[中报]国星光电:2017年半年度报告
佛山市国星光电股份有限公司 2017年半年度报告 2017年08月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和 连带的法律责任。 公司负责人何勇、主管会计工作负责人唐群力及会计机构负责人(会计主管 人员)唐群力声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告中涉及的未来计划、经营目标等前瞻性陈述，不构成公司对投资者 的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。公司在本报告第四节“经营情况讨论与 分析”中“公司面临的风险和应对措施”部分，详细描述了公司经营过程中可能面 临的风险及应对措施，敬请投资者关注相关内容。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ..........................................................................................................................................................2 第二节 公司简介和主要财务指标 ......................................................................................................................................................5 第三节 公司业务概要 ..........................................................................................................................................................................8 第四节 经营情况讨论与分析 ............................................................................................................................................................ 11 第五节 重要事项 ................................................................................................................................................................................ 20 第六节 股份变动及股东情况 ............................................................................................................................................................ 25 第七节 优先股相关情况 .................................................................................................................................................................... 29 第八节 董事、监事、高级管理人员情况 ......................................................................................................................................... 30 第九节 公司债相关情况 .................................................................................................................................................................... 31 第十节 财务报告 ................................................................................................................................................................................ 32 第十一节 备查文件目录 .................................................................................................................................................................. 131 释义 释义项 指 释义内容 本公司、公司、股份公司、国星光电 指 佛山市国星光电股份有限公司 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所、交易所 指 深圳证券交易所 审计机构、中证天通 指 北京中证天通会计师事务所（特殊普通合伙） 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 《公司章程》 指 《佛山市国星光电股份有限公司公司章程》 广晟公司 指 广东省广晟资产经营有限公司 电子集团 指 广东省电子信息产业集团有限公司 西格玛 指 佛山市西格玛创业投资有限公司 国星半导体 指 佛山市国星半导体技术有限公司 亚威朗科技、亚威朗公司 指 浙江亚威朗科技有限公司 RaySent科技 指 RaySent Technologies Inc. 先域微电子 指 先域微电子技术服务（上海）有限公司深圳分公司 报告期 指 2017年1月1日至2017年6月30日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介 股票简称 国星光电 股票代码 002449 变更后的股票简称（如有） 无 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 佛山市国星光电股份有限公司 公司的中文简称（如有） 国星光电 公司的外文名称（如有） FOSHAN NATIONSTAR OPTOELECTRONICS CO.,LTD 公司的外文名称缩写（如有） NATIONSTAR 公司的法定代表人 何勇 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘艾璨子 刘艾璨子 联系地址 广东省佛山市禅城区华宝南路18号 广东省佛山市禅城区华宝南路18号 电话 0757-82100271 0757-82100271 传真 0757-82100268 0757-82100268 电子信箱 liuaicanzi@nationstar.com liuaicanzi@nationstar.com 三、其他情况 1、公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化，具体可参见2016年年报。 2、信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变化，具 体可参见2016年年报。 四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 营业收入（元） 1,597,189,245.35 1,054,586,945.24 51.45% 归属于上市公司股东的净利润（元） 153,703,179.94 94,621,949.58 62.44% 归属于上市公司股东的扣除非经常性损 益的净利润（元） 153,706,952.80 75,729,625.58 102.97% 经营活动产生的现金流量净额（元） 189,796,514.24 122,427,465.83 55.03% 基本每股收益（元/股） 0.3231 0.1989 62.44% 稀释每股收益（元/股） 0.3231 0.1989 62.44% 加权平均净资产收益率 5.20% 3.38% 1.82% 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减 总资产（元） 5,638,867,110.04 5,676,027,313.74 -0.65% 归属于上市公司股东的净资产（元） 2,953,039,631.17 2,894,519,580.41 2.02% 五、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） -926,752.29 主要为固定资产处置损失 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统 一标准定额或定量享受的政府补助除外） 982,105.26 主要为与收益相关的政府补助 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -30,051.47 减：所得税影响额 -17,722.92 少数股东权益影响额（税后） 46,797.28 合计 -3,772.86 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 国星光电是集研发、设计、生产和销售中高端半导体发光二极管（LED）及其应用产品为一体的国家 高新技术企业。公司涉足电子及LED行业40余年，产品广泛应用于消费类电子产品、家电产品、计算机、 通信、显示及亮化工程、通用照明等领域。公司作为国内LED器件封装的龙头企业，团队稳定，技术实力 突出，通过了全面的生产和质量管理认证体系。主要产品分为LED外延片及芯片（包括各种功率及尺寸的 外延片、LED芯片产品）、器件类产品（包括显示屏用器件产品、白光器件产品、特种器件产品、指示器 件产品）、组件类产品（包括显示模块与背光源）及照明应用类产品（包括光源与灯具产品等）。通过推 进上下游垂直一体化发展战略，打造拥有涵盖LED产业链上、中、下游产品的高科技化、国际化、规模化 的企业。报告期内，广晟公司作为公司实际控制人，在公司战略发展层面发挥引领作用，提升了公司综合 竞争力和运营平台优势。公司坚持 “上中下游垂直一体化”发展战略为牵引，扎实做好产品与技术创新、 公司管理、市场开拓等各项工作，强化综合竞争力并推进多元化可持续发展优势，保持LED领域的领先行 业地位。 2017年上半年，LED终端应用市场持续性渗透提速，带动上游、中游企业的产品技术升级、规模扩张， 小间距显示应用持续爆发，LED产品普及度不断攀升，行业发展向好。 报告期内，公司生产经营取得快速增长，主要业绩驱动因素是公司发挥综合竞争优势持续发力投资扩 产，在行业景气度向好的大环境下产销能力得以快速增长。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化 固定资产 无重大变化 无形资产 无重大变化 在建工程 比年初增长57.33%，主要系公司扩产在建项目增加所致。 货币资金 比年初减少32.74%，主要系偿还到期公司债本息、进行分红导致大额资金流出，扣除银行借款和经营现 金净流入额两个因素增加额后所致。 应收利息 比年初减少85.77%，主要系理财产品收益计入投资收益以及存款到期结息影响所致。 其他应收款 比年初减少67.54%，主要系暂未认证的增值税进项发票税额重分类至其他流动资产影响所致。 其他流动资产 比年初减少50.05%，主要系三个月以上的理财产品减少影响所致。 其他非流动资产 比年初增加81.94%，主要系将RaySent科技投资款项首付款进行重分类影响所致。 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 报告期内，公司的核心竞争力不断提升，公司所拥有的先发优势、技术研发优势、品牌优势及产业链 优势，厚积薄发助力公司发力持续增强产业规模，加速公司业务量和盈利能力的提升。 （一）垂直一体化产业链体系优势 公司立足 “上中下游垂直一体化”的企业发展战略，是国内极少数能拥有包括外延及芯片、封装及 模组、LED应用产品的全产业链布局的企业之一。一方面，2016年公司封装项目的新上产能逐步释放，2017 年上半年公司进一步投入资金扩产，巩固龙头产品封装产能的国内领先优势，加深与客户的下游业务合作 关系。另一方面，公司外延及芯片业务逐步扭亏为盈，保证芯片供应及封装稳定性；依托创新推进全球化 战略步伐，海外销售增量持续提速；深化公司一体化战略，通过突出芯片、封装和照明应用的全产业链垂 直一体化协同配套优势及专业化、规模化优势，促使上中下游有效的成本控制和内生体系优势互补形成合 力，实现芯片、封装、组件、照明全方面工艺良率和市场份额不断提升，增强综合实力，提升公司盈利能 力。 （二）业内领先的技术研发实力 公司作为国内LED器件封装的龙头企业，团队稳定，技术实力突出，通过了全面的生产和质量管理认 证体系。公司建立了二级研发体系，拥有一流的技术研发团队和软硬件设施，现有博士15名，硕士150多 名，本科及以上技术人员700多名。公司以市场为导向，走自主研发、打造高科技品牌的技术驱动之路。 公司在强化封装领域固有优势及健全现有产品及工艺体系的基础上，在新产品、新工艺研发等方面形成深 度技术储备，荣获省“高新技术产品”等多种奖项，以及多项国外及国内专利技术。作为显示屏器件封装 的细分龙头企业，在致力保持显示屏器件技术和规模领先水平的同时，构建优良的外延及芯片、白光器件、 组件类产品及照明应用产品体系，实现产业链一体化协同效应，形成具有核心竞争力的高端产品系列，目 前已经拥有小间距、自主品牌REESTAR系列3535、2727等高端器件系列、星锐RooStar高端白光等系列化产 品。公司也积极储备前瞻性产品与技术，如倒装芯片CSP先进封装技术在国内率先量产，继续引领技术潮 流。 公司分析测试中心获得中国合格评定国家认可委员会（CNAS）实验室认可证书；公司参与完成 的“复 杂表面热功能结构形貌特征设计与可控制造关键技术”项目，获得中华人民共和国国务院授予的“2016年 度国家科学技术进步奖二等奖”。 该两项荣誉进一步彰显公司在技术研发软硬件实力，也将推动公司在 产品创新方面迈出新的步伐。 截至2017年6月30日，公司已申请专利396项，已获授权专利345项。其中，发明专利申请共72项，包 括境内57项和境外15项；授权发明专利46项，包括境内授权发明专利33项、美国授权发明专利7项、韩国 授权发明专利3项、台湾授权发明专利1项、欧洲授权发明1项和加拿大授权发明专利1项；本报告期，公司 获得由国家知识产权局颁发的“2015-2018国家知识产权优势企业”；第三代半导体产业技术创新战略联 盟颁发 “第三代半导体产业技术创新战略联盟理事单位”；中国光学光电子行业协会光电器件分会“中 国光学光电子行业协会光电器件分会副理事长单位证书”。 （三）优异的产品品质 公司定位高品质制造，建立完善的生产运营管理系统和质量管理系统，全面推行国际质量体系和完善 的标准化流程管理，通过了ISO9001、ISO14001、TS16949、OHSAS18001四大体系认证。作为显示屏器件封 装龙头企业，拥有成熟的0808、0606等封装工艺，产品具备本地化配套优势，在全球中高端市场具备先发 准入优势和品质竞争优势。同时公司注重产品的高品质保证，产品先后通过CQC、3C、CE、TUV、UL、ETL、 能源之星等多项国内外权威认证，产品分别获得“广东省名牌产品”、“高工金球奖年度新产品金球奖” 等荣誉称号。 （四）品牌及客户资源优势 公司历经40余年的积累沉淀，以“全面领先的LED企业”发展理念，采用以统一自建品牌、自建渠道 的方式，实施全方位、多角度、深层次的品牌与企业宣传，逐步在封装优势基础上，延伸布局上下游产业 链，以扎实的技术、优良的品质、精益的生产、精细的营销，赢得越来越多国内外知名客户的信赖与合作， 客户资源不断得到优化并呈逐年增加之势，产品远销全球20多个国家和地区，并在德国和美国设立子公司， 加快国际化战略进程；报告期内，国星光电提供全彩LED器件的显示屏被广泛应用在国际国内重要场合， 如公司提供1921核心器件的大型LED显示屏应用在中国自主研发的大飞机C919首飞现场、公司星锐 （REESTAR）器件组成的俄罗斯最大的户外P16LED高清广告屏应用在莫斯科机场、博鳌亚洲论坛LED显示屏 由国星1515小间距全彩器件组成等。 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 2017年上半年，LED终端应用市场持续性渗透提速，国内产业链布局及产能扩张升级，公司积极面对 智能化、“互联网＋”等市场机遇与“十三五”半导体照明产业规划、“绿照四期”等政策环境，围绕技 术高精尖化、市场国际化、生产规模化的“三化”战略布局，通过在技术布局、管理提升、规模扩展等方 面持续努力，上半年生产经营取得快速增长。 （一）报告期内经营成果 本报告期，公司实现营业总收入159,718.92万元，较上年同期增长51.45%；归属于上市公司股东的净 利润15,370.32万元，较上年同期增长62.44%；实现每股收益0.3231元；加权平均净资产收益率为5.2%； 截至2017年6月30日，资产总额为563,886.71万元，归属于上市公司股东的净资产295,303.96万元。 （二）报告期内主要工作 1.持续加强研发实力，创新助力业务增长 本报告期，公司坚持以技术研发驱动企业中长期发展。公司研发投入5,821.25万元，较上年同期增长 19.56%。公司参与完成 “复杂表面热功能结构形貌特征设计与可控制造关键技术”项目，获得中华人民 共和国国务院批准并授予的“2016年度国家科学技术进步奖二等奖”。本报告期，公司新增专利申请共17 项，其中，发明专利申请2项、实用新型专利申请15项。已开发小尺寸户内小间距高密0808/0606、户外高 防高密1921器件，实现了户内P1/户外P4以下小间距高密显示屏，继续引领国内显示封装领域潮流；完善 自主品牌REESTAR系列3535、2727等器件系列，承接高端显示屏器件需求；星锐RooStar白光系列产品立足 高端，实现光效200lm/W批量水平, 汽车照明用LED通过高标准验证，实现技术升级；智能照明COB成为国 内首款获得美国LM-80认证的智能照明COB；推出CHIP LED 0.35mm超薄0402系列产品，积极探索更小尺寸 领域；推出可调色温COB及集成模块、国际上光损失最少的触摸按键显示模块；推出无机UV LED、VCSEL红 外3535、一次透镜成型紫外LED P3528等特种器件新产品，积极拓宽紫外、红外、车用、植物照明等新高 增长领域；推出高性价比EA系列及DB鹰眼系列轨道灯、面板灯、钻石筒灯、蜡烛灯等照明新品；打造面板 灯系列产品，提升品牌与影响力，通过美国DLC 4.0最高等级能效认证；公司全资子公司国星半导体研发 铜工艺垂直紫光芯片并成功量产手机闪光灯用倒装芯片。 2.深耕封装技术，完善上中下游产业链协同发展 报告期内，公司坚持产品的中高端定位，深耕LED封装技术及生产制造，推进“大客户、强客户”战 略，优化中高端白光封装客户结构，巩固显示屏封装领域领先地位，升级片式LED业务产品体系，推进组 件市场的稳定和拓展；与此同时，扩大龙头产品封装的规模优势，在2016年封装项目产能效益释放显现的 利好下，进一步投入不超过3.5亿元人民币建设公司龙头产品封装扩产项目，通过规模效益巩固行业领先 地位，提高主营业务的核心竞争力。 报告期内，公司加强上游技术引领，优化上游芯片业务管理，一方面，公司优化整合现有芯片子公司 国星半导体和亚威朗科技资源，调整企业架构及产品结构，通过技术创新与设备升级的方式扩充外延芯片 产能规模，完善芯片与封装业务配套经营，成效显著；另一方面，积极开拓上游芯片发展新领域，推进与 RaySent科技技术合作事项，致力于打造基于硅衬底的第三代半导体等相关技术与产品新蓝海。 报告期内，积极聚焦布局下游照明细分应用，通过创新性、差异化产品设计等突出公司照明“高精专” 的品牌个性，定位开拓工程渠道及集团客户的销售模式，深度开发照明应用细分市场。 3.加强品牌宣传，进一步拓宽国内外市场 报告期内，公司深化企业建设及实施品牌升级，扎实推进国际市场开拓。通过行业主流媒体、网络、 户外、论坛等方式对公司品牌及产品进行全方位、多角度、深层次的宣传，建设完善的品牌推广体系；与 政府机构、行业协会等保持沟通接洽，建立良好的公共关系；召开新产品推广活动，巩固品牌知名度与市 场渗透率；优化宣传媒介，积极参加广州国际广告标识展、荷兰ISE国际视听及系统集成展览会、美国视 听显示技术与系统集成展InfoComm2017等国内外知名展会，完善网店与展厅/展会展示，展现中高端企业 品牌形象；运用互联网社交思维，打造自媒体运营平台。发挥德国国星公司海外优势，通过整合资源集约 发展，开拓芯片、封装、组件、照明全球化应用市场。截至目前，公司在全国各地拥有1000多个照明销售 渠道网点，10个地级市代理，9家省级运营中心，4个直营办事处，核心经销商数量达800余家。并加强欧 洲、美国、东南亚等海外市场的开发和拓展，取得了明显成效。 二、主营业务分析 概述 是否与经营情况讨论与分析中的概述披露相同 √ 是 □ 否 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 主要财务数据同比变动情况 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 变动原因 营业收入 1,597,189,245.35 1,054,586,945.24 51.45% 主要系LED市场回暖，公司抓住时机扩张产能，业 务量相应增加所致。 营业成本 1,252,560,782.29 831,590,311.95 50.62% 主要系销售收入的增加相应成本增加。 销售费用 30,983,678.89 24,530,036.85 26.31% 主要系随着业务规模扩大相应的销售经费、运输装卸 费等费用增加所致。 管理费用 113,488,147.49 95,804,365.51 18.46% 主要系研发费用投入、职工薪酬、无形资产摊销等费 用增加所致。 财务费用 17,751,907.93 13,533,201.78 31.17% 主要系净有息负债减少、理财产品收益计入投资收益 以及汇率变动影响共同所致。 所得税费用 27,445,428.52 16,902,145.32 62.38% 主要系销售利润增长，所得税费用增加所致。 研发投入 58,212,537.04 48,687,819.61 19.56% 主要系母公司及子公司均加大研发投入所致。 经营活动产生的现 金流量净额 189,796,514.24 122,427,465.83 55.03% 主要系销售增长以及通过票据池业务加强收付款管 理所致。 投资活动产生的现 金流量净额 -51,743,262.01 -114,003,612.86 54.61% 主要系收回三个月以内的理财产品增加及本期购建 固定资产增加共同影响所致。 筹资活动产生的现 金流量净额 -402,730,126.52 -131,148,284.58 -207.08% 主要系偿还到期债券本息、分红以及新增银行借款共 同影响所致。 现金及现金等价物 净增加额 -266,246,438.77 -122,167,052.65 -117.94% 主要系偿还到期债券本息、分红、新增银行借款以及 经营现金净额增加共同影响所致。 税金及附加 5,350,878.44 3,811,993.42 40.37% 主要系偿还到期债券本息、分红以及新增银行借款共 同影响所致。 资产减值损失 28,342,309.21 9,986,556.16 183.80% 主要系偿还到期债券本息、分红、新增银行借款以及 经营现金净额增加共同影响所致。 投资收益 8,893,760.82 3,726,591.07 138.66% 主要系购买理财产品产生的收益所致。 营业外收入 3,046,419.44 28,748,273.57 -89.40% 主要系根据《企业会计准则第16号——政府补助》 （2017年修订）将与企业日常活动相关的政府补助计 入其他收益影响所致。 营业外支出 3,021,117.94 2,413,961.23 25.15% 主要系母公司技术改造处置部分固定资产增加所致。 归属于母公司所有 者的净利润 153,703,179.94 94,621,949.58 62.44% 主要系规模效应释放销售收入增加以及子公司国星 半导体较上年同期利润总额扭亏为盈所致。 公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动 □ 适用 √ 不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。 营业收入构成 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 1,597,189,245.35 100% 1,054,586,945.24 100% 51.45% 分行业 电子元器件制造业 1,584,875,370.17 99.23% 1,052,208,835.40 99.77% 50.62% 其他业务 12,313,875.18 0.77% 2,378,109.84 0.23% 417.80% 分产品 （1）外延及芯片产品 89,060,453.42 5.57% 41,183,297.44 3.90% 116.25% （2）LED封装及组件产品 1,404,347,684.62 87.93% 935,824,507.83 88.74% 50.07% （3）应用类产品及其它 91,467,232.13 5.73% 75,201,030.13 7.13% 21.63% （4）其他业务 12,313,875.18 0.77% 2,378,109.84 0.23% 417.80% 分地区 国内 1,335,976,318.54 83.65% 928,251,720.04 88.02% 43.92% 国外 261,212,926.81 16.35% 126,335,225.20 11.98% 106.76% 占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上 年同期增减 毛利率比上 年同期增减 分行业 电子元器件制造业 1,404,347,684.62 1,086,163,139.18 22.66% 50.07% 50.77% -0.36% 分产品 LED封装及组件产品 1,404,347,684.62 1,086,163,139.18 22.66% 50.07% 50.77% -0.36% 分地区 国内 1,219,673,896.58 948,402,596.45 22.24% 41.57% 43.40% -0.99% 国外 184,673,788.04 137,760,542.73 25.40% 148.53% 133.24% 4.89% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1期按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 公司是否需要遵守装修装饰业的披露要求 否 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 营业收入较上年同期增加542,602,300.11元，增长51.45%，主要系LED市场回暖，公司抓住时机扩张产能， 业务量相应增加所致，营业成本相应增加。 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 8,893,760.82 5.05% 购买理财产品产生的收益 是 资产减值 28,342,309.21 16.08% 计提的当期坏账准备、存货跌价准备 是 营业外收入 3,046,419.44 1.73% 政府补助收入以及处置非流动资产利得等 是 营业外支出 3,021,117.94 1.71% 处置非流动资产损失等 否 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 本报告期末 上年同期末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产 比例 金额 占总资产 比例 货币资金 610,595,562.17 10.83% 907,416,813.44 19.51% -8.68% 主要系偿还到期债券本息、进行分红 以及增加银行借款和经营现金净额 增加共同影响所致。 应收账款 701,997,403.26 12.45% 494,173,055.83 10.62% 1.83% 存货 764,922,400.12 13.57% 583,812,224.23 12.55% 1.02% 长期股权投资 4,804,965.64 0.09% 4,814,094.36 0.10% -0.01% 固定资产 1,751,454,919.87 31.06% 1,503,261,876.59 32.32% -1.26% 在建工程 359,204,380.45 6.37% 308,712,958.14 6.64% -0.27% 短期借款 237,399,182.72 4.21% 45,895,134.32 0.99% 3.22% 主要系为偿还“11国星债”增加借款 所致。 长期借款 100,000,000.00 2.15% -2.15% 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况 单位：元 项目 期末账面价值 受限原因 货币资金 201,256,460.45 国星光电本部及国星半导体银行承兑汇票保证金 应收票据 846,725,552.92 国星光电本部及国星半导体票据池业务质押 固定资产 100,299,758.23 亚威朗公司借款抵押 无形资产 30,160,176.35 亚威朗公司借款抵押 合计 1,178,441,947.95 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 256,729,115.89 251,492,658.47 2.08% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 被投资 公司名 称 主要业务 投资 方式 投资 金额 持股 比例 资金 来源 合作 方 投资 期限 产品 类型 截至资产负 债表日的进 展情况 预计 收益 本期 投资 盈亏 是否 涉诉 披露日 期（如 有） 披露索引（如有） RaySent科技 研发、生 产、销售 LED外延、 芯片、器件 及LED照 明产品 增资 7,206.78 51.00% 自有 资金 RaySent科 技 长期 股权 完成首期出 资250万美 元 0 0 否 2016年 10月25 日 巨潮资讯网《第 四届董事会第二 次会议决议公 告》公告编号： 2016-051 合计 -- -- 7,206.78 -- -- -- -- -- -- 0 0 -- -- -- 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目名称 投资 方式 是否为 固定资 产投资 投资项 目涉及 行业 本报告 期投入 金额 截至报告 期末累计 实际投入 金额 资金 来源 项目 进度 预计 收益 截止报 告期末 累计实 现的收 益 未达到 计划进 度和预 计收益 的原因 披露日期 （如有） 披露索引（如有） 2016公司 LED封装 扩产项目 其他 是 LED封 装行业 172,401,264.21 358,591,716.26 自筹 资金 70.55% 0.00 0.00 不适用 2016年04 月27日 巨潮资讯网《关于 公司进行扩产的 公告》 2017年公 司小间距 扩产项目 其他 是 LED封 装行业 19,500,000.00 19,500,000.00 自筹 资金 16.25% 0.00 0.00 不适用 2017年03 月14日 巨潮资讯网《关于 公司进行扩产的 公告》 2017外延 芯片扩产 项目 其他 是 外延芯 片行业 4,864,882.16 4,864,882.16 自筹 资金 1.74% 0.00 0.00 不适用 2017年04 月24日 巨潮资讯网《第四 届董事会第五次 会议决议公告》 合计 -- -- -- 196,766,146.37 382,956,598.42 -- -- 0.00 0.00 -- -- -- 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、证券投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在证券投资。 6、衍生品投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在衍生品投资。 7、募集资金使用情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无募集资金使用情况。 8、非募集资金投资的重大项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 项目名称 计划投资总 额 本报告期投 入金额 截至报告期末累 计实际投入金额 项目进度 项目收益 情况 披露日期 （如有） 披露索引（如有） 2015年公司 LED 5个封装 扩产项目 70,579.3 64,161.84 100.00% 不适用 2015年11 月14日 巨潮资讯网《第三届董事会 第十六次会议决议公告》 2016公司LED 封装扩产项目 50,831.4 17,240.13 35,859.17 70.55% 不适用 2016年04 月27日 巨潮资讯网《关于公司进行 扩产的公告》 2017外延芯片 扩产项目 28,000 486.49 486.49 1.74% 不适用 2017年04 月24日 巨潮资讯网《第四届董事会 第五次会议决议公告》 合计 149,410.7 17,726.62 100,507.50 -- -- -- -- 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称 公司类型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 佛山市国星半导 体技术有限公司 子公司 外延芯片 人民币 600,000,000 871,285,236.78 501,559,937.51 162,533,890.96 15,278,379.66 14,333,636.85 浙江亚威朗科技 有限公司 子公司 外延芯片 人民币 142,250,000 198,730,816.51 53,534,531.50 26,462,578.80 -13,933,566.32 -13,800,428.07 报告期内取得和处置子公司的情况 □ 适用 √ 不适用 主要控股参股公司情况说明 1、子公司佛山市国星半导体技术有限公司报告期实现营业收入16,253.39万元，（其中：对母公司销售收 入7,831.90万元，对外部销售收入8,421.49万元），较上年同期增长111.97%；净利润1,433.36万元，较上年同 期增加723.45%，营业收入及净利润增长的主要原因是芯片市场行情回暖和挖掘内部产能潜力、加强内部管控所 致。 2、子公司浙江亚威朗科技有限公司报告期实现营业收入2,646.26万元，较上年同期增长77.17%；净利润 -1,380.04万元，较上年同期减少7.04%，营业收入增长而净利润减少的主要原因是降价处理库存影响所致。 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、对2017年1-9月经营业绩的预计 2017年1-9月预计的经营业绩情况：归属于上市公司股东的净利润为正值且不属于扭亏为盈的情形 归属于上市公司股东的净利润为正值且不属于扭亏为盈的情形 2017年1-9月归属于上市公司股东的净利润变动幅度 60.00% 至 100.00% 2017年1-9月归属于上市公司股东的净利润变动区间（万元） 20,943.65 至 26,179.56 2016年1-9月归属于上市公司股东的净利润（万元） 13,089.78 业绩变动的原因说明 LED产业规模扩大，营业收入增加所致。 十、公司面临的风险和应对措施 1、行业竞争加剧、产品价格下降的风险 近几年在政策鼓励下，LED行业快速发展，技术和产品升级换代加速，行业投资扩大后的产能释放集 中，导致行业供需失衡、竞争加剧，随着技术进步及LED产能进一步释放，可能导致产品价格继续下降， 公司产品毛利率存在持续下降的风险。 公司将依托多年形成的自主技术创新扎实基础，通过不断开发新产品、新工艺、新技术，提高生产效 率和产品品质，提升产品附加值；充分依托公司良好的财务状况，进一步提升产业和产品的规模优势，完 善成本控制体系；同时，大力推进“上中下游垂直一体化”整合工作，优化产品结构，加大细分市场拓展 力度，稳固和提升传统市场份额，抢占新产品市场份额。以技术优势、规模优势、多元化产品优势、充足 的财务实力化解行业竞争和产品价格下降风险。 2、生产产能不足的风险 公司全力推进“大客户、强客户”营销战略，有效拓展新的客户资源，伴随产品市场占有率不断提升， 订单需求量持续增加，公司面临生产产能不足的风险。 公司正在持续进行封装及芯片项目扩产，以缓解原有产能不足的情况，不断提高自动化、信息化生产 管理水平，提升产品品质；同时，公司将紧贴市场与客户的需求加强对存货采购量及存货库存规模的管控， 灵活处理存货周转速度，保证产品的稳定供应，以备销售经营所需，进一步加强市场开拓与合作。 3、技术专利法律风险 全球LED主要厂商利用核心专利，采取横向和纵向扩张方式，在世界范围内布置专利网，并通过专利 授权抢占国际市场。中国的LED企业普遍存在研发能力落后于国际水平，核心技术专利受制于日、欧美等 国家和地区的情况，存在专利诉讼的风险。公司通过加大研发投入，加强与国内高校、科研机构的合作， 争取拥有更多自主知识产权的创新技术和专利。同时，公司通过专利授权等形式取得国际知名厂商的专利 使用权等方式规避相关潜在风险。 4、市场竞争对技术人才储备提出更高需求 中国半导体照明关键核心技术不断突破，与国际水平差距进一步缩小，行业迈向强者恒强的竞争格局， 公司坚持打造拥有领先多元化技术产品体系的高科技化企业，将对技术人才储备方面提出更高要求。 第一公司将增强研发投入，依托公司现有研发资源和平台，同时加强与各高校的产学研项目合作，集 合优质资源，吸纳国内外范围内的优秀人才；第二完善人才培养，实现激励与约束相结合的人才管理机制， 加强企业凝聚力及向心力，为公司的发展培育骨干力量和储备人才，降低人才外流的可能性。 第五节 重要事项 一、报告期内召开的年度股东大会和临时股东大会的有关情况 1、本报告期股东大会情况 会议届次 会议类型 投资者参与比例 召开日期 披露日期 披露索引 2016年年度股东大会 年度股东大会 28.16% 2017年04月21日 2017年04月22日 巨潮资讯网 （www.cninfo.com.cn） 2、表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会 □ 适用 √ 不适用 二、本报告期利润分配或资本公积金转增股本预案 □ 适用 √ 不适用 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 三、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及 截至报告期末超期未履行完毕的承诺事项 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在由公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及截至报告期末超 期未履行完毕的承诺事项。 四、聘任、解聘会计师事务所情况 半年度财务报告是否已经审计 □ 是 √ 否 公司半年度报告未经审计。 五、董事会、监事会对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明 □ 适用 √ 不适用 六、董事会对上年度“非标准审计报告”相关情况的说明 □ 适用 √ 不适用 七、破产重整相关事项 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未发生破产重整相关事项。 八、诉讼事项 重大诉讼仲裁事项 □ 适用 √ 不适用 本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项。 其他诉讼事项 □ 适用 √ 不适用 九、媒体质疑情况 □ 适用 √ 不适用 本报告期公司无媒体普遍质疑事项。 十、处罚及整改情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在处罚及整改情况。 十一、公司及其控股股东、实际控制人的诚信状况 √ 适用 □ 不适用 报告期内，公司及其控股股东、实际控制人不存在未履行法院生效判决、所负数额较大的债务到期未清偿等情况。 十二、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的实施情况 √ 适用 □ 不适用 本报告期内公司无实施股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施。 公司2014年员工持股计划具体情况详见2015年7月2日登载在巨潮资讯网(www.cninfo.com.cn)的《非 公开发行股票之发行情况报告暨上市公告书》。 十三、重大关联交易 1、与日常经营相关的关联交易 √ 适用 □ 不适用 关联交 易方 关联关 系 关联 交易 类型 关联 交易 内容 关联交易定 价原则 关联 交易 价格 关联交 易金额 （万元） 占同类 交易金 额的比 例 获批的 交易额 度（万 元） 是否 超过 获批 额度 关联 交易 结算 方式 可获得 的同类 交易市 价 披露 日期 披露索引 佛山电 器照明 股份有 限公司 与公司 拥有共 同实际 控制人 日常 关联 交易 销售 遵循独立主 体、公平合 理的原则， 参考市场公 允价格定价 0.025147 4,191.68 2.98% 20,000 否 月结 60天 0.025147 2017 年03 月22 日 巨潮资讯网 《2017年度日 常关联交易预 计公告》（公告 编号： 2017-008） 合计 -- -- 4,191.68 -- 20,000 -- -- -- -- -- 大额销货退回的详细情况 无 按类别对本期将发生的日常关联交易进行总金额预计的， 在报告期内的实际履行情况（如有） 无 交易价格与市场参考价格差异较大的原因（如适用） 不适用 2、资产或股权收购、出售发生的关联交易 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未发生资产或股权收购、出售的关联交易。 3、共同对外投资的关联交易 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未发生共同对外投资的关联交易。 4、关联债权债务往来 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在关联债权债务往来。 5、其他重大关联交易 √ 适用 □ 不适用 公司与公司控股股东及实际控制人广晟公司的全资子公司广东省广晟财务有限公司签署为期半年的 《金融服务协议》，在协议有效期内，双方采取存款自愿、支取自由的交易原则，广东省广晟财务有限公 司为公司提供存款、结算服务。公司在2016年12月1日—2017年5月31日间，存放在广晟财务公司的最高存 款余额不超过人民币1.3亿元，在此额度内，公司与广晟财务公司进行相关结算业务，报告期内，公司实 际在广晟财务公司存款1亿元，报告期末已收回本息。 重大关联交易临时报告披露网站相关查询 临时公告名称 临时公告披露日期 临时公告披露网站名称 《关于与广东省广晟财务有限公司签署<金融服务协议>的公告 》 2016年12月05日 巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn） 十四、重大合同及其履行情况 1、托管、承包、租赁事项情况 （1）托管情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在托管情况。 （2）承包情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在承包情况。 （3）租赁情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在租赁情况。 2、重大担保 √ 适用 □ 不适用 （1）担保情况 单位：万元 公司对外担保情况（不包括对子公司的担保） 担保对象名称 担保额度相关 公告披露日期 担保额度 实际发生日期 （协议签署日） 实际担保 金额 担保类型 担保期 是否履行 完毕 是否为关 联方担保 公司与子公司之间担保情况 担保对象名称 担保额度相关 公告披露日期 担保额度 实际发生日期 （协议签署日） 实际担保 金额 担保类型 担保期 是否履行 完毕 是否为关 联方担保 浙江亚威朗科 技有限公司 2015年10月 23日 4,304.81 2015年11月12 日 4,304.81 连带责任保证 2015年11月 12日-2017年 9月25日 否 否 报告期内审批对子公司担保额 度合计（B1） 4,304.81 报告期内对子公司担保实 际发生额合计（B2） 4,304.81 报告期末已审批的对子公司担 保额度合计（B3） 4,304.81 报告期末对子公司实际担 保余额合计（B4） 4,304.81 子公司对子公司的担保情况 担保对象名称 担保额度 相关公告 披露日期 担保额度 实际发生日期 （协议签署日） 实际担保金额 担保类型 担保期 是否履行 完毕 是否为关联 方担保 公司担保总额（即前三大项的合计） 报告期内审批担保额度合计 （A1+B1+C1） 4,304.81 报告期内担保实际发生额合 计（A2+B2+C2） 4,304.81 报告期末已审批的担保额度合 4,304.81 报告期末实际担保余额合计 4,304.81 计（A3+B3+C3） （A4+B4+C4） 实际担保总额（即A4+B4+C4）占公司净资产的比例 1.46% 其中： 采用复合方式担保的具体情况说明 （2）违规对外担保情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无违规对外担保情况。 3、其他重大合同 √ 适用 □ 不适用 合同 订立 公司 方名 称 合同 订立 对方 名称 合同 标的 合同 签订 日期 合同涉及 资产的账 面价值 （万元） （如有） 合同涉及 资产的评 估价值 （万元） （如有） 评估 机构 名称 （如 有） 评估 基准 日（如 有） 定价 原则 交易价 格（万 元） 是否 关联 交易 关联 关系 截至报 告期末 的执行 情况 披露 日期 披露索引 国星 光电 先域 微电 子 自动 引线 键合 机 2015 年12 月02 日 10,798.64 无 市场 定价 10,798.64 否 无 仍在执 行 2015 年12 月14 日 巨潮资讯网 《关于签署 设备采购合 同的公告》 （公告编号： 2015-080） 十五、社会责任情况 1、履行精准扶贫社会责任情况 （1）半年度精准扶贫概要 公司报告半年度暂未开展直接精准扶贫工作，也暂无后续直接精准扶贫计划，而是参与了上级部门组织的扶贫行动。 2、重大环保问题情况 上市公司及其子公司是否属于环境保护部门公布的重点排污单位 否 十六、其他重大事项的说明 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在需要说明的其他重大事项。 十七、公司子公司重大事项 □ 适用 √ 不适用 第六节 股份变动及股东情况 一、股份变动情况 1、股份变动情况 单位：股 本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后 数量 比例 发行 新股 送股 公积金 转股 其他 小计 数量 比例 一、有限售条件股份 144,076,321 30.28% 0 -15,411,900 -15,411,900 128,664,421 27.04% 1、国家持股 35,584,632 7.48% 0 0 0 35,584,632 7.48% 2、国有法人持股 60,335,200 12.68% 0 0 0 60,335,200 12.68% 3、其他内资持股 48,156,489 10.12% 0 -15,411,900 -15,411,900 32,744,589 6.88% 其中：境内法人持股 0 0.00% 0 0 0 0 0.00% 境内自然人持股 37,989,452 7.99% 0 -15,411,900 -15,411,900 22,577,552 4.75% 4、外资持股 0 0.00% 0 0 0 0 0.00% 其中：境外法人持股 0 0.00% 0 0 0 0 0.00% 境外自然人持股 0 0.00% 0 0 0 0 0.00% 二、无限售条件股份 331,675,348 69.72% 0 15,411,900 15,411,900 347,087,248 72.96% 1、人民币普通股 331,675,348 69.72% 0 15,411,900 15,411,900 347,087,248 72.96% 2、境内上市的外资股 0 0.00% 0 0 0 0 0.00% 3、境外上市的外资股 0 0.00% 0 0 0 0 0.00% 4、其他 0 0.00% 0 0 0 0 0.00% 三、股份总数 475,751,669 100.00% 0 0 0 475,751,669 100.00% 股份变动的原因 √ 适用 □ 不适用 有限售条件股份减少的原因： 1、已离任高管离任满18个月导致全部解除限售；离任董事、监事离任满6个月部分解除限售； 2、个别持股的董事、监事、高管的股份年度解锁。 股份变动的批准情况 □ 适用 √ 不适用 股份变动的过户情况 □ 适用 √ 不适用 股份变动对最近一年和最近一期基本每股收益和稀释每股收益、归属于公司普通股股东的每股净资产等财务指标的影响 □ 适用 √ 不适用 公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容 □ 适用 √ 不适用 2、限售股份变动情况 √ 适用 □ 不适用 单位：股 股东名称 期初限售股数 本期解除限 售股数 本期增加 限售股数 期末限售股 数 限售原因 解除限售日期 广东省广晟资产经 营有限公司 35,584,632 35,584,632 认购非公开发行股票承诺锁 定 2018年7月3日 佛山市西格玛创业 投资有限公司 60,335,200 60,335,200 首发后限售股 2017年10月16日 广发证券－招商银 行－广发恒定15号 国星光电定向增发 集合资产管理计划 10,167,037 10,167,037 认购非公开发行股票承诺锁 定 2018年7月3日 雷自合 3,832,500 300,000 3,532,500 高管锁定股 2017年1月3日 王垚浩 23,400,000 11,700,000 11,700,000 高管锁定股 2017年3月24日 宋代辉 3,034,500 750,000 2,284,500 高管锁定股 2017年1月3日 李绪锋 1,452,701 725,850 726,851 高管锁定股 2017年3月24日 闫兴 1,215,000 1,215,000 高管锁定股 - 李奇英 1,369,500 342,375 1,027,125 高管锁定股 2017年1月3日 王海军 2,089,200 270,000 1,819,200 高管锁定股 2017年1月3日 魏翠娥 272,376 272,376 离任满半年，未满18个月 - 合计 142,752,646 14,088,225 0 128,664,421 -- -- 3、证券发行与上市情况 报告期内公司不存在证券发行与上市情况 二、公司股东数量及持股情况 单位：股 报告期末普通股股东总数 28,022 报告期末表决权恢复的优先股股东总数（如有）（参见注8） 0 持股5%以上的普通股股东或前10名普通股股东持股情况 股东名称 股东性质 持股比例 报告期末持有 的普通股数量 报告期内 增减变动 情况 持有有限售 条件的普通 股数量 持有无限售 条件的普通 股数量 质押或冻结情况 股份 状态 数量 佛山市西格玛创业投 资有限公司 国有法人 12.90% 61,348,500 60,335,200 1,013,300 质押 30,163,684 广东省广晟资产经营 有限公司 国家 7.48% 35,584,632 35,584,632 0 蔡炬怡 境内自然人 3.28% 15,602,300 0 15,602,300 太平人寿保险有限公 司－分红－个险分红 其他 2.50% 11,897,629 0 11,897,629 王垚浩 境内自然人 2.46% 11,700,000 11,700,000 0 广发证券－招商银行 －广发恒定15号国星 光电定向增发集合资 产管理计划 其他 2.14% 10,167,037 10,167,037 0 余彬海 境内自然人 2.01% 9,540,000 0 9,540,000 交通银行股份有限公 司－汇丰晋信双核策 略混合型证券投资基 金 （未完）  |