[年报]新日股份:2017年年度报告
公司代码：603787 公司简称：新日股份 江苏新日电动车股份有限公司 2017年年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整， 不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 天衡会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人张崇舜、主管会计工作负责人赵学忠及会计机构负责人（会计主管人员）范来生 声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司拟以2017年12月31日总股本204,000,000股为基数向全体股东按每10股派发现金红利人 民币1.2元（含税），共计拟分配现金股利人民币24,480,000元。剩余未分配利润结转下一年度。 本年度不进行送股及资本公积转增资本。 该预案已经公司第四届董事会第17次会议审议通过，尚需提交公司股东大会审议。 六、 前瞻性陈述的风险声明 √适用 □不适用 本报告中如有涉及未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺,请投资 者对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异，注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、 重大风险提示 详见本报告“第四节 经营情况的讨论与分析”之“三、公司关于公司未来发展的讨论与分析” 之“（四）可能面对的风险”相关内容。 十、 其他 □适用 √不适用 目录 第一节 释义 .................................................................................................................................... 4 第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 4 第三节 公司业务概要 ..................................................................................................................... 9 第四节 经营情况讨论与分析 ....................................................................................................... 12 第五节 重要事项 ........................................................................................................................... 28 第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 46 第七节 优先股相关情况 ............................................................................................................... 51 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 52 第九节 公司治理 ........................................................................................................................... 58 第十节 公司债券相关情况 ........................................................................................................... 61 第十一节 财务报告 ........................................................................................................................... 62 第十二节 备查文件目录 ................................................................................................................. 160 第一节 释义 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 本公司、公司、新日股 份、发行人 指 江苏新日电动车股份有限公司 控股股东 指 张崇舜先生，为本公司控股股东 舜德投资 指 江苏舜德投资有限公司 天津新日 指 天津新日机电有限公司，系本公司全资子公司 湖北新日 指 湖北新日电动车有限公司，系本公司全资子公司 新日国贸 指 江苏新日国际贸易有限公司，系本公司全资子公司 广东新日 指 广东新日电动车有限责任公司，系本公司全资子公司 锂享出行 指 无锡锂享出行科技有限公司，系本公司全资子公司 新日学校 指 无锡市新日职业培训学校，系本公司投资设立的非企业单位 销售分公司 指 江苏新日电动车股份有限公司无锡销售服务分公司，系本公司分公司 金投国泰 指 无锡金投国泰融资租赁有限公司，系本公司参股公司 东莞乐感 指 东莞乐感智能科技有限公司，系本公司参股公司 报告期 指 2017年1月1日至2017年12月31日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 江苏新日电动车股份有限公司 公司的中文简称 新日股份 公司的外文名称 JIANGSU XINRI E-VEHICLE CO.,LTD. 公司的外文名称缩写 XINRI E-VEHICLE 公司的法定代表人 张崇舜 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王晨阳 郭程程 联系地址 无锡市锡山区锡山大道501号 无锡市锡山区锡山大道501号 电话 0510-88109915 0510-88109915 传真 0510-88109915 0510-88109915 电子信箱 dongshihui@xinri.com dongshihui@xinri.com 三、 基本情况简介 公司注册地址 无锡市锡山区锡山大道501号 公司注册地址的邮政编码 214106 公司办公地址 无锡市锡山区锡山大道501号 公司办公地址的邮政编码 214106 公司网址 http://www.xinri.com 电子信箱 dongshihui@xinri.com 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 董事会办公室 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 新日股份 603787 / 六、 其他相关资料 公司聘请的会计师事务 所（境内） 名称 天衡会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 南京市建邺区江东中路106号1907室 签字会计师姓名 骆竞、魏娜 报告期内履行持续督导 职责的保荐机构 名称 海通证券股份有限公司 办公地址 上海市广东路689号 签字的保荐代表人姓名 李凌、孙昭伟 持续督导的期间 2017年4月27日至2019年12月31日 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2017年 2016年 本期比 上年同 期增减 (%) 2015年 营业收入 2,696,170,158.60 2,054,945,111.34 31.20% 2,395,366,536.31 归属于上市公司股东的净 利润 73,251,493.66 76,205,500.30 -3.88% 55,154,811.32 归属于上市公司股东的扣 除非经常性损益的净利润 41,502,541.58 54,094,920.27 -23.28% 29,973,180.19 经营活动产生的现金流量 净额 138,861,047.51 299,018,529.48 -53.56% 108,436,932.07 2017年末 2016年末 本期末 比上年 同期末 增减（% ） 2015年末 归属于上市公司股东的净 资产 878,875,003.98 532,933,510.32 64.91% 494,978,010.02 总资产 1,911,645,776.88 1,398,315,395.72 36.71% 1,251,199,800.05 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2017年 2016年 本期比上年同期增减(%) 2015年 基本每股收益（元／股） 0.39 0.50 -22.00% 0.36 稀释每股收益（元／股） - - - - 扣除非经常性损益后的基本每 股收益（元／股） 0.22 0.35 -37.14% 0.20 加权平均净资产收益率（%） 9.75% 14.68% 减少4.93个百分点 10.42% 扣除非经常性损益后的加权平 均净资产收益率（%） 5.52% 10.42% 减少4.9个百分点 6.19% 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 √适用 □不适用 注1、营业收入变动原因：公司采取了以扩大市场占有率为导向的销售策略，适当降低了销售毛 利率，产品销量有所上升，使得销售收入同比有所增长。 注2、归属于上市公司股东的净利润变动原因：报告期内公司为了扩大市场占用率，适当降低了 销售毛利率，由2016年的18.43 %降低至2017年的15.25%，导致归属于上市公司股东净利润同 比减少。 注3、归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润变动原因：2016年公司闲置的流动资金 主要采用银行通知存款，所产生的的收益计入财务费用，属于经常性损益项目；2017年度，随着 公司的上市及销售额的增长，为提高资金的使用效率，公司于2017年6月新增加银行理财业务， 该业务产生的收益计入投资收益科目，属于非经常性损益项目。该因素是导致扣除非经常性损益 的净利润同比减少的主要原因。 注4、经营活动产生的现金流量净额变动原因：报告期内由于部分原材料价格呈上涨趋势，公司 为了降低原材料采购成本，提前采购了部分原材料并支付了供应商货款，导致部分供应商账期同 比缩短，使得购买商品、接受劳务支付的现金较上年同期有较大增长，因此经营活动产生的现金 流量净额同比减少。 注5、归属于上市公司股东的净资产变动原因：主要是公司2017年4月首次公开发行股票，收到 募集资金净额27,269万元，及当期实现净利润7,325万元，使得归属于上市公司股东的净资产同 比有所增长。 注6、总资产变动原因：主要是公司2017年4月首次公开发行股票，收到募集资金净额27,269 万元，另2017年公司销售额增长导致运营资金存量同比有所增长，使得公司总资产同比有所增长。 注7、公司首次公开发行股票使得总股本增加，同时报告期内净利润及扣除非经常性损益后的净 利润均同比有所降低，是导致公司基本每股收益、扣除非经常性损益后的基本每股收益、加权平 均净资产收益率和扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率减少的主要原因。 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东 的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的 净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： □适用 √不适用 九、 2017年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度 （1-3月份） 第二季度 （4-6月份） 第三季度 （7-9月份） 第四季度 （10-12月份） 营业收入 533,520,209.98 655,131,464.46 920,972,085.49 586,546,398.67 归属于上市公司股东 的净利润 15,338,174.83 21,399,709.13 35,220,335.22 1,293,274.48 归属于上市公司股东 的扣除非经常性损益 后的净利润 5,901,375.71 15,030,348.99 32,658,900.40 -12,088,083.52 经营活动产生的现金 流量净额 117,628,361.22 -115,866,880.51 267,216,553.85 -130,116,987.05 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2017年金额 附注（如 适用） 2016年金额 2015年金额 非流动资产处置损益 -21,069.98 9,198,935.17 -1,185,218.00 越权审批，或无正式批准文件， 或偶发性的税收返还、减免 - - - 计入当期损益的政府补助，但与 公司正常经营业务密切相关，符 合国家政策规定、按照一定标准 定额或定量持续享受的政府补助 除外 16,723,481.62 15,649,317.14 25,652,455.14 计入当期损益的对非金融企业收 取的资金占用费 - 2,304,460.50 - 企业取得子公司、联营企业及合 营企业的投资成本小于取得投资 时应享有被投资单位可辨认净资 产公允价值产生的收益 - - - 非货币性资产交换损益 - - - 委托他人投资或管理资产的损益 14,118,294.73 - - 因不可抗力因素，如遭受自然灾 害而计提的各项资产减值准备 - - - 债务重组损益 - - - 企业重组费用，如安置职工的支 出、整合费用等 - - - 交易价格显失公允的交易产生的 超过公允价值部分的损益 - - - 同一控制下企业合并产生的子公 司期初至合并日的当期净损益 - - - 与公司正常经营业务无关的或有 事项产生的损益 - - - 除同公司正常经营业务相关的有 效套期保值业务外，持有交易性 金融资产、交易性金融负债产生 的公允价值变动损益，以及处置 交易性金融资产、交易性金融负 债和可供出售金融资产取得的投 资收益 - - 4,331,029.07 单独进行减值测试的应收款项减 值准备转回 - - - 对外委托贷款取得的损益 - - - 采用公允价值模式进行后续计量 的投资性房地产公允价值变动产 生的损益 - - - 根据税收、会计等法律、法规的 要求对当期损益进行一次性调整 对当期损益的影响 - - - 受托经营取得的托管费收入 - - - 除上述各项之外的其他营业外收 入和支出 6,221,387.13 -950,132.20 2,279,669.27 其他符合非经常性损益定义的损 益项目 - - - 少数股东权益影响额 - -91,613.34 -30,116.19 所得税影响额 -5,293,141.42 -4,000,387.24 -5,866,188.16 合计 31,748,952.08 22,110,580.03 25,181,631.13 十一、 采用公允价值计量的项目 □适用 √不适用 十二、 其他 □适用 √不适用 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 （一）主要业务及产品 公司是专业从事电动自行车研发、生产与销售的企业，自成立以来，主营业务未发生过变化。 公司的主导产品为简易款电动自行车和豪华款电动自行车。另外，公司还根据市场的实际需求， 生产、销售定制电动自行车和电动特种车，但其占营业收入比重较低。 （二）经营模式 公司产品的销售模式主要为经销模式，对部分集团客户采用直销模式。经销模式下，公司与 经销商直接发生业务往来，经销商以买断方式取得公司的产品，并向终端消费者销售。公司依据 制度审慎选择经销商，在充分了解经销商的合法资格、销售经验、资本实力以及服务能力等情况 之后，签定合作协议。对于每家经销商，公司授权其在一定的区域范围内销售公司产品。另外， 公司通过新日国贸进行海外市场产品销售业务，通过锂享出行进行共享电动自行车运营业务。 （三）行业情况说明 根据《国民经济行业分类》（GB/T4754—2011），本公司所属行业为“C37铁路、船舶、航 空航天和其他运输设备制造业”大类——“C376自行车制造”中类——“C3762 助力自行车制造” 小类。电动自行车为重要的民生交通工具，用于居民日常代步和休闲娱乐。随着人民生活水平的 快速提高，电动自行车因其低碳、经济、节能和便捷的特点而深受欢迎。 过去的二十年中，我国电动自行车产业从无到有，产品由零星使用到大范围普及，发展至今 其市场规模在全球范围内居于首位。电动自行车行业属于竞争较为充分的行业，市场化程度高、 市场集中度较低，但随着市场的优胜劣汰，电动自行车生产企业在规模、盈利能力、竞争力和市 场影响力上逐渐拉开了距离，层次化明显。对于生产规模较小、自主创新能力低的电动自行车生 产企业，其产品类型主要以低档次、低附加值产品为主，产品同质化严重。随着市场进一步集中， 具有品牌号召力、渠道优势突出、产品质量过硬的企业将获得更广阔的发展空间，行业利润将逐 渐向这些优势企业集中。 随着电动自行车行业品牌竞争的加剧，品牌集中度持续上升，在品牌分化的过程中，品牌竞 争格局已经基本清晰。一线品牌企业注重技术创新、产品升级更新和销售网络的建设，品牌影响 力和公司的综合实力较强，市场认知度高。 2017年1-12月，电动自行车累计完成产量3113.1万辆，累计同比增长2.3%。电动自行车主 营业务收入1010.3亿元，同比增长12.9%，实现利润总额48.0亿元，同比增长3.0%（以上数据 摘自中华人民共和国工业和信息化部网站《2017年1-12月自行车行业运行情况》）。 二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 √适用 □不适用 报告期内，为提高资金使用效率，公司将部分闲置资金由2016年主要采用银行通知存款改为 购买银行理财产品，使得其他流动资产增加67,300万元。 其中：境外资产0（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为0%。 三、 报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 1、领先的技术研发和自主创新能力 公司始终将技术研发、质量稳定作为立足之本。公司作为高新技术企业，拥有“省级智能电 动车辆工程技术研究中心”、“省级企业院士工作站”、“省级博士后科研工作站”、“江苏省 博士后创新实践基地”、“省级企业技术中心”和“市级企业设计中心”等技术平台。中国质量 认证中心授予公司“CCC中国强制性产品认证A级管理企业”。 公司拥有一支业务素质高和研发能力强并在业内具有影响力的研发、设计队伍。公司将产品 的研发设计视为企业的生存之源，在提升品牌形象与品牌定位的同时，始终对产品的研发设计予 以高度重视，已建立起专业设计人员和工艺技术人员组成的设计团队。设计团队一直保持了很好 的稳定性，设计人员年龄结构分布合理，使得设计团队在保持年轻活力的同时，也令资深设计师 的经验得到了有效传承。电动两轮车米酷获第四届“太湖奖”设计大赛产品组特等奖，电动两轮 车风雅晶致和电动两轮车猎鹰分别获得第五届“太湖奖”设计大赛产品组一等奖和二等奖。米酷 MAX电动两轮车和水晶电动两轮车分别获得第六届“太湖奖”设计大赛产品组一等奖和三等奖。 2、品牌优势 公司贯彻“打造电动交通工具行业国际一流品牌”的品牌发展目标，始终坚持“用户需求为 基础、研发创新为灵魂、文化底蕴为源泉、差异化为导向”的品牌理念，有效推广“新日”品牌， 宣传自己的品牌文化主张，形成了特有的品牌风格。 ①形象代言人策略。作为电动自行车行业中的实力品牌，凭借良好的产品品质，在用户群当中 建立起了良好的口碑。2017年，公司继续聘请黄晓明、赵丽颖为品牌形象代言人，“双星代言” 的品牌战略让新日电动车在行业内引起广泛影响。 ②产品概念推广策略。公司非常注重产品的设计研发，每年都会根据研发成果推出与众不同的 设计概念和技术产品，并在产品、广告、陈列、服务等方面进行全面推广。报告期内，针对公司 首款互联网智能化产品MIKU MAX的一系列推广活动，让新日电动车在智能化领域引领整个行业。 ○3统一的终端形象策略。品牌终端形象是品牌的窗口，也是品牌与消费者沟通的最好途径。公 司统一终端形象策略着力从卖场装潢、产品陈列、终端宣传、服务等方面综合提升，根据品牌内 涵的不断提升，推出适合品牌文化的终端形象系统，呈现给消费者赏心悦目的购物空间，规范统 一地向消费者展示品牌形象、品牌文化、优质产品与服务。 3、营销网络优势 ①已建立规模庞大的营销网络体系 本公司积极推行以市场为导向的品牌战略，抓住电动自行车市场的发展机遇，充分利用品牌 影响力，大力发展经销商渠道，有效整合社会资源，形成了庞大的销售网络，实现了规模经营和 快速扩张。经过多年的不断积累，公司构建了高效率的扁平化国内营销渠道。截至2017年12月 31日，公司在国内拥有1,350家经销商，在国外向69个国家及地区销售产品。 ② 拥有较强的营销网络复制能力 借助多年的营销网络建设和管理经验，公司建立了包括经销商店铺选址、店铺装修、货品陈 列、店员培训、客户订货、货品配送、督导跟踪等在内的一套标准化、流程化管理体系。对经销 商的拟新开店铺，公司建有严格的效益评估体系，并根据已开店铺的运营情况实时修正，同时通 过后续培训、持续督导和信用支持等手段，与经销商建立了长期的合作伙伴关系。 4、管理优势 ① 清晰有效的品牌管理经验 公司在成立伊始就制定了品牌战略管理策略，对品牌进行了精确定位，塑造企业形象及产品 品牌形象。公司在品牌内涵及品牌战略、品牌形象、消费者品牌意识等方面思路清晰，确定了以 品牌核心价值为中心的品牌识别系统，把技术创新、产品质量、营销策略、售后服务、广告创意 纳入品牌战略管理的范畴。公司通过一系列的举措，扩大了品牌知名度，赢得了市场较高的美誉 度。 ② 丰富的渠道管理经验 公司管理层积累了丰富的渠道管理经验，通过建立规范的经销商管理制度及市场信息、货品 配送物流的快速反应机制，增强了公司对销售渠道的控制力。公司在经销商管理方面，包括经销 商选择和培训、店面管理、产品选择与价格控制、信息管理系统、营销活动、资金结算等，都制 定了详细的操作流程和管理规定。除此以外，公司还要对经销商进行定期与不定期的指导和考察， 及时发现营销网络内部存在的问题，提出各种解决方案，跟踪方案的实施情况，并不断地完善经 销商管理。 ③ 拥有丰富的供应链管理经验 公司是国内电动自行车行业中对零部件细分行业进行专注研究的企业之一，经过多年努力， 公司已形成了一套符合业务发展的供应链管理体系，为供应链各方构建了一个统一的资源信息平 台，实现了供应链上信息流、物流和资金流的结合与同步，可使各方在生产、物流运输和销售等 环节产生协同效应。 5、产业集群及生产基地布局优势 产业聚集是我国电动自行车行业发展过程中一个非常鲜明的现象，产业聚集将使公司在成本、 新产品研发、市场开拓等方面继续保持良好的竞争优势：①成本优势，公司主要生产基地所在地 无锡市、天津市作为全国著名的电动自行车产业聚集地，产业在地域上的集中导致社会分工深化， 资源利用率提高，熟练工人增加，原辅材料供应充足和人工成本节约。②信息优势，在产业集聚 地，厂商之间的技术、市场、合作等方面的信息交流会促进各厂商研发、技术、竞争等方面的能 力进一步提高。③ 制度优势，产业聚集的存在有利于形成区域内行业惯例和交易制度，促使区域 内各厂商开展公平有序的竞争。 地理位置及产业集群使公司具有不可复制的地域优势。公司根据国内南方、北方、中西部差 异化的市场需求特点和差异化的配套资源分布特性，采取“分造分销”的产业布局。在南方地区， 针对南方客户人群对于豪华款车型的偏好以及无锡地区作为电动自行车配套资源集中地的特点， 以无锡制造中心作为基地，主要从事豪华款车型生产制造与销售。在北方地区，针对北方客户人 群对于简易款车型的偏好以及天津地区作为自行车配套资源集中地的特点，以天津新日作为基地， 主要从事简易款车型生产制造与销售。根据中西部发展的趋势以及经销网络深度开发的需要，在 湖北襄阳建立生产基地，能缩短物流半径、降低物流费用、提高市场响应速度，提高公司产品针 对中西部市场的竞争力。针对广东及周边区域市场的快速发展，公司在江门建立了生产基地，并 借助广东电子制造业及摩托车产业，发展豪华款电动自行车。公司通过生产基地的布局，使公司 有效控制重点区域市场，扩大生产规模和营销网络。 第四节 经营情况讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 报告期内，公司围绕“提高产品质量稳定性、加强核心技术创新、大力推进服务营销”的三 大核心思想，执行“扩大国内市场份额、提高行业竞争地位”的年度经营方针，努力实现产品结 构转型升级、销售网络优化提升、互联网营销融合，业务规模呈现良性增长趋势。2017年度实现 营业收入269,617.02万元，同比增长31.20%；实现归属于上市公司股东的净利润7,325.15万元， 同比减少3.88%。截至报告期末，公司总资产191,164.58万元，较期初增长36.71%；归属于上市 公司股东的净资产87,887.50万元，较期初增长64.91%。报告期内，公司主要开展下列几个方面 的工作： 1、强抓改扩增战略落地，全力升级现有市场营销网络 报告期内，公司全力落实“改、扩、增”网络升级战略，通过在全国范围内甄选潜力商家， 并逐一实施“改旧店、扩大店、增网点”，促进终端门店形象改造升级工程落地，纳入“改、扩、 增”范围的商家为公司销售规模增长作出了主要贡献。客户销售结构优化，核心客户贡献销售增 幅占总增量的五成以上。另外，公司继续实施“黄晓明+赵丽颖双明星品牌代言”推广活动、 MIKU MAX创新单品体验营销等策略，重点提升公司在成长性市场的品牌影响力和创新性产品的市 场竞争力。 2、着力拓展海外新市场，快速扩大电子商务业务规模 报告期内，公司积极推进国际贸易、电商等业务快速发展。通过海外产品开发升级，开发新 兴市场潜力客户，扩大了欧美、东南亚等市场的占有量，新日国贸销售收入同比增长12.2%。同 时，公司组建电商专业运营团队，优化电商渠道产品投放策略，在京东平台6.18购物节活动中， 取得了电动自行车品类销售冠军的成绩，全年电商业务收入实现了超过百分之四百的高速增长。 通过与顺丰速运、中国人保等单位的合作，积极参与团购业务招投标工作，全年实现团购业务收 入同比增长38.4%。 3、持续推进管理信息化，生产自动化智能化降本增效 公司通过进一步完善销售信息平台，推进e尚、e友等终端销售信息系统实施运行，实施光 伏电站辅助用电、改造焊接机器人生产线、增加质量检测智能化设备，推动公司在降低信息成本、 减少能耗、减少员工作业时间、防范质量成本损失等环节，持之以恒的进一步降本增效。 4、抓住共享经济新机遇，积极稳健涉足共享出行业务 公司重视共享电动自行车业务的发展。随着国家鼓励和扶持共享经济发展的政策逐步明确， 根据市场在共享出行、分时租赁等领域的需求升级，在报告期内，公司与一些共享电动自行车运 营企业签署了产品购销合同，并向市场投放了符合现行国家标准、适合使用者需求的电动自行车 产品。同时，根据交通部《关于鼓励和规范互联网租赁自行车发展的指导意见》文件精神，和部 分城市出台的关于共享电动自行车发展的地方性法规，为了回避风险、更好的规划和培育这一新 业务，公司设立了控股子公司“锂享出行”，继续研究政策新动向，找准共享业务发展的切入点， 作为互联网租赁电动自行车业务的专门发展平台。锂享出行在2017年下半年完成团队建设、平台 建设等前期准备工作后，截止报告期末，已通过自营模式和合作模式向无锡市、咸阳市、武汉市 等7个城市投放各类共享电动自行车约1.2万辆，其中自建手机APP（锂市民）平台终端用户数 约6万户。 5、登陆资本市场新平台，促进新日股份借力做大做强 上半年，公司通过中国证监会核准，于4月27日在上海证券交易所挂牌，正式登陆国内A 股市场。借助这一资本市场新平台，公司将首先围绕做好电动自行车主营业务不动摇，提高产品 研发能力、优化市场营销网络，快速提高产品的市场占有率，提高新日股份在电动自行车行业的 竞争地位；同时，公司还将借助资本市场，不失时机的研究推进在其他相关业务的产业链延伸， 形成新的业务增长点，增强公司综合竞争力，促使企业将产品经营与资本运营相结合，加快做大 做强。 二、报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业收入269,617.02万元，同比增长31.20%；实现归属于上市公司股 东的净利润7,325.15万元，同比减少3.88%。截至报告期末，公司总资产191,164.58万元，较 期初增长36.71%；归属于上市公司股东的净资产87,887.50万元，较期初增长64.91%。 (一) 主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 2,696,170,158.60 2,054,945,111.34 31.20% 营业成本 2,285,123,530.58 1,676,276,004.82 36.32% 销售费用 235,621,618.63 185,366,162.44 27.11% 管理费用 116,899,623.79 118,549,088.21 -1.39% 财务费用 -8,728,077.01 -8,740,903.70 0.15% 经营活动产生的现金流量净额 138,861,047.51 299,018,529.48 -53.56% 投资活动产生的现金流量净额 -689,901,900.58 22,229,255.90 -3,203.58% 筹资活动产生的现金流量净额 272,690,000.00 -26,723,657.98 1,120.41% 研发支出 114,768,562.56 98,645,692.12 16.34% 1. 收入和成本分析 √适用 □不适用 报告期内，公司实现营业收入269,617.02万元，同比增长31.20%；营业成本为228,512.35 万元，同比增长36.32%。 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比上年增减 （%） 助力自行车 制造 2,615,909,934.84 2,219,067,284.41 15.17% 31.97% 37.33% 减少3.31个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比上年增减 （%） 简易款 1,066,340,657.41 886,983,078.00 16.82% 42.57% 46.81% 减少2.40个百分点 豪华款 1,541,552,423.46 1,325,338,975.36 14.03% 26.19% 32.34% 减少3.99个百分点 特种车 8,016,853.97 6,745,231.05 15.86% 36.94% 36.46% 增加0.30个百分点 电池 - - - -100.00% -100.00% 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收入 比上年增 减（%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上年增减 （%） 东北 29,366,568.69 24,844,808.25 15.40% -0.90% 4.55% 减少4.41个百分点 华北 392,608,124.31 327,075,058.21 16.69% 21.21% 27.02% 减少3.81个百分点 华东 1,039,236,207.29 871,714,723.74 16.12% 43.98% 48.29% 减少2.44个百分点 西北 213,498,308.30 178,460,205.27 16.41% 28.98% 34.27% 减少3.29个百分点 西南 138,639,530.73 119,052,314.30 14.13% 14.72% 22.16% 减少5.23个百分点 华中 578,269,972.36 502,090,092.31 13.17% 32.81% 39.69% 减少4.28个百分点 华南 151,436,619.64 130,397,709.32 13.89% 21.26% 25.37% 减少2.82个百分点 外销 72,854,603.52 65,432,373.01 10.19% 21.00% 23.65% 减少1.93个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 □适用 √不适用 (2). 产销量情况分析表 √适用 □不适用 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上 年增减（%） 销售量比上 年增减（%） 库存量比上 年增减（%） 简易款 675,519 666,910 8,291 29.83 29.60 -59.81 豪华款 693,531 696,655 20,001 23.35 21.25 17.94 特种车 1,415 1,412 64 24.01 31.10 0.00 产销量情况说明 无 (3). 成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项 目 本期金额 本期占 总成本 比例 (%) 上年同期金额 上年同 期占总 成本比 例(%) 本期 金额 较上 年同 期变 动比 例(%) 情况 说明 助力自 行车制 造 材料费 2,148,767,206.53 96.83 1,562,015,103.99 96.67 37.56 人工费 47,112,581.48 2.12 34,863,079.76 2.16 35.14 制造费用 23,187,496.40 1.04 18,947,263.34 1.17 22.38 小计 2,219,067,284.41 100.00 1,615,825,447.09 100.00 37.33 分产品情况 分产品 成本构成项 目 本期金额 本期占 总成本 比例 (%) 上年同期金额 上年同 期占总 成本比 例(%) 本期 金额 较上 年同 期变 动比 例(%) 情况 说明 简易款 材料费 859,617,235.92 96.91 584,472,668.39 96.74 47.08 人工费 17,848,880.05 2.01 13,792,963.33 2.28 29.41 制造费用 9,516,962.02 1.07 5,894,887.14 0.98 61.44 小计 886,983,077.99 100.00 604,160,518.86 100.00 46.81 豪华款 材料费 1,282,497,273.68 96.77 968,555,170.58 96.71 32.41 人工费 29,263,701.43 2.21 20,813,710.55 2.08 40.60 制造费用 13,578,000.25 1.02 12,125,555.04 1.21 11.98 小计 1,325,338,975.36 100.00 1,001,494,436.17 100.00 32.34 特种车 材料费 6,652,696.93 98.63 4,867,323.21 98.47 36.68 人工费 - - - - - 制造费用 92,534.13 1.37 75,675.02 1.53 22.28 小计 6,745,231.06 100.00 4,942,998.23 100.00 36.46 电池 材料费 - - 4,119,941.81 78.81 -100 人工费 - - 256,405.88 4.90 -100 制造费用 - - 851,146.14 16.28 -100 小计 - - 5,227,493.83 100.00 -100 成本分析其他情况说明 □适用 √不适用 (4). 主要销售客户及主要供应商情况 √适用 □不适用 前五名客户销售额18,314.90万元，占年度销售总额6.79%；其中前五名客户销售额中关联方销 售额0万元，占年度销售总额0 %。 前五名供应商采购额99,870.56万元，占年度采购总额45.01%；其中前五名供应商采购额中关联 方采购额0万元，占年度采购总额0%。 其他说明 无 2. 费用 √适用 □不适用 单位：元 项目 2017年 2016年 同比增减 变动原因分析 销售费用 235,621,618.63 185,366,162.44 27.11% 管理费用 116,899,623.79 118,549,088.21 -1.39% 财务费用 -8,728,077.01 -8,740,903.70 0.15% 3. 研发投入 研发投入情况表 √适用 □不适用 单位：元 本期费用化研发投入 114,768,562.56 本期资本化研发投入 - 研发投入合计 114,768,562.56 研发投入总额占营业收入比例（%） 4.26% 公司研发人员的数量 347 研发人员数量占公司总人数的比例（%） 12.9% 研发投入资本化的比重（%） - 情况说明 □适用 √不适用 4. 现金流 √适用 □不适用 单位：元 项目 2017年 2016年 同比增减 变动原因 分析 经营活动产生的现金流量净额 138,861,047.51 299,018,529.48 -53.56% 注1 投资活动产生的现金流量净额 -689,901,900.58 22,229,255.90 -3,203.58% 注2 筹资活动产生的现金流量净额 272,690,000.00 -26,723,657.98 1,120.41% 注3 注1、经营活动产生的现金流量净额变动原因：报告期内由于部分原材料价格呈上涨趋势，公司 为了降低原材料采购成本，提前采购了部分原材料并支付了供应商货款，导致部分供应商账期同 比缩短，使得购买商品、接受劳务支付的现金较上年同期有较大增长，因此经营活动产生的现金 流量净额同比减少。 注2、投资活动产生的现金流量净额变动原因：2017年度，随着公司的上市及销售额的增长，为 提高资金的使用效率，公司于2017年6月新增加银行理财业务，截止报告期末，公司尚持有未收 回的理财金额人民币 67,300万元。 注3、筹资活动产生的现金流量净额变动原因：主要是公司2017年4月首次公开发行股票，收到 募集资金净额27,269万元。 (二) 非主营业务导致利润重大变化的说明 □适用 √不适用 (三) 资产、负债情况分析 √适用 □不适用 1. 资产及负债状况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期 末数占 总资产 的比例 （%） 上期期末数 上期期 末数占 总资产 的比例 （%） 本期期末金 额较上期期 末变动比例 （%） 情况说明 货币资金 572,011,936.77 29.92% 767,823,009.16 54.91% -25.50% 应收票据 2,625,167.59 0.14% 397,705.25 0.03% 560.08% 年末未背书应收票据 存量同比增加 应收账款 76,966,177.25 4.03% 54,055,317.28 3.87% 42.38% 公司大力拓展市场， 新增部分授信额度 预付款项 4,778,135.20 0.25% 19,285,136.43 1.38% -75.22% 主要系本期核销了期 初预付款项及将部分 超过二年以上预付账 款重分类到其他应收 款中所致 其他应收款 6,049,137.12 0.32% 23,909,717.13 1.71% -74.70% 公司收到归还的借款 2000万元 存货 148,340,391.53 7.76% 118,519,996.10 8.48% 25.16% 其他流动资产 682,820,056.58 35.72% 3,438,714.25 0.25% 19,756.84% 公司新增购买理财产 品 长期股权投资 2,156,886.20 0.11% 6,767,079.78 0.48% -68.13% 主要系对参股公司减 资所致 固定资产 282,985,372.15 14.80% 275,629,973.80 19.71% 2.67% 在建工程 2,106,624.54 0.11% 153,846.16 0.01% 1,269.31% 子公司新增消防及环 保改造工程 无形资产 112,617,289.29 5.89% 114,532,921.50 8.19% -1.67% 长期待摊费用 840,364.81 0.04% 69,081.19 0.00% 1,116.49% 本期新增零星装修费 用 递延所得税资产 13,495,729.62 0.71% 10,255,793.69 0.73% 31.59% 新增计提资产减值准 备所致 其他非流动资产 3,852,508.23 0.20% 3,477,104.00 0.25% 10.80% 应付票据 508,923,855.00 26.62% 386,529,834.51 27.64% 31.66% 公司购销规模增加所 致 应付账款 333,396,659.02 17.44% 286,047,725.34 20.46% 16.55% 预收款项 23,704,433.18 1.24% 36,572,840.28 2.62% -35.19% 订单满足能力提升， 经销商打款所订货物 及时发出 应付职工薪酬 24,122,909.40 1.26% 19,380,612.06 1.39% 24.47% 应交税费 11,646,373.13 0.61% 6,823,438.58 0.49% 70.68% 公司销售规模增加所 致 其他应付款 87,511,707.40 4.58% 85,240,171.44 6.10% 2.66% 其他流动负债 13,197,838.73 0.69% 15,290,844.32 1.09% -13.69% 递延收益 30,266,997.04 1.58% 29,496,418.87 2.11% 2.61% 股本 204,000,000.00 10.67% 153,000,000.00 10.94% 33.33% 公司首发上市发行新 股所致 资本公积 221,690,000.00 11.60% 0.00 0.00% - 盈余公积 48,212,039.66 2.52% 44,460,257.30 3.18% 8.44% 未分配利润 404,972,964.32 21.18% 335,473,253.02 23.99% 20.72% 其他说明 无 2. 截至报告期末主要资产受限情况 √适用 □不适用 项目 账面价值 受限制原因 货币资金 其他货币资金 376,948,600.00 银行承兑汇票保证金 合计 376,948,600.00 3. 其他说明 □适用 √不适用 (四) 行业经营性信息分析 √适用 □不适用 请参见“第三节 公司业务概要”之“一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业 情况说明”之“（三）行业情况说明”及“第四节 经营情况讨论与分析”之“三、公司关于公司 未来发展的讨论与分析”之“（一）行业格局和趋势”。 (五) 投资状况分析 1、 对外股权投资总体分析 √适用 □不适用 报告期内，公司先后设立广东新日及锂享出行两个全资子公司以及对外投资参股设立金投国 泰一个参股公司。 1、2017年4月21日，公司召开第四届董事会第7次会议，审议通过《关于在广东省江门市 设立全资子公司的议案》，同意在广东省江门市设立全资子公司，注册资本人民币1000万元。 2、2017年5月26日，公司召开第四届董事会第9次会议，会议通过《关于设立全资子公司 的议案》，同意在江苏省无锡市设立全资子公司，注册资本人民币1000万元。具体内容详见公司 在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）上披露的《第四届董事会第9次会议决议公告》（公 告编号：2017-015）。 3、2017年10月26日，公司召开第四届董事会第13次会议，审议通过《关于拟对外投资设 立参股公司的议案》，公司拟使用不超过人民币2000万元对外投资参股无锡金投国泰融资租赁有 限公司（暂定名），参股比例不超过10%。具体内容详见公司在上海证券交易所网站 （www.sse.com.cn）上披露的《第四届董事会第13次会议决议公告》（公告编号：2017-035）。 截至报告期末，广东新日与锂享出行两个全资子公司已正常开展业务，参股公司金投国泰尚 未开展业务。具体经营情况请参见本节“二、报告期内主要经营情况”之“（七）主要控股参股 公司分析”。 (1) 重大的股权投资 □适用 √不适用 (2) 重大的非股权投资 □适用 √不适用 (3) 以公允价值计量的金融资产 □适用 √不适用 (六) 重大资产和股权出售 □适用 √不适用 (七) 主要控股参股公司分析 √适用 □不适用 报告期内，公司共有5家控股子公司和2家参股公司。各公司具体信息如下： 1、天津新日机电有限公司（以下简称“天津新日”），系本公司控股子公司。天津新日成立 于2006年12月5日，法定代表人张崇舜，住所位于天津市滨海新区大港开发区西区安和路，注 册资本2,990万元人民币。公司经营范围为电动自行车、电动摩托车、电机、摩托车配件、电子 制冷产品、电动三轮车、脚踏自行车制造；五金、交电批发兼零售；汽车普通货运。（依法需经 批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。报告期末，天津新日总资产为27,185.78 万元,净资产为15,573.68万元，净利润为6,002.48万元。 2、湖北新日电动车有限公司（以下简称“湖北新日”），系本公司控股子公司。湖北新日成 立于2010年2月8日，法定代表人张崇舜，住所位于湖北省襄阳市高新区深圳工业园新日路，注 册资本5,000万元人民币。公司经营范围为电动摩托车、电动轻便摩托车、电动自行车、电动观 光敞车、电动三轮车及充电器、家用电器制造、加工、销售；货物、技术、代理进出口（不含国 家禁止或限制进出口的货物或技术）；房屋租赁（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可 开展经营活动）。报告期末，湖北新日总资产为20,080.21万元，净资产为10,570.66万元，净 利润为2,628.35万元。 3、江苏新日国际贸易有限公司（以下简称“新日国贸”），系本公司控股子公司。新日国贸 成立于2011年3月24日，法定代表人张崇舜，住所位于无锡市锡山区安镇锡山大道501号，注 册资本为500万元人民币。公司经营范围为自营和代理各类商品和技术的进出口业务，但国家限 定企业经营或禁止进出口的商品和技术除外。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开 展经营活动）。报告期末，新日国贸总资产为2,160.61万元，净资产为1,361.60万元，净利润 为160.17万元。 4、广东新日电动车有限责任公司（以下简称“广东新日”），系本公司控股子公司。广东新 日成立于2017年5月4日，法定代表人张崇舜，住所位于江门市蓬江区棠下镇堡兴路8号2幢， 注册资本为1,000万元人民币。公司经营范围为制造、加工、销售：助动车、摩托车、自行车及 其零配件，家用电器及其零部件；销售：蓄电池及充电器；技术进出口和货物进出口；包装服务； 房地产租赁经营（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。报告期末，广 东新日总资产为3,562.07万元，净资产为517.73万元，净利润为-482.27万元。 5、无锡锂享出行科技有限公司（以下简称“锂享出行”），系本公司控股子公司。锂享出行 成立于2017年6月5日，法定代表人张崇舜，住所位于无锡市锡山区安镇街道丹山路78号锡东 创融大厦C座201，注册资本为1,000万元人民币。公司经营范围为低碳产品、物联网应用技术 的研发；计算机网络技术、计算机软硬件技术、环保技术开发、技术转让、技术咨询服务；电动 自行车的租赁服务（不含融资租赁）；公共电动自行车租赁系统、低碳交通系统的技术研发及管 理、售后服务；汽车、助动自行车、非公路休闲车的销售；保险代理服务。（依法须经批准的项 目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。报告期末，锂享出行总资产为1,060.38万元，净资 产为929.83万元，净利润为-70.17万元。 6、东莞乐感智能科技有限公司（以下简称“东莞乐感”），系本公司参股公司。东莞乐感成 立于2011年8月9日，法定代表人吴细龙，住所位于东莞松山湖高新技术产业开发区科技九路1 号研发楼114室，注册资本3,330万元人民币。公司经营范围为智能电动车（不含电动自行车）、 智能机电产品、计算机软件及硬件的研发、生产、销售及相关技术服务；货物进出口、技术进出 口（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。2017年12月，东莞乐感召 开股东会，经东莞乐感股东讨论后决定将公司实收资本从3330万元，同比例减资至2000万元。 该工商变更手续正在办理过程中。报告期末，东莞乐感总资产为478.78万元，净资产为478.78 万元，净利润为306.28万元。 7、无锡金投国泰融资租赁有限公司（以下简称“金投国泰”），系本公司参股公司。金投国 泰成立于2018年1月17日，住所位于无锡市锡山区安镇街道丹山路78号锡东创融大厦A座303-34， 注册资本3,000万美元。公司经营范围为从事融资租赁业务；租赁业务；向国内外购买租赁资产； 租赁财产的残值处理及维修；租赁交易咨询和非融资性担保；从事与主营业务相关的商业保理业 务（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。报告期内，金投国泰尚未成 立且未开展经营活动。 (八) 公司控制的结构化主体情况 □适用 √不适用 三、公司关于公司未来发展的讨论与分析 (一) 行业格局和趋势 √适用 □不适用 过去的二十年中，我国电动自行车产业从无到有，产品由零星使用到大范围普及，发展至今 其市场规模在全球范围内居于首位。经过多轮行业洗牌后，电动自行车行业属于竞争较为充分的 行业，市场化程度高、市场集中度较低，但随着市场的优胜劣汰，电动自行车生产企业在规模、 盈利能力、竞争力和市场影响力上逐渐拉开了距离，层次化明显。 随着电动自行车行业品牌竞争的加剧，品牌集中度持续上升，在品牌分化的过程中，品牌竞 争格局已经基本清晰。一线品牌企业注重技术创新、产品升级更新和销售网络的建设，品牌影响 力和公司的综合实力较强，市场认知度高。当前，除公司之外，电动自行车行业一线品牌企业主 要包括雅迪集团控股有限公司、天津爱玛科技股份有限公司及浙江绿源电动车有限公司等。品牌 竞争格局的形成奠定了当前中国电动自行车行业的产业竞争格局和未来走势，一线品牌的市场占 有率稳步提升，品牌影响力持续增强，对行业的运行节奏开始产生影响。 对于生产规模较小、自主创新能力低的电动自行车生产企业，其产品类型主要以低档次、低 附加值产品为主，产品同质化严重。随着市场进一步集中，具有品牌号召力、渠道优势突出、产 品质量过硬的企业将获得更广阔的发展空间，行业利润将逐渐向这些优势企业集中。 (二) 公司发展战略 √适用 □不适用 围绕公司董事会制定的“提高产品质量稳定性、加强核心技术创新、大力推进服务营销”的 三大核心思想，秉承“有阳光的地方就有新日”的经营发展理念，以渠道为基础、以品牌为灵魂、 以创新为动力、以产品为保证、不断加强管理团队和员工队伍建设，利用公司已有的资源和行业 领先地位，以本次募集资金投资项目为契机，升级和优化营销网络、提升公司整体技术水平及技 术创新能力，充分发挥公司的品牌优势、渠道优势、研发优势等，持续满足人们对电动交通工具 产品多层次的需求，在继续保持公司行业领先地位基础上，将公司逐步打造成国际知名的电动交 通工具研发制造企业。 (三) 经营计划 √适用 □不适用 1、推进市场开发和营销网络的建设 公司将进一步深化市场开发力度，巩固现有市场的同时，努力拓展新兴市场，提升产品市场 覆盖率；同时，为适应进一步扩大的营销规模，公司将逐步完善销售方式和销售渠道，建立起集 市场开发、销售、售后服务和信息反馈为一体的高效运行的营销网络，增强对经销商的控制力。 （1）以募投项目实施为载体继续推进营销网络的升级。公司拟通过募集资金投资项目营销网 络升级项目的实施，推进区域营销中心的建设，着力提高销售管理的信息化水平。在主要的市场 区域建立仓库物流中心以及增加旗舰店，支撑营销渠道进一步下沉，增加营销网络的广度和深度， 提升产品的销量和品牌的影响力。 （2）公司计划进一步加强营销网络的扁平化渠道建设，继续加强县级经销商渠道建设。公司 目前主要销售渠道为县级经销渠道，根据国家大力加强城镇化、新农村建设等政策动向以及电动 自行车的产品特性，未来一段时间内公司仍将以县级经销渠道为主，重点将鼓励和促进县级经销 商大力拓展乡镇分销网络，达到优化渠道、深挖渠道、提升单店效益的目的。 （3）着力推进共享电动自行车业务的发展。抓住共享经济蓬勃发展的新机遇，通过锂享出行， 采取自营平台模式和合作平台模式两手抓的策略，提升电动自行车产品的销量，提高产品的知名 度和美誉度，更好的满足不同城市、不同需求的人群对于中短距离“绿色出行” 的需求。其中， 在自营平台模式下，锂享出行主要针对二三线城市自主投放共享电动自行车，自建物联网、手机 APP（锂市民）平台,提供共享出行工具及服务，并向消费者（含个人及团体用户）收费获得收入， 是共享经济的一种形态。消费者通过下载APP 扫码租车，企业通过后台系统实时监控车辆租还信 息、位置信息以及进行费用结算，自主负责运营和APP系统的建设和维护，自建团队或聘请当地 服务商负责车辆及电池的维护和保养。在合作平台模式下，锂享出行主要针对部分一线城市和区 域中心城市，采取与成熟共享出行的平台企业合作，向其提供共享电动自行车辆的产品设计开发、 生产服务，双方共同在特定城市投放上述共享电动自行车产品，采用合作方的APP系统向消费者 提供共享出行工具及服务，合作双方按照合作协议约定的比例分别获得收入。合作方负责APP系 统的建设和维护，合作双方共同负责车辆及电池的维护和保养。 （4）作为主流经销渠道的有效补充，拓展KA直销渠道、团购渠道建设，构建品牌宣传的重 要阵地。随着物流产业的迅速发展，电动自行车在短途配送领域得到了广泛的应用。公司将凭借 品牌影响力的增强以及稳定的产品质量，在继续保持与顺丰速运有限公司、中国邮政集团公司、 中国人民财产保险股份有限公司等优质集团团购客户的同时，继续拓展和开发此类优质集团客户。 同时，大力加强与物流公司以及短途配送相关产业客户的合作，研发能满足客户差异化需求的产 品，扩大公司在该细分市场的影响力以及市场份额。 （5）构建创新性复合渠道，以电子商务渠道建设为重点，继续加强与知名电子商务网站的合 作，构建新零售业态，以互联网为媒介和传播途径，实现线上、线下无缝对接，力争保持电子商 务渠道快速发展、销量快速增长的好势头。 （6）以新日国贸为平台，大力拓展针对重点市场的国际贸易渠道，一方面针对已进入的欧美、 日本等国家和地区，以简易锂电车为主力产品切入高端市场，扩大新日品牌的国际知名度；另一 方面针对印度、印度尼西亚、巴西等人口相对密集、公共交通供给不足的发展中国家，大力发展 中高端产品的销售，开拓电动自行车产品的国际市场。 2、技术开发和创新计划 产品是公司各种资源有机结合的最终体现，是最终满足客户需求的载体。公司的产品设计和 开发将以市场需求为导向，坚持以中高档产品为主，突出做强“新日”品牌，不断丰富电动交通 工具产品系列。 公司将通过募集资金项目加快进行研发中心升级建设，持续加大研发投入，构建集电动自行 车工业设计、核心零部件设计、油泥造型、三维数字模型设计以及电动自行车产品整车性能研究 为一体的国内一流研发平台，及时收集和分析电动自行车行业最新信息和动态，开发设计顺应电 动自行车消费潮流、满足消费者需求的产品。 继续积极参加国际电动交通工具展览会、交易会及发布会，密切跟踪国际最新设计理念，把 握电动交通工具流行趋势，健全产品开发激励机制，持续推出畅销产品。 技术水平和创新能力是公司在激烈的市场竞争中保持持续发展的驱动力，公司目前的竞争优 势和市场地位主要源自公司强大的研发队伍和研发实力。为了满足公司发展战略和规划的需要， 提升公司的核心竞争力，公司将继续：（1）扩大研发队伍，提升研发人才层次；（2）提高研发 中心的硬件配置水平；（3）加强和完善技术创新管理制度；（4）强化院士工作站、博士后工作 站等研发创新平台的建设和科技成果转化；（5）维护和促进与高校、研究机构的研发合作。 3、品牌推广和提升计划 公司坚持“用户需求为基础，研发创新为灵魂，文化底蕴为源泉，差异化为导向”的品牌理 念，不断提升新日品牌的知名度、美誉度和忠诚度。随着媒体格局的变化与年轻消费者的崛起， 在“双星代言”背景下，2018年公司整体品牌推广计划将从温情角度出发，触动消费者共鸣，建 立用户信任与品牌口碑，策划和实施“品牌19周年，见证品质传奇”等重点品牌活动，旨在提升 品牌溢价能力。 4、内部管理改善计划 公司将通过引入基于SAP的内部管理信息化系统，以信息技术升级倒逼业务流程升级和业务 模式改革，加大对信息技术的投资与应用，为企业转型保驾护航。同时，通过继续改造焊接机器 人生产线、增加质量检测智能化设备，推动公司在降低信息成本、减少能耗、减少员工作业时间、 防范质量成本损失等环节，持之以恒的进一步降本增效。 5、人力资源计划 坚持“投资于人才等于投资于明天”的人才理念，公司将继续招聘高素质的技术型、管理型 人才，同时营造条件良好的技术平台和学术平台，建立完善的培训体系和个人职业发展通道以促 进企业团队的壮大。健全企业内部竞争机制，优化人才结构，建立人力资源合理流动机制，充分 调动广大员工的积极性、主动性和创造性。公司将进一步完善人才引进、培育和相应的激励、竞 争机制，把考核制度、分配制度、人事任免制度、奖励制度紧密结合起来。公司将建立和完善员 工队伍的绩效考核体系，在此基础上，制定和绩效挂钩的薪酬晋升制度，同时，帮助员工设计自 己的职业规划，使得员工个人的目标和公司的整体发展目标一致，以充分调动人才的积极性、能 动性和创造性。 6、不断完善公司治理结构，提高运营管理效率 随着公司规模扩张、业务增长、市场拓展和规范化运作的需要，公司将不断完善公司治理结 构和内部控制制度，本公司将加强董事会的职责，发挥独立董事的作用，逐步完善董事会下设战 略、审计、提名、薪酬与考核委员会的职能，促进高效、科学、合理的决策系统的形成，提高公 司决策能力与决策水平，并充分发挥监事、独立董事的监督制衡作用。公司将进一步完善既有的 科学、高效的管理体系，加速业务流程标准化和企业管理透明化、岗位规范化，实现资源利用最 优化和信息传递的时效化，提升企业整体运作效率。 (四) 可能面对的风险 √适用 □不适用 1、宏观经济发生波动的风险 电动自行车作为满足居民中短距离出行需求的主要交通工具，受宏观经济周期、城镇化进程 和居民可支配收入等因素影响。本公司产品销售市场主要在国内，如果我国宏观经济形势发生不 利变化，如经济增速持续降低、居民可支配收入增长持续放缓，将会对公司销售收入和利润造成 不利影响，存在业绩下滑可能性。 2、电动自行车产业政策的风险 目前，电动自行车产品执行《电动自行车通用技术条件》（GB17761-1999）的产品标准和技 术要求，该标准为1999年颁布。随着科学技术的进步和经济社会的发展以及电动自行车产业的快 速发展，国家相关部门一直在加紧组织修订现行的《电动自行车通用技术条件》国家标准，以适 应产业发展的新形势，使电动自行车更符合安全、环保、节能的要求。2018年1月16日，中华 人民共和国工业和信息化部网站发布《电动自行车安全技术规范》强制性国家标准报批公示，在 标准批准发布前进行公示征求社会各界意见。公司是电动自行车国家标准的起草单位之一，公司 董事、总经理赵学忠先生是该标准的主要起草人之一。截至目前，《电动自行车安全技术规范》 （报批稿）的公示期已经结束，但尚未颁布，并非正式颁布执行的生效部门规章文件。新标准正 式颁布执行的具体时间、具体方式、以及标准文件的具体内容，均尚存在不确定性。《国务院关 于调整工业产品生产许可证管理目录和试行简化审批程序的决定》（国发〔2017〕34号），提出（未完）  |