[年报]桂林三金:2015年年度报告
桂林三金药业股份有限公司 2015年年度报告 2016年04月 第一节 重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和 连带的法律责任。 公司负责人邹节明、主管会计工作负责人谢元钢及会计机构负责人(会计主 管人员)曹荔声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承 诺，请投资者注意风险。 可能存在政策调整、市场竞争加剧、药品招标降价，企业利润率面临 下降、人才缺乏等风险，敬请广大投资者注意投资风险。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以590200000为基数，向 全体股东每10股派发现金红利5元（含税），送红股0股（含税），不以公积金 转增股本。 目 录 第一节 重要提示、目录和释义 ........................................2 第二节 公司简介和主要财务指标 ......................................5 第三节 公司业务概要 ................................................9 第四节 管理层讨论与分析 ........................................... 11 第五节 重要事项 ................................................... 27 第六节 股份变动及股东情况 ......................................... 41 第七节 优先股相关情况 ............................................. 46 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ......................... 47 第九节 公司治理 ................................................... 53 第十节 财务报告 ................................................... 58 第十一节 备查文件目录 ............................................ 133 释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、桂林三金 指 桂林三金药业股份有限公司 控股股东、三金集团 指 桂林三金集团股份有限公司 三金生物 指 三金集团桂林三金生物药业有限责任公司，公司全资子公司 湖南三金 指 三金集团湖南三金制药有限责任公司，公司全资子公司 宝船生物 指 宝船生物医药科技（上海）有限公司，公司全资子公司 西瓜霜生态 指 桂林三金西瓜霜生态制品有限责任公司，公司全资子公司 三金大药房 指 桂林三金大药房有限责任公司，公司全资子公司 中药城 指 位于临桂秧塘工业园内，公司新厂址 证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 GMP 指 药品生产质量管理规范 GAP 指 中药材生产质量管理规范 本报告期 指 2015 年1 月1 日-2015 年12 月31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 桂林三金 股票代码 002275 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 桂林三金药业股份有限公司 公司的中文简称 桂林三金 公司的外文名称（如有） Guilin Sanjin Pharmaceutical Co., Ltd 公司的外文名称缩写（如有） Guilin Sanjin 公司的法定代表人 邹节明 注册地址 广西桂林市金星路一号 注册地址的邮政编码 541004 办公地址 广西桂林市金星路一号 办公地址的邮政编码 541004 公司网址 http://www.sanjin.com.cn 电子信箱 dsh@sanjin.com.cn 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 邹 洵 李云丽 联系地址 广西壮族自治区桂林市金星路一号 广西壮族自治区桂林市金星路一号 电话 0773-5829106 0773-5829109 传真 0773-5838652 0773-5838652 电子信箱 dsh@sanjin.com.cn dsh@sanjin.com.cn 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 深圳证券交易所、广西桂林市金星路一号公司董事会办公室 四、注册变更情况 组织机构代码 91450300198888809P（统一社会信用代码） 公司上市以来主营业务的变化情况（如 有） 经2013年2月22日公司2013年第一次临时股东大会通过决议：同意公司在原经 营范围中增加“酊剂（内服）、茶剂、丸剂（浓缩丸、水蜜丸、水丸、大蜜丸、小 蜜丸、微丸）、煎膏剂、糖浆剂、搽剂、合剂（口服液）、酒剂、喷雾剂”。 历次控股股东的变更情况（如有） 无变更情况。 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 天健会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 浙江省杭州市西溪路128号新湖商务大厦4--10层 签字会计师姓名 钟建国、张芹 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 √ 适用 □ 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 招商证券股份有限公司 深圳市福田区益田路江苏大 厦41层 孙坚、王昭 2009年7月10日至2011年12 月31日（因公司募集资金尚 未按计划使用完毕，目前仍对 募集资金进行持续督导） 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2015年 2014年 本年比上年增减 2013年 营业收入（元） 1,371,821,207.46 1,466,351,772.60 -6.45% 1,469,329,744.35 归属于上市公司股东的净利润 （元） 376,672,835.42 444,866,401.16 -15.33% 421,988,235.35 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润（元） 353,605,151.72 422,129,957.08 -16.23% 384,789,676.56 经营活动产生的现金流量净额 （元） 398,495,405.70 396,529,896.12 0.50% 314,522,284.16 基本每股收益（元/股） 0.6382 0.7538 -15.34% 0.71 稀释每股收益（元/股） 0.6382 0.7538 -15.34% 0.71 加权平均净资产收益率 16.36% 20.09% -3.73% 20.11% 2015年末 2014年末 本年末比上年末增减 2013年末 总资产（元） 2,759,713,199.53 2,783,638,842.72 -0.86% 2,697,303,622.55 归属于上市公司股东的净资产 （元） 2,343,123,134.05 2,320,570,298.63 0.97% 2,210,525,297.47 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 223,389,380.45 383,866,015.30 343,038,697.57 421,527,114.14 归属于上市公司股东的净利润 50,878,044.24 167,227,784.89 91,885,022.79 66,681,983.50 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 48,363,757.92 164,067,615.19 88,433,056.85 52,740,721.76 经营活动产生的现金流量净额 39,110,120.21 169,594,104.43 94,146,392.48 95,644,788.58 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2015年金额 2014年金额 2013年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） -112,507.55 1,670,407.05 23,597,517.85 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 切相关，按照国家统一标准定额或定量享 受的政府补助除外） 20,135,383.82 8,881,708.12 7,164,924.61 委托他人投资或管理资产的损益 10,030,367.80 13,803,070.53 11,769,256.51 同一控制下企业合并产生的子公司期初至 合并日的当期净损益 1,069,520.02 1,641,423.46 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -1,388,203.73 412,018.11 -782,797.68 减：所得税影响额 5,597,356.64 3,100,279.75 6,191,765.96 合计 23,067,683.70 22,736,444.08 37,198,558.79 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 √ 适用 □ 不适用 项目 涉及金额（元） 原因 水利建设基金 1,338,358.54 作为税费项目，因其与正常经营业务存在直接关系，且不具特殊 和偶发性，故将其界定为经常性损益项目。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 （一）主要业务 根据中国证监会《上市公司行业分类指引》（2012修订），公司所处行业为医药制造业，公司主要业务为中成药的研发、 制造与销售，同时涵盖化学药品制剂、生物制剂与日化保健大健康等多个细分行业，是广西医药工业领先企业，也是国家级 企业技术中心，中国中药企业50强企业，中国医药工业百强企业。 公司坚持“做中国领先的医药制造集团”的发展战略，在口腔咽喉用药、泌尿系统用药等领域不断巩固或强化领导或领先 地位。目前公司与下属子公司拥有212个药品批文，其中有39个独家品规产品，52个品规进入国家基本医保目录，102个品规 进入国家医保目录。公司主要药品包括三金片、桂林西瓜霜喷剂、西瓜霜润喉片、西瓜霜清咽含片、眩晕宁片（颗粒）、脑 脉泰胶囊、玉叶解毒颗粒、拉莫三嗪片等。 经过将近50年的发展，公司质量管理体系已趋成熟，下属子公司均已完成新版GMP/GSP认证，并建立了覆盖全国的营销 体系，公司药品质量安全可靠，产品竞争优势明显，市场空间广阔，公司持续稳定增长具有坚持的基础。 （二）经营模式 公司采用集团统一管理，下属各子公司专业化经营的经营管理模式。集团总部负责制定整体经营目标和战略规划决策， 各子公司负责具体业务的实施与管理，建立了目标责任制考核体系和激励与约束相结合的运行机制，实现股东利益最大化的 目标。 1、采购模式：公司供应处根据原材料的性质、供应状况、金额大小等因素选择合理的采购方式，采购主要有招标采购、 比价采购、定向采购等，公司对供应商实行准入制度，由供应处、质量管理部等部门依照GMP、GSP及国家相关规范性制度， 对意向潜在供应商进行综合考评，考评合格方能进入公司合格供应商目录，采购的物资由质量检验部门检验合格后方能入库 使用。 2、生产模式：公司采用以销定产的模式进行生产，销售部门依据年度销售计划以及市场行情编制销售计划，生产部根 据销售部门编制的月度销售计划制定相应的生产计划，公司制定了严格的质量内控程序，严格按照GMP、国家药典委员会 和国家药监局批准的质量标准进行生产，质量管理部门对原料、辅料、包装材料、中间产品、成品进行全程检测及监控，确 保产品质量安全。 3、销售模式：主要分为OTC产品和处方药产品销售。公司OTC产品销售主要采用渠道分销和终端拉动为主的销售模式， 在该模式下，经销商向公司采购药品，再逐级进行分销，最后将产品销售到医疗机构或药店；公司处方药销售主要采用专业 化的学术推广为主的销售模式，处方药严格按照国家药品招投标采购规定进行集中采购，只有中标的药品才能进入药品集中 采购平台，医疗机构通过采购平台向医药商业公司采购公司中标的药品。 （三）行业发展现状 1、行业发展阶段 2015年，在国家 GDP增速放缓的大背景下，医药行业受医保控费、招标降价，公立医院改革等多重因素影响，增速有所 放缓。2015年，全国规模以上医药制造业实现主营业务收入25，537亿元，同比增长9.1%，增幅较2014年下滑3.8个百分点， 实现利润总额人民币2，627亿元，同比增长12.9%。但随着国家经济结构转型成功、人口老龄化趋势加剧、医保体系完善等 都将成为未来医药市场增长驱动因素，医药行业整体前景向好。 中药行业是我国的传统行业，历史悠久，有广泛的口碑和应用基础，占据着我国医药产业的半壁江山。中药包括中药材、 中药饮片、中成药，其中中药材是中药饮片的原料，中药饮片是中成药的原料。与医药行业其它子行业相比，我国中药行业 有资源、需求、治疗、理论和研发优势。中药行业的发展势头良好， 从2001年至2014年，保持了20.74%的年复合增长率。 随着经济发展与医药体制改革，以及国家对中药行业发展的政策支持，未来中药产业总量的增速将保持在较高水平。 2、周期性特点 医药行业关系国计民生，药品消费支出与国民经济发展水平、人民生活质量存在较强的相关性，行业周期性特征不突出， 没有明显的季节性。 3、公司所处的行业地位 公司主要业务是中成药的研发、制造与销售，同时涵盖化学品制剂、生物制剂、日化保健大健康产品等多个细分领域， 经过近50年的发展，公司已经在口腔咽喉用药中成药领域、泌尿系统中成药领域形成了领先或领导地位。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 本期余额12,093,270.29元较期初余额2,068,847.16元增长484.54%，主要系对华能 桂林燃气分布式能源有限责任公司投资所致。 固定资产 本期余额746,896,158.09元较期初余额255,252,876.08元增长192.61%，主要系中药 城部分工程完工转固所致。 在建工程 本期余额259,064,785.18元较期初余额577,281,955.62元减少61.75%，主要系中药 城部分工程完工转固所致。 存货资产 本期余额188,667,126.57元较期初余额149,037,185.79元增长26.59%，主要系预防 中药材价格波动，加大了库存量所致。 其他流动资产 本期余额103,379,031.40元较期初余额251,101,905.34元减少58.83%，主要系购买 的银行理财产品减少所致。 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 （1）品牌与产品优势。公司经过多年的品牌打造，公司三金片、西瓜霜等产品为全国知名品牌，品牌资源优势明显， 有助于形成差异化的竞争力和公司形象。 （2）研发与技术优势。公司有45个发明专利授权，21个国家中药保护品种，公司拥有国家认定企业技术中心，博士后 科研工作站，广西现代中成药工程技术研究中心，千亿元产业广西中药新药研发中心，广西中药产业化工程院，公司2014 年被评为国家技术创新示范企业。 （3）完善的质量管理体系。公司建立有完善并有效运行的质量管理体系，对药品从研发、采购、生产、运输、销售的 整个过程进行有效控制。质量体系涵盖机构人员、设施设备、环境控制、物料管理、生产管理、质量控制、产品放行等与产 品质量实现过程所有关联的部门。 （4）销售渠道优势。公司具有畅通的销售渠道，通过深度分销系统与客户关系管理系统保持了与各级经销商稳定的合 作伙伴关系，公司与100家一级商、1400多个二级商、700多家三级商合作，保障了对渠道的有效掌控。 第四节 管理层讨论与分析 一、概述 2015年是公司夯实发展基础，落实战略，转型发展的重要一年。随着药品价格改革的进一步深化，基药市场的发酵效应 持续升温。在国家整体经济下行压力和竞争激烈的医药市场环境下，面临生产场地全面搬迁到中药城，设备调试对产能有一 定的影响，中药城完工部分投入使用，运行成本提高及折旧对利润指标的实现也有一定压力。报告期内，公司实现营业总收 入137,182.12万元，比上年同期 146,635.18万元下降6.45%（其中：主营业务收入137,081.00万元，比上年同期146,511.43万元 下降6.44%）；实现利润总额44,030.31万元，比上年同期 53,119.85万元下降17.11%；实现净利润（归属于上市公司股东） 376,67.28万元，比上年同期44,486.64万元下降15.33%。 报告期内，公司不断调整营销政策，加强内部管理，开展节能降耗竞赛降低成本，积极应对市场变化。公司还先后获得 “最受投资者尊重的100家上市公司”、“中国中药百强创新企业”、“广西地方纳税百强企业”“桂林市市长质量奖”等称号和荣 誉，并连续第四次获全国“安康杯”竞赛优胜单位荣誉；三金片的二次开发获得广西科学技术特别贡献奖，西瓜霜清咽含片获 第十七届中国专利奖，舒咽清喷雾剂获得国家中药品种保护。 二、主营业务分析 1、概述 参见“管理层讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 1,371,821,207.46 100% 1,466,351,772.60 100% -6.45% 分行业 医药 1,340,404,808.55 98.00% 1,444,723,875.13 99.00% -7.22% 其他 31,416,398.91 2.00% 21,627,897.47 1.00% 45.26% 分产品 中成药（工业） 1,309,752,569.33 95.00% 1,333,293,488.54 91.00% -1.77% 商品流通（商业） 30,652,239.22 2.00% 111,430,386.59 8.00% -72.49% 其他（工业） 31,416,398.91 2.00% 21,627,897.47 1.00% 45.26% 分地区 国内 1,359,219,567.16 99.00% 1,456,393,756.17 99.00% -6.67% 国外 12,601,640.30 1.00% 9,958,016.43 1.00% 26.55% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 医药 1,340,404,808.55 356,207,134.49 73.43% -7.22% -11.01% 1.13% 其他 31,416,398.91 20,699,429.94 34.11% 45.26% 39.41% 2.76% 分产品 中成药（工业） 1,309,752,569.33 334,655,411.60 74.45% -1.77% 10.87% -2.91% 商品流通（商业） 30,652,239.22 21,551,722.89 29.69% -72.49% -78.11% 18.03% 其他（工业） 31,416,398.91 20,699,429.94 34.11% 45.26% 39.41% 2.76% 分地区 国内 1,359,219,567.16 371,765,417.64 72.65% -6.67% -9.55% 0.87% 国外 12,601,640.30 5,141,146.79 59.20% 26.55% 25.57% 0.32% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2015年 2014年 同比增减 中成药（工业） 销售量 元 1,309,752,569.33 1,333,293,488.54 -1.80% 生产量 元 1,386,232,015.24 1,403,181,873.8 -1.21% 库存量 元 144,523,484.11 130,112,676.33 11.08% 中成药（商业） 销售量 元 30,652,239.22 111,430,386.59 -72.49% 生产量 元 31,224,398.05 103,261,288.98 -69.76% 库存量 元 6,500,642.8 7,072,801.63 -8.09% 其他（工业） 销售量 元 31,416,398.91 21,627,897.47 45.26% 生产量 元 32,179,256.31 22,389,216.64 43.73% 库存量 元 4,307,326.71 3,544,469.31 21.52% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 1、中成药（商业）销售量和生产量的下降主要系14年9月出售三金医药公司股权后15年不再计入报表所致； 2、其他（工业）销售量和生产量的增长主要系14年9月收购西瓜霜生态公司后销量增长所致。 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业分类 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 中成药（工业） 原材料、包装 187,803,725.36 49.83% 178,660,332.48 43.04% 6.79% 中成药（工业） 人工工资 56,215,323.15 14.91% 56,764,751.86 13.67% 1.24% 中成药（工业） 制造费用 55,571,255.45 14.74% 40,643,378.65 9.79% 4.95% 中成药（工业） 燃料、动力 35,065,107.64 9.30% 25,767,627.86 6.21% 3.10% 商品流通（商业） 商品采购 21,551,722.89 5.72% 98,436,537.25 23.71% -17.99% 其他（工业） 原材料、包装 10,801,003.45 2.87% 7,725,333.21 1.86% 1.00% 其他（工业） 人工工资 5,079,674.05 1.35% 3,500,124.10 0.84% 0.50% 其他（工业） 制造费用 2,795,343.21 0.74% 2,098,849.24 0.51% 0.24% 其他（工业） 燃料、动力 2,023,409.23 0.54% 1,523,114.16 0.37% 0.17% 说明 （6）报告期内合并范围是否发生变动 □ 是 √ 否 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 219,648,009.57 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 16.02% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 客户1 48,725,681.33 3.55% 2 客户2 45,976,649.23 3.35% 3 客户3 43,541,558.63 3.18% 4 客户4 41,481,874.43 3.03% 5 客户5 39,922,245.95 2.91% 合计 -- 219,648,009.57 16.02% 主要客户其他情况说明 √ 适用 □ 不适用 前五名客户与公司不存在关联关系，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股5%以上股东、实际控制人和其 他关联方在主要客户中不存在直接或间接拥有权益的情形。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 114,686,977.27 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 32.53% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 客户1 33,778,411.50 9.58% 2 客户2 32,949,670.47 9.34% 3 客户3 28,946,796.00 8.21% 4 客户4 10,220,333.80 2.90% 5 客户5 8,791,765.50 2.49% 合计 -- 114,686,977.27 32.53% 主要供应商其他情况说明 √ 适用 □ 不适用 前五名供应商与公司不存在关联关系，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股5%以上股东、实际控制人和 其他关联方在主要供应商中不存在直接或间接拥有权益的情形。 3、费用 单位：元 2015年 2014年 同比增减 重大变动说明 销售费用 443,552,747.19 418,035,712.39 6.10% 主要系加强渠道建设，深度分销费用 投入增加所致 管理费用 131,766,710.17 113,236,425.32 16.36% 主要系生物药品研发投入增加所致 财务费用 -10,914,281.33 -13,214,791.73 -17.41% 主要系银行利息收入减少所致 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 报告期内，公司研发投入情况及主要在研品种的进展状况： 1、莫达非尼片（全资子公司湖南三金制药有限责任公司品种） 2011年公司通过与军事医学科学院放射与辐射医学研究所进行战略合作，立项开发了睡眠病用药——莫达非尼片。 2015年度项目进展情况：正在开展药代动力学和药效验证性试验。 2、重组抗EGFR人鼠嵌合单克隆抗体注射液 2014年公司通过收购宝船生物医药科技（上海）有限公司，立项研发了分子靶向药物——重组抗EGFR人鼠嵌合单克隆 抗体注射液。 2015年度项目进展情况：项目已于2015年10月提交国家食品药品监督管理局药品审评中心申报临床。 3、贝伐珠单抗、曲妥珠单抗完成了细胞株筛选、培养基的优化和小试及中试工艺条件等的研究。 公司研发投入情况 2015年 2014年 变动比例 研发人员数量（人） 207 184 12.50% 研发人员数量占比 12.11% 11.66% 0.45% 研发投入金额（元） 56,821,987.62 45,163,634.60 25.81% 研发投入占营业收入比例 4.14% 3.08% 1.06% 研发投入资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00% 资本化研发投入占研发投入 的比例 0.00% 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2015年 2014年 同比增减 经营活动现金流入小计 1,701,822,776.29 1,631,601,362.93 4.30% 经营活动现金流出小计 1,303,327,370.59 1,235,071,466.81 5.53% 经营活动产生的现金流量净 额 398,495,405.70 396,529,896.12 0.50% 投资活动现金流入小计 1,166,426,983.19 1,172,692,047.60 -0.53% 投资活动现金流出小计 1,128,815,206.98 1,338,898,755.03 -15.69% 投资活动产生的现金流量净 额 37,611,776.21 -166,206,707.43 -122.63% 筹资活动现金流入小计 51,307,200.00 50,462,400.00 1.67% 筹资活动现金流出小计 406,824,652.76 348,708,362.22 16.67% 筹资活动产生的现金流量净 额 -355,517,452.76 -298,245,962.22 19.20% 现金及现金等价物净增加额 80,589,729.15 -67,922,495.46 -218.65% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 投资活动产生的现金流量净额变动主要系购买银行理财产品资金减少所致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务分析 □ 适用 √ 不适用 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2015年末 2014年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比 例 金额 占总资产比 例 货币资金 706,889,832.96 25.61% 626,300,103.81 22.50% 3.11% 应收账款 87,933,310.44 3.19% 70,881,840.23 2.55% 0.64% 存货 188,667,126.57 6.84% 149,037,185.79 5.35% 1.49% 投资性房地产 2,001,082.71 0.07% 2,808,200.65 0.10% -0.03% 长期股权投资 12,093,270.29 0.44% 2,068,847.16 0.07% 0.37% 固定资产 746,896,158.09 27.06% 255,252,876.08 9.17% 17.89% 主要系中药城部分项目完工转固所 致 在建工程 259,064,785.18 9.39% 677,281,955.62 24.33% -14.94% 主要系中药城部分项目完工转固所 致 短期借款 50,000,000.00 1.81% 50,000,000.00 1.80% 0.01% 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 10,000,000.00 11,411,400.00 -12.37% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金 总额 本期已使 用募集资 金总额 已累计使 用募集资 金总额 报告期内 变更用途 的募集资 金总额 累计变更 用途的募 集资金总 额 累计变更 用途的募 集资金总 额比例 尚未使用 募集资金 总额 尚未使用 募集资金 用途及去 向 闲置两年 以上募集 资金金额 2009年 采用网下 询价配售 与网上资 金申购定 价发行相 结合的方 式 85,927.83 217.61 78,518.14 10,888.68 存放于公 司募集资 金专用账 户 合计 -- 85,927.83 217.61 78,518.14 0 0 0.00% 10,888.68 -- 0 募集资金总体使用情况说明 本公司以前年度已使用募集资金78,300.53万元，以前年度收到的银行存款利息扣除银行手续费等的净额为3,405.58 万元；2015年度实际使用募集资金217.61万元，2015年度收到的银行存款利息扣除银行手续费等的净额为73.41万元； 累计已使用募集资金78,518.14万元，累计收到的银行存款利息扣除银行手续费等的净额为3,478.99万元。 截至2015 年12月31日，募集资金余额为人民币10,888.68万元（包括累计收到的银行存款利息扣除银行手续费等的净额）。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募 资金投向 是否已变 更项目 (含部分 变更) 募集资金 承诺投资 总额 调整后投 资总额 (1) 本报告期 投入金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期末 投资进度 (3)＝ (2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告期 实现的效 益 是否达到 预计效益 项目可行 性是否发 生重大变 化 承诺投资项目 1.特色中药三金片技 术改造工程 否 7,980.19 7,980.19 7,854.32 98.42% 2015年 01月31 日 15,992 是 否 2.西瓜霜润喉片等特 色中药含片技术改造 工程 否 6,500.07 6,500.07 6,502.72 100.04% 2015年 01月31 日 5,136.37 是 否 3.桂林西瓜霜等特色 中药散剂技术改造工 程 否 6,580.82 6,580.82 6,496.2 98.71% 2015年 01月31 日 10,009.41 是 否 4.脑脉泰等中药胶囊 剂特色产品产业化 否 7,800.16 7,800.16 7,714.68 98.90% 2015年 01月31 日 133.79 否 否 5.西瓜霜中药提取综 合车间二期技改项目 否 5,650.3 5,650.3 9,066.53 160.46% 2016年 12月31 日 否 否 6.现代中药原料GAP 基地建设项目 否 4,200.31 4,200.31 957.72 22.80% 否 否 7.中药新药舒咽清喷 雾剂产业化项目 否 5,300.01 5,300.01 4,659.43 87.91% 2015年 01月31 日 13.71 否 否 8.特色中药眩晕宁产 业化项目 否 6,800.37 6,800.37 6,689.84 98.37% 2015年 01月31 日 619.89 否 否 9.三金现代化仓储及 物流基地建设项目 否 7,500.2 7,500.2 7,299.58 97.33% 2015年 01月31 日 是 否 10.国家级三金技术中 否 5,100.1 5,100.1 936.35 18.36% 2017年 否 否 心扩建项目 12月31 日 承诺投资项目小计 -- 63,412.53 63,412.53 58,177.37 -- -- 31,905.17 -- -- 超募资金投向 增资三金集团湖南三 金制药有限责任公司 否 10,000 10,000 217.61 7,840.77 78.40% 归还银行贷款（如有） -- 12,500 -- -- -- -- 超募资金投向小计 -- 10,000 10,000 217.61 20,340.77 -- -- -- -- 合计 -- 73,412.53 73,412.53 217.61 78,518.14 -- -- 31,905.17 -- -- 未达到计划进度或预 计收益的情况和原因 （分具体项目） 2010年初国家食品药品监督局（以下简称国家药监局）对制药行业药品生产质量管理规范（以 下简称GMP）做了新的规定，并发布了公开征求意见稿。2011年2月12日《药品生产质量管理规 范（2010年修订）》已正式公布，并于2011年3月1日起实行。2011年2月12日新版GMP对药 品生产的场地、环境、设备等提出了更高的要求。鉴于GMP作为制药行业规范性认证的强制性文 件，公司在原有募投项目的设计上按照新的GMP要求进行重新修改，使之与新GMP标准相符合。 在按新版GMP标准完成设计后，募投项目于2011年8月正式进场施工。但受国家新版GMP实施 的影响，各药企需按新标准改造完成，各药企同时上马改造进行GMP改造工程，制药机械企业设 备定货压力大，供货时间延长；在土建施工中，公司克服地质情况复杂，溶洞、土洞较多等多种不 利因素，在保证施工质量的前提下，根据地质情况重新修改设计施工方案，节约了施工资金，保障 了土建工程基本顺利完成。因2009年12月1日公司三届十七次董事会审议通过，公司将包括“西瓜 霜中药提取综合车间二期技改项目”（下称项目5）在内的7个募投资金项目地址整体变更至桂林市 西城开发区秧塘工业园新购地块进行。因“项目5”的工程场地在原募集资金项目计划中是基于在桂 林西城区人民大道112号公司原有提取车间内扩建，现变更为在秧塘工业园“中药城”中的提取车间 （8号楼）和前处理车间（10号楼）进行，8号楼和10号楼均为新建车间，故“项目5”在达到预定 可使用状态时的建设内容多于原募集资金计划时建设内容，新增基建费用等成本预计约12,400万元。 截至本报告期末，“项目5”累计投入募集资金共计9,066.53万元，其中该项目募集资金5,650.30万 元已全部使用完毕，剩余资金暂由募集资金账户中的利息支付，完成该项目需要的剩余资金缺口将 由公司自有资金进行补充。目前，公司中药城募集资金项目中除“项目5”外的剩余7个募集资金项 目已获得由广西壮族自治区食品药品监督管理局于2015年1月28日颁发的《药品GMP证书》，达 到预定可使用状态。 “现代中药原料GAP基地建设项目”原承诺投资总额为4,200.31万元，截至 2015年12月31日实际投入金额为957.72万元，实际投入金额比原承诺投资总额少3,242.59万元， 完成原项目投资总额的22.80%。“现代中药原料GAP基地建设项目”主要系对三金片原药材积雪草 的产业化培育项目，建设选址位于桂北灵川县潭下镇，为“公司＋农户”型新建项目。为保证积雪草 生产质量，公司积极与中国科学院广西植物研究所开展三金片原料繁育等关键技术的研究工作，不 断在该地块上进行育苗、种植实验及技术升级改造，由于积雪草属野生中药材，其培育过程中受自 然环境、虫病灾害以及其他不可控因素的影响，在该地块人工种植的药材仍然无法实现投入和产出 的效益最大化。为提高资金使用效率、节约成本，经2016年4月20日公司五届十二次董事会决议， 公司决定终止“现代中药原料GAP基地建设项目”，并将剩余募集资金永久补充流动资金，上述决议 尚待公司股东大会审议通过。 脑脉泰和眩晕宁为我公司二线产品，舒咽清为公司新产品， 疗效 显著，市场开发潜力大。 但近年因市场环境、政策等因素影响，上述产品目前仍处于市场导入期， 公司将不断探索，积极进行营销体制改革， 不断加强上述产品市场开发力度，加大临床开发和学术 推广力度，提升销量。 项目可行性发生重大 “现代中药原料GAP基地建设项目”原承诺投资总额为4,200.31万元，截至2015年12月31日实际 变化的情况说明 投入金额为957.72万元，实际投入金额比原承诺投资总额少3,242.59万元，完成原项目投资总额的 22.80%。“现代中药原料GAP基地建设项目”主要系对三金片原药材积雪草的产业化培育项目，建设 选址位于桂北灵川县潭下镇，为“公司＋农户”型新建项目。为保证积雪草生产质量，公司积极与中 国科学院广西植物研究所开展三金片原料繁育等关键技术的研究工作，不断在该地块上进行育苗、 种植实验及技术升级改造，由于积雪草属野生中药材，其培育过程中受自然环境、虫病灾害以及其 他不可控因素的影响，在该地块人工种植的药材仍然无法实现投入和产出的效益最大化。为提高资 金使用效率、节约成本，经2016年4月20日公司五届十二次董事会决议，公司决定终止“现代中药 原料GAP基地建设项目”，并将剩余募集资金永久补充流动资金，上述决议尚待公司股东大会审议 通过。 超募资金的金额、用途 及使用进展情况 适用 经2012年5月17日公司四届十一次董事会决议通过，公司使用超额募集资金10,000.00万元增资三 金集团湖南三金制药有限责任公司，用于“三金集团湖南三金制药二期项目”。三金集团湖南三金制 药有限责任公司已完成增资，并于2012年7月5日办妥工商变更登记手续。本年度，三金集团湖南 三金制药有限责任公司实际使用该超募资金217.61万元，累计使用7,840.77万元。 募集资金投资项目实 施地点变更情况 适用 以前年度发生 (1) 2009年12月1日，经公司三届十七次董事会审议通过，公司将特色中药三金片技术改造工程、 西瓜霜润喉片等特色中药含片技术改造工程、桂林西瓜霜等特色中药散剂技术改造工程、脑脉泰等 中药胶囊剂特色产品产业化、西瓜霜中药提取综合车间二期技术技改项目、中药新药舒咽清喷雾剂 产业化项目和特色中药眩晕宁产业化项目等七个募集资金投资项目的建设实施地址分别由桂林市骖 鸾路12号、桂林西城区人民大道112号变更至桂林市西城开发区秧塘工业园新购地块进行。(2) 2016 年4月20日，经公司五届十二次董事会审议通过，公司将国家级三金技术中心扩建项目实施地址由 原桂林市骖鸾路12号变更为桂林市临桂区人民南路9号，同时将该项目达到预定可使用状态的时间 调整至2017年12月31日。 募集资金投资项目实 施方式调整情况 不适用 募集资金投资项目先 期投入及置换情况 适用 在募集资金实际到位之前（截至2009年6月30日），本公司利用银行借款对募投项目累计已投入 2,944.25万元。（其中2009年投入金额为108.23万元）募集资金到位后，公司以募集资金置换预先 投入募投项目的自筹资金2,944.25万元。 用闲置募集资金暂时 补充流动资金情况 不适用 项目实施出现募集资 金结余的金额及原因 不适用 尚未使用的募集资金 用途及去向 尚未使用的募集资金将用于未完工的募集资金投资项目建设，存放于公司募集资金专用账户。详见 公司《2015年度募集资金存放与使用情况的专项报告》。 募集资金使用及披露 中存在的问题或其他 本年度，本公司募集资金使用及披露不存在重大问题。 情况 （3）募集资金变更项目情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在募集资金变更项目情况。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称 公司类型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 三金集团桂 林三金生物 药业有限责 任公司 子公司 制造业 医药研发及 其技术转让 和技术服 务。 52,563,163.09 52,348,525.64 1,964,473.30 1,473,354.96 桂林三金大 药房有限责 任公司 子公司 零售业 零售中成 药、中药饮 片、化学药 制剂、抗生 素、生化药 品、生物制 品（除疫苗、 血液制品）、 日用化妆 品、预包装 食品，现制 现售冷热饮 品（凉茶， 限使用食品 及药食同源 12,297,820.75 8,459,019.06 30,652,239.22 231,759.32 522,015.92 原料）。 桂林三金包 装印刷有限 责任公司 子公司 制造业 包装装潢印 刷、其他印 刷品印刷。 3,892,405.97 3,801,842.65 2,870,379.77 673,955.91 505,241.82 三金集团湖 南三金制药 有限责任公 司 子公司 制造业 片剂、颗粒 剂、硬胶囊 剂、软胶囊 剂、原料药 （拉莫三 嗪、生姜总 酚）、饮料 （其他饮料 类）的生产 与销售，中 药材种植 （国家有专 项规定的除 外）；保健品 研发；生物 基因资源开 发；进出口 业务。 203,917,591.71 175,022,926.87 84,602,794.66 8,187,129.51 6,785,845.78 宝船生物医 药科技（上 海）有限公司 子公司 医药研发技 术转让 生物医药产 品、药物、 医药中间 体、医疗器 械的研发， 转让自有技 术，相关的 技术咨询服 务（涉及行 政许可的， 凭许可证经 营）。 28,071,074.49 27,649,768.48 29,788,950.99 5,756,219.61 5,776,970.81 桂林三金西 瓜霜生态制 品有限责任 公司 子公司 制造业 销售牙膏、 牙刷、牙粉、 牙签、口腔 清洁剂、牙 齿增白品、 口腔香水、 牙线、漱口 水；销售皂 类、洗手液、 18,885,224.94 18,885,224.94 31,416,398.91 3,642,606.51 2,593,094.26 洗发水、沐 浴露；销售 日用化工品 （不含许可 项目）、日用 百货。（凡涉 及许可证的 项目凭许可 证在有效期 限内经营） 报告期内取得和处置子公司的情况 □ 适用 √ 不适用 主要控股参股公司情况说明 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、公司未来发展的展望 （一）公司发展战略及2016年经营目标 1、公司发展战略 依据企业发展战略，公司矢志成为国内领先的医药制造集团。公司将在强化口腔、咽喉、泌尿系统用药的中成药领导地 位的同时，继续完善技术创新体系，利用产学研资源加大新品研发投入，稳固核心技术的专利保护；公司将继续深化销售渠 道管控，加强终端传播推广力度，培育公司新的业务增长点。 2、2016年经营目标 根据产业发展态势以及中医药市场的变化，公司董事会按照稳定、快速、持续发展的思路，制定了2016年的经营目标与 计划。 （1）在营销方面，进一步推进和优化商业渠道网络设置，在现有的地区经理制基础上，进一步加强分销网络的建设， 保证各经销环节合理的利润，加强深度分销，实现公司整体产品的有效增长；整合医院终端推广资源，加强医院终端精细化 管理，充分调动人员积极性，加大学术推广的力度，丰富临床推广的方式，将医院单位产出提升到合理的水平，实现整体销 量的增长；对药店终端的推广进行重点的规划与投入，部分品种设立OTC专销规格，建立科学的推广模式和考核机制，加强 连锁合作，促进OTC终端的战略性增长；重新梳理和完善传播策略，丰富传播素材，优化投放组合，加强与消费者的互动沟 通，达到良好的传播效果，实现市场销售的良性增长，确保2016年销售目标完成。 （2）在研发与技术管理方面，公司将继续以建设国家级企业技术中心、广西中药产业化工程院平台为契机，以推进国 家创新型企业建设、构建产业技术创新联盟为主线，完善技术创新管理体系，注重技术与市场相结合，建立“研产销”协调体 系，提高研发项目产业转化率，继续加强精品工程建设，保障新产品的开发与老产品的技术升级。 （3）在内部管理方面，公司将继续以新版GMP要求为基础，加强药品质量管理，积极引入卓越绩效管理模式，强化公 司基础管理；全面实施新的人力资源管理系统，提高员工综合绩效与工作积极性，完成ERP系统升级，促进公司信息化与工 业化的融合，逐步建立、完善公司管理信息平台；继续完善公司战略管理、全面预算管理，优化企业组织机构，提高公司整 体运营效率。 （二）公司战略实施和经营目标达成面临的风险和采取的措施 1、政策风险： 医药企业从产品、质量、技术、市场准入和药品价格等方面都受到政府行业管理部门法规、政策的重大影响，随着医药 行业监管日趋严格，新版GMP、药品质量标准提高、药品审评审批制度的严格、招标降价行业规范要求的提高，将会给企 业的生产经营造成不同程度的影响。 应对策略：公司将密切关注各项政策的变化，严格规范生产经营，强化生产、质量、安全等内部基础性管理，及时完成 新版GMP规范改造和认证，健全各项企业规章制度，保证企业生产经营合法、规范。 2、市场竞争加剧的风险 随着国家推动医疗体制改革向纵深发展，相关政策密集出台，同行业企业经营策略不断变化，特别是企业间兼并重组使 医药企业更加集中，导致医药行业竞争日趋激烈，使公司面临严峻的市场竞争风险和较大的竞争压力。 应对策略：公司将提高技术创新投入，加强产品质量控制，做品质中药；充分利用产品和品牌优势，加大宣传和营销推 广力度，扩大产品销售；加快外延式发展步伐，完善产业链，构建从以中药为核心，以化学药物制剂、生物制药为两翼的医 药大健康战略。 3、药品招标降价，企业利润率面临下降风险 招标制度的强化和二次议价的全面推进推行让药企的利润率下降，本土企业生产药品的出厂价格虽然不高，但是进入到 医院渠道进行销售的成本并不低，因此政府药品招标采购中若挤掉了国内药企的水分，势必影响到药企在销售渠道上的投入， 从而导致投入越少卖的越不好的恶性循环。因此，2016年，公司产品面临着为了部分产品中标而使得企业利润率下降的风险。 对策：公司安排了专门机构与人员，密切关注招投标政策风向，分析研究各地对策，将中标中价工作放在药品销售前提 条件的首要位置，确保国家及各省政策对公司药品各省招标价格的冲击减少到最低限度，同时公司积极开展开源节流活动， 扩大销售的同时，积极加强对成本与费用的控制，综合应对利润率降低的潜在风险。 4、基本人才缺乏风险 随着三金中药城的落成，产能的增加、销售终端的不断深化拓展，公司对各类人才的需求也必将增加，岗位人员的落实 与否将直接影响公司战略目标的达成。 对策：公司制定了未来几年人力资源规划，对相关岗位人才提前储备与培养；对现有急需人才可通过对内加大培训力度 与对外加强招聘等多种方式解决，确保公司发展的人才需求得以满足。 公司管理层团队有着多年的合作默契和丰富的管理经验，针对上述可能存在的风险，公司将时刻关注，并根据具体情况 采取积极应对措施，以确保2016年经营计划和目标顺利完成。 （三）回顾总结前期发展战略经营计划在报告期内的进展 报告期内，公司紧紧围绕“改革、发展、稳定”主题，攻坚克难，以营销为龙头，技术创新为重点，科学管理为基础，中 药城建设为依托，开展了公司各项工作。 1、营销工作方面 报告期内，公司以市场为导向，继续推动营销模式向深度分销、精细营销转变。积极探索市场操作模式，实现产品线下 沉的整体布局；加强一级商及分销渠道的促销活动力度，同时开展了一系列的单品阶段性促销，把品种销售全面纵深推进； 围绕营销重点工作的调整，对营销管理机构部分编制进行调整，优化了营销架构，并进一步完善考核激励制度。 根据国家医保目录及国家基本药物目录等相关政策动态，规划与跟进了药品招投标、物价等事务，为促进基药市场战略 性增长，积极推进基药终端市场拓展；结合市场实际操作情况及各产品特点，公司对市场进行了精细划分，重新划分医院招 商产品和控销产品，为市场的开拓明确了方向；在互联网络新媒体传播的整体环境下，积极推进新媒体建设，进一步完善了 三金片、桂林西瓜霜等品牌品种的官方微博、官方微信等数字化媒体传播平台。 2、内部管理方面 针对近两年战略实施情况，结合国家经济进入新常态，医药行业发展速度迅速放缓的大环境，开展公司中长期发展规划 的分析和调整工作。以“桂林市市长质量奖”的申报和国家工信部“两化融合”管理体系贯标为契机，导入卓越绩效管理模式， 全方位梳理公司经营管理现状，重点开展公司信息化、设备自动化相关标准文件的修订完善工作。 在质量管理上，组织完成了中药城一期药品GMP 认证检查，获得新版《药品GMP证书》，完成了182个品种生产地址变 更的所有注册申请。 3、研发与技术管理方面 中成药及特色化药研发块面，按照2015年年度计划推进原研新产品研发、重点产品的技术改造，对生产中的工艺、质量、 操作等方面进行群众性的小改小革。同时，开展了项目、专利申报、中药保护品种续保、商标维权等工作，获得4件发明专 利授权；完成了4个新的技术项目立项和5个项目的验收工作，有序开展了黒紫黎芦等8个壮药材第三卷标准品种起草研究， 金樱根等3个瑶药材标准注释研究工作。 公司全资子湖南三金获得国家食品药品监督管理总局分别于2016年1月18日和2016年2月29日签发的生姜总酚软胶囊和 生姜总酚（中药有效部位）的两个药品补充申请批件和药品GMP证书（证书编号：HN20160186），同意将上述新药技术由 中国人民解放军军事医学科学院放生与辐射医学研究所、江西江中制药（集团）有限责任公司转让给湖南三金，并发给药品 批准文号。2011年与军事医学科学院放射与辐射医学研究所进行战略合作，立项开发的睡眠病用药——莫达非尼片，目前正 在开展药代动力学和药效验证性试验。 在生物制药方面，四个单抗药物基本取得了预期的进展，均取得了阶段性成果。西妥昔单抗已完成临床申报工作并已送 审。贝伐珠单抗、曲妥珠单抗完成了细胞株筛选、培养基的优化和小试及中试工艺条件等的研究。 十、接待调研、沟通、采访等活动 1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 √ 适用 □ 不适用 接待时间 接待方式 接待对象类型 调研的基本情况索引 2015年01月15日 其他 其他 详见深交所互动易平台桂林三金专网： 《桂林三金：2015年1月15日投资者 关系活动记录表》；编号：2015001 2015年01月23日 实地调研 机构 详见深交所互动易平台桂林三金专网： 《桂林三金：2015年1月23日投资者 关系活动记录表》；编号：2015002 2015年03月26日 实地调研 机构 详见深交所互动易平台桂林三金专网： 《桂林三金：2015年3月26日投资者 关系活动记录表》；编号：2015003 2015年05月21日 实地调研 机构 详见深交所互动易平台桂林三金专网： 《桂林三金：2015年5月21日投资者 关系活动记录表》；编号：2015004 2015年05月22日 实地调研 机构 详见深交所互动易平台桂林三金专网： 《桂林三金：2015年5月22日投资者 关系活动记录表》；编号：2015005 2015年06月19日 实地调研 机构 详见深交所互动易平台桂林三金专网： 《桂林三金：2015年6月19日投资者 关系活动记录表》；编号：2015006 2015年11月09日 实地调研 机构 详见深交所互动易平台桂林三金专网： 《桂林三金：2015年11月9日投资者 关系活动记录表》；编号：2015007 2015年11月20日 实地调研 机构 详见深交所互动易平台桂林三金专网： 《桂林三金：2015年11月20日投资 者关系活动记录表》；编号：2015008 2015年12月25日 实地调研 机构 详见深交所互动易平台桂林三金专网： 《桂林三金：2015年12月25日投资 者关系活动记录表》；编号：2015009 第五节 重要事项 一、公司普通股利润分配及资本公积金转增股本情况 报告期内普通股利润分配政策，特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况 √ 适用 □ 不适用 2012年7月公司根据中国证监会《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》和广西证监局《关于强化回报股 东意识完善分红机制的通知》（桂证监发〔2012〕23号）的有关规定和要求，对《公司章程》中关于利润分配政策的条款作 出修改，并经公司第四届董事会第十二次会议、2012年第二次临时股东大会审议通过；同时公司结合自身实际，制订了公司 《未来三年（2014-2016年）股东回报规划》并经公司2013年年度股东大会审议通过。修订后的《公司章程》及制定的股东 回报规划进一步细化了现金分红政策，明确了利润分配的形式、具体条件、比例，规定了利润分配方案的审议程序、利润分 配政策作出调整的具体条件、决策程序和机制以及为充分听取独立董事和中小股东意见所采取的措施等，保障了投资者合理 的投资回报。 报告期内，公司利润分配方案工作严格按照《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》和《公司章程》等法 律法规的相关规定和要求，积极做好公司利润分配方案实施工作。公司董事会在详细咨询、听取独立董事及公司股东的意见， 并结合公司2014年度盈利情况和2015年度投资、支出计划等制定了公司2014年度利润分配预案。2015年6月2日，根据公司2014 年年度股东大会通过的《2014年度利润分配方案》，实施了公司2014年年度权益分派方案，公司以总股本590,200,000股为基 数，向全体股东每10股派发现金6.00元（含税）。 现金分红政策的专项说明 是否符合公司章程的规定或股东大会决议的要求： 是 分红标准和比例是否明确和清晰： 是 相关的决策程序和机制是否完备： 是 独立董事是否履职尽责并发挥了应有的作用： 是 中小股东是否有充分表达意见和诉求的机会，其合法权益是 否得到了充分保护： 是 现金分红政策进行调整或变更的，条件及程序是否合规、透 明： 不适用 公司近3年（包括本报告期）的普通股股利分配方案（预案）、资本公积金转增股本方案（预案）情况 1、2013年度：以公司2013年末总股本590,200,000股为基数，向全体股东每10股派现金股利5.50元人民币（含税），合计 分配现金股利324,610,000.00元（含税）。 2、2014年度：以公司2014年末总股本590,200,000股为基数，向全体股东每10股派现金股利6.00元人民币（含税），合计 分配现金股利354,120,000.00元（含税）。 3、2015年度：以公司2015年末总股本590,200,000股为基数，向全体股东每10股派现金股利5.00元人民币（含税），合计 分配现金股利295,100,000.00元（含税）。（未完）  |