[发行]建信社会责任：更新招募说明书摘要（2017年第2号）
建信社会责任 混合型 证券投资基金 招募说明书 （更新）摘要 2017 年第 2 号 基金管理人： 建信基金管理有限责任公司 基金托管人： 中国农业银行股份有限公司 二〇一七年九月 【重要提示】 本基金经中国证券监督管理委员会 201 2 年 4 月 9 日证监许可 [201 2 ] 484 号 文核准募集。 本基金合同已于 2012 年 8 月 14 日生效。 基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整。本招募说明书经 中国证监会核准，但中国证监会对本基金募集的核准，并不表明其对本基金的 价值和收益做出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险。 基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财 产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。 本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动， 投资者在投资本基金前，需充分了解本基金的产品特性，并承担基金投资中出 现的各类风险，包括：因整体政治、 经济、社会等环境因素对证券价格产生影 响而形成的系统性风险，个别证券特有的非系统性风险，由于基金投资人连续 大量赎回基金产生的流动性风险，基金管理人在基金管理实施过程中产生的基 金管理风险，本基金的特定风险等。投资者在进行投资决策前，请仔细阅读本 基金的《招募说明书》及《基金合同》，了解本基金的风险收益特征，并根据自 身的投资目的、投资期限、投资经验、资产状况等判断本基金是否和自身的风 险承受能力相适应。 基金的过往业绩并不预示其未来表现。基金管理人管理的其他基金的业绩 并不构成新基金业绩表现的保证。 本招募说明书所载内 容截止日为 2017 年 8 月 13 日，有关财务数据和净值表 现截止日为 2017 年 6 月 30 日（财务数据未经审计）。本招募说明书已经基金托 管人复核。 一 、基金管理人 （一）基金管理人概况 名称：建信基金管理有限责任公司 住所：北京市西城区金融大街 7 号英蓝国际金融中心 16 层 办公地址：北京市西城区金融大街 7 号英蓝国际金融中心 16 层 设立日期： 2005 年 9 月 19 日 法定代表人：许会斌 联系人： 郭雅莉 电话： 010 - 66228888 注册资本：人民币 2 亿元 建信基金管理有限责任公司经中国证监会证监基金字 [2005]158 号文批准设 立。公司的股权结构如下： 中国建设银行股份有限公司， 65% ；美国信安金融服 务公司， 25% ；中国华电集团资本控股有限公司， 10% 。 本基金管理人公司治理结构完善，经营运作规范，能够切实维护基金投资 人 的利益。股东会为公司权力机构，由全体股东组成，决定公司的经营方针以 及选举和更换董事、监事等事宜。公司章程中明确公司股东通过股东会依法行 使权利，不以任何形式直接或者间接干预公司的经营管理和基金资产的投资运 作。 董事会为公司的 决策 机构，对股东会负责 ，并向股东会汇报。公司董事会 由 9 名董事组成，其中 3 名为独立董事。根据公司章程的规定，董事会行使《公 司法》规定的有关重大事项的决策权、对公司基本制度的制定权和对总经理等经 营管理人员的监督和奖惩权。 公司设监事会，由 6 名监事组成，其中包括 3 名职工代表监事。监事会向股 东会负责，主要负责检查公司财务并监督公司董事、高级管理人员尽职情况 。 （二） 主要人员情况 1 、董事会成员 许会斌先生，董事长，高级经济师，享受国务院特殊津贴，中国建设银行 突出贡献奖、河南省五一劳动奖章获得者。 1983 年毕业于辽宁财经学院基建财 务与信用专业，获学士学位。历任中国建设银行筹资储备部副主任，零售业务 部副总经理，个人银行部副总经理，营业部主要负责人、总经理，个人银行业 务部总经理，个人银行业务委员会副主任，个人金融部总经理， 2006 年 5 月起 任中国建设银行河南省分行行长， 2011 年 3 月出任中国建设银行批发业务总 监， 2015 年 3 月起任建信基金管理有限责任公司董事长。 孙志晨先生，董事，现任建信基金管理 有限责任公司总裁，兼建信资本管 理公司董事长。 1985 年获东北财经大学经济学学士学位， 2006 年获得长江商学 院 EMBA 。历任中国建设银行总行筹资部证券处副处长，中国建设银行总行筹资 部、零售业务部证券处处长，中国建设银行总行个人银行业务部副总经理。 曹伟先生，董事，现任中国建设银行个人存款与投资部副总经理。 1990 年 获北京师范大学中文系硕士学位。历任中国建设银行北京分行储蓄证券部副总 经理、北京分行安华支行副行长、北京分行西四支行副行长、北京分行朝阳支 行行长、北京分行个人银行部总经理、中国建设银行个人存款 与投资部总经理 助理。 张维义先生，董事，现任信安北亚地区副总裁。 1990 年毕业于伦敦政治经 济学院，获经济学学士学位， 2012 年获得华盛顿大学和复旦大学 EMBA 工商管理 学硕士。历任新加坡公共服务委员会副处长，新加坡电信国际有限公司业务发 展总监，信诚基金公司首席运营官和代总经理，英国保诚集团（马来西亚）资产 管理公司首席执行官，宏利金融全球副总裁，宏利资产管理公司（台湾）首席执 行官和执行董事。 郑树明先生，董事，现任信安国际 ( 亚洲 ) 有限公司北亚地区首席营运官。 1989 年毕业于新加坡国立大学。历任新 加坡普华永道高级审计经理，新加坡法 兴资产管理董事总经理、营运总监、执行长，爱德蒙得洛希尔亚洲有限公司市 场行销总监。 华淑蕊女士，董事，现任中国华电集团资本控股有限公司总经理助理。毕 业于吉林大学，获经济学博士学位。历任《长春日报》新闻中心农村工作部记 者，湖南卫视《听我非常道》财经节目组运营总监，锦辉控股集团公司副总裁、 锦辉精细化工有限公司总经理，吉林省信托有限责任公司业务七部副总经理、 理财中心总经理、财富管理总监兼理财中心总经理、副总经理，光大证券财富 管理中心总经理（ MD ）。 李全先生，独立董 事，现任新华资产管理股份有限公司董事总经理。 1985 年毕业于中国人民大学财政金融学院， 1988 年毕业于中国人民银行研究生部。 历任中国人民银行总行和中国农村信托投资公司职员、正大国际财务有限公司 总经理助理 / 资金部总经理，博时基金管理有限公司副总经理，新华资产管理股 份有限公司总经理。 王建国先生，独立董事，曾任大新人寿保险有限公司首席行政员，中银保 诚退休金信托管理有限公司董事，英国保诚保险有限公司首席行政员，美国国 际保险集团亚太区资深副总裁，美国友邦保险（加拿大）有限公司总裁兼首席行 政员等。 1989 年获 Pacific Southern University 工商管理硕士学位。 伏军先生，独立董事，法学博士，现任对外经济贸易大学法学院教授，兼 任中国法学会国际经济法学研究会常务理事、副秘书长、中国国际金融法专业 委员会副主任。 2 、监事会成员 张军红先生，监事会主席。毕业于国家行政学院行政管理专业，获博士研 究生学位。历任中国建设银行筹资部储蓄业务处科员、副主任科员、主任科 员；零售业务部主任科员；个人银行业务部个人存款处副经理、高级副经理； 行长办公室秘书一处高级副经理级秘书、秘书、高级经理；投资托管服务部 总 经理助理、副总经理；投资托管业务部副总经理；资产托管业务部副总经理。 2017 年 3 月起任公司监事会主席。 方蓉敏女士，监事，现任信安国际（亚洲）有限公司亚洲区首席律师。曾任 英国保诚集团新市场发展区域总监和美国国际集团全球意外及健康保险副总裁 等职务。方女士 1990 年获新加坡国立大学法学学士学位，拥有新加坡、英格兰 和威尔斯以及香港地区律师从业资格。 李亦军女士，监事，高级会计师，现任中国华电集团资本控股有限责任公 司机构与战略研究部总经理。 1992 年获北京工业大学工业会计专业学士， 2009 年获中央 财经大学会计专业硕士。历任北京北奥有限公司，中进会计师事务 所，中瑞华恒信会计师事务所，中国华电集团财务有限公司计划财务部经理助 理、副经理，中国华电集团资本控股（华电财务公司）计划财务部经理，中国华 电集团财务有限公司财务部经理，中国华电集团资本控股有限公司企业融资部 经理。 严冰女士，职工监事，现任建信基金管理有限责任公司人力资源部总经 理。 2003 年 7 月毕业于中国人民大学行政管理专业，获硕士学位。曾任安永华 明会计师事务所人力资源部人力资源专员。 2005 年 8 月加入建信基金管理公 司，历任人力资源管理专员、主 管、部门总经理助理、副总经理、总经理。 刘颖女士，职工监事，现任建信基金管理有限责任公司 内控合规 部副总经 理 , 英国特许公认会计师公会（ ACCA ）资深会员。 1997 年毕业于中国人民大学会 计系 , 获学士学位； 2010 年毕业于香港中文大学 , 获工商管理硕士学位。曾任 毕马威华振会计师事务所高级审计师、华夏基金管理有限公司基金运营部高级 经理。 2006 年 12 月至今任职于建信基金管理有限责任公司 内控合规 部。 安晔先生，职工监事，现任建信基金管理有限责任公司信息技术部总经 理。 1995 年毕业于北京工业大学计算机 应用系，获得学士学位。历任中国建设 银行北京分行信息技术部，中国建设银行信息技术管理部北京开发中心项目经 理、代处长，建信基金管理公司基金运营部总经理助理、副总经理，信息技术 部执行总经理、总经理。 3 、公司高管人员 孙志晨先生，总裁（简历请参见董事会成员）。 曲寅军先生，副总裁，硕士。 1999 年 7 月加入中国建设银行总行，历任审 计部科员、副主任科员、团委主任科员、重组改制办公室高级副经理、行长办 公室高级副经理； 2005 年 9 月起就职于建信基金管理公司，历任董事会秘书兼 综合管理部总监、投资管理部副总监、专户投资部总监和首席战略官； 2013 年 8 月至 2015 年 7 月，任我公司控股子公司建信资本管理有限责任公司董事、总 经理。 2015 年 8 月 6 日起任我公司副总裁，并专任建信资本管理有限责任公司 董事、总经理。 张威威先生，副总裁，硕士。 1997 年 7 月加入中国建设银行辽宁省分 行， 从事个人零售业务， 2001 年 1 月加入中国建设银行总行个人金融部，从事证券 基金销售业务，任高级副经理； 2005 年 9 月加入建信基金管理公司，一直从事 基金销售管理工作，历任市场营销部副总监（主持工作）、总监、公司首席市场 官等职务。 2015 年 8 月 6 日起任我公司副总裁。 吴曙明先生，副总裁，硕士。 1992 年 7 月至 1996 年 8 月在湖南省物资贸易 总公司工作； 1999 年 7 月加入中国建设银行，先后在总行营业部、金融机构 部、机构业务部从事信贷业务和证券业务，历任科员、副主任科员、主任科 员、机构业务部高级副经理等职； 2006 年 3 月加入我公司，担任董事会秘书， 并兼任综合管理部总经理。 2015 年 8 月 6 日起任我公司督察长， 2016 年 12 月 23 日起任我公司副总裁。 吴灵玲女士，副总裁，硕士。 1996 年 7 月至 1998 年 9 月在福建省东海经贸 股份有限公司工作； 2001 年 7 月加入中国建设银行总行人力资源部，历任副主 任科员、业务经理、高级经理助理； 2005 年 9 月加入建信基金管理公司，历任 人力资源部总监助理、副总监、总监、人力资源部总经理兼综合管理部总经 理。 2016 年 12 月 23 日起任我公司副总裁。 4 、督察长 吴曙明先生， 督察长（简历请参见公司高级管理人员）。 5 、本基金基金经理 许杰先生，权益投资部副总经理，硕士，特许金融分析师（ CFA ）。曾任青 岛市纺织品进出口公司部门经理、美国迪斯尼公司金融分析员， 2002 年 3 月加 入泰达宏利基金管理有限公司，历任研究员、研究部副总经理、基金经理等 职， 2006 年 12 月 23 日至 2011 年 9 月 30 日任泰达宏利风险预算混合基金基金 经理； 2010 年 2 月 8 日至 2011 年 9 月 30 日任泰达宏利首选企业股票基金基金 经理； 2008 年 9 月 26 日至 2011 年 9 月 30 日任泰达宏利集利债券基金基金经理。 2011 年 1 0 月加入我公司， 2012 年 3 月 21 日至 2017 年 1 月 24 日任建信恒稳价 值混合型证券投资基金基金经理； 2012 年 8 月 14 日起任建信社会责任混合型证 券投资基金的基金经理； 2014 年 9 月 10 日起任建信潜力新蓝筹股票型证券投资 基金基金经理； 2015 年 2 月 3 日起任建信睿盈灵活配置基金经理； 2015 年 5 月 26 日起任建信新经济灵活配置基金经理； 2017 年 3 月 22 日起任建信中小盘先锋 股票型证券投资基金基金经理。 本基金历任基金经理： 姚锦女士： 2012 年 8 月 14 日至 2014 年 3 月 6 日； 许杰先生： 2 012 年 8 月 14 日至今。 6 、投资决策委员会成员 孙志晨先生，总裁。 梁洪昀先生，金融工程及指数投资部总经理。 钟敬棣先生，固定收益投资部首席固定收益投资官。 李菁女士，固定收益投资部总经理。 姚锦女士，权益投资部总经理。 许杰先生，权益投资部副总经理。 7 、上述人员之间均不存在近亲属关系。 二 、基金托管人 （一）基本情况 名称：中国农业银行股份有限公司（简称中国农业银行） 住所：北京市东城区建国门内大街 69 号 办公地址：北京市西城区复兴门内大街 28 号凯晨世贸中心东座 法定代表人：周慕冰 成立日期： 2009 年 1 月 15 日 批准设立机关和批准设立文号：中国银监会银监复 [2009]13 号 基金托管业务批准文号：中国证监会证监基字 [1998]23 号 注册资本： 32,479,411.7 万元人民币 存续期间：持续经营 联系电话： 010 - 66060069 传真： 010 - 68121816 联系人：林葛 中国农业银行股份有限公司是中国金融体系的重要组成部分 , 总行设在北 京。经国务院批准，中国农业银行整体改制为中国农业银行股份有限公司并于 2009 年 1 月 15 日依法成立。中国农业银行股份有限公司承继原中国农业银行全 部 资产、负债、业务、机构网点和员工。中国农业银行网点遍布中国城乡，成 为国内网点最多、业务辐射范围最广，服务领域最广，服务对象最多，业务功 能齐全的大型国有商业银行之一。在海外，中国农业银行同样通过自己的努力 赢得了良好的信誉，每年位居《财富》世界 500 强企业之列。作为一家城乡并 举、联通国际、功能齐备的大型国有商业银行，中国农业银行一贯秉承以客户 为中心的经营理念，坚持审慎稳健经营、可持续发展，立足县域和城市两大市 场，实施差异化竞争策略，着力打造“伴你成长”服务品牌，依托覆盖全国的 分支机构、庞大的电子化网络和多元化的 金融产品，致力为广大客户提供优质 的金融服务，与广大客户共创价值、共同成长。 中国农业银行是中国第一批开展托管业务的国内商业银行，经验丰富，服 务优质，业绩突出， 2004 年被英国《全球托管人》评为中国“最佳托管银行”。 2007 年中国农业银行通过了美国 SAS70 内部控制审计，并获得无保留意见的 SAS70 审计报告。自 2010 年起中国农业银行连续通过托管业务国际内控标准 （ ISAE3402 ）认证，表明了独立公正第三方对中国农业银行托管服务运作流程的 风险管理、内部控制的健全有效性的全面认可。中国农业银行着力加强能力建 设， 品牌声誉进一步提升，在 2010 年首届“‘金牌理财’ TOP10 颁奖盛典”中 成绩突出，获“最佳托管银行”奖。 2010 年再次荣获《首席财务官》杂志颁发 的“最佳资产托管奖”。 2012 年荣获第十届中国财经风云榜“最佳资产托管银 行”称号； 2013 年至 2016 年连续荣获上海清算所授予的“托管银行优秀奖”和 中央国债登记结算有限责任公司授予的“优秀托管机构奖”称号； 2015 年、 2016 年荣获中国银行业协会授予的“养老金业务最佳发展奖”称号。 中国农业银行证券投资基金托管部于 1998 年 5 月经中国证监会和中国人民 银行批准成立， 2 014 年更名为托管业务部 / 养老金管理中心，内设综合管理处、 证券投资基金托管处、委托资产托管处、境外资产托管处、保险资产托管处、 风险管理处、技术保障处、营运中心、市场营销处、内控监管处、账户管理 处，拥有先进的安全防范设施和基金托管业务系统。 （二）主要人员情况 中国农业银行托管业务部现有员工近 140 名，其中具有高级职称的专家 30 余名，服务团队成员专业水平高、业务素质好、服务能力强，高级管理层均有 20 年以上金融从业经验和高级技术职称，精通国内外证券市场的运作。 （三）基金托管业务经营情况 截止到 2017 年 6 月 3 0 日，中国农业银行托管的封闭式证券投资基金和开放 式证券投资基金共 372 只。 三 、相关服务机构 （一）基金份额发售机构 1 、 直销机构 本基金直销机构为本公司设在北京的直销柜台以及网上交易平台。 （ 1 ）直销柜台 名称 ： 建信基金管理有限责任公司 住所：北京市西城区金融大街 7 号英蓝国际金融中心 16 层 办公地址：北京市西城区金融大街 7 号英蓝国际金融中心 16 层 法定代表人：许会斌 联系人：郭雅莉 电话： 010 - 66228800 （ 2 ）网上交易 投资者可以通过本公司网上交易系统办理基金的申购 、 赎回 、定期投资 等 业务，具体 业务办理情况及业务规 则请 登录 本公司网站 查询 。 本公司 网址： www. ccbfund .c n 。 2 、 代销机构 （ 1 ）中国建设银行股份有限公司 住所：北京市西城区金融大街 25 号 办公地址：北京市西城区闹市口大街 1 号院 1 号楼 ( 长安兴融中心 ) 法定代表人：王洪章 客服电话： 95533 网址： www.ccb.com （ 2 ）交通银行股份有限公司 办公地址：上海市银城中路 188 号 法定代表人：牛锡明 客服电话： 95559 网址： www.95559.com.cn （ 3 ）招商银行股份有限公司 办公地址：深圳市深南大道 7088 号招商 银行大厦 法定代表人：李建红 客户服务电话： 95555 传真： 0755 - 83195049 网址： www.cmbchina.com （ 4 ）中国农业银行 办公地址：北京市东城区建国门内大街 69 号 法定代表人：周慕冰 客户服务电话： 95599 网址： www.abchina.com （ 5 ）中国民生银行股份有限公司 注册地址：北京市西城区复兴门内大街 2 号 法定代表人：洪崎 传真： 010 - 83914283 客户服务电话： 95568 网站： www.cmbc.com.cn （ 6 ）国泰君安证券股份有限公司 注册地址：上海市 浦东新区商城路 618 号 办公地址：上海市浦东新区银城中路 168 号上海银行大厦 29 楼 法定代表人：万建华 客服电话： 400 - 8888 - 666 网址： www.gtja.com （ 7 ）中信证券股份有限公司 地址：北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦 法定代表人：张佑君 客服电话： 95558 网址： www.citics.com （ 8 ）光大证券股份有限公司 住所：上海市静安区新闸路 1508 号 法定代表人：薛峰 客服电话： 10108998 网址： www.ebscn.com （ 9 ）招商证券股份有限公司 注册地址：深圳 市福田区益田路江苏大厦 A 座 38 — 45 层 办公地址：广东省深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38 - 45 层 法定代表人：宫少林 客户服务热线： 95565 、 4008888111 网址： www.newone.com.cn （ 10 ）中国国际金融股份有限公司 注册地址：北京市建国门外大街 1 号国贸大厦 2 座 27 层及 28 层 法定代表人： 丁学东 客户服务热线： 400 - 910 - 1166 网址： www.cicc.com.cn （ 11 ）长城证券有限责任公司 住所：深圳市福田区深南大道 6008 号特区报业大厦 14 、 16 、 17 层 法定代表人 ：黄耀华 客服电话： 0755 - 82288968 网址： www.cc168.com.cn （ 12 ）海通证券股份有限公司 住所：上海市淮海中路 98 号 法定代表人：王开国 客户服务电话： 400 - 8888 - 001 ，（ 021 ） 962503 网址： www.htsec.com （ 13 ）长江证券股份有限公司 住所：武汉市新华路特 8 号长江证券大厦 法定代表人：胡运钊 客户服务电话： 4008 - 888 - 999 公司网址： www.95579.com （ 14 ）中信建投证券股份有限公司 住所：北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼 办公地址： 北京市朝阳门内大街 188 号 法定代表人：王常青 客户服务电话： 400 - 8888 - 108 公司网址： www.csc108.com （ 15 ）中泰证券有限公司 注册地址：山东省济南市经七路 86 号 法定代表人：李玮 客户服务热线： 95538 网址： www.qlzq.com.cn （ 16 ）东北证券股份有限公司 注册地址：长春市自由大路 1138 号 法定代表人：李福春 客户服务电话： 0431 - 96688 、 0431 - 85096733 网址： www.nesc.cn （ 17 ）渤海证券股份有限公司 注册地址：天津经济技术开发区 第二大街 42 号写字楼 101 室 法定代表人：王春峰 客户服务电话 : 4006515988 网址： www.bhzq.com （ 18 ）广发证券股份有限公司 住所：广州市天河北路 183 号大都会广场 43 楼 法定代表人：孙树明 客户服务电话： 020 - 95575 网址： www.gf.com.cn （ 19 ）华福证券有限责任公司 注册地址：福州市五四路 157 号新天地大厦 7 、 8 层 法定代表人：黄金琳 客服热线： 0591 - 96326 网址： www.gfhfzq.com.cn （ 20 ）信达证券股份有限公司 注册地址：北京市西城区闹 市口大街 9 号院 1 号楼信达金融中心 法定代表人：张志刚 客服热线： 400 - 800 - 8899 网址： www.cindasc.com （ 21 ）兴业证券股份有限公司 注册地址：福州市湖东路 268 法定代表人：兰荣 客户服务电话 : 4008888123 网址： www.xyzq.com.cn （ 22 ）平安证券股份有限公司 注册地址：深圳市金田路大中华国际交易广场 8 楼 法定代表人：杨宇翔 客服热线： 4008866338 网址： stock.pingan.com （ 23 ）中国中投证券有限责任公司 注册地址：深圳市福田区益 田路与福中路交界处荣超商务中心 A 栋第 18 层 - 21 层及第 04 层 01.02.03.05.11.12.13.15.16.18.19.20.21.22.23 单元 办公地址：深圳市福田区益田路 6003 号荣超商务中心 A 栋第 04 、 18 层至 21 层 法定代表人：龙增来 开放式基金咨询电话： 4006008008 网址： www.china - invs.cn （ 24 ）安信证券股份有限公司 注册地址：深圳市福田区金田路 2222 号安联大厦 34 层、 28 层 A02 单元 办公地址：深圳市福田区益田路 6009 号新世界商务中心 20 层 法定代表人 ：牛冠兴 客户服务电话： 0755 － 82825555 网址： www.axzq.com.cn （ 25 ）国元证券股份有限公司 注册地址：合肥市寿春路 179 号 法定代表人：蔡咏 客户服务热线： 400 - 8888 - 777 网址： www.gyzq.com.cn （ 26 ）中国银河证券股份有限公司 住所：北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦 C 座 法定代表人：陈有安 客户服务电话： 4008 - 888 - 8888 网址： www.chinastock.com.cn （ 27 ）中信证券（山东）有限责任公司 住所：青岛市崂山区苗岭路 29 号澳柯玛大厦 15 层（ 1507 - 1510 室） 法定代表人：杨宝林 客服电话： 0532 - 96577 网址： www.zxwt.com.cn （ 28 ）华泰证券股份有限公司 地址：南京市江东中路 228 号 法定代表人：周易 客户咨询电话： 0755 - 82492193 网址： www.htsc.com.cn （ 29 ）申万宏源西部证券有限公司 注册地址：新疆维吾尔自治区乌鲁木齐市高新区（新市区）北京南路 358 号 大成国家大厦 20 楼 2005 室 法定代表人：李季 客服电话： 4008 - 000 - 562 网址： www.hysec.co m （ 30 ）上海证券有限责任公司 注册地址：上海市西藏中路 336 号 法定代表人：郁忠民 客服电话： 021 - 962518 网址： www.962518.com （ 31 ）财富证券股份有限公司 注册地址：长沙市芙蓉中路 2 段 80 号顺天国际财富中心 26 层 法定代表人：周晖 客户服务电话： 0731 - 4403340 网址： www.cfzq.com （ 32 ）东海证券有限责任公司 注册地址：江苏省常州市延陵西路 23 号投资广场 18 、 19 楼 法定代表人：朱科敏 客服热线： 4008888588 网址： www.longone.com .cn （ 33 ）申万宏源证券有限公司 办公地址：上海市徐汇区长乐路 989 号 45 层 法定代表人：李梅 客服电话： 95523 或 4008895523 网址： www.sywg.com （ 34 ）浙商证券股份有限公司 办公地址：杭州杭大路 1 号黄龙世纪广场 A6/7 法定代表人：吴承根 客服电话： 0571 - 967777 网址： http://www.stocke.com.cn （ 35 ）九州证券经纪有限公司 注册地址：深圳市福田区民田路新华保险大厦 18 楼 法定代表人：林小明 客服电话： 0755 - 33331188 网址： www. tyzq.com.cn （ 36 ）国信证券股份有限公司 住所：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证券大厦 办公地址：深圳市罗湖区红岭中路 1010 号国际信托大厦 法定代表人：何如 客户服务电话： 95536 网址： www.guosen.com.cn （ 37 ）深圳众禄基金销售有限公司 注册地址：深圳市罗湖区深南东路 5047 号发展银行大厦 25 楼 I 、 J 单元 法定代表人：薛峰 客户服务电话 : 4006788887 网址： www.zlfund.cn ， www.jjmmw.com （ 38 ） 蚂蚁（杭州）基金销售有限公司 注册地址 ：浙江省杭州市滨江区江南大道 3588 号恒生大厦 12 楼 法定代表人：陈柏青 客户服务电话 : 4000766123 网址： www.fund123.cn （ 39 ）上海好买基金销售有限公司 注册地址：上海市虹口区场中路 685 弄 37 号 4 号楼 449 室 法定代表人：杨文斌 客户服务电话 : 400 - 700 - 9665 网址： www.howbuy.com （ 40 ）上海天天基金销售有限公司概况 注册地址：上海市徐汇区龙田路 190 号 2 号楼 2 层 法定代表人：其实 客户服务电话 : 4001818188 网址： www.1234567.c om.cn （ 41 ）和讯信息科技有限公司概况 注册地址：北京市朝阳区朝外大街 22 号泛利大厦 10 层 法定代表人：王莉 客户服务电话 : 4009200022 （ 42 ）浙江同花顺基金销售有限公司概况 注册地址：浙江省杭州市文二西路一号元茂大厦 903 室 法定代表人：凌顺平 客户服务电话： 400 - 877 - 3772 网址： www.5ifund.com （ 43 ）北京晟视天下投资管理有限公司 注册地址：北京市怀柔区九渡河镇黄坎村 735 号 03 室 法定代表人：蒋煜 客户服务电话： 4008188866 网址： www.shengs hiview.com （ 44 ）北京恒天明泽基金销售有限公司 注册地址：北京市经济技术开发区宏达北路 10 号五层 5122 室 法定代表人：梁越 客户服务电话： 4007868868 网址： www.chtfund.com （ 45 ） 上海汇付金融服务有限公司 注册地址：上海市黄浦区西藏中路 336 号 1807 - 5 室 法定代表人：张皛 客户服务电话： 400 - 820 - 2819 网址： www.chinapnr.com （ 46 ） 北京微动利投资管理有限公司 注册地址：北京市石景山区古城西路 113 号景山财富中心 341 法定代表人： 梁洪军 客户服务电话： 400 - 819 - 6665 网址： http://www.buyforyou.com.cn （ 47 ） 诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公司 注册地址：上海市虹口区飞虹路 360 弄 9 号 3724 室 法定代表人：汪静波 客户服务电话： 400 - 821 - 5399 网址： http://www.noah - fund.com/ （ 48 ） 上海陆金所资产管理有限公司 注册地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼 09 单元 法定代表人：郭坚 客户服务电话： 400 - 866 - 6618 网址： ht tps://www.lufax.com/ （ 49 ） 珠海盈米财富管理有限公司 注册地址：珠海市横琴新区宝华路 6 号 105 室 - 3491 法定代表人：肖雯 客户服务热线： 020 - 89629066 网址： http://www.yingmi.cn/ （ 50 ） 北京虹点基金销售有限公司 注册地址：北京市朝阳区工人体育场北路甲 2 号裙房 2 层 222 单元 法定代表人：胡伟 客户服务电话： 400 - 618 - 0707 网址： http://www.hongdianfund.com/ （ 51 ）深圳富济财富管理有限公司 注册地址：深圳市前海深 港合作区前湾路 1 号 A 栋 201 室 法定代表人：刘鹏宇 客户服务电话： 0755 - 83999913 网址： www.jinqianwo.cn/ （ 52 ）奕丰金融服务（深圳）有限公司 注册地址：深圳市前海深港合作区前湾一路 1 号 A 栋 201 室（入驻深圳市 前海商务秘书有限公司） 法定代表人： TAN YIK KUAN 客户服务热线： 400 - 684 - 0500 网址： https:// www.ifastps.com.cn （ 53 ）北京汇成基金销售有限公司 地址：北京市海淀区中关村大街 11 号 11 层 1108 法定代表人：王 伟刚 客户服务热线： 010 - 56282140 网址： www.fundzoe.cn （ 54 ）天津国美基金销售有限公司 地址：北京市朝阳区霄云路 26 号鹏润大厦 B 座 19 层 法定代表人：丁东华 客户服务热线： 400 - 111 - 0889 网址： www.gomefund.com （ 55 ）上海利得基金销售有限公司 地址：上海浦东新区峨山路 91 弄 61 号 10 号楼 12 楼 法定代表人：沈继伟 客户服务热线： 400 - 033 - 7933 网址： www.leadbank.com.cn （ 56 ）上海万得投资顾问有限公司 地址：中国（上海） 自由贸易试验区福山路 33 号 11 楼 B 座 法定代表人： 王廷富 客户服务热线： 400 - 821 - 0203 网址： www.windmoney.com.cn （ 57 ）深圳市新兰德证券投资咨询有限公司 地址：深圳市福田区华强北路赛格科技园 4 栋 10 层 1006# 法定代表人：张彦 客户服务热线： 400 - 166 - 1188 网址： http://www.jrj.com.cn/ （ 58 ）大泰金石基金销售有限公司 地址：南京市建邺区江东中路 222 号南京奥体中心现代五项馆 2105 室 法定代表人：袁顾明 客户服务热线： 400 - 928 - 2 266 网址： https://www.dtfunds.com/ （ 59 ）上海长量基金销售投资顾问有限公司 地址：上海浦东新区浦东大道 555 号裕景国际 B 座 16 层 法定代表人：张跃伟 电话： 400 - 820 - 2899 网址： http://www.erichfund.com/websiteII/html/index.html （ 60 ）中信期货有限公司 地址：深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 13 层 1301 - 1305 、 14 层 法定代表人：张皓 客服电话： 400 9908 826 网址： http://ww w.citicsf.com （ 61 ）渤海银行股份有限公司 注册地址：天津市河西区马场道 201 - 205 号 办公地址：天津市河东区海河东路 218 号 法定代表人： 李伏安 客服电话： 95541 网址： www.cbhb.com.cn （ 62 ）北京唐鼎耀华投资咨询有限公司 注册地址：北京市朝阳区建国门外大街 19 号国际大厦 A 座 1504/1505 室。 法定代表人 ：张冠宇 客户服务热线： 400 - 819 - 9868 网址： http://www.tdyhfund.com/ （ 63 ）北京蛋卷基金销售有限公司 注册地址：北京市朝阳区阜通东大街 1 号院 6 号楼 2 单元 21 层 222507 法定代表人：钟斐斐 客户服务热线： 4000 - 618518 400 - 817 - 5666 010 - 网址： https://danjuanapp.com/ 基金管理人可以根据相关法律法规要求，选择其他符合要求的机构代理销 售本基金，并及时公告。 （二）登记机构 名称：建信基金管理有限责任公司 住所：北京市西城区金融大街 7 号英蓝国际金融中心 16 层 法定代表人： 许会斌 联系人： 郑文广 电话： 010 - 66228888 （三）出具法律意见书的律师事务所 名称：北京德恒律师事务所 住所：北京市西城区金融大街 19 号富凯大厦 B 座 12 层 负责人：王丽 联系人：徐建军 电话： 010 － 66575888 传真： 010 － 65232181 经办律师：徐建军、 刘焕志 （四）审计基金资产的 会计师事务所 名称：普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙） 住所：上海市浦东新区陆家嘴环路 1318 号星展银行大厦 6 楼 办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1318 号星展银行大厦 6 楼 执行事务合伙人：李丹 联系人：陈熹 联系电话： 021 - 23238888 传真： 021 - 23238800 经办注册会计师：许康玮、陈熹 四 、基金的 名称 建信社会责任混合型证券投资基金。 五、 基金 的 类型 混合型 证券投资基金。 六、基金的投资目标 在有效控制风险的前提下，追求基金资产的稳健增值，力争在中长期为投 资者创造高于业绩比较基准的投资回报。 七、基金的投资方向 本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市 的股票 ( 包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票 ) 、债券、货 币市场工具、银行存款、权证、资产支持证券、股指期货以及法律法规和中国 证监会允许基金投资的其他金融工具，但需符合中国证监会的相关规定。如法 律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序 后，可以将其纳入投资范围。 本基金为混合型基金，基 金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的比 例为 60% - 95% ，其中本基金投资于积极履行社会责任的上市公司股票比例不低于 股票资产的 80% ；债券、货币市场工具、银行存款、权证、资产支持证券以及法 律法规和中国证监会允许基金投资的其他证券品种占基金资产的比例为 0 - 40% ， 其中权证占基金资产净值的 0 - 3% ，任何交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳 的交易保证金后现金或者到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金 资产净值的 5% ，其他金融工具的投资比例符合法律法规和监管机构的规定。 如果法律法规对上述比例要求有变更的，本 基金投资范围将及时做出相应 调整，以调整变更后的比例为准。 八、基金的投资策略 （一） 大类资产配置策略 大类资产配置策略方面，本基金根据各项重要的经济指标分析宏观经济发 展变动趋势，判断当前所处的经济周期，进而对未来做出科学预测。在此基础 上，结合对流动性及资金流向的分析，综合股市和债市的估值及风险分析进行 灵活的大类资产配置。此外，本基金将持续地进行定期与不定期的资产配置风 险监控，适时地做出相应的调整。 1 、 对宏观经济发展变动趋势的判断 宏观研究员根据各项重要的经济指标，如国内生产总值、产出缺口、通货 膨胀率、利率水平、货币信贷数据等因素判断当前宏观经济所处的周期，并根 据具体情况推荐适合投资的资产类别。一般来说，在经济复苏阶段，投资股票 类资产可以获得较高的收益；在经济过热阶段，适当降低股票投资比例可以降 低系统性风险；在滞涨阶段，最佳的资产配置策略应当是降低股票仓位持有现 金；在经济萧条阶段，债券类资产是优先选择的投资品种。本基金凭借实力雄 厚的宏观经济研究团队，对宏观经济发展变动趋势做出判断，从而指导基金投 资的大类资产配置策略。 2 、 对流动性和资 金流向的分析 资产价格的长期变化是由社会发展和经济变动的内在规律决定的，但是资 产价格的短期变化受流动性和资金流向的影响。这一点在股票市场上体现得尤 其明显。此外，通过对宏观经济运行规律的深入研究以及对估值的客观分析能 判断大类资产价格变动趋势，却无法得知资产价格变动的节奏，但资金流向分 析可以弥补这一缺点。基于以上判断，本基金将对流动性和资金的流向进行监 控，充分利用目前可得的信息，着重从货币供应量、银行信贷、储蓄存款余 额、股市成交量和成交额、银行回购利率走势等方面进行判断。 3 、 对股市及债市估值及风险分析 本基金 采用相对估值法和绝对估值法相结合的方法衡量股市的估值水平及 风险。其中，相对估值法主要是通过将 A 股当前估值水平与历史估值水平，以 及与同一时期 H 股和国际股市的估值水平进行比较，再结合对 A 股合理溢价波动 区间的分析，判断当前 A 股市场估值水平是否合理；绝对估值法则主要采用 FED 模型、 DCF 模型和 DDM 模型计算 A 股市场的合理估值水平，并与当前市场估值进 行比较，从而判断市场的估值风险。 本基金从以下几方面分析债券市场估值和风险：一方面，通过对利率走 势、利率期限结构等因素的分析，预测债券的投资收益和风险；另一方面，对 宏观经 济、行业前景以及公司财务进行严谨的分析，考察其对企业信用利差的 影响，从而进行信用类债券的估值和风险分析。 具体来说，本基金的资产配置具体流程如下： （ 1 ） 根据各项重要的经济指标分析宏观经济发展变动趋势，判断当前所处 的经济周期； （ 2 ） 进行流动性及资金流向的分析，确定中、短期的市场变化方向； （ 3 ） 计算股票市场、债券市场估值水平及风险分析，评价不同市场的估值 优势； （ 4 ） 对不同调整方案的风险、收益进行模拟，确定最终资产配置方案。 （二） 行业配置策略 1 、 行业的筛选 在定性分析方面，本基金采用 “ 双向行业筛选法 ” 对投资的行业进行调 整，首先运用 “ 积极筛选法 ” 超配或寻求在持续发展责任、法律责任、内外部 道德责任履行等方面具有较好表现的行业；其次运用 “ 消极筛选法 ” 低配或规 避在持续发展责任、法律责任、内外部道德责任履行等方面具有较差表现的行 业，定期动态优化行业配置资产。 2 、 行业的配置 本基金从定性分析和定量分析两个角度对行业进行考察，并据此进行股票 投资的行业配置。 在定性分析方面，以宏观经济运行和经济景气周期监测为基础，利用经济 周期、行业的市场容量和增长空间、行业发展政策、行业结 构变化趋势、行业 自身景气周期等多个指标把握不同行业的景气度变化情况和业绩增长趋势，动 态调整行业资产配置权重，积极把握行业景气变化中的投资机会。本基金重点 关注如下几类行业：国家经济政策重点扶持的行业、受益于当前经济运行周期 的行业、长期增长前景看好的行业、行业景气度高或处于拐点的行业。 定量分析指标主要包括：行业相对估值水平、行业相对利润增长率、行业 PEG 等。本基金重点关注相对估值水平合理、利润增长率高、 PEG 较低的行业。 （三） 个股投资策略 个股选择上，本基金采取 “ 社会责任 ” 和 “ 基本面 ” 双因素选股策略。首 先利 用 “ 建信社会贡献筛选模型 ” 进行第一轮筛选，然后由研究员从基本面角 度进行第二轮筛选，经过两轮筛选后，本基金投资团队再在此基础上进行 “ 自 上而下 ” 和 “ 自下而上 ” 的个股选择，实现股票资产的配置和调整。 1 、 “ 社会责任 ” 筛选 本基金首先利用 “ 建信社会贡献筛选模型 ” 对上市公司进行 “ 社会责任 ” 的筛选。本基金认为企业社会责任是指企业在创造利润、对股东利益负责的同 时，还要承担对员工、对环境和社会的责任。而企业社会责任的履行其实就是 指企业对股东、员工、国家、社会等利益相关者做出的贡献。因此本基金建立 了 “ 建信社会贡献筛选模型 ” 对 企业 的 社会责任 进行 量化 衡量 。 “ 建信社会贡献筛选模型 ” 通过一系列的社会责任指标综合衡量上市公司 为 社会相关方创造 的价值以及对社会造成的成本，进而综合衡量上市公司的社 会责任贡献程度。社会责任指标包括但不限于：利用净利润来衡量 公司为股东 创造的价值 、利用除增值税以外的消费税、营业税、所得税、资源税、城建税 等支付的税收来衡量 公司为国家创造的价值、 利用支付给职工的工资、福利及 社保基金总额等来衡量公司 为员工所创造 的 价值、 利用借款利息来衡量公司 为 银行等债权人创造的价值 、利用企业对外捐赠等来衡量 公司为其他利益相关者 创造的价值 、利用上市公司因废水、废气、固体废物等排放造成的环境成本减 去公司环保项目等支出来衡量 公司因环境污染等 因素对社会 造成的社会成本 。 本基金利用 “ 建信社会贡献筛选模型 ” 对 上市公司的 上述社会责任指标 进 行量化衡量 ，对上市公司的社会贡献程度进行综合评价和动态综合评级， 同时 将 选择各行业的 上市公司 中 社会责任贡献程度最 好 的 80 % 作为积极履行社会责任 的上市公司 。 2 、“ 基本面 ” 筛选 经过第一轮社会责任筛选之后，公司研究员在此基础上从基本面角度进行 第二轮筛选，本基金采用的基本面筛选方法为四因素模型，即考虑 “ 治理结 构、竞争能力、财 务状况以及估值水平 ” 等四个方面的因素。 治理结构分析主要考察公司是否已建立起完善的法人治理结构，公司的经 营活动是否高效、有序等； 公司竞争能力分析主要考察公司的管理者素质、市场营销能力、技术创新 能力、专有技术、特许权、品牌、重要客户等方面； 财务状况分析主要考察公司的财务安全性指标，反映行业特性的主要财务 指标、公司股权和债权融资能力与成本分析、公司再投资收益率分析等； 最后是估值水平分析，如果公司具有竞争能力、财务状况良好，但是股价 已经被严重高估，股票将丧失吸引力。因此本基金将对股票进行估值分析，本 基金管理 人将关注 PE 、 PB 、 PS 等指标。对于这些指标，除了静态分析以外，本 基金 管理人还将根据对公司的深入研究及盈利预测，进行动态分析。 综上所述，本基金将重点关注公司治理结构完善、竞争能力强、财务状况 良好、估值合理甚至低估的公司，来实现对投资组合的合理构建。 3 、 市场调研与动态调整 本基金将重视市场调研，获取第一手信息，以提高投资的准确性，尽可能 规避基本面风险。公司研究员或本基金投资团队将对重点公司进行实地调研， 在调研基础上形成投资决策。 本基金投资团队在通过上述 “ 自上而下 ” 和 “ 自下而上 ” 相结合的方式进 行个股选择 的同时，将根据宏观经济、政策以及公司基本面的变化，对个股投 资比例进行动态调整，以此来持续优化投资组合，提高投资收益。 （四） 新股申购策略 本基金将研究首次发行 (IPO) 股票及增发新股的上市公司的社会责任履行情 况和基本面因素，根据股票市场整体定价水平，估计新股上市交易的合理价 格，同时参考一级市场资金供求关系，从而制定相应的新股申购策略。本基金 对于通过参与新股认购所获得的股票，将根据其市场价格相对于其合理内在价 值的高低，确定继续持有或者卖出。 （五） 债券投资策略 在债券组合的构造和调整上，本基金综合运用久期管理、期限配置策略、 类属配置管理、套利策略等组合管理手段进行日常管理。 1 、 久期管理策略 本基金建立了债券分析框架和量化模型，预测利率变化趋势，确定投资组 合的目标平均久期，实现久期管理。 本基金将债券市场视为金融市场整体的一个有机部分，通过 “ 自上而下 ” 对宏观经济形势、财政与货币政策以及债券市场资金供求等因素的分析，主动 判断利率和收益率曲线可能移动的方向和方式，并据此确定收益资产组合的平 均久期。当预测利率和收益率水平上升时，建立较短平均久期或缩短现有收益 资产组合的平 均久期；当预测利率和收益率水平下降时，建立较长平均久期或 增加现有收益资产组合的平均久期。 本基金建立的分析框架包括宏观经济指标和货币金融指标，分析金融市场 中各种关联因素的变化，从而判断债券市场趋势。宏观经济指标有 GDP 、 CPI/PPI 、固定资产投资、进出口贸易；货币金融指标包括货币供应量 M1/2 、新 增贷款、新增存款、超额准备金率。 2 、 期限配置策略 本基金资产组合中长、中、短期债券主要根据收益率曲线形状的变化进行 合理配置。具体来说，本基金在确定收益资产组合平均久期的基础上，将结合 收益率曲线变化的预测，适时采 用跟踪收益率曲线的骑乘策略或者基于收益率 曲线变化的子弹、杠铃及梯形策略构造组合，并进行动态调整。 3 、 类属配置策略 本基金资产在不同类属债券资产间的配置策略主要依靠信用利差管理和信 用风险管理来实现。在信用利差管理策略方面，本基金一方面分析经济周期和 相关市场变化对信用利差曲线的影响，另一方面将分析信用债市场容量、结 构、流动性等变化趋势对信用利差曲线的影响，最后综合各种因素，分析信用 利差曲线整体及各类型信用债信用利差走势，确定各类债券的投资比例。 同时本基金将根据经济运行周期，分析公司债券、企业债券等信用债发行 人所处行业发展状况、行业景气度、市场地位，并结合发行人的财务状况、债 务水平、管理能力等因素，评价债券发行人的信用风险、债券的信用级别，对 各类信用债券的信用风险进行有效地管理。 4 、 套利策略 在市场低效或无效状况下，本基金将根据市场实际情况，积极运用各类套 利以及优化策略对收益资产投资组合进行管理与调整，捕捉交易机会，以获取 超额收益。 （ 1 ） 回购套利 本基金将适时运用多种回购交易套利策略以增强静态组合的收益率，比如 运用回购与现券的套利、不同回购期限之间的套利进行相对低风险套利操作 等，从而获得杠杆放大收益。 （ 2 ） 跨市场套利 本基金将利用同一只债券类投资工具在不同市场（主要是银行间市场与交易 所市场）的交易价格差进行套利，从而提高收益资产组合的投资收益。 （六） 股指期货投资策略 本基金将通过对所投资股票头寸的流动性、风险程度等因素的评估，确定 是否需要进行套期保值。 本基金进行股指期货投资的目的是对股票组合进行套期保值，即减小现货 资产的价格波动风险，从而使套期保值组合的风险最小。本基金将采取以下步 骤开展组合资产的套期保值。 （ 1 ） 确定套期保值目标现货组合、期限以及交易方向 套期保值的目标现货组合是指需要进行套期保值 的股票资产，这部分资产 可以是基金持有或者将要持有的所有股票资产，也可以是部分股票资产。本基 金将通过对国内外宏观经济运行趋势、财政以及货币政策、市场资金供需状 况、股票市场估值水平、固定收益类资产收益水平等因素进行分析，结合对股 票头寸的流动性、风险程度等因素的测评，以确定需要进行套期保值的股票组 合和套期保值期限。 根据期货合约的交易方向不同，套期保值分为两类： 买入套期保值 、 卖出 套期保值 。 买入套期保值 （又称 多头套期保值 ）是在期货市场买入期货合约，用 期货市场多头对冲现货市场上行风险，主要用于降低基金建仓期股 票价格大幅 上涨的风险； 卖出套期保值 （又称空头套期保值）是在期货市场中卖出期货合 约，用期货市场空头对冲现货市场的下行风险，以规避基金运作期间股票价格 下跌的风险。本基金将根据实际需要确定交易方向。 （ 2 ） 选择股指期货合约开仓种类 在期货合约选择方面，本基金将遵循品种相同或相近以及月份相同或相近 的原则。如果市场上存在以不同指数为标的的股票指数期货，则将选择与目标 现货组合相关性较强的指数 为标的的股票指数期货进行套期保值。本基金将综 合权衡所承担的基差风险、合约的流动性以及展期成本等因素，确定最有利的 合约或者合约组合进行开仓。 （ 3 ） 根据最优套期保值比例确定期货头寸 本基金将通过最优套期保值比例来确定期货头寸，以目标资产组合与期货 标的指数之间的 β 系数作为最优套期保值比例。 （ 4 ） 初始套期保值组合的构建及调整 计算得到最优的套期保值比例后，本基金将其转换为具体的期货合约数， 计算得到合约数量后，本基金根据选择股指期货合约开仓种类构建套期保值组 合。 （ 5 ） 合约的展期 当标的指数期货存在两种及两种以上近月合约时，本基金将利用各类近期 合约的择机转换策略从而获取最大的套保收益，原则上本基金将以价差的波动 程度作为合约转换的主要依据。 一般情况下，本基金将根据价差的变化在各类近期合约的转换过程中完成 合约的展期，但当价差稳定时，本基金将持有现有的合约组合到期，交割结算 完成后重新计算最优套期保值比例、选择开仓合约种类，从而重新构造股指期 货合约组合对现货投资组合继续进行套期保值。 （ 6 ） 动态调整 本基金将基于现货组合市值、股票组合 β 值的变动情况，动态确定套期保 值过程中的最优套期保值比例 ，并适时对组合中的期货头寸进行调整。 因此本基金将根据目标资产 β 值的稳定性和调整成本，设定一定的阀值， 当套期保值比例变化率超过该阀值时，调整期货合约数，以达到较好的套期保 值效果。 （七） 权证投资策略 本基金的权证投资以权证的市场价值分析为基础，配以权证定价模型寻求 其合理估值水平，以主动式的科学投资管理为手段，充分考虑权证资产的收益 性、流动性及风险性特征，通过资产配置、品种与类属选择，追求基金资产稳 定的当期收益。 （八） 资产支持证券投资策略 本基金投资资产支持证券将综合运用久期管理、收益率曲线、个券选择和 把握 市场交易机会等积极策略，在严格控制风险的情况下，通过信用研究和流 动性管理，选择风险调整后收益较高的品种进行投资，以期获得长期稳定收 益。 九、基金的业绩比较基准 （一） 本基金投资业绩比较基准 75%× 沪深 300 指数收益率 +25%× 中国债券总指数收益率。 如果今后法律法规发生变化，或指数编制单位停止编制该指数、更改指数 名称，或有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩比较基准推出，本基金管理 人经与基金托管人协商一致，本基金可以在报中国证监会备案后变更业绩比较 基准并及时公告。 （二） 选择比较基准的理由 本基金为混合型 证券投资基金， 股票资产占基金资产的比例为 60% - 95% ，故 本基金采取 75% 作为复合业绩比较基准中衡量股票投资部分业绩表现的权重，相 应将 25% 作为衡量债券投资部分业绩表现的权重 。 沪深 300 指数是由中证指数公司编制的，从上海和深圳股票市场中选取的 300 只 A 股作为样本编制而成的成份股指数。该指数样本覆盖了沪深市场七成左 右的流通市值和超过四分之三的总市值，是具有良好的市场代表性、能够反映 A 股市场整体走势的指数。沪深 300 指数中的很多成份股本身即为业绩优良的蓝 筹品种，以其为标的的指数期货也已经推出，从而会为本基金带 来新的投资机 会和风险管理手段。因此，基金管理人选择沪深 300 指数作为本基金股票部分 的比较基准。 中国债券总指数的发布主体是中央国债登记结算有限责任公司。中央国债 登记结算公司是全国债券市场内提供国债、金融债券、企业债券和其他固定收 益证券的登记、托管、交易结算等服务的国有独资金融机构，是财政部唯一授 权主持建立、运营全国国债托管系统的机构，是中国人民银行指定的全国银行 间债券市场债券登记、托管、结算机构和商业银行柜台记账式国债交易的一级 托管人。同时中国债券总指数是目前国内涵盖范围最广的债券指数之一，具有 良好的市场代 表性。 由此可见，上述两个指数的发布主体在证券市场上具有较高的市场代表 性、权威性和中立性，适合作本基金的业绩比较基准。 十、基金的风险收益特征 本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水平低于股票型基金，高于 债券型基金及货币市场基金，属于中高收益 / 风险特征的基金 。 十一、基金的投资组合报告 基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性 陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责 任。 基金托管人 中国农业 银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2017 年 7 月 17 日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复 核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 本投资组合报告所载数据截至 2017 年 6 月 30 日，本报告所列财务数据未经 审计 。 1 、 报告期末基金资产组合情况 序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（ % ） 1 权益投资 21,904,346.81 64.23 其中：股票 21,904,346.81 64.23 2 固定收益投资 其中：债券 资产支持证券 - - 3 贵金属投资 - - 4 金融衍生品投资 - - 5 买入返售金融资产 8,500,000.00 24.93 其中：买断式回购的买入返售 金融资产 - - 6 银行存款和结算备付金合计 3,661,176.83 10.74 7 其他各项资产 35,705.17 0.10 8 合计 34,101,228.81 100.00 2 、 报告期末按行业分类的股票投资组合 代码 行业类别 公允价值（元） 占基金资产净值比例（ % ） A 农、林、牧、渔业 - - B 采矿业 - - C 制造业 16,342,351.15 49.03 D 电力、热力、燃气及水生产和 供应业 - - E 建筑业 2,162,946.92 6.49 F 批发和零售业 675,920.00 2.03 G 交通运输、仓储和邮政业 - - H 住宿和餐饮业 - - I 信息传输、软件和信息技术服 务业 1,087,265.94 3.26 J 金融业 - - K 房地产业 - - L 租赁和商务服务业 - - M 科学研究和技术服务业 - - N 水利、环境和公共设施管理业 1,635,862.80 4.91 O 居民服务、修理和其他服务业 （未完）  |