[年报]雷科防务:2015年年度报告（更新后）
江苏雷科防务科技股份有限公司 2015年年度报告 2016年04月 第一节 重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和 连带的法律责任。 公司负责人黄小平、主管会计工作负责人刘峰及会计机构负责人(会计主管 人员)江俊杰声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺， 请投资者注意投资风险。 1、发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨重大资产重组的审批风 险。公司于2016年2月5日披露了《江苏雷科防务科技股份有限公司发行股份 及支付现金购买资产并募集配套资金暨重大资产重组报告书（草案）》，公司拟 以发行股份及支付现金购买资产的方式收购奇维科技100%的股权，同时募集相 关配套资金。截至本报告出具日，本次交易尚需取得中国证监会的核准。本次 交易能否取得证监会的核准，以及核准的时间，存在不确定性，特此提请广大 投资者注意本次发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨重大资产重组 的审批风险。 2、股市波动风险公司股票价格不仅会受到生产经营和财务状况的影响，而 且会受到国家经济政策、宏观经济形势、行业政策、资本市场走势、股票供求 关系、投资者心理预期等因素的影响。投资者在选择投资公司股票时，应充分 考虑各种风险，做出独立、审慎判断。 2015年12月31日总股本为基数，向全体股东每10股派发现金红利5.5 元（含税），送红股0股（含税），以资本公积金向全体股东每10股转增21股。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ................................................................................. 2 第二节 公司简介和主要财务指标 ............................................................................. 5 第三节 公司业务概要 ................................................................................................. 9 第四节 管理层讨论与分析 ....................................................................................... 12 第五节 重要事项 ....................................................................................................... 29 第六节 股份变动及股东情况 ................................................................................... 43 第七节 优先股相关情况 ........................................................................................... 52 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .................................................. 53 第九节 公司治理 ....................................................................................................... 63 第十节 财务报告 ....................................................................................................... 69 第十一节 备查文件目录 ......................................................................................... 180 释义 释义项 指 释义内容 雷科防务、公司、本公司、上市公司 指 江苏雷科防务科技股份有限公司 常发股份 指 江苏常发制冷股份有限公司，即上市公司原名，公司已于2015年10 月将名称变更为江苏雷科防务科技股份有限公司 理工雷科 指 北京理工雷科电子信息技术有限公司 常发集团 指 江苏常发实业集团有限公司 爱科特 指 成都爱科特科技发展有限公司 奇维科技 指 西安奇维科技股份有限公司 泰州常发 指 泰州常发农业装备有限公司 常发科技 指 常州常发制冷科技有限公司 江南铝氧化 指 常州市武进江南铝氧化有限公司 证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 公司章程 指 江苏雷科防务科技股份有限公司章程 报告期 指 2015年1月1日至2015年12月31日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 雷科防务 股票代码 002413 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 江苏雷科防务科技股份有限公司 公司的中文简称 雷科防务 公司的外文名称（如有） Jiangsu Leike Defense Technology Co., Ltd. 公司的外文名称缩写（如有） lkdf 公司的法定代表人 黄小平 注册地址 江苏省常州市武进区礼嘉镇建东村建华路南 注册地址的邮政编码 213176 办公地址 江苏省常州市武进区延政中路5号常发大厦18楼 办公地址的邮政编码 213176 公司网址 www.racodf.com 电子信箱 002413@racodf.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘训雨 王少华 联系地址 江苏省常州市武进区延政中路5号常发 大厦18楼 江苏省常州市武进区延政中路5号常发 大厦18楼 电话 0519-86237018 0519-86237018 传真 0519-86235691 0519-86235691 电子信箱 002413@racodf.com 002413@racodf.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 《证券时报》、《证券日报》、《上海证券报》、《中国证券报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn） 公司年度报告备置地点 公司董事会秘书办公室 四、注册变更情况 组织机构代码 91320400745550891Q 公司上市以来主营业务的变化情况（如有） 公司自上市以来主营业务主要为冰箱、空调用蒸发器、冷凝器以及铝板 （箔）、铜管的生产和销售，2015年6月，公司完成理工雷科100%股权的 收购，进入军工电子信息产业，业务范围拓展至嵌入式实时信息处理、复 杂电磁环境测试与验证及评估、北斗卫星导航及雷达等业务领域，公司拥 有制冷业务与军工电子信息业务并行的双主业。为集中力量打造军工电子 信息产业，实现业务转型升级，2015年12月，公司向控股股东常发集团出 售与制冷业务相关的全部资产及负债。2016年2月，公司完成成都爱科特 70%股权的收购，公司军工电子信息产业新增通信、雷达用微波信号分配管 理及接收处理业务，公司主营业务为嵌入式实时信息处理、复杂电磁环境 测试与验证及评估、北斗卫星导航及雷达以及通信、雷达用微波信号分配 管理及接收处理业务。 历次控股股东的变更情况（如有） 无 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 常州市晋陵中路517号赢通商务大厦10楼 签字会计师姓名 秦志军、李晓琪 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 □ 适用 √ 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 √ 适用 □ 不适用 财务顾问名称 财务顾问办公地址 财务顾问主办人姓名 持续督导期间 中国银河证券股份有限公司 北京市西城区金融大街 35号国际企业大厦C座 敖云峰、李伟 2015年06月26日——2016年12月31日 中信建投证券股份有限公司 北京市朝阳区安立路66 号4号楼 杜鹏飞、赵龙 2015年12月23日——2016年12月31日 六、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2015年 2014年 本年比上年增减 2013年 营业收入（元） 2,028,542,901.46 2,164,844,615.63 -6.30% 1,854,182,467.27 归属于上市公司股东的净利润 （元） 140,553,234.23 33,397,449.82 320.85% 25,515,179.80 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润（元） 86,832,313.92 39,887,224.73 117.69% 27,196,026.77 经营活动产生的现金流量净额 （元） -142,484,257.29 137,832,817.19 -203.37% -42,316,442.25 基本每股收益（元/股） 0.52 0.15 246.67% 0.12 稀释每股收益（元/股） 0.52 0.15 246.67% 0.12 加权平均净资产收益率 8.43% 2.78% 5.65% 2.14% 2015年末 2014年末 本年末比上年末增减 2013年末 总资产（元） 2,343,610,799.90 1,606,141,352.32 45.92% 1,791,567,481.18 归属于上市公司股东的净资产 （元） 2,126,366,438.66 1,205,486,137.05 76.39% 1,195,559,449.73 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 412,608,781.57 666,990,408.98 446,235,108.52 502,708,602.39 归属于上市公司股东的净利润 10,517,926.04 21,268,109.68 21,708,305.67 87,058,892.84 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 9,771,840.89 22,344,868.50 21,824,545.04 32,891,059.49 经营活动产生的现金流量净额 -14,286,359.21 34,824,737.62 31,638,911.30 -194,661,547.00 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2015年金额 2014年金额 2013年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） 70,150,303.80 -5,809,188.52 -10,346,068.31 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 切相关，按照国家统一标准定额或定量享 受的政府补助除外） 796,776.38 556,411.10 990,066.67 除同公司正常经营业务相关的有效套期保 值业务外，持有交易性金融资产、交易性 金融负债产生的公允价值变动损益，以及 处置交易性金融资产、交易性金融负债和 可供出售金融资产取得的投资收益 708,966.96 -708,966.96 对外委托贷款取得的损益 4,186,917.82 5,956,849.32 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -1,654,374.06 -6,878,206.65 1,158,023.03 其他符合非经常性损益定义的损益项目 1,235,803.09 减：所得税影响额 17,516,555.86 -2,163,258.30 -560,282.32 合计 53,720,920.31 -6,489,774.91 -1,680,846.97 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常 性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经 常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、 列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司自成立以来主要从事冰箱、空调用蒸发器、冷凝器以及铝板（箔）、铜管的生产和销售，致力于 为家电行业提供一流服务与配套。近年来，受国内外宏观经济形势的影响，家电行业市场需求乏力，同时 有色金属行业产能过剩矛盾突出，铜、铝加工产品低端市场竞争激烈。受上述因素的影响，公司的冰箱、 空调用蒸发器、冷凝器以及铝板（箔）、铜管业务市场竞争加剧，盈利能力下滑，行业内同质化竞争现象 严重，市场发展空间有限。为此，公司在关注外部市场发展动态的基础上，不断寻求恰当的转型契机及业 务领域，创造新的盈利增长来源，并将军工电子信息产业作为战略发展方向。2015年6月，公司通过发行 股份及支付现金购买理工雷科100%股权，公司将主营业务扩展至嵌入式实时信息处理、复杂电磁环境测试 与验证及评估、卫星导航及雷达业务等军工电子信息产业领域。 为集中力量打造军工电子信息产业，实现业务转型升级，2015年12月，公司向控股股东常发集团出售 了与制冷业务相关的全部资产及负债。 截止报告期末，公司的主要业务为嵌入式实时信息处理、复杂电磁环境测试与验证及评估、北斗卫星 导航接收机业务及高精度微波/毫米波成像探测雷达业务。具体情况如下： 嵌入式实时信息处理是基于嵌入式处理平台，通过特定的手段和措施实现信息的实时采集和实时处理 的过程。目前，嵌入式实时信息处理业务方向的产品主要包括雷达信息处理产品、图像信息处理产品、遥 感处理产品和数据记录产品四类。 复杂电磁环境指的是在一定空域、时域、频域和功率域上，多种电磁信号同时存在的电磁环境。目前， 该业务方向产品包括仿真软件产品、背景及威胁仿真产品、目标仿真产品、电磁环境监测产品四大类。 北斗卫星导航接收机是北斗卫星导航系统的用户关键设备，是一种接收、跟踪、变化和测量北斗卫星 信号，通过分析卫星电文及对相关数据进行处理而获得定位解算，并且完成应用系统所要求的其他功能的 无线电接收装置。目前，该业务的主要产品包括芯片及模块产品、定位通信终端产品和高精度终端产品三 种类型。 高精度微波/毫米波成像探测雷达业务是根据客户需求及市场需求研制与生产具有高精度探测、一维 成像、二维成像及微动成像等先进能力的高端雷达整机业务。目前，该业务方向的产品主要包括探墙雷达 产品、机场异物探测雷达产品和边坡雷达产品。 公司正在积极布局四大业务市场，致力于为国防工业领域的科研院所及其他工业单位提供电子信息技 术开发和集成产品研发、销售及后期维护等服务，在行业大类上属于制造业，细分行业属于计算机、通信 和其他电子设备制造业。国务院《国家民用空间基础设施中长期发展规划（2015-2025年）》，指出国土、 海洋、测绘、环境保护、民政、气象、农业、林业、水利、地震、交通、统计、公安、能源、住房城乡建 设等领域对卫星遥感应用提出了多样化、精细化、高时效性观测需求，公共安全、交通运输、防灾减灾、 农林水利、气象、国土资源、环境保护、公安警务、测绘勘探、应急救援等领域，对卫星导航应用提出了 更高精度、更多融合的创新服务需求。该规划提出构建卫星遥感、通信广播和导航定位三大系统。公司的 嵌入式实时信息处理、北斗卫星导航等方面在国内处于领先地位，具备提供系统化解决方案的基础。随着 公司在这方面的新技术、新产品逐步成熟，为公司在卫星遥感、卫星导航的发展提供了坚定基础。未来公 司将在卫星遥感、卫星导航加大市场拓展力度，实现规模化经营。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 固定资产 主要是本期完成收购理工雷科重大资产重组项目,从6月起将理工雷科财务数据纳入合并范围 无形资产 主要是本期完成重大资产出售项目,将公司制冷业务相关的资产及负债全部出售给控股股东 在建工程 主要是本期完成重大资产出售项目,将公司制冷业务相关的资产及负债全部出售给控股股东 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 公司的核心竞争力主要体现在自主知识产权、雄厚的研发能力和优秀的技术人才等方面，具体如下： 1、自主知识产权 公司拥有完全的自主知识产权，在嵌入式实时信息处理领域，公司全资子公司理工雷科是国内少数拥 有自主创新能力，并能够提供从基础算法研究到大规模系统实现整套信息处理解决方案的嵌入式实时信息 处理产品厂商；在复杂电磁环境测试/验证与评估领域，理工雷科自主研制的复杂电磁环境评估测试产品已 成功被国内多家客户采用；在北斗卫星导航接收机领域，理工雷科自主研制的新一代多模多频高性能基带 信号处理芯片，已成功应用于北斗卫星导航装备；在雷达领域，理工雷科填补了国产雷达多项技术空白。 在知识产权方面获得了多项发明专利和软件著作权。 2、雄厚的研发能力 公司一直注重技术研发的投入，公司全资子公司理工雷科大部分技术骨干在嵌入式实时信息处理、复 杂电磁环境、北斗卫星导航、雷达等领域均具有多年研发经验，并承担过国家重大专项等科研任务。理工 雷科已有的技术储备横跨了嵌入式实时信息处理、复杂电磁环境、图像处理、雷达、卫星导航定位等多个 学科领域，并已掌握了数十项核心技术，拥有很强的综合技术基础和技术整合能力。 3、优秀的技术人才 公司坚持“以人为本，培养一流人才”的人才理念，建立优秀人才培养模式，内外相结合的培训体系。 通过设立合理的研发机构，制定完善的研发管理制度，建立有竞争力的薪酬福利体系，保证研发人员的持 续稳定和不断创新，同时高度重视研发人才队伍的建设，吸引了一大批优秀人才加盟。研发队伍具有年轻 化、高学历的特点，目前已拥有一支近400人的高素质、高学历研发人才队伍，其中70%以上的研发人员年 龄在25-35岁，拥有博士和硕士学位的研发人员占比超过50%。 4、齐全的行业资质 2015年12月，公司全资子公司理工雷科取得了《武器装备科研生产许可证》的现场审查，该公司已经 具备了《装备承制单位资格证》、《武器装备科研生产许可证》、《武器装备科研生产单位保密二级资格》、 《武器装备质量体系认证》等完整军工准入资质，为公司的业务可持续发展奠定了基础。 第四节 管理层讨论与分析 一、概述 近年来，受国内外宏观经济形势的影响，家电行业市场需求乏力，同时有色金属行业产能过剩矛盾突 出，铜、铝加工产品低端市场竞争激烈。受上述因素的影响，公司的冰箱、空调用蒸发器、冷凝器以及铝 板（箔）、铜管业务市场竞争加剧，盈利能力下滑，行业内同质化竞争现象严重，市场发展空间有限。为 此，公司在关注外部市场发展动态的基础上，不断寻求恰当的转型契机及业务领域，创造新的盈利增长来 源，并将军工电子信息产业作为战略发展方向。 2015年，公司全力推进收购理工雷科的重大资产重组工作，重组实施工作顺利完成，新增股份于2015 年6月26日上市。在完成对理工雷科的收购后，公司将业务范围拓展至嵌入式实时信息处理、复杂电磁环 境测试与验证及评估、北斗卫星导航及雷达等业务领域，公司在经营规模、持续稳健的发展能力和经营效 率等方面发生了质的飞跃。为集中力量打造军工电子信息产业，实现业务转型升级，2015年12月，公司向 控股股东常发集团出售与制冷业务相关的全部资产及负债。置出传统制冷业务后，公司聚焦军工电子信息 业务、完善军工电子信息产业链的发展战略进一步明晰。并于2016年2月，完成成都爱科特70%股权的收购， 公司军工电子信息产业新增通信、雷达用微波信号分配管理及接收处理业务。 公司在报告期内取得了较好的总体经营业绩，理工雷科纳入合并范围后对公司利润有较大贡献，同时 公司重大资产出售暨关联交易的重组完成后，因重大资产出售所产生的增值和股权转让产生的投资收益对 公司利润也有较大贡献。实现归属于上市公司股东的净利润1.41亿元，较上年同期增长320.85%，公司资产 总额达到23.44亿元，较期初增长45.92%，净资产21.26亿元，较期初增长76.39%。 二、主营业务分析 1、概述 参见“管理层讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 2,028,542,901.46 100% 2,164,844,615.63 100% -6.30% 分行业 制冷业务 1,785,199,737.57 88.00% 2,124,744,206.32 98.15% -15.98% 通信和其他电子设 备制造业 188,822,752.07 9.31% 100.00% 其他 54,520,411.82 2.69% 40,100,409.31 1.85% 35.96% 分产品 空调两器 259,232,638.56 12.78% 326,774,853.46 15.09% -20.67% 冰箱两器 713,367,673.88 35.17% 733,271,804.72 33.87% -2.71% 铝板（箔） 454,480,943.41 22.40% 672,943,763.06 31.09% -32.46% 铜管 263,217,818.58 12.98% 294,981,818.41 13.63% -10.77% 嵌入式实时信息处 理业务 67,108,987.26 3.31% 复杂电磁环境测试/ 验证与评估业务 57,654,396.97 2.84% 北斗卫星导航接收 机业务 32,410,352.39 1.60% 高精度微波/毫米波 成像探测雷达业务 31,664,515.76 1.56% 其他 149,405,574.65 7.37% 136,872,375.98 6.32% 9.16% 分地区 国内 1,748,484,886.66 86.19% 1,915,979,116.47 88.50% -8.74% 国外 280,058,014.80 13.81% 248,865,499.16 11.50% 12.53% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 制冷业务 1,785,199,737.57 1,599,625,959.47 10.40% -15.98% -17.52% 1.68% 通信和其他电子 设备制造业 188,822,752.07 87,868,149.24 53.47% 分产品 空调两器 259,232,638.56 205,512,422.92 20.72% -20.67% -25.21% 4.81% 冰箱两器 713,367,673.88 596,004,765.39 16.45% -2.71% -3.70% 0.85% 铝板（箔） 454,480,943.41 447,619,008.21 1.51% -32.46% -32.92% 0.67% 铜管 263,217,818.58 260,490,764.17 1.04% -10.77% -9.13% -1.79% 通讯和其他电子 设备 188,822,752.07 87,868,149.24 53.47% 其他 94,900,663.14 89,998,998.78 5.17% -1.93% -2.04% 0.11% 分地区 国内 1,693,964,474.84 1,412,872,167.91 16.59% -9.70% -18.15% 8.62% 国外 280,058,014.80 274,621,940.80 1.94% 12.54% 28.79% -12.38% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务 数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2015年 2014年 同比增减 通用零部件制造业 销售量 元 1,067,500,975.58 1,156,818,624.85 -7.72% 有色金属压延加工业 销售量 元 717,698,761.99 967,925,581.47 -25.85% 通信和其他电子设备制造业 销售量 元 188,822,752.07 0 100.00% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 主要是本期完成收购理工雷科重大资产重组项目,从2015年6月起将理工雷科财务数据纳入合并范围。 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 通用零部件制造业 成本 891,516,187.09 52.83% 985,538,044.21 50.81% -9.54% 有色金属压延加工业 成本 708,109,772.38 41.96% 953,943,642.94 49.19% -25.77% 计算机、通讯和其他 电子设备制造业 成本 87,868,149.24 5.21% 0.00 0.00% 100.00% 说明 本期完成收购理工雷科重大资产重组项目,从2015年6月起将理工雷科财务数据纳入合并范围。 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 报告期内，公司完成了发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金的重大资产重组，公司以发行股 份及支付现金相结合的方式收购了理工雷科100%的股权，理工雷科从2015年6月份开始纳入公司合并报表 范围。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 √ 适用 □ 不适用 报告期内，公司完成了发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金的重大资产重组，公司以发行股 份及支付现金相结合的方式收购了理工雷科100%的股权，公司主营业务由蒸发器、冷凝器、铝板（箔）、 铜管等传统制造类业务拓展至数据采集/存储/处理、卫星导航、雷达系统等产品的研发和生产等领域。同 时，为集中力量打造军工电子信息产业，实现业务转型升级，2015年12月，公司向控股股东常发集团出售 与制冷业务相关的全部资产及负债。截止报告期末公司主要业务为嵌入式实时信息处理、复杂电磁环境测 试与验证及评估、北斗卫星导航接收机业务及高精度微波/毫米波成像探测雷达业务。 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 395,690,187.39 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 19.50% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 客户A 148,768,288.90 7.33% 2 客户B 68,777,337.52 3.39% 3 客户C 61,454,277.44 3.03% 4 客户D 58,599,602.14 2.89% 5 客户E 58,090,681.39 2.86% 合计 -- 395,690,187.39 19.50% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 904,389,799.43 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 78% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 供应商A 281469659.69 24% 2 供应商B 228135417.63 20% 3 供应商C 179840401.93 16% 4 供应商D 129973780.54 11% 5 供应商E 84970539.64 7% 合计 -- 904389799.43 78% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2015年 2014年 同比增减 重大变动说明 销售费用 62,935,568.89 59,016,198.60 6.64% 管理费用 102,415,272.68 55,870,892.41 83.31% 主要是本期完成收购理工雷科重大 资产重组项目,从6月起将理工雷科 财务数据纳入合并范围。 财务费用 641,639.46 8,114,366.22 -92.09% 主要是本期利息支出减少以及汇兑 收益增加所致。 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 多年来，公司始终秉承“以市场为导向，以研发为龙头”的企业核心价值观，一直注重技术研发的投入。 公司全资子公司理工雷科大部分技术骨干在嵌入式实时信息处理、复杂电磁环境、北斗卫星导航、雷达等 领域均具有多年研发经验，并承担过国家重大专项等科研任务。理工雷科已有的技术储备横跨了嵌入式实 时信息处理、复杂电磁环境、图像处理、雷达、卫星导航定位等多个学科领域，并已掌握了数十项核心技 术，拥有很强的综合技术基础和技术整合能力。 公司研发投入情况 2015年 2014年 变动比例 研发人员数量（人） 378 36 950.00% 研发人员数量占比 72.14% 1.07% 71.07% 研发投入金额（元） 19,481,537.17 33,284,024.22 -41.47% 研发投入占营业收入比例 0.96% 1.54% -0.58% 研发投入资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00% 资本化研发投入占研发投入的比例 0.00% 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2015年 2014年 同比增减 经营活动现金流入小计 2,039,827,081.45 2,031,042,330.60 0.43% 经营活动现金流出小计 2,182,311,338.74 1,893,209,513.41 15.27% 经营活动产生的现金流量净额 -142,484,257.29 137,832,817.19 -203.37% 投资活动现金流入小计 627,833,697.46 122,307,912.14 413.32% 投资活动现金流出小计 237,110,742.07 42,198,289.86 461.90% 投资活动产生的现金流量净额 390,722,955.39 80,109,622.28 387.74% 筹资活动现金流入小计 477,724,200.00 230,000,000.00 107.71% 筹资活动现金流出小计 67,275,745.76 432,075,416.75 -84.43% 筹资活动产生的现金流量净额 410,448,454.24 -202,075,416.75 303.12% 现金及现金等价物净增加额 665,059,146.34 19,179,467.50 3,367.56% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 报表项目 本期发生额 上年同期发生额 变动比率 变动原因 经营活动产生的 现金流量净额 -142,484,257.29 137,832,817.19 -203.37% 主要是2015年12月出售常发科技100%股权后， 常发科技支付给常发集团往来款2.4亿所致。 投资活动产生的 现金流量净额 390,722,955.39 80,109,622.28 387.74% 主要是2015年12月份出售常发科技与江南铝 氧化两个子公司100%股权收到的51%交易价款 所致。 筹资活动产生的 现金流量净额 410,448,454.24 -202,075,416.75 303.12% 主要是本期公司发行股份购买理工雷科资产并 配套募集资金及2015年12月出售常发科技 100%股权后，常发科技增加银行借款所致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 1,235,803.09 0.69% 出售常发科技与江南铝氧化两公司100%股 权产生的投资收益。 否 公允价值变动损益 708,966.96 0.39% 公司与中国农业银行签订了远期结售汇协 议，锁定一定量的外币远期结汇汇率。 否 资产减值 9,699,069.53 5.38% 应收账款按账龄分析法计提坏账损失及存 货按单个项目的成本高于其可变现净值的 差额提取存货跌价损失。 是 营业外收入 79,779,545.59 44.27% 主要是2015年6月份以评估作价后的土地 与房屋向全资子公司常发科技进行增资，12 月份出售常发科技100%股权后，评估增值 计入营业外收入 否 营业外支出 9,694,371.55 5.38% 主要是本期因公司技改淘汰固定资产较多 所致。 否 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2015年末 2014年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金 717,437,631.23 30.61% 94,496,960.39 5.88% 24.73% 应收账款 182,540,180.06 7.79% 436,052,955.68 27.15% -19.36% 存货 84,781,669.14 3.62% 265,562,515.76 16.53% -12.91% 投资性房地产 17,521,239.85 1.09% -1.09% 固定资产 6,130,036.10 0.26% 435,136,624.76 27.09% -26.83% 在建工程 49,633,445.12 3.09% -3.09% 短期借款 40,500,000.00 1.73% 30,000,000.00 1.87% -0.14% 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 986,790,000.00 0.00 100.00% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 被投资 公司名 称 主要业 务 投资方 式 投资金额 持股比 例 资金来 源 合作方 投资期 限 产品类型 截至资 产负债 表日的 进展情 况 预计收益 本期投 资盈亏 是否涉 诉 披露日 期（如 有） 披露索 引（如 有） 北京理 工雷科 电子信 息技术 有限公 司 嵌入式 实时信 息处理 业务、 复杂电 磁环境 测试/验 证与评 估业 务、北 斗卫星 导航接 收机业 务以及 高精度 微波/毫 米波成 像探测 雷达业 务 收购 736,790,000.00 100.00% 募集资 金 无 长期 嵌入式实 时信息处 理业务、 复杂电磁 环境测试 /验证与 评估业 务、北斗 卫星导航 接收机业 务以及高 精度微波 /毫米波 成像探测 雷达业务 股权的 过户手 续及相 关工商 登记完 成 61931600 0.00 否 2015年 06月09 日 巨潮资 讯网 北京理 工雷科 雷达及 配套设 新设 60,000,000.00 80.00% 自有资 金 北京首 科开阳 长期 雷达及配 套设备、 工商设 立登记 0.00 否 2015年 12月24 巨潮资 讯网 雷达技 术研究 院有限 公司 备、导 航电子 装备及 配套设 备技术 研究 创业投 资基金 管理中 心（有 限合 伙） 导航电子 装备及配 套设备技 术研究 手续已 完成 日 常州常 发制冷 科技有 限公司 制冷器 件、铝 板 （箔）、 铜管的 生产销 售 增资 190,000,000.00 100.00% 固定资 产 无 长期 制冷器 件、铝板 （箔）、铜 管 工商设 变更登 记手续 已完成 0.00 0.00 否 2015年 06月04 日 巨潮资 讯网 合计 -- -- 986,790,000.00 -- -- -- -- -- -- 61931600 0.00 -- -- -- 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金 总额 本期已使 用募集资 金总额 已累计使 用募集资 金总额 报告期内 变更用途 的募集资 金总额 累计变更 用途的募 集资金总 额 累计变更 用途的募 集资金总 额比例 尚未使用 募集资金 总额 尚未使用 募集资金 用途及去 向 闲置两年 以上募集 资金金额 2010年 公开发行 64,839.45 0 64,839.45 0 0 0.00% 0 不适用 0 2015年 非公开发行 18,968.42 16,055.07 16,055.07 0 0 0.00% 2,913.35 尚未使用 的募集资 金存放于 理工雷科 募集资金 银行专户 0 合计 -- 83,807.87 16,055.07 80,894.52 0 0 0.00% 2,913.35 -- 0 募集资金总体使用情况说明 1、公司经中国证券监督管理委员会证监许可【2010】504号文《关于核准江苏常发制冷股份有限公司首次公开发行股票 的批复》的核准，及深圳证券交易所深证上【2010】170号文批准，采用网下向询价对象定价配售和网上向社会公众投资者 定价发行相结合的方式发行人民币普通股（A股）3700 万股，发行价格为18.00元/股，募集资金总额66,600 万元，扣除 发行费用2,125.33 万元后，募集资金净额为64,474.67 万元。该募集资金已于2010年5月20日全部到位，并经江苏公证 天业会计师事务所有限公司苏公W[2010]B045 号《验资报告》审验。截止报告期末，本次募集资金已使用完毕。 2、公司经中国证监会《关于核准江苏常发制冷股份有限公司向北京理工资产经营有限公司等发行股份购买资产并募集 配套资金的批复》（证监许可[2015]1005号）核准，公司向北京弘达伟业投资管理中心（有限合伙）、北京雷科投资管理中 心（有限合伙）、北京科雷投资管理中心（有限合伙）、北京雷科众投投资管理中心（有限合伙）4名特定投资者非公开发行 2,422股股份募集配套资金用于支付公司收购理工雷科的现金对价、支付与本次交易相关的中介机构费用以及用于理工雷科 的持续发展，发行价格为8.11元/股，募集资金总额为19,642.42万元，扣除各项发行费用674万元，募集资金净额为18,968.42 元。上述募集资金已经江苏公正天业会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《验资报告》（苏公W[2015]B066号）审验。截 止报告期末，本次募集资金共计使用16,055.07万元 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募 资金投向 是否已变 更项目 (含部分 变更) 募集资金 承诺投资 总额 调整后投 资总额 (1) 本报告期 投入金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期末 投资进度 (3)＝ (2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告期 实现的效 益 是否达到 预计效益 项目可行 性是否发 生重大变 化 承诺投资项目 1.支付现金对价 否 14,735.8 14,735.8 14,735.8 14,735.8 100.00% 0 是 否 2.基于北斗导航的隧 道内综合监测系统 否 1,000 1,000 456.61 456.61 45.66% 0 是 否 3.基于北斗的灾情报 送应急救援系统 否 2,100 2,100 416.51 416.51 19.83% 0 是 否 4.轻小型无人机防撞 雷达 否 1,000 1,000 446.15 446.15 44.62% 0 是 否 承诺投资项目小计 -- 18,835.8 18,835.8 16,055.07 16,055.07 -- -- 0 -- -- 超募资金投向 不适用 合计 -- 18,835.8 18,835.8 16,055.07 16,055.07 -- -- 0 -- -- 未达到计划进度或预 计收益的情况和原因 （分具体项目） 募投项目仍处于研发阶段尚未产生收益。 项目可行性发生重大 变化的情况说明 不适用 超募资金的金额、用途 及使用进展情况 不适用 募集资金投资项目实 施地点变更情况 不适用 募集资金投资项目实 施方式调整情况 不适用 募集资金投资项目先 期投入及置换情况 适用 2015年12月3日召开的公司第五届董事会第四次会议审议通过《关于使用募集资金置换预先投入 募投项目自筹资金的议案》，同意公司全资子公司理工雷科使用募集资金8,294,717.25元置换理工雷 科已投入项目建设的8,294,717.25元自筹资金。具体内容详见公司于2015年12月5日在法定信息 披露媒体《证券时报》、《证券日报》、《上海证券报》、《中国证券报》以及巨潮资讯网上披露的《关 于使用募集资金置换预先投入募投项目自筹资金的公告》（公告编号：2015-096） 用闲置募集资金暂时 补充流动资金情况 不适用 项目实施出现募集资 金结余的金额及原因 不适用 尚未使用的募集资金 用途及去向 截止2015年12月31日，尚未使用的募集资金以活期存款方式存放在北京银行股份有限公司双秀支 行募集资金专户中。 募集资金使用及披露 中存在的问题或其他 情况 不适用 （3）募集资金变更项目情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在募集资金变更项目情况。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 √ 适用 □ 不适用 交易对 方 被出售 资产 出售日 交易价格 （万元） 本期初 起至出 售日该 资产为 出售对公司 的影响（注 3） 资产出 售为上 市公司 贡献的 资产 出售 定价 原则 是 否 为 关 与交易 对方的 关联关 系（适 所涉及 的资产 产权是 否已全 所涉及 的债权 债务是 否已全 是否按 计划如 期实 施，如 披露日 期 披露索 引 上市公 司贡献 的净利 润（万 元） 净利润 占净利 润总额 的比例 联 交 易 用关联 交易情 形） 部过户 部转移 未按计 划实 施，应 当说明 原因及 公司已 采取的 措施 江苏常 发实业 集团有 限公司 公司制 冷业务 相关的 全部资 产与负 债 2015年 12月 22日 122,939.01 1998.88 本次交易 前，上市公 司拥有制冷 业务与军工 电子信息业 务并行的双 主业。近年 来，国内家 电包括冰 箱、空调等 市场需求乏 力，市场的 发展空间不 大，特别是 在我国经济 发展进入新 常态的形势 下，继续保 持制冷业务 的快速增长 难度很大。 为此，公司 积极响应国 家经济转型 升级和创新 驱动发展战 略的号召， 积极谋求公 司产业的转 型升级。 14.22% 根据 评估 结果 双方 协商 确定 是 交易对 方为公 司控股 股东 是 是 是 2015年 12月 05日 巨潮资 讯网 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 公司名称 公司类型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 北京理工雷 科电子信息 技术有限公 司 子公司 嵌入式实时信 息处理、复杂电 磁环境测试/验 证与评估、北斗 卫星导航接收 机、高精度微波 /毫米波成像探 测雷达 60000000 435,302,021.90 206,132,899.50 188,898,223.80 59,397,254.75 52,338,437.52 常州常发制 冷科技有限 公司 子公司 制冷产品、铝 板、铝带、铝箔、 铜管的研发、生 产和销售 200000000 1,916,391,065.00 1,233,207,786.00 1,022,973,571.00 29,612,604.76 18,815,986.09 常州市武进 江南铝氧化 有限公司 子公司 镀铜加工 8534370.86 9,408,771.61 9,182,426.37 4,441,986.66 1,911,335.04 1,172,811.88 单位：元 报告期内取得和处置子公司的情况 √ 适用 □ 不适用 公司名称 报告期内取得和处置子公司方式 对整体生产经营和业绩的影响 北京理工雷科电子信息技术有限公司 收购 公司通过收购理工雷科拓展了主营业务 对公司的盈利能力提高有明显推动作 用。 常州常发制冷科技有限公司 出售 出售子公司使公司获得了大量资金，为 公司业务转型提供资金支持，壮大军工 电子信息产业，提升公司的综合竞争力 和盈利能力。 常州市武进江南铝氧化有限公司 出售 主要控股参股公司情况说明 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、公司未来发展的展望 （一）公司所处行业的发展趋势及行业竞争格局 当前，嵌入式实时信息处理机、复杂电磁环境测试与验证及评估、北斗卫星导航接收机、高精度微波/ 毫米波成像探测雷达、微波信号分配管理及接收处理设备、军用嵌入式计算机和固态存储等一系列装备是 推动军队信息化建设、推进战斗力生成不可缺少的部分，已成为精确制导、导航定位、指挥控制、电子战 等武器系统的核心技术。同时，随着雷达、北斗卫星导航、高性能嵌入式处理等技术的发展，逐步在民用 领域也得到了广泛的应用，未来与无人驾驶汽车、无人机、5G通信等技术融合，将产生更为广阔的市场空 间。 在军用领域，“十三五”规划明确提出，“实施军民融合发展战略，形成全要素、多领域、高效益的 军民深度融合发展格局”，“军民融合 深度发展”已经上升至国家战略，配合一系列有利于非公有制经 济参与国防科技工业建设政策的出台，为民营军工企业提供了良好的发展基础。公司的嵌入式实时信息处 理业务、复杂电磁环境测试与验证及评估业务、北斗卫星导航接收机业务、高精度微波/毫米波成像探测 雷达业务在军用领域用途广泛，具有巨大的应用价值，市场空间十分广阔。同时，公司已于2016年2月完 成对爱科特70%股权的并购，增强公司在微波信号分配管理及接收处理业务的能力，公司正在并购奇维科 技，如成功并购，公司将增强军用嵌入式计算机和固态存储等业务的能力，实现重要的上下游产业链整合， 为公司开拓相关市场提供更加坚实的基础和条件。 在民用领域，雷达作为重要的探测手段，在气象、交通、空管、航海等领域已得到了广泛的应用。未 来当军用级毫米波雷达技术成功应用到汽车上，将迎来了“智能汽车”新时代，使驾驶汽车变得更安全、 更便捷。会对汽车行业产品深远影响，未来市场空间十分巨大。随着北斗卫星导航系统建设加速，逐步向 全球卫星导航系统迈进，北斗卫星导航系统将扩展至全球应用，应用空间进一步拓展， 市场前景非常广 阔。 雷达、北斗卫星导航、高性能嵌入式处理等领域属于资金、技术密集型行业，且行业经验积累十分重 要，具有较高的行业进入壁垒。公司拥有自主知识产权，利用自身技术的优势，根据国内外市场需求，研 发并生产满足市场需求的新产品或替代产品。 公司凭借技术创新、战略整合、业务融合、高技术人才等优势，逐步发展成为国内一流的综合性军工 电子信息企业。 （二）未来的发展战略 公司通过一系列并购重组及出售传统制冷业务，已成功实现从传统制冷业务至军工电子信息领域的业 务转型。未来公司将整合资源，融合现有业务，逐渐做大做强主业。不断致力于新产品、新技术的研发。 坚持“以市场为导向，以研发为龙头，以质量为基础”的经营宗旨，在不断扩展军用市场的同时，也适时 拓展民用市场，形成军民融合、相互促进的产业布局，争取成为行业领导企业。 （三）2016年度经营计划 2016年公司将依据发展目标和发展战略，不断调整优化产业结构，大力发展主营优势产业。为实现公 司的战略目标，重点做好以下工作： 1、推进公司重大资产重组项目 2016年公司将全力以赴推进发行股份购买资产并募集配套资金的重大资产重组项目，争取早日实施完 成，为公司下一步快速发展打下坚实的基础。 2、推进下属各公司的横向整合 推进北京理工雷科与成都爱科特在卫星信号接收、处理系统等方面的整合；在重大资产重组实施完成 后，快速推进北京理工雷科与西安奇维科技在存储系统、智能控制系统等方面的整合；推进各下属公司在 供、产、销等方面的整合。 3、加强公司研发力量 2015年底成立了北京理工雷科雷达技术研究院有限公司，聘请毛二可院士担任名誉院长，专业致力于 雷达、导航及集成电路等技术的前瞻性探索和研究，为公司新产品提供新的关键核心技术支撑，提升公司 在雷达业务方向的核心竞争力，促进企业的可持续发展和保持长期竞争力。 2016年3月北京理工雷科雷达技术研究院有限公司在西安设立雷科防务（西安）控制技术研究院有限公 司；2016年初北京理工雷科雷达技术研究院有限公司与北京理工科技园科技发展有限公司、常熟经济开发 区高新技术创业投资有限公司签定投资意向协议，拟以增资方式控股常熟北理新材料技术有限公司（又称 北京理工大学常熟研究院）。 4、新产品开发 公司通过募集资金，开发基于北斗导航的隧道内综合监测系统、基于北斗的灾情报送应急救援系统、 轻小型无人机防撞雷达等新产品，丰富和拓宽公司产品系列，更好的满足客户多样化需求。在立足军品的 基础上，公司拓展雷达、北斗卫星导航等产品在新兴民用领域的应用，例如在民政救灾领域，公司研发的 基于北斗的灾情报送应急救援系统即将投入使用，将会在减灾防灾中发挥重要作用，能够提高民政部门应 对各种灾害时的反应能力，更好的保护人民生命财产安全。另外，公司拟结合下属各公司的现有技术研制、 开发推出一些融合多公司技术的新产品。 5、拓展市场 公司成功并购重组理工雷科、爱科特后，完成了在北京、成都、天津等地的业务布局，加大了市场推 广力度，并逐渐完善全国销售网络。在军用市场，公司继续巩固现有型号产品的供货，并通过技术创新积 极推动新的型号定型及批产。在民用市场，公司拓展雷达和北斗卫星导航在民政救灾、危险品监测、无人 机等领域的应用，增强公司在行业市场的影响力。 6、收购兼并、对外投资 公司于2015年6月成功收购理工雷科、2016年2月成功收购成都爱科特，现正在收购奇维科技。公司通 过收购重组的方式，快速获得在雷达、北斗卫星导航、高性能嵌入式处理等产业链的优质资产，实现了主 营业务的有效扩张和快速发展，。 2016年公司在条件具备的情况下，仍将会通过收购兼并、对外投资等方式整合产业链上的相关技术， 为公司全面转型军工电子信息领域奠定了坚实基础。 （四）主要风险因素 1、经营管理风险 公司通过并购重组等方式实现主业转型，并购重组计划对公司现存的战略规划、规章制度、组织架构、 运营模式、内部控制、市场营销、财务管理等方面带来了较大的挑战。公司管理层需要根据新的发展目标， 及时调整公司的管理架构，同时选任适当的管理人员补充到新的部门。如果决策失误，有可能会对公司的 发展造成阻碍。公司根据主业调整情况，将努力完善内部管理制度和流程，来适应市场环境的快速变化。 2、业务整合风险 公司通过并购重组充分发挥双方在技术研发、产业应用、销售渠道以及客户资源等方面的协同效应， 力争最大程度的实现双方在企业文化、团队管理、技术研发、销售渠道、客户资源等各方面的高效整合。 但是由于双方在企业文化、组织模式和管理制度等方面存在一定的差异，会造成双方整合能否达到互补及 协同效果、能否达到预期最佳效果所需的时间存在一定的不确定性，如果出现公司未能顺利整合的情形， 可能会对公司的经营造成负面影响，从而给公司带来业务整合风险。 3、人员流失风险 公司业务属于技术密集型行业，拥有一支稳定高水平的研发团队是企业生存和发展的关键。为此，公 司建立了员工持股平台让骨干员工持股并有限售期限制，发布了一套较为科学的绩效评估体系，不断完善 科研创新激励机制，努力提高研发人员获得感和归属感。上述激励制度对稳定核心技术人员队伍发挥了重 要作用。但随着行业的快速发展，人才争夺将日趋激烈，未来公司核心技术人员存在流失的风险。 公司通过核心技术申请专利和软件著作权、建立完善的研发项目管理体系和实施严格的技术档案管理 制度、与技术研发人员签署了保密和竞业禁止协议等多种措施来加强知识产权保护，但未来仍不能排除核 心技术流失的可能。一旦出现掌握核心技术的人员流失、核心技术信息被窃，会对公司技术创新、新产品 研发、生产经营带来不利影响。 十、接待调研、沟通、采访等活动 1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 √ 适用 □ 不适用 接待时间 接待方式 接待对象类型 调研的基本情况索引 2015年06月03日 实地调研 机构 投资者关系互动平台2015年6月3日投资者关系活动记录表 2015年06月15日 实地调研 机构 投资者关系互动平台2015年6月15日投资者关系活动记录表 2015年08月11日 实地调研 机构 投资者关系互动平台2015年8月11日投资者关系活动记录表 2015年08月24日 实地调研 机构 投资者关系互动平台2015年8月24日投资者关系活动记录表 2015年11月25日 实地调研 机构 投资者关系互动平台2015年11月25日投资者关系活动记录表 2015年12月04日 实地调研 机构 投资者关系互动平台2015年12月4日投资者关系活动记录表 2015年12月08日 实地调研 机构 投资者关系互动平台2015年12月8日投资者关系活动记录表 2015年12月21日 实地调研 机构 投资者关系互动平台2015年12月21日投资者关系活动记录表 第五节 重要事项 一、公司普通股利润分配及资本公积金转增股本情况 报告期内普通股利润分配政策，特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况 √ 适用 □ 不适用 公司自上市以来，在兼顾公司可持续发展的前提下，历来重视投资者回报。公司根据中国证监会的相关 要求对《公司章程》中关于利润分配政策的部分条款作出修改，对现金分红政策进行了进一步的细化，并 制定了《公司未来三年股东回报规划（2012-2014）》、《公司未来三年股东回报规划（2015-2017）》， 明确了利润分配原则、利润分配的方式、现金分红的条件、现金分红的比例、分配股票股利的条件、分配 股票股利的最低比例、利润分配的决策程序、有关利润分配的信息披露事项等。公司将严格按照《公司章 程》的规定，实施利润分配政策，强化回报股东意识，满足股东的合理投资回报和公司长远发展的要求。 现金分红政策的专项说明 是否符合公司章程的规定或股东大会决议的要求： 是 （未完）  |