[中报]新研股份:2017年半年度报告
新疆机械研究院股份有限公司 2017年半年度报告 2017-059 2017年08月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别 和连带的法律责任。 公司负责人周卫华、主管会计工作负责人李继兰及会计机构负责人(会计主 管人员)文彦余声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 1、航空航天业务 搭建开放型、合作型、国际型的航空航天产业平台，国内民机和国际合作 业务认证周期较长，前期投入较大，利润体现相对滞后。 民机和国际业务从报价、首件开发、首件鉴定、小批量试制、正式批量订 单确认一般需要二到三年时间，而前期生产线建设和工艺工装准备需要大量资 金投入，且期间设备占载率较低，当期成本上升，利润兑现存在滞后的风险。 目前正在进行多个大部段/单元体/组件包等任务包的开发，公司将在开发大部段 /单元体的同时，积极承揽零件包业务，抵消长周期风险。 2、农机业务 农机行业呈现下滑态势，未来发展预期存在不确定性 因粮食价格下滑、国二升国三成本上升、补贴额度下降以及去年国二农机 大量去库存等原因，今年的农机行业进入深度调整期。有统计数据显示，前5 个月，自走式谷物收获机2.11万台，同比下降21.8%，自走式玉米收获机销量 0.19万台，同比下降55.9%。今年中央农机购置补贴压减至186亿元，较去年 缩减50亿元，一定程度减弱农民购买的意愿。面对诸多行业内的不利因素，公 司首先认清目前农机市场形势，调整了未来发展思路，结合农机市场的实际情 况，适时调整经营策略，提高市场调研分析能力，以销定产，加强研发符合市 场未来需求的新产品，持续做好产品改进，维护渠道，寻找自身优势的目标市 场，创造新的利润增长点。 3、公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ........................................................................................................ 2 第二节 公司简介和主要财务指标 .................................................................................................... 7 第三节 公司业务概要 ...................................................................................................................... 10 第四节 经营情况讨论与分析 .......................................................................................................... 14 第五节 重要事项 .............................................................................................................................. 29 第六节 股份变动及股东情况 .......................................................................................................... 67 第七节 优先股相关情况 .................................................................................................................. 71 第八节 董事、监事、高级管理人员情况 ...................................................................................... 72 第九节 公司债相关情况 .................................................................................................................. 74 第十节 财务报告 .............................................................................................................................. 75 第十一节 备查文件目录 ................................................................................................................ 171 释义 释义项 指 释义内容 证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 公司、本公司、新研股份 指 新疆机械研究院股份有限公司 牧神科技 指 新疆新研牧神科技有限公司 新疆营销分公司 指 新疆新研牧神科技有限公司营销分公司 新疆牧神 指 新疆牧神机械有限责任公司 吉林牧神 指 吉林牧神机械有限责任公司 山东牧神 指 山东牧神机械有限责任公司 山东销售公司 指 山东牧神销售有限责任公司 赤山集团 指 赤山集团有限公司 明日宇航 指 四川明日宇航工业有限责任公司 西安宇航 指 西安明日宇航工业有限责任公司 西藏宇航 指 西藏明日宇航卫星科技有限责任公司 天津宇航 指 天津明日宇航新材料有限公司 沈阳宇航 指 沈阳明日宇航工业有限责任公司 河北宇航 指 河北明日宇航工业有限责任公司 厦门梅克斯哲 指 厦门梅克斯哲投资管理有限公司 本报告期 指 2017年1月1日至2017年6月30日 上年同期 指 2016年1月1日至2016年6月30日 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 巨潮资讯网 指 http://www.cninfo.com.cn 公司审计机构 指 立信会计师事务所（特殊普通合伙） 中信证券 指 中信证券股份有限公司 霍尔果斯公司 指 霍尔果斯新研贸易有限责任公司 新研有限 指 新疆机械研究院有限责任公司（新研股份的前身） 新疆证监局 指 中国证券监督管理委员会新疆监管局 高新投资 指 高新投资发展有限公司 华控永拓 指 嘉兴华控永拓投资合伙企业（有限合伙） 星昇投资 指 什邡星昇投资管理合伙企业（有限合伙） 盛圭信息 指 上海盛圭信息科技有限公司 金石投资 指 金石投资有限公司 天津伍通 指 天津伍通股权投资基金合伙企业（有限合伙） 中国风投 指 中国风险投资有限公司 宝安资产 指 中国宝安集团资产管理有限公司 华控成长 指 华控成长（天津）股权投资基金合伙企业（有限合伙） 华控科技 指 青海华控科技创业投资基金（有限合伙） 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介 股票简称 新研股份 股票代码 300159 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 新疆机械研究院股份有限公司 公司的中文简称（如有） 新研股份 公司的外文名称（如有） XINJIANG MACHINERY RESEARCH INSTITUTE CO.,LTD 公司的外文名称缩写（如有） XYGF 公司的法定代表人 周卫华 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 曹钟滢 马智 联系地址 新疆乌鲁木齐经济技术开发区融合南路661号 新疆乌鲁木齐经济技术开发区融合南路661号 电话 0991-3792045 0991-3736150 传真 0991-3736150 0991-3736150 电子信箱 xygf_czy@163.com Mazhi0991@126.com 三、其他情况 1、公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 √ 适用 □ 不适用 公司注册地址 新疆乌鲁木齐经济技术开发区融合南路661号 公司注册地址的邮政编码 830026 公司办公地址 新疆乌鲁木齐经济技术开发区融合南路661号 公司办公地址的邮政编码 830026 公司网址 http://www.xjjxy.com.cn/ 公司电子信箱 xinyangufen@126.com 临时公告披露的指定网站查询日期（如有） 2、信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 √ 适用 □ 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称 《上海证券报》、《证券时报》 登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 中国证券监督管理委员会指定信息披露网站 公司半年度报告备置地点 新疆乌鲁木齐经济技术开发区融合南路661号3楼证券投资部、深交所 3、注册变更情况 注册情况在报告期是否变更情况 □ 适用 √ 不适用 公司注册情况在报告期无变化，具体可参见2016年年报。 4、其他有关资料 其他有关资料在报告期是否变更情况 □ 适用 √ 不适用 四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增 减 营业总收入（元） 487,519,616.48 261,292,910.01 86.58% 归属于上市公司股东的净利润（元） 91,436,979.90 18,209,059.89 402.15% 归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益后的净利润（元） 73,750,104.87 3,181,211.23 2,218.30% 经营活动产生的现金流量净额（元） -159,669,513.47 -196,343,062.77 18.68% 基本每股收益（元/股） 0.0614 0.0122 403.28% 稀释每股收益（元/股） 0.0614 0.0122 403.28% 加权平均净资产收益率 1.56% 0.33% 1.23% 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末 增减 总资产（元） 8,071,665,096.55 8,060,165,507.41 0.14% 归属于上市公司股东的净资产（元） 5,882,386,172.71 5,816,850,862.81 1.13% 五、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部 分） -100,266.92 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家 统一标准定额或定量享受的政府补助除外） 18,747,683.80 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -960,541.85 合计 17,686,875.03 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损 益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性 损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列 举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 公司自2015年12月25日完成收购四川明日宇航工业有限责任公司100%股权之后，于2016年10月进行公 司组织架构调整，形成以上市公司为控股集团公司，下设三大业务板块，分别是航空航天、农机、投资业 务。各板块在报告期内的具体内容如下： 1、航空航天业务 报告期内，公司全资子公司明日宇航作为公司航空航天板块的发展平台，借“深度军民融合”上升为 国家战略的东风，与央企“小核心、大协作”项目进行了全面对接，定位中国宇航工业后花园，采取“服 务到家的思想原则”，在河北、沈阳、成都、贵州、天津等中国航空航天工业重要省份分别投资建设产业 园，按照专业化细分发展的思路，积极开展平台级任务承接，包括但不限于采用投资建厂、参股公司、资 产收购、组建联合体、托管车间或分厂等方式进行战略布局；成立了国际业务部，与中国商飞、波音、空 客，中航商发、GE、CFM等全球顶级飞机和航空发动机公司展开业务合作，拓展民用航空市场；利用资源 和渠道优势积极组织开发商业航天市场，不仅仅是论证研制卫星，还组织卫星应用终端产品开发并对接市 场。在海外组建联合实验室，加大原创性技术开发投入，提升明日宇航技术先导型企业的含金量。航空航 天产品任务不断增加，业务订单稳步提升，发展后劲有效储备。 2、农机业务 报告期内，公司全资子公司牧神科技作为公司农机板块业务的发展平台，主要从事中高端农牧业机械 的研发、设计、生产和销售。现主要产品类型包括农牧业收获机械、耕整地机械、拖拉机、特色农产品加 工机械、林果机械等五大类60余种产品。公司专注于中高端农牧机械产品，以高附加值、高技术含量及替 代进口农牧机械产品为主导，从而使农牧业生产更加轻松愉快。主要产品及用途情况如下： 公司农机业务的经营模式主要为通过向供应商采购农机产品生产所需的原材料、总成件、外协件、外 购件等，通过内部加工形成装配件，装配形成销售产品进行销售，营销公司与经销商直接对接，建立公司 统一的经销商管理平台与运行机制。可以充分发挥经销商当地的优势资源，节约品牌销售渠道拓展成本和 管理成本，发挥代理商的积极性和主动性充分调动市场积极性，释放各市场活力。营销公司定期（销售旺 季结束时及年底）与经销商进行账务核对，对账款及商品发运明细进行核对并确认。 近两年，对整个农机行业而言，是一个改革之年，农机行业的内外部经营环境发生着深刻变化，公司 农机业务面对行业的低潮之际，通过调整生产、销售策略，积极通过承揽外协机械加工业务，增加收入。 3、投资业务 报告期内，公司控股子公司梅克斯哲作为公司以航空航天产业链为核心的投资业务板块管理平台，充 分发挥其投资领域的专业人才优势，开拓了投资策划、股权投资、投后管理、管理及业务咨询等领域的业 务，又成功投资国内顶级碳纤维复合材料及制件公司--鲁晨新材，对明日宇航产业链上下游形成互补，起 到了产融结合的纽带作用。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 货币资金 主要是由于本公司子公司四川明日宇航工业有限公司用募集资金投资购买固定资 产和投入在建工程所致。 应收票据 主要是由于本期将到期的票据托收及购买材料背书转让所致。 预付款项 主要是由于本公司子公司预付材料款增加所致。 其他应收款 主要是由于应收与其他单位的往来款增加所致。 存货 主要是由于本公司子公司四川明日宇航工业有限公司发出商品增加所致。 其他流动资产 主要是本期留抵增值税额增加所致。 可供出售金融资产 主要是由于本公司子公司四川明日宇航工业有限公司投资成都鲁晨新材料科技有 限公司所致。 其他非流动资产 主要是本公司子公司四川明日宇航工业有限公司预付设备款、工程款增加所致。 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 1、航空航天业务 航空航天飞行器零部件制造是技术、资本双密集型行业，其制造工艺与加工方法综合了多个前沿技术 领域，是航空航天制造业技术水平的重要代表之一。企业核心技术的丰富程度与领先水平、制造装备的先 进程度与产能规模、客户伙伴的市场地位与合作深度，是其行业核心竞争地位的重要体现。 1.1国家政策支持方面：2016年军民融合发展上升为国家战略， 2017年1月22日中共中央政治局又召 开会议，会议决定设立中央军民融合发展委员会，统一领导军民融合深度发展。2017年6月20日中央军民 融合发展委员会召开第一次全体会议，习主席强调：军民融合发展是国家战略，是党中央、国务院、中央 军委从国家安全和发展全局出发做出的重大决策，是统筹推进经济建设和国防建设融合发展的重大举措， 是我国创新驱动发展的主要动力。国家大力支持航空航天产业发展的方针政策的出台以及国民经济社会对 航空航天产品需求的快速增长为明日宇航快速发展提供了战略机遇。目前，明日宇航技术产品主要为国内 各型在役、在研军用型号结构件、零部件提供配套服务。军民融合战略的实施将推动公司技术产品在国防 建设领域的深度发展，同时，也促进明日宇航军技民用在民用航空领域大展宏图。 1.2 在技术体系方面：公司作为技术先导型企业，拥有航空复合材料零部件综合成型技术，钛合金精 密热成型、高速数控加工、激光穿透焊接等多项核心集成制造技术，加工材料全面覆盖钛合金、铝合金、 高温合金、高强钢及复合材料等主要航空航天材料，业务覆盖设计开发、新产品研制、新材料应用、新工 艺开发、零部件与工装模具批量制造、综合服务等多个价值创造环节。截至目前，公司已取得了16项发明 和35实用新型专利。 1.3 在制造装备方面：先进的生产设备是航空航天零部件制造业的核心竞争要素，亦是判断零部件制 造企业行业竞争力的重要体现。公司已在生产设备方面，形成了先进性、全面性、规模化的国内领先优势， 并仍在不断扩大。 目前公司有105台五轴数控机床、101台四轴数控机床、58台三轴数控机床、28台复合材料零部件特种 加工设备、27台热蠕变成型机、40台管路和接头制造设备，60台航天系统件制造设备，15套数字化焊接系 统、18台激光三坐标测量机等400余台（套）生产、检测、装配所组成的制造平台体系，在具备了大规模、 多样化生产能力的同时，形成了先进装备资源的后发优势。 1.4 管理团队方面：在原有核心经营管理和核心专业技术团队的基础上，又积极引进了20多位国家高 端人才，部队转业干部、海外专家、外企高管、行业内专家等充实队伍，适应公司高速发展的人才需要。 1.5 合作资源方面：航空航天零部件生产行业是一个准入门槛高、业务培育期长但又极具增长潜力的 新兴战略性行业。公司经过多年的业务培育期，在合作资源与工艺技术方面已形成先发优势，为未来业务 的快速增长做好了充分准备。 目前，公司已与国内多家航空航天企业建立了良好的合作关系和配套关系。并在上半年与中航工业沈 飞、贵飞签订了《深层次战略合作框架协议》，联合打造飞机零部件供应链平台。 加强国际合作： 与德国空客复合材料中心建立了联合实验室。 与德国航空复合材料联盟联合成立了中国复材谷。 明日宇航成为CFK VALLEY在中国的分支机构。 2、农机业务 在当前农机行业下行之际，农机企业核心竞争力的重要性才更加凸显出来，公司自始至终秉承技术为 先的研发理念，多年以来在产品和技术方面进行储备升级，坚持研发人员培养和整体管理体系的提升，结 合市场情况提高产品竞争力。这两年，农机行业在度过黄金期之后，正进入深度调整期，在这种环境下， 要做专做强，心无旁骛，做精产品。公司结合自身和行业的实际情况，坚定不移做好产品，深入市场，在 产业转型升级的过渡期，找准定位，巩固自身核心竞争力。 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 报告期内，公司稳健落实年度经营计划，积极实施未来发展战略，航空航天业务在国家军民融合委员 会战略方针的指引下，开拓进取，积极参与，加强战略布局，加强投资力度，扩大生产规模，军技民用， 开拓国内外民用航空市场，为实现跨越式发展奠定了坚实基础。军民品订单大幅增长。农机业务在面临着 行业全面深度调整，农机企业面临着更加残酷的外部竞争环境，农机产品面临着升级或者被淘汰的绝境， 经营环境发生巨大变化的影响下，积极开发新产品，加大研发投入，优化资产结构，应对行业变化。 报告期内，公司实现营业总收入48,751.96万元，同比增长86.58%，其中主营业务收入48,561.79万元， 同比增长86.46%；实现营业利润10,429.87万元，同比增长1,911.06%，实现归属于母公司所有者净利润 9,143.70万元，较上年同期增长402.15%。具体经营情况如下： （1）航空航天业务 1.1传统军工业务的发展 报告期内，利用现有产业平台，积极开展数字化管理技术和柔性制造应用技术研发，努力提高机床主 轴利用率，开展难加工技术研究和装配技术提升，订单和交付速率得到大幅提高。同时明日宇航积极响应 军民融合是国家战略的号召，以原创性技术为牵引，产业链平台为基础，以产融结合为纽带，实践明日宇 航核心价值观。结合国家振兴东北老工业基地和北京市对口支援沈阳市，与沈北新区、沈飞公司签订深层 次战略合作框架协议，成立沈阳明日宇航，打造明日宇航东北航空产业基地；为加快项目落地速度，积极 培训人员队伍，已租赁厂房，并投入部分设备，打造模拟小环境，为大力承接沈阳市航空系统两所三厂军 民融合释放的项目以及为哈尔滨航空航天及中船系统的单位提供近距离服务，做无缝连接式准备；并积极 接洽沈飞民机公司和以色列IAI公司、加拿大庞巴迪公司，为承接民用航空产品积极准备；响应国家“京 津冀一体化”和北京“去首都功能化”的规划精神，与河北任丘市人民政府签订投资协议，成立河北明日 宇航，打造明日宇航河北航天智能制造产业园，建设舱段柔性制造生产线、系统件柔性制造生产线、发动 机单元体柔性制造生产线、数字化装配生产线、发动机维修中心、复合材料中心、热表处理中心、检测中 心、研发中心等，与北京明日宇航形成两翼齐飞的布局；成立天津明日宇航，作为新材料的研发与服务平 台，同时为明日宇航公司提供原材料采购和物资配送与调剂，完善航空航天板块产业链条，逐步改变现有 的来料加工生产经营模式，提高公司对航空航天主战场的服务质量，增强核心竞争力优势；筹备成立贵州 明日宇航，参与贵州省军民融合示范区建设，已与中航贵飞签订《贵飞工业联合体深层次战略合作伙伴关 系框架协议》，以“风险共担利益共享”模式联合设计研发新型飞机，以此为契机全面对接央企深化改革， 取长补短，互助互利，优先参与其他型号配套任务，此举为明日宇航实现产业升级可谓意义深远；与黎阳 公司、中航技等联合开发中等推力航空发动机，明日宇航负责整机零部件齐套工作；建设民用航空钣焊零 部件/单元体柔性制造生产线，承接国际转包业务；明日宇航正稳步向一级供应商行列进军。 1.2 民机业务拓展 报告期内，明日宇航以中国商飞C929项目为牵引，以大飞机复合材料关键零部件和大部段为切入点， 开展国际业务合作，深层次技术合作，多次组团前往欧洲，主动出击，并在国内接待了多批次的回访和调 研考察，与空客、波音、庞巴迪、以色列航空、GE、CFM、普惠、罗.罗等国际知名航空企业以及其旗下一 级供应商洽谈全面合作；积极参与商发CJ-2000前期研制工作，抢占国产大飞机和国际转包主流市场；合 作模式包括但不限于创立联合创新平台、股权收购、国内合资、共同承接民用飞机及发动机国际转包业务 等，双方业务可以长期形成互补优势，有助于通过各自渠道获取订单，共同发展。现在有多个项目包进入 报价阶段或首件试制阶段。 1.3 进军商业航天领域 报告期内，西藏明日宇航在卫星硬件方面完成了“明日宇航一号”卫星的技术论证与商务谈判，具备 了随时签订正式合同的条件与基础；卫星应用方面完成了以中电科54所为龙头的“信息化产业联合体”的 成立，组织了卫星轨位申报与协调，完成了运营牌照的申报，组织了行波管数字流量租赁谈判、终端产品 的开发、地面关口站的技术论证、数字加密技术论证、终端客户体验调研，为未来天地一体化通信网络的 建设奠定了坚实的市场和技术基础；完善了西藏明日宇航企业架构搭建，为规范发展铺平了道路。。 1.4 企业创新方面 报告期内，明日宇航在创新发展过程中，注重研发投入和技术创新，技术中心投入科研经费4800万元， 围绕碳纤维复合材料成套制备技术、工业智能技术、绿色制造技术、特种加工技术、无损检测技术等尖端 制造技术领域展开研究着力打造具有行业标杆意义的新型、绿色、智能工厂，以满足公司未来发展需求， 实现业绩稳步增长。 （2）农机业务 面对农机行业的震荡调整期，公司认真分析和研究判断未来的市场，适时调整战略，着眼未来，积极 研发试制新产品，加强研发力度，报告期内，公司农机业务研发投入524.46万元，在2016年的研发基础上，2017年上半年共有多个项目的研发投入，主要有4YZT-5/10型自走式玉米籽粒收获机、4QZ-3000X自走式青 贮饲料收获机、4QZ-3000B自走式青贮饲料收获机等重点开发机型。截止到报告期末，公司持有效专利共 54项（其中发明专利13项，实用新型专利38项、外观设计专利3项）；其余还有3项发明专利、10项实用新 型处于受理阶段。同时公司结合目前行业现状以及自身实际发展需求，优化农机资产结构，降低生产经营 成本，积极寻求战略投资者，强化应收账款收回力度，通过以销定产，稳定销售路径，在市场不景气的时 期，把握客户源，更好的满足市场需求。 （3）投资业务 报告期内，梅克斯哲作为公司以航空航天产业链为核心的投资业务板块管理平台，对航空航天板块未 来业务发展进行了整体筹划。其一，组织团队启动了海外合资合作项目的筹划工作，并组织开展了多轮商 务洽谈；其二，主导完成了对鲁晨新材的增资工作；其三，指导完成了河北宇航、天津宇航、沈阳宇航的 组建设立工作；其四，组织完善了西安宇航、西藏宇航内部组织结构搭建工作；其五，对成都联科、贵州 红湖等参股企业进行战略筹划、内部体系建设、市场开发等方面的督导，强化了公司对航空航天产业链上 下游的影响力；其六，积极寻求航空航天产业中具备优质潜能的公司进行合资、合作或并购，合理利用上 市公司平台，筹划公司融资方案。 二、主营业务分析 概述 是否与经营情况讨论与分析中的概述披露相同 √ 是 □ 否 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 主要财务数据同比变动情况 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 变动原因 营业收入 487,519,616.48 261,292,910.01 86.58% 主要是本公司子公司四川 明日宇航工业有限公司收 入增加较大所致。 营业成本 286,664,325.18 163,593,325.30 75.23% 由于收入增加所致。 销售费用 12,263,828.42 11,721,151.04 4.63% 管理费用 75,501,279.62 62,708,140.33 20.40% 本期研发投入增加所致 财务费用 22,469,224.28 19,682,955.35 14.16% 所得税费用 15,601,665.19 3,460,052.41 350.91% 主要系本公司子公司四川 明日宇航工业有限公司所 得税增加所致。 研发投入 34,330,021.30 18,369,339.27 86.89% 本公司子公司四川明日宇 航工业有限公司研发投入 增加所致。 经营活动产生的现金 流量净额 -159,669,513.47 -196,343,062.77 18.68% 投资活动产生的现金 流量净额 -465,337,125.00 -257,545,212.48 -80.68% 本期主要系本公司子公司 四川明日宇航工业有限公 司购买固定资产及在建工 程项目投入增加所致。 筹资活动产生的现金 流量净额 26,578,675.69 -55,581,193.50 -147.82% 本期借款增加所致 现金及现金等价物净 增加额 -598,427,962.78 -509,469,468.75 17.46% 公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动 □ 适用 √ 不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。 占比10%以上的产品或服务情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上 年同期增减 营业成本比上 年同期增减 毛利率比上年 同期增减 分产品或服务 分行业 专用设备制造 （农机） 51,988,305.74 43,814,312.51 15.72% -58.88% -51.00% -46.27% 专用设备制造 （明日宇航） 435,531,310.74 242,850,012.67 44.24% 222.91% 227.43% -1.71% 分产品 农牧及农副产 品加工机械 20,855,868.62 16,493,586.29 20.92% -81.62% -78.97% -32.28% 航空航天飞行 器零部件 435,531,310.74 242,850,012.67 44.24% 222.91% 227.43% -1.71% 机械加工收入 30,943,757.87 27,320,726.22 11.71% 144.60% 148.57% -10.74% 技术收入 188,679.25 100.00% -33.33% 0.00% 分地区 新疆地区 37,845,625.36 31,700,020.54 16.24% -30.03% -6.88% -56.18% 内蒙古地区 38,689,923.09 21,415,494.32 44.65% 59.18% 19.76% 68.94% 黑龙江、吉林、 辽宁地区 36,707,229.92 24,598,555.19 32.99% -27.07% -28.87% 5.43% 北京地区 217,650,247.29 121,933,551.66 43.98% 362.46% 396.40% -8.01% 其他地区 156,626,590.82 87,016,703.47 44.44% 83.17% 65.67% 15.21% 三、非主营业务分析 □ 适用 √ 不适用 四、资产、负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 本报告期末 上年同期末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产 比例 金额 占总资产比例 货币资金 337,939,408.86 4.19% 924,565,999.99 11.47% -7.28% 应收账款 1,086,644,205.49 13.46% 1,118,509,944.25 13.88% -0.42% 存货 536,167,034.61 6.64% 329,943,062.77 4.09% 2.55% 投资性房地产 40,255.29 0.00% 41,987.35 0.00% 0.00% 长期股权投资 7,204,601.01 0.09% 8,048,436.47 0.10% -0.01% 固定资产 1,523,636,753.24 18.88% 1,519,722,021.66 18.85% 0.03% 在建工程 407,059,615.73 5.04% 370,280,133.51 4.59% 0.45% 短期借款 270,000,000.00 3.35% 120,000,000.00 1.49% 1.86% 长期借款 906,167,193.99 11.23% 1,011,067,193.99 12.54% -1.31% 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况 五、投资状况分析 1、总体情况 □ 适用 √ 不适用 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集资金总额 166,478.42 报告期投入募集资金总额 33,071.67 已累计投入募集资金总额 163,188.73 报告期内变更用途的募集资金总额 0 累计变更用途的募集资金总额 28,000 累计变更用途的募集资金总额比例 16.82% 募集资金总体使用情况说明 截止2017年6月30日，共计进行两次融资，情况分别如下： （1）IPO募集资金 实际募集资金金额、资金到位情况：经中国证券监督管理委员会《关于核准新疆机械研究院股份有限公司首次公开发行 股票的批复》(证监许可[2010]1834号)核准，由主承销中国民族证券有限责任公司采用网下询价配售与网上资金申购定 价发行相结合的方式发行人民币普通股（A股）10,600,000股。发行价格为每股69.98元。截至2010年12月30日，公 司实际已向社会公开发行人民币普通股（A股）10,600,000股，募集资金总额741,788,000.00元。扣除承销费和保荐费 40,007,280.00元后的募集资金为人民币701,780,720.00元，已由中国民族证券有限责任公司于2010年12月30日存入公 司开立在招商银行股份有限公司乌鲁木齐新华北路支行账号为991903000810102的人民币账户；减除已于2010年6月 预付的保荐费2,000,000.00元，减除其他发行费用人民币6,848,900.36元后，实际募集资金净额共计人民币692,931,819.64 元。上述资金到位情况已经立信会计师事务所有限公司验证，并由其出具信会师报字（2010）第25771号验资报告。公 司对募集资金采取了专户存储制度。 （2）资产重组募集资金 实际募集资金金额、资金到位情况：经中国证券监督管理委员会《关于核准新疆机械研究院股份有限公司向韩华等发行 股份购买资产并募集配套资金的批复》（证监许可【2015】2324号）的核准，公司向周卫华、吴洋、新疆机械研究院股 份有限公司——第1期员工持股计划发行人民币普通股（A股）155,209,621股，发行价格每股人民币6.34元，发行募 集资金总额为人民币984,028,997.14元，扣除各项发行费用人民币12,176,564.68元后，募集资金净额为人民币 971,852,432.46元，上述募集资金到位情况业经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）验证，并出具了 XYZH/2015CDA10207号《验资报告》。本次配套融资除421,600,000.00元用于支付现金对价，剩余资金550,252,432.46 将投资建设全资子公司四川明日宇航工业有限责任公司（以下简称“明日宇航”）航空航天大型复杂结构件智能数字化 车间项目。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和 超募资金投向 是否 已变 更项 目(含 部分 变更) 募集 资金 承诺 投资 总额 调整 后投 资总 额(1) 本报 告期 投入 金额 截至 期末 累计 投入 金额 (2) 截至 期末 投资 进度 (3)＝ (2)/(1) 项目 达到 预定 可使 用状 态日 期 本报 告期 实现 的效 益 截止 报告 期末 累计 实现 的效 益 是否 达到 预计 效益 项目 可行 性是 否发 生重 大变 化 承诺投资项目 新疆农牧机械产 品制造及科技成 果转化基地（一 期） 否 20,160 20,160 482.39 18,430.56 91.42% 2013 年12 月31 日 343.74 52,098.88 是 否 配套融资支付购 买四川明日宇航 工业有限责任公 司股权支付现金 对价 否 42,160 42,160 42,160 100.00% 是 否 航空航天大型复 杂结构件智能数 字化车间建设 否 55,025.24 55,025.24 32,587.16 49,703.32 90.33% 2018 年11 月30 日 是 否 承诺投资项目小 计 -- 117,345.24 117,345.24 33,069.55 110,293.88 -- -- 343.74 52,098.88 -- -- 超募资金投向 新疆农牧机械产 否 10,000 16,392 2.12 15,380 93.83 2014 是 否 品制造及科技成 果转化基地（二 期、三期） .68 .9 % 年05 月31 日 中高端农机展示 与交易中心项目 是 农牧机械制造基 地和东北仓储中 心项目 是 成立吉林牧神机 械有限责任公司 及购买相关资产 项目 否 15,000 15,000 15,011.51 100.00% 2017 年12 月31 日 -535.55 -833.8 是 否 成立山东牧神机 械有限责任公司 及购买相关资产 项目 否 13,000 13,000 13,002.44 100.00% 2017 年12 月31 日 -405.4 -1,654.37 是 否 补充流动资金（如 有） -- 9,500 9,500 9,500 -- -- -- -- -- 超募资金投向小 计 -- 47,500 53,892.68 2.12 52,894.85 -- -- -940.95 -2,488.17 -- -- 合计 -- 164,845.24 171,237.92 33,071.67 163,188.73 -- -- -597.21 49,610.71 -- -- 未达到计划进度 或预计收益的情 况和原因（分具体 项目） 1、“中高端农机展示与交易中心“项目已累计投入2,500.00万元，投资进度为16.67%，因整体建设 情况不如预期，在2014年2月13日公司第二届董事会第九次会议审议通过了《关于使用自筹资金 置换中高端农机展示与交易中心项目中已投入超募资金》的决议，公司将累计投入的2,500.00万元 用自筹资金进行置换，并将置换出的2,500.00万元和该项目中的尚未投入超募资金12,500.00万元 变更投入在通辽经济技术开发区的农牧机械制造基地和东北仓储中心项目。 2、2014年3月3日公司第一次临时股东大会审议通过《关于使用超募资金投资建设农牧机械制造 基地和东北仓储中心项目可行性》和《关于使用超募资金设立全资子公司“通辽新研农机制造有限 责任公司”投资建设农牧机械制造基地和东北仓储中心项目》的决议，该项目总投资41,000.00万 元，使用超募资金 28,000.00万元，截止2014年10月31日该项目未进行具体建设。因公司与其他 同行业公司洽谈合作取得成功，2014年10月31日公司第二届董事会第十五次会议和2014年11月 18日公司第二次临时股东大会审议通过了《关于变更募集资金投资项目可行性》和《关于使用超募 资金设立合资公司购买资产》的决议，公司将农牧机械制造基地和东北仓储中心项目中的超募资金 28,000.00万元变更投入到与赤山集团有限公司成立合资公司并购买相关资产。 项目可行性发生 重大变化的情况 说明 同上 超募资金的金额、 用途及使用进展 情况 适用 公司募集资金净额69,293.18万元，较20,160.00万元的募集资金投资项目资金需求超募资金 49,133.18万元。公司使用部分超募资金进行1、基地二期、三期建设：截止2017年6月30日已使 用超募资金15,380.90万元；2、与赤山集团有限公司成立合资公司吉林牧神机械有限责任公司（原 吉林新研牧神机械制造有限公司）并购买相关资产项目：截止2017年6月30日已累计使用超募资 金15,011.51万元。3、与赤山集团有限公司成立合资公司山东海山牧神机械有限责任公司（原山东 海山机械制造有限公司）并购买相关资产项目：截止2017年6月30日已累计使用超募资金13,002.44 万元。 募集资金投资项 目实施地点变更 情况 适用 以前年度发生 “中高端农机展示与交易中心“项目实施地点为新疆霍尔果斯，因整体建设情况不如预期，该项目 募集资金变更为在通辽经济技术开发区建设农牧机械制造基地和东北仓储中心项目，因公司与其他 同行业公司洽谈合作取得成功，该项目未进行具体建设，公司将农牧机械制造基地和东北仓储中心 项目中的超募资金变更投入到与赤山集团有限公司成立合资公司并购买相关资产，该项目实施地点 在吉林松原和山东荣成。 募集资金投资项 目实施方式调整 情况 适用 报告期内发生 “中高端农机展示与交易中心“项目实施主体为霍尔果斯新研贸易有限责任公司，因整体建设情况 不如预期，该项目募集资金变更为在通辽经济技术开发区建设农牧机械制造基地和东北仓储中心项 目，实施主体为通辽新研农机制造有限责任公司（以工商注册核准名称为准），建设装配车间、涂 装车间、综合机械加工车间等。因公司与其他同行业公司洽谈合作取得成功，该项目未进行具体建 设，公司将农牧机械制造基地和东北仓储中心项目中的超募资金变更投入到与赤山集团有限公司成 立合资公司并购买相关资产，该项目实施主体为吉林牧神机械有限责任公司（原吉林新研牧神机械 制造有限公司），实施方式为购买松原奥瑞海山的土地、厂房、房屋建筑物、生产设备等实物资产 以及品牌、专利及生产销售所需要的各种资质等，该项目另一实施主体为山东新研海山农机制造有 限公司，实施方式为购买山东荣成海山机械制造有限公司的土地、厂房、房屋建筑物、生产设备等 实物资产以及品牌、专利及生产销售所需要的各种资质等。 募集资金投资项 目先期投入及置 换情况 适用 公司第一届董事会2011年第一次会议决议用募集资金置换预先已投入募投项目自筹资金5,206.89 万元；公司2012年12月5日发布《关于使用超募资金置换预先投入产业化基地二期项目自筹资金 公告》，置换公司分别于2011年8月8日和2011年10月26日分两次使用自有资金共计1,075.84 万元；2014年2月13日第二届董事会第九次会议决议使用自筹资金置换中高端农机展示与交易中 心项目中已投入超募资金2,500.00万元。 用闲置募集资金 暂时补充流动资 金情况 适用 公司第一届董事会2012年第一次会议审议通过了《关于使用部分超募资金永久性补充流动资金的 议案》，同意使用部分超募资金4,600.00万元以及将前次于第一届董事会2011年第六次会议审议通 过的使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的4,900.00万元，共计9,500.00万元转为永久性补充 流动资金，以满足公司日常经营的需要。截止2014年12月31日已累计使用募集资金9,500.00万 元。 项目实施出现募 集资金结余的金 额及原因 适用 项目实施尚未完成，尚不知具体结余金额。 尚未使用的募集 资金用途及去向 公司尚未使用的募集资金将按照募投项目陆续投入，目前均存放在募集资金专户。 募集资金使用及 披露中存在的问 题或其他情况 根据目前公司经营发展需要，提高募集资金使用效率，公司研发楼已于2016年开始建设，截止2017 年6月30日，研发楼尚未验收。 （3）募集资金变更项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 变更后的 项目 对应的原 承诺项目 变更后项 目拟投入 募集资金 总额(1) 本报告期 实际投入 金额 截至期末 实际累计 投入金额 (2) 截至期末 投资进度 (3)=(2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告期 实现的效 益 是否达到 预计效益 变更后的 项目可行 性是否发 生重大变 化 农牧机械 制造基地 和东北仓 储中心项 目 中高端农 机展示与 交易中心 项目 是 否 成立吉林 牧神机械 有限责任 公司及购 买相关资 产项目 农牧机械 制造基地 和东北仓 储中心项 目 15,000 0 15,011.51 100.00% 2017年 12月31 日 -535.55 是 否 成立山东 牧神机械 有限责任 公司及购 买相关资 产项目 农牧机械 制造基地 和东北仓 储中心项 目 13,000 0 13,002.44 100.00% 2017年 12月31 日 -405.4 是 否 合计 -- 28,000 0 28,013.95 -- -- -940.95 -- -- 变更原因、决策程序及信息披露情 况说明(分具体项目) 1、“中高端农机展示与交易中心“项目已累计投入2,500.00万元，投资进度为16.67%， 因整体建设情况不如预期，在2014年2月13日公司第二届董事会第九次会议审议 通过了《关于使用自筹资金置换中高端农机展示与交易中心项目中已投入超募资金》 的决议，公司将累计投入的2,500.00万元用自筹资金进行置换，并将置换出的 2,500.00万元和该项目中的尚未投入超募资金12,500.00万元变更投入在通辽经济技 术开发区的农牧机械制造基地和东北仓储中心项目。 2、2014年3月3日公司第一次临时股东大会审议通过《关于使用超募资金投资建 设农牧机械制造基地和东北仓储中心项目可行性》和《关于使用超募资金设立全资 子公司“通辽新研农机制造有限责任公司”投资建设农牧机械制造基地和东北仓储 中心项目》的决议，该项目总投资41,000.00万元，使用超募资金 28,000.00万元， 截止2014年10月31日该项目未进行具体建设。因公司与其他同行业公司洽谈合作 取得成功，2014年10月31日公司第二届董事会第十五次会议和2014年11月18 日公司第二次临时股东大会审议通过了《关于变更募集资金投资项目可行性》和《关 于使用超募资金设立合资公司购买资产》的决议，公司将农牧机械制造基地和东北 仓储中心项目中的超募资金28,000.00万元变更投入到与赤山集团有限公司成立合 资公司并购买相关资产。 未达到计划进度或预计收益的情 况和原因(分具体项目) 无 变更后的项目可行性发生重大变 化的情况说明 无 6、委托理财、衍生品投资和委托贷款情况 （1）委托理财情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在委托理财。 （2）衍生品投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在衍生品投资。 （3）委托贷款情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在委托贷款。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称 公司类 型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利 润 净利润 四川明日 宇航工业 有限责任 公司 子公司 飞行器零部 件产品的技 术开发、生 产、销售。 200,000,000 3,515,287,442.55 1,797,342,591.72 435,531,310.74 107,730,602.20 104,371,005.59 新疆新研 牧神科技 有限公司 子公司 农机产品生 产及销售 200,000,000 1,585,828,514.82 1,234,737,352.99 51,988,305.74 -16,563,904.23 -11,438,502.74 报告期内取得和处置子公司的情况 √ 适用 □ 不适用 公司名称 报告期内取得和处置子公司方式 对整体生产经营和业绩的影响 天津明日宇航新材料科技有限公司 设立 - 河北明日宇航工业有限责任公司 设立 - 沈阳明日宇航工业有限责任公司 设立 - 主要控股参股公司情况说明 1、明日宇航，全资子公司，2009年12月22日在四川什邡市经济技术开发区（灵杰园区）注册成立， 注册资本20,000万元人民币，经营范围：飞行器零部件产品、新型钛合金金属制品机械加工，自营进出口 业务。报告期内明日宇航实现净利润 26,428.66万元，归属公司的净利润为 26,428.66万元。 2、牧神科技，全资子公司，2016年11月30日在新疆乌鲁木齐经济技术开发区注册成立，注册资本 20,000万元人民币， 经营范围：机电设备、农牧机械、农副产品加工机械、林果业机械、轻工机械、节 能及环保机械、电气与自动化设备的研究开发、工程设计、试制、销售及售后服务；技术推广、其他科技 服务；进出口业务；仪器仪表、电器元件、五金交电、铸造原辅材料、机械产品配件及各类机电产品的销 售；房屋租赁。该公司作为农机板块全资子公司，拟承接新研股份原有全部农机资产、负债、业务。 3、新疆牧神，全资孙公司，2006年3月1日在乌鲁木齐经济技术开发区注册成立，注册资本8,809.9万 元人民币，经营范围：农机及配件、机电设备、电气与自动化设备、节能及环保设备的生产、加工及销售， 与上述业务相关的技术咨询、安装、调试，销售金属材料。 4、吉林牧神，控股孙公司，2014年11月21日在松原市经济技术开发区成立，注册资本25,000万元人 民币，经营范围：农牧机械、农副产品加工机械、林果业机械、轻工机械、节能环保机械、动力机械及新 能源产品的开发、生产、销售、服务。金属材料加工，开发推广。相关产品、技术、原辅材料、配件、机 械设备的生产、销售、服务及进出口业务。技术服务、咨询、开发、转让业务。房屋及设备等租赁业务。 5、山东牧神，控股孙公司，2015年1月29日在山东省荣成市成立，注册资本25,000万元，经营范围： 农牧机械、农副产品加工机械、林果业机械、轻工机械、节能环保机械、动力机械及新能源产品的开发、 生产、销售、服务。金属材料加工，开发推广。相关产品、技术、原辅材料、配件、机械设备的生产、销 售、服务及进出口业务。技术服务、咨询、开发、转让业务。房屋及设备等租赁业务。 6、山东销售公司，全资孙公司，2015年3月20日在山东省荣成市成立，注册资本500万元，经营范围： 批发零售农业、牧业机械及配件；食品机械及部件；节能环保机械及配件。 7、梅克斯哲，控股子公司，2016年3月32日在厦门市思明区成立，注册资本3000万元，营业范围：对 第一产业、第二产业、第三产业的投资（法律、法规另有规定除外）；企业总部管理；投资管理（法律、 法规另有规定除外）；资产管理（法律、法规另有规定除外）；单位后勤管理服务；商务信息咨询；企业管 理咨询；投资管理咨询（法律、法规另有规定除外）；市值管理；会议及展览服务；包装服务；其他未列 明商务服务业（不含需经许可审批的项目）；接受金融机构委托从事金融信息技术外包、金融业务流程外 包及金融知识流程外包；从事企业购并、投资、资产管理、产权转让的中介服务；金融信息服务（不含须 经许可审批的项目）。 8、西安宇航，控股孙公司，2016年8月11日在西安经济技术开发区成立，注册资本5000万元，经营范 围：航天航空机加零部件、钣金零部件的制造；型架、夹具、模具、航空航天地面设备的制造。一般经营 项目： 型架、夹具、模具、航空航天地面设备的研发、设计；系统内员工培训；液压、电子系统的研发 与技术服务。 9、西藏宇航，控股孙公司，2016年12月27日在拉萨市工商行政管理局柳梧新区分局设立，注册资本 10000万元人民币，经营范围：通信广播卫星系统的开发、经营、管理；卫星地面应用系统及相关设备的 设计、开发、销售；卫星空间段业务；卫星移动通信业务；互联网业务（不含金融、银行、电信的延伸业 务）；VSAT通信业务；基于卫星传输技术的语音、数据、多媒体通信业务；基础电信业务经营；与上述卫 星业务相关的应用技术开发、技术咨询、工程设计、工程承包；进出口贸易。 10、河北宇航，控股孙公司，2017年5月19日在河北任丘市工商局设立，注册资本5000万元，经营范 围：飞行器结构减重技术开发与应用；飞行器零部件开发、销售；特种工艺开发及应用，新型钛合金金属 制品机械加工。 11、天津宇航，控股孙公司，2017年3月20日在天津市东丽区市场和质量监督管理局设立，注册资本 5000万元，经营范围：铝合金、钛合金、高温合金材料研发、加工、销售及相关技术咨询、服务、转让； 网站建设；金属材料、金属制品销售；仓储（化学危险品及易制毒品除外）；从事国家法律法规允许经营 的进出口业务。 12、沈阳宇航，控股孙公司，2017年4月5日在沈阳沈北新区市场监督管理局设立，注册资本2900万元， 经营范围：航空、航天器（不含民用航空器、发动机、螺旋桨）及零部件、金属及非金属材料、电子产品 制造、研发、销售；自营和代理各类商品和技术的进出口，但国家限定公司经营或禁止进出口的商品和技 术除外。 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、对2017年1-9月经营业绩的预计 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因 说明 √ 适用 □ 不适用 业绩预告情况：同向大幅上升 业绩预告填写数据类型：区间数 年初至下一报告期期末 上年同期 增减变动 累计净利润的预计数（万 元） 25,365 - 28,035 10,721.74 增长 136.58% - 161.48% 基本每股收益（元/股） 0.1702 - 0.1881 0.0719 增长 136.72% - 161.61% 业绩预告的说明 公司航空航天板块军工业务稳步增长。 应同时披露预测7月1日至9月30日期间的净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警 示及原因说明 业绩预告情况：同向大幅上升 业绩预告填写数据类型：区间数 7月至9月 上年同期 增减变动 净利润的预计数（万元） 16,221.3 - 18,891.3 8,900.83 增长 82.24% - 112.24% 业绩预告的说明 公司航空航天板块军工业务稳步增长。 十、公司面临的风险和应对措施 1、航空航天业务 搭建开放型、合作型、国际型的航空航天产业平台，国内民机和国际合作业务认证周期较长，前期投 入较大，利润体现相对滞后。 民机和国际业务从报价、首件开发、首件鉴定、小批量试制、正式批量订单确认一般需要二到三年时 间，而前期生产线建设和工艺工装准备需要大量资金投入，且期间设备占载率较低，当期成本上升，利润 兑现存在滞后的风险。目前正在进行多个大部段/单元体/组件包等任务包的开发，公司将在开发大部段/ 单元体的同时，积极承揽零件包业务，抵消长周期风险。 2、农机业务 农机行业呈现下滑态势，未来发展预期存在不确定性 因粮食价格下滑、国二升国三成本上升、补贴额度下降以及去年国二农机大量去库存等原因，今年的 农机行业进入深度调整期。有统计数据显示，前5个月，自走式谷物收获机2.11万台，同比下降21.8%，自 走式玉米收获机销量0.19万台，同比下降55.9%。今年中央农机购置补贴压减至186亿元，较去年缩减50亿 元，一定程度减弱农民购买的意愿。面对诸多行业内的不利因素，公司首先需要认清目前农机市场形势， 理清未来发展思路，结合公司的实际情况，适时调整经营策略，提高市场调研分析能力，加强研发符合市 场未来需求的新产品，持续做好产品改进，维护渠道，找准自身优势的目标市场，创造新的利润增长点。 第五节 重要事项 一、报告期内召开的年度股东大会和临时股东大会的有关情况 1、本报告期股东大会情况 会议届次 会议类型 投资者参与比例 召开日期 披露日期 披露索引 2017年第一次临 时股东大会 临时股东大会 1.25% 2017年02月10 日 2017年02月10 日 公司于2017年2 月10日在巨潮资 讯网披露2017年 第一次临时股东 大会相关公告。 2016 年度股东大 会 年度股东大会 2.66% 2017年04月18 日 2017年04月18 日 公司于2017年4 月18日在巨潮资 讯网披露2016年 度股东大会相关 公告。 2、表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会 □ 适用 √ 不适用 二、本报告期利润分配及资本公积金转增股本预案 □ 适用 √ 不适用 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 三、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及 截至报告期末超期未履行完毕的承诺事项 √ 适用 □ 不适用 承诺事由 承诺方 承诺类型 承诺内容 承诺时间 承诺期限 履行情况 资产重组时所作承诺 韩华 股份限售承 诺 本人在本次 交易中取得 的直接持有 的新研股份 的股份在本 次交易股份 发行结束之 日起十二个 2015年12 月25日 三十六个月 正常履行 中 月内不进行 转让。本人 持有的上述 股份在本次 交易股份发 行结束之日 起12个月 届满后解禁 40%，24个 月届满后解 禁另外 20%，36个 月届满后解 禁剩余的 40%。 在本次交易 中本人通过 星昇投资取 得的且间接 持有的新研 股份的股份 在本次交易 股份发行结 束之日起 12个月内 不进行转 让，在本次 交易股份发 行结束之日 起12个月 届满后解禁 40%，24个 月届满后解 禁另外 20%，36个 月届满后解 禁剩余的 40%。 星昇投资在 本次交易中 取得新研股 份的股份 时，若本人 持有的星昇 投资的合伙 份额权益的 时间未满 12个月的， 则本人在本 次交易中通 过星昇投资 取得的且间 接持有的新 研股份的股 份在本次交 易的上述股 份发行结束 之日起36 个月内不进 行转让。 本人同意若 前述取得的 直接、间接 持有的股份 的锁定期的 约定与中国 证监会的最 新监管意见 不相符的 （在中国证 监会最新监 管意见要求 延长本人的 锁定期的情 况下），将根 据中国证监 会的监管意 见进行相应 调整；本次 股份发行结 束后，本人 由于新研股 份送红股、 转增股本等 原因而新增 取得的新研 股份的股 份，亦应遵 守上述锁定 期限 卢臻、张舜、 方子恒、胡 鑫、刘佳春 股份限售承 诺 本人在本次 交易中取得 的直接持有 的新研股份 的股份在本 次交易股份 发行结束之 日起十二个 月内不进行 转让。本人 持有的上述 股份在本次 交易股份发 行结束之日 起12个月 届满后解禁 40%，24个 月届满后解 禁另外 20%，36个 月届满后解 禁剩余的 40%。 在本次交易 中本人通过 星昇投资取 得的且间接 持有的新研 股份的股份 在本次交易 股份发行结 束之日起 12个月内 不进行转 让，在本次 交易股份发 行结束之日 起12个月 届满后解禁 40%，24个 月届满后解 禁另外 2015年12 月25日 三十六个月 正常履行 中 20%，36个 月届满后解 禁剩余的 40%。 星昇投资在 本次交易中 取得新研股 份的股份 时，若本人 持有的星昇 投资的合伙 份额权益的 时间未满 12个月的， 则本人在本 次交易中通 过星昇投资 取得的且间 接持有的新 研股份的股 份在本次交 易的上述股 份发行结束 之日起36 个月内不进 行转让。 本人同意若 前述取得的 直接、间接 持有的股份 的锁定期的 约定与中国 证监会的最 新监管意见 不相符的 （在中国证 监会最新监 管意见要求 延长本人的 锁定期的情 况下），将根 据中国证监 会的监管意 见进行相应 调整；本次 股份发行结 束后，本人 由于新研股 份送红股、 转增股本等 原因而新增 取得的新研 股份的股 份，亦应遵 守上述锁定 期限。 杨立军 股份限售承 诺 在本次交易 中本人直接 及间接持有 的新研股份 的股份在本 次交易股份 发行结束之 日起12个 月内不进行 转让。本人 持有的上述 股份在本次 交易股份发 行结束之日 起12个月 届满后解禁 40%，24个 月届满后解 禁另外 20%，36个 月届满后解 禁剩余的 40%。此外， 若本人用于 认购新研股 份本次非公 开发行股份 的明日宇航 股份持续拥 有权益的时 间未满12 个月的，则 2015年12 月25日 三十六个月 正常履行 中 本人在本次 交易中取得 的新研股份 的股份在本 次交易的上 述股份发行 结束之日起 36个月内 不进行转 让。 华控永拓、 华控科技、 华控成长、 盛圭信息 股份限售承 诺 本公司/本 合伙企业取 得新研股份 本次交易中 发行的股份 时，若本公 司/本合伙 企业用于认 购新研股份 本次非公开 发行股份的 明日宇航股 份持续拥有 权益的时间 已满12个 月的，则本 公司/本合 伙企业在本 次交易中取 得的新研股 份的股份在 本次交易的 上述股份发 行结束之日 起12个月 内不进行转 让；本公司/ 本合伙企业 取得新研股 份本次交易 中发行的股 份时，若本 公司/本合 伙企业用于 2015年12 月25日 三十六个月 正常履行 中 认购新研股 份本次非公 开发行股份 的明日宇航 股份持续拥 有权益的时 间未满12 个月的，则 本公司/本 合伙企业在 本次交易中 取得的新研 股份的股份 在本次交易 的上述股份 发行结束之 日起36个 月内不进行 转让。 星昇投资 股份限售承 诺 本合伙企业 在本次交易（未完）  |