[年报]思维列控:2015年年度报告
公司代码：603508 公司简称：思维列控 河南思维自动化设备股份有限公司 2015年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 独立董事 陈国尧 因公务出国 董超 三、 众华会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人李欣、主管会计工作负责人苏站站及会计机构负责人（会计主管人员）陈志东声明：保证 年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 以2015年末公司总股本16,000万股为基数，每10股派发现金股利1.69元人民币（含税），共计分 配现金股利2,704.00万元（含税），剩余未分配利润结转至下一年度。 六、 前瞻性陈述的风险声明 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注 意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、 重大风险提示 公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅本报告“第四节 管理层讨论与分析” 关 于公司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险的内容。 目录 第一节 释义 .................................................................................................................................................. 3 第二节 公司简介和主要财务指标 ............................................................................................................... 4 第三节 公司业务概要 .................................................................................................................................. 7 第四节 管理层讨论与分析 ..........................................................................................................................11 第五节 重要事项 ........................................................................................................................................ 25 第六节 普通股股份变动及股东情况 ......................................................................................................... 37 第七节 优先股相关情况 ............................................................................................................................. 43 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ...................................................................................... 44 第九节 公司治理 ........................................................................................................................................ 51 第十节 公司债券相关情况 ......................................................................................................................... 53 第十一节 财务报告 ........................................................................................................................................ 54 第十二节 备查文件目录 ............................................................................................................................... 136 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 公司、思维列控 指 河南思维自动化设备股份有限公司 思维信息 指 河南思维信息技术有限公司 思维鑫科 指 北京思维鑫科信息技术有限公司 思维精工 指 河南思维精工电子设备有限公司 CTCS 指 英文Chinese Train Control System的缩写，译为：中国列车运行 控制系统，CTCS共划分为CTCS-0~CTCS-4共5个级别 LKJ/LKJ系统 指 LKJ设备、LKJ相关设备、LKJ辅助设备、LKJ测试设备、LKJ衍生设 备以及与上述设备相配套的软件、 LKJ相关的地面管理及信息化软 件组成的系统 ATP/ATP系统 指 在中国铁路系统，ATP系统特指目前在动车组上使用的CTCS-2级、 CTCS-3级列控系统 LKJ2000、LKJ2000装置 指 LKJ2000型列车运行监控装置，我国机车全部安装该设备，承担时速 等级160km/h及以下线路列车控制功能；部分动车组也安装该设备， 并承担CTCS-2级列控系统的记录和备用功能 TAX装置 指 机车安全信息综合监测装置的简称，是LKJ系统的组成部分 LAIS系统 指 列车运行状态信息系统的简称，是LKJ系统的组成部分 6A系统 指 机车车载安全防护系统，系统由6A音视频显示终端、中央处理平台 及6A子系统组成 CMD系统 指 机车远程监测与诊断系统，系统由车载子系统、数据传输子系统和 地面综合应用子系统组成 冒进信号 指 列车越过显示禁止信号的信号机，俗称冒进信号；例如，前方是红 灯，不允许列车通过，但列车却越过了该信号，可能与其它车辆发 生碰撞 列车运行控制系统、列控系统 指 由车载设备、地面设备、地车信息传输设备等组成的用于保证列车 运行安全的自动控制系统 列控 指 列车运行控制 行车安全监测 指 对行车安全设备、气象、自然灾害、线路、信号、电网、机车、车 辆等进行实时监测、诊断及报警，并存储相关信息，提供安全信息 综合分析及决策支持 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 河南思维自动化设备股份有限公司 公司的中文简称 思维列控 公司的外文名称 Henan Thinker Automatic Equipment Co.,Ltd 公司的外文名称缩写 公司的法定代表人 李欣 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘冬梅 汪俊锋 联系地址 郑州高新区科学大道97号 郑州高新区科学大道97号 电话 0371-60671678 0371-60671678 传真 0371-60671552 0371-60671552 电子信箱 swir@hnthinker.com swir@hnthinker.com 三、 基本情况简介 公司注册地址 郑州高新区科学大道97号 公司注册地址的邮政编码 450001 公司办公地址 郑州高新区科学大道97号 公司办公地址的邮政编码 450001 公司网址 http://www.hnthinker.com/ 电子信箱 swir@hnthinker.com 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 《上海证券报》、《证券时报》、《中国证券报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 思维列控 603508 无 六、 其他相关资料 公司聘请的会计师事务 所（境内） 名称 众华会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 深圳市深南大道7008号阳光高尔夫大厦705-706 签字会计师姓名 郝世明、吴萃柿 报告期内履行持续督导 职责的保荐机构 名称 中信建投证券股份有限公司 办公地址 深圳市福田区益田路6003号荣超商务中心B栋22层 签字的保荐代表人姓名 陈友新、李波 持续督导的期间 2015年12月24日-2017年12月31日 报告期内履行持续督导 职责的财务顾问 名称 办公地址 签字的财务顾问主办人 姓名 持续督导的期间 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上年 同期增减 (%) 2013年 营业收入 735,376,996.13 641,662,312.10 14.60 436,085,925.69 归属于上市公司股东的净利润 270,370,698.24 238,455,579.85 13.38 152,913,905.76 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益的净利润 259,891,026.94 233,534,996.45 11.29 147,658,656.14 经营活动产生的现金流量净额 213,269,847.40 175,955,806.84 21.21 48,885,088.69 2015年末 2014年末 本期末比上 年同期末增 减（%） 2013年末 归属于上市公司股东的净资产 2,288,242,492.96 769,397,794.72 197.41 530,942,214.87 总资产 2,544,075,037.23 942,427,578.17 169.95 684,763,217.67 期末总股本 160,000,000.00 120,000,000.00 33.33 120,000,000.00 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%) 2013年 基本每股收益（元／股） 2.25 1.99 13.07 1.27 稀释每股收益（元／股） 2.25 1.99 13.07 1.27 扣除非经常性损益后的基本每股收 益（元／股） 2.17 1.95 11.28 1.23 加权平均净资产收益率（%） 30.54 36.68 减少6.14个百分点 33.65 扣除非经常性损益后的加权平均净 资产收益率（%） 29.36 35.92 减少6.56个百分点 32.49 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明： （1）归属于上市公司股东的净资产同比增长197.41%、总资产同比增长169.95%，主要变化原因：公 司首次公开发行股票取得募集资金以及报告期内产生的净利润所致。 （2）期末总股本同比增长33.33%，主要变化原因：报告期内公司首次公开发行股票4000万股。 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产 差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产差 异情况 □适用 √不适用 九、 2015年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 143,656,897.41 171,758,571.04 142,968,239.15 276,993,288.53 归属于上市公司股东的净利润 41,680,458.46 76,435,261.69 46,630,406.37 105,624,571.72 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益后的净利润 40,402,270.58 72,954,198.79 42,330,682.55 104,203,875.02 经营活动产生的现金流量净额 1,250,467.12 129,305,770.08 -12,744,157.95 95,457,768.15 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015年金额 附注 （如适 用） 2014年金额 2013年金额 非流动资产处置损益 -10,541.78 15,419.82 -32,872.35 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税 收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营 业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定 标准定额或定量持续享受的政府补助除外 5,559,625.92 2,490,022.22 5,143,200.00 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用 费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资 成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认 净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各 项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用 等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值 部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并 日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损 益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业 务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债 产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金 融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产 取得的投资收益 6,734,969.03 3,311,910.91 1,068,166.55 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地 产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损 益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 53,394.12 -26,587.76 10,145.88 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额 所得税影响额 -1,857,775.99 -870,181.79 -933,390.46 合计 10,479,671.30 4,920,583.40 5,255,249.62 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 1、公司的主要业务 报告期内，公司的主要业务是列车运行控制系统的研发、升级、产业化及技术支持，向客户提供适用 于我国铁路复杂运营条件和高负荷运输特点的列车运行控制系统、行车安全监测系统、LKJ安全管理及信 息化系统等整体解决方案。公司主要产品包括LKJ2000、6A车载音视频显示终端、CMD系统车载子系统等。 公司主要产品的功能是保障列车运行安全，防止列车超速、冒进信号等事故产生；动态监测行车安全信息、 控制信息并提供大数据管理服务，提升铁路安全管理智能化水平。 2、公司的经营模式 研发及采购模式：公司自行完成产品的设计、软件系统的开发以及关键制造工序和质量检测等核心环 节，非核心的通用部件向具备实力的厂商进行采购。 生产模式：公司主要采取以销定产的经营模式，根据客户订单及需求计划安排、组织生产。在质量保 障方面，公司已经构建起以IRIS、ISO9001、CMMI为基础，CRCC、SIL4产品认证为标准，精密的检测仪器、 严格的检验制度为支撑的质量控制体系，确保产品质量持续稳定。 销售模式：公司产品直接向客户销售，行业的销售模式主要为参与招标或议标，通过投标或与客户基 于历史价格进行沟通和商议后最终定价并获得订单。产品或系统经过安装、调试、验收等环节后投入使用。 3、公司所处行业情况说明 公司处于软件和信息技术服务业，主要产品面向国家铁路行车安全领域。1997年至今，我国普通旅客 列车运行速度已经过六次大提速，在铁路线路提速的同时，我国的列车运行密度也不断提升。安全是铁路 运输的生命线，为满足铁路运营安全管理的需要，铁路行车安全系统历经数十年的发展，已经成为铁路安 全领域保证运营安全、高效的必要手段。列车运行控制系统是铁路行车安全系统的核心。 我国列车运行控制系统起步较晚，但发展迅速，先后历起步阶段、发展阶段、逐步成熟阶段，目前已 经进入了规范发展阶段。自我国出台基于我国国情的《中国列车控制系统（CTCS）技术规范总则（暂行）》 以来，各列控系统提供商在该规范下向系列化、标准化方向发展。 80年代以前80年代90年代21世纪以来 起步阶段初步发展阶段逐步成熟阶段规范发展阶段 司机瞭望信号 手工控车 自动停车装置 开展应用 形成我国列车 分级控制体系 CTCS标准制订 我国自主研发的LKJ系列列控系统 应运而生，确立了在我国列车运行 车载安全控制系统的重要地位 JK-2H、LKJ-93 全路推广 LKJ2000 全路推广 铁路运输关系到国家和人民生命财产安全，为保证公共安全，其行政管理部门对涉及运输安全的主要 产品采购通过行政许可、产品认证等方式设置较高的产品准入门槛，因此行车安全系统市场化程度相对较 低。 在列车运行控制系统细分市场，国内目前仅有本公司、株洲中车时代电气股份有限公司、和利时自动 化科技有限公司、中国铁路通信信号股份有限公司、中国铁道科学研究院五家单位从事列车运行控制系统 车载设备的研发及生产，行业集中度较高，具有较高的利润水平。 随着中国铁路的快速发展，铁路客户和大众对行车安全的需求持续提升，技术创新程度也不断提高， 高科技含量、高附加值产品的不断推出以及现有产品的升级换代，都将有利于行业总体获得较高的利润率。 公司主要产品LKJ2000、6A车载音视频显示终端、CMD系统车载子系统产品等在在市场占有率、技术标准、 品牌推广方面占据优势地位。 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 货币资金期末比期初增长1,240,000,819.09元，主要变化原因：报告期内公司首次公开发行4000万 普通股，每股发行价格33.56元，募集资金已到账，报告期末尚未投入使用。 其他流动资产期末比期初增长136,102,113.78元，主要变化原因：报告期内公司将部分闲置资金用 于购买理财产品，期末未赎回理财产品归属于此项目所致。 在建工程期末比期初增长121,377,395.42元，主要变化原因：报告期内公司列控工程技术研究中心 和荥阳新生产中心投资建设增加。 应收账款期末比期初增长62,484,204.76元，主要变化原因：报告期内收入较上年稳定增长，使得应 收账款期末余额相应增长。 无形资产期末比期初增长17,111,752.04元，主要变化原因：报告期内购入荥阳新生产中心土地使用 权所致。 三、 报告期内核心竞争力分析 公司自成立以来，一直致力于我国列车运行控制系统的自主研发、升级及产业化，在技术积累、人才 团队、整体解决方案、产品质量、技术支持体系等方面形成了较强的竞争优势，良好的市场声誉、优异的 品质、全方位的技术支持、稳定的客户群推动公司进入良性的、可持续性的发展轨道。 报告期内，公司持续加大研发投入，积极调整产品结构，加强市场推广策划，促进各项管理措施落地， 不断提高公司的核心竞争能力。公司核心竞争力主要体现在以下几个方面： （一）技术优势 公司自成立以来，一直从事列车运行控制技术的研究、升级、产业化。在二十多年的实际应用、推广、 完善历程中，通过长期对我国铁路技术装备、行车组织状况、运营管理模式的摸索和对未来发展的前瞻分 析，公司掌握了包括LKJ车载数据、控制模式、运行数据记录等在内的核心技术，在列车运行控制、列车 安全监测、铁路安全管理与信息化领域形成了多项具备前瞻性的技术储备和较为丰富的产品种类，并促进 我国铁路系统构建了以LKJ系统为核心的行车安全应用管理体系，形成了一套符合我国铁路运营基本国情 的列车运行安全保障系统，为保障历次铁路大提速和中国铁路发展做出了贡献。 2013年、2014年、2015年，公司研发投入分别为3,974.42万元、7,793.74万元、9,536.30万元， 占当年营业收入的比例分别为9.11%、12.15%、12.97%。持续加大研发投入有力保障了公司的行业技术优 势，持续推进我国列车运行控制技术的进步。截至2015年12月31日，公司共获得相关专利78项，计算 机软件著作权167项，参与6项行业标准以及8项技术规章制定。较强的专业积累和持续增加的科研投入 确保了公司核心产品、技术发展的稳定性、延续性，对公司的持续盈利能力提供了有力的支撑。 （二）人才优势 公司所处行业属于专业化程度较高的列车运行控制及运用管理信息化领域，铁路行车安全装备与整个 铁路运输安全息息相关，列车运行控制系统的安全性、稳定性事关民众的生命和财产安全。因此，核心人 才不仅需要具备相应的专业技能，而且必须对中国铁路发展、铁路运输组织模式、列车运行安全需求有着 深入的理解。依托省级企业技术中心、河南省列车控制工程技术研究中心、全国博士后科研工作站的技术 创新平台，公司凝聚了一支掌握列控领域专利、核心技术的科研队伍。截至2015年12月31日，公司技 术人员数量达到402人，占公司总人数的比例达到46.9%。 经过多年的发展，公司已培养出一支技术精湛、经验丰富、结构合理、相对稳定、团结务实、对中国 列车运行控制系统行业有着深刻理解的人才团队。公司中层以上核心人员有85%已经在公司从业5年以上， 在各自专业拥有丰富的实践经验，对中国铁路行业有着深刻的理解，在业务整体规划和布局方面具备前瞻 性，能够准确把握市场机遇并有效付诸实施。 （三）丰富的行车安全产品链 经过二十余年来发展，公司LKJ系统已逐步确立了作为我国列车运行安全车载控制系统中的重要地位， 并成为我国铁路机车设备信息化的基础。依托LKJ系统不断的升级、拓展、延伸，公司形成了多功能、多 种类的产品体系和专业化、综合化的行车安全保障产品提供能力，已成为能够满足客户对列车运行控制、 行车安全监测、LKJ安全管理及信息化需求的整体解决方案提供商。 近年来，以列车运行安全控制为基础，公司在电务安防、机务安防领域实现了突破，研制了6A车载 音视频显示终端、CMD系统车载子系统等产品，主要产品之间形成了紧密的协同效应，持续巩固了LKJ2000 在机车信息化的中枢地位，并构建了丰富的机车车载生态环境，增强了公司的盈利能力和持续发展能力， 巩固了公司在行业的优势地位。 （四）以客户需求为核心的全方位、全过程的技术支持体系 通过多年来对我国列车运行控制系统推广的经验总结以及对我国铁路行车组织状况的深入理解，公司 逐步构建起了以主动服务我国铁路运输安全需求为核心的全方位、全过程的技术支持体系。技术支持体系 建设，公司在为铁路用户提供全方位的技术支持的同时，能够及时响应我国铁路运输安全控制的需求，使 产品始终与市场需求相契合，保证产品及时有效地适应我国线路设施或运输组织条件调整的需求，有力的 保障了我国铁路安全持续、快速发展。 第四节 管理层讨论与分析 一、管理层讨论与分析 2015年是公司成功上市踏上资本市场的纪元年，也是公司上个五年规划的收官之年。面临增速放缓 的宏观经济环境和巨大的市场竞争压力，公司管理层全年各项工作开展以质量和效益为中心，以“七个转 变”思想为指引，以全面创新为手段，以绩效考核为导向，引领各级员工达成各项工作目标，推动了公司 经营业绩上台阶、规范治理持续完善、可持续发展能力大幅提升。报告期重点工作情况如下： （一）多头并重，公司经营业绩指标再创新高 报告期内，公司实现营业收入73,537.70万元，比上年同期增长14.60%；实现营业利润27,108.31万 元，比上年同期增长10.17%；归属于上市公司股东的净利润27,037.07万元，比上年同期增长13.38%。 （二）募投项目顺利实施，业务布局日趋合理 公司积极推进新型列车运行控制系统、基于物联网技术的机车车联网系统以及机车车载安全防护系统、 机车远程监测与诊断系统等重大项目的研发，部分项目已经进入产业化阶段，新产品的持续推出为公司发 展打开了成长空间，逐步形成了以列控业务为核心，行车安全动态监测业务、铁路信息化业务同步发展的 “一主两翼，比翼齐飞”业务格局。 报告期内，新型列车运行控制系统通过了中国铁路总公司科技管理部组织开展的试验评审、试用评审， 并在部分铁路局开始运行考核试验；CMD系统车载子系统开始在我国大功率机车上推广使用。报告期内， 公司LKJ系统、机务安防业务收入占营业收入的比例分别为75.2%、24.8%。 （三）加强公司治理，规范公司运作 报告期内，公司按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》等法律法规及中国证监会、上 海证券交易所发布的有关上市公司治理的规范性文件，不断完善法人治理结构，持续完善内控建设，推动 企业信息化建设，将规范运作的要求贯穿于日常经营各个环节，确保公司内控体系建设行之有效。 （四）加大研发投入，提升技术创新能力 面对日益激烈的市场竞争环境，技术创新是企业发展的源动力，也是企业赢得发展空间的核心竞争力。 报告期内，公司研发投入达到9,536.30万元，占营业收入的比例达到12.97%。公司在中高端技术人才引 入、重点实验室建设、对外技术交流与合作等方面都取得了实质性进展。 （五）稳步推进干部队伍建设，企业团队竞争力有效提升 公司从战略的高度，制定系统的后备干部梯次配备和培养策略，开展后备人才盘点，建立人才选拔、 培养、轮岗及考评机制，推动加强干部专业技能和管理素质的培养，从而提升整个管理团队年轻化、专业 化程度，在人才、团队方面确保公司的健康、可持续发展。 （六）推进智能制造项目，促进产能升级转型 为推进公司产能升级和智能制造，公司积极响应国家传统产业升级转型和“中国制造2025”政策，在 报告期内成立智能制造项目组并督导推进智能制造项目实施。通过该项目实施，公司产能将得到大幅提升， 生产制造智能化初见成效。 （七）提早统筹布局，扎实推进战略规划制定 公司认真总结上一个五年发展的经验，审慎分析公司所处的行业发展环境及趋势，积极谋划公司未来 发展，启动了下一个五年战略规划的制订，围绕内外部诊断分析、标杆企业研究等开展全方位调查分析， 形成涵盖总体战略、关键举措、业务战略、职能战略及实施保障等内容的二五战略规划，明晰下一个五年 发展期间的战略方向。 二、报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业收入73,537.70万元，比上年同期增长14.60%；归属于上市公司股东的净 利润27,037.07万元，比上年同期增长13.38%。 (一) 主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 735,376,996.13 641,662,312.10 14.60 营业成本 272,429,003.86 233,713,076.37 16.57 销售费用 31,697,622.55 28,291,208.82 12.04 管理费用 152,908,442.65 125,359,515.41 21.98 财务费用 -272,914.93 272,332.85 -200.21 经营活动产生的现金流量净额 213,269,847.40 175,955,806.84 21.21 投资活动产生的现金流量净额 -251,000,637.91 -29,780,666.86 -742.83 筹资活动产生的现金流量净额 1,256,292,000.00 -10,622,444.43 11,926.77 研发支出 95,363,004.56 77,937,432.20 22.36 1. 收入和成本分析 报告期内，公司主营业务收入较上年同期增加 9,288.47万元，同比增长14.49%；主营业务成本较上 年同期增加 3,873.44万元，同比增长 16.58%。 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上年增减（%） 软件和信息技 术服务业 733,860,579.07 272,383,316.83 62.88 14.49 16.58 减少0.67个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上年增减（%） LKJ系统 551,781,858.36 188,025,182.76 65.92 9.45 -0.46 增加3.39 个百分点 机务安防系统 182,078,720.71 84,358,134.07 53.67 33.06 88.50 减少13.63个百分点 合计 733,860,579.07 272,383,316.83 62.88 14.49 16.58 减少0.67个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上年增减（%） 华北地区 379,518,628.86 153,593,015.56 59.53 10.95 31.66 减少6.37 个百分点 华南地区 115,287,697.07 38,229,062.21 66.84 6.20 -0.92 增加2.38 个百分点 华中地区 68,745,908.72 27,158,440.09 60.49 16.47 -2.20 增加7.54个百分点 东北地区 59,084,476.78 16,258,724.43 72.48 -8.63 -39.76 增加14.22 个百分点 西北地区 71,456,866.53 22,946,146.01 67.89 174.81 118.80 增加8.22个百分点 西南地区 39,767,001.11 14,197,928.53 64.30 -1.78 8.07 减少3.25 个百分点 合计 733,860,579.07 272,383,316.83 62.88 14.49 16.58 减少0.67个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 分产品： （1）LKJ系统产品营业收入、营业成本分别同比变动9.45%、-0.46%，主要变化原因：报告期内毛利 率相对较高的LKJ系统中功能升级、单独销售的H型监控记录板营业收入同比大幅增长。 （2）机务安防系列产品营业收入、营业成本分别同比增长33.06%、88.50%，主要变化原因：一是产 品结构发生了变化，本报告期新增了CMD系统车载子系统；二是机务安防系统中的6A音视频终端产品单 位格较往年有所下降。以上两个原因是造成机务安防系列产品的营业收入、营业成本变动比例差异较大的 主要原因。 分地区： （1）华北地区营业收入占主营业务收入的51.72%，主要原因：公司主要客户中国铁路总公司归属该 地区。 （2）西北地区营业收入同比增长174.81%，主要变化原因：报告期内乌鲁木齐铁路局等西北地区客户 订单量同比增幅较大。 （3）东北地区毛利率较高，比上年同期增加14.22个百分点，主要变化原因：报告期内毛利率相对 较高的LKJ系统中功能升级、单独销售的H型监控记录板营业收入占比较高。 (2). 产销量情况分析表 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上 年增减（%） 销售量比上 年增减（%） 库存量比上 年增减（%） LKJ系统 6,576（套） 6,789（套） 4,166（套） -29.95 -8.48 -6.49 机务安防系统 3,179（套） 2,349（套） 1,534（套） -20.64 -54.88 108.71 产销量情况说明 1、LKJ系统主要包括LKJ2000装置、TAX装置、LAIS车载设备；机务安防系统主要包括6A车载音视 频显示终端和CMD系统车载子系统。 2、LKJ系统产销量统计的是LKJ2000装置、TAX装置、LAIS车载设备的成套设备数量；2015年销量 增幅较大的LKJ系统中功能升级、单独销售的H型监控记录板，新产品标准化车间系统等设备未统计在成 套设备之内。 3、机务安防系统销量同比下降54.88%主要因为报告期内6A音视频显示终端销量下降。 (3). 成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成 项目 本期金额 本期占 总成本 比例(%) 上年同期金额 上年同 期占总 成本比 例(%) 本期金额 较上年同 期变动比 例(%) 情况 说明 软件和信息技 术服务业 原材料 251,619,308.18 92.38 212,961,887.71 91.15 18.15 人工成本 10,370,326.49 3.81 8,910,327.70 3.81 16.39 制造费用 10,393,682.16 3.81 11,776,741.17 5.04 -11.74 合计 272,383,316.83 100.00 233,648,956.58 100.00 16.58 分产品情况 分产品 成本构成 项目 本期金额 本期占 总成本 比例(%) 上年同期金额 上年同 期占总 成本比 例(%) 本期金额 较上年同 期变动比 例(%) 情况 说明 LKJ系统 原材料 170,534,441.23 90.70 173,327,110.83 91.76 -1.61 人工成本 8,743,308.21 4.65 6,705,969.45 3.55 30.38 制造费用 8,747,433.31 4.65 8,863,250.50 4.69 -1.31 小计 188,025,182.75 100.00 188,896,330.78 100.00 -0.46 机务安防系统 原材料 81,084,866.96 96.12 39,634,776.87 88.56 104.58 人工成本 1,627,018.28 1.93 2,204,358.26 4.93 -26.19 制造费用 1,646,248.84 1.95 2,913,490.67 6.51 -43.50 小计 84,358,134.08 100.00 44,752,625.80 100.00 88.50 合计 272,383,316.83 233,648,956.58 16.58 (4). 主要客户、供应商情况说明 报告期内，公司向前五名客户销售金额合计381,250,841.80元，占公司营业收入的51.84%；向前五 名供应商采购金额合计98,371,864.82元，占公司全部采购金额的33.35%。 2. 费用 单位：元 报表项目 本期金额 上年同期金额 变动比例（%） 销售费用 31,697,622.55 28,291,208.82 12.04 管理费用 152,908,442.65 125,359,515.41 21.98 财务费用 -272,914.93 272,332.85 -200.21 所得税费用 37,777,302.23 34,002,703.10 11.10 说明： （1）管理费用同比增加21.98%，主要变化原因：随着公司规模扩大及研发项目投资加大，报告期内 职能管理部门工资、社保费相应增加以及研发部门研发费用相应增加所致。 （2）财务费用同比下降200.21%，主要变化原因：报告期内银行存款余额增加，产生的利息相应增加。 （3）所得税费用同比增长11.10%，主要变化原因：报告期内公司经营状况良好，营业收入、利润总 额稳定增长，所得税费用相应增长。 3. 研发投入 研发投入情况表 单位：元 本期费用化研发投入 95,363,004.56 本期资本化研发投入 0.00 研发投入合计 95,363,004.56 研发投入总额占营业收入比例（%） 12.97 公司研发人员的数量 402 研发人员数量占公司总人数的比例（%） 46.91 研发投入资本化的比重（%） 0.00 公司目前开展的研发项目包括新型列车运行控制系统、机车车载安全防护系统、机车车联网系统、机 车远程监测与诊断系统等，通过不断的技术创新，形成新的核心技术，继续保持在列控、行车安全监测等 领域的优势地位。报告期内研发投入比上年同期增长22.36%，各研发项目按计划持续有序推进。 4. 现金流 单位：元 报表项目 本期金额 上年同期金额 变动比例 （%） 经营活动产生的现金流量净额 213,269,847.40 175,955,806.84 21.21 投资活动产生的现金流量净额 -251,000,637.91 -29,780,666.86 -742.83 筹资活动产生的现金流量净额 1,256,292,000.00 -10,622,444.43 11926.77 变动说明： （1）投资活动产生的现金流量净额同比下降742.83%，主要变化原因：报告期内公司列控工程技术研 究中心和荥阳新生产中心投资建设增加；另外，为提高闲置资金的收益率，公司利用闲置资金购买理财产 品增加。 （2）筹资活动产生的现金流量净额同比增长11926.77%，主要变化原因：报告期内公司首次公开发行 4000万普通股，每股发行价格33.56元，募集资金已到账。 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 资产及负债状况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末 数占总资 产的比例 （%） 上期期末数 上期 期末 数占 总资 产的 比例 （%） 本期期末 金额较上 期期末变 动比例 （%） 情况说 明 货币资金 1,477,236,293.24 58.07 237,235,474.15 25.17 522.69 注（1） 应收账款 363,973,567.72 14.31 301,489,362.96 31.99 20.73 注（2） 预付款项 5,974,246.03 0.23 3,409,728.92 0.36 75.21 注（3） 其他流动资产 136,102,113.78 5.35 注（4） 在建工程 191,039,093.02 7.51 69,661,697.60 7.39 174.24 注（5） 无形资产 35,126,228.92 1.38 18,014,476.88 1.91 94.99 注（6） 应付票据 22,300,000.00 0.88 12,000,000.00 1.27 85.83 注（7） 应付账款 164,832,760.96 6.48 89,732,143.46 9.52 83.69 注（8） 应交税费 24,172,427.03 0.95 36,393,749.46 3.86 -33.58 注（9） 其他应付款 9,038,195.01 0.36 4,503,760.69 0.48 100.68 注（10） 注释： （1）货币资金同比增长522.69%，主要变化原因：报告期内公司首次公开发行4000万普通股，每股 发行价格33.56元，募集资金已到账，报告期末尚未投入使用。 （2）应收账款同比增长20.73%，主要变化原因：收入逐年增加的同时使得应收账款相应增加。 （3）预付账款同比增长75.21%，主要变化原因：新建荥阳生产制造中心预付的装修款、设备款增加 所致。 （4）其他流动资产期末余额比期初余额增加136,102,113.78元，主要变化原因：报告期内公司将部 分闲置资金用于购买理财产品项目，期末未赎回理财产品归属于此项目所致。 （5）在建工程同比增长174.24%，主要变化原因：报告期内公司列控工程技术研究中心和新生产基地 投资建设增加。 （6）无形资产同比增长94.99%，主要变化原因：报告期内购入荥阳新生产中心土地使用权所致。 （7）应付票据同比增长85.83%，主要变化原因：未到期银行承兑汇票增加所致。 （8）应付账款同比增长83.69%，主要变化原因：报告期机务安防业务采购原材料增加所致。 （9）应交税费同比下降33.58%，主要变化原因：采购量的增加使得进项税额相应增加，且2015年 12月份的客户结算量低于去年同期，从而使销项税额相对降低，销售和采购两方面因素的综合影响使得年 末需缴纳的增值税减少。 （10）其他应付款同比增长100.68%，主要变化原因：报告期末应付上市中介咨询费增加。 (四) 行业经营性信息分析 公司所处行业为软件和信息技术服务业，主要产品应用面向铁路行车安全领域。我国铁路行车安全系 统起步上世纪80年代，历经30余年发展，通过自主创新、技术引进、消化、再创新等手段，具备了雄厚 的研发、生产制造实力。我国的高铁建设和配套技术发展迅速，并走出了国门，享誉全球。 在我国经济发展新常态下，轨道交通作为国家重要的基础设施，是国家重要投资方向，继续发挥拉动 经济发展的关键作用。同时，各级地方政府也把轨道交通建设作为稳增长的重要举措，把城市综合交通体 系作为推动新型城镇化建设的重要内容。国内轨道交通装备需求维持高位，带动行车安全系统的需求和市 场增长，行业发展形势总体向好。 1、行业主管部门 行业主管部门主要有中华人民共和国工业和信息化部、国家铁路局、中国铁路总公司。工业和信息化 部主要负责加强和改善工业和通信业行业管理，充分发挥市场机制配置资源的决定性作用，强化工业和通 信业发展战略规划、政策标准的引导和约束作用等工作；国家铁路局负责起草铁路监督管理的法律法规、 规章草案，参与研究铁路发展规划、政策和体制改革工作，组织拟订铁路技术标准并监督实施，负责铁路 安全生产监督管理等工作；中国铁路总公司负责负责铁路运输统一调度指挥，负责国家铁路客货运输经营 管理，负责拟订铁路投资建设计划，提出国家铁路网建设和筹资方案建议等工作。 2、主要行业政策 公司在铁路行车安全领域所进行的技术研发、产品生产和市场推广等经营活动，严格遵循国家、行业 和地方的法律法规。本行业涉及的主要法律法规如下： 行业法规 颁布机构 实施时间 《中华人民共和国铁路法》（修订） 全国人大常委会 2015年 《铁路技术管理规程》 中国铁路总公司 2014年 《列车运行监控装置(LKJ)运用维护规则》 中国铁路总公司 2014年 《铁路通信信号设备生产企业审批实施细则》 国家铁路局 2014年 《铁路运输基础设备生产企业审批办法》 交通运输部 2013年 《铁路安全管理条例》 国务院 2013年 《软件企业认定管理办法》 工业和信息化部、国家发展和改革委员会、 财政部、国家税务总局 2013年 《铁路主要技术政策》 铁道部 2013年 《铁路产品认证管理办法》 铁道部、国家认证认可监督管理委员会 2012年 3、行业发展趋势 轨道交通作为最具可持续性的交通运输模式，是国民经济大动脉、国家重要的基础设施和大众化交通 工具，是综合交通运输体系的骨干，具有节能、环保、安全、大运力等特点，对我国经济社会发展、民生 改善和国家安全起着不可替代的全局性支撑作用。轨道交通领域科技持续自主创新也是国家实施“创新驱 动发展”战略全面支撑“新型城镇化”、“区域经济一体化”、“一带一路”、“制造强国”和“走出去” 战略的重要基础保障。 《中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要》指出，“十三五”期间，国家要提升 新兴产业的支撑作用，大力推进新一代航空装备、空间技术综合服务系统、智能交通等新兴前沿领域创新 和产业化，形成一批新增长点。先进轨道交通装备是高端装备创新发展工程专题的重要内容。为了推动先 进轨道交通装备的发展，国家必将继续加强对轨道交通产业的投入，为综合交通运输体系建设提供物质和 技术支撑。 根据中国国家铁路局发布的《铁路“十三五”发展规划(征求意见稿)》以及有关媒体报道，“十三五” 期间，全国铁路“十三五”将延续“十二五”期间积极发展态势。“十三五”期间，我国铁路固定资产投 资规模将达3.5万亿元至3.8万亿元，建设新线3万公里。至2020年，全国铁路营业里程达到15万公里， 其中高速铁路里程达3万公里。 “十三五”期间，在相关政策的推动下，国家铁路和城市轨道交通的建设将迎来快速发展，为轨道交 通信息化产业带来持续的增长预期，公司凭借在列车控制领域的优势地位和技术优势，通过持续加大科研 投入和资本运作，提升核心竞争力，力争取得稳健发展。 (五) 投资状况分析 1、 对外股权投资总体分析 无 (1) 重大的股权投资 无 (2) 重大的非股权投资 无 (3) 以公允价值计量的金融资产 无 (六) 重大资产和股权出售 无 (七) 主要控股参股公司分析 单位：万元 单位名称 公司类型 成立日期 经营范围 注册 资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 北京思维鑫科信 息技术有限公司 全资子公司 2005/11/23 生产工业微机化设备、工业自动化 控制设备及工业控制机模块；技术 开发；技术转让；技术服务；软件 开发；销售自产产品、计算机软硬 件及辅助设备、仪器仪表、电子产 品、电子元器件。（企业依法自主 选择经营项目，开展经营活动；依 法须经批准的项目，经相关部门批 准后依批准的内容开展经营活动； 不得从事本市产业政策禁止和限制 类项目的经营活动。） 600 4,955.66 2,343.00 5,107.30 1,091.51 1,407.03 河南思维信息技 术有限公司 全资子公司 2006/10/10 生产、销售工业微机化设备，工业 自动化控制设备，工业控制机模块； 销售微机，电子仪器，电子器件； 计算机应用软件的设计及信息技术 服务、技术咨询。 1000 23,120.85 15,817.95 22,151.30 7,318.55 7,033.97 河南思维精工电 子设备有限公司 全资子公司 2014/1/9 销售：电子产品、元器件、机械电 器产品、计算机、计算机软件及辅 助设备、通讯设备、五金交电。 300 12,581.92 181.17 16,688.47 -162.19 -119.73 说明： 1、河南思维精工电子设备有限公司原名为“河南思维鑫瑞商贸有限公司”，2015年3月完成公司变更名称的工商登记。 2、上表中总资产、净资产为各公司截至2015年12月31日期末余额，营业收入、营业利润、净利润分别为各公司2015年年度实现的营业收入、营业利 润、净利润。 三、公司关于公司未来发展的讨论与分析 (一) 行业竞争格局和发展趋势 1、行业竞争格局 2013年铁道部改革方案实施以来，国家铁路局、中国铁路总公司等行业主管部门贯彻落实铁路管理体 制改革，深入推进铁路市场化。预计未来，公司主要产品LKJ系统、机车安防系统面临市场竞争加剧的可 能。 在我国列车运行控制领域，大部分列控产品均需要取得铁路主管部门的资质认证或CRCC认证。主要 列控产品包括LKJ系统和ATP系统。其中LKJ系统产品应用于全路约2.1万台机车和时速250公里动车组 （约863列），ATP系统应用于全路1883列动车组。目前，LKJ系统的市场参与者仅有公司和株洲中车时 代电气股份有限公司两家。截至2015年底，公司在LKJ系统的市场占有率为43.7%。近年来，公司LKJ系 统的市场占有率呈上升趋势。 公司机车车载安全防护系统（6A系统）车载音视频显示终端于2012年研制成功，并于2013年起在我 国铁路市场推广应用。公司6A系统车载音视频显示终端的主要竞争对手有株洲中车时代电气股份有限公 司、北京纵横机电技术开发公司。该产品自推广以来，依托公司在机车车载平台设备上的优势和良好的生 产交付能力，公司6A车载音视频显示终端占据绝对的市场优势，市场占有率超过50%。 机车远程监测与诊断系统（CMD系统）是我国铁路机务信息化的核心，系统通过采集LKJ系统、6A系 统、机车微机柜等车载设备的机车安全信息、机车状态信息、机车监测信息，通过车—地信息交互实现机 车状态的远程监测、机车故障的远程诊断，为在途司机提供远程技术支持。随着LKJ系统、6A系统等车载 设备的应用推广，公司CMD系统自2015年开始投产并推广，预计未来3至5年内完成对全路所有机车（约 2.1万台）安装，CMD系统的市场需求量将超过20,000套，市场前景广阔。公司CMD系统的的竞争对手主 要有成都运达科技股份有限公司、株洲中车时代电气股份有限公司、武汉征原电气有限公司。作为国内仅 有的两家LKJ系统供应商之一、6A系统的研制单位之一，公司具有一定的技术和市场优势，报告期内公司 CMD系统车载子系统推广顺利，销售收入大幅增长，市场占有率约为30%。 2、行业发展趋势 根据国家铁路局发布的2015年铁道统计公报，2015年全国铁路完成固定资产投资8238亿元，投产新 线9531公里，其中高铁3306公里。全国铁路营业里程达到12.1万公里，同比增长8.2%，其中高铁营业 里程超过1.9万公里。 随着铁路管理体制改革顺利实施以及企业改革不断深化，国家出台多项措施促进铁路建设发展。全国 铁路“十三五”将延续“十二五”期间积极发展态势。根据中国国家铁路局发布的《铁路“十三五”发展 规划(征求意见稿)》（以下简称“《征求意见稿》”）以及有关媒体报道，“十三五”期间，我国铁路固 定资产投资规模将达3.5万亿元至3.8万亿元，建设新线3万公里。至2020年，全国铁路营业里程达到 15万公里，其中高速铁路里程达3万公里。 干线铁路方面，《征求意见稿》显示，首先推进以中西部区际干线铁路为重点的新线建设，至2020 年，中西部路网规模要达到9万公里左右。在城际铁路布局上，《征求意见稿》提出：城际铁路规划新开 工建设5000公里左右，2020年城际铁路规模达到5000公里，重点建设京津冀地区、长三角地区、珠三角 地区等8个城市群城际铁路。为落实“一带一路”战略规划，《征求意见稿》称，加快实施与周边国家铁 路的互联互通，建成、建设并扩能改造14个铁路工程和10个铁路口岸。 除基本建设投资外，《征求意见稿》透露，“十三五”期间，铁路机车车辆投资额为8000亿元左右。 随着我国铁路建设的持续投入和快速发展，铁路用户对铁路行车安全系统的需求无论在深度上还是广度上 都将持续上升，巨大的安全需求为铁路行车安全系统带来了较为广阔的发展前景。“十三五”期间，我国 铁路固定资产投资和铁路机车车辆投资的持续将进一步推进行车安全装备、铁路信息化水平升级，预计公 司所处的行业呈现市场规模稳步增长的态势。 (二) 公司发展战略 公司致力于服务轨道交通运输安全，助力轨道交通科技发展。为适应新时期铁路改革发展的要求，在 国家“互联网+”、“一带一路”、《中国制造2025》等政策引导下，公司经过充分讨论，制定了现阶段 的发展战略，主要内容如下： 抓住国家轨道交通发展机遇，围绕轨道交通信息化建设需要，充分发挥公司在铁路行车安全系统方面 积累的成熟经验和资源优势，在城际铁路、市域铁路、地铁等其它轨道交通领域进行业务拓展，实现基于 铁路业务的多元化产业链延伸，实现由产品经营向产业经营的战略转型，全面建成“国内领先的轨道交通 安全控制与信息化系统提供商”。 （1）核心业务稳步发展，创新业务有序推进 1、我国铁路线路持续提速、运行密度不断加大、重载列车不断增加，列车运行控制系统在运输过程 中的重要性日益凸显。作为我国列控技术的推动者，机务安防系统的深度参与者，公司将进一步强化铁路 列控、机务安防等核心业务，加快新型列车运行控制系统的试验和推广进度，同时巩固公司在机务安防领 域的优势地位。 2、顺应铁路运输安全管理信息化、智能化的必然趋势，加快培育电务安防、车务安防等创新业务， 形成行车安全信息化支柱业务，进一步丰富公司产品链，促进公司快速发展。 3、顺应全球产业整合趋势，进军国际轨道交通市场。在前期LKJ05型列控系统出口巴基斯坦项目的 基础上，大力拓展国际化业务渠道，加大海外列控产品的研究开发力度，持续开拓国际市场。 4、在现有的列控、机务安防、电务安防等铁路业务基础上，利用资本市场开展市场整合、技术整合， 做大规模，优化业务布局。 （2）积极布局其它轨道交通业务，打造多元化业务布局 1、布局城际铁路、市域铁路、地铁等其他轨道交通业务，在信号、综合监控、综合安防等细分领域 努力开拓培育新业务，开拓城市轨道交通市场。 2、培育轨道交通外业务，优先发展智能交通、机器人等业务，为公司长远发展培育新的增长点，打 造多元化发展格局。 3、坚持以产业为本、资本驱动、人才拉动的产融学互动发展模式，在公司进一步做强实体的基础上， 充分利用上市公司资本平台，加快形成“实体经营+资本运营”的双驱模式，打造“可持续发展”格局。 （3）优化公司治理结构，提升组织活力 1、以简政放权为导向，持续优化公司治理结构，充分释放公司发展活力。以信息化建设为载体，推 动企业管理数据化建设，重塑制度流程体系，夯实管理基础。 2、以企业升级转型为机遇，围绕公司业务布局，充分吸纳人才，加强核心人才梯队建设，培养和造 就一支视野开阔、能力突出，能够满足公司多元化发展要求的高素质人才队伍，构建面向未来的员工团队。 (三) 经营计划 2016年，董事会将着力开展集团化管控、研究院建设、投融资工作等领域的探索实践，在实干中求发 展，在创新中求突破，牢牢把握历史机遇，深入推进“转型升级、改革创新”，全面落实公司五年战略规 划开局的各项任务。 1、布局集团化管控，充分释放企业发展活力 以“风险可控、充分放活”为指导，以扁平化管理为导向寻求机制体制创新，充分提升公司运营管理 的自主性与能动性。布局集团化管理架构，搭建公共服务平台，实现基础服务资源共享，为业务实体提供 高效优质服务；专注关键业务管控能力的提升，建立集财务、战略、人力、质量及投资管控于一体的垂直 管控体系。践行“简政放权”工作理念，进一步推动责、权、利的相互融合。 2、整合优势技术资源，加快推进研发方式的根本转变 顺应科技发展浪潮，继续加大科研经费投入，推进研究院建设，整合技术创新优势资源，开展基础性、 前瞻性及标准化技术研究，提升整体研发效率，保障长远发展。同时，加快实验中心建设，建成高速列车 运行控制系统仿真实验室、电磁兼容实验室、可靠性实验室等专业或专项实验室，完善技术验证手段。搭 建技术合作与引进平台，加快实现研发方式的创新转变和研发能力提升。 3、坚持学习积累创新，完善资本运营工作机制 充分利用资本平台优势，加快适应公众企业发展环境，积极探索并积累投资者关系和市值管理方面的 有益经验，在项目实操中提升资本运作能力，利用资本工具和杠杆效应撬动集团实现跨越式发展。 4、借力信息化建设，构建大数据管理平台 以大数据的管理、分析及运用作为信息化建设的最终目的，搭建科学、高效的信息化数据管理平台， 以大数据综合分析应用为公司提供决策参考，推动管理创新，实现管理信息化和决策数据化。 5、完善约束机制，强化内部审计职能 在充分放权、实施激励的背景下，同步完善制度管控与权力监督的约束机制，以审计工作条例、高管 自律条例等制度建立为保障，全面强化内部控制机制、有效防范经营风险，提升管理层自我约束理念，形 成严谨自律的良好氛围。 6、实施智能制造项目建设，全面实现产能升级 通过引进先进自动化生产设备、工业机器人、智能物流及制造执行等系统，推进精益生产改进和智能 制造项目建设，逐步实现作业自动化、物流自动化、生产管理信息化。 (四) 可能面对的风险 1、公司主要产品LKJ 系统市场地位下降的风险 近年来，随着我国高铁、城际铁路大量建成并投入使用，动车组增幅较快。根据国家铁路局公布的2015 年铁道统计公报，截至2015年底，全国铁路机车拥有量为2.1万台，比2014年减少69台，动车组1883 组，比上年增加479组。动车组的快速推广带动C2、C3级别列车运行控制系统（以下统称“ATP系统”） 需求的增长。2014年、2015年LKJ2000在列控市场的占有率分别为90.2%、83.2%，呈现下降趋势。 未来，如果ATP系统提高适用性并以较低的成本在大部分线路推广应用，且LKJ系统未能实现向更高 速度等级列控系统发展，LKJ系统将面临极大的竞争压力，对公司生产经营产生不利影响。 2、市场竞争加剧风险 为加快我国铁路建设发展，国务院和中国铁路总公司、国家铁路局采取了一系列改革措施。铁路管理 体制在投融资体系、建设体系、运营体系、安全管理体系等方面的改革将对我国铁路行车安全行业产生深 远的影响。 随着铁路市场化改革的不断深入，新的市场竞争者可能会参与公司既有业务领域的市场竞争。如果公 司不能快速调整经营策略并适应市场变化，提升公司的综合竞争力，公司的生产经营将面临行业市场竞争 持续加剧的风险。 3、公司新产品发展不及预期的风险 根据未来我国铁路运输对安全与效率的需求，公司前瞻性地开展了新型列车运行控制系统、机车车载 安全防护系统、机车车联网系统、机车远程监测与诊断系统等产品的研发、试制及产业化，并通过不断的 技术创新和新产品开发，继续保持公司在列控、行车安全监测等领域的优势地位。公司技术创新和新产品 的推广受铁路管理体制、客户认可度等因素的制约，存在新技术、新产品研发成功后不能得到市场的认可 或者未达到预期经济效益的风险。 4、应收账款发生坏账损失的风险 2013年末、2014年末、2015年末，公司应收账款账面价值分别为25,690.55万元、30,148.94万元、 36,397.36万元，金额较大。随着公司经营规模的扩大，公司应收账款仍将保持在较高水平，如果公司不 能维持应收账款的高效管理，任何应收账款的大额坏账损失将对公司财务状况和经营成果产生不利影响。 四、公司因不适用准则规定或特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明 □适用 √不适用 第五节 重要事项 一、普通股利润分配或资本公积金转增预案 (一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况 根据《中国证监会关于进一步推进新股发行体制改革的意见》、《上市公司监管指引第3号——上市 公司现金分红》等规定的相关内容，为规范公司现金分红，增强现金分红透明程度，维护公司股东及投资 者的合法权益，公司于2014年2月28日召开2013年度股东大会审议通过了《关于修订<河南思维自动化 设备股份有限公司章程（草案，首次公开发行股票并上市后适用）>及其附件<河南思维自动化设备股份有 限公司股东未来分红回报规划>部分内容的议案》。 《公司章程》中关于利润分配的规定：公司主要采取现金分红的利润分配政策，即公司当年度实现盈 利，在依法弥补亏损、提取法定公积金、任意公积金后有可分配利润的，则公司应当进行现金分红。如无 重大投资计划或重大现金支出发生，单一年度以现金方式分配的利润不少于当年度实现的可分配利润的 10%。 《公司股东未来分红回报规划（2014-2016）》中关于利润分配的规定：2014-2016年，若公司当年度 盈利，在提取法定公积金、任意公积金以后，每年向股东现金分配股利不低于当年实现的可供分配利润的 10%。 2015年3月4日，经公司2014年年度股东大会审议，公司以2014年末公司总股本12,000万股为基 数，向全体股东每10股派发现金股利2.15元（含税），共计分配现金股利2,580万元（含税）。该利润 分配方案于2015年3月实施完毕。 (二) 公司近三年（含报告期）的普通股利润分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案 单位：元 币种：人民币 分红 年度 每10股 送红股 数（股） 每10股派 息数(元) （含税） 每10股转 增数（股） 现金分红的数额 （含税） 分红年度合并报表 中归属于上市公司 股东的净利润 占合并报表中归 属于上市公司股 东的净利润的比 率(%) 2015年 0 1.69 0 27,040,000.00 270,370,698.24 10.00 2014年 0 2.15 0 25,800,000.00 238,455,579.85 10.82 2013年 0 0 0 0 152,913,905.76 0 (三) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配预案的，公司应 当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划 □适用 √不适用 二、承诺事项履行情况 √适用 □不适用 (一) 公司、股东、实际控制人、收购人、董事、监事、高级管理人员或其他关联方在报告期内或持续到 报告期内的承诺事项 承诺背景 承 诺 类 型 承诺方 承诺 内容 承诺 时间 及期 限 是 否 有 履 行 期 限 是 否 及 时 严 格 履 行 如未能 及时履 行应说 明未完 成履行 的具体 原因 如未 能及 时履 行应 说明 下一 步计 划 与首次公 开发行相 关的承诺 股 份 限 售 公司实 际控制 人李欣、 郭洁、王 卫平 自河南思维股票上市之日起三十六个月内，不转让 或者委托他人管理本人直接和间接持有的河南思维 股份，也不由河南思维回购该等股份。作为公司持 股5%以上的股东，公司实际控制人李欣、郭洁、王 卫平在上述锁定期满后，可根据需要以集中竞价交 易、大宗交易、协议转让或其他合法的方式适当转 约定 的股 份锁 定期 内有 效 是 是 让部分公司股份，但并不会因转让公司股份影响控 股地位。在上述锁定期满后12个月内，李欣、郭洁、 王卫平减持公司股票数量不超过其各自持有公司股 份总数的5%，在上述锁定期满后的第13至24个月内， 李欣、郭洁、王卫平减持公司股票数量不超过其各 自持有公司股份总数的5%，且减持价格不低于发行 价（如公司上市后有派息、送股、资本公积转增股 本、配股及增发等除权除息事项，发行价将相应进 行调整）。拟转让所持公司股票前，李欣、郭洁、 王卫平将在减持前3个交易日通过公司公告减持意 向。 与首次公 开发行相 关的承诺 股 份 限 售 公司法 人股东 远望谷 自河南思维股票上市之日起十二个月内，不转让或 者委托他人管理本公司直接和间接持有的河南思维 股份，也不由河南思维回购该等股份。作为公司持（未完）  |