[中报]东方成长收益平衡混合：2017年半年度报告
东方成长收益平衡混合型证券投资基金 2017年半年度报告 2017年 6月 30日 基金管理人：东方基金管理有限责任公司 基金托管人：中国邮政储蓄银行股份有限公司 送出日期：二〇一七年八月二十四日 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 §1重要提示及目录 1.1重要提示 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏， 并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国邮政储蓄银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2017年 8月 22日复核 了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导 性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本 基金的招募说明书。 本基金由东方保本混合型开放式证券投资基金（以下简称“东方保本”）转型而来，东方保本 的保本周期为三年，于 2014年 5月 5日起进入第二个保本周期，并于 2017年 5月 5日到期。因 未能符合保本基金存续条件，东方保本按照基金合同的约定转型为非保本的混合型基金，即“东 方成长收益平衡混合型证券投资基金”。基金托管人及基金登记机构保持不变，基金代码沿用东 方保本的基金代码“400013”。转型后基金的投资目标、投资范围、投资策略、投资比例、业绩 比较基准、估值方法、基金费率等相关内容按照《东方成长收益平衡混合型证券投资基金基金合 同》的相关约定进行运作。上述转型事项已按照法律法规的规定及基金合同的约定履行相应程序， 详见 2017年 4月 20日、2017年 4月 21日及 2017年 4月 27日在公司官网发布的相关公告。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2017年 1月 1日起至 6月 30日止。其中，自 2017年 5月 5日（含）起至 2017 年 5月 10日（含）止为东方保本混合型开放式证券投资基金保本周期到期期间，并自 2017年 5 月 11日起，东方保本混合型开放式证券投资基金正式转型为东方成长收益平衡混合型证券投资基 金。本报告按基金转型前后的两个报告期进行编制。其中，基金转型前的报告期间为 2017年 01 月 01日起至 2017年 5月 10日止，基金转型后的报告期为 2017年 5月 11日起至 2017年 6月 30 日。 第 2页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 1.2目录 §1重要提示及目录 ....................................................................................................................................2 1.1重要提示 .......................................................................................................................................2 1.2目录 ...............................................................................................................................................3 §2基金简介 ................................................................................................................................................6 2.1基金基本情况（转型后） ............................................................................................................6 2.1基金基本情况（转型前） ............................................................................................................6 2.2基金产品说明（转型后） ............................................................................................................6 2.2基金产品说明（转型前） ............................................................................................................7 2.3基金管理人和基金托管人 ............................................................................................................7 2.4信息披露方式 ...............................................................................................................................8 2.5其他相关资料 ...............................................................................................................................8 §3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 ................................................................................9 3.1主要会计数据和财务指标 ............................................................................................................9 3.2基金净值表现（转型后） ..........................................................................................................10 3.2基金净值表现（转型前） ..........................................................................................................11 §4管理人报告 ..........................................................................................................................................13 4.1基金管理人及基金经理情况 ......................................................................................................13 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 .............................................................18 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 ......................................................................... 18 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 .........................................................19 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 .........................................................20 4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 ..................................................................... 21 4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 ......................................................................... 22 4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 .................................22 §5托管人报告 ..........................................................................................................................................23 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 ..............................................................................23 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 .........23 5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 .............................23 §6半年度财务会计报告（未经审计）（转型后） ................................................................................24 6.1资产负债表（转型后） ..............................................................................................................24 6.2利润表 .........................................................................................................................................25 6.3所有者权益（基金净值）变动表 ..............................................................................................26 6.4报表附注 .....................................................................................................................................27 §6半年度财务会计报告（未经审计）（转型前） ................................................................................50 6.1资产负债表（转型前） ..............................................................................................................50 6.2利润表 .........................................................................................................................................51 6.3所有者权益（基金净值）变动表 ..............................................................................................52 6.4报表附注 .....................................................................................................................................53 §7投资组合报告（转型后） ...................................................................................................................71 7.1期末基金资产组合情况 ..............................................................................................................71 7.2期末按行业分类的股票投资组合 ..............................................................................................71 7.3报告期内股票投资组合的重大变动 ..........................................................................................72 7.4期末按债券品种分类的债券投资组合 ......................................................................................74 第 3页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 7.5期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 .............................74 7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .................75 7.7报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .................75 7.8期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 .............................75 7.9报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ..................................................................... 75 7.10报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ...................................................................75 7.11投资组合报告附注 ....................................................................................................................75 §7投资组合报告（转型前） ...................................................................................................................77 7.1期末基金资产组合情况 ..............................................................................................................77 7.2期末按行业分类的股票投资组合 ..............................................................................................77 7.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 .................................77 7.4报告期内股票投资组合的重大变动 ..........................................................................................77 7.5期末按债券品种分类的债券投资组合 ......................................................................................79 7.6期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 .............................79 7.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 .................79 7.8报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 .................79 7.9期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细 .............................79 7.10报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 ...................................................................79 7.11报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 ....................................................................79 7.12投资组合报告附注 ....................................................................................................................80 §8基金份额持有人信息（转型后） .......................................................................................................81 8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构 ..................................................................................81 8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ..................................................................... 81 8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 .................................81 §8基金份额持有人信息（转型前） .......................................................................................................82 8.1期末基金份额持有人户数及持有人结构 ..................................................................................82 8.2期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 ..................................................................... 82 8.3期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况 .................................82 §9开放式基金份额变动 (转型后 )..........................................................................................................83 §9开放式基金份额变动 (转型前 )..........................................................................................................84 §10重大事件揭示 ....................................................................................................................................85 10.1基金份额持有人大会决议 ........................................................................................................85 10.2基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动 .......................................85 10.3涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 ...........................................................85 10.4基金投资策略的改变 ................................................................................................................85 10.5为基金进行审计的会计师事务所情况 ....................................................................................85 10.6管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 ...................................................85 10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况（转型后） ...........................................................85 10.7基金租用证券公司交易单元的有关情况（转型前） ...........................................................86 10.9其他重大事件（转型后） ........................................................................................................87 10.9其他重大事件（转型前） ........................................................................................................88 §11影响投资者决策的其他重要信息 .....................................................................................................91 11.1报告期内单一投资者持有基金份额比例达到或超过 20%的情况 .......................................91 §12备查文件目录 ....................................................................................................................................92 12.1备查文件目录 ............................................................................................................................92 第 4页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 12.2存放地点 ...................................................................................................................................92 12.3查阅方式 ...................................................................................................................................92 第 5页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 §2基金简介 2.1基金基本情况（转型后） 基金名称东方成长收益平衡混合型证券投资基金 基金简称东方成长收益平衡 基金主代码 400013 前端交易代码 400013 基金运作方式契约型开放式 基金合同生效日2017年 5月 11日 基金管理人东方基金管理有限责任公司 基金托管人中国邮政储蓄银行股份有限公司 报告期末基金份额总额228,197,637.53份 基金合同存续期不定期 2.1基金基本情况（转型前） 基金名称东方保本混合型开放式证券投资基金 基金简称东方保本混合 基金主代码 400013 基金运作方式契约型开放式 基金合同生效日2011年 4月 14日 基金管理人东方基金管理有限责任公司 基金托管人中国邮政储蓄银行股份有限公司 报告期末基金份额总额230,532,403.63份 基金合同存续期不定期 2.2基金产品说明（转型后） 投资目标力争在股票、债券、现金等大类资产的适度平衡配置 下，有效控制投资组合的风险，追求长期资本增值和 稳定收益。 投资策略本基金将充分发挥基金管理人的研究优势，将严谨、 规范化的选股方法与积极主动的投资风格相结合，在 分析和判断宏观经济周期和市场环境变化趋势的基础 上，动态调整投资组合比例，自上而下灵活配置资产； 通过把握和判断行业发展趋势及行业景气程度变化， 挖掘预期具有良好增长前景的优势行业；结合定量筛 选与定性分析，精选个股，以谋求超额收益。 业绩比较基准沪深 300相对成长指数收益率 ×55%+中证全债指数收 益率 ×45%。 风险收益特征本基金属于混合型基金，为证券投资基金中的风险适 中品种。长期平均的风险和预期收益低于股票型基金， 高于债券型基金和货币市场基金。 第 6页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 2.2基金产品说明（转型前） 投资目标本基金通过保本资产与收益资产的动态配置和有效的 组合管理，在保本周期到期时，为保本周期内认购并 持有到期的基金份额提供保本金额安全保证的基础 上，力求基金资产的稳定增值。 投资策略在大类资产配置方面，本基金运用 CPPI固定比例投资 组合保险机制，来动态分配基金资产在收益资产和保 本资产上的投资比例。 在保本资产投资方面，以追求本金安全为目的。即通 过持有相当数量的剩余期限小于或等于保本周期的债 券等低风险固定收益类证券，并规避利率、再投资等 风险，以确保保本资产的稳定收益。 在收益资产投资方面，以追求收益为目的。即采用积 极投资方式，把握市场时机、挖掘市场热点，精选个 股，获取稳定的资本增值。 业绩比较基准本基金以三年期银行定期存款税后收益率作为本基金 的业绩比较基准。 本基金为保本混合型基金产品，力争在保本周期到期 日保障保本金额的安全。在目前国内金融市场环境下， 银行定期存款可以近似理解为保本定息产品。本基金 以三年期银行定期存款税后收益率作为业绩比较基 准，能够帮助投资者界定本基金的风险收益特征，并 反映投资目标。 如果今后法律法规发生变化，或者有更权威的、更能 为市场普遍接受的业绩比较基准推出，或者是市场上 出现更加适合用于本基金的业绩基准的指数时，本基 金管理人可以在与托管人协商一致，报中国证监会备 案后变更业绩比较基准并及时公告 ,不需要召开基金 份额持有人大会。 风险收益特征本基金是保本混合型的基金产品，属于证券投资基金 中的低风险品种。 2.3基金管理人和基金托管人 项目基金管理人基金托管人 名称 东方基金管理有限责任公司 中国邮政储蓄银行股份 有限公司 信息披露负责 人 姓名李景岩田东辉 联系电话 010-66295888 010-68858113 电子邮箱 xxpl@orient-fund.com tiandonghui@psbc.com 客户服务电话010-66578578或 400-628-5888 95580 传真 010-66578700 010-68858120 第 7页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 注册地址北京市西城区锦什坊街 28号 1-4 层 北京市西城区金融大街 3 号 办公地址北京市西城区锦什坊街 28号 1-4 层 北京市西城区金融大街 3 号 A座 邮政编码 100033 100808 法定代表人崔伟李国华 2.4信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》 登载基金年度报告正文的管理人互联网网址 http://www.orient-fund.com或 http://www.df5888.com 基金年度报告备置地点本基金管理人及本基金托管人住所 2.5其他相关资料 项目名称办公地址 会计师事务所 kuaiJiShiShiWuSuoMingCheng kuaiJiShiShiWuSuoBanGongDiZhi 注册登记机构东方基金管理有限责任公司北京市西城区锦什坊街 28号 1-4层 第 8页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 §3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况 3.1主要会计数据和财务指标 转型后 金额单位：人民币元 3.1.1期间数据和指标2017年 5月 11日 (基金合同生效日 )至 2017年 6月 30日 本期已实现收益 2,446,882.30 本期利润 3,028,214.36 加权平均基金份额本期利润 0.0132 本期加权平均净值利润率 1.13% 本期基金份额净值增长率 1.11% 3.1.2期末数据和指标2017年 6月 30日 期末可供分配利润 46,446,137.60 期末可供分配基金份额利润 0.2035 期末基金资产净值 268,997,022.45 期末基金份额净值 1.179 3.1.3累计期末指标2017年 6月 30日 基金份额累计净值增长率 1.11% 注：①本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益） 扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 ②期末可供分配利润：如果期末未分配利润的未实现部分为正数,则期末可供分配利润的金额 为期末未分配利润的已实现部分,如果期末未分配利润的未实现部分为负数,则期末可供分配利润 的金额为期末未分配利润（已实现部分扣除未实现部分）。 ③本基金所述业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平 要低于所列数字。 转型前 金额单位：人民币元 3.1.1期间数据和指标2017年 1月 1日至 2017年 5月 10日 本期已实现收益 -7,646,721.37 本期利润 1,656,838.30 加权平均基金份额本期利润 0.0041 本期加权平均净值利润率 0.36% 本期基金份额净值增长率 0.69% 3.1.2期末数据和指标2017年 5月 10日 期末可供分配利润 44,454,963.50 期末可供分配基金份额利润 0.1928 期末基金资产净值 268,702,467.04 期末基金份额净值 1.1660 第 9页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 3.1.3累计期末指标2017年5月10日 基金份额累计净值增长率37.21% 注：①本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益） 扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 ②期末可供分配利润：如果期末未分配利润的未实现部分为正数,则期末可供分配利润的金额 为期末未分配利润的已实现部分,如果期末未分配利润的未实现部分为负数,则期末可供分配利润 的金额为期末未分配利润（已实现部分扣除未实现部分）。 ③本基金所述业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平 要低于所列数字。 3.2基金净值表现（转型后） 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值 增长率 ① 份额净值 增长率标 准差 ② 业绩比较 基准收益 率 ③ 业绩比较基 准收益率标 准差 ④ ①－③②－④ 过去一个月 1.11% 0.16% 3.34% 0.37% -2.23% -0.21% 过去三个月 1.11% 0.13% 5.39% 0.36% -4.28% -0.23% 过去六个月 1.11% 0.13% 5.39% 0.36% -4.28% -0.23% 过去一年 1.11% 0.13% 5.39% 0.36% -4.28% -0.23% 过去三年 1.11% 0.13% 5.39% 0.36% -4.28% -0.23% 自基金合同 生效起至今 1.11% 0.13% 5.39% 0.36% -4.28% -0.23% 第 10页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 3.2.2自基金转型以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益 率变动的比较 注：本基金于 2017年 5月 11日基金转型，截至报告期末，转型后基金合同生效不满六个月， 仍处于建仓期。 3.2基金净值表现（转型前） 3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值 增长率 ① 份额净值 增长率标 准差 ② 业绩比较 基准收益 率 ③ 业绩比较 基准收益 率标准差 ④ ①－③ 1－④ 过去三个月 0.26% 0.04% 0.30% 0.01% -0.04% 0.03% 过去六个月 0.69% 0.09% 0.98% 0.01% -0.29% 0.08% 过去一年 0.26% 0.14% 2.36% 0.01% -2.10% 0.13% 过去三年 21.81% 0.22% 9.21% 0.01% 12.60% 0.21% 自基金合同 生效起至今 37.21% 0.18% 23.70% 0.01% 13.51% 0.17% 第 11页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准 收益率变动的比较 第 12页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 §4管理人报告 4.1基金管理人及基金经理情况 4.1.1基金管理人及其管理基金的经验 本基金管理人为东方基金管理有限责任公司（以下简称“本公司”）。本公司经中国证监会“证 监基金字[2004]80号”批复批准于 2004年 6月 11日成立。截至 2017年 6月 30日，本公司注册 资本 2亿元人民币。本公司股东东北证券股份有限公司出资人民币 12800万元，占公司注册资本 的 64%；河北省国有资产控股运营有限公司出资人民币 5400万元，占公司注册资本 27%；渤海国 际信托股份有限公司出资人民币 1800万元，占公司注册资本的 9%。截至 2017年 6月 30日，本 公司管理 44只开放式证券投资基金——东方龙混合型开放式证券投资基金、东方精选混合型开放 式证券投资基金、东方金账簿货币市场证券投资基金、东方策略成长混合型开放式证券投资基金、 东方稳健回报债券型证券投资基金、东方核心动力混合型开放式证券投资基金、东方成长收益平 衡混合型开放式证券投资基金、东方增长中小盘混合型开放式证券投资基金、东方强化收益债券 型证券投资基金、东方启明量化先锋混合型证券投资基金、东方安心收益保本混合型证券投资基 金、东方利群混合型发起式证券投资基金、东方多策略灵活配置混合型证券投资基金、东方新兴 成长混合型证券投资基金、东方双债添利债券型证券投资基金、东方添益债券型证券投资基金、 东方主题精选混合型证券投资基金、东方睿鑫热点挖掘灵活配置混合型证券投资基金、东方鼎新 灵活配置混合型证券投资基金、东方惠新灵活配置混合型证券投资基金、东方永润 18个月定期开 放债券型证券投资基金、东方新策略灵活配置混合型证券投资基金、东方新思路灵活配置混合型 证券投资基金、东方新价值混合型证券投资基金、东方创新科技混合型证券投资基金、东方稳定 增利债券型证券投资基金、东方金元宝货币市场证券投资基金、东方大健康混合型证券投资基金、 东方金证通货币市场基金、东方荣家保本混合型证券投资基金、东方互联网嘉混合型证券投资基 金、东方盛世灵活配置混合型证券投资基金、东方合家保本混合型证券投资基金、东方臻馨债券 型证券投资基金、东方岳灵活配置混合型证券投资基金、东方区域发展混合型证券投资基金、东 方永兴 18个月定期开放债券型证券投资基金、东方臻享纯债债券型证券投资基金、东方永熙 18 个月定期开放债券型证券投资基金、东方民丰回报赢安定期开放混合型证券投资基金、东方周期 优选灵活配置混合型证券投资基金、东方价值挖掘灵活配置混合型证券投资基金、东方支柱产业 灵活配置混合型证券投资基金、东方臻悦纯债债券型证券投资基金。 第 13页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介（转型后） 姓名职务 任本基金的基金经理（助理）期限证券从业 年限 说明 任职日期离任日期 姚航 本基金基 金经理、 固定收益 部副总经 理、投资 决策委员 会委员 2013年 9月 25日 -13年 中国人民大学工商管 理硕士， 13年证券从 业经历。曾就职于嘉 实基金管理有限公司 运营部。 2010年 10 月加盟东方基金管理 有限责任公司，曾任 债券交易员、东方金 账簿货币市场证券投 资基金基金经理助 理、东方多策略灵活 配置混合型证券投资 基金基金经理、东方 赢家保本混合型证券 投资基金基金经理、 东方保本混合型开放 式证券投资基金 (于 2017年 5月 11日起 转型为东方成长收益 平衡混合型基金 )基 金经理，现任固定收 益部副总经理、投资 决策委员会委员、东 方金账簿货币市场证 券投资基金基金经 理、东方成长收益平 衡混合型基金基金经 理、东方新策略灵活 配置混合型证券投资 基金基金经理、东方 新思路灵活配置混合 型证券投资基金基金 经理、东方金元宝货 币市场基金基金经 理、东方金证通货币 市场基金基金经理、 东方岳灵活配置混合 型证券投资基金基金 经理、东方民丰回报 赢安定期开放混合型 证券投资基金基金经 第 14页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 理、东方稳健回报债 券型证券投资基金基 金经理。 王然 本基金基 金经理 2015年 4月 30日 -9年 北京交通大学产业经 济学硕士， 9年证券 从业经历，曾任益民 基金交通运输、纺织 服装、轻工制造行业 研究员。 2010年 4月 加盟东方基金管理有 限责任公司，曾任权 益投资部交通运输、 纺织服装、商业零售 行业研究员，东方策 略成长股票型开放式 证券投资基金（于 2015年 8月 7日更名 为东方策略成长混合 型开放式证券投资基 金）基金经理助理、 东方策略成长股票型 开放式证券投资基金 （于 2015年 8月 7 日更名为东方策略成 长混合型开放式证券 投资基金）基金经理、 东方赢家保本混合型 证券投资基金基金经 理、东方保本混合型 开放式证券投资基金 （于 2017年 5月 11 日转型为东方成长收 益平衡混合型基金） 基金经理，现任东方 成长收益平衡混合型 基金基金经理、东方 策略成长混合型开放 式证券投资基金基金 经理、东方新兴成长 混合型证券投资基金 基金经理、东方新思 路灵活配置混合型证 券投资基金基金经 理、东方荣家保本混 合型证券投资基金基 第 15页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 金经理、东方盛世灵 活配置混合型证券投 资基金基金经理、东 方合家保本混合型证 券投资基金基金经 理、东方民丰回报赢 安定期开放混合型证 券投资基金基金经 理、东方价值挖掘灵 活配置混合型证券投 资基金基金经理。 4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介（转型前） 姓名职务 任本基金的基金经理（助理）期限证券从业 年限 说明 任职日期离任日期 姚航 本基金基 金经理、 固定收益 部副总经 理、投资 决策委员 会委员 2013年 9月 25日 -13年 中国人民大学工商管 理硕士， 13年证券从 业经历。曾就职于嘉 实基金管理有限公司 运营部。 2010年 10 月加盟东方基金管理 有限责任公司，曾任 债券交易员、东方金 账簿货币市场证券投 资基金基金经理助 理、东方多策略灵活 配置混合型证券投资 基金基金经理、东方 赢家保本混合型证券 投资基金基金经理、 东方保本混合型开放 式证券投资基金 (于 2017年 5月 11日起 转型为东方成长收益 平衡混合型基金 )基 金经理，现任固定收 益部副总经理、投资 决策委员会委员、东 方金账簿货币市场证 券投资基金基金经 理、东方成长收益平 衡混合型基金基金经 理、东方新策略灵活 第 16页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 配置混合型证券投资 基金基金经理、东方 新思路灵活配置混合 型证券投资基金基金 经理、东方金元宝货 币市场基金基金经 理、东方金证通货币 市场基金基金经理、 东方岳灵活配置混合 型证券投资基金基金 经理、东方民丰回报 赢安定期开放混合型 证券投资基金基金经 理、东方稳健回报债 券型证券投资基金基 金经理。 王然 本基金基 金经理 2015年 4月 30日 -9年 北京交通大学产业经 济学硕士， 9年证券 从业经历，曾任益民 基金交通运输、纺织 服装、轻工制造行业 研究员。 2010年 4月 加盟东方基金管理有 限责任公司，曾任权 益投资部交通运输、 纺织服装、商业零售 行业研究员，东方策 略成长股票型开放式 证券投资基金（于 2015年 8月 7日更名 为东方策略成长混合 型开放式证券投资基 金）基金经理助理、 东方策略成长股票型 开放式证券投资基金 （于 2015年 8月 7 日更名为东方策略成 长混合型开放式证券 投资基金）基金经理、 东方赢家保本混合型 证券投资基金基金经 理、东方保本混合型 开放式证券投资基金 （于 2017年 5月 11 日转型为东方成长收 第 17页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 益平衡混合型基金） 基金经理，现任东方 成长收益平衡混合型 基金基金经理、东方 策略成长混合型开放 式证券投资基金基金 经理、东方新兴成长 混合型证券投资基金 基金经理、东方新思 路灵活配置混合型证 券投资基金基金经 理、东方荣家保本混 合型证券投资基金基 金经理、东方盛世灵 活配置混合型证券投 资基金基金经理、东 方合家保本混合型证 券投资基金基金经 理、东方民丰回报赢 安定期开放混合型证 券投资基金基金经 理、东方价值挖掘灵 活配置混合型证券投 资基金基金经理。 4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本基金管理人在本报告期内严格遵守《中华人民共和国证券法》、《中华人民共和国证券投资 基金法》、《证券投资基金管理公司管理办法》及其各项实施准则、《东方成长收益平衡混合型证券 投资基金基金合同》和其他有关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基 金资产，在严格控制风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，无损害基金份额持有人利 益的行为。本基金无重大违法、违规行为。本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。 4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1公平交易制度的执行情况 基金管理人根据中国证监会颁布的《证券投资金管理公司公平交易制度指导意见》（2011年 修订），制定了《东方基金管理有限责任公司公平交易管理制度》。 基金管理人建立了投资决策的内部控制体系和客观的研究方法，各投资组合经理在授权范围 内自主决策，各投资组合共享研究平台，在获得投资信息、投资建议和实施投资决策方面享有公 平的机会。 第 18页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 基金管理人实行集中交易制度，建立公平的交易分配制度，确保各投资组合享有公平的交易 执行机会。对于交易所公开竞价交易，基金管理人执行交易系统中的公平交易程序；对于债券一 级市场申购、非公开发行股票申购等非集中竞价交易，各投资组合经理在交易前独立地确定各投 资组合的交易价格和数量，基金管理人按照价格优先、比例分配的原则对交易结果进行分配；对 于银行间交易，按照时间优先、价格优先的原则保证各投资组合获得公平的交易机会。 基金管理人定期对不同投资组合不同时间段的同向交易价差、反向交易情况、异常交易情况 进行统计分析，投资组合经理对相关交易情况进行合理性解释并留存记录。 本报告期内，基金管理人严格遵守法律法规关于公平交易的相关规定，在授权、研究分析、 投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动中公平对待不同投资组合，未直接或通过与第三 方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。本基金运作符合法律法规和公平交易管理制度 规定。 4.3.2异常交易行为的专项说明 本报告期内，未发现本基金存在可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。 本报告期内，未出现涉及本基金的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过 该证券当日成交量 5%的情况。 4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析 从基本面来看，2017年上半年经济表现平稳、韧性较强。具体而言，房地产开发投资增长受 益于三四线去库存、棚改货币化，基建投资增长受益于年初信贷投放规模大、财政支出节奏快； 实体经济在此带动下出现了一定程度的库存去化，从而带动 6月以来补库存迹象，此外 PMI连续 保持在 50以上的景气区间，印证了内需表现较好。 从政策面来看，2017年上半年各金融监管机构密集发布文件，去杠杆思路明确，央行方面， 一季度先后上调 OMO、MLF等政策利率，二季度以来通过公开市场操作紧控流动性投放，贯穿着“稳 健中性”的货币政策思路。在此背景下，2017年上半年债券收益率震荡上行，十年国开债较年初 上行近 50BP。较强的基本面制约了债券收益率下行，市场关注的焦点主要聚焦于金融监管政策及 流动性。 报告期内，市场在 3000-3300点之间宽幅震荡，1季度和 2季度末的两波上涨主要是周期品 短周期库存调整带来的，其中还叠加了三四线房地产销售超预期带来的相关产业链的数据超预期 行情。整体上看，上证综指上涨 2.86%、深圳成指上涨 3.46%、创业板指下跌 7.34%，分化明显； 而沪深 300表现明显好于其他指数，上涨 10.78%，主要是绩优行业龙头有较好的表现，特别是一 第 19页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 些消费品行业的龙头标的受到资金的追捧，在 6月 A股 222只标的加入 MSCI之后更有突出的表现。 从整个上半年的情况看，基本符合我们年初的判断，即在三四线房地产去库存的背景下，家 电、家具等相关产业链均有较好的增长表现，使得行业龙头业绩靓丽带动股价上涨。另外 2季度 以来，人民币汇率走稳，海外市场也有较好的表现，A股纳入 MSCI如期兑现，使得龙头白马股加 速上行。wind数据显示，上半年银行、建筑装饰、电子、家电、轻工等行业涨幅明显，而农业、 纺织服装、商业零售、传媒、房地产行业跌幅居前。 报告期内，根据保本基金的有关规定，本基金结束了上一个保本周期，并转型调整为混合型 基金，基金名称、投资范围和投资策略也相应发生了一些变化。目前该基金仍处于转型调整阶段， 以享受票息为主，股票仓位比较低，以低估值蓝筹股为主，严格控制回撤。上半年本基金在市场 大幅震荡过程中恰当的规避了风险，并且取得了一定的正收益。 4.4.2报告期内基金的业绩表现 2017年 1月 1日起至 2017年 5月 10日，转型前基金（东方保本混合型开放式证券投资基金） 净值增长率为 0.69%，业绩比较基准增长率为 0.98%，低于业绩比较基准 0.29%。2017年 5月 11 日起至 2017年 6月 30日，转型后基金（东方成长收益平衡混合型证券投资基金）净值增长率为 1.11%，业绩比较基准增长率为 5.39%，低于业绩比较基准 4.28%。 4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望 3季度，美国经济总体稳定，缩表与加息路径较明确；欧洲经济复苏加速，开始考虑宽 松政策的退出；日本经济温和复苏，通胀有所上升，将维持货币宽松不变；新兴经济体上半年复 苏好转，下半年挑战仍存。整体看，全球经济复苏为我国提供了良好的外部环境，非美货币走强 缓解了人民币兑美元贬值压力，资本流出明显放缓。 国内市场方面，货币增速放缓、金融加强监管特别是积极落实第五次全国金融工作会议精神， 重点引导金融资源回归服务实体经济本源。财政政策推进减费降税，防范地方债务风险，助力供 给侧改革；货币政策保持稳健中性，强化监管的统一性与协调性。房地产没有想象中那么差，库 存去化非常快，下半年开工没那么悲观。3月份 87号文打压了国内基建，特别是 PPP，但是各地 方又出台了鼓励一带一路相关项目的指导意见。供给侧改革仍是持续推进的重点，2016年是煤炭，2017年是钢铁，下半年要看电解铝的供给收缩。未来制造业的重点是产能整合、技术升级和环保 对制造业的要求不断提升。另外，消费相关行业仍可关注 CPI上行以及年底的估值切换。整体上 看，第 3季度市场震荡加剧、结构继续分化，绩优行业龙头仍受追捧。预计国内经济呈现前高后 低的态势，增速小幅下台阶，低而不崩，资金约束或将成为基建、地产投资大幅增长的桎梏，预 计出口、制造业投资仍保持在相对景气区间，受益于外需回暖、库存周期、价格回暖等因素。 第 20页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 对于 2017年下半年债券市场而言，短期来看，央行维稳资金面、但金融去杠杆的大背景下利 率中枢难以出现大幅下移，三季度仍面临较大规模的同业存单到期、委外收缩和赎回压力；长期 来看，随着经济缓慢下台阶、实体融资压力加大，政策或适度呵护，债券可期待基本面重新转弱 后的机会。 未来，本基金将继续以持有中短久期、高收益的信用债为主，以获得稳定的票息收入，实现 绝对收益。 感谢基金持有人对本基金的信任和支持，我们将本着勤勉尽责的精神，秉承“诚信是基、回 报为金”的原则，力争获取与基金持有人风险特征一致的稳健回报。 4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 根据中国证监会公告【2008】38号《关于进一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》的 要求，本基金管理人成立了东方基金管理有限责任公司估值委员会（以下简称“估值委员会”）， 成员由分管运营副总经理、分管投研副总经理、督察长以及运营部、投研部门（包括但不限于权 益投资部、固定收益部、量化投资部）、风险管理部负责人组成，估值委员会设立委员会主任 1 名，委员会副主任 1-2名，估值委员会成员均具备良好的专业知识、专业胜任能力和独立性，熟 悉基金投资品种及基金估值法律法规。职责分工分别如下： 1.委员会主任 负责定期或不定期组织召开估值委员会工作会议，就估值参与各方提交的估值问题组织讨论， 进行决议并组织实施；因特殊原因，委员会主任无法履行职责时，由副主任代理其行使主任职责。 2.运营部 ①自行或应各方需求提请估值委员会主任召开估值委员会会议。 ②征求托管行意见并借鉴行业界通行做法，提出估值模型和估值方法的修改意见。 ③根据估值委员会会议决定的估值方法、估值模型及参数计算具体投资品种的公允价值并据 以对基金等投资组合进行估值。 ④负责编制投资组合持有的投资品种变更估值方法的相关公告。 3.投研部门 当基金等投资组合持有没有市价或不存在活跃市场的投资品种（简称“停牌有价证券”）时， 根据估值委员会要求和运营部的估值方案,负责评估现有估值政策和估值方法是否公允、适当，对 估值方法有失公允性的“停牌有价证券”，建议或提示运营部提请估值委员会主任召开估值会议。 4.风险管理部 在日常监控和风险管理过程中发现估值政策和估值方法有失公允性时，建议或提示运营部提 第 21页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 请估值委员会主任召开估值会议。 上述参与估值流程的各方之间不存在任何的重大利益冲突。 截至本报告期期末，公司已与中央国债登记结算有限责任公司签署了《中债收益率曲线和中 债估值最终用户服务协议》，并依据其提供的中债收益率曲线及估值价格对公司旗下基金持有的银 行间固定收益品种进行估值（适用非货币基金）或影子定价（适用货币基金）。公司与中证指数有 限公司签署了《债券估值数据服务协议》，并依据其提供的中证债券估值数据对公司旗下基金持有 的交易所固定收益品种进行估值（适用非货币基金）。 4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 根据本基金基金合同的相关规定，结合本基金实际运作情况，本基金本报告期未进行利润分 配。 4.8报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 报告期内，本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量低于二百人或基金资产净值 低于五千万元的情形。 第 22页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 §5托管人报告 5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 基金托管人依据《东方成长收益平衡混合型证券投资基金基金合同》与《东方成长收益平衡 混合型证券投资基金托管协议》，自 2011年 4月 14日起托管东方成长收益平衡混合型证券投资基 金（以下称本基金）的全部资产。 本报告期内，本托管人严格遵守《证券投资基金法》及其他相关法律法规、基金合同和托管 协议的规定，诚信、尽责地履行了基金托管人义务，不存在损害本基金份额持有人利益的行为。 5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期内，本托管人依据国家相关法律法规、基金合同和托管协议的规定，对基金管理人 在本基金的投资运作、基金资产净值的计算、基金收益的计算、基金费用开支等方面进行了必要 的监督、复核和审查，未发现其存在任何损害本基金份额持有人利益的行为。 报告期内，本基金未实施利润分配。 5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人认真复核了本半年度报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、 投资组合报告等内容，认为其真实、准确和完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 第 23页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 §6半年度财务会计报告（未经审计）（转型后） 6.1资产负债表（转型后） 会计主体：东方成长收益平衡混合型证券投资基金 报告截止日： 2017年6月30日 单位：人民币元 资产附注号 本期末 2017年 6月 30日 资产： 银行存款 6.4.7.1 4,123,196.91 结算备付金 231,371.47 存出保证金 137,218.48 交易性金融资产 6.4.7.2 200,589,104.00 其中：股票投资 34,274,608.20 基金投资 - 债券投资 166,314,495.80 资产支持证券投资 - 贵金属投资 - 衍生金融资产 6.4.7.3 - 买入返售金融资产 6.4.7.4 100,000,510.00 应收证券清算款 - 应收利息 6.4.7.5 1,342,413.74 应收股利 - 应收申购款 721.69 递延所得税资产 - 其他资产 6.4.7.6 - 资产总计 306,424,536.29 负债和所有者权益附注号 本期末 2017年 6月 30日 负债： 短期借款 - 交易性金融负债 - 衍生金融负债 6.4.7.3 - 卖出回购金融资产款 34,299,862.85 应付证券清算款 - 应付赎回款 111,854.31 应付管理人报酬 331,194.56 应付托管费 55,199.09 应付销售服务费 - 第 24页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 应付交易费用 6.4.7.7 1,366,559.07 应交税费 - 应付利息 4,744.35 应付利润 - 递延所得税负债 - 其他负债 6.4.7.8 1,258,099.61 负债合计 37,427,513.84 所有者权益： 实收基金 6.4.7.9 205,831,051.24 未分配利润 6.4.7.10 63,165,971.21 所有者权益合计 268,997,022.45 负债和所有者权益总计 306,424,536.29 注：①报告截止日 2017年 6月 30日，基金份额净值 1.179元，基金份额总额 228,197,637.53 份。 ②本基金基金合同于 2017年 5月 11日生效，无可比期间数据，本报告实际报告期为 2017年 5 月 11日至 2017年 6月 30日，下同。 6.2利润表 会计主体：东方成长收益平衡混合型证券投资基金 本报告期：2017年 5月 11日(基金合同生效日)至 2017年 6月 30日 单位：人民币元 项目附注号 本期 2017年 5月 11日 (基金合同生效日 )至 2017 年 6月 30日 一、收入 3,908,641.631.利息收入 1,252,493.93 其中：存款利息收入 6.4.7.11 197,640.03 债券利息收入 586,461.59 资产支持证券利息收入 - 买入返售金融资产收入 468,392.31 其他利息收入 - 2.投资收益（损失以 “-”填列） 2,070,763.50 其中：股票投资收益 6.4.7.12 1,970,625.27 基金投资收益 - 债券投资收益 6.4.7.13 -205,720.37 资产支持证券投资收益 6.4.7.13.3 - 贵金属投资收益 6.4.7.14 - 衍生工具收益 6.4.7.15 - 股利收益 6.4.7.16 305,858.603.公允价值变动收益（损失以 “-”号 6.4.7.17 581,332.06 第 25页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 填列） 4.汇兑收益（损失以 “ -”号填列） - 5.其他收入（损失以 “-”号填列） 6.4.7.18 4,052.14 减：二、费用 880,427.271．管理人报酬 6.4.10.2.1 562,552.912．托管费 6.4.10.2.2 93,758.823．销售服务费 - 4．交易费用 6.4.7.19 163,349.405．利息支出 11,862.24 其中：卖出回购金融资产支出 11,862.246．其他费用 6.4.7.20 48,903.90 三、利润总额（亏损总额以 “-”号填 列） 3,028,214.36 减：所得税费用 - 四、净利润（净亏损以 “-”号填列） 3,028,214.36 6.3所有者权益（基金净值）变动表 会计主体：东方成长收益平衡混合型证券投资基金 本报告期：2017年 5月 11日(基金合同生效日)至 2017年 6月 30日 单位：人民币元 项目 本期 2017年 5月 11日 (基金合同生效日 )至 2017年 6月 30日 实收基金未分配利润所有者权益合计 一、期初所有者权益（基金净值） 207,936,977.34 60,765,489.70 268,702,467.04 二、本期经营活动产生的基金净 值变动数（本期利润） -3,028,214.36 3,028,214.36 三、本期基金份额交易产生的基 金净值变动数 （净值减少以 “-”号填列） -2,105,926.10 -627,732.85 -2,733,658.95 其中： 1.基金申购款 333,074.46 98,848.90 431,923.362.基金赎回款（以 “-” 号填列） -2,439,000.56 -726,581.75 -3,165,582.31 四、本期向基金份额持有人分配 利润产生的基金净值变动（净值 减少以 “-”号填列） --- 五、期末所有者权益（基金净值） 205,831,051.24 63,165,971.21 268,997,022.45 报表附注为财务报表的组成部分。 第 26页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 本报告 6.1至 6.4财务报表由下列负责人签署： ______刘鸿鹏 ______ 基金管理人负责人 ______刘鸿鹏 ______ 主管会计工作负责人 ____肖向辉 ____ 会计机构负责人 6.4报表附注 6.4.1基金基本情况 东方成长收益平衡混合型证券投资基金由东方保本混合型开放式证券投资基金转型而来。东 方保本混合型开放式证券投资基金（以下简称“本基金”）根据 2011年 2月 23日中国证监会《关 于核准东方保本混合型开放式证券投资基金募集的批复》（证监许可[2011]270号）和《关于募集 东方保本混合型开放式证券投资基金募集时间安排的确认函》（基金部函[2011]135号）的核准， 由基金发起人东方基金管理有限责任公司依照《中华人民共和国证券投资基金法》和《东方保本 混合型开放式证券投资基金基金合同》自 2011年 3月 15日至 2011年 4月 11日公开募集设立。 经向中国证监会备案，《东方保本混合型开放式证券投资基金基金合同》于 2011年 4月 14日正式 生效，本基金基金管理人为东方基金管理有限责任公司，基金托管人为中国邮政储蓄银行股份有 限公司。本基金的保本周期为三年，于 2014年 5月 5日起进入第二个保本周期，并于 2017年 5 月 5日到期。因未能符合保本基金存续条件，本基金按照基金合同的约定转型为非保本的混合型 基金，即“东方成长收益平衡混合型证券投资基金”。基金托管人及基金登记机构保持不变，基 金代码沿用东方保本的基金代码“400013”。 根据《中华人民共和国证券投资基金法》和《东方成长收益平衡混合型证券投资基金基金合 同》的有关规定，东方成长收益平衡混合型证券投资基金的投资范围为具有良好流动性的金融工 具，包括国内依法公开发行的债券（包括国债、央行票据、企业债、公司债、金融债、可转换债 券、短期融资券、资产支持证券及其他法律法规或中国证监会允许投资的债券类金融工具）、A股 股票（包含中小板和创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、货币市场工具、权证以及中国 证监会允许基金投资的其他金融工具，但需符合中国证监会的相关规定。东方成长收益平衡混合 型证券投资基金各类资产的投资比例为：股票、权证等权益类资产占基金资产的 40%-80%，其中， 持有的全部权证的市值不超过基金资产净值的 3%；债券、货币市场工具等固定收益类资产占基金 资产的 20%-60%，其中，现金及到期日不超过 1年的政府债券的比例不低于基金资产净值的 5%。 6.4.2会计报表的编制基础 本基金的会计报表按照财政部 2006年 2月 15日颁布的《企业会计准则—基本准则》和 38 项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定（以 第 27页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 下合称“企业会计准则”）、中国证券业协会制定的《证券投资基金会计核算业务指引》、中国证 监会颁布的《关于证券投资基金执行<企业会计准则>估值业务及份额净值计价有关事项的通知》、 《证券投资基金信息披露管理办法》、《证券投资基金信息披露内容与格式准则第 3号—半年度报 告的内容与格式》、《证券投资基金信息披露 XBRL模板第 3号—年度报告和半年度报告》、《证券 投资基金信息披露编报规则第 3号—会计报表附注的编制及披露》及中国证监会颁布的其他相关 规定编制。 6.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金编制的财务报表符合企业会计准则及其他有关规定要求，真实、完整地反映了本基金 2017年 6月 30日的财务状况以及 2017年 5月 11日（基金合同生效日）至 2017年 6月 30日的 经营成果和基金净值变动情况。 6.4.4重要会计政策和会计估计 6.4.4.1会计年度 本基金的会计年度为公历每年 1月 1日至 12月 31日。本会计期间为 2017年 5月 11日（基 金合同生效日）至 2017年 6月 30日。 6.4.4.2记账本位币 本基金核算以人民币为记账本位币。记账单位为人民币元。 6.4.4.3金融资产和金融负债的分类 金融工具，是指形成本基金的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同。 1.金融资产的分类 金融资产应当在初始确认时划分为以下四类：（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的 金融资产；（2）持有至到期投资；（3）贷款和应收款项；（4）可供出售金融资产。金融资产的分 类取决于本基金对金融资产的持有意图和持有能力。 本基金目前持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产包括股票投资、债券投 资、同业存单和衍生工具(主要为权证投资)。除衍生工具所产生的金融资产在资产负债表中以衍 生金融资产列示外，其他以公允价值计量且其公允价值变动计入损益的金融资产在资产负债表中 以交易性金融资产列示。 本基金持有的其他金融资产包括银行存款、买入返售金融资产和各类应收款项等。 本基金目前暂无金融资产分类为可供出售金融资产及持有至到期投资。 2.金融负债的分类 金融负债应当在初始确认时划分为以下两类：（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的 第 28页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 金融负债；（2）其他金融负债。 本基金持有的其他金融负债包括卖出回购金融资产款和各类应付款项等。 本基金目前暂无金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。 6.4.4.4金融资产和金融负债的初始确认、后续计量和终止确认 金融资产或金融负债于本基金成为金融工具合同的一方时，于交易日按取得时的公允价值作 为初始确认金额。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的股票、债券、同业存单以及不作为有效 套期工具的衍生工具等，取得时发生的相关交易费用计入当期损益；支付的价款中包含已宣告但 尚未发放的现金股利或债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，单独确认为应收项目。应收 款项和其他金融负债的相关交易费用计入初始确认金额。 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产按照公允价值进行后续计量，期间取得的 利息或现金股利，应当确认为当期收益。应收款项和其他金融负债采用实际利率法，以成本进行 后续计量，在摊销时产生的利得或损失，应当确认为当期收益。 当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有的风险和报 酬已转移时，终止确认该金融资产；金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，终止确认该金 融负债或其一部分。处置该金融资产或金融负债时，其公允价值与初始入账金额之间的差额应确 认为投资收益，同时调整公允价值变动收益。 本基金主要金融工具的成本计价方法具体如下： （1）股票投资 股票投资成本按交易日股票的公允价值入账，相关交易费用直接计入当期损益。 因股权分置改革而获得的非流通股股东支付的现金对价，于股权分置实施复牌日冲减股票投 资成本；股票持有期间获得的股票股利(包括送红股和公积金转增股本)以及因股权分置改革而获 得的股票，于除息日按股权登记日持有的股数及送股或转增比例，计算确定增加的股票数量。 卖出股票于交易日确认股票投资收益。卖出股票按移动加权平均法结转成本。 （2）债券投资 买入债券于交易日确认为债券投资。债券投资成本按债券的公允价值入账，相关交易费用直 接计入当期损益，上述公允价值不包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息(作为应收利息 单独核算)。 配售及认购新发行的分离交易可转债，于实际取得日按照估值方法对分离交易可转债的认购 成本进行分摊，确认应归属于债券部分的成本。 第 29页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 买入零息债券视同到期一次还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和发行期限推算内 含报酬率后，逐日确认债券利息收入。 卖出债券于交易日确认债券投资收益。卖出债券按移动加权平均法结转成本。 （3）权证投资 权证投资于交易日按公允价值入账，相关交易费用直接计入当期损益。 获赠的权证(包括配股权证)，在除权日按照持有的股数及获赠比例，计算确定增加的权证数 量，成本为零。 配售及认购新发行的分离交易可转债而取得的权证，于实际取得日按照估值方法对分离交易 可转债的认购成本进行分摊，确认应归属于权证部分的成本。 卖出权证于交易日确认权证投资收益。卖出权证的成本按移动加权平均法结转。 （4）分离交易可转债 申购新发行的分离交易可转债于获得日，按可分离权证公允价值占分离交易可转债全部公允 价值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证投资成本，按实际支付 的全部价款扣减可分离权证确定的成本确认债券成本。 上市后，上市流通的债券和权证分别按上述（2）、（3）中相关原则进行计算。 （5）买入返售金融资产 买入返售金融资产为本基金按照返售协议约定先买入再按固定价格返售证券等金融资产所融 出的资金。 买入返售金融资产按交易日应支付或实际支付的全部价款入账，相关交易费用计入初始成本。 买入返售金融资产于返售到期日按账面余额结转。 （6）卖出回购金融资产款 卖出回购金融资产款为本基金按照回购协议先卖出再按固定价格买入票据、证券等金融资产 所融入的资金。 卖出回购金融资产款于交易日按照应收或实际收到的金额入账，相关交易费用计入初始成本。 卖出回购金融资产款于回购到期日按账面余额结转。 （7）同业存单 同业存单视同到期一次还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和发行期限推算内含报 酬率后，逐日确认债券利息收入。 第 30页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 6.4.4.5金融资产和金融负债的估值原则 本基金持有的股票投资、债券投资和衍生工具(主要为权证投资)按如下原则确定公允价值并 进行估值： 存在活跃市场的金融工具按其估值日的市场交易价格确定公允价值；估值日无交易，但最近 交易日后经济环境未发生重大变化且证券发行机构未发生影响证券价格的重大事件的，按最近交 易日的市场交易价格确定公允价值。 存在活跃市场的金融工具，如估值日无交易且最近交易日后经济环境发生了重大变化，参考 类似投资品种的现行市价及重大变化等因素，调整最近交易市价以确定公允价值。 当金融工具不存在活跃市场，采用市场参与者普遍认同且被以往市场实际交易价格验证具有 可靠性的估值技术确定公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场 交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定 价模型等。采用估值技术时，尽可能最大程度使用市场参数，减少使用与本基金特定相关的参数。 有充足理由表明按以上估值原则仍不能客观反映相关投资品种的公允价值的，基金管理公司 根据具体情况与托管银行进行商定，按最能恰当反映公允价值的价格估值。 国家有最新规定的，按其规定进行估值。 具体投资品种的估值方法如下： （1）股票投资 交易所上市流通的股票以其估值日在证券交易所挂牌的收盘价为公允价值。 本基金对于长期停牌股票，根据 2008年 09月 12日证监会发布的【2008】38号文《关于进 一步规范证券投资基金估值业务的指导意见》，因最近交易日后经济环境发生了重大变化，以参考 类似投资品种的现行市价及重大变化等因素(如指数收益法)，调整最近交易市价，确定公允价值。 由于上市公司送股、转增股、配股和公开增发新股等形成的流通暂时受限制的股票投资，按 估值日在交易所挂牌的同一股票的收盘价估值。 首次公开发行但未上市的股票采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价 值的情况下，按成本估值。首次公开发行有明确锁定期的股票，于同一股票上市后按交易所上市 的同一股票的市场交易收盘价作为公允价值。 非公开发行有明确锁定期的股票，按监管机构或行业协会有关规定确定公允价值。 （2）债券投资 ①证券交易所上市实行净价交易的债券按第三方估值机构提供的相应品种当日的估值净价估 值。 第 31页共 92页 东方成长收益平衡 2017年半年度报告全转型货币 30转非货币 302013年半年度报告摘要 ②证券交易所上市未实行净价交易的债券按估值日收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收 利息(自债券计息起始日或上一起息日至估值当日的利息)得到的净价进行估值。 ③发行未上市流通的债券，按成本估值。 ④同一债券同时在两个或两个以上市场交易的，按债券所处的市场分别估值。 ⑤在全国银行间债券市场交易的债券，采用估值技术确定公允价值。在估值技术难以可靠计 量公允价值的情况下，按成本计量。 （3）权证投资 ①证券交易所上市流通的权证以其估值日在证券交易所上市的收盘价估值。 ②首次发行但尚未上市的权证在上市交易前，采用估值技术确定公允价值；在估值技术难以 可靠计量公允价值的情况下，按成本计量。 ③因持有股票而享有的配股权，以及停止交易但未行权的权证，采用估值技术确定公允价值。 ④因认购或获配新发行的分离交易可转债而取得的债券和权证，上市日前，分别按照中国证 券业协会公布的债券报价和权证报价确定当日债券和权证的估值；自上市日起，上市流通的债券（未完）  |