[中报]云图控股:2017年半年度报告
成都云图控股股份有限公司 2017年半年度报告 2017年08月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和 连带的法律责任。 公司负责人牟嘉云、主管会计工作负责人范明及会计机构负责人（会计主 管人员）文其春声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本半年度报告涉及发展战略、经营计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资 者的实质承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当 理解计划、预测与承诺之间的差异。 本公司提请投资者认真阅读本半年度报告全文，并特别注意下列风险因素： 市场竞争风险、环保政策变化风险、食品质量安全风险、产能扩张导致的市场 风险、原材料价格波动风险、人员配备及经营管理风险，有关风险因素内容及 应对措施已在本报告中第四节“经营情况讨论与分析 十、公司面临的风险和应 对措施”部分予以描述。敬请广大投资者注意投资风险。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 目 录 第一节 重要提示、目录和释义 ....................................................................................................... 1 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................... 4 第三节 公司业务概要 ....................................................................................................................... 7 第四节 经营情况讨论与分析 ......................................................................................................... 12 第五节 重要事项.............................................................................................................................. 25 第六节 股份变动及股东情况 ......................................................................................................... 38 第七节 优先股相关情况 ................................................................................................................. 43 第八节 董事、监事、高级管理人员情况 ..................................................................................... 44 第九节 公司债相关情况 ................................................................................................................. 45 第十节 财务报告.............................................................................................................................. 46 第十一节 备查文件目录 ............................................................................................................... 142 释 义 释义项 指 释义内容 云图控股/公司 指 成都云图控股股份有限公司 云图生活 指 成都云图生活电子商务有限公司 王者互娱 指 成都王者互娱网络科技有限公司 应城益盐堂公司 指 益盐堂（应城）健康盐制盐有限公司 LKA 指 Local Key-Account 地方性重点客户 NKA 指 National Key-Account 全国性重点客户 员工持股计划 指 公司第一期员工持股计划 《公司章程》 指 《成都云图控股股份有限公司章程》 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 深交所 指 深圳证券交易所 报告期/本报告期 指 2017年1月1日至2017年6月30日 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司简介 股票简称 云图控股 股票代码 002539 变更后的股票简称（如有） 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 成都云图控股股份有限公司 公司的中文简称（如有） 云图控股 公司的外文名称（如有） Chengdu Wintrue Holding Co., Ltd. 公司的外文名称缩写（如有） Wintrue Holding 公司的法定代表人 牟嘉云 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王生兵 陈银 联系地址 成都市青羊大道97号1栋优诺国际1204 成都市青羊大道97号1栋优诺国际1204 电话 （028）87373422 （028）87373422 传真 （028）87373422 （028）87373422 电子信箱 zhengquan@wintrueholding.com zhengquan@wintrueholding.com 三、其他情况 （一）公司联系方式 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化，具体可参见2016年年报。 （二）信息披露及备置地点 信息披露及备置地点在报告期是否变化 □ 适用 √ 不适用 公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变化， 具体可参见2016年年报。 四、主要会计数据和财务指标 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 营业收入（元） 3,727,980,298.94 3,182,590,271.64 17.14% 归属于上市公司股东的净利润（元） 73,361,802.94 109,966,197.97 -33.29% 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益 的净利润（元） 57,508,728.71 76,041,207.16 -24.37% 经营活动产生的现金流量净额（元） 36,269,731.77 51,541,761.53 -29.63% 基本每股收益（元/股） 0.07 0.11 -33.29% 稀释每股收益（元/股） 0.07 0.11 -33.29% 加权平均净资产收益率 2.38% 3.66% 下降1.28个百分点 本报告期末 上年度末 本报告期末比上年度末增减 总资产（元） 9,281,658,756.47 9,022,437,898.40 2.87% 归属于上市公司股东的净资产（元） 3,034,332,919.30 3,040,345,396.84 -0.20% 五、境内外会计准则下会计数据差异 （一）同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 （二）同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 六、非经常性损益项目及金额 单位：元 项目 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） -12,732,537.73 越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的 政府补助除外） 33,223,351.42 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可 辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融 负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售 金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -352,570.07 其他符合非经常性损益定义的损益项目 减：所得税影响额 4,413,249.53 少数股东权益影响额（税后） -128,080.14 合计 15,853,074.23 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及 把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项 目，应说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性 损益项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司自成立以来一直专注于复合肥的生产和销售，并沿着复合肥产业链进行深度开发和市场拓展，积 极探索稳定发展的新思路，促使公司由传统制造企业向消费品企业和互联网企业转型。通过多年来的资源 整合、品牌塑造、市场网络、研发能力、生产能力建设等举措，现已成为“复合肥、调味品（品种盐及川 菜调味品）、中小城市互联网生活平台”三大业务板块协同发展的产业格局，主要产品包括复合肥、食用盐、 工业盐、川菜调味品、纯碱、氯化铵等。公司从事的主要业务情况介绍如下： （一）复合肥业务 公司以生产和销售多系列、多品种复合肥以及围绕复合肥产业链深度开发为主营业务，复合肥业务是 公司的传统核心业务。本着“靠近资源，靠近市场”的战略方针，公司分别在四川眉山、湖北应城、湖北宜 城、河南宁陵、山东平原、新疆昌吉、湖北松滋、辽宁铁岭等地设立了复合肥生产基地，是中国复肥行业 生产基地最多的供应商之一。截至目前公司拥有复合肥年产能500万吨，其中普通复合肥产能70万吨， 硝基、缓控、水溶肥、BB肥等新型复合肥合计430万吨，新型复合肥占比86%，产品线覆盖全水溶、缓 控释肥、双膜肥、镁膜肥、滴灌肥、腐殖酸肥、BB肥、高塔尿基、高塔硝基、喷浆硫基、喷浆硝硫基、 高浓度氯基、高浓度硫基、中低浓度复合肥、有机-无机复合肥等全线产品。 （二）调味品业务（包括品种盐及川菜调味品） 1、品种盐业务 品种盐业务是公司复合肥业务上游“盐-碱-肥”产业链的延伸和拓展。公司自2011年并购复合肥上游盐 资源以来，重点发展了品种盐业务，致力为全中国消费者提供最优质的盐生活产品。推出海藻碘盐、低钠 盐等符合国家品种盐发展方向的差异化品种，开发了以“益盐堂”为主品牌的十大品牌系列300多个单品， 并上市120多个单品，拥有湖北、辽宁等食盐供应基地，并完成了盐产品、添加剂、包材等多产业链布局。 本报告期，《盐业体制改革方案》正式实施，公司品种盐业务迎来了新的发展契机及挑战。面对盐改 初期市场的激烈竞争，公司根据最新盐业政策对品种盐业务模式进行了相应调整，将品种盐作为快消品组 织生产及营销。渠道方面，公司在巩固与各省份盐业公司业务合作的基础上，组建快消团队营销中心负责 直营终端渠道，从既有盐业公司渠道以及直供快消渠道分别发力，快速覆盖全国市场，并陆续进驻京东、 苏宁易购、1号店等电商平台，实现品种盐线上线下全渠道销售。品牌方面，公司根据渠道和客户特点， 结合盐业体系以及符合新政规定的销售模式，对“益盐堂”暨旗下品牌进行整合推广，并通过央视及省台 广告、社媒、网媒、展会等多种途径宣传推广“益盐堂”品牌。品种架构方面，布局多元渠道产品结构， 通过CRM系统和快销终端管理系统建立数据库，分析和运用数据洞察，根据市场变化及时调整产品结构， 并逐步打造核心单品，提升市场竞争力。 2、川菜调味品业务 鉴于品种盐与调味品拥有高度一致的渠道类型，公司积极拓展与盐同渠道的调味品的战略转型及发展 规划。川菜属于我国四大菜系之一，调味多变，因别具一格的烹调手法和浓郁的地方风味深受消费者欢迎， 近年来随着餐饮和消费的升级，带动了川味调味品市场规模的快速扩张，但目前川菜调味品及即食食品行 业集中度不高，鉴于此，根据公司战略目标和资源现状，结合自身地理位置优势，选择主攻川菜调味品。 因郫县豆瓣及四川泡菜是川菜的基础调味料，也是川菜复合调味料生产的必备原料，公司川菜调味品业务 主要围绕郫县豆瓣及四川泡菜开展，并拓展到即食类泡制品及佐餐小菜品类，建立多品类的竞争优势，有 效提升产品价值。 （三）中小城市电商业务 中小城市电商业务是公司复合肥营销渠道价值的增值。在化肥市场增幅空间有限，环保政策、生产安 全要求趋严等外部环境日益严峻的背景下，公司顺应国家互联网+的战略部署，以自身积累的复合肥营销 渠道和网络为基础，选择在市场、客户、渠道方面高度关联，且具有广阔市场空间和发展前景的中小城市 电商业务作为新的发展方向，积极探索新经济形势下“传统主营业务+互联网”的中小城市及农村电商模式。 通过云图生活电商平台（以下简称“云图生活”）的建设运营，打造覆盖中小城市和农村地区的互联网生活 平台，充分发挥中小城市电商业务与公司传统复合肥业务及调味品业务的协同效应，实现复合肥营销渠道 增值，以既有产业链为核心继续打造公司可持续盈利能力。 云图生活充分利用自身网点渠道优势，引入第三方优质内容资源，与各大电商平台合作，牵头电商巨 头做渠道分发，以自身渠道和能力推动电商下乡，帮助电商巨头实现战略落地，目前已与京东、腾讯游戏、 网信集团、途牛旅游、中国联通等大平台深度合作，以共赢方式发展。云图生活电子商务平台目前运营有 哈哈商城、哈哈财神、哈哈通讯、哈哈旅游、哈哈便民、哈哈娱乐等业务版块。 二、主要资产重大变化情况 （一）主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化 固定资产 无重大变化 无形资产 无重大变化 在建工程 无重大变化 （二）主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 报告期内，公司的核心竞争力主要体现在以下四个方面： （一）产业链优势 公司现已掌控盐、磷、硫等上游资源，构建了矿业、化工、化肥上下游完整的产业链体系，拥有业内 最长、协同效率最高的氯基复合肥、硫基复合肥、硝基复合肥和盐四条产业链，实行纵向一体化经营，锁 定公司原材料成本，增强了公司的资源控制能力。产业资源协同产生的巨大优势，有力保障了资源供应和 低成本生产，极大的提高了生产各个环节的效率和效益，可提高公司的抗风险能力和核心竞争力。 （二）硝基及水溶性肥料等新型肥料技术行业领先 1、随着施肥方式的改变和对节肥、节水、环保等科学施肥理念的不断提升，硝基复合肥因其具有速 溶、速效、高效的特点，可适用于各类经济作物、干旱及盐碱地作物，应用前景广阔，已经逐渐成为复合 肥的未来发展方向。公司已经完全掌握生产三元硝基复合肥的核心技术，公司旗下嘉施利品牌致力打造全 系硝基产品，目前其作为“硝基肥专家”的市场定位已被广泛认可，各类硝基产品的市场影响力不断提升， 已成为高端复合肥产品的领军品牌。 2、由公司参与主起草的化工行业标准号为HG/T 4365-2012的《水溶性肥料》已于2013年6月1日 正式实施。以此标准为基础修订的《水溶性肥料 通用要求》国际标准已经 ISO 国际肥料标委会立项并讨 论通过，并于 2016 年 3 月 15 日正式在全世界范围内颁布实施，水溶肥国际标准的成功颁布，标志着 我国肥料行业取得了肥料标准化的国际话语权，将有效带动我国传统肥料产业的技术升级和结构调整。目 前，公司正在与国家标委会联合主导起草《水溶性肥料施用规范标准》。 3、创新研发硝酸铵钾并主导起草硝酸铵钾行业标准。公司采用稀缺硝铵和优质硫酸钾为原料，创新 研发硝酸铵钾水溶性肥料，该产品不仅拥有硝酸钾所有的产品优势---速效氮、高含量钾、良好的水溶性等， 还具备第四大元素—硫，在改善作物品质、提高抗逆性等功效明显优于硝酸钾，尤其是在经济作物的追肥 施用上功效更是突出。公司与全国肥料与土壤调理剂标准化技术委员会在2015年联手起草了硝酸铵钾生 产标准，并于2016年2月得到工信部正式发布，成为行业标准，标准定名为《农用硝酸铵钾》（标准号： HG/T4852-2016），并于2016年7月1日正式实施。 （三）食用盐产能布局、品牌及营销能力优势 1、产能全国布局优势。公司目前在湖北、辽宁、河南、广西建设了四大食盐供应基地，可有效发挥 食用盐全国布局的产能优势，辐射周边区域，南北呼应，抢占生产和渠道资源，在盐改初期利用全国布局 优势迅速占领市场。 2、高端食用盐产业链优势。公司目前已完成从盐产品、添加剂、包材的产业链布局，具有明显的产 业链优势。 （1）优质的井盐及海盐资源。依托公司自有2.5亿吨储量井盐资源及独家进口澳大利亚鲨鱼湾（公司 拥有澳洲鲨鱼湾中国区总经销权）的优质海盐资源为基础，保证安全无污染的食盐品质。 （2）自建食用海藻碘和氯化钾基地。2012年卫生部出台了《食品营养强化剂使用标准》（GB 14880-2012），应城益盐堂公司根据标准确定了食用品种盐发展战略，选择海藻碘盐和低钠盐两个发展方向。 为实现战略目标，保证食用多品种盐原料供应，应城益盐堂公司先后投资成立了威海益新九洋海藻科技有 限公司及荣成益新凯普海洋科技有限公司，开发纯天然的海藻碘浓缩液替代无机碘剂生产含碘食用盐，并 自建6万吨食用氯化钾和200吨海藻碘生产线，加强公司对海藻碘盐及低钠盐的上游核心原料的掌握，夯 实公司市场竞争力。目前应城益盐堂公司已成为国内唯一拥有海藻碘生产线和国内最大食用氯化钾生产线 的食盐生产企业，成为中国主流食盐—低钠盐、海藻碘盐食品添加剂领衔供应商。 （3）自建包装公司。公司设立全资子公司应城市新都化工塑业有限公司及控股子公司益盐堂（应城） 食品包装有限公司，产品覆盖袋装、瓶装、编织袋等多线包装生产线。 3、研发技术及全品类产品线优势。应城益盐堂公司创立了以“少吃盐、吃好盐”的健康用盐理念。在 健康用盐理念的指导下，其在食用盐的生产技术和高端品种开发上均取得突破，差异化品种盐研发技术领 先，在业内首创大颗粒井盐制盐技术，颗粒最高可达1.2mm，纯度最高可达99.7%，不含任何抗结剂。应 城益盐堂公司目前已完成全品类产品线规划：大包装盐系列覆盖食品加工海盐、食品加工井盐、工业盐、 融雪盐、软水盐、畜牧盐等全品类品种；消费品系列覆盖盐海膏都井盐、澳洲天然海盐、国内海盐、全球 原盐四大种类，下分海藻碘盐、低钠盐、天府珍井盐、自然阳光海盐、澳洲天然海盐、低钠海盐、雪花盐、 鱼籽珍珠盐、娜雅玫瑰盐等产品，并代理韩国、日本及欧美等国原装进口系列盐；功能盐系列有妙粒泡菜 盐、腌制海盐、香脆泡菜盐、煲炖盐等产品；食品添加剂系列有海带浓缩液、海藻鲜味液、天然海藻液、 食用氯化钾等产品。 4、市场及品牌优势。2017年盐业改革后，允许食盐生产企业以自主品牌加入市场竞争，公司加大高 端品种推行力度，直接参与终端销售塑造自有品牌，公司品种盐拥有以“益盐堂”为主品牌的十大品牌系列 120多个单品，其中益盐堂作为母品牌打造全品类盐专家，9个子品牌细分主攻渠道，报告期内，益盐堂 营销中心已经覆盖全国所有省份。 5、营销优势。市场营销方面，公司在全国范围招募了既懂盐业市场又具营销能力的专业快消品营销 队伍，为公司的营销进行全面规划和市场拓展，积极拓展全国市场。公司一方面通过与盐业公司合作，依 托盐业公司覆盖最全面的渠道资源，抢占渠道；另一方面组建快消团队负责直供快消渠道。 （四）产业协同效应优势 1、调味品业务（川菜调味品）与品种盐业务的协同效应 调味品（川菜调味品）与品种盐均属快消产品，在客户规模、销售渠道、终端建设上都高度一致。盐 改前公司打造的川菜调味品渠道可直接为盐改后的食用盐渠道所用，也可共同开发新渠道，双轮驱动川菜 调味品与食用盐共同发展，并向快消品企业转型。 2、调味品业务与公司复合肥业务的协同效应 根据《食品工业"十二五”发展规划》，鼓励企业建立从原料生产到终端消费各环节在内的全产业链，促 进各环节有效衔接，加快产业链间的集成融合。公司可通过调味品业务的拓展，充分整合资源，使调味品 业务与公司现有复合肥业务发挥良好的协同效应，形成集产品生产、深加工、销售为一体的全产业链优势。 （1）通过向种植户提供种子、农药、复合肥等用于种植川菜调味品的主要原料如青菜等并统一回购， 一方面可起到农业示范基地的作用，为公司复合肥大农化服务，进一步延伸复合肥产业链，另一方面保证 川菜调味品原料可控及食品安全； （2）通过公司旗下的调味品公司将回购的青菜等川菜调味品原料与食盐一起加工，生产出优质的川 菜调味品，具备品质优势和低成本优势； （3）利用公司已有的食盐营销渠道进行销售，打通从原料控制到终端消费各环节在内的全产业链。 3、中小城市电商业务与公司复合肥业务及调味品业务的协同效应 公司结合我国农业现代化进程及农村互联网不断普及的背景，以自身积累的复合肥营销渠道和网络为 基础，以公司熟悉的农资产品及调味品等农村刚需消费品为切入点，选择在市场、客户、渠道方面高度关 联，且具有广阔市场空间和发展前景的中小城市及农村电商业务作为公司新的发展方向，通过云图生活 APP的运作，建立“传统主营业务+互联网”的电商模式，可充分发挥中小城市及农村电商业务与公司传统 复合肥业务及调味品业务的协同效应，以既有产业链为核心继续打造公司可持续盈利能力。 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 （一）报告期内公司整体经营情况概述 报告期内，公司围绕“转型升级”的工作主题，立足复合肥传统主业，抓住国家盐业体制改革契机，着 力推进品种盐业务的市场化运作，促使复合肥业务、调味品业务及中小城市电商业务三大业务板块稳步发 展，从而实现由传统制造企业向消费品企业和互联网企业转型。 经过公司全体员工的共同努力，报告期内，公司实现营业收入372,798.03万元，同比增长17.14%；归 属于上市公司股东的净利润7,336.18万元，同比下降33.29%。 （二）公司回顾总结前期披露的经营计划在报告期内的进展情况 2017年1-6月，公司严格实施了2016年年度报告所披露的发展战略和经营计划，公司严格按照两个 转型规划（由传统制造企业向消费品企业转型、由传统制造企业向互联网企业转型）进行战略布局，并充 分发挥复合肥业务、调味品业务及中小城市电商业务三大业务板块间的协同关系，多轮驱动公司快速发展， 具体情况如下： 1、复合肥业务 （1）推行精细化管理，强化质量管控 自十八大政府提出土地流转及鼓励培养小农场主以来，以集约化及农场化种粮的新型农民不断增加， 对复合肥料的质量及新型肥料提出更高的要求。为应对挑战，公司全面加强质量管控，在生产系统推行精 细化管理，建立覆盖原料采购、生产、销售全过程的质量责任机制，对产品质量全程零容忍，以稳定的产 品质量保障销售市场的拓展，以更多的订单确保生产周期，致力提高产品质量，增加作物亩产量，降低农 业生产成本。 （2）加强新品研发，调整产品结构 近年来，空气污染及土地污染越来越受到重视，公司为解决秸秆焚烧给农民带来的困扰，加速秸秆还 田，经研发推出“秸秆腐熟肥”新型肥料，特别添加QSCN（有机腐熟剂），有利促进秸秆还田，实现“以地 养地”；同时为解决普通缓释肥外包膜不能降解造成的土地污染，公司推出可降解的镁膜包衣“镁膜肥”新型 肥料。新型肥料的推出得到了经销商及农户的高度认可，成为公司新的利润增长点。 （3）深入推进精准服务营销，夯实销售渠道基础 报告期内公司继续推行服务营销，从作物用肥技术指导、营销咨询、销量提升、农户服务等各个方面 给客户提供顾问式营销咨询服务。公司对国内主要经济作物区进行“营销生态圈打造”，实施经济作物全程 质保服务、提供作物生长全程解决方案；对大田作物区继续推行密集营销策略，持续开展“万亩示范田”、“种 植大户推广”、“观摩示范会”、“技术推广会”、“进村预定”、“农村示范户”建设等工作，提高终端动销能力， 加强终端品牌建设，夯实市场基础及经营能力；打造“云图生活“与”村村通”线上线下密集营销模式，将销 售渠道下沉转变为实实在在的市场占有率的提高和销售提升。 （4）开拓复合肥国际市场，提升品牌国际影响力 公司国际事业部持续加大对东南亚、北美复合肥市场的开拓，以创新和国际化为突破，推行精准服务 营销，“嘉施利”品牌影响力大幅提升，报告期内复合肥海外销售取得较大幅度的增长。 2、调味品业务 （1）品种盐业务 本报告期，盐业体制改革方案正式实施，公司在巩固与盐业公司合作的基础上，多举措、多渠道拓展 品种盐业务。 1）实施多品牌战略开拓市场 公司根据渠道和客户特点，结合盐业体系及符合2017年4月下发的《国家发展改革委办公厅 工业和信 息化办公厅关于进一步落实盐业体制改革有关工作的通知》（发改办经体 [2017]604号）文件的销售模式， 对益盐堂暨旗下品牌进行整合推广，打造以“益盐堂”为战略品牌，以“哈哈厨房”、“绿色盐场”、“100味”、 “盐博士”、“珍盐”等为战术品牌的组合策略。报告期内，“益盐堂”、“绿色盐场”、“100味”等品牌在不同区 域以不同渠道多维度进入市场，黑龙江、河南等地市场多品牌组合份额已经突破10%，其它省区如陕西、 广西等市场综合份额已经超过5%，品牌组合渗透战略逐步获得成效。 2）运维益盐堂品牌，提升知名度 2017年1月1日，汪涵先生代言的益盐堂食用盐广告作为第一支在央视上播出的广告，以“卖盐歌”的形 式让“少吃盐 吃好盐 益盐堂”的品牌形象传播到大江南北，并在央视新闻、CCTV-1、CCTV-4、CCTV-6、 CCTV-9等台持续投播品牌广告。此外，益盐堂在微信公众号、微博全心运作，传播健康用盐理念，推介 好盐产品，与消费者形成有力互动，全面推广传播益盐堂品牌。 3）行业深耕，多方合作，扩大益盐堂国际国内影响力 3月，经美国盐业协会邀请，公司调味品事业部参加了在美国举办的2017年美国盐业协会年会，与来 自世界各地的盐业企业代表进行了广泛和深入的交流，同时，益盐堂正式加入美国盐业协会，成为美国盐 业协会仅有的两家中国会员之一。 3月，公司以“多品类盐专家”的主品牌形象，携手益盐堂旗下“绿色盐场”“亲亲厨房”“清清果蔬”等9大 产品系列，开展以食用盐品牌为主、盐衍生品品牌为辅的全品牌推广，亮相成都春季全国糖酒会。 5月，益盐堂参加由国际盐湖学会、天津科技大学、中国地质科学院矿产资源研究所主办的 “盐湖与 盐业国际高级学术交流会”，并与天津科技大学签署全面战略合作框架协议，在建立“产学研”联盟和共建实 验室等方面进行全面长期的战略合作，并联合组建“盐业大数据与食盐产业技术研究中心”。 6月，公司与浙江省盐业集团签订战略合作协议，以更好的整合双方优质资源，更有力的联合开展浙 江省的优质食用盐供应工作，实现协同创新、合作共赢。 4）入驻电商平台，实现线上线下全渠道销售 报告期内，益盐堂分别在京东、苏宁易购及1号店开设品牌旗舰店，并于6月份正式进驻平台开卖，本 次上线产品为“益盐堂”、“绿色盐场”、“100味”等食用盐主推品牌，未来将上架更多品牌产品，并拟于下半 年入驻更多电商平台，让消费者购盐更便捷。 5）优化人员和组织架构，拓展销售渠道 报告期内，根据国家针对盐改下发的各项条例，公司充分利用历史已有合作资源优势和新组建的快消 团队营销中心，从既有盐业公司渠道以及直供的快消渠道分别发力，构建和优化相关人员和组织结构，形 成盐业公司与快消团队相辅相成，互补优势的产品推广组合拳： ①深化与盐业公司的战略合作：与全国20多个省市盐业公司深化合作推广益盐堂品牌及旗下副品牌， 力争盐改初期迅速打开市场，本报告期，益盐堂自主品牌通过盐业公司的销售额已超去年同期盐业公司代 工总额。 ②组建快消团队营销中心：为适应盐改初期市场竞争，益盐堂品牌针对直营终端渠道，打造食用盐营 销中心，成立专职快消团队。本报告期，共进场约40余家LKA卖场系统、3,600余家LKA门店、沃尔玛、苏 果等NKA系统也逐步进场开始销售，益盐堂营销中心负责销售区域已经覆盖全国所有省份。 （2）川菜调味品业务 报告期内，川菜调味品事业部坚持夯实基础、服务客户的经营战略，持续进行川菜调味品的新品研发 工作，打造大品牌产品线，形成盐—泡菜—豆瓣—全料的大产品线品牌，为未来川菜调味品打造综合产品 竞争优势奠定基础；对流通产品线进行梳理，去掉量小且占生产和包材成本的产品，确立产品推广重心； 持续推进川菜调味品进驻电商渠道工作；完善商超、流通、餐饮供应链渠道，多渠道战略开拓市场，为调 味品业务引流推广，与食用盐业务一同打造快消品业务。 3、中小城市电商业务 本报告期，公司重点进行了云图生活APP的推广及云图电竞的开展工作： （1）云图生活APP 1）线上促销推广 公司以旗下子公司云图生活为主体打造云图生活APP，本报告期，通过定期制作海报、热点事件营销、 破亿文章发布、平台功能更新、节日宣传、营销活动等，不断强化云图生活品牌印象，提升品牌知名度： ①1月线上推广活动：理财+N元购好货 活动为期26天，哈哈财神新增投资额达6,714.32万元，哈哈 商城订单数量有明显上升，购买人数增加，APP日活数据显著提升； ②3月推出“春来去撒欢”主题促销活动 针对清明小长假，在哈哈旅游版块推出短途旅行特价专线，同 时，在哈哈商城推出郊游出行用品特价专场，并在朋友圈内进行推广； ③4月推出微信朋友圈推广活动 4月7日-6月30日，哈哈商城和哈哈通讯共计推出150余款价格比 京东优惠的商品，商品链接在朋友圈转发数累计达5,000余次，点击量累计达2.5万，商城的订单量显著 提升。 2）多策略增加商城运营品类 洽谈商家超过300家，并和多家商家达成协议并开展对接工作：①对接京东开普勒模式，可实现超过 十万只京东自营商品的导入；②对接上海百联云商商贸开展商品系统端口，极大丰富哈哈商城的百货类商 品；③多家垂直品类供应商入驻哈哈商城并开展促销，涵盖洗化、特色水果、鞋帽等分类。通过半年的运 营，整理不同促销方式、不同促销时段、不同促销商品的差异化表现大数据，为后期商城推广大促累积了 丰富经验。 3）持续优化系统，提升客户体验 云图生活APP始终将客户需求放在首位，不断优化系统服务使客户获得更好的消费体验：与一线销售 人员建立良好沟通机制，第一时间了解推广中反馈的问题，及时跟进处理；每周、每月定期对渠道推广情 况进行多维度分析，跟踪推广成效，及时调整战略措施；每周对客服工单进行细致分析，整理客户需求， 不断优化系统设置及服务；定期对客服人员进行专业培训，更好地为客户解答各种疑问，不断提高服务质 量和水平。 4）报告期内业务开展情况 截至2017年6月底，云图生活APP注册会员数突破29.43万人，日活跃会员6,000余人；哈哈财神理 财累计投资总额36.39亿元，理财年化额10.14亿元；云图化肥销售6.76万吨，销售额1.28亿元；云图生 活其他销售额2,564万元。 （2）云图电竞 公司以旗下子公司王者互娱为主体打造中小城市直营连锁云图电竞馆，并落实中小城市“全民电竞计 划”：以全国线下实体云图电竞馆为基础建设电竞及电游社团联盟，腾讯游戏为云图电竞馆输出互动娱乐 内容，并提供电竞赛事及娱乐产品；钛度科技为云图电竞馆的专业电竞设备领域提供支持。 1）开启全新的云图电竞馆经营模式 截至目前，公司已运营新都嘉耀店、新都香城国际店、崇州滨河路店、绵阳爱喜嘉年华店、彭州沃尔 玛店等5家云图电竞馆，电竞馆采用创新的特权月卡模式，不仅让消费者真实受惠，更在当地消费者中形 成了良好的口碑，电竞馆上座率平均达到43%，最高59%。 2）持续深化腾讯游戏战略合作 ①特设腾讯游戏互娱专区 云图电竞馆得到腾讯游戏官方授权特设腾讯互娱专区，成为腾讯互娱旗下 游戏、影视、动漫等产品的线下分发渠道，并在店招醒目的展示腾讯游戏标志，用于赛事活动的官方认证 和门店品牌展示。 ②腾讯游戏官方赛事合作 作为腾讯游戏官方赛事合作伙伴，云图电竞馆不断推动电竞全民化发展， 上半年开展了王者荣耀城市赛、英雄联盟城市英雄争霸赛、英雄联盟全民大作战等官方电竞比赛。 二、主营业务分析 （一）概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 主要财务数据同比变动情况 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 变动原因 营业收入 3,727,980,298.94 3,182,590,271.64 17.14% 营业成本 3,111,760,086.02 2,634,420,780.04 18.12% 销售费用 158,852,791.27 124,749,434.26 27.34% 主要系报告期食用盐广告宣传费增加及销 售人员增加导致支付的销售人员薪酬增加 管理费用 227,060,100.38 201,613,394.73 12.62% 财务费用 95,329,302.50 97,058,564.91 -1.78% 所得税费用 38,316,094.09 35,557,243.72 7.76% 研发投入 2,046,683.57 5,587,582.18 -63.37% 主要系报告期研发项目投入减少所致 营业外支出 13,792,406.97 2,074,409.57 564.88% 主要系为响应国家环保政策，公司二季度主 动处置报废了一批小锅炉及配套设施 经营活动产生的现金流量净额 36,269,731.77 51,541,761.53 -29.63% 主要系报告期由于收入增加导致的支付各 项税费增加及为职工支付的现金增加所致 投资活动产生的现金流量净额 -37,431,978.65 -77,195,628.57 51.51% 主要系报告期公司全资子公司嘉施利（荆 州）化肥有限公司收到与资产相关的政府补 贴所致，去年同期无此因素 筹资活动产生的现金流量净额 -29,367,920.56 111,073,813.20 -126.44% 主要系报告期偿还债务支付现金增加所致 现金及现金等价物净增加额 -30,476,351.53 85,423,372.90 -135.68% 公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动 □ 适用 √ 不适用 公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。 营业收入构成 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 3,727,980,298.94 100% 3,182,590,271.64 100% 17.14% 分行业 化肥 2,154,084,293.85 57.78% 1,923,712,720.60 60.44% 11.98% 化工 910,036,872.56 24.41% 822,570,008.94 25.85% 10.63% 品种盐 150,573,977.77 4.04% 166,678,225.10 5.24% -9.66% 川菜调味品 25,041,226.92 0.67% 29,951,469.06 0.94% -16.39% 其他 488,243,927.84 13.10% 239,677,847.94 7.53% 103.71% 分产品 复合肥 1,925,995,535.74 51.66% 1,789,621,276.98 56.23% 7.62% 联碱 477,242,314.11 12.80% 403,582,176.51 12.68% 18.25% 工业盐 10,671,606.42 0.29% 26,246,374.77 0.82% -59.34% 品种盐 150,573,977.77 4.04% 166,678,225.10 5.24% -9.66% 川菜调味品 25,041,226.92 0.67% 29,951,469.06 0.94% -16.39% 磷化工产品 267,792,447.14 7.18% 278,387,735.49 8.75% -3.81% 磷酸一铵 228,088,758.11 6.12% 134,091,443.62 4.21% 70.10% 其他化工产品 154,330,504.89 4.14% 114,353,722.17 3.59% 34.96% 其他 488,243,927.84 13.10% 239,677,847.94 7.53% 103.71% 分地区 华中地区 1,799,044,809.68 48.26% 1,561,311,786.40 49.06% 15.23% 华南地区 500,359,194.74 13.42% 420,793,274.65 13.22% 18.91% 西南地区 498,975,000.72 13.38% 400,516,041.58 12.58% 24.58% 华东地区 465,323,298.74 12.48% 390,883,003.46 12.28% 19.04% 其他地区 464,277,995.06 12.45% 409,086,165.55 12.85% 13.49% 占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上 年同期增减 营业成本比上 年同期增减 毛利率比上年同期 增减 分行业 化肥 2,154,084,293.85 1,788,337,875.50 16.98% 11.98% 11.55% 上升0.32个百分点 化工 910,036,872.56 750,633,560.84 17.52% 10.63% 6.80% 上升2.96个百分点 品种盐 150,573,977.77 84,820,536.99 43.67% -9.66% -13.97% 上升2.82个百分点 其他 488,243,927.84 463,241,066.23 5.12% 103.71% 125.21% 下降9.06个百分点 分产品 复合肥 1,925,995,535.74 1,590,206,126.59 17.43% 7.62% 6.99% 上升0.49个百分点 联碱 477,242,314.11 383,095,399.94 19.73% 18.25% 16.57% 上升1.15个百分点 品种盐 150,573,977.77 84,820,536.99 43.67% -9.66% -13.97% 上升2.82个百分点 磷化工产品 267,792,447.14 231,918,737.63 13.40% -3.81% -8.92% 上升4.87个百分点 磷酸一铵 228,088,758.11 198,131,748.91 13.13% 70.10% 69.58% 上升0.27个百分点 其他化工产品 154,330,504.89 125,124,477.76 18.92% 34.96% 25.37% 上升6.20个百分 点 其他 488,243,927.84 463,241,066.23 5.12% 103.71% 125.21% 下降9.06个百分 点 分地区 华中地区 1,799,044,809.68 1,505,215,973.32 16.33% 15.23% 15.96% 下降0.53个百分点 华南地区 500,359,194.74 418,158,649.45 16.43% 18.91% 19.90% 下降0.69个百分点 西南地区 498,975,000.72 421,167,874.98 15.59% 24.58% 24.56% 上升0.01个百分点 华东地区 465,323,298.74 378,009,485.07 18.76% 19.04% 18.12% 上升0.64个百分点 其他地区 464,277,995.06 389,208,103.20 16.17% 13.49% 18.12% 下降3.28个百分点 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1期按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 1、磷酸一铵：报告期内化工市场回暖，公司抓住时机扩大销售，导致生产量、销量增加，营业收入 和成本相应增加； 2、其他化工产品：报告期内化工市场回暖，化工产品均价提高，导致营业收入增加； 3、其他：报告期内公司扩大黄磷贸易业务，营业收入和成本相应增加。 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可 持续性 投资收益 472,707.18 0.42% 主要系报告期出售子公司股权所致 否 资产减值 10,976,348.04 9.68% 主要系报告期应收账款增加，导致计提的资产 减值损失增加所致 否 营业外收入 33,930,650.59 29.93% 主要系报告期收到政府补贴所致 否 营业外支出 13,792,406.97 12.17% 主要系为响应国家环保政策，公司二季度主动 处置报废了一批小锅炉及配套设施 否 四、资产及负债状况分析 （一）资产构成重大变动情况 单位：元 本报告期末 上年同期末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产 比例 金额 占总资产 比例 货币资金 1,018,043,773.39 10.97% 1,173,725,747.13 13.48% 下降2.51个百分点 应收账款 655,167,157.43 7.06% 536,414,404.64 6.16% 上升0.90个百分点 存货 1,291,193,585.59 13.91% 942,377,391.08 10.82% 上升3.09个百点 长期股权投资 7,178,707.93 0.08% 7,879,827.84 0.09% 下降0.01个百分点 固定资产 3,769,420,665.81 40.61% 3,875,705,626.51 44.51% 下降3.90个百分点 在建工程 457,024,973.40 4.92% 408,488,619.32 4.69% 上升0.23个百分点 短期借款 3,383,533,861.23 36.45% 3,285,840,000.00 37.73% 下降1.28个百分点 长期借款 157,987,834.90 1.70% 192,100,000.00 2.21% 下降0.51个百分点 （二）以公允价值计量的资产和负债 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 期初数 本期公允价 值变动损益 计入权益的累计 公允价值变动 本期计提的 减值 本期购买金额 本期出售 金额 期末数 金融资产 1.以公允价值计量且 其变动计入当期损益 的金融资产（不含衍 生金融资产） -- -- -- -- -- -- -- 2.衍生金融资产 -- -- -- -- -- -- -- 3.可供出售金融资产 15,500,000.00 -- -- -- -- -- 15,500,000.00 金融资产小计 15,500,000.00 -- -- -- -- -- 15,500,000.00 投资性房地产 -- -- -- -- -- -- -- 生产性生物资产 -- -- -- -- -- -- -- 其他 -- -- -- -- -- -- -- 上述合计 15,500,000.00 -- -- -- -- -- 15,500,000.00 金融负债 0.00 -- -- -- -- -- 0.00 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否 （三）截至报告期末的资产权利受限情况 1、截至报告期末，公司存在77,294.49万元的货币资金使用受限，系银行承兑汇票、信用证及贷款的保证金。 2、截至报告期末，公司子公司嘉施利（马来西亚）有限公司固定资产账面价值36.57万元受限，原因系嘉施利（马来西 亚）有限公司按揭购车，该车为抵押借款做抵押。截止报告期末，抵押借款余额23.78万元。 3、截至报告期末，公司持有的嘉施利（荆州）化肥有限公司股权所有权受限，原因系公司子公司应城市新都化工有限 责任公司（以下简称“应城化工公司”）于2015年9月向工商银行应城支行借款7,800万元，以其持有的嘉施利（荆州）化肥 有限公司100%股权为借款提供质押担保。截止报告期末，应城化工公司已归还借款2,340万元，剩余借款5,460万元。 五、投资状况分析 （一）总体情况 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 127,705,072.00 9,500,000.00 1,244.26% （二）报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 （三）报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 （四）以公允价值计量的金融资产 √ 适用 □ 不适用 单位：元 资产类别 初始投资成 本 本期公允价 值变动损益 计入权益的累 计公允价值变 动 报告期内购入 金额 报告期内 售出金额 累计投资 收益 期末金额 资金来源 股票 22,000,000.00 0.00 6,500,000.00 0.00 0.00 0.00 15,500,000.00 自有资金 合计 22,000,000.00 0.00 6,500,000.00 0.00 0.00 0.00 15,500,000.00 -- （五）证券投资情况 √ 适用 □ 不适用 证券品 种 证券代码 证券简称 最初投资 成本 会计计 量模式 期初账面 价值 本期公允价 值变动损益 计入权益的 累计公允价 值变动 本期购 买金额 本期出 售金额 报告期 损益 期末账面价 值 会计核算 科目 资金 来源 境内外 股票 430309 易所试 22,000,000.00 公允价 值计量 15,500,000.00 0.00 6,500,000.00 0.00 0.00 0.00 15,500,000.00 可供出售 金融资产 自有 资金 期末持有的其他证券投资 0.00 -- 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 -- -- 合计 22,000,000.00 -- 15,500,000.00 0.00 6,500,000.00 0.00 0.00 0.00 15,500,000.00 -- -- 证券投资审批董事会公告披露日 期 2015年9月7日 证券投资审批股东会公告披露日 期（如有) 无 （六）衍生品投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在衍生品投资。 （七）募集资金使用情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无募集资金使用情况。 （八）非募集资金投资的重大项目情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无非募集资金投资的重大项目。 六、重大资产和股权出售 （一）出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 （二）出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大股权。 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称 公司类型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 嘉施利（应城）化 肥有限公司 控股子公司 复合肥生产、销售。 5,000万元 307,863,019.32 94,607,391.47 408,509,903.67 23,401,129.31 19,821,806.31 应城市新都化工复 合肥有限公司 全资子公司 复合肥生产、销售。 18,000万元 412,458,439.85 207,158,250.47 209,285,688.16 13,546,711.65 10,063,306.47 益盐堂（应城）健 康盐制盐有限公司 控股子公司 盐及其系列产品的研发、生产、 销售。 1,000万元 859,386,457.33 383,745,710.13 232,761,536.22 30,448,748.61 29,268,624.42 应城市新都化工有 限责任公司 全资子公司 纯碱、氯化铵的生产和销售。 40,000万元 4,634,667,204.34 1,936,664,599.37 1,242,073,664.58 39,106,845.20 37,230,611.13 孝感广盐华源制盐 有限公司 控股子公司 工业盐的生产、销售；定点食 用盐的生产、销售。 22,600万元 1,085,920,648.76 237,990,567.05 267,922,869.84 -5,323,189.21 -12,001,947.04 应城市新都化工塑 业有限公司 全资子公司 塑料编织袋及塑料制品生产、 销售；废料回收。 1,000万元 174,591,322.11 44,966,190.38 132,716,398.90 12,142,603.38 10,484,238.67 嘉施利（宁陵）化 肥有限公司 全资子公司 复合肥生产、销售。 30,000万元 570,726,555.74 331,214,937.72 179,344,227.78 9,078,399.51 8,247,032.59 嘉施利（平原）化 肥有限公司 全资子公司 复合肥生产、销售。 20,000万元 572,112,483.64 281,875,921.82 291,814,643.13 12,981,401.74 8,218,964.60 雷波凯瑞磷化工有 限责任公司 全资子公司 磷化工、复混肥料制造、销售。 43,000万元 1,255,400,016.39 475,382,651.52 289,137,972.48 13,839,032.92 10,743,029.05 嘉施利（宜城）化 肥有限公司 控股子公司 复合肥、磷酸一铵生产、销售。 22,000万元 673,030,358.38 271,265,425.74 430,126,011.14 25,093,771.89 19,574,748.92 嘉施利（荆州）化 肥有限公司 全资子公司 复合肥、磷酸一铵的生产、销 售。 10,000万元 1,163,454,210.00 126,261,797.79 523,547,369.56 11,336,242.34 10,123,737.63 成都云图生活电子 商务有限公司 全资子公司 中小城市及农村地区电子商 务。 20,000万元 81,529,855.35 73,689,557.44 23,631,096.72 -37,615,339.38 -36,801,642.65 嘉施利（应城）水 溶肥有限公司 全资子公司 复合肥的生产、销售。 5,000万元 210,029,773.46 81,922,601.76 120,500,566.27 7,299,601.87 7,807,673.92 报告期内取得和处置子公司的情况 √ 适用 □ 不适用 公司名称 报告期内取得和处置 子公司方式 对整体生产经营和业绩的影响 湖北省云图贸易有限责任公司 新设 可利用公司现有平台及采购优势，拓展公司经营领域，多渠道做好公司的营销业务，进一步完善公司的营销体系， 拓展销售网络，为公司提供新的发展机会和空间，增加新的盈利点。报告期内为上市公司贡献利润721.47万元。 湖北宙翔科技有限公司 新设 增强公司科技研发能力，提升复合肥产品质量，降低复合肥产品成本及提高产品盈利水平。报告期内因该公司处 于建设和发展初期，未对公司贡献利润。 成都广耀王者互娱网络有限责任公司 新设 有效推进公司连锁网咖项目的建设，促进公司中小城市电商业务的落地实施。报告期内因该公司处于筹建期间， 未对公司贡献利润。 成都科努德贸易有限公司 新设 有利于搭建以四川为中心的横向一体化和纵向一体化的复肥营销管理平台，整合复肥板块资源，强化营销渠道供 应链管理，提升供给侧市场反应能力和服务能力，进一步提高渠道和终端的竞争力。报告期内因该公司处于筹建 期间，未对公司贡献利润。 成都涌达嘉益贸易有限公司 新设 有利于搭建以四川为中心的横向一体化和纵向一体化的复肥营销管理平台，整合复肥板块资源，强化营销渠道供 应链管理，提升供给侧市场反应能力和服务能力，进一步提高渠道和终端的竞争力。报告期内因该公司处于筹建 期间，未对公司贡献利润。 汉中汉山复合肥有限公司 出售100%股权 该公司原有普通复合肥生产线已不适应公司生产经营需要，处置有利于公司产品结构转型升级，优化资产配置， 提高资金使用效率。该公司复合肥生产线已于2015年陆续关停，报告期内未对公司贡献利润。但报告期内因出售 其100%股权从而增加了公司合并报表投资收益99.42万元。 公司报告期内无应当披露的重要控股参股公司信息。 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、对2017年1-9月经营业绩的预计 2017年1-9月预计的经营业绩情况：归属于上市公司股东的净利润为正值且不属于扭亏为盈的情形 2017年1-9月归属于上市公司股东的净利润变动幅度 -50% 至 -20% 2017年1-9月归属于上市公司股东的净利润变动区间（万元） 8,107.05 至 12,971.28 2016年1-9月归属于上市公司股东的净利润（万元） 16,214.10 业绩变动的原因说明 1、盐改政策实施后，公司把食用盐作为快消品组织生产及营 销，管理费用及销售费用同比增幅较大，从而影响利润； 2、 为响应国家环保政策，公司主动处置报废了一批小锅炉及配 套设施，导致营业外支出同比增幅较大，从而影响利润。3、 对易所试投资计提减值准备同比增幅较大，从而影响利润。 十、公司面临的风险和应对措施 （一）市场竞争风险 根据国务院印发的《盐业体制改革方案》，从2017年1月1日开始，放开所有盐产品价格，取消食盐准 运证，允许现有食盐定点生产企业进入流通销售领域，食盐生产企业作为真正的市场主体可以确立自己的 品牌的价格，食盐批发企业可开展跨区域经营，标志我国食盐行业由行政垄断性专营正式走向竞争性专营 阶段。盐改初期，食盐企业的市场竞争加剧，行业迎来一轮重组兼并的热潮，盐业销售格局面临洗牌，公 司食盐业务可能面临因政策变化而导致市场竞争的风险。 公司在盐改前就已进行了积极的渠道和品牌布局，2017年盐改后公司积极灵活调整市场策略和经营管 理策略，加大高端品种盐推行力度，直接参与终端销售塑造自有益盐堂及旗下品牌，并在全国范围招募既 懂盐业市场又具营销能力的专业快消品营销队伍，抓住各种有利条件抢占市场先机。 （二）环保政策变化风险 当前，我国大力推动节能减排、环境保护及农业可持续发展，中央提出要加强生态文明建设，减少对 环境污染，控制面源污染，相继颁布“大气十条”、“水十条”、“土十条”等相关政策，农业部印发《2017年 农业面源污染防治攻坚战重点工作安排》，加强对农业环境突出问题的治理。这些举措对行业绿色发展和 转型升级提出了日益紧迫的要求，环保力度日益加大。公司一贯认真履行社会责任，严格执行有关环境保 护的法律法规，生产经营过程中的“三废”经过处理，均达到了国家排放标准要求，但随着国家环保力度的 加强，有关标准和要求可能会发生变化，公司如不能及时适应相应的变化，生产和发展将会受到限制。 （三）食品质量安全风险 公司涉足的食用盐、调味品行业均涉及食品质量安全，食品质量安全与消费者身体健康息息相关。近 年来，国家对食品安全日趋重视，消费者食品安全和权益保护意识也不断增强，食品制造业已经成为国家 推行各项安全标准和质量检验的重点行业之一，质量安全控制已经成为食品加工企业的重中之重。目前， 国家已相继出台《食品安全法》、《食品生产加工企业质量安全监督管理实施细则》等法律法规，以规范食 品加工企业的生产经营行为，最大限度保障消费者利益。公司也高度重视产品质量安全，将食品安全质量 标准工作放在首位，并建立严格的质量控制体系。但是，由于食品采购、加工和销售流程较长，涉及面较 广，若公司的质量管理工作出现纰漏或由于其他原因发生产品质量安全问题，将影响公司信誉和产品销售， 进而对公司生产经营产生负面影响。 （四）产能扩张导致的市场风险 截至目前公司复合肥产能已达到500万吨，公司产能规模的扩大对公司的市场开拓能力提出了更高要 求，也将给公司当前的采购、生产、销售等各个环节带来严峻的考验。公司新增产能的产品市场前景看好， 同时公司通过全面推进深度营销、网络下沉、打造终端等一系列运作，加大品牌建设和市场开拓力度，进 一步拓展销售网络，为新增产能和产品销售做好前期工作，为顺利消化新增产能奠定坚实基础。但若市场 发生重大变化，也可能出现产能扩张导致的市场风险。 （五）原材料价格波动风险 公司生产复合肥的成本中有80%以上系原材料成本，因此，原材料价格的波动，复合肥成本的影响较 大，为尽量减小原材料价格波动对复合肥产品成本的不利影响，公司通过向上延伸产业链，基本控制了复 合肥上游的氯化铵和硝基复合肥的原料硝酸铵料浆资源，通过收购湖北新楚钟肥业有限公司，保障了磷酸 一铵的供应，通过收购雷波凯瑞公司，拥有了四川省雷波县牛牛寨磷矿北矿区的普查探矿权。 （六）人员配备及经营管理风险 公司近几年发展迅速，规模扩张较快，人员迅速增加。为配合公司转型规划，公司的食用盐及调味品 快销、中小城市电商、电竞项目建设吸引大批管理人才和技术人才加盟，如何巩固管理团队，提高管理水 平，加速不同成员之间的磨合和员工培训是公司需要应对的问题。公司需要在企业文化建设、绩效考核体 系、激励机制等方面不断探索，不断改善，以提高公司的凝聚力和团结力，减少转型中的经营管理风险。 第五节 重要事项 一、报告期内召开的年度股东大会和临时股东大会的有关情况 （一）本报告期股东大会情况 会议届次 会议类型 投资者参 与比例 召开日期 披露日期 披露索引 2017年第一次 临时股东大会 临时股东 大会 53.6401% 2017年3月13日 2017年3月14日 《云图控股：2017年第一次临时股东大会决 议公告》（公告编号：2017-015），披露网站： 巨潮资讯网 2016年年度股 东大会 年度股东 大会 53.6790% 2017年5月19日 2017年5月20日 《云图控股：2016年年度股东大会决议公告》 （公告编号：2017-029），披露网站：巨潮资 讯网 （二）表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会 □ 适用 √ 不适用 二、本报告期利润分配或资本公积金转增股本预案 □ 适用 √ 不适用 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 三、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及 截至报告期末超期未履行完毕的承诺事项 □适用√不适用 公司报告期不存在由公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及截至报告期 末超期未履行完毕的承诺事项。 四、聘任、解聘会计师事务所情况 半年度财务报告是否已经审计 □ 是 √ 否 公司半年度报告未经审计。 五、董事会、监事会对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明 □ 适用 √ 不适用 六、董事会对上年度“非标准审计报告”相关情况的说明 □ 适用 √ 不适用 七、破产重整相关事项 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未发生破产重整相关事项。 八、诉讼事项 重大诉讼仲裁事项 □ 适用 √ 不适用 本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项。 其他诉讼事项 √ 适用 □ 不适用 诉讼(仲裁)基本情 况 涉案金额 (万元) 是否形成 预计负债 诉讼(仲裁)进展 诉讼(仲裁)审理结果 及影响 诉讼(仲裁)判决 执行情况 披露日 期 披露索 引 2006年开始， 成都二姐大酒店陆 续从成都新繁食品 有限公司（以下简 称“新繁公司”）处借 款。 2015年5月15 日，新繁公司将 2,200万元债权转让 给公司，公司与二 姐大酒店签订了 《还款补充协议》， 双方确认借款总额 2,200万元，同时约 定若2016年3月31 日前无法还清全部 欠款，则按照2014 年新繁公司与二姐 大酒店签订的《还 款协议》约定的年 利率15%计息。 为了担保上述 债务的执行，2016 年1月12日，二姐 大酒店自愿将其自 有的位于武侯区武 侯大道211号2号楼 的房产抵押给公 司，用于担保借款 本息和相关费用。 2,890.25 否 2017年5月27 日，成都市新都区人 民法院作出一审判 决。 目前，对方已提 起上诉，成都中级人 民法院尚未确定二审 开庭时间。 一审判决结果如 下：1、于判决生效之 日起十日内，二姐大 酒店、陈永惠、熊伟 连带偿还公司借款本 金2,200万元，并赔 偿该款自2014年11 月1日起至清偿完毕 之日止按照年利率 15%计算的利息；2、 确认公司对二姐大酒 店所有的产权证号为 “蓉房权证成房监证 字第1080553、 1080554、1080555、 1080560”的房屋享有 抵押权并就上述房屋 拍卖、变卖等方式处 理后所得款项享有优 先受偿权；3、驳回公 司的其他本诉诉讼请 求；4、驳回二姐大酒 店、陈永贵、熊伟的 反诉诉讼请求。（未完）  |