[年报]瀚叶股份:2017年年度报告
公司代码：600226 公司简称：瀚叶股份 浙江瀚叶股份有限公司 2017年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整， 不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人沈培今、主管会计工作负责人吴昶及会计机构负责人（会计主管人员）杜海敏声 明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 根据2018年2月12日公司第七届董事会第十次会议审议通过的《2017年度利润分配及资本公积金转 增股本预案》，公司2017年度拟不进行利润分配，拟以2017年12月31日公司总股本2,414,338,576股 为基数，以资本公积金向全体股东每10股转增3股，共计转增724,301,573股，转增后公司总股本将 增加至3,138,640,149股。该议案需经公司股东大会表决通过。 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者 注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 重大风险提示 报告期内，不存在对公司生产经营产生实质性影响的特别重大风险。公司已在本报告中详细阐述 公司在生产经营过程中可能面临的各种风险及应对措施，敬请查阅第四节经营情况讨论与分析中 关于公司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险部分。 十、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义 .................................................................................................................................... 4 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 4 第三节 公司业务概要 ..................................................................................................................... 9 第四节 经营情况讨论与分析 ....................................................................................................... 14 第五节 重要事项 ........................................................................................................................... 48 第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 74 第七节 优先股相关情况 ............................................................................................................... 82 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 83 第九节 公司治理 ........................................................................................................................... 92 第十节 公司债券相关情况 ........................................................................................................... 96 第十一节 财务报告 ......................................................................................................................... 102 第十二节 备查文件目录 ................................................................................................................. 226 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 公司、本公司 指 浙江瀚叶股份有限公司,曾用名浙江升华拜克生物 股份有限公司 报告期、本期 指 2017年度 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 升华集团 指 升华集团控股有限公司 锆谷科技 指 英格瓷（浙江）锆业有限公司，曾用名浙江锆谷科 技有限公司 内蒙古拜克 指 内蒙古拜克生物有限公司 炎龙科技 指 成都炎龙科技有限公司 西藏炎龙 指 西藏炎龙科技有限公司 财通基金 指 财通基金管理有限公司 圣雪大成 指 河北圣雪大成制药有限公司 青岛易邦 指 青岛易邦生物工程有限公司 维鑫文化 指 维鑫（上海）文化传媒有限公司 数舟数据 指 数舟（上海）数据信息服务有限公司 北京八八空间 指 北京八八空间舞蹈文化艺术有限公司 湖州八八空间 指 湖州八八空间文化艺术传播有限公司 星瀚教育 指 上海星瀚教育科技有限公司 拜克影视 指 霍尔果斯拜克影视有限公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 拜克生物 指 浙江拜克生物科技有限公司 上海页游 指 上海页游网络科技有限公司 瀚叶投资 指 浙江瀚叶投资管理有限公司 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 浙江瀚叶股份有限公司 公司的中文简称 瀚叶股份 公司的外文名称 Zhejiang Hugeleaf Co.,Ltd. 公司的外文名称缩写 Hugeleaf 公司的法定代表人 沈培今 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王旭光 景霞 联系地址 上海市浦东新区民生路1199弄 证大五道口广场1号楼2506室 上海市浦东新区民生路1199弄 证大五道口广场1号楼2506室 电话 021-68365799 021-68365799 传真 021-68365693 021-68365693 电子信箱 wxg@hugeleafgroup.com jingxia@hugeleafgroup.com 三、 基本情况简介 公司注册地址 浙江省德清县钟管镇工业区 公司注册地址的邮政编码 313220 公司办公地址 上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场1号楼 2506室 公司办公地址的邮政编码 200135 公司网址 http://www.biok.com 电子信箱 600226@hugeleafgroup.com 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 上海市浦东新区民生路1199弄证大五道口广场1号 楼2506室 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 瀚叶股份 600226 升华拜克 六、 其他相关资料 公司聘请的会计师事务所（境 内） 名称 天健会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 浙江省杭州市钱江路1366号华润大厦B座 签字会计师姓名 徐晓峰、许安平 报告期内履行持续督导职责的 财务顾问 名称 民生证券股份有限公司 办公地址 上海市浦东新区世纪大道1168号东方金融广 场B座2101 签字的财务顾问 主办人姓名 梁军、居韬 持续督导的期间 2017年3月29日-2018年12月31日 注：公司于2018年12月12日收到民生证券股份有限公司《关于更换持续督导阶段独立财务顾问 主办人的函》，民生证券股份有限公司委派拜晓东先生接替梁军先生担任持续督导阶段的独立财务 顾问主办人，继续履行相关职责。具体内容详见公司于2018年2月14日在《中国证券报》、《上 海证券报》、《证券时报》及上海证券交易所披露的《关于更换持续督导独立财务顾问主办人的公 告》。 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2017年 2016年 本期比 上年同 期增减 (%) 2015年 营业收入 1,317,429,354.06 1,005,491,316.01 31.02 1,010,102,392.17 归属于上市公司股东的 净利润 261,222,758.44 235,610,584.02 10.87 139,884,537.46 归属于上市公司股东的 扣除非经常性损益的净 利润 240,496,903.84 168,016,020.63 43.14 102,654,185.88 经营活动产生的现金流 量净额 82,294,002.26 -55,289,059.56 不适用 69,188,414.14 2017年末 2016年末 本期末 比上年 同期末 增减（% ） 2015年末 归属于上市公司股东的 净资产 4,204,504,970.87 1,700,568,528.46 147.24 1,409,126,449.81 总资产 5,453,998,694.25 3,371,189,977.00 61.78 2,235,878,096.56 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2017年 2016年 本期比上年同 期增减(%) 2015年 基本每股收益（元／股） 0.12 0.15 -20.00 0.09 稀释每股收益（元／股） 0.12 0.15 -20.00 0.09 扣除非经常性损益后的基本每 股收益（元／股） 0.11 0.11 0.00 0.06 加权平均净资产收益率（%） 7.39 15.20 减少7.81个百 分点 9.71 扣除非经常性损益后的加权平 均净资产收益率（%） 6.81 10.84 减少4.03个百 分点 7.13 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 √适用 □不适用 2017年3月8日，公司发行股份及支付现金收购炎龙科技100%股权并募集配套资金事项获得中 国证监会证监许可[2017]329 号文《关于核准浙江升华拜克生物股份有限公司向鲁剑等发行股份 购买资产并募集配套资金的批复》核准，核准公司向鲁剑先生发行 246,153,846 股股份、向李练 女士发行10,256,410 股股份购买相关资产，向公司控股股东、实际控制人沈培今先生发行不超过 373,134,328 股新股募集本次发行股份购买资产的配套资金。2017年3月29日，公司本次发行的 新增股份在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司办理完毕股份登记手续。本次发行完成后, 公司总股本由发行前的1,094,982,970股变更为1,724,527,554股。 2017年9月20日，公司实施了2017年半年度资本公积金转增股本，以2017年6月30日公司总 股本1,724,527,554股为基数，以资本公积金向全体股东每10股转增4股，转增后公司总股本为 2,414,338,576股。 按照股本变动后的新股本2,414,338,576股计算，2015年度的基本每股收益、稀释每股收益、扣除 非经常性损益后的基本每股收益分别为0.09元、0.09元和0.06元，2016年度的基本每股收益、 稀释每股收益、扣除非经常性损益后的基本每股收益分别为0.15元、0.15元和0.11元。 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的 净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： □适用 √不适用 九、 2017年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 319,664,347.68 406,682,910.30 261,487,838.68 329,594,257.40 归属于上市公司股东的净利 润 97,909,794.10 91,695,329.40 30,014,230.95 41,603,403.99 归属于上市公司股东的扣除 非经常性损益后的净利润 100,240,503.40 67,202,739.81 42,970,430.68 30,083,229.95 经营活动产生的现金流量净 额 -37,453,904.99 112,801,712.34 -126,576,777.71 133,522,972.62 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2017年金额 附注（如 适用） 2016年金额 2015年金额 非流动资产处置损益 9,220,068.93 55,468,847.37 -773,502.44 越权审批，或无正式批准文件， 或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与 公司正常经营业务密切相关，符 合国家政策规定、按照一定标准 定额或定量持续享受的政府补助 除外 9,934,130.75 10,221,625.27 12,245,141.27 计入当期损益的对非金融企业收 取的资金占用费 311,653.35 6,888,575.34 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 10,517,268.97 4,245,841.88 9,123,279.59 除同公司正常经营业务相关的有 效套期保值业务外，持有交易性 金融资产、交易性金融负债产生 的公允价值变动损益，以及处置 交易性金融资产、交易性金融负 债和可供出售金融资产取得的投 资收益 75,821.92 2,097,421.08 7,155,919.26 单独进行减值测试的应收款项减 值准备转回 4,238.10 对外委托贷款取得的损益 4,890,630.15 除上述各项之外的其他营业外收 入和支出 -7,607,741.93 -4,312,606.92 -2,232,192.72 少数股东权益影响额 -32,022.76 -171,034.94 -75,612.32 所得税影响额 -1,693,324.63 40,231.55 8,113.45 合计 20,725,854.60 67,594,563.39 37,230,351.58 十一、 采用公允价值计量的项目 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响 金额 指定以公允价值计量 且其变动计入当期损 益的金融资产 75,821.92 75,821.92 75,821.92 合计 75,821.92 75,821.92 75,821.92 公司将结构性存款的利息部分指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。 十二、 其他 □适用 √不适用 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 报告期内，公司完成炎龙科技100%股权收购事项，炎龙科技自2017年3月31日纳入公司合并 财务报表范围，成为公司全资子公司。公司借本次交易切入网络游戏行业，业务范围在农药原料 药及其制品、兽药和饲料添加剂产品的生产与销售以及锆系列产品生产与销售基础上，增加网络 游戏研发、代理发行及IP与源代码合作业务。报告期内公司营业收入主要来源于生物农药、兽药、 饲料添加剂产品、锆系列产品的生产与销售及网络游戏研发、代理发行及IP与源代码合作业务。 （一）化工业务： 1.公司所从事的化工行业主要业务、主要产品及其用途 兽药、饲料添加剂： 公司生产的兽药和饲料添加剂主要用于畜禽的治疗、防疫和动物营养添加剂等三大领域。主要产 品有L-色氨酸预混剂、莫能菌素、硫酸粘菌素等，上述产品用途如下：L-色氨酸是动物重要的必 需氨基酸和限制性氨基酸，可用于改善动物饲料日粮氨基酸组成和比例，提高日粮蛋白质的价值 和利用效率；莫能菌素属聚醚类离子载体抗生素，对革兰氏阳性菌、猪血痢密螺旋体有较强作用， 能够提高瘤胃丙酸产量，提高饲料利用率，用于防治鸡球虫病、羔羊、犊牛、兔球虫病等；硫酸 粘菌素属碱性多肽类抗生素，对革兰氏阴性菌有较强抑制作用，用于防治畜禽敏感菌的感染及肠 道疾病。新奥特生产的医药中间体乙酰丙酮，可用于磺胺类药物、尼卡巴嗪、乙酰丙酮盐的生产 等。公司持有的新奥特100%股权已于2017年8月完成股权转让工商变更登记手续。 农药： 公司农药主要有除草剂麦草畏和生物农药阿维菌素系列产品。麦草畏为选择性除草剂，具有高效、 低毒、低残留、杀草谱广的特点，对一年生和多年生阔叶杂草有显著防除效果，应用于禾本科作 物防除阔叶杂草木本灌丛等；阿维菌素是一种新型抗生素类生物农药，对多种农作物的害螨和害 虫具有很高的生物活性，具有高效、广谱、低残留和对人畜及环境安全等特点，应用于蔬菜、果 树、小麦、水稻、棉花、烟草等作物虫害的防治。 公司具有各种类型的农药制剂研发和生产能力，已获得农业部制剂登记证产品累计40余只，产品 涵盖杀虫剂、杀菌剂、除草剂和植物生长调节剂等多个类型的各种剂型。公司以生产销售绿色环 保与生态友好型的水乳剂、微乳剂、悬浮剂和水分散粒剂为主，销售市场以经济作物和果树为主。 化学锆部分： 锆谷科技主要生产化学锆系列产品，包括氧氯化锆、二氧化锆、碳酸锆、硫酸锆等。氧氯化锆可 用于加工成氧化锆、碳酸锆、硫酸锆、醋酸锆等高附加值的系列化学锆产品，也可用于制取工业 级和核级的海绵锆等金属锆新材料，还可直接用于鞣革剂、油漆等作为助剂。化学锆产品深加工 处理后可以加工成各种稳定氧化锆产品，可用于制造卫生陶瓷、精密结构陶瓷和功能陶瓷。公司 持有的锆谷科技85%股权已于2017年7月完成股权转让工商变更登记手续。 2.化工业务经营模式 公司拥有国家级企业技术中心、博士后工作站和院士工作站，并建设有浙江省研究院和生物农兽 药发酵优化工程实验室,依托高新技术企业研发平台，公司先后与国内多家知名高校、科研单位建 立了产学研合作关系，开展新产品研究和现有产品的工艺技术提升；拥有主营业务产品各自独立 的生产系统及热电供应配套系统，建立了从原辅材料到产成品的质量控制管理体系，企业在质量 控制、环境管理和安全生产管理方面实现了科学化、标准化、现代化和规范化运作。 报告期内，为明晰公司各业务板块的权责，提升公司的经营管理效率，公司对化工业务与热电联 供业务资产进行了整合，以拜克生物为公司化工业务经营平台，针对公司农、兽药产品类别和销 售区域，拜克生物组建了农药销售、动保销售和国际销售等销售团队，形成了覆盖全球市场的专 业、精准、系统的销售网络。 公司农药产品以生产经营农药原料药为主，下游客户为制剂生产企业，上游行业为基础化学原料 制造业；公司兽药、饲料添加剂产品下游客户主要为饲料生产企业，上游行业为葡萄糖、棕榈油、 豆油、淀粉等农产品加工业；锆谷科技生产销售的锆系列产品产业链上游主要是矿产锆英砂及氯 碱行业的氢氧化钠、盐酸等，产业链下游涉 及冶金、化工、新材料等多个领域。 3.化工行业情况 兽药、饲料添加剂： 公司兽药、饲料添加剂业务主要以饲料添加剂类的兽用化药和氨基酸类产品为主，与畜牧业的发 展紧密相关。 国内从事兽用化药产品的生产企业众多且产品同质化严重，竞争激烈，产业集中度较低，以中、 小型企业为主，相对于化药制剂和中兽药等生产企业，兽用原料药企业规模较大，产业集中度较 高。 饲料产业位于畜牧养殖业前端，畜牧业的发展直接影响对饲料产品的需求。随着中国等发展中国 家人均收入提高、饮食结构变化，对动物蛋白质需求量将持续增长，这将促进家禽家畜养殖工业 化的发展，从而推动全球对动物营养氨基酸类产品需求的稳步上升。 受国家对动物食品安全的重视程度提高及行业监管趋严等因素影响，未来几年仍将是我国兽药、 饲料添加剂行业快速整合和发展的时期，兽药行业的市场容量提升在放慢脚步，兽药、饲料添加 剂产量增幅放缓或将成为常态，但刚性需求不会改变，中国始终是全国兽药企业竞争的最大潜在 市场。随着养殖规模化水平的进一步提升，环保和安全压力的持续加大，兽用化药和饲料添加剂 行业内外整合力度加大，产能集中度逐步提升。 农药： 目前，国内农药行业整合度不高，竞争格局较为分散，多数农药企业主营产品类别单一。从企业 规模来看，制剂生产企业规模普遍较小，原药生产企业虽然规模相对较大，但产品结构仍以仿制 国外专利到期的产品为主，自创品种数量极少，创新能力普遍不足。 据国家统计局统计，2016年1-12月中国累计生产化学农药3,778,296.45吨，比2015年同期上调 了0.74%。2016年1-12月中国累计生产除草剂1,772,981.6吨，比2015年同期相比上调了0.06%。 2016年1-12月中国累计生产杀虫剂506,890.33吨，比2015年同期相比下调了2.15%。2017年我 国农药产能明显收缩，工信部原则上已不再新增农药生产企业备案，环保整顿也进一步提高了农 药企业的准入门槛。2017年1-10月，中国化学农药原药累计产量292.5万吨，同比下降3.6%。 农药行业环保核查趋严加速了行业落后产能的淘汰，有利于缓解行业供给过剩的现状。对于环保 治理不达标、生产水平低下、环保设施配套不足、治理粗放的中小企业来说，未来经营将面临巨 大的监管压力和经营风险，而生产工艺先进、环保设施配套充足的优质企业将迎来发展机遇，有 利于行业的长期健康发展。同时，《控制污染物排放许可制实施方案》明确，到2020年，完成覆 盖所有固定污染源的排污许可证核发工作。未来不符合排污许可证发证条件的企业将不得排污， 对中国农药行业的供给格局将产生影响。另外，根据中国农药工业协会发布的《农药工业“十三 五”发展规划》，“十三五”期间，农药行业将继续着力提升产业集中度，提高自主创新能力和技 术装备，调整优化产品结构，保护生态环境和资源节约；通过兼并重组、股份改制等方式，组建 大规模农药生产企业集团，培育具有国际竞争力的企业；积极推动产业集聚，加快农药企业向产 业园区集中。随着农药企业转型战略的不断落实和深化，以及通过行业并购构建的新行业格局的 形成，未来农药产业布局将更加集中，高效安全、环境友好的绿色产品更具发展前景。 公司位于环太湖流域，农药经营规模受所在区域环境因素影响，公司农药业务后续发展空间受限。 锆： 化学锆产品的生产过程属于稀有金属冶金和无机化工技术领域，以氧氯化锆为代表的化学锆产品 加工生产过程能耗高、产品附加值低，美国、日本和西欧等发达国家基本不参与化学锆初级产品 的加工生产过程，而主要是依赖从中国、印度、越南等发展中国家进口。化学锆高端产品的加工 生产过程主要被日本、法国、美国等发达国家所垄断。化学锆产品深加工处理后可以加工成各种 稳定氧化锆产品，可用于制造卫生陶瓷、精密结构陶瓷和功能陶瓷。 由于发达国家不参与氧氯化锆的生产过程，促进了我国化学锆产业的迅速发展。氧氯化锆是中国 化学锆制品中的主导产品，其产业地位一定层面上决定着中国化学锆产业的整体水平和发展趋势。 目前我国从事氧氯化锆的生产企业有20余家，年产能达到30万吨以上。 报告期内，国内化学锆行业中部分企业因环保整治关闭产能，导致锆系列产品市场供求关系发生 变化，推动锆系列产品价格回升。 根据公司战略发展需要，经公司第七届董事会第三次会议审议通过，公司已将所持有的锆谷科技 85%的股权以47,694,445.00元转让给英格瓷电熔矿产(营口)有限公司（具体内容详见公司于2017 年7月1日在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》及上海证券交易所网站披露的《关于 转让控股子公司浙江锆谷科技有限公司股权的公告》）。锆谷科技已于2017年7月26日办妥相关 工商变更登记手续。 （二）网络游戏业务： 1.业务介绍 炎龙科技的主营业务为网络游戏的研发、代理发行及IP与源代码合作。具体包括：网络游戏研发 及授权运营。炎龙科技通过独立研发、合作研发等方式研发网络游戏产品并授权网络游戏运营商 运营。 网络游戏代理发行。炎龙科技与网络游戏研发商合作，获得其旗下相关网络游戏产品独家发行权 （主要为境外区域市场）并将该游戏产品授予游戏运营商运营。 网络游戏IP合作及游戏源代码采购、研发和销售。炎龙科技获得境内外知名IP授权后，通过代 理、共同研发等方式实现知名IP资源的游戏产品转化及商业化；同时，炎龙科技采购境外网络游 戏源代码并进行研发，将所研发的网络游戏产品出售给网络游戏运营商。 2.经营模式 为确保公司对各主要业务的把控，公司通过自设项目组、合理管控下属子公司等经营方式，充分 发挥其自身的优势特长，以打造IP授权→开发→销售一体化的全产业链模式，实行“各部分业务 独立经营，管理集中互相扶持”的经营模式，以便各部门充分发挥能动性，通过上下游打通的策 略创造价值积极应对市场变化，并通过后台支持、风险管控和统筹管理促使各个业务按照自身业 务特点所需灵活变化，稳健发展，持续盈利。 3.行业情况 中国文化娱乐行业协会信息中心与中娱智库联合发布的《2017年中国游戏行业发展报告》显示， 2017年，中国游戏行业整体营业收入约为2189.6 亿元，同比增长23.1%。其中，网络游戏对行 业营业收入贡献较大（前三季度营业收入达到1513.2亿元），预计全年营业收入约为2011.0亿元， 同比增长23.1%；家用游戏机相关营收约为38.8 亿元，同比增长15.1%；游戏游艺机(前三季度销 售收入99.8亿元)预计全年约为135.8 亿元，同比增长24.7%；VR游戏收入4.0亿元，同比增长 28.2%。 随着硬件技术的提升，以及用户游戏习惯的转变，网络游戏内部结构有较大分化：移动游戏以全 年约1122.1亿元的营业收入领先，同比增长38.5%，占网络游戏的市场份额达55.8%；客户端游 戏营业收入约为696.6亿元，同比上升18.2%，占网络游戏市场比重为34.6%；网页游戏营业收入 约为192.3亿元，同比下降14.7%，占网络游戏市场总份额的9.6%。 2017年，中国游戏厂商出海热情高涨，自研网络游戏海外营业收入约为76.1亿美元，同比增长 10.0%。中国网络游戏用户存量市场特征明显，增幅继续放缓。其中，客户端游戏用户数量约1.5 亿，与2016年基本持平；移动游戏用户约4.6亿，同比增长9.0%；网页游戏用户约2.4亿，同比 下降2.0%。 整体来说，近年来中国游戏产业蓬勃发展，在传播文化、提供就业、经济效益等方面，始终保持 高增长。影游联动、二次元等游戏产业链的拓展，开拓及参与国际市场竞争，也为游戏产业的发 展注入新的活力。中国游戏产业依然是保持高增长的新兴朝阳产业，提高内容质量、打造精品成 为游戏产业进步升级关键需求,广泛与深度融合发展延展游戏产业链和效益空间，开拓及参与国际 市场竞争迎来最佳时机。 炎龙科技的行业地位： 在游戏研发方面，炎龙科技具备独立研发、合作开发和投资开发等多种研发方式，并且形成了严 谨的规范化和标准化的研发流程。其次，游戏代理发行业务屡获众多奖项，并在游戏工委会发布 的白皮书中获得了官方认可。最后，炎龙科技与正版IP授权方就《死神》及《妖精的尾巴》等知 名IP产品，通过代理、共同开发等合作模式来争取实现知名IP资源的游戏产品转化及商业化。 炎龙科技先后多次蝉联游戏产业“十大海外拓展企业”奖。根据《2014年度中国游戏产业海外市 场报告》，在中国本土原创客户端网络游戏海外市场收入中，炎龙科技以7.71%的份额排名第二。 炎龙科技在2014年中国本土原创页游海外市场收入份额以2.03%排名第九。炎龙科技主要竞争对 手主要包括深圳第七大道科技有限公司、游族网络股份有限公司、完美世界(北京)网络技术有限 公司及游久时代(北京)科技有限公司等。 游戏行业政策及其变动：游戏行业政策进一步完善。2017年5月，《文化部关于规范网络游戏运 营加强事中事后监管工作的通知》正式执行，明确了网络游戏行业的运营规范，有利于建设风清 气正的行业生态和保护消费者的合法权益。 报告期内文化部组织开展3批专项查处工作。开展违法违规网络游戏“回头看”查处工作，部署北 京、上海、湖北、四川等地文化市场综合执法机构，查处12家网络游戏运营企业；严查含有宣扬 淫秽、色情、赌博、暴力、危害社会公德等禁止内容的互联网文化产品，督办北京、山西、吉林、 江苏等地文化市场综合执法机构，查处23家互联网文化经营单位；严查网络游戏宣传推广含有危 害社会公德等禁止内容，规范网络游戏产品宣传推广行为，督办北京、上海、江西、广东、四川 等地文化市场综合执法机构，查处6家网络游戏运营企业，市场秩序进一步规范。 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 √适用 □不适用 （一）2017年3月8日，公司发行股份及支付现金收购炎龙科技100%股权并募集配套资金事项 获得中国证监会证监许可[2017]329号文《关于核准浙江升华拜克生物股份有限公司向鲁剑等发行 股份购买资产并募集配套资金的批复》核准，核准公司向鲁剑先生发行 246,153,846 股股份、向 李练女士发行10,256,410股股份购买相关资产，向公司控股股东、实际控制人沈培今先生发行不 超过373,134,328股新股募集本次发行股份购买资产的配套资金。2017年3月15日，炎龙科技就 本次交易标的资产过户事宜完成了工商变更登记手续，并取得成都市工商行政管理局换发的《营 业执照》。2017年3月29日，公司本次发行的新增股份在中国证券登记结算有限责任公司上海分 公司办理完毕股份登记手续。2017年3月31日，公司完成注册资本变更工商登记手续。炎龙科 技自2017年3月31日纳入公司合并财务报表范围，成为公司全资子公司。本次发行完成后,公司 总股本由发行前的1,094,982,970股变更为1,724,527,554股。 根据北京中企华资产评估有限责任公司出具的《资产评估报告》(中企华评报字〔2015〕第1297 号)，截至评估基准日2015年6月30日，炎龙科技全体股东全部权益价值为160,509.97万元。根 据评估结果及经各方协商，炎龙科技100%股权的整体价值确定为160,000.00万元。鉴于作为交 易定价依据的《资产评估报告》(中企华评报字〔2015〕第1297号)的有效期截至到2016年6月 30日，北京中企华资产评估有限责任公司于2016年12月19日出具了《资产评估报告》(中企华 评报字(2016)第1435号)，以2016年6月30日为评估基准日，炎龙科技100%股权评估价值为 166,060.21万元，较以2015年6月30日为评估基准日的评估值增加5,550.24万元，在此基础上， 交易各方协商确定炎龙科技100% 的股东权益作价为16亿元。 企业合并成本为1,600,000,000.00元，公司取得投资时应享有炎龙科技归属于母公司的可辨认净资 产公允价值份额为414,554,199.21元，差额1,185,445,800.79元确认为商誉。 （二）公司于2016年4月8日召开第六届董事会第二十六次会议，会议审议通过了《关于实施热 电节能技改项目的议案》，同意公司出资人民币24,124.18万元投资实施电节能技改项目（内容详 见公司于2016年4月9日在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》及上海证券交易所网站 披露的《关于实施热电节能技改项目的公告》）。截至本报告期末，工程累计投入占预算比例为 90.61%，工程进度90.33%。 （三）公司于2017年9月1日、2017年9月20日召开第七届董事会第六次会议，2017年第三次临时股 东大会，会议审议通过了《 关于公司内部业务整合、架构调整的议案》，同意公司将母公司传统 化工业务及热电联供业务等部分资产及负债划转至全资子公司拜克生物，由拜克生物对公司现有 的马杜霉素、阿维菌素、盐霉素兽药、农药原料药及制品，相关饲料添加剂的生产、销售，兽药 生产，肥料生产、热电联供，农药的销售，兽药的经营等资产、业务进行承接与管理。以2017年5 月31日为基准日,公司本次划转至拜克生物的资产总额为616,067,776.06元、负债总额为 194,496,137.88元、净资产总额为421,571,638.18元（内容详见公司于2017年9月5日在《中国证 券报》、《上海证券报》、《证券时报》及上海证券交易所网站披露的《关于公司内部业务整合、 架构调整的公告》）。截至本报告出具日，本次划转所涉及的相关债权债务转移手续已办理完毕。 资产划转所涉及的权证过户手续尚在办理过程中。 其中：境外资产6,427.50（单位：万元 币种：人民币），占总资产的比例为1.18%。 三、 报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 1.游戏业务方面： 炎龙科技系国内知名的网络游戏研发商和代理发行商，拥有专业化的管理团队和技术人才队伍， 核心团队具备游戏独立研发、合作开发等相关经验，对游戏行业发展趋势、用户需求偏好有着精 准的理解，建立了规范化和标准化的研发流程拥有丰富的境外网络游戏运营商资源和海外游戏IP 与源代码资源。 2.传统化工行业方面 （1）研发优势 公司经过多年的发展，在生物发酵、化学合成领域的研发及生产方面积累了丰富的经验。公司为 国家重点扶持的高新技术企业，拥有国家级企业技术中心、博士后工作站和院士工作站，并建设 有浙江省研究院和生物农兽药发酵优化工程实验室。公司研发中心建有基因工程实验室、微生物 实验室、提取实验室、发酵中试车间、提取中试车间、合成中试车间、检测实验室等多个实验室， 均配备了先进的试验设备和仪器，为公司的研发提供了良好的硬件基础。公司依托高新技术企业 研发平台，先后与国内多家知名高校、科研单位建立了产学研合作，联合承担和完成了国家支撑 计划项目和国家“863”重点项目。公司主要产品硫酸粘菌素、莫能菌素、麦草畏、甲维盐等曾先后 获得浙江省科技进步奖，多项重点产品被评为省级高新技术产品。公司重视技术创新与知识产权 保护，实现了专利申请量和专利授权量均稳步增长，并荣获浙江省专利示范企业称号。 （2）品牌优势 "升华拜克"品牌已形成一定的知名度和美誉度，"BIOK"品牌被国家商务部认定为"中国最具竞争力 品牌"，省外经贸厅认定为"浙江省重点培育出口名牌"，省工商行政管理局认定为"浙江省知名商 号"。"BIOK"商标被认定为"浙江省著名商标"，产品在全球40多个国家注册。公司生产的"BIOK" 牌农药、兽药产品曾多次荣获国家、省、市名牌产品称号，部分产品通过欧盟等高端市场认证， 产品出口东南亚、南美、北美、中东和欧洲等国家和地区，受到了国内外客户的好评。公司建立 了完善的销售网络和稳定的销售渠道，与国内外众多行业龙头企业建立了长期战略合作伙伴关系。 第四节 经营情况讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 报告期内，公司根据战略规划通过实施资产重组顺利切入以网络游戏为代表的文化娱乐行业，并 以此为契机积极布局影视剧制作、综艺节目制作及艺术教育培训等文化娱乐相关业务，打造公司 文化娱乐经营基础平台。同时，公司加快对缺乏竞争力的传统化工产业低收益资产的处置力度， 稳步推进企业转型和可持续发展，实现了公司经营业绩的提升。2017年公司实现营业收入 131,742.94万元，同比增长31.02%；归属于母公司净利润为26,122.28万元，同比增长10.87%。 报告期内，公司开展的重点工作如下： 1.成功收购网络游戏公司，打造文化娱乐经营平台 报告期内，公司发行股份及支付现金购买炎龙科技100%股权并募集配套资金暨关联交易事项获 得中国证券监督管理委员会《关于核准浙江升华拜克生物股份有限公司向鲁剑等发行股份购买资 产并募集配套资金的批复》（证监许可[2017]329 号）核准，炎龙科技自2017年3月31日纳入公 司合并报表范围，公司业务范围进一步拓展，在农药原料药及其制品、兽药和饲料添加剂产品以 及锆系列产品生产与销售基础上，增加了网络游戏研发、代理发行及IP与源代码合作业务。公司 游戏业务情况具体如下： 报告期内，炎龙科技游戏业务在发展核心主业网络游戏研发、网络游戏海外发行，IP产品引入与 开发的同时，也积极试水国内游戏运营、H5游戏开发等新的业务领域，加快推进企业成为游戏产 业链上下游打通的游戏公司进程，实现了公司经营业绩的增长。报告期内，公司游戏业务情况具 体如下： ① 游戏研发业务情况 报告期内，公司游戏研发团队坚持以市场需求为导向，始终面向最终客户——游戏玩家提供最好 的游戏体验与游戏服务为目标，以精益求精的精神打造国际化精品游戏。 炎龙科技在稳定维护《布武天下》、《龙图霸业》等原有产品的基础上，根据未来游戏研发的发展 趋势，陆续启动了面向休闲竞技、动漫二次元、休闲卡牌等移动游戏的DEMO研发。 报告期内，公司游戏业务取得了良好的业绩。公司主要游戏产品情况如下： a.王牌游戏《布武天下》，由炎龙科技独家开发，已在港澳台、东南亚等多个国家和地区上线，在 海外市场已获得佳绩。2017年，《布武天下》在中国游戏工委主办的中国游戏产业年会上被评为 “最佳原创移动游戏”。《布武天下》是一款强调玩家对抗的游戏，已于2017年取得国内游戏出版 号，公司将结合市场推广情况未来计划在中国大陆市场上线。 b.卡牌手游《我是大侠》，由炎龙科技独家开发，已在港澳台、东南亚等多个国家和地区上线。该 游戏作品完美融合了RPG和卡牌的精髓，展现了华丽的特效，竖屏模式下体验Q萌的角色，推 进数百关卡，与好友共同对抗BOSS等乐趣内容，使玩家感受到游戏的乐趣。 c.《龙图霸业》，由炎龙科技独家开发，已在港澳台、东南亚等多个国家和地区上线。 ②游戏发行与IP业务 报告期内，公司继续深挖游戏研发、游戏授权及IP授权、IP合作开发业务，依靠公司海外拓展所 积累的经验和资源，通过合作重点推动发行自研产品《布武天下》、《荣耀之战》、《龙图霸业》、《神 魔之巅》等项目的海外市场开发，并取得良好业绩。 IP业务：炎龙科技已取得多个强IP授权，合作开发了《妖精的尾巴》、《蜀山战纪2之踏火行歌》 等产品。其中，《蜀山战纪2之踏火行歌》H5游戏已研发完成，手游尚在研发过程中。 2. 强化内容生产，完善文化娱乐产业链布局 公司在文化娱乐战略规划指导下，以IP为核心通过布局游戏、影视、综艺节目制作、线下娱乐体 验、艺术教育、艺人经纪等业务，逐步建立了公司文化娱乐产业平台，积极推进战略转型步伐， 提升公司整体核心竞争力。 影视剧投资：公司与知名导演张新建、于晓峰，演员靳东，制片人张秋芳等建立了深度合作关系， 为整合行业资源，各方于2017年1月共同投资设立拜克影视，公司持有拜克影视51%的股权。 拜克影视围绕精品影视剧投资制作、提供优质内容及相关产业运营平台的定位，将以精品影视剧 投资、制作为主业，旨在打造以IP研发、影视剧的宣传、发行、艺人经纪、影视衍生品经营等全 产业链业务体系。 报告期内，拜克影视主投剧《百慕迷踪》及《山海诡闻录》。《百慕迷踪》由香港导演高林豹先生 担任导演，张丹峰和李纯主演；《山海诡闻录》由刘观伟监制、梁杰导演，刘智扬、林依婷、解至 腾等主演。目前公司主投的《百慕迷踪》和《山海诡闻录》已拍摄完成，尚在后期制作过程中。 拜克影视跟投拍摄了《深渊行者》和《觉醒者》两部影视剧。《深渊行者》由刘光导演，翟天临、 张俪、张丰毅、吴秀波、张嘉译、包贝尔等主演；《觉醒者》由阎建钢导演，张丹峰、江铠同、张 晞林、黑子、刘威等主演；《深渊行者》和《觉醒者》已拍摄完成，目前尚在审查过程中。鉴于影 视行业自身特性，公司影视剧预计2018年产生收入。 综艺节目制作及演艺经纪方面：作为公司转型文化娱乐产业的重要组成成员，维鑫文化拥有优秀 的内容制作团队，业务领域涵盖综艺节目和短视频、游戏直播、演艺经纪等，具备综艺娱乐领域 综合服务能力。报告期内，维鑫文化完成了《中华好妈妈》综艺节目的策划与制作，于2017年5 月在河北卫视热播，《中华好妈妈》综艺节目获得了全国妇联和总工会的表扬；成功主办《绝地求 生》众神之地大奖赛（PUBG GAL）线上赛；承办APink香港粉丝见面会；与相关方联合摄制、 出品的大型日播直播综艺秀《咪咕morning call》于2017年度12月在咪咕直播平台开始播出，成 功打造为咪咕直播平台年度重点项目；萌犬系列网络综艺《战斗吧！萌犬》第一季于2017年11 月开始筹划，目前尚在制作过程中。 艺术培训：报告期内，公司与北京八八空间合作成立湖州八八空间，在引进北京八八空间在艺术 培训领域的先进教学理念、标准化的培训体系、丰富的管理经验和良好的品牌知名度的基础上， 结合国际化教育理念、进一步优化教学体系，完成了公司标准化课程体系、师资体系及服务体系 的搭建工作，创立了线下文娱一站式体验中心-奇可小镇GICO TOWN 和八八空间国际艺术中心 湖州旗舰店。湖州旗舰店于2017年12月开业。 大数据业务：报告期内，公司全资子公司数舟（上海）数据信息服务有限公司立足文化娱乐领域， 以网络文学为起点，通过与国内科研院校和机构合作等方式依托大数据、互联网等技术，向政府、 企业和个人提供数据、舆情、营销、咨询等服务。 3.梳理传统业务资产，推进企业转型发展 为优化公司资源配置，报告期内公司继续推进缺乏竞争力的资产和业务的剥离和架构调整。资产 处置方面：公司相继完成了内蒙古拜克100%股权转让、锆谷科技85%股权转让及湖州新奥特100% 股权转让工商变更登记手续。架构调整方面：整合传统业务与热电联供业务资产，以拜克生物为 公司传统业务经营平台，进一步明晰公司各业务板块的权责；有序推进热电节能技改项目，按照 项目实施进度，2017年底前向钟管工业区热电分厂供热范围内的工业企业集中供热。同时，强化 技术创新与研发合作，通过与中科院微生物研究所合作建立联合实验室等方式推动传统业务的转 型与升级，不断提高产品技术含量，增强传统业务板块经营效益。 除炎龙科技外，报告期内公司文化娱乐业务板块仍于业务发展初期，综艺节目制作、演艺经纪业 务、艺术培训、大数据服务板块业务收入较少，影视剧投资尚未产生营业收入。 未来，公司将继续推进文化娱乐发展战略，坚持内涵式发展和外延式收购兼并并举的扩张发展模 式，以资本市场为平台加快公司在文化娱乐业务领域的产业布局，进一步延伸公司在文化、娱乐 领域的产业链深度，逐步实现公司文化娱乐产业上下游的整合与升级，运用资本运作手段加大新 兴产业的投资，推进公司转型发展。 二、报告期内主要经营情况 2017年，公司围绕董事会制定的经营目标，积极推动公司转型发展，优化公司产业结构，开拓、 探索文化娱乐领域新的利润增长点，实现了公司经营业绩的稳步增长。报告期内，公司成功收购 炎龙科技100%股权，炎龙科技自2017年3月31日纳入公司合并报表范围。公司通过实施资产 重组顺利切入以网络游戏为代表的文化娱乐行业，并以此为契机积极布局影视剧制作、综艺节目 制作及艺术教育培训等文化娱乐相关业务。 2017年公司实现营业收入131,742.94万元，同比增长31.02%；归属于母公司净利润为26,122.28 万元，同比增长10.87%。公司营业收入主要来源为游戏业务与传统业务。其中，公司传统业务收 入105,394.45万元，游戏业务收入主要来源于炎龙科技；2017年度炎龙科技营业收入31,779.77 万元，2017年4月至12月炎龙科技纳入公司合并范围内的营业收入23,737.50万元。 (一) 主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 1,317,429,354.06 1,005,491,316.01 31.02 营业成本 1,004,122,398.34 881,194,316.34 13.95 销售费用 79,120,184.12 44,976,936.79 75.91 管理费用 181,094,279.20 156,651,715.29 15.60 财务费用 42,381,905.32 13,028,885.89 225.29 经营活动产生的现金流量净额 82,294,002.26 -55,289,059.56 不适用 投资活动产生的现金流量净额 -1,514,678,646.93 211,780,261.95 -815.21 筹资活动产生的现金流量净额 1,049,036,196.80 809,695,765.70 29.56 研发支出 55,604,110.61 22,055,320.15 152.11 1. 收入和成本分析 √适用 □不适用 营业收入变动原因说明:主要系炎龙科技纳入公司合并报表范围所致 营业成本变动原因说明:主要系炎龙科技纳入公司合并报表范围成本增加所致 销售费用变动原因说明:主要系公司报告期内炎龙科技纳入合并范围增加所致。 管理费用变动原因说明:主要系本期炎龙科技纳入合并报表范围增加所致 财务费用变动原因说明:主要系本期公司银行借款及汇兑损益增加所致 经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:主要系本期收入增加和炎龙科技纳入合并报表范围 增加所致 投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:主要系本期收购炎龙科技投资增加所致 研发支出变动原因说明:主要系公司本期炎龙科技纳入合并报表范围，研发投入增加所致 公司预计在经营环境不发生重大变化的情况下，2017年公司营业收入计划12.50亿元，营业总成 本计划12.30亿元。报告期内，公司实现营业收入13.17亿元，同比增加31.02%；营业总成本13.52 亿元，同比增加16.78%；实现归属于上市公司股东的净利润为26,122.28万元，同比增长10.87%。 报告期内，公司营业收入同比增加主要系公司收购炎龙科技100%股权，炎龙科技自2017年3月 31日纳入公司合并范围。2017年度炎龙科技营业收入31,779.77万元，营业总成本12,259.59万元， 净利润17,551.89万元。2017年4月至12月炎龙科技纳入公司合并范围内的营业收入23,737.50 万元，营业总成本13,980.18万元，归母净利润8,640.82万元。 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上年 增减（%） 工业制造 1,053,944,493.79 915,914,741.13 13.10 7.38 6.43 增加0.78个百 分点 游戏产品 237,374,977.42 68,451,743.18 71.16 100.00 100.00 增加71.16个 百分点 娱乐影视 4,215,242.31 2,786,760.27 33.89 100.00 100.00 增加33.89个 百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上年 增减（%） 农药产品 191,404,065.72 180,713,786.70 5.59 34.40 31.57 增加2.03个百 分点 锆系列产 品 153,636,958.42 130,659,519.68 14.96 -31.97 -38.34 增加8.79个百 分点 兽药产品 460,944,790.38 396,163,276.70 14.05 7.44 11.75 减少3.31个百 分点 化学产品 140,966,248.19 129,472,039.35 8.15 64.48 64.66 减少0.11个百 分点 电及蒸汽 96,450,437.25 72,527,452.79 24.80 79.38 81.75 减少0.98个百 分点 游戏产品 237,374,977.42 68,451,743.18 71.16 100 100 增加71.16个 百分点 娱乐影视 及工业其 他 14,757,236.14 9,165,426.18 37.89 -67.17 -76.07 增加23.09个 百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上年 增减（%） 境内地区 708,721,472.11 605,308,164.92 14.59 8.73 4.06 增加3.83个百 分点 境外地区 586,813,241.41 381,845,079.66 34.93 77.87 36.89 增加19.48个 百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 √适用 □不适用 农药：农药产品销售收入同比增长34.40%，主要系报告期内受国家供给侧改革与环保监管趋严等 因素影响，公司购买的甲维盐原药、氟虫腈原药和吡虫啉原药等原料供应紧张，市场价格上涨， 公司在满足生产需求的前提下，销售部分农药原料致农药销售收入增加。 兽药：报告期内，公司兽药产品销售收入同比增加7.44%，主要系报告期内公司L-色氨酸市场需 求量增加，公司加大产品市场营销力度，L-色氨酸预混剂的市场认可度逐步提高所致。 报告期内，公司主要兽药产品硫酸粘菌素预混剂受国家产业政策影响，自2016年11月1日农业 部要求执行硫酸粘菌素预混剂新发布的标准（农业部第2428号公告），标准明确了产品作为治疗 用药的使用量，并删除硫酸粘菌素的促生长用途，上述政策的实施导致硫酸粘菌素预混剂不能直 接添加于饲料中，产品市场需求量减少，硫酸粘菌素预混剂销量下降，硫酸粘菌素生产线产能利 用率不足导致兽药产品毛利率同比下降。 锆系列产品：报告期内，国内化学锆行业中部分企业因环保整治关闭产能，导致产品市场供求关 系发生变化，锆系列产品价格上涨、毛利率同比增加。根据公司战略发展需要，经公司第七届董 事会第三次会议审议通过，公司已将所持有的锆谷科技85%的股权以47,694,445.00元转让给英格 瓷电熔矿产(营口)有限公司。锆谷科技已于2017年7月办妥相关工商变更登记手续。锆系列产品 营业收入、营业成本等上述数据为报告期内锆谷科技控制权转让前纳入公司合并范围内的相关数 据。 化学产品：受国家供给侧改革与环保监管趋严等因素影响，报告期内公司部分产品原材料价格上 涨，公司在满足生产需求的前提下，销售部分化学产品原材料所致。 电及蒸汽：公司所在工业区周边企业受国家产业政策影响，淘汰小锅炉致公司蒸汽销售量增加, 由于报告期内煤炭采购价格同比上涨,公司电、蒸汽生产成本相应增加。 (2). 产销量情况分析表 √适用 □不适用 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上年 增减（%） 销售量比 上年增减 （%） 库存量比上 年增减（%） L-色氨酸 2,174.00吨 2,117.87吨 60.70吨 66.74% 28.72% 1,228.23% 硫酸粘菌 素 422.47吨 394.83吨 50.98吨 -51.64% -60.12% 118.42% 麦草畏 432.40吨 600.16吨 168.02吨 -20.98% -31.39% -49.96% 氧氯化锆 15,030.00吨 9,761.68吨 0.00吨 -10.48% -41.02% -100.00% 二氧化锆 835.00吨 893.52吨 0.00吨 -46.15% -45.67% -100.00% 乙酰丙酮 3,183.39 吨 2,454.43吨 0.00吨 -18.81% -38.52% -100.00% 甲基硫醇 锡 1,933.71吨 1,951.10吨 0.00吨 -26.38% -23.08% -100.00% 注：表中生产量、销售量、库存量均以折百计。 产销量情况说明 ①报告期内L-色氨酸市场需求量增加，公司加大产品市场营销力度，L-色氨酸预混剂的市场认可 度逐步提高所致。 ②硫酸粘菌素受产能过剩、产品同质化竞争及国家政策影响，报告期内，硫酸粘菌素需求量同比 减少，公司该产品产销量同比减少。 ③麦草畏产销量下降：麦草畏行业产能增长速度高于市场需求增长导致行业产能过剩，产品价格 同比下降，公司麦草畏产销量同比下降。 ④氧氯化锆与二氧化锆产品由锆谷科技生产经营。根据公司战略发展需要，经公司第七届董事会 第三次会议审议通过，公司已将所持有的锆谷科技85%的股权转让给英格瓷电熔矿产(营口)有限 公司。锆谷科技已于2017年7月26日办妥相关工商变更登记手续。锆系列产品生产量、销售量 数据为报告期内锆谷科技股权转让工商变更登记手续办理完成前纳入公司合并范围内的相关数据。 ⑤乙酰丙酮与甲基硫醇锡产品由新奥特生产经营。经公司第七届董事会第四次会议审议通过，公 司已将所持有的湖州新奥特100%的股权转让给自然人李秋根、陈永明。新奥特于2017年8月28 日办妥相关工商变更登记手续。乙酰丙酮与甲基硫醇锡产品生产量、销售量数据为报告期内新奥 特股权转让工商变更登记手续办理完成前纳入公司合并范围内的相关数据。 (3). 成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构 成项目 本期金额 本期占 总成本 比例(%) 上年同期金额 上年同 期占总 成本比 例(%) 本期金 额较上 年同期 变动比 例(%) 情况 说明 工业制造 原材料 721,193,387.98 78.75 599,460,060.63 69.66 20.31 工业制造 人工 64,669,357.47 7.06 89,942,369.34 10.45 -28.10 工业制造 能源 22,199,076.56 2.42 34,512,937.07 4.01 -35.68 工业制造 折旧 33,827,045.03 3.69 55,353,032.46 6.43 -38.89 工业制造 其他制 造费用 74,025,874.09 8.08 81,348,416.17 9.45 -9.00 工业制造 合计 915,914,741.13 100 860,616,815.67 100 6.43 分产品情况 分产品 成本构 成项目 本期金额 本期占 总成本 比例 (%) 上年同期金额 上年同 期占总 成本比 例(%) 本期金 额较上 年同期 变动比 例(%) 情况 说明 农药产品 原材料 140,623,979.48 77.82 98,225,657.97 71.51 43.16 系报告期 内销售部 分农药原 料致收入 增加 农药产品 人工 14,502,725.05 8.02 15,445,170.69 11.25 -6.10 农药产品 能源 1,448,315.87 0.80 2,607,979.14 1.90 -44.47 系报告期 内麦草畏 产量减少 农药产品 折旧 7,799,594.35 4.32 9,868,012.73 7.18 -20.96 系报告期 内麦草畏 产量减少 农药产品 其他制 造费用 16,339,171.96 9.04 11,206,905.40 8.16 45.80 系报告期 内农药产 品产量增 加 农药产品 合计 180,713,786.71 100.00 137,353,725.93 100.00 31.57 锆系列产 品 原材料 101,359,089.61 77.57 159,231,616.82 75.14 -36.34 系报告期 内锆系列 产品产量 减少 锆系列产 品 人工 12,211,078.20 9.35 21,890,006.51 10.33 -44.22 系报告期 内锆系列 生产人员 减少 锆系列产 品 能源 4,959,329.83 3.80 10,309,260.27 4.86 -51.89 系报告期 内锆系列 产品产量 减少 锆系列产 品 折旧 3,439,225.74 2.63 6,930,100.15 3.27 -50.37 系报告期 内锆系列 产品产量 减少 锆系列产 品 其他制 造费用 8,690,796.30 6.65 13,553,514.49 6.40 -35.88 系报告期 内锆系列 产品产量 减少 锆系列产 品 合计 130,659,519.68 100.00 211,914,498.24 100.00 -38.34 兽药产品 原材料 297,357,649.83 75.06 219,410,528.82 61.89 35.53 系报告期 内色氨酸 产量同比 增加 兽药产品 人工 31,521,443.76 7.96 41,940,111.94 11.83 -24.84 系报告期 内转让内 蒙古拜克 兽药产品 能源 10,131,077.85 2.56 17,606,146.16 4.97 -42.46 系报告期 内转让内 蒙古拜克 兽药产品 折旧 16,648,689.90 4.20 29,716,506.68 8.38 -43.97 系报告期 内转让内 蒙古拜克 兽药产品 其他制 造费用 40,504,415.35 10.22 45,842,907.66 12.93 -11.65 兽药产品 合计 396,163,276.70 100.00 354,516,201.26 100.00 11.75 化学产品 原材料 124,172,821.23 95.91 74,629,254.29 94.91 66.39 系报告期 内原料价 格上涨 化学产品 人工 2,494,631.76 1.93 1,715,098.72 2.18 45.45 系报告期 内生产人 员增加 化学产品 能源 212,981.64 0.16 218,478.12 0.28 -2.52 化学产品 折旧 877,159.68 0.68 845,429.59 1.08 3.75 化学产品 其他制 造费用 1,714,445.03 1.32 1,219,992.56 1.55 40.53 化学产品 合计 129,472,039.35 100.00 78,628,253.28 100.00 64.66 电及蒸汽 原材料 51,449,247.70 70.94 25,643,571.66 64.26 100.63 系报告期 内煤炭价 格上涨 电及蒸汽 人工 3,893,439.99 5.37 3,035,704.58 7.60 28.25 系报告期 内生产人 员增加 电及蒸汽 能源 5,444,887.47 7.51 3,284,801.31 8.23 65.76 系报告期 内产量增 加 电及蒸汽 折旧 5,032,133.36 6.94 4,324,249.20 10.84 16.37 电及蒸汽 其他制 造费用 6,707,744.26 9.24 3,617,787.42 9.07 85.41 系报告期 内设备维 护费用增 加 电及蒸汽 合计 72,527,452.79 100.00 39,906,114.17 100.00 81.75 工业其他 原材料 6,230,600.12 97.68 22,208,037.36 57.99 -71.94 系报告期 内其他工 业产品产 量减少 工业其他 人工 46,038.71 0.72 5,679,561.32 14.83 -99.19 工业其他 能源 2,483.89 0.04 599,409.85 1.57 -99.59 系报告期 内其他工 业产品产 量减少 工业其他 折旧 30,241.98 0.47 3,888,472.90 10.15 -99.22 系报告期 内相关产 品计提设 备折旧减 少 工业其他 其他制 造费用 69,301.20 1.09 5,922,541.36 15.46 -98.83 系报告期 内其他工 业产品产 量减少 其他 合计 6,378,665.91 100.00 38,298,022.79 100.00 -83.34 成本分析其他情况说明 √适用 □不适用 报告期内，农药产品销售收入同比增长34.40%，主要系报告期内公司采购的阿维菌素原药、甲维 盐原药、氟虫腈原药和吡虫啉原药等原料市场供应紧张、价格上涨,公司在满足生产需求的前提下， 销售部分农药原料致农药营业收入、成本同比增加。 报告期内，公司转让所持有的锆谷科技85%的股权，锆谷科技已于2017年7月26日办妥相关工 商变更登记手续。上述股权转让完成后，锆谷科技不再纳入公司合并范围，导致报告期内纳入公 司合并范围的锆系列产品营业收入、成本同比减少。 (4). 主要销售客户及主要供应商情况 √适用 □不适用 前五名客户销售额40,879.64万元，占年度销售总额31.03%；其中前五名客户销售额中关联方销 售额0万元，占年度销售总额0 %。 前五名供应商采购额24,679.60万元，占年度采购总额31.53%；其中前五名供应商采购额中关联 方采购额8,717.12万元，占年度采购总额11.14%。 2. 费用 √适用 □不适用 科目 本期数 上年同期数 变动比例 变动原因说明 销售费用 79,120,184.12 44,976,936.79 75.91% 主要系公司报告期内炎龙科 技纳入合并范围增加所致。 管理费用 181,094,279.20 156,651,715.29 15.60% 主要系报告期内炎龙科技纳 入合并范围增加所致。 财务费用 42,381,905.32 13,028,885.89 225.29% 主要系报告期内新增贷款利 息增加、汇率损失所致。 所得税费用 19,904,731.93 2,069,874.77 861.64% 主要系报告期内炎龙科技纳 入合并范围增加所致。 3. 研发投入 研发投入情况表 √适用 □不适用 单位：元 本期费用化研发投入 27,059,005.34 本期资本化研发投入 28,545,105.27 研发投入合计 55,604,110.61 研发投入总额占营业收入比例（%） 4.22% （未完）  |