[年报]通达动力:2015年年度报告
江苏通达动力科技股份有限公司 2015年年度报告 2016年04月 第一节 重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和 连带的法律责任。 公司负责人姜煜峰、主管会计工作负责人卢应伶及会计机构负责人(会计主 管人员)柳云霞声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 公司面临宏观经济调控、市场竞争加剧等风险，请广大投资者注意投资风 险。具体请查阅“第四节 管理层讨论与分析”中“可能面对的风险”。本报告涉及 未来计划等前瞻性陈述，并不代表公司对未来年度的盈利预测及对投资者的实 质承诺，能否实现取决于市场状况变化等多种因素，存在很大的不确定性，请 投资者注意投资风险。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以截止2015年12月31日 公司总股本165,100,000.00股为基数，向全体股东每10股派发现金红利0.3元 （含税），送红股0股（含税），不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 .......................................................................................................................................................... 2 第二节 公司简介和主要财务指标 ...................................................................................................................................................... 5 第三节 公司业务概要 .......................................................................................................................................................................... 9 第四节 管理层讨论与分析 ................................................................................................................................................................ 11 第五节 重要事项 ................................................................................................................................................................................ 26 第六节 股份变动及股东情况 ............................................................................................................................................................ 37 第七节 优先股相关情况 .................................................................................................................................................................... 42 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .............................................................................................................................. 43 第九节 公司治理 ................................................................................................................................................................................ 49 第十节 财务报告 ................................................................................................................................................................................ 56 第十一节 备查文件目录 .................................................................................................................................................................. 151 释义 释义项 指 释义内容 公司/本公司/通达动力 指 江苏通达动力科技股份有限公司 富华机电 指 南通富华机电制造有限公司，本公司全资子公司 天津通达 指 天津滨海通达动力科技有限公司，本公司全资子公司 和传电气 指 上海和传电气有限公司，本公司控股子公司 深圳亿威尔 指 深圳市亿威尔信息技术股份有限公司，本公司控股子公司 天津通达达尔力 指 天津通达达尔力科技有限公司，本公司控股子公司 富松模具 指 江苏富松模具科技有限公司，本公司控股子公司 董事会 指 江苏通达动力科技股份有限公司董事会 监事会 指 江苏通达动力科技股份有限公司监事会 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 电机 指 将电能转换成机械能或将机械能转换成电能的电能转换器，包括电动 机和发动机 定子 指 电机的静止部分，包括静止磁路（定子铁心）及其绕组 转子 指 电机的转动部分，包括转子铁心、转子绕组、轴承等 定转子冲片 指 在电机定转子铁心生产过程中，矽钢片经过落料和冲压工艺后形成的 铁心 指 定转子铁心，为电机磁路的一部分，可分为定子铁心和转子铁心 成品定转子 指 定子经过嵌线、浸漆，转子经过套轴、精加工、校动平衡等工序形成 矽钢片/硅钢 指 电工用硅钢薄板，是生产定转子冲片和铁心的主要原材料，矽钢片为 含硅 0.5%-4.5%的硅钢经热轧或冷轧制成 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 通达动力 股票代码 002576 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 江苏通达动力科技股份有限公司 公司的中文简称 通达动力 公司的外文名称缩写（如有） Jiangsu Tongda Power Technology Co., Ltd. 公司的法定代表人 姜煜峰 注册地址 南通市通州区四安镇庵东村 注册地址的邮政编码 226352 办公地址 江苏省南通市通州区四安镇兴石路 58 号 办公地址的邮政编码 226352 公司网址 www.tdchina.com 电子信箱 tongda@tdchina.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘利 朱维维 联系地址 江苏省南通市通州区四安镇兴石路 58 号 江苏省南通市通州区四安镇兴石路 58 号 电话 0513-86213861 0513-86213861 传真 0513-86213965 0513-86213965 电子信箱 tongda@tdchina.com tongda@tdchina.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn） 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、注册变更情况 组织机构代码 13873911-5 公司上市以来主营业务的变化情况（如 有） 无变更 历次控股股东的变更情况（如有） 无变更 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 上海市南京东路 61 号 4 楼 签字会计师姓名 杨志平、廖倩文 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 □ 适用 √ 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2015年 2014年 本年比上年增减 2013年 营业收入（元） 858,213,626.98 1,052,358,686.82 -18.45% 918,130,795.99 归属于上市公司股东的净利润 （元） 9,457,959.81 -16,594,800.78 156.99% 10,178,331.15 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润（元） 6,893,566.31 -19,511,003.98 135.33% 7,269,927.75 经营活动产生的现金流量净额 （元） 17,273,356.81 -24,089,236.15 171.71% 18,739,317.39 基本每股收益（元/股） 0.0573 -0.100 157.30% 0.06 稀释每股收益（元/股） 0.0573 -0.100 157.30% 0.06 加权平均净资产收益率 1.12% -1.94% 3.06% 1.18% 2015年末 2014年末 本年末比上年末增减 2013年末 总资产（元） 1,109,976,222.75 1,137,979,423.98 -2.46% 1,169,168,241.17 归属于上市公司股东的净资产 （元） 851,125,095.03 841,667,135.22 1.12% 863,214,936.00 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 175,098,728.93 252,492,419.24 218,112,383.58 212,510,095.23 归属于上市公司股东的净利润 1,170,709.18 1,893,011.21 312,483.02 6,081,756.40 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 1,114,051.43 1,896,592.55 -442,238.26 4,325,160.59 经营活动产生的现金流量净额 24,173,861.11 -23,293,907.15 20,741,493.79 -4,348,090.94 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2015年金额 2014年金额 2013年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） 352,194.16 6,385.74 -123,358.12 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 切相关，按照国家统一标准定额或定量享 受的政府补助除外） 2,856,369.39 3,646,997.00 3,874,880.00 债务重组损益 -100,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -64,431.20 -82,675.55 -9,111.29 减：所得税影响额 484,136.52 533,547.94 732,042.30 少数股东权益影响额（税后） 95,602.33 20,956.05 101,964.89 合计 2,564,393.50 2,916,203.20 2,908,403.40 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司目前主要从事中小型电动机、发电机，定转子铁芯的研发、生产、销售和服务。中小型电机广泛用于机械、钢铁、 电力、化工、水泥、造纸、冶金、石化等行业以及重大基础设施工程项目等，主要用于驱动水泵、风机、机床、压缩机、城 市交通及工矿电动车辆等工业设备和农业机械；中小型发电机主要用于风力发电机、燃油发电机、水轮发电机、移动电源等 发电设备中。公司生产的定转子铁芯产品品种齐全，能够应用于不同种类和型号的电机，包括国标类普通电机，也包括高效 电机、风力发电机、牵引电机、新能源汽车驱动电机等对定转子冲片和铁芯质量要求较高的电机产品。经过多年发展，公司 在电机定转子冲片和铁芯生产的冲压、叠装、铸铝、绕嵌线等技术环节中，均保持行业的领先地位。 报告期内公司在天津成立天津通达达尔力科技有限公司并以超募资金向深圳市亿威尔信息技术股份有限公司进行股权 收购及增资，向军工行业转型。深圳市亿威尔信息技术股份有限公司主要从事雷达、嵌入式计算机系统、信息安全等产品研 发、生产和销售，将来作为公司军工信息化发展平台。天津通达达尔力科技有限公司经营范围：科技产品的技术开发、技术 服务、技术咨询，特种车辆及军事装备研发、生产、销售及服务，销售金属材料、机械设备、仪器仪表、电器设备、汽车配 件、汽车系统集成、电子计算机及配件、自动化控制系统集成等，主要作为公司军工智能化发展平台。 公司正大力推进传统制造业向高科技企业转型，报告期内公司与天津新清研投资管理有限公司、林峰技术团队、清华大 学天津高端装备研究院签订关于电子束选区三维打印技术产业化的合作意向书，且已完成工商登记，正常开展业务。林峰教 授从事电子束三维打印工艺和设备研究多年，在国际研究上处于领先水平，将来主要应用领域为航空、航天和医疗器械。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 不适用 固定资产 经公司2015年6月30日召开的第三届董事会第七次会议审议，同意以公司持有的 江苏省南通市通州区四安镇阚庵东村土地使用权及房屋所有权向控股子公司江苏 富松模具科技有限公司进行增资，目前已完成过户登记。 无形资产 不适用 在建工程 不适用 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 （一）市场营销优势 公司建立了完善的营销组织和技术型的营销团队，制定了与国内外知名电机企业建立长期战略合作关系的营销策略，以 技术交流与合作为纽带，以良好的品牌形象和产品质量为保证，立足国内市场，积极开拓国际市场。公司在全球电机行业树 立了良好的品牌形象，并成为西门子，ABB，GE等国际企业的全球供应链供应商，为他们全球的工厂提供定转子冲片及铁 心产品。 （二）技术研发优势 多年来，公司注重科技创新，拥有独立的研发团队，建有江苏省特种电机铁芯工程技术研究中心和江苏省企业技术中 心，是国家重点支持领域的高新技术企业。公司每年将不低于销售收入的3%作为项目研发经费，公司技术研发中心已完成 多项研发项目的开发及成果转化。另公司配备了精良的生产研发装备及先进的检测仪器设备，如进口设备AIDA高速精密冲 床及EXCEL105/UC的投影仪高精度的检测设备等。凭借长期的技术经验和生产工艺，公司能够满足客户提出的各种定制要 求并严格按照标准完成，满足客户对产品差异化、特殊化和个性化方面的要求。目前公司已有12项产品荣获“江苏省高新技 术产品”、取得发明专利13项、实用新型专利92项。公司一直重视与科研院校的产学研合作，通过与东南大学、南通大学合 作，共同发挥双方在科研基地及技术研究等方面的优势来提升公司电机生产制造及工艺等方面的自主研发能力。技术研发中 心以3年实现设备半自动化，8年实现全面自动化为研发宗旨，与苏州大学机电学院院长、国家长江学者孙立宁教授团队，对 公司设备进行半自动化及自动化改造，公司自主设计研发的“经济型机械手”、“ 单槽冲机械手”等自动化设备已在生产车间 得到成功应用，2016年将继续就“转子单槽冲4轴机械手”、“ 单边进出定转子复式机械手”等课题进行开发研究，旨在减少自 动化设备的占地面积，提高设备利用率，未来随着设备自动化改造的全面推进，将大幅提高公司产品生产效率，降低生产成 本。 （三）质量管理优势 公司始终坚持以质量求生存的质量理念，通过制度建设，规范质量控制的全过程，每个新产品均经过设计、论证、试生 产、样品试验、批量生产的过程。在批量生产阶段，从原材料采购、材料检验、生产过程控制，到产品验收出库均有章可循， 做到有据可查。在生产过程中，严格按照国际标准体系和客户的特殊要求生产，并接受客户驻厂监造。公司已形成了行之有 效的完备的质量保证体系，产品从设计、材料采购到生产加工的全过程均处于受控状态。 第四节 管理层讨论与分析 一、概述 2015年，国内经济继续在改革与稳增长中艰难前行，传统制造业经营压力日益增大。 电动汽车电机等细分行业需求有所复苏，但电机行业整体上面临需求不足、竞争压力增大等不利局面，公司主要原材料 矽钢的价格也大幅下降，导致公司定转子铁芯产品终端售价和利润率有所下降。面对错综复杂的外部经济环境和市场竞争环 境，公司全体员工在市场开拓、生产管控等多方面进行了卓有成效的工作，同时在军工产业转型上进行了初步探索和尝试， 最大限度地克服了上述不利因素的影响，2015年实现营业收入8.58亿元，同比下降18.45%，实现归属于上市公司股东的净利 润945.80万元，同比增加156.99%。 2015年公司在定转子业务本部继续执行“国际化”、“信息化”、“自动化”三大发展战略，提升技术等软实力的同时，为缓 解传统产业经营压力做出了积极贡献： 1）营销中心继续推进市场国际化战略，大力开发巩固国内外高端客户，以电动汽车电机快速发展为契机，大力开拓汽 车电机市场； 2）通过多项举措积极推进信息化建设。ERP系统升级改造有序开展，3期将于2016年4月上线运行，有效提升成本核算 等财务管理能力，推动公司整体管理水平日趋规范化、信息化、标准化；同时，办公信息化和沟通便利化水平大幅提高。 3）技术中心继续加强企业自动化制造水平，研发汽车电机自粘涂层与性能测试技术，同时与清华大学、南通大学、苏 州大学、东南大学进行产学研合作。 公司董事会严格执行上市公司的有关法律法规，全面落实股东大会决议，认真履行各项职责，积极发挥董事会的作用， 促进公司生产经营管理工作的有序开展。 公司正大力推进传统制造业向高科技企业转型，报告期内公司与天津新清研投资管理有限公司、林峰技术团队、清华大 学天津高端装备研究院关于电子束选区三维打印技术产业化达成合作，已正常开展业务。林峰教授从事电子束三维打印工艺 和设备研究多年，在国际研究上处于领先水平，将来主要应用领域为航空、航天和医疗器械。 报告期内公司在天津成立天津通达达尔力科技有限公司并以超募资金向深圳市亿威尔信息技术股份有限公司进行股权 收购及增资，向军工行业转型。目前已经初步完成信息化、智能化、实战化军事装备的产业布局，未来将围绕这一战略继续 做大做强。 二、主营业务分析 1、概述 参见“管理层讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 858,213,626.98 100% 1,052,358,686.82 100% -18.45% 分行业 工 业 858,213,626.98 100.00% 1,052,358,686.82 100.00% -18.45% 分产品 定转子冲片和铁芯 378,868,518.24 44.15% 494,221,591.43 46.96% -23.34% 成品定转子 56,975,159.63 6.64% 44,145,480.22 4.19% 29.06% 电气设备 15,415,243.12 1.80% 31,439,896.36 2.99% -50.97% 模具 14,551,304.44 1.70% 1,316,740.88 0.13% 1,005.10% 军工产品 30,796,143.03 3.59% 100.00% 材料贸易 313,085,068.96 36.48% 407,454,786.49 38.72% -23.16% 其他 48,522,189.56 5.65% 73,780,191.44 7.01% -34.23% 分地区 华东 580,447,929.90 67.63% 673,419,521.27 63.99% -13.81% 华北 165,630,950.55 19.30% 225,779,198.81 21.45% -26.64% 中南 57,959,219.84 6.75% 76,756,981.72 7.29% -24.49% 东北 28,912,975.62 3.37% 34,657,579.24 3.29% -16.58% 外贸 25,262,551.07 2.94% 41,745,405.78 3.97% -39.48% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 工业 858,213,626.98 762,454,856.67 11.16% -18.45% -21.55% 3.83% 分产品 定转子冲片和铁 芯 378,868,518.24 323,310,970.52 14.66% -23.34% -25.11% 2.01% 材料贸易 313,085,068.96 296,459,434.42 5.31% -23.16% -25.74% 3.31% 分地区 华东 580,447,929.90 523,447,943.18 9.82% -13.81% -15.40% 1.71% 华北 165,630,950.55 141,581,336.53 14.52% -26.64% -28.98% 2.82% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2015年 2014年 同比增减 工业 销售量 吨 62,070.36 77,038.46 -19.43% 生产量 吨 64,130.15 76,949.39 -16.66% 库存量 吨 757.07 2,816.86 -73.12% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 库存量减少73.12%，主要是因为公司压缩存货量，提高存货周转率。 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 √ 适用 □ 不适用 无 （5）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元 行业分类 项目 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 工 业 412,344,046.14 100.00% 497,816,296.36 100.00% -17.17 单位：元 产品分类 项目 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 定转子冲片和铁 229,056,862.84 72.01% 431,717,016.91 86.72% -46.94% 成品定转子 53,318,688.27 16.76% 43,012,017.95 8.64% 23.96% 电气设备 10,717,183.75 3.37% 22,031,026.30 4.43% -51.35% 模具 12,853,355.20 4.04% 1,056,235.20 0.21% 1,116.90% 军工产品 12,143,848.40 3.82% 100.00% 合计 318,089,938.46 100.00% 497,816,296.36 100.00% 说明 无 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 增加天津通达达尔力科技有限公司，深圳亿威尔信息技术股份有限公司 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 346,719,439.51 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 40.41% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 上海亮泉实业有限公司 127,746,482.22 14.89% 2 雷勃电气（无锡）有限公司 66,526,187.56 7.75% 3 上海ABB电机有限公司 52,136,717.93 6.08% 4 杭州鹏安金属材料配送有限公司 50,344,201.86 5.87% 5 西门子电气传动有限公司 49,965,849.94 5.82% 合计 -- 346,719,439.51 40.41% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 510,660,591.30 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 82.26% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 上海武钢华东销售有限公司 389,130,945.58 62.68% 2 雷勃电气（无锡）有限公司（原无锡华 达电机有限公司） 45,572,135.40 7.34% 3 天津市新亚特钢铁工贸有限公司 38,278,081.30 6.17% 4 上海电气集团上海电机厂有限公司 22,608,620.66 3.64% 5 江阴市鸿鹭贸易有限公司 15,070,808.36 2.43% 合计 -- 510,660,591.30 82.26% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2015年 2014年 同比增减 重大变动说明 销售费用 19,698,029.67 22,466,395.79 -12.32% 管理费用 66,939,407.98 70,390,531.52 -4.90% 财务费用 6,185,131.08 5,028,039.18 23.01% 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 为提升公司科技研发的技术水平，结合对同行业技术水平的掌握与市场需求情况的分析，我公司本年度制定研发项目9 个，项目于2016年1月初开工，公司将销售收入的3%以上作为研发投入用于配置先进的研发、检测、生产等设备，为项目的 实施提供强有力的保障，项目的实施将促进公司的转型升级，为实现产业的智能制造奠定基础。 公司研发投入情况 2015年 2014年 变动比例 研发人员数量（人） 137 140 -2.14% 研发人员数量占比 9.59% 8.96% 0.63% 研发投入金额（元） 17,413,994.94 25,232,494.49 -30.99% 研发投入占营业收入比例 2.03% 2.40% -0.37% 研发投入资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00% 资本化研发投入占研发投入 的比例 0.00% 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 √ 适用 □ 不适用 研发项目减少。 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2015年 2014年 同比增减 经营活动现金流入小计 684,624,599.24 733,834,132.89 -6.71% 经营活动现金流出小计 667,351,242.43 757,923,369.04 -11.95% 经营活动产生的现金流量净 额 17,273,356.81 -24,089,236.15 171.71% 投资活动现金流入小计 1,002,971,528.24 817,320,502.59 22.71% 投资活动现金流出小计 966,155,437.57 805,757,102.62 19.91% 投资活动产生的现金流量净 36,816,090.67 11,563,399.97 218.38% 额 筹资活动现金流入小计 172,578,310.13 311,045,120.00 -44.52% 筹资活动现金流出小计 251,316,520.99 222,531,951.22 12.94% 筹资活动产生的现金流量净 额 -78,738,210.86 88,513,168.78 -188.96% 现金及现金等价物净增加额 -24,088,325.16 75,868,833.69 -131.75% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 经营活动产生的现金流量净额比去年增加171.71%，主要是因为收到的税费返还增加及企业间的往来增加。 投资活动产生的现金流量净额比去年增加218.38%，主要是因为处置固定资产收回的现金增加。 筹资活动现金注流入小计比去年减少44.52%，主要是因为取得借款收到的现金减少。 筹资活动产生的现金流量净额比去年减少188.96%，主要是因为取得借款收到的现金减少及支付银行贷款利息减少。 现金及现金等价物净增加额比去年减少131.75%，主要是因为收到的税费返还、投资支付的现金及取得借款收到的现金减少。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 10,615,618.11 95.84% 投资理财产品 否 资产减值 3,042,617.41 27.47% 计提坏账准备及计提存货准 备 是 营业外收入 3,665,731.36 33.09% 处置固定资产收益及收到政 府补助 否 营业外支出 528,008.58 4.77% 处置固定资产损失及捐赠支 出 否 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2015年末 2014年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比 例 金额 占总资产比 例 货币资金 130,159,990.80 11.73% 162,102,966.98 14.24% -2.51% 应收账款 165,167,813.45 14.88% 181,676,922.00 15.96% -1.08% 存货 213,215,832.36 19.21% 182,965,003.00 16.08% 3.13% 投资性房地产 5,441,385.19 0.49% 0.49% 固定资产 287,857,557.63 25.93% 290,212,411.46 25.50% 0.43% 在建工程 3,682,393.86 0.33% 80,047.17 0.01% 0.32% 短期借款 83,100,000.00 7.49% 150,520,000.00 13.23% -5.74% 长期借款 11,558,965.54 1.04% 1.04% 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 154,000,000.00 0.00 100.00% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 被投资 公司名 称 主要业 务 投资方 式 投资金 额 持股比 例 资金来 源 合作方 投资期 限 产品类 型 截至 资产 负债 表日 的进 展情 况 预计 收益 本期投 资盈亏 是否涉 诉 披露日 期（如 有） 披露索 引（如 有） 天津通 达达尔 力科技 有限公 司 科技产 品的技 术开 发、技 术服 务、技 术咨 新设 60,000,000.00 66.70% 募集资 金 吴少石 长期 军工 已完 成 15,000,000.00 -5,219,747.67 否 2015年 04月01 日 详见巨 潮资讯 网 （http:// www.cninfo.com.cn） 询，特 种车辆 及军事 装备研 发、生 产、销 售及服 务，销 售金属 材料、 机械设 备、仪 器仪 表、电 器设 备、汽 车配 件、汽 车系统 集成、 电子计 算机及 配件、 自动化 控制系 统集成 深圳市 亿威尔 信息技 术股份 有限公 司 雷达数 字信息 处理装 备、信 息安全 设备、 军用计 算机装 备、电 子产品 收购 84,000,000.00 60.00% 募集资 金 深圳市 海空天 地技术 信息咨 询有限 公司、 王立真 长期 军工 已完 成 7,617,600.00 10,749,795.83 否 2015年 06月10 日 详见巨 潮资讯 网 （http:// www.cninfo.com.cn） 天津清 研智束 科技有 限公司 机电设 备技术 开发、 推广、 转让、 咨询、 服务； 从事国 新设 10,000,000.00 30.00% 自有资 金 天津新 清研投 资管理 有限公 司、林 峰技术 团队、 清华大 长期 3D打 印 已完 成 否 2015年 06月10 日 详见巨 潮资讯 网 （http:// www.cninfo.com.cn） 家法律 法规允 许的进 出口业 务；机 电设备 的销 售、租 赁、维 修；金 属零件 加工； 计算机 软件开 发、销 售、服 务 学天津 高端装 备研究 院 合计 -- -- 154,000,000.00 -- -- -- -- -- -- 22,617,600.00 5,530,048.16 -- -- -- 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金 总额 本期已使 用募集资 金总额 已累计使 用募集资 金总额 报告期内 变更用途 的募集资 金总额 累计变更 用途的募 集资金总 额 累计变更 用途的募 集资金总 额比例 尚未使用 募集资金 总额 尚未使用 募集资金 用途及去 向 闲置两年 以上募集 资金金额 2011 IPO 60,800 26,752.94 59,485.55 0 0 0.00% 0.23 存放于募 集资金专 0 户 合计 -- 60,800 26,752.94 59,485.55 0 0 0.00% 0.23 -- 0 募集资金总体使用情况说明 截至2015年12月31日公司已累计使用募集资金59,485.55万元，报告期内使用募集资金26,752.94万元。其中：报告期 内“扩建电机定转子冲片、铁心制造项目”使用募集资金441.16万元，截至2015年5月31日，“风力发电机、电机定转子 铁心制造项目”及“扩建电机定转子冲片、铁心制造项目”均已达到预期可使用状态，经公司于2015年6月30日召开的公 司2014年度股东大会审议通过，同意将公司节余募集资金5,804.60万元（含利息）用于永久性补充流动资金；经公司2015 年3月24日召开的第三届董事会第四次会议审议通过，同意公司使用超募资金人民币6000万元与自然人吴少石投资设立 天津通达达尔力科技有限公司，以“火炮多功能维护保养单元”和“轻型装甲快递处突车”两项技术为突破口进军陆军和武警 车辆和自动化成套装备市场，并作为公司发展军工智能化的主要平台。截至2015年12月31日，已累计投入人民币6,000 万元。经公司2015年6月30日召开的2014年股东大会审议通过，同意公司使用超募资金人民币8400万元向深圳市亿威 尔信息技术股份有限公司进行股权收购及增资取得其60%的股权，帮助公司进军雷达和信息安全市场，并以此作为公司发 展军工信息化的主要平台。截至2015年12月31日，已累计投入人民币8,400万元。经公司于2015年6月30日召开的 2014年股东大会审议通过，同意公司以超募资金人民币4,001万元用于归还银行贷款。截至2015年12月31日，已累计 使用超募资金归还银行贷款12,001万元。经公司于2015年6月30日召开的2014年股东大会审议通过，同意公司将剩余 超募资金1,984.09万元（含利息）用于永久性补充流动资金（具体金额以最终注销募集资金专户结转金额为准）。截止2015 年12月31日，公司募集资金余额为0.23万元，存放于公司设立的募集资金专户中国银行南通通州支行。截至年报出具前， 公司所有募集资金业已使用完毕且将募集资金专户销户处理。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募 资金投向 是否已变 更项目 (含部分 变更) 募集资金 承诺投资 总额 调整后投 资总额 (1) 本报告期 投入金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期末 投资进度 (3)＝ (2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告期 实现的效 益 是否达到 预计效益 项目可行 性是否发 生重大变 化 承诺投资项目 1、风力发电机、电机 定转子铁心制造项目 否 19,500 19,500 16,963.55 86.99% 2015年 05月31 日 -455.86 否 否 2、扩建电机定转子冲 片、铁心制造项目 是 8,303.3 8,303.3 441.16 6,398.81 77.06% 2015年 05月31 日 -136.83 否 否 3、项目结余补流 否 5,804.6 5,804.6 5,886.43 5,886.43 101.41% 是 否 承诺投资项目小计 -- 33,607.9 33,607.9 6,327.59 29,248.79 -- -- -592.69 -- -- 超募资金投向 1、模具制造项目 1,800 1,800 1,811.41 100.63% -338.01 否 否 2、投资天津达尔力 6,000 6,000 6,000 6,000 100.00% 3、投资深圳亿威尔 8,400 8,400 8,400 8,400 100.00% 归还银行贷款（如有） -- 12,001 12,001 4,001 12,001 100.00% -- -- -- -- 补充流动资金（如有） -- 1,984.09 1,984.09 2,024.35 2,024.35 102.03% -- -- -- -- 超募资金投向小计 -- 30,185.09 30,185.09 20,425.35 30,236.76 -- -- -338.01 -- -- 合计 -- 63,792.99 63,792.99 26,752.94 59,485.55 -- -- -930.7 -- -- 未达到计划进度或预 计收益的情况和原因 （分具体项目） "①风力发电机、电机定转子铁心制造项目：由于市场宏观经济调控，持续对风电市场的巨大影响， 导致客户订单量减少，接单生产模式下，订单减少造成生产量不足，从而导致项目未能达到预期效 益。②扩建电机定转子冲片、铁心制造项目：由于风电产品需求量的减少，导致订单量低于预期， 从而导致项目未能达到预期效益。③模具制造项目：受行业整体以及下游产品客户订单量减少的影 响，从而导致项目未能达到预期效益。" 项目可行性发生重大 变化的情况说明 无 超募资金的金额、用途 及使用进展情况 适用 经公司于2011年6月2日召开的第一届董事会第十八次会议审议通过《关于使用超募资金偿还银行 贷款的议案》，同意公司以超募资金人民币8,000万元用于归还银行贷款。2013年2月7日召开的 2013年第一次临时股东大会审议通过，公司使用超募资金18,000,000.00元设立控股子公司江苏富松 模具科技有限公司，取得90.00%的股权，独立实施“模具制造项目”。截至2015年12月31日，“模 具制造项目”使用超募资金18,114,126.62元。经公司2015年3月24日召开的第三届董事会第四次 会议审议通过，同意公司使用超募资金人民币6,000万元与自然人吴少石投资设立天津通达达尔力 科技有限公司，以“火炮多功能维护保养单元”和“轻型装甲快递处突车”两项技术为突破口进军陆军 和武警车辆和自动化成套装备市场，并作为公司发展军工智能化的主要平台。截至2015年12月31 日，已累计投入人民币6,000万元。经公司2015年6月30日召开的2014年股东大会审议通过，同 意公司使用超募资金人民币8,400万元向深圳市亿威尔信息技术股份有限公司进行股权收购及增资 取得其60%的股权，帮助公司进军雷达和信息安全市场，并以此作为公司发展军工信息化的主要平 台。截至2015年12月31日，已累计投入人民币8,400万元。经公司于2015年6月30日召开的2014 年股东大会审议通过，同意公司以超募资金人民币4,001万元用于归还银行贷款。截至2015年12 月31日，已累计使用超募资金归还银行贷款12,001万元。经公司于2015年6月30日召开的2014 年股东大会审议通过，同意公司将剩余超募资金1,984.09万元（含利息）用于永久性补充流动资金 （具体金额以最终注销募集资金专户结转金额为准）。 募集资金投资项目实 施地点变更情况 适用 以前年度发生 经于2013年2月7日召开的2013年第一次临时股东大会审议通过，募投项目“扩建电机定转子冲片、 铁心及模具制造项目” 实施方式和实施主体进行部分变更，实施方式由“扩建电机定转子冲片、铁心 及模具制造项目”调整为“扩建电机定转子冲片、铁心制造项目”，募集资金投资总额不变。“模具制 造项目”由新设立控股子公司江苏富松模具科技有限公司独立实施。 募集资金投资项目实 施方式调整情况 适用 以前年度发生 经于2013年2月7日召开的2013年第一次临时股东大会审议通过，募投项目“扩建电机定转子冲片、 铁心及模具制造项目” 实施方式和实施主体进行部分变更，实施方式由“扩建电机定转子冲片、铁心 及模具制造项目”调整为“扩建电机定转子冲片、铁心制造项目”，募集资金投资总额不变。“模具制 造项目”由新设立控股子公司江苏富松模具科技有限公司独立实施。 募集资金投资项目先 期投入及置换情况 不适用 用闲置募集资金暂时 补充流动资金情况 不适用 项目实施出现募集资 金结余的金额及原因 适用 截至2015年5月31日，风力发电机、电机定转子铁心制造项目，扩建电机定转子冲片、铁心制造 项目均已达到预期可使用状态，募集资金结余、银行存款利息及理财收入扣除银行手续费使用情况 如下： 单位：万元 项目名称 承诺募集资 金投资金额 募集资金累 计投入金额 银行存款利息及 理财收入扣除银 行手续费等净额 募集资金 结余 项目状态 募集资金结余 风力发电机、电机定 转子铁心制造项目 19,500.00 16,963.55 706.36 3,242.81 已完成 扩建电机定转子冲 片、铁心制造项目 8,303.00 6,398.81 657.60 2,561.79 已完成 合计 5,804.60 经公司于2015年6月30日召开的2014年股东大会审议通过，同意公司将节余募集资金5804.6万 元（含利息）用于永久性补充流动资金。此次补充的流动资金主要用于补充公司日常经营所需流动 资金。 尚未使用的募集资金 用途及去向 截止2015年12月31日，公司尚未使用的募集资金余额为2,323.64元，存放于公司设立的募集资金 专户中国银行南通通州支行（账号为：465063949230）。 募集资金使用及披露 中存在的问题或其他 情况 无 （3）募集资金变更项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 变更后的项 目 对应的原承 诺项目 变更后项目 拟投入募集 资金总额 (1) 本报告期实 际投入金额 截至期末实 际累计投入 金额(2) 截至期末投 资进度 (3)=(2)/(1) 项目达到预 定可使用状 态日期 本报告期实 现的效益 是否达到预 计效益 变更后的项 目可行性是 否发生重大 变化 扩建电机定 转子冲片、 铁心制造项 目 扩建电机定 转子冲片、 铁心制造项 目 8,303.3 441.16 6,398.81 77.06% 2015年05 月31日 -136.83 否 否 合计 -- 8,303.3 441.16 6,398.81 -- -- -136.83 -- -- 变更原因、决策程序及信息披露情况 说明(分具体项目) 扩建电机定转子冲片、铁心及模具制造项目：1、受技术、设备、厂房等生产条件的 限制，公司目前生产所需的高端模具靠外购解决，质量和供应周期无法完全满足公司 和客户的要求，影响到公司的长远发展；2、公司看好模具行业的发展，设立控股子 公司实施“模具制造项目”使得公司及各子公司在主营业务、产品定位方面更加清晰。 富松模具专业生产高端模具，对提高模具的制造水平，扩大产品的市场覆盖面，保持 公司在细分行业的优势和地位，具有深远的意义。3、模具制造项目以独立公司的形 式运行既能保证公司生产运营的需要，又能利用现有的设备、人员开发更大的模具市 场，对外提高技术水平，充分竞争，对内不断规范管理，降本增效，为公司提供新的 利润增长点，为公司专业多元化发展打下坚实基础。 未达到计划进度或预计收益的情况 和原因(分具体项目) 扩建电机定转子冲片、铁心制造项目：由于公司设备的购置根据订单量的要求而增加， 因风电产品需求量的减少，订单量低于预期，因此设备的购置进度也相应滞后，从而 导致项目整体投资进度滞后于预期投资进度，未能达到预期效益。 变更后的项目可行性发生重大变化 的情况说明 无 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称 公司类型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 南通富华机 电制造有限 公司 全资子公司 成品定转子 15,000,000.00 106,492,678.08 23,922,401.94 421,121,810.07 9,157,551.00 7,648,127.31 上海和传电 气有限公司 控股子公司 电气设备 4,080,000.00 54,108,428.49 14,143,686.63 15,531,317.14 -5,880,176.18 -5,871,477.24 天津通达达 尔力科技有 限公司 控股子公司 军工产品 60,000,000.00 55,626,665.23 54,780,252.33 0.00 -5,219,747.67 -5,219,747.67 深圳亿威尔 控股子公司 军工产品 22,222,222.0 118,831,408. 70,928,729.2 31,092,793.5 10,487,533.4 10,409,631.5 信息技术股 份有限公司 0 55 7 8 8 8 天津滨海通 达动力科技 有限公司 全资子公司 定转子冲片 和铁心 98,000,000.00 261,231,300.06 252,852,140.20 111,119,117.04 -4,865,821.18 -4,558,561.18 报告期内取得和处置子公司的情况 √ 适用 □ 不适用 公司名称 报告期内取得和处置子公司方式 对整体生产经营和业绩的影响 深圳亿威尔信息技术股份有限公司 股权收购及增资 作为公司军工信息化发展平台 天津通达达尔力科技有限公司 投资设立 作为公司军工智能化发展平台 主要控股参股公司情况说明 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、公司未来发展的展望 （一）行业竞争格局和发展趋势 通达动力成立于1993年，主要从事中小型电动机、发电机，定转子冲片及铁心的研发、生产、销售和服务。定转子铁心 为电机组成的核心部件，占整个电机成本比例达30%-40%。经过20多年发展，公司在电机定转子冲片和铁心生产的冲压、叠 装、铸铝、绕嵌线等技术环节中，均保持行业的领先地位。公司生产的定转子冲片及铁心产品品种齐全，能够应用于不同种 类和型号的电机，包括国标类普通电机，也包括高效电机、风力发电机、牵引电机、新能源汽车驱动电机等对定转子冲片和 铁心质量要求较高的电机产品。根据上海电机行业协会统计，本公司的“通达牌”电机定转子铁心产品的市场占有率已多年在 全国专业制造中小型电机铁心行业中排名第一。 当前，电机行业受到经济结构转型的冲击，整个行业规模和利润水平均呈 现下降趋势，这也给公司所处的定转子冲片及铁心的配套行业带来巨大的冲击。展望未来，短期内行业的发展趋势和竞争格 局不会发生根本性改变，但中长期发展趋势将有利于龙头企业发展：(1) 电机行业处于整合的关键阶段，对配套商的规模、 质量和品牌要求日益提高；(2) 随着行业利润水平的下滑，定转子冲片和铁心配套行业也面临重新洗牌。 （二）公司发展战略 公司传统主业以电机定转子冲片及铁心为主，但近年受到宏观经济结构转型冲击面临发展瓶颈。未来公司将上下一心， 采取“固本开源”战略，努力将公司由传统制造业打造为高科技企业：(1)通过管理机制和产品结构调整，执行“国际化”、“信 息化”、“自动化”三大战略，提升传统主业定转子的市场竞争力和盈利能力；(2)以传统主业为依托，引导和传电气、富松模 具等子公司围绕主业积极拓展；(3)以信息化和智能化为依托，将向军工产业转型作为公司未来发展的核心战略，通过收购 兼并、技术整合、渠道拓展等多种方式积极打造新的增长点。 （三）经营计划 公司2016年度经营计划：实现营业收入12.18亿元，净利润4,093.78万元。 上述经营计划目标并不代表公司2016年度的业绩承诺，能否实现取决于市场状况变化、经营团队的努力程度等多种因素， 存在一定的不确定性，敬请投资者注意。 （四）重点工作措施 1、全力向军工产业转型 以信息化和智能化为依托，将向军工产业转型作为公司未来发展的核心战略，公司将以军工为向高科技公司转型的主要 着眼点，大力推进传统制造业向高科技企业转型，目前通过控股深圳市亿威尔信息技术股份有限公司和成立天津通达达尔力 科技有限公司，已经初步完成信息化、智能化、实战化军事装备的产业布局，未来将深耕细作。 2、传统主业调整和市场开拓工作 公司将进一步加大对电动汽车电机、曳引电机、风力发电机、新能源汽车电机、永磁及船用电机市场的拓展。通过管理 机制调整，加大力度管控成本和费用，提高短期盈利能力。中长期将延续“国际化”、“信息化”、“自动化”三大发展战略，加 大研发投入力度，争取3年实现半自动化，8年实现全面自动化。在本部继续推进企业资源计划系统（ERP）全面实施，择机 引进CRM、SCM等管理系统，全面提升公司信息化管理水平。同时，积极扶持富松模具和江苏和传发展，培育潜在增长点。 （五）可能面对的风险 1、传统主业短期面临继续下降的风险 电机行业与国民经济增长相关性较强，宏观经济的不断变化以及行业发展的周期性波动，均会对公司的持续发展性发展 带来挑战。同时，天津通达、富松模具、江苏和传电气等新产能逐步释放，如市场开拓进展缓慢，则新增的折旧、摊销费用 以及日益增长的人工成本将对公司经营业绩产生一定影响。公司将采取积极措施，加强公司管理机制和产品结构调整，拓展 新能源汽车、电梯等新产品市场，加强成本管控、提高产品性价比，实现市场份额和利润水平的稳定增长。 2、向新产业和科技型企业转型的风险 公司将向科技型企业和军工产业转型作为公司的核心发展战略，但公司以电机定转子为传统主业，缺乏高端科技型人才， 同时也没有涉足军工产业经验，可能面临人才匮乏导致转型进展缓慢。为此，公司积极吸引从科研院所退休和高学历人才， 并与清华大学、苏州大学、东南大学、南通大学等科研院所合作。同时，公司在军工产业已经布局多年，在销售渠道、人才 积累等多方面有所积累，为未来发展军工业务打下良好基础。 3、行业拓展及子公司增加带来的管理风险 公司目前处于快速发展阶段，除传统主业外，公司已经涉足自动化、模具、军工自动化和信息化等多项业务，已有全资 和控股子公司6家，参股子公司1家，未来控股公司将进一步增加，这将会给公司带来市场开拓、跨地区管理等多方面挑战， 公司经营决策、风险控制的难度也会相应增加。如果本公司管理团队的管理水平不能适应公司规模迅速扩张的需要，组织结 构和管理体系未能随着公司规模的扩大而及时调整、完善，公司的高效运转和竞争力将受到不利影响。 十、接待调研、沟通、采访等活动 1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 √ 适用 □ 不适用 接待时间 接待方式 接待对象类型 调研的基本情况索引 2015年12月22日 实地调研 机构 巨潮资讯网互动易 第五节 重要事项 一、公司普通股利润分配及资本公积金转增股本情况 报告期内普通股利润分配政策，特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况 □ 适用 √ 不适用 公司近3年（包括本报告期）的普通股股利分配方案（预案）、资本公积金转增股本方案（预案）情况 公司2013年度利润分配方案为：以截止2013年12月31日公司总股本165,100,000.00股为基数，按股东持有公司股份比例 向全体股东派发现金红利，每10股派发现金股利0.30元人民币（含税），共计派发现金4,953,000.00元。 公司2014年度利润分配方案为：2014年度公司不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本。 公司2015年度利润分配方案为：以截止2015年12月31日公司总股本165,100,000.00股为基数，按股东持有公司股份比例 向全体股东派发现金红利，每10股派发现金股利0.30元人民币（含税），共计派发现金4,953,000.00元。 公司近三年（包括本报告期）普通股现金分红情况表 单位：元 分红年度 现金分红金额（含 税） 分红年度合并报表 中归属于上市公司 普通股股东的净利 润 占合并报表中归属 于上市公司普通股 股东的净利润的比 率 以其他方式现金分 红的金额 以其他方式现金分 红的比例 2015年 4,953,000.00 9,218,217.91 53.73% 2014年 0.00 -16,594,800.78 0.00% 2013年 4,953,000.00 10,178,331.15 48.66% （未完）  |