[年报]华铭智能:2017年年度报告
上海华铭智能终端设备股份有限公司 2017年年度报告 2018-028 2018年04月 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真 实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连 带的法律责任。 公司负责人张亮、主管会计工作负责人章烨军及会计机构负责人(会计主管 人员)章烨军声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告所涉及的发展战略及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者 的实质承诺。投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理 解计划、预测与承诺之间的差异。公司在经营管理中可能面临的风险与对策举 措已在本报告中第四节“经营情况讨论与分析”之“九公司未来发展的展望”部分 予以描述。敬请广大投资者关注，并注意投资风险。 （一）市场风险：公司主要产品为AFC终端设备，主要包括自动售票机、 自动检票机及充值机，上述设备及配套系统的销售收入最近三年均占公司营业 收入的85%以上。1、AFC终端设备主要应用于城市轨道交通、公共交通等基 础设施建设领域，与国家固定资产投资规模关联性很大，受各省份整体经济环 境、国家宏观调控政策、地方财政收支及投资预算的重大影响。2、由于轨道交 通的发展，据不完全统计，截止2017年末，中国内地共56个城市开工建设城 规交通，公计在建城市交通线路254条，在建线路长度达6264.3公里，在建城 市数量、在建线路数量和在建线路长度均超过已投运规模，特别是二三线城市 的线路增加，但其对AFC设备配置、铺垫资金、销售价格等要求大幅增加，将 不同程度导致公司毛利率出现下降的风险。3、随着互联网及支付方式便利性、 产品结构将发生变化，维持持续设备的市场占有率有一定的风险。 （二）经营 性现金流风险：1、报告期末应收账款余额约2.28亿元，且账龄超过1年以上约 占50%，甚至出现应收账款无法收回发生坏账的风险，对公司正常经营影响极 大；目前公司应收款主要系国内知名系统集成商客户，应收款的回收一方面最 终地铁业主是否及时付款付款有关，另一方面受系统集成商本身的经营资金状 况或经营竞争影响；2、由于宏观环境的变化，地铁业主及客户结算周期的普遍 延长，报告期末发出商品约8000万元，企业为此铺垫流动资金，对公司的运营 资金要求较大，同时也将影响公司的净资产收益率； （三）投资风险：根据公 司的长期发展战略，为进一步增强企业盈利能力，做强做大上市主体，以良好 的业绩回报广大投资者，公司在坚守原有主业的基础上，通过投资并购，多元 化发展产业链，以多轮驱动的战略发展目标。本报告期5月公司停牌筹划重大 资产重组，拟发行股及支付现金购买国政通90%股份并募集配套资金，国政通 是国内较早一批提供多数据源防欺诈服务的大数据公司，其主要产品为多数据 源防欺诈服务，是通过专线及平台户联、网络等方式，用户经过信息主体授权 后，将需要核验的信息提交第三方数据源，由数据源进行比对并得出是否一致 结果，帮助用户识别信息主体提交和授权信息的有效性，主要包括身份信息核 验、学历学籍核对、学历查询、电话号码核对等，若收购完成后，公司也将有 AFC系统+防欺诈系统双主业，上市公司竞争力明显增强。 （四）成本增加风 险：1、原材料、人工成本的增加风险；2、随着平湖智能终端设备生产线竣工， 制造费用、折旧成本的也会明显增加。 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以137760000为基数，向 全体股东每10股派发现金红利1.00元（含税），送红股0股（含税），以资本公 积金向全体股东每10股转增0股。 目录 第一节 重要提示、目录和释义 ........................................................................................................ 7 第二节 公司简介和主要财务指标 .................................................................................................. 11 第三节 公司业务概要 ...................................................................................................................... 17 第四节 经营情况讨论与分析 .......................................................................................................... 31 第五节 重要事项 .............................................................................................................................. 56 第六节 股份变动及股东情况 .......................................................................................................... 62 第七节 优先股相关情况 .................................................................................................................. 62 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .......................................................................... 63 第九节 公司治理 .............................................................................................................................. 70 第十节 公司债券相关情况 .............................................................................................................. 75 第十一节 财务报告 .......................................................................................................................... 76 第十二节 备查文件目录 ................................................................................................................ 175 释义 释义项 指 释义内容 公司、华铭智能 指 上海华铭智能终端设备股份有限公司 AFC 指 Auto Fare Collection的缩写，即自动售检票系统，是融计算机技术、 信息收集和处理技术、机械制造技术于一体的售票、检票系统 ACC 指 AFC Clearing Center 票务清算管理中心 BRT 指 Bus Rapid Transit的缩写，即快速公交系统，是一种介于快速轨道交 通与常规公交之间的新型公共客运系统，是一种大运量交通方式，通 常也被人称作“地面上的地铁系统” 系统集成商 指 是指具备系统资质，特指AFC行业系统集成商 国政通 指 国政通科技股份有限公司 扫码乘车 指 手机上通过app生成二维码实现支付乘车的方式 报告期 指 2017.1.1至2017.12.31 元、万元 指 人民币元、人民币万元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、公司信息 股票简称 华铭智能 股票代码 300462 公司的中文名称 上海华铭智能终端设备股份有限公司 公司的中文简称 华铭智能 公司的法定代表人 张亮 注册地址 上海市松江区茸北工业区施惠路北侧 注册地址的邮政编码 201613 办公地址 上海市松江区茸北工业区施惠路北侧 办公地址的邮政编码 201613 公司国际互联网网址 www.hmmachine.com 电子信箱 hmzn@hmmachine.com 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 蔡红梅 周利兵 联系地址 上海市松江区茸北工业区施惠路北侧 上海市松江区茸北工业区施惠路北侧 电话 021-57784382 021-57784382 传真 021-57784383 021-57784383 电子信箱 hmzn@hmmachine.com hmzn@hmmachine.com 三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 深圳证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn/ 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 四、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 上会会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 上海市静安区威海路755号 签字会计师姓名 石东骏、朱丽娟 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 √ 适用 □ 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 光大证券股份有限公司 上海市静安区新闸路1508 号 段虎 杨卫东 2015年5月至2018年12月 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 五、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2017年 2016年 本年比上年增减 2015年 营业收入（元） 240,875,828.39 213,445,811.18 12.85% 187,079,574.49 归属于上市公司股东的净利润 （元） 45,231,022.94 48,573,804.57 -6.88% 42,349,493.05 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润（元） 30,928,294.07 36,710,985.81 -15.75% 37,570,986.19 经营活动产生的现金流量净额 （元） 9,606,861.99 6,696,051.83 43.47% -26,709,749.74 基本每股收益（元/股） 0.33 0.35 -5.71% 0.34 稀释每股收益（元/股） 0.33 0.35 -5.71% 0.34 加权平均净资产收益率 7.93% 9.19% -1.26% 10.77% 2017年末 2016年末 本年末比上年末增减 2015年末 资产总额（元） 827,672,880.37 751,409,098.57 10.15% 688,748,532.38 归属于上市公司股东的净资产 （元） 588,166,802.67 552,578,979.73 6.44% 504,005,175.16 六、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 70,302,154.73 67,417,794.44 26,145,888.01 77,009,991.21 归属于上市公司股东的净利润 4,795,284.18 14,501,403.48 6,805,466.82 19,128,868.46 归属于上市公司股东的扣除非经 常性损益的净利润 3,243,670.52 8,635,287.85 4,677,770.71 14,371,564.99 经营活动产生的现金流量净额 -43,755,430.84 3,608,115.99 35,271,636.10 14,482,540.74 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 八、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 2017年金额 2016年金额 2015年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减 值准备的冲销部分） 56,438.89 -44,449.62 33,062.30 计入当期损益的政府补助（与企业业务密 切相关，按照国家统一标准定额或定量享 受的政府补助除外） 8,081,653.02 6,261,848.00 4,668,610.00 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提 的各项资产减值准备 -4,163,358.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保 值业务外，持有交易性金融资产、交易性 金融负债产生的公允价值变动损益，以及 处置交易性金融资产、交易性金融负债和 可供出售金融资产取得的投资收益 6,314,877.69 5,864,624.69 5,374,662.05 单独进行减值测试的应收款项减值准备转 回 2,807,720.50 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -99,985.09 1,913,123.10 474,240.75 减：所得税影响额 2,857,976.14 2,132,327.41 1,608,710.24 合计 14,302,728.87 11,862,818.76 4,778,506.86 -- 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公 开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应 说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形。 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 报告期内主营业务未发生重大变化，坚持以AFC设备制造业务为主，也逐步拓展AFC系统集成业务与互联网扫码乘车业务。 上海华铭智能终端设备股份有限公司是上海市高新技术企业，专业从事轨道交通、快速公交（BRT）等各个领域自动售 检票系统终端设备的自主研发、制造与销售，以及场馆、景点票务与门禁系统的系统集成、设备供货与技术服务。公司坚持 自主研发核心技术，主动贴近国内外客户的需求，紧密围绕多样化的市场新格局，在技术更新、业务优化、快速量产及性价 比等方面赢得了市场综合竞争优势，已成为国内主要的智能终端AFC设备主要制造商。 本报告期内通过承接与实施系统集成项目，对公司产品链进行向下延伸：1）承接了宁波地铁3号线奉化段工程、厦门 BRT项目等合同，实现了上海区域外系统集成业务承拓展目标；2）成功实施了上海地铁8号线三期及上海地铁9号线三期项 目，丰富了系统集成的实施能力；3）2018年将公司也将积极投入柳州、郑州、成都等区域AFC系统招投标中，争取为上市 公司取得更大的营收。 自动售检票系统（简称AFC系统），是基于计算机、网络、自动化等科技手段，实现票务运营全过程的自动化系统。人 性化的界面设计，乘客操作更加便捷；全自动售检票，乘客快速通行；联网运行实时汇总运营统计、设备状态数据、控制设 备动作，运营管理更加科学。提供城市一卡通解决方案；提供手机NFC支付、支付宝快捷支付解决方案。 报告期内随着互联网公共交通出行的兴起，公司抓住机遇，先上海公交扫码乘车pos设备试点，同步成为上海申通地铁 扫码乘车的设备改造的总包方，辅助上海地铁开通扫码乘车，实现手机和闸机的互联，并逐步向全国推广。 1、主要产品 自动售检票系统，简称AFC（AutoFareCollection）系统，是融计算机技术、信息收集和处理技术、机械制造技术于一 体的自动化售票、检票系统，具有很强的智能化功能，主要应用于轨道交通领域，并已扩展至BRT等其它公共交通、大型公 共场馆、旅游景区、智能楼宇等更多领域。目前国内城市轨道交通AFC系统共分为车票、车站终端设备、车站计算机系统、 线路中央计算机系统、清分系统五个层次，公司的主要产品为车站终端设备。 (1)自动售票机，简称TVM，产品安装在车站非付费区内，用于出售轨道交通非接触式IC卡单程票，并可对储值票进行 充值。自动售票机具有引导乘客购票的相关操作说明和提示，配备触模屏、乘客显示器及运营状态显示器，用于显示各种信 息及设备运行状态。 (2)自动检票机，简称AGM，该产品安装在车站付费区与非付费区之间，为旅客提供快速通过服务。检票机能接受非接 触式单程IC卡车票和储值票的自动检票。对于有效的车票检票机让乘客通行，出站检票机能对非接触式单程IC卡车票进行回 收。按功能可分为进站检票机、出站检票机和双向检票机三种。 (3)自动充值机，简称CVM，该产品设于车站非付费区，为旅客提供快速为公交卡充值服务，具有引导乘客充值的相关 操作说明和提示，配置触摸屏、乘客显示器，用于显示设备运行状态及充值记录。 2、经营模式 (1)销售模式 轨道交通AFC业务的项目建设单位（业主）均采用公开招投标方式选择系统集成商和设备供应商，业主通常采用两种方 式招标：一种方式是对系统集成和设备供应进行统一招标，确定项目总包方，由总包方对整个项目的系统集成和设备供应整 体负责。这种情况下总包方一般为系统集成商，总包方再将设备供应业务分包给设备供应商，但也可以由设备供应商作为总 包方，将系统集成中的软件部分分包给传统的系统厂商；另一种方式是对系统集成和AFC终端设备的供应进行分开招标，分 别确定设备供应商和系统集成商，中标的系统集成商负责对整个AFC系统进行集成，设备供应商负责提供对应标的的AFC 终端设备。对于城市轨道交通项目来说，一般由系统集成商对各城市轨道交通AFC项目进行竞标，但受限于制造工艺或生产 规模，系统集成商会将大部分AFC终端设备的制造业务分包给专业生产此类产品的企业。此外，部分城市，比如上海和武汉， 也会将系统集成和AFC终端设备分开招标，终端设备供应商中标后再和中标的系统集成商或者业主签订设备供应合同。 本公司主要产品系AFC设备，以国内知名系统集成商分包模式为主，同时也以系统集成商身份参与国内AFC系统集成商 的招投标。 (2)生产模式 2.1生产流程 生产流程图 2.2 生产组织模式 公司目前的生产模式为以销定产。公司按照订单进行原材料采购，组织生产。公司AFC终端设备具有非标准化的特点， 同类产品在不同项目中也因功能配置、技术参数、自制模块使用比例等不同而差异较大。因此对轨道交通项目的投产需制定 相应的生产计划，相关原材料的采购跟踪。 2.3系统集成软件开发模式 AFC系统集成软件主要涵盖AFC软件、acc软件，公司形成基础配套软件，并根据订单对非标部分进行开发，包括一卡 通、与系统设备等接口开发，并实现客户特殊的招标需求，并在系统运行过程中跟进数据的分析及软件的更新。 2.4 项目管理模式 AFC终端设备应用于轨道交通等工程项目，公司针对本行业的特点相应实行项目经理负责制，各项目配置相应的项目 经理，由项目经理对项目的前期论证、招投标策划、产品方案设计、生产组织、安装调试等工作实行全过程跟踪管理。 3、业绩驱动因素 (1)专业技术及创新优势 AFC终端设备是集计算机技术、网络技术、自动控制技术、非接触式IC卡技术、机电一体化技术、传感技术、机械制 造技术等多门技术于一体的复杂系统。设备种类众多，技术含量高，结构复杂，对整体设计、模块制造和设备管理水平等方 面要求较高，需要较强的综合技术融合运用能力，专业化程度很高，产业的成熟需要长时间的专业化积累与沉淀。公司自2001 年起，就定位于AFC终端设备的研发、生产、销售与服务，并一直专注于这一领域的专业化发展。多年的专业化经营为公司 在制造工艺、人才团队、研发成果、客户资源等方面积累了许多宝贵经验，也有利于与各系统集成商合作关系的促进与强化。 公司长期以来注重培育自身的研发力量，公司的研发团队主要由研发部和工程部组成，公司拥有各类专业研发技术人 员及项目管理人员122名。公司研发部承担核心模块和新产品研发的主要工作，具有相应的结构设计、工艺设计、控制电路 板设计和控制软件开发等综合能力，是公司的核心部门。十多年来公司已先后自主研发出几十种不同制式的AFC终端设备核 心模块和终端产品，包括三杆式阻挡模块、扇门阻挡模块、平开门阻挡模块、方卡发送模块与回收模块、Token发送模块与 回收模块、硬币处理模块等。截至目前，公司已取得26项发明专利，11项实用新型专利，14项外观设计专利和37项软件著作 权，覆盖各种类型的AFC终端设备和核心模块。 (2)市场及品牌优势 公司成立于2001年，是我国AFC行业的早期开拓者之一，伴随着我国AFC行业的成长与发展，公司逐步成长起来，已 具有超过10年的行业经验。作为AFC终端设备制造商，公司是国内承接项目数量最多的企业之一，已进入到全国多个城市20 多条城市轨道交通线路，海外业务发展到印度、马来西亚、阿根廷、台湾及菲律宾等。公司在业务开拓中不仅注重与系统集 成商之间的分工与合作，同时也与各城市的轨道交通投资运营商保持良好合作关系，这种功能定位有助于强化公司产品的市 场地位。目前，公司的产品质量与服务不仅获得合作系统集成商的认可，同时也获得项目业主的认可，业主推荐已经成为公 司获得多项分包业务的重要渠道。因此在AFC终端设备行业先发优势较为明显。 同时公司已取得上海名牌及上海著名商标，上海地铁作为全国轨道交通的重要指标，公司品牌受到了市场的认可，对 公司的行业地位有重要的影响。2015年5月首发上市成功登陆深圳创业板，成为首家上市的AFC终端设备制造商，上市公司 信用能力迅速增加。 （二）公司所处行业情况 1、公司所属行业的发展概况 轨道交通建设作为提振经济的重要手段，近几年一直保持着快速的发展势头。国家大力支持实施城市轨道交通设备国 产化政策，国内企业自主创新能力显著增强。当前全国各地纷纷掀起城市轨道交通建设高潮，国产轨道交通设备的需求大幅 提升，广阔的市场空间将有力拉动我国轨道交通设备制造业的长足发展，今年5月国务院将城市轨道交通项目核准权限下放 至省级投资主管部门的决定，使得更多的二三线城市开始申报地铁项目，中等城市将迎来一股“地铁建设潮”，随着城市化建 设步伐的加快，中型城市不断在向周边辐射，轨道交通建设的紧迫性也在增加。中国已形成一个世界上规模最大、发展最快 的轨道交通建设市场。纵观我国地铁、轻轨发展动态，未来5-10年间，中国轨道交通运输其设备制造市场前景广阔，预计到 2020年总里程将有望要达到6000公里，也就是说十三五期间每年要至少完成500公里。AFC系统是融计算机技术、信息收集 和处理技术、机械制造技术于一体的自动化售票、检票系统，是利用计算机集中控制自动售票、自动检票以实现自动收费、 自动统计的自动化网络系统。轨道交通是AFC系统的典型应用领域，AFC系统不仅是轨道交通系统发展的一个趋势，也是城 市信息化建设的一个重要体现。 国家陆续出台的相关政策支持鼓励城市轨道交通设备行业的国产化及相关企业发展。根据《国务院办公厅转发国家计 委关于城市轨道交通设备国产化实施意见的通知》，城市轨道交通设备国产化率要确保不低于70％；国务院在《实施〈国家 中长期科学和技术发展规划纲要〉的若干配套政策》提出，要促进自主创新，优先购买国内具有自主知识产权的高新技术装 备和产品；国家发改委2011年3月27日发布的《产业结构调整指导目录（2011年本）》，把城市轨道交通装备的“自动售检票 系统（AFC），车门、站台屏蔽门、车钩系统”列为鼓励类产业。国家产业政策的支持，成为国内AFC终端设备行业持续快 速发展的有力保障。 根据中国城市轨道交通协会统计数据，截止2017年12月31日，中国内地累计有34个城市建成投运城轨线路5021.7公里。 2017年新增石家庄、珠海、贵阳、厦门4个运营城市；新增33条运营线路，869公里运营线路长度。新增线路再创历史新高， 比2016年新增线路534.8公里增加334.1公里，增幅达62.5%。且预计轨道交通总线路上将保持增长； 二维码移动支付技术在公共交通领域的应用，有利于丰富人民群众的出行体验，将交通一卡通实体卡和移动支付相互 依存，互为补充，随着北京、广州、上海等地铁实现了地铁、公交车扫码出行，该公共交通移动支付将在全国推广，提供更 多样化的支付选择。 随着支付宝、腾讯、银联、360等介入公共交通互联网支付，引导“互联网+”背景下的支付电子化的新趋势。 2.目标市场分析 随着国家大力支持实施城市轨道交通设备国产化政策及轨道交通建设的快速增长，国内对AFC系统需求量大涨，因此 公司近期的目标市场紧追国家基建需求，拓展国内市场，提高市场占有率。一方面继续巩固上海、广州等一线城市新增线路 及相应设备改造的市场；另一方面对大力开拓三四线城市的新增区域，争取开发郑州、柳州等长期合作的城市。 2017年新增轨道线路中，公司承接了郑州、长春、上海、贵阳、广州等业务，与公司争取的目标市场匹配。 同时也不放松对国外市场的开拓，通过与英德拉等国外知名系统集成商合作，在保持对印度、马来西亚等东南亚市场 的占有率外，也努力将AFC产品渗入全球各个城市。 3.公司所处的行业地位 市场上规模较大的城市轨道AFC系统集成商有10余家,主要系国内企业为主：主要包括上海华腾、高新现代、方正国 际、中国软件、华虹计通、上海普天、浙大网新等内资企业。 从近几年的市场看系统集成商的地位发生了重大的变化，如外资背景三星、泰雷兹的逐步退出；又如中国软件对AFC 的市场占有率快速增加等。 本公司的业务定位及特点：作为专业的AFC终端设备制造商，为各系统集成商提供设备配套，维护多个系统集成商良 好合作；对系统集成商与业主两大业务渠道的开拓并重，通过直接参与投标和分包的两种方式承接项目，并不单一依赖于某 一系统集成商的业务分包或依赖于某一区域市场；公司项目经验丰富、行业地位和认知度高、综合实力强、信誉好；国际市 场开拓方面比其他国内企业具有优势，产品已经批量进入东南亚和南亚市场。所以公司继续保持AFC终端设备制造商的最具 有竞争力的公司之一。 二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 未发生重大变化 固定资产 未发生重大变化 无形资产 未发生重大变化 在建工程 在建工程较上年度增加约3800万，平湖新埭生产线基建投入所致。 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 1、行业优势 公司成立于2001年，始于上海地铁自动售检票系统（AFC）终端设备的建设项目。是一家专注于轨道交通AFC终端设备 研发和生产的公司。拥有一支包括软件、电子和机械的产品开发的高素质队伍，在产品的设计开发方面具有精湛的技术并已 累计超过15年的行业经验，为客户提供完整的AFC终端设备解决方案，公司是国内最早参与地铁AFC终端设备设计、生产制 造的企业之一，是上海地铁AFC终端设备技术规范制定参与者之一。公司拥有包括阻挡模块、回收模块、发送模块、找零模 块等核心模块的自主专利。除大量参与国内地铁项目外，公司产品还成功销往马来西亚、印度、阿根廷、台湾等国家和地区。 公司产品先后通过了国内外3C、CE、CB、UL等第三方等权威检测机构认证。 2、品牌优势及专业优势 经过长约15年的业务发展，公司已陆续获得了上海知名商标、著名商标等荣誉。公司在行业中建立了一定的品牌知名度， 公司技术能力和产品质量得到了客户的广泛认可和一致好评，同时公司与上海华腾、三星、英德拉、中国软件、浙大网新、 方正国际等规模较大的国内外AFC系统集成商建立了长期合作的伙伴关系。 公司主营业务突出，目前全部来自AFC终端设备及相关业务。公司自2001年起，就定位于AFC终端设备的研发、生产、销 售与服务，并一直专注于这一领域的专业化发展。多年的专业化经营为公司在制造工艺、人才团队、研发成果、客户资源等 方面积累了许多宝贵经验，也有利于与各系统集成商合作关系的促进与强化。公司拥有丰富的AFC系统产品设计开发及应用 经验，具备完全自主的知识产权的核心技术，具有开发一定稳定可靠产品化的AFC系统及设备，产品拥有非常高的国产化率， 除纸币模块外，其他技术产品几乎实现自主知识产权的国产化开发。 3、产能及成本优势 公司具有从应用软件开发、机械设计、硬件设计到钣金加工的全产业链研发生产能力，公司自行设计和生产的AFC终端 设备的核心模块已有效地替代了进口产品，并实现大量出口，所以公司在成本控制方面较行业内其他核心模块依赖进口的企 业具有明显优势。同时，由于具有全产业链生产能力和相对独立运作的研发团队，且公司在多年经营中积累了丰富的项目经 验，对项目的控制能力强，对订单的反应速度快，能够按照客户的要求迅速组织研发生产，且具有多个项目同时开展研发、 生产的交叉管理能力。公司2017年产量达3500台/套，预计平湖市建成的智能终端设备生产线将增加3,000台/年的生产能力， 在应对市场越来越大需求的当下，公司的产能优势已经成为核心竞争力的保障。 4、市场拓展优势 截至目前，公司所承接的轨道交通AFC终端设备项目已遍及国内几十个大中型城市，公司还积极拓展国际市场，抓住东南 亚、南亚区域城市轨道交通快速发展的良好机遇，将产品成功打入印度、马来西亚及菲律宾等国家，在国内企业中较早实现 了AFC终端设备整线整机出口，表现出较强的市场开拓能力。公司还成功将产品拓大应用至BRT及汽车站领域，产品进入济 南、乌鲁木齐、柳州、舟山、连云港等地BRT，上海、无锡、西安、贵港、南宁等地长途汽车站，国内部分高校的图书馆及 菲律宾电影院等公共场所，成为国内外其它应用领域的早期开拓者，展现出较强的市场把握能力，2016年承接松江有轨电车 项目实现了有轨电车版图上的突破，因此公司的业务能力涵盖铁路、地铁、有轨电车、BRT及高校等公共设施。 随着互联网扫码乘车业务兴起，公司在2016年布局成立的亮啦数据公司，经过1年左右的团队组建及研发，已拥有了以app 实现扫码乘车的整套解决方案，也吸引了奇睿投资作为亮啦的战略投资者投资7500万元共同携手开拓轨交互联网市场。 5、资金优势 随着AFC项目规模的日渐成长，业主对竞标企业的资本实力要求较高，其次设备以定制方式生产，前期需投入大量的研发资 金，且整个项目的实施周期较长，需要大量流动资金支持，这无疑对规模小、资金实力弱的企业提出了较大挑战。而本公司 作为公众公司整体资产负债率不足30%，且有较强的融资能力，在资金优势方面明显。 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 报告期内，受国家宏观经济环境变化和国内经济环境未见明显好转，市场竞争愈加激烈，面临严峻的困难和挑战，公司管理 层根据市场环境和自身的优劣势在年初制定的2017年度工作计划，管理层认真贯彻董事会的战略部署，积极开展各项工作： 1）保持AFC设备的市场占有率，对内加强对销售团队的建设和企业文化建设，维护现有优质客户的前提下， 继续加大产品 的推广及新客户的拓展。2）初步向系统集成商转型升级，承接和实施AFC系统集成项目，提高自身的市场综合竞争力。3） 研发上继续保持充足投入，实现技术与时俱进：不断研发新技术，对已有的核心模块如发送模块、硬币处理模块、阻挡模块、 回收模块等升级换代，也保持开发新模块，包括可以实现手机二维码刷卡过闸机的读卡器应用技术。 报告内较好实现了2017年年度目标：1、营业收入实现2.41亿元，较上年度上涨12.85%，其中系统集成项目收入实现约2980 万元，占营业收入的12.36%；2、AFC设备类型及核心模块技术继续保持行业领先，并维持整体毛利率39.3%；3、报告期实 现归属于母公司净利润约4523万，较上年度减少6.8%，主要系研发支出、中介费用等期间费用增加。4、经营性现金流量净 流入900万元，但报告期内因重大客户的回款状况不佳对现金流影响加大。5、在平湖新埭投资6000万终端设备生产线项目基 础建设基本完成，预计2018年上半年将产生收益。5、至报告期末在手储备订单约6亿元，公司经营状况良好。 报告期主要财务报表项目、财务指标重大变动的情况及原因： 1、资产负债表项目 1）应收票据较年初大幅增加1345.42%，主要系期末以承兑票据回款较多，主要为中铁电气化一局及中软华腾的项目回款。 2）预付账款较年初大幅增加183.95%，主要系期初预付款的供应商款。 3）其他流动资产较年初下降87.71%，主要系上年度购买的保本型理财产品3500万，本期到期收回所致。 4）可供出售金融资产较年初下降63%，主要系本期对阿不思科技计提了100%的减值准备。 5）在建工程较年初增加290%，主要系全资子公司智达信平湖生产线基建基本完成，新增投资额3800万元。 6）预收账款较年初增长51%，主要系承接项目的按项目实施进度收款所致。 7）应交税费较年初增长47.28%，主要系销售收入增加以致销项税额增加。 2、利润表项目 1）税金及附加较上年度增加131.71%，主要系报告期内调整土地使用税、房产税等费用性税金科目列支所致。 2）资产减值损失较上年度发生额增加72.43%，主要系报告期对阿不思的投资350万元全额计提了减值准备。 3、现金流量表项目 1）投资活动产生的现金流量净额为支出985.73万元，主要系2016年度末已购买3500万理财产品本报告期到期投资净流入及 平湖终端设备生产先投资支出综合所致。 2）筹资活动产生的现金流量净额较上年度减少，主要系2017年度分红所致。 针对市场环境的现状及公司业务模式和生产经营的特点，2018年度公司将继续加强市场开拓、新产品研发、管理等全方面的 优化，提高公司综合竞争力。 二、主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 公司是否需要遵守光伏产业链相关业的披露要求 否 公司是否需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第1号——上市公司从事广播电影电视业务》的披露要求： 否 公司是否需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第5号——上市公司从事互联网游戏业务》的披露要求： 否 公司是否需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第9号——上市公司从事LED产业链相关业务》的披露要求： 否 公司是否需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第10号——上市公司从事医疗器械业务》的披露要求： 否 营业收入整体情况 单位：元 2017年 2016年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 240,875,828.39 100% 213,445,811.18 100% 12.85% 分行业 交运设备行业 240,875,828.39 100.00% 213,445,811.18 100.00% 12.85% 分产品 AFC售检票系统及 其他设备 211,380,266.58 87.75% 183,641,054.52 86.04% 15.10% 技术服务 29,495,561.81 12.25% 29,804,756.66 13.96% -0.01% 分地区 境内 232,761,715.22 96.63% 191,608,816.56 89.77% 21.47% 境外 8,114,113.17 3.37% 21,836,994.62 10.23% -62.84% （2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 交运设备行业 240,875,828.39 146,156,404.18 39.32% 12.85% 15.97% -1.63% 分产品 AFC售检票系统 及其他设备 211,380,266.58 122,726,444.48 41.94% 15.11% 16.53% -0.71% 技术服务 29,495,561.81 23,429,959.70 20.56% -1.04% 13.17% -9.97% 分地区 境内 232,761,715.22 143,934,538.21 38.16% 21.48% 23.41% -0.97% 境外 8,114,113.17 2,221,865.97 72.62% -62.84% -76.36% 15.65% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2017年 2016年 同比增减 交运设备行业 销售量 台/套 2,268 4,326 -47.57% 生产量 台/套 2,746 3,848 -28.63% 库存量 台/套 3,743 3,265 14.64% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 本报告期实现营业收入2.4亿元，较上年同期增长12.85%，但设备量销量较上年度大幅减少，主要原因系：1、2016年度销量 中含宁波地铁1号线、东莞地铁2号线等外壳项目，单台设备价格较低；2、2017年中上海CVM设备营业收入额达3900万元， 占收入的16%，设备单价较高；3、确认上海8号线三期和9号线三期项目收入约3000万元，占营业收入的12.5%，为AFC系统 集成项目，以系统集成软件及服务为主。 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 √ 适用 □ 不适用 否 截止2017年12月31日，公司储备订单约6亿元，其中超过2000万元储备合同及本年度履行情况如下： 序号 项目名称 客户名称 合同总金额 年初储备订单 额 2017年度确认 收入金额 期末储备订 单 单位：万元 1 郑州轨道交通2号线 方正国际 3,865.95 3,735.00 3,865.95 - 2 深圳地铁6号线三期、7号线项目(注1) 高新现代 6,967.67 6,967.67 6,967.67 3 广州市轨道交通四号线南延段、八号线 北延自动售检票系统工程 中软万维 4,678.94 4,678.94 4,678.94 4 上海轨道交通17号线自动检售票机系统 十七号线发展 5,893.05 5,893.05 5,893.05 5 上海轨道交通10号线二期AFC系统 十号线发展 2,660.48 2,660.48 2,660.48 6 郑州轨道交通1号线延伸线 中软万维 2,532.85 2,532.85 2,532.85 7 郑州轨道交通南郊铁路支线 方正国际 3,453.14 3,453.14 3,421.49 31.65 8 松江现代有轨电车示范线工程票务系统 及站台安全门系统设备集成 松江有轨电车投 资运营 7,102.31 7,102.31 7,102.31 9 贵阳轨道交通1号线 中软万维 6,023.39 6,023.39 6,023.39 10 上海轨道交通8号线三期系统工程 中铁电气 2,425.00 2,425.00 2,425.00 0.00 11 重庆市轨道交通10号线系统设备工程 （注2） 重庆金美 2,116.71 2,116.71 12 宁波地铁2号线二期系统集成项目 宁波轨交集团 4,240.51 4,240.51 13 上海地铁CVM新增项目 上海公共交通 4,400.26 4,400.26 0.00 小计 45,471.83 16,645.55 39,714.71 注1：2016年初综合各钟因素，与高新现代协商后决定，由本公司将深证6号线三期、7号线项目的模块及外壳整体外包，预 计该项目有5%-10%的利润，财务上将按照会计准则的约定差额确认为营业收入。 注2：2017年向重庆金美承接的项目，后经客户要求将设备转包给供应商康保，预计该项目有5%的利润，财务上将按会计准 则将差额确认为营业收入。 （5）营业成本构成 行业分类 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2017年 2016年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 轨交行业 直接材料 97,860,257.68 66.96% 87,034,994.21 69.06% -2.10% 轨交行业 直接人工 24,885,464.21 17.03% 18,443,417.72 14.63% 2.40% 轨交行业 费用及其他 23,410,682.30 16.01% 20,546,159.47 16.31% -0.30% 说明 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 合资公司名称 合资方 注册资本 出资比例 营业范围 主要经营方向 亮啦（天津）数据科技 有限公司 宁培利等 1000万 51% 软件开发；技术转让、技术 服务 天津地铁二维码支付的改造及 运营 上海近铭智能系统有限 公司 无 2000万 100% 智能系统领域内的技术开 发、技术咨询、技术转让、 技术服务 项目型公司控股平台 柳州华铭智能科技有限 公司 无 1000万元 100% 软件开发；轨道交通自动售 检票设备的生产、销售 承接及实施广西区域AFC系统 集成项目 成都华铭智能系统设备 有限公司 无 200万元 100% 生产、销售：轨道交通自动 售检票设备 承接及实施四川区域AFC系统 集成项目 郑州恒越华铭智能系统 有限公司 海外华文大数据（深 圳）有限公司 1000万元 51% 智能系统领域内的技术开 发、技术转让、技术服务 承接及实施郑州区域的AFC系 统集成项目 1、以上公司处于刚注册阶段，未实际认缴出资及经营，对合并报表未产生重大影响。 2、华铭智能终端设备江苏有限公司于2017年12月7日正式注销，期末不再合并报表。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 193,354,756.39 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 80.27% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 例 0.00% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 客户一 70,763,341.00 29.38% 2 客户二 42,034,160.37 17.45% 3 客户三 34,245,351.60 14.22% 4 客户四 25,585,407.69 10.62% 5 客户五 20,726,495.73 8.60% 合计 -- 193,354,756.39 80.27% 主要客户其他情况说明 √ 适用 □ 不适用 客户申通集团系由上海申通集团、上海地铁第一运营公司、上海地铁第二运营公司、上海磁浮交通发展有限公司、上海轨道 交通申松线发展有限公司合并列示。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 44,606,146.98 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 37.35% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额 比例 0.62% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 供应商一 11,510,442.25 9.64% 2 供应商二 11,013,790.00 9.22% 3 供应商三 9,380,452.14 7.85% 4 供应商四 7,749,511.25 6.49% 5 供应商五 4,951,951.34 4.15% 合计 -- 44,606,146.98 37.35% 主要供应商其他情况说明 √ 适用 □ 不适用 采购额为不含税采购额。 3、费用 单位：元 2017年 2016年 同比增减 重大变动说明 销售费用 5,582,661.15 6,915,771.15 -19.28% 运输费本期减少 管理费用 42,889,390.16 34,594,800.29 23.98% 研发费用及中介费用增加 财务费用 -1,809,302.83 -1,402,955.49 28.96% 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 公司一方面将加强产品的多样化以尽可能的满足市场需求；另一方面，将致力于提高产品创新效率，如缩短产品研发周期、 提升产品质量、降低产品成本、提高研发成功率等。坚持以市场为导向，进行前瞻性技术开发，稳固公司技术领先地位。 （1）坚持以市场为导向。公司总体创新思路是让研发人员直接面向市场，直接以产品市场成功为导向。 （2）打造技术研发管理平台，坚持不懈地学习先进、成熟的管理模式和体系，引进管理系统和管理软件。 （3）公司将紧紧把握市场趋势，进行前瞻性的技术创新活动，尤其是重视各种核心模块和新技术的开发，以进一步提升AFC 终端设备的国产化水平，增强成本竞争力。 报告期内公司再接再厉，取得3项发明专利、3项使用新型专利、2项软件著作权等的授权，完成6项发明专利、1项使用新型 专利的申请，为公司的可持续发展提供强有力的保障。 序号 专利类型 专利名称 状态 授权公告日 1 发明 弹簧复位模块 受理 2 发明 多功能读卡器、票务系统及其票务处理方法 受理 3 发明 一种异步票务处理方法及相关设备 受理 4 实用新型 一种多功能读卡器及票务系统 受理 5 发明 一种智能读卡模块与智能检票终端 受理 6 发明 一种公共交通自助付费方式与移动终端 受理 7 发明 一种公交多功能读卡终端 受理 8 发明 IC卡自动发售回收装置的滑板机构 授权 20170125 9 发明 直驱式平开门控制机构 授权 20170118 10 发明 卡箱回收设备异常行为监测装置 授权 20171017 11 实用新型 一种具有防水模块的票币回收装置 授权 20170405 12 实用新型 一种硬币回收钱箱 授权 20170531 13 实用新型 票卡发送机构 授权 20170627 14 软件著作权 二维码蓝牙手机APP刷自动检票机软件（IOS版） 授权 20170629 15 软件著作权 二维码蓝牙手机APP刷自动检票机软件（安卓版） 授权 20170704 本报告期内重要的研发项目有：1、新型读卡器研究（集成二维码识别及蓝牙技术）：用户通过支付宝、微信等互联网支付 方式通过扫码方式过闸机，减少购票环节，在将相关技术应用于上海地铁读卡器改造中。2、产品质量追溯系统：对产品标 注可识别二维码标识，通过扫描二维码及相关系统实现产品生命周期的质量监控，将涵括产品的生产、销售、安装、调试、 运营、维保的全生命周期。3、平开门模块的优化及优化通用伺服控制平台：随着平开门模块的需求快速增加，对软硬件的 优化及升级。4、松江有轨的AFC系统平台：项目上努力实现需求的突破，将最新的技术运用于项目中。 近三年公司研发投入金额及占营业收入的比例 2017年 2016年 2015年 研发人员数量（人） 94 89 73 研发人员数量占比 13.42% 13.44% 12.10% 研发投入金额（元） 17,220,606.24 15,095,210.95 10,590,998.01 研发投入占营业收入比例 7.15% 7.07% 5.66% 研发支出资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00 资本化研发支出占研发投入 的比例 0.00% 0.00% 0.00% 资本化研发支出占当期净利 润的比重 0.00% 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2017年 2016年 同比增减 经营活动现金流入小计 271,947,281.67 257,637,830.86 5.55% 经营活动现金流出小计 262,340,419.68 250,941,779.03 4.54% 经营活动产生的现金流量净 额 9,606,861.99 6,696,051.83 43.47% 投资活动现金流入小计 900,150,648.10 1,144,973,615.69 -21.38% 投资活动现金流出小计 910,007,928.70 1,185,085,107.70 -23.21% 投资活动产生的现金流量净 额 -9,857,280.60 -40,111,492.01 75.43% 筹资活动现金流入小计 1,525,000.00 965,000.00 58.03% 筹资活动现金流出小计 9,643,200.00 筹资活动产生的现金流量净 额 -8,118,200.00 965,000.00 -941.26% 现金及现金等价物净增加额 -7,944,549.66 -31,989,436.93 75.17% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 1、经营活动产生的现金流量净额较上年同比增加43.47%，主要系经营活动现金流流入略增加。 2、投资活动产生的现金净支出额较上年同比减少75.43%，主要系2016年购买的理财产品3500万本期到期，同时本报告期发 生平湖生产线基建支出5000万元。 3、筹资活动产生的现金流量净额较上年度同比减少941.26%，主要系本报告期年度分红所致。 4、现金及现金等价物净支出额较上年度减少75.17%，主要系本报告期投资活动现金流支出大幅减少。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 √ 适用 □ 不适用 本报告期实现公司净利润为4,404万元，经营活动产生的现金流净流量仅为960万元，两者存在的较大的差异额，主要系本报 告期承接合同大幅增加，需满足原材料等生产储备。 三、非主营业务情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 6,185,175.63 12.26% 主要系银行闲置理财产品 收益 是 资产减值 9,576,970.81 18.98% 账龄法分析法计提减值准 备及可供出售根据个别认 定法计提减值损失 是 营业外收入 4,788,220.54 9.49% 是 营业外支出 100,440.11 0.20% 是 其他收益 3,293,887.50 6.53% 与日常经营活动有关的政 府补助 是 四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2017年末 2016年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比 例 金额 占总资产比 例 货币资金 272,396,904.92 32.91% 279,401,492.30 37.18% -4.27% 应收账款 192,452,200.26 23.25% 154,221,405.52 20.52% 2.73% 存货 216,220,949.51 26.12% 209,612,272.66 27.90% -1.78% 长期股权投资 3,757,505.16 0.45% 3,887,207.22 0.52% -0.07% 固定资产 11,701,709.35 1.41% 13,968,704.82 1.86% -0.45% 在建工程 51,060,630.24 6.17% 13,091,677.65 1.74% 4.43% 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况 项目 期末账面价值 受限原因 货币资金 5,402,724.28 为保函提供质押担保 五、投资状况分析 1、总体情况 □ 适用 √ 不适用 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 □ 适用 √ 不适用 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金 总额 本期已使 用募集资 金总额 已累计使 用募集资 金总额 报告期内 变更用途 的募集资 金总额 累计变更 用途的募 集资金总 额 累计变更 用途的募 集资金总 额比例 尚未使用 募集资金 总额 尚未使用 募集资金 用途及去 向 闲置两年 以上募集 资金金额 2015年 首发上市 22,303.64 7,361.4 14,141.5 0 0 0.00% 8,162.14 0 0 合计 -- 22,303.64 7,361.4 14,141.5 0 0 0.00% 8,162.14 -- 0 募集资金总体使用情况说明 1、募集资金到位情况：经中国证券监督管理委员会《关于核准上海华铭智能终端设备股份有限公司首次公开发行股票的 批复》（证监许可[2015] 825 号）核准，公司向社会公开发行人民币普通股（A 股）1,722 万股，发行价格为每股 14.25 元， 募集资金总额为人民币 24,538.50 万元，扣除发行费用 2,234.86 万元，本公司实际募集资金净额为人民币 22,303.64 万 元。上述募集资金到位情况已经上会会计师事务所（特殊普通合伙）审验，并于 2015 年 5 月 25 日出具上会师报字(2015) 第2461号验资报告。2、募集资金本期使用金额及当前结余情况：2017年度，公司在“智能终端设备生产线项目”使用募集 资金7,104.90万元；在“补充其他主营业务发展所需营运资金”使用募集资金0.00万元。在“研发展示中心建设项目” 使用 募集资金256.50万元。截至2017年12月31日，公司募集资金专户实际余额9,359.74万元，其中：募集资金实际余额8,162.14 万元，累计银行利息收入、理财产品投资收益及手续费发生额1,197.60万元。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募 资金投向 是否已变 更项目 募集资金 承诺投资 调整后投 资总额 本报告期 投入金额 截至期末 累计投入 截至期末 投资进度 项目达到 预定可使 本报告期 实现的效 是否达到 预计效益 项目可行 性是否发 (含部分 变更) 总额 (1) 金额(2) (3)＝ (2)/(1) 用状态日 期 益 生重大变 化 承诺投资项目 智能终端设备生产线 项目 否 15,472.4 15,472.4 7,104.9 8,752.35 56.56% 2018年 03月31 日 0 不适用 否 研发展示中心建设项 目 否 1,790 1,790 256.5 319.12 17.82% 2018年 06月30 日 0 不适用 否 补充其他主营业务发 展所需营运资金 否 5,041.24 5,041.24 5,070.03 100.00% 0 不适用 否 承诺投资项目小计 -- 22,303.64 22,303.64 7,361.4 14,141.5 -- -- -- -- 超募资金投向 无 合计 -- 22,303.64 22,303.64 7,361.4 14,141.5 -- -- 0 -- -- 未达到计划进度或预 计收益的情况和原因 （分具体项目） 1、智能终端设备生产线项目拟通过全资子公司智达信自动化设备有限公司在平湖临沪产业园(新埭 镇内)投资土建、装修、生产设备采购等。（1）2015年10月，购得平湖临沪产业园(新埭镇内)土地， 支付相关土地购买款1,000万元，至2016年3月底方取得土地使用证及开工许可证；（2）2016年7 月完成厂房建设招投标并与上海隆都建筑安装工程有限公司签订建造合同；（3）受杭州G20峰会影 响，于2016年9月中旬正式启动建设工程；（4）截至2017年底，厂房和综合楼的土建主体工程已 完成，已进入装修及相关配套建设阶段。预计厂房2018年3月竣工、完成设备的安装并开始投入生 产。2、公司研发展示中心建设项目原计划建设地址位于上海市松江区茸北工业区施惠路北侧（即公 司老厂区）。公司根据未来规划及业务发展需要，于2017年5月19日召开董事会，审议通过了将研 发展示中心建设项目实施地点变更至平湖市临沪产业园（新埭镇）内（即公司智能终端设备生产线 项目实施地点）。公司拟通过与智能终端设备生产线项目共同施工建造综合楼，并对部分综合楼区域 进行装修的方式实施该项目。由于实施地点变更，使得公司研发展示中心建设项目延期。 项目可行性发生重大 变化的情况说明 不适用 超募资金的金额、用途 及使用进展情况 不适用 募集资金投资项目实 施地点变更情况 适用 报告期内发生 截止 2017年 12 月 31日，公司研发展示中心建设项目实施地点变更至平湖市临沪产业园（新埭镇 内） 募集资金投资项目实 施方式调整情况 适用 报告期内发生 1、因为厂房和综合楼建筑面积增加及建材人工成本上涨，将“生产设备购置及工程预备费”项中的 2,454.74万元资金调入至“土建及装修工程”项中。2、因研发展示中心建设项目实施地点变更，将建 设项目“设备及软件购置”项中的515万元资金用于土建及装修，除此之外无其他项目实施调整。 募集资金投资项目先 期投入及置换情况 不适用 用闲置募集资金暂时 补充流动资金情况 不适用 项目实施出现募集资 金结余的金额及原因 不适用 尚未使用的募集资金 用途及去向 截至本报告期末，剩余尚未使用的募集资金均存放在公司银行募集资金专户中。 募集资金使用及披露 中存在的问题或其他 情况 报告期内，公司募集资金不存在未按规定使用以及相关信息未及时、真实、准确、完整披露的情况。 （3）募集资金变更项目情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在募集资金变更项目情况。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 □ 适用 √ 不适用 公司报告期内无应当披露的重要控股参股公司信息。 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、公司未来发展的展望 1、行业格局和发展趋势 轨道交通建设作为提振经济的重要手段，近几年一直保持着快速的发展势头。国家大力支持实施城市轨道交通设备国产化政 策，至2015年末，中国轨道交通里程数已达3500公里，国内企业自主创新能力显著增强。当前全国各地纷纷掀起城市轨道交 通建设高潮，国产轨道交通设备的需求大幅提升，广阔的市场空间将有力拉动我国轨道交通设备制造业的长足发展，今年5 月国务院将城市轨道交通项目核准权限下放至省级投资主管部门的决定，使得更多的二三线城市开始申报地铁项目，中等城 市将迎来一股“地铁建设潮”，随着城市化建设步伐的加快，中型城市不断在向周边辐射，轨道交通建设的紧迫性也在增加。 中国已形成一个世界上规模最大、发展最快的轨道交通建设市场。纵观我国地铁、轻轨发展动态，未来5-10年间，中国轨道 交通运输其设备制造市场前景广阔，预计到2020年总里程将有望要达到6000公里，也就是说十三五期间每年要至少完成500 公里。AFC系统是融计算机技术、信息收集和处理技术、机械制造技术于一体的自动化售票、检票系统，是利用计算机集中 控制自动售票、自动检票以实现自动收费、自动统计的自动化网络系统。轨道交通是AFC系统的典型应用领域，AFC系统不 仅是轨道交通系统发展的一个趋势，也是城市信息化建设的一个重要体现。 随着经济发展，城镇化速度不断加快，特别是东部沿海区域城镇化率不断增高，致使城市市区规模越来越大，某些地区城市 体制的改变造成城市规模也越来越大，城市轨道交通需求增大，城市轨道交通规划的范围，延伸的里程已盖了城市和乡镇的 大部分区域，为城市轨道交通发展注入了新的活力。城市轨道交通不再单以发展地铁为主，城市轻轨加入加快了建设速度， 科学技术的进步，不同类型的轨道交通也进入了并行发展时期，呈现多元化发展态势，并开始注重轨道交通与城市环境的协 调发展。 在经济特别发达的一些地区，如珠三角、长三角、京津冀经济区，城市轨道交通开始向城际轨道交通领域拓展， 这三个地区都在以城市轨道交通的理念编制城际轨道交通发展建设的规划，为城市轨道交通发展拓展了更广阔的发展空间。 公司保持AFC设备制造的领先优势，目标成为整体解决方案的提供商。以智慧交通为方向，将互联网思维融入其中，如移动（未完）  |