[年报]大 东 南:2015年年度报告
浙江大东南股份有限公司 2015年年度报告 2016年04月 第一节 重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和 连带的法律责任。 公司负责人黄飞刚、主管会计工作负责人俞国政及会计机构负责人(会计主 管人员)许海芳声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 （1）募投项目建设逾期及产品市场接受度风险。（2）经营管理风险。（3） 汇率波动的风险。（4）原材料价格波动的风险。详细内容见本报告“第四节（九） 公司未来发展的展望：4、面临的风险因素和对策”。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以939180050为基数，向 全体股东每10股派发现金红利0.3元（含税），送红股0股（含税），以资本公 积金向全体股东每10股转增10股。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ........................................................................................................ 2 第二节 公司简介和主要财务指标 .................................................................................................... 6 第三节 公司业务概要 ...................................................................................................................... 10 第四节 管理层讨论与分析 .............................................................................................................. 13 第五节 重要事项 .............................................................................................................................. 32 第六节 股份变动及股东情况 .......................................................................................................... 50 第七节 优先股相关情况 .................................................................................................................. 58 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .......................................................................... 59 第九节 公司治理 .............................................................................................................................. 66 第十节 财务报告 .............................................................................................................................. 73 第十一节 备查文件目录 ................................................................................................................ 162 释义 释义项 指 释义内容 公司/本公司/大东南股份 指 浙江大东南股份有限公司 中国证监会/证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 本报告 指 浙江大东南股份有限公司2015年年度报告 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 浙江大东南股份有限公司章程 大东南集团/集团公司 指 浙江大东南集团有限公司，系本公司发起人、控股股东 宁波万象、宁波万象公司 指 宁波大东南万象科技有限公司，系本公司全资子公司 宁波绿海、宁波绿海公司 指 宁波绿海电子材料有限公司，系本公司全资子公司，已注销 浙江万象、浙江万象公司 指 浙江大东南万象科技有限公司，系本公司控股子公司 浙江绿海、绿海新能源 指 浙江绿海新能源科技有限公司，系本公司全资子公司 杭州高科、杭州大东南公司 指 杭州大东南高科包装有限公司，系本公司全资子公司 杭州绿海、杭州绿海公司 指 杭州大东南绿海包装有限公司，系本公司全资子公司 锂电池隔膜研究院 指 浙江大东南锂电池隔膜研究院，系本公司全资子公司 诸暨逸东电子 指 诸暨逸东电子商务有限公司，系本公司参股子公司 上海游唐、游唐网络 指 上海游唐网络技术有限公司，系本公司全资子公司 杭州易商大东南实业 指 杭州易商大东南实业发展有限公司，系本公司全资子公司杭州大东南 高科包装有限公司参股子公司 Golden HK 指 Golden Overseas Holdings(HK)Limited。系杭州易商大东南实业发展有 限公司控股股东 大东南（香港）公司 指 大东南（香港）有限公司，系本公司控股股东浙江大东南集团有限公 司全资子公司 大东南小额贷款 指 诸暨市大东南小额贷款有限公司，系本公司控股股东浙江大东南集团 有限公司参股公司 BOPP薄膜/BOPP膜/BOPP包装薄膜 指 双向拉伸聚丙烯薄膜 BOPET薄膜/BOPET膜/BOPET包装薄膜 指 双向拉伸聚酯薄膜 CPP薄膜/CPP膜 指 流涎聚丙烯薄膜 BOPP电容膜/电容膜 指 电容器用BOPP电工薄膜 超薄电容膜 指 电容器用耐高温超薄电子薄膜 背膜/太阳能电池背膜 指 太阳能电池组件封装材料用塑料薄膜，由聚氟乙烯薄膜（PVF）、PET 厚膜及EVA胶膜复合而成 干法双向拉伸 指 一种锂电池隔膜生产工艺，通过在聚丙烯中加入具有成核作用的β晶 型改进剂，利用聚丙烯不同相态间密度的差异，在拉伸过程中发生晶 型转变形成微孔，从而制取锂电池隔膜 流涎 指 制造纵向牵引薄膜的高速过程，薄膜由模头压出，并经由一个旋转金 属卷轴的动作不断纵向牵引，能够提供牵引过程中产生的分子定向冷 冻所需的高速冷却速度 锂离子电池 指 一种可充电电池，以含锂的化合物作正极，一般以石墨为负极，主要 依靠锂离子在正极和负极之间移动来工作。在充放电过程中，锂离子 在两个电极之间往返嵌入和脱嵌：充电时，锂离子从正极脱嵌，经过 电解质嵌入负极，负极处于富锂状态；放电时则相反 终端游戏/移动网络游戏 指 运行在移动终端上的网络游戏，是以移动互联网为传输媒介，以游戏 运营商服务器和用户手持设备为处理终端，以移动支付为支付渠道， 以游戏移动客户端软件为信息交于窗口的多人在线游戏方式 锂离子电池隔膜/隔膜 指 一种塑料薄膜，主要是将电池正、负极板分隔开来，防止两极接触造 成短路，并且能使电解液中的锂离子通过，决定了电池的界面结构、 内阻等，直接影响电池的容量、循环以及安全性能等特性，是锂离子 电池的关键组件之一 锂离子动力电池 指 通过串、并联后在较高电压和较大电流的条件下使用的锂离子电池。 具有能量高、电池电压高、工作温度范围宽、贮存寿命长等特点的新 型高能电池，广泛应用于电动工具、电动自行车和电动汽车等领域 电动汽车 指 以电能为动力或辅助动力的汽车，分为纯电动汽车、混合动力电动汽 车。一般采取高功率、高容量的充电电池或燃料电池作为动力源 圆柱形电池 指 产品外型呈现为圆柱型外型的电池，广泛应用于太阳能灯具、草坪灯 具、后备能源、电动汽车、玩具模型等领域 元、万元 指 人民币元、万元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 大东南 股票代码 002263 变更后的股票简称（如有） 无 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 浙江大东南股份有限公司 公司的中文简称 大东南 公司的外文名称（如有） Zhejiang Great Southeast Company,limited 公司的外文名称缩写（如有） DDN 公司的法定代表人 黄飞刚 注册地址 浙江省诸暨市城西工业区 注册地址的邮政编码 311800 办公地址 浙江省诸暨市陶朱街道千禧路5号 办公地址的邮政编码 311800 公司网址 http://www.chinaddn.com 电子信箱 ddn@chinaddn.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王陈 鲁丽娟 联系地址 浙江省诸暨市陶朱街道千禧路5号 浙江省诸暨市陶朱街道千禧路5号 电话 0575-87380698 0575-87380005 传真 0575-87380005 0575-87380005 电子信箱 ddnwangc@163.com ddnlulijuan@163.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券日报》、《证券时报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、注册变更情况 组织机构代码 公司注册登记实行“五证合一”，原营业执照注册号、组织机构代码、税务登记证 号合为：“统一社会信用代码：91330000720085639T”。 公司上市以来主营业务的变化情况（如 有） 公司原主营业务为塑料包装薄膜，2010年、2011年两次非公开发行股票及2015 年通过发行股份方式购买上海游唐100%股权后，公司由单一塑料包装薄膜变更为 塑料薄膜、新材料新能源领域、网络游戏研发三大主业并举。 历次控股股东的变更情况（如有） 无变更 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 中汇会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 杭州钱江新城新业路8号UDC时代大厦A座6层 签字会计师姓名 吴成航、包平荣 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 □ 适用 √ 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 √ 适用 □ 不适用 财务顾问名称 财务顾问办公地址 财务顾问主办人姓名 持续督导期间 新时代证券股份有限公司 北京市海淀区北三环西路99 号西海国际中心1号15层 张建刚、张才尧 2015年2月25日至2016年 12月31日 六、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2015年 2014年 本年比上年增减 2013年 营业收入（元） 898,147,011.58 917,867,409.53 -2.15% 744,101,756.67 归属于上市公司股东的净利润 （元） 15,302,484.99 11,575,814.28 32.19% 14,923,662.53 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润（元） -121,204,805.69 -104,472,825.86 -16.02% -76,080,393.55 经营活动产生的现金流量净额 （元） 243,275,620.27 46,635,979.81 421.65% 35,593,770.73 基本每股收益（元/股） 0.02 0.01 100.00% 0.02 稀释每股收益（元/股） 0.02 0.01 100.00% 0.02 加权平均净资产收益率 0.54% 0.46% 0.08% 0.60% 2015年末 2014年末 本年末比上年末增减 2013年末 总资产（元） 4,214,399,721.98 3,494,668,634.14 20.60% 3,544,561,255.56 归属于上市公司股东的净资产 （元） 2,951,063,523.08 2,515,579,279.89 17.31% 2,488,624,560.01 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 归属于上市公司股东的净利润 归属于上市公司股东的净资产 本期数 上期数 期末数 期初数 按中国会计准则 15,302,484.99 11,575,814.28 2,951,063,523.08 2,515,579,279.89 按国际会计准则调整的项目及金额 按国际会计准则 15,302,484.99 11,575,814.28 2,951,063,523.09 2,515,579,279.89 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 归属于上市公司股东的净利润 归属于上市公司股东的净资产 本期数 上期数 期末数 期初数 按中国会计准则 15,302,484.99 11,575,814.28 2,951,063,523.08 2,515,579,279.89 按境外会计准则调整的项目及金额 按境外会计准则 15,302,484.99 11,575,814.28 2,951,063,523.08 2,515,579,279.89 3、境内外会计准则下会计数据差异原因说明 □ 适用 √ 不适用 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 184,631,546.79 258,858,922.95 247,821,395.74 206,835,146.10 归属于上市公司股东的净利润 -9,365,345.58 14,087,937.23 -270,098.20 10,849,991.54 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 -9,793,254.54 14,029,497.42 -2,249,695.87 -123,191,352.70 经营活动产生的现金流量净额 60,509,509.54 112,642,236.27 37,345,427.36 32,778,447.10 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2015年金额 2014年金额 2013年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） -13,455.14 -1,489,745.61 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 切相关，按照国家统一标准定额或定量享 受的政府补助除外） 18,009,573.57 46,113,731.35 86,029,576.47 非货币性资产交换损益 119,369,604.88 80,931,893.83 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 98,501.29 8,654,140.01 7,967,313.40 减：所得税影响额 956,933.92 19,085,344.82 487,410.00 少数股东权益影响额（税后） 565,780.23 1,015,678.18 合计 136,507,290.68 116,048,640.14 91,004,056.08 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司主营业务主要分为塑料包装膜、锂电池隔膜、光学膜、锂电池四大业务板块。 1、塑料包装膜 ①BOPP膜系列：主要包括BOPP包装薄膜及各类功能性BOPP薄膜、BOPP抗菌烟膜、BOPP抗菌珠光 膜、BOPP热封膜、BOPP镀铝膜、BOPP粘胶带薄膜等新材料产品。广泛应用于面包、衣服、鞋袜等产品 包装以及香烟、书籍等的封面包装，另外以BOPP薄膜为基材生产的封箱胶带也是BOPP用量较大的市场之 一。根据BOPP薄膜的用途和外观对其进行分类，包括：普通印刷膜、粘胶带膜、防伪镭射膜、热封膜、 珠光膜、消光膜、合成纸、香烟包装膜等。目前BOPP生产线年产能1.4万吨。 ②BOPET膜系列：主要包括普通镀铝级BOPET薄膜、BOPET高透明复合薄膜、高强度BOPET薄膜、 BOPET印刷级薄膜、BOPET香烟拉线薄膜等高档薄膜新材料产品。广泛应用于包装材料等领域。BOPET 薄膜可用于加工复合包装、真空镀铝包装、卡纸转移膜等，还可用于激光防伪膜、金拉线、金银线等。目 前BOPET膜4条生产线年产能9万吨，另外有5万吨光学膜在建即将投产，建成后公司BOPET规模跻身国内 前列。 ③CPP膜系列：主要包括镀铝级CPP薄膜、蒸煮级CPP薄膜及功能性特种CPP薄膜等新材料产品。该类 薄膜可应用于热灌装、蒸煮袋、无菌包装等领域；加上耐酸、耐碱、耐油脂性能优良，使之成为面包产品 包装或层压材料等领域的首选材料。其与食品接触安全，演示性能优良，不会影响内装食品的风味，并可 选择不同品级的树脂以获得所需的特性。目前CPP薄膜年产能3.7万吨，行业第一。 ④电容膜系列：主要包括高压电力粗化膜、超薄基膜、高压中频点热粗化膜、高压微波粗化膜、耐高 温基膜、金属化膜、普通基膜产品。电容膜具有卷绕性好等特征，可广泛应用于LED灯、电动汽车、特种 电机、家电等领域。目前电容膜年产能1.8万吨位居国内前列。 2、锂电池隔膜 根据应用领域，锂离子电池分便携装置用储能电池和动力电池。便携装置用储能电池主要应用在3C产 品（即计算机、通讯和消费电子产品）和电动工具等领域；动力电池主要应用于新能源汽车等领域。受锂 离子电池市场带动，锂离子电池隔膜市场需求呈现高速增长态势。我国是世界最大的锂离子电池生产制造 基地，由于锂离子电池隔膜的研究与开发起步较晚，锂离子电池隔膜目前仍以进口为主，国产隔膜主要在 中、低端市场使用。随着国内生产技术的进步和产品质量的提升，国产产品将逐步打开高端锂电池市场， 替代进口的潜力巨大。新能源行业在技术不断成熟、政府扶持政策不断落地、低碳经济的背景下保持快速 发展的势头，新能源汽车快速放量推动动力锂电池需求爆发式增长，作为其关键组件，锂电池隔膜的市场 容量巨大。 公司募投项目之一“年产6,000万平方米锂电池离子隔离膜项目”报告期内已有两条干法双向拉伸生产 线投产，产品已批量进入市场。随着市场对锂电池的安全性能的要求不断提高，隔膜生产线设备经技术人 员不断优化改造，产品安全性能有所提高。 3、锂电池 锂电池主要品种为18650INR-HE2.2Ah、18650INR-EV2.2Ah，分别应用于笔记本电脑、移动电源、相 机和动力汽车、电动自行车。据中国汽车工业协会数据统计，2015年新能源汽车产量达340,471辆，销量 331,092辆，同比分别增长3.3倍和3.4倍。其中，纯电动车型产销量分别完成254,633辆和24,782辆，同比增 长分别为4.2倍和4.5倍；插电式混合动力车型产销量分别完成85,838辆和83,610辆，同比增长1.9倍和1.8倍。 2016年1-2月，我国新能源汽车生产37,937辆，销售35,726辆，比上年同期均增长1.7倍。其中纯电动汽车产 销分别完成27,850辆和24,835辆，比上年同期分别增长2.6倍和2.7倍；插电式混合动力汽车产销分别完成 10,087辆和10,891辆，比上年同期分别增长60.1%和68.5%，新能源汽车产销量的增长将带动动力电池需求 持续景气。 公司自筹资金项目“年产3亿Ah高能动力锂离子电池建设项目”报告期内已进入试生产阶段，锂离子动 力电池已试制完成，并获得国家机动车质量监督检验中心检测通过。汽车电池MP—2.0Ah已试制完成并批 量投产3-5万只，送样电池已得到客户认可，正洽谈接单批量生产。高容量3.1AH汽车动力电池已处于试验 改进、数据测试中，产品技术质量稳定提升。 4、光学膜 光学膜主要应用于高端液晶显示器材背光膜组、抗静电保护膜、触摸屏保护膜、汽车玻璃隔热贴膜等。 液晶电视机、智能手机、平板电脑等消费类电子产品市场的持续增长带动了液晶显示器材行业的快速发展， 光学级聚酯薄膜产品受益于此，市场空间广阔。本公司目前的光学膜系应用于显示器材背光膜组。产品分 为：光学级基膜和光学膜涂布。报告期内，年产5万吨光学膜新材料项目，一条线已在子公司杭州高科安 装完成，即将调试生产；第二条线引进日本东丽的设备已处于安装阶段。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 无形资产 无形资产期末数较期初数减少30.41%，主要系本期杭州高科公司将部分土地对外投 资使得期末无形资产减少。 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 1、产业链优势。上市公司传统产品为BOPET膜、BOPP膜、CPP膜。近年来，行业市场需求低迷，上 市公司传统产品市场竞争日趋激烈，产品价格下滑幅度较大。上市公司自2011年起进行转型升级，提升产 业结构，逐渐处理了部分传统的包装生产设备，向新能源、新材料等高科技产品领域迈进。目前公司产品 覆盖传统包装薄膜、锂电池隔膜、锂电池，在锂电池隔膜及锂电池制造方面已有充分技术积累，锂电池隔 膜可以实现自给。 2、研发优势。随着新材料、新能源成为公司业务发展方向，公司充分意识到加强在新兴应用领域投 入的重要性。依托锂电池隔膜研究院，公司与中国科学院化学所、浙江大学、北京师范大学等进行交流合 作，建立了浙江大东南-中科院化学所“高性能高分子膜联合实验室”、浙江大东南-浙江大学“高分子材料实 验室”，从事纳米纤维膜及其锂电池单体模拟的研发，并将高科技薄膜产品作为公司技术研发的重点领域 予以支持。 3、品牌和质量优势。公司拥有卓越的品牌优势和领先的市场地位，在行业内拥有良好的声誉，所使 用的“大东南”、“西施”和“绿海”等品牌，在客户中拥有广泛的认知度。公司一直采用并执行ISO9001：2008 质量控制体系，产品技术指标控制严格、检测监控手段完善，产品品质长期以来受到客户好评和市场认可。 公司充分利用拥有的品牌和质量优势，积极拓宽市场，在新老客户中树立起了良好的市场形象。 4、生产设备优势。公司主要生产设备引自国际知名生产商，可以最大限度的保证公司产品的生产质 量，使公司产品在性能上优于国内其他生产商。同时，先进的生产设备，保证了公司产品差异化战略的顺 利实施，有利于提升公司竞争力。 5、管理团队优势。公司在生产经营的各个环节均拥有较为完善且效率较高的管理体系，主要管理层 从事塑料产品制造业近30年，并于15年前开始扩展至BOPP薄膜、BOPET薄膜及CPP薄膜等高端材料生产 领域，深谙国内塑料薄膜市场的特点。发行人主要管理层具有锐意进取、勇于开拓的创新精神，能够准确 把握塑料薄膜行业的发展趋势，积极调整公司产品结构，并将积累的丰富经验有效运用于业务发展和市场 开拓。 6、地理区位优势。近年来长江三角洲地区经济快速发展，经济一体化趋势正在逐步加快，为公司的 业务开展提供了良好的市场环境。长江三角洲地区是薄膜电容器、锂电池、太阳能电池等电子元件及新能 源生产企业主要分布区域，也是塑料贸易最活跃的区域，余姚、台州、常州的国际塑化城和义乌小商品市 场，为企业提供了一个分工细化、优势互补、信息共享、广泛协作的平台和广阔的市场资源。公司是浙江 省最大的塑料薄膜生产商，借助区域发展不断做大做强，已成为一家全国性塑料薄膜生产企业。 第四节 管理层讨论与分析 一、概述 2015年在宏观经济增长持续放缓的大环境下，公司管理层紧密围绕年初制定的2015年度工作计划，贯 彻董事会的战略部署，密切关注行业发展动态，积极应对外部环境变化，有效开展各项工作，克服各种不 利因素，通过内生改善和外生增长的方式提升盈利水平。内生改善方面，不断开发薄膜差异化产品，提高 产品市场竞争力和毛利水平，同时研发推进锂电池等新能源潜力产品，提高长期的盈利能力；外生增长方 面，通过收购游唐网络，直接改善业绩的同时，进入高速发展的战略新兴产业，打开公司整体的盈利空间。 报告期内，公司实现营业收入89,814.7万元，同比减少2.15% ；归属于上市公司股东的净利润1,530.25万元， 同比增加32.19%。 2015年，公司主要工作如下： 1、公司利用资本市场良好平台，积极探索多元化经营路子，寻找新的利润增长点，顺利收购上海游 唐，成为公司的全资子公司。报告期内游唐网络实现净利润5935.17万元，超额完成利润目标。 2、耐高温超薄电容膜和锂电池隔膜项目生产线正式投产，产品已开始批量进入市场；年产5万吨光学 膜新材料项目，一条线已在杭州高科安装完成，第二条生产线引进日本东丽的设备已处于安装阶段；高能 动力锂电池建设项目已进入试生产阶段，产品开发有序推进。锂离子动力电池已试制完成，并获得国家机 动车质量监督检验中心检测通过。高容量3.1AH汽车动力电池已处于试验改进、数据测试中，产品技术质 量稳定提升。 3、公司与高等院校和科研单位合作，申报国家、省科技计划项目两项；纳米纤维静电纺丝、铝塑复 合膜产品研发取得了新的进展；做好知识产权和专利申请，获得一项国际发明专利和六项国内发明专利； 公司锂离子动力电池与隔膜技术荣获“2015绿色设计国际贡献奖”。 4、公司加强开发高附加值的新品种，杭州高科重点试产了镭射直压膜、低表面张力膜、热封膜，已 初步形成了批量生产能力。浙江万象生产CPP特种膜供货好丽友、徐福记等国际知名客户；研发成功的超 低温、低摩擦镀铝膜产品已通过客户试用合格，正逐步放量。宁波万象成为国内第一家可以承接特高压串 补工程的电容膜厂家，其产品已经用于巴西北绿河串补重点工程和国家鲁西重点工程；粗化膜产品得到了 桂容公司的高度认可，提高了国内市场的知名度，并在开拓国外市场方面迈出了可喜的一步。 5、公司隔膜研究院获得国家实验室认可证书；所属子公司通过ISO9001国际质量管理体系标准评审、 复审；以CPP分厂为试点，改革了原考核工资评分规则，实行了以吨位产量挂钩的全额工资考核方案。通 过改革，降低了人力成本，提高了工作效率，更多更好地完成生产任务。 6、公司建立安全网络，调整安全生产领导小组，成立安保部门，落实安全生产责任制度；定期开展 安全生产检查，及时整改消除安全隐患；增加相应的配套设施，把锂电池老化车间搬至安全区域，同时实 行24小时值班巡查，使公司的安全工作落实到实处，全年无发生重大安全事故。 二、主营业务分析 1、概述 参见“管理层讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 898,147,011.58 100% 917,867,409.53 100% -2.15% 分行业 塑料包装行业 828,429,822.44 92.24% 917,867,409.53 100.00% -9.74% 网络游戏行业 67,419,138.78 7.51% 信息技术服务业 2,298,050.36 0.25% 分产品 BOPP膜 242,207,506.57 26.97% 327,264,954.32 35.65% -25.99% CPP膜 164,970,680.29 18.37% 223,774,100.14 24.38% -26.28% BOPET膜 355,414,681.46 39.57% 315,543,256.18 34.38% 12.64% 锂电池隔离膜 573,076.94 0.06% 其他(塑料制品、纸 芯等) 20,567,881.98 2.29% 15,196,075.91 1.66% 35.35% 网络游戏收入 67,419,138.78 7.51% 软件产品推广服务 2,298,050.36 0.26% 其他业务收入 44,695,995.20 4.97% 36,089,022.98 3.93% 23.85% 分地区 国内 854,662,738.10 95.16% 861,305,109.34 93.84% -0.77% 国外 43,484,273.48 4.84% 56,562,300.19 6.16% -23.12% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 塑料包装行业 783,733,827.24 808,138,668.19 -3.11% -11.12% -8.91% -2.50% 分产品 BOPP膜 242,207,506.57 212,575,253.24 12.23% -25.99% -27.44% 1.75% CPP膜 164,970,680.29 170,751,892.98 -3.50% -26.28% -26.24% -0.05% BOPET膜 355,414,681.46 403,020,164.44 -13.39% 12.64% 15.15% -2.47% 网络游戏收入 67,419,138.78 4,416,828.01 93.45% 分地区 国内 809,966,742.90 777,831,879.99 3.97% -1.85% -6.45% 4.72% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2015年 2014年 同比增减 塑料包装 销售量 吨 74,164 68,323 8.55% 生产量 吨 74,845 64,273 16.45% 库存量 吨 9,222 8,103 13.81% 电容膜 销售量 吨 9,565 9,104 5.06% 生产量 吨 9,957 9,800 1.60% 库存量 吨 2,669 2,231 19.63% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 □ 适用 √ 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元 行业分类 项目 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 塑料包装行业 原材料 606,041,051.52 74.58% 728,220,956.52 82.07% -16.78% 塑料包装行业 人工工资 14,694,030.63 1.81% 12,664,647.70 1.43% 16.02% 塑料包装行业 制造费用 127,282,486.23 15.66% 94,356,430.51 10.64% 34.90% 单位：元 产品分类 项目 2015年 2014年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 BOPP膜 原材料 39,910,976.44 4.91% 120,045,713.37 13.53% -66.75% BOPP膜 人工工资 857,292.00 0.11% 1,233,192.00 0.14% -30.48% BOPP膜 制造费用 8,516,020.09 1.05% 9,417,107.38 1.06% -9.57% CPP膜 原材料 139,233,017.78 17.14% 198,304,237.85 22.35% 29.79% CPP膜 人工工资 4,384,338.00 0.54% 4,406,400.00 0.50% -0.50% CPP膜 制造费用 22,824,635.29 2.81% 22,135,549.14 2.49% 3.11% BOPET膜 原材料 293,714,777.28 36.15% 262,174,256.42 29.55% 12.03% BOPET膜 人工工资 5,376,545.63 0.66% 4,115,860.70 0.46% 30.63% BOPET膜 制造费用 62,393,452.32 7.68% 34,419,439.03 3.88% 81.27% 电容膜 原材料 132,459,281.79 16.30% 146,356,011.45 16.50% -9.50% 电容膜 人工工资 3,894,681.00 0.48% 2,714,754.00 0.31% 43.46% 电容膜 制造费用 33,542,245.64 4.13% 28,376,593.26 3.20% 18.20% 其他塑料制品， 纸芯 原材料 722,998.23 0.09% 1,340,737.43 0.15% -46.07% 其他塑料制品， 纸芯 人工工资 181,174.00 0.02% 194,441.00 0.02% -6.82% 其他塑料制品， 纸芯 制造费用 6,132.89 0.00% 7,741.70 0.00% -20.78% 说明 1.报告期BOPP膜原材料较上年同期减少66.75%，人工工资较上年同期减少30.48%，主要系本报告期BOPP膜生产量减少，相应 材料投入减少，人工减少，相应工资减少所致。 2.报告期BOPET膜人工工资较上年同期增加30.63%，生产扩大，工人增多，相应工资增加所致。 3.报告期BOPET膜制造费用较上年同期增加81.27%，主要系机器设备全部投产，折旧费增加所致。 4.其他塑料制品、纸芯原材料较上年同期减少46.07%，主要系产量减少所致。 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 (一) 非同一控制下企业合并 本期发生的非同一控制下企业合并 被购买方名称 股权取得时点 股权取得成本 股权取得比例(%) 股权取得方式 上海游唐公司 2015年4月20日 562,000,000.00 100.00 协议转让 (续上表) 被购买方名称 购买日 购买日的 确定依据 购买日至期末 被购买方的收入 购买日至期末 被购买方的净利润 上海游唐公司 2015年4月20日 [注] 69,717,189.14 49,366,822.03 [注]根据本公司2014年第四次临时股东大会决议，本公司通过非公开发行股份方式受让姜仲杨等持有 的上海游唐公司100%股权，该事项于2015年2月26日经中国证券监督管理委员会《关于核准浙江大东南股 份有限公司向姜仲杨等发行股份购买资产并募集配套资金的批复》(证监许可[2015]294号文)核准。上海游 唐公司于2015年4月2日办妥工商变更登记手续，本公司于2015年4月20日在中国证券登记结算有限责任公 司深圳分公司办理了本次非公开发行股份的股权登记手续，将2015年4月20日确定为购买日。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 √ 适用 □ 不适用 2015年4月收购上海游唐公司100%的股权，上海游唐是一家从事网络游戏研发公司，本期增加网络游 戏收入6742万元，信息技术服务业收入230万元，本期产生净利润4937万元。 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 178,235,708.31 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 19.84% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 第一名 60,616,847.21 6.75% 2 第二名 56,386,762.92 6.28% 3 第三名 21,428,982.19 2.39% 4 第四名 20,793,496.04 2.32% 5 第五名 19,009,619.95 2.12% 合计 -- 178,235,708.31 19.84% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 431,237,251.75 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 33.52% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 第一名 171,644,371.07 13.34% 2 第二名 76,123,700.50 5.92% 3 第三名 72,791,991.82 5.66% 4 第四名 63,136,224.84 4.91% 5 第五名 47,540,963.52 3.69% 合计 -- 431,237,251.75 33.52% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2015年 2014年 同比增减 重大变动说明 销售费用 9,273,642.09 5,941,299.00 56.09% 主要系公司本期非同一控制下企业 合并上海游唐公司，该公司4-12月的 销售费用纳入合并报表所致。 管理费用 76,235,212.30 54,410,182.48 40.11% 主要系公司本期非同一控制下企业 合并上海游唐公司，该公司4-12月的 管理费用纳入合并报表所致。 财务费用 59,190,505.24 42,241,506.08 40.12% 一方面系因本期银行借款增加使得 本期利息支出增加；另一方面本期汇 兑净损失较上年有所增加。 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 公司通过不断加大研发投入，确保传统业务塑料薄膜领域不断提升技术水平，提高产品市场竞争力和 毛利水平，并通过与中国科学院化学所、浙江大学、北京师范大学进行交流合作，建立了浙江大东南中科 院化学所“高性能高分子膜联合实验室”、浙江大东南浙江大学“高分子材料实验室”，以新能源、医疗健康、 信息等领域功能膜材料的研发与产业化生产、销售，合作开展高性能高分子膜核心技术研发，高分子膜树 脂原料及加工技术的基础和应用研究，已在2015年获得国家级隔膜研究院检测中心的资质。报告期内，公 司获得一项国际发明专利和六项国内发明专利。本年度研发支出总额2,111万元，占营业收入2.35 %。 公司研发投入情况 2015年 2014年 变动比例 研发人员数量（人） 139 67 107.46% 研发人员数量占比 16.24% 9.36% 6.88% 研发投入金额（元） 21,106,454.77 22,946,685.24 -8.02% 研发投入占营业收入比例 2.35% 2.50% -0.15% 研发投入资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00% 资本化研发投入占研发投入 的比例 0.00% 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2015年 2014年 同比增减 经营活动现金流入小计 1,000,782,577.37 860,681,449.89 16.28% 经营活动现金流出小计 757,506,957.10 814,045,470.08 -6.95% 经营活动产生的现金流量净 额 243,275,620.27 46,635,979.81 421.65% 投资活动现金流入小计 152,001,364.55 16,856,550.01 801.73% 投资活动现金流出小计 280,232,392.53 151,983,448.14 84.38% 投资活动产生的现金流量净 额 -128,231,027.98 -135,126,898.13 5.10% 筹资活动现金流入小计 1,673,437,879.66 1,551,062,948.03 7.89% 筹资活动现金流出小计 1,465,684,196.60 1,588,644,601.67 -7.74% 筹资活动产生的现金流量净 额 207,753,683.06 -37,581,653.64 652.81% 现金及现金等价物净增加额 322,980,327.16 -127,396,464.38 353.52% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 1.经营活动产生的现金流量净额较上年同期增加421.65%，主要系销售商品收到的现金增加，采购材料价格下降，购买商品、 接受劳务支付的现金减少所致。 2.投资活动现金流入较上年同期增加801.73%，主要系本期收回小贷公司投资款所致。 3.投资活动现金流出较上年同期增加84.38%，主要系取得子公司及其他营业单位支付的现金较上年同期增加所致。 4.筹资活动产生的现金流量净额较上年同期增加652.81%，主要系本期收购吸收投资收到的现金较上年同期增加所致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 营业外收入 137,548,057.99 4,006.84% 主要系公司之全资子公司杭 州高科公司以位于杭州市余 杭区东湖街道双林村的土地 使用权(杭余出国用(2015)第 102-1812号)对外投资，与合 作方Golden Overseas Holdings(HK)Limited共同设 立杭州易商大东南实业发展 否 有限公司。根据北京中企业 资产评估有限公司出具的 《资产评估报告》(中企华评 报字(2015)第3405号)，该土 地资产评估值为16,056.70 万元。根据杭州高科公司与 Golden Overseas Holdings(HK)Limited签署的 《杭州大东南高科包装有限 公司与Golden Overseas Holdings(HK)Limited设立杭 州易商大东南实业发展有限 公司的合资经营合同》，杭州 易商大东南实业发展有限公 司注册资本40,141.75万元， 其中：杭州高科公司以上述 土地资产作价出资16,056.70 万元，占40%；Golden Overseas Holdings(HK)Limited以现金 出资24,085.05万元，占 60%。根据《企业会计准则 第7号——非货币性资产交 换》、《企业会计准则第2号 ——长期股权投资》的相关 规定，本公司按换出土地资 产的公允值160,567,000.00 元作为取得的长期股权投资 的初始确认成本，同时将土 地资产的公允值与账面价值 的差额119,369,604.88元计 入营业外收入。 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2015年末 2014年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比 例 金额 占总资产比 例 货币资金 495,193,214.28 11.75% 171,909,313.75 4.92% 6.83% 应收账款 131,464,289.29 3.12% 77,963,283.56 2.23% 0.89% 存货 195,975,696.74 4.65% 223,767,905.36 6.40% -1.75% 长期股权投资 246,169,316.54 5.84% 253,148,230.37 7.24% -1.40% 固定资产 1,585,433,823.17 37.62% 1,470,722,870.74 42.08% -4.46% 在建工程 675,730,579.70 16.03% 700,248,284.84 20.04% -4.01% 短期借款 833,054,601.39 19.77% 655,046,279.78 18.74% 1.03% 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 654,066,886.17 210,220,761.54 211.13% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 被投资 公司名 称 主要业 务 投资方 式 投资金 额 持股比 例 资金来 源 合作方 投资期 限 产品类 型 截至 资产 负债 表日 的进 展情 况 预计 收益 本期投 资盈亏 是否涉 诉 披露日 期（如 有） 披露索 引（如 有） 杭州易 商大东 南实业 发展有 限公司 物流零 部件制 造。实 业投 资；服 新设 160,567,000.00 40.00% 土地作 价 Global Overseas Holdings(HK) 长期 仓储物 流 已完 成出 资 0.00 0.00 否 2015年 12月22 日 巨潮资 讯网 务：供 应链管 理服 务、仓 储服 务、仓 储设备 租赁、 物业管 理、商 务信息 咨询 （除商 品中 介） Limited 杭州大 东南高 科包装 有限公 司 生产 BOPET 薄膜 收购 98,545,800.00 100.00% 现金 无 长期 BOPET薄膜 已完 成收 购 0.00 0.00 否 2015年 11月12 日 巨潮资 讯网 上海游 唐网络 技术有 限公司 网络游 戏研发 新设 562,500,000.00 100.00% 现金、 发行股 份、募 集配套 资金 无 长期 网络游 戏 已完 成收 购 58,500,000.00 49,366,822.03 否 2015年 04月08 日 巨潮资 讯网 合计 -- -- 821,612,800.00 -- -- -- -- -- -- 58,500,000.00 49,366,822.03 -- -- -- 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目名 称 投资方 式 是否为 固定资 产投资 投资项 目涉及 行业 本报告 期投入 金额 截至报 告期末 累计实 际投入 金额 资金来 源 项目进 度 预计收 益 截止报 告期末 累计实 现的收 益 未达到 计划进 度和预 计收益 的原因 披露日 期（如 有） 披露索 引（如 有） 年产3亿 Ah高能 动力锂 离子电 池建设 自建 否 锂电池 4,141,797.67 84,242,283.89 自筹 10.59% 294,950,000.00 0.00 无 2013年 06月06 日 巨潮资 讯网 项目 合计 -- -- -- 4,141,797.67 84,242,283.89 -- -- 294,950,000.00 0.00 -- -- -- 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金 总额 本期已使 用募集资 金总额 已累计使 用募集资 金总额 报告期内 变更用途 的募集资 金总额 累计变更 用途的募 集资金总 额 累计变更 用途的募 集资金总 额比例 尚未使用 募集资金 总额 尚未使用 募集资金 用途及去 向 闲置两年 以上募集 资金金额 2010年 非公开发 行股票 65,030 65,247.52 已执行完 毕 0 2011 非公开发 行股票 126,125.45 13,525.88 92,154.93 0 60,562 29.00% 33,970.52 募集资金 专户和暂 补流动资 金 0 2015年 发行股份 购买资产 并募集配 套资金 17,653.84 14,625 14,625 3,028.84 募集资金 专户和暂 补流动资 金 0 合计 -- 208,809.29 28,150.88 172,027.45 0 60,562 29.00% 36,999.36 -- 0 募集资金总体使用情况说明 2010年度非公开发行股票募集资金65,030万元，本公司以前年度已使用募集资金65,247.52万元，累计银行存款利息收入 265.50万元，其中已投入募集资金项目217.52万元，募集资金存储专户实际余额47.98万元。2011年度非公开发行股票募 集资金126,125.45万元，本公司以前年度已使用募集资金78,629.05万元；2015年度实际使用募集资金13,525.88万元；累 计已使用募集资金92,154.93万元、临时性补充流动资金34,599.00万元；累计收到的银行存款利息为681.06万元,其中已 投入使用628.49万元， 募集资金存储专户实际余额52.57万元。2015年度发行股份购买资产并募集配套资金17,653.84 万元，本公司2015实际使用募集资金14,625.00万元，累计已使用募集资金14,625.00万元、临时性补充流通资金3,000.00 万元，累计银行存款利息收入8.22万元，募集资金存储专户实际余额37.06万元。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募 资金投向 是否已变 更项目 (含部分 变更) 募集资金 承诺投资 总额 调整后投 资总额 (1) 本报告期 投入金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期末 投资进度 (3)＝ (2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告期 实现的效 益 是否达到 预计效益 项目可行 性是否发 生重大变 化 承诺投资项目 年产6万吨新型功能 性BOPET包装薄膜建 设项目 否 51,380 51,380 0 51,587.94 100.40% 2014年 04月30 日 -2,230.37 否 否 年产1.2 万吨生态型 食品用(BOPP/PP)复 合膜技改项目 否 13,650 13,650 0 13,659.58 100.07% 2011年 12月28 日 -600.66 否 否 年产6,000万平方米锂 电池离子隔离膜项目 否 36,643 36,643 158.37 13,957.87 38.09% 2015年 06月30 日 -57.31 否 否 年产50,000吨光学膜 新材料建设项目 否 60,562 60,562 13,366.64 50,320.46 83.09% 2016年 12月31 日 0 否 否 年产8,000吨耐高温超 薄电容膜项目 否 28,923.58 28,923.58 0.88 27,876.61 96.38% 2015年 06月30 日 1,186.05 否 否 购买上海游唐网络技 术有限公司100%的股 权 否 17,653.84 17,653.84 14,625 14,625 82.84% 5,935.17 是 否 承诺投资项目小计 -- 208,812.42 208,812.42 28,150.89 172,027.46 -- -- 4,232.88 -- -- 超募资金投向 无 补充流动资金（如有） -- 37,599 37,599 -- -- -- -- 超募资金投向小计 -- 37,599 37,599 -- -- -- -- 合计 -- 208,812.42 208,812.42 65,749.89 209,626.46 -- -- 4,232.88 -- -- 未达到计划进度或预 计收益的情况和原因 （分具体项目） 年产6万吨新型功能性BOPET包装薄膜建设项目未达到预计效益的原因如下：(1)原制定投资计划 时BOPET膜市场行情较好，平均售价约13500元/吨，后由于国内BOPET行业大环境整体低迷， 产品价格持续震荡下跌，BOPET薄膜2015年平均单价仅为6942.81元/吨，产品价格累计下降 48.57%。(2)市场行情保持低位震荡态势，产能过剩、同质化竞争加剧，利润空间压缩严重，使得企 业本年产销量较少。年产1.2 万吨生态型食品用(BOPP/PP)复合膜技改项目 未达到预计效益的原因 如下：(1)产品单价持续走低，2009年预案制定时产品单价为25000元/吨，2012年平均单价为12150 元/吨，2013年平均单价为11780元/吨，2014年平均单价为12059.43元/吨，2015年平均单价为 9,867.68元/吨，累计下滑幅度60.53%；(2)由于供求失衡格局加剧,产品价格低落且低于成本，企业 并未将产能全部释放，造成本年产销量较小。年产6,000万平方米锂电池离子隔离膜项目未达到预 计效益的原因如下：(1)锂电池隔离膜刚进入投产环节，产品质量存在一些波动,产品销售价格未达预 期；(2)由于初期投产产能较低，导致单位产出分摊的固定成本较高。年产8,000吨耐高温超薄电容 膜项目未达到预计效益的原因如下：(1)2011年制定投资计划时电容膜市场行情较好，平均售价约 34100元/吨，本期平均售价约21661.14元/吨，累计下降36.48%；(2)由于竞争激烈，公司产能未完 全释放，产销量未达预期。 项目可行性发生重大 变化的情况说明 无 超募资金的金额、用途 及使用进展情况 不适用 募集资金投资项目实 施地点变更情况 适用 报告期内发生 2015年4月26日，公司第五届董事会第三十一次会议审议通过了《关于变更“年产50,000吨光学膜 新材料建设项目”中第二条生产线实施主体及地点的议案》，并由2014年年度股东大会表决通过：(1) 将年产50,000吨光学膜新材料建设项目中第二条生产线的实施主体由杭州大东南绿海包装有限公司 调整为由本公司实施，实施地点由杭州大东南绿海包装有限公司厂区调整为本公司厂区。该项目的 资金金额、用途等其他计划不变。 募集资金投资项目实 施方式调整情况 不适用 募集资金投资项目先 期投入及置换情况 适用 在收购上海游唐网络100%股权配套募集资金到位之前，公司先期已以自筹资金支付收购对价4000（未完）  |