[股权转让]奥克股份:四川石达化学股份有限公司因股权转让所涉及的股东全部权益价值评估报告
四川石达化学股份有限公司 因 股权转让所涉及的 股东全部权益 价值 评估报告 开元评报字[2017]257号 开元资产评估有限公 司 CAREA Assets Appraisal Co. , Ltd 二〇一七年六月十二日 目 录 注册资产评估师声明 ------------------------------------------------------------------------ 2 评估报告摘要 -------------------------------------------------------------------------------- 3 评估报告 ------------------------------------------------------------------------------------- 9 一、委托方、被评估单位和评估业务约定书约定的其他报告使用者 ------------------ 9 二、评估目的 -------------------------------------------------------------------------------20 三、评估对象和评估范围 -----------------------------------------------------------------21 四、价值类型及其定义 --------------------------------------------------------------------24 五、评估基准日 ----------------------------------------------------------------------------24 六、评估依据 -------------------------------------------------------------------------------25 七、评估方法 -------------------------------------------------------------------------------29 八、评估假设 -------------------------------------------------------------------------------41 九、评估程序实施过程和情况 ------------------------------------------------------------43 十、评估结论 -------------------------------------------------------------------------------44 十一、特别事项说明 -----------------------------------------------------------------------46 十二、评估报告使用限制说明 ------------------------------------------------------------50 十三、评估报告日 -------------------------------------------------------------------------50 评估报告附件 ---------------------------------------------------------- 错误!未定义书签。 资产评估师声明 一、我们在执行本资产 评估业务的过程中，遵循了相关法律、法规和资产评估准则， 恪守了独立、客观和公正的原则；根据我们在执业过程中所收集的资料，评估报告陈述 的内容是客观的，并对评估结论合理性承担相应的法律责任。 二、评估对象涉及的资产、负债清单由委托方、被评估单位申报并经其签章确认； 提供必要的资料并保证所提供资料的真实性、合法性、完整性，恰当使用评估报告及其 评估结论是委托方和相关当事方的责任。 三、我们与评估报告中的评估对象没有现存的或者预期的利益关系；与相关当事方 没有现存的或者预期的利益关系，对相关当事方不存在偏见。 四、我们已对 评估报告中的评估对象及其所涉及资产进行了现场调查；我们已对评 估对象及其所涉及资产的法律权属状况给予了必要的关注，对评估对象及其所涉及资产 的法律权属资料进行了必要的查验，并对已经发现的问题进行了如实披露。 五、评估报告中的分析、判断和结论受本评估报告中载明的假设和限定条件的限制； 我们认为本评估报告中载明的假设条件在评估基准日是合理的，当未来经济环境发生较 大变化时，我们将不承担由于假设条件改变而推导出不同评估结论的责任。评估报告使 用者应当充分考虑本评估报告中载明的假设条件、限定条件、特别事项说明及其对评估 结论的 影响。 六、评估报告中的评估结论是在评估假设和限制条件下，为本评估报告列明的评估 目的而提出的评估对象于评估基准日的价值参考意见，仅在评估基准日有效。评估报告 使用者应当根据评估基准日后的资产状况和市场变化情况合理使用评估报告和评估结 论，不应当将评估结论视为是对评估对象可实现价格的保证。因使用不当造成的后果与 签署本报告的资产评估师及所在机构无关。 七、我们及所在机构具备从事本评估业务所需的执业资质和相关专业评估经验。本 次评估除已在评估报告中披露的引用其他机构或专家的工作外，没有引用其他机构或专 家的工作成果。 四川石达化学股份有限公司 因股权转让 所涉及的 股东全部权益 价值 评估报告摘要 开元评报字 [2017 ]257 号 四川石达化学股份有限公司 ： 开元资产评估有限公司接受 贵公司 的委托，根据有关法律、法规和资产评估准则， 采用收益法和资产基础法，按照必要的评估程序，对 贵 公司 因股权转让 所涉及的 股东全 部权益 在 2017 年 3 月 31 日的市场价值进行了评估。现将资产评估情况摘要报告如下： 一、评估目的 本次评估的目的是 为四川石达化学股份有限公司 因股权转让 事宜涉及的股东全部 权益 于评估基准日的市场价值提供参考依据。 二、评估对象和范围 本次评估的对象为四川石达化学股份有限公司于评估基准日的 股东全部权益 价值。 评估对象涉及的评估范围是经瑞华会计师事务所 ( 特殊普通合伙 ) 专项审计审定的 四川石达化学股份有限公司在 2017 年 3 月 31 日拥有的全部资产及负债。评估范围内的资 产类型和账面金额如下： 四川石达化学股份有限公司资产账面价值人民币 73,035.25 万元，其中：流动资产价 值 31,896.79 万元、非流动资产 41,138.46 万元；负债账面价值人民币 69,355.94 万元，其中： 流动负债账面价值人民币 69,355.94 万元。所有者权益账面价值人民币 3,679.31 万元。 三、价值类型 本次评估的评估结论的价值类型为市场价值。 四、评估基准日 本次评估的评估基准日为 2017 年 3 月 31 日。 五、评估方法 本次评估采用收益法和资产基础法对评估对象的市场价值进行评估 ，最终以收益法 的评估结果作为最终评估结论。 六、评估结论 四川石达化学股份有限公司在评估基准日经审计确认的资产账面价值人民币 73,035.25 万元、负债账面价值人民币 69,355.94 万元，所有者权益账面价值人民币 3,679.31 万元。 被评估单位的股东全部权益价值按收益法评估的市场价值为 19, 821 .00 万元，评估增 值 16,141.69 万元，评估增值率 438.72% 。 被评估单位的股东全部权益价值按资产基础法（成本法）评估的市场价值为 4,169.94 万元，评估增值 490.63 万元，增值率 13.33 % 。 被评估单位的股东全部权益（净资产）价值资产基础法评估结果 金额单位：人民币万元 项目 账面价值 评估价值 增减值 增值率％ A B C=B-A D=C/A 1 流动资产 31,896.79 31,947.97 51.18 0.16 2 非流动资产 41,138.46 41,577.91 439.45 1.07 3 其中：可供出售金融 资产 - - - 4 持有至到期投资 - - - 5 长期应收款 - - - 6 长期股权投资 107.57 106.28 - 1.29 - 1.20 7 投资性房地产 - - - 8 固定资产 38,290.78 38,455.26 164.48 0.43 9 在建工程 - - - 10 工程物资 - - - 11 固定资产清理 - - - 12 生产性生物资产 - - - 13 油气资产 - - - 14 无形资产 2,738.18 3,014.44 276.26 10.09 15 开发支出 - - - 16 商誉 - - - 17 长期待摊费用 - - - 18 递延所得税资产 - - - 19 其他非流动资产 1.93 1.93 - - 20 资产总计 73,035.25 73,525.88 490.63 0.67 21 流动负债 69,355.94 69,355.94 - - 22 非流动负债 - - - 23 负债合计 69,355.94 69,355.94 - - 24 净资产（所有者权 益） 3,679.31 4,169.94 490.63 13.33 收益法比资产基础法结果高 15,651. 06 万元，两者相差 375.3 3 % ，经各专业评估小 组对被评估单位各方面情况的分析、整理所收集的评估资料和评估小结，并经本公司 内部三级复核，对初步评估结果进行合理调整、修改和完善，确认评估工作中没有发 生重评和漏评的现象。理论上讲，资产基础法是从投入的角度估算企业价值的一种基 本方法，能比较直观地反映企业价值的大小，但难以客观合理地反映被评估单位所拥 有的商誉、品牌、市场和客户资源、人力资源、特殊的管理模式和管理方式等无形资 产在内的企业整体价值。经分析，上述两种评估方法的评估结果差异的原因正在于此。 本次评估的目的是股权转让，前提是被评估单位未来持续经营，故收益法评估结论更 能够反映公司股权于评估基准日的市场价值。 根据上述分析，结合本次评 估的评估目的，以收益法的评估结果作为本次评估的 最终评估结论，即四川石达化学股份有限公司股东全部权益于评估基准日的市场价值 的最终评估结论为 19, 821 .00 万元（大写为人民币壹亿玖仟 捌 佰 贰 拾 壹 万元整）。 八、对评估结论产生影响的特别事项 ( 一 ) 利用其他机构出具的专业报告的情况 无。 ( 二 ) 权属资料不全面或者存在瑕疵的情形 1 、 未作产权登记的不动产 被评估单位 2015 年 7 月 31 日自建的综合楼、研发楼、食堂等 16 项房屋建筑物，暂未 取得产权登记。 被评估单位评估范围内未取得不动产产权登记的主要有： 序号 建筑物名称 现用途 结构 檐高(m) 层高(m) 总层数 建成 年月 计量 单位 建筑面积/ 体积 （m 2/m 3) 1 综合楼 办公 框架 12 4 3 2015/7/31 m2 1401 2 研发楼 办公 框架 12 4 3 2015/7/31 m2 2418 3 食堂 食堂 框架 12 4 2 2015/7/31 m2 863.12 4 警卫室及大门1 门卫 框架 3 3 1 2015/7/31 m2 130 5 警卫室及大门2 门卫 框架 12 3 1 2015/7/31 m2 132 6 醇醚一车间 厂房 框架 18 6 3 2015/7/31 m2 3234 7 醇醚二车间 厂房 框架 18 6 3 2015/7/31 m2 3234 8 醇醚三车间 厂房 框架 18 6 3 2015/7/31 m2 3234 9 溶剂油装置 厂房 框架 16.5 6 3 2015/7/31 m2 2636 10 热媒站 厂房 框架 13.5 6 3 2015/7/31 m2 3356 11 空压制冷站 厂房 框架 8 9 1 2015/7/31 m2 1491 12 切片包装间 厂房 钢混 9.7 9.7 2 2015/7/31 m2 2540 13 固体产品仓库 厂房 框架 8 9 1 2015/7/31 m2 4843 14 醇醚灌装库 厂房 框架 5.5 5.5 1 2015/7/31 m2 288 15 总降压变电所 厂房 框架 5 5 2 2015/7/31 m2 1008 16 固体原料仓库 厂房 框架 5 5 1 2015/7/31 m2 844.7 被评估单位提供了书面情况说明，证明上述产权登记权利人未作产权登记的不动产 权属为被评估单位所有。其中未作产权登记的房屋申报面积按被评估单位提供的施工面 积、合同协议或现场实际测量确认，本次评估未考虑上述事项对评估结果的影响。 2 、 溶剂油项目资产闲置 公司核心原料供应商 中国石油四川石化年产 1000 万吨炼油及年产 80 万吨乙烯炼化 一体化项目是经过国家环保部环境影响评价和国家发改委核准，国务院正式批准在彭州 建设的项目，该项目的环保验收手续尚在办理之中， 导致溶剂油项目无原料供应，故溶 剂油项目资产处于闲置未使用状态。 本次评估考虑了资产闲置对评估价值的影响。 3 、长期股权投资 本次评估的长期投资仅指被评估单位对成都通顺达仓储股份有限公司的投资。投资 金额 1,080,000.00 元，持股比例 45% 。因被投资公司 经营困难，于 2017 年 1 月公司全体股 东研究决定：按照《公司法》、《公司章程》的相关规定，依法办理了清算注销。 据被 评估单位提供的《清算报告》显示， 截止 2017 年 3 月 31 日，被投资单位的账 面 净资产 2,390,496.43 元，经税务核查后， 调整应交所得税 28,731.64 元、滞纳金 28.72 元，扣除应 交所得税、滞纳金后的净资 产 2,361,736.06 元。 本次评估按税务清算后的净资产价值乘 以持股比例确认长期股权投资价值。 ( 三 ) 评估程序受到限制的情况 评估程序未受到限制。 ( 四 ) 评估资料不完整的情况 不存在评估资料不完整的情况。 ( 五 ) 未决事项、法律纠纷等不确定因素 无未决事项、法律纠纷等不确定因素。 ( 六 ) 担保物权、租赁及其或有负债 ( 或有资产 ) 等事项的性质、金额及与评估对象的 关系 1 、 对外 借款 (1) 银行 贷款 2016 年 10 月，被评估单位向成都银行股份有限公司彭州支行分三次贷款，金额共计 8,000,000.00 元，具体信息如下表： 序号 贷款金额（人民币元） 贷款期限 利率 合同编号 1 ￥ 20 ,0 00,000.00 2016.10.20 - 2017.10. 基准利 H600801161020822 19 率上浮 5% 2 ￥ 30 , 0 0 0,000.00 2016.10.24 - 2017.10. 23 H600801161024841 3 ￥ 30 , 0 0 0,000.00 2016.10.27 - 2017.10. 26 H600801161020822 (2) 最高额抵押 担保 抵押权人： 成都银行股份有限公司彭州支行 序 号 最高限额 （人民 币元） 期限 抵押物 合同编号 1 ￥ 22 0 ,000,000.00 2015.05.14 - 2018.05. 13 醇醚生产线所有设备 （详见评 估明细表） D60082115051463 0 2 ￥ 22 0 ,000,000.00 2016.08.09 - 2019.08. 08 彭国用（ 2013 ）第 9840 号土地 D60082116080980 2 2 、对外担保 担保方 被担保方 担保金额 担保起始日 担保到期日 担保是否已 经履行完毕 四川石达化学股 份有限公司 成都金石达高新 技术有限公司 280,000,000.00 2016年12 2017年12月 否 四川石达化学股 份有限公司 成都金石达高新 技术有限公司 126,000,000.00 2016年12 月 2017年12月 否 四川石达化学股 份有限公司 四川石达油气发 展有限公司 320,000,000.00 2016年12 2017年12月 否 ( 七 ) 评估基准日至评估报告日之间可能对评估结论产生影响的事项 无。 ( 八 ) 本次资产评估对应的经济行为中，可能对评估结论产生重大影响的情形 1 、 应交税费按被评估单位申报的经审计确认的账面价值予以保留。关于涉税事项， 应以当地主管税务机关核定为准，本评估机构不对此发表意见。 2 、评估人员对评估对象的现场查勘仅限于其外观和使用状况，对其被遮盖、未暴 露及难以接触到的部分，本报告假设评估对象处于完好状态并符合国家或行业有关技 术、质量验收规范。 ( 九 ) 其他 1 、本次报告以被评估单位申报评估的资产和负债范围 ( 以申报表为准 ) 、资料真实 和评估对象完整、合法且产权清楚无瑕疵、被评估单位拥有所有权 ( 土地为使用权 ) 和 绝对处置权为假设前提发表估价意见，未考虑其是否存在或有资产、或有负债、他项 权力、处置变现过程中的各种税费对评估结论的影响，也未考虑抵押、担保和财务承 诺、诉讼事项等因素对评估结论的影响，评估结论未考虑遇有自然力和其他不可抗力 的影响。若实际状况与上述承诺说明相悖，以及评估基准日至评估报告日之间发生的 变化，应由本次评估目的实现前的 股东 承担或对评估结论进行调整，股权变动时的交 易双方另有约定或国家另有特殊规定的除外。若有上述变化，将会对被评估单位股东 权益价值产生重大影响。 2 、资产评估师执行资产评估业务的目的是设定 评估对象产权真实且无他项权利限 制的前提下，对评估对象价值进行估算并发表专业意见，这是建立在相关假设和限制 条件基础之上的意见。我们已对评估对象及其涉及资产的法律权属状况给予必要的关 注，对于本评估报告评估结论所依据而由委托方及其他各方提供的信息资料，资产评 估师假定其为可信并根据评估程序进行了必要的验证，但评估机构和资产评估师不具 有对资产的权属进行界定的职能，我们对这些信息资料的真实性、合法性、完整性不 做任何保证。评估结论仅供本次评估经济行为依据参考，不应当被认为是对评估对象 法律权属和可实现价格的保证。保护评估对 象的安全完整、正确使用评估报告是委托 方和被评估单位的责任和义务。因此，委托方、被评估单位和其他评估报告使用者不 应完全依赖本评估报告和评估结论，应在对资产市场价值评估结论合理理解并恰当使 用的基础上，结合资产转让方案及交易时资产状况和市场状况等因素，做出独立判断 和意见，综合确定评估对象的交易价格。评估机构和评估人员不承担当事人决策的责 任。 九、评估报告及其结论的有效使用期 本评估报告及其评估结论使用有效期为壹年，从评估基准日起计算，即自 2017 年 3 月 31 日起，至 2018 年 3 月 30 日止。 十、评估报告日 本次评估 的评估报告日为 2017 年 6 月 12 日。 以上内容摘自评估报告正文，欲了解本评估项目的详细情况和合理理解评估结论， 应当阅读评估报告正文。 四川石达化学股份有限公司 因股权转让 所涉及的 股东全部权益 价值 评估报 告 开元评报字 [2017 ]257 号 四川石达化学股份有限公司： 开元资产评估有限公司接受 四川石达化学股份有限公司 的委托，根据有关法律、 法规和资产评估准则，采用收益法和资产基础法，按照必要的评估程序，对四川石达 化学股份有限公司 因股权转让 所涉及的 股东全部权益 在 2017 年 3 月 31 日的市场价值 进行了评估。现将资产评估情况报告如下： 一、委托方、被评估单位和评估业务约定书约定的其他报告使用者 ( 一 ) 委托方和 被评估单位 1 、 委托方和 被评估单位基本信息 本次评估的 委托方和 被评估单位 均 为四川石达化学股份有限公司，截止评估基准 日其基本信息如下： 统一社会信用代码： 91510100592070378D 类型： 股份有限公司 ( 台港澳与境内合资、未上市 ) 法定代表人：肖杰 注册资本：人民币壹亿元 成立日期： 2012 年 03 月 27 日 营业期限自： 2012 年 03 月 27 日至永久 住所：四川省成都市彭州市隆丰镇石化北路东段 718 号 经营范围：研发油脂化学品、石油制品；技术推广及销售专用化学产品（包括正 己烷、石脑油）；自有房屋的租赁（涉及许可经营的凭许可证经营）。（以上经营范 围凡依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。 2 、被评估单位企业历史沿革和业绩、现股权结构 四川石达化学股份有限公司成立于 2012 年 03 月 27 日 。四川石达化学股份有限公 司出资人为嘉业石化有限公司（ JIAYEAR PETROCHEMICAL CO.,LIMITED ）和成都 金石达高新技术有限公司， 其中 ：成都金石达高新技术有限公司出资 7,500.00 万元， 占被评估单位全部股权的 75% ；嘉业石化有限公司（ JIAYEAR PETROCHEMICAL CO.,LIMITED ）出资金额人民币 2,500.00 万元，占被评估单位全部股权的 25% ，合计 出资人民币 10,000 万元，设立四川石达化学股份有限公司，该出资经四川德维会计师 事务所有限责任公司出具的川德验 [2012] 字第 032 号及川德验 [2012] 字第 078 号《验资 报告》予以验证。 截止评估基准日，公司股东及股权比例均未发生变动。 3 、被评估单位概况 （ 1 ）公司概况 四川石达化学股份有限公司成立于 2012 年 3 月 ，公司位于四川省彭州市隆丰镇石 化北路东段 718 号。注册资本 10000 万元，由两个法人公司（成都金石达高新技术有 限公司 - 占股 75% 、嘉业石化有限公司 - 占股 25% ）发起。公司法人代表肖杰，主要从 事环氧乙烷深加工及正己烷深加工的产品生产及销售。统一社会信用代码： 91510100592070378D 。 公司组织结构如下： （ 2 ）公司荣誉 董事长 财 务 部 人 力 行 政 部 研 发 与 检 测 中 心 采 购 部 总经理 副总经理 销 售 部 技 术 质 量 部 生 产 部 设 备 机 动 部 安 全 环 保 部 公司连续两年（ 2013 、 2014 ）被列为成都市重点项目， 2015 被列为彭州市优秀企 业。 （ 3 ）发展规划 公司针对中石油在彭州实施的 1000 万吨炼油、 80 万吨乙烯项目，在成都石化基 地投资 7 万吨芳烃抽余油（ 1 万吨正己烷）和 20 万吨环氧乙烷非乙二醇衍生品深加工 项目。公司于 2014 年 8 月开始试生产，于 2015 年 8 月正式投产，项目达产后，尤其 是一批高技术含量、高附加值和环保型的环氧乙烷衍生品的出产，将有效地带动成都 及周边地区的建筑业、日化业、医药业、皮革纺织业、油田化学等多行业结构的调整、 产品的更新换代、技术进步和环境保护，有利于四川及周边地区现代工业产业持续快 速的发展。 （ 4 ） 原料来源及销售、产品情况 四川石达化学股份有限公司 作为石化园区配套企业及西南地区唯一一家环氧乙烷 深加工企业， 其生产的表面活性剂系列 、减水剂系列产品的主要原料环氧乙烷的主要 供应商为中石油四川石化公司， 其生产的以上产品除了正己烷主要销售给四川石化 外 ， 表面活性剂客户亦主要分布在四川及周边地区，而减水剂目前以四川主中心辐射整个 西南地区、西北部分地区。 公司目前客户分布较广，表活产品有如纳爱斯、立白、四川金桐等优质客户，而 减水剂产品有如中建商品、西卡柯帅、重庆三圣等优质客户。 公司目前与供应商、客户的购销结算均采用银行承兑、现汇结算。 4 、截止评估基准日三年的资产、财务、负债状况和经营业绩 瑞华会计师事务所 ( 特殊普通合伙 ) 对 四川石达化学股份有限公司 2017 年 3 月 31 日、 2016 年 12 月 31 日的资产负债表，以及 2017 年 1 - 3 月、 2016 年度的利润表 、 现 金流量表、所有者权益变动表，以及财务报表附注进行了专项审计， 并出具了 标准无 保留的 《审计报告》（ 报告文号： 瑞华专审字【 2017 】 48280001 号 ） ； 2014 年、 2015 年数据 经 四川万方会计师事务所有限责任公司 审计，并出具了标准 无保留意见的 《审 计报告》（报告文号： 川万会审【 2015 】 42 号、川万会审【 2016 】 18 号） 。 被评估单位以上各期年度、期间审计后的主要财务情况如下： 2014 年～ 2017 年 3 月资产负债表 金额 单位：人民币元 项目 2014年12月31日 2015年12月31日 2016年12月31日 2017年3月31日 一、流动资产 281,797,304.13 290,086,077.85 332,205,993.51 318,967,857.36 货币资金 106,395,071.88 130,833,532.70 177,246,173.47 137,816,156.82 预付款项 30,978,694.42 23,061,614.14 44,104,982.94 51,167,808.34 应收账款 24,135,642.51 38,314,787.47 35,005,097.53 22,938,598.17 其他应收款 38,174,170.75 39,971,303.64 1,051,350.00 1,038,411.00 项目 2014年12月31日 2015年12月31日 2016年12月31日 2017年3月31日 预付账款 14,734,118.48 10,292,037.24 43,787,284.09 39,633,074.03 存货 67,379,606.09 47,612,802.66 21,243,053.37 51,860,673.28 其他流动资产 9,768,052.11 14,513,135.72 二、非流动资产 363,392,923.05 410,876,796.15 420,509,361.72 411,384,676.21 长期股权投资 1,080,000.00 1,080,000.00 1,075,715.75 1,075,715.75 固定资产 4,430,331.37 5,714,418.50 391,860,544.61 382,907,805.71 工程物资 6,961,992.09 6,961,992.09 在建工程 289,395,815.15 335,761,304.72 无形资产 30,095,590.16 29,929,886.56 27,573,101.36 27,381,854.75 开发支出 1,893,693.64 长期待摊费用 29,535,500.64 31,429,194.28 其他非流动资产 27,381,854.75 19,300.00 三、资产总计 645,190,227.18 700,962,874.00 752,715,355.23 730,352,533.57 四、流动负债 544,301,246.51 612,756,968.46 713,672,302.95 693,559,424.09 短期借款 80,000,000.00 80,000,000.00 80,000,000.00 80,000,000.00 应付票据 115,049,972.03 296,969,005.77 381,577,194.76 371,102,809.78 应付帐款 2,460,830.06 61,405,444.57 9,963,889.40 10,486,629.02 预收帐款 8,191,502.46 8,284,609.16 20,411,850.98 25,769,386.32 应付职工薪酬 1,846,059.45 737,497.53 2,830,910.26 1,129,915.34 应付股利 2,795,141.25 3,114,540.00 应交税费 -34,205,743.60 -31,949,806.06 339,097.50 556,864.86 其他应付款 370,958,626.11 197,310,217.49 215,754,218.80 201,399,278.77 五、非流动负债 0.00 0.00 0.00 0.00 六、负债合计 544,301,246.51 612,756,968.46 713,672,302.95 693,559,424.09 七、所有者权益 100,888,980.67 88,205,905.54 39,043,052.28 36,793,109.48 2014 年～ 2017 年 3 月利润表 金额 单位：人民币元 项目 2014 年度 2015 年度 2016年度 2017 年1～3月 一、主营业务收入 50,509,319.53 574,747,869.32 960,995,064.95 127,830,387.46 减：主营业务成本 49,397,448.66 580,077,601.16 947,627,885.62 123,675,058.44 主营业务税金及附加 4,568.36 3,761.10 1,202,831.68 326,119.50 二、主营业务利润 1,107,302.51 -5,333,492.94 12,164,347.65 3,829,209.52 减：营业费用 1,982,076.85 3,155,298.06 5,565,761.18 1,299,551.04 项目 2014 年度 2015 年度 2016年度 2017 年1～3月 管理费用 2,090,452.64 5,386,985.00 18,297,946.70 4,420,577.59 财务费用 2,044.73 848,707.42 4,739,221.63 1,200,274.00 三、营业利润 -2,967,271.71 -14,724,483.42 -16,438,581.86 -3,091,193.11 加：投资收益 -138.56 营业外收入 1,787,339.26 265,408.31 1,260,728.84 - 减 :资产减值损失 145,866.38 251,617.76 营业外支出 50,000.00 80,000.00 77,490.00 四、利润总额 -1,229,932.45 -14,539,075.11 -15,401,347.96 -3,342,810.87 五、净利润 -1,229,932.45 -14,539,075.11 -15,401,347.96 -3,342,810.87 5 、四川石达化学股份有限公司现采用的主要会计政策 (1) 会计期间：会计年度为自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。 (2) 记账本位币：以人民币为记账本位币。 (3) 财务报表的编制基础：以持续经营假设为基础，根据实际发生的交易和事项， 按照财政部发布的《企业会计准则 —— 基本准则》 ( 财政部令第 33 号发布、财政部令 第 76 号修订 ) 、于 2006 年 2 月 15 日及其后颁布和修订的 41 项具体会计准则、企业会 计准则应用指南、企业会计准则解释及其他相关规定编制。 (4) 记账基础和计价原则：会计核算以权责发生制为基础。除某些金融工具和投资 性房地产外，财务报表均以历史成本为计量基础。资产如果发生减值，则按照相关规 定计提相应的减值准备。 (5) 坏账准备的计提方法 ① 单项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项坏账准备的确认标准、计提方法 本公司将金额为人民币 100 万元以上的应收款项确认为单项金额重大的应收款 项。 本公司对单项金额重大的应收款项单独进行减值测试，单独测试未发生减值的金 融资产，包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。单项测试已 确认减值损失的应收款项，不再包括在具有类似信用风险特征的应收款项组合中进行 减值测试。 ② 按信用风险组合计提坏账准备的应收款项的确定依据、坏账准备计提方法 A ．信用风险特征组合的确定依据 本公司对单项金额不重大以及金额重大但单项测试未发生减值的应收款项，按信 用风险特征的相似性和相关性对金融资产进行分组。这些信用风险通常反映债务人按 照该等资产的合同条款偿还所有到期金额 的能力，并且与被检查资产的未来现金流量 测算相关。 不同组合的确定依据： 项目 确定组合的依据 无信用风险组合 应收合并范围内关联方单位款项以及单项金额重大的老客户 的信用期内应收账款等基本确定可以收回的应收款项。 账龄组合 按通常情况下一般可能发生的信用风险确定。 B ．根据信用风险特征组合确定的坏账准备计提方法 按组合方式实施减值测试时，坏账准备金额系根据应收款项组合结构及类似信用 风险特征（债务人根据合同条款偿还欠款的能力）按历史损失经验及目前经济状况与 预计应收款项组合中已经存在的损失评估确定。 不同组合计提坏账准备的计提方法： 项 目 计提方法 无信用风险组合 若无客观证据表明其发生了减值，不予计提坏账准备。 账龄组合 根据应收款项账龄长短按不同比例计提。 组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的组合计提方法 账 龄 应收账款计提比例（%） 其他应收计提比例（%） 1年以内（含1年，下同） 5 5 1-2年 10 10 2-3年 30 30 3-4年 50 50 4-5年 80 80 5年以上 100 100 ③ 单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的应收款项 单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的应收款项是指单项金额虽不重大但已涉 及诉讼事项或已有客观证据表明很有可能形成损失的应收款项。对单项金额虽不重大 但与对方存在争议或涉及诉讼、仲裁的应收款项；已有明显迹象表明债务人很可能无 法履行还款义务的应收款项等需单独进行减值测试，根据其预计未来现金流量（不包 括尚未发生的未来信用损失）按原实际利率折现的现值低于其账面价值的差额，确认 为减值损失，计入当期损益。 (6)存货计价方法：存货在取得时按实际成本计价，存货成本包括采购成本、加工 成本和其他成本。领用和发出时按加权平均法计价。 (7) 固定资产按成本并考虑预计弃置费用因素的影响进行初始计量。固定资产从达 到预定可使用状态的次月起，采用年限平均法在使用寿命内计提折旧。各类固定资产 的使用寿命、预计净残值和年折旧率如下： 类别 折旧年限（年） 残值率（ % ） 年折旧率（ % ） 房屋建筑物 20 5 4.75 生产设备 10 5 9.50 运输设备 4 - 10 5 9.5 - 23.75 其他设备 5 5 19.00 (8) 长期股权投资 长期股权投资是指对被投资单位具有控制、共同控制或重大影响的长期股权投资。 对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响的长期股权投资，作为可供出售金融 资产或以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产核算。 共同控制，是指被评估单位按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排 的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。重大影响，是指被评 估单位对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其 他方一起共同控制这些政策的制定。 . . 投资成本 对于同一控制下的企业合并取得的长期股权投资 ，在合并日按照被合并方所有者 权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成 本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账 面价值之间的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。以发行权 益性证券作为合并对价的，在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务 报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本，按照发行股份的面值总 额作为股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额，调整资 本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益 。通过多次交易分步取得同一控制下被 合并方的股权，最终形成同一控制下企业合并的，应分别是否属于 “ 一揽子交易 ” 进行 处理：属于 “ 一揽子交易 ” 的，将各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。 不属于 “ 一揽子交易 ” 的，在合并日按照应享有被合并方所有者权益在最终控制方合并 财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本，长期股权投资初始 投资成本与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对 价的账面价值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。合 并日之前持有的股权投资因采用 权益法核算或为可供出售金融资产而确认的其他综合 收益，暂不进行会计处理。 对于非同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，在购买日按照合并成本作为 长期股权投资的初始投资成本，合并成本包括购买方付出的资产、发生或承担的负债、 发行的权益性证券的公允价值之和。通过多次交易分步取得被购买方的股权，最终形 成非同一控制下的企业合并的，应分别是否属于 “ 一揽子交易 ” 进行处理：属于 “ 一揽子 交易 ” 的，将各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理。不属于 “ 一揽子交易 ” 的，按照原持有被购买方的股权投资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本 法核算的长期股权投资的初始投资成本。原持有的股权采用权益法核算的，相关其他 综合收益暂不进行会计处理。原持有股权投资为可供出售金融资产的，其公允价值与 账面价值之间的差额，以及原计入其他综合收益的累计公允价值变动转入当期损益。 合并方或购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其 他相关管理费用，于发生时计入当期损益。 除企业合并形成的长期股权投资外的其他股权投资，按成本进行初始计量，该成 本视长期股权投资取得方式的不同，分 别按照被评估单位实际支付的现金购买价款、 被评估单位发行的权益性证券的公允价值、投资合同或协议约定的价值、非货币性资 产交换交易中换出资产的公允价值或原账面价值、该项长期股权投资自身的公允价值 等方式确定。与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出也计入投资 成本。对于因追加投资能够对被投资单位实施重大影响或实施共同控制但不构成控制 的，长期股权投资成本为按照《企业会计准则第 22 号 —— 金融工具确认和计量》确定 的原持有股权投资的公允价值加上新增投资成本之和。 . . 后续计量及损益确认方法 对被投资单位具有共同控 制 ( 构成共同经营者除外 ) 或重大影响的长期股权投资， 采用权益法核算。此外，公司财务报表采用成本法核算能够对被投资单位实施控制的 长期股权投资。 . . 成本法核算的长期股权投资 采用成本法核算时，长期股权投资按初始投资成本计价，追加或收回投资调整长 期股权投资的成本。除取得投资时实际支付的价款或者对价中包含的已宣告但尚未发 放的现金股利或者利润外，当期投资收益按照享有被投资单位宣告发放的现金股利或 利润确认。 . . 权益法核算的长期股权投资 采用权益法核算时，长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位 可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；初始投资成本 小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益， 同时调整长期股权投资的成本。 采用权益法核算时，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合 收益的份额，分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价值； 按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投 资的账面价值；对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益 的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并 计入资本公积。在确认应享有被投资单 位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价值为基础， 对被投资单位的净利润进行调整后确认。被投资单位采用的会计政策及会计期间与被 评估单位不一致的，按照被评估单位的会计政策及会计期间对被投资单位的财务报表 进行调整，并据以确认投资收益和其他综合收益。对于被评估单位与联营企业及合营 企业之间发生的交易，投出或出售的资产不构成业务的，未实现内部交易损益按照享 有的比例计算归属于被评估单位的部分予以抵销，在此基础上确认投资损益。但被评 估单位与被投资单位发生的未实现内部 交易损失，属于所转让资产减值损失的，不予 以抵销。被评估单位向合营企业或联营企业投出的资产构成业务的，投资方因此取得 长期股权投资但未取得控制权的，以投出业务的公允价值作为新增长期股权投资的初 始投资成本，初始投资成本与投出业务的账面价值之差，全额计入当期损益。被评估 单位向合营企业或联营企业出售的资产构成业务的，取得的对价与业务的账面价值之 差，全额计入当期损益。被评估单位自联营企业及合营企业购入的资产构成业务的， 按《企业会计准则第 20 号 —— 企业合并》的规定进行会计处理，全额确认与交易相关 的利得或损失。 在确认应分 担被投资单位发生的净亏损时，以长期股权投资的账面价值和其他实 质上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为限。此外，如被评估单位对被投 资单位负有承担额外损失的义务，则按预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资 损失。被投资单位以后期间实现净利润的，被评估单位在收益分享额弥补未确认的亏 损分担额后，恢复确认收益分享额。 对于被评估单位首次执行新会计准则之前已经持有的对联营企业和合营企业的长 期股权投资，如存在与该投资相关的股权投资借方差额，按原剩余期限直线摊销的金 额计入当期损益。 (9) 被评估单位主要税种及税率 税 种 具体税率情况 增值税 应税收入按 17% 的税率计算销项税，并按扣除当期允许抵 扣的进项税额后的差额计缴增值税。 城市维护建设税 按实际缴纳的流转税的 7% 计缴。 教育费附加（含地方） 按实际缴纳的流转税的 5% 计缴。 企业所得税 按应纳税所得额的 25% 计缴。 6 、关联方 1 ）本公司的母公司情况 母公司名称 注册地 业务性质 注册资本 （万元） 母公司对本公 司的持股比例 （%） 母公司对本公司 的表决权比例 （%） 成都金石达高新 技术有限公司 成都市 新能源新材 料技术开发 1000.00 75.00 75.00 2 ）本公司的其他关联方情况 其他关联方名称 与本公司关系 嘉业石化有限公司 本公司之重要股东 成都益成贸易有限公司 同一母公司 南充石达化工有限公司 同一母公司 成都中亚国际物流有限公司 同一母公司 成都石化金铁仓储物流有限公司 同一母公司 四川石达油气发展有限公司 本公司董事控制的公司 成都祥成贸易有限公司 本公司董事控制的公司 Kingsda International Pte Ltd 同一实际控制人 成都博达伟业贸易有限公司 本公司董事的家庭成员控制的企业 7 、关联方交易情况 1 ）购销商品、提供和接受劳务的关联交易 ① 采购商品 / 接受劳务的关联交易 关联方 关联交易内容 2017年1-3月 2016年度 成都祥成贸易有限公司 采购货物（贸易） - 383,171,961.21 ② 出售商品 / 提供劳务的关联交易 关联方 关联交易内容 2017年1-3月 2016年度 成都博达伟业贸易有限公司 销售货物（贸易） - 124,957,370.83 四川石达油气发展有限公司 销售货物（贸易） - 258,655,341.64 2 ）关联担保情况 担保方 被担保方 担保金额 担保起始日 担保到期日 担保是否 已经履行 完毕 本公司 成都金石达高新 技术有限公司 280,000,000.00 2016年12 2017年12月 否 本公司 成都金石达高新 技术有限公司 126,000,000.00 2016年12 月 2017年12月 否 本公司 四川石达油气发 展有限公司 320,000,000.00 2016年12 2017年12月 否 成都金石达高新 技术有限公司、四 川石达油气发展 有限公司、肖杰、 任春辉、陈兵、邵 小红 本公司 220,000,000.00 2015年4月 2018年5月 否 成都金石达高新 技术有限公司、嘉 业石化有限公司 本公司 96,000,000.00 2015年4月 2018年8月 否 成都金石达高新 技术有限公司、肖 杰 本公司 96,000,000.00 2015年7月 2018年7月 否 陈兵 本公司 96,000,000.00 2016年7月 2019年7月 否 四川石达油气发 展有限公司 本公司 5,490,000.00 2015年8月 2019年8月 否 邵小红 本公司 23,960,000.00 2015年8月 2019年8月 否 注： ① 存在针对同一债权签订多份担保合同的情况。 ② 本担保为最高额担保，担保期间指被担保的主债权的发生期间。 4 ）其他关联交易 期间 关联方 向关联方收取金 额 向关联方支付金 额 说 明 2016年度 成都金石达高新技术有限公 司 114,786,473.24 100,203,697.66 资金往 来 2016年度 南充石达化工有限公司 5,000,000.00 5,000,000.00 资金往 期间 关联方 向关联方收取金 额 向关联方支付金 额 说 明 来 2016年度 成都祥成贸易有限公司 83,006,670.00 83,006,670.00 资金往 来 2017年1-3 月 成都金石达高新技术有限公 司 51,830,000.00 40,590,000.00 资金往 来 2017年1-3 月 成都博达伟业贸易有限公司 1,860,000.00 - 资金往 来 5 ）关联方应付、预收款项 项目名称 2017.3.31 2016.12.31 应付票据 成都祥成贸易有限公司 120,000,000.00 120,000,000.00 应付账款 成都祥成贸易有限公司 3,939,939.43 5,839,939.43 应付利息 成都石化金铁仓储物流有限公司 3,114,540.00 2,795,141.25 其他应付款 成都金石达高新技术有限公司 156,552,488.00 （未完）  |