公司本期认购 非公开发行股 票投资13000 万元 苏州爱康能 源工程技术 有限公司 能源工程技术服务；新能源发电工程设计；EPC工 程管理服务；机电设备安装工程、建筑装饰装修工 程设计、施工；新能源发电工程设计；能源领域内 的技术研发、技术服务；能源领域内的管理服务； 太阳能光伏产品销售；水净化设备、空气净化设备、 LED照明设备销售及相关技术服务；自营和代理各 类商品及技术的进出口业务；电力工程施工总承 包、市政公用工程施工总承包、地基基础工程专业 承包。 1.25 注册资本 12,500万元 公司本期出资 2500万元 上海保港张 股权投资，创业投资，实业投资，资产管理，投资 100 注册资本： 家港保税区 股权投资基 金有限公司 咨询，商务咨询，财务咨询（不得从事代理记账） 30,000万元 上海保港基金 出资30000万 元 (2) 重大的非股权投资 无 (3) 以公允价值计量的金融资产 无 (六) 重大资产和股权出售 报告期内，公司以持有的外服公司40.2%的股权与金港资产持有的保税港务45%的股权进行了 置换，差额部分7,291.66万元已由公司向金港资产以现金进行补价。 (七) 主要控股参股公司分析 1、主要子公司业绩及经营情况 公司名称 注册资本 （万元） 持股比例 （%） 经营范围 总资产 净资产 营业收入 利润总额 张家港保税区长江 国际港务有限公司 59,412.519385 90.74 区内管道装卸运输、仓储、货物中转、 装卸；危险化学品的批发；自营和代理 各类商品及技术的进出口业务 944,822,022.54 785,788,382.44 236,205,132.97 89,152,255.86 张家港保税区外商 投资服务有限公司 22,800 51.00 涉及外商投资、建设、生产、经营、管 理全过程中的相关服务；及土地开发、 基础设施建设等 369,849,572.49 285,596,603.49 40,640,924.59 39,798,882.92 张家港扬子江保税 贸易有限公司 16,000 100.00 与物流有关的服务，自营和代理各类商 品及技术的进出口业务等 319,400,033.91 123,339,471.12 353,428,494.95 -29,035,032.37 张家港保税区华泰 化工仓储有限公司 36,066.6 100.00 货物仓储、中转、装卸；自营和代理各 类商品及技术的进出口业务 443,433,522.96 340,831,086.59 297,948.11 -19,781,810.51 上海保港股权投资 基金有限公司 50,000 100.00 股权投资管理，资产管理，创业投资， 实业投资等 696,058,925.19 553,448,564.00 - 51,375,627.54 江苏长江航运交易 中心有限公司 1,000 61.00 船舶交易、船舶租赁服务、航运交易管 理服务等 12,456,668.83 11,686,138.43 75,471.68 2,277,119.61 2、参股公司业绩及经营情况 公司名称 注册资本 （万元） 持股比例 （%） 经营范围 总资产 按持股比例计 算的净资产份 额 营业收入 净利润 直接 间接 江苏化工品交 易中心有限公 司 500,000,000.00 40 危险化学品批发、市场设施租赁、市场管理服务、 商品的交易代理服务、咨询服务；自营和代理各 类商品进出口业务 928,162,732.18 178,757,887.27 79,163,396.87 -53,680,488.82 张家港保税区 扬子江锦程经 贸有限公司 5,000,000.00 40 危险化学品批发、自营和代理各类商品及技术进 出口业务等 11,091,696.34 3,235,760.96 31,354,819.68 2,846,228.28 张家港保税港 区港务有限公 司 362,983,750.00 45 为船舶提供码头服务、在港区内提供装卸、仓储、 物流服务；集装箱装卸、堆放、装拆箱等 823,665,617.72 266,067,894.44 94,443,080.73 -851,344.82 张家港保税港 区中外运长江 国际物流有限 公司 5,000,000.00 50 经营中外籍国际船舶代理服务；办理船舶进出港 手续；报关、办理货物的托运中转等 4,964,860.25 2,482,430.12 - -35,139.75 (八) 公司控制的结构化主体情况 无 三、公司关于公司未来发展的讨论与分析 (一) 行业竞争格局和发展趋势 1、行业竞争格局 公司主要控股子公司长江国际主要从事乙二醇等液体石化产品的码头装卸及保税仓储业务， 是长江三角洲化工仓储龙头企业之一。液体化工品以长江流域为重要进口通道之一，主要聚集在 张家港及周边地区。江苏张家港地区是目前国内最大的液体化工产品进口和集散基地，而张家港 地区乙二醇的进口量的绝大部分都是通过长江国际进行装卸、仓储或转运。 近年来，长江三角洲地区的石油和化工产业发展迅速，成为石化物流企业市场竞争的重点。 随着国内第三方石化物流行业发展迅速，国际上一些石化仓储物流巨头如荷兰皇家孚宝集团、德 国欧德油储集团、挪威奥德费尔公司等纷纷在长江沿线投建大规模专业化仓储码头设施，公司将 面临越来越激烈的市场竞争。 2、发展趋势 （1）国家政策鼓励行业发展 根据国家发改委发布的《产业结构调整指导目录（2011年本）修正》之“鼓励类”目录之第 七大类第3款“原油、天然气、成品油的储运和管道输送设施及网络建设”以及第二十九大类第 1款“粮食、棉花、食糖、食用油、化肥、石油等重要商品的现代化仓储等物流设施建设”的内 容，公司的化工品仓储业务属于国家产业政策鼓励类范围，受到国家政策的大力支持。 （2）受宏观经济、行业周期等因素影响，行业盈利能力存在一定压力 2014年底以来，我国纺织服装等出口出现下降趋势，终端市场消费量的降低，降低了对乙二 醇、PTA等化工品的需求，对化工品行业相关企业的盈利能力增长造成了一定的压力。 （3）资源整合将成为石化物流行业发展趋势 为提升盈利空间，发挥协同效应，石化产业和物流产业实现资源整合将是未来石化物流业的 发展趋势，其主要特征是以港口为核心的运输系统的整合并依托物流园区的大型石油化工物流设 施，从而推动石化园区实现生产装置的集约化和装置之间的原料互供，以提高原料和能源的综合 利用率。 （4）专业化分工将促进化工品物流行业的发展 第三方物流的兴起为物流仓储企业带来良好的市场商机。随着竞争日益激烈，企业应把资本 和精力集中在高效益和高竞争力的核心业务上，仓储等环节可以外包给专业的第三方物流企业。 第三方物流减少了物流环节的成本、优化了资金使用效率，通过专业化经营不断提升服务价值和 质量。行业内的龙头企业将继续保持领先优势，行业集中度将进一步提高，那些在业内已经营多 年，并形成了一定的规模和品牌优势的龙头企业将在激烈的市场竞争中继续处于有利地位。物流 行业正向专业化、综合化、纵深化发展。市场需求在不断地变化，专注于某个细分市场，能够提 供代理、码头接卸、仓储管理、分拨转运、配送运输、融资支持、信息整合、决策参考等一系列 综合服务的物流仓储企业才能在竞争中脱颖而出。 （5）危险化学品仓储市场潜力较大 我国石油和化工产品品种已达4,200多种，其中80%以上是危险化工品，目前我国已成为仅 次于美国的世界危化品生产和应用大国。受困于资质门槛高、投资大、安全风险高等原因，目前 我国危险品仓库建设跟不上化工产业发展步伐，仓库供给处于短缺状态，危化品仓储业务存在较 大的市场空间。 (二) 公司发展战略 近年来，保税科技在市场竞争日趋激烈的形势下，抢抓机遇，加快转型，逐步建立了以化工 仓储为核心、以码头物流为驱动、以电子商务为纽带的发展格局，构建大宗商品供应链一体化集 成商的战略布局日趋清晰。 保税科技未来五年发展规划服从公司的整体发展方向和目标，以打造全国性液体化工综合物 流品牌企业为发展方向，以构建大宗商品供应链一体化集成商为远景目标，采取在长三角、东南 沿海培育并辐射全国的发展战略，通过实业经营和资本运作等方式择机逐步实施。 至2020年，基本形成“产品完善、结构优化、运作高效、服务优质”的物流体系，物流链进 一步延伸，线上线下进一步融合，创新能力进一步增强，构建保税科技大宗商品供应链一体化服 务体系。具体体现到两个方面，一是完善以仓储物流（长江国际、保税港务和外服公司）为基石， 延伸服务（交易中心、保税贸易和长江航运）为双翼，第三方金融支持为辅助的供应链金融体系； 二是以保港基金为主体，内促产业结构调整，外控投融资项目结构，培育新的利润增长点同时寻 找新兴产业，夯实保税科技转型之路。 (三) 经营计划 公司2016年度的经营目标: 预计2016年度实现营业收入64,878.78万元，营业利润 10,236.51万元，利润总额10,913.13万元，归属于母公司所有者的净利润6,601.05万元。(此 经营计划及经营目标并不代表公司对2016年度的盈利预测，能否实现很大程度上取决于市场环境 与经营团队努力程度等多种因素，存在不确定性，请投资者特别注意。) (四) 可能面对的风险 （一）市场风险 1．经济下行压力加大。当前，国内外经济形势持续低迷，化工品价格一路走低，贸易商亏损 严重，进货动力不足，公司储罐利用率处于低谷。公司客户结构以贸易商为主，工厂客户偏少， 经营业绩受市场波动的影响更大，再加上化工品的国产替代率正在上升，对以进口货物储存为主 的长江国际形成一定的冲击，自身转型面临很大的困难。 2．同行竞争异常激烈。周边库区为了维系各自的市场份额，都在想方设法争夺货源。个别库 区采用非常规、非理性的价格战以及零损耗，严重扰乱了化工仓储市场正常的经营秩序。为了拼 抢市场份额，确保重点客户货源，公司审时度势，通过市场摸底调查，设定底线原则，顺势调整 经营策略，分别下调了码头使用费及乙二醇、二甘醇等主要经营品种的首期仓储费、超期仓储费 及损耗标准，以迎合贸易商降低物流成本的需求，未来仍不能排除仓储价格向下调整的可能性， 这给公司明年的营收和利润带来了较大的不确定性。 （二）技术风险 我国用石油生产乙二醇的成本相对较高，而煤制乙二醇比用石油制乙二醇在成本上具有一定 优势，虽然该技术尚未成熟，但国内部分化工企业正积极开展煤制乙二醇技术的研发 。煤制乙二 醇技术发展、成熟未来可能形成进口替代效应，从而降低我国乙二醇进口依赖度，形成对我国乙 二醇进口贸易及公司乙二醇仓储业务的冲击。 四、公司因不适用准则规定或特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明 □适用 √不适用 第五节 重要事项 一、普通股利润分配或资本公积金转增预案 (一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况 公司利润分配政策的具体内容详见《公司章程》，规定对利润分配顺序、现金分红条件、现 金分红的比例、现金分红的时间间隔、股票股利发放条件、现金分红与股票股利的分配顺序、利 润分配的决策程序、现金分红决策记录、不进行现金分红的表决程序、利润分配的时间、现金分 红的披露、利润分配政策和股东回报规划的监督、股东回报规划周期等方面都做出了明确的规定。 报告期内，公司以2014年12月31日股本541,624,617股为基数，每10股分配现金股利1.00 元（含税），共计54,162,461.7元，同时以资本公积金向全体股东每10股转增12股。 (二) 公司近三年（含报告期）的普通股利润分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案 单位：元 币种：人民币 分红 年度 每10股送 红股数 （股） 每10股派 息数(元) （含税） 每10股转 增数（股） 现金分红的数 额 （含税） 分红年度合并报 表中归属于上市 公司股东的净利 润 占合并报表 中归属于上 市公司股东 的净利润的 比率(%) 2015年 0 0.1 0 11,915,741.57 24,561,684.94 48.51 2014年 0 1.00 12 54,162,461.70 120,004,236.82 45.13 2013年 0 1.10 0 52,178,707.90 173,047,695.80 30.15 (三) 以现金方式要约回购股份计入现金分红的情况 单位：元 币种：人民币 现金分红的金额 比例（%） (四) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配预案的， 公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划 □适用 √不适用 二、承诺事项履行情况 √适用 □不适用 (一) 公司、股东、实际控制人、收购人、董事、监事、高级管理人员或其他关联方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项 承诺背景 承诺 类型 承诺方 承诺 内容 承诺时间及期限 是否有履 行期限 是否及时 严格履行 与再融资相关 的承诺 股份限售 张家港保税区金港资 产经营有限公司 自发行结束之日起36个月内不得转让 2013.1.11； 2013.1.11— 2016.1.11 是 是 与再融资相关 的承诺 股份限售 张家港保税区金港资 产经营有限公司 自发行结束之日起36个月内不得转让 2014.9.25； 2014.9.25— 2017.9.25 是 是 与再融资相关 的承诺 股份限售 国联安基金管理有限 公司 自发行结束之日起12个月内不得转让 2014.9.25； 2014.9.25—（未完）  |