[中报]绿康生化:2017年半年度报告
绿康生化股份有限公司 2017 年半年度报告 2017 年 08 月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 公司负责人赖潭平、主管会计工作负责人鲍忠寿及会 计机构负责人 ( 会计主管人员 ) 鲍忠 寿声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本半年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者 注意投资风险。 详见 “ 第四节 经营情况讨论与分析 ” 之 “ 十、公司面临的风险和应对措施 ” 。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ................................ ................................ ................. 2 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................ ................................ ............. 5 第三节 公司业务概要 ................................ ................................ ................................ . 8 第四节 经营情况讨论与分析 ................................ ................................ ................... 13 第五节 重要事项 ................................ ................................ ................................ ....... 24 第六节 股份变动及股东情况 ................................ ................................ ................... 35 第七节 优先股相关情况 ................................ ................................ ........................... 39 第八节 董事、监事、高级管理人员情况 ................................ ............................... 40 第九节 公司债相关情况 ................................ ................................ ........................... 41 第十节 财务报告 ................................ ................................ ................................ ....... 42 第十一节 备查文件目录 ................................ ................................ ......................... 144 释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、绿康生化 指 绿康生化股份有限公司 绿安生物 指 福建浦城绿安生物农药有限公司，公司全资子公司 武汉绿康 指 武汉绿康生化科技有限公司，公司全资子公司 上海康怡 指 上海康怡投资有限公司，公司控股股东 上海康闽 指 上海康闽贸易有限公司，公司股东 福州富杰 指 福州市鼓楼区富杰投资有限公司，公司股东 梦笔投资 指 福建梦笔投资有限公司，公司股东 合力亚洲 指 合力（亚洲）投资有限公司，公司股东 中成村镇银行 指 浦城中成村镇银行股份有限公司，公司参股子公司 浦城农信社 指 浦城县农村信用合作联社，公司参股子公司 成都思来 指 成都思来生物科技有限公司，公司客户 硕腾 指 ZOETIS BELGIUM S.A ，全球知名动物保健公司美国硕腾（ Zoetis Inc ） 的下属公司，公司客户 M.cassab 指 M.cassab Comercio e industria Ltda ，所在地巴西，公司客户 大北农集团 指 北京大北农科技集团股份有限公司（ SZ.002385 ），公司客户 Pharmgate 指 Pharmgate LLC ，所在地美国，金河生物（ SZ.002688 ）子公司，公 司客户 报告期 / 本报告期 / 本期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 6 月 30 日 报告期末 / 本报告期末 / 本期末 指 2017 年 6 月 30 日 证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 中登公司 指 中国证券 登记结算有限责任公司深圳分公司 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介 股票简称 绿康生化 股票代码 002868 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 绿康生化股份有限公司 公司的中文简称（如有） 绿康生化 公司的外文名称（如有） LIFECOME BIOCHEMISTRY CO.,LTD. 公司的法定代表人 赖潭平 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 狄旸 季小马 联系地址 浦城县南浦生态工业园区 19 号 浦城县南浦生态工业园区 19 号 电话 0599 - 2827451 0599 - 2827451 传真 0599 - 2827567 0599 - 2827567 电子信箱 lkshdm@pclifecome.com lkshdm@pclifecome.com 三、其他情况 1、公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化， 具体可参见 2016 年年报。 2、信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变化，具 体可参见 2016 年年报。 四、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 营业收入（元） 186,264,618.64 223,608,102.20 - 16.70% 归属于上市公司股东的净利润（元） 46,756,439.22 60,370,970.39 - 22.55% 归属于上市公司股东的扣除非经常性损 益的净利润（元） 44,535,483.51 58,247,489.84 - 23.54% 经营活动产生的现金流量净额（元） 41,723,226.05 73,713,096.55 - 43.40% 基本每股收益（元 / 股） 0.49 0.67 - 26.87% 稀释每股收益（元 / 股） 0.49 0.67 - 26.87% 加权平均净资产收益率 13.13% 23.75% - 10.62% 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增 减 总资产（元） 708,922,272.24 370,655,400.84 91.26% 归属于上市公司股东的净资产（元） 656,511,578.84 271,338,160.26 141.95% 五、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 金额 说明 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统 一标准定额或定量享受的政府补助除外） 2,612,675.88 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 213.19 减：所得税影响额 391,933.36 合计 2,220,955.71 -- 对公司根 据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号 —— 非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 1、主要业务 公司是一家专注于兽药研发、生产和销售的高新技术企业，其业务范围涵盖兽用预混剂、兽用原料药、 兽用可溶性粉、食品添加剂、饲料添加剂以及生物农药等多个领域，生产产品包括杆菌肽类产品、硫酸黏 菌素类产品、纳他霉素、枯草芽孢杆菌、地衣芽孢杆菌、苏云金杆菌系列以及井冈霉素系列等。 报告期内，公司从事的主要业务未发生变更。 2、主要产品及其用途 公司目前的主要产品为杆菌肽类产品，其主要包括杆菌肽锌预混剂和亚甲基水杨酸杆菌肽预混剂，其 以药物饲料添加剂的方式用于下游畜牧业及养殖业，对促进畜禽生长和预防动物肠道疾病有很好的作用。 公司在微生物发酵领域具有成熟经验，是国内杆菌肽类产品的主要生产商和出口商之一。公司是全球 少数亚甲基水杨酸杆菌肽通过美国FDA现场审核的企业之一，此外，公司还获得了亚甲基水杨酸杆菌肽预 混剂国内的新兽药注册证书、亚甲基水杨酸杆菌肽国内的新兽药注册证书和亚甲基水杨酸杆菌肽可溶性粉 国内的新兽药注册证书。公司生产的杆菌肽类产品销往北美、南美、东南亚等全球多个国家或地区并享有 较高的品牌知名度。 公司及子公司绿安生物的产品及其用途如下： 产品类别 具体产品名称 用途 杆菌肽类产品 杆菌肽锌预混剂 对大多数革兰氏阳性菌作用较强，对少数革兰氏阴性菌有一定作用；促 进牛、猪、禽的生长。 亚甲基水杨酸杆菌肽预混剂 用于防止因魏氏梭菌所引起的坏死性肠炎和促进猪、肉鸡及肉鸭的生长。 杆菌肽锌原料药 作为杆菌肽锌制剂的原料药 亚甲基水杨酸杆菌肽 作为亚甲基水杨酸杆菌肽制剂的原料药 亚甲基水杨酸杆菌肽可溶性粉 用于治疗产气荚膜梭菌所引起的肉鸡坏死性肠炎 硫酸黏菌素类产品 硫酸黏菌素预混剂 主要用于治疗敏感革兰氏阴性菌引起的牛、猪、鸡肠道感染 硫酸黏菌素原料药 作为硫酸黏菌素制剂的原料药 硫酸黏菌素可溶性粉 主要用于治疗猪、鸡革兰氏阴性菌所致的肠道感染 食品添加剂 纳他霉素 用于干酪和再制干酪及其类似品，糕点，酱卤肉制品类，熏、烧、烤肉 类，油炸肉类，西式火腿类，肉灌肠类，发酵肉制品类，果蔬汁的防腐、 保鲜 饲料添加剂 枯草芽孢杆菌 调节肠道微生物菌群平衡、增加抗病能力；提高饲料转化率、促进动物 生长；改善养殖环境，降低污染 地衣芽孢杆菌 调节肠道微生物菌群平衡、增加抗病能力；提高饲料转化率、促进动物 生长；改善养殖环境，降低污染 生物农药 苏云金杆菌系列 对鳞翅目、鞘翅目、双翅目、膜翅目、同翅目等昆虫，以及动植物线虫、 蜱螨等节肢动物都有特异性的毒杀活性 井冈霉素系列 主要用于水稻纹枯病，也可用于水稻稻曲病、玉米大小斑病以及蔬菜和 棉花、豆类等作物病害的防治 3、经营模式 （1）生产模式 公司严格按照兽药GMP规范进行生产，由各车间负责具体生产任务。公司在产品制造过程中，严格按照 工艺要求和产品质量规范进行生产，并对各个生产环节进行监控。公司会在每年年末根据下一年全球市场 的销售预测，对各种类产品排定年度生产计划。每月月末，结合当月各类产品库存情况以及未来订单情况， 调整各类产品下一月的生产计划。同时，公司对产品实行动态库存数据管理，设定不同的安全库存量，如 果某类产品低于安全库存量，公司将临时调整生产计划，优先满足该类产品的生产和销售。 （2）销售模式 公司产品具有较高的品牌知名度，其出口到全球多个国家和地区。由于国外部分客户距离较远、规模 各异，为控制外销风险，扩大产品的全球覆盖面，公司外销采取直销和经销相结合的模式。公司国内销售 采用直销为主、经销为辅的模式。 4、主要业绩驱动因素 （1）兽药行业发展趋势 随着全球对食品安全的重视程度日益提高，各国政府对兽药的监管力度也日趋严格。社会公众环保健 康意识的提高将驱使兽药行业的市场需求从传统追求“高效性”的单一目标逐渐转变为追求“高效性”、 “低残留”、“低毒性”、“停药期短”、“配伍量多”、“畜禽专用”等多元化目标。我国《国家中长 期科学和技术发展规划纲要（2006-2020年）》、《当前优先发展的高技术产业化重点领域指南》、《“十 二五”生物技术发展规划》等相关政策也鼓励兽药企业进行研发并生产高效、安全的兽药。在市场需求和 国家政策引导下，安全、高效、低残留的兽药将逐步取代安全性差、转化率低、残留率高的兽药市场份额， 并在畜牧业和饲料业中被大量推广使用，成为未来兽药市场的主流产品。 （2）下游畜牧业和饲料业的持续发展提供了良好的市场机遇 目前全球人口已经超过了70亿，而据联合国人口基金推测，2025年左右全球人口将达到80亿。 随着全 球人口的增长，对各种肉、蛋、奶类产品的需求也将进一步增加，这将促进下游行业畜牧业和饲料业持续 稳定的发展，这也为兽药行业的发展提供了良好的市场机遇。 （3）国家“一带一路”战略带来的发展机遇 自2013年“一带一路”战略提出以来，其受到了世界各国的广泛关注和支持。截至2017年3月，一带 一路沿线共囊括了东亚、南亚、中亚、东南亚、西亚、东欧、大洋洲7个区域的65个国家和地区，2017年3 月，新西兰作为首个西方发达国家与中方签署了合作协议，向地区和世界发出共同维护自由贸易的强烈信 号。伴随着未来“一带一路”战略进一步走向纵深，将会有更多国家和地区加入到与中国的经贸合作中来， “一带一路”将深刻改变世界经济版图。自2011来以来，我国与“一带一路”国家贸易额占我国对全球贸 易额比重呈现稳步上升态势，2016年占比达25.70%，约为我国贸易总额的1/4。“一带一路”沿线国家覆 盖全球65%的人口、1/3的GDP以及25%的消费，大多都是新兴经济体和发展中国家，这些国家普遍处于经济 发展的上升期，开展互利合作的前景广阔。多年以来，公司与“一带一路”国家和地区业务往来频繁，发 生业务往来的国家和地区有十多个国家，其中尤以东南亚国家为主。随着“一带一路”国家战略的推进， 公司将利用现有优势，找准定位，扩大对外开放，推进转型升级，寻求新的增长点，促进企业全面开放与 快速发展。 （4）公司自身的竞争优势 公司长期专注于目前的产品领域，公司产品70%左右出口，是全球同类产品的主要制造商之一。主要 产品的销量在国内处于领先地位。长期专注所积累的宝贵行业经验，是公司不断前行的重要基础。经过多 年努力，公司已成功积累了充足的技术储备、丰富的客户资源以及良好的市场口碑，并凝聚了行业内优秀 的技术、营销和管理团队。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 未发生重大变化 固定资产 未发生重大变化 无形资产 未发生重大变化 在建工程 未发生重大变化 其他流动资产 报告期末，其他流动资产从期初的 124,519.33 元增加至 300,000,000.00 元，增幅 240,826.45% ，主要因为：经 2016 年年度股东大会审议通过，公司用 3 亿元暂时闲 置的募集资金购买了金融机构发行的期限在 12 个月内的保本型理财产品。 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 1、技术优势 公司是兽药行业的高新技术企业，先后被认定为“福建省技术创新工程创新型企业”、“福建省战略 性新兴产业骨干企业”、 “博士后创新实践基地”、“福建省科技型企业”、“农业产业化省级重点龙 头企业”等。 公司设立了技术中心，先后与华中农业大学、福建师范大学等科研院所开展了合作研究。技术中心于 2012年被评为“福建省微生物发酵利用企业工程技术研究中心”、“省级企业技术中心”。2016年，公司 被福建省知识产权局评为“福建省知识产权优势企业”。公司主持研发的“亚甲基水杨酸杆菌肽预混剂生 产研究及产业化”项目荣获2013年度中国畜牧饲料行业“十大科技进步奖”，公司副总经理李俊辉参与的 “功能性高分子聚氨基酸生物制备关键技术与产业化应用”荣获2014年度国家技术发明奖二等奖。另外， “杆菌肽锌原料药生产技术研究”项目获得南平市科学技术进步奖三等奖，专利“亚甲基双水杨酸的制备 方法”荣获2014年度南平市专利奖一等奖，专利“携带透明颤菌血红蛋白基因的地衣芽孢杆菌的菌株、构 建方法及应用”荣获中国专利优秀奖及福建省专利奖一等奖。公司子公司绿安生物曾先后获得，福建省科 学技术一等奖、国家科学技术进步奖二等奖。 目前公司已经掌握了生产工艺的核心技术，如喷雾干燥技术、湿法制粒技术、微生物发酵控制技术等。 公司生产的杆菌肽类产品、硫酸黏菌素类产品均符合中国兽药典、美国药典及欧洲药典等标准。公司较强 的技术实力不仅能提升现有生产工艺水平和产品质量，还能够根据市场需求进行产品研发。公司通过不断 的技术创新，确保了公司产品的技术领先地位。 2、质量优势 公司高度重视产品质量，严格按照兽药GMP规范等法规组织生产，建立了完整的质量控制体系，并在 实际生产过程中严格按照生产操作规范执行。公司通过不断改进生产工艺，掌握了发酵的核心技术，产品 质量稳定性较好，确保了公司在行业内的质量领先优势。公司被福建省质量技术监督局评为“2011年度福 建省质量管理先进企业”，2014年度荣获“首届南平市政府质量奖”。 公司凭借质量优势，将产品销往南美、北美、东南亚等地区，其可靠的产品质量赢得了广大客户的信 任，为公司进一步扩大销售奠定了良好的客户基础。公司产品的质量水平较高，主要产品已经通过了国内 农业部的兽药GMP管理认证，其中，亚甲基水杨酸杆菌肽通过了美国FDA现场审核，杆菌肽锌预混剂、亚甲 基水杨酸杆菌肽预混剂、硫酸黏菌素预混剂通过了澳大利亚的GMP管理认证。 3、品牌和营销优势 公司一直致力于推动品牌国际化和专业化的建设，增强“Lifecome”品牌在国际市场上的影响力。经 过多年的努力，公司产品已经在国内外市场享有一定声誉。2009年，公司获得“福建省著名商标”称号。 2015年，公司生产的杆菌肽系列产品荣获“2014年度福建名牌产品”。2016年，公司被福建省农业厅等部 门认定为“福建省第八轮（2016年-2020年）农业产业化省级重点龙头企业”。2016年，公司“lifecome” 五类商标（第3749653号）荣获“南平市知名商标”和“福建省著名商标”，“lifecome”一类商标（第 7390349号）荣获“南平市知名商标”。 公司较高的品牌知名度不仅提高了客户信任度，推动了双方合作的顺利开展，同时对于新增产品的市 场推广奠定了良好的品牌基础，保障了国内外营销网络建设和扩展。目前，公司已与硕腾（全球知名的动 物保健公司）、M.cassab（巴西主要的兽药贸易商，公司亚甲基水杨酸杆菌肽预混剂产品巴西地区的独家 代理商）、大北农集团（国内大型饲料生产上市公司）、成都思来等客户建立了稳定的合作关系。 4、稳定、专业、国际化的管理和技术团队 公司坚持以人为本理念，形成了适应自身发展的人才管理机制，重视对管理人才和技术人才的发掘和 培养，在公司发展的历程中逐渐形成了专业的管理和技术团队。同时，公司还聘请了湖北大学陈守文教授 担任首席科学家，以提升技术团队的专业化水平。 公司实际控制人赖潭平先生从事兽药行业近30年，并且一直专注于兽药行业的研究和发展。公司高级 管理层、核心技术人员在本行业的平均工作年限超过10年，具有丰富的从业经验，熟悉兽药企业的运营模 式，并对本行业的发展规律有着深刻的理解和认识，对公司的发展成长起着较大的促进作用。公司管理层 和技术团队稳定，未发生重要人员离职的情形，为公司未来持续快速发展提供了有利的人才保障。 报告期内，公司的核心竞争力未发生重大变化。 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 1、经营业绩方面 报告期内，国内外市场整体平稳，其中，硫酸黏菌素类产品受国内法规政策变化的影响，处在由“兽 药添字”转为“兽药字”的过渡期，市场存在一定波动。公司2017年上半年实现营业总收入186,264,618.64 元，比上年同期下降16.70%，主要原因是本年度公司大客户采购计划实施的较为均衡，而去年其采购主要 集中在上半年完成；实现归属于上市公司股东的净利润46,756,439.22元，比上年同期下降22.55%，主要 是因为较上年同期营业收入下降以及财务费用上升所致；受主要原材料豆粕价格上涨等因素影响，公司 2017年上半年整体毛利率为42.97%，较上年同期减少1.13个点。 2、经营管理方面 报告期内，公司董事会和管理层一直在不懈努力，积极发展主业并探索更加多元化的发展道路，未来 公司将以产品战略为核心，以区域战略和人才战略为支撑，谋求公司新的业绩增长点，实现公司的可持续 发展。 （1）产品战略 内生增长方面，公司将紧跟国内外兽药法规变化及行业发展趋势，进一步加强对杆菌肽类等现有品种 的研发和改进，进一步扩大杆菌肽类产品的市场占有率和行业领先优势，通过募投项目的建设，提升生产 能力及研发能力，满足未来的市场需求。同时，为丰富产品结构，提高抗市场风险能力，公司将重点开发 “安全、高效、低/无残留、畜禽专用”等绿色健康的兽药产品。外延发展方面，公司在遵守法律法规的 前提下，将积极利用好资本市场的融资平台，围绕现有业务相关行业或上下游行业在合适的时机开展融资 或者产业并购等，并及时履行信息披露义务。 （2）区域战略 报告期内，公司实现外销收入127,004,975.30元，占总收入比重为68.19%，公司的业务仍呈现“外向 型”特征。其中，北美地区销售收入占外销收入比重为30%左右，是公司外销收入第一大来源地。公司目 前已与Pharmgate签署有关亚甲基双水杨酸杆菌肽产品独家供应长达8年的合作协议，双方约定待 Pharmgate获得FDA批准之后，由公司向其独家供应该产品，从而使得亚甲基双水杨酸杆菌肽产品真正打入 美国终端市场。目前，该产品有关的FDA注册正在有序进展之中。美国FDA行业指南#213号限制了部分兽药 的使用，而杆菌肽锌以及亚甲基水杨酸杆菌肽均被列为允许使用的发酵类抗菌兽药，因此，美国终端市场 将成为公司未来新的业绩增长点。南美市场方面，公司也将进一步做深做透，巩固现有客户和市场，加深 与大客户的合作，拓展新客户，目前公司已在巴西当地聘用了技术专家负责大客户维护与新客户开发工作。 报告期内，公司向“一带一路”国家出口销售额占外销收入比重为25%左右，仅次于北美地区。公司 将通过积极实施“销售人员本土化”或“设立分支机构”等方式加强“一带一路”国家的销售推广以及技 术服务。未来，公司将抓住我国“一带一路”政策的良好发展机遇，扩大对外开放，积极参加国内外展会， 积极实施“走出去”战略，进一步提高公司产品在“一带一路”国家的市场占有率，为“一带一路”国家 发展“绿色、高效、安全、健康”的畜牧养殖业做出贡献。 内销方面，公司将利用好MDAB产品国内定位于高端产品的形象与市场地位，通过独家销售的模式进一 步提高该产品的国内市场销售额，同时，加大对新兽药亚甲基水杨酸杆菌肽以及亚甲基水杨酸杆菌肽可溶 性粉的推广力度，在新药保护期内，尽快形成自身的竞争优势。针对内销的其他产品，要积极响应市场需 求的变化，从生产、研发以及销售策略上全方位调整适应。 （3）人才战略 进一步加快落实研发、营销等重点部门的人才招聘工作，持续完善人才培养机制，加快人才梯队建设， 同时，实施更加有效的人才引进措施，充分调动研发人员积极性，为实现公司持续成长与健康发展储备人 才力量。抓紧募投项目之一扩建技术中心的实施，以外部引进以及内部培养相结合的方式完善人才储备， 在现有省级企业技术中心的基础上争创国家级企业技术中心，推动公司创新能力不断向前发展。 3、募集资金使用及管理方面 截至报告期末，募集资金使用进度为：（1）2,400吨/年活性杆菌肽系列产品扩建项目的可行性研究 报告系于2014年编制，目前可研实施的细化工作正在进行中；（2）技术中心扩建项目于 2017 年5月16日 举行了开工仪式，正式开工建设；（3）补充流动资金项目已经实施完毕。 报告期内，公司严格按照中国证监会和深交所的相关规定，在保证公司的正常运营、募集资金投资项 目正常开展的前提下，为提高闲置募集资金的使用效率，实现公司和股东利益的最大化，公司使用3亿元 的闲置募集资金购买了金融机构发行的安全性高、流动性好、具有保本承诺、期限不超过十二个月的理财 产品，上述事项已经公司第二届董事会第九次会议和2016年度股东大会审议通过（详见公司2017-009号第 二届董事会会第九次会议决议公告和2017-017号2016年年度股东大会决议公告）。 4、公司治理及股东回报方面 报告期内，公司召开了两次董事会、两次监事会及两次股东大会。同时，公司还制订了《董事、监事、 高级管理人员持有和买卖本公司股票管理制度》，强化了公司对董事、监事和高级管理人员所持本公司股 份及其变动的管理。 2017年6月29日，公司依据2016年度股东大会通过的2016年年度权益分派方案，以公司现有总股本 120,000,000股为基数，向全体股东每10股派2.50元现金（含税），共计派发3,000万元现金股利，实施完 成了公司自5月份上市以来的第一次利润分配。 二、主营业务分析 概述 是否与经营情况讨论与分析中的概述披露相同 √ 是 □ 否 参见 “ 经营情况讨论与分析 ” 中的 “ 一、概述 ” 相关内容。 主 要财务数据同比变动情况 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 变动原因 营业收入 186,264,618.64 223,608,102.20 - 16.70% 营业成本 106,232,235.79 124,996,471.83 - 15.01% 销售费用 9,454,694.03 11,072,459.10 - 14.61% 管理费用 13,258,948.57 14,802,957.29 - 10.43% 财务费用 1,764,185.99 1,016,454.24 73.56% 主要因为 本期汇率变化 趋势与上期不同 所得税费用 7,826,555.60 11,020,056.27 - 28.98% 研发投入 6,944,325.86 7,549,294.55 - 8.01% 经营活动产生的现金流 量净额 41,723,226.05 73,713,096.55 - 43.40% 主要因为本期营业收入 减少 投资活动产生的现金流 量净额 - 308,049,264.01 - 12,115,885.91 2,442.52% 主要因为本期用闲置募 集资金购买理财产品 筹资活动产生的现金流 量净额 307,677,583.09 - 60,351,430.64 609.81% 主要因为本期公司首发 上市募集资金 现金及现金等价物净增 加额 41,351,545.13 1,245,780.00 3,219.33% 主要因为本期公司首发 上市募集资金 公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动 □ 适用 √ 不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。 营业收入构成 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 186,264,618.64 100% 223,608,102.20 100% - 16.70% 分行业 兽药 174,673,960.85 93.78% 215,153,301.31 96.22% - 18.81% 食品添加剂 3,126,691.75 1.68% 1,796,667.28 0.80% 74.03% 生物农药 7,593,740.60 4.08% 5,540,573.00 2.48% 37.06% 饲料添加剂 239,578.31 0.13% 32,171.12 0.01% 644.70% 其他 630,647.13 0.34% 1,085,389.49 0.49% - 41.90% 分产品 杆菌肽类产品 169,083,849.49 90.78% 198,491,986.71 88.77% - 14.82% 硫酸黏菌素类产品 5,590,111.36 3.00% 16,661,314.60 7.45% - 66.45% 食品添加剂 3,126,691.75 1.68% 1,796,667.28 0.80% 74.03% 生物农药 7,593,740.60 4.08% 5,540,573.00 2.48% 37.06% 饲料添加剂 239,578.31 0.13% 32,171.12 0.01% 644.70% 其他 630,647.13 0.34% 1,085,389.49 0.49% - 41.90% 分地区 国内 59,259,643.34 31.81% 63,001,707.86 28.18% - 5.94% 国外 127,004,975.30 68.19% 160,606,394.34 71.82% - 20.92% 占公司营业收入或营业利润 10% 以上的行业、产品或地区情况 √ 适 用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 兽药 174,673,960.85 98,043,205.45 43.87% - 18.81% - 18.59% - 0.15% 分产品 杆菌肽类产品 169,083,849.49 92,502,530.13 45.29% - 14.82% - 10.49% - 2.64% 分地区 国内 59,259,643.34 38,494,944.27 35.04% - 5.94% - 6.97% 0.72% 国外 127,004,975.30 67,737,291.52 46.67% - 20.92% - 18.99% - 1.27% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 期按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 公司是否需要遵守装修装饰业的披露要求 否 相关数据同比发生变动 30% 以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 硫酸黏菌素类产品受国内法规政策变化的影响，处在由“兽药添字”转为“兽药字”的过渡期，报告期市场存在一定波 动。食品添加剂、生物农药以及饲料添加剂本期受市场需求影响以及加大推广力度，销售有所增加。 三、非主营业务分析 □ 适用 √ 不适用 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 本报告期末 上年同期末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金 56,970,821.87 8.04% 9,113,190.62 2.36% 5.68% 应收账款 60,260,940.60 8.50% 58,904,584.13 15.25% - 6.75% 存货 28,402,286.10 4.01% 30,298,954.32 7.85% - 3.84% 固定资产 201,758,545.90 28.46% 220,236,476.41 57.03% - 28.57% 办公楼转固及折旧 在建工程 1,496,927.26 0.21% 6,157,065.89 1.59% - 1.38% 长期借款 2,229,353.56 0.31% 9,173,602.03 2.38% - 2.07% 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况 项目 期末账面价值 受限原因 货币资金 647,113.98 关税保函保证金及武汉绿康购房抵 押贷款保证金 固定资产 46,192,115.62 银行授信贷款房产及土地抵押 无形资产 4,871,346.84 银行授信贷款房产及土地抵押 其他非流动资产 19,682,250.00 预付武汉绿康购房款 合计 71,392,826.44 -- 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 300,000,000.00 0.00 100.00% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目名称 投 资 是 否 投资 项目 本报告期投入金 额 截至报告期末累 计实际投入金额 资 金 项 目 预计收益 截止报 告期末 未达 到计 披露 日期 披露索引（如有） 方 式 为 固 定 资 产 投 资 涉及 行业 来 源 进 度 累计实 现的收 益 划进 度和 预计 收益 的原 因 （如 有） 兴业证券 兴融 2017 - 33 号 其 他 否 金融 机构 现金 理财 产品 200,000,000.00 200,000,000.00 募 集 资 金 10,143,561.64 到期 还本 付息 2017 年 06 月 22 日 2017 - 019 绿康生 化 - 关于使用闲 置募集资金进行 现金管理的进展 公告（一） 兴业证券 兴融 2017 - 35 号 其 他 否 金融 机构 现金 理财 产品 70,000,000.00 70,000,000.00 募 集 资 金 1,780,109.59 到期 还本 付息 2017 年 06 月 22 日 2017 - 019 绿康生 化 - 关于使用闲 置募集资金进行 现金管理的进展 公告（一） 农行金钥 匙 . 本利 丰 其 他 否 金融 机构 现金 理财 产品 30,000,000.00 30,000,000.00 募 集 资 金 412,315.07 到期 还本 付息 2017 年 06 月 22 日 2017 - 020 绿康生 化 - 关于使用闲 置募集资金进行 现金管理的进展 公告（二） 合计 -- -- -- 300,000,000.00 300,000,000.00 -- -- 12,335,986.30 0.00 -- -- -- 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、证券投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在证券投资。 6、衍生品投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在衍生品投资。 7、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集资金总额 36,815.23 报告期投入募集资金总额 5,000 已累计投入募集资金总额 5,000 募集资金总体使用情况说明 1. 经中国证券监督管理委员会《关于核准绿康生化股份有限公司首次公开发行股票的批复》（证监许可【 2017 】 473 号） 核准并经深圳证券交易所《关于绿康生化股份有限公司人民币普通股股票上市的通知》（深证上【 2017 】 274 号）同意， 绿康生化首次公开发行的人民币普通股股票 3,000 万股已于 2017 年 5 月 3 日在深圳证券交易 所中小板上市。募集资 金总额为 45,600.00 万元，扣除发行费用后实际募集资金净额为 36,815.23 万元。 2. 报告期，公司投入募集资金总额 5,000.00 万元补充流动资金，截至 2017 年 6 月 30 日，已累计投入募集资金总额 5,000.00 万元。 3. 截至 2017 年 6 月 30 日，尚未使用的募集资金余额合计为 32,624.79 万元。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项 目和超募资 金投向 是否已变 更项目 ( 含部分 变更 ) 募集资金承诺 投资总额 调整后投资 总额 (1) 本 报告 期投入 金额 截至期末 累计投入 金额 (2) 截至期末投资 进度 (3) ＝ (2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报 告期 实现 的效 益 是否 达到 预计 效益 项目可 行性是 否发生 重大变 化 承诺投资项目 2,400 吨 / 年 活性杆菌肽 系列产品扩 建项目 否 24,091.91 24,091.91 0 0 0.00% 2019 年 12 月 31 日 不适 用 否 技术中心扩 建项目 否 7,725.78 7,725.78 0 0 0.00% 2020 年 05 月 31 日 不适 用 否 补充流动资 金 否 5,000 5,000 5,000 5,000 100.00% 不适 用 否 承诺投资项 目小计 -- 36,817.69 36,817.69 5,000 5,000 -- -- -- -- 超募资金投向 无 合计 -- 36,817.69 36,817.69 5,000 5,000 -- -- 0 -- -- 未达到计划 进度或预计 收益的情况 和原因（分具 体项目） 不适用 项目可行性 发生重大变 化的情况说 明 不适用 超募资金的 金额、用途及 使用进展情 况 不适用 募集资金投 资项目实施 地点变更情 况 不适用 募集资金投 资项目实施 方式调整情 况 不适用 募集资金投 资项目先期 投入及置换 情况 不适用 用闲置募集 资金暂时补 充流动资金 情况 不适用 项目实施出 现募集资金 结余的金额 及原因 不适用 尚未使用的 募集资金用 途及去向 1 ．公司第二届董事会第九次会议和 2016 年度股东大会审议通过了《关于使用闲置募集资金进行现金管理的 议案》，同意公司使用额度不超过叁亿元人民币的闲置募集资金用于现金管理，即购买金融机构发行的安全性 高、流动性好、具有保本承诺、期限不超过十二个月的投 资产品，有效期自公司 2016 年度股东大会审议通过 之日起 12 个月，额度在有效期内可循环滚动使用。根据上述决议，公司于 2017 年 6 月 21 日与兴业证券股份 有限公司、中国农业银行股份有限公司浦城县支行签订了理财产品合同，合计利用 3 亿元闲置募集资金进行 了现金管理，详见公司于 2017 年 6 月 22 日披露的 2017 - 019 号和 2017 - 020 号公告。 2 ．截至 2017 年 6 月 30 日，除上述进行现金管理的募集资金外，剩余尚未使用的募集资金余额 2,624.79 万 元（含利息净收入 18.56 万元以及尚未支付的发行费用 791.00 万元）均存放在公司银行募集资金专户中。 募集资金使 用及披露中 存在的问题 或其他情况 无 （3）募集资金变更项目情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在募集资金变更项目情况。 （4）募集资金项目情况 募集资金项目概述 披露日期 披露索引 8、非募集资金投资的重大项目情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无非募集资金投资的重大项目。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达 10% 以上的参股公司情况 单位：元 公司名 称 公司类 型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 绿安生 物 子公司 生物农药 10,200,000.00 21,210,218.58 16,703,526.16 7,597,867.83 1,132,718.83 743,798.08 武汉绿 康 子公司 微生物技术研 发 12,000,000.00 23,494,457.18 9,250,683.62 57,400.00 - 219,578.14 - 218,634.74 报告期内取得和处置子公司的情况 □ 适用 √ 不适用 主要控股参股公司情况说明 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、对2017年1-9月经营业绩的预计 2017 年 1 - 9 月预计的经营业绩情况：归属于上市公司股东的净利润为正值且不属于扭亏为盈的情形 归属于上市公司股东的净利润为正值且不属于扭亏为盈的情形 2017 年 1 - 9 月归属于上市公司股东的净利润变 动幅度 - 12.10% 至 - 8.33% 2017 年 1 - 9 月归属于上市公司股东的净利润变 动区间（万元） 7,000 至 7,300 2016 年 1 - 9 月归属于上市公司股东的净利润（万 元） 7,963.71 业绩变动的原因说明 大客户采购均衡性及人民币兑美元汇率原因 十、公司面临的风险和应对措施 1、产业政策变化的风险 目前各国政府和地区对于药物饲料添加剂的使用存在差异。欧盟允许在兽医的指导之下将药物饲料添 加剂作为动物治疗药品使用，用于治疗和预防动物疾病。美国政府的立场是在确保人类安全不受影响的前 提下，允许在食品动物中安全地使用药物饲料添加剂。美国FDA目前仍然批准几十种饲料添加剂的使用， 其中包括杆菌肽锌预混剂和亚甲基水杨酸杆菌肽预混剂。截至目前，我国兽药管理部门规定除人兽共用或 易产生耐药性的抗菌药物不得在动物上做饲料添加剂使用之外，同意并批准药物饲料添加剂的使用，其中 包括杆菌肽锌预混剂和亚甲基水杨酸杆菌肽预混剂等。未来各国政府或地区对药物饲料添加剂的监管政策 若发生变化，将会对公司生产经营产生影响。 公司管理层将时刻关注产业政策变化，积极采取应对措施以控制和降低生产经营风险，同时坚持以产 品战略为核心，以区域战略和人才战略为支撑，积极开拓公司发展新空间。 2、环保风险 兽药行业属于国家环保部门规定的重污染行业，兽药企业在生产经营过程中面临着“三废”排放和环 境综合治理压力。随着国家和社会对环境保护要求的日益重视以及新的《环境保护法》正式实施，兽药企 业生产经营面临巨大环保压力，兽药行业可能因环保问题而面临格局调整。 公司将严格遵守相关环保法律法规，加大环保投入，注重日常环保监管，进一步提升环境综合治理能 力以应对面临的环保风险。 3、募投项目实施和收益性风险 本次发行募集资金投资项目是围绕公司目前主营业务，但是项目可行性分析是基于当时编制时的市场 环境、技术基础和竞争优势等因素做出，公司仍面临着未来市场环境变化、管理水平与生产能力不适应等 不确定因素，并可能会对项目建设进度、实际收益产生一定的影响，存在无法达到公司预期盈利水平的风 险。 本次公开发行募集资金到位后，公司严格按照法律法规的规定，确保募集资金专户储存、专项使用， 努力提高募集资金的使用效率。在宏观经济环境、产业政策、行业发展状况、产品市场情况等方面没有发 生重大变化的情况下，公司将结合当前的市场环境以及公司的发展战略等因素进一步细化可研的实施，努 力加快募投项目的投资进度，争取早日实现项目预期效益。 4、汇率波动风险 公司产品在多个国家和地区销售，产品出口主要以美元进行报价和结算，人民币对美元汇率的波动将 对公司经营业绩造成一定影响。随着人民币国际化进程的逐步推进，人民币对美元浮动区间不断扩大，汇 率的波动将会带来风险，汇兑损失（收益）将影响公司经营业绩，而人民币升值将会降低公司出口产品的 价格竞争力，削弱公司在国际市场上的价格优势和竞争能力。 公司采取以下措施积极应对汇率波动风险：（1）在签订商务合同时，充分考虑汇率波动因素，合理 定价；（2）签订合同时向境外客户力推跨境人民币结算；（3）在人民币升值时期，采用银行远期结汇工 具，锁定汇率；（4）对于外贸远期销售合同，运用银行金融工具进行贸易融资，比如出口押汇、应收账 款质押；（5）商务谈判时，尽量缩短应收账款期限等。 5、技术研发风险 兽药产品的技术含量较高，对企业研发机构的人员、设备均存在较高的要求。兽药研发具有技术难度 大、研发周期长等特点，对温度、湿度、发酵环境、发酵菌种等方面均存在较高的要求，企业必须拥有长 期的工艺改进经验和丰富的技术研发经验。 公司技术实力较强，已经掌握了杆菌肽类产品的核心技术，如喷雾干燥技术、湿法制粒技术、微生物 发酵控制技术以及菌种选育技术等。公司产品的技术水平具有行业领先优势。公司未来将以产品战略为核 心，开发出更多满足市场需求的兽药新产品，丰富产品结构，提升抗风险能力。 第五节 重要事项 一、报告期内召开的年度股东大会和临时股东大会的有关情况 1、本报告期股东大会情况 会议届次 会议类型 投资者参与 比例 召开日期 披露日期 披露索引 2017 年第一次临时 股东大会 临时股东 大会 100.00% 2017 年 02 月 25 日 公司上市前股东大会 2016 年度股东大会 年度股东 大会 75.02% 2017 年 06 月 16 日 2017 年 06 月 17 日 公告编号： 2017 - 017 绿康生化 - 2016 年年度股 东大会决议公告 2、表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会 □ 适用 √ 不适用 二、本报告期利润分配或资本公积金转增股本预案 □ 适用 √ 不适用 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 三、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及 截至报告期末超期未履行完毕的承诺事项 √ 适用 □ 不适用 承诺事由 承诺方 承诺类型 承诺内容 承诺 时间 承诺期 限 履 行 情 况 股改承诺 无 无 无 无 无 收购报告 书或权益 变动报告 书中所作 承诺 无 无 无 无 无 资产重组 时所作承 诺 无 无 无 无 无 首次公开 发行或再 融资时所 作承诺 公司控股股东上 海康怡、实际控制 人赖潭平 公司股东股份 流通限制、自愿 锁定股份及持 股意向的承诺 于公司股票在证券交易所上市交易之日起三十六个月内， 不转让或者委托他人管理本公司 / 本人直接或间接持有的 公司股份，也不由公司回购本公司 / 本人直接或间接持有的 公司股份；若本公司在前述锁定期满后两年内减持所持股 份，减持价格将不低于公司 首次公开发行股票时的价格， 每年减持股份将不超过本公司直接或间接持有公司股份总 数的百分之二十五，且不导致公司实际控制人发生变更； 公司上市后六个月内，若公司股票连续二十个交易日的收 盘价均低于发行价，或者上市后六个月期末收盘价低于发 行价，本公司持有公司股票的锁定期限在前述锁定期的基 础上自动延长六个月。 2017 年 05 月 03 日 上市后 三十六 个月内 严 格 履 行 中 公司主要股东合 力亚洲及其控股 股东洪祖星 公司股东股份 流通限制、自愿 锁定股份及持 股意向的承诺 公司股票在证券交易所上市交易之日起三十六个月内，不 转让或者委托 他人管理本公司 / 本人直接或间接持有的公 司股份，也不由公司回购本公司 / 本人直接或间接持有的公 司股份；若本公司在前述锁定期满后两年内减持所持股份， 减持价格将不低于公司首次公开发行股票时的价格，每年 减持股份将不超过本公司直接或间接持有公司股份总数的 百分之二十五；公司上市后六个月内，若公司股票连续二 十个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后六个月期 末收盘价低于发行价，本公司持有公司股票的锁定期限在 前述锁定期的基础上自动延长六个月。 2017 年 05 月 03 日 上市后 三十六 个月内 严 格 履 行 中 公司股东上海康 闽、梦笔投 资 （未完）  |