[年报]广电电气:2015年年度报告
公司代码：601616 公司简称：广电电气 上海广电电气（集团）股份有限公司 2015年年度报告 重要提示 一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整， 不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 董事 吕巍 另有公务 王江 独立董事 吴胜波 另有公务 夏立军 三、大华会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、公司负责人侯松容、主管会计工作负责人王斌及会计机构负责人（会计主管人员）施静声明： 保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司本次利润分配拟采取现金分红的方式，方案具体内容为：母公司截至2015年12月31日可 供分配利润为110,109,629.96元，拟以总股本934,860,500股为基数，每10股派送现金0.50元（含 税），共派送现金46,743,025.00元。本次利润分配后，公司尚有未分配利润63,366,604.96元人 民币结转以后年度分配。 六、前瞻性陈述的风险声明 本年度报告中涉及的未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质性承诺，请投资者 注意投资风险。 七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、重大风险提示 公司已在本报告中详细描述了存在的风险事项，敬请查阅本年度报告 “管理层讨论与分析” 等有关章节中关于公司面临风险的描述。 目录 第一节 释义 .................................................................................................................................... 3 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 3 第三节 公司业务概要 ..................................................................................................................... 7 第四节 管理层讨论与分析 ............................................................................................................. 8 第五节 重要事项 ........................................................................................................................... 17 第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 31 第七节 优先股相关情况 ............................................................................................................... 35 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 36 第九节 公司治理 ........................................................................................................................... 41 第十节 公司债券相关情况 ........................................................................................................... 43 第十一节 财务报告 ........................................................................................................................... 44 第十二节 备查文件目录 ................................................................................................................. 134 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 公司、广电电气 指 上海广电电气（集团）股份有限公司 旻杰投资 指 上海旻杰投资管理有限公司（原名）、新余旻杰投 资管理有限公司（现名） 华信同行 指 深圳华信同行资产管理合伙企业（有限合伙） ZHAO SHU WEN（赵淑文） 指 赵淑文 工程公司 指 上海通用广电工程有限公司 澳通韦尔 指 上海澳通韦尔电力电子有限公司 安奕极智能 指 上海安奕极智能控制系统有限公司 安奕极企业 指 上海安奕极企业发展有限公司 艾帕电子 指 上海艾帕电力电子有限公司 DJV 指 上海通用广电电力元件有限公司 EJV 指 上海通用电气广电有限公司 CJV 指 上海通用电气开关有限公司 SJV 指 上海通用电气广电有限公司与上海通用电气开关 有限公司之合称 GE 指 美国通用电气公司及其下属子公司 股东大会 指 上海广电电气（集团）股份有限公司股东大会 董事会 指 上海广电电气（集团）股份有限公司董事会 监事会 指 上海广电电气（集团）股份有限公司监事会 上交所 指 上海证券交易所 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 元 指 人民币元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 上海广电电气（集团）股份有限公司 公司的中文简称 广电电气 公司的外文名称 Shanghai Guangdian Electric Group Co., Ltd. 公司的外文名称缩写 SGEG 公司的法定代表人 侯松容 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 罗日亮 宗冬青 联系地址 上海市奉贤区环城东路123弄1号 上海市奉贤区环城东路123弄1号 电话 021-67101666 021-67101661 传真 021-67101610 021-67101610 电子信箱 office@csge.com office@csge.com 三、 基本情况简介 公司注册地址 上海市奉贤区环城东路123弄1号 公司注册地址的邮政编码 201401 公司办公地址 上海市奉贤区环城东路123弄1号 公司办公地址的邮政编码 201401 公司网址 www.sgeg.cn 电子信箱 office@csge.com 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 广电电气 601616 不适用 六、 其他相关资料 公司聘请的会计师事务所 （境内） 名称 大华会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 北京市海淀区西四环中路16号院7号楼1101 签字会计师姓名 胡宏、陈赛红 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上年 同期增减(%) 2013年 营业收入 776,972,387.60 892,197,186.78 -12.91 1,106,751,627.18 归属于上市公司股 东的净利润 7,949,761.14 38,765,570.25 -79.49 54,581,965.71 归属于上市公司股 东的扣除非经常性 损益的净利润 -8,008,848.79 25,628,260.59 -131.25 35,616,643.65 经营活动产生的现 金流量净额 57,103,998.35 36,442,598.57 56.70 85,570,132.91 2015年末 2014年末 本期末比上 年同期末增 减（%） 2013年末 归属于上市公司股 东的净资产 2,494,040,323.20 2,522,900,340.66 -1.14 2,529,572,196.14 总资产 2,998,314,296.75 3,086,031,494.90 -2.84 3,264,013,802.84 期末总股本 934,860,500.00 932,580,000.00 0.24 932,580,000.00 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%) 2013年 基本每股收益（元／股） 0.0085 0.0416 -79.57 0.0585 稀释每股收益（元／股） 0.0085 0.0416 -79.57 0.0585 扣除非经常性损益后的基本每 股收益（元／股） -0.0086 0.0275 -131.27 0.0382 加权平均净资产收益率（%） 0.31 1.51 减少1.2个百分点 2.15 扣除非经常性损益后的加权平 均净资产收益率（%） -0.31 1.00 减少1.31个百分点 1.41 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 详见第四节中的“报告期内主要经营情况”。 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净 资产差异情况 □适用 √不适用 九、 2015年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 159,642,732.02 243,140,587.42 223,214,372.90 150,974,695.26 归属于上市公司股东 的净利润 3,506,895.23 11,408,668.86 15,436,206.66 -22,402,009.61 归属于上市公司股东 的扣除非经常性损益 后的净利润 2,560,250.51 10,656,416.40 7,758,384.04 -28,909,150.67 经营活动产生的现金 流量净额 1,855,338.56 -16,315,699.78 15,851,448.59 54,645,561.02 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015年金额 2014年金额 2013年金额 非流动资产处置损益 3,153.33 124,357.31 -282,450.31 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的 税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经 营业务密切相关，符合国家政策规定、按照 一定标准定额或定量持续享受的政府补助除 18,814,430.95 15,083,287.06 18,410,216.61 外 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占 用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投 资成本小于取得投资时应享有被投资单位可 辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 1,972,966.41 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的 各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费 用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价 值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合 并日的当期净损益 -3,088,389.56 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的 损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值 业务外，持有交易性金融资产、交易性金融 负债产生的公允价值变动损益，以及处置交 易性金融资产、交易性金融负债和可供出售 金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房 地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期 损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 267,994.59 520,049.97 4,709,698.34 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额 -385,366.77 -270,627.33 983,806.23 所得税影响额 -2,741,602.17 -2,319,757.35 -3,740,525.66 合计 15,958,609.93 13,137,309.66 18,965,322.06 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 1、 主要业务 公司处于输配电及控制设备制造业，集产品研发、制造、服务为一体，是国内电气行业知名 企业。主要业务有成套设备、元器件和电力电子三大板块。 1） 成套设备产品主要有：40.5kV及以下交流中压开关柜、环网柜、交流低压开关柜、直流 开关柜、动力柜（箱）、控制柜（箱）、照明箱等。 2） 元器件产品主要有：40.5kV及以下中压断路器、低压断路器（ACB、MCCB、MCB）、智能 控制元件等。 3） 电力电子产品主要有：高压变频器、有源滤波器。 2、 经营模式 1） 成套设备一般为定制产品，主要客户为电网、电厂、石油石化、冶金、轨道交通等行业， 主要通过招投标方式完成销售，根据客户的不同要求设计和制造产品，生产模式以“以销定产” 为主。 2） 元器件一般为标准产品，销售对象既包括电网等终端用户，又包括成套设备生产企业， 生产模式以“以销定产”为主，但根据市场销售和生产周期的配比，保持一定的备货量。 3） 电子电子产品一般为定制产品，销售对象主要为中石油、中石化、电厂、冶金、橡胶、 水泥建材等终端用户或总机厂，主要通过招投标方式完成销售，生产模式以“以销定产”为主。 3、 行业情况 公司所处行业是一个充分竞争、市场化程度较高的行业，行业的景气度与宏观经济发展态势 及建设投资需求息息相关。目前，国内经济有所下行，对本行业造成压力，公司将积极寻找市场 结构性机会。 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 报告期内，公司主要资产未发生重大变化。 三、 报告期内核心竞争力分析 广电电气的核心竞争力围绕产品的研发及制造、品牌和渠道建设而展开。 a) 技术优势：公司多年来专注于输配电及电力电子产品技术研发和生产制造，拥有一批技术 骨干并研发了多项专利技术，技术优势是企业的核心竞争力之一。公司拥有“上海市认定企业技 术中心”，为广电电气产品线的延伸和企业的发展奠定了良好的基础。公司拥有先进的设计制造 技术，能为客户提供性能优异的产品。公司发挥技术优势，不断开拓创新，获得了多项技术专利。 b) 品牌资源及管理优势：公司有多年与国际一流公司合作的经验，公司在专业市场领域拥有 包括GE、AEG、Honeywell 等优秀品牌。公司拥有一流的管理团队和现代化的企业管理机制，在 各经营层次上建立了稳定且经验丰富的管理团队。公司领先使用信息化管理手段，在各环节充分 应用企业资源管理（SAP）、产品全生命周期管理（Windchill PLM）、e-workflow协同管理等系 统，在生产经营各环节深入推行精细化管理，通过全面实施精益生产及执行系统管理（MES）在资 源优化、节能减排、环境友好等方面积累了优势。 c) 营销优势：公司营销触角遍及全国各地。多年来，公司在电网、发电、石化、轨道交通等 领域积累了一批核心客户。公司和部分行业内主流的主机厂、系统集成商建立了长期紧密合作关 系。同时，公司积极加强渠道建设，在保持原有优势市场的基础上，客户资源越来越多元化。 d) 公司资产结构健康良好，支持着公司的持续经营和发展。 第四节 管理层讨论与分析 一、管理层讨论与分析 2015年,因宏观经济增速及工业投资需求放缓,公司所处的输配电行业也受此影响,在市场需 求未能有效提高的形势下,竞争进一步加剧。2015年度公司实现营业收入约人民币7.8亿元，同 比下降12.91%，实现净利润约人民币930万元，同比下降77.65%。 成套设备业务：2015年度公司的传统业务板块订单量下滑，并且客户大多资金紧张，压缩投 资成本，降低供应商准入门槛，从而导致公司的成套业务面临竞争激烈、盈利困难的局面。本年 度成套设备业务营业收入39,349.30万元，较上年下降16.23%；毛利率为17.58%，较上年略有上 升。为此，公司一方面提高管理水平，在不降低质量的前提下降低成本，提高市场竞争力；另一 方面加大产品设计和定制能力，以满足不同客户的特殊需求，拓宽业务来源，争取优质客户，为 今后发展打下基础。 元器件业务：本年度元器件业务营业收入28,721.96万元，较上年上升1.42%；毛利率为25.01%， 较上年略有下降。2015年度公司元件产品线持续拓展经销网络，扩大市场影响力。虽然国内外市 场竞争进一步激烈，产品销售价格持续走低，但在公司技术、采购和营运等部门的共同努力下， 保障了毛利水平。公司低压电器产品的主要原材料铜、银、钢材和塑料采购成本稳中有降，此外 公司进一步优化产品结构，努力降本增效，提升劳动生产效率。分产品来看，低压配电开关、中 压配电开关和智能电网控制产品的毛利率均保持了稳定的增长；因低压产品销售占比增大，该产 品线本身毛利率较低，故受其影响总体元件产品线毛利率较上年略有下降。 电力电子业务：受宏观经济环境影响，石油石化、煤炭、钢铁、水泥、发电等高压变频器主 要客户需求减少，部分项目延期或暂停。由于需求下降，价格竞争加剧，中标价格有一定幅度下 降。本年度电力电子业务营业收入8,383.81万元，较上年下降28.62%；毛利率为37.48%，较上 年略有下降。大容量高压变频器因天然气长输管线项目的延期，订单额下降明显。用户企业经营 状况不理想，应收账款增加。随着绿色港口和节能减排的发展，本公司开发的港口专用岸电电源 取得了市场突破，已经有部分港口成功应用。地铁行业有源滤波器需求平稳，但毛利下降。橡塑 机械行业增长势头减缓，变频器需求下降。 投资收益方面：本年度投资收益较上年增加约2,800万元，一方面与美国通用电气（GE）公 司合资的SJV尽管也受到中国宏观经济调控和发展减速的影响，但受益于SJV对元器件市场开拓 力度加大,SJV毛利率较高的元器件业务增长良好，公司从SJV获得的投资收益较上年增长约1,970 万元。另一方面，由于本年度理财产品平均收益率的上升，短期理财产品收益较上年增加900万 元。 二、报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业收入77,697万元，比上年同期下降12.91%；实现归属于母公司所 有者的净利润795万元，比上年同期下降79.49%。 报告期末公司资产总额29.98亿元，比上年末减少2.84%；负债总额4.61亿元，资产负债率 为15.4%，比上年末下降1.5个百分点；归属于上市公司股东的股东权益总额为24.94亿元，比 上年末下降1.1%。 (一)主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 776,972,387.60 892,197,186.78 -12.91 营业成本 595,135,902.05 682,257,545.28 -12.77 销售费用 84,249,491.99 89,393,879.79 -5.75 管理费用 154,245,749.53 146,343,157.34 5.40 财务费用 -1,743,558.10 -1,686,928.37 不适用 经营活动产生的现金流量净额 57,103,998.35 36,442,598.57 56.70 投资活动产生的现金流量净额 32,747,687.96 -103,523,300.37 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 -38,451,594.93 -67,492,821.44 不适用 研发支出 37,267,517.37 33,913,880.01 9.89 1. 收入和成本分析 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上 年增减（%） 营业成本比上 年增减（%） 毛利率比上年增减 （%） 输配电及控制设备制造业 764,550,655.60 592,122,666.68 22.55 -12.16 -12.12 减少0.03个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上 年增减（%） 营业成本比上 年增减（%） 毛利率比上年增减 （%） 成套设备 393,492,996.71 324,320,639.11 17.58 -16.23 -17.90 增加1.67个百分点 元器件 287,219,606.39 215,385,611.57 25.01 1.42 4.24 减少2.03个百分点 电力电子 83,838,052.50 52,416,416.00 37.48 -28.62 -27.95 减少0.58个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比上 年增减（%） 营业成本比上 年增减（%） 毛利率比上年增减 （%） 国内 763,987,120.04 591,729,119.44 22.55 -11.87 -11.86 减少0.00个百分点 国外 563,535.56 393,547.24 30.16 -84.09 -87.00 增加15.66个百分 点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 (1) 成套业务销售收入较上年减少7,624万元，同比下降16.23%。成套业务的下滑，主要是由于公司所处中低压产品市场集中度相对较低，公司的传统 业务板块订单量下滑，并且业主客户大多资金紧张，压缩投资成本，降低供应商准入门槛，从而导致公司的成套业务面临竞争激烈、盈利困难的局 面。成套业务毛利率较上年小幅上升1.67个百分点，主要是由于原材料价格如铜、钢板等价格大幅下降以及精益生产提升了产品的毛利率，但另一 方面，由于公司所处中低压产品市场集中度相对较低，竞争导致了整体销售价格下降，因此毛利率较上年仅仅小幅上升； (2) 元器件业务收入较上年增加401万元，增幅1.42%。这主要是本年度DJV销售表现良好，GE品牌低压产品较上年有所增长所致。元器件毛利率较上 年减少2个百分点，主要是由于在整体对外销售中低压产品增幅较大且占总比率较大，但该产品线本身毛利率较低，故受其影响总体元件产品线毛 利率较上年略有下降； (3) 电力电子的销售收入较上年减少3,361万元，降幅28.62%，其中主要是占销售收入90%的变频器收入占大幅减少, 受宏观经济环境影响，石油石化、 煤炭、钢铁、水泥、发电等高压变频器主要客户需求减少，部分项目延期或暂停。由于需求下降，价格竞争加剧，中标价格有一定幅度下降。 (2). 产销量情况分析表 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%） 销售量比上年增减（%） 库存量比上年增减（%） 成套开关柜 4,321台 3,946台 446台 -11.72 -25.90 528.17 低压元件 126,025只 127,525只 586只 86.54 92.98 -71.91 中压元件 3,582台 3,882台 23台 -25.82 -13.83 -94.24 环网柜 1,202台 1,149台 113台 185.51 218.28 88.33 变频器 118台 126台 23台 6.80 1.60 -14.80 产销量情况说明 公司主要产品的产量与销量，与产品线销售收入趋势基本一致。成套开关柜库存量的上升，主要是受到部分项目延期影响，导致成品库存量的增加。 低压元件的生产量大幅增加主要是由于DJV生产的MCCB销量增加。 (3). 成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比 例(%) 上年同期金额 上年同期占总成 本比例(%) 本期金额较上 年同期变动比 例(%) 情况 说明 输配电及控制设备 制造业 材料 548,072,303.89 92.47 627,078,928.25 92.98 -12.60 人工 19,366,325.67 3.27 23,023,703.73 3.41 -15.89 费用 25,244,031.19 4.26 19,646,123.26 2.91 28.49 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比 例(%) 上年同期金额 上年同期占总成 本比例(%) 本期金额较上 年同期变动比 例(%) 情况 说明 成套设备 材料 304,363,460.32 51.35 368,140,972.74 54.59 -17.32 人工 9,189,799.72 1.55 8,540,328.58 1.27 7.60 费用 11,327,373.14 1.91 14,762,443.86 2.19 -23.27 元器件 材料 203,296,366.69 34.30 191,749,045.46 28.43 6.02 人工 7,184,413.59 1.21 10,807,830.14 1.60 -33.53 费用 4,904,831.29 0.83 3,799,460.66 0.56 29.09 电力电子 材料 46,480,852.56 7.84 67,188,910.05 9.96 -30.82 人工 2,992,112.36 0.50 3,675,545.01 0.55 -18.59 费用 2,943,451.08 0.50 1,084,218.74 0.16 171.48 2. 费用 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 销售费用 84,249,491.99 89,393,879.79 -5.75 管理费用 154,245,749.53 146,343,157.34 5.40 财务费用 -1,743,558.10 -1,686,928.37 不适用 3. 研发投入 研发投入情况表 单位：元 本期费用化研发投入 30,238,532.93 本期资本化研发投入 7,028,984.44 研发投入合计 37,267,517.37 研发投入总额占营业收入比例（%） 4.80 公司研发人员的数量 64 研发人员数量占公司总人数的比例（%） 7.95 研发投入资本化的比重（%） 18.98 4. 现金流 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 经营活动产生的现金流量净额 57,103,998.35 36,442,598.57 56.70 投资活动产生的现金流量净额 32,747,687.96 -103,523,300.37 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 -38,451,594.93 -67,492,821.44 不适用 (1) 本年经营性现金流流入的增加，主要是由于本年度公司加强现金流的管控，应收应付管理成 效有所显现，资金流较为稳定； (2) 投资活动现金流的净流出，主要是部分理财资金年末到期，收回投资导致了现金的流入； (3) 筹资活动的现金净流出，主要是公司年度分红。 (二)非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三)资产、负债情况分析 资产及负债状况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数 占总资产的 比例（%） 上期期末数 上期期末数 占总资产的 比例（%） 本期期末金 额较上期期 末变动比例 （%） 应收票据 32,312,310.22 1.08 49,620,294.56 1.61 -34.88 应收利息 1,140,279.12 0.04 195,534.25 0.01 483.16 在建工程 1,484,833.46 0.05 1,083,186.12 0.04 37.08 其他非流动资产 1,833,156.00 0.06 2,645,928.49 0.09 -30.72 其他说明 (1) 应收票据年末余额的减少，主要是本年公司加强对票据的管理，以及加大使用票据支付的比 例，导致了票据量的下降； (2) 应收利息年末余额的增加，主要是由于年末未到期银行存单增加； (3) 在建工程年末余额的增加，主要是本期智能熔性老练试验中心工程建设，年末尚未完工所致； (4) 其他非流动资产期末余额的下降，主要是预付设备款的减少 (四)行业经营性信息分析 输配电及控制设备在电力系统、轨道交通、汽车制造、冶金化工等领域具有广泛的应用。输 配电及控制设备制造行业是一个充分竞争、市场化程度较高的行业，已形成跨国公司与国内本土 企业共争市场的竞争格局。随着国内经济下行压力持续加大、各行业投资需求的放缓，输配电及 控制设备的制造企业面临的挑战日趋严峻。可以预见，未来的竞争将更趋激烈，公司将积极寻找 市场结构性机会。 (五)投资状况分析 1、 对外股权投资总体分析 报告期内，对外股权投资规模无重大变化。 (1) 重大的股权投资 无 (2) 重大的非股权投资 详见第五节中的“其他投资理财及衍生品投资情况”。 (3) 以公允价值计量的金融资产 无 (六)重大资产和股权出售 报告期内，公司无重大资产和股权出售。 (七)主要控股参股公司分析 注册资本金额单位：万元人民币、USD万美元 子公司全称 企业类 型 注册 地 业务性质 注册资本 (万元) 持股比 例(%) 备注 上海通用广电工程 有限公司 有限责 任公司 上海 奉贤 高低压电气开关柜、干式 变压器、智能化电气控制 设备生产销售 13,600 100 全资子公司 上海安奕极智能控 制系统有限公司 有限责 任公司 上海 奉贤 高低压电气设备、电力电 子元器件生产销售 2,000 100 全资子公司 上海澳通韦尔电力 电子有限公司 有限责 任公司 上海 奉贤 电力电子产品的生产、销 售 4500 100 全资子公司 上海广电电气集团 投资管理有限公司 有限责 任公司 上海 奉贤 投资管理 500 100 全资子公司 上海安奕极电子科 技有限公司 有限责 任公司 上海 奉贤 电子科技等设备销售、服 务 100 100 孙公司，上海 安奕极智能公 司对外投资 上海安奕极企业发 展有限公司 中外合 资 上海 奉贤 中低压电气控制设备的生 产、销售 USD960 75 控股子公司 上海通用广电电力 元件有限公司 中外合 资 上海 奉贤 开发、生产小型低压断路 器、塑壳开关和电子漏电 开关 USD950 75 控股子公司 山东广电电气有限 公司 中外合 资 山东 济南 中低压电气开关柜输配电 设备的销售 USD400 75 控股子公司 美国太阳门电气有 限公司 其他 美国 加利 福尼 亚州 中压开关设备、变压器、 电子元件等产品的销售和 技术服务 USD100 70 孙公司，境外 合营，广电工 程公司对外投 资 上海艾帕电力电子 有限公司 中外合 资 上海 浦东 电力电子研发 USD70 75 孙公司，澳通 韦尔2014年12 月增持控股 广州广电通用电气 有限公司 国内合 资 广州 海珠 区 电气设备销售、服务 300 51 控股子公司 上海广电安奇流体 设备有限公司 中外合 资 上海 奉贤 生产热交换器等节能产品 3,000 41 孙公司，广电 投资公司对外 投资 上海通用电气广电 有限公司 中外合 资 上海 奉贤 生产销售电气控制设备及 节能变压器 USD2750 40 参股子公司 上海通用电气开关 有限公司 中外合 资 上海 奉贤 生产电气设备元器件 USD1110 40 参股子公司 江苏通用广电电气 有限公司 国内合 资 江苏 南京 高低压电气元件、成套设 备、干式变压器 200 35 参股子公司 宁波邦立通用广电 电气有限公司 国内合 资 浙江 宁波 高中低压配电控制设备及 器材 150 20 孙公司，广电 工程公司对外 投资 宁波安奕极智能控 制系统有限公司 国内合 资 浙江 宁波 中低真空断路、低压电力 元件、环网柜等生产、销 售 1000 20 孙公司，上海 安奕极智能控 制公司对外投 资 三、公司关于公司未来发展的讨论与分析 (一)行业竞争格局和发展趋势 2016年国内宏观经济增速放缓，行业内市场竞争加剧。我们预测： 1、宏观经济将呈现稳中趋升态势 输配电及控制设备类产品应用广泛，应用领域包含电力、房地产、机械工业、电信、油气、 矿业等，与国家工业活动及全社会固定资产投资息息相关，在一定程度上与我国宏观经济形势呈 现正相关关系。目前，世界经济正处于深度调整之中，复苏动力不足，不确定因素增多。我国经 济下行压力仍然较大，但长期向好的基本面没有改变。 2、行业发展趋势 行业内国际品牌的市场地位没有发生显著变化，国内输配电行业还是一个充分竞争，价格逐 步走低的形势。加强城市配电网建设、推进电网智能化、加强轨交建设等是国家的重点投资方向， 相关行业将受益。 3、经营环境变化与挑战 客户采购方式：成套设备及电力电子产品客户普遍采用招投标制的采购模式，市场竞争激烈； 元器件产品仍以分销渠道模式为主，随着互联网电子商务的浪潮来临，依靠电商平台进行直销及 个性化定制或将成为未来重要的采购延伸模式。 市场原材料价格：公司主要原材料为铜、银、钢材、塑料等，受全球宏观经济的影响，2015 年大宗商品价格出现了大幅度下降，目前仍处于价格底部，价格下降对公司降成本具有正面作用。 (二)公司发展战略 公司将继续加大产品研发力度，完善供应链管理，以优于同行的技术和性能，以“贴身”的 服务和应用打造高端品牌，努力成为中国电气化过程中提供输配电成套设备、元器件和电力电子 产品及服务一揽子解决方案的优质供应商。 (三)经营计划 2015年公司未能实现年初制定的计划目标，主要原因在于：1) 受到宏观经济增速及工业投 资需求放缓的影响，加之公司所处中低压产品市场集中度相对较低，公司业务面临的竞争加剧， 从而导致营业收入下滑，公司的经营利润下降；2) 受到经济下行的影响，公司的传统业务板块客 户大多资金紧张，部分项目的延期等因素也拖延了应收账款的回款，本年度按照账龄计提的坏账 准备大幅增加；3) 由于产业的不景气，年末公司对资产进行评估，部分非专有技术存在减值迹象， 本年度计提的无形资产减值有所增加。 2016年面对国内经济下行压力加大、市场需求不足的宏观环境，公司将高度重视对各类风险 的管控。公司近年来应收账款存量较大，其中应收账款逾期比例较高，对此，公司管理层将特别 加大应收账款的收款力度，力争2016年显著降低应收账款坏账风险。同时，公司管理层将特别注 重订单质量和优质渠道建设，努力提高产品毛利水平，由此可能会导致对销售收入有所影响，但 是公司经营质量将更加健康。此外，公司历年固定资产投资较大，随着技术进步带来的产品升级 换代，特别是生产设备、研发成果等面临的淘汰升级、替代更新压力也将较大。对此，公司管理 层将强化投资、研发项目的可行性研究，审慎决策，高效执行，努力实现项目预期的收益。 2016年公司将立足成套设备、元器件以及电力电子三大基础核心业务，强化事业部利润目标， 发挥公司在产品研发制造、品牌建设和销售渠道方面的优势，进一步加强规范、高效业务流程建 设，合理规划资金使用，加强回款管理，提高资金使用效率。2016年公司主要经营目标为：实现 营业收入人民币7.9亿元，增长1.68%；净利润1,065万元，增长14.52%。各业务板块经营计划 如下： 1、成套设备业务 1）巩固现有销售市场，加大新市场的投入，开拓新的行业客户，重点关注电网、核电、大型 数据中心、海洋工程、交通运输等行业与工程；跟随国家政策走向，寻找“一带一路”的商业机 会，开拓更多的海外市场。 2）在当前国家经济形势下，加大市场风险评估力度，控制应收账款带来的现金流风险，选择 优质客户和行业作为公司投入和合作的对象，把企业“做精做强”。 3）加强销售团队的管理与建设，制定更加适合市场的营销政策，以提升销售队伍的营销能力 和战斗力。 4）加大新产品开发力度，针对专业和海外市场的需要，研发适销对路的中高层次的成套设备， 以满足中高档用户对成套设备的需求。 5）加强应收账款清理工作，改善经营性现金流。 2、元器件业务 1）奋力拓展销售市场。整合渠道优势资源，加强渠道能力提升与再造，巩固强势市场，培育 弱势区域市场，聚焦高端市场。积极推进行业准入与资质认定，积极参与行业和大客户技术标准 制定，强化标前分析，为客户提供完整的系统技术解决方案。研究进入电商渠道。 2）加强销售与渠道管理，提升销售队伍营销能力，强化销售管理。深入产品与市场研究，深 度分析市场资源与销售潜能，强化业务的及时监测与调整。 3）加强新产品开发。提升技术研发水平，强化质量管理能力。注重质量品质及价值管理。大 力应用先进的质量技术与方法，加强研发、采购、生产制造及顾客使用等四大过程质量变化点与 关键环节的监控，加快推进 “四大”提升工程（质量素质提升、可靠性提升、满意度提升和对标、 对比提升）。 4）推行先进制造技术与先进生产方式。深化全价值链改善，持续完善精益生产管理，采用清 洁能源及原材料，节能降耗，实现清洁生产。 3、电力电子业务 1）继续保持大功率变频器技术领先地位，同时通过设计优化和生产优化，降低成本，以期在 售价降低的前提下，维持毛利率基本不变。 2）除了天然气管线市场外，拓展大功率高压变频器在航空试验装备、水利、化工等行业的应 用。继续推进港口岸电电源的市场开拓，完善产品系列。 3）开发模块化低成本有源滤波器，进一步加强地铁行业销售，同时拓展有源滤波器在智能楼 宇、数据中心和其它工业领域的应用。 4）加强应收账款清理工作，改善经营性现金流。 上述经营计划并不构成公司对投资者的业绩承诺，请广大投资者对此保持足够的风险意识。 (四)可能面对的风险 公司产品与国家宏观经济状况以及基础建设和投资密切相关。可能面对的主要风险： 1、市场竞争的风险：中国电气制造行业整体上呈集中度不高、竞争较为分散的态势，大多数 产品同质化竞争严重。目前国外主要电气生产企业已通过建立本地化工厂、并购国内企业或设立 销售代理的方式进入中国市场，在中国低压电器市场持续快速增长和产业升级的驱使下，本土企 业需要不断通过技术创新、专业化以提升市场竞争力，而跨国公司将携技术与管理优势继续大力 扩张，竞争主体将愈加多元化，竞争形势也将更趋激烈。 2、原材料价格变动风险：铜、银、钢材、塑料及相关配件等为公司生产所需主要原材料，原 材料采购成本占产品总成本的比重90%以上，当原材料价格出现较大幅度波动时，经营收益会受 到直接影响。2015年主要要素产品价格处于近年的低位，短期原料价格优势明显，但不排除存在 反弹的可能性。公司凭借规模化生产优势，并通过与供方建立战略合作关系，在一定程度上能转 移部分成本上涨压力，规避该风险。 3、人力成本上升带来的风险：由于公司主要生产基地位于上海，人力成本相对较高，且近几 年该地区的劳动力成本已呈不断上升趋势，公司的生产成本仍面临一定的上升风险。 四、公司因不适用准则规定或特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明 □适用 √不适用 第五节 重要事项 一、普通股利润分配或资本公积金转增预案 (一)现金分红政策的制定、执行或调整情况 公司2014年度利润分配方案，经2015年5月28日召开的2014年度股东大会审议通过；公 司2014年度利润分配实施公告，刊登于2015年6月8日的《中国证券报》、《上海证券报》、 《证券时报》、《证券日报》以及上海证券交易所网站(www.sse.com.cn)上。本次利润分配以公 司总股本933,300,750股为基数，每股派发现金0.05元（含税），共计派发现金46,665,037.50 元。股权登记日：2015年6月11日；除息日：2015年6月12日；现金红利发放日：2015年6 月12日。 至本报告期末，公司2014年度利润分配已实施完毕。 (二)公司近三年（含报告期）的普通股利润分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案 单位：元 币种：人民币 分红 年度 每10股送 红股数 （股） 每10股派 息数(元) （含税） 每10股 转增数 （股） 现金分红的数额 （含税） 分红年度合并 报表中归属于 上市公司股东 的净利润 占合并报表 中归属于上 市公司股东 的净利润的 比率(%) 2015年 0 0.50 0 46,743,025.00 7,949,761.14 587.98 2014年 0 0.50 0 46,665,037.50 38,765,570.25 120.38 2013年 0 0.50 0 46,629,000.00 54,581,965.71 85.43 (三)报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配预案的， 公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划 □适用 √不适用 二、承诺事项履行情况 √适用 □不适用 (一) 公司、股东、实际控制人、收购人、董事、监事、高级管理人员或其他关联方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项 承诺背景 承诺 类型 承诺方 承诺 内容 承诺时间及期限 是否 有履 行期 限 是否及 时严格 履行 如未能及时 履行应说明 未完成履行 的具体原因 如未能及 时履行应 说明下一 步计划 收购报告 书或权益 变动报告 书中所作 承诺 解决 同业 竞争 收购人：ZHAO SHUWEN（赵淑 文），控股股东 旻杰投资 1、本人及本人的直系亲属目前没有、将来也不直接或间接从事与广电电气及其控股 或实际控制的子公司现有及将来从事的业务构成同业竞争的任何活动，并愿意对违 反上述承诺而给广电电气造成的经济损失承担赔偿责任。2、对于本人及本人的直系 亲属直接和间接控制/控股的其他企业，本人及本人的直系亲属将通过派出机构和人 员（包括但不限于董事、总经理等）以及本人及本人的直系亲属在该等企业中的控 股/控制地位，保证该等企业履行本承诺函中与本人相同的义务，保证该等企业不与 广电电气进行同业竞争，本人并愿意对违反上述承诺而给广电电气造成的经济损失 承担全部连带的赔偿责任。3、在本人及本人所控制的其他公司与广电电气存在关联 关系期间或本人构成广电电气的实际控制人期间，本承诺函对本人持续有效。 承诺时间：2012年 7月3日。期限： 存在关联关系期 间、实际控制人期 间 是 是 收购报告 书或权益 变动报告 书中所作 承诺 解决 关联 交易 收购人：ZHAO SHUWEN（赵淑 文），控股股东 旻杰投资 我方将继续严格按照《公司法》等法律法规以及公司章程的有关规定行使股东权利； 在股东大会对有关涉及我方事项的关联交易进行表决时，履行回避表决的义务；我 方承诺杜绝一切非法占用上市公司的资金、资产的行为；在任何情况下，不要求上 市公司向我方提供任何形式的担保；在双方的关联交易上，严格遵循市场原则，尽 量避免不必要的关联交易发生，对持续经营所发生的必要的关联交易，应以双方协 议规定的方式进行处理，遵循市场化的定价原则，避免损害广大中小股东权益的情 况发生。 承诺时间：2012年 7月3日。期限： 存在关联关系期 间、实际控制人期 间 是 是 其他承诺 其他 控股股东旻杰投 资及实际控制人 ZHAO SHU WEN 控股股东旻杰投资及实际控制人ZHAO SHU WEN女士承诺，自公告发布之日 （2015-7-10）起六个月内，不通过二级市场减持所持广电电气股票。 承诺时间：2015年 7月10日起。期限： 六个月内。 是 是 其他承诺 其他 深圳华信同行资 产管理合伙企业 （有限合伙） 华信同行协议受让旻杰投资名下的12900万股广电电气股票，就本次协议受让的股 份，华信同行做出承诺：为了维护资本市场稳定，保护投资者合法权益，依据中国 证监会2015年18号文精神，自本次受让股份过户公告之日（2015-12-2）起6个月 内，不通过二级市场减持所持有的公司股份。6个月期满后，相关股份变动将按照中 国证监会的相关规定执行。 承诺时间：2015年 12月2日起。期限： 六个月内。 是 是 三、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况 □适用 √不适用 四、董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 (一) 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 □适用 √不适用 (二) 董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明 □适用 √不适用 (三) 董事会对重要前期差错更正的原因及影响的分析说明 □适用 √不适用 五、聘任、解聘会计师事务所情况 单位：万元 币种：人民币 现聘任 境内会计师事务所名称 大华会计师事务所（特殊普通合伙） 境内会计师事务所报酬 65 境内会计师事务所审计年限 4 名称 报酬 内部控制审计会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙） 35 聘任、解聘会计师事务所的情况说明 √适用 □不适用 经2015年5月28日召开的2014年度股东大会审议通过，公司续聘大华会计师事务所（特殊 普通合伙）担任公司2015年度的审计机构。 六、破产重整相关事项 □适用 √不适用 七、重大诉讼、仲裁事项 □适用 √不适用 八、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情况 □适用 √不适用 九、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明 报告期内，公司及其控股股东、实际控制人诚信状况良好，不存在未履行法院生效判决、所负数额较大债务到期未清偿等情况。 十、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励情况及其影响 √适用 □不适用 (一) 相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的 事项概述 查询索引 公司第二届董事会第十五次会议审议通过了《股票期权激励计划（草案）》， 详见2013-001公告。 2013年3月2日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司股票期权激励计划（草案），2013年4月2日公司获得中国证监会对 该草案备案无异议的通知，详见2013-012公告。 2013年4月3日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司2013年第一次临时股东大会审议通过了《股票期权激励计划（草案）》， 详见2013-015公告。 2013年4月27日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司第二届董事会第十八次会议审议通过了《股票期权激励计划第一期激 励计划授予方案》，详见2013-020公告。 2013年6月19日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司第二届董事会第二十次会议审议通过了《关于股票期权激励计划第一 期激励计划股票期权授予相关事项》，股票期权激励计划第一期激励计划 权益授予公告，详见2013-031公告。 2013年7月20日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司股票期权激励计划第一期授予情况公告，详见2013-032公告。 2013年7月25日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司股票期权激励计划第二期激励计划授予方案，详见2014-019公告。 2014年7月3日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司股票期权激励计划第一期激励计划授予方案涉及的行权价格和股票 期权数量进行调整的公告，详见2014-020公告。 2014年7月3日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司股票期权激励计划第二期激励计划权益授予公告，详见2014-025公 告。 2014年7月24日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司关于股票期权激励计划第二期授予情况的公告，详见2014-026公告。 2014年7月29日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司股票期权激励计划第一期股票期权第一次行权符合行权条件的公告， 详见2015-001公告。 2015年1月14日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司股票期权激励计划第一期股票期权第一次行权结果暨股份上市公告， 详见2015-002公告。 2015年1月30日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司股票期权激励计划第一期、第二期激励计划授予方案涉及的行权价格 和股票期权数量进行调整的公告，详见2015-021公告。 2015年8月15日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 关于不再实施公司股票期权激励计划第三期激励计划的公告，详见 2015-022公告。 2015年8月15日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券报、 证券日报、证券时报公告。 公司股票期权激励计划第一期股票期权第二次行权及第二期股票期权第 一次行权符合行权条件的公告，详见2015-028公告。 2015年11月11日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券 报、证券日报、证券时报公告。 公司股票期权激励计划第一期股票期权第二次行权及第二期股票期权第 一次行权结果暨股份上市公告，详见2015-029公告。 2015年11月18日，上交所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中国证券 报、证券日报、证券时报公告。 (二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况 股权激励情况 □适用 √不适用 员工持股计划情况 □适用 √不适用 其他激励措施 □适用 √不适用 (三) 报告期公司激励事项相关情况说明 1、2015年1月13日，公司第三届董事会第八次会议审议通过了《关于公司股票期权激励计 划第一期股票期权第一次行权相关事项的议案》，同意本次激励对象行权，可行权的激励对象为 69名，对应可行权的股票期权数量为720,750股，行权价格为3.72元。 2、2015年2月4日，公司股票期权激励计划第一期股票期权第一次行权股票上市流通，上 市流通数量720,750股。 本次行权股票均为无限售条件流通股，参与行权的激励对象无董事、监 事和高级管理人员，本次行权股票无锁定和转让限制。 3、2015年8月13日，公司第三届董事会第十次会议审议通过了《关于对公司股票期权激励 计划第一期、第二期激励计划授予方案涉及的行权价格和股票期权数量进行调整的议案》。根据 《公司股票期权激励计划》的规定，因公司实施了2014年度利润分配以及部分激励对象个人情况 发生了变化，同意对第一期、第二期激励计划授予方案涉及的行权价格和股票期权数量进行调整： 第一期激励计划授予方案涉及的行权价格调整为3.67元，第二期激励计划授予方案涉及的行权价 格调整为3.56元；第一期激励计划授予方案涉及的股票期权剩余可行权数量调整为713,250股， 激励对象调整为68名；第二期激励计划授予方案涉及的股票期权数量调整为1,693,000股，激励 对象调整为88名。 4、2015年8月13日，公司第三届董事会第十次会议审议通过了《关于不再实施公司股票期 权激励计划第三期激励计划的议案》。 5、2015年11月10日，公司第三届董事会第十二次会议审议通过了《关于公司股票期权激 励计划第一期股票期权第二次行权及第二期股票期权第一次行权相关事项的议案》，同意本次激 励对象行权，其中：第一期股票期权第二次可行权的激励对象为68名，对应可行权的股票期权数 量为713,250股，行权价格为3.67元；第二期股票期权第一次可行权的激励对象为88名，对应 可行权的股票期权数量为846,500股，行权价格为3.56元。同意授权经营层根据政策规定的行权 窗口期，统一办理激励对象股票期权行权及相关的行权股份登记手续，并将中国证券登记结算有 限责任公司上海分公司办理完毕股份变更登记手续当日确定为行权日，同时于行权完毕后办理工 商变更登记及其他一切相关手续。 6、2015年11月18日，公司股票期权激励计划第一期股票期权第二次行权及第二期股票期 权第一次行权结果暨股份上市公告，本次行权股票的上市流通数量1,559,750股，本次行权股票 的上市流通日2015年11月23日，本次行权股票均为无限售条件流通股，参与行权的激励对象无 董事、监事和高级管理人员，本次行权股票无锁定和转让限制。 7、2015年12月11日，关于公司注册资本变更的公告，公司股票期权激励计划第一期股票 期权第二次行权及第二期股票期权第一次行权而股本增加，本次注册资本变更事宜已经上海市工 商局核准完成工商变更登记手续，公司已于2015年12月10日领取了变更后的工商营业执照。注 册资本变更后的《公司章程》见上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）。 十一、重大关联交易 √适用 □不适用 (一) 与日常经营相关的关联交易 1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项 事项概述 查询索引 2015年4月28日公司董事会审议通过，并经2015 年5月28日股东大会决议通过了《关于2015年度日 常关联交易的议案》，公司2015年预计发生的日常 关联交易是因公司正常生产经营需要而发生的。 2015年4月30日、2015年5月29日上交 所网站www.sse.com.cn、上海证券报、中 国证券报、证券日报、证券时报公告。 2、 临时公告未披露的事项 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 关联交易方 关联 关系 关联 交易 类型 关联 交易 内容 关联交 易定价 原则 关联交 易价格 关联交易金额 占同类交 易金额的 比例(%) 关联交 易结算 方式 市场 价格 交易价格 与市场参 考价格差 异较大的 原因 上海通用电气 广电有限公司 联营 公司 购买 商品 采购 商品 市场定 价原则 142,291,928.62 21.25 上海通用电气 开关有限公司 联营 公司 购买 商品 采购 商品 市场定 价原则 30,346,424.03 4.53 上海通用电气 广电有限公司 联营 公司 销售 商品 销售 商品 市场定 价原则 395,854.70 0.05 上海通用电气 开关有限公司 联营 公司 销售 商品 销售 商品 市场定 价原则 6,552,391.74 0.84 上海通用电气 开关有限公司 联营 公司 提供 专利、 商标 等使 用权 技术 使用 费 销售额 2% 2,882,493.18 100.00 宁波安奕极智 能控制系统有 限公司 联营 公司 销售 商品 销售 商品 市场定 价原则 8,784,253.90 1.13 合计 / / 191,253,346.17 不适用 / / / 大额销货退回的详细情况 不适用 关联交易的说明 2015年4月28日公司董事会审议通过，并经2015年5月28日股东大会 决议通过了《关于2015年度日常关联交易的议案》。公司2015年预 计发生的日常关联交易是因公司正常生产经营需要而发生的，并且 遵循了公开、公平、公正的原则，不存在损害公司和广大股东利益 的情况，不会对公司本期及未来的财务状况产生不利影响，也不会 影响上市公司的独立性。 (二) 资产或股权收购、出售发生的关联交易 1、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项 事项概述 查询索引 公司《关于收购控股子公司股权暨关联交易的公告》，2015年11月30日， 公司第三届董事会第十三次会议审议通过了《关于收购上海通用广电电力元 件有限公司股权暨关联交易的议案》，同意公司以不高于评估值的定价原则 与通用电气（中国）有限公司（简称“GE中国”）协商确定的价格，以等值 于250万美元的人民币金额收购GE中国持有的控股子公司上海通用广电电 力元件有限公司25%的股权。 2015年12月1日上 交所网站 www.sse.com.cn、（未完）  |