[中报]乾照光电:2017年半年度报告
厦门乾照光电股份有限公司 2017 年半年度报告 2017 - 079 2017 年 08 月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别 和连带的法律责任。 公司负责人金张育、主管会计工作负责人彭兴华及会计机构负责人 ( 会计主 管人员 ) 彭兴华声明：保证本 半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 如本报告中有涉及未来计划等前瞻性陈述，该陈述不构成公司对投资者的 实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解 计划、预测与承诺之间的差异。 公司需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第 9 号 —— 上市公 司从事 LED 产业链相关业务》的披露要求 1 、人才风险 国内 LED 行业处于整体产能扩张期，各大厂商对技术人才和管理人才的需求强烈，特别 是对掌握产业化关键技术的人才更是求贤若渴。随着公司规模的进一步扩大 ，公司未来能否 及时培养、引进相应的专业人才将对公司发展步伐、技术创新及产品创新产生一定程度的影 响。与此同时，如果公司现有的核心技术人员流失，将对公司的研发造成不利的影响。 针对以上风险，公司需不断补充和吸纳更高水平的技术人才、营销人才和管理人才，注 重高端人才的引进和培养，以满足公司的发展需求；同时未来不排除通过员工持股等多种激 励方式，倡导公司利益与员工共享机制，在最大程度内维持并发展壮大公司现有的核心团队。 2 、财务风险 公司现已形成较大的生产规模，产品获得市场的广泛认可，具备良好的盈利能力。但随 着 公司产能的不断扩大，公司需要投入大量的资金进行项目建设以适应产能的增长，给公司 带来一定的资金压力。除此之外，生产过程中的主要设备与关键部件需从国外进口，人民币 汇率的波动或给企业造成一定的汇兑损失。 针对以上风险，公司将密切关注市场的变化，合理安排融资，发展多元化的股权、债权 融资渠道。在保证资金需求的前提下，努力控制融资成本。同时，公司将通过套期保值等方 式努力减少汇兑损失给公司利润造成的影响。 3、运营风险 基于扩大公司发展空间，适应市场的需要，公司主营业务投资扩产，将对公司在战略投 资、运营管理、财务管理、内 部控制、营运资金管理提出了更高的要求。一方面，新项目需 投入巨额资金建设前期厂房、采购相关生产设备；另一方面，新项目也对人才的质与量、资 源的管控及优化配置能力有了更高的标准。如果公司不能及时应对市场竞争、行业发展、经 营规模快速扩张等内外环境的变化，将可能阻碍公司新项目的正常推进或错失发展机遇，从 而影响公司的长远发展。 针对以上风险，公司将根据实际情况不断完善管理模式，拓宽融资渠道、整合业务管理、 优化业务流程，致力于建设一个高效、有序、团结的管理团队，大力引进高素质、高技能的 复合型技术和管理人才队伍，提高 公司的核心竞争力。 报告期内，公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ................................ ................................ ................................ ................................ ........................... 2 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................ ................................ ................................ ................................ ....................... 7 第三节 公司业务概要 ................................ ................................ ................................ ................................ ................................ ......... 10 第四节 经营情况讨论与分析 ................................ ................................ ................................ ................................ ............................. 16 第五节 重要事项 ................................ ................................ ................................ ................................ ................................ ................. 32 第六节 股份变动及股东情况 ................................ ................................ ................................ ................................ ............................. 40 第七节 优先股相关情况 ................................ ................................ ................................ ................................ ................................ ..... 44 第八节 董事、监事、高级管理人员情况 ................................ ................................ ................................ ................................ .......... 45 第九节 公司债相关情况 ................................ ................................ ................................ ................................ ................................ ..... 46 第十节 财务报告 ................................ ................................ ................................ ................................ ................................ ................. 47 第十一节 备查文件目录 ................................ ................................ ................................ ................................ ................................ ... 137 释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、股份公司、厦门乾照 指 厦门乾照光电股份有限公司 扬州乾照、扬州子公司 指 扬州乾照光电有限公司 乾照科技、科技公司 指 厦门乾照光电科技有限公司 乾照照明、照明公司 指 厦门乾照照明有限公司 乾泰坤华 指 厦门乾泰坤华供应链管理有限公司 漳州乾宇 指 漳州乾宇光电有限公司 和君正德 指 深圳和君正德资产管理有限公司，为正德鑫盛一号投资私募基金、正 德远盛产业创新结构化私募基金的管理人，与苏州和正股权投资基金 管理企业（有限合伙）构成一致行动关系 苏州和正 指 苏州和正股权投资基金管理企业（有限合伙），为和聚鑫盛一号投资 基金的管理人 董事会 指 厦门乾照光电股份有限公司董事会 监事会 指 厦门乾照光电股份有限公司监事会 保荐机构 指 中信建投证券股份有限公司 兴证证券、兴证资管 指 兴证证券资产管理有限公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 《上市规则》 指 《深圳证券交易所创业板股票上市规则》 《规范运作指 引》 指 《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》 《公司章程》 指 《厦门乾照光电股份有限公司章程》 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 LED 指 Light Emitting Diode （发光二极管），是由 III - V 族半导体材料等通过 半导体工艺制备的可将电能转化为光能的发光器件 外延片 指 LED 外延生长的产物，用于制造 LED 芯片的基础材料 芯片 指 LED 中实现电 - 光转化功能的核心单元，由 LED 外延片经特定工艺加 工而成 四元系 LED 指 以 Al 、 In 、 Ga 、 P 四 种化学元素制成的 LED ，可发出黄绿 / 黄 / 橙 / 红 色光，具有亮度高、衰减低的特性 集成电路 指 一种微型电子器件或部件，是指采用一定的工艺，把一个电路中所需 的晶体管、电阻、电容和电感等元件及布线互连在一起，制作在半导 体晶片或介质基片上，封装成具有所需电路功能的微型结构 第二代、第三代半导体集成电路 指 集成电路主要分成硅基半导体与化合物半导体二大类，以硅材料为衬 底材料的半导体归属为第一代半导体，以砷化镓材料为衬底的化合物 半导体则属第二代，以氮化镓等材料为衬底的化合物半导体属第三代 半导体。硅基半导体集成电路主 要在数码运用，如微处理器、逻辑 IC 、 存储器等；化合物半导体集成电路主要在模拟应用，如移动通讯、全 球定位系统、卫星通讯、通讯基站、国防雷达、航天、军事武器等功 率型、低噪声放大器等相关 MMIC 集成芯片 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介 股票简称 乾照光电 股票代码 300102 变更后的股票简称（如有） 无 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 厦门乾照光电股份有限公司 公司的中 文简称（如有） 乾照光电 公司的外文名称（如有） Xiamen Changelight Co., Ltd. 公司的外文名称缩写（如有） CHANGELIGHT 公司的法定代表人 金张育 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘文辉 张妙春 联系地址 厦门火炬高新区（翔安）产业区翔天路 259 - 269 号 厦门火炬高新区（翔安）产业区翔天路 259 - 269 号 电话 0592 - 7616279 0592 - 7616258 传真 0592 - 7616278 0592 - 7616278 电子 信箱 300102@changelight.com.cn 300102@changelight.com.cn 三、其他情况 1、公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化，具体可参见 2016 年年报。 2、信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报 告备置地报告期无变化，具 体可参见 2016 年年报。 3、注册变更情况 注册情况在报告期是否变更情况 □ 适用 √ 不适用 公司注册情况在报告期无变化，具体可参见 2016 年年报。 4、其他有关资料 其他有关资料在报告期是否变更情况 □ 适用 √ 不适用 四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 营业总收入（元） 574,312,474.97 458,339,249.93 25.30% 归属于上市公司股东的净利润（ 元） 101,796,540.36 - 6,174,755.30 1,748.59% 归属于上市公司股东的扣除非经常性损 益后的净利润（元） 79,610,551.08 - 24,151,305.64 429.63% 经营活动产生的现金流量净额（元） 121,702,931.90 - 95,325,762.03 227.67% 基本每股收益（元 / 股） 0.1445 - 0.0088 1,742.05% 稀释每股收益（元 / 股） 0.1445 - 0.0088 1,742.05% 加权平均净资产收益率 3.99% - 0.25% 4.24% 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增 减 总资产（元） 3,338,794,623.76 3,297,333,231.75 1.26% 归属于上市公司股东的净资产（元） 2,595,098,320.94 2,500,347,313.69 3.79% 五、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资 产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） 562,897.40 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统 一标准定额或定量享受的政府补助除外） 22,469,884.75 除同公司正常 经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易 性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及 处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取 得的投资收益 2,808,649.89 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 332,438.77 减：所得税影响额 3,987,881.53 合计 22,185,989.28 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损 益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 是 LED 产业链相关业 公司需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第 9 号 —— 上市公司从 事 LED 产业链相关业务》的披露要求 （一）本公司主营业务开展情况 1、主营业务说明及主要产品经营情况 报告期内公司主营业务未发生变更，仍主要从事半导体光电产品的研发、生产和销售业务。 公司目前主要有LED外延片和芯片及砷化镓太阳电池外延片及芯片两大类产品。 （1）在红黄光LED外延片及芯片领域，公司系国内产量最大的企业之一，现有MOCVD共20个腔；在蓝绿光LED外延 片及芯片领域，公司目前已成长为行业中蓝绿光LED芯片的重要供应商，拥有MOCVD共50个腔。公司目前均已导入4寸片 生产工艺，产能在原有基础上有所提升，且外延片良率不低于98%。 （2）从色系区分，公司LED芯片主要产品及主要应用领域如下： 产品结构 色系 波长（NM） 综合良率（%） 主要应用领域 倒装 红光 620-625 78~82 显示屏、红外安防、电子设备指示 灯、交通指示灯、夜景工程、车载 照明等众多领域。 845-855 正装 红光 615-650 83~88 黄光 580-597 橙光 595-617 蓝光 440-470 通用照明、背光显示等领域。 绿光 510-530 （3）报告期内，主营产品产能、产量、产能利用率、在建产能情况如下： 2017年1-6月芯片产能约290万片（折二寸片），产量260万片，产能利用率约89%；在建产能为0万片，主要是报告期内， 扬州公司的扩产项目处于设备采购谈判阶段，设备还未采购，无新增在建产能。 （4）报报告期内，主营产品销售量、销售收入、销售毛利率情况如下： 品项 2017年1-6月 2016年1-6月 销售量 销售收入（万 元） 销售毛 利率 销售量 销售收入（万 元） 销售毛利 率 同比变动分析 LED外延（片） 89,071.00 1,386.52 28% 174,544.00 1,599.66 11% LED芯片（KK） 99,997.84 52,076.81 36% 59,167.77 28,136.38 16% 芯片本期销售毛 利率较上年同期 增长，主要原因 是受益于LED行 业市场持续回 暖，主营产品产 量和销量同比增 长，单位成本下 降，产品毛利率 随之上升所致。 砷化镓太阳电 池片（片） 23,499.00 1,973.44 39% 11,548.00 892.07 36% 2、主要经营模式 （1）采购模式 公司采购依据销售计划与生产计划，按年、季、月的实际需求及供应趋势分析制定详细的采购方案。由采购部统一负责， 选择多家实力雄厚、交货及时、服务意识好的供应商作为供货渠道，保证材料的正常供给。 （2）研发模式 根据公司现有产品的生产技术水平和发展方向，以及市场和顾客的实际需求，以部门为单位，提出项目提案申请，交审 查委员会评审。由技术中心组织评审委员会进行项目总评估，各相关部门协助技术中心评估技术前景、研发风险、立项主题 考核指标等要素。 （3）生产模式 公司以制定生产计划的方式，根据生产计划安排物料计划与采购，生产下单、产品的生产制造，在生产过程中严格执行 流程规范，由公司品管部对生产过程中的产品质量进行全过程质量监控及检测验证，确定产品的生产过程严格遵照公司的操 作指导文件，并最终验收入库。最后根据合同订单期限备货、出货。 （4）销售模式 公司所有产品采取直销模式。公司培养了一支强有力地销售团队，分别在深圳、中山、厦门、扬州、临海等区域设立办 事处，并安排常驻业务员跟进区域内封装客户订单，实时反馈，定期拜访，做好生产端与客户端的沟通工作。公司的主要客 户均是下游封装上市公司，公司十分注意客户关系维护，用优质的产品来满足客户的需求。 3、业绩驱动因素 报告期内，公司持续稳健运营，实现营业收入57,431.25万元，实现营业利润9,784.88万元，同比增长585.27%，归属于 上市公司股东的净利润为10,179.65万元，同比增长1,748.59%。本公司本期较上年同期净利润扭亏为盈。 报告期内，公司主营业务外延片及芯片实现营业收入55,436.77万元，同比增长81.00%，毛利率36.23%,同比增加20.33%， 同比增长的主要原因是受益于LED行业市场持续回暖，主营产品产量和销量同比增长，单位成本下降，产品毛利率随之上升 所致；报告期内，LED相关产品实现营业收入1,097.99万元，同比下降91.54%，毛利率负47.32%，同比下降46.23%，主要原 因是第二季度，公司通过开展战略研讨会，深入讨论乾照的竞争优势，明确公司深耕主业的战略方针，对业绩始终不能改善 的LED其他业务进行调整与关停，同时处置相关存货与机器设备所致。 (二）行业的基本情况 1、公司所属行业的发展阶段及所处的行业地位 公司所属的半导体照明行业受到世界各国的普遍关注和高度重视，我国已成为全球最大的半导体照明产品生产、消费和 出口国。LED照明加速渗透，技术发展迅速，应用领域广泛，具有高附加值的照明、小间距显示、车用LED有望成为新一轮 LED行业增长的主要驱动力。我国政府早在2003年就提出“国家半导体照明工程”计划，“十一五”开始，国家把半导体照 明作为一项重大工程进行推动；2012年8月，国务院发布《节能减排“十二五”规划》（国发〔2012〕40号），提出要“积 极发展半导体照明节能产业”。2017年7月，《半导体照明产业“十三五”发展规划》中明确提出要引导我国半导体照明产 业发展，培育经济新动能，推进照明节能工作，积极应对气候变化，促进生态文明建设。综上，我国半导体照明产业将迎来 新的重要机遇。 在半导体照明产业上游的LED芯片行业，经过多年的发展，历经高投入、高风险的初创期后，有望迎来新的常态发展周 期。随着大厂商的产能扩张，行业集中度加速提升，形成较高行业壁垒，一定程度扼制无序产能的扩张，行业恶性竞争有望 得到改善。公司在坚守主业的战略指引下，恰逢其会进行产能扩张，在未来的行业竞争格局中将成为重要的LED芯片供应商。 在砷化镓太阳电池领域，现阶段我国的砷化镓太阳电池仍以空间应用为主。目前公司是国内规模最大、实力最强的能够 批量生产空间用三结砷化镓太阳电池的供应商之一，公司批产的空间用三结砷化镓太阳电池综合性能处于国内领先、国际先 进水平。此外，公司开发的新一代空间用倒装三结太阳电池、倒装四结太阳电池以及薄膜多结太阳电池光电转换效率均达到 国内领先、国际先进水平，形成了完整的高效砷化镓太阳电池产品链并保持持续的领先优势。 2、影响该行业的季节性和周期性 公司所属的行业不具有季节性，其周期性与国民经济周期基本一致，同时受产业技术进步影响。 （三）市场主要竞争对手 公司主要竞争对手包括：三安光电、华灿光电、德豪润达、澳洋顺昌、士兰微等。 （1）三安光电：公司主要从事Ⅲ-Ⅴ族化合物半导体材料的研发与应用，外延、芯片为核心主业，分为可见光、不可见 光、通讯以及功率转换等领域。根据该公司2016年年报，2016年三安光电营业收入约为62.7亿元。 （2）华灿光电：公司自设立以来一直从事LED外延片及芯片的研发，生产和销售业务，主要产品为蓝光外延片以及全 色系LED芯片。根据该公司2016年年报，2016年华灿光电营业收入约为15.8亿元。 （3）德豪润达：公司的主营业务为小家电和LED双主营业务。小家电业务方面，公司自设立以来一直从事小家电业务 的研发与制造。LED业务方面，公司目前产品范围包括LED外延片，LED正装芯片，LED封装，LED照明，LED显示屏等。 根据该公司2016年年报，2016年德豪润达营业收入约为40.5亿元。 （4）澳洋顺昌：公司主要从事LED业务，锂电池及金属物流配送三大主要业务。LED方面，目前主要从事LED外延片 及芯片的生产制造；锂电池方面主要生产圆柱形三元动力锂电池，产品应用于电动汽车及电动工具领域。金属物流配送物流 方面，分为主动配送业务与委托业务。根据该公司2016年年报，2016年澳洋顺昌营业收入约为19.3亿元。 （5）士兰微：公司的经营范围是电子元器件，电子零部件及其他电子产品设计，制造，销售；机电产品进出口。主要 产品包括集成电路，半导体分立器件，LED产品等三大类。根据该公司2016年年报，2016年士兰微电子营业收入约为23.8亿 元。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化 固定资产 无重大变化 无形资产 无重大变化 在建工程 期末余额为 4,589.32 万元，较上年期末增加 31.16% 主要是红、黄光 LED 芯片扩产 影响所致。 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 是 LED 产业链相关业 公司以“用光改变世界”为企业使命，专注于LED行业的创新与发展，团结奋进，追求共赢，通过十余年的发展，已成 长为国内一流LED芯片企业。报告期内，公司核心竞争力未发生重大变化。 （一）技术与研发优势 公司现已拥有一支具有丰富行业经验的研发团队，并以此为依托，以市场需求为导向，沉潜内修，精益求精，自主研发 和掌握了多项LED外延片生产的核心技术。这些技术的深耕应用，使公司LED外延片、芯片产品保持了良好的均匀性、稳定 性和一致性；另外在砷化镓太阳电池领域，公司也自主研发和拥有多项核心技术，所产产品光电转化效率处于国内领先、国 际先进的水平。 1、研发项目情况 报告期内，为进一步巩固和加强公司的核心竞争力, 为公司创造新的利润增长点，公司对新产品的开发仍保持较高的研 发投入。其中大功率反极性红光LED芯片、近红外LED芯片、植物照明芯片等项目已开始小批量生产；倒装白光LED芯片的 第一代产品已开始批量生产，第二代产品已开发完成并提供客户试样，第三代产品也按照计划开发当中；显示屏用红绿蓝三 基色芯片已在客户端批量使用；新一代砷化镓三结太阳能电池已开始试量产，砷化镓柔性薄膜多结太阳能电池也已小批量出 货；针对目前已拥有的覆盖小功率-中功率-大功率全系列和全色系的LED芯片，公司也持续投入研发以提升产品的性能与品 质，从而最大限度地满足用户的各种需求。全资子公司乾照照明针对道路照明、景观照明和大空间照明等不同应用场景分别 开发出了相应的灯具产品。 2、专利情况 报告期内，公司及全资子公司共获得25项发明专利授权，11项实用新型授权及2项外观设计授权，同时新增申请13项发 明专利，5项实用新型及1项外观设计。具体情况如下： 序号 专利类型 专利名称 专利号 授权日期 1 发明专利 具有新型扩展电极结构的发光二极管及其制造方法 ZL201410538800.9 2017.01.25 2 发明专利 一种提高发光效率的 GaN 基 LED 外延片制备方法 ZL201410599879.6 2017.02.01 3 发明专利 一种具有表面粗化结构的三结 GaAs 太阳电池的制备方法 ZL201510143508.1 2017.02.01 4 发明专利 一种高浓度 Te 掺杂的发光二极管外延方法 ZL201410551209.7 2017.02.15 5 发明专利 一种具有高质量 InGaN/GaN 有源层的 LED 外延结构生长 方法 ZL201410551820.X 2017.02.15 6 发明专利 一种具有多粗化层的红外发光二极管的粗化方法 ZL201410391491.7 2017.02.15 7 发明专利 一种高发光效率的高压发光二极管制作方法 ZL201410666659.0 2017.02.22 8 发明专利 一种发光二极管及其制造方法 ZL201410000665.2 2017.02.22 9 发明专利 一种高晶体质量红外发光二极管的外延生长方法 ZL201410391548.3 2017.03.29 10 发明专利 一种高晶体质量红外发光二极管 ZL201410391579.9 2017.03.29 11 发明专利 一种具有电极出光的发光二极管制作方法 ZL201410551543.2 2017.03.29 12 发明专利 一种高发光效率的高压发光二极管 ZL201410666590.1 2017.03.29 13 发明专利 一种发光二极管结构 ZL201310489600.4 2017.04.26 14 发明专利 一种大功率红外发光二极 管 ZL201410457030.5 2017.04.26 15 发明专利 一种衬底可剥离的外延结构及其应用 ZL201410477241.5 2017.04.26 16 发明专利 一种高效率柔性薄膜太阳能电池 ZL201410477195.9 2017.04.26 17 发明专利 一种衬底可重复利用的外延结构制作方法 ZL201410551495.7 2017.04.26 18 发明专利 一种具有多粗化层的红外发光二极管 ZL201410391547.9 2017.05.24 19 发明专利 一种反极性 AlGaInP 基发光二极管及其制造方法 ZL201410355102.5 2017.05.03 20 发明专利 一种高效电流注入发光二极管及其生产方法 ZL201510061407.X 2017.05.24 21 发明专利 一种高效的衬底剥离方法 ZL201410477236.4 2017.06.06 22 发明专利 一种衬底可重复利用的大功率发光二极管外延结构 ZL201410551438.9 2017.06.06 23 发明专利 一种大功率红外发光二极管制作方法 ZL201410457188.2 2017.06.16 24 发明专利 一种高浓度 Te 掺杂的发光二极管外延结构 ZL201410551529.2 2017.06.16 25 发明专利 一种具有立体发光结构的高压发光二极管制作方法 ZL201510122849.0 2017.06.16 26 实用新型 一种 LED 平板灯散热结构 ZL201620745483.2 2017.01.18 27 实用新型 一种 LED 高杆灯 ZL201620882181.X 2017.01.18 28 实用新型 一种用于倒装 LED 芯片的外延片 ZL201620972691.6 2017.03.08 29 实用新型 一种锗基砷化镓多结柔性薄膜太阳电池 ZL201620949232.6 2017.03.08 30 实用新型 具有 AZO 粗化层的高亮度 AlGaInP 发光二极管 ZL201620914399.9 2017.03.08 31 实用新型 一种图案化高亮度 AlGaInP 发光二极管 ZL201620930546.1 2017.03.08 32 实用新型 一种水平电极倒装红光 LED 芯片 ZL201620942652.1 2017.03.08 33 实用新型 一种铜基板高亮度 AlGaInP 发光二极管 ZL201620928117.0 2017.03.08 34 实用新型 一种防眩光 LED 高杆灯透镜 ZL201621173105.8 2017.04.26 35 实用新型 一种减少 LED 颜色偏移及蓝光危害的结构 ZL201621171847.7 2017.05.24 36 实用新型 一种洗墙灯的灯体连接结构 ZL201621172212.9 2017.05.24 37 外观设计 LED 高杆灯 ZL201630382406.0 2017.01.18 38 外观设计 LED 隧 道灯 ZL201730068406.8 2017.06.29 序号 专利类型 专利名称 申请号 申请日期 1 发明专利 一种蓝绿光发光二极管外延方法 201710039107.0 2017.01.19 2 发明专利 一种 LED 芯片结构及其加工方法 201710053641.7 2017.01.22 3 发明专利 一种 LED 及其制作方法 201710053445.X 2017.01.22 4 发明专利 Buffer Layers Having Composite Structures 15432226 2017.02.14 5 发明专利 Method of Manufacturing Buffer Layers Having Composite Structures 15432168 2017.02.14 6 发明专利 一种 LED 芯片及其制作方法 201710213823.6 2017.04.01 7 发明专利 一种 LED 晶圆快速退火炉的校温方法 201710220395.X 2017.04.06 8 发明专利 复合衬底及其制备方法、发光二极管芯片的制备方法 201710224742.6 2017.04.07 9 发明专利 LIGHT - EMITTING DIODE CHIPS WITH ENHANCED BRIGHTNESS 15482338 2017.04.07 10 发明专利 一种正极性高亮度 AlGaInP 发光二极管及其制造方法 201710243037.0 2017.04.14 11 发明专利 一种发光二极管芯片 201710292721.8 2017.04.28 12 发明专利 一种无台阶电极结构的 CSP 芯片及其制造方法 201710300772.0 2017.05.02 13 发明专利 一种改善发光角度的芯片及其制作方法 201710398692.3 2017.05.31 14 实用新型 一种 LED 投光灯及其支架组件 201720199097.2 2017.03.03 15 实用新型 一种 LED 灯管 201720199113.8 2017.03.03 16 实用新型 一种线性投光灯 201720199121.2 2017.03.03 17 实用新型 一种 LED 线条灯及其灯板 201720211641.0 2017.03.07 18 实用新型 一种投光灯 201720214027.X 2017.03.07 19 外观设计 LED 隧道灯 201730068406.8 2017.03.10 （二）产品及营销渠道优势 LED芯片产业作为LED产业链的重要一环，其性能直接决定LED产业的发展。公司经过多年的发展，始终致力于“以人 为本，以市场为导向，以客户为核心，以品质为依托”，产品一贯保持良好的均匀性、稳定性和一致性，在业内建立起了良 好口碑，赢得了稳定的客户群体。同时公司已设立以厦门、扬州为枢纽，依托深圳、中山、临海等多个办事处为支点，覆盖 全国并辐射东南亚的直销网络。良好的直销网络，不仅有利于加强与核心客户的沟通和提高售后服务水平，提升客户的满意 度和忠诚度，而且也能及时了解市场需求和变化。同时，公司已搭建起广获客户好评的售后服务体系，通过电话指导、技术 人员现场解决问题等多种方式，积极为下游封装企业提供技术支持。正由于对营销网络和服务体系重视与建设，使公司在激 烈的市场竞争中站稳了脚跟，逐步成长为LED芯片产业中的龙头企业之一。 （三）生产运营优势 随着LED芯片产业中落后企业逐步被淘汰，行业内的集中度不断提升，在激烈市场竞争中幸存下来的龙头企业占据大部 分市场份额。为适应产能的增长，公司不断扩大生产规模。在这样的宏观背景下，公司在规模化生产，定制化生产方面有极 大的提升，有效的满足了客户的共性和个性需求。公司自动化生产程度进一步加强，极大提升了产品的质量和生产效率，有 效控制了产品的单位成本。公司建立并完善了运营流程与体系，有力保证了公司运营体系的顺利推进，提高了产品性能和品 质的稳定性和可靠性。随着公司规模化生产优势不断显现，精益化生产进一步深化，产品毛利率持续攀升，不良品率大幅降 低，产品性能稳步提升，公司产品将进一步保持并增强在市场上的强大竞争力。 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 新起点，新气象，新征程，新战略。2017年已悄然过半，公司管理团队不负使命，带领公司全体员工坚持“ 团结奋进， 专注创新，诚信求实，追求共赢”的企业文化，并紧紧围绕公司的发展战略有条不紊开展各项工作。报告期内公司业务整体 运行平稳，业绩实现较快增长。 报告期内，公司持续稳健运营，实现营业收入57,431.25万元( 公司主营业务外延片及芯片实现营业收 入 55,436.77 万元， 同比增长 81.00%) ，实现营业利润9,784.88万元，同比增长585.27%，归属于上市公司股东的净利润为10,179.65万元，同比增 长1,748.59%。本公司本期较上年同期净利润扭亏为盈。 报告期内，公司的主要工作亮点如下： 1、深耕主业，抢占市场份额 2017年上半年度，公司紧紧围绕年初制定的战略规划，进一步践行做大做强的既定目标，无论是积极推进扬州子公司“红、 黄光LED芯片及三结砷化镓太阳能电池的扩产项目”的实施还是公司通过受让股权参股南昌凯迅光电有限公司，都有利于公 司迅速应对市场变化抢占市场份额，进一步扩大销售规模，促进企业工艺升级和产业升级，增强企业综合竞争能力，总体提 升公司整体经营业绩，进而巩固乾照光电作为国内一流高亮四元 LED 芯片专业生产商的地位。 2、推进集团化发展，增强企业核心竞争力 报告期内，公司坚持以集团化运作为核心，朝着国内一流企业的方向，以期实现公司从条块分割向协同运作转变，从资 源分散向优化配置转变，从管理粗放向精益运营转变，建立战略协同、资源优化、标准统一的集团化发展道路。以集团化为 背景，制定推动科学发展的战略规划，确定资产优良、产品优质、业绩优秀的战略目标，增强企业的核心竞争力。 3、以人为本，谋求员工与企业共同发展 “企业是员工的归属，员工是企业的财富”，天道酬情，一个企业的发展，离不开员工的积极参与。公司向来本着情为 员工所系、利为员工所谋、权为员工所用的精神，以人为本，全方位关爱员工，争创员工福利，确保员工的合法权益，上下 一心同求发展。报告期内，公司顺利实施第二期员工持股计划，以期实现公司与员工利益共享，吸引和保留更多优秀员工， 更好地促进公司与员工的协同发展；同时，为了给员工搭建自我价值实现的舞台，公司从实际情况出发，通过定期或不定期 召开员工座谈会等方式，使广大一线员工与管理层得以面对面深入交流，建立了既能体现关爱员工又可促进企业发展的一系 列制度及措施。 4、提升内部机制、助力公司发展 报告期内，公司根据内部管理工作指导思想执行各项工作，从人力资源、管理机制、内控制度等方面进行持续、及时的 改善。对于销售与收款循环，建立严格的信息传递程序，健全明确的职责分工体系；对于采购与付款循环，及时组织好资产 的采购、验收业务，保证生产的正常运行。对于可能出现的生产、销售、研发方面的风险，能够做到及时根据风险特征完善 相关内部控制制度和管理流程，继而减少风险的发生；加强作风建设和绩效考核，完善人才队伍培养机制和职业晋升通道， 突出专业技能的重要性，为人才成长提供更加公平合理的竞争环境。 5、得到多部门认可，荣获多项荣誉称号 报告期内，公司得到业界同仁的广泛认可并获得多项荣誉称号，如2017年1月，乾照光电LED芯片荣获“高工LED金球 奖2016年度芯片类年度客户信赖品牌提名奖”；2017年4月，被评为2016年度福建省光电行业“领军企业”、“优秀品牌企 业”、“创新型企业”；2017年5月，被评为2017年度福建省省级工业和信息化高成长企业；2017年6月，被评为2017年度厦 门市重点工业企业。良好的信誉和口碑，是支持公司快速发展并成为行业领导厂商的主要原因。上述荣誉称号将增强市场对 企业信誉与公司产品的信心，利于提高公司品牌和市场知名度，进一步提升公司的市场竞争力水平。 二、主营业务分析 概述 是否与经营情况讨论与分析中的概述披露相同 √ 是 □ 否 参见 “ 经营情况讨论与分析 ” 中的 “ 一、概述 ” 相关内容。 主要财务数据同比变动情况 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 变动原因 营业收入 574,312,474.97 458,339,249.93 25.30% 营业成本 372,807,983.64 404,244,609.44 - 7.78% 销售费用 9,973,202.25 8,625,767.57 15.62% 管理费用 77,566,164.39 60,456,474.74 28.30% 财务费用 4,176,829.49 6,957,624.55 - 39.97% 主要系生产设备融资租 赁费用减少影响所致。 所得税费用 19,150,830.15 2,296,876.34 733.78% 主要系本期利润总额增 加影响所致。 研发投入 29,864,024.21 25,862,942.12 15.47% 经营活动产生的现金流 量净额 121,702,931.90 - 95,325,762.03 227.67% 主要系随营业收入的增 长而相应销售回款增加 影响所致。 投资活动产生的现金流 量净额 - 143,702,293.69 204,464,556.92 - 170.28% 主要系购入理财产品影 响所致。 筹资活动产生的现金流 量净额 - 21,297,675.95 - 90,761,271.55 76.53% 主要系本期分配现金股 利及本期新增银行借 款 影响所致。 现金及现金等价物净增 加额 - 43,567,031.06 18,453,005.36 - 336.10% 主要系本期购入的理财 产品影响所致。 公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动 □ 适用 √ 不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。 占比 10% 以上的产品或服务情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分产品或服务 芯片及外延片 554,367,656.65 353,545,839.63 36.23% 81.00% 37.24% 20.33% LED 相关产品 10,979,992.44 16,175,963.42 - 47.32% - 91.54% - 87.67% - 46.23% 其他 8,964,825.88 3,086,180.59 65.57% - 59.87% - 80.08% 34.95% 公司需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第 9 号 —— 上市公司从事 LED 产业链相关业务》的披露要求： 对主要收入来源地的销售情况 主要收入来源地 销售量 销售收入 当地行业政策、汇率或贸易政 策发生的重大不利变化及其 对公司当期和未来经营业绩 的影响情况 不同销售模式类别的销售情况 销售模式类别 本报告期 上年同期 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 直销 554,367,656.65 96.53% 306,281,116.95 66.82% 81.00% 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 2,506,932.67 2.07% 主要系理财利息影响所致。 否 资产减值 10,138,817.59 8.38% 主要系应收款项的坏账准 备、固定资产减值影响所 致。 否 营业外收入 23,864,365.54 19.73% 主要系政府补助影响所致。 否 营业外支出 765,844.62 0.63% 主要系子公司的分公司厂 房租赁提前解约押金损失 影响所致。 否 四、资产、负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 本报告期末 上年同期末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比 例 金额 占总资产比 例 货币资金 204,759,644.9 7 6.13% 321,526,064.90 9.49% - 3.36% 应收账款 615,022,847.9 1 18.42% 449,541,371.03 13.27% 5.15% 主要系报告期内营业收入的增长影 响所致。 存货 229,288,887.9 0 6.87% 348,023,324.20 10.28% - 3.41% 投资性房地产 0.00% 0.00% 0.00% 长期股权投资 10,414,834.42 0.31% 2,895,202.44 0.09% 0.22% 固定资产 1,368,772,419. 32 41.00% 1,376,166,014. 54 40.63% 0.37% 在建工程 45,893,177.83 1.37% 83,665,737.02 2.47% - 1.10% 短期借款 40,000,000.00 1.20% 0.00% 1.20% 长期借款 0.00% 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况 项目 期末账面价值 受限原因 货币资金 30,612,679.92 3个月以上的银行承兑保证金 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 142,796,582.82 120,758,090.17 18.25% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目名称 投资方式 是否为固 定资产投 资 投资项 目涉及 行业 本报告 期投入 金额 截至报 告期末 累计实 际投入 金额 资金来 源 项目进 度 预计收 益 截止报 告期末 累计实 现的收 益 未达到 计 划进 度和预 计收益 的原因 披露日 期（如 有） 披露索 引（如 有） 红黄光 LED 芯 自建 是 半导体 46,567,4 46,567,4 自筹 4.73% 249,457 0.00 目前处 2017 年 http://w 片及三结砷化 镓太阳能电池 扩产 光电 86.01 86.01 ,200.00 于建设 期 05 月 09 日 ww.cni nfo.com .cn/cnin fo - new/ disclosu re/szse_ gem/bul letin_de tail/true /120348 7957?a nnounc eTime= 2017 - 05 - 09 19:28 合计 -- -- -- 46,567,4 86.01 46,567,4 86.01 -- -- 249,457 ,200.00 0.00 -- -- -- 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集资金总额 203,267.32 报告期投入募集资金总额 2,205.9 已累计投入募集资金总额 207,801.83 累计变更用途的募集资金总额 18,852.72 累计变更用途的募集资金总额比例 9.27% 募集资金总体使用情况说明 1、第一次募集资金情况 截至 2016 年 11 月 23 日 , 公司已将中国光大银行厦门分行营业部的专户（账号： 37510188000275466 ）余额 3,619.87 元； 中国建设银行股份有限公司厦门翔安火炬园支行的专户（账号： 35101546001059666666 ）余额 0 元、（账号： 35101546001059888888 ）余额 0.6 元；交通银行股份有限公司厦门大唐支行（账号： 352000679018170096339 ）余额 58.31 元；中国建设银行股份有限公司扬州分行的专户（账号： 32001748636052504766 ）余额 3,900.72 元；交通银行股份有限公 司扬州分行西门支行的专户（账号： 395067900018120036328 ）余额 4,029.61 元，合计 11,609.11 元全部转入公司自有资金 账户，用于公司永久补 充流动资金。至此，上述募集资金专项账户内资金余额均为 0.00 元，并且已全部销户。 综上，第一次募集资金累计投入 130,832.12 万元，尚未使用的金额为 0.00 万元（其中募集资金 0 万元，专户存储累计利息 扣除手续费 0.00 万元）。 2、第二次募集资金情况 （1）以前年度已使用金额截至 2016 年 12 月 31 日，本公司募集资金累计投入募投项目 74,763.81 万元，尚未使用的金额 为 2,203.54 万元。 （2）本年度使用金额及当前余额 2017 半年度，本公司募集资金使用情况为：以募集资金直接投入募集投项目 2,205.90 万 元。截至 2017 年 06 月 30 日，本公司募集资金累计直接投入募投项目 76,969.71 万元。截至 2017 年 06 月 15 日 , 公司已将 交通银行股份有限公司厦门分行的专户（账号： 352000672018150093136 ）余额 35.55 元；中国光大银行厦门分行营业部的 专户（账号： 37510188000737663 ）余额 1,256.48 元，合计 1,292.03 元全部转入公司自有资金账户，用于公司永久补充流 动资金。至此，上述募集资金专项账户内资金余额均为 0.00 元，并且已全部销户。 综上，截至 2017 年 06 月 30 日，第二次募集资金累计投入 76,969.71 万元，尚未使用的金额为 0.00 万元（其中募集资金 0.00 万元，专户存储累计利息扣除手续费 0.00 万元）。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超 募资金投向 是否已 变更项 目 ( 含部 分变更（未完）  |