[发行]宝盈祥泰：更新招募说明书摘要（2017年1月）
宝盈祥泰养老混合型证券投资基金更新招 募说明书摘要 宝盈祥泰养老混合型证券投资基金（以下简称 “ 本基金 ” ）经中国证券监督管理委员会 2015 年 5 月 1 1 日中国证监会证监许可 [2015]864 号《关于核准宝盈祥泰养老混合型证券投 资基金募集的批复》批准公开发售。本基金基金合同于 2015 年 5 月 29 日正式生效。 重要提示 基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会核 准，但中国证监会对本基金募集的核准，并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断 或保证，也不表明投资于本基金没有风险。 基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证 基金一定盈利，也不保证最低收益。投资人投资于本基金并不等于将资金作为存款存放在银 行或存款类金融机构。 本基金可以参与中小企业私募债券的投资。中小企业私募债发行人为中小微、非上市企 业，存在着公司治理结构相对薄弱、企业经营风险高、信息披露透明度 不足等特点。投资中 小企业私募债将存在违约风险和流动性不足的风险，这将在一定程度上增加基金的信用风险 和流动性风险。 基金管理人的过往业绩并不预示其未来业绩。 投资有风险，投资人申购基金时应认真阅读本招募说明书。 本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动，投资者在投资 本基金前，需充分了解本基金的产品特性，并承担基金投资中出现的各类风险，包括：因政 治、经济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形成的系统性风险，个别证券特有的非系 统性风险，由于基金投资者连续大量赎回基金产生的流动性风险，基金管理 人在基金管理实 施过程中产生的基金管理风险，本基金的特定风险等等。投资者在进行投资决策前，请仔细 阅读本基金的《招募说明书》及《基金合同》。 本摘要根据基金合同和基金招募说明书编写，并经中国证监会核准。基金合同是约定基 金当事人之间权利、义务的法律文件。基金投资人自依基金合同取得基金份额，即成为基金 份额持有人和本基金合同的当事人，其持有基金份额的行为本身即表明对基金合同的承认和 接受，并按照《基金法》、《运作办法》、《基金合同》及其他有关规定享有权利、承担义务。 基金投资人欲了解份额持有人的权利和义务，应详细查阅《基 金合同》。 本招募说明书 ( 更新 ) 所载内容截止日为 2016 年 11 月 29 日 , 有关财务数据和净值表现截 止日为 2016 年 9 月 30 日。本招募说明书（更新）中基金投资组合报告和基金业绩中的数据 已经本基金托管人复核。 一、基金管理人 （一）基金管理人概况 名称：宝盈基金管理有限公司 注册地址：广东省深圳市福田区深圳特区报业大厦第 15 层 法定代表人： 李文众 总经理： 汪钦 办公地址：深圳市福田区福华一路 115 号投行大厦 10 层 组织形式：有限责任公司 成立时间： 2001 年 5 月 18 日 注册资本： 1 亿元人民币 存续期间：持续经营 电话：（ 0755 ） 83276688 传真：（ 0755 ） 83515599 联系人： 王中宝 股权结构： 本基金管理人是经中国证监会证监基金字 [2001]9 号文批准发起设立，现有 股东包括中铁信托有限责任公司、中国对外经济贸易信托有限公司。其中中铁信托有限责任 公司持有本公司 75% 的股权，中国对外经济贸易信托有限公司持有 25% 的股权。 （二）主要人员情况 1 、公司高级管理人员 （ 1 ）董事会 李文众先生，董事长， 1959 年生，中共党员，经济师。 1978 年 12 月至 1985 年 5 月在 中国人民银行成都市支行解放中路办事处工作； 1985 年 6 月至 1997 年 12 月在中国工商银 行成都市信托投资公司任职，先后担任委托代理部、证券管理部经理； 1997 年 12 月至 2002 年 11 月成都工商信托投资有限责任公司任职，历任部门经理、总经理助理； 2002 年 11 月 至今在中铁信托有限责任公司任副总经理。 景开强先生，董事， 1958 年生，硕士研究生，高级会计师。 1985 年 7 月至 1989 年 10 月在中铁二局机筑公司广州、深圳、珠海项目部任职，历任助理会计师、会计师、财务主管； 1989 年 11 月至 2001 年 4 月在中铁二局机筑公司财务科任职，历任副科长、科长、总会计 师 ； 2001 年 5 月至 2003 年 10 月在中铁二局股份公司任财会部部长，中铁二局集团专家委 员会财务组组长； 2003 年 11 月至 2005 年 10 月在中铁八局集团公司任总会计师、总法律顾 问、集团公司专家委员会成员；现任中铁信托有限责任公司总经理。 陈赤先生，董事， 1966 年生，中共党员，经济学博士。 1988 年 7 月至 1998 年 5 月任西 南财经大学公共与行政管理学院教研室副主任； 1998 年 5 月至 1999 年 3 月在四川省信托投 资公司人事部任职； 1999 年 3 月至 2000 年 10 月在四川省信托投资公司峨眉山办事处任总 经理助理， 2000 年 10 月至 2003 年 6 月在和兴证券有限责任公司工作； 2003 年 6 月开始任 衡平信托投资有限责任公司总裁助理兼研究发展部总经理，现任中铁信托有限责任公司副总 经理兼董事会秘书。 马宏先生，董事， 1967 年生，硕士研究生。 1989 年 7 月至 1991 年 9 月，在中国新兴（集 团）总公司工作； 1994 年 7 月至 1995 年 12 月，在中化财务公司证券部工作； 1995 年 12 月至 1997 年 6 月，在中国对外经济贸易信托投资有限公司证券部工作； 1997 年 7 月至 2001 年 3 月，在中化国际贸易股份有限公司投资部担任副总经理； 2001 年 3 月至今， 在中国对 外经济贸易信托有限公司任职，先后担任资产管理二部副总经理、投资发展部副总经理，现 任中国对外经济贸易信托有限公司投资发展部总经理。 贺颖奇先生，独立董事， 1962 年生，中共党员，管理学博士。 1986 年至 1992 年，在 河北大学经济系任教； 1995 年至 2001 年，在厦门大学管理学院任教； 2001 年至 2003 年在 清华大学经济管理学院管理学博士后流动站从事博士后研究工作； 2003 年 7 月至 2010 年 4 月，在清华大学会计研究所从事教学与科研工作，任清华大学会计研究所党支部书记，副教 授； 2010 年 5 月至今，在北京 国家会计学院任副教授。兼任福建星网锐捷公司独立董事。 屈文洲先生，独立董事， 1972 年生，中共党员，金融学博士。 1995 至 1997 年，任厦门 建发信托投资公司海滨证券营业部投资信息部主任； 1997 至 2001 年，任厦门建发信托投 资公司投资银行部经理； 1998 至 1999 年，借调中国证监会厦门特派办上市公司监管处； 2001 至 2003 年任厦门市博亦投资咨询有限公司总经理； 2003 至 2005 年任深圳证券交易所研究 员； 2005 至今，在厦门大学管理学院从事教学与研究工作。现任厦门大学管理学院教授、 博士生导师，厦门大学中 国资本市场研究中心主任，厦门大学管理学院财务学系副主任。兼 任厦门空港、山东航空、莱宝高科的独立董事。 徐加根先生，独立董事， 1969 年生，中共党员，西南财经大学教授。 1991 年至 1996 年在中国石化湖北化肥厂工作； 1996 年至 1999 年，在西南财经大学学习； 1999 年至今，在 西南财经大学任教，现任西南财经大学金融创新与产品设计研究所副所长。 汪钦先生，董事， 1966 年生，中共党员，经济学博士。曾就职于中国人民银行河南省 分行教育处、海南港澳国际信托投资公司证券部，历任三亚东方实业股份有限公司副总经理、 国信证券 股份有限公司研究所所长、长城基金管理有限公司副总经理。 2010 年 11 月起任宝 盈基金管理有限公司总经理。 （2）监事会 张建华女士，监事， 1969 年生，高级经济师。曾就职于四川新华印刷厂、成都科力风 险投资公司、成都工商信托有限公司、衡平信托有限责任公司。 现任中铁信托有限责任公司 金融同业部总经理。 张新元先生，员工监事， 1973 年生，硕士。曾就职于黄河证券有限责任公司周口营业 部、民生证券有限责任公司周口营业部、长城基金管理有限公司。 2011 年 7 月起至今，在 宝盈基金管理有限公司工作，曾任总经理办公室主任 、机构业务 部总监 ，现任宝盈基金管理 有限公司 总经理助理、 创新 业务部总监 、投资经理 。 （3）其他高级管理人员 张瑾女士，督察长， 1964 年生，工学学士。曾任职于中国工商银行安徽省分行科技处、 华安证券有限公司深圳总部投资银行部、资产管理总部。 2001 年加入宝盈基金管理有限公 司，历任监察稽核部总监助理、副总监、总监， 2013 年 12 月起任宝盈基金管理有限公司督 察长。 2 、本基金基金经理 陈若劲女士， 1971 年 6 月生，香港中文大学金融 MBA 。曾在第一创业证券有限责任公 司固定收益部从事债券投资、研究及交易等工作， 2008 年 4 月加入宝盈基金管理有限公司 任债券组合研究员 ，现任 宝盈基金管理有限公司固定收益部总监、 宝盈增强收益债券型证券 投资基金 基金 经理、宝盈货币市场证券投资基金 基金 经理 、宝盈祥瑞养老混合型证券投资基 金基金经理 、宝盈祥泰养老混合型证券投资基金基金经理 。 3 、本公司投资决策委员会成员的姓名和职务如下： 汪钦先生：宝盈基金管理有限公司总经理。 彭敢先生：宝盈基金管理有限公司总经理助理、投资部总监、宝盈资源优选混合型证券 投资基金基金经理、宝盈新价值灵活配置混合型证券投资基金基金经理、宝盈科技 30 灵活配 置混合型证券投资基金基金经 理、宝盈睿丰创新灵活配置混合型证券投资基金基金经理、宝 盈策略增长混合型证券投资基金基金经理。 段鹏程先生： 宝盈基金管理有限公司研究部总监，鸿阳证券投资基金基金经理、宝盈优 势产业灵活配置混合型证券投资基金基金经理、宝盈医疗健康沪港深股票型证券投资基金基 金经理。 葛俊杰先生：宝盈基金管理有限公司总经理助理、专户投资部总监、专户投资经理。 张新元先生：宝盈基金管理有限公司总经理助理、创新业务部总监、投资经理。 陈若劲女士：宝盈基金管理有限公司固定收益部总监、宝盈增强收益债券型证券投资基 金基金经理、宝盈货币市场证券投资基金基金经理、宝盈祥瑞养老混合型证券投资基金基金 经理、宝盈祥泰养老混合型证券投资基金基金经理。 4 、上述人员之间不存在近亲属关系。 二、基金托管人 （一）基金托管人情况 1 、 基本情况 名称：中国建设银行股份有限公司 ( 简称：中国建设银行 ) 住所：北京市西城区金融大街 25 号 办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼 法定代表人：王洪章 成立时间： 2004 年 09 月 17 日 组织形式：股份有限公司 注册 资本：贰仟伍佰亿壹仟零玖拾柒万柒仟肆佰捌拾陆元整 存续期间：持续经营 基金托管资格批文及文号：中国证监会证监基字 [1998]12 号 联系人：田 青 联系电话： (010)6759 5096 中国建设银行成立于 1954 年 10 月，是一家国内领先、国际知名的大型股份制商业银行， 总部设在北京。本 行于 2005 年 10 月在香港联合交易所挂牌上市 ( 股票代码 939) ，于 2007 年 9 月在上海证券交易所挂牌上市 ( 股票代码 601939) 。 2015 年末，本集团资产总额 18.35 万亿元，较上年增长 9.59% ；客户贷款和垫款总额 10.49 万亿元，增长 10.67% ；客户存款总额 13.67 万亿元，增长 5.96% 。净利润 2,289 亿元， 增长 0.28% ；营业收入 6,052 亿元，增长 6.09% ，其中，利息净收入增长 4.65% ，手续费及 佣金净收入增长 4.62% 。平均资产回报率 1.30% ，加权平均净资产收益率 17.27% ，成本收入 比 26.98% ，资本充足率 15.39% ，主要财务指标领先同业。 物理与电子渠道协同发展。营业网点 “ 三综合 ” 建设取得新进展，综合性网点数量达 1.45 万个，综合营销团队 2.15 万个，综合柜员占比达到 88% 。启动深圳等 8 家分行物理渠道全面 转型创新试点，智慧网点、旗舰型、综合型和轻型网点建设有序推进。电子银行主渠道作用 进一步凸显，电子银行和自助渠道账务性交易量占比达 95.58% ，较上年提升 7.55 个百分点； 同时推广账号支付、手机支付、跨行付、龙卡云支付、快捷付等五种在线支付方式，成功实 现绝大多数主要快捷支付业务的全行集中处理。 转型业务快速增长。信用卡累计发卡量 8,074 万张，消费交易额 2.22 万亿元，多项核心指 标继续保持同业领先。金融资产 1,000 万以上的私人银行客户数量增长 23.08% ，客户金融资 产总量增长 32.94% 。 非金融企业债务融资工具累计承销 5,316 亿元，承销额市场领先。资产 托管业务规模 7.17 万亿元，增长 67.36% ；托管证券投资基金数量和新增只数均为市场第一。 人民币国际清算网络建设再获突破，继伦敦之后，再获任瑞士、智利人民币清算行资格；上 海自贸区、新疆霍尔果斯特殊经济区主要业务指标居同业首位。 2015 年，本集团先后获得国内外各类荣誉总计 122 项，并独家荣获美国《环球金融》杂 志 “ 中国最佳银行 ” 、香港《财资》杂志 “ 中国最佳银行 ” 及香港《企业财资》杂志 “ 中国最佳 银行 ” 等大奖。本集团在英国《银行家》杂志 2015 年 “ 世界银行品牌 1000 强 ” 中，以一级资本 总额位列全球第二；在美国《福布斯》杂志 2015 年度全球企业 2000 强中位列第二。 中国建设银行总行设资产托管业务部，下设综合处、基金市场处、证券保险资产市场处、 理财信托股权市场处、 QFII 托管处、养老金托管处、清算处、核算处、跨境托管运营处、监 督稽核处等 10 个职能处室，在上海设有投资托管服务上海备份中心，共有员工 220 余人。自 2007 年起，托管部连续聘请外部会计师事务所对托管业务进行内部控制审计，并已经成为常 规化的内控工作手段。 2 、 主要人员情况 赵观甫，资产托管业务部 总经理，曾先后在中国建设银行郑州市分行、总行信贷部、总 行信贷二部、行长办公室工作，并在中国建设银行河北省分行营业部、总行个人银行业务部、 总行审计部担任领导职务，长期从事信贷业务、个人银行业务和内部审计等工作，具有丰富 的客户服务和业务管理经验。 张军红，资产托管业务部副总经理，曾就职于中国建设银行青岛分行、中国建设银行总 行零售业务部、个人银行业务部、行长办公室，长期从事零售业务和个人存款业务管理等工 作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。 张力铮，资产托管业务部副总经理，曾就职于中国建设银行总行建筑经济部、信贷 二部、 信贷部、信贷管理部、信贷经营部、公司业务部，并在总行集团客户部和中国建设银行北京 市分行担任领导职务，长期从事信贷业务和集团客户业务等工作，具有丰富的客户服务和业 务管理经验。 黄秀莲，资产托管业务部副总经理，曾就职于中国建设银行总行会计部，长期从事托管 业务管理等工作，具有丰富的客户服务和业务管理经验。 3 、 基金托管业务经营情况 作为国内首批开办证券投资基金托管业务的商业银行，中国建设银行一直秉持 “ 以客户 为中心 ” 的经营理念，不断加强风险管理和内部控制，严格履行托管人的各项职责，切实维 护资产持有人的合法权益 ，为资产委托人提供高质量的托管服务。经过多年稳步发展，中国 建设银行托管资产规模不断扩大，托管业务品种不断增加，已形成包括证券投资基金、社保 基金、保险资金、基本养老个人账户、 QFII 、企业年金等产品在内的托管业务体系，是目前 国内托管业务品种最齐全的商业银行之一。截至 2016 年一季度末，中国建设银行已托管 584 只证券投资基金。中国建设银行专业高效的托管服务能力和业务水平，赢得了业内的高度认 同。中国建设银行自 2009 年至今连续六年被国际权威杂志《全球托管人》评为 “ 中国最佳托 管银行 ” 。 （ 二 ） 基金托管人的内部控制制 度 1 、 内部控制目标 作为基金托管人，中国建设银行严格遵守国家有关托管业务的法律法规、行业监管规章 和本行内有关管理规定，守法经营、规范运作、严格监察，确保业务的稳健运行，保证基金 财产的安全完整，确保有关信息的真实、准确、完整、及时，保护基金份额持有人的合法权 益。 2 、 内部控制组织结构 中国建设银行设有风险与内控管理委员会，负责全行风险管理与内部控制工作，对托管 业务风险控制工作进行检查指导。资产托管业务部专门设置了监督稽核处，配备了专职内控 监督人员负责托管业务的内控监督工作，具有独立行使监督稽核工作职权和能力 。 3 、 内部控制制度及措施 资产托管业务部具备系统、完善的制度控制体系，建立了管理制度、控制制度、岗位职 责、业务操作流程，可以保证托管业务的规范操作和顺利进行；业务人员具备从业资格；业 务管理严格实行复核、审核、检查制度，授权工作实行集中控制，业务印章按规程保管、存 放、使用，账户资料严格保管，制约机制严格有效；业务操作区专门设置，封闭管理，实施 音像监控；业务信息由专职信息披露人负责，防止泄密；业务实现自动化操作，防止人为事 故的发生，技术系统完整、独立。 （三） 基金托管人对基金管理人运作基金进行监督的方法和程序 1 、 监督方法 依照《基金法》及其配套法规和基金合同的约定，监督所托管基金的投资运作。利用自 行开发的 “ 托管业务综合系统 —— 基金监督子系统 ” ，严格按照现行法律法规以及基金合同规 定，对基金管理人运作基金的投资比例、投资范围、投资组合等情况进行监督，并定期编写 基金投资运作监督报告，报送中国证监会。在日常为基金投资运作所提供的基金清算和核算 服务环节中，对基金管理人发送的投资指令、基金管理人对各基金费用的提取与开支情况进 行检查监督。 2 、 监督流程 （ 1 ） 每工作日按时通过基金监督子系统，对各基金投资运作比例控制等情况进行监控， 如发现投资异常情况，向基金管理人进行风险提示，与基金管理人进行情况核实，督促其纠 正，并及时报告中国证监会。 （ 2 ） 收到基金管理人的划款指令后，对指令要素等内容进行核查。 （ 3 ） 根据基金投资运作监督情况，定期编写基金投资运作监督报告，对各基金投资运 作的合法合规性和投资独立性等方面进行评价，报送中国证监会。 （ 4 ） 通过技术或非技术手段发现基金涉嫌违规交易，电话或书面要求基金管理人进行 解释或举证，并及时报告中国证监会。 三、相关服务机构 （ 一）基金份额发售机构 1 、直销机构：宝盈基金管理有限公司 注册地址 ：深圳市深南大道 6008 号深圳特区报业大厦 15 层 办公地址：深圳市 福田区福华一路 115 号投行大厦 10 层 法定代表人： 李文众 客户服务统一咨询电话： 400 - 8888 - 300 （全国统一，免长途话费） 传真： 0755 - 83515880 联系人： 梁靖、李依 2 、代销机构 （1） 中国建设银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区金融大街 25 号 办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼 法定代表人：王洪章 电话： 010 － 66275654 传真： 010 － 66275654 联系人：王琳 客服电话： 95533 网址： www.ccb.com （2） 东莞农村商业银行 注册地址：广东省东莞市东城区鸿福东路 2 号 法定代表人：何沛良 联系人： 杨亢 联系电话： 0769 - 22866270 业务传真： 0769 - 22866282 客服热线： 0769 - 961122 公司网址： www.drcbank.com （3） 交通银行股份有限公司 办公地址：上海市银城中路 188 号 法定代表人：牛锡明 联系人：曹榕 联系电话： 021 - 58781234 客服电话： 95559 公司网站： www.bankcomm.com （4） 平安银行股份有限公司 注册地址：深圳市深南东路 5047 号 法定代表人：孙建一 联系人： 张莉 联系电话： 021 - 38637673 业务传真： 021 - 50979507 客服热线： 95511 - 3 公司网址： bank.pingan.com （5） 安信证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层 法定代表人：牛冠兴 联系人：陈剑虹 联系电话： 0755 - 82558305 业务传真： 0755 - 82558355 客服电话： 400 - 8001 - 001 公司网址： www.essence.com.cn （6） 渤海证券股份有限公司 注册地址：天津经济技术开发区第二大街 42 号写字楼 101 室 法定代表人：王春峰 联系人：蔡霆 联系电话： 022 - 28451991 业务传真： 022 - 28451958 客服热线： 400 - 6515 - 988 公司网址： www.bhzq.com （7） 第一创业证券股份有限公司 注册地址：广东省深圳市罗湖区笋岗路 12 号中民时代广场 B 座 25 、 26 层 法定代表人：刘学民 客服热线： 400 - 8881 - 888 公司网址： www.fcsc.com （8） 东兴证券股份有限公司 注册地址： 北京市西城区金融大街 5 号新盛大厦 B 座 12 - 15 层 办公地址：北京市西城区金融大街 5 号新盛大厦 B 座 12 - 15 层 法定代表人： 魏庆华 联系人： 汤漫川 电话： 010 - 66555316 传真： 010 - 66555133 客服电话： 4008888993 网址： www.dxzq.net （9） 光大证券股份有限公司 注册地址：上海市静安区新闸路 1508 号 法定代表人：薛峰 联系人：刘晨、李芳芳 联系电话： 021 - 2 2169999 业务传真： 021 - 22169134 客服热线： 95525 公司网址： www.ebscn.com （10） 广州证券股份有限公司 注册地址：广州市天河区珠江西路 5 号广州国际金融中心主塔 19 层、 20 层 法定代表人： 邱三发 联系人： 林洁茹 联系电话： 020 - 88836999 传真： 020 - 88836654 客户服务电话： 020 - 961303 网址： www.gzs.com.cn （11） 国泰君安证券股份有限公司 住所：上海市浦东新区商城路 618 号 法定代表人： 万建华 联系人：芮敏祺 电话： 021 - 38676161 传真： 021 - 38670161 客户服务热线： 400 - 8888 - 666 公司网站： www.gtja.com. （12） 平安证券有限责任公司 注册地址：深圳市福田区金田路大中华国际交易广场 8 楼 法定代表人：杨宇翔 联系人：吴琼 联系电话： 0755 - 22621866 业务传真： 0755 - 82400862 客服热线： 95511 - 8 公司网址： stock.pingan.com （13） 五矿证券有限公司 注册地址：深圳市福田区金田路 4028 号经贸中心办公楼 47 层 01 单元 法定代表人：张永衡 联系人：赖君伟 联系电话： 0755 - 23902400 客服热线： 40018 - 40028 公司网站： www.wkzq.com.cn （14） 信达证券 注册地址：北京市西城区闹市口大街 9 号院 1 号楼 法定代表人：张志刚 联系人：唐静 联系电话： 010 - 63081000 客服热线： 400 - 800 - 8899 公司网站： www.cindasc.com （15） 长城证券有限责任公司 注册地址：深圳 市福田区深南大道 6008 号特区报业大厦 14 、 16 、 17 层 法定代表人：黄耀华 联系人：刘阳 联系电话： 0755 - 83516289 业务传真： 0755 - 83515567 客服热线： 400 - 6666 - 888 公司网址： www.cgws.com （16） 长江证券股份有限公司 注册地址：武汉市新华路特 8 号长江证券大厦 法定代表人：杨泽柱 联系人：李良 联系电话： 027 - 65799999 业务传真： 027 - 85481900 客户服务热线： 95579 或 4008 - 888 - 999 客户服务网站： www.95579.com （17） 招商证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区益田路江苏大厦 38 － 45 层 法定代表人：宫少林 客服热线： 95565 、 4008888111 公司网站： www.newone.com.cn （18） 中信建投证券股份有限公司 注册地址： 北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼 法定代表人：王常青 联系人：张颢 联系电话： 010 - 85156398 业务传真： 010 - 65182261 客服热线： 4008 - 888 - 108 公司网址： www.csc108.com （19） 申万宏源证券有限公司 注册地址：上海市徐汇区长乐路 989 号 45 层 法定代表人：李梅 联系人：曹晔 电话： 021 - 33389888 传真： 021 - 33388224 客服电话： 95523 或 4008895523 电话委托： 021 - 962505 公司网址 : www.swhysc.com （20） 海通证券股份有限公司 住所：上海市广东路 689 号 法定代表人：王开国 联系人：李笑鸣 电话： 021 － 23219000 传真： 021 - 23219100 客服电话： 95553 公司网址： www.htsec.com （21） 国信证券股份有限公司 注册地址：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证券大厦十六层至二十六层 法定代表人：何如 联系人：周杨 联系电话： 0755 - 82130833 客服热线： 95536 公司网站： www.guosen.com.cn （22） 上海天天基金销售有限公司 注册地址：上海市徐汇区龙田路 190 号 2 号楼 2 层 法定代表人：其实 联系人：潘世友 联系电话： 021 - 54509998 业务传真： 021 - 64385308 客服热线： 400 - 1818 - 188 公司网址： www.1234567.com.cn （23） 杭州数米基金销售有限公司 注册地址：杭州市余杭区仓前街文一西路 1218 号 1 栋 202 室 法定代表人：陈柏青 联系人：张裕 联系电话： 021 - 60897840 客服热线： 4000 - 766 - 123 公司网站： www.fund123.com （24） 上海好买基金销售有限公司 住所：上海市虹口区欧阳路 196 号 26 号楼 2 楼 41 号 法定代表人： 杨文斌 联系人：张茹 电话： 021 - 20613999 传真： 021 - 68596916 客服电话： 400 - 700 - 9665 公司网址： www.ehowbuy.com （25） 深圳众禄基金销售有限公司 注册地址：深圳市罗湖区深南东路 5047 号发展银行 25 层 IJ 单元 法定代表人：薛峰 联系人：童彩平 联系电话： 0755 - 33227950 业务传真： 0755 - 33227951 客服电话： 4006 - 788 - 887 公司网址： www.zlfund.cn , www.jjmmw.com （26） 上海基煜基金销售有限公司 注册地址： 上海市昆明路 518 号北美广场 A1002 室 法定代表人：王翔 联系人：安彬 客服电话： 021 - 65370077 传真： 021 - 55085991 公司网址： www.jiyu.com.cn （27） 上海汇付金融服务有限公司 注册地址： 上海市黄浦区中山南路 100 号 19 层 法定代表人：冯修敏 客户服务电话： 400 - 820 - 2819 公司网址： tty.chinapnr .com （ 28 ）上海陆金所资产管理有限公司 注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼 09 单元 法定代表人：鲍东华 联系人：宁博宇 电话： 021 - 20665952 客服电话： 4008 - 219 - 031 网址： www.lufunds.com （ 29 ）珠海盈米财富管理有限公司 注册地址：珠海市横琴新区宝华路 6 号 105 室 - 3491 法定代表人：肖雯 联系人：黄敏嫦 联系电话： 020 - 89629099 客服电话： 020 - 89629066 公司网址： www.yingmi.cn （ 30 ）浙江同花顺基金销售有限公司 联系地址：杭州市文二西路一号 903 室 客服电话： 4008 - 773 - 772 （ 31 ）北京汇成基金销售有限公司 联系地址： 北京市海淀区中关村大街 11 号 11 层 1108 公司网址： www.fundzone.cn 客户服务电话： 4006 - 199 - 059 （ 32 ）大泰金石投资管理有限公司 联系地址：南京市建邺区江东中路 222 号南京奥体中心现代五项馆 2105 室 公司网址： www.dt funds.com 客户服务电话： 400 - 928 - 2266 （ 33 ）上海凯石财富基金销售有限公司 联系地址：上海市黄浦区西藏南路 765 号 602 - 115 室 客户服务电话： 4006 - 433 - 389 公司网址： www.lingxianfund.com （ 34 ）上海利得基金销售有限公司 联系地址：上海市宝山区蕴川路 5475 号 1033 室 客户服务电话： 400 - 067 - 6266 公司网址： www.leadfund.com.cn （ 35 ）深圳市新兰德证券投资咨询有限公司 联系地址：深圳市福田区华强北路赛格科技园 4 栋 10 层 1006 客户服务电话： 400 - 166 - 1188 公司网址： wen.wen@jrj.com.cn （ 36 ）诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公司 联系地址：上海市虹口区飞虹路 360 弄 9 号 3724 室 客户服务电话： 400 - 821 - 5399 公司网址： www.noah - fund.com （ 37 ）北京格上富信投资顾问有限公司 联系地址：北京市朝阳区东三环北路 19 号楼 701 内 09 室 客户服务电话： 400 - 066 - 8586 公司网址： www.igesafe.com （ 38 ）浙江金观诚财富管理有限公司 联系地址：杭州市拱墅区登云路 45 号（锦昌大厦） 1 幢 10 楼 1001 室 客户服务电话： 400 - 068 - 0058 公司网址： www.jincheng - fund.com （ 39 ）和耕传承基金销售有限公司 联系地址：郑州市郑东新区东风南路康宁街互联网金融大厦 6 层 客户服务电话： 400 - 555 - 671 公司网址： www.hgccpb.com （ 40 ）北京新浪仓石基金销售有限公司 联系地址：北京市海淀区东北旺西路中关村软件园 二期 ( 西扩 )N - 1 、 N - 2 地块新浪总部科 研楼 5 层 518 室 客户服务电话： 010 - 62675369 公司网址： www.xincai.com （ 41 ）上海万得投资顾问有限公司 联系地址：上海市浦东新区福山路 33 号 8 楼 客户服务电话： 400 - 821 - 0203 （ 42 ） 深圳富济财富管理有限公司 联系地址：深圳市南山区粤海街道科苑南路高新南七道惠恒集团二期 418 室 客户服务电话： 0755 - 83999907 公司网址： www.jinqianwo.cn （ 43 ）上海联泰资产管理有限公司 联系地址：上海市长宁区福泉北路 518 号 8 号楼 3 层 客户服务电话： 021 - 52822063 公司网址： www.66zichan.com （ 44 ）天津国美基金销售有限公司 联系地址：天津经济技术开发区南港工业区综合服务区办公楼 D 座二层 202 - 124 室 客户服务电话： 400 - 111 - 0889 公司网址： www.gomefund.com （二）注册登记机构 注册登记人名称：宝盈基金管理有限公司 住所：深圳市深南大道 6008 号深圳特区 报业大厦 15 层 法定代表人： 李文众 电话： 0755 - 83276688 传真： 0755 - 83515466 联系人：陈静瑜 ( 三 ) 律师事务所和经办律师 律师事务所名称：上海源泰律师事务所 注册地址：上海市浦东新区浦东南路 256 号华夏银行大厦 14 楼 办公地址：上海市浦东新区浦东南路 256 号华夏银行大厦 14 楼 负责人： 廖海 经办律师： 廖海、刘佳 电话：（ 021 ） 51150298 传真：（ 021 ） 51150398 ( 四 ) 会计师事务所和经办注册会计师 名称：德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙） 住所：上海市黄浦区延安东路 222 号 30 楼 办公地址：广州市珠江新城珠江东路 28 号越秀金融大厦 26 楼 法定代表人：曾顺福 联系电话：（ 020 ） 83969228 经办注册会计师：王明静 江丽雅 联系人：江丽雅 四、基金的名称 本基金名称：宝盈 祥泰养老混合 型证券投资基金 五、基金的类型 本基金类型：契约型开放式 混合 型基金 六、基金的投资目标 本基金采取稳健的投资策略，在控制下行风险的前提下，确定大类资产配置比例，通过 债券、货币市场工具等固定收益类资产投资获取稳定收益，适度参与股票等权益类资产的投 资增强回报。本基金的投资策略由大类资产配置策略、固定收益类资产投资策略、股票投资 策略和金融衍生品投资策略四个部分组成。 （一）大类资产配置策略 1 、宏观形势研判 本基金的大类资产配置策略以投资目标为中心，一方面规避相关资产的下行风险，另一 方面使组合能够成功地跟踪某类资产的上行趋势。 本基金将在基金合同约定的投资范围内，结合对宏观经济形势与资本市场环境的深入剖 析，自上而下地实施积极的大类资产配置策略。研判宏观形势的过程中主要考虑的因素包括： （ 1 ）宏观经济环境 ① 季度 GDP 及其增长速度； ② 月度工业增加值及其增长率； ③ 月度固定资产投资完成情况及其增长速度； ④ 月度社会消费品零售总额及其增长速度； ⑤ 月度居民消费价格指数、工业品价格指数以及主要行业价格指数； ⑥ 月度进出口数据以及外汇储备等数据； ⑦ 货币供应量 M0 、 M1 、 M2 的增长率以及贷款增速。 （ 2 ）政策环境 ① 财政政策； ② 货币政策 ； ③ 产业政策； ④ 证券市场监管政策。 （ 3 ）市场资金环境 ① 居民储蓄进行证券投资的增量； ② 货币市场利率； ③ 券商自营规模变动额； ④ QFII 、 RQFII 新增投资额； ⑤ 新股扩容； ⑥ 增发、配股所需资金； ⑦ 可转债所需资金； ⑧ 印花税和佣金； ⑨ 其他投资资金变动额等。 2 、股票资产的仓位控制 为控制下行风险，本基金将以会计年度作为仓位控制策略的执行周期、以基金份额净值 作为基准，确定股票资产的投资仓位上限。具体而言，本基金以上一会计年度末的基金份额 净值作为基准（《基金合同》生效日所在年度基准为基金份额发售面值）设置仓位调整阀值， 当基金份额净值与本会计年度单位累计分红金额之和连续 5 个交易日达到仓位调整阀值，则 触发仓位调整基准。本基金应根据对未来市场的判断，在合理期限内将股票仓位调整至规定 范围内。股票资产的仓位调整阀值和对应的股票仓位上限如下表所示： 仓位调整阀值 股票仓位上限 NAV1+D<0.9 7×NAV0 20% 0.97×NAV0≤NAV1+D<1.03×NAV0 30% NAV1+D≥1.03×NAV0 40% 注： NAV0 为上一会计年度年末基金份额净值（《基金合同》生效日所在年度， NAV0 为基金份额发售面值）， NAV1 为当前基金份额净值， D 为本会计年度单位累计分红金额（基 金除权日在本会计年度的累计分红金额）。 （二）固定收益类资产投资策略 在进行固定收益类资产投资时，本基金将会考量利率预期策略、信用债券投资策略、套 利交易策略、可转换债券的投资策略、资产支持证券投资策略和中小企业私募债券的投资策 略，选择合适时机投资于低估的债券品种，通过积极主动管理，获得超额收益。 1 、利率预期策略 通过全面研究 GDP 、物价、就业以及国际收支等主要经济变量，分析宏观经济运行的 可能情景，并预测财政政策、货币政策等宏观经济政策取向，分析金融市场资金供求状况变 化趋势及结构。在此基础上，预测金融市场利率水平变动趋势，以及金融市场收益率曲线斜 度变化趋势。 组合久期是反映利 率风险最重要的指标。本基金将根据对市场利率变化趋势的预期，制 定出组合的目标久期：预期市场利率水平将上升时，降低组合的久期；预期市场利率将下降 时，提高组合的久期。 2 、信用债券投资策略 根据国民经济运行周期阶段，分析企业债券、公司债券等发行人所处行业发展前景、业 务发展状况、市场竞争地位、财务状况、管理水平和债务水平等因素，评价债券发行人的信 用风险，并根据特定债券的发行契约，评价债券的信用级别，确定企业债券、公司债券的信 用风险利差。 债券信用风险评定需要重点分析企业财务结构、偿债能力、经营效益等财务信息，同时 需要考虑企业的经营环境等外部因素，着重分析企业未来的偿债能力，评估其违约风险水平。 3 、套利交易策略 在预测和分析同一市场不同板块之间（比如国债与金融债）、不同市场的同一品种、不 同市场的不同板块之间的收益率利差基础上，基金管理人采取积极策略选择合适品种进行交 易来获取投资收益。在正常条件下它们之间的收益率利差是稳定的。但是在某种情况下，比 如若某个行业在经济周期的某一时期面临信用风险改变或者市场供求发生变化时这种稳定 关系便被打破，若能提 前预测并进行交易，就可进行套利或减少损失。 4 、可转换债券的投资策略 着重对可转换债券对应的基础股票的分析与研究，同时兼顾其债券价值和转换期权价 值，对那些有着较强的盈利能力或成长潜力的上市公司的可转换债券进行重点投资。 基金管理人将对可转换债券对应的基础股票的基本面进行分析，包括所处行业的景气 度、成长性、核心竞争力等，并参考同类公司的估值水平，研判发行公司的投资价值；基于 对利率水平、票息率及派息频率、信用风险等因素的分析，判断其债券投资价值；采用期权 定价模型，估算可转换债券的转换期权价值。综合以上因素，对可 转换债券进行定价分析， 制定可转换债券的投资策略。 5 、资产支持证券投资 本基金将分析资产支持证券的资产特征，估计违约率和提前偿付比率，并利用收益率曲 线和期权定价模型，对资产支持证券进行估值。本基金将严格控制资产支持证券的总体投资 规模并进行分散投资，以降低流动性风险。 6 、中小企业私募债券的投资策略 中小企业私募债券具有二级市场流动性差、信用风险高、票面利率高的特点。本基金将 综合运用个券信用分析、收益率预期、收益率利差、收益率曲线变动、相对价值评估等策略， 结合中小企业私募债券对基金资产流动性影响的分析，在严格 遵守法律法规和基金合同基础 上，谨慎进行中小企业私募债券的投资。 本基金将特别关注中小企业私募债券的信用风险分析。通过对宏观经济进行研判，根据 经济周期的景气程度，合理增加或减少中小企业私募债券的整体配置比例，降低宏观经济系 统性风险。本基金同时通过对发行主体所处行业、发行主体自身经营状况以及债券增信措施 的分析，选择风险调整后收益最具优势的个券，保证本金安全并获得长期稳定收益。 本基金同时关注中小企业私募债券的流动性风险。在投资决策中，根据基金资产现有持 仓结构、资产负债结构、基金申赎安排等，充分评估中小企业私募债 券对基金资产流动性的 影响，并通过分散投资等措施，提高中小企业私募债券的流动性。 （三）股票投资策略 本基金的股票投资采取行业配置与 “ 自下而上 ” 的个股精选相结合的方法，以深入的基本 面研究为基础，精选具有持续成长能力、价值被低估的上市公司股票。通过定量和定性相结 合的方式来构建备选股票库。 1 、行业配置策略 本基金的行业配置策略以规避下行风险、降低组合波动率为目标，结合基金管理人对波 动率、相关性的定量研究，同时参考内部与外部的定性研究成果，做出行业配置决策。 在进行行业配置的过程中，基金管理人主要关注的指标包括但 不限于：由行业盈利对经 济周期的敏感度定义的行业周期属性、行业景气度指标（行业销售收入增长率、行业毛利率 和净利率、原材料和成品价格指数以及库存率等）、行业估值指标（ P/E ， P/B ， EV/EBITDA 等）以及投资人情绪等。 2 、个股精选策略 本基金主要采取 “ 自下而上 ” 的选股策略，备选股票库的构建由定量筛选和定性筛选两部 分组成。 （ 1 ）首先，使用定量分析的方法，通过财务和运营数据进行企业价值评估，初步筛选 出具备优势的股票备选库。本基金主要从盈利能力、成长能力以及估值水平等方面进行考量。 ① 盈利能力 本基金通过盈利 能力分析评估上市公司创造利润的能力，主要参考的指标包括净资产收 益率（ ROE ），毛利率，净利率， EBITDA/ 主营业务收入等。 ② 成长能力 本基金通过成长能力分析评估上市公司未来的盈利增长速度，主要参考的指标包括 EPS 增长率和主营业务收入增长率等。 ③ 估值水平 本基金通过估值水平分析评估当前市场估值的合理性，主要参考的指标包括市盈率 （ P/E ）、市净率（ P/B ）、市盈增长比率（ PEG ）、自由现金流贴现（ FCFF ， FCFE ）和企业 价值 /EBITDA 等。 （ 2 ）其次，使用定性分析的方法，从持续成长性、市场前景以及公 司治理结构等方面 对上市公司进行进一步的精选。 持续成长性的分析。通过对上市公司生产、技术、市场、经营状况等方面的深入研究， 评估具有持续成长能力的上市公司。具体为：产能利用率、原材料的自给率、生产规模在行 业的占比较高；公司产品核心竞争力、营销渠道、品牌竞争力等方面在行业中表现较强；公 司的主营业务收入增长率、营业利润增长率、净利润增长率、每股收益增长率等方面在行业 中具有领先优势。 在市场前景方面，需要考量的因素包括市场的广度、深度、政策扶持的强度以及上市公 司利用科技创新能力取得竞争优势、开拓市场、进而创造利润增长的能力。 公司治理结构的优劣对包括公司战略、创新能力、盈利能力乃至估值水平都有至关重要 的影响。本基金将从上市公司的管理层评价、战略定位和管理制度体系等方面对公司治理结 构进行评价。 （四）金融衍生品投资策略 1 、权证投资策略 本基金还可能运用组合财产进行权证投资。在权证投资过程中，基金管理人主要通过采 取有效的组合策略，将权证作为风险管理及降低投资组合风险的工具： （ 1 ）运用权证 与标的资产可能形成的风险对冲功能，构建权证与标的股票的组合，主 要通过波幅套利及风险对冲策略实现相对收益； （ 2 ）构建权证与债券的组合，利用债券的固定收益特征和权证的高杠杆特性，形成保 本投资组合； （ 3 ）针对不同的市场环境，构建骑墙组合、扼制组合、蝶式组合等权证投资组合，形 成多元化的盈利模式； （ 4 ）在严格风险监控的前提下，通过对标的股票、波动率等影响权证价值因素的深入 研究，谨慎参与以杠杆放大为目标的权证投资。 2 、股指期货投资策略 本基金将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，在风险可控的前提下，本着谨慎原 则，参与股指期货的投资，以管理投资组合的系统性风险，改善组合的风险收益特性。 若未来法律法规或监管部门有新规定的，本基金可相应调整和更新相关投资策略。 七 、业绩比较基准 本基金的业绩比较基准为：一年期银行定期存款利率（税后） +1% 。 上述 “ 一年期银行定期存款利率（税后） ” 是指当年 1 月 1 日中国人民银行公布并执行 的一年期金融机构人民币存款基准利率。《基金合同》生效日所在年度以《基金合同》生效 日中国人民银行公布并执行的一年期 “ 金融机构人民币存款基准利率 ” 为准。 本基金采用上述业绩比较基准的理由是：本基金追求 长期稳定投资回报，上述业绩比较 基准能够较好地体现本基金的投资目标，并易于被投资者理解和接受。 若未来市场发生变化导致此业绩比较基准不再适用或有更加适合的业绩比较基准，基金 管理人有权根据市场发展状况及本基金的投资范围和投资策略，调整本基金的业绩比较基 准。业绩比较基准的变更须经基金管理人和基金托管人协商一致，并在更新的招募说明书中 列示，而无需召开基金份额持有人大会。 八 、风险收益特征 本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水平低于股票型基金，高于债券型基金及 货币市场基金，属于中等收益 / 风险特征的基金。 九 、基金投资组合报告 （截至 2016 年 9 月 30 日） 1 、期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的 比例（ % ） 1 权益投资 45,858,209.28 5.05 其中：股票 45,858,209.28 5.05 2 基金投资 - - 3 固定收益投资 845,842,951.80 93.14 其中：债券 845,842,951.80 93.14 资产支持证券 - - 4 贵金属投资 - - 5 金融衍生品投资 - - 6 买入返售金融资产 - - 其中：买断式回购的买入返 售金融资产 - - 7 银行存款和结算备付金合计 4,137,112.07 0.46 8 其他资产 12,322,456.97 1.36 9 合计 908,160,730.12 100.00 2 、期末按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值 比例 (%) A 农、林、牧、渔业 155,231.60 0.02 B 采矿业 5,965,000.00 0.75 C 制造业 17,846,589.54 2.23 D 电力、热力、燃气及水生产和 供应业 - - E 建筑业 326,257.84 0.04 F 批发和零售业 2,410,281.84 0.30 G 交通运输、仓储和邮政业 13,296,194.40 1.66 H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服 务业 2,678,003.91 0.33 J 金融业 1,965,075.58 0.25 K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 78,252.19 0.01 M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 - - O 居民服务、修理和其他服务业 - - P 教育 - - Q 卫生和社会工作 - - R 文化、体育和娱乐业 1,137,322.38 0.14 S 综合 - - 合计 45,858,209.28 5.74 3 、期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细 序 号 股票代码 股票名称 数量（股） 公允价值（元） 占基金资 产净值比 例（％） 1 601021 春秋航空 250,000 11,292,500.00 1.41 2 002510 天汽模 1,000,000 7,170,000.00 0.90 3 002241 歌尔股份 200,000 6,046,000.00 0.76 4 000937 冀中能源 500,000 3,120,000.00 0.39 5 601225 陕西煤业 500,000 2,845,000.00 0.36 6 002727 一心堂 100,000 2,199,000.00 0.28 7 002245 澳洋顺昌 200,000 1,940,000.00 0.24 8 601688 华泰证券 100,000 1,795,000.00 0.22 9 300496 中科创达 25,641 1,239,485.94 0.16 10 600977 中国电影 27,410 740,892.30 0.09 4 、期末按债券品种分类的债券投资组合 （未完）  |