[年报]东方精工:2015年年度报告
广东东方精工科技股份有限公司 2015年年度报告 2016年04月 第一节 重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人唐灼林、主管会计工作负责人涂海川及会计机构负责人(会计主管人员)涂海 川声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议 未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名 黄滨 独立董事 因公 郝世明 本年度报告中所涉及未来经营业绩的预计等前瞻性陈述均属于公司计划性事项，不构成 公司对投资者的实质性承诺，存在一定的不确定性，敬请投资者注意投资风险。 公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅第四节管理层讨论与分析中 公司未来发展的展望部分所提出的可能面对的风险因素及对策部分的内容。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ......................................................................................................... 2 第二节 公司简介和主要财务指标 ..................................................................................................... 2 第三节 公司业务概要 ......................................................................................................................... 6 第四节 管理层讨论与分析 ............................................................................................................... 10 第五节 重要事项............................................................................................................................... 28 第六节 股份变动及股东情况 ........................................................................................................... 39 第七节 优先股相关情况 ................................................................................................................... 45 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ........................................................................... 46 第九节 公司治理............................................................................................................................... 51 第十节 财务报告............................................................................................................................... 57 第十一节 备查文件目录 ................................................................................................................. 148 释义 释义项 指 释义内容 公司、东方精工 指 广东东方精工科技股份有限公司 佛斯伯、意大利佛斯伯、意大利Fosber、Fosber S.p.A. 指 意大利Fosber S.p.A.公司 佛斯伯（佛山）、亚洲佛斯伯、Fosber合资公 司、广东佛斯伯 指 广东佛斯伯智能设备有限公司 百胜动力 指 苏州百胜动力机器股份有限公司 顺益投资 指 苏州顺益投资有限公司公司 意大利弗兰度集团、FERRETTO 指 意大利Ferretto Group S.p.A公司 广东弗兰度公司 指 广东弗兰度智能物流系统有限公司 Fosber 美国 指 Fosber Container Machinery LTD. Fosber 天津 指 佛斯伯（机械）天津有限公司 香港东方、东方精工（香港） 指 东方精工（香港）有限公司 荷兰东方、东方精工（荷兰） 指 Dong Fang Precision(Netherland)Cooperatief U.A. 嘉腾机器人 指 广东嘉腾机器人自动化有限公司 瓦楞纸箱 指 瓦楞纸板经过印刷、开槽、模切、钉箱或粘箱制成瓦楞纸箱；瓦楞纸 箱是一种应用最广、最多的包装制品，用量一直是各种包装制品之首。 瓦楞纸板生产线 指 卷筒原纸经过压制瓦楞、上胶、粘合定、分纸压线、横切成规格纸板 等工序构成的流水作业线，主要由湿部设备和干部设备两个相对独立 的工艺段组成 AGV、搬运机器人 指 装备有电磁或光学等自动导引装置，能够沿规定的导引路径行驶，具 有安全保护以及各种移载功能的运输车。 EDF 指 意大利EDF Europe s.r.l.公司 欧德佛 指 佛山市南海欧德佛智能设备有限公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 交易所 指 深圳证券交易所 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2015年度 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 东方精工 股票代码 002611 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 广东东方精工科技股份有限公司 公司的中文简称 东方精工 公司的外文名称（如有） GUANGDONG DONGFANG PRECISION SCIENCE & TECHNOLOGY CO.,LTD 公司的外文名称缩写（如有） VMTDF 公司的法定代表人 唐灼林 注册地址 广东省佛山市南海区狮山镇强狮路2号 注册地址的邮政编码 528225 办公地址 广东省佛山市南海区狮山镇强狮路2号 办公地址的邮政编码 528225 公司网址 http://www.vmtdf.com/ 电子信箱 securities@vmtdf.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 杨雅莉 肖重庆 联系地址 广东省佛山市南海区狮山镇强狮路2号 广东省佛山市南海区狮山镇强狮路2号 电话 0757-86695489 0757-86695489 传真 0757-81098937 0757-81098937 电子信箱 securities@vmtdf.com securities@vmtdf.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 《中国证券报》、《证券时报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 公司证券部 四、注册变更情况 组织机构代码 914406002318313119 公司上市以来主营业务的变化情况（如 有） 无变更 历次控股股东的变更情况（如有） 无变更 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 深圳市福田区香梅路1061号中投国际商务中心A栋16楼 签字会计师姓名 陈卫武、卢志清 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 □ 适用 √ 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 √ 适用 □ 不适用 财务顾问名称 财务顾问办公地址 财务顾问主办人姓名 持续督导期间 中信建投证券股份有限公司 深圳市福田区益田路6003号荣超 商务中心B座22层 王庆华、李林 2015年12月31日 六、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2015年 2014年 本年比上年增减 2013年 营业收入（元） 1,294,785,921.22 1,190,269,651.33 8.78% 365,359,516.91 归属于上市公司股东的净利润 （元） 64,838,185.14 84,106,447.12 -22.91% 56,129,992.28 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润（元） 53,691,482.96 82,978,933.03 -35.30% 63,911,979.14 经营活动产生的现金流量净额 （元） 117,562,299.73 42,531,912.71 176.41% 63,975,174.04 基本每股收益（元/股） 0.11 0.15 -26.67% 0.31 稀释每股收益（元/股） 0.11 0.14 -21.43% 0.31 加权平均净资产收益率 7.20% 10.07% -2.87% 7.20% 2015年末 2014年末 本年末比上年末增减 2013年末 总资产（元） 2,489,034,019.82 1,965,360,165.97 26.65% 958,389,629.27 归属于上市公司股东的净资产 （元） 909,579,968.84 892,747,622.46 1.89% 802,550,258.38 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 222,358,451.97 262,176,802.59 352,615,062.88 457,635,603.78 归属于上市公司股东的净利润 7,960,207.43 18,036,452.14 10,541,138.29 28,300,387.28 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 2,881,440.63 17,226,569.27 7,852,151.93 25,731,321.13 经营活动产生的现金流量净额 38,740,386.38 39,917,614.80 -622,676.13 39,531,248.18 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2015年金额 2014年金额 2013年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） 231,358.33 678,835.23 42,991.27 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 切相关，按照国家统一标准定额或定量享 受的政府补助除外） 12,630,046.14 4,463,164.25 1,244,262.00 企业重组费用，如安置职工的支出、整合 费用等 -1,815,430.37 -12,305,651.66 除同公司正常经营业务相关的有效套期保 值业务外，持有交易性金融资产、交易性 1,026,318.85 金融负债产生的公允价值变动损益，以及 处置交易性金融资产、交易性金融负债和 可供出售金融资产取得的投资收益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 992,582.54 213,468.36 562,335.35 其他符合非经常性损益定义的损益项目 1,968,857.07 减：所得税影响额 2,447,763.04 1,166,387.45 -705,219.11 少数股东权益影响额（税后） 1,285,840.64 1,246,135.93 合计 11,146,702.18 1,127,514.09 -7,781,986.86 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 新一代信息技术与制造业深度融合，正在引发影响深远的产业变革。2015年，我国相继发布《中国制造2025》及“十 三五规划”，指明将重点实施制造强国战略，智能制造是重中之重。2015年，佛山获批成为“国家制造业转型升级综合改革 试点”，也将智能制造作为实现制造业转型升级的主攻方向。这意味着智能制造相关行业不仅将成为国家重点扶持和发展的 产业，而且是推动我国经济转型升级、创新发展以及实现“制造强国”的中坚力量，而佛山的制造业企业更将迎来重大发展 机遇。 公司以“智能制造”为战略愿景和业务核心，主营业务主要划分为智能包装设备、智能自动化设备、高端核心零部件 三大板块。2015年度，公司继续围绕公司的第二个“五年战略”和年度经营计划开展各项业务活动，主要业务板块的布局和 经营情况如下： （一）智能包装设备 报告期内，公司智能包装设备的业务以“智能瓦楞纸箱包装自动化设备”的设计、研发、生产、销售与服务为主营产 业，已经拥有东方精工佛山总部、意大利Fosber、美国Fosber、广东佛斯伯智能设备有限公司、佛山市南海欧德佛智能设备 有限公司等五个制造主体。 1、主要产品 公司在智能瓦楞纸箱包装自动化设备的业务范围已从上市初期的瓦楞纸箱印刷设备，拓展到包括上下游设备在内的全 产业链制造服务提供商。具体产品为：智能全自动瓦楞纸板生产线、智能全自动瓦楞纸箱印刷联动线（包括多色成套印刷开 槽模切机、预送纸机、清废传送设备、智能堆垛设备、粘箱设备等）。 智能瓦楞纸包装自动化设备的全产业链布局图 下游设备 上游设备 瓦楞纸箱印刷机械行业 全自动瓦楞纸箱印刷成套设备 智能瓦楞纸板生产线 多色成套 印刷开槽模切机 印后设备 印前设备 智能物流设备系统 2、市场地位 公司的智能瓦楞纸箱包装自动化设备定位中高端主流市场，放眼国际化布局，通过近几年内生和外延的拓展，已经在 亚洲（中国）、欧洲（意大利）、美洲（美国）分别拥有从研发、生产到销售为一体的制造型企业，全产业链的产品组合满 足了客户由单台设备到成套设备的一站式采购需求，是国内同行业的龙头企业，目前在国际市场的综合排名也跻身前三。 3、行业前景 首先，随着电子商务的迅猛发展以及国际范围内对循环经济的倡导，市场对以瓦楞包装产品为代表的纸包装产品的需 求量不断攀升；其次，考虑到人口红利消失，劳动人成本上升，中国的制造业企业普遍面临生产设备的升级换代需求；再次， 欧洲、北美和日本等地有70%以上的瓦楞纸箱厂都已经实现了工业自动化，而在中国这一数字还不到5%。这三个因素都决 定了中高端智能自动化瓦楞纸箱包装设备有巨大的市场空间。 具体到中国市场的现状，目前国内大约有两万家瓦楞纸箱厂，瓦楞纸板生产线的保有量约6000条，现在已经进入更新 换代的过程中，预计10年-20年后，高速宽幅智能自动化瓦楞纸板生产线的保有量约在2000条-3000条左右（每条生产线的价 值约为2000万-2500万），每条纸板生产线需搭配4台-6台智能自动化瓦楞纸箱印刷联动线产品（每条联动线产品的价值约为 600万-1000万）。公司在产品库方面已经构建了智能装备和成套自动化设备的战略布局，应对制造业转型升级的大趋势。 （二）智能自动化设备 报告期内，公司智能自动化设备的业务以智能物流仓储设备为主营产业。公司在2014年和2015年先后参股广东嘉腾机 器人自动化有限公司、意大利Ferretto集团，以控股方式和意大利Ferretto共同设立的广东弗兰度智能物流系统有限公司也于 2016年1月注册完成。主要产品包括AGV搬运机器人、自动垂直升降式仓储货柜、自动回转式仓储货柜、智能自动化立体仓 库等包含全套软件和现场实施在内的智能物流仓储系统解决方案。 1、市场地位 嘉腾机器人成立于2001年，是中国工业机器人十大品牌商之一、德国物流联盟成员BVL，自2005年以来一直聚焦无人 搬运技术的自主研发。嘉腾机器人的AGV 产品涵盖激光导航、惯性导航、磁导引、自然导航等多种导航方式，已拥有50余 项专利或著作权。目前，已有超过50家财富500强企业选用嘉腾机器人的智能物流或智能制造解决方案，超过5000台嘉腾AGV 应用于世界各地的企业。客户涵盖广汽集团、本田、丰田、大众等知名汽车生产商，华为、美的、海信、联想、纬创资通等 通信、电子、电器类公司的国内外工厂或仓库，及南车等交通、电力、航空、食品等众多领域的世界级公司。 意大利Ferretto集团已有60年历史，是一家能够为客户提供从项目评估到软件、硬件设计、制造以及现场安装到售后服 务的智能仓储物流系统整体解决方案提供商，在意大利自动化仓储物流市场排名第三位，也是全球知名的智能仓储物流系统 解决方案提供商之一。弗兰度集团设计制造的自动垂直升降式仓储货柜、自动回转式仓储货柜和自动立体仓物流系统广泛应 用于机械制造业、食品饮料业、医药行业、烟草行业、时装加工业、军工、电子行业以及目前正蓬勃发展的电子商务等领域。 2、行业前景 嘉腾机器人的AGV搬运机器人与弗兰度集团的智能自动化立体仓储产品形成战略组合之后，打开了公司在智能物流仓 储系统这个方向上全新的市场发展空间。智能物流是“工业4.0”的三大主题之一，也是智能制造体系的核心组成部分。智 能物流系统主要包括物流工程建设项目中的由仓库、输送、拣选、搬送、软件、及项目规划等软硬件集成的系统。从行业应 用来看，智能物流仓储产品在“智能工厂”建设中所占的价值量也较高。以公司智能自动化瓦楞纸箱设备的下游客户瓦楞纸 箱厂为例，在智能自动化瓦楞纸板生产线和智能自动化瓦楞纸箱印刷联动线这些生产设备上的投入，基本上等同于在智能物 流仓储产品上的投入。 近年来，中国智能物流装备行业步入快速发展期，诸如大福（中国）物流设备有限公司、德马泰克物流系统（苏州） 有限公司、胜斐迩仓储系统（昆山）有限公司、昆明昆船物流信息产业有限公司、沈阳新松机器人自动化股份有限公司、今 天国际物流技术股份有限公司等同行企业都取得了显著的市场增长。预计该市场2015年市场规模在600亿左右，过去五年的 复合增速高达30%，未来有望成长为一个千亿元容量的大市场。 （三）高端核心零部件 报告期内，公司高端核心零部件板块的业务以动力设备为主营产业。2015年7月，公司控股收购的苏州百胜动力机器 股份有限公司交割完成。苏州百胜是一家专业化生产舷外机、发电机、水泵和发动机的生产厂商，以技术含量高的舷外机为 主要产品，是集研发、制造、销售和服务为一体的国家级高新技术企业。舷外机可广泛应用于休闲娱乐业（游艇、快艇等）、 海事巡逻（巡逻艇等）、军事用途（冲锋艇、登陆艇）、渔业和水上交通运输业。 1、市场地位 百胜动力在小马力舷外机方面具有明显的竞争优势，随着环保节能的中大马力电子燃油喷射舷外机的研发成功和批量 生产，在大马力舷外机上也将具有明显的竞争优势。百胜动力的所有产品均自主研发，并通过ISO9001国际质量体系认证、 欧盟CE认证，完全满足美国环保署（EPA）2012年规定的最新排放标准。公司目前月产量可达1.5万台，是中国最大的舷外 机专业生产制造商和出口商，其生产规模在全球舷外机生产企业中排名前列，销售量约占全球舷外机市场需求量的6%左右。 2、行业前景 据统计，欧美等发达国家的游艇/人口比例一般在1:20之内，随着消费观念的转变和人均收入的稳定增长，亚洲等新兴 市场区域（特别是中国）将逐渐成为舷外机及其应用行业的主要市场，这对百胜动力和公司而言，都是拓展产业链成长空间 的极好机会。公司将充分运用上市公司的资金优势和在国际市场的优质资源，使百胜动力参与到更大范围的国际市场竞争中， 快速缩短与国际先进同行的差距。未来，公司还将利用百胜动力这一平台发展从核心部件（舷外机）到整体产品（游艇、快 艇等）、休闲娱乐会所等全产业链布局，形成百胜动力新的利润增长点，也为公司未来的快速发展保驾护航。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 长期股权投资较去年同期增加142.80%，主要系2015年10月，公司以欧元1084万取得意大利 弗兰度集团40%股份完成交割，详情请见公司指定媒体披露的公告。公告编号：2015-044。 固定资产 固定资产净值较去年同期增加24.77%，主要系2015年7月，公司合并了苏州百胜动力机器股 份有限公司的报表所致。 无形资产 无形资产净值较去年同期增加4.84%，主要系2015年7月，公司合并了苏州百胜动力机器股份 有限公司的报表所致。 在建工程 在建工程较去年同期减少100%，主要系公司在建工程减少的976,392.83 元是Fosber S.p.A. 2014 年期末的在建工程本期已经转为固定资产。 应收帐款 应收账款较去年同期增加31.43%，主要系合并了百胜动力应收账款所致。 预付账款 预付账款较去年同期增加74.58%，主要系合并了百胜动力预付账款所致。 应收利息 应收利息较去年同期增加96.70%，主要系公司于2014年3月存在银行用于3年期内保外贷的 保证金产生的存款利息所致。 其他流动资产 其他流动资产较去年同期增加173.89%，主要系Fosber S.p.A.本年预缴税金增加所致。 商誉 商誉较去年同期增加103.58%，主要系公司于2015年7月收购了百胜动力，购买价高于其净资 产的公允价产生的商誉所致。 2、主要境外资产情况 √ 适用 □ 不适用 资产的具体内 容 形成原因 资产规模 所在地 运营模式 保障资产安 全性的控制 措施 收益状况 境外资产占 公司净资产 的比重 是否存在重 大减值风险 持有Fosber S.p.A.60%股权 并购投资 603,370,418.76 意大利 自产自销 运营管理及 业绩承诺 良好 19.93% 否 持有Ferretto S.p.A. 40%股权 参股投资 336,319,972.53 意大利 自产自销 运营管理及 业绩承诺 良好 5.69% 否 三、核心竞争力分析 公司自成立以来，在技术研发、产品升级等方面均有所创新，并依托资本市场成功实现了公司战略的外延式拓展，形成 了较为明显的核心竞争力，为实现未来可持续发展奠定了较为坚实的基础。 1、坚持内生式 + 外延式的国际化、三大板块发展战略 2014年以前，公司资产集中在中国，且主营业务单一。伴随着中国过去30年经济高速发展，公司也处于上升通道中，但 近年来中国经济增速已经放缓，国家政策也把经济发展的重点放在了产业转型升级上。在国内外激烈的市场竞争压力之下， 为了降低公司的经营风险，“全球资产均衡配置”的国际化、多板块发展战略是公司的必然选择。 公司已有的产业工厂，均以成本最优化、效率最大化为出发点，通过推进研、产、供、销、服务五大环节的协同管理， 完善产品标准化体系，制定系统的产品规划，持续推进产业和营销网络在全球的布局，夯实公司内生发展的推动力。 公司上市以来，围绕“智能包装设备”、“智能自动化设备”和“高端核心零部件”三个业务核心板块，在符合公司长 远发展战略的前提下，选择细分行业排名前列、盈利能力稳定、有助于提高投资者权益的项目，借助资本平台实现了公司的 外延式发展。未来公司还将继续秉承统筹规划和谨慎的原则，使公司既保持快速增长，同时能够实现稳健安全的可持续发展 目标。 2、新技术和新产品研发的持续投入 东方精工集团的母公司是一家专注于自动化瓦楞纸箱印刷设备的高新技术企业，控股子公司百胜动力是一家专业化生产 舷外机、发电机、水泵和发动机的国家级高新技术企业，控股子公司意大利Fosber集团在智能自动化瓦楞纸板生产线设备领 域拥有排名全球第二的国际品牌。 技术创新是公司长远发展的源动力，公司在经营发展过程中，一直高度注重技术研发和自主创新。公司的核心技术均来 自于自主研发，公司在新技术、外观设计和加工工艺等方面形成了大量的专利与非专利技术。报告期内，公司拥有138项国 内专利技术，其中包括16项发明专利、83项实用新型专利，39项外观设计专利，并拥有93项国外专利技术。 公司在国内和欧洲均设有研发机构，并将继续建立全球化的研发体系，专注于中高端产品的研发，持续丰富智能自动化 瓦楞纸箱包装设备的产品线；公司以并购海外优质企业为契机，用合资公司的联合研发团队充分协调内外部资源，确保前沿 技术的落地，不断开发有竞争力的新产品满足客户的实际需求；公司希望通过对智能自动化设备和高端核心零部件业务的进 一步研发投入和布局，能够作为领导者来引导制造业企业的转型升级。 3、主流市场和主流产品的差异化竞争策略 公司所在行业厂商众多，竞争激烈。公司致力于成为所在行业的市场领导者，通过成本优势和规模经济形成的行业壁垒， 把注意力放在核心业务和核心优势上，形成企业的核心竞争力，不断提升自身的市场占有率。 经过在研发上持续有效的投入，公司的智能自动化瓦楞纸箱包装设备在质量、性能、产品的丰富性上已经达到领先国内 竞争对手，与国外竞争对手的技术能力也比较接近的水平，并具有深厚的市场基础。 今后，公司将在充分了解市场、了解客户需求、了解竞争对手、了解外在机会与风险以及市场和技术发展态势的基础上， 根据公司自身的情况和发展方向，制定出既可以把握市场机会，又能满足消费者需要的产品规划，充分利用现有的市场优势， 更加专注于中国、欧洲、美国这三个主流市场上的高端客户，聚焦专业化，与客户建立长期、稳定的合作关系。 第四节 管理层讨论与分析 一、概述 近年来，全球产业竞争格局正在发生重大调整，我国经济发展进入新常态。在新一轮经济发展的浪潮中，我国制造业 面临发达国家和其他发展中国家“双向挤压”的严峻挑战，面临巨大挑战和机遇。公司积极落实第二个“五年战略”的发展 战略及年度经营计划，2015年度，公司实现营业收入12.95亿元，同比增长8.78%；实现净利润8,432.72万元，同比下降23.02%； 归属于母公司净利润6,483.82万元，同比下降22.91%。 报告期内，公司管理层继续放眼全球，加紧战略部署，努力化挑战为机遇，通过国内外并购及战略合作不断深化 “国 际化”资源配置、“全产业链”延伸和业务板块的“战略”转型，为公司实现跨越式发展奠定扎实基础。 1、持续运营 2015年是公司总部新工厂启用第一年，公司上下开源节流，团结务实，在生产经营顺利过渡的同时，SAP系统（第一 期）于10月成功上线，不但满足了公司对业务和数据管控的统一化、标准化和规范化管理要求，而且有效提升了公司的信息 化管理水平和同行业竞争力。 2015年度，意大利Fosber集团经营稳健，实现营业收入93,835.12万元，实现净利润4,404.11万元。公司2014年完成并购 后，不但继续保持意大利Fosber在团队、运营方面的稳定性，而且持续加大对意大利Fosber研发及客户服务方面的投入，使 其始终保持了在高速宽幅瓦楞纸板生产线领域全球第二的行业地位，国际竞争力不断加强。 东方精工以控股方式和意大利Fosber共同出资设立的合资公司——广东佛斯伯智能设备有限公司已于2014年落地佛山。 报告期内，通过合资公司对意大利图纸和技术的转化，智能全自动瓦楞纸板生产线的“混合线”产品在2015年下半年开始对 外销售；另一款针对亚洲市场设计、研发的“亚洲线”产品也在加紧各项工作的筹备，其中的“干部”已经完成设计并完成 样机调试阶段，“湿部”的研发设计仍在进行当中，预计整机产品在2017年上半年面世。 随着合资公司新产品的研发落地，公司东方精工集团的高速宽幅瓦楞纸板生产线将拥有完整的产品库：（1）针对欧 美市场，2.5米/2.8米纸板宽幅，250米-450米/分钟的运行速度；（2）针对亚洲市场，2.2米/2.5米/2.8米纸板宽幅，250米-350 米/分钟的运行速度。 2、重大投资 2015年2月，公司以控股方式与意大利合作方共同投资设立的合资公司——佛山市南海欧德佛智能设备有限公司正式 成立，持续向市场推出与瓦楞纸箱印刷设备配套使用的印前印后自动化设备； 2015年7月，完成控股收购中国苏州的百胜动力公司80%股份，成功开启公司第三个业务板块“高端核心零部件”的布 局； 2015年10月，完成参股收购意大利Ferretto集团40%股份，加速推进智能物流仓储设备平台的搭建。 3、非公开发行股票 报告期内，公司实施了非公开发行股票，发行方案分别经2014年12月12日第二届董事会第十九次会议、2014年12月30 日的2014年第三次临时股东大会、2015年5月25日第二届董事会第二十五次会议、2015年6月12日的2015年第二次临时股东大 会、2015年6月24日第二届董事会第二十六次会议的审议通过。 2015年9月9日，经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）发行审核委员会审核通过；2015年12月29日， 公司领取了中国证监会出具的《关于核准广东东方精工科技股份有限公司非公开发行股票的批复》（证监许可[2015]3094号） 并进行了公告。 本次非公开发行的最终发行对象为唐灼林、建投投资有限责任公司、盛稷股权投资基金（上海）有限公司、西藏自治 区投资有限公司。公司对4名特定投资者定向发行人民币普通股（A股）61,274,509股，每股发行价8.16元，募集总金额为人 民币499,999,993.44元，扣除保荐承销费、会计师、律师等中介机构费用等发行费用13,005,338.38元后，实际募集资金净额为 人民币486,994,655.06元。募集资金主要用于补充流动资金及偿还银行贷款。经深圳证券交易所批准，本次非公开发行的股 票61,274,509股已于2016年3月4日在深圳证券交易所上市。 二、主营业务分析 1、概述 参见“管理层讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 1,294,785,921.22 100% 1,190,269,651.33 100% 8.78% 分行业 制造业 1,294,785,921.22 100.00% 1,190,269,651.33 100.00% 8.78% 分产品 成套印刷设备 199,914,563.87 15.44% 286,300,780.17 24.05% -30.17% 独立单元及配件 23,588,437.43 1.82% 44,531,109.70 3.74% -47.03% 瓦楞纸板生产线设 备 632,120,857.38 48.82% 637,799,821.23 53.59% -0.89% 零部件销售 219,637,048.12 16.96% 167,820,691.60 14.10% 30.88% 其他与主营业务相 关收入 66,783,396.23 5.16% 38,373,874.33 3.22% 74.03% 动力机设备 127,270,836.95 9.83% 其他业务收入 25,470,781.24 1.97% 15,443,374.30 1.30% 64.93% 分地区 华南 18,152,577.32 1.40% 65,417,514.73 5.50% -72.25% 华东 42,467,082.76 3.28% 43,710,178.31 3.67% -2.84% 华北 8,174,974.16 0.63% 21,039,718.72 1.77% -61.15% 西南 9,876,784.64 0.76% 54,066,963.60 4.54% -81.73% 华中 18,541,155.68 1.43% 26,615,858.52 2.24% -30.34% 亚洲 148,968,164.90 11.51% 115,610,168.96 9.71% 28.85% 欧洲 457,435,501.41 35.33% 433,540,859.37 36.43% 5.51% 美洲 470,627,314.63 36.35% 402,715,079.16 33.83% 16.86% 其他 120,542,365.72 9.31% 27,553,309.96 2.31% 337.49% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 制造业 1,294,785,921.22 971,811,590.51 24.94% 8.78% 12.16% -2.26% 分产品 成套印刷设备 199,914,563.87 136,398,979.80 31.77% -30.17% -25.52% -4.27% 瓦楞纸板生产线 设备 632,120,857.38 506,836,430.40 19.82% -0.89% 0.76% -1.32% 零部件销售 219,637,048.12 157,654,491.97 28.22% 30.88% 35.75% -2.58% 动力机设备 127,270,836.95 88,222,973.06 30.68% 分地区 亚洲 148,968,164.90 102,907,813.86 30.92% 28.85% 22.15% 3.79% 欧洲 437,625,652.91 340,067,576.47 22.29% 3.80% 3.86% -0.04% 美洲 470,627,314.63 366,931,664.07 22.03% 16.86% 24.03% -4.51% 其他 120,542,365.72 93,780,489.90 22.20% 337.49% 545.89% -25.10% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2015年 2014年 同比增减 瓦楞纸箱机械制造 业 销售量 台 202 211 -4.27% 生产量 台 206 211 -2.37% 库存量 台 4 0 动力机制造业 销售量 台 73,024 0 生产量 台 72,499 0 库存量 台 14,565 0 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 公司于2015年7月完成百胜动力的收购，因此增加合并百胜动力2015年7-12月业绩数据。 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元 行业分类 项目 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 制造业 瓦楞纸箱印刷成 套设备、瓦楞纸 板生产线设备、 部件及其他、动 力机设备 971,811,590.51 100.00% 866,435,842.40 100.00% 12.16% 单位：元 产品分类 项目 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 成套印刷设备 136,398,979.80 14.04% 183,122,857.15 21.14% -25.52% 独立单元及配件 15,379,616.81 1.58% 27,004,467.12 3.12% -43.05% 瓦楞纸板生产线 设备 506,836,430.40 52.15% 503,001,935.93 58.05% 0.76% 零部件销售 157,654,491.97 16.22% 116,138,225.60 13.40% 35.75% 其他与主营业务 相关成本 64,190,330.42 6.61% 36,809,572.78 4.25% 74.38% 动力机设备 88,222,973.06 9.08% 其他业务成本 3,128,768.05 0.32% 358,783.82 0.04% 772.05% 说明 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 与上年度财务报告相比，本期新增纳入合并范围内的子公司包括百胜动力和欧德佛。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 √ 适用 □ 不适用 本年度合并了百胜动力，在产品方面增加了舷外机及通机产品。 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 249,849,349.87 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 19.30% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 第一大客户 89,025,675.76 6.88% 2 第二大客户 54,752,467.09 4.23% 3 第三大客户 38,897,876.26 3.00% 4 第四大客户 34,928,344.18 2.70% 5 第五大客户 32,244,986.58 2.49% 合计 -- 249,849,349.87 19.30% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 68,060,508.50 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 7.00% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 供应商一 17,286,023.01 1.77% 2 供应商二 15,546,503.97 1.60% 3 供应商三 12,881,117.53 1.33% 4 供应商四 11,543,498.86 1.19% 5 供应商五 10,803,365.14 1.11% 合计 -- 68,060,508.50 7.00% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2015年 2014年 同比增减 重大变动说明 销售费用 87,827,744.62 85,483,918.12 2.74% 管理费用 124,312,013.66 86,259,873.46 44.11% 主要系合并了百胜动力管理费用所 致。 财务费用 4,036,807.14 -3,927,363.89 202.79% 主要系公司增加了并购贷款及经营 贷款所致。 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 公司历来重视新产品和新技术的开发和创新工作，将新产品研发作为公司保持核心竞争力的重要保证。 公司研发投入情况 2015年 2014年 变动比例 研发人员数量（人） 173 114 51.75% 研发人员数量占比 14.25% 12.23% 2.02% 研发投入金额（元） 27,686,902.55 27,580,642.64 0.39% 研发投入占营业收入比例 2.14% 2.32% -0.18% 研发投入资本化的金额（元） 0.00 0.00 资本化研发投入占研发投入 的比例 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2015年 2014年 同比增减 经营活动现金流入小计 1,288,087,597.31 999,785,791.92 28.84% 经营活动现金流出小计 1,170,525,297.58 957,253,879.21 22.28% 经营活动产生的现金流量净 额 117,562,299.73 42,531,912.71 176.41% 投资活动现金流入小计 18,761,976.60 2,894,769.41 548.13% 投资活动现金流出小计 270,250,157.74 542,628,126.34 -50.20% 投资活动产生的现金流量净 额 -251,488,181.14 -539,733,356.93 53.40% 筹资活动现金流入小计 244,737,729.94 448,196,066.99 -45.39% 筹资活动现金流出小计 104,600,810.60 206,715,826.64 -49.40% 筹资活动产生的现金流量净 额 140,136,919.34 241,480,240.35 -41.97% 现金及现金等价物净增加额 5,942,202.57 -260,916,568.33 102.28% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 1、公司经营活动现金流入增加28.84%主要系合并百胜动力经营活动现金流入所致 2、公司经营活动现金流出增加22.28%主要系合并百胜动力经营活动现金流出所致 3、公司经营活动产生的现金流量净额增加176.41%主要系母公司及Fosber S.p.A.收回货款较上年增加以及合并百胜动力经营 活动产生的现金流量净额所致 4、公司投资活动现金流入增加548.13%主要系母公司收回投资预付款所致 5、公司投资活动现金流出减少50.2%主要系去年同期公司收购Fosber S.p.A.支付约2.9亿元及投资嘉腾机器人支付0.49亿元以 及固定资产投资支付1.8亿元；本期收购百胜动力支付2亿元及参股Ferretto S.p.A. 约0.7亿元，因此比去年同期投资金额减少 所致。 6、公司投资活动产生的现金流量净额增加53.4%主要系去年同期公司收购Fosber S.p.A.支付约2.9亿元及投资嘉腾机器人支付 0.49亿元以及固定资产投资支付1.8亿元；本期收购百胜动力支付2亿元及参股Ferretto S.p.A. 约0.7亿元，因此比去年同期投 资金额减少所致。 7、公司筹资活动现金流入减少45.39%主要系去年同期收购Fosber S.p.A.荷兰筹资约3.26亿元及Fosber S.p.A.经营所需筹资约 1.18亿元；本期参股Ferretto S.p.A.荷兰筹资约0.6亿元及母公司和Fosber S.p.A.因经营需要筹资约1.7亿元，因此比去年同期筹 资减少所致。 8、公司筹资活动现金流出减少49.4%主要系公司归还贷款0.64亿及分配股利0.32亿所致。 9、公司筹资活动产生的现金流量净额减少41.97%主要系公司借款较去年同期减少的金额多于贷款较去年同期金额所致。 10、公司现金及现金等价物净增加额增加102.28%主要系本期公司经营活动现金净额较去年同期增加及投资活动较去年同期 减少所致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 3,289,304.20 2.87% 主要系公司投资Ferretto S.p.A.40%股权取得的收益 及投资嘉腾机器人20%股权 取得的收益 是 公允价值变动损益 1,026,318.85 0.89% 主要系Fosber S.p.A.衍生金 融资产获利所致 否 资产减值 7,966,455.53 6.94% 主要系母公司计提坏账准备 和存货跌价准备以及Fosber S.p.A.计提坏账准备和存货 跌价准备所致 否 营业外收入 16,154,402.76 14.07% 主要系母公司收到 1,002.59 万政府补助及Fosber S.p.A. 收到159.64万政府补助所致 否 营业外支出 2,300,415.75 2.00% 主要系Fosber S.p.A.发生了 217.28万额外货款及费用所 致 否 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2015年末 2014年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比 例 金额 占总资产比 例 货币资金 336,279,798.03 13.51% 329,334,595.46 16.76% -3.25% 主要系2015年度合并了百胜动力， 总资产基数增加，但货币资金与去年 同期基本持平。 应收账款 282,001,431.30 11.33% 214,570,586.51 10.92% 0.41% 主要系2015年度合并了百胜动力的 应收账款。 存货 362,977,575.52 14.58% 292,999,915.29 14.91% -0.33% 主要系2015年度合并了百胜动力的 应收账款。 长期股权投资 136,962,232.77 5.50% 56,410,186.25 2.87% 2.63% 主要系2015年度投资了Ferretto Group S.p.A.1,084万欧元。 固定资产 540,824,714.18 21.73% 433,451,383.88 22.05% -0.32% 固定资产增加主要系合并了百胜动 力的固定资产。 在建工程 976,392.83 0.05% -0.05% 短期借款 174,249,051.32 7.00% 113,934,302.16 5.80% 1.20% 主要系2015年度母公司因经营需要 增加了1.2亿短期借款，同时Fosber 归还了部分短期借款。 长期借款 385,493,994.03 15.49% 315,529,044.05 16.05% -0.56% 主要系2015年度荷兰东方为参股 Ferretto Group S.p.A.增加了884万欧 元长期借款。 2、以公允价值计量的资产和负债 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 期初数 本期公允价值 变动损益 计入权益的累 计公允价值变 动 本期计提的减 值 本期购买金额 本期出售金额 期末数 金融资产 2.衍生金融资 0.00 1,026,318.85 1,026,318.85 0.00 0.00 0.00 1,000,898.58 产 金融资产小计 0.00 1,026,318.85 1,026,318.85 0.00 0.00 0.00 1,000,898.58 上述合计 0.00 1,026,318.85 1,026,318.85 0.00 0.00 0.00 1,000,898.58 金融负债 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 479,011,968.00 347,390,510.57 37.89% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 被投资 公司名 称 主要业务 投 资 方 式 投资金额 持股比 例 资 金 来 源 合作方 投 资 期 限 产 品 类 型 截至 资产 负债 表日 的进 展情 况 预 计 收 益 本期投资盈 亏 是 否 涉 诉 披露 日期 （如 有） 披露索引 （如有） Ferretto Group S.p.A. 研发生产及销 售智能物流仓 储设备 收 购 76,911,968.00 40.00% 银 行 贷 款 及 自 筹 资 金 Riccardo Ferretto、 Paola Ferretto、Gian Carlo Ferretto 无 限 期 参 股 投 资 已经 全部 过户 0.00 2,262,308.21 否 2015 年10 月23 日 2015-044 百胜动 力 生产销售通 机、舷外机及 其配件并提供 售后服务 收 购 400,000,000.00 80.00% 自 筹 资 金 香港捷电有 限公司 无 限 期 控 股 投 资 已经 全部 过户 0.00 24,415,416.08 否 2015 年07 月14 日 2015-031 欧德佛 研发、加工、 制造、销售全 新 设 2,100,000.00 70.00% 自 筹 香港专胜有 限公司 无 限 控 股 已经 完成 0.00 1,677,997.72 否 套瓦楞纸箱设 备、智能物流 系纨及其相关 配件，并提供 上述产品售后 服务。 资 金 期 投 资 注资 合计 -- -- 479,011,968.00 -- -- -- -- -- -- 0.00 28,355,722.01 -- -- -- 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金 总额 本期已使 用募集资 金总额 已累计使 用募集资 金总额 报告期内 变更用途 的募集资 金总额 累计变更 用途的募 集资金总 额 累计变更 用途的募 集资金总 额比例 尚未使用 募集资金 总额 尚未使用 募集资金 用途及去 向 闲置两年 以上募集 资金金额 2011 首次公开 发行 49,200.06 3,790.74 48,965.56 3,683.48 3,683.48 7.49% 3,225.77 仍存放于 募集资金 专用账户 0 合计 -- 49,200.06 3,790.74 48,965.56 3,683.48 3,683.48 7.49% 3,225.77 -- 0 募集资金总体使用情况说明 截至2015年12月31日，公司募集资金累计投入的金额为48,965.56万元，其中：（1）以前年度投入募集资金项目的金额 为45,174.81万元，其中：本公司置换募集资金到位之前利用自有资金先期投入募集资金项目的金额为6,333.09万元；募 集资金到位后直接投入募集资金项目的金额为38,841.72万元；（2）本年度直接投入募集资金项目的金额为3,790.74 万元。 截至2015年12月31日止，累计收到的银行存款利息扣除银行手续费等的净额为2,991.26万元，募集资金余额为人民币 3,225.77万元。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募 资金投向 是否已变 更项目 (含部分 变更) 募集资金 承诺投资 总额 调整后投 资总额 (1) 本报告期 投入金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期末 投资进度 (3)＝ (2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告期 实现的效 益 是否达到 预计效益 项目可行 性是否发 生重大变 化 承诺投资项目 瓦楞纸箱印刷机械及 其成套设备项目 否 37,100 40,421.25 3,322.12 41,393.09 100.00% 2014年 11月01 日 2,648.12 否 否 研发中心建设项目 否 1,400 180.25 180.25 100.00% 2015年 06月01 日 0 否 否 信息化建设项目 否 1,847 1,847 468.52 640.65 34.69% 2017年 06月01 日 0 否 否 区域营销中心技术改 造项目 否 2,200 98.5 0.1 98.5 100.00% 2015年 06月01 日 0 否 否 承诺投资项目小计 -- 42,547 42,547 3,790.74 42,312.49 -- -- 2,648.12 -- -- 超募资金投向 支付购买佛斯伯(意大 利)60%股权并购贷款 的保证金 6,653.06 6,653.06 6,653.06 100.00% 超募资金投向小计 -- 6,653.06 6,653.06 6,653.06 -- -- -- -- 合计 -- 49,200.06 49,200.06 3,790.74 48,965.55 -- -- 2,648.12 -- -- 未达到计划进度或预 计收益的情况和原因 （分具体项目） 1、瓦楞纸箱印刷机械及其成套设备项目原预计2013年8月22日达到预定可使用状态，由于以下原 因：（1）前期进行图纸设计与审核、工程预算与投标、项目报批及办理施工许可证花费了较长时间， 募集资金到位后直至2012年11月才正式动工建设； （2）开工后的建设过程中，因天气原因，使 得施工进度也相对延缓，目前全部厂房主体工程建设已基本完工；（3）项目用地位于新规划的狮北 工业园，园区周边公共设施不完善，有关的供电、排水、交通等外部配套工程仍需与相关部门进行 沟通和落实。基于以上原因， “瓦楞纸箱印刷机械及其成套设备项目”预计投产时间出现延期。截 至2014年11月1日，瓦楞纸箱印刷机械及其成套设备项目基本达到可使用状态，公司于2014年 11月正式投入使用。截至2015年12月31日，瓦楞纸箱印刷机械及其成套设备项目产生的经济效 益为2,648.12万元。 2、“研发中心建设项目”、“区域营销中心项目”原预计2013年8月22日达到预定可使用状态，现 由于（1）公司“研发中心建设项目”受到公司场地限制以及“瓦楞纸箱印刷机械及其成套设备项目” 实施进度晚于预期的影响，研发中心建设缺少合适的配套条件。截至2015年5月31日该项目已可 以满足研发中心工作的需要。（2）“区域营销中心项目”主要服务于公司产能扩张和营销区域进一步 扩大，公司“瓦楞纸箱印刷机械及其成套设备项目”项目实施进度延迟，公司相应推迟对该项目的 投入。截至2015年1月31日该项目已基本能够满足未来产品销售数量及销售区域的扩张需求。 3、 “信息化建设项目”原预计2013年8月22日达到预定可使用状态，由于以下原因：（1）信息化建 设项目主要服务于公司产能扩张，公司“瓦楞纸箱印刷机械及其成套设备项目”项目实施进度延迟， 导致该项目进度延迟；（2）由于公司的信息化建设工作是全面实施 SAP 信息系统，该项目计划分 三期分阶段实施，信息系统的实施周期较长，目前仍在持续开展中。“信息化建设项目”出现延期， 预计延期至2017年6月完成。 项目可行性发生重大 变化的情况说明 无 超募资金的金额、用途 及使用进展情况 适用 2013年10月15日召开公司第二次董事会第八次会议决议，审议通过了《关于公司收购Fosber S.p.A. 公司60%股份的议案》，公司拟以全部超募资金共6,653.06万元支付本次收购的部分价款，不足部 分将以公司自有资金来支付。截至2015年12月31日，公司超募资金6,653.06万元已全部用于支付 收购Fosber S.p.A.公司60%股份并购贷款的保证金。 募集资金投资项目实 施地点变更情况 不适用 募集资金投资项目实 施方式调整情况 不适用 募集资金投资项目先 期投入及置换情况 适用 为了保障募集资金投资项目顺利进行，公司以自筹资金预先投入了瓦楞纸箱印刷机械及其成套设备 项目，截至2011 年8 月31 日共计投入6,333.09 万元。2011年9月21日，公司第一届董事会第 九次会议审议通过了《关于使用募集资金置换预先已投入募投项目的自筹资金的议案》，全体董事一 致同意公司以募集资金置换已预先投入的自筹资金6,333.09 万元。2011年9月27 日，本公司已完 成置换。 用闲置募集资金暂时 补充流动资金情况 不适用 项目实施出现募集资 金结余的金额及原因 不适用 （未完）  |