[年报]武钢股份:2015年年度报告
公司代码：600005 公司简称：武钢股份 武汉钢铁股份有限公司 2015年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整， 不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 立信会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人马国强、主管会计工作负责人余汉生及会计机构负责人（会计主管人员）吴伟声 明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 2016年4月22日，公司召开了第七届董事会第二次会议，审议通过了公司2015年度利润分配预案， 公司2015年度拟不进行现金分配，也不进行公积金转增股本。 六、 前瞻性陈述的风险声明 本报告涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注 意风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 是 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 重大风险提示 公司已在本报告中对公司2016年存在的重大风险进行了详细的分析和描述，敬请查阅第四节—— 管理层讨论与分析中“可能面对的风险”部分内容。 目录 第一节 释义 .................................................................................................................................... 3 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 4 第三节 公司业务概要 ..................................................................................................................... 7 第四节 管理层讨论与分析 ............................................................................................................. 8 第五节 重要事项 ........................................................................................................................... 19 第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 23 第七节 优先股相关情况 ............................................................................................................... 26 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 27 第九节 公司治理 ........................................................................................................................... 34 第十节 公司债券相关情况 ........................................................................................................... 35 第十一节 财务报告 ........................................................................................................................... 38 第十二节 备查文件目录 ................................................................................................................. 118 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 “控股股东”、“实际控制人” “武钢集团”或“集团公司” 指 武汉钢铁（集团）公司 “武钢股份”、“公司”、“本 公司”或“本集团” 指 武汉钢铁股份有限公司 董事会 指 武汉钢铁股份有限公司董事会 股东大会 指 武汉钢铁股份有限公司股东大会 公司章程 指 《武汉钢铁股份有限公司章程》 “鄂钢”或“鄂钢公司” 指 武汉钢铁集团鄂城钢铁有限责任公司 金资公司 指 武汉钢铁集团金属资源有限责任公司 “财务公司”或“武钢财务公司” 指 武汉钢铁集团财务有限责任公司 武钢国贸公司 指 武钢集团国际经济贸易有限公司 武钢联合焦化 指 武汉武钢平煤联合焦化有限责任公司 气体公司 指 武汉钢铁集团气体有限责任公司 中平能化 指 中国平煤神马能源化工集团有限责任公司 鄂钢联合焦化 指 湖北中平鄂钢联合焦化有限责任公司 11武钢债 指 武汉钢铁股份有限公司2012年3月采取网上面向社会公 众投资者公开发行和网下面向机构投资者询价配售相结 合的方式发行的面值72亿元公司债券，2015年3月还本 付息并摘牌 14武钢债 指 武汉钢铁股份有限公司2015年7月采取网上面向社会公 众投资者公开发行和网下面向机构投资者询价配售相结 合的方式发行的面值70亿元公司债券 资产置换 指 根据武汉钢铁股份有限公司与武汉钢铁（集团）公司签署 的《武汉钢铁股份有限公司与武汉钢铁（集团）公司之资 产置换协议》，公司以持有的武汉钢铁集团鄂城钢铁有限 责任公司77.60%股权与武钢集团持有的武钢集团国际经 济贸易有限公司100%股权进行的资产置换 国务院国资委 指 国务院国有资产监督管理委员会 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 湖北证监局 指 中国证券监督管理委员会湖北监管局 中钢协 指 中国钢铁工业协会 工信部 指 中华人民共和国工业和信息化部 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 武汉钢铁股份有限公司 公司的中文简称 武钢股份 公司的外文名称 Wuhan Iron and Steel Company Limited 公司的外文名称缩写 WISCO,Ltd. 公司的法定代表人 马国强 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 李海涛 许书铭 联系地址 武汉市青山区厂前武钢2号门武汉钢铁股 份有限公司董事会秘书室 武汉市青山区厂前武钢2号门武汉钢铁股份 有限公司董事会秘书室 电话 027-86217195 027-86217195 传真 027-86217296 027-86217296 电子信箱 wiscl@wisco.com.cn wiscl@wisco.com.cn 三、 基本情况简介 公司注册地址 武汉市青山区沿港路3号 公司注册地址的邮政编码 430080 公司办公地址 武汉市青山区厂前武钢2号门 公司办公地址的邮政编码 430083 公司网址 http://www.wisco.com.cn 电子信箱 wiscl@wisco.com.cn 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 武汉市青山区厂前武钢2号门武汉钢铁股份有限公 司董事会秘书室 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 武钢股份 600005 六、 其他相关资料 公司聘请的会计师事务 所（境内） 名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 北京市西城区北三环中路29号院茅台大厦28层 签字会计师姓名 张军书 签字会计师姓名 陈佳 报告期内履行持续督导 名称 西部证券股份有限公司 职责的保荐机构 办公地址 陕西省西安市新城区东新街232号信托大厦 签字的保荐代表人姓名 高原、腾晶（项目主办人） 持续督导的期间 2015年7月1日-2018年7月1日 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上年同期 增减(%) 2013年 营业收入 58,338,039,869.86 99,373,089,374.80 -41.29 101,489,300,638.04 归属于上市公司股东的净利润 -7,514,801,773.88 1,257,435,863.88 不适用 561,041,368.88 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益的净利润 -7,556,933,598.54 393,979,077.20 不适用 195,824,188.09 经营活动产生的现金流量净额 -2,699,984,040.66 7,704,041,191.64 不适用 3,368,856,107.65 2015年末 2014年末 本期末比上年同 期末增减（%） 2013年末 归属于上市公司股东的净资产 28,290,943,064.80 36,260,355,229.30 -21.98 39,589,578,525.68 总资产 94,455,842,035.76 96,063,509,210.02 -1.67 115,808,118,990.29 期末总股本 10,093,779,823.00 10,093,779,823.00 10,093,779,823.00 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同期 增减(%) 2013年 基本每股收益（元／股） -0.744 0.125 不适用 0.056 稀释每股收益（元／股） -0.744 0.125 不适用 0.056 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股） -0.749 0.039 不适用 0.019 加权平均净资产收益率（%） -23.283 3.176 不适用 1.443 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%） -23.429 1.006 不适用 0.506 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净 资产差异情况 □适用 √不适用 九、 2015年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 17,555,350,915.69 16,962,988,971.77 14,433,712,923.74 9,385,987,058.66 归属于上市公司股东的净利润 459,103,237.21 62,512,505.57 -1,522,992,001.34 -6,513,425,515.32 归属于上市公司股东的扣除非经常 性损益后的净利润 456,544,332.19 52,499,813.98 -1,530,042,882.98 -6,535,934,861.73 经营活动产生的现金流量净额 638,512,688.74 1,623,294,914.30 -2,500,839,232.37 -2,460,952,411.33 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015年金额 2014年金额 2013年金额 非流动资产处置损益 -1,472,424.32 6,001,236.93 114,562,518.88 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合 国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 65,077,711.66 339,782,995.38 226,809,648.23 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时 应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 357,593,722.29 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 36,000.00 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 355,700,706.06 137,767,521.53 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金 融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易 性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产 生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对 当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -8,152,010.92 38,564,472.23 3,562,869.00 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额 722,489.80 -64,970,319.34 -41,668,823.76 所得税影响额 -14,043,941.56 -169,252,026.87 -75,816,553.09 合计 42,131,824.66 863,456,786.68 365,217,180.79 十一、 采用公允价值计量的项目 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 中国大唐集团新能源股份公司 133,504,130.65 133,400,614.84 -103,515.81 合计 133,504,130.65 133,400,614.84 -103,515.81 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 公司拥有炼焦、炼铁、炼钢、轧钢及配套公辅设施等一整套先进的全流程钢铁生产工艺设备。 上市以来，公司始终专注于冶金产品及副产品、钢铁延伸产品制造及冶金产品的技术开发，形成 了以冷轧硅钢片、汽车板、高性能结构用钢、精品长材四大战略产品为重点的一批名牌产品。产 品共计7大类、500多个品种。主要产品有热轧板卷、中厚板、大型材、高速线材、棒材、冷轧 及涂镀板（含冷轧薄板、镀锌板、镀锡板、彩涂板）、冷轧硅钢（含冷轧取向硅钢片、冷轧无取 向硅钢片）等。产品广泛应用于铁路交通、汽车、石油天然气管道、船舶、工程机械、建筑、电 机、变压器、压力容器等众多行业。公司是国内冷轧硅钢片生产品种最齐全、规模最大的厂家， 也是全球最大的、最具竞争力的冷轧硅钢片供应商之一，武钢冷轧硅钢片被评为“中国名牌产品”， 武钢CSP产线生产硅钢专有技术国际领先；公司自主研发的汽车板具备向中高档轿车整车供货能 力，目标客户全面进军高端合资品牌；高性能工程结构用钢、精品长材等保持国内领先地位。 随着我国经济发展进入新常态，钢铁行业发展环境发生了深刻变化。2015年，在错综复杂的 国际、国内形势下，钢铁行业多年高速发展累积的问题和矛盾越发凸显。呈现出产能严重过剩、 环保压力沉重、企业经营风险持续加大的新常态。钢铁产业企业普遍出现亏损，部分企业为保持 现金流和市场份额，过度进行低价竞争，甚至低于成本价倾销，恶性竞争现象严重。2015年，我 国钢铁行业运行情况主要如下： 一是生产和消费量双下降。2015年，全国粗钢产量8.04亿吨，同比下降2.3%，近30年来首 次出现下降。2015年，钢材消耗量大的固定资产投资增速大幅回落，房地产开发投资仅增长1%， 大宗原材料行业、传统制造行业特别是重化工业困难重重，下游市场需求持续低迷，造成钢材市 场需求明显下降。全年粗钢表观消费量同比下降5.44%，连续两年出现下降，降幅扩大1.4个百 分点。 二是钢材市场竞争激烈，钢材价格持续下跌。我国钢材价格已连续4年下降，2015年跌幅加 大。钢材综合价格指数由年初的81.91点下跌到56.37点，下降25.54点，降幅31.1%。从品种 上看，板材下降幅度大于长材，其中板材价格指数由83.99降至56.79点，降幅32.4%，长材价 格指数由81.38降至56.92点，降幅30.1%。钢材价格的持续下跌是导致企业生产经营困难的直 接原因。 三是钢材出口增长，贸易摩擦增多。2015年，我国出口钢材11240万吨，同比增长19.9%； 进口钢材1278万吨，同比下降11.4%。我钢材出口增长一方面是由于国际市场钢材需求拉动，另 一方面也反映了我钢铁产品的国际市场竞争力在不断增强。但针对我钢铁产品的反倾销、反补贴 案件增多，2015年发生37起，是前两年案件数量的总和。随着出口环境不断变化，未来我国钢 材出口难度将不断增大。 四是钢材社会库存持续下降，但企业库存仍处高位。2015年12月份22个城市5大品种钢材 社会库存为792万吨，略低于2014年同期水平，并且低于前4年社会库存水平，但钢铁企业库存 高于前4年同期水平。 五是经济效益大幅下降。2015年，中钢协会员钢铁企业实现销售收入2.89万亿元，同比下 降19.05%；实现税金632.31亿元，同比下降22%；实现利润总额-645.34亿元，亏损面为50.5%， 同比上升33.67个百分点。特别是2015年7月份后钢铁行业始终处于亏损状态，并且亏损额逐步 扩大。 六是钢铁行业固定资产投资持续下降。2015年，钢铁工业完成固定资产投资4523.89亿元， 同比减少726.23亿元，下降13.83%；其中炼铁投资同比增长5.97%，炼钢投资同比下降1.26%， 矿山投资同比下降19.2%，钢加工投资下降16.09%。钢铁行业投资整体进入萎缩状态。 当前，我国经济下行压力加大，国内钢铁行业进入前所未有的“冰冻期”，全行业巨额亏损， 绝大多数钢企都面临着生死存亡的严峻考验。尽管形势严峻，压力重重，但钢铁行业仍然处于重 要的战略机遇期，只是内涵发生了深刻变化，正在由过去加快发展速度的机遇转变为加快发展方 式转变的机遇，正在由原来规模扩张的机遇转变为提高发展质量和效益的机遇。公司将严格落实 “创新、质量、效率、效益”的经营方针，加快转变发展方式，推动发展质量和效益提高。 （数据来源：工信部、中钢协） 二、 报告期内核心竞争力分析 公司主要装备技术建立在当代钢铁冶炼、冷热轧加工、液压传感、实时在线监测、计算机自 动控制和信息通讯等先进技术的基础上，具有大型化、连续化、自动化的特点，通过不断技术改 造和自主创新，保持世界先进的技术装备水平。 公司拥有一家国家级企业技术中心武钢研究院和一家国家工程技术研究中心武钢“国家硅钢 工程技术研究中心”，创建了“国家地方联合共建冶金工艺模拟湖北省工程实验室”。新技术方 面保持行业领先地位。公司在冷轧硅钢片、汽车用钢、高性能工程结构钢、精品长材四大战略产 品领域开发生产新品种120多个，目前可供货新品种数量达到460余个，有力促进了产品机构的 优化调整。公司是国内冷轧硅钢片生产品种最齐全、规模最大的厂家，也是全球最大的、最具竞 争力的冷轧硅钢片供应商之一，武钢冷轧硅钢片被评为“中国名牌产品”，武钢CSP产线生产硅 钢专有技术国际领先。桥梁钢、管线钢、帘线钢获中国钢协“产品开发及市场开拓奖”。公司通 过引进、消化、吸收，形成了较强的创新能力，培养了大批专业技术人才，掌握了一批核心技术， 拥有大量的专有技术和技术诀窍。 公司创立了“以市场为导向，以质量为中心，以效益为目标，以质量求效益、求发展”的质 量效益型发展道路，在全国推广，并在此基础上进一步提出了以科技为先导的质量效益型道路。 创新科研、生产和销售体制机制，实施市场化改革，管理信息化水平大幅度提高。公司按照市场 化和流程优化原则完成公司机关机构职能调整及“新三定”工作，增强公司市场主导地位和市场 快速响应能力。 公司通过不断的技术改造，极大地提升了基础设施的自动化控制水平，产销咨询系统（ERP） 建设和应用使得公司全流程管理水平整体提升，为两化深度融合提供坚实基础。 公司贯彻落实国家钢铁产业政策和环保新标准等环保政策，逐步淘汰不符合环保和节能要求 的生产设备，推广实施一批节能减排、发展循环经济措施，节能减排指标完成国家下达的目标任 务，通过清洁生产审核验收。重大污染事故连续多年为零。 第四节 管理层讨论与分析 一、管理层讨论与分析 2015年，经济形势极其复杂，我国钢铁行业进入“冰冻期”。尤其是下半年以来，全行业出 现严重亏损，公司生产经营遇到了前所未有的困难。2015年，公司生产铁1515.5万吨、钢1539.6 万吨、材1434.0万吨，实现营业收入583.38亿元，实现归属于上市公司股东的净利润-75.15亿 元。主要工作如下： 1.提升经营管控水平。注重提高公司层面决策速度和效率，在班子成员集体参加早调会的基 础上，每天7：30固定召开产销研协调会，每周召开领导班子周例会、QCDDS周例会，加强班子 间的信息沟通，坚持问题导向，重点就如何应对外部市场进行预测和研讨，加强“产、供、销、 研、运、用”六大协同，及时制定措施改进提升，以最快的速度响应市场变化，满足用户需求， 提升经营决策的科学性和经营管理的有效性。选定一批制约生产、质量、技术、成本等深层次难 题和突出性的问题，制定“十大难点攻关”“十大降成本”“十大新技术项目”等重点工作，努 力进行攻坚克难取得积极成效，尤其是卡特彼勒专用钢表面质量的改进，被卡特彼勒赞誉为“工 匠精神”，并在其供应体系中大力宣传和推介“武钢经验”。 2.外拓市场争效益。强化用户服务，公司领导带头走出去拜访重点战略客户，强化战略合作 关系。产销研协同围绕QCDDS要求提升服务水平，上海通用、奇瑞捷豹路虎、重庆长安和东风柳 汽等重点用户满意度明显提高。成立重大工程营销专班，成功锁定一批工程项目合同。大力发展 直供客户，钢材直供比例达54%。通过电子竞价与服务平台销售钢材，拓展营销渠道，购销联动 销售钢材同比实现翻番。紧盯市场调结构，高性能取向硅钢片在特高压直流应用领域实现零的突 破，首获国家电网特高压直流项目订单，并成为全球最大变压器生产商ABB公司海外工厂的唯一 中国供应商。高牌号高效无取向硅钢、冷轧汽车专用钢销量同比分别增长26%、5.5%。集装箱钢 薄规格比例提高25%。 3.内降成本保生存。成立专班优化配煤配矿。引入竞争机制，优化供应商，原辅材独家供应 品种数量减少50%。关键备品备件实现直采，实现国有大煤矿全部直购。深入推进低成本制造， 突出生产厂降本主体作用，一些技术经济指标不断优化。 4.着力提升质量稳定性。加强质量管理体系建设，组织开展QCDDS日常督导、整改。提升重 点品种实物质量，与塔塔开展深度技术合作，推进全流程质量对标，汽车板质量水平显著提升， 供武汉通用产品一举实现零缺陷交货，供神龙三厂外板返修率降至5%以内，电镀锌面板批量供应 北京奔驰。成功开发高难度品种槽型轨60R2。薄规格低温HiB钢宽板实现批量生产。深化质量一 贯管理，加强全工序质量改进，全工序综合成材率提升0.1个百分点。提升用户服务水平，形成 了以客户为中心的质量异议处理、价格制订和商务政策制订的用户服务机制。 5.深化改革增活力。坚持问题导向和市场化方向持续推进内部改革，一系列重大改革举措系 统推进，激发了企业活力。实施大营销体制改革,整合营销、剪配、物流、出口等业务，着力提升 一体化服务能力。推进业务重组，实施设备维保体系改革。坚持“总体设计、局部试点、分步实 施、阳光操作、平稳推进”原则，“一企一策”制定人力资源优化实施方案，提高劳动效率工作 成效显著。武新股份成功挂牌“新三板”，引入社会资本做精做优二次资源循环板块。贯彻落实 党的十八届五中全会，研究制定“十三五”规划，明确了发展方向和目标。 6.提升科技创新能力。2015年，公司重点围绕品种结构优化、质量持续改进、降本增效、设 备能力提升、节能减排等方面展开科技进步工作，促进了产品质量的提升、优质钢材产品的生产 销售和科技工作的进展。公司专利申请量783项，其中发明371项，全年完成科技成果鉴定66 项次，78%的成果达到国际先进水平。完成新产品转产15项。获各级政府科学技术奖34项次。科 技人才队伍建设取得新成绩，毛新平同志当选中国工程院院士。 7.夯实管理基础。将管理提升与6S管理进行深度融合，推进样板产线建设，全公司现场管理 水平发生质的提升，公司累计有7个单位获“全国现场管理五星级现场”称号。修订完善经理办 公会议事规则，严格履行“三重一大”集体决策程序。完善采购、营销、招投标信息系统，着力 堵住管理漏洞。深入开展“两清退、两规范”等专项整治，全面清退挂靠和转包，规范承包和分 包。认真贯彻《安全生产法》及配套法规要求，做实领导班子成员“党政同责、一岗双责、齐抓 共管”，进一步完善安全生产责任体系。深化安全标准化创建工作，广泛发动职工参与隐患排查， 提升本质安全水平。加强环境治理，完成除尘设施升级、深化废水治理等20 项重点环保改造项 目，SO2排放量、氮氧化物排放量同比分别减少71%、7%，排放总量及吨钢排放量双下降。 当前，世界经济仍处于金融危机后的深度调整期，总体复苏疲弱，我国经济下行压力加大， 钢铁行业进入大调整、大变革的关键时期，钢铁企业加快分化，一批缺乏竞争力的企业将加速淘 汰出局。产能严重过剩、微利甚至亏损经营、高端产品同质化竞争加剧将成为新常态。尽管形势 严峻、困难重重，但挑战中也孕育着希望，我国经济长期向好的基本面没有改变，“一带一路”、 中国制造2025、长江经济带等战略深入实施，以及化解过剩产能，清理“僵尸”企业，深化企业 改革，推进兼并重组等举措都将在2016年逐步展开，为企业脱困转型带来宝贵机遇。我们既要看 到困难的严峻性和复杂性，增强生存危机意识，更要看到有利条件和积极因素，坚定信心，迎难 而上，砥砺前行。 公司2016年经营总方针为：创新、质量、效率、效益。经营目标：全年生产铁1520万吨、 钢1550万吨、材1440万吨；钢铁主业降成本73亿元；深入开展质量效益年活动，重点用户对公 司综合质量评价位居前列；力争实现工亡事故为零，实现较大工亡事故、重大设备事故、重大环 境污染事故、重大火灾事故为零，完成节能减排目标任务。 重点做好以下工作：1.坚持质量效益型道路，加快提质增效步伐。2.坚持创新驱动，深化改 革攻坚。3.全面提升效率，大刀阔斧降成本。4.加大拓市场调结构力度，提升效益水平。5.进一 步提升设备功能精度，为提质增效提供坚实基础。6.推进安全生产形势稳定好转，持续改善环保 治理。7.强化管理提升，不断提升管理精细化、高效化、科学化。 二、报告期内主要经营情况 2015年，经济形势极其复杂，我国钢铁行业进入“冰冻期”。尤其是下半年以来，全行业出 现严重亏损，公司生产经营遇到了前所未有的困难。2015年，公司生产铁1515.5万吨、钢1539.6 万吨、材1434.0万吨，实现营业收入583.38亿元，实现归属于上市公司股东的净利润-75.15亿 元。 (一) 主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 58,338,039,869.86 99,373,089,374.80 -41.29 营业成本 59,223,471,323.83 91,933,497,635.82 -35.58 销售费用 892,888,579.97 994,497,644.34 -10.22 管理费用 3,035,682,109.43 3,268,545,093.58 -7.12 财务费用 2,437,628,709.37 2,164,465,819.86 12.62 经营活动产生的现金流量净额 -2,699,984,040.66 7,704,041,191.64 不适用 投资活动产生的现金流量净额 -1,247,347,134.06 -3,058,269,595.72 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 5,259,922,937.12 -5,122,114,068.55 不适用 研发支出 925,299,270.00 872,989,434.74 5.99 1. 收入和成本分析 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上 营业成本比 毛利率比上年增减（%） （%） 年增减（%） 上年增减（%） 钢铁产品 44,272,241,902.18 46,265,295,643.44 -4.50 -42.89 -35.78 减少11.58个百分点 合计 44,272,241,902.18 46,265,295,643.44 -4.50 -42.89 -35.78 减少11.58个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入比上 年增减（%） 营业成本比 上年增减（%） 毛利率比上年增减（%） 热轧产品 21,270,194,615.31 23,142,730,151.15 -8.80 -49.07 -42.93 减少11.71个百分点 冷轧产品 23,002,047,286.87 23,122,565,492.29 -0.52 -35.68 -26.56 减少12.48个百分点 合计 44,272,241,902.18 46,265,295,643.44 -4.50 -42.89 -35.78 减少11.58个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入比上 年增减（%） 营业成本比 上年增减（%） 毛利率比上年增减（%） 东北区 47,138,913.95 43,167,946.21 8.42 -62.94 -60.62 减少5.40个百分点 华北区 3,527,271,907.56 3,460,167,656.91 1.90 -43.63 -38.66 减少7.96个百分点 华东区 11,004,099,268.78 12,002,806,128.99 -9.08 -36.23 -26.38 减少14.60个百分点 华中区 17,422,826,783.61 17,996,707,786.71 -3.29 -51.02 -45.63 减少10.24个百分点 华南区 4,904,004,266.17 5,096,822,668.48 -3.93 -37.96 -29.49 减少12.47个百分点 西南区 1,447,472,396.11 1,546,097,033.39 -6.81 -29.32 -20.11 减少12.31个百分点 西北区 1,293,336,253.80 1,268,853,912.77 1.89 -5.54 4.54 减少9.46个百分点 出口 4,626,092,112.20 4,850,672,509.98 -4.85 -33.82 -25.43 减少11.80个百分点 合计 44,272,241,902.18 46,265,295,643.44 -4.50 -42.89 -35.78 减少11.58个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 2015年由于钢铁行业整体不景气，市场持续低迷，公司从效益优先出发，限制了部分产线产 能，如棒材、轧板、高线等，全年钢材产品销量较上年下降24.02%,由于钢材价格以及原料价格 持续下跌，以及本期不含鄂钢数据，相应的营业收入、营业成本较上年大幅下降。 2015年由于钢材市场持续低迷，钢材价格以及原料价格持续下跌，部分高价钢铁品种比如冷 轧、硅钢等订货额出现不同幅度下降，导致东北、华北、华东、华中、华南地区以及出口钢材的 营业收入、营业成本较上年降幅较大，尤其是东北地区由于取向硅钢的订货额大幅减少导致营业 收入、营业成本较上年大幅下滑。 (2). 产销量情况分析表 单位：万吨 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%） 销售量比上年增减（%） 库存量比上年增减（%） 热轧产品 820.08 892.17 39.62 -8.91 -28.66 -0.89 冷轧产品 612.59 609.30 42.44 -6.50 -16.04 22.29 (3). 成本分析表 单位：元 分产品情况 分产品 成本构成 项目 本期金额 本期占总 成本比例 (%) 上年同期金额 上年同期 占总成本 比例(%) 本期金额较 上年同期变 动比例(%) 情况说明 钢铁产品 原主材料 20,712,956,241.01 44.77 37,642,979,619.13 52.26 -44.98 本期不含鄂钢数据;铁矿石、煤等价格下降 钢铁产品 其他费用 25,552,339,402.43 55.23 34,393,610,184.99 47.74 -25.71 本期不含鄂钢数据 2. 费用 单位：元 项目 本报告期 上年同期 本期金额较上年同期增减(%) 销售费用 892,888,579.97 994,497,644.34 -10.22 管理费用 3,035,682,109.43 3,268,545,093.58 -7.12 财务费用 2,437,628,709.37 2,164,465,819.86 12.62 所得税费用 -368,687,030.78 254,199,681.89 不适用 3. 研发投入 研发投入情况表 单位：元 本期费用化研发投入 925,299,270.00 本期资本化研发投入 0 研发投入合计 925,299,270.00 研发投入总额占营业收入比例（%） 1.586 公司研发人员的数量 407 研发人员数量占公司总人数的比例（%） 1.346 研发投入资本化的比重（%） 4. 现金流 单位：元 项目 2015年 2014年 对比 经营活动产生的现金流量净额 -2,699,984,040.66 7,704,041,191.64 不适用 投资活动产生的现金流量净额 -1,247,347,134.06 -3,058,269,595.72 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 5,259,922,937.12 -5,122,114,068.55 不适用 经营活动产生的现金流量净额减少的主要原因是销售回款比上年降低金额大于采购支付货款降低金额。 投资活动产生的现金流量净额增加的主要原因是固定资产投资支出减少。 筹资活动产生的现金流量净额增加的主要原因是融资取得资金用于弥补经营亏损产生的经营活动现金 流减少。 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 资产及负债状况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数 占总资产的 比例（%） 上期期末数 上期期末数 占总资产的 比例（%） 本期期末金额 较上期期末变 动比例（%） 情况说明 货币资金 4,467,660,420.99 4.73 3,031,765,613.78 3.16 47.36 货币储备增加 预付款项 1,794,813,825.10 1.90 3,380,486,553.50 3.52 -46.91 健全了公司预付账款结算体系，加快矿石结算进程 其他应收款 1,593,789,043.72 1.69 650,747,253.99 0.68 144.92 与集团往来挂账增加 其他流动资产 1,446,596,514.76 1.53 221,586,442.14 0.23 552.84 增值税待抵扣进项税额重分类 可供出售金融资产 166,823,963.36 0.18 521,982,782.75 0.54 -68.04 重分类 长期应收款 43,987,582.56 0.05 4,312,613.52 919.98 2015年末增加融资租赁业务，其中的保证金部分计入该科目，并按实际利率法摊销未确认收益 递延所得税资产 979,843,187.62 1.04 428,884,675.60 0.45 128.46 确认可抵扣亏损 应付票据 9,656,735,621.67 10.22 5,400,106,032.27 5.62 78.82 新开票对外支付增加 应交税费 -192,683,973.75 -0.20 -470,838,370.62 -0.49 -59.08 增值税待抵扣进项税额重分类 应付利息 215,343,969.83 0.23 373,579,018.00 0.39 -42.36 2015年2月末偿还“11公司债”后，7月1日发行“14公司债”，公司债利息按年支付，同期对 比减少计提4个月债券利息 一年内到期的非流动负债 468,734,451.70 0.50 7,417,576,048.30 7.72 -93.68 2015年2月末偿还72亿元的“11公司债”；长期借款、长期应付款重分类。 应付债券 6,959,977,251.28 7.37 100.00 2015年7月1日发行70亿元公司债，期限为3年，按实际利率法摊销承销费用 长期应付款 3,545,469,397.54 3.75 188,369.02 1,882,093.47 2015年末增加售后回租融资租赁业务，租期3年，按实际利率法摊销未确认费用 (四) 行业经营性信息分析 钢铁行业经营性信息分析 1. 按加工工艺分类的钢材制造和销售情况 √适用□不适用 单位：万元 币种：人民币 按加工工艺区分的种类 产量（吨） 销量（吨） 营业收入 营业成本 毛利率（%） 本年度 上年度 本年度 上年度 本年度 上年度 本年度 上年度 本年度 上年度 冷轧钢材 4,415,389 4,567,745 4,397,713 4,954,193 1,730,836.44 2,449,328.94 1,725,687.75 2,146,150.80 0.30 12.38 热轧钢材 7,056,915 7,487,267 7,045,135 8,044,469 1,453,405.10 2,478,156.35 1,668,733.89 2,434,113.22 -14.82 1.78 镀涂层钢材 1,710,521 1,983,903 1,695,249 2,303,041 569,368.29 1,126,708.20 586,568.80 1,002,250.55 -3.02 11.05 其他 1,143,884 1,515,447 1,876,531 4,460,752 673,614.36 1,698,548.73 645,539.13 1,621,144.41 4.17 4.56 2. 按成品形态分类的钢材制造和销售情况 √适用□不适用 单位：万元 币种：人民币 按成品形态 区分的种类 产量（吨） 销量（吨） 营业收入 营业成本 毛利率（%） 本年度 上年度 本年度 上年度 本年度 上年度 本年度 上年度 本年度 上年度 型材 614,305 759,575 607,634 692,699 250,329.68 320,320.31 194,200.90 248,580.36 22.42 22.40 板带材 13,182,825 14,038,915 13,145,967 15,597,384 3,755,576.54 6,133,691.07 3,983,336.33 5,657,360.91 -6.06 7.77 管材 其他 529,579 755,872 1,261,026 3,472,373 421,317.97 1,298,730.84 448,992.33 1,297,717.72 -6.57 0.08 3. 按销售渠道分类的钢材销售情况 √适用□不适用 单位：万元 币种：人民币 按销售渠道区分 营业收入 占总营业收入比例（%） 本年度 上年度 本年度 上年度 线下销售 4,124,846 7,355,171 93.17 94.87 线上销售 302,378 397,571 6.83 5.13 4. 特殊钢铁产品制造和销售情况 □适用√不适用 5. 铁矿石供应情况 √适用□不适用 单位：万元 币种：人民币 铁矿石供应来源 供应量（万吨） 支出金额 本年度 上年度 本年度 上年度 自供 0 0 0 0 国内采购 915.50 2,274.88 328,988.92 706,522.74 国外进口 2,036.62 1,953.49 828,612.00 1,278,845.00 6. 其他说明 √适用□不适用 公司铁、钢、材的设计产能分别为1718万吨、1854万吨、1691万吨，2015年实际生产铁1515.5 万吨、钢1539.6万吨、材1434.0万吨。按照《钢铁行业生产经营规范条件》的有关标准和要求， 公司没有落后产能和淘汰落后的装备。但根据当前经济形势和钢材市场形势，为落实中央经济会 议及国务院领导的指示精神，经过认真研究，公司将“去产能、控总量、调结构、市场差异化、 管理精细化”作为未来发展的主要内容，以改革创新、优化调整为主线，深化质量效益型发展道 路，聚焦质量改进、成本改善和效率提升。按照战略规划的安排，公司计划在2016年内关停1 座高炉（1×1536 m3），关停1座转炉（1×90t），后续轧钢工序的棒材生产线关停，中厚板生 产线采取减量集中生产确保满足特殊用途用钢的需求。 2015年是公司“十二五”规划收官之年，也是“十三五”规划承前启后之年，公司投资坚持 效益优先、量入为出的原则，严格控制非生产性设施项目，合理安排公司投资方向。2015年公司 重大建设项目：炼铁厂电除尘器改造、热轧总厂二分厂1、2号加热炉改造、热轧总厂二分厂高强 钢改造工程、炼铁厂电除尘器改造、烧结厂电除尘器改造、武钢广州钢材加工配送中心二期项目、 武钢武汉钢材加工配送中心二期项目、武钢国际激光拼焊公司续建项目等先后投产；炼钢总厂三 分厂2#连铸机改造、武钢国际激光拼焊公司新建项目，以及广州、常熟等等重大项目正按计划推 进，预计大部分项目将在2016年上半年投产。 (五) 投资状况分析 1、 对外股权投资总体分析 本公司下属子公司武汉威士科钢材加工配送有限公司，新增合营企业常熟威仕科大衡金属材 料科技有限公司，投资成本2350万元，持股比例50%，该公司经营范围为从事金属材料（轻量化 车用金属板）的加工，销售自产产品并提供相关售后服务。 本公司下属子公司武汉钢铁集团金属资源有限公司,新增合营企业武汉市金湖铸锻有限责任 公司，投资成本1300万元，持股比例50%，该公司尚在筹建期。 (六) 主要控股参股公司分析 （1）武汉钢铁集团气体有限责任公司 经武钢股份公司审批同意、武汉市工商管理局核准，2015年7月1日“武汉钢铁集团氧气有 限责任公司”更名为“武汉钢铁集团气体有限责任公司”（简称武钢气体公司）。公司更名后， 业务主体和法律关系不变，原签订的合同继续有效，原有业务关系和服务承诺保持不变。 截至 2015年末，公司拥有其100%的股权，该公司注册资本人民币18.62 亿元，主要经营范围为永久 气体、混合气体气瓶充装、医用氧气的生产等。截至2015年末，该公司资产规模为27.72亿元， 实现净利润1.49亿元。 （2）武汉钢铁集团金属资源有限责任公司 截至2015年末，公司拥有其100%的股权，该公司注册资本人民币1.18亿元，主要经营范围 为黑色、有色金属材料加工、销售；钢铁渣开采；金属制品加工销售；废钢加工；报废汽车回收、 拆解等。截至2015年末，该公司资产规模为30.80亿元，实现净利润0.82亿元。 （3）武钢集团国际经济贸易有限公司 截至2015年末，公司拥有其100%的股权，该公司注册资本人民币38亿元，主要经营范围为 技术、货物进出口等业务；汽车销售；易燃液体、液化气体等批发；承保本行业国外工程和境内 外资工程等。截至2015年末，该公司资产规模为203.90亿元，实现净利润-6.94亿元。 （4）武汉平煤武钢联合焦化有限责任公司 截至2015年末，公司拥有其50%的股权，该公司注册资本人民币18亿元，主要经营范围为 焦炭、焦炉煤气、焦化副产品生产、加工等。截至2015年末，该公司资产规模为68.32亿元，实 现净利润-2.84亿元。 （5）武汉钢铁集团财务有限责任公司 截至2015年末，公司拥有其28.65%的股权，该公司注册资本人民币20亿元，主要经营范围 是为武钢集团内各单位提供资金存贷和资金结算服务。截至2015年末，该公司资产规模为595.5 亿元，实现净利润5.99亿元。 （6）中国平煤神马能源化工集团有限责任公司 截至 2015 年末，公司拥有其 11.62%的股权，该公司注册资本人民币 194.32亿元，主要经 营范围为煤炭开采、销售、洗选等。截至2015年末，该公司资产规模为1504.52亿元，实现净利 润-19.23亿元。 三、公司关于公司未来发展的讨论与分析 (一) 行业竞争格局和发展趋势 2015年在错综复杂的国际、国内形势下，钢铁行业多年高速发展累积的问题和矛盾越发凸显， 企业生产经营困难，财务状况持续恶化，市场无序竞争不断加剧。目前我国粗钢产能约为12亿吨， 按照2015年产量测算产能利用率不足67%，远低于合理水平。特别是2015年企业普遍出现亏损， 部分企业为保持现金流和市场份额，过度进行低价竞争，甚至低于成本价倾销，恶性竞争现象严 重。 2016年是全面落实“十三五”规划的开局之年，也是钢铁行业推进结构性改革的攻坚之年。 当前，全球经济复苏缓慢，经济走势偏弱，国内经济持续降速，钢铁行业将长期处于“冰冻期”。 但随着产业结构调整逐步深入，钢铁企业机遇与挑战并存。一方面，钢材消费需求强度下降，前 期过度投资、产能过剩带来的负面影响仍将持续；另一方面，2015年底的中央经济工作会议明确 提出，要在适度扩大总需求的同时，着力加强供给侧结构性改革。同时，国家出台了一系列深化 国企改革的支持政策。因此，钢铁行业仍然处于重要的战略机遇期。 “十三五”时期乃至更长一个发展阶段内，中国钢铁产业发展总体将呈现以下趋势：一是由 钢铁制造向材料服务转变，二是由国内发展向国内国际协调发展转变，三是由要素投入发展向创 新驱动发展转变，四是由高消耗高排放粗放式发展向绿色低碳可持续发展转变，五是由钢铁一业 独大向多元协调发展转变，六是由无序盲目竞争向有序协调竞争转变，加快联合重组，提高行业 集中度，实现有序发展。具体体现以下几个方面： ①钢铁消费总量进入峰值平台区，消费的质量和个性化需求越来越高。由于经济结构调整， 主要用钢行业，如机械、造船、集装箱等制造业及铁路、公路、港口等基础设施建设的年度消费 钢铁量的高峰期已过，而以代表高强度、轻量化、耐腐蚀、节能等为个性化特征的消费需求将快 速增加。 ②下游用钢产业结构调整、转型升级对钢企拓市场提出更高要求。经济增长结构的变化将催 生新的钢铁需求，同时对钢铁质量性能提出了更高的要求，另外钢材消费等级的提高将导致钢材 消费强度下降。因此钢铁企业必须充分发挥已有工艺装备、技术、人才潜力，树立以用户为中心 的理念，致力于挖掘下游用户的隐性、潜在需求，全力满足用户不断提升的新要求，通过与用户 建立“产学研用”战略合作，为用户创造新价值来开拓新市场，钢企由被动的数量拉动转变为主 动的供给创新驱动发展，实现由钢铁生产向钢铁制造服务转变。 ③钢铁企业转向以质量型、差异化竞争为主的新阶段。长期以来钢铁行业的市场竞争具有明 显的数量扩张和价格竞争特点，特别是近年来市场严重供大于求的情况下，数量扩张和价格竞争 成为企业主要的竞争手段，并且由一般产品市场发展到高端产品市场，由国内市场转向国际市场。 长期依靠数量扩张和价格竞争的模式使企业原有竞争优势面临巨大挑战，新常态下钢铁企业转向 以质量型、差异化竞争为主的新阶段是势所必然。 ④绿色发展与节能减排为钢铁行业带来新机遇。绿色发展与节能减排将会成为今后一个时期 重要的发展趋势和发展模式，钢铁行业必须以清洁生产为基础，加快淘汰落后，通过资源高效利 用和节能减排，瞄准下游行业的发展方向，在产品研发、生产工艺流程再造、环保技术应用和研 究等方面加大推进力度，开发制造长寿化、轻量化、清洁化绿色产品，以高强度钢替代低强度钢， 以高耐蚀耐磨钢替代低耐腐蚀钢，开发延长使用寿命的绿色产品，减少环境风险，满足低碳经济 需求。全面实现钢铁产品制造、能源转换、废弃物消纳-处理和再资源化等功能，低碳排放，与其 他行业和社会实现生态链接，从而形成良好的经济、环境和社会效益的发展模式。 ⑤资金链安全和风险管控将得到加强。钢铁业整体将长期处于“低增长、低价格、低效益、 高压力”状态，金融环境不利于钢铁产业，融资环境难有明显改变。钢企加强资金链管理，有效 防范资金风险，提高资金使用效率，保证资金链安全将得到普遍重视和加强。 ⑥面临钢铁产能快速扩张向高质高效生产转变的挑战。面对钢铁行业的新常态，钢铁行业转 型升级与淘汰落后产能力度将进一步加大，在政策和市场的双重压力下，一部分环保不达标、资 金周转不畅、负债较高、亏损严重的中小钢铁企业面临淘汰或关停的命运。此外，单纯扩充高炉、 增加生产线已经无法为企业带来长期发展，企业必须加大自身转型升级力度，加强技术革新，节 约能耗、减少污染物排放，提高生产效率，增加高质量、高附加值产品的产出，从资源集约型企 业向技术创新型过渡。 公司已成为全球最大、质量品种一流的硅钢生产基地；自主研发的汽车面板具备中高档轿车 整车供货能力；高性能工程结构用钢、精品长材等保持国内领先地位。公司的转型发展主要体现 在加强品种结构调整、加强精细化管理、创新营销服务、强化创新驱动和建设绿色钢企5个方面。 公司有能力依托产品结构、技术能力和管理水平渡过钢铁寒冬。2016年公司将积极落实“创新、 质量、效益、效率”的发展理念，不断强化服务用户的市场意识、大力推进营销转型创新，逐步 夯实高效有序的管理基础，积极构建完善的营销服务体系，适应用户产业升级的需要，不断开拓 高端市场，完成经营目标。 （数据来源：中钢协） (二) 公司发展战略 公司明确了未来发展的指导思想：全面贯彻党的十八大、十八届三中、四中、五中全会精神， 进一步解放思想、转变观念，以改革创新、优化调整为主线，深化质量效益型发展道路，聚焦质 量改进、成本改善和效率提升，实施以为用户创造价值的差异化竞争战略，加快推进绿色制造、 智能制造，做优做强钢铁产业，积极发展钢铁主业链上的相关产业，使武钢股份成为行业领先、 用户优先选择的世界一流钢铁材料服务商。 公司制定了未来发展路径：立足青山地区现有规模和技术装备优势， 继续深化质量效益型发 展道路，全面提高公司综合竞争能力。根据国家政策和行业调整态势，择机参与未来潜在的国内 外兼并重组。 (三) 经营计划 与年度经营计划比，2015年营业收入较计划减少127亿元，主要受钢材市场持续低迷，钢材 价格持续下跌，部分高价钢铁品种如比冷轧、硅钢等订货额出现不同幅度下降等因素综合影响。 2016年，公司将深入贯彻落实党的十八届三中、四中、五中全会和中央经济工作会精神及集 团公司总体部署，聚焦创新、质量、效率、效益，深化改革创新，提升质量效益，全力拓市场、 调结构、降成本、提效率，坚决打胜扭亏增盈攻坚战。 公司2016年经营总方针为：创新、质量、效率、效益。经营目标：全年生产铁1520万吨、 钢1550万吨、材1440万吨；钢铁主业降成本73亿元；深入开展质量效益年活动，重点用户对公 司综合质量评价位居前列；力争实现工亡事故为零，实现较大工亡事故、重大设备事故、重大环 境污染事故、重大火灾事故为零，完成节能减排目标任务。 围绕公司2016年的经营总方针和经营总目标，公司将采取以下措施确保完成经营目标：1、 深入开展提质增效活动，做好增收节支工作。以四大产品基地为核心，以产品实物质量为宗旨， 以市场效益最优为导向，不断提质增效。2、创新商业模式，积极开拓市场。打破以往的营销模式， 推进直购、直销，走访直供用户，加强武汉“500公里圈”市场联系，积极开拓与钢材使用密切 的新兴业务。3、加大调结构力度，做强做优高端产品。重点抓好领先产品的研发及工艺技术固化 工作，同时开发新品种，立足服务社会，拓展钢材使用新领域。4、加大与下游企业合作，提高效 益品种产销量。深化与战略用户联合实验室建设，加强产销研衔接，确保产销平衡，完成销量、 销售单价预算目标。5、加强原燃料市场研判，构建市场化采购机制。对大宗原燃料实施策略采购， 对目前材料采购流程过程中的物流、使用寿命、功效以及工艺标准等进行完善和优化，对辅材、 备件等实施集中标准化采购，提高直购比例，降低采购成本。6、以现金流为核心，加强资金预算 管理。从严控制存货和应收账款占用的资金规模，坚持“量入为出”和“无预算不支出”的原则， 加强经营活动现金流管理，增强资金保障能力，不断提高资产运行效率。7、继续推进低成本制造， 深入挖潜降本。有针对性的从十个方面开展降成本工作，与国内外先进企业对标，找出突出问题 和薄弱环节，全面提升公司成本管理水平。8、坚持质量效益型道路，树立质量优先意识。继续开 展十大重难点攻关、十大新技术应用和十大技术集成等工作，通过工艺技术创新提升制造能力， 强化质量一贯制管理，着力解决质量不稳定问题，坚决杜绝不符合用户要求的产品出厂。 (四) 可能面对的风险 2015年，公司根据《中央企业全面风险管理指引》（国资发改革〔2006〕108号）及《关于 2016年中央企业开展全面风险管理工作有关事项的通知》（国资厅发改革〔2015〕53号）的有关 要求，进一步加强全面风险管理体系建设，不断提高风险管控能力，建立起了以良好公司治理为 基础，构建业务部门、风险管理部门和内部审计机构三道防线的风险管理理念。 2016年，为切实提高公司风险管控水平，提高风险防范能力，公司通过开展风险辨识和风险 评估，对公司前期梳理出的69项风险进行了评估，共评估出2项重大风险、22项重要风险、35 项一般风险，同时由风险主责部门填报了风险应对措施及落实情况。两项重大风险分别为现金流 风险和工程招标采购风险。 关于现金流风险，关键成因主要包括：①国家宏观调控政策、监管要求发生变化、资金市场 供需不平衡；②受钢铁行业严重产能过剩等影响，公司钢铁主业盈利空间进一步收窄，市场需求 不足；③银行承兑汇票数额过大无法及时兑现，公司现金流不足；④公司规模持续扩张，总体投 资额度仍然较高；⑤公司收支缺口和前期负债本息处于高位；⑥投资收益与可行性研究预测出现 较大偏差；⑦原材料采购量过大占用大量流动资金，将会造成公司现金流不足；⑧产成品滞销货 物库存量过高不能及时变现，会造成公司现金流不足；⑨应收账款比例过高、信用销售逐年增加， 现金回收不及时。 针对上述风险，公司采取了如下措施以主动预防现金流风险：一是建立月资金预算和资金收 支日报制度。二是确定现金的最佳持有额度。三是充分利用应付账款和应付票据，合理延长支付 时间。四是建立风险预测体系，控制负债比率，采用资本总成本比较法，选择总成本较低的最佳 融资组合，进行现金流量分析，保证偿还债务所需资金的充足。 关于工程招标采购风险，关键成因主要包括：①投标人出现不正当行为。部分招标项目由于 市场上具备资质的投标单位较少，招标采购过程中，部分投标人可能高价围标、串标；部分投标 人低于成本价竞标；②投标人中标后将工程转包或分包给专业资质较差的单位，影响工程质量和 安全生产；③供应商评审和分级管理制度执行过程中，缺乏有效制度和机制，无法有效屏蔽对之 前的不良供应商；④市面上项目所需设备的供应商稀缺，供货的设备质量难以达到项目所需的高 标准。 针对该风险，公司认真研究制定了一系列应对措施：一是着力推行“三大一统一”的招标管 理模式。即“工程大标段、工艺大成套、设备大归类、统一大谋划”，以大格局大智慧思路和行 为进行工程管理；强化“四要素落实”，即“方案要定：从产品大纲入手落实到工艺装备；界面 要清：从工艺装备入手，落实到标段；数量要准：从标段入手，落实到预算价格；价格要明：从 预算价格入手落实到合同。”在建安工程招标中，标段的划分易大不易小，这样有利于集中力量 和集中施工资源，保证工程建设迅速、有序、高效的开展。设备招标则根据设备类型进行大归类， 分为大标段，进行功能采购不指定品牌。招标邀请专业技术力量强、影响力大、品牌响的企业参 加，这样一方面可以保证最好的产品在招标范围内，另一方面可以避免技术不过关的企业恶意竞 标。二是加强招标前设计优化的管理，通过优化设计、优化措施方案来控制投资，并根据概算合 理调整计划投资。三是对设备采购和建安工程坚持公开招标，在制定招标文件环节，对项目的风 险进行评估，明确合同条款细则。 四、公司因不适用准则规定或特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明 □适用 √不适用 第五节 重要事项 一、普通股利润分配或资本公积金转增预案 (一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况 报告期内，公司实施了2014年度利润分配方案。公司2014年度利润分配方案经2015年5 月28日召开的公司2014年年度股东大会审议通过。本次分红派息以公司实施利润分配的股权登 记日总股份数10,093,779,823股为基数，向全体股东每10股派发现金红利人民币0.5元（含税）， 共计派发现金红利总额人民币504,688,991.15元。本次分红派息的股权登记日为2015年6月18日； 除息日为2015年6月19日；现金红利发放日为2015年6月19日。截至本报告期末，公司已实 施完成了2014年度利润分配方案。 (二) 公司近三年（含报告期）的普通股利润分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案 单位：元 币种：人民币 分红 年度 每10股 送红股数 （股） 每10股 派息数 (元)（含 税） 每10股 转增数 （股） 现金分红的数额 （含税） 分红年度合并报表 中归属于上市公司 股东的净利润 占合并报表中 归属于上市公 司股东的净利 润的比率(%) 2015年 0 0 0 0 -7,514,801,773.88 0 2014年 0 0.5 0 504,688,991.15 1,257,435,863.88 40.14 2013年 0 0.2 0 201,875,596.46 561,041,368.88 35.98 (三) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配预案的， 公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划 □适用 √不适用 二、承诺事项履行情况 √适用 □不适用 (一) 公司、股东、实际控制人、收购人、董事、监事、高级管理人员或其他关联方在报告期内 或持续到报告期内的承诺事项 承诺背景 承诺 类型 承诺方 承诺 内容 承诺时间及期限 是否 有履 行期 限 是否 及时 严格 履行 与股改相关的承 诺 解决同业竞 争 武汉钢铁（集 团）公司 当股份公司在任何已发行股份于证券交易所上市的期间，如集团公司在股份公 司的已发行股本中实益拥有不少于30%的股份（或根据有关证券交易所的规定 或任何其它有关法律或规定集团公司被视为股份公司的控股股东），集团公司 及非上市集团的任何其它成员将不会在中国境内或境外，以任何方式（包括但 不限于由其单独经营，通过合资经营或拥有另一公司或企业股份或其它权益） 参与任何与（或可能与）股份公司及/或子公司之商业活动构成竞争之任何商业 活动。 1998年3月3日， 持续有效 否 是 收购报告书或权 益变动报告书中 所作承诺 解决同业竞 争 武汉钢铁（集 团）公司 在与武钢股份签署的《钢铁主业收购协议》中作出了相关不竞争承诺，重申其 与武钢股份于1998年3月3日签署的《资产重组协议》中的不竞争承诺仍然有 效。 与重大资产重组 相关的承诺 解决同业竞 争 武汉钢铁（集 团）公司 武汉钢铁（集团）公司未来如实质性获得从事与武汉钢铁股份有限公司同类业 务的商业机会，且该等商业机会所形成的资产和业务与武汉钢铁股份有限公司 可能构成潜在同业竞争，武汉钢铁（集团）公司承诺：（1）在武汉钢铁股份有 限公司提出要求时，武汉钢铁（集团）公司将向武汉钢铁股份有限公司出让该 等商业机会或该等商业机会所形成的出资、股份或权益，在同等条件下给予武 汉钢铁股份有限公司优先受让的权利。（2）采取其他有效措施避免和消除同业 竞争。 2007年3月12日， 持续有效 否 是 与首次公开发行 相关的承诺 资产注入 武汉钢铁（集 团）公司 本公司将尽最大努力逐步促使控制的其他钢铁主业相关业务达到上市条件，在 相关业务达到上市条件且注入符合武钢股份中小股东利益，操作合法合规的前 提下，本次配股完成后，本公司承诺将在5年内将成熟的其他钢铁主业相关业 务通过适当方式注入武钢股份。 2010年12月23 日，至2016年4 月 是 是 与再融资相关的 承诺 其他 武汉钢铁（集 团）公司 在国际商标工作注册完成后，本公司将尽快完成商标转让工作。 2010年10月14 日，持续有效 否 是 与股权激励相关 的承诺 解决同业竞 争 武汉钢铁（集 团）公司 2013年7月25日，武钢集团出具《关于避免同业竞争的承诺函》，承诺："一、 对本公司目前已投资、重组但尚未整合进入武钢股份的钢铁业务资产，以及本 公司未来可能获得的与武钢股份相同或相似业务机会，本公司将密切关注相关 资产或投资机会的进展成熟情况，如该等机会可能构成与武钢股份的实质性同 业竞争，且整合将有利于武钢股份全体股东利益时，本公司将切实履行相关避 免同业竞争的承诺，及时启动整合安排；二、如未来时机成熟、且得到武钢集 团昆明钢铁股份有限公司其它股东支持时，本公司将遵循有利于提升武钢股份 中小股东利益的原则，择机将武钢集团昆明钢铁股份有限公司与武钢股份进行 整合，避免同业竞争；三、如未来广西钢铁集团有限公司下属防城港项目进入 主体项目投资建设的实施阶段，本公司将遵循有利于提升武钢股份中小股东利 益的原则，通过委托管理、资产出售或其它适当方式将防城港项目与武钢股份 进行整合，避免同业竞争；四、如未来本公司完成对广西柳州钢铁（集团）公 司的整合工作并实现对其实质性控制，本公司将根据此前出具的承诺及法律法 规的要求，遵循有利于提升武钢股份中小股东利益的原则，采取如股权整合、 资产出售等适当方式与武钢股份进行整合，避免同业竞争。" 2013年7月25日， 持续有效 否 是 其他承诺 其他 武汉钢铁（集 团）公司 2010年11月12日，武钢集团在武钢股份配股时出具了确保武钢股份在武钢集 团财务有限责任公司存款及结算资金安全的《承诺函》，承诺：（1）依法加强 管理，确保财务公司依法经营，保障武钢股份在财务公司存款及结算资金的安 全；（2）如武钢股份在财务公司的存款及结算资金产生风险，武钢集团将保证 武钢股份的资金安全，并代财务公司全额偿付。 2010年11月12 日，持续有效 否 （未完）  |