[年报]海欣食品:2017年年度报告
海欣食品股份有限公司 2017年年度报告 2018年04月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真 实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连 带的法律责任。 公司负责人滕用庄、主管会计工作负责人郑顺辉及会计机构负责人(会计主 管人员)胡上钦声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本年度报告涉及的有关未来计划、发展战略等前瞻性描述，不代表公司的 盈利预测，亦不构成公司对投资者的实质承诺。投资者及相关人士应当理解计 划、预测与承诺之间的差异，树立必要的风险意识，审慎决策，理性投资。公 司已在本报告中详细描述未来将面临的主要风险及应对措施，详情请查阅本报 告“第四节 经营情况讨论与分析”之“九、公司未来发展的展望”部分，请投资者 注意投资风险。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以480760000股为基数， 向全体股东每10股派发现金红利0.00元（含税），送红股0股（含税），不以公 积金转增股本。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ........................................................................................................ 6 第二节 公司简介和主要财务指标 .................................................................................................. 10 第三节 公司业务概要 ...................................................................................................................... 12 第四节 经营情况讨论与分析 .......................................................................................................... 28 第五节 重要事项 .............................................................................................................................. 41 第六节 股份变动及股东情况 .......................................................................................................... 47 第七节 优先股相关情况 .................................................................................................................. 47 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .......................................................................... 48 第九节 公司治理 .............................................................................................................................. 55 第十节 公司债券相关情况 .............................................................................................................. 62 第十一节 财务报告 .......................................................................................................................... 63 第十二节 备查文件目录 ................................................................................................................ 163 释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、股份公司、海欣食品 指 海欣食品股份有限公司 东山腾新 指 东山腾新食品有限公司，本公司全资子公司 舟山腾新 指 舟山腾新食品有限公司，本公司全资子公司 武汉海欣 指 武汉海欣食品有限公司，本公司全资子公司 上海闽芝 指 上海闽芝食品有限公司，本公司全资子公司 广州腾新 指 广州腾新食品有限公司，本公司全资子公司 北京鼓山 指 北京鼓山食品有限公司，本公司全资子公司 南京腾新 指 南京腾新食品有限公司，本公司全资子公司 沈阳腾新 指 沈阳腾新食品有限公司，本公司全资子公司 成都腾新 指 成都腾新食品有限公司，本公司全资子公司 浙江鱼极、嘉兴松村 指 浙江鱼极食品有限公司，本公司全资子公司 猫诚股份 指 上海猫诚电子商务股份有限公司，本公司参股公司 腾新投资 指 腾新投资有限公司，由本公司实际控制人滕氏兄弟于2015年3月投 资成立 大业创智 指 大业创智互动传媒股份有限公司，腾新投资参股10%，滕用庄担任董 事 喜相逢 指 福建喜相逢汽车服务股份有限公司，腾新投资参股14.95%，滕用庄 担任董事 报告期 指 2017年度，2017年1月1日至2017年12月31日 鱼糜 指 将原料鱼经采肉、漂洗、精滤、脱水搅拌加工制成的黏稠糊状物。 杂鱼、海鱼 指 指新鲜的深海杂鱼，重要的海洋鱼类资源，形体较小、肉质细嫩、营 养丰富、种类繁多、产量巨大，广泛应用于鱼糜、鱼油、鱼粉、休闲 食品等。 鱼肉制品、鱼糜制品 指 以鱼糜或鱼浆为主要原料并添加其它配料和调味剂，经擂溃或斩拌成 型等工艺过程制得的食品。 食品添加剂 指 改善食品品质和色、香、味以及为防腐、保鲜和加工工艺的需要而加 入食品中的人工合成或者天然物质。 食品安全 指 指食品无毒、无害，符合应当有的营养要求，对人体健康不造成任何 急性、亚急性或者慢性危害。 终端 指 产品销售渠道的最末端，是产品到达消费者完成交易的最终端口，是 商品与消费者面对面展示和交易的场所。 巧克力装 指 非定量的包装，多呈长棒状。 KA 指 在营业面积、客流量等方面满足一定标准的较大规模的终端。 HACCP 指 Hazard Analysis Crisis Control Point（危害分析与关键控制点）的英文 缩写，是生产（加工）安全食品的一种控制手段，通过对原料、关键 生产工序及影响产品安全的人为因素进行分析，确定加工过程中的关 键环节，建立、完善监控程序和监控标准，采取规范的纠正措施。 IPO、首发上市 指 公司经核准于2012年9月首次公开发行股票、并于2012年10月11 日在深圳证券交易所挂牌交易 募投项目 指 公司新建年产3万吨鱼糜制品及肉制品项目、营销网络建设项目、鱼 糜及其制品技术研发中心项目、浙江鱼极扩大生产及技术改造项目 冷链物流 指 冷藏冷冻类食品在生产、贮藏、运输、销售的各个环节中始终处于规 定的低温环境下，以保证食品质量，减少食品损耗的一项系统工程 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 海欣食品 股票代码 002702 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 海欣食品股份有限公司 公司的中文简称 海欣食品 公司的外文名称缩写（如有） HaiXin Foods Co.,Ltd. 公司的法定代表人 滕用庄 注册地址 福州市仓山区建新镇建新北路150号1#楼 注册地址的邮政编码 350008 办公地址 福州市仓山区建新镇建新北路150号 办公地址的邮政编码 350008 公司网址 www.haixinfoods.com 电子信箱 zhangyingjuan@tengxinfoods.com.cn 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 叶泉青 张颖娟 联系地址 福州市仓山区建新镇建新北路150号 福州市仓山区建新镇建新北路150号 电话 0591-88202235 0591-88202231 传真 0591-88202231 0591-88202231 电子信箱 yequanqing@tengxinfoods.com.cn zhangyingjuan@tengxinfoods.com.cn 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报、证券日报、上海证券报、中国证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网http://www.cninfo.com.cn 公司年度报告备置地点 福州市仓山区建新镇建新北路150号公司董事会办公室 四、注册变更情况 组织机构代码 91350000260191878C 公司上市以来主营业务的变化情况（如 有） 无变更 历次控股股东的变更情况（如有） 无变更 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 福建华兴会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 福建省福州市湖东路152号中山大厦B座8层 签字会计师姓名 曹隆森、桂后圆 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 √ 适用 □ 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 国金证券股份有限公司 四川省成都市东城根上街95 号 庄海峻、俞林 至募集资金使用完毕并注销 募集资金存储专户 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2017年 2016年 本年比上年增减 2015年 营业收入（元） 967,959,596.22 924,585,046.40 4.69% 814,742,962.36 归属于上市公司股东的净利润 （元） -27,281,941.24 13,071,599.24 -308.71% -39,514,111.00 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润（元） -30,632,046.60 7,566,153.43 -504.86% -43,764,679.55 经营活动产生的现金流量净额 （元） 9,464,785.76 83,337,925.32 -88.64% 19,832,379.63 基本每股收益（元/股） -0.0567 0.0272 -308.46% -0.0822 稀释每股收益（元/股） -0.0567 0.0270 -310.00% -0.0822 加权平均净资产收益率 -3.55% 1.72% -5.27% -5.11% 2017年末 2016年末 本年末比上年末增减 2015年末 总资产（元） 1,074,053,968.12 1,238,212,895.25 -13.26% 963,319,888.94 归属于上市公司股东的净资产 （元） 770,193,941.68 782,724,565.24 -1.60% 747,873,415.84 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 184,228,974.85 178,729,236.47 239,709,284.97 365,292,099.93 归属于上市公司股东的净利润 -3,986,597.44 -13,274,715.70 -7,915,020.51 -2,105,607.59 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 -5,266,121.80 -13,520,621.10 -8,879,132.49 -2,966,171.21 经营活动产生的现金流量净额 14,061,411.19 -54,603,503.71 9,392,787.98 40,614,090.30 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2017年金额 2016年金额 2015年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） -1,064,865.58 -1,228,867.58 -1,066,812.99 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 切相关，按照国家统一标准定额或定量享 受的政府补助除外） 4,136,865.58 6,413,807.40 5,566,129.69 其他符合非经常性损益定义的损益项目 530,224.83 941,054.57 480,037.95 减：所得税影响额 252,119.47 620,548.58 728,786.10 合计 3,350,105.36 5,505,445.81 4,250,568.55 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 （一）报告期内公司从事的主要业务 公司主要从事冷冻和常温鱼肉制品和肉制品的生产和销售，冷冻产品主要包括鱼丸、肉燕、芝士丸、龙虾球、鳕鱼豆腐、 蟹膏宝等，常温休闲产品包括蟹柳、鱼豆腐、蟹黄卷、鱼板烧等。 公司的采购模式：公司与供应商签订合同，通过采购订单来进行采购。公司材料采购主要分大宗农产品（鱼糜、肉类、 淀粉等）、工业产品（纸箱、包装袋、五金配件、劳保用品等）、初级农副产品（新鲜杂鱼等）等三大类。大宗农产品和工 业产品是通过采购合同，公司与公司结算。初级农副产品的采购通过年度计划、订单管理、一对一结算的方式进行。 公司的生产模式：公司以自有全自动或半自动生产设备对各种原辅材料进行加工，并通过速冻、包装、金属探测、冻 藏，制成各类冷冻和常温鱼肉制品及肉制品。 公司的销售模式：一种是通过经销商分销到达终端再出售给消费者的经销模式；另一种是公司直接供货给以商超为主 的零售终端直接出售给消费者的直营模式。此外，公司2015年起拓展互联网电商销售模式，通过自建品牌旗舰店及投资垂直 电商平台等方式开展互联网销售业务，目前在电商渠道的销量逐年提高，并为公司品牌推广发挥了积极作用。 （二）公司所处行业的发展阶段及趋势 目前我国速冻鱼肉制品行业的市场集中程度较低，行业龙头与大量中小企业并存，尚未形成全国性的垄断企业。2012 年前后，随着行业新入局者增多以及原有企业不同程度的异地建厂扩张产能，行业短时期内产能释放超过了局部市场需求承 载能力，由此导致的传统鱼肉制品行业同质低价竞争激烈，延续至今行业仍处于洗牌阶段。但随着行业不断规范，食品安全 标准提高及行业龙头企业积极的品牌推广，具备规模优势、全国性和全渠道市场布局等综合实力强的行业领先企业将获得更 多的市场份额，行业竞争格局日渐清晰。 此外，随着人民消费水平的提高、主力消费人群的更迭，消费者对健康、营养、安全以及高品质食材的需求持续攀升。 2017年，“消费升级”的提案被列入两会提案，相关调研报告显示，越来越多的人愿意消费品质更好的东西，同时也更加重视 品牌所象征的商品特性，以上消费趋势的演变都为高端产品带来新的机遇以及更大的发展空间。 常温休闲鱼肉制品属于肉禽鱼类休闲食品，目前在整个休闲食品行业中所占比例不高，正处于高速发展期。常温休闲 鱼肉制品因具有独特的美味口感、低脂肪高蛋白的属性以及较高营养价值，加上其便于携带和能够佐餐的特性，正在被越来 越多的消费者所青睐，预计未来市场发展空间巨大。 （三）公司所处的行业地位 目前，鱼肉制品和肉制品行业内企业众多，市场集中程度较低，行业前十所占市场份额较小，没有形成垄断企业。公 司作为行业内首家上市企业，产能、产量、销售规模和市场份额位于行业前列。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 主要系参股公司上海猫诚电子商务股份有限公司计提减值准备所致 固定资产 无重大变化 无形资产 无重大变化 在建工程 主要系上年新购置办公楼转固所致 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 1、品牌优势 公司自成立以来，专注研发、生产和销售速冻鱼肉制品。公司“海欣”品牌创立于1903年，是速冻鱼肉制品行业首批“中 国名牌”、“中国驰名商标”；“鱼极”品牌是目前行业中最高端的产品品类代表，在业内享有较高品牌认可度。近年来通过公 司线上媒体广告和线下推广活动，很好的扩大了公司品牌的受众群，提高了公司品牌的知名度和美誉度，使公司在行业竞争 中占据有利地位。 2、研发优势 公司研发能力强，新品成功率高，产品梯队丰富。公司一直致力于新品研发及口味提升，拥有行业内唯一的“国家鱼糜 制品研发分中心”，公司拥有一支专业的研发鱼糜制品研发团队，配备了行业领先的研发设备。近些年来，公司针对不同区 域、不同季节推出多款原创性单品，不但丰富了产品线、开拓了区域市场、提升淡季销售，也很好满足了消费者多元化和组 合消费需求，从而使得公司具备持续发展的动力。 3、产品优势 公司产品系列覆盖中高端，尤其是近几年传统中端冷冻鱼肉制品市场的同质低价竞争情况愈演愈烈，公司在高端产品 发力跳出中低端价格战的红海，走产品差异化竞争路线，为公司构筑新的利润增长点。此外公司在行业内率先推出常温休闲 即食系列，具备营养、健康、快捷的特点，符合电子商务消费潮流和消费结构的升级趋势，销量增长迅速，发展前景良好。 4、营销网络优势 公司一直注重营销网络的搭建和营销渠道的建设，公司在全国各重点城市设置7个全资销售子公司，23个办事处，终端 网点17,000多个，公司产品进入各大型连锁商超系统，包括沃尔玛、永辉、大润发、家乐福、麦德龙等著名连锁超市， 7-11、 万家、快客等社区便利店以及张亮、华莱士、中石化等特通客户，公司构筑了覆盖全国的营销网络，形成了顺畅的营销渠道 通路，公司拥有一支经验丰富的营销队伍，针对不同的渠道特点，开展营销推广活动，进行市场开发和业务拓展，快速提升 公司产品销售。 5、上市公司平台优势 公司是行业内第一家上市公司，拥有规范的运作、严格的内控制度和高效的融资渠道，更有利于吸引优秀的人才加盟 公司，更便利于公司通过并购等方式进行行业整合，促进产业链条搭建和产业规模扩大。 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 报告期内，公司坚持立足于海洋大消费品，以开发“深海蛋白”产品为战略定位，引领消费升级。面对成本上涨，竞争 激烈的市场环境，公司董事会及经营管理层积极应对，通过调整产品结构和渠道推广策略，制定了“做大体量、创造效益、 优化结构”的营销策略，公司呈现销售收入稳步提升，盈利能力改善的良好发展态势。 报告期内，公司实现销售收入9.68亿元，同比上年增长4.69%。其中： 1、鱼极系列产品以长期坚守的高品质，获得高端市场消费者的充分认可，在KA渠道和出口渠道的均实现大幅增长， 实现销售收入1.21亿元，同比增长30.32%； 2、海欣品牌的速冻肉制品、速冻鱼肉制品在报告期内实现销售收入7.53亿元，产品销量保持稳步增长，市场份额保持 稳定。 3、休闲产品营销报告期内实现销售收入0.86亿元，同比下滑12.22%，流通渠道受市场竞争以及产品生命周期的影响销 量有所下滑，KA渠道拓展处于培育期市场费用投入较多但销售增长缓慢。 报告期内，公司综合毛利率提升0.61个百分点，毛利润同比增加1923.79万元，增长比例为6.77%。公司利润总额为-2462.72 万元，同比下降218.49%，净利润为-2728.19万元，下降308.71%，利润总额及净利润出现大幅下降，主要是受股权激励管理 费用和长期股权投资减值准备计提的影响，此外休闲产品的KA渠道业务拓展相关的人员及市场费用增加较多。 报告期内，公司加大中高端产品研发，新开发产新品共计15项；并对公司原有主力单品如撒尿肉丸、蟹肉棒等进行品 质提升；公司产品在引领消费升级方面迈出坚实步伐。 报告期内，公司高度重视品牌塑造，聚焦开展KA鱼极推广战役、KA大海欣推广战役和农贸深海蛋白战役；结合鱼极“今 天我主厨”主题活动，全年共开展34608场品牌推广活动。打造形象店374家，KA店中店223家，户外打牌和广告76个，参加 大型展会7次。有效提升了“鱼极”和“海欣”的品牌知名度和品牌形象。 报告期内，公司加大营销资源整合力度，提升效率。公司持续推进渠道下沉，新增覆盖72个地级城市。公司已构筑了 覆盖全国的渠道通路营销网络，助力市场开发和业务拓展。公司现在全国各重点城市设置7个全资销售子公司，23个办事处， 终端网点17,000多个，公司产品进入各大型连锁商超系统，包括沃尔玛、永辉、大润发、家乐福、麦德龙等著名连锁超市， 7-11、万家、快客等社区便利店以及张亮、杨国福、中石化等特通客户。 二、主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2017年 2016年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 967,959,596.22 100% 924,585,046.40 100% 4.69% 分行业 食品加工制造业 967,959,596.22 100.00% 924,585,046.40 100.00% 4.69% 分产品 海欣速冻肉制品 186,862,293.95 19.30% 181,791,362.40 19.66% 2.79% 海欣速冻鱼肉制品 565,893,224.48 58.46% 544,948,273.03 58.94% 3.84% 鱼极速冻鱼肉制品 120,514,740.68 12.45% 92,473,851.81 10.00% 30.32% 鱼糜 762,612.60 0.08% 181,769.92 0.02% 319.55% 海欣休闲食品 85,853,749.03 8.87% 97,800,512.65 10.58% -12.22% 自煮火锅 809,862.05 0.08% 0.00% 其他 7,263,113.43 0.75% 7,389,276.59 0.80% -1.71% 分地区 东北区 64,731,872.98 6.69% 56,836,455.36 6.15% 13.89% 华北区 161,217,733.30 16.66% 150,867,760.92 16.32% 6.86% 华东区 392,953,004.82 40.60% 382,035,758.34 41.32% 2.86% 华南区 104,487,962.85 10.79% 107,897,735.68 11.67% -3.16% 华中区 101,285,529.21 10.46% 89,911,781.54 9.72% 12.65% 西北区 46,480,761.29 4.80% 45,398,436.62 4.91% 2.38% 西南区 75,453,426.32 7.80% 81,738,365.17 8.84% -7.69% 港澳台 20,789,134.34 2.15% 9,540,808.93 1.03% 117.90% 境外 560,171.11 0.06% 357,943.84 0.04% 56.50% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2017年 2016年 同比增减 食品加工制造业 销售量 吨 78,336.45 75,812.19 3.33% 生产量 吨 78,257.76 74,299.82 5.33% 库存量 吨 4,714.75 4,964.05 -5.02% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 □ 适用 √ 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元 行业分类 项目 2017年 2016年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 食品加工制造业 664,498,879.27 100.00% 640,365,748.24 100.00% 3.77% 单位：元 产品分类 项目 2017年 2016年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 海欣速冻肉制品 127,855,215.79 19.24% 124,301,295.72 19.41% 2.86% 海欣速冻鱼肉制 品 400,637,828.87 60.29% 389,602,541.40 60.84% 2.83% 鱼极速冻鱼肉制 品 59,582,200.88 8.97% 46,876,246.63 7.32% 27.11% 鱼糜 663,818.06 0.10% 159,928.42 0.02% 315.07% 海欣休闲食品 73,795,345.08 11.11% 76,264,302.45 11.91% -3.24% 自煮火锅 579,241.45 0.09% 0.00% 其他 1,385,229.14 0.21% 3,161,433.62 0.49% -56.18% 说明 （6）报告期内合并范围是否发生变动 □ 是 √ 否 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 84,645,275.00 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 8.81% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 0.00% 例 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 第一名 32,415,620.28 3.37% 2 第二名 14,990,123.87 1.56% 3 第三名 14,885,130.26 1.55% 4 第四名 11,591,040.66 1.21% 5 第五名 10,763,359.93 1.12% 合计 -- 84,645,275.00 8.81% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 103,205,619.37 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 19.12% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额 比例 0.00% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 第一名 29,890,695.24 5.54% 2 第二名 19,325,312.89 3.58% 3 第三名 19,027,527.37 3.52% 4 第四名 18,794,402.37 3.48% 5 第五名 16,167,681.50 2.99% 合计 -- 103,205,619.37 19.12% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2017年 2016年 同比增减 重大变动说明 销售费用 231,495,845.39 198,969,624.57 16.35% 主要是因部分品项或渠道销售人员 增加以及因推行事业合伙制对区域 销售人员的激励奖金增加导致的职 工薪酬及附加同比增加了1697万元； 因销售数量增加以及物流行业监管 政策调整物流费用同比增加了589万 元；因商超铺货门店及品项增加导致 商超费用同比增加522万元。 管理费用 85,054,358.54 67,627,033.25 25.77% 主要是因实施及提前终止股权激励 计划增加相关管理费用1109.70万 元，公司加大研发投入导致研发费用 增加378.58万元，存货损失增加 307.44万元。 财务费用 48,234.87 -448,170.12 110.76% 主要系闲置资金用于购买理财的额 度增加，利息收入减少、外币汇兑差 所致 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 报告期内，公司投入研发费用1453.58万元，同比去年增长35.28%。报告期内，公司持续对主力产品进行品质改良升级， 并加大了中高端产品的研发，鱼极系列开发160g纸盒装5支单品，海欣精品系列推出牛肉丸、牛筋丸、龙虾球等9支单品，并 针对KA渠道开发320g糖果装系列，为公司业绩增长发挥了积极作用。 公司研发投入情况 2017年 2016年 变动比例 研发人员数量（人） 95 60 58.33% 研发人员数量占比 7.88% 5.42% 2.46% 研发投入金额（元） 14,535,810.76 10,745,058.70 35.28% 研发投入占营业收入比例 1.50% 1.16% 0.34% 研发投入资本化的金额（元） 0.00 0.00 资本化研发投入占研发投入 的比例 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2017年 2016年 同比增减 经营活动现金流入小计 955,782,753.47 900,760,853.36 6.11% 经营活动现金流出小计 946,317,967.71 817,422,928.04 15.77% 经营活动产生的现金流量净 额 9,464,785.76 83,337,925.32 -88.64% 投资活动现金流入小计 1,253,666,770.00 765,942,414.77 63.68% 投资活动现金流出小计 1,095,250,945.42 1,075,809,313.72 1.81% 投资活动产生的现金流量净 额 158,415,824.58 -309,866,898.95 151.12% 筹资活动现金流入小计 154,328,000.00 -100.00% 筹资活动现金流出小计 154,328,000.00 筹资活动产生的现金流量净 额 -154,328,000.00 154,328,000.00 -200.00% 现金及现金等价物净增加额 13,600,295.85 -72,170,638.11 118.84% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 （1）经营活动产生的现金流量净额同比减少88.64%，主要系股权激励费用、新增系统、人员扩编薪酬增加、战略采购及采 购账期到期付款增加所致； （2）投资活动现金流入同比增加63.68%，主要系到期理财产品同比增加所致； （3）投资活动产生的现金流量净额同比增加151.12%，主要系闲置资金购买理财同比增加所致； （4）筹资活动现金流入同比减少100.00%，主要系上年同期收到限制性股票授予筹集资金所致； （5）筹资活动现金流出同比增加100.00%，主要系本期支付限制性股票授予筹集资金所致； （6）筹资活动产生的现金流量净额同比减少200.00%，主要系以上第（5）点原因所致； （7）现金及现金等价物净增加额同比增加118.84%，主要系以上（1）~（6）点原因所致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 √ 适用 □ 不适用 （1）经营活动产生的现金净流量同比减少88.64%，主要系股权激励费用、人员扩编薪酬增加、战略采购及采购账期到期付 款增加所致； （2）净利润同比减少308.71%，主要主要系股权激励费用、人员扩编薪酬增加、参股公司计提减值准备等所致。 三、非主营业务分析 □ 适用 √ 不适用 四、资产及负债状况分析 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2017年末 2016年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比 例 金额 占总资产比 例 货币资金 77,675,717.80 7.23% 51,872,591.22 4.19% 3.04% 应收账款 151,718,359.85 14.13% 150,960,858.05 12.19% 1.94% 存货 205,551,397.79 19.14% 185,409,245.54 14.97% 4.17% 长期股权投资 38,080,047.86 3.55% 48,453,506.59 3.91% -0.36% 固定资产 308,143,292.11 28.69% 324,470,788.28 26.20% 2.49% 在建工程 9,825,130.27 0.79% -0.79% 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况 截至报告期末，公司不存在资产权力受限的情况。 五、投资状况分析 1、总体情况 □ 适用 √ 不适用 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金 总额 本期已使 用募集资 已累计使 用募集资 报告期内 变更用途 累计变更 用途的募 累计变更 用途的募 尚未使用 募集资金 尚未使用 募集资金 闲置两年 以上募集 金总额 金总额 的募集资 金总额 集资金总 额 集资金总 额比例 总额 用途及去 向 资金金额 2012年 公开发行 股票 47,180 0 47,180 0 16,527.23 35.03% 0 无账户余 额 0 合计 -- 47,180 0 47,180 0 16,527.23 35.03% 0 -- 0 募集资金总体使用情况说明 经中国证券监督管理委员会《关于核准福建腾新食品股份有限公司首次公开发行股票的批复》（证监许可[2012]925 号文）核准，公司采用网下询价配售与网上资金申购定价发行相结合的方式发行人民币普通股（A股）1,770万股，发行 价格为每股人民币29.00元，已收到募集资金人民币513,300,000.00元，扣除各项发行费用共计41,500,000.00元后，实际 收到募集资金净额为人民币471,800,000.00元。上述资金到位情况已经福建华兴会计师事务所有限公司审验并出具了闽华 兴所（2012）验字C-002号《验资报告》。公司对募集资金采取了专户存储管理。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募 资金投向 是否已变 更项目 (含部分 变更) 募集资金 承诺投资 总额 调整后投 资总额 (1) 本报告期 投入金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期末 投资进度 (3)＝ (2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告期 实现的效 益 是否达到 预计效益 项目可行 性是否发 生重大变 化 承诺投资项目 新建年产3万吨鱼糜 制品及肉制品项目 否 22,100 20,805.59 0 20,805.59 100.00% 2017年 04月25 日 -5,347.81 否 否 营销网络建设项目 否 3,622.4 1,398.45 0 1,398.45 100.00% 2015年 06月30 日 0 不适用 是 鱼糜及其制品技术研 发中心项目 是 2,285.3 1,093.75 0 1,093.75 100.00% 2016年 08月31 日 0 不适用 是 项目节余资金永久补 充流动资金 是 4,792.84 0 4,792.84 100.00% 0 不适用 否 承诺投资项目小计 -- 28,007.7 28,090.63 28,090.63 -- -- -5,347.81 -- -- 超募资金投向 浙江鱼极收购及扩产 技改项目 是 8,882.34 0 8,882.34 100.00% 2014年 09月01 日 3,559.54 是 否 上海猫诚股权收购款 是 4,495 0 4,495 100.00% 2015年 04月01 日 0 否 项目节余资金永久补 充流动资金 5,712.03 0 5,712.03 100.00% 0 否 超募资金投向小计 -- 19,089.37 0 19,089.37 -- -- 3,559.54 -- -- 合计 -- 28,007.7 47,180 0 47,180 -- -- -1,788.27 -- -- 未达到计划进度或预 计收益的情况和原因 （分具体项目） 新建年产3万吨鱼糜制品及肉制品项目暂未达到预期目标主要原因系，截止目前该项目产能 已达到预期，但大海欣冷冻系列产品受行业同质低价竞争及行业消费升级等影响所限，综合毛利率 较预期水平相差较多，导致效益暂未达到预期目标。 项目可行性发生重大 变化的情况说明 报告期内，无项目可行性发生重大变化的情形。 超募资金的金额、用途 及使用进展情况 适用 2017年3月23日，公司召开第四届董事会第十九次会议和第四届监事会第十七次会议，董 事会和监事会同意公司使用不超过8,200万元（人民币）的闲置募集资金投资安全性高、流动性好 的保本型商业银行理财产品，在上述额度内，资金可以在12个月内滚动使用。相关公告刊登在 2017 年3月25日的《中国证券报》、《证券时报》、《证券日报》、《上海证券报》和巨潮资讯网。截至本报 告期末，公司根据签署决签署协议用于现金管理的闲置募集资金已无余额。 2017年9月28 日，公司召开2017年第三次临时股东大会，审议通过了《关于将募投项目结余资金永久补充流动资 金的议案》和《关于使用剩余超募资金永久补充流动资金的议案》，同意公司将已终止的首次公开发 行股票募集资金投资项目“鱼糜及其制品研发中心项目”结余募集资金15,468,120.22元（含利息收入） 和剩余超募资金65,932,670.80元（含利息收入）永久补充流动资金。公司最近十二个月内以超募资 金永久补充流动资金累计金额未超过超募资金总额的30%。 募集资金投资项目实 施地点变更情况 不适用 募集资金投资项目实 施方式调整情况 不适用 募集资金投资项目先 期投入及置换情况 不适用 用闲置募集资金暂时 补充流动资金情况 不适用 项目实施出现募集资 金结余的金额及原因 适用 2017年9月28日，公司召开2017年第三次临时股东大会，审议通过了《关于将募投项目结余资金 永久补充流动资金的议案》和《关于使用剩余超募资金永久补充流动资金的议案》，同意公司将已终 止的首次公开发行股票募集资金投资项目“鱼糜及其制品研发中心项目”结余募集资金15,468,120.22 元（含利息收入）和剩余超募资金65,932,670.80元（含利息收入）永久补充流动资金。公司最近十 二个月内以超募资金永久补充流动资金累计金额未超过超募资金总额的30%。 尚未使用的募集资金 用途及去向 公司无尚未使用的募集资金。 募集资金使用及披露 中存在的问题或其他 情况 无 （3）募集资金变更项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 变更后的项 目 对应的原承 诺项目 变更后项目 拟投入募集 资金总额 (1) 本报告期实 际投入金额 截至期末实 际累计投入 金额(2) 截至期末投 资进度 (3)=(2)/(1) 项目达到预 定可使用状 态日期 本报告期实 现的效益 是否达到预 计效益 变更后的项 目可行性是 否发生重大 变化 鱼糜及其制 品技术研发 中心 鱼糜及其制 品技术研发 中心 1,093.75 0 1,093.75 100.00% 2016年08 月31日 0 否 是 合计 -- 1,093.75 0 1,093.75 -- -- 0 -- -- 变更原因、决策程序及信息披露情况 说明(分具体项目) 2012年以来，行业主要企业的产能多有两到三倍的扩张，急速的产能释放加 剧了行业的同质低价竞争，同时消费者的消费需求与偏好日益由便捷、健康、美味向 高端、营养、原生态、个性化转变，为此公司及时调整产品结构，在向高端产品品类 转型，消费者升级方面做了很多具体工作，研发中心项目为配合公司产品战略的调整 两次对项目实施内容进行了变更。但鉴于目前行业产能过剩与同质低价竞争的状况短 时期内扭转，公司继续将资金投入速冻鱼肉制品的研发项目将造成资金浪费，且后续 产生的折旧费用、管理费用等将对公司业绩扭转产生负面作用。公司以稳健发展为原 则，在顺应市场变化趋势的情况下，合理规划产能结构，提高募集资金使用效率，降 低财务费用。因此，公司拟对该项目实施终止。该事项已经公司2016年4月19日召 开的第四届董事会第十一次会议通过，并经2015年度股东大会审议批准予以终止。 2017年9月12日，公司召开第五届董事会第三次会议和第五届监事会第三次会议， 会议审议通过了《关于将募投项目结余资金永久补充流动资金的议案》，董事会和监 事会同意将已终止的首次公开发行股票募集资金投资项目“鱼糜及其制品研发中心项 目”结余募集资金15,468,120.22元（含利息收入）永久补充流动资金。 未达到计划进度或预计收益的情况 和原因(分具体项目) 不适用 变更后的项目可行性发生重大变化 的情况说明 见本表格“变更原因、决策程序及信息披露情况说明(分具体项目)”部分说明。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称 公司类型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 东山腾新食 品有限公司 子公司 速冻食品 （速冻调制 食品）、水产 制品[即食水 产品（风味 熟制水产 品）]、肉制 品[热加工熟 肉制品（肉 灌制品）]加 工及销售； 水产冷冻食 品仓储；预 包装食品销 售；进出口 贸易。 232,000,000.00 341,062,644.85 285,857,166.85 316,777,007.33 -12,407,336.28 -12,114,802.18 舟山腾新食 品有限公司 子公司 速冻食品 ［速冻其他 食品（速冻 其他类制 品）］生产销 售。 水产品 收购、初级 加工，初级 水产品销 售，货物进 出口。 30,000,000.00 45,950,093.67 39,536,371.42 88,409,758.24 5,842,106.95 4,280,697.38 浙江鱼极食 品有限公司 子公司 速冻食品 【速冻其他 食品（速冻 其他类制 品）、速冻面 米食品（生 41,116,546.00 79,671,258.45 69,856,838.41 97,259,261.07 12,289,057.71 9,643,614.50 制品）】的生 产；自产产 品的销售。 从事进出口 业务，食品 的销售。普 通货运。 北京鼓山食 品有限公司 子公司 预包装食品 销售（含冷 藏冷冻食 品）（食品流 通许可证有 效期至2020 年12月24 日）。 8,000,000.00 37,173,970.65 14,520,460.67 216,831,408.92 6,536,993.38 5,720,986.09 沈阳腾新食 品有限公司 子公司 预包装食品 销售。 5,000,000.00 11,515,261.06 -9,176,626.06 50,727,626.47 -2,137,507.75 -2,149,858.66 上海闽芝食 品有限公司 子公司 食品流通。 5,000,000.00 21,491,650.11 -3,575,763.76 66,632,172.22 286,806.65 248,248.82 南京腾新食 品有限公司 子公司 预包装食品 批发与零售 （按许可证 所列项目经 营）。 8,000,000.00 28,851,935.38 6,989,170.28 157,698,805.67 8,188,500.81 7,634,751.00 武汉腾新食 品有限公司 子公司 预包装食品 兼散装食品 批发兼零 售。 5,000,000.00 14,678,289.70 -6,386,784.53 41,062,836.01 -1,258,960.35 -1,282,524.69 广州腾新食 品有限公司 子公司 预包装食品 批发;商品批 发贸易（许 可审批类商 品除外）;商 品零售贸易 （许可审批 类商品除 外）。 8,000,000.00 22,763,079.73 -6,912,370.03 66,979,440.92 -2,404,895.04 -2,267,684.39 成都腾新食 品有限公司 子公司 批发兼零 售：预包装 食品、散装 食品。 5,000,000.00 22,484,876.04 -6,124,704.83 64,709,608.34 -2,808,421.70 -2,413,993.52 上海猫诚电 参股公司 批发兼零 28,000,000.0 71,812,848.3 34,419,637.3 363,799,961. 4,273,734.33 5,059,482.44 子商务股份 有限公司 售：预包装 食品（含熟 食卤味、冷 冻冷藏），乳 制品（不含 婴幼儿配方 乳粉）；电子 商务（不得 从事增值电 信、金融业 务）；运动器 材、一类医 疗器械、化 妆品、家用 电器、通讯 设备、电子 设备、家居 用品、日用 百货、服装 鞋帽、纺织 品、办公用 品、眼镜（除 隐形眼镜）、 食用农产品 （除生猪产 品）销售； 企业管理咨 询；电脑图 文设计、制 作；从事计 算机、网络 科技领域内 的技术开 发、技术转 让、技术咨 询、技术服 务；计算机 网络工程； 从事货物及 技术的进出 口业务；酒 类商品（不 含散装酒） 零售。 0 0 4 56 报告期内取得和处置子公司的情况 □ 适用 √ 不适用 主要控股参股公司情况说明 1. 东山腾新：营业收入同比下降4.68%，主要系本报告期休闲食品系列收入8,573万元同比减少1,194万元（下降12.22%）； 营业利润同比下降151.47%及净利润同比下降160.84%，主要系原材料成本上涨等原因影响休闲食品毛利率同比下降8.1%及 综合产品毛利率下降、KA休闲渠道拓展前期费用投入同比增加926万元、存货报废损失同比增加366万元、政府补助减少 181万元等原因所致。 2. 舟山腾新：营业收入同比增加2,550万元（增长40.53%），主要系生产基地原材料需求量增加所致；营业利润同比下降 8.79%、净利润同比下降2.93%，主要系本报告期1-9月产品销售单价同比下降、销售费用同比增加67万元等原因所致。 3. 浙江鱼极：营业收入同比增加3,253万元（增长50.25%），营业利润同比增加279万元（增长29.41%）、净利润同比增加 154万元（增长18.95%），主要系本报告期出口收入增加、内销渠道拓展及市场体量增长等原因所致。 4. 北京鼓山：营业收入同比增加2,464万元（增长12.82%），主要系本报告期新增西北区域划入、新增山西吉隆斯超市、 北京物美超市水产部和北京京客隆超市等原因所致；营业利润同比增加266万元（增长68.79%）及净利润同比增加167万 元（增长41.22%），主要系本报告期营业收入增加、产品结构调整及新品销量增加而毛利率增长3.24%；净资产同比增加572 万元（增长65.02%），主要系本报告期盈利572万元所致。 5. 沈阳腾新：营业收入同比增加448万元（增长9.7%），主要系本报告期新增商超系统所致；营业利润同比减少亏损29.90% 及净利润同比减少亏损29.16%，主要系商超收入增加及毛利率同比上升3.65%等原因所致；净资产同比下降30.6%，主要系 本报告期持续亏损所致。 6. 上海闽芝：营业收入同比下降5.32%，主要系市场竞争环境影响业绩下降所致；营业利润同比增加355万元（增长108.79%）、 净利润同比增加381万元（增长106.98%），主要系品类结构调整、管控促销而毛利率同比上年提升了4.99%等原因所致。 7. 南京腾新：营业收入同比增加1,024万元（增长6.94%），主要系精品系列、高端鱼极系列销售增长所致；营业利润同比 增加499万元（增长155.80%）、净利润同比增加436万元（增长133.30%），主要系本报告期精品系列及鱼极系列收入同比 增加、品项结构调整而毛利率同比上升2.81%、促销人员及商超费用管控、应收账款下降而资产减值减少等原因所致；净资 产同比增加763万元，主要系本报告期盈利763万元所致。 8. 武汉海欣：营业收入同比减少999万元（下降19.57%），主要系西北区域划到北京鼓山公司所致；总资产同比增加256 万元（增长21.08%），主要系本报告期末应付账款及应付职工薪酬余额增加所致；净资产同比减少128万元（下降25.13%）， 主要系本报告期持续亏损所致。 9. 广州腾新：营业收入同比减少181万元（下降2.63%），主要系市场竞争影响销售收入下降所致；营业利润同比减少亏损 11.50%、净利润同比减少亏损17.08%，主要系物流费用、市场费用、及商超费用管控而销售费用下降174万元所致；净资 产同比下降48.82%，主要系本报告期持续亏损所致。 10. 成都腾新：营业收入同比减少839万元（下降11.48%），主要系永辉等商超业绩下降所致；营业利润同比下降33.09%、 净利润同比下降15.51%，主要系商超业绩下滑、综合毛利率下降等原因所致；净资产同比减少241万元（下降65.05%），主 要系本报告期持续亏损所致。 11.猫诚股份：总资产同比增加2,823万元（增长64.77%），主要系银行短期贷款增加1,660万元及新增利润506万元所致； 股本同比增长56.29%，主要系2017年4月公司进行了资本公积转增股本，每10股转增5.629361股所致；营业收入同比增 加11,926万元（增长48.77%），主要系B2B渠道--天猫超市、京东超市、云集等业务收入持续增长所致；营业利润同比增 加398万元（增长1347.18%）、净利润同比增加281万元（增长124.97%），主要系营业收入增加、期间费用率同比减少3.84%、 规模效益呈现等原因所致。 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、公司未来发展的展望 （一）行业发展趋势及竞争格局 详见第三节之“公司所处行业的发展阶段及趋势” （二）公司发展战略 公司规划利用3到5年时间实现从海洋食品企业向海洋大消费品、海洋大健康的产业拓展和品牌升级。围绕海洋高值低脂 白色蛋白为代表的食品大消费品板块业务，做大业务和利润体量，继续夯实大海欣冷冻鱼制品、扩大鱼极高端系列产品和培 育海欣休闲常温鱼制品；坚持以用户和消费者为中心，积极通过产品开发、模式创新、资源整合和产业并购等方式，达成产 品创新、品牌升级、品类多元、业务革新和产业拓展的目标，进而构建公司新核心竞争力、形成新利润增长点，实现企业创 新发展。 （三）2018年度经营规划和主要经营举措 2018年度，公司将根据董事会下达的经营指标，围绕“效益驱动、结构优化、营收提升”的经营方针，引领升级，聚势 发展。公司管理层将坚持围绕客户，坚定不移的贯彻推进三大渠道战役，通过商超渠道品牌宣传、农贸渠道稳固、餐饮渠道 快速渗透，做深做强做透，把握消费升级机会，持续提高鱼极高端及精品系列产品比重，提高公司盈利能力。具体规划如下： 1、效益为先 持续的盈利才能保证公司的良性发展，2018年各生产基地将着力提升产能降低制造费用，实时做好各生产基地之间的 协调配合，提高库存周转效率。通过工艺的升级改变和替换部分原料，提高产品品质，同时通过产品结构的调整改善整体毛 利水平。 2、巩固强化品牌形象 以鱼极建立高端“消费者品牌”，海欣“渠道品牌为先，加快消费者品牌力”的品牌宣传策略，以生动化和推广为主，户 外广告投放为辅的方式进行品牌推广，加强渠道强势品牌建设，不断提高公司经销商渠道影响力。 3、调整品类渠道结构 消费者对“好产品”的需求持续增加，2018年公司将持续进行品类结构的调整，重视优化渠道结构：对现有直营商超渠 道强化日配部门的操作；加快BC渠道的客户开发，加大包装类产品售卖转化；推进电商新零售模式的快速合作切入和配合； 加大对麻辣烫、火锅、串串香等全国性餐饮特通渠道的渗透；加大流通渠道包装产品销售支持等。通过以上措施占领距离消 费者最近的渠道，建立与终端消费者近距离接触的通道。 4、加大新品研发，持续提升产品品质 目前公司已初步形成鱼极高端产品、精品系列和大海欣常规产品三大集群协同发展的产品群。2018年公司规划开发鱼 极肠类产品，形成鱼丸类、豆腐类、棒排类、肠类、肉丸类和滑类六大类鱼极产品，延伸炸鱼蛋、牛肉丸、番薯丸等大海欣 产品，巩固蟹肉棒、玉米香肠等主力产品。休闲产品进一步就公司优势产品进行创新研发，并切入当下网红产品“自热火锅”， 作为2018年休闲类产品延伸的重要战略单品。 5、外延方面 实施外延并购是增厚公司利润的重要途径。2018年公司将积极利用上市公司的投融资优势，通过收购、参股、合作、 设立产业基金等方式积极推进公司在海洋大消费品和大健康等领域的布局，构筑新盈利增长点，实现战略落地和可持续发展。 （四）资金需求 公司将根据战略发展规划、自身经营情况以及项目资金需求，本着审慎的原则，以最合理的方式解决未来发展过程中的 资金需求。一方面将加大应收账款的回笼力度，提高资金周转率，降低财务费用，并合理运用自有资金投资保本型或低风险 理财产品，以提高资金使用效率；同时，也将充分利用资本市场融资平台，视公司对外投资并购情况采用股权、债权等多种 方式进行募集。 （五）公司面对的风险因素 1、食品安全风险 食品安全问题始终是公司面临的巨大风险因素。为保证公司产品安全和品质，公司一直坚持“质量是企业生命”的经营理 念，公司将继续加强原材料采购、生产加工、运输分销、终端销售等整个链条的质量控制，贯彻执行HACCP认证，完善产 品溯源机制和应急预案机制，指定公司副总经理每月召开食品安全工作会议，及时发现、及时解决，确保食品安全控制万无 一失。 2、原材料价格波动风险 公司生产所需的主要原材料鱼糜、肉类和淀粉等材料成本占营业成本的比例约80%，原材料价格的波动直接影响公司的 盈利能力。若原材料价格波动幅度过大，有可能造成公司盈利水平的大幅波动。为此公司采取积极的应对措施，通过收集市 场信息、开发新供应商、合理控制原材料库存、举行招投标以及战略采购的方式努力降低采购成本，缓解原材料价格波动对 公司盈利水平的影响。 3、投资并购风险 公司外延扩张的投资并购活动，具有周期长、流动性低等特点，且投资过程中将受宏观经济、行业周期、投资标的公司 经营管理等多种因素影响，存在面临投资失败及亏损的风险。为此公司将抱着审慎的态度，寻找符合公司战略规划，能够实 现产业协同效应的标的进行多方考察和论证，保证投资决策的科学性和合理性。 十、接待调研、沟通、采访等活动 1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 √ 适用 □ 不适用 接待时间 接待方式 接待对象类型 调研的基本情况索引 2017年02月20日 实地调研 机构 http://irm.p5w.net/ssgs/S002702/ 第五节 重要事项 一、公司普通股利润分配及资本公积金转增股本情况 报告期内普通股利润分配政策，特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况 □适用 √不适用 公司近3年（包括本报告期）的普通股股利分配方案（预案）、资本公积金转增股本方案（预案）情况 2016年4月19日，公司召开2015年度股东大会，审议通过了《2015年度利润分配预案》。鉴于公司2015年度母公司实现 净利润为负数，公司2015年度拟不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 2017年4月18日，公司召开2016年度股东大会，审议通过了《关于2016年度利润分配及资本公积金转增股本的议案》。 鉴于公司2016年度母公司实现净利润为负数，公司2016年度拟不派发现金红利，不送红股。以2016年12月31日总股本29808 万股为基数，以资本公积金向全体股东每10股转增7股。 2018年4月11日，公司召开第五届董事会第十一次会议，审议通过了《2017年度利润分配预案》。鉴于公司2017年度母 公司及合并报表实现的净利润均为负数，公司2017年度拟不派发现金红利，不送红股，不进行资本公积金转增股本。 公司近三年（包括本报告期）普通股现金分红情况表 单位：元 分红年度 现金分红金额（含 税） 分红年度合并报表 中归属于上市公司 普通股股东的净利 润 占合并报表中归属 于上市公司普通股 股东的净利润的比 率 以其他方式现金分 红的金额 以其他方式现金分 红的比例 2017年 0.00 -27,281,941.24 0.00% 0.00 0.00% 2016年 0.00 13,071,599.24 0.00% 0.00 0.00% 2015年 0.00 （未完）  |